llicenciatura en: economia matemàtica financera

LLICENCIATURA EN:
ECONOMIA
PROGRAMA DE L'ASSIGNATURA
MATEMÀTICA FINANCERA
CURS 2008-2009
ASSIGNATURA:
CURS:
OBLIGATÒRIA D'UNIVERSITAT
SEGON
1.- DADES INICIALS D'IDENTIFICACIÓ
Nom de l'assignatura
Matemàtica Financera
Caràcter
Titulació
Cicle/curs/semestre
Departament
Obligatòria d'Universitat
Llicenciatura en Economia
2on Curs. 2on Semestre
Economia Financera i Actuarial
http://www.uv.es/ecofin
Professorat
Coordinadora: Mª Teresa Barreira Turnes
Despatx: 5D04
e-mail: [email protected]
Professora 1: Cristóbal González Baixauli
Despatx: 5E12
e-mail: [email protected]
Professor 2: Manuel Ventura Marco
Despatx: 5D07
e-mail: [email protected]
Professor 3: José Mª Sánchez Díaz
Despatx: 5E06
e-mail: [email protected]
Horari i lloc de les
classes
http://www.uv.es/economia
Horari tutories
http://www.uv.es/eccofin
Data examen
http://www.uv.es/economia
2
2.- PRESENTACIÓ
Aquesta matèria tracta de proporcionar a l'estudiant una sèrie de
coneixements financers elementals que li permetran començar a
familiaritzar-se amb els principis bàsics que regeixen els mercats
financers. És així mateix important destacar que la Matemàtica Financera
presenta un cert caràcter instrumental, per la qual cosa el seu estudi
permetrà abordar amb més facilitat altres assignatures de la llicenciatura.
3.- OBJETIUS FORMATIUS
Continguts:
• Tema 1: Fonaments i conceptes bàsics de la Matemàtica Financera.
• Tema 2: Llei de capitalització composta.
• Tema 3: Valoració financera de conjunts de capitals.
• Tema 4: Operació financera.
• Tema 5: Operacions d'amortizació. Préstecs.
• Tema 6: Emprèstits d'obligacions.
Objetius generals:
• Obtenir una visió general del camp d'aplicació de la Matemàtica
Financera.
• Conèixer els fonaments bàsics de la Matemàtica Financera.
• Aconseguir aplicar correctament el model de valoració característic de
la Matemàtica Financera per a l'anàlisi de les operacions financeres més
comuns.
• Aconseguir un cos coherent de coneixements dotat de permanència, de
manera que permeta no sols l'anàlisi de les operacions financeres que es
duen a terme actualment sinó, la qual cosa és més important, també el
de les noves operacions que puguen sorgir en els mercats financers,
sotmesos per naturalesa a continus i importants canvis.
Destreses a adquirir:
• Saber analitzar i descriure els aspectes essencials de les operacions
financeres més rellevants.
• Manejar amb propietat les funcions financeres d'algun programa de full
de càlcul (Excel principalment).
• Poder aplicar els coneixements bàsics adquirits a la resolució de
problemes concrets i interpretar adequadament els resultats obtinguts.
• Capacitat per a interpretar correctament des del punt de vista econòmic
i financer la informació sobre operacions financeres en diferents àmbits
(anuncis, normativa, fullets d'entitats de crèdit, etc.)
3
Competències i Habilitats:
• Capacitat per a afrontar problemes nous utilitzant els coneixements
prèviament adquirits.
• Desenvolupament de l'habilitat per a argumentar, emetre judicis de
valor, i expressar-se de forma coherent i intel·ligible.
4.- METODOLOGIA DE
L'ENSENYAMENT-APRENENTATGE
El desenvolupament de l'assignatura s'estructura en una sessió de teoria a la setmana
(classe magistral), de dues hores de duració, i en una sessió de pràctiques a la setmana
de la mateixa duració.
En general, les classes teòriques es destinaran a les explicacions del professor i a
comentar alguns exemples senzills, mentre que en les classes pràctiques es combinarà
la resolució d'una sèrie de problemes-tipus per part del professor amb la realització de
problemes anàlegs per part dels estudiants. Aquestos problemes resolts podran ser
arreplegats pel professor i es procedirà a la seua anàlisi i correcció en la pissarra pels
mateixos estudiants.
A més, al final de cada tema es posarà a disposició dels estudiants, una col·lecció de
preguntes teòriques.
El programa, col·lecció de exercicis i resums dels temes es troba a disposició dels
estudiants a l'AULA VIRTUAL.
Es considera IMPRESCINDIBLE per a un seguiment adequat de la matèria que els
estudiants acudisquen a classe amb el material docent, que serà COMPLETAT amb les
explicacions de classe i amb la bibliografia.
GRUP
K
(Valencià)
L
M
MM
TEORIA
PRÀCTICA 1
PRÀCTICA 2
Ventura Marco, Manuel
Ventura Marco, Manuel
Ventura Marco, Manuel
Sánchez Díaz, José Mª
Gónzález Baixauli,
Cristóbal
Barreira Turnes, Mª Teresa
Sánchez Díaz, José Mª
Gónzález Baixauli,
Cristóbal
Per determinar
Sánchez Díaz, José Mª
Gónzález Baixauli,
Cristóbal
Barreira Turnes, Mª Teresa
4
5.- TEMARI
TEMA 1: CONCEPTES PREVIS
1.
Introducció.
2.
Lleis financeres.
3.
Equivalència financera.
4.
Suma financera.
5.
Operació financera.
TEMA 2: LA CAPITALITZACIÓ COMPOSTA
1.
Expressió analítica i representació gràfica.
2.
Factor financer.
3.
Rèdit.
4.
