Presentación de PowerPoint

Período de seis meses terminado el 31 de Marzo del 2015 y 2014
Resultados del primer semestre
Ramón de Mendiola
Carlos Manuel Rojas
Director General
Director de Finanzas y Servicios Corporativos
Mayo 2015
Agenda
RESULTADOS
OPERATIVOS
Ramón de Mendiola,
Director General
RESULTADOS
FINANCIEROS
Carlos Manuel Rojas,
Director de Finanzas y
Servicios Corporativos
PREGUNTAS
RESULTADOS
OPERATIVOS
Ramón de Mendiola l Director General
Segmento de
Bebidas
Crecimiento en
volumen de +3,3%
• Mayor crecimiento
impulsado por negocio
alcohólico en CR
• Presentaciones más
accesibles y efecto
Semana Santa
• Negocio en USA en
línea con el año anterior
Incursión en el
segmento de cerveza Renovación de
cerveza artesanal en
artesanal en Costa
Estados Unidos
Rica
• Creación de la Micro
Brewing Company
• Marcas #7 Golden
Ale, Búho
Amber Rock,
Tanomanso, Wheat y
Guato Gato
Continua innovación
en el portafolio de
bebidas
Centroamérica
• Nueva fórmula de
productos de
temporada: Wilhelm
Scream (Fall
Seasonal), Snow
Roller (Winter
Seasonal)
• Bavaria Chill, Bamboo
Mojito & Piña Colada,
Sangría Rucio
• Incursión en sub segmentos de alto
crecimiento (Pyramid
IPA)
• Rompope Mú, Tropical
Batidos
• Distribución de las
marcas Budweiser y
Samuel Adams.
Segmento de
Bebidas
Intensa inversión en
mercadeo y
campañas
publicitarias
• Apoyo para
lanzamientos de
nuevos productos
• Campañas
promocionales: Viví
La Música, República
Parrillera Pilsen,
Ponele Sabor a tu
Vida, Labatt Blue
Compromiso
ambiental continuo
Implementación de
iniciativas para
eficiencia operativa
• Lanzamiento de botella • Cierre de la planta de
envasado de
de agua Cristal 100%
destilados HOLCOM
reciclada
• Crecimiento en
reciclaje +2pp
• Cambio de Modelo de
“Go to Market” en El
Salvador.
Continua inversión
en CAPEX
• Nuevo sistema de
filtración en cerveza
• Camiones, equipo frío,
y envases
Segmento de
Alimentos
Crecimiento en
volumen de +6,9%
• Aumento en
Frijoles Refritos y
Ketchup
• Leve disminución
en productos de
panadería
Nuevos
lanzamientos
Continua estrategia
de expansión en
tiendas de
conveniencia
• Frijoles Chub,
• Apertura de 7
Kern´s, Salsas
nuevos puntos de
Premium, Ducal,
venta bajo
Frijoles Olla RTP
formato Minisuper
• Musmanni Mini
Donas y
Musmanni
Brownies
• Mayores gastos
por consolidación
de puntos de
venta
Implementación
de iniciativas para
eficiencia
operativa
• Corridas largas
de producción
en la Planta de
Alimentos en
Guatemala
Fuerte campaña
de promoción
en puntos de
venta
•
•
Activaciones en
diversas cadenas de
supermercados, en
frijoles y ketchup
Campañas en
programas básicos
de ahorro y nuevos
planogramas de pan
en los puntos de
venta de Musmanni
Segmento
Inmobiliario
Favorabilidad en
operación del hotel
• Incremento en la
tarifa promedio
en +4,5%
• % de ocupación
decrece en -4%
Menor actividad en
operación
inmobiliaria
• Ausencia de
venta de los
terrenos de zona
franca del Coyol
en 2014
Administración de
recurso hídrico
Nuevos proyectos de
compromiso social
• Avance de proyecto
de desalinización
(permisos por parte
de SETENA listos)
• Se concluye de
forma satisfactoria la
primera graduación
de 80 jóvenes bajo la
modalidad de
Educación DUAL
• Aporte de acueducto
a comunidad
Segmento
Otros
Cervecería Barú
(Panamá)
• Crecimiento en
volumen y ventas
• Menores gastos
operativos y
financieros
INCECA (Nicaragua)
• Mayor volumen y
ventas netas en
categorías de
cerveza y
bebidas no
alcohólicas
• Mayor eficiencia
en gasto
COMEGUA
(Guatemala)
• Ausencia de pérdida
registrada en cierre
de operaciones de
Panamá en 2014
• Menores gastos
operativos
ENDELIS (Panamá)
• Venta de participación
minoritaria en febrero
2015
Otros factores
Clave
"Compartimos
con el mundo
una mejor
forma de vivir"
Lanzamiento global
del propósito
Reestructuración
corporativa
Proyecto
social interno
• Se realizó la
comunicación del
nuevo Propósito y
Valores Corporativos
a toda la
organización (+6.000
colaboradores)
• Se lanzó el
programa 1NAB,
para integrar
todas las
empresas del
grupo en USA,
alineadas con el
propósito y
valores FIFCO
• Se pretende
erradicar en tres
años la pobreza
en los
colaboradores
de FIFCO Costa
Rica (primera
etapa)
• Se implementan
iniciativas para
fortalecer la vivencia
del propósito
Ambiental
• Certificación ISO
14046 Huella de Agua
(Florida Bebidas y
Agua Cristal)
• Reconocimiento de
INTECO por
certificaciones en
calidad, inocuidad,
ambiente y seguridad
industrial
• Sistema solar en
PINOVA (fábrica de
panadería) para
sustituir calentadores
de agua
Certificaciones
• Por
segundo
año
consecutivo,
FIFCO se
certifica
como una
empresa
“Great
Place to
Work"
RESULTADOS
FINANCIEROS
Carlos Manuel Rojas l Director Financiero y Servicios Corporativos
Resultados económicos
Ventas Netas
BEBIDAS
ALIMENTOS
INMOBILIARIO
OTROS
• Mayor volumen de bebidas • Efecto de innovación en • Desfavorable por efecto • Desfavorabilidad
alcohólicas, principalmente frijoles refritos y ketchup de las ventas de terrenos básicamente por
• Menor volumen de
en Centroamérica
del Coyol realizados en el menores precios de
panificación y lácteos
• Efecto Semana Santa
exportaciones en el
2014
• Crecimiento moderado
negocio de reciclaje
• Favorabilidad en el
en bebidas no alcohólicas
negocio hotelero por
mejor tarifa promedio
Resultados económicos
Utilidad Operativa
BEBIDAS
• Mayor volumen de ventas
• Productividades (Florida
2.0) con impacto en costo
de ventas y gastos
operativos
• Racionalización táctica en
gastos directos de
mercadeo
ALIMENTOS
INMOBILIARIO
OTROS
• Mayor gasto operativo • Desfavorabilidad debido • Favorabilidad
por apertura de tiendas
principalmente por
a la no presencia de la
(periodo de maduración) venta de los terrenos del productividades de
• Compensado por
Coyol efectuada en 2014 Florida 2.0
corridas largas en planta • Favorabilidad en el
de Guatemala, e
negocio hotelero
impacto de innovación
Resultados económicos
Utilidad Neta
BEBIDAS
• Favorabilidad en utilidad
operativa
• Menores gastos financieros
por renegociación de deuda
• Ausencia de gastos de
reestructuración (Florida
2.0)/pago a la DGTD en año
anterior
ALIMENTOS
• Ausencia de ajustes
extraordinarios en
inventarios del año
anterior
• Afectado por
mayores gastos
operativos
INMOBILIARIO
• Pérdidas cambiarias en
el 2014 (no recurrentes)
• Parcialmente
compensado por la no
presencia de venta de
terrenos del Coyol, y
aporte de acueducto
OTROS
• Venta de participación en
ENDELIS y realización del
efecto por traducción
• Efecto favorable en
COMEGUA por la no
presencia de pérdidas en
el 2014
Balance de
Situación
En Millones de Colones
Activos
Efectivo y equivalentes
Cuentas por cobrar comerciales
Inventarios
Otros activos circulantes
Total Activos Circulantes
2015
57.046
56.219
75.547
27.393
216.205
Marzo
2014
75.160
46.971
80.034
30.658
232.823
Inmuebles, planta y equipo, neto
Inversión en asociadas
Intangibles y Crédito Mercantil
Otros activos largo plazo
Total Activos Largo Plazo
245.892
56.011
266.661
100.161
668.725
241.145
52.154
273.298
104.078
670.675
4.747
3.857
(6.637)
(3.917)
(1.950)
2,0%
7,4%
-2,4%
-3,8%
-0,3%
TOTAL ACTIVOS
884.930
903.498
(18.568)
-2,1%
Activo Circulante
• Disminución del efectivo para
pago de deuda
• Efecto de Semana Santa en
cuentas por cobrar
• Disminución en inventarios
(planeamiento de producción)
Abs
%
(18.114) -24,1%
9.248
19,7%
(4.487)
-5,6%
(3.265) -10,6%
(16.618)
-7,1%
Activo a Largo Plazo
• Incrementos en Inmuebles, Planta y Equipo, neto (compra de
activos productivos)
• Incremento en inversión en asociadas por actualización de
participaciones
• Disminución en activos intangibles y crédito mercantil por tipo
de cambio y amortización de contrato de distribución
Balance de
Situación
En Millones de Colones
Pasivos y Patrimonio
Préstamos bancarios
Bonos estandarizados por pagar
Gastos acum. y otras CXP
Otros pasivos
Total Pasivos
2015
318.919
59.925
24.487
138.671
542.002
Marzo
2014
Abs
%
357.396
(38.477) -10,8%
59.867
58
0,1%
26.428
(1.941) -7,3%
137.606
1.065
0,8%
581.297
(39.295) -6,8%
Capital social
Capital adicional pagado
Utilidades retenidas y reservas
Interés minoritario
Total Patrimonio
94.025
54
209.366
39.483
342.928
94.778
54
188.246
39.123
322.201
(753)
21.120
360
20.727
-0,8%
0,0%
11,2%
0,9%
6,4%
TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO 884.930
903.498
(18.568)
-2,1%
Pasivos
• Disminución en préstamos bancarios
por amortizaciones
• Disminución en gastos acumulados por
liquidación de provisiones
Patrimonio
• Incremento en utilidades del período
• Disminución en efecto por traducción
por la conversión de subsidiarias en el
exterior
GRACIAS
PREGUNTAS
Preguntas
Respuestas
1. Qué se puede esperar del segundo semestre de
NAB, con respecto a que se ingresa a la mejor época
del año para incrementar el volumen y sobre todo, si
este crecimiento se espera que compense de alguna
forma el efecto del mes de abril que no tendrá
semana santa en Costa Rica?
R/ El mercado de Estados Unidos es bastante
estacional, en donde los meses de Jun-Jul-Ago
representan el 65% de las ventas de la operación.
Siendo así, la Administración espera que el volumen
y ventas de NAB sea mucho mayor en el segundo
semestre.