Empresa de Servicio Público de Electricidad del Sur Este S.A.A.

Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestal – Año 2008
Empresa de Servicio Público de Electricidad del Sur Este S.A.A.
(ELECTRO SUR ESTE S.A.A.)
La Empresa
ELECTRO SUR ESTE S.A.A. es la empresa estatal de
derecho privado de la Corporación FONAFE, constituida
como Sociedad Anónima Abierta el 21 de Diciembre de
1983. Los títulos de la empresa se transan en la Bolsa
de Valores de Lima y con respecto a la composición
accionaria, donde FONAFE es propietario del 99.6% de
las acciones de la empresa, con un capital social que
asciende a S/. 304.0 MM.
Su objeto es realizar actividades relacionadas con el
servicio público de electricidad en su zona de concesión
comprendida por las regiones de Cusco, Apurímac,
Madre de Dios y la provincia de Sucre en la región de
Ayacucho.
Su misión es satisfacer las necesidades de energía
eléctrica de nuestros Clientes contribuyendo a mejorar
su calidad de vida, con el aporte de trabajadores
comprometidos en la generación de valor, preservando
el medio ambiente y utilizando tecnología para un
servicio seguro y de calidad.
meses una ligera reversión de la tendencia influenciada
por la mayor volatilidad del mercado internacional.
El Producto Bruto Interno-PBI, registró una tasa de
crecimiento del 9.8%, superior en 0.9 puntos respecto al
índice registrado el año 2007 (8.9%).
La Tasa de Interés promedio mensual del mercado
interbancario se situó en 6.535%, superior en 155 pb.
respecto al nivel registrado en el año 2007 (4.99%). Por
su parte, la tasa interbancaria en moneda extranjera se
ubicó en 10.538%, mayor en 8 pb. al nivel situado a
diciembre del año 2007 (10.453%).
El Mercado
En el mercado de distribución de energía eléctrica, la
participación de la empresa alcanzó a 1.3% del total de
la venta de energía a los clientes finales en el año 2008
(27,162.8 GWh1).
Estructura de la Venta de Energía
(En porcentaje)
17%
Su visión es ser la empresa líder del mercado eléctrico
nacional, reconocidos por la alta calidad de nuestros
servicios y superando las expectativas de los clientes.
83%
Regulado
Libre
La empresa principalmente distribuye y comercializa
energía eléctrica, además realiza actividades de
generación a través de pequeños sistemas, siendo el
más importante la Central Térmica de Puerto Maldonado,
que otorga el servicio al sistema aislado de esa ciudad.
En el mercado de Transmisión y Generación la
participación de la empresa es marginal, siendo
propietaria de líneas de subtransmisión de 60 kV, en una
extensión de 482 Km.
Entorno Económico
Operaciones
Durante el año 2008, se presentó un resquebrajamiento
del sistema financiero internacional, el mismo que se
acrecentó a finales de año, teniendo un afecto leve en la
economía nacional, permitiendo que la actividad
económica del país continúe el comportamiento
mostrado en meses anteriores, lo cual se reflejo en la
continuidad de las cifras favorables de los principales
indicadores macroeconómicos, impulsado básicamente
por el dinamismo de la demanda interna.
A fin de suministrar energía al mercado de su área de
concesión, la empresa se provee de energía del Sistema
Interconectado Nacional mediante contratos suscritos
con EGEMSA y CH Langui S.A., aunado a su producción
propia -térmica e hidraúlica.
Com pra, Venta y Producción
(En GWh)
238
217
La Tasa de Inflación acumulada durante el año 2008
alcanzó 6.65%; superior a la registrada el año anterior
(3.9%), y del rango máximo establecido por el BCRP
(3%), explicada principalmente por la incidencia de la
crisis del sistema financiero internacional.
261
243
56
2004
56
2005
Compra
El Tipo de Cambio Bancario promedio (compra-venta)
por dólar al mes de Diciembre se ubicó en S/. 3.114 por
dólar, mostrando una apreciación de 4% respecto al año
2007 (S/. 2.981 por dólar). Observándose en los últimos
Electro Sur Este S.A.A.
269
293
331
306
336
358
68
64
21
2006
Venta
2007
2008
Produc c ión
FUENTE: OSINERGMIN, Informe Ejecutivo Tarifas y Mercado
Eléctrico - Noviembre 2008.
