NOTA SOBRE LA MODIFICACIO DEL PREFERENTS I DEUTE SUBORDINAT REGIM FISCAL DE LES Barcelona, 20 maig de 2015. Benvolguts associats/ades, Us adjuntem regles per aplicar les disposicions fiscals en el tema de les preferents: Regles especials de quantificació de rendes derivades de deute subordinat o de participacions preferents: L'article 15 del Reial Decret llei afegeix, amb efectes des de l'1 de de gener de 2013, una nova disposició addicional quaranta-quatrena en la Llei de l'Impost sobre la Renda de les Persones Físiques, per la qual s'estableixen regles especials de quantificació de rendes derivades de deute subordinat o de participacions preferents. I. Contribuents que hagin percebut compensacions, a partir d'1 de gener de 2013, en virtut dels acords celebrats amb les entitats emissores del deute subordinat o de les participacions preferents: La situació de fet estàndard en què es troben aquests contribuents es mostra a través del següent exemple: Originàriament s'adquireixen participacions preferents per un valor d'adquisició de 18.500. Els primers anys es van cobrar els cupons anuals. Cupó anual 1.200 € / anuals. Posteriorment les participacions preferents van ser canviades per obligacions o per accions, de la qual valoració era de 15.000 €. Aquestes noves obligacions o accions han estat transmeses pels contribuents. El valor de transmissió és de 13.000 €. Finalment, s'assoleix un acord amb l'entitat financera pel qual aquesta compensa al contribuent amb una determinada quantitat, 5.000 €. La tributació que correspon a totes aquestes operacions fins a l'entrada en vigor del present Reial Decret llei és la següent: ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals Cobrament de cupons: Aquests cupons són rendiments del capital mobiliari. Es van integrar 1.200 € anuals en la base imposable de l'estalvi. Canvi o conversió: El canvi genera sempre un rendiment del capital mobiliari, negatiu en aquests casos, per la diferència entre el valor dels nous títols (siguin obligacions o accions) i el de les participacions preferents originals. Aquest Rendiment s'integra en la base imposable de l'estalvi. Valor de les noves accions o obligacions……..15.000 (-) Valor d'adquisició de les preferents…………....18.500 Rendiment………………………….………………- 3.500 Venda de les noves obligacions o accions: Preu venda noves accions o obligacions….…13.000 (-) Valor de les noves accions o obligacions……..15.000 Renda…………………………………………… ……- 2000 Aquí caldrà distingir els supòsits següents: 1. Si els nous títols han estat obligacions la renda generada per la seva transmissió serà un rendiment del capital mobiliari que s'integrarà en la base imposable de l'estalvi. 2. Si els nous títols han estat accions la renda generada per la seva transmissió serà una pèrdua patrimonial. Aquesta pèrdua s'integrarà: a. En la base imposable de l'estalvi si ha transcorregut més d'un any des que es va adquirir la mateixa amb el canvi. b. En la base imposable general si ha transcorregut menys d'un any. Percepció de la compensació derivada de l'acord: Aquesta compensació generarà un rendiment del capital mobiliari que s'integrarà en la base imposable de l'estalvi. Rendiment………………………………………….+ 5.000 Com pot observar-se el resultat econòmic global de les operacions de compraventa i compensació generen un resultat conjunt de: Quantitats percebudes pel contribuent: 18.000 Valor de transmissió final……….........…13.000 Compensació………………………………5.000 ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals (-) Quantitats satisfetes pel contribuent: (-) 18.500 Valor d'adquisició inicial…………… …18.500 Resultat global……………………….……………………- 500 No obstant això, des del punt de vista fiscal Aquest resultat de – 500 es descompon en tres rendes: Rendiment capital mobiliari (BIA) – 3.500 Rendiment capital mobiliari (BIA) o Pèrdua patrimonial (BIA o BIG) – 2000 Rendiment capital mobiliari (BIA) + 5.000 Total - 500 En cas que aquestes tres rendes s'integrin en la base imposable de l'estalvi per ser rendiments del capital o pèrdues patrimonials a més d'un any, poden compensar-se íntegrament unes amb altres, des de l'1 de gener de 2014, en virtut del que estableix la nova disposició addicional trenta-novena de la Llei incorporada pel Reial Decret llei 8/2014, de 4 de juliol. No obstant això, en cas que els títols rebuts a canvi de les participacions preferents haguessin estat accions i aquestes s'haguessin transmès abans d'un any, la pèrdua patrimonial s'integra en la base imposable general per la qual cosa no pot compensarse amb aquestes altres rendes. El present Reial Decret llei estableix que els contribuents que hagin percebut aquestes compensacions podran optar per donar a aquestes rendes qualssevol dels següents tractaments: 1a alternativa: Declarar un únic rendiment del capital mobiliari a integrar en la base imposable de l'estalvi en el moment de percebre la compensació per la diferència entre: Compensació + valor de transmissió final d'obligacions (-) La inversió inicial en preferents o accions En el nostre exemple: 5.000 + 13.000 (-) 18.500 - 500 En aquest cas, si el contribuent ja hagués declarat les rendes derivades del canvi i de la venda presentarà autoliquidació complementària sense sanció, ni interessos, ni recàrrec algun. ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals 2a alternativa: Aplicar les normes generals de l'Impost anteriorment exposades. No obstant això, en aquest cas podran minorar el rendiment del capital mobiliari derivat de la compensació + 5.000, en l'import de la pèrdua patrimonial de la base imposable general derivada de la venda d'accions en menys d'un any - 2000, que no hagi pogut ser compensada a través del procediment general d'integració i compensació de rendes. II. Contribuents titulars de deute subordinat o participacions preferents dels quals contractes hagin estat declarats nuls mitjançant sentència judicial: En aquests casos, els contribuents hauran anat declarant totes les operacions anteriors. Al declarar-se judicialment la nul·litat dels seus contractes aquests queden sense efecte restituint-se mútuament les parts les seves prestacions. Al quedar sense efecte aquestes operacions també ha de desfer-se la seva tributació mitjançant la presentació de les corresponents sol·licituds de rectificació de les seves autoliquidacions amb sol·licitud, si escau, de la devolució d'ingressos indeguts. De forma excepcional s'estableix que aquesta devolució podrà sol·licitar-se encara que es tracti d'exercicis prescrits. Aquesta previsió resultarà aplicable sobretot en el cas de les autoliquidacions en què es van consignar els cupons cobrats durant els primers anys. Per possibilitar l'aplicació d'aquestes regles especials el contribuent presentarà el formulari, que a aquests efectes estarà disponible a la seu electrònica de l'AEAT, en què es farà constar l'opció escollida per a la nova quantificació de les rendes derivades de deute subordinat i de participacions preferents, apartats 1 o 2 de la disposició addicional quaranta-quatrena de la Llei de l'IRPF, així com les declaracions d'IRPF afectades per la mateixa. Per a qualsevol dubte o aclariment podeu contactar amb [email protected] Josep M Paños Pascual President ACAT ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals NOTA SOBRE LA MODIFICACION DEL REGIMEN PREFERENTES Y DE LA DEUDA SUBORDINADA. FISCAL DE LAS Barcelona, 20 mayo de 2015 Apreciados asociados/adas Os adjuntamos reglas para aplicar el régimen fiscal de las preferentes, Reglas especiales de cuantificación de rentas derivadas de deuda subordinada o de participaciones preferentes: El artículo 15 del Real Decreto-Ley añade, con efectos desde el 1 de de enero de 2013, una nueva disposición adicional cuadragésima cuarta en la Ley del Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas, por la que se establecen reglas especiales de cuantificación de rentas derivadas de deuda subordinada o de participaciones preferentes. I. Contribuyentes que hayan percibido compensaciones, a partir de 1 de enero de 2013, en virtud de los acuerdos celebrados con las entidades emisoras de la deuda subordinada o de las participaciones preferentes: La situación de hecho estándar en la que se encuentran estos contribuyentes se muestra a través del siguiente ejemplo: Originariamente se adquieren participaciones preferentes por un valor de adquisición de 18.500. Los primeros años se cobraron los cupones anuales. Cupón anual 1.200 € / anuales. Posteriormente las participaciones preferentes fueron canjeadas por obligaciones o por acciones, cuya valoración era de 15.000 €. Estas nuevas obligaciones o acciones han sido transmitidas por los contribuyentes. El valor de transmisión es de 13.000 €. Finalmente, se alcanza un acuerdo con la entidad financiera por el que esta compensa al contribuyente con una determinada cantidad, 5.000 €. La tributación que corresponde a todas estas operaciones hasta la entrada en vigor del presente Real Decreto-Ley es la siguiente: Cobro de cupones: Estos cupones son rendimientos del capital mobiliario. Se integraron 1.200 € anuales en la base imponible del ahorro. ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals Canje o conversión: El canje genera siempre un rendimiento del capital mobiliario, negativo en estos casos, por la diferencia entre el valor de los nuevos títulos (sean obligaciones u acciones) y el de las participaciones preferentes originales. Este Rendimiento se integra en la base imponible del ahorro. Valor de las nuevas acciones u obligaciones……..15.000 (-) Valor de adquisición de las preferentes…………....18.500 Rendimiento………………………….………………- 3.500 Venta de las nuevas obligaciones o acciones: Precio venta nuevas acciones u obligaciones….…13.000 (-) Valor de las nuevas acciones u obligaciones……..15.000 Renta…………………………………………… ……- 2.000 Aquí habrá que distinguir los siguientes supuestos: 1. Si los nuevos títulos han sido obligaciones la renta generada por su transmisión será un rendimiento del capital mobiliario que se integrará en la base imponible del ahorro. 2. Si los nuevos títulos han sido acciones la renta generada por su transmisión será una pérdida patrimonial. Esta pérdida se integrará: a. En la base imponible del ahorro si ha transcurrido más de un año desde que se adquirió la misma con el canje. b. En la base imponible general si ha transcurrido menos de un año. Percepción de la compensación derivada del acuerdo: Esta compensación generará un rendimiento del capital mobiliario que se integrará en la base imponible del ahorro. Rendimiento………………………………………….+ 5.000 Como puede observarse el resultado económico global de las operaciones de compraventa y compensación generan un resultado conjunto de: Cantidades percibidas por el contribuyente: 18.000 Valor de transmisión final……….........…13.000 Compensación………………………………5.000 (-) Cantidades satisfechas por el contribuyente: (-) 18.500 Valor de adquisición inicial…………… …18.500 Resultado global……………………….……………………- 500 ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals No obstante, desde el punto de vista fiscal Este resultado de – 500 se descompone en tres rentas: Rendimiento capital mobiliario (BIA) – 3.500 Rendimiento capital mobiliario (BIA) o Pérdida patrimonial (BIA ó BIG) – 2.000 Rendimiento capital mobiliario (BIA) + 5.000 Total - 500 En el caso de que estas tres rentas se integren en la base imponible del ahorro por ser rendimientos del capital o pérdidas patrimoniales a más de un año, pueden compensarse íntegramente unas con otras, desde el 1 de enero de 2014, en virtud de lo establecido en la nueva disposición adicional trigésima novena de la Ley incorporada por el Real Decreto-ley 8/2014, de 4 de julio. No obstante, en el caso de que los títulos recibidos a cambio de las participaciones preferentes hubiesen sido acciones y estas se hubiesen transmitido antes de un año, la pérdida patrimonial se integra en la base imponible general por lo que no puede compensarse con estas otras rentas. El presente Real Decreto-Ley establece que los contribuyentes que hayan percibido estas compensaciones podrán optar por dar a estas rentas cualesquiera de los siguientes tratamientos: 1ª alternativa: Declarar un único rendimiento del capital mobiliario a integrar en la base imponible del ahorro en el momento de percibir la compensación por la diferencia entre: Compensación + valor de transmisión final de obligaciones o acciones (-) La inversión inicial en preferentes En nuestro ejemplo: 5.000 + 13.000 (-) 18.500 - 500 En este caso, si el contribuyente ya hubiese declarado las rentas derivadas del canje y de la venta presentará autoliquidación complementaria sin sanción, ni intereses, ni recargo alguno. ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals 2ª alternativa: Aplicar las normas generales del Impuesto anteriormente expuestas. No obstante, en este caso podrán minorar el rendimiento del capital mobiