Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – I Trimestre de 2011 Fábrica de Armas y Municiones del Ejército S.A.C. (FAME S.A.C.) Es una empresa estatal de derecho privado de la Corporación Fonafe, constituida como sociedad anónima cerrada el 10 de enero de 2009 sobre la base de la unidad productiva de material de guerra del Ejército Peruano. Activos (En MM de S/.) 22.72 Su objeto es la comercialización, desarrollo, fabricación, modificación, modernización, mantenimiento de armas y municiones de guerra y de uso civil, la investigación y desarrollo tecnológico y actividades conexas y afines para abastecer a las Fuerzas Armadas, la Policía Nacional del Perú, los Comités de Autodefensa, a personas naturales y entidades nacionales y extranjeras. El Plan Operativo El plan operativo al I trimestre del 2011 alineado al plan estratégico de la empresa alcanzó un cumplimiento del 81% siendo los siguientes indicadores los que presentaron menores ejecuciones: 22.50 1.46 0.61 I Trim 10 I Trim 11 Corriente No Corriente Los pasivos (S/. 108.9 mil) respecto al I trimestre del 2010 disminuyeron en 36%, debido a que el año 2010 se cancelaron en gran medida las obligaciones con SUNAT derivadas del ejercicio 2009. El patrimonio (S/. 23.9 MM) respecto al I trimestre del 2010 aumentó en 3%, debido a mayores utilidades obtenidas en el periodo. Estructura de Financiamiento (En MM de S/.) Cotizaciones aceptadas (25%), debido a que los clientes no realizaron las compras previstas. Stock mínimo por Item de insumos y suministros (0%), debido a la reprogramación de los programas de producción en base a las ventas previstas. Hechos Relevantes La Ley Nº 29314, mediante la cual se creó la Fábrica de Armas y Municiones del Ejército S.A.C., establece que los insumos para la elaboración de municiones deben ser adquiridos a productores de minerales, sin embargo, estos no venden los insumos procesados y/o refinados como la empresa los requiere para su producción. Las Fuerzas armadas y Policía Nacional no ejecutan el presupuesto asignado para la compra de armas y municiones, por ello las ventas no se realizan de acuerdo a lo previsto. Evaluación Financiera Al I trimestre del 2011, los activos (S/. 24 MM) están conformados principalmente por el inmueble ubicado en la Ex-Hacienda Nievería S/N - altura Km 3.5 carretera Cajamarquilla – Huachipa, las maquinarias y equipos productivos. Respecto al I trimestre del 2010, los activos aumentaron en 3%, debido al aumento de cuentas por cobrar pendientes derivado del mayor número de convenios comerciales suscritos. 23.85 23.16 0.17 0.11 0.00 I Trim 10 P. Corriente 0.00 I Trim 11 P. No Corriente Patrimonio Las ventas netas (S/. 603.3 mil) fueron superiores en S/. 542.6 mil a las registradas al I trimestre de 2010, debido a las mayores ventas de municiones derivadas de diversos convenios comerciales. El costo de ventas (S/. 145.6 MM), respecto al I trimestre de 2010 fue superior en el mismo importe al mismo periodo del año anterior debido a las mayores ventas registradas en el periodo. La utilidad neta (S/. 719 mil) presenta un aumento de S/. 672.8 mil respecto al I trimestre de 2010, debido a los mayores niveles de ventas explicados anteriormente. El saldo final de caja (S/. 234.4 mil) presenta una ejecución de 60% respecto a su marco aprobado, debido a que aun no se hacen efectivas las ventas realizadas. Evaluación Presupuestal Respecto a su meta, los ingresos operativos (S/. 916 mil) presentan una ejecución de 90%, debido principalmente a menores ingresos percibidos por la venta de municiones, artículos conexos y equipos múltiples de seguridad de acuerdo a convenios y asociaciones comerciales establecidas en el ejercicio. Los egresos operativos (S/. 