RENDIMIENTO ACUMULADO LIQUIDO*

LIQUIDO
RENDIMIENTO ACUMULADO LIQUIDO*
Principal Líquido
El Fondo busca brindar al inversionista
una alternativa en el corto plazo, que
les permita optimizar sus recursos
líquidos. Buscará en todo momento
alcanzar una rentabilidad acorde a las
tasas de interés que prevalecen en el
corto plazo. Invertirá primordialmente
en valores de deuda denominados en
pesos mexicanos (deuda
gubernamental, bancos y corporativos
públicos y privados) de la más alta
calidad crediticia.
El fondo mantendrá un alto porcentaje
en instrumentos gubernamentales de
tasa revisable con menor concentración
en bonos y cetes. El porcentaje de
liquidez se mantendrá en un rango de
entre 20% y 30%. Se mantendrá un
nivel de PRC no mayor a los 40 días.
Resumen del Rendimiento Acumulado
LIQUIDO
Benchmark
Average
YTD
6M
12M
Desde su Cruce
4.06%
4.32%
3.94%
5.25%
3.84%
4.01%
4.07%
4.21%
3.74%
3.85%
6.42%
5.11%
Datos al 31 de Octubre de 2016
Características del Fondo
Fecha de Inicio:
• 12 de noviembre de 2008
Benchmark
• PiPCetes 28d: 65%
• PiPCetes 70-90d: 35%
Adquirentes
• Físicas
• Morales
• Exentas
Datos Destacables
• VaR Actual: 0.008%
• Duración (Años): 0.76
• Calificación: AAA/2 (mex) Fitch
Rendimientos brutos anualizados al 31/10/2016.
Composición de la Cartera
Bpas 182
Reportos
BPAG28
BPAG91
Bondes D
0%
10%
20%
30%
40%
50%
*Rendimientos brutos acumulados de los últimos 18 meses. Datos al 31 de octubre 2016. (Base 100)
Gubernamental
LIQUIDO
Comentario de Gestión
• La junta de gobierno de Banco de México
decidió de forma unánime incrementar la
tasa de interés de referencia a 4.75% el 29
de septiembre y los miembros del Comité se
mostraron preocupados por el resultado de
las elecciones presidenciales
estadounidenses, dicho aumento intentó
contrarrestar las presiones inflacionarias
derivadas de la volatilidad financiera.
• La actividad económica medida por el
IGAE presentó una contracción de 0.1% en
agosto m/m por un menor avance en la
producción industrial
PRINFGU y LIQUIDO continuaron con una
estrategia defensiva y con un ligero
aumento de duración, siguen sin exposición
a Cetes que son los instrumentos que
estuvieron más impactados por el aumento
de tasa de Banxico
• Al cierre de octubre la tasa de cetes 28 días
registró un aumento de treinta y cuatro
puntos base a 4.75% y la tasa de cetes de
364 días avanzo treinta y cinco puntos base
a 5.22%
Información Relevante
AUM’s $ 1,658,484 mdp
Datos al 31 de Octubre de 2016
Horizonte de Inversión: Corto Plazo
Liquidación: Mismo día.
Fuente: Principal Fondos de Inversión
Los datos incluidos provienen de fuentes
confiables, sin embargo, Principal Fondos de
Inversión, S.A. de C.V., Operadora de Fondos de
Inversión no se hace responsable de su veracidad
ni de la interpretación que de los mismos se
haga. Lo anterior no implica una asesoría de
inversión o una oferta o solicitud de compra de
cualquier instrumento financiero. Los
rendimientos históricos, no garantizan
rendimientos similares en el futuro, antes de
llevar a cabo cualquier inversión deberá recibir el
prospecto de información al público
inversionista de cada uno de los fondos que aquí
se ofrecen, así como consultar mayor
información con uno de nuestros asesores.
LIQUIDO Vs PEER GROUP
RANK*
FONDO
OPERADORA
CALIF
6M
12 M
2 AÑOS
YTD %
1/34
2/34
3/34
4/34
5/34
6/34
7/34
8/34
9/34
10/34
23/34
34/34
BNMDIA
SCOTIAG
PRINFGU
IVALOR
LIQUIDO
BMRGOB2
B+EDUCA
GUB-1
BNMPLUS
IXELQM
I+LIQG
INVEXGU
BANAMEX
SCOTIA
PRINCIPAL
INTERACCIONES
PRINCIPAL
BANCOMER
BANCOMER
BANCOMER
BANAMEX
IXE FONDOS
SEICOMP
INVEX
AAA/1
AAA/2
AAA/2
AAA/1
AAA/2
AAA/2
AAA/1
AAA/1
AAA/1
AAA/2
AAA/3F
AAA/2
4.34
4.34
4.33
4.33
4.32
4.30
4.30
4.30
4.29
4.29
3.89
3.37
3.99
3.98
3.96
3.97
3.94
3.96
3.97
3.94
3.94
3.94
3.53
3.01
3.67
3.69
3.69
3.66
3.69
3.77
3.62
3.61
3.61
3.63
3.35
3.07
4.11
4.18
4.10
4.10
4.06
4.12
4.08
4.07
4.07
4.08
3.73
3.14
*Rank 6 meses. Rendimientos brutos anualizados.
Fuente: Elaborado por Principal Fondos de Inversión con datos de AMIB, Aryes e información pública de operadoras.
El peer group está compuesto por fondos con características similares de operación, inversión, liquidación y calificación.
Rendimientos Netos 28 días, al 31 de Octubre de 2016
Sss d
fsdfsdfsdf
Sss d
fsdfsdfsdf
FÍSICAS
MORALES
LIQUIDO-F0
2.84%
LIQUIDO-M1
2.87%
LIQUIDO-F1
LIQUIDO-F2
1.74%
2.99%
LIQUIDO-M3
3.23%
LIQUIDO-F3
3.70%
Sss d
fsdfsdfsdf
LIQUIDO-X1
LIQUIDO-X2
LIQUIDO-X3
EXENTAS
3.37%
4.31%
2.91%
Administración de Riesgos
Sss d fsdfsdfsdf
Liquidez
VaR
ANTERIOR
ACTUAL
LÍMITE*
15.43%
0.008%
12.99%
0.004%
5% - 60%
0.25%
*El limite de liquidez lo determina el comité de inversión, el VaR y PRC el prospecto de información. El dato anterior se refiere
al último dato observado del mes previo (30/09/2016).