neuquen

ESTADO DE FLUJO DE
EFECTIVO
CPCE
Neuquén
SFAP
OBJETIVOS
•Adquirir y/o reforzar conocimientos
acerca del Estado de Flujo de
Efectivo
•Lograr habilidad para su
preparación
Ana Maria Petti
UNLP
[email protected]
CUESTIONES A TRATAR
•Normas Contables Profesionales
Nacionales Vinculadas
•Concepto de Recurso Financiero
Adoptado
•Contenido del estado
1
CUESTIONES A TRATAR
•Concepto de los distintos flujos
•Formatos empleados en la
presentación de los flujos indicados
•Ejemplos de modalidades para su
preparación
CUESTIONES A TRATAR
•Efecto del IVA como cuestión
particular
•Situación en contexto de
inestabilidad
•Ejemplos de planillas de trabajo
NCP VINCULADAS
•RT N° 16 Marco Conceptual
•RT N° 8 , 9 (modificadas por la N°19)
•RT Nº 11 (modificada por la N°19 y N° 25)
•RT Nº 24
•Interpretación N° 2 (FACPCE)
•RT Nº 26
2
RECURSO FINANCIERO
•Concepto adoptado : El efectivo y sus
equivalentes
•Otras variantes no incluidas en la
Norma: Capital Corriente, Disponibilidades
más Inversiones Temporarias….
EQUIVALENTE DE EFECTIVO
RT Nº 8 : elementos que…”se mantienen
con el fin de cumplir con los compromisos de
corto plazo más que con fines de inversión u
otros propósitos”.
O sea:
…la característica principal de este
componente es que se encuentre destinado a
extinguir obligaciones.
EQUIVALENTE DE EFECTIVO
Pueden ser equivalentes al efectivo:
•Depósitos a plazo fijo.
•Cuotas partes de fondos comunes de
inversión.
•Títulos emitidos por el gobierno a muy
corto plazo (bonos, letras de tesorería,
etc.).
… siempre que la intención sea retirar los fondos al
cabo del vencimiento para cumplir compromisos de
corto plazo.
3
EQUIVALENTE DE EFECTIVO
Características que debiesen reunir las
inversiones para considerarse equivalentes
de efectivo:
•Alta liquidez
•Corto plazo (Ej. 3 meses o menos desde su
adquisición)
•Fácil conversión en importes determinados
de efectivo
•Riesgo insignificante de cambios de valor
por cualquier causa
EQUIVALENTE DE EFECTIVO
No debiesen considerarse equivalentes de
efectivo:
•
Los descubiertos bancarios (no
considerados, pero no excluidos
expresamente)
• Los cheques diferidos en cartera
(recibidos de clientes) por no ser
inversiones.
ESTRUCTURA DEL ESTADO
Variación global de los recursos
financieros (Efectivo y sus
equivalentes)
Saldo del efectivo y equivalentes al inicio…...
Saldo del efectivo y … al cierre
……
Aumento o disminución del efectivo y.. ……
4
ESTRUCTURA DEL ESTADO
Variación global de los recursos
financieros (Efectivo y sus
equivalentes)
Efectivo al inicio del ejercicio
Modificación de ejercicios anteriores
Efectivo modificado al inicio del ejercicio
Efectivo al cierre del ejercicio
Aumento (disminución) neta del efectivo
……
……
.…..
……
……
ESTRUCTURA DEL ESTADO
Causas de dicha variación
Las causas que explican la modificación
ocurrida en el concepto de recurso financiero
deben ser buscadas en las variaciones
acaecidas en el resto de las partidas que no lo
conforman (es decir, en sus contrapartidas
ESTRUCTURA DEL ESTADO
Causas de la variación
Su importe total debe ser igual a la modificación
acaecida en el lado derecho de la expresión …
A = P + PN
E y EE + resto A= P + PN
E y EE = P + PN – resto A
….es decir, en el conjunto de contrapartidas del
concepto de efectivo y equivalentes.
5
ESTRUCTURA DEL ESTADO
La variación del recurso financiero
calculada sobre la base de las partidas que
lo integran,
siempre dará igual que ….
La variación calculada a partir de las
partidas que no lo componen, o sea de la
suma de variaciones acaecidas en sus
contrapartidas.
ESTRUCTURA DEL ESTADO
Las variaciones del resto de partidas, no
siempre se vinculan con el efectivo, pues
