Empresa Regional de Servicio Público de Electricidad del Centro S.A.

Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria - Año 2015
Empresa Regional de Servicio Público de Electricidad del Centro S.A.
(ELECTROCENTRO S.A.)
La Empresa
Empresa estatal de derecho privado de la Corporación
FONAFE, constituida como sociedad anónima el 06.08.1984.
Tiene participación accionaria de FONAFE de 100%.
Su objeto es la distribución y comercialización de energía
eléctrica dentro de su área de concesión, comprendido por
los departamentos de Junín, Pasco y algunas provincias de
los departamentos de Ayacucho, Huánuco, Huancavelica y
Lima. En menor medida, desarrolla actividades de
generación de energía eléctrica en centros aislados.
En adición, también desarrolla actividades de transmisión de
energía eléctrica en 138 kV, 60 kV, 50 KV, 44 kV y 33 kV y
en menor medida actividades de generación de energía
eléctrica con 16 puntos de generación, de los cuales una
suministra energía en centro aislado.
Su misión es satisfacer las necesidades de energía con
calidad, contribuyendo al desarrollo sostenible en nuestro
ámbito de responsabilidad, con tecnología de vanguardia, y
talento humano comprometido, actuando con transparencia
y aprovechando sinergias corporativas para la mejora
continua y generación de valor a nuestros clientes,
colaboradores y accionistas.
Su visión es consolidarse como una empresa modelo,
eficiente, moderna y responsable.
Entorno Macroeconómico
La economía peruana al 2015 ha mostrado un menor
dinamismo, respecto a las previsiones realizadas a inicios del
año, explicado principalmente por la menor actividad de la
construcción, comercio, servicios, manufactura no primaria,
caída de la inversión privada y menores exportaciones
tradicionales, aunado a los efectos del Fenómeno del Niño.
El tipo de cambio bancario (compra-venta) promedio al
2015 mantuvo su tendencia al alza, situándose en S/. 3.18
por dólar americano, reflejando una depreciación del sol de
12.19% respecto al año anterior (S/. 2.84), debido al fin de la
política monetaria expansiva de la Reserva Federal y a la
desaceleración de la economía China.
La tasa interbancaria en moneda nacional promedio al
2015 se ubicó en 3.51%, inferior en 0.38 puntos porcentuales
respecto al año anterior (3.88%). Por su parte, la tasa
interbancaria en moneda extranjera se ubicó en 0.19%,
superior en 0.04 puntos porcentuales respecto al año anterior
(0.15%).
Las reservas internacionales netas (RIN) promedio al 2015
alcanzaron los US$ 61,295 MM, inferior en US$ 3,128 MM
del registrado en el año anterior (US$ 64,422 MM), debido a
las intervenciones del BCRP en el mercado para reducir la
volatilidad del tipo de cambio.
La cotización promedio del petróleo WTI del periodo 2015
alcanzó los 48.73 US$/bl., menor en 47.7 %, respecto al año
anterior (93.15 US$/bl). Por su parte, el Cobre, la Plata, el
Zinc y el Oro alcanzaron una cotización de 250 cUS$/lb; 16
US$/oz.tr; 88 cUS$/lb; 1,160 US$/oz.tr, respectivamente, lo
cual representó una caída de 19.7%, 17.6%, 10.6%, 8.4%,
respecto a lo registrado el año anterior.
El riesgo país promedio al 2015, medido por el spread del
EMBIG Perú, fue de 201 pbs, 38 pbs más de lo registrado el
año anterior (162 pbs), explicado por factores externos, como
las expectativas sobre la recuperación de la economía
mundial y el precio de los commodities; y por factores
internos, la inflación cerró el 2015 por encima de su rango
meta. Sin embargo, cabe señalar que Perú se ubicó dentro
de los países con niveles más bajos dentro de Latinoamérica.
El Mercado
El producto bruto interno - PBI al 2015, registró un
crecimiento previsto de 3.3%, superior en 0.9 puntos
porcentuales respecto al crecimiento registrado el año
anterior (2.4%), debido principalmente al incremento del
sector pesca, producto de la mayor captura de anchoveta
para consumo humano indirecto, aunado a la mayor
producción del sector minería (cobre) proveniente de las
principales compañías mineras peruanas.
En el mercado de distribución de energía eléctrica, la
participación de la empresa alcanzó a 1.9% del total de la
venta de energía a los clientes finales al mes de Diciembre
2015 (39,508.9 GWh1).
Estructura de la Venta de Energía
(En porcentaje)
100%
La tasa de interés de referencia de política monetaria
promedio al 2015 se ubicó en 3.35%, inferior en 0.44% a la
registrada el año anterior (3.79%), dicho reducción responde
al incentivo de impulsar el nivel del crédito bancario.
