EEFF Individuales 1T14 - Compañía Minera Milpo

COMPAÑIA MINERA ATACOCHA S.A.A
ESTADOS FINANCIEROS INDIVIDUALES INTERMEDIOS (NO
AUDITADOS)
AL 31 DE MARZO DE 2014
COMPAÑIA MINERA ATACOCHA S.A.A
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS INDIVIDUALES INTERMEDIOS (NO
AUDITADOS)
AL 31 de marzo de 2014
1
ACTIVIDAD ECONOMICA
1.1 Información generalCompañía Minera Atacocha S.A.A. (en adelante la Compañía) es una sociedad anónima abierta que
se constituyó en Perú en 1936. La Compañía a partir del 2 de agosto de 2010 es subsidiaria indirecta
de Votorantim Participacoes S.A., entidad domiciliada en Brasil, la que a través de Compañía Minera
Milpo S.A.A., controla el 88.19% de sus acciones.
La Compañía cotiza sus acciones comunes y de inversión en la Bolsa de Valores de Lima.
1.2 Actividad económica
La actividad económica principal de la Compañía es la exploración, explotación de derechos mineros
propios y de terceros, para producir concentrados de plomo, zinc y cobre. El domicilio legal de la
compañía, donde se encuentran sus oficinas administrativas es Av San Borja Norte 523, San Borja,
Lima, Perú y su centro minero y planta de tratamiento están ubicados en los distritos de San Francisco
de Asis de Yarusyacán y Yanacocha , provincia y región Pasco
1.3 Aprobación de los estados financieros
Los estados financieros individuales intermedios por el periodo de tres meses terminados el 31 de
marzo 2014, han sido aprobados por la Gerencia para su consideración al Directorio.
2
BASES DE PREPARACION
Los estados financieros individuales intermedios por el período de tres meses terminado el 31 de
marzo de 2014, han sido preparados de acuerdo con las Normas Internacionales de Información
Financiera (en adelante “NIIF”), emitidas por el Internacional Accounting Standard Board (en adelante
“IASB”) vigentes a dicha fecha. Los estados financieros intermedios no incluyen toda la información y
revelaciones requeridas para los estados financieros anuales y deben ser leídos junto con los estados
financieros individuales intermedios a diciembre de 2013, los cuales fueron preparados de acuerdo
con principios de contabilidad generalmente aceptados en el Perú y corresponden a las Normas
Internacionales de Información Financiera (NIIF) aprobadas por la Contaduría Pública de la Nación, a
través de resoluciones emitidas por el Consejo Normativo de Contabilidad. En adición, las empresas
emisoras y las sujetas a control y supervisión de la Superintendencia de Mercados de Valores (SMV),
deben cumplir con los requerimientos específicos de esta entidad, referidos a la preparación y
presentación de los estados financieros.
Base de empresa en marcha
En el 2014 la Compañía continuará con el programa de reducción de costos y el incremento de los
niveles de producción en línea con su plan estratégico
-7-
El Directorio considera que la Compañía cuenta con suficientes recursos para continuar sus
operaciones en el futuro previsible. En consecuencia, la Compañía mantiene las bases de empresa en
marcha para la preparación de sus estados financieros individuales
Deterioro de activos de vida útil indefinida
La Compañía revisa el deterioro de sus activos de vida útil indefinida en forma anual o cuando ocurren
eventos o circunstancias que indiquen que los valores en libros de los activos no serian recuperados a
tráves de sus valores de uso o de venta; esta evaluación fue realizada al final del año 2013. Las
presunciones y premisas tomadas en cuenta en la mencionada evaluación, no ha experimentado
cambios significativos durante el primes trimestre del 2014, por lo que la Gerencia concluyó que no se
requiere reconocer una provisión para deterioro.
3
POLITICAS CONTABLES
Las políticas contables aplicadas en la información financiera individual intermedia son consistentes
con aquellas aplicadas en los estados financieros anuales del año anterior.
