Factoraje financiero

Jueves 24 de octubre de 2013
Factoraje financiero
Las micros, pequeñas y medianas
empresas pueden obtener la
liquidez que necesitan para crecer,
sin tener que esperar largos plazos
para recibir sus pagos.
Por: Corporativo SEG
S
egún el Banco de México (Banxico), las
empresas de factoraje financiero son
sociedades anónimas especializadas en
adquirir (de sus clientes) derechos de crédito (a
favor de tales clientes) relacionados a proveeduría
de bienes o servicios, a cambio de un precio
determinado.
Al adquirir de un cliente los documentos para
cobrarle al deudor, estas empresas pagan o
adelantan dinero a dicho cliente (dueño del
derecho de cobro) cobrándole un importe por el
servicio. A estas operaciones se les conoce como
"descuento de documentos".
A.M.E.F.A.C.
La Asociación Mexicana de Factoraje Financiero y
Actividades Similares A.C. (AMEFAC) define el
factoraje como un mecanismo de financiamiento
a corto plazo mediante el cual una empresa
comercial, industrial, de servicios o persona física
con actividad empresarial, promueve su
crecimiento a partir de la venta de sus cuentas por
cobrar vigentes a una empresa de factoraje.
La empresa de factoraje realiza las siguientes
actividades:
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El beneficio que obtienen los clientes al acudir a
estas empresas es que obtienen liquidez para
hacer frente a sus necesidades o para realizar
inversiones, sin tener que esperar al vencimiento
de los derechos de cobro.
Adquiere las cuentas por cobrar a través de
un contrato de cesión de derechos de crédito
o por endoso, pagándolas anticipadamente
conforme a las condiciones establecidas.
Evalúa las condiciones crediticias de los
deudores (compradores de los productos o
servicios) e informa a sus clientes de los
cambios en la solvencia de los mismos.
Custodia, administra y lleva a cabo las
gestiones de cobranza de la cartera adquirida.
Reembolsa al cliente el remanente en caso de
que no existan descuentos, devoluciones de
mercancía o ajustes en el pago e informa a
sus clientes todas las operaciones,
movimientos y cobranza de sus cuentas.
Cliente
Proveedor
•Entrega mercancía y
recibe contrarecibos.
•Solicita pago por
anticipado al banco.
Banco
•El banco realiza pago
de inmediato.
•El banco cobra recibo
al término del plazo.
Corporativo SEG: Sistemas de Control y Gestión Integral I Estudio Taller Arquitectura I Global Outsourcing Services-México.
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Jueves 24 de octubre de 2013
CADENAS PRODUCTIVAS
Tipos de factoraje:
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3.
Factoraje a clientes (financiamiento de
cuentas por cobrar): Su empresa cede
cuentas por cobrar vigentes de sus
compradores (facturas, contra-recibos,
pagarés) a la empresa de factoraje recibiendo
anticipadamente recursos.
Factoraje a proveedores: Apoyo a
proveedores de cadenas comerciales o
grandes empresas para descontar títulos de
crédito emitidos a su favor con la empresa de
factoraje.
Factoraje internacional: Exportadores e
importadores pueden cobrar y/o pagar en su
totalidad en cuenta abierta y en forma
anticipada el producto de sus ventas o
compras en el extranjero sin tener que
esperar a su vencimiento.
Beneficios económicos:
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Reduce el ciclo operativo de su empresa.
Mejora la posición monetaria, no genera
pasivos ni endeudamiento.
Disminuye costos en áreas de crédito y
cobranza directa.
Cubre el riesgo de cuentas incobrables (sólo
en factoraje sin recurso).
Apoya la recuperación de la cartera y el pago
puntual de sus clientes.
Operación:
1.
2.
3.
4.
5.
El cedente vende sus bienes o servicios a su
comprador, el comprador entrega las facturas
pagaderas a cierto plazo.
El cedente contacta a la empresa de factoraje
y le cede las facturas vigentes que tiene con
su comprador.
La empresa de factoraje recibe la cesión y
notifica al comprador sobre la misma.
El comprador acepta dicha notificación y la
empresa de factoraje anticipa el pago de las
facturas al cedente.
Al vencimiento de las facturas cedidas el
comprador paga a la empresa de factoraje las
mismas.
La Asociación Mexicana de Factoraje Financiero
fue fundada en 1988 con la participación de
bancos y empresas de factoraje. Actualmente está
conformada por 16 asociados que representan el
90 por ciento de la operación de factoraje en
México, de los cuales 10 son bancos y 6
Sociedades Financieras de Objeto Múltiple
(Sofomes) Reguladas y No Reguladas, las cuales
son: HSBC, Banorte, Banco Interacciones,
Arrendadora y Factor Banregio, Mex-Factor, Mifel,
Factoring Corporativo, BBVA Bancomer,
Santander, Banamex, Financiera Bajío, Factor
Optimo, Efim, y Morgan Grupo Financiero.
Cadenas Productivas es un programa de
crecimiento empresarial de México que opera
Nafinsa (Nacional Financiera, Banca de
Desarrollo) dirigido a los proveedores de grandes
empresas del sector privado, del gobierno federal,
estatal y municipal que formen una cadena
productiva. Dicho programa ofrece una solución a
los problemas de liquidez para la micro, pequeña y
mediana empresa al anticipar mediante la
operación de factoraje, sus cuentas por cobrar de
manera electrónica, a través de la red de
intermediarios financieros incorporados.
Características:
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Operación de factoraje financiero sin recurso.
Descuento hasta por el 100 por ciento del
importe de la cuenta por cobrar.
Sin comisiones.
Con tasas de interés competitivas.
Sin garantías.
En pesos o dólares a tasa fija durante el plazo
del crédito.
El financiamiento se otorga a partir de la
operación en factoraje de un documento dado
de alta en las Cadenas Productivas.
El pago de intereses es por anticipado los
cuales descuentan el importe de la cuenta por
cobrar.
El servicio que se ofrece de instalación e
implementación de una Cadena Productiva es sin
costo.
LEGISLACIÓN VIGENTE
Desde julio de 2006 (publicado en el Diario Oficial
de la Federación), cualquier persona puede
realizar el otorgamiento de crédito, así como la
celebración de arrendamiento financiero y
factoraje financiero, sin necesidad de requerir
autorización de las autoridades financieras.
a)
b)
Entidades financieras: Las Sofomes
(Sociedades Financieras de Objeto Múltiple)
reguladas (ER) y no reguladas (ENR), deben
sujetarse a las correspondientes
disposiciones de la Ley General de
Organizaciones y Actividades Auxiliares
de Crédito.
Entidades comerciales: Deben sujetarse
sólo a las correspondientes disposiciones de
la legislación mercantil, principalmente de la
Ley General de Títulos y Operaciones de
Crédito, sin que les sea aplicable la
legislación para las entidades financieras y sin
que estén supervisadas por las autoridades
financieras. /
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