pueden vincularse entre si:
Ejemplos:
• intereses devengados que no se hayan
cobrado ( +resto A = +R ),
• depreciaciones de bienes de uso
(-resto A = - R),
• afectaciones de RNA a reservas (0= 0
+PN – PN)
ESTRUCTURA DEL ESTADO
Actividades que son causas de la
Variación:
• Actividades de Operación
• Actividades de Inversión
• Actividades de Financiación
6
ACTIVIDADES OPERATIVAS
•
Son aquellas actividades que están
orientadas a la producción normal y
permanente de efectivo.
•
Incluye además otras actividades no
comprendidas en las actividades de inversión
o de financiamiento.
Se definen por exclusión y ello resta precisión.
ACTIVIDADES OPERATIVAS
Surgen de una conjunción entre:
•las partidas del estado de resultados y
•los activos y pasivos operativos relacionados
con ellas.
ACTIVIDADES OPERATIVAS
Ejemplos de dichas vinculaciones :
• ventas y créditos por ventas y anticipo de clientes
• costo de ventas, bienes de cambio , proveedores y
anticipo a proveedores
• impuestos y cargas fiscales a pagar y anticipos de
impuestos
• gasto en personal con remuneraciones y cargas
sociales a pagar y anticipos de sueldos
7
ACTIVIDADES DE INVERSION
Se constituyen por:
•
Los flujos de efectivo provenientes de la
adquisición y enajenación de activos realizables
a largo plazo.
Los flujos de efectivo originados en la adquisición
y enajenación de otras inversiones que no sean
equivalentes de efectivo ni que sean mantenidas
con fines de negociación habitual (actividades
operativas)
•
Se mide la intención de obtener flujos de
efectivo en el futuro
ACTIVIDADES DE INVERSION
Ejemplos:
•
Compras o ventas de bienes de uso realizadas de
contado.
•
Compras o ventas de activos intangibles
efectuadas de contado.
•
Compras o ventas de Inversiones que no integren
el concepto de E de E, como inmuebles para
alquilar, inversiones en acciones
•
Préstamos efectuados a otras entidades y su
cobro.
•
Cobros de indemnizaciones por siniestro que hayan
afectado a bienes de uso de la empresa.
Intereses y dividendos cobrados cuando no se haya
optado por presentarlos en las actividades operativas
CAUSAS DE FINANCIACION
•
•
Transacciones con los propietarios del capital
Obtención de recursos de acreedores y el
reembolso de los importes tomados en
préstamo.
Quedan comprendidas en estas actividades,
las transacciones que representan fuentes
de financiamiento para el ente.
8
CAUSAS DE FINANCIACION
Ejemplos:
•
•
•
•
Aportes en efectivo de los propietarios.
Aportes irrevocables.
Cobros por emisión de obligaciones
negociables.
Obtención de Préstamos y su cancelación
Intereses y dividendos pagados cuando no se haya
optado por presentarlos en las actividades
operativas
FLUJOS EXTRAORDINARIOS
Se deben identificar en las tres causas
de variación los flujos “no
repetitivos”.
El concepto difiere del considerado en
el Estado de Resultados.
CAUSAS OPERATIVAS
METODOS DE EXPOSICION
Estos métodos representan diferentes
maneras de obtener las causas de variación
del efectivo y sus equivalentes.
Método analítico: se explica la variación
acaecida en los recursos financieros a partir
del análisis de todas y cada una de las
transacciones que impactaron sobre los
mismos: MÉTODO DIRECTO
9
CAUSAS OPERATIVAS
METODOS DE EXPOSICION
Método de las variaciones: se intenta explicar
la variación experimentada en el E y E a partir
del análisis del cambio producido en el resto
de las partidas que no los integran
(contrapartidas) MÉTODO INDIRECTO
MÉTODO DIRECTO
Permite obtener las causas de variación
vinculando resultados devengados con
saldos de activos y pasivos operativos
fuera del cuerpo del estado
MÉTODO DIRECTO
Ejemplo Fondos generados por Cobranzas

