BORRADOR DE INTERVENCIÓN XIX CONGRESO ESPAÑOL DE GERENCIA DE RIESGOS Y SEGUROS “LA GERENCIA DE RIESGOS EN TIEMPOS DE TURBULENCIAS FINANCIERAS” (27 DE MAYO DE 2008) BUENOS DIAS, MUCHAS GRACIAS A TODOS USTEDES POR SU PRESENCIA Y A AGERS POR SU INVITACIÓN QUE, UN AÑO MÁS, HA TENIDO A BIEN REALIZARME PARA INTERVENIR EN ESTA JORNADA. QUIERO TAMBIÉN FELICITAR A LOS ORGANIZADORES POR LO ACERTADO DEL CONTENIDO DE ESTAS SESIONES Y POR LO ATRACTIVO QUE SE PRESENTAN LOS PANELES Y LOS TALLERES QUE SE VAN A IR DESAROLLANDO. PODEMOS DISCUTIR EN ESTE O EN OTROS FOROS SI ESTAMOS ANTE UNA DESACELERACIÓN, UNA CRISIS O UNA DESACELERACIÓN-CRISIS , PERO LO QUE NADIE PONE EN DUDA ES QUE LAS TURBULENCIAS FINANCIERAS DEL PASADO EJERCICIO, QUE CONTINÚAN EN ESTE AUNQUE AFORTUNADAMENTE MÁS ATENUADAS, ESTÁN EN EL INICIO DE TODO ESTE PROCESO MUNDIAL. VIVIMOS LAS CONSECUENCIAS DE LA CRISIS DE CONFIANZA DEL SISTEMA FINANCIERO ESTADOUNIDENSE QUE SE HA EXTENDIDIO EN UN MERCADO GLOBALIZADO COMO EL ACTUAL Y, ADEMÁS AGRAVADA POR EL INCREMENTO DEL PRECIO DEL PETRÓLEO. ESTO ESTÁ AFECTANDO, EN MAYOR O MENOR MEDIDA, A TODO EL ÁMBITO INTERNACIONAL DE LA ECONOMÍA, TANTO DE LAS EMPRESAS COMO DE LAS FAMILIAS: SE REDUCEN LAS INVERSIONES Y EL CONSUMO, CREEN LOS IMPAGOS, Y ESTO, A SU VEZ, INCIDE EN LA SUBSIGUIENTE REDUCCIÓN DEL CRÉDITO E INCREMENTO DEL COSTE DE ÉSTE, CON LO CUAL, FAMILIAS PERO SOBRE TODO EMPRESAS SUFREN PROBLEMAS DE LIQUIDEZ Y/O DE INVERSIÓN Y/O DE PARALIZACIÓN DE PROYECTOS Y/O TODOS LOS EFECTOS A LA VEZ. ESTOS ESCENARIOS COMO EL QUE SE INICIÓ EN PONENTES DE ESTAS JORNADAS DENOMINA 2007, Y AL QUE ALGUNO DE LOS “HURACAN FINANCIERO” TODO LO QUE SE PONE POR DELANTE EN CUANDO EXPLOTA. ARRASA PERO UNA VEZ QUE “PASA LA GRAN OLA” COMO EN EL MAR, LO QUE QUEDA DE RESACA APARTE DE AFRONTAR LAS CONSECUENCIAS ECONÓMICAS O PROCESALES SI ES EL CASO, ES UN ANÁLISIS Y POSTERIOR ENDURECIMIENTO DE LOS CONTROLES DE RIESGO, PORQUE, EVIDENTEMENTE, SIEMPRE APARECEN FALLOS EN EL MISMO Y, EN FONDO Y QUE NO SALGA DE LA SALA, ES BUENO IR APUNTANDO CULPABLES AUNQUE NO SIEMPRE LO SEAN. SON RIESGOS FINANCIEROS, QUE ACABAN POR TANTO AFECTANDO A LA ACTIVIDAD Y QUE ACABAN PRODUCIENDO EFECTOS EN EL CONJUNTO DE LA CADENA Y OBLIGAN A ENDURECER TAMBIÉN LOS ESCENARIOS DE LOS MAPAS DE RIESGO QUE REALIZAN LOS GERENTES. A NOSOTROS NOS PASA ALGO PARECIDO. ES VERDAD QUE NO SUFRIMOS LOS EFECTOS DE ESTRECHAMIENTO DE LOS MERCADOS, PORQUE NO CAPTAMOS SINO QUE, AL REVES, ESTAMOS DRENANDO RECURSOS AL SISTEMA, PERO EN EL RESTO DE LOS EFECTOS TAMBIÉN NOS TOCA ANALIZAR NUESTRA EXPOSICIÓN Y PLANTEARNOS ALGÚN AJUSTE. ESTAMOS EN UN MOMENTO DE TURBULENCIAS FINANCIERAS, AHORA MÁS QUE NUNCA SE NOS EXIGE ACERTAR CON NUESTRO ANÁLISIS Y CON EL POSTERIOR