¿Cómo funciona MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? ¿Qué es MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? Es una Sociedad de Inversión Adicional que tiene por objeto invertir las aportaciones voluntarias, las aportaciones voluntarias con perspectiva de inversión de largo plazo, las aportaciones de ahorro a largo plazo realizadas por trabajadores afiliados o no afiliados, así como los recursos provenientes de los fondos de previsión social de las empresas privadas, dependencias y entidades públicas. ¿Cuál es la diferencia entre Afore XXI Banorte y MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? Afore XXI Banorte es una institución cuya función es abrir, administrar y operar las Cuentas Individuales de Ahorro para el Retiro de los trabajadores en los términos de la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro. Por su parte, MULTIFONDO DE PREVISIÓ|N 1 XXI BANORTE SIEFORE es una Sociedad de Inversión Adicional, con patrimonio diferente al de la Afore, a través de la cual Afore XXI Banorte invierte el ahorro Voluntario de los trabajadores y los Fondos de Previsión Social que las empresas, dependencias o entidades otorgan a sus trabajadores. Los fondos de previsión social son los procedentes de Fondo de Ahorro y asimilables, Fondo de Prima de Antigüedad, Fondo de Pensiones (con o sin individualización) de contribución definida o de beneficio definido. El principal objetivo de esta sociedad es proteger y preservar el Ahorro Voluntario y los Fondos de Previsión Social de los trabajadores a través del otorgamiento de rendimientos competitivos en el largo plazo. ¿Quiénes pueden invertir en MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? a) Trabajadores afiliados y no afiliados que realicen aportaciones al ahorro voluntario. b) Trabajadores que laboren para empresas privadas o Dependencias y Entidades Públicas, en los tres niveles de gobierno que disfruten de programas de beneficios de previsión social (Fondos de Previsión Social) distintos del régimen obligatorio de la Ley del IMSS, o de la Ley del ISSSTE, cuyos fondos sea aportaciones directas del trabajador, de sus patrones o de ambos y en el que los trabajadores sean beneficiarios finales. ¿Qué recursos se invierten en MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE es una SIEFORE Adicional y, por lo tanto puede invertir los recursos cuya procedencia sea de: a) Fondos de las subcuentas de Previsión Social de empresas, dependencias y entidades; b) Fondos de las subcuentas del Ahorro Voluntario tanto las destinadas al fondo de previsión social como las aportadas por trabajadores afiliados y no afiliados. c) Las inversiones obligatorias de Afore XXI Banorte, y v.09.2014 1 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. d) Otros recursos que se deban invertir en las Sociedades de Inversión de conformidad con las leyes de seguridad social. ¿Cómo se invierten los recursos? Afore XXI Banorte recibe las Aportaciones Voluntarias y Fondos de Previsión Social realizadas a tu Cuenta Individual y las canaliza a la Sociedad de Inversión Adicional mediante la compra de acciones a tu nombre en MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE al precio de la acción vigente ese día. Así, te conviertes en accionista de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE. MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE invierte de manera segura y cuidadosa, en instrumentos y valores de los mercados financieros, de acuerdo a una estricta política de inversión y cumpliendo con lo establecido en el Prospecto de Información de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE en lo relativo a la sección IV, que detalla los límites y parámetros de inversión y de riesgos del Régimen de Inversión. El trabajador, ahora también accionista, obtiene con el tiempo rendimientos sobre su cuenta a través del incremento en el precio de la acción de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE 1 SIEFORE . ¿Cuánto tiempo deben permanecer los recursos en MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? Los recursos de tu Cuenta Individual deberán permanecer invertidos en acciones de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE: En los Fondos de Previsión Social, al menos un día hábil y de acuerdo a los términos pactados en el contrato celebrado entre la empresa, dependencia o entidad con Afore XXI Banorte. En las Aportaciones Voluntarias realizadas por los trabajadores a sus cuentas de Previsión Social, al menos un día hábil y permanecerán en el fondo en los términos acordados entre éstos y sus respectivos patrones de conformidad con sus acuerdos contractuales. En las Aportaciones Voluntarias, permanecerán al menos 2 meses a partir del primer depósito o último retiro. En las Aportaciones Complementarias de Retiro, se podrán retirar cuando tengas derecho a disponer de las aportaciones obligatorias ya sea para complementar el pago de tu pensión o para recibirlas en una sola exhibición. En Aportaciones de Ahorro a Largo Plazo y con perspectivas de inversión a largo plazo, deberán permanecer invertidas por un plazo mínimo de cinco años a partir de la fecha de adquisición. ¿Cuándo se pueden retirar los recursos? 