905.1 mil) presentan una ejecución de 118% debido principalmente a que se Fame S.A.C. -1- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – I Trimestre de 2011 registraron gastos por la devolución del costo de fabricación de los artículos conexos y pago de utilidades derivado de convenios y asociaciones comerciales. El gasto de capital (S/. 14.1 mil) muestra una ejecución de 22% respecto a su meta, debido principalmente a que se reprogramaron las compras en este rubro. Gastos de Capital El resultado económico (S/. -3.3 mil), respecto a su marco (S/. 186.3 mil), disminuyó en S/. 189.6 MM debido los menores ingresos por ventas y mayores egresos operativos explicados anteriormente. El gasto integrado de personal - GIP (S/. 174.6 mil) muestra una ejecución de 65% respecto a su meta debido principalmente a que los menores servicios de terceros realizados al periodo. (En MM de S/.) 0.07 0.07 Población Laboral 0.07 Locadores 70 0.01 Planilla 6 I Trim 10 I Trim 11 Presupuestado Fame S.A.C. Ejecutado -2- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – I Trimestre de 2011 Anexos Información Operativa UNIDAD DE MEDIDA RUBROS Ventas de bienes y servicios FBO-001-A FBO-005-A FBO-006-A FBO-007-B FP-001-C PERSONAL Planilla Gerentes Ejecutivos Profesionales Administrativos Locación de Servicios Servicios de Terceros Pensionistas Practicantes ( Incluye Serum, Sesigras ) TOTAL EJECUCION AL I TRIM 2010 MARCO AL I TRIM 2011 EJECUCION AL I TRIM 2011 Millar Millar Millar Millar Millar 0 0 35 40 40 600.00 105.00 27.90 48.00 0.00 0.00 0.00 0.00 10.50 0.00 Número Número Número Número Número Número Número Número Número Número 0 0 0 0 0 39 0 0 0 39 4 0 3 0 1 72 0 0 0 76 6 2 3 0 1 70 0 0 4 80 Plan Operativo PRINCIPALES INDICADORES Avance financiero de construcción y remodelación de ambientes y plantas. Avance financiero de modernización y mantenimiento de activos de producción UNIDAD DE MEDIDA MARCO AL I TRIM 2011 EJECUCION AL I TRIM 2011 NIVEL DE CUMPLIMIENTO Porcentaje 20.00 186.54 100.00% Porcentaje 20.00 61.81 100.00% Avance de estructura orgánica Porcentaje 10.00 12.50 100.00% Indicadores implementados en todas las areas Porcentaje 40.00 29.17 72.93% Implementación del Sistema de Control Interno - COSO Porcentaje 100.00 70.00 70.00% Implementación del Código del Buen Gobierno Corporativo - CBGC Porcentaje 100.00 50.00 50.00% Ordenes de producción atendidas Porcentaje 45.00 60.00 100.00% Ordenes de pedido atendidas Porcentaje 45.00 83.70 100.00% Personal contratado Porcentaje 70.00 75.00 100.00% Clima laboral Porcentaje 70.00 73.03 100.00% Personal participante en actividades extra laborales Porcentaje 50.00 47.12 94.24% Inversionistas asociados Porcentaje 10.00 15.00 100.00% Entregas a tiempo Porcentaje 80.00 100.00 100.00% Cotizaciones aceptadas Porcentaje 80.00 20.00 25.00% Numero 1.00 0.95 95.00% Procesos desarrollados hacia la obtención de certificación ISO 9001 Porcentaje 15.00 10.00 66.67% Stock mínimo por Item de insumos y suministros Porcentaje 70.00 0.00 0.00% TOTAL CUMPLIMIENTO 80.8% Índice de alcance de grado de cumplimiento de la Directiva de Transparencia Fame S.A.C. -3- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – I Trimestre de 2011 Balance General (Nuevos Soles) RUBRO Flujo de Caja (Nuevos Soles) EJECUCIÓN AL I TRIM 2010 ACTIVO ACTIVO CORRIENTE Efectivo y Equivalente de Efectivo Inversiones Financieras Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto) Cuentas por Cobrar a Partes Relacionadas Otras