1
-1-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestal – Año 2008
El total de energía disponible para la atención a clientes
finales, estuvo compuesta de la siguiente manera:
Concepto
(+) Energía adquirida a generadoras
(+) Energía generada en centrales propias
(-) Pérdidas en sistema en transmisión
(-) Consumo propio en centrales y subestaciones
Energía Disponible
Activos
(En MM de S/.)
GWh
336.41
77.57
4.59
3.10
406.29
En el año 2008, la empresa registró un coeficiente de
electrificación de 74%, y 286,672 clientes atendidos.
N° de Clientes vs Coeficiente de Electrificación
228,696
238,363
250,255
271,570
286,672
74%
64%
65%
2004
2005
67%
86%
95.0%
90.0%
85.0%
80.0%
75.0%
70.0%
65.0%
60.0%
2006
Clientes
2007
48
59
75
76
51
2004
2005
2006
2007
2008
Corriente
Coef. Electrificación
Indice de Morosidad (89%): explicado por el retraso en
los pagos de algunas instituciones estatales, cuyo
personal administrativo toma vacaciones en los últimos
meses del año.
Hechos Relevantes

No Corriente
Los Pasivos (S/. 45.2 MM) fueron inferiores en 15%,
debido a la disminución de cuentas por pagar
comerciales por la compra de energía al COES, y la
ejecución de la Línea de Transmisión San Gabán –
Puerto Maldonado, y por el suministro de energía de
parte de Egemsa. Además, influyó las disminución de los
tributos por pagar al gobierno central.
El Patrimonio (S/. 425.9 MM) fue superior en 6% debido
principalmente por el aporte de capital adicional
conformado por obras de electrificación financiados por
FONCODES y municipios.
El Plan Operativo alcanzó un cumplimiento del 99%. El
indicador que incidió principalmente en el no
cumplimiento del 100% del Plan fue:

En el 2007 y 2008, se construyó la Línea de
Transmisión en 138kV San Gabán - Mazuko Puerto Maldonado que recorre 222 Km entre la C.H.
San Gabán y la ciudad de Puerto Maldonado, y
cuenta con una inversión de un valor aproximado de
US$ 23 MM financiado con recursos propios de
Electro Sur Este y aportes del FONAFE.
Se otorgó a la empresa, la re - Certificación de los
procesos comerciales bajo la norma internacional
ISO 9001:2000.
Incremento del 10% en las líneas y redes primarias
y secundarias de distribución de energía eléctrica,
llegando a 18,312 Km; mientras que las Sub
estaciones MT/BT aumentaron en 550 Km haciendo
un total de 5,052 Km.
Estructura de Financiamiento
(En MM de S/.)
Respecto al año 2008, los Activos (S/.471.1 MM)
crecieron en 4% derivado del incremento de inmuebles y
maquinaria dado el ingreso de nuevas redes, equipos
diversos y los trabajos en curso que viene efectuando la
empresa. Además, influyó el aumento en cuentas por
cobrar comerciales por el incremento de 4.6% en las
tarifas al cliente final, y en los gastos diferidos por los
seguros pagados anticipados cuya ejecución no estaba
prevista.
426
401
384
360
322
17
4
2004
24
4
2005
P. Corriente
24
49
41
4
4
2006
2007
P. No Corriente
4
2008
Patrimonio
Las Ventas Netas (S/. 138.4 MM) se incrementaron en
13% respecto al año anterior, debido al aumento del
volumen físico de venta. Y los Ingresos por venta de
servicio complementario (S/. 16.5MM) fueron superiores
en 11% por el ingreso por cargo fijo mensual de parte de
clientes, ventas de materiales de segundo uso, venta de
medidores y materiales para la instalación, e ingresos
por cortes y reconexiones.
El Costo de Ventas (S/. 114.3 MM) creció en 12%, a
consecuencia de la mayor adquisición de energía y
combustible para atender el crecimiento de las ventas y
producción de energía y por los costos de mantenimiento
del activo fijo.
La Utilidad Neta (S/. 8.6 MM) fue superior en 13% debido
a la mayor venta y a otros ingresos extraordinarios como
alquileres de equipos, entre otros.
Evaluación Financiera
Electro Sur Este S.A.A.
421
337
2008
El Plan Operativo

378
329
296
Utilidad Neta
(En MM de S/.)
10
9
8
2
2004
2
2005
2006
2007
2008
Utilidad Neta
La evolución de los ratios financieros se muestra en el
siguiente gráfico:
-2-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestal – Año 2008
gastos de capacitación, transporte y almacenamiento,
servicios públicos y viáticos.