La tasa de inflación acumulada anual 2015 alcanzó el
4.40%, situándose por encima del rango meta del Banco
Central de Reserva previsto, entre 1% y 3%, y mayor a la
registrada en el año anterior (3.22%), producto de choques
temporales de oferta tales como el aumento de los precios
de ciertos alimentos, agua, electricidad, gas, otros
combustibles, bienes y servicios diversos.
Regulado
Libre
0%
En el mercado de distribución eléctrica, delimitado por todo
el territorio nacional, la empresa desarrolla sus actividades
en un área de concesión de 6,347.87km², dentro de un área
de influencia de 133,149km².
1 Fuente: Data al mes de Diciembre - OSINERGMIN
Electrocentro S.A
-1-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria - Año 2015
Operaciones
Logros
La empresa para el desarrollo de sus operaciones cuenta con
6 unidades de negocio (Huánuco - Tingo María, Selva
Central, Tarma – Pasco, Huancayo – Valle Mantaro,
Huancavelica y Ayacucho), 13 centrales hidroeléctricas
propias y 3 centrales de propiedad de Adinelsa administradas
por la empresa a través de contratos de administración.
 La construcción de ambientes para almacenamiento de
La potencia instalada de la empresa al Año 2015, fue de 21
MWh y la efectiva de 17 MWh.
Hechos Relevantes
Compra y Venta de Energía
604
652
590
Año 11
634
(En GWh)
698 686
Año 12
Año 13
Compra
713
703
Año 14
758
740
Año 15
Venta
El total de energía disponible para la atención a clientes
finales, estuvo determinado por los siguientes factores:
Concepto
GWh
(+) Energía adquirida a generadoras y COES
758.13
(+) Energía generada en centrales propias
97.11
(-) Pérdidas en sistema en transmisión
28.39
(-) Consumo propio en centrales y subestaciones
Energía Total Disponible
1.70
825.16
El coeficiente de electrificación de 89%, alcanzado al término
del Año 2015, representó para la empresa atender un total
de 709,818 clientes dentro de su zona de concesión,
presentando un incremento del 4.5% al año anterior.
N° de Clientes vs Coeficiente de Electrificación
620,000
573,357
602,793
639,675
679,142
709,818
130%
110%
88%
 Mediante AD N° 001-2014/016-FONAFE, se aprobó el
Presupuesto Consolidado de las Empresas bajo el ámbito
del FONAFE y de ESSALUD para el Año 2015.
 Mediante DS N° 354-2014-EF, se dictaron medidas de
austeridad en el gasto público y de ingresos del personal
aplicables al año 2015 para las empresas y entidades bajo
el ámbito de FONAFE; y, de Essalud.
 Mediante Resolución de Consejo Directivo Organismo
Supervisor de la Inversión en Energía y Minería Osinergmin
N°26-2015-OS/CD,
se
modifican
las
normas
“Procedimientos, plazos, formatos y disposiciones
aplicables para la implementación y ejecución del FISE
aplicable al descuento en la compra del balón de gas”,
“Disposiciones complementarias para la operatividad a nivel
nacional del FISE aplicable al descuento en la compra del
balón de gas de usuarios que tienen servicio eléctrico y
otras.
 Se puso en operación el proyecto de Suministro,
transporte, montaje, pruebas y puesta en servicio de
concentradores de datos para Telemando y Telecontrol
de las 09 subestaciones que permite el monitoreo,
control y operación remota.
 Mediante Acuerdo de Directorio Nº 001-2015/016-FONAFE,
se aprobó la Modificación Presupuestal del año 2015 de las
Empresas bajo el ámbito de FONAFE.
120%
520,000
420,000
residuos sólidos en los almacenes de las Unidades de
Negocios.
 Se obtuvo la recertificación del Sistema de Gestión de
Calidad bajo los estándares de la norma ISO 9001:2008
que comprende la operación y mantenimiento en
generación, transmisión y distribución de energía
eléctrica en cada una de sus unidades de negocio.
88%
88%
89%
89%
90%
320,000
80%
220,000
70%
120,000
60%
2011
2012
Clientes
2013
2014
Evaluación Financiera
100%
Año 15
Coef. Electrificación
Respecto al Año 2014, los activos (S/ 1,196.1 MM)
aumentaron en 16%, debido a la activación de obras
transferidas por el MEM, por Foncodes y por inversión propia
aunado a la transferencia dineraria por el MEM destinado
para la ejecución de proyectos.
Activos
El Plan Operativo
(En MM de S/.)
1,056
El plan operativo al Año 2015, alineado al plan estratégico
de la empresa, alcanzó un cumplimiento del 99%, siendo
los siguientes indicadores que presentaron una menor
ejecución:
924
140
109
Frecuencia promedio de interrupciones del sistema - SAIFI
(91%), debido al aumento de fallas propias e interrupciones
en la UUNN Huánuco, Ayacucho y el servicio eléctrico mayor
valle Mantaro.