DESARROLLO DEL 2 MISMO. GERENTES AVANZAR JUNTOS. Y ASEGURADORES TENEMOS LA RESPONSABILIDAD COMPARTIDA DE VOSOTROS EN VUESTRAS EMPRESAS, Y EL SEGURO ESTANDO A LA ALTURA PARA CUBRIR VUESTRAS DEMANDAS. EL CONTROL DEL RIESGO ES CAPITAL EN EL SEGURO, Y LO VA A SER AÚN MÁS EN EL FUTURO. SI SE CUMPLEN LAS PREVISIONES, EN TRES O CUATRO AÑOS SOLVENCIA II SERÁ UNA REALIDAD EN EL MERCADO ASEGURADOR EUROPEO DEL QUE SE NUTREN LA MAYORÍA DE LAS EMPRESAS PRESENTES EN ESTA SALA. SOLVENCIA II QUE, EN ESENCIA, NO ES MÁS QUE UN CÁLCULO DE LAS NECESIDADES DE CAPITAL BASADO EN EL RIESGO, EN LA CORRECTA Y PRECISA MEDICIÓN DEL RIESGO QUE ASUMEN LAS ENTIDADES. RIESGO QUE SE CONCRETA EN UNAS SIGLAS: SCR O REQUERIMIENTO DE CAPITAL DE SOLVENCIA EN EL QUE HACE TIEMPO QUE TODOS VENIMOS TRABAJANDO. HACE YA TIEMPO QUE NOS PUSIMOS EN MARCHA, PRIMERO PARA AYUDAR A SU DEFINICIÓN TÉCNICA Y SEGUNDO PARA IR PREVINIENDO SU ADAPTACIÓN POR PARTE DE LA INDUSTRIA. DEFINICIÓN TÉCNICA AJUSTADA QUE DEBE NACER, ENTRE OTROS, DE LA EXPERIENCIA DE LOS ESTUDIOS DE IMPACTO (HABIENDO PARTICIPADO EN ENTIDADES, Y ACTUALMENTE SE ENCUENTRA EN CURSO EL LAS APORTACIONES NACIONALES, COMO EL EN EL QUE QIS 4) MODELO ESPAÑOL DE QIS 3: 108 PERO TAMBIÉN DE SOLVENCIA (MES) UNESPA SIGUE TRABAJANDO PARA MEJORARLO. DICHO MODELO CONSTITUIRÁ UNA HERRAMIENTA DE GRAN UTILIDAD A LAS ENTIDADES PARA EL DESARROLLO DE SUS MODELOS INTERNOS PARA LA MEDICIÓN Y LA GESTIÓN DE LOS PERFILES DE RIESGOS PROPIOS. EL AJUSTE SERÁ TAN FINO COMO SEA NECESARIO, YENDO INCLUSO A ESTUDIOS ESPECÍFICOS PARA AQUELLOS RAMOS COMO CRÉDITO Y CAUCIÓN Y DECESOS, EN LOS QUE LA SINGULARIDAD DIFERENCIADORA DE LOS RIESGOS DEL RAMO ASÍ LO DEMANDE. 3 PERO PARA USTEDES, PARA LAS EMPRESAS Y SUS GERENTES DE RIESGO, AL MARGEN DE LAS MAYORES O MENORES DIFICULTADES QUE PUEDA TENER EL SEGURO PARA ADAPTARSE A SOLVENCIA II, LO RELEVANTE ES QUE EL RESULTADO FINAL SERÁ UNA INDUSTRIA ASEGURADORA QUE ACTUARÁ COMO SI FUERA SU SOMBRA EL CONTROL DE RIESGOS. A USTEDES SE LES EXIGE CADA VEZ UNA MAYOR PRECISIÓN Y LA ADOPCIÓN DE MODELOS DE CONTROL QUE REDUZCAN AL MÁXIMO EL RIESGO. A NOSOTROS UN CONTROL EFECTIVO DEL MISMO SI ME LO PERMITEN HASTA VALORES CASI CERCANOS AL CERO RIESGO. ESTO NOS VA HACER AÚN MÁS EXPERTOS Y NUESTRO NUEVO MODELO DE GESTIÓN VA A PERMITIR PONER EN EL MERCADO UNA RESPUESTA ASEGURADORA MÁS DINÁMICA Y ATENTA A LAS NECESIDADES QUE PUEDAN IR TENIENDO LAS EMPRESAS. ES DECIR, ADEMAS DE LA RESPONSABILIDAD COMPARTIDA, VAMOS A TENER LA PROFESIONALIDAD COMPARTIDA, CON OBJETIVOS COMUNES MUY SIMILARES Y CON UN NKOW HOW SUPERIOR AL ACTUAL TANTO EN MATERIA DE CONTROL, COMO EN MATERIA DE RESPUESTA ASEGURADORA A ESOS RIESGOS. TIENEN USTEDES POR DELANTE DOS DENSAS JORNADAS DONDE CUALIFICADOS