Value and Risk mantiene la calificación VrR 1 y AA

Comunicado de Prensa
Value and Risk mantiene la calificación VrR 1 y
AA al Banco Compartir S.A.
Bogotá, mayo 04 de 2016. Value and Risk Rating S.A. decidió mantener la calificación VrR 1
(Uno) para la deuda de corto plazo e incrementar la calificación de la deuda de largo plazo de
AA - (Doble A menos) a AA (Doble A) al Banco Compartir S.A.
Bancompartir nace como resultado del proceso de conversión a banco de la compañía de
financiamiento comercial Finamérica S.A., entidad especializada en el microcrédito en
Colombia, cuyos principales accionistas son la Fundación Compartir (22,45%) y las cajas de
compensación Colsubsidio, Cafam y Comfandi (20,14% cada una). La entidad se ha
especializado en la financiación de micro y pequeñas empresas principalmente de los estratos
1,2 y 3, al tiempo que brinda soluciones integrales de productos y servicios acorde con el nicho
atendido.
El banco es una de las 21 entidades a nivel mundial y la cuarta en Colombia que ha recibido
una de las más importantes certificaciones en el sector microfinanciero, la “Smart Campaign”,
por su cumplimiento en los estándares de protección al consumidor, los productos financieros y
la gestión comercial, entre otros
Los principales motivos que soportan la calificación son los siguientes:
 El conocimiento y trayectoria del banco en un mercado definido le ha permitido adoptar
mejores prácticas, que han contribuido en su posicionamiento a través del tiempo. Por tal
razón, como entidad bancaria, tendrá el reto de lograr mayores niveles de diversificación
en sus servicios, así como la oportunidad de optimizar sus fuentes de fondeo y lograr
una mayor presencia en el mercado institucional y entidades de alto valor, relacionadas
con la gestión social.
 Uno de los aspectos ponderados positivamente para mejorar la calificación fue la
disminución de la cartera vencida, que entre 2014 y 2015 se redujo 6,57% al ubicarse en
$48.816 millones, contrario a la tendencia observada desde 2009. Lo anterior, gracias a
una mejor calidad en la originación, producto de la calibración y optimización de los
modelos, la optimización de la gestión de cobro y los ajustes al plan de incentivos del
área comercial y de cobranzas, entre los más destacados. Lo anterior, permitió que el
indicador de calidad por temporalidad se ubicara en 6,82% comparándose
favorablemente frente al promedio evidenciado entre 2012 y 2014 (8,46%).
En opinión de Value and Risk, el banco ha venido implementando las medidas para
disminuir su exposición a riesgos crediticios aspecto que se evidencia en la mejora en la
calidad de la cartera y en el mejor comportamiento de las cosechas originadas en las
últimas dos vigencias, las cuales evidencian menor velocidad de deterioro.
 Value and Risk destaca la positiva evolución de la relación provisiones netas de
recuperación sobre el margen neto de intereses, la cual para diciembre de 2015 se ubicó
en 17,40%, frente a un promedio de 22,41% (observado entre 2012 a 2014), que
adicionalmente se compara favorablemente respecto a sus pares (18,64%) y el sector
bancario (27,87%). Al respecto, Bancompartir tiene el reto de continuar mejorando sus
indicadores de calidad con los ajustes en las políticas de originación, especialmente bajo
un escenario de deterioro en la actividad económica, la cual podría impactar en mayor
medida su nicho de mercado respecto a otros segmentos atendidos por el sector
bancario.
 Los CDTs son la principal fuente de fondeo, los cuales registraron un crecimiento anual
de 17,39%. Las cuentas de ahorro participan con el 11,04% y crecieron 9,15%. En
opinión de la calificadora, la duración promedio ponderada de las captaciones a través
de CDTs (324 días) en conjunto con los importantes índices de renovación (83,22%) y
elevados niveles en la porción estable de las cuentas de ahorros (95,29%), favorecen la
posición de liquidez del banco.
 Se destaca el continuo fortalecimiento patrimonial, resultado de la política de dividendos
adoptada desde hace varios años, en la que la totalidad de los mismos se capitalizan
mediante distribución de acciones. Adicionalmente, al tener en cuenta la evolución el
patrimonio técnico (+19,17%) con respecto a los activos ponderados por nivel de riesgo
(+17,04%), los márgenes de solvencia básica y total lograron niveles de 12,84% y
14,97%, los cuales se ubican muy por encima de los mínimos regulatorios. Asimismo, se
ponderó favorablemente la relación patrimonio básico/ patrimonio técnico, que se ubicó
en 86% en promedio durante el último año, nivel superior al de sector (62,59%) y pares
(62,52%). Por otra parte, la exposición del patrimonio a riesgos de mercado es limitada,
reflejada en la relación VaR/ patrimonio técnico que se ha mantenido durante los últimos
cinco años en 0,27%
 Finalmente, es destacable la apropiada gestión de las diferentes tipologías de riesgos y
el proceso de mejoramiento continuo adoptado para fortalecer dicha gestión.
En la Página web: http://www.vriskr.com, a partir del 3 de mayo, podrá consultar la publicación
del documento técnico que sustenta la calificación y los perfiles de los miembros del Comité
Técnico de Calificación.
Mayor información:
Daniela Manrique
[email protected]