Documento 3335354

Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Empresa de Generación Eléctrica del Sur S.A.
(EGESUR)
La Empresa
Empresa estatal de derecho privado de la Corporación
FONAFE, constituida como sociedad anónima el
11.10.1994. Tiene participación accionaria de 100% de
FONAFE.
Su objeto es dedicarse a las actividades propias de la
generación y comercialización de energía eléctrica.
Su misión es generar y comercializar energía eléctrica
de manera eficiente, logrando la satisfacción de nuestros
clientes, brindando un entorno laboral adecuado e
incrementando el valor de la empresa bajo una política
de responsabilidad con la sociedad y el medio ambiente.
Su visión es ser reconocida como modelo de empresa
eficiente y responsable.
En el año 2014, la empresa lista en la BVL, con 20
634181 acciones de clase B, cada una con un valor
nominal de S/.1.00. Al no tener cotización vigente, la
capitalización asciende a S/. 20.6 MM.
Entorno Macroeconómico
La economía peruana en el año 2014, mostró una caída
respecto a las previsiones realizadas a inicios del año,
explicado principalmente por un bajo crecimiento de la
inversión pública, el decrecimiento del sector minero e
hidrocarburos, pesquero, la coyuntura internacional
desfavorable y el menor crecimiento económico de
China, el principal comprador de commodities y
minerales.
La tasa de interés interbancaria promedio del año
2014 se ubicó en 3.8%, inferior en 7.5% respecto al Año
2013 (4.11%). Por su parte, la tasa interbancaria en
moneda extranjera se ubicó en 0.16%, inferior en 0.01
puntos porcentuales respecto al año anterior (0.15%).
Las reservas internacionales netas (RIN) en el año
2014 alcanzaron los US$ 62,308 MM, inferior en US$
3,355 MM a lo registrado al año 2013 (US$ 65,663 MM).
La cotización promedio del petróleo WTI alcanzó los
US$ 58.58 por barril, menor en 36.2% respecto al año
2013 (US$ 91.94).
El riesgo país promedio en el año 2014, medido por el
spread del EMBIG Perú, fue de 183 pb., 4 pb menos de
lo registrado en el año 2013 (179 pb.).
El Mercado
En el año 2014, las empresas de generación eléctrica
adscritas al Sistema Eléctrico Interconectado Nacional –
SEIN– han producido 41,795.9 GWh, del cual el 48%
proviene de centrales hidroeléctricas, el 49% de las
centrales térmicas y el resto de los recursos energéticos
renovables. Además, durante el año se han producido
2,126.46 GWh más que en el mismo periodo del 2013,
principalmente por mayor generación térmica. (1,955
Gwh)
Energía Producida por el Sistema
(GWh)
3,700
3,600
3,500
3,400
3,300
3,200
El producto bruto interno - PBI del año 2014, registró
un crecimiento 2.35%, inferior en 2.65 puntos
porcentuales respecto al crecimiento registrado al mismo
periodo del año anterior (5.02%), debido principalmente
a la reducción de la actividad pesquera asociado a la
menor captura de anchoveta, las menores exportaciones
de metales y a dificultades para acelerar las inversiones
públicas. La actividad minera se redujo en el transcurso
del año por la menor producción de oro, zinc y cobre.
La tasa de inflación acumulada de los últimos 12
meses alcanzó el 3.22%, situándose por encima del
rango meta del Banco Central de Reserva previsto, entre
1% y 3%, y mayor a la registrada en el año 2013
(2.86%), producto del comportamiento a la alza de los
precios en los alimentos, servicios educativos y tarifas
eléctricas.
El tipo de cambio bancario (compra-venta) promedio
del año 2014 se situó en S/. 2.962 por dólar americano,
reflejando una depreciación del nuevo sol de 6.32%
respecto al Año 2013 (S/. 2.786).
Egesur
3,100
3,000
2,900
2,800
2,700
Ene
Feb
Mar
Abr
May
Jun
Año 2013
Jul
Ago
Sep
Oct
Nov
Dic
Año 2014
En el año 2014, las empresas de generación de energía
eléctrica bajo el ámbito de FONAFE –Egasa, Egemsa,
Egesur, San Gabán y Electroperú, han alcanzado una
producción de 10,064.4 GWh, representando el 24% de
la energía distribuida por el SEIN.
Producción de Energía del sistema
(Participaciones %)
Resto de
empresas
76%
Fonafe,
24%
Fonafe
Resto de empresas
-1-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Respecto al año anterior, la energía producida fue menor
en 365.9 GWh, debido principalmente a la menor
producción de Electroperú, como consecuencia de las
paralizaciones por mantenimiento, realizados en el
presente periodo.
1,000
800
600
400
200
0
Feb
Mar
Abr
May
Jun
Año 2013
Jul
Ago
Sep
Oct
Nov
Dic
 Mediante DS N° 307-2014 se aprobó la operación de
endeudamiento externo entre la Republica de Perú y la
Japan International Cooperation Agency – JICA
destinada a financiar parcialmente el proyecto de
instalación de la C.H Moquegua 1 y 3 donde la unidad
ejecutora será la empresa de Generación Eléctrica de
Sur.
Año 2014
Hechos Relevantes
Operaciones
La empresa cuenta con las CH Aricota I y Aricota II,
además de la CT de Independencia (ex Calana); con una
potencia instalada de 58.6 MW y una potencia efectiva
de 57.9 MW. Asimismo, cuenta con la CT de Moquegua
con una potencia instalada de 1.1 MW, fuera de la
operación comercial del COES, por los altos costos de
operación y mantenimiento.
Energía
(GWh)
264.20 273.6
269.83 271.4
16.31
Producción
Venta
Marco
8.3
Compra
Ejecución
En el año 2014, la producción de energía de la empresa
ascendió a 273.6 GWh, de las cuales, 111.1 GWh
corresponde a la generación hidráulica y 162.4 GWh
corresponde a la generación térmica donde el total
representó el 103.6% de lo previsto, debido
principalmente a una mayor generación de la C.T
Independencia, que representa el 59.4% del total
producido, por la programación continua del COES.
La producción de la empresa representó el 3% de la
energía generada por las empresas de la Corporación
FONAFE y el 1% de la energía distribuida por el SEIN.
 Mediante AD N° 009-2013/015-FONAFE se aprobó el
Presupuesto Consolidado de las Empresas bajo el
ámbito del FONAFE y de ESSALUD para el Año 2014.
 Mediante DS N° 334-2013-EF, se dictaron medidas de
austeridad en el gasto público y de ingresos del
personal aplicables al año 2014 para las empresas y
entidades bajo el ámbito de FONAFE; y, de Essalud.
 Mediante Resolución N° 211-2014-MEM/DM, se fijó en
32%, el Margen de Reserva del Sistema
Interconectado Nacional para el periodo mayo 2014 abril 2015.
 Mediante Resolución N° 057-2014-OS/GART se fijaron
márgenes comerciales y publicaron nuevas bandas de
precios para combustibles, vigente desde el 28 de
agosto hasta el 29 de octubre 2014.
 En el mes de septiembre el Jefe de Centrales Aricota,
Ing. Rodolfo Hurtado C. presentó su carta de renuncia
a la empresa, siendo reemplazado por el Ing. Edwin
Salinas R.
El Plan Operativo
El plan operativo del año 2014 alineado al plan
estratégico de la empresa alcanzó un cumplimiento del
97%, siendo el siguiente indicador de menor ejecución:
Cumplimiento del Programa de Proyectos de Inversión
(37%), por no contar con aprobación para pasar a la fase
de inversión.
Evaluacion Financiera
Respecto al Año 2013, los activos (S/. 163.4 MM) se
incrementaron en 5%, debido a los ajustes realizados a
la valorización de la propiedad, planta y equipos por
adopción de las NIIF.
Venta de Energía por Destino
(Participaciones %)
Regulado
90%
Activos
Spot Coes
10%
Asimismo, el volumen de energía disponible fue de
281.9 GWh donde el volumen de venta de energía
ascendió a 271.4 GWh, alcanzó el 100.6% de lo
planeado, debido principalmente a las mayores ventas al
mercado spot. Sus principales clientes Electrodunas y
Luz del Sur en el mercado regulado.
Egesur
GWh
281.89
6.52
3.96
271.41
Logros
Energía producida por la Corporación FONAFE
(GWh)
Ene
Concepto
(+) Energía Disponible ( Activa y Reactiva)
(-) Consumo Propio de Energía
(-) Pérdidas
Venta de Energía (Activa y Reactiva)
(En MM de S/.)
112
105
58
44
2013
2014
Corriente
No Corriente
-2-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Los pasivos (S/. 23.8 MM) aumentó en 0.4%, explicado
por mayores compromisos de pago por el laudo arbitral
entre Egesur y Cebasa.
El patrimonio (S/. 139.7 MM) aumentó en 5%, debido a
la incidencia en los resultados de ejercicios anteriores
producto de la adopción de las NIIF.
Estructura de Financiamiento
(En MM de S/.)
140
133
18
2013
2014
P. Corriente
P. No Corriente
Los egresos operativos (S/. 37.6 MM) presentaron un
nivel de ejecución de 101% respecto a su meta, debido a
los mayores gastos como consecuencia del
reconocimiento por parte de Egesur de obligaciones con
Cebasa provenientes del fallo de laudo arbitral.
En relación al año 2013 se registró un incremento de 2%
debido a la obligación de Egesur con Cebasa,
provenientes del fallo del laudo arbittral.
En comparación al IV Trimestre 2014, se incrementaron
en 3% explicado por ajustes realizados.
16
8
6
En comparación al IV Trimestre 2014, disminuyeron en
0.2% debido a las ventas no emitidas a Adinelsa.
Patrimonio
Los ingresos de actividades ordinarias (S/. 49.1 MM)
disminuyó en 2% explicado por la menor venta de
energía al sistema dado que en el período analizado, no
se ha tenido ventas en el mercado libre.
Los gastos de capital (S/. 2.3 MM) se ejecutaron en un
78% con relación a lo presupuestado, debido a la menor
ejecución de proyectos de inversión, por falta de
aprobación del estudio de factibilidad de la C.H Aricota 3.
Gastos de Capital
(En MM de S/.)
3.0
El costo de ventas (S/. 34.7 MM) disminuyó en 0.5%
debido a la menor compra de energía.
La utilidad del ejercicio (S/. 7.2 MM) aumentó en 24%,
debido a mayores ingresos financieros y menor compra
de energía.
2.5
2.3
2.0
2013
2014
Presupuestado
Utilidad Neta
El resultado económico (S/. 11.5 MM) tuvo un nivel de
ejecución mayor en S/. 1.7 MM respecto a lo
programado, debido a la menor ejecución de los
proyectos de inversión.
(En MM de S/.)
49
50
8
6
6
2013
Ingresos
El gasto integrado de personal - GIP (S/. 8.4 MM)
representó el 99% de lo programado, debido que no se
han realizado las contrataciones previstas.
7
2014
Ganancia (Pérdida) Operativa
Ejecutado
Ganancia (Pérdida) Neta
La evolución de los ratios financieros se muestra en el
siguente cuadro:
La población laboral de la empresa alcanzó a 95, mayor
en 2.2% registrado el año anterior.
Población Laboral
Ratios Financieros
2013
2014
Var.
Liquidez
7.71
7.51

Solvencia
0.18
0.17

El saldo final de caja (S/. 40.4 MM) tuvo un nivel de
ejecución del 98% en relación a su marco, debido
principalmente a mayores inversiones financieras a
traves de operaciones de reporte.
Planilla
69
Servicios de
Terceros
26
Evaluacion Presupuestal
Los ingresos operativos (S/. 51.4 MM) tuvieron un nivel
de ejecución de 103% con relación a lo presupuestado,
debido a la mayor venta de energía.
En relación al año 2013 se registró una reducción de 1%,
debido principalmente a que no se realizaron ventas al
mercado libre, el cual si se dio en el 2013.
Egesur
-3-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Finalmente, respecto al año 2013 el número de personal
en planilla aumentó en 2.
Planilla
(En número)
69
2010
Egesur
65
2011
69
67
69
2012
2013
2014
-4-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
ANEXOS
Información Operativa
RUBROS
ENERGÍA GENERADA
Hidraúlica
Térmica
CONSUMO PROPIO
COMPRA DE ENERGIA (Incluye COES)
PERDIDAS TRANSMISIÓN Y TRANSFORMACIÓN
VENTA DE ENERGÍA
Mercado Regulado
Mercado Libre
Mercado Spot - COES
POTENCIA INSTALADA
POTENCIA EFECTIVA
PERSONAL
Planilla
Gerentes
Ejecutivos
Profesionales
Técnicos
Administrativos
Locación de Servicios
Servicios de Terceros
Personal de Services
Pensionistas
Regimen 20530
Practicantes ( Incluye Serum, Sesigras )
TOTAL
UNIDAD DE
MEDIDA
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
EJECUCIÓN
2013
268,548
110,309
158,239
6,318
35,422
4,262
293,389
198,154
83,002
12,233
59
58
MARCO
2014
264,199
110,461
153,739
6,193
16,313
4,487
269,833
248,062
0
21,771
59
58
EJECUCIÓN
2014
273,627
111,142
162,485
6,517
8,270
3,961
271,420
244,115
0
27,305
59
58
67
4
15
10
32
6
0
26
26
0
0
13
106
73
5
16
17
32
3
0
26
26
0
0
16
115
69
5
15
14
32
3
0
26
26
0
0
16
111
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Plan Operativo
UNIDAD DE
MEDIDA
PRINCIPALES INDICADORES
MARCO
2014
EJECUCIÓN
2014
NIVEL DE
CUMPLIMIENTO
Rentabilidad Patrimonial
Porcentaje
4.16
5.42
100.0%
Crecimiento en Ingresos
Porcentaje
(1.99)
(2.24)
112.6%
Rotación de Activos
Porcentaje
30.94
30.07
97.2%
Eficiencia Operativa
Porcentaje
71.30
70.63
100.0%
Ratio Gasto Administrativo - Producción
Soles/ MWh
18.75
18.28
100.0%
Margen de ventas
Porcentaje
11.38
14.61
100.0%
Cumplimiento Programa de Proyectos de Inversión
Porcentaje
100.00
37.35
37.4%
Generación de Energía
Avance en la implementación del Programa de
Responsabilidad Social Empresarial.
GWh
259.80
273.63
100.0%
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Cumplimiento de la Directiva de Transparencia
Porcentaje
100.00
99.27
99.3%
Implementacion del Código de BGC
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Implementación del Sistema de Control Interno
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Porcentaje
100.00
96.56
96.6%
Porcentaje
96.00
98.63
100.0%
Producción de energía
Porcentaje
100.00
105.32
100.0%
Cumplimiento del Plan Anual de Contrataciones
Porcentaje
100.00
90.59
90.6%
Indice de Clima Laboral
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Cumplimiento Programa de Capacitación
Porcentaje
100.00
101.84
100.0%
Cumplimiento de Plan estratégico de TIC
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Cumplimiento del Programa de Gastos de Capital No
Ligados a Proyectos
Disponibilidad promedio de los grupos
TOTAL CUMPLIMIENTO
96.5%
Inversiones FBK
Nuevos Soles
PROGRAMA DE INVERSIONES
EQUIPOS DE GENERACIÓN
CENTRAL HIDRAULICA ARICOTA 3
EQUIPOS DE TRANSMISION
UNIDADES DE TRANSPORTE DE PERSONAL
MAQUINARIA Y EQUIPOS PARA PROCESAMIENTO DE DATOS
OTROS
TOTAL
Egesur
MARCO
AL 2014
1,242,159
911,678
383,475
186,048
62,354
171,767
2,957,481
EJECUCIÓN
AL 2014
1,339,728
340,501
296,399
186,048
72,986
80,175
2,315,837
NIVEL
EJECUCIÓN
108%
37%
77%
100%
117%
47%
78%
DIFERENCIA
97,569
-571,177
-87,076
0
10,632
-91,592
-641,644
PART %
58%
15%
13%
8%
3%
3%
100%
-5-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Estado Situación Financiera
Nuevos Soles
RUBRO
EJECUCIÓN
2,013
MARCO
2,014
Flujo de Caja
Nuevos Soles
EJECUCIÓN
2,014
20,172,916
12,000,000
5,971,895
628,418
20,557
4,272,746
0
84,049
0
900,238
0
26,255,859
15,000,000
3,437,677
306,073
1,207,833
3,826,663
0
0
0
1,071,333
0
33,430,089
9,012,491
4,416,876
2,039,268
467,067
3,527,750
0
4,131,976
502,807
772,428
0
65.7
-24.9
-26.0
224.5
2172.1
-17.4
0.0
4816.2
0.0
-14.2
0.0
TOTAL ACTIVO CORRIENTE
ACTIVO NO CORRIENTE
Cuentas por Cobrar Comerciales
Otras Cuentas por Cobrar
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Activos Biológicos
Inversiones Mobiliarias (Neto)
Propiedad de Inversión
Propiedades,Planta y Equipo (Neto)
Activos Intangibles (Neto)
Activos por Impuestos a las Ganancias Diferidos
Otros Activos
44,050,819
0
0
946,607
0
0
0
0
111,212,598
68,903
0
0
51,105,438
0
0
0
0
0
0
0
105,599,674
20,670
0
0
58,300,752
0
0
987,716
0
0
0
0
104,145,194
0
0
0
32.3
0.0
0
4.3
0.0
0.0
0.0
0.0
-6.35
-100.0
0.0
0.0
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE
112,228,108
105,620,344
105,132,910
-6.3
TOTAL ACTIVO
156,278,927
156,725,782
163,433,662
4.578
Cuentas de Orden
2,096,768
2,500,000
1,267,344
-39.6
PASIVO Y PATRIMONIO
PASIVO CORRIENTE
Sobregiros Bancarios
Obligaciones Financieras
Cuentas por Pagar Comerciales
Otras Cuentas por Pagar
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas
Provisiones
Pasivos Mantenidos para la Venta
Pasivos por Impuestos a las Ganancias
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
0
0
0
0
3,646,028
899,676
0
0
0
0
1,167,983
0
0
0
0
0
1,893,101
522,783
243,769
0
0
409,565
498,118
0
0
0
0
0
3,450,979
3,235,170
0
0
0
0
1,076,332
0
0.0
0.0
0.0
0.0
-5.3
259.6
0.0
0.0
0.0
0.0
-7.8
0.0
TOTAL PASIVO CORRIENTE
5,713,687
3,567,336
7,762,481
35.9
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones Financieras
Cuentas Pagar Comerciales
Otras Cuentas por pagar
Cuentas por pagar a Entidades Relacionadas
Pasivo por impuesto a las Ganancias Diferidos
Provisiones
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
Ingresos Diferidos (Neto)
0
0
0
1,346,827
99,872
16,354,390
0
0
0
0
0
0
0
1,561,454
201,435
17,892,950
0
0
0
0
0
0
0
1,514,612
51,281
14,448,079
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
12.5
-48.7
-11.7
0.0
0.0
0.0
0.0
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE
17,801,089
19,655,839
16,013,972
-10.0
TOTAL PASIVO
PATRIMONIO
Capital
Acciones de Inversión
Capital Adicional
Resultados no Realizados
Reservas Legales
Otras Reservas
Resultados Acumulados
Otras Reservas de Patrimonio
23,514,776
0
206,341,813
0
0
0
3,598,132
0
-77,175,794
0
23,223,175
0
132,764,151
0
0
0
0
0
738,456
0
23,776,453
0
132,764,151
0
0
0
717,828
0
6,175,230
0
1.11
0.0
-35.7
0.0
0.0
0.0
-80.0
0.0
-108.0
0.0
TOTAL PATRIMONIO
132,764,151
133,502,607
139,657,209
5.19
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
156,278,927
156,725,782
163,433,662
4.6
2,096,768
2,500,000
1,267,344
-39.6
Cuentas de Orden
RUBRO
VAR %
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Inversiones Financieras
Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto)
Otras Cuentas por Cobrar (Neto)
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Inventarios
Activos Biológicos
Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta
Activos por Impuestos a las Ganancias
Gastos Pagados por Anticipado
Otros Activos
EJECUCIÓN
2,014
MARCO
2,014
EJECUCIÓN
2,013
NIVEL
EJEC %
INGRESOS DE OPERACION
Venta de Bienes y Servicios
Ingresos Financieros
Ingresos por participacion o dividendos
Donaciones
Ingresos Complementarios
Retenciones de tributos
Otros
57,633,555
56,411,631
769,636
0
0
0
0
452,288
59,772,434
57,006,879
1,200,079
0
0
0
0
1,565,476
62,478,601
59,905,005
1,018,559
0
0
0
0
1,555,037
104.5
105.1
84.9
0.0
0.0
0.0
0.0
99.3
EGRESOS DE OPERACION
Compra de Bienes
Gastos de personal
Servicios prestados por terceros
Tributos
Por Cuenta Propia
Por Cuenta de Terceros
Gastos diversos de Gestion
Gastos Financieros
Otros
46,585,826
16,893,111
5,216,657
15,365,956
6,924,215
6,163,624
760,591
2,109,464
76,423
0
49,176,996
17,621,972
5,538,963
15,159,691
7,695,089
6,507,434
1,187,655
370,175
67,059
2,724,047
51,597,984
17,907,127
5,119,184
16,435,925
7,652,264
6,478,756
1,173,508
1,680,932
78,505
2,724,047
104.9
101.6
92.4
108.4
99.4
99.6
98.8
454.1
117.1
100.0
FLUJO OPERATIVO
11,047,729
10,595,438
10,880,617
102.7
0
0
0
0
0
0
0
0
500,000
0
0
500,000
0.0
0.0
0.0
0.0
INGRESOS DE CAPITAL
Aportes de Capital
Ventas de activo fijo
Otros
GASTOS DE CAPITAL
Presupuesto de Inversiones - FBK
Proyecto de Inversion
Gastos de capital no ligados a proyectos
Inversion Financiera
Otros
TRANSFERENCIAS NETAS
Ingresos por Transferencias
Egresos por Transferencias
1,030,505
1,321,039
3,123,444
236.4
1,030,505
846,821
183,684
0
0
821,039
404,127
416,912
500,000
0
623,444
404,127
219,317
2,500,000
0
75.9
100.0
52.6
500.0
0.0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
10,017,224
9,274,399
8,257,173
89.0
0
0
0
0.0
Financiam iento Externo Neto
0
0
0
0.0
Financiam iento largo plazo
Desembolsos
Servicios de Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento corto plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Interno Neto
Financiam iento Largo PLazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Corto Plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la Deuda
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
PARTICIPACION TRABAJADORES D.LEGISLATIVO N° 892
0
0
0
0.0
DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO
0
0
0
0.0
PAGO DE DIVIDENDOS
Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores
Adelanto de Dividendos ejercicio
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
FLUJO ECONOMICO
FINANCIAMIENTO NETO
FLUJO NETO DE CAJA
10,017,224
9,274,399
8,257,173
89.0
SALDO INICIAL DE CAJA
22,155,692
32,172,916
32,172,916
100.0
SALDO FINAL DE CAJA
32,172,916
41,447,315
40,430,089
97.5
Estado de Resultados Integrales
Nuevos Soles
RUBRO
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Ventas Netas de Bienes
Prestación de Servicios
TOTAL DE INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Costo de Ventas
GANANCIAS (PÉRDIDA BRUTA)
Gastos de Ventas y Distribución
Gastos de Administración
Ganancia (Pérdida) de la baja de Activos Financieros
medidos al Costo
Otros Ingresos Operativos
Otros Gastos Operativos
GANANCIA (PÉRDIDA) OPERATIVA
Ingresos Financieros
Diferencia de cambio (Ganancias)
Gastos Financieros
Diferencia de Cambio (Pérdidas)
Participación de los Resultados Netos de Asociadas y
Negocios Conjunto
EJECUCIÓN
2,013
MARCO
2,014
EJECUCIÓN
2,014
VAR %
50,268,478
0
50,268,478
34,874,392
15,394,086
2,740,253
4,871,257
48,487,288
0
48,487,288
34,569,036
13,918,252
2,668,211
4,871,794
49,143,810
0
49,143,810
34,711,045
14,432,765
2,616,990
5,003,190
-2.2
0.0
-2.2
-0.5
-6.2
-4.5
2.7
0
345,380
0
8,127,956
779,741
459,948
799,165
263,555
0
382,484
0
6,760,731
1,273,323
277,127
66,577
249,632
0
547,744
985,461
6,374,868
1,395,686
317,926
170,761
405,610
0.0
58.6
0.0
-21.6
79.0
-30.9
-78.6
53.9
0
0
0
0.0
0
0
0
0.0
RESULTADO ANTES DEL IMPUESTO A LAS
GANANCIAS
8,304,925
7,994,972
7,512,109
-9.5
Gasto por Impuesto a las Ganancias
2,513,578
2,478,441
333,830
-86.7
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DE OPERACIONES
CONTINUADAS
5,791,347
5,516,531
7,178,279
23.9
Ganancia (Pérdida) Neta de Impuesto a las Ganancias
Procedente de Oper
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DEL EJERCICIO
0
5,791,347
0
5,516,531
0
7,178,279
0.0
23.95
Ganancias (Pérdidas) que surgen de la Diferencia entre
el Valor Libro
Egesur
-6-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Presupuesto de Ingresos y Egresos
Nuevos Soles
RUBRO
MARCO
2,014
EJECUCIÓN
2,014
NIVEL
EJEC %
50,175,400
51,405,180
50,268,478
0
1,239,689
0
40,870
304,508
36,878,390
17,093,466
17,041,583
51,883
0
6,074,730
4,391,596
3,145,381
272,484
605,007
368,724
0
0
319,334
302,377
143,750
62,368
0
855,305
20,531
0
50,678
54,528
107,105
0
10,054
0
480,250
132,159
9,606,839
6,339,765
291,036
943,240
0
713,688
120,067
109,485
466,353
76,522
690,435
690,435
0
0
10,704
788,784
10,296
202,670
276,040
299,778
944,057
5,445
938,612
2,096,578
1,526,993
145,441
4,679
419,465
0
419,465
1,062,720
0
14,975,155
2,026,454
2,026,454
818,110
1,208,344
0
0
0
0
0
0
0
0
0
12,948,701
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
12,948,701
48,487,288
0
1,394,376
0
0
293,736
37,451,981
16,556,085
16,457,322
98,763
0
6,166,355
4,381,276
3,198,057
245,119
701,894
236,206
0
0
347,173
317,994
147,200
112,219
0
860,493
21,317
0
55,286
60,253
0
0
20,000
0
383,644
319,993
11,426,857
7,419,282
287,344
888,020
467,478
331,953
37,600
50,989
1,024,283
59,350
685,573
685,573
0
0
8,575
1,054,430
7,612
254,147
400,123
392,548
1,065,576
8,116
1,057,460
1,984,053
1,564,910
146,708
18,000
254,435
0
254,435
253,055
0
12,723,419
2,957,481
2,957,481
911,678
2,045,803
0
0
0
0
0
0
0
0
0
9,765,938
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
9,765,938
49,143,825
0
1,713,611
0
0
547,744
37,635,696
15,921,601
15,802,029
119,572
0
6,228,974
4,470,855
3,270,893
282,815
680,909
236,238
0
0
340,638
315,699
146,050
114,285
0
841,447
18,607
0
52,703
53,563
0
0
15,898
0
422,367
278,309
11,006,296
7,124,117
290,328
733,463
337,378
315,884
18,639
61,562
1,070,525
76,161
691,562
691,562
0
0
5,567
1,014,573
14,169
234,540
360,453
405,411
991,220
5,819
985,401
2,911,236
1,446,304
177,070
9,778
1,278,084
0
1,278,084
576,369
0
13,769,484
2,315,838
2,315,838
340,501
1,975,337
0
0
0
0
0
0
0
0
0
11,453,646
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
11,453,646
GIP-TOTAL
8,342,852
8,548,538
8,440,231
98.7
Im puesto a la Renta
1,848,493
2,478,441
2,656,115
107.2
SALDO FINAL
Egesur
EJECUCIÓN
2,013
51,853,545
1 INGRESOS
1.1 Venta de Bienes
1.2 Venta de Servicios
1.3 Ingresos Financieros
1.4 Ingresos por participacion o dividendos
1.5 Ingresos complementarios
1.6 Otros
2 EGRESOS
2.1 Com pra de Bienes
2.1.1 Insumos y suministros
2.1.2 Combustibles y lubricantes
2.1.3 Otros
2.2. Gastos de personal (GIP)
2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP)
2.2.1.1 Basica (GIP)
2.2.1.2 Bonificaciones (GIP)
2.2.1.3 Gratificaciones (GIP)
2.2.1.4 Asignaciones (GIP)
2.2.1.5 Horas Extras (GIP)
2.2.1.6 Otros (GIP)
2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP)
2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP)
2.2.4 Dietas del Directorio (GIP)
2.2.5 Capacitacion (GIP)
2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP)
2.2.7 Otros gastos de personal (GIP)
2.2.7.1 Refrigerio (GIP)
2.2.7.2 Uniformes (GIP)
2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP)
2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP)
2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP)
2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP)
2.2.7.7 Celebraciones (GIP)
2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP)
2.2.7.9 Participación de trabajadores (GIP)
2.2.7.10 Otros (GIP)
2.3 Servicios prestados por terceros
2.3.1 Transporte y almacenamiento
2.3.2 Tarifas de servicios publicos
2.3.3 Honorarios profesionales (GIP)
2.3.3.1
Auditorias (GIP)
2.3.3.2
Consultorias (GIP)
2.3.3.3
Asesorias (GIP)
2.3.3.4
Otros servicios no personales (GIP)
2.3.4 Mantenimiento y Reparacion
2.3.5 Alquileres
2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y limp. (GIP)
2.3.6.1
Vigilancia (GIP)
2.3.6.2
Guardiania (GIP)
2.3.6.3
Limpieza (GIP)
2.3.7 Publicidad y Publicaciones
2.3.8 Otros
2.3.8.1
Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP)
2.3.8.2
Prov. de personal por coop. y services (GIP)
2.3.8.3
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.3.8.4
Otros no relacionados a GIP
2.4 Tributos
2.4.1 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF
2.4.2 Otros impuestos y contribuciones
2.5 Gastos diversos de Gestion
2.5.1 Seguros
2.5.2 Viaticos (GIP)
2.5.3 Gastos de Representacion
2.5.4 Otros
2.5.4.1
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.5.4.2
Otros no relacionados a GIP
2.6 Gastos Financieros
2.7 Otros
RESULTADO DE OPERACION
3 GASTOS DE CAPITAL
3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK
3.1.1 Proyecto de Inversion
3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos
3.2 Inversion Financiera
3.3 Otros
4 INGRESOS DE CAPITAL
4.1 Aportes de Capital
4.2 Ventas de activo fijo
4.3 Otros
5 TRANSFERENCIAS NETAS
5.1 Ingresos por Transferencias
5.2 Egresos por Transferencias
RESULTADO ECONOMICO
6 FINANCIAMIENTO NETO
6.1 Financiam iento Externo Neto
6.1.1. Financiam iento largo plazo
6.1.1.1
Desembolsos
6.1.1.2
Servicios de Deuda
6.1.1.2.1
Amortizacion
6.1.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.1.2. Financiam iento corto plazo
6.1.2.1
Desembolsos
6.1.2.2
Servicio de la Deuda
6.1.2.2.1
Amortizacion
6.1.2.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2 Financiam iento Interno Neto
6.2.1. Financiam iento Largo PLazo
6.2.1.1
Desembolsos
6.2.1.2
Servicio de la Deuda
6.2.1.2.1
Amortizacion
6.2.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2.2. Financiam iento Corto Plazo
6.2.2.1
Desembolsos
6.2.2.2
Servicio de la Deuda
6.2.2.2.1
Amortizacion
6.2.2.2.2
Intereses y comisiones de la Deuda
RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES
102.5
101.4
0.0
122.9
0.0
0.0
186.5
100.5
96.2
96.0
121.1
0.0
101.0
102.0
102.3
115.4
97.0
100.0
0.0
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98.1
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