Ratios Financieros
2.8
1.2
Los Gastos de Capital (S/. 38.5 MM) tuvieron una
ejecución del 110%, habiendo aplicado el 91% en
proyectos de inversión principalmente por renovación de
redes de distribución en Cusco, renovación y ampliación
de redes de distribución en Apurímac.
0.1
Gastos de Capital
3.1
2.5
1.6
0.1
2004
0.1
2005
0.1
2006
Liquidez
0.1
2007
(En MM de S/.)
2008
50
47
Solvencia
El Saldo Final de Caja (S/. 15.6 MM) superó en 71% a lo
previsto por mayores Ingresos por venta de energía, y no
se ejecutó el aporte de capital por S/.10MM para la
construcción de la Línea de Transmisión en 138kV San
Gabán - Mazuko - Puerto Maldonado. Cabe señalar que
en la JGA de fecha 15.12.2008, se aprobó como aporte
de capital dicho monto, pero está sujeto a ruedas que
aún no se concretan.
Los Ingresos de Operación (S/.184.4 MM) tuvieron un
nivel de ejecución de 100% debido principalmente a una
mayor demanda de energía y mayores ingresos
financieros por contar con mayor efectivo.
La empresa mantiene una deuda con el COES por
S/.12MM que aún no han sido facturados, además se
cuenta con S/. 1.5 MM intangibles como respaldo a las
cartas fianzas solicitados por el MINEM.
17
15
14
2004
2005
2007
2008
Ejecutado
El Resultado Económico (S/. -3.7 MM) fue menor a lo
presupuestado (S/. 4.0 MM) principalmente por una
mayor ejecución en el presupuesto de inversiones – FBK
para la ampliación y renovación de redes de distribución
y líneas de transmisión.
El Gasto Integrado de Personal – GIP (S/. 27.3 MM) se
ejecutó al 98%, debido a la disminución de las auditorías,
alquileres y servicios no personales relacionados a GIP.
La población laboral determinada por los trabajadores
contratados por planilla, servicios de terceros y locación
de servicios alcanzó a 466 trabajadores.
Población Laboral
Planilla
246
Servicios
deTerceros
220
Pensionistas: 68
El número de trabajadores en planilla disminuyó en 5
trabajadores respecto al año 2007.
En comparación a la Evaluación al IV Trimestre, no se
presentaron diferencias.
En relación al año 2007, se incrementaron en 9% como
consecuencia de la mayor compra de energía eléctrica,
de petróleo para la generación, de suministros y los
gastos en servicios prestados por terceros. Además,
influyeron los Gastos Financieros por la necesidad de
contar con cartas fianzas por convenio firmado con el
MINEM.
2006
Presupuestado
Los Ingresos Operativos (S/. 152.9 MM) superaron en
5% a lo proyectado, principalmente por el incremento en
la venta de servicios, así como por mayores ingresos
financieros.
Los Egresos Operativos (S/. 118.0 MM), con una
ejecución superior en 1%, se explicaron por el pago de
mayor volumen de petróleo para generación por el
incremento de la demanda en la ciudad de Puerto
Maldonado.
12
10
Evaluación Presupuestal
En relación al año 2007, se incrementaron en 9% debido
al incremento de ventas y aumento en la recaudación del
mantenimiento y reposición de acometidas domiciliarias
por una mayor demanda de energía.
39
35
29
Planilla
(En Números)
254
252
253
251
246
2004
2005
2006
2007
2008
En comparación a la Evaluación al IV Trimestre, fue
superior en 0.04% por ajuste en las planillas y en los
Electro Sur Este S.A.A.
-3-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestal – Año 2008
Anexos
Información Operativa
RUBROS
UNIDAD DE
MEDIDA
EJECUCIÓN
MARCO
EJECUCIÓN
MWh
2007
20,673
2008
68,184
2008
77,569
Hidraúlica
MWh
12,956
47,675
44,581
Térmica
MWh
7,717
20,510
32,988
CONSUMO PROPIO
MWh
761
3,095
3,095
COMPRA DE ENERGIA (Incluye COES)
MWh
77,814
298,928
336,406
PERDIDAS TRANSMISIÓN Y TRANSFORMACIÓN
MWh
1,099
4,586
4,586
ENERGÍA ENTREGADA A DISTRIBUCIÓN
MWh
97,904
400,444
411,604
VENTA DE ENERGÍA
MWh
86,285
358,191
359,564
Mercado Regulado
MWh
70,813
290,806
298,069
Mercado Libre
MWh
15,471
67,386
61,495
Mercado Spot - COES
MWh
0
0
0
353.41
320.31
413.77
0.0
ENERGÍA GENERADA
PRECIO MEDIO POR TARIFA
S/. / MWh
POTENCIA INSTALADA
MW
0.0
0.0
POTENCIA EFECTIVA
MW
0.0
0.0
0.0
271,570
283,433
286,672
20,163
CLIENTES
En Número
Incremento de Clientes
COEFICIENTE DE DISPONIBILIDAD DE PLANTA
En Número
5,061
16,924
Porcentaje
0.00%
0.00%
0.00%
COEFICIENTE DE ELECTRIFICACION
Porcentaje
71.42%
73.06%
74.41%
PERDIDAS DE ENERGIA ELECTRICA (Técnicas y no tecnicas)
Porcentaje
11.22%
10.55%
11.29%
Galones
563,841
1,475,047
2,519,033
Residual 500
Galones
0
0
0
Residual 6
Galones
0
0
0
Diesel
Galones
563,841
1,475,047
2,519,033
COMPRAS DE COMBUSTIBLE (Para Generación)
PRECIO DE COMBUSTIBLE Residual 500
Nuevos Soles
0
0
0
PRECIO DE COMBUSTIBLE Residual 6
Nuevos Soles
0
0
0
PRECIO DE COMBUSTIBLE Diesel 2
Nuevos Soles
0
10,567,043
0
PARTICIPACION DE MERCADO (*)
Porcentaje
0.00%
0.00%
0.00%
RECLAMOS DECLARADOS FUNDADOS
INDICE DE MOROSIDAD
Número
Porcentaje
127
600
178
3.56%
3.30%
3.71%
UTILIDAD O PERDIDA OPERATIVA
Nuevos Soles
4,443,248
19,094,074
19,094,074
UTILIDAD O PERDIDA DEL EJERCICIO (NETA)
Nuevos Soles
4,513,251
8,610,925
8,610,925
ROA (Rentabilidad sobre el Activo)
Porcentaje
1.01%
4.05%
4.05%
ROE (Rentabilidad sobre el Patrimonio)
Porcentaje
1.14%
2.02%
2.02%
NIVEL DE EJECUCIÓN PRESUPUESTO DE INVERSIÓN
Porcentaje
0.00%
0.00%
0.00%
246
PERSONAL
Planilla
Número
251
246
Gerentes
Número
7
7
7
Ejecutivos
Número
22
23
23
Profesionales
Número
69
65
65
Técnicos
Número
114
112
112
39
Administrativos
Número
39
39
Locación de Servicios
Número
0
0
0
Servicios de Terceros
Número
220
220
220
Personal de Cooperativas
Número
0
0
0
Personal de Services
Número
220
220
220
Otros
Número
0
0
0
Número
70
68
68
Regimen 20530
Número
70
68
68
Regimen ……
Número
0
0
0
Regimen ……
Número
0
0
0
Prácticantes ( Incluye Serum, Sesigras )
Número
58
74
74
TOTAL
Número
599
608
608
Pensionistas
Plan Operativo
PRINCIPALES INDICADORES
UNIDAD DE
MARCO
EJECUCION
Volumen de Venta de Energía
MEDIDA
MW.h
2008
361,187
Ingresos Complementarios
Miles S/.
15,244
Indice de Morosidad total
NIVEL DE
2008
CUMPLIMIENTO
359,459
99.5%
16,460
100.0%
%
3.30%
3.71%
MW.h
47,220
44,581
94.4%
Margen Operativo
%
12.13%
12.54%
100.0%
Rentabilidad del Capital Social
%
5.69
6.45
100.0%
Gastos Administrativos
%
5.20%
4.73%
100.0%
Grado de satisfaccion del cliente
%
35.55%
34.80%
97.9%
Calidad de alumbrado Público
%
2.00%
0.50%
100.0%
Numero de medidores contrastados
%
10.00%
10.00%
100.0%
SAIDI
%
7.49%
8.02%
93.4%
SAIFI
%
4.42%
3.77%
100.0%
Energía Hidraulica autoproducida
88.9%
Perdidas de Energía Total
%
11.15
11.29
98.8%
Número de clientes Incrementado
N°
17,007
20,163
100.0%
KW.h/mes/cliente
89.01
88.90
99.9%
%
73.06
74.42
100.0%
H.H Capacitacion
22,700
24,771
100.0%
%
93.00
93.65
Consumo per capita
Coeficiente de electrificacion
Competencia de Trabajadores
Desarrollo de Personal
TOTAL CUMPLIMIENTO
Electro Sur Este S.A.A.