4
ESTIMADOS
La preparación de la información financieria individual intermedia requiere que la gerencia efectúe
juicios, estimados y supuestos que pueden afectar la aplicación de las políticas contables y en los
saldos de los activos y pasivos, los ingresos y los gastos. Los resultados reales podrían diferir de
dichos estimados.
5
ADMINISTRACION DE RIESGOS FINANCIEROS
5.1 Factores de riesgo financiero Las actividades de La Compañía lo exponen a ciertos riesgos financieros cuyos efectos son
permanentemente evaluados por la casa Matriz y la Gerencia de la Compañía, a efectos de
minimizarlos. Los riesgos financieros son: riesgo de mercado (incluye el riesgo de tipo de cambio,
riesgo de precio, riesgo de tasa de interés), riesgo de crédito y riesgo de liquidez.
El programa general de administración de riesgos de la Compañía se centra en la imprevisibilidad de
los mercados financieros y trata de minimizar los potenciales efectos adversos sobre los resultados
financieros de la Compañía.
La casa Matriz y la Gerencia Financiera, es la encargada de la gestión de riesgos sobre la base de
las políticas aprobadas por el Directorio de la Compañía. La Gerencia Financiera identifica, evalúa y
cubre los riesgos financieros basado en los lineamientos de la casa Matriz y el Directorio. Asimismo
provee directrices para la administración de estos riesgos financieros y ejerce supervisión y monitoreo
periódico.
Los estados financieros individuales intermedios no incluyen toda la información y revelaciones sobre
la administración de los riesgos financieros requeridos para los estados financieros individuales
anuales.No ha habido cambios en la unidad responsable de la administración de riesgos ni en las
políticas gerenciales desde el cierre anual anterior.
5.2 Riesgo de liquidez La Gerencia de La Compañía supervisa las proyecciones de liquidez para asegurar que haya
suficiente efectivo para alcanzar las necesidades operacionales.Dichas proyecciones toman en
-8-
consideración los planes de financiamiento de deuda de La Compañía, cumplimiento de covenants y
cumplimiento con los objetivos de ratios financieros del estado de situación financiera.
El cuadro a continuación analiza los pasivos financieros no derivados de La Compañía agrupados
sobre la base del periodo remanente a la fecha del estado de situación financiera hasta la fecha de su
vencimiento. Los montos revelados en el cuadro son los flujos de efectivo no descontados.
Menos de
1 año
Al 31 de marzo de 2014
Obligaciones financieras
Cuentas por pagar comerciales
Otras cuentas por pagar
Entre 1 y
2 años
5,607
24,727
30,334
Al 31 de diciembre de 2013
Obligaciones financieras (incluyendo intereses)
Cuentas por pagar comerciales
Otras cuentas por pagar
-
8,721
21,725
30,446
-
Entre 3 y
5 años
214
-
214
-
490
-
490
-
5.3 Estimación de valor razonable El valor razonable es definido como el importe por el cual un activo se podría intercambiar o un pasivo
liquidar entre partes conocedoras y dispuestas a ello en una transacción en términos de libre
competencia, bajo el supuesto de que la entidad es una empresa en marcha
La NIIF 7 requiere que la entidad exponga la medición de los valores razonables por nivel de las
siguientes jerarquías de medidas de valor razonable:
−
Precios de cotización (no ajustados) en mercados activos para activos o pasivos idénticos (nivel
1).
−
Información distinta a precios de cotización incluidos en el nivel 1 que se pueda confirmar para el
activo o pasivo, ya sea directamente (es decir, precios) o indirectamente (es decir, que se deriven
de precios (nivel 2).
−
Información sobre el activo o el pasivo que no se basa en data que se pueda confirmar en el
mercado (es decir, información no observable) (nivel 3).
El siguiente cuadro muestra a los activos y pasivos financieros de la Compañía medidos a valor
razonable:
Al 31 de marzo de 2014
Valor en
Valor
libros
razonable
US$000
US$000
Al 31 de diciembre 2013
Valor en
Valor
libros
razonable
US$000
US$000
Activos financieros
Efectivo y equivalente de efectivo
Cuentas por cobrar comerciales
Otras cuentas por cobrar
10,703
15,504
2,981
10,703
15,504
2,981
10,346
13,203
5,252
10,346
13,203
5,252
Pasivos financieros
Obligaciones financieras
Cuentas por pagar comerciales
Otras cuentas por pagar
5,760
24,727
-
5,759
24,727
-
9,029
21,725
-
9,029
21,725
-
-9-
Instrumentos financieros cuyo valor razonable es similar al valor en libros Para los activos y pasivos financieros que son líquidos o tienen vencimientos a corto plazo (menor a
tres meses), como efectivo y equivalente de efectivo, cuentas por cobrar, cuentas por pagar y otros
pasivos corrientes, se considera que el valor en libros es similar al valor razonable.
La técnica de valoración más frecuentemente aplicada incluye las proyecciones de flujos de efectivo a
través de modelos y de cálculos de valor presente. Los modelos incorporan diversas variables como
la calificación de riesgo de crédito de la entidad de contraparte y cotizaciones futuras de los precios de
minerales.
Instrumentos financieros a tasa fija y variable El valor razonable de los activos y pasivos financieros que devengan tasas fijas y variables a costo
amortizado, se determina comparando las tasas de interés del mercado en el momento de su
reconocimiento inicial con las tasas de mercado actuales relacionadas con instrumentos financieros
similares. El valor razonable estimado de los depósitos que devengan intereses se determina
mediante los flujos de efectivo descontados usando tasas de interés del mercado en la moneda que
prevalece con vencimientos y riesgos de crédito similares.
6
ESTACIONALIDAD DE LAS OPERACIONES
La Compañía opera en forma continuada sin presentar fluctuaciones significativas debido a factores
estacionales.
7
INSTRUMENTOS FINANCIEROS POR CATEGORIA
La clasificación de los instrumentos financieros por categoría es como sigue:
Activos
financieros
US$000
US$000
Al 31 de marzo de 2014
Activos y pasivos según estado de situación financiera:
Efectivo y equivalente de efectivo
10,703
Cuentas por cobrar comerciales
15,504
Otras cuentas por cobrar
2,981
Obligaciones financieras
Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar
29,188
Activos
financieros
US$000
US$000
Al 31 de diciembre de 2013
Activos y pasivos según estado de situación financiera:
Efectivo y equivalente de efectivo
10,346
Cuentas por cobrar comerciales, neto
13,203
Otras cuentas por cobrar
5,252
Obligaciones financieras
Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar
28,801
Pasivos
financieros
US$000
-
5,760
24,727
30,487
Pasivos
financieros
US$000
-
9,029
21,725
30,754
La calidad crediticia de los activos financieros que no están ni vencidos ni deteriorados se evalúa
sobre la base de información histórica sobre los índices de incumplimiento de sus contrapartes:
- 10 -
Cuentas por cobrar comerciales
Contrapartes con calificaciones de riesgo externa
A++
A+++
B++
Contrapartes sin calificaciones de riesgo externa (1)
Total de cuentas por cobrar no deterioradas
31.03.14
US$000
14,079
1,425
15,504
13,203
13,203
2,981
2,981
5,252
5,252
10,703
10,346
3.243
2,374
Otras cuentas por cobrar
Contrapartes sin calificaciones de riesgo externa (1)
Total de Otras cuentas por cobrar (corto y largo plazo)
Efectivo y equivalentes de efectivo
31.12.13
US$000
Prestamos Otorgados a partes relacionadas (1)
(1) Partes relacionadas existentes por más de 6 meses que no han presentado incumplimientos de
pago.
8
EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO
Este rubro comprende:
31.03.2014
US$000
31.12.2013
US$000
Caja y Fondos Fijos
Cuentas Corrientes
3
10,700
10,346
Total
10,703
10,346
Al 31 de marzo, la Compañía mantiene parte de su caja en cuentas corrientes remuneradas
denominadas principalmente en dólares estadounidenses. Estas cuentas están en bancos locales y
del exterior que ostentan una evaluación crediticia alta, son de libre disponibilidad y generan intereses
a tasas de mercado de los cuales US$ 296,552 están denominados en dólares estadounidenses (US$
603,845 al 31 de diciembre de 2013) y un monto equivalente a S/. 108,357 está denominado en
nuevos soles (S/. 632,811 al 31 de diciembre de 2013), que devengan intereses a tasas efectivas
anuales que fluctúan entre 0.10% y 2.00%, (en el 2013 entre 0.10% y 2.36%).