Saldo al Inicio de Créditos por Ventas

+ Ventas Devengadas

- Cobranzas

Saldo al Cierre de Créditos por Ventas
……
…….
…….
…..
Al despejar las cobranzas, la expresión nos quedará de esta forma:




Saldo al Inicio de Créditos por Ventas
+ Ventas Devengadas
- Saldo al Cierre de Créditos por Ventas
Ventas Cobradas en el ejercicio
……
…..
…..
…..
O, lo que es lo mismo:

Ventas cobradas = Ventas Devengadas + (SI Clientes – SC Clientes)
Las cobranzas son iguales a las ventas corregidas
por la variación en el saldo de clientes.
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MÉTODO DIRECTO
Ante existencia de Previsiones:
Saldo al Inicio de Créditos por Ventas
- Uso del Saldo Inicial de la Previsión
+ Ventas Devengadas
- Saldo al Cierre de Créditos por Ventas
+ Saldo al Cierre de Anticipo de Clientes
- Saldo al Inicio de Anticipo de Clientes
Ventas Cobradas en el ejercicio
…
…
…
…
…
…
……
MÉTODO DIRECTO
Ejemplo Fondos aplicados a pagos por
compras
Se contrasta el saldo de CMV con la variación de
Bienes de Cambio para obtener las Compras
Compras = CMV - (SI Bienes de Cambio-SC Bienes de
Cambio)
Compras Pagadas = Compras + (SI Proveedores – SC
Proveedores)
MÉTODO INDIRECTO
Se parte del resultado del ejercicio y se
depuran las partidas que no tuvieron
efecto sobre el efectivo durante el
período y se incorporan las que no son
resultado y tuvieron dicho efecto
11
MÉTODO INDIRECTO
Consiste en presentar:


El resultado del ejercicio
Partidas de Ajuste o Conciliatorias
Las partidas conciliatorias que menciona la
RT 8 pueden ser agrupadas en 4 grandes
grupos
MÉTODO INDIRECTO
I- Las que integran el resultado del
periodo corriente, pero nunca
afectarán al efectivo y sus
equivalentes:
“Ajustes para arribar al flujo neto de
efectivo proveniente de las
actividades operativas”.
MÉTODO INDIRECTO
Ejemplos:
• Depreciaciones de los bienes de uso y de los
activos intangibles.
• Resultados de tenencia de los bienes de
cambio.
• Resultados de inversiones en entes
relacionados.(VPP)
• Resultados por ventas de bienes de uso
efectuadas en forma financiada.
12
MÉTODO INDIRECTO
II a -Las que integran el resultado del
periodo corriente, pero afectarán
al efectivo y sus equivalentes en
un periodo posterior
MÉTODO INDIRECTO
II b -Las que integraron el resultado
de un periodo anterior, pero
afectaron al efectivo y sus
equivalentes en el periodo
corriente
MÉTODO INDIRECTO
Según el anexo vigente de la RT 9, las variaciones
II a y II b se incluyen en el apartado “cambios
en activos y pasivos operativos”, que se
encuentra dentro del ítem “Ajustes para
arribar al flujo neto de efectivo proveniente de
las actividades operativas”.
Ejemplo:
Aumento/Disminución en créditos por ventas.
13
MÉTODO INDIRECTO
III-Las que integran el resultado del periodo
corriente, pero cuyos flujos de efectivo y
sus equivalentes pertenecen a
actividades de inversión o de
financiación (o constituyen una cuarta
actividad)
MÉTODO INDIRECTO
Ejemplos:
Resultado por venta de bienes de uso
efectuadas de contado.

Intereses y dividendos cobrados, cuando
se haya optado por exponer su efecto
financiero en las actividades de inversión.

Intereses pagados, cuando se haya
optado por presentar su efecto financiero
en las actividades de financiación.

MÉTODO INDIRECTO
Ejemplos:
Impuesto a las ganancias devengado,
cuando su efecto financiero esté asociado
a actividades de inversión o de
financiación.

Resultados financieros y de tenencia
generados por componentes del efectivo y
sus equivalentes, cuando se haya optado
por presentarlos como una cuarta actividad
(Interpretación Nº 2 de la FACPCE).

14
MÉTODO INDIRECTO
IV-Aquellas cuyos flujos de efectivo forman parte de las
actividades operativas, pero deben presentarse
por separado, es decir, en forma directa.
Ejemplos:
• Intereses y dividendos ganados, cuando se opte por
presentar su efecto financiero dentro de las
actividades operativas.
• Intereses perdidos, en las mismas condiciones citadas
con anterioridad.
• Impuesto a las ganancias devengado, cuando su
efecto financiero este asociado a las actividades
operativas.
MÉTODO INDIRECTO
La información compuesta por las partidas
de conciliación puede:
derivarse a la información
complementaria mediante una nota.
Objetivo:
Mayor rapidez en la comprensión global de
las causas.
MÉTODO DIRECTO E INDIRECTO

Directo: los ajustes se hacen en los
papeles de trabajo y no se trasladan al
cuerpo del estado.

Indirecto : los ajustes pasan por el
estado, ya sea en el cuerpo principal o
abriéndose la información en notas.
15
RESULTADOS NO ASIGNADOS
La variación de los RNA comprende conceptos que serán
causas de variación de diferente tipo.
• El saldo al inicio del ejercicio
• Las distribuciones de resultados
• El resultado del ejercicio.
Al establecer la variación, deben separarse los resultados
que provienen del “inicio” de los “generados en el
periodo”.
CAUSAS EXTRAORDINARIAS
• Cobros de indemnizaciones por siniestros que
•
•
han afectado a bienes de cambio :actividades
operativas
Cobros de indemnizaciones por siniestros que
han afectado a bienes de uso :actividades de
inversión.
Aportes irrevocables a cuenta de futuras
suscripciones de acciones siempre que no
sean frecuentes: actividades de financiación
CAUSAS EXTRAOEDINARIAS
• La excepcional adquisición de acciones
propias con ganancias realizadas y para evitar
un daño grave, que pueden efectuar las
sociedades según el artículo 220 de la ley
19550: financiación
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CAUSAS EXTRAORDINARIAS
Causas operativas por Método Indirecto
Ganancia (perdida) extraordinaria del ejercicio
Ajustes para arribar al flujo neto de efectivo
proveniente de las actividades extraordinarias
+Valor residual de activos dados de baja por siniestro
- Resultados devengados en el ejercicio y no cobrados
+Resultados cobrados en el ejercicio y devengados en
ejercicios anteriores
Flujo neto de efectivo originado o aplicado a actividades
extraordinarias
IMPUESTO A LAS GANANCIAS
•
El flujo por dicho concepto debe asignarse
a las actividades operativas
•
Excepción : que esos pagos puedan ser
“específicamente asociados a las
actividades de inversión y de financiación”.
IMPUESTO A LAS GANANCIAS
Determinación de los movimientos de efectivo
causados por el tributo:
Anticipos a cuenta del impuesto del ejercicio
siguiente.
Anticipos a cuenta del impuesto correspondiente
al ejercicio en curso.
Retenciones y percepciones sufridas a cuenta del
impuesto del ejercicio corriente.
Cancelación del saldo de la DDJJ del ejercicio
anterior.
•
•
•
•
17
IMPUESTO A LAS GANANCIAS
Determinación de los movimientos de efectivo causados
por el tributo:
Impuesto a pagar al Inicio del
ejercicio
xxx
+ Impuesto a las gcias.
devengado
xxx
- Impuesto a pagar al cierre
(xxx)
- Saldo a favor al inicio
(xxx)
+ Saldo a favor al cierre
xxx
Impuesto a las gcias. pagado
en el ejercicio
xxx
INTERESES Y DIVIDENDOS
•
Los Intereses Pagados: operativa o financiación
•
Los Intereses Cobrados: operativa o inversión
•
•
•
Los Dividendos Pagados: operativa o financiación
Los Dividendos Cobrados: operativa o inversión
Siempre en forma directa
INTERESES
En la práctica se hace muy dificultoso determinar los
intereses pagados y cobrados.
•
En general el único dato que se conoce
corresponde a los intereses devengados.
•
No se cuenta con saldos a cada cierre de
Intereses a pagar y de intereses a cobrar
Recomendación: al registrar habilitar cuentas
“independientes”:
Intereses a Cobrar
Intereses a Pagar
18
INTERESES
En la práctica se hace muy dificultoso
determinar los intereses pagados y
cobrados.
En especial si el ente adopto la dispensa de no
segregar en la medición inicial los
Componentes Financieros Implìcitos
CUESTIONES PARTICULARES
Transacciones correspondientes a las
actividades de inversión o
financiación que no afecten al
efectivo o sus equivalentes
Si son significativas, merecen ser
reveladas.
CUESTIONES PARTICULARES
Ejemplos:
• Adquisición de bienes de uso en forma
financiada.
• Aportes de nuevo capital mediante activos
que no son efectivo o sus equivalentes, por
ejemplo bien de uso.
• Distribución de utilidades en especie.
• Capitalización de utilidades.
• Extinción de obligaciones mediante pagos
con entregas de bienes.
19
COMPENSACIÓN DE PARTIDAS
Los ingresos y pagos en efectivo y sus equivalentes,
hechos por cuenta de terceros.
Ejemplos:
Alquileres cobrados por cuenta de terceros y luego
pagados a los propietarios de la inversión.
Retenciones y percepciones de tributos que se
practican a los proveedores y clientes
respectivamente, y que luego deben ser
ingresadas al fisco.
COMPENSACIÓN DE PARTIDAS