100.0%
98.8%
-4-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestal – Año 2008
Balance General
Flujo de Caja
(En Nuevos Soles)
RUBRO
(En Nuevos Soles)
EJECUCION
MARCO
EJECUCION
2007
2008
2008
ACTIVO CORRIENTE
Efectivo y Equivalente de Efectivo
42,420,055
9,092,923
15,754,958
0
0
0
Inversiones Financieras
Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto)
15,723,104
17,751,875
0
0
0
Otras Cuentas por Cobrar (Neto)
8,916,578
8,269,604
8,279,729
Existencias (Neto)
9,870,594
9,423,922
8,443,604
0
0
14,989,883
Cuentas por Cobrar a Partes Relacionadas
Activos Biológicos
0
Activos no Corrientes mantenidos para la Venta
MARCO
EJECUCION
2007
2008
2008
INGRESOS DE OPERACION
172,618,242
183,721,510
184,442,911
Venta de Bienes y Servicios
138,127,320
151,819,748
152,306,413
1,506,494
728,529
1,086,632
Ingresos por participacion o dividendos
0
0
Donaciones
0
0
0
9,304,769
4,294,309
4,249,029
RUBRO
ACTIVO
Ingresos Financieros
Ingresos Extraordinarios
Retenciones de tributos
Otros
EJECUCION
23,671,917
24,918,306
0
25,263,674
7,742
1,960,618
1,537,163
138,345,755
160,519,455
157,873,604
Compra de Bienes
76,148,261
98,694,106
96,879,301
Gastos de personal
17,840,244
19,325,199
18,810,410
EGRESOS DE OPERACION
0
0
0
12,159
1,015,000
305,374
0
0
0
76,209,269
43,524,553
50,535,540
Inversiones Financieras
Por Cuenta de Terceros
5,349,523
0
0
0
0
0
Gastos diversos de Gestion
7,202,250
7,467,065
Cuentas por Cobrar Comerciales
6,542,429
0
0
0
Gastos Financieros
140,407
162,280
Cuentas por Cobrar a Partes Relacionadas
0
0
0
Egresos Extraordinarios
Otras Cuentas por Cobrar
0
0
0
Otros
Existencias (Neto)
0
0
0
FLUJO OPERATIVO
0
INGRESOS DE CAPITAL
Gastos Diferidos
Otros Activos
TOTAL ACTIVO CORRIENTE
ACTIVO NO CORRIENTE
Activos Biológicos
0
Inversiones Inmobiliarias
Inmuebles, Maquinaria y Equipo (Neto)
0
0
409,217,625
419,144,585
91,205
0
161,533
0
1,220,291
Activos Intangibles (Neto)
Activo por Impto. A la Renta y Participaciones Diferidos
0
0
372,367,886
5,100,899
Crédito Mercantil
Otros Activos
0
0
0
374
2,573,699
12,062
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE
377,560,364
411,791,324
420,538,471
TOTAL ACTIVO
453,769,633
455,315,877
471,074,011
Cuentas de Orden
51,133,582
0
70,865,037
PASIVO Y PATRIMONIO
PASIVO CORRIENTE
Sobregiros Bancarios
0
0
0
7,988
0
9,914
34,248,901
Obligaciones Financieras
Cuentas por Pagar Comerciales
17,162,014
28,801,506
0
0
0
Impuesto a la Renta y Participaciones Corrientes
7,983,356
0
0
Otras Cuentas por Pagar
6,704,979
8,313,190
12,423,011
0
0
0
0
0
0
48,945,224
25,475,204
41,234,431
Cuentas por Pagar a Partes Relacionales
Provisiones
Pasivos mantenidos para la Venta
TOTAL PASIVO CORRIENTE
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones Financieras
3,885,842
3,857,676
3,862,112
Cuentas por Pagar Comerciales
0
0
0
Cuentas por Pagar a Partes Relacionales
0
0
0
Pasivo por Impto. a la Renta y Partic.Diferidos
0
0
0
Otras Cuentas por Pagar
0
0
0
Provisiones
0
0
0
Ingresos Diferidos (Neto)
0
0
75,293
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE
TOTAL PASIVO
3,885,842
3,857,676
3,937,405
52,831,066
29,332,880
45,171,836
PATRIMONIO
Capital
305,196,071
315,196,071
305,196,071
0
0
0
Acciones de Inversión
Servicios prestados por terceros
Tributos
Por Cuenta Propia
7,842,465
7,442,267
7,146,527
16,168,594
15,957,460
15,862,185
10,819,071
15,957,460
15,862,185
94,821
80,424
67,585
69,113
13,628,517
11,690,181
11,476,723
34,272,487
23,202,055
26,569,307
2,105,770
12,336,378
2,576,249
Aportes de Capital
0
10,000,000
0
