Año Ene. Feb. Mar. Abr. May. Jun. Jul. Ago. Sep. Oct. Nov. Dic

Auriga Investors-Belgravia Lynx SICAV
Valor liquidativo a 30 de Septiembre de 2013: 111,91€
Estructura Jurídica: SICAV (UCIT IV)
Domicilio: Luxemburgo (Regulado por CSSF)
Sociedad Gestora: Auriga Investors, S.V., S.A.
Administrador: Crédit Suisse Asset Management Luxembourg S.A.
Gestora Delegada: Belgravia Capital SGIIC, SA
Custodio y Agente de Pagos: Credit Suisse Luxembourg S.A.
Auditor: KPMG Audit SC
Patrimonio 6,19€ mill.
Rentabilidad desde Mayo 2012 22,45% vs. Stoxx 600* 27,40%
* La serie del STOXX 600 utilizada en este informe incluye dividendos
POLÍTICA DE INVERSIÓN
El universo de inversión de A. I. Belgravia Lynx es la Renta Variable Europea, sobre la que se realiza una gestión activa. La Sociedad tiene un
objetivo de rentabilidad positiva con un Ratio de Sharpe (rentabilidad por unidad de riesgo) superior al del Stoxx 600 y una volatilidad inferior a la
de dicho índice.
RENTABILIDADES MENSUALES (%)
Año
2012
2013
Ene.
Feb.
Mar.
Abr.
3,25
1,05
-2,37
1,30
May.
-1,89
2,57
Jun.
0,86
-4,40
Jul.
2,32
8,33
Ago.
0,38
-0,91
Sep.
0,18
3,45
Oct.
1,46
Nov.
2,42
Dic.
2,97
Acum.
8,96
12,38
INFORME DE GESTIÓN
En Septiembre, A.I. Belgravia Lynx se revalorizó un 3,45% con una beta media de 0,68 respecto al Stoxx 600, que subió un 4,54%. Los
mercados reanudaron la senda alcista al resolverse positivamente la crisis militar siria, la crisis política en Italia, y las elecciones alemanas.
En el mes de Septiembre la apreciación de A.I. Belgravia Lynx fue algo superior a la correspondiente al nivel de riesgo asumido.
Destacaron las aportaciones positivas del sector de industriales (Adecco, Randstad, Hays, Bollore, Gamesa), financiero (BBVA, KBC, Allianz,
Julius Baer) y materias primas (Synthomer, Heidelbercement, Imerys). Individualmente destacaron Nutreco, Lonza, KPN, Swatch y Endesa.
Al 30 de Septiembre, A.I. Belgravia Lynx tenía una inversión neta en renta variable del 68% y una beta de 0,65 respecto al Stoxx 600.
RENTABILIDAD ACUMULADA
ESTADÍSTICAS
B.LYNX
STOXX 600*
DESDE MAYO 2012
Rent. media mensual (%)
Rent. anualizada (%)
Volatilidad mensual (%)
Volatilidad anualizada (%)
Ratio de Sharpe
1,24
15,37
2,83
9,79
1,52
1,48
18,64
3,03
10,50
1,69
3,45
0,68
96,99
67,97
1,07
0,65
4,54
1
100
100
1,46
1
SEPTIEMBRE 2013
Rentabilidad %
Beta Media
Inversión bruta RV a 30/09/13 (%)
Inversión neta RV a 30/09/13 (%)
VaR a 30/09/13 (%)
Beta a 30/09/13
DISTRIBUCIÓN RV POR SECTORES
DISTRIBUCIÓN RV POR PAÍSES
Código ISIN: LU0691314768
Septiembre 2013
Código Bloomberg: AUBELXA LX
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