9
CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES
Este rubro comprende:
- 11 -
31.03.2014
31.12.2013
US$000
US$000
Empresas vinculadas:
Votorantim Metais-Cajamarquilla (empresa vinculada)
Cuentas por cobrar comerciales a terceros
Ajustes estimados de liquidaciones finales
Total
4,808
10,997
(301)
15,504
4,279
9,695
(771)
13,203
Las ventas se realizan a precios normales de mercado y en condiciones comerciales normales.
10
SALDOS Y TRANSACCIONES CON ENTIDADES RELACIONADAS
a) Los saldos de cuentas por cobrar y pagar con partes relacionadas son los siguientes:
31.03.2014
US$000
31.12.2013
US$000
Cuentas po cobrar
Matriz indirecta
Compañía Minera Milpo S.A.A.
Vinculada
Minera El Muki S.A.
Minera Pampa de Cobre S.A.C
Total
3,204
2,336
28
10
28
10
3,242
2,374
31.03.2014
US$000
31.12.2013
US$000
Cuentas por pagar
Matriz indirecta
Compañía Minera Milpo S.A.A.
Total
10,754
9,890
10,754
9,890
Las cuentas por cobrar corresponden a préstamos otorgados a empresas vinculadas para ser
utilizadas en sus actividades de operación e inversión. En el caso de las cuentas por pagar,
corresponden a saldos por regalías y/o servicios recibidos.
Estos saldos no generan intereses y no tienen vencimiento definido pero se consideran de corto
plazo.
b) Las principales transacciones con partes relacionadas que devienen en saldos por cobrar y por
pagar comprenden:
31.03.2014
US$000
Gastos Compra de servicios de gerenciamiento
Pago de regalías por el uso de concesiones mineras
- 12 -
31.12.2013
US$000
750
57
3,000
422
Ingresos Cobro de regalías por el uso de concesiones mineras
802
2,278
Los servicios se pagan a precios y en términos similares a aquéllos disponibles a terceros.
c) Compensación de la gerencia clave La Compañía no posee personal de gerencia, ya que lo servicios de gerenciamiento son
proporcionados por su matriz indirecta (ver acápite anterior).
La Compañía no tiene vínculos comerciales con empresas relacionadas a los miembros del
Directorio y de la Gerencia.
11
OTRAS CUENTAS POR COBRAR
Este rubro comprende:
31.03.2014
US$000
Anticipos
Préstamos al Personal
Reclamos a terceros
Crédito fiscal IGV
Crédito por impuesto a la renta
Diversas
Total
12
31.12.2013
US$000
3,915
579
45
10,379
3,662
2,358
2,591
801
1,696
11,262
3,514
2,755
20,938
22,619
INVENTARIOS
Este rubro comprende:
31.03.2014
US$000
Concentrados
Repuestos y suministros diversos
Inventarios por recibir
674
18,486
91
19,251
Provisión para desvalorizacion de repuestos y suministros
(3,139)
Total
16,112
31.12.2013
US$000
701
18,469
68
19,238
(3,139)
16,099
El movimiento de la provisión por deterioro de los repuestos y suministros diversos por el año es el
siguiente:
31.03.2014
31.12.2013
US$000
US$000
- 13 -
Saldos iniciales
Castigo
Saldos finales
(
(
3,139)
3,139)
(
(
4,464)
1,325
3,139)
La provisión para desvalorización de repuestos y suministros se determina sobre la base de
evaluaciones anuales hechas por personal técnico calificado de la Compañía.
En opinión de la Gerencia de la Compañía, la provisión por obsolescencia de repuestos y suministros
cubre adecuadamente su riesgo de desvalorización al 31 de marzo de 2014 y al 31 de diciembre de
2013.