Ventas de activo fijo
0
0
Otros
GASTOS DE CAPITAL
Presupuesto de Inversiones - FBK
Proyecto de Inversion
Gastos de capital no ligados a proyectos
0
2,105,770
2,336,378
2,576,249
37,260,179
59,892,492
47,046,540
37,260,179
31,878,401
57,655,718
56,189,595
43,636,683
5,381,778
1,466,123
42,985,251
651,432
Inversion Financiera
0
0
0
Otros
0
2,236,774
3,409,857
TRANSFERENCIAS NETAS
0
0
0
Ingresos por Transferencias
0
0
0
Egresos por Transferencias
0
0
0
FLUJO ECONOMICO
-881,922
-24,354,059
-17,900,984
FINANCIAMIENTO NETO
-154,880
-226,692
-186,851
Financiamiento Externo Neto
0
0
0
0
0
Desembolsos
0
0
0
Servicios de Deuda
Financiamiento largo plazo
0
0
0
0
Amortizacion
0
0
0
Intereses y comisiones de la deuda
0
0
0
0
0
0
Desembolsos
0
0
0
Servicio de la Deuda
0
0
0
0
0
Financiamiento corto plazo
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiamiento Interno Neto
Financiamiento Largo PLazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
0
0
0
0
-154,880
-154,880
-226,692
0
-186,851
0
0
0
154,880
0
18,887
154,880
0
-18,887
18,887
0
0
0
0
-226,692
-167,964
Desembolsos
0
0
0
Servicio de la Deuda
0
226,692
167,964
Amortizacion
Financiamiento Corto Plazo
92,003,486
110,617,323
0
226,692
167,964
85,405,639
Resultados no Realizados
Intereses y comisiones de la Deuda
0
0
153,822
153,822
0
153,822
Reservas Legales
PAGO UTILIDADES DE TRABAJADORES
0
0
339,700
0
1,324,034
DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO
0
0
0
0
1,324,034
0
PAGO DE DIVIDENDOS
0
8,822,680
8,822,680
9,843,335
17,305,583
8,610,925
8,822,680
8,822,680
Capital Adicional
Otras Reservas
Resultados Acumulados
Diferencia de Conversión
Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores
0
0
0
0
0
0
0
0
TOTAL PATRIMONIO
400,938,567
425,982,996
425,902,175
FLUJO NETO DE CAJA
-1,036,802
-33,403,431
-26,910,515
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
453,769,633
455,315,876
471,074,011
SALDO INICIAL DE CAJA
43,533,156
42,496,354
42,496,354
51,133,582
0
70,865,037
SALDO FINAL DE CAJA
42,496,354
9,092,923
15,585,839
Cuentas de Orden
Adelanto de Dividendos ejercicio 2002
Estado de Ganancias y Pérdidas
(En Nuevos Soles)
RUBRO
EJECUCION
MARCO
EJECUCION
2007
2008
2008
122,259,662
138,595,997
138,387,582
INGRESOS OPERACIONALES
Ventas Netas
Otros Ingresos Operacionales
14,801,980
15,618,939
16,459,600
TOTAL INGRESOS BRUTOS
137,061,642
154,214,936
154,847,182
Costo de Ventas
102,456,127
114,235,717
114,254,044
Otros Costos Operacionales
0
0
0
102,456,127
114,235,717
114,254,044
UTILIDAD BRUTA
34,605,515
39,979,219
40,593,138
Gastos de Ventas
13,032,414
14,484,380
13,854,291
7,188,508
6,983,059
7,318,817
TOTAL COSTOS OPERACIONALES
Gastos de Administracion
Ganancia (Pérdida) por Venta de Activos
0
0
0
Otros Ingresos
1,612,150
2,081,777
2,462,734
Otros Gastos
2,251,223
3,651,804
2,788,690
13,745,520
16,941,753
19,094,074
1,600,580
557,325
868,609
175,525
193,495
263,584
0
0
0
0
0
15,170,575
17,305,583
19,699,099
795,111
0
1,654,952
UTILIDAD OPERATIVA
Ingresos Financieros
Gastos Financieros
Participación en los Result. de Partes Relacionad. por Metod. Participación
Ganancias (Pérdida) por Instrumentos Financieros Derivados
RESULTADO ANTES DE PARTICIPAC. Y DE IMPTO. RENTA
Participaciones
0
Impuesto a la Renta
4,532,129
0
9,433,222
UTILIDAD (PERDIDA) NETA DE ACTIVIDADES CONTINUAS
9,843,335
17,305,583
8,610,925
0
0
0
Ingresos (Gasto) Neto de Operaciones en Discontinuación
UTILIDAD (PERDIDA) DEL EJERCICIO
9,843,335
17,305,583
8,610,925
Depreciacion
0
0
0
Amortización
0
0
0
Electro Sur Este S.A.A.
-5-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestal – Año 2008
Presupuesto de Ingresos y Egresos
(En Nuevos Soles)
RUBRO
1 INGRESOS
1.1. Venta de Bienes
1.2 Venta de Servicios
1.3 Ingresos Financieros
1.4 Ingresos por participacion o dividendos
MARCO
2007
2008
EJECUCION
2008
140,404,322
146,061,952
0
0
0
136,515,281
143,288,734
149,700,507
1,595,602
450,000
558,099
0
0
152,880,579
0
0
0
0
1.6 Ingresos Extraordinarios
83,176
103,980
199,540
1.6.1 Del ejercicio
61,006
90,627
185,720
1.5 Donaciones
1.6.2 De ejercicios anteriores
22,170
13,353
13,820
2,210,263
2,219,238
2,422,433
108,294,877
117,041,461
118,033,380
2.1 Compra de Bienes
73,854,629
79,959,853
82,110,800
2.1.1 Insumos y suministros
57,458,300
79,243,091
81,472,133
2.1.2 Combustibles y lubricantes
16,286,544
548,367
109,785
168,395
132,290
2.2. Gastos de personal (GIP)
18,725,193
19,703,126
19,027,083
2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP)
13,927,959
14,916,386
14,449,109
2.2.1.1 Basica (GIP)
7,612,967
8,070,332
7,795,264
2.2.1.2 Bonificaciones (GIP)
3,910,842
4,439,658
4,360,992
2.2.1.3 Gratificaciones (GIP)
1,871,292
1,898,962
1,894,798
2.2.1.4 Asignaciones (GIP)
290,361
347,379
294,921
2.2.1.5 Horas Extras (GIP)
61,023
100,055
181,474
60,000
28,496
2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP)
1,048,346
1,110,465
1,083,484
2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP)
1,284,520
1,294,996
1,259,257
1.7 Otros
2 EGRESOS
2.1.3 Otros
2.2.1.6 Otros (GIP)
2.2.4 Dietas del Directorio (GIP)
2.2.5 Capacitacion (GIP)
2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP)
2.2.7 Otros gastos de personal (GIP)
92,787
112,000
506,377
74,638
107,154
248,634
226,246
185,487
1,303,470
1,465,619
1,280,074
819,477
577,414
662,518
2.2.7.1 Refrigerio (GIP)
0
0
0
2.2.7.2 Uniformes (GIP)
215,485
270,000
252,194
2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP)
179,063
182,414
172,274
2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP)
2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP)
2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP)
2.2.7.7 Celebraciones (GIP)
2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP)
2.2.7.9 Otros (GIP)
2.3 Servicios prestados por terceros
2.3.1 Transporte y almacenamiento
0
0
0
0
0
0
404,034
100,000
203,833
20,895
25,000
34,217
0
0
0
0
0
0
11,373,607
12,598,936
12,413,601
324,599
320,423
412,027
432,199
747,799
695,776
1,216,577
1,211,865
991,832
2.3.3.1 Auditorias (GIP)
151,760
167,000
79,424
2.3.3.2 Consultorias (GIP)
204,200
163,200
149,040
2.3.3.3 Asesorias (GIP)
424,612
275,000
338,136
2.3.2 Tarifas de servicios publicos
2.3.3 Honorarios profesionales (GIP)
2.3.3.4 Otros servicios no personales (GIP)
2.3.4 Mantenimiento y Reparacion
2.3.5 Alquileres
2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y limp. (GIP)
2.3.6.1 Vigilancia (GIP)
436,005
606,665
425,232
2,959,598
3,064,921
2,937,438
74,103
179,992
133,366
1,115,735
1,496,624
1,619,057
936,282
1,300,822
1,384,619
0
0
0
2.3.6.3 Limpieza (GIP)