Los ingresos y pagos en efectivo y sus equivalentes,
procedentes de partidas que tengan las
siguientes características:
•
•
•
Rotación rápida,
Montos importantes,
Vencimientos cortos.
CONFECCIÓN DEL
ESTADO DE FLUJO DE
EFECTIVO
20
INFORMACION PARA SU CONFECCIÓN
“Para poder confeccionar el EFE se necesita
imprescindiblemente de la información que
brindan los otros informes básicos. Por ello se
dice que éste informe constituye una
conjunción de los tres restantes.”…..
……Ello siempre que no se lo elabore en
base a una Contabilidad por lo Percibido
INFORMACION PARA SU CONFECCIÓN
Depende de :
• Si se expondrá por el Método Directo o
Indirecto.
• Si se opta por el directo, si el Sistema Contable
fue adecuado incorporando Cuentas al Plan de
Cuentas y Registraciones modelo para las
operaciones donde el E y E tienen parte, o sea
Contabilidad de lo Percibido.
INFORMACION PARA SU CONFECCIÓN
Exposición por el Método Directo
• Sin adecuar el Sistema Contable incorporando
Cuentas al Plan de Cuentas y Registraciones
modelo para las operaciones donde el E y E
tienen parte.
Se requiere la confección y utilización de una
HOJA DE TRABAJO
21
HOJA DE TRABAJO
MÈTODO DIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Se transcriben los saldos de los partidas del estado de situación
patrimonial en forma comparativa, con 2 características bien
específicas:
•
El PN no se expone en una sola línea, sino que es necesario
colocar el saldo al inicio y al cierre de cada uno de los rubros que
lo componen, para poder determinar los cambios ocurridos en los
mismos y así analizar si ellos constituyen causas de variación de
efectivo o no.
•
En la situación al cierre se deben discriminar los RNA al inicio
(luego de las distribuciones) del resultado del ejercicio
reemplazado por cada uno de los rubros del estado
HOJA DE TRABAJO
METODO DIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Variaciones
En estas columnas se determinan las modificaciones
ocurridas en las distintas partidas . En el caso de los
rubros del Estado de Resultados, sus saldos ya
constituyen una variación por cuanto provienen de
una acumulación ocurrida íntegramente en el
ejercicio.
HOJA DE TRABAJO
METODO DIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Eliminaciones
En estas columnas se deben efectuar las eliminaciones
de aquellas variaciones que no han causado una
modificación del E y E.
Las eliminaciones correspondientes a variaciones que
no constituyen causas y en las que intervienen
cuentas de resultado, deben efectuarse contra esas
mismas cuentas.
22
HOJA DE TRABAJO
METODO DIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Variaciones Netas
En estas columnas se netean las
eliminaciones de las variaciones
determinadas.
HOJA DE TRABAJO
METODO DIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Disminuciones y Aumentos (Aplicaciones y
orígenes)
Aquí se clasifican como aumentos (orígenes) o
disminuciones (aplicaciones) las variaciones netas
que constituyen causas de modificación del E y E.
La diferencia entre ambas dará como resultado un
aumento o disminución en el mismo.
HOJA DE TRABAJO
MÈTODO DIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Se transcriben los saldos de los partidas del estado de situación
patrimonial en forma comparativa, con 2 características bien
específicas:
•
El PN no se expone en una sola línea, sino que es necesario
colocar el saldo al inicio y al cierre de cada uno de los rubros que
lo componen, para poder determinar los cambios ocurridos en los
mismos y así analizar si ellos constituyen causas de variación de
efectivo o no.
•
En la situación al cierre se deben discriminar los RNA al inicio
(luego de las distribuciones) del resultado del ejercicio
reemplazado por cada uno de los rubros del estado
23
HOJA DE TRABAJO
METODO DIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Variaciones
En estas columnas se determinan las modificaciones
ocurridas en las distintas partidas . En el caso de los
rubros del Estado de Resultados, sus saldos ya
constituyen una variación por cuanto provienen de
una acumulación ocurrida íntegramente en el
ejercicio.
HOJA DE TRABAJO
METODO INDIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Eliminaciones
En estas columnas se deben efectuar las eliminaciones de
aquellas variaciones que no han causado una modificación del E
y E.
A) Variaciones ocasionadas por transacciones donde
intervienen solo cuentas patrimoniales distintas al E y E.
Ej.Aumento de Maquinarias y Aumento de Pasivo por préstamo para
compra de Maquinarias.
HOJA DE TRABAJO
METODO INDIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Eliminaciones
B) Variaciones ocasionadas por transacciones donde
intervienen cuentas patrimoniales distintas al E y E y de
resultado.
Ej.Previsión Incobrables y Clientes.
No se eliminan variaciones surgidas por operaciones donde interviene
una cuenta de E y E y otra patrimonial o de resultado.
24
HOJA DE TRABAJO
METODO INDIRECTO
Columnas de la Hoja de Trabajo
Variaciones Netas
En esta columna se netean las eliminaciones de las
variaciones determinadas.
Se mantienen variaciones de las partidas operativas:
Créditos
Proveedores
Bienes de Cambio….
METODO DIRECTO
INFORMACION PARA SU CONFECCIÓN
Adecuando el Sistema Contable incorporando
Cuentas al Plan de Cuentas y Registraciones
modelo para las operaciones donde el E y E
tienen parte.
No se requiere ninguna herramienta. Solo los
movimientos de las cuentas habilitadas.
EFECTO DEL IVA-METODO DIRECTO
Opción I
• Cobros y pagos operativos se exponen netos de IVA
• El efecto financiero del IVA se muestra en forma
independiente:
crédito pagado
-debito cobrado
+pago al fisco
En la planilla de trabajo los A y P que incluyen IVA se
depuran
25
EFECTO IVA-METODO DIRECTO
Opción II
•
Cobros y pagos se exponen incluyendo el IVA
•
El pago de IVA al fisco se muestra en forma
independiente.
En la planilla de trabajo a los resultados y activos que
incluyen IVA se lo elimina
EFECTO IVA-METODO INDIRECTO
No se requiere eliminar ni adicionar IVA.
Salvo el contenido en operaciones de Inversión y
Financiación.
EJEMPLO
Saldo del efectivo al Inicio
500
Prestación de Servicios :
Neto
1.000
IVA
210
Total
1.210
Costos y Gastos:
Neto
500
IVA
105
Total
605
La totalidad de las operaciones se cobraron y pagaron.
Además se pagó al fisco $ 105 de IVA .
26
MÈTODO DIRECTO - base neta
Saldo del efectivo al Inicio
Saldo del efectivo al cierre
Aumento del efectivo
500
1.000
500
Causas de Variación
Operativas
Cobro de Servicios Prestados
Pago de Servicios
Efecto financiero de IVA
Total Flujo operativo
1.000
(500)
0
500
Total Flujo Efectivo
500
METODO DIRECTO – con IVA
Saldo del efectivo al Inicio
Saldo del efectivo al cierre
Aumento del efectivo
500
1.000
500
Causas de Variación
Operativas
Cobro de Servicios Prestados
Pago de Servicios
Pago de IVA
Total Flujo operativo
1.210
(605)
(105)
500
Total Flujo Efectivo
500
METODO INDIRECTO
Saldo del efectivo al Inicio
Saldo del efectivo al cierre
Aumento del efectivo
500
1.000
500
Causas de Variación
Operativas
Resultado del Ejercicio
Aumento de Clientes
Aumento de Proveedores
Aumento IVA a Pagar
Total Flujo operativo
500
0
0
0
500
Total Flujo Efectivo
500
27
EJEMPLO
Saldo del efectivo al Inicio
500
Prestación de Servicios :
Neto
1.000
IVA
210
Total
1.210
Costos y Gastos:
Neto
500
IVA
105
Total
605
No se cobró la prestación del servicio ni se pagó la
compra. Solo se pagó al fisco $ 105
METODO DIRECTO
Saldo del efectivo al Inicio
Saldo del efectivo al cierre
Disminución del efectivo
500
395
105
Causas de Variación
Operativas
Cobro de Servicios Prestados
Pago de Servicios
Efecto IVA (-0+0-105)
0
0
(105)
Total Flujo operativo
(105)
METODO INDIRECTO
Saldo del efectivo al Inicio
Saldo del efectivo al cierre
Disminución del efectivo
500
395
105
Causas de Variación
Operativas
Resultado del Ejercicio
Aumento de Clientes
Aumento de Proveedores
Aumento IVA a Pagar
Total Flujo operativo
Total Flujo Efectivo
500
(1.210)
605
0
(105)
(105)
28
INTERPRETACIÒN 2 FACPCE
La interpretación 2 de FACPCE se refiere al
tratamiento, dentro del estado de flujo de
efectivo, de los resultados financieros y
por tenencia (incluido el RECPAM)
generados por el efectivo y sus equivalentes.
Por ejemplo:
• La diferencia de cambio del efectivo en
moneda extranjera
• El REI o RECPAM que genera el efectivo.
REFLEXIÓN FINAL
“ …..si algo bueno han extraído
de esta clase, es un mérito
compartido, y si nada obtienen es
exclusiva responsabilidad mía”
29