Cuentas por Cobrar (Neto) Existencias (Neto) Activos Biológicos Activos no Corrientes mantenidos para la Venta Gastos Diferidos Otros Activos TOTAL ACTIVO CORRIENTE ACTIVO NO CORRIENTE Inversiones Financieras Cuentas por Cobrar Comerciales Cuentas por Cobrar a Partes Relacionadas Otras Cuentas por Cobrar Existencias (Neto) Activos Biológicos Inversiones Inmobiliarias Inmuebles, Maquinaria y Equipo (Neto) Activos Intangibles (Neto) Activo por Impto. A la Renta y Participaciones Diferidos Crédito Mercantil Otros Activos TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE TOTAL ACTIVO Cuentas de Orden PASIVO Y PATRIMONIO PASIVO CORRIENTE Sobregiros Bancarios Obligaciones Financieras Cuentas por Pagar Comerciales Cuentas por Pagar a Partes Relacionales Impuesto a la Renta y Participaciones Corrientes Otras Cuentas por Pagar Provisiones Pasivos mantenidos para la Venta TOTAL PASIVO CORRIENTE PASIVO NO CORRIENTE Obligaciones Financieras Cuentas por Pagar Comerciales Cuentas por Pagar a Partes Relacionales Pasivo por Impto. a la Renta y Partic.Diferidos Otras Cuentas por Pagar Provisiones Ingresos Diferidos (Neto) TOTAL PASIVO NO CORRIENTE TOTAL PASIVO PATRIMONIO Capital Acciones de Inversión Capital Adicional Resultados no Realizados Reservas Legales Otras Reservas Resultados Acumulados Diferencia de Conversión TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO Cuentas de Orden EJECUCIÓN AL I TRIM 2011 VAR % 350,082 0 160,875 0 0 100,652 0 0 0 0 611,609 234,412 0 1,020,683 0 1,000 148,563 0 0 57,098 0 1,461,756 -33.0 0.0 534.5 0.0 0.0 47.6 0.0 0.0 0.0 0.0 139.0 0 0 0 0 0 0 0 22,721,663 0 0 0 0 22,721,663 23,333,272 0 0 0 0 0 0 0 0 22,500,129 0 0 0 0 22,500,129 23,961,885 0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 -1.0 0.0 0.0 0.0 0.0 -1.0 2.7 0.0 0 0 0 0 168,144 1,677 0 0 169,821 0 0 57,770 0 30,314 20,864 0 0 108,948 0.0 0.0 0.0 0.0 -82.0 1,144.1 0.0 0.0 -35.8 0 0 0 0 0 0 0 0 169,821 0 0 0 0 0 0 0 0 108,948 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 -35.8 22,631,510 0 0 0 0 0 531,941 0 23,163,451 23,333,272 0 22,631,510 0 0 0 54,825 0 1,166,602 0 23,852,937 23,961,885 0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 119.3 0.0 3.0 2.7 0.0 Estado de Ganancias y Pérdidas (Nuevos Soles) RUBRO INGRESOS OPERACIONALES Ventas Netas Otros Ingresos Operacionales TOTAL INGRESOS BRUTOS Costo de Ventas Otros Costos Operacionales TOTAL COSTOS OPERACIONALES UTILIDAD BRUTA Gastos de Ventas Gastos de Administracion Ganancia (Pérdida) por Venta de Activos Otros Ingresos Otros Gastos UTILIDAD OPERATIVA Ingresos Financieros Gastos Financieros Participación en los Result. de Partes Relacionad. por Metod. Participación Ganancias (Pérdida) por Instrumentos Financieros Derivados RESULTADO ANTES DE PARTIDAS EXTRAORDINARIAS, PARTICIPACIONES E IMPUEST Participaciones Impuesto a la Renta UTILIDAD (PERDIDA) NETA DE ACTIVIDADES CONTINUAS Ingresos (Gasto) Neto de Operaciones en Discontinuación UTILIDAD (PERDIDA) DEL EJERCICIO Depreciacion Amortización Fame S.A.C. EJECUCIÓN AL I TRIM 2010 RUBRO INGRESOS DE OPERACION Venta de Bienes y Servicios Ingresos Financieros Ingresos por participacion o dividendos Donaciones Ingresos Extraordinarios Retenciones de tributos Otros EGRESOS DE OPERACION Compra de Bienes Gastos de personal Servicios prestados por terceros Tributos Por Cuenta Propia Por Cuenta de Terceros Gastos diversos de Gestion Gastos Financieros Egresos Extraordinarios Otros FLUJO OPERATIVO INGRESOS DE CAPITAL Aportes de Capital Ventas de activo fijo Otros GASTOS DE CAPITAL Presupuesto de Inversiones - FBK Proyecto de Inversion Gastos