13
ACTIVO (PASIVO) POR IMPUESTO A LA RENTA DIFERIDO
El análisis de la reversión del impuesto a la renta diferido activo y pasivo es el siguiente:
31.03.2014
US$000
Impuesto diferido activo:
Impuesto diferido activo que se recuperará
después de 12 meses
Impuesto diferido activo que se recuperará
dentro de 12 meses
31.12.2013
US$000
8,524)
7,931)
321)
8,845)
290
8,221)
El movimiento del impuesto a la renta diferido es el siguiente:
31.03.2014
US$000
Saldo al inicio – impuesto diferido activo
Traslación
Variación en partidas temporales (Nota 19)
Saldo final del año - impuesto diferido activo
(
8,221)
3))
627)
8,845)
31.12.2013
US$000
(
7,200)
722))
1,743)
8,221)
El movimiento de los impuestos diferidos activos y pasivos en el año, sin considerar la compensación
de saldos, es el siguiente:
Provisión
por cierre
de mina
US$000
Impuestos diferidos activos:
Saldo al de enero de 2013
Cargado (abonado) a resultados
Diferencia en conversión
Saldo al 31 de diciembre de 2013
Cargado (abonado) a resultados
Diferencia en traslación
Saldo al 31 de marzo de 2014
Depreciación
diferencia
de tasas
US$000
2,398)
(223)
2,175)
2)
2,177)
4,462
1,293
5,755
592
6,347
- 14 -
Otros
US$000
(
(
Total
US$000
340 )
673
722))
291 )
33 )
3) )
321)
(
7,200)
1,743)
722))
8,221)
627)
3)
8,845)
14
PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO, NETO
a) Movimiento de la cuenta y detalle del saldo El movimiento de la cuenta inmuebles, maquinaria y equipo y el de su correspondiente depreciación
acumulada, por el período de tres meses terminado el 31 de marzo de 2014 se describe a
continuación:
Saldos
iniciales
US$000
Año 2014:
Costo Terrenos
Edificios y otras construcciones
Maquinaria y equipo
Unidades de transporte
Muebles y enseres
Equipos de cómputo
Equipos diversos
Trabajos en curso
Unidades por recibir
Cierre de mina
Depreciación acumulada Edificios y otras construcciones
Maquinaria y equipo
Unidades de transporte
Muebles y enseres
Equipos de cómputo
Equipos diversos
Cierre de mina
Costo neto
447
85,247
114,328
850
121
207
49,116
44,493
112
24,682
319,603
964
964
-
77,837
97,854
520
116
174
36,275
20,515
233,291
1,640
2,551
29
1
5
2,481
1,073
7,780
-
Ajustes,
o retiros
ventas
US$000
( 1,630 )
(1,630 )
-
86,312
Saldos
Iniciales
US$000
Año 2013:
Costo Terrenos
Edificios y otras construcciones
Maquinaria y equipo
Unidades de transporte
Muebles y enseres
Adiciones
US$000
Transfer.
y/o reclasificaciones
US$000
Saldos
finales
US$000
447
85,247
114,328
850
121
207
49,116
45,457
112
23,052
318,937
79,477
100,405
549
117
179
38,756
21,588
241,071
77,866
Transfer.
Adiciones
US$000
447
85,247
112,561
584
121
613
- 15 -
Ajustes,
y/o reclasi- o retiros
ficaciones ventas
US$000
US$000
1,903
394
-
(749)
(128)
-
Saldos
finales
US$000
447
85,247
114,328
850
121
Equipos de cómputo
Equipos diversos
Trabajos en curso
Unidades por recibir
Cierre de mina
Depreciación acumulada Edificios y otras construcciones
Maquinaria y equipo
Unidades de transporte
Muebles y enseres
Equipos de cómputo
Equipos diversos
Cierre de mina
Costo neto
207
43,087
37,317
5,096
24,270
308,937
9,723
1,555
716
12,607
6,482
(2,547)
(6,232)
-)
-) (
(453)
(307)
(304)
1,941)
207
49,116
44,493
112
24,682
319,603
71,251
86,652
577
94
154
28,021
16,223
202,972
105,965
6,586
11,836
71
22
20
8,488
4,292
31,315
-)
-) (
(634)
(128)
(234)
996)
77,837
97,854
520
116
174
36,275
20,515
233,921
86,312
b) El gasto por depreciación se carga directamente al costo de producción (Nota 21).
c) Otros Al 31 de marzo de 2014, este rubro incluye:
i)
Los trabajos en curso incluyen principalmente la construcción y el montaje de maquinaria y
equipo y equipos diversos, que a la conclusión de los mismos se transfieren a dichos rubros.
ii) El Grupo adquirió maquinaria y equipo a través de arrendamientos financieros cuyo valor en
libros al 31 de marzo de 2014 y al 31 de diciembre de 2013, es como sigue:
31.03.2014
US$000
Costo
Depreciación
i)
10, 867
7,744
31.12.2013
US$000
)
10,867
6,972
De acuerdo con las políticas establecidas por la Gerencia, al 31 de marzo de 2014 y al 31 de
diciembre de 2013 la Compañía ha contratado pólizas de seguros contra huelgas, conmoción
civil, daño malicioso, vandalismo y terrorismo, todo riesgo por rotura de maquinaria y equipo
electrónico que le permiten asegurar sus principales activos fijos.
En opinión de la Gerencia, las pólizas de seguros contratadas están de acuerdo con el estándar
utilizado por empresas equivalentes del sector minero peruano, y cubren adecuadamente el riesgo de
eventuales pérdidas por cualquier siniestro que pudiera ocurrir, considerando el tipo de activos que
posee La Compañía.
15
OTROS PASIVOS FINANCIEROS
Al 31 de marzo de 2014 y al 31 de diciembre de 2013, este rubro comprende:
- 16 -
31.03.2014
US$000
Corriente
Préstamos Bancarios
Pasivos por arrendamientos financieros
No corriente
Pasivos por arrendamientos financieros
Total
31.12.2013
US$000
3,903
1,643
6,416
2,123
5,546
8,539
214
214
490
490
5,760
9,029
a) Préstamos bancarios Préstamo con el Banco de Crédito del Perú La Compañía suscribió con el Banco de Crédito del Perú un financiamiento de mediano plazo por
US$38.6 millones con una tasa de interés variable LIBOR mas 3.5% durante el primer año y 4.7% fija
a partir del segundo año, que está garantizado con los flujos de caja provenientes de determinados
contratos de exportación y que fue utilizado para cancelar deuda financiera vigente a la fecha.
b) Contratos de arrendamiento financiero Los contratos de arrendamiento financiero corresponden a la adquisición de maquinaria y equipo para
mejorar eficiencia y la capacidad instalada y están garantizados con los activos fijos adquiridos.
Las obligaciones por contratos de arrendamiento financiero están garantizadas con los derechos de
propiedad sobre el activo adquirido a través de los contratos que revierten al arrendador en caso de
incumplimiento.
Al 31 de marzo de 2014 y al 31 de diciembre de 2013, el valor bruto del pasivo por arrendamiento
financiero y pagos mínimos del arrendamiento es el siguiente:
2014
US$000
No mayor a un año
Entre uno y cinco años
2013
US$000
1,704)
214(
1,918
Cargos financieros futuros de los
Arrendamientos financieros
Valor presente de los pasivos por
Arrendamiento financiero
(
61)
1,857
2,304(
490(
2,794
(
181)
2,613
Los contratos de arrendamiento financiero tienen vencimientos hasta el año 2015 y devengan
intereses anuales a tasas que fluctúan entre 3.35 % y 8 % al 31 de marzo de 2014 y 31 de diciembre
de 2013.
16
CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES
Este rubro comprende:
- 17 -
31.03.2014
US$000
Facturas por pagar
Provisión para servicios pendientes de facturar
31.12.2013
US$000
11,500
13,227
24,727
Total
8,569
13,156
21,725
Las cuentas por pagar comerciales corresponden a saldos con proveedores por compra de bienes y
servicios y se encuentran dentro de los plazos de vencimiento.