179,453
195,802
234,438
2.3.7 Publicidad y Publicaciones
395,926
724,347
490,364
4,854,870
4,852,965
5,133,741
2.3.6.2 Guardiania (GIP)
2.3.8 Otros
47,105
40,039
33,972
2.3.8.2 Prov. de personal por coop. y services (GIP)
3,667,494
3,572,860
3,752,698
2.3.8.3 Otros relacionados a GIP (GIP)
1,041,855
1,216,745
1,270,740
2.3.8.1 Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP)
2.3.8.4 Otros no relacionados a GIP
2.4 Tributos
2.4.1 Impuesto a la Renta
98,416
23,321
76,331
1,929,877
2,074,581
2,104,278
0
0
0
291,696
278,080
270,704
2.4.3 Otros impuestos y contribuciones
1,638,181
1,796,501
1,833,574
2.5 Gastos diversos de Gestion
2,268,911
2,444,165
2,091,266
2.5.1 Seguros
1,583,591
1,320,000
1,102,974
349,221
332,077
391,781
5,003
14,000
9,832
2.5.4 Otros
331,096
778,088
586,679
2.5.4.1 Otros relacionados a GIP (GIP)
208,729
147,000
187,530
2.5.4.2 Otros no relacionados a GIP
122,367
2.6 Gastos Financieros
2.4.2 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF
2.5.2 Viaticos (GIP)
2.5.3 Gastos de Representacion
631,088
399,149
108,277
140,800
212,469
2.7 Egresos Extraordinarios
34,383
120,000
73,883
2.7.1 Del ejercicio
34,383
120,000
73,883
2.7.2 De ejercicios anteriores
0
0
0
2.8 Participacion Trabajadores D.Legislativo N. 892
0
0
2.9 Otros
0
0
0
RESULTADO DE OPERACION
32,109,445
29,020,491
34,847,199
3 GASTOS DE CAPITAL
47,272,886
35,000,000
38,507,802
3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK
47,272,886
35,000,000
38,507,802
3.1.1 Proyecto de Inversion
43,221,781
32,667,640
35,837,144
4,051,105
2,332,360
2,670,658
3.2 Inversion Financiera
0
0
0
3.3 Otros
0
0
0
4 INGRESOS DE CAPITAL
0
10,000,000
0
4.1 Aportes de Capital
0
10,000,000
0
4.2 Ventas de activo fijo
0
0
0
4.3 Otros
0
0
0
5 TRANSFERENCIAS NETAS
0
0
0
5.1
Ingresos por Transferencias
0
0
5.2
Egresos por Transferencias
0
0
0
RESULTADO ECONOMICO
-15,163,441
4,020,491
-3,660,603
6 FINANCIAMIENTO NETO
0
0
0
6.1 Financiamiento Externo Neto
0
0
0
6.1.1. Financiamiento largo plazo
0
0
0
6.1.1.1
Desembolsos
0
0
0
6.1.1.2
Servicios de Deuda
0
0
0
6.1.1.2.1
Amortizacion
0
0
0
6.1.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
0
0
0
6.1.2. Financiamiento corto plazo
0
0
0
6.1.2.1
Desembolsos
0
0
0
6.1.2.2
Servicio de la Deuda
0
0
0
3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos
Electro Sur Este S.A.A.
EJECUCION
0
0
6.1.2.2.1
Amortizacion
0
0
0
6.1.2.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
0
0
0
6.2 Financiamiento Interno Neto
0
0
0
6.2.1. Financiamiento Largo PLazo
0
0
0
6.2.1.1
Desembolsos
0
0
0
6.2.1.2
Servicio de la Deuda
0
0
0
6.2.1.2.1
Amortizacion
0
0
0
6.2.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
0
0
0
6.2.2. Financiamiento Corto Plazo
0
0
0
6.2.2.1
Desembolsos
0
0
0
6.2.2.2
Servicio de la Deuda
0
0
0
0
6.2.2.2.1
Amortizacion
0
0
6.2.2.2.2
Intereses y comisiones de la Deuda
0
0
RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES
25,307,273
0
0
SALDO FINAL
10,143,832
4,020,491
-3,660,603
GIP-TOTAL
26,371,909
27,720,336
27,274,693
0
-6-