Pérdidas de energías totales (95%), debido a las pérdidas de
transmisión por nuevas fuentes de generación de empresas
externas.
Electrocentro S.A
2014
Corriente
2015
No Corriente
Los pasivos (S/ 270.7 MM) aumentaron en 31%, explicado
por las mayores obligaciones financieras especialmente con
el Banco Scotiabank y Banco Continental aunado a los
ingresos diferidos por depreciación de obras Foner – MEM.
El patrimonio (S/ 925.4 MM) fue mayor en 12%, explicado
por la incorporación de obras transferidas por el MEM y mejor
resultado del ejercicio.
-2-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria - Año 2015
las plazas vacantes y menores gastos en las actividades de
mantenimiento y reparación relacionado a distribución.
Estructura de Financiamiento
(En MM de S/.)
925
827
En relación al Año 2014, son superiores en S/ 54.4 MM por
mayor compra de energía producto de la mayor demanda.
133
186
En comparación al IV Trimestre 2015, se redujeron en
S/
0.2 MM por la reversión de provisiones de compensación de
interrupciones.
85
73
2014
2015
P. Corriente
P. No Corriente
Patrimonio
Los ingresos de actividades ordinarias (S/ 501.9 MM) se
incrementaron en 17%, debido a la mayor venta de energía
producto de nuevos clientes y nueva estructura tarifaria.
Los gastos de capital (S/ 102.0 MM) se ejecutaron en 101%
respecto a su marco, debido a la mayor ejecución en el
programa de inversiones.
Gastos de Capital
(En MM de S/.)
El costo de ventas (S/ 347.7 MM) se incrementó en 16%,
debido a la mayor compra de energía producto de nuevos
clientes y aumento del precio de compra, alquiler de grupos
electrógenos y costos de distribución.
102
101
78
La utilidad del ejercicio (S/ 82.7 MM) se incrementó en
33%, debido a los mayores ingresos producto de la mayor
demanda y el incremento tarifario.
77
2014
2015
Presupuestado
Ejecutado
Utilidad Neta
(En MM de S/.)
El resultado económico (S/ 69.3 MM) se ejecutó por encima
de su marco en S/ 10.9 MM, debido a los mayores ingresos
producto de la venta de energía.
502
430
93
116
62
2014
Ingresos
83
2015
Ganancia (Pérdida) Operativa
Ganancia (Pérdida) Neta
El gasto integrado de personal - GIP (S/ 64.9 MM) se
ejecutó en 99% de su meta, debido a los menores gastos de
personal.
La población laboral de la empresa alcanzó a 452, mayor en
2.7% registrado al año anterior.
La evolución de los ratios financieros se muestra en el
siguiente cuadro:
2014
2015
Var.
Liquidez
0.82
0.75

Solvencia
0.25
0.29

El saldo final de caja (S/ 29.9 MM), estuvo por encima de su
marco en S/ 3.5 MM, debido al retraso de los proyectos de
inversión y al mayor financiamiento.
Evaluación Presupuestaria
Los ingresos operativos (S/ 504 MM) se ejecutaron en
102% respecto a su meta, debido a la mejor cobranza de
venta de energía e ingreso por reembolso de Osinergmin por
alquiler de grupo electrógenos.
En relación al Año 2014, son superiores en S/ 69.7 MM por
mayor cobranza de venta de energía y mayores conexiones
nuevas, cortes y reconexiones y toma de lectura.
En comparación al IV Trimestre 2015, se redujeron en
S/
2.4 MM por menor cobranza de venta de energía y menores
ingresos por Fise.
Población Laboral
Planilla
344
Locadores
31
Servicios de
Terceros
77
Pensionistas: 18
Finalmente, respecto al año 2014 el número de personal en
planilla es menor en 2.