EXPERTOS VAN A ANALIZAR CON UN ELEVADO GRADO DE DETALLE EL CONJUNTO DE RIESGOS QUE “NOS” PREOCUPAN. VEO TAMBIÉN QUE TIENEN TALLERES ESPECÍFICOS COMO EL REFERIDO A LOS RIESGOS MEDIOAMBIENTALES. COMO SABEN, EL SEGURO ES UNA DE LAS TRES PATAS FINANCIERAS QUE ACTÚAN COMO GARANTES DEL MEDIOAMBIENTE EN EL CASO DE QUE SE PRODUZCA UN SINIESTRO. TAMBIÉN ESTAMOS PENDIENTE DE ABRIL DE 2010, DE LA GARANTÍA PREVISTA EN LA LEY 26/2007 PARA LA COBERTURA DE LA LA FUTURA EXIGIBILIDAD, A PARTIR DEL 30 DE RESPONSABILIDAD MEDIOAMBIENTAL QUE SE CONFIGURA COMO RESPONSABILIDAD ADMINISTRATIVA POR DAÑOS AL MEDIO AMBIENTE QUE, EN LUGAR DE INDEMNIZAR, COMO ES EL CASO DE LOS SEGUROS DE RESPONSABILIDAD CIVIL POR DAÑOS DE 4 CONTAMINACIÓN CAUSADOS A PERSONAS O BIENES, SE BASA EN LA OBLIGACIÓN DE LA REPARACIÓN DEL DAÑO Y EN SU CASO ESTABLECER ACTUACIONES COMPENSATORIAS O SUSTITUTORIAS. ESTE SERÁ UN ESFUERZO AÑADIDO PARA USTEDES Y TAMBIÉN PARA NOSOTROS, PERO CONFIAMOS EN QUE, REGLAMENTARIAMENTE, LA ADMINISTRACIÓN HAGA UNA BUENA REGULACIÓN REGLAMENTARIA SOBRE CUESTIONES TÁN ESENCIALES COMO LA NECESARIA INFORMACIÓN SOBRE EL ESTADO BÁSICO MEDIOAMBIENTAL Y LOS MÉTODOS PARA LA EVALUACIÓN DEL RIESGO Y PARA LA DETERMINACIÓN DEL DAÑO, QUE PARA EL SEGURO SIEMPRE DEBERÁN CONCRETARSE EN TÉRMINOS ECONÓMICOS. EN ESTA MISMA LÍNEA, TAMBIÉN ESTAMOS PENDIENTES DE LA ELEVACIÓN DE LAS COBERTURAS QUE, EN APLICACIÓN DE LOS BRUSELAS, CONVENIOS INTERNACIONALES DE PARÍS Y SE PUEDAN INSTAURAR COMO OBLIGATORIAS PARA ATENDER A LOS DAÑOS NUCLEARES, QUE HABRÁN DE SUSCRIBIRSE POR LOS OPERADORES Y TRANSPORTISTAS DE PRODUCTOS RADIACTIVOS. EN LÍNEA CON LO QUE LES VENGO COMENTANDO, EL SEGURO TAMBIÉN HARÁ TODO LO POSIBLE POR OFRECER UNA RESPUESTA ADECUADA A ESTA NUEVA NECESIDAD MAÑANA TIENEN UN PANEL SOBRE BUEN GOBIERNO CORPORATIVO CONOCEDORES DE QUE ESTE TIPO DE RIESGO SUELE SER DE LOS QUE PASA LA PEOR FACTURA A LAS EMPRESAS: LA EN PÉRDIDA DE CONFIANZA DE SUS CLIENTES. EL ÁMBITO ASEGURADOR TAMBIÉN ESTAMOS EN ESTA MISMA LÍNEA, EL 70% DEL MERCADO ASEGURADOR ESTA ADHERIDO A LA GUÍA DE BUENAS PRÁCTICAS EN MATERIA DE GOBIERNO CORPORATIVO SIENDO ESTA UNA CUESTIÓN QUE EVIDENTEMENTE NOS PREOCUPA. 5 BUENO, NO QUISIERA EXTENDERME MÁS EN ESTAS REFLEXIONES, QUE SE ENMARCAN EN UN PANORAMA MUCHO MÁS AMPLIO EN EL QUE SE ENCUENTRAN INMERSAS LAS ENTIDADES ASEGURADORAS, NO ME CABE NINGUNA DUDA DE QUE LOS GERENTES DE RIESGO, LOS ESPECIALISTAS EN AFRONTAR DESDE LA EMPRESA ESE COMPROMISO, VAN A PONER SOBRE LA MESA ESTOS Y OTROS ASUNTOS A LO LARGO DE ESTOS DOS DÍAS Y QUE POR PARTE DEL SEGURO VAMOS A ESTAR MUY PENDIENTES DE ESAS NECESIDADES, PRESENTES Y FUTURAS, PARA DAR RESPUESTA Y, EN LA MEDIDA DE LO POSIBLE, ANTICIPARNOS A LAS MISMAS. MUCHAS GRACIAS. 6