Tant o tipus d'interés.
TEMA 3: VALORACIÓ FINANCERA
CAPITALS
1.
Valor Financer d'un conjunt de capitals.
2.
Rendes. Valor financer d'una renda.
3.
Valoració de rendes constants.
4.
Valoració de rendes variables.
5.
Valoració de rendes fraccionades.
DE
CONJUNTS
DE
TEMA 4: OPERACIÓ FINANCERA
1.
Definició i classificació.
2.
Plantejament general.
3.
Reserva matemàtica. Concepte i mètodes de càlcul.
4.
Tant efectiu d'una operació pura.
5.
Tant efectiu d'una operació amb característiques comercials.
6.
Tants efectius utilitzats en el mercat.
TEMA 5: OPERACIÓ D'AMORTITZACIÓ. PRÉSTECS
1.
Plantejament general de l'operació d'amortització amb interessos
postpagables.
2.
Préstec americà.
3.
Préstec francès.
4.
Préstec amb quotes d'amortització constants.
5.
Préstec amb termes amortitzatius variables en progressió
geomètrica.
6.
Préstecs indexats.
5
TEMA 6: EMPRÈSTITS D'OBLIGACIONS
1.
Concepte i classes.
2.
Estudi financer.
3.
Cost i rendiment de l'emissió.
4.
Valor d'una obligació en el mercat.
5.
Valor de mercat de les operacions financeres.
6
6.- CRONOGRAMA
Setmana:
1a
2a
3a
4a
5a
6a
7a
8a
9a
10a
11a
12a
13a
14a
15a
Dates:
Del 9 al 13 de febrer
Del 16 al 20 de febrer
Del 23 al 27 de febrer
Del 2 al 6 de març
Del 9 al 13 de març
Del 23 al 27 de març
Del 30 de març al 3 d'abril
Del 6 al 8 d'abril
Del 21 al 24 d'abril
Del 27 al 30 d'abril
Del 4 al 8 de maig
Del 11 al 15 de maig
Del 18 al 22 de maig
Del 25 al 29 de maig
Del 1 al 5 de juny
Tema:
1
1/2
2
2
3
3
3/4
4
4
5
5
5
5
5/6
6
7
7.- PROCÉS D'AVALUACIÓ
Es realitzarà una prova escrita al final del semestre, en el període oficial de
d'exàmens.
A més de la nota de l'examen, en la determinació de la qualificació final es
tindrà en compte: l'actitud, la participació i el treball de l'estudiant durant
el curs.
Tots els estudiants hauran d'examinar-se a l'aula corresponent al grup
en que estan matriculats i, amb independència de la classe a la que
assistisquen, el seu examen serà corregit pel professor assignat a dit
grup.
8.- RECURSOS BIBLIOGRÀFICS I DOCUMENTALS
Bibliografia bàsica.
• Baquero, M.J. y Maestro, M.L. (2003): “Problemas Resueltos
de Matemática de las Operaciones Financieras”. Editorial AC.
Madrid.
• De Pablo, A. (1998): “Matemáticas de las operaciones
financieras”, Tomo I, Tercera Edición, Editorial UNED.
Madrid.
• De Pablo, A. (1998): “Matemáticas de las operaciones
financieras”, Tomo II, Tercera Edición, Editorial UNED.
Madrid.
• Meneu, V., Jordá, M.P.y Barreira, M.T. (1994): “Operaciones
financieras en el mercado español”. Editorial Ariel Economía.
Barcelona.
Bibliografia complemèntaria.
• Apraiz, A. (2003): “Fundamentos de Matemática Financiera”.
Editorial Desclée de Brouwer. Bilbao.
• Avilés, F. (2001): “Las operaciones financieras en los
exámenes”. Editorial Centro de Estudios Financieros. Madrid.
8
• Cabello, J.M., Gómez, T., Rodríguez, R., Ruíz, F. y Torrico,
A. (1999): “Matemáticas financieras aplicadas: 127 problemas
resueltos”. Editorial AC. Madrid.
• De Pablo, A. (2002): “Valoración Financiera”, Tercera
Edición. Editorial Centro de Estudios Ramón Areces, Madrid.
• García Boza, J. et al. (2002): “Problemas resueltos de
matemática de las operaciones financieras”. Ediciones
Pirámide. Madrid.
• Gil Peláez, L. (1987): “Matemáticas de las Operaciones
Financieras”. Editorial AC. Madrid.
• Gómez, J.M. y Bermejo, F. (2004): “Gestión Financiera”.
Ediciones Pirámide. Madrid.
• González Velasco, M.C. (2001): “Análisis de las operaciones
financieras: 150 supuestos resueltos”. Civitas Ediciones.
Madrid.
• Miner, J. (2004): “Matemática Financiera”. Editorial McGraw
Hill.
• Miner, J. (2003): “Curso de Matemática Financiera”. Editorial
McGraw-Hill. Madrid.
• Miralles, J.L., Gómez, P. y Miralles, M.P. (2002):
“Matemáticas de las operaciones financieras. Problemas
resueltos”. Universitas Editorial. Badajoz.
• Navarro, E. y Nave, J.M. (2001): “Fundamentos de
Matemáticas Financieras”. Antoni Bosch Editor. Barcelona.
• Rodríguez, E. y Ruiz, F.J. (2000): “Valoración de las
operaciones financieras”. Editorial Civitas. Madrid.
• Santandreu, P. (2000): “Matemática financiera con ejercicios
resueltos”. Editorial Gestió 2000. Barcelona.
• Tovar, J. (2006): “Operaciones financieras. Teoría y
problemas resueltos”, Segunda Edición. Editorial Centro de
Estudios Financieros (CEF). Madrid.
9