Planilla
(En número)
318
323
2012
2013
346
344
2014
2015
Los egresos operativos (S/ 358.5 MM) se ejecutaron en
99.6% respecto a su meta, debido a que no se han incluido
Electrocentro S.A
-3-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria - Año 2015
Anexos
Información Operativa
UNIDAD DE
MEDIDA
MWh
MWh
MWh
Número
MWh
Porcentaje
S/ / MWh
S/ / MWh
MWh
MWh
Porcentaje
RUBROS
ENERGÍA GENERADA
COMPRA DE ENERGÍA (Incluye COES)
VENTA DE ENERGÍA
CLIENTES
PÉRDIDAS TRANSMISIÓN Y TRANSFORMACIÓN
PÉRDIDAS DE ENERGÍA ELÉCTRICA (Técnicas y no técnicas)
PRECIO MEDIO POR TARIFA
COMPRA MEDIO POR TARIFA
POTENCIA INSTALADA
POTENCIA EFECTIVA
COEFICIENTE DE ELECTRIFICACIÓN
PERSONAL
Planilla
Gerentes
Ejecutivos
Profesionales
Técnicos
Administrativos
Locación de Servicios
Servicios de Terceros
Pensionistas
Régimen 20530
Practicantes
TOTAL
EJECUCIÓN
2014
91,163
713,024
703,047
679,142
32,260
8.8
556
224
21
17
88.7
MARCO
2015
96,171
748,355
734,091
701,817
33,720
9.3
602
258
21
17
89.1
EJECUCIÓN
2015
97,113
758,130
740,369
709,818
28,385
10.4
612
265
21
17
89.1
346
4
34
150
111
47
30
64
18
18
5
463
345
4
36
148
110
47
29
62
18
18
12
466
344
4
35
148
109
48
31
77
18
18
8
478
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Plan Operativo
Rentabilidad patrimonial - ROE
UNIDAD DE
MEDIDA
Porcentaje
Rentabilidad de la inversión - ROA
Porcentaje
7.7
11.2
100.0%
Margen de ventas
Porcentaje
11.7
16.5
100.0%
Rotación de activos
Porcentaje
40.0
41.9
100.0%
Incremento de la venta de energía de clientes
Porcentaje
4.4
5.3
100.0%
Pérdidas de energía totales
Porcentaje
12.7
13.4
94.6%
Implementación del programa de responsabilidad social empresarial
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Percepción del alcance de la misión social
Porcentaje
PRINCIPALES INDICADORES
Número de usuarios incorporado por electrificación rural
MARCO
2015
6.4
30.0
28.8
96.0%
5,436.0
8,316.0
100.0%
Porcentaje
36.0
35.7
99.2%
Número
Índice de satisfacción de los usuarios con el servicio de energía
eléctrica
Descarte de bifenilos policlorados-PCB
EJECUCIÓN
NIVEL DE
2015
CUMPLIMIENTO
10.0
100.0%
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Implementación del Código de Buen Gobierno Corporativo
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Implementación del Sistema de Control Interno
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Duración promedio de interrupciones del sistema - SAIDI
Horas
29.5
30.3
97.3%
Frecuencia promedio de interrupciones del sistema - SAIFI
Veces
16.3
18.0
90.8%
Clima laboral
Porcentaje
60.0
60.0
100.0%
Cumplimiento del plan de capacitación
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
TOTAL CUMPLIMIENTO
98.7%
Inversiones FBK
Soles
PROGRAMA DE INVERSIONES
IMPLEMENTACIÓN DE TRANSFORMADORES DE POTENCIA, BANCOS DE COMPENSACIÓN Y CELDAS UUNN AYACUCHO
MARCO
Año 2015
EJECUCIÓN
Año 2015
NIVEL
EJECUCIÓN
DIFERENCIA
PART %
13,093,690
13,054,220
100%
-39,470
14%
AMPLIACIÓN DE CENTRALES ELÉCTRICAS CHALHUAMAYO ETAPA II
1,430,916
10,031,314
701%
8,600,398
11%
IMPLEMENTACIÓN DE TRANSFORMADORES DE POTENCIA, Y CELDAS UUNN HUANCAYO - SELVA CENTRAL
7,478,561
6,822,620
91%
-655,941
7%
TRANSFORMADOR 60/10 KV, 15 MVA, CELDAS Y BAHÍA - HUANCAYO ESTE
10,933,193
6,615,113
61%
-4,318,080
7%
REMODELACIÓN DE REDES MT Y BT U.N. AYACUCHO-II ETAPA-PARTE1
OTROS
TOTAL
5,520,934
54,547,640
93,004,934
4,958,103
50,975,543
92,456,913
90%
93%
99%
-562,831
-3,572,097
-548,021
5%
55%
100%
Electrocentro S.A
-4-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria - Año 2015
Estado de Situación Financiera
Soles
RUBRO
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Inversiones Financieras
Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto)
Otras Cuentas por Cobrar (Neto)
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Inventarios
Activos Biológicos
Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta
Activos por Impuestos a las Ganancias
Gastos Pagados por Anticipado
Otros Activos
TOTAL ACTIVO CORRIENTE
ACTIVO NO CORRIENTE
Cuentas por Cobrar Comerciales
Otras Cuentas por Cobrar
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Activos Biológicos
Inversiones Mobiliarias (Neto)
Propiedad de Inversión
Propiedades,Planta y Equipo (Neto)
Activos Intangibles (Neto)
Activos por Impuestos a las Ganancias Diferidos
Otros Activos
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE
TOTAL ACTIVO
Cuentas de Orden
PASIVO Y PATRIMONIO
PASIVO CORRIENTE
Sobregiros Bancarios
Obligaciones Financieras
Cuentas por Pagar Comerciales
Otras Cuentas por Pagar
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas
Provisiones
Pasivos Mantenidos para la Venta
Pasivos por Impuestos a las Ganancias
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
TOTAL PASIVO CORRIENTE
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones Financieras
Cuentas Pagar Comerciales
Otras Cuentas por pagar
Cuentas por pagar a Entidades Relacionadas
Pasivo por impuesto a las Ganancias Diferidos
Provisiones
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
Ingresos Diferidos (Neto)
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE
TOTAL PASIVO
PATRIMONIO
Capital
Acciones de Inversión
Capital Adicional
Resultados no Realizados
Reservas Legales
Otras Reservas
Resultados Acumulados
Otras Reservas de Patrimonio
TOTAL PATRIMONIO
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
Cuentas de Orden
EJECUCIÓN
2014
MARCO
2015
0
0
19,616,150
0
53,469,992
12,659,563
6,189,635
14,726,554
0
0
0
2,796,327
0
109,458,221
0
0
130,601
0
0
1,000
0
921,850,090
1,644,338
0
0
923,626,029
1,033,084,250
198,664,833
0
0
0
5,429,781
60,378,478
24,082,568
8,831,225
13,789,689
0
9,283,345
9,205,248
2,308,822
133,309,156
0
0
0
232,088
13,842,147
4,616,440
0
6,154,073
0
48,313,297
73,158,045
206,467,201
0
549,791,520
0
207,871,243
0
6,895,122
0
62,059,164
0
826,617,049
1,033,084,250
198,664,833
Flujo de Caja
Soles
EJECUCIÓN
2015
0
0
26,387,845
0
68,826,597
17,628,234
8,245,376
19,049,876
0
0
0
3,827,598
0
143,965,526
0
0
120,897
0
0
1,000
0
1,089,213,709
1,254,824
0
0
1,090,590,430
1,234,555,956
153,796,420
0
0
0
64,243,108
83,564,321
36,624,598
11,789,694
18,709,133
0
7,625,166
11,264,137
2,847,169
236,667,326
0
0
0
0
13,682,457
3,142,659
0
6,845,589
0
59,729,224
83,399,929
320,067,255
0
549,791,520
0
270,559,532
0
13,101,038
0
81,036,611
0
914,488,701
1,234,555,956
153,796,420
VAR %
0
0
29,864,090
0
59,310,506
19,741,029
7,913,160
18,183,004
0
0
0
4,953,280
0
139,965,069
0
0
157,422
0
0
1,000
0
1,052,700,504
2,618,562
0
678,439
1,056,155,927
1,196,120,996
172,259,693
0
0
0
49,725,806
66,422,859
26,098,937
11,348,894
15,829,261
0
2,336,455
10,114,720
4,055,902
185,932,834
0
0
0
0
14,375,407
2,300,819
0
5,856,952
0
62,208,774
84,741,952
270,674,786
0
549,791,520
0
279,811,014
0
13,101,038
0
82,742,638
0
925,446,210
1,196,120,996
172,259,693
52.2
0.0
10.9
55.9
27.8
23.5
0.0
0.0
0.0
77.1
0.0
27.9
0.0
0.0
20.5
0.0
0.0
0.0
0.0
14.2
59.2
0.0
0.0
14.3
15.8
-13.3
0.0
0.0
0.0
815.8
10.0
8.4
28.5
14.8
0.0
-74.8
9.9
75.7
39.5
0.0
0.0
0.0
-100.0
3.9
-50.2
0.0
-4.8
0.0
28.8
15.8
31.1
0.0
0.0
0.0
34.6
0.0
90.0
0.0
33.3
0.0
12.0
15.8
-13.3
RUBRO
INGRESOS DE OPERACION
Venta de Bienes y Servicios
Ingresos Financieros
Ingresos por participacion o dividendos
Ingresos Complementarios
Retenciones de tributos
Otros
EGRESOS DE OPERACION
Compra de Bienes
Gastos de personal
Servicios prestados por terceros
Tributos
Por Cuenta Propia
Por Cuenta de Terceros
Gastos diversos de Gestion
Gastos Financieros
Otros
FLUJO OPERATIVO
INGRESOS DE CAPITAL
Aportes de Capital
Ventas de activo fijo
Otros
GASTOS DE CAPITAL
Presupuesto de Inversiones - FBK