17
OTRAS CUENTAS POR PAGAR
Este rubro comprende:
31.03.2014
US$000
Provisión Beneficios Trabajadores
Remuneraciones
Compensación por tiempo de servicios
Total
31.12.2013
US$000
1,158
277
1,435
1,060
115
1,175
256
Impuesto a la renta
-
Otras Cuentas por Pagar
18
Servicios de mantenimiento, asesoria y otros
Tributos
Dividendos por pagar
Regalias Mineras
Convenio de cooperación con comunidades
Diversas
651
60
511
113
609
191
2,135
1,200
22
513
224
609
196
2,764
Total
3,826
3,939
PROVISIONES
Este rubro comprende:
Remediación
ambiental
US$000
Al 31 de diciembre de 2013
Provisión del año
Aplicación en el año
Variacion por incremento en el
activo
Traslación
Al 31 de marzo 2014
Demandas
legales y o
tributarias
US$000
Partición
en las
utilidades
US$000
Total
US$000
26,150
72
(74)
4,447
295
(54)
94
-
30,597
461
(128)
(1,630)
6
24,524
(20)
4,668
12
106
(1,630)
(2)
29,298
- 18 -
El saldo de la provisión se muestra en el estado de situación financiera como sigue:
31.03.2014
US$000
Porción corriente
Porción no corriente
19
31.12.2013
US$000
120)
29,178)
29,298)
13)
30,584)
30,597)
PATRIMONIO
a) Capital emitido procedió a colocar órdenes de compra de 13,643,187 acciones
comunes “A” y 3,658,807 acciones comunes clase “ B” de Atacocha a través de una operación
extrabursátil realizada con Credibolsa, esta operación estuvo enmarcada dentro del derecho de
separación que ejercieron las AFP Pro futuro y AFP Integra por sus acciones clase “A “ y clase “B”,
respectivamente, las cuales se mantienen en custodia de la empresa.
Con fecha 27 de febrero de 2014, en sesión de directorio se acordó la disminución del Capital Social
mediante la amortización de las acciones comunes clase “A” por 13,643,187 acciones. Asimismo se
acordó disminuir el Capital Social con la amortización de las acciones comunes clase “B” por
3,658,807 acciones. A la fecha esta reducción se encuentra pendiente en registros públicos
El movimiento en el número de las acciones es como sigue:
Al 31 de Marzo
2014
Acciones en circulación
Acciones en circulación Clase A
(-)Compra de acciones de propia emisión
Saldo en circulación
Acciones en circulación Clase B
(-)Compra de acciones de propia emisión
Saldo en circulación
20
Al 31 de Diciembre
2013
534,557,407
(13,643,187)
520,914,220
534,557,407
534,557,407
427,550,310
(3,658,807)
423,891,503
427,550,310
427,550,310
GASTO POR IMPUESTO A LAS GANANCIAS
a) El gasto por impuesto a las ganancias mostrado en el estado de resultados por los períodos de
tres meses terminados el 31 de marzo comprende:
Impuesto a la renta:
Corriente
Diferido
- 19 -
31.03.2014
US$000
31.03.2013
US$000
(
(
383)
627)
244
221)
379)
158
b) La Gerencia considera que ha determinado la materia imponible bajo el régimen general del
impuesto a la renta de acuerdo con la legislación tributaria vigente, la que exige agregar y deducir
al resultado, mostrado en los estados financieros, aquellas partidas que la referida legislación
reconoce como gravables y no gravables, respectivamente. La tasa del impuesto a la renta
correspondiente ha sido fijada en 30%.
c) La Administración Tributaria tiene la facultad de revisar y, de ser el caso, corregir el impuesto a la
renta determinado por la Compañía en los cuatro últimos años, contados a partir del 1 de enero
del año siguiente al de la presentación de la declaración jurada del impuesto correspondiente
(años abiertos a fiscalización). Los años 2009 al 2014 y el período de tres meses terminado el 31
de marzo de 2014 están sujetos a una futura fiscalización. Cualquier impuesto adicional, multas e
intereses, si se produjeran, serán reconocidos en los resultados del año en el que la diferencia de
criterios con la Administración Tributaria se resuelva. La Gerencia estima que no surgirán pasivos
de importancia como resultado de estas posibles revisiones.
21
INGRESO DE ACTIVIDADES ORDINARIAS (VENTAS NETAS)
Las ventas por los períodos de tres meses terminados el 31 de marzo comprenden:
Valores
2014
US$000
Toneladas
2014
TMS
2013
US$000
Concentrado de zinc
Concentrado de plomo
Concentrado de cobre
11,216
10,461
2,686
11,227
9,140
3,201
Total
24,363
23,568
17,656
4,492
1,216
2013
TMS
18,789
3,305
1,452
A continuación presentamos las ventas netas de concentrados a clientes por las principales areas
geográficas (sin incluir el efecto de la valorización del derivado implícito):
31.03.2014
US$000
Perú
31.03.2013
US$000
24,363
24,363
23,568
23,568
Por el período de tres meses terminado el 31 de marzo de 2014, los tres clientes mas importantes
representan el 35%, 34% y 19% de las ventas (55%, 29% y 16% del total de las ventas por el período
de tres meses terminado el 31 de marzo de 2013).
Por el período de tres meses terminado el 31 de marzo de 2014, el 43%, 30% y 17% de las cuentas
por cobrar se relacionan con estos clientes.
22
COSTO DE VENTAS
El costo de ventas por los períodos de tres meses terminados el 31 de marzo comprenden:
- 20 -
31.03.2014
US$000
Saldo inicial de productos terminados
Materiales,suministros y repuestos utilizados
701
3,533
3,852
Gastos de Personal
Servicios prestados por contratistas
2,983
9,722
3,771
9,646
Depreciación
Participacion de los Trabajadores
7,780
94
7,683
64
Otros costos de producción
Saldo final de productos terminados
109
(674)
(1,117)
Total
23
31.03.2013
US$000
24,248
23,899
GASTOS DE VENTA
Los gastos de venta por los períodos de tres meses terminados el 31 de marzo comprenden:
31.03.2014
US$000
24
31.03.2013
US$000
Transporte terrestre y almacenamiento
Servicios prestados por terceros
960
25
796
16
Total
985
812
GASTOS DE ADMINISTRACION
Los gastos de administración por los períodos de tres meses terminados el 31 de marzo comprenden:
31.03.2014
US$000
25
31.03.2013
US$000
Cargas del personal
Remuneraciones de Directorio y Gerencia
Servicios prestados por terceros
Diversas
129
37
808
109
143
79
799
Total
974
1,130
OTROS INGRESOS Y (GASTOS), NETO
Los otros ingresos (gastos), neto por los períodos de tres meses terminados el 31 de marzo
comprenden:
- 21 -
31.03.2014
US$000
Regalias mineras
Contribuciones a las comunidades
Multas y sanciones
(Perdida (ganancia)en cambio, neta
Ingresos diversos
Otros menores
Total
26
31.03.2013
US$000
239
7
331
132
252
924
237
211
(285)
(1)
(184)
204
423
1,644
GASTOS FINANCIEROS
Los gastos financieros por los períodos de tres meses terminados el 31 de marzo comprenden:
31.03.2014
US$000
Intereses de préstamos
Intereses de arrendamiento financiero
Cierre de minas
Otros gastos financieros
56
22
72
37
Total
27
31.03.2013
US$000
187
178
53
50
11
292
RESULTADO BASICO POR ACCION
El resultado básico y diluido por acción por los períodos de tres meses terminados el 31 de marzo,
ha sido determinado de la siguiente manera:
31.03.2014
US$000
Pérdida neta del año
Acciones en circulación
Acciones comunes clase “A” y clase “B”
Resultado básico por acción (en dólares estadounidenses):
Acciones comunes
- 22 -
31.03.2013
US$000
(1,936)
(4,217)
944,805,723
962,107,717
(0.002)
(0.004)