7. cálculo del umbral de rentabilidad o punto muerto utilización de la

MODELOS ECONÓMICOS Y FINANCIEROS CON EXCEL
7. CÁLCULO DEL UMBRAL DE RENTABILIDAD O PUNTO MUERTO
Una de los indicadores más importantes para una empresa es el umbral de
rentabilidad o cantidad a partir de la cual empezará a obtener beneficios.
Para la realización de este ejercicio necesitamos un libro de excel en el que vamos a
incluir dos hojas de cálculo con el siguiente formato:
- Es una hoja de cálculo en la cual hay
que introducir los valores de los
costes fijos, variables y precio. Los
subtotales se calculan
automáticamente con la función
SUMA.
- El umbral de rentabilidad o punto
muerto lo vamos a calcular a través
de una fórmula utilizando los
operadores matemáticos.
- En la hoja estarán bloqueadas las
celdas de los subtotales y la del
umbral de rentabilidad.
- La fórmula del punto muerto es
Costes Fijos/(Precio - Coste variable
unitario)
UTILIZACIÓN DE LA HERRAMIENTA SOLVER
- A través de la hoja anterior sólo
podemos calcular el punto muerto,
pero en ocasiones nos podemos
plantear qué precio debemos de
poner a X unidades para obtener un
beneficio de X o también
preguntarnos por un beneficio con un
precio y cantidades dados.
- Este problema lo soluciona la
herramienta Solver, muy utilizada en
programación lineal y que nos va a
permitir calcular precio, cantidad y
beneficio cuando las otras variables
permanecen constantes.
-
EJEMPLO:
Suponemos una empresa que fabrica bolígrafos. Los costes fijos en que incurre dicha
empresa son 20.000 euros y cada unidad tiene un coste unitario de 2 euros. El precio
al que vende sus productos es de 4 euros. Calcular el umbral de rentabilidad o punto
muerto
Con la hoja de cálculo primera, bastará con introducir los datos de costes fijos y
variables en las celdas correspondientes y con la fórmula CF/(P - CV) calculamos el
umbral de rentabilidad. En este caso será igual a 20.000/(4-2) = 10.000 bolígrafos.
Con la segunda hoja de cálculo empleamos la herramienta Solver, que nos abre la
siguiente ventana:
En esta ventana razonamos de la siguiente
forma:
1) La celda objetivo es el beneficio al que
asignamos un valor de 0
2) Cambiando las celdas de la cantidad si lo
que queremos es calcular el punto muerto. De
esta forma nos aparecerá una nueva ventana
pulsando Resolver, que nos dará informes de
respuestas o sensibilidad
UTILIZACIÓN DE LA HERRAMIENTA BUSCAR OBJETIVO
Buscar objetivo es parte de una serie de comandos a veces denominados
herramientas de análisis Y si. En el caso de que conozca el resultado deseado de una
fórmula sencilla, pero no la variable que determina el resultado, podrá utilizar la
función Buscar objetivo haciendo clic en Buscar objetivo en el menú Herramientas. Al
realizar una búsqueda de objetivo, Microsoft Excel varía el valor de celda específica
hasta que una fórmula dependiente de dicha celda devuelve el resultado deseado.
En este ejemplo, utilizamos la herramienta buscar objetivo para calcular la cantidad
(B5) para la cual el beneficio (B4) es igual a cero. En la celda que contiene el
Beneficio la fórmula es Precio*Cantidad - (Costes Fijos + Coste variable unitario *
Cantidad), que traducido a celdas es =B3*B5-(B1+B2*B5)
Con esta herramienta buscar objetivo, podríamos calcular las otras
variables, como por ejemplo el precio
Con este ejemplo, calcularemos el Precio (B3)
para el cual la empresa obtendrá un Beneficio
de 250.000 € si produce la cantidad de 5.000
unidades (B5)