Proyecto de Inversion
Gastos de capital no ligados a proyectos
Inversion Financiera
Otros
TRANSFERENCIAS NETAS
Ingresos por Transferencias
Egresos por Transferencias
SALDO ECONOMICO
FINANCIAMIENTO NETO
Financiam iento Externo Neto
Financiam iento largo plazo
Desembolsos
Servicios de Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento corto plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Interno Neto
Financiam iento Largo PLazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Corto Plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la Deuda
DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO
PAGO DE DIVIDENDOS
Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores
Adelanto de Dividendos ejercicio
FLUJO NETO DE CAJA
SALDO INICIAL DE CAJA
SALDO FINAL DE CAJA
EJECUCIÓN
2014
510,595,906
421,061,351
1,034,905
0
0
76,305,992
12,193,658
372,435,263
183,554,203
19,080,948
64,850,606
96,917,190
51,549,344
45,367,846
6,274,867
188,642
1,568,807
138,160,643
0
0
0
0
77,199,369
76,744,262
74,747,494
1,996,768
0
455,107
21,617,332
83,355,347
61,738,015
82,578,606
-44,933,752
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-44,933,752
4,405,150
6,000,000
1,594,850
1,438,420
156,430
-49,338,902
7,550,190
56,889,092
55,081,610
1,807,482
0
29,440,253
29,440,253
0
5,523,340
14,092,810
19,616,150
MARCO
2015
586,072,329
478,703,585
415,382
0
0
92,204,876
14,748,486
448,869,309
219,056,874
24,355,890
71,958,985
120,410,260
70,067,375
50,342,885
12,838,030
249,270
0
137,203,020
0
0
0
0
122,648,946
113,785,597
103,598,364
10,187,233
0
8,863,349
25,623,641
43,016,307
17,392,666
40,177,715
22,447,228
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
22,447,228
-2,422,548
0
2,422,548
2,236,395
186,153
24,869,776
74,204,336
49,334,560
47,976,987
1,357,573
0
55,853,248
55,853,248
0
6,771,695
19,616,150
26,387,845
EJECUCIÓN
NIVEL
2015
EJEC %
591,777,545
101.0
487,715,016
101.9
438,268
105.5
0
0.0
0
0.0
87,754,927
95.2
15,869,334
107.6
478,365,100
106.6
229,260,189
104.7
23,368,104
95.9
73,490,981
102.1
136,368,195
113.3
80,337,566
114.7
56,030,629
111.3
15,691,847
122.2
185,784
74.5
0
0.0
113,412,445
82.7
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
113,662,367
92.7
106,486,089
93.6
106,486,089
102.8
0
0.0
0
0.0
7,176,278
81.0
25,771,224
100.6
39,135,385
91.0
13,364,161
76.8
25,521,302
63.5
40,579,886
180.8
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
40,579,886
180.8
-2,422,548
100.0
0
0.0
2,422,548
100.0
2,236,395
100.0
186,153
100.0
43,002,434
172.9
99,704,336
134.4
56,701,902
114.9
55,377,424
115.4
1,324,478
97.6
0
0.0
55,853,248
100.0
55,853,248
100.0
0
0.0
10,247,940
151.3
19,616,150
100.0
29,864,090
113.2
Estado de Resultados Integrales
Soles
RUBRO
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Ventas Netas de Bienes
Prestación de Servicios
TOTAL DE INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Costo de Ventas
GANANCIAS (PÉRDIDA BRUTA)
Gastos de Ventas y Distribución
Gastos de Administración
Ganancia (Pérdida) de la baja de Activos Financieros
medidos al Costo
Otros Ingresos Operativos
Otros Gastos Operativos
GANANCIA (PÉRDIDA) OPERATIVA
Ingresos Financieros
Diferencia de cambio (Ganancias)
Gastos Financieros
Diferencia de Cambio (Pérdidas)
Participación de los Resultados Netos de Asociadas y
Negocios Conjunto
Ganancias (Pérdidas) que surgen de la Diferencia entre
el Valor Libro
RESULTADO ANTES DEL IMPUESTO A LAS
GANANCIAS
Gasto por Impuesto a las Ganancias
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DE OPERACIONES
CONTINUADAS
Ganancia (Pérdida) Neta de Impuesto a las Ganancias
Procedente de Oper
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DEL EJERCICIO
Electrocentro S.A
EJECUCIÓN
2014
MARCO
2015
EJECUCIÓN
2015
VAR %
0
429,598,483
429,598,483
300,204,212
129,394,271
21,080,206