1 El precio de la acción puede ser consultado en la Bolsa Mexicana de Valores, S.A.B de C.V., o llamando a nuestro Centro de Atención Telefónica 01800-849 2121 Lada sin costo y 5559 2210 en el D.F. v.09.2014 2 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. Recibirás los recursos y rendimientos acumulados en tu Cuenta Individual de Ahorro para el Retiro en los siguientes casos: En Fondos de Previsión Social: - Cuando te separes de la empresa, dependencia o entidad para la cual trabajas y te otorgue los beneficios de previsión social adicionales, - Cuando tengas derecho a gozar de una pensión, del beneficio de la prima de antigüedad, del derecho al fondo de ahorro o a alguna otra prestación pactada con la Empresa. - Cuando se presente una modificación a los parámetros de inversión. - Cuando se modifiquen los términos y condiciones del contrato por una fusión, o por el término de la vigencia del contrato celebrado entre la Administradora y las Empresas o Dependencias y Entidades. En Aportaciones Voluntarias, a los 2 meses a partir del primer depósito o último retiro. - Por la contratación de una Renta Vitalicia. ¿Cuál es la ventaja de invertir en MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE, contra otras formas de ahorro? En MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE, se administran los recursos de todos nuestros Afiliados, de tal manera que cada trabajador, aunque es un pequeño ahorrador, obtiene las ventajas del gran inversionista, ya que: No se requieren montos mínimos de inversión y el ahorro es invertido en una amplia gama de instrumentos financieros. La sociedad es un vehículo de inversión especializado cuyo objetivo único es un manejo prudente y rentable del ahorro para el retiro. ¿En qué invierte los recursos MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE es una Sociedad de Inversión Adicional diseñada para invertir en instrumentos de deuda y valores extranjeros de deuda. El objetivo de inversión de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE es alcanzar las tasas de rendimiento real más altas posibles a niveles prudentes de riesgo. Para ello, MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE basa su política de inversión en una administración activa del fondo que busca aprovechar las oportunidades y eventos de corto plazo sin descuidar su objetivo principal de inversión de largo plazo. ¿Con MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE la inversión de recursos es segura? ¿Hay riesgo en las inversiones de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? Las inversiones de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE, al igual que cualquier otra forma de inversión, se encuentran sujetas a diferentes factores de riesgo. Estos riesgos son inherentes a los mercados financieros y principalmente se refieren a la pérdida de valor v.09.2014 3 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. que las inversiones en los mercados financieros nacionales e internacionales pueden enfrentar bajo diferentes circunstancias. Afore XXI Banorte administra y controla estos riesgos de manera diaria; a través de un equipo experimentado y especializado tanto en la realización de las inversiones como en el control de sus riesgos. A nivel interno, la administración de riesgos se lleva a cabo mediante un Comité de Riesgos Financieros, el cual administra los riesgos cuantificables y no cuantificables y vigila que las operaciones de inversión se ajusten a los límites, políticas y procedimientos autorizados. A nivel externo, las inversiones de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANOTE SIEFORE se encuentran sujetas a un régimen de inversión establecido por la Comisión, el cual señala, entre otros, el tipo de instrumentos en que se pueden realizar inversiones y las exposiciones máximas que se pueden tener a diferentes tipos de riesgos. El cumplimiento a este régimen de inversión es supervisado diariamente tanto por la Comisión como por los órganos de revisión interna de Afore XXI Banorte. ¿Quién toma las decisiones de inversión en MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE? El Comité de Inversión de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE se encuentra integrado por reconocidos expertos financieros, consejeros independientes y representantes de los sectores obrero y patronal. Determina la estrategia de inversión a seguir y la composición de los activos de MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE. Dicha estrategia se establece en apego con el régimen de inversión determinado por la Comisión y de conformidad con las condiciones económicas y financieras imperantes en los mercados financieros nacionales e internacionales. ¿Cómo se garantiza la protección de los recursos de los trabajadores? MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE es vigilada y supervisada por diversos agentes y mecanismos que garantizan la integridad de los recursos y la administración transparente y eficaz de los mismos: Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro Comité de Inversión Contraloría Normativa Agencia Calificadora Consejeros Independientes Comité de Riesgos Agencia Valuadora Instituto de Depósito de Valores y Custodias ¿Cuáles son las comisiones que aplica Afore XXI Banorte por la administración de tu cuenta individual? v.09.2014 4 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. Afore XXI Banorte, Administradora de Fondos para el Retiro que opera a MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE, cobrará las siguientes comisiones por la administración de tu Cuenta Individual Comisión 1.00% Será pactado entre las partes Concepto Tratándose de aportaciones complementarias de retiro realizadas por trabajadores afiliados que hayan elegido a la Administradora que opera esta sociedad o trabajadores asignados a la misma. Tratándose de aportaciones voluntarias realizadas por trabajadores afiliados que hayan elegido a la Administradora que opera esta sociedad o trabajadores asignados a la misma. Tratándose de aportaciones voluntarias realizadas por trabajadores no afiliados. Tratándose de aportaciones de ahorro a largo plazo realizadas por trabajadores no afiliados. Tratándose de aportaciones con perspectivas de inversión a largo plazo. Tratándose de administración de fondos de previsión social, en la que intermedie contrato entre la Administradora que opera esta sociedad y la empresa privada, dependencia o entidad, la comisión se manifestará clara y explícitamente en el contrato celebrado y vigente entre las partes, y podrá ser igual o diferente para cada uno de los tipos de fondos: Fondo de Ahorro, Fondo de Pensión (con o sin individualización) de contribución definida o beneficio definido, Fondo de Primas de Antigüedad. Esta misma que se aplicará a la subcuenta de previsión social y a las series y clases accionarias de la Sociedad asignadas expresamente en dicho contrato. La base para el cobro de las comisiones, la frecuencia de cobro de las comisiones, las coberturas de servicio que dichas comisiones cubrirán y el mecanismo de cobro o descuento de las mismas serán acordados en los términos y condiciones del contrato que celebre la Administradora con las Empresas, Dependencias o Entidades. Aportaciones voluntarias y complementarias realizadas por trabajadores de Dependencias o Entidades en beneficio del fondo de Previsión Social constituido por la Entidad donde laboran y que tenga celebrado un contrato de administración de fondos de previsión social. Tratándose de comisión por administración de fondos de aportaciones voluntarias y complementarias de retiro de cuentas individuales no se cobrarán a los trabajadores de Dependencias y Entidades Públicas estatales y municipales, comisiones distintas de las que se cobre a los trabajadores derechohabientes por la administración de los recursos de cuentas análogas. De conformidad con lo anterior, el costo de comisión aplicado a cada serie accionaria queda de la siguiente forma: Clase IIB: Capital Variable: Serie O01 v.09.2014 Comisión Otros Recursos que se deban invertir en la Sociedad 1.00% 5 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. Serie V1 Recursos Provenientes de aportaciones voluntarias 1.00% Serie V2 Recursos Provenientes de aportaciones voluntarias a los fondos de previsión social. Será pactado entre las partes Serie C1 Recursos Provenientes de aportaciones complementarias de retiro de trabajadores afiliados. 1.00% Serie C2 Recursos Provenientes de aportaciones complementarias de retiro a los fondos de previsión social. Será pactado entre las partes Serie LP1 Recursos Provenientes de aportaciones de ahorro a largo plazo de trabajadores no afiliados. 1.00% Serie LP2 Recursos Provenientes de aportaciones perspectivas de inversión a largo plazo. 1.00% Serie P00 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P01 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P02 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P03 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P04 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P05 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P06 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P07 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P08 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P09 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes Serie P10 Recursos de Fondos de Previsión Social (1) Será pactado entre las partes con NO SE COBRARÁ COMISION POR LOS SIGUIENTES CONCEPTOS: 1. Por la expedición de estados de cuenta adicionales a los previstos en la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro y su Reglamento tratándose de aportaciones al ahorro voluntario no destinadas a fondos de previsión social. 2. Por consulta adicional al saldo de ahorro voluntario o a las aportaciones básicas las previstas en la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro y su Reglamento. 3. Por reposición de documentos de tu cuenta individual siempre que sean exclusivamente del régimen obligatorio de la ley del SAR, distintas a los fondos de previsión social. 4. Por el pago de retiros programados distintos a los fondos de previsión social. Las comisiones sobre saldos sólo podrán cobrarse cuando los recursos se encuentren efectivamente invertidos en MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE y se hayan registrado las provisiones diarias necesarias en la contabilidad de dicha sociedad. Información pública sobre MULTIFONDO DE PREVISIÓN 1 XXI BANORTE SIEFORE Acerca de la Cartera de Valores v.09.2014 6 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. La composición de la cartera estará disponible en las oficinas de Afore XXI Banorte en forma mensual con corte al último día hábil del mes. Asimismo, la cartera se informará a través de al menos un periódico de circulación nacional o en la página de Internet www.xxi-banorte.com. Acerca de Rendimientos Históricos Afore XXI Banorte te informará los rendimientos históricos de fecha reciente y de los últimos doce meses o de los correspondientes a otros periodos que señale la normatividad aplicable, a través de pizarrones en nuestras Oficinas de Servicio, así como en la página de Internet www.xxi-banorte.com Acerca de las políticas de inversión y operación Para mayor información sobre las políticas de inversión y operación, así como los riesgos inherentes a la inversión de las aportaciones voluntarias y fondos de previsión social realizadas a tu Cuenta Individual, podrás consultar el Prospecto de Información de MULTIFONDO DE PREVISION 1 XXI BANORTE SIEFORE puesto a tu disposición en las oficinas y sucursales de AFORE XXI BANORTE así como en la página de Internet www.xxi-banorte.com Glosario de principales términos financieros Acción, título que acredita y representa el valor de una parte del capital de la SIEFORE. Accionista, propietario de una o varias acciones de una sociedad y que lo acreditan como socio. Activos Objeto de Inversión, a los Instrumentos, Divisas, Valores Extranjeros, Componentes de Renta Variable, Inversiones Neutras, Estructuras Vinculadas a Subyacentes, Mercancías y operaciones con Derivados, reportos y préstamos de valores. Ahorro Voluntario, a las Aportaciones Complementarias de Retiro, Aportaciones Voluntarias, Aportaciones Voluntarias con Perspectivas de Inversión de Largo Plazo y Aportaciones de Ahorro de Largo Plazo que realicen los trabajadores. Comisión, a la Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro. Comité de Análisis de Riesgos, al previsto en el artículo 45 de la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro. CUF, se refiere a las Disposiciones de carácter general en materia financiera de los Sistemas de Ahorro para el Retiro publicados por la Comisión. Disposiciones de carácter general que establecen el régimen de inversión, se refiere a las Disposiciones de carácter general que establecen en el régimen de inversión al que deberán sujetarse las sociedades de inversión especializadas de fondos para el retiro emitidas por la Comisión. Derivados, a las Operaciones a Futuro, Operaciones de Opción y Contratos de Intercambio (Swaps), incluyendo Operaciones a Futuro sobre Contratos de Intercambio (Swaps), Operaciones de Opción sobre operaciones a Futuro y Operaciones de Opción sobre Contratos de Intercambio (Opciones sobre Swaps), a que se refieren las Disposiciones del Banco de México. Fondos de Previsión Social, a los fondos de pensiones o jubilaciones de personal, de primas de antigüedad, así como fondos de ahorro establecidos por empresas privadas, dependencias o entidades públicas federales, estatales o municipales o por cualquier otra persona, como una prestación laboral a favor de los trabajadores. Instrumentos de Deuda, a los siguientes: v.09.2014 7 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. a. Activos Objeto de Inversión, cuya naturaleza corresponda a valores, títulos o documentos representativos de una deuda a cargo de un tercero, colocados en mercados nacionales o extranjeros, emitidos por Emisores Nacionales, así como a los Instrumentos Bursatilizados y los depósitos en el Banco de México; b. Las obligaciones convertibles en acciones de Sociedades Anónimas Bursátiles, distintas a los Instrumentos de Renta Variable; c. Las obligaciones subordinadas no convertibles emitidas por Instituciones de Crédito a que se refiere el artículo 64 de la Ley de Instituciones de Crédito; d. Las obligaciones subordinadas no convertibles que cumplan con los siguientes requisitos: i. Que tengan por objeto financiar proyectos de infraestructura en territorio nacional; ii. Que en ninguno de los tramos o series en que se estructuren se establezcan aportaciones adicionales con cargo a los tenedores; iii. Que sin perjuicio del orden de prelación establecido entre dichos tramos o series en ningún caso se libere al emisor de la obligación de pago del principal, aun cuando dicho principal pueda ser diferido o amortizado anticipadamente, y iv. Que en el caso de que sean emitidas a través de un Vehículo, éste no confiera derechos directa o indirectamente, respecto de Derivados o implique estructuras sujetas a financiamiento. Instrumentos de Renta Variable, a los siguientes: a) Acciones destinadas a la inversión individual o a través de índices accionarios de Países Elegibles para Inversión de Emisores Nacionales listadas en la Bolsa Mexicana de Valores. b) Las acciones de Emisores Nacionales, o los títulos que las representen, que sean objeto de oferta pública inicial, total o parcial, en la Bolsa Mexicana de Valores, o en ésta en conjunto con otras bolsas de valores, y c) Obligaciones forzosamente convertibles en acciones de Sociedades Anónimas Bursátiles de Emisores Nacionales. v. . Mercado financiero, el conjunto de inversionistas, empresas e instituciones financieras que compran y venden instrumentos financieros para obtener rendimientos o recursos para la inversión. Mandatarios, a las personas morales especializadas en la inversión de recursos financieros supervisadas y reguladas por autoridades de los Países Elegibles para Inversiones con las que las Sociedades de Inversión hayan celebrado contratos de intermediación en los que se otorgue un mandato de inversión cuyo ejercicio esté sujeto a los lineamientos que determine la Sociedad de Inversión contratante; Países Elegibles para Inversiones, a los países cuyas autoridades reguladoras y supervisoras de mercados financieros pertenezcan al Comité sobre el Sistema financiero Global (CSFG) del Banco de Pagos Internacionales (BPI), a los países miembros de la Alianza del Pacifico (AP) con plenos derechos cuyas bolsas de valores pertenezcan al Mercado Integrado Latinoamericano (MILA), a la Unión Europea o bien a los países miembros de la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económico (OCDE), con los que México tenga tratados de libre comercio vigentes. Al efecto, la relación de Países Elegibles para Inversiones , serán publicados en la página de Internet de la Comisión http://www.consar.gob.mx/normatividad/pdf/normatividad_emitida/circulares/relacion_paise s_elegibles.pdf;, El Comité de Análisis de Riesgos, considerando la seguridad de la inversión y el desarrollo de los mercados, así como otros elementos que dicho cuerpo colegiado juzgue que es necesario analizar, podrá determinar que algún país deje de ser considerado como País Elegible para Inversiones para efectos del Prospecto de Información de MULTIFONDO DE PREVISION 1 v.09.2014 8 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015. XXI BANORTE SIEFORE; y que esta sociedad de inversión demuestre ante la Comisión el cumplimiento de la normatividad vigente. Rendimiento, ganancia que produce una inversión o rentabilidad, el cual usualmente se expresa como porcentaje anual sobre la cantidad invertida. Riesgo financiero, probabilidad de disminución del valor que, en mayor o menor medida, tienen los instrumentos financieros según su tipo de riesgo. Valores Extranjeros de Deuda, a los Activos Objeto de Inversión, cuya naturaleza corresponda a valores, títulos o documentos representativos de una deuda a cargo de un tercero, así como a los Instrumentos Bursatilizados, emitidos por Emisores Extranjeros; ____________________________ v.09.2014 9 Este Folleto Explicativo fue autorizado por la Comisión mediante oficio numero D00/320/0008/2015 de fecha 29 de Enero de 2015.