de capital no ligados a proyectos Inversion Financiera Otros TRANSFERENCIAS NETAS Ingresos por Transferencias Egresos por Transferencias FLUJO ECONOMICO FINANCIAMIENTO NETO Financiamiento Externo Neto Financiam iento largo plazo Desembolsos Servicios de Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la deuda Financiam iento corto plazo Desembolsos Servicio de la Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la deuda Financiamiento Interno Neto Financiam iento Largo PLazo Desembolsos Servicio de la Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la deuda Financiam iento Corto Plazo Desembolsos Servicio de la Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la Deuda PAGO UTILIDADES DE TRABAJADORES DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO PAGO DE DIVIDENDOS Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores Adelanto de Dividendos ejercicio 2002 FLUJO NETO DE CAJA SALDO INICIAL DE CAJA SALDO FINAL DE CAJA MARCO EJECUCIÓN NIVEL AL I TRIM 2011 AL I TRIM 2011 EJEC % 1,667,692 1,056,418 63.3 1,336,942 710,953 53.2 0 1,816 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 330,750 343,649 103.9 1,468,473 1,143,060 77.8 368,173 542,098 147.2 81,395 42,258 51.9 284,249 267,091 94.0 81,814 234,364 286.5 81,814 234,364 286.5 0 0 0.0 33,970 31,059 91.4 135 3,990 2,955.6 0 0 0.0 618,737 22,200 3.6 199,219 -86,642 -43.5 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 65,000 17,805 27.4 65,000 17,805 27.4 0 0 0.0 65,000 17,805 27.4 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 134,219 -104,447 -77.8 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 134,219 -104,447 -77.8 254,963 338,859 132.9 389,182 234,412 60.2 EJECUCIÓN AL I TRIM 2011 60,676 239,510 300,186 0 0 0 300,186 126,316 126,316 0 0 0 47,554 40 1,273 603,259 646,507 1,249,766 145,625 0 -145,625 1,104,141 192,266 192,267 0 0 0 719,608 1,410 1,945 0 0 0 0 46,321 719,073 0 0 0 0 46,321 719,073 0 0 46,321 0 0 719,073 0 0 -4- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – I Trimestre de 2011 Presupuesto de Ingresos y Egresos (Nuevos Soles) RUBRO 1 INGRESOS 1.1. Venta de Bienes 1.2 Venta de Servicios 1.3 Ingresos Financieros 1.4 Ingresos por participacion o dividendos 1.5 Ingresos Extraordinarios 1.5.1 Del ejercicio 1.5.2 De ejercicios anteriores 1.6 Otros 2 EGRESOS 2.1 Com pra de Bienes 2.1.1 Insumos y suministros 2.1.2 Combustibles y lubricantes 2.1.3 Otros 2.2. Gastos de personal (GIP) 2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP) 2.2.1.1 Basica (GIP) 2.2.1.2 Bonificaciones (GIP) 2.2.1.3 Gratificaciones (GIP) 2.2.1.4 Asignaciones (GIP) 2.2.1.5 Horas Extras (GIP) 2.2.1.6 Otros (GIP) 2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP) 2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP) 2.2.4 Dietas del Directorio (GIP) 2.2.5 Capacitacion (GIP) 2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP) 2.2.7 Otros gastos de personal (GIP) 2.2.7.1 Refrigerio (GIP) 2.2.7.2 Uniformes (GIP) 2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP) 2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP) 2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP) 2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP) 2.2.7.7 Celebraciones (GIP) 2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP) 2.2.7.9 Otros (GIP) 2.3 Servicios prestados por terceros 2.3.1 Transporte y almacenamiento 2.3.2 Tarifas de servicios publicos 2.3.3 Honorarios profesionales (GIP) 2.3.3.1 Auditorias (GIP) 2.3.3.2 Consultorias (GIP) 2.3.3.3 Asesorias (GIP) 2.3.3.4 Otros servicios no personales (GIP) 2.3.4 Mantenimiento y Reparacion 2.3.5 Alquileres 2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y limp. (GIP) 2.3.6.1 Vigilancia (GIP) 2.3.6.2 Guardiania (GIP) 2.3.6.3 Limpieza (GIP) 2.3.7 Publicidad y Publicaciones 2.3.8 Otros 2.3.8.1 Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP) 2.3.8.2 Prov. de personal por coop. y services (GIP) 2.3.8.3 Otros relacionados a GIP (GIP) 2.3.8.4 Otros no relacionados a GIP 2.4 Tributos 2.4.2 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF 2.4.3 Otros impuestos y contribuciones 2.5 Gastos diversos de Gestion 2.5.1 Seguros 2.5.2 Viaticos (GIP) 2.5.3 Gastos de Representacion 2.5.4 Otros 2.5.4.1 Otros relacionados a GIP (GIP) 2.5.4.2 Otros no relacionados a GIP 2.6 Gastos Financieros 2.7 Egresos Extraordinarios 2.7.1 Del ejercicio 2.7.2 De ejercicios anteriores 2.8 Otros RESULTADO DE OPERACION 3 GASTOS DE CAPITAL 3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK 3.1.1 Proyecto de Inversion 3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos 3.2 Inversion Financiera 3.3 Otros 4 INGRESOS DE CAPITAL 4.1 Aportes de Capital 4.2 Ventas de activo fijo 4.3 Otros 5 TRANSFERENCIAS NETAS 5.1 Ingresos por Transferencias 5.2 Egresos por Transferencias RESULTADO ECONOMICO 6 FINANCIAMIENTO NETO 6.1 Financiam iento Externo Neto 6.1.1. Financiam iento largo plazo 6.1.1.1 Desembolsos 6.1.1.2 Servicios de Deuda 6.1.1.2.1 Amortizacion 6.1.1.2.2 Intereses y comisiones de la deuda 6.1.2. Financiam iento corto plazo 6.1.2.1 Desembolsos 6.1.2.2 Servicio de la Deuda 6.1.2.2.1 Amortizacion 6.1.2.2.2 Intereses y comisiones de la deuda 6.2 Financiam iento Interno Neto 6.2.1. Financiam iento Largo PLazo 6.2.1.1 Desembolsos 6.2.1.2 Servicio de la Deuda 6.2.1.2.1 Amortizacion 6.2.1.2.2 Intereses y comisiones de la deuda 6.2.2. Financiam iento Corto Plazo 6.2.2.1 Desembolsos 6.2.2.2 Servicio de la Deuda 6.2.2.2.1 Amortizacion 6.2.2.2.2 Intereses y comisiones de la Deuda RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES SALDO FINAL GIP-TOTAL Im puesto a la Renta Participación Trabajadores D.Legislativo N° 892 Fame S.A.C MARCO AL I TRIM 2011 1,020,200 680,450 9,000 0 0 0 0 0 330,750 768,876 368,173 347,753 8,270 12,150 81,395 30,000 30,000 0 0 0 0 0 0 2,700 16,695 2,000 0 30,000 12,000 0 0 18,000 0 0 0 0 0 284,249 4,500 66,000 159,600 0 0 3,600 156,000 29,849 12,900 0 0 0 0 1,500 9,900 0 0 0 9,900 954 844 110 33,970 0 1,200 4,500 28,270 26,720 1,550 135 0 0 0 0 251,324 65,000 65,000 0 65,000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 186,324 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 186,324 268,915 47,274 0 EJECUCIÓN NIVEL AL I TRIM 2011 EJEC % 915,991 89.8 623,157 91.6 0 0.0 1,146 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 291,688 88.2 905,134 117.7 33,121 9.0 19,175 5.5 5,075 61.4 8,871 73.0 59,467 73.1 45,500 151.7 45,500 151.7 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 2,880 106.7 9,410 56.4 0 0.0 0 0.0 1,677 5.6 0 0.0 0 0.0 0 0.0 1,677 9.3 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 295,722 104.0 9,985 221.9 61,151 92.7 115,102 72.1 0 0.0 0 0.0 9,687 269.1 105,415 67.6 107,976 361.7 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 98 6.5 1,411 14.2 0 0.0 0 0.0 0 0.0 1,411 14.2 11,244 1,178.6 1,144 135.5 10,100 9,181.8 504,167 1,484.2 0 0.0 0 0.0 7,425 165.0 496,741 1,757.1 0 0.0 496,741 32,047.8 1,414 1,047.4 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 10,857 4.3 14,122 21.7 14,122 21.7 0 0.0 14,122 21.7 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 -3,265 -1.8 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 0 0.0 -3,265 -1.8 174,569 64.9 70,383 148.9 0 0.0 -5-