30,042,076
0
483,603,465
483,603,465
352,290,912
131,312,553
23,930,995
32,399,535
0
501,874,145
501,874,145
347,677,252
154,196,893
23,207,158
28,975,955
0.0
16.8
16.8
15.8
19.2
10.1
-3.5
0
15,833,648
911,409
93,194,228
2,837,433
1,309,976
2,465,147
1,488,892
0
19,105,463
101,550
93,985,936
2,059,429
538,431
2,034,907
1,230,095
0
14,417,603
608,970
115,822,413
2,138,438
291,971
2,099,250
2,684,118
-8.9
-33.2
24.3
-24.6
-77.7
-14.8
80.3
0
0
0
0
0
0
93,387,598
31,044,662
93,318,794
28,262,232
113,469,454
30,726,816
62,342,936
65,056,562
82,742,638
0
62,342,936
0
65,056,562
0
82,742,638
0.0
0.0
0.0
21.5
-1.0
32.7
0.0
32.7
-5-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria - Año 2015
Presupuesto de Ingresos y Egresos
Soles
RUBRO
1 INGRESOS
1.1 Venta de Bienes
1.2 Venta de Servicios
1.3 Ingresos Financieros
1.4 Ingresos por participacion o dividendos
1.5 Ingresos complementarios
1.6 Otros
2 EGRESOS
2.1 Com pra de Bienes
2.1.1 Insumos y suministros
2.1.2 Combustibles y lubricantes
2.1.3 Otros
2.2. Gastos de personal (GIP)
2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP)
2.2.1.1 Basica (GIP)
2.2.1.2 Bonificaciones (GIP)
2.2.1.3 Gratificaciones (GIP)
2.2.1.4 Asignaciones (GIP)
2.2.1.5 Horas Extras (GIP)
2.2.1.6 Otros (GIP)
2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP)
2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP)
2.2.4 Dietas del Directorio (GIP)
2.2.5 Capacitacion (GIP)
2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP)
2.2.7 Otros gastos de personal (GIP)
2.2.7.1 Refrigerio (GIP)
2.2.7.2 Uniformes (GIP)
2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP)
2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP)
2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP)
2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP)
2.2.7.7 Celebraciones (GIP)
2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP)
2.2.7.9 Participación de trabajadores (GIP)
2.2.7.10 Otros (GIP)
2.3 Servicios prestados por terceros
2.3.1 Transporte y almacenamiento
2.3.2 Tarifas de servicios publicos
2.3.3 Honorarios profesionales (GIP)
2.3.3.1
Auditorias (GIP)
2.3.3.2
Consultorias (GIP)
2.3.3.3
Asesorias (GIP)
2.3.3.4
Otros servicios no personales (GIP)
2.3.4 Mantenimiento y Reparacion
2.3.5 Alquileres
2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y limp. (GIP)
2.3.6.1
Vigilancia (GIP)
2.3.6.2
Guardiania (GIP)
2.3.6.3
Limpieza (GIP)
2.3.7 Publicidad y Publicaciones
2.3.8 Otros
2.3.8.1
Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP)
2.3.8.2
Prov. de personal por coop. y services (GIP)
2.3.8.3
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.3.8.4
Otros no relacionados a GIP
2.4 Tributos
2.4.1 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF
2.4.2 Otros impuestos y contribuciones
2.5 Gastos diversos de Gestion
2.5.1 Seguros
2.5.2 Viaticos (GIP)
2.5.3 Gastos de Representacion
2.5.4 Otros
2.5.4.1
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.5.4.2
Otros no relacionados a GIP
2.6 Gastos Financieros
2.7 Otros
RESULTADO DE OPERACION
3 GASTOS DE CAPITAL
3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK
3.1.1 Proyecto de Inversion
3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos
3.2 Inversion Financiera
3.3 Otros
4 INGRESOS DE CAPITAL
4.1 Aportes de Capital
4.2 Ventas de activo fijo
4.3 Otros
5 TRANSFERENCIAS NETAS
5.1 Ingresos por Transferencias
5.2 Egresos por Transferencias
RESULTADO ECONOMICO
6 FINANCIAMIENTO NETO
6.1 Financiam iento Externo Neto
6.1.1. Financiam iento largo plazo
6.1.1.1
Desembolsos
6.1.1.2
Servicios de Deuda
6.1.1.2.1
Amortizacion
6.1.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.1.2. Financiam iento corto plazo
6.1.2.1
Desembolsos
6.1.2.2
Servicio de la Deuda
6.1.2.2.1
Amortizacion
6.1.2.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2 Financiam iento Interno Neto
6.2.1. Financiam iento Largo PLazo
6.2.1.1
Desembolsos
6.2.1.2
Servicio de la Deuda
6.2.1.2.1
Amortizacion
6.2.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2.2. Financiam iento Corto Plazo
6.2.2.1
Desembolsos
6.2.2.2
Servicio de la Deuda
6.2.2.2.1
Amortizacion
6.2.2.2.2
Intereses y comisiones de la Deuda
RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES
SALDO FINAL
GIP-TOTAL
Im puesto a la Renta
Electrocentro S.A
EJECUCIÓN
2014
434,289,914
0
421,061,351
1,034,905
0
0
12,193,658
304,123,137
182,354,043
181,474,516
879,527
0
29,716,952
19,169,645
12,887,341
1,616,304
2,804,630
303,089
169,402
1,388,879
1,517,236
1,440,273
0
329,859
677,550
6,582,389
112,680
182,944
230,588
264,371
0
81,678
82,057
0
5,423,837
204,234
70,163,035
628,142
2,103,016
3,073,412
980,199
735,770
1,353,660
3,783
23,624,217
11,531,041
2,935,260
2,375,993
0
559,267
327,832
25,940,115
116,652
3,715,537
17,045,891
5,062,035
5,057,466
56,223
5,001,243
12,751,817
4,815,976
780,583
8,610
7,146,648
40,752
7,105,896
2,511,017
1,568,807
130,166,777
77,205,851
77,205,851
71,390,022
5,815,829
0
0
0
0
0
0
21617332
83,355,347
61,738,015
74,578,258
-74,374,005
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-74,374,005
4,405,150
6,000,000
1,594,850
1,438,420
156,430
-78,779,155
7,550,190
86,329,345
84,521,863
1,807,482
4,874,372
5,078,625
57425039
31044662
MARCO
2015
493,867,453
0
478,703,585
415,382
0
0
14,748,486
359,781,146
221,319,359
220,653,785
665,574
0
33,877,740
22,171,930
15,652,463
1,659,066
2,805,073
349,360
176,400
1,529,568
1,708,912
1,630,060
0
434,931
621,000
7,310,907
155,053
231,660
294,968
318,803
0
500,000
165,001
0
5,369,038
276,384
85,558,732
1,221,726
2,189,299
3,203,076
911,134
1,026,938
1,193,864
71,140
31,017,533
12,550,050
3,310,532
2,596,464
0
714,068
297,662
31,768,854
139,650
3,389,886
20,891,704
7,347,614
6,102,142
108,774
5,993,368
10,890,993
4,606,521
808,260
14,512
5,461,700
50,712
5,410,988
2,032,180
0
134,086,307
101,351,308
93,004,934
79,100,590
13,904,344
0
8,346,374
0
0
0
0
25623641
43,016,307
17,392,666
58,358,640
22,447,228
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
22,447,228
-2,422,548
0
2,422,548
2,236,395
186,153
24,869,776
74,204,336
49,334,560
47,976,987
1,357,573
8,346,374
89,152,242
65,671,560
28,262,232
EJECUCIÓN
NIVEL
2015
EJEC %
504,022,618
102.1
0
0.0
487,715,016
101.9
438,268
105.5
0
0.0
0
0.0
15,869,334
107.6
358,510,850
99.6
220,857,106
99.8
220,191,968
99.8
665,138
99.9
0
0.0
31,598,732
93.3
19,890,231
89.7
13,395,811
85.6
1,655,985
99.8
2,918,161
104.0
324,028
92.7
165,592
93.9
1,430,654
93.5
1,570,205
91.9
1,464,853
89.9
0
0.0
435,699
100.2
791,602
127.5
7,446,142
101.8
137,128
88.4
179,876
77.6
233,043
79.0
276,846
86.8
0
0.0
66,150
13.2
170,182
103.1
0
0.0
6,210,984
115.7
171,933
62.2
85,321,798
99.7
857,948
70.2
2,399,719
109.6
3,073,448
96.0
873,974
95.9
768,055
74.8
1,360,659
114.0
70,760
99.5
28,848,907
93.0
12,612,492
100.5
3,336,167
100.8
2,671,828
102.9
0
0.0
664,339
93.0
321,184
107.9
33,871,933
106.6
139,683
100.0
3,507,021
103.5
22,394,831
107.2
7,830,398
106.6
5,905,760
96.8
69,512
63.9
5,836,248
97.4
11,526,080
105.8
4,227,555
91.8
826,905
102.3
5,711
39.4
6,465,909
118.4
43,224
85.2
6,422,685
118.7
3,301,374
162.5
0
0.0
145,511,768
108.5
102,020,290
100.7
92,456,913
99.4
76,195,335
96.3
16,261,578
117.0
0
0.0
9,563,377
114.6
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
25771224
100.6
39,135,385
91.0
13,364,161
76.8
69,262,702
118.7
40,579,886
180.8
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
40,579,886
180.8
-2,422,548
100.0
0
0.0
2,422,548
100.0
2,236,395
100.0
186,153
100.0
43,002,434
172.9
99,704,336
134.4
56,701,902
114.9
55,377,424
115.4
1,324,478
97.6
9,563,377
114.6
119,405,965
133.9
64,920,011
98.9
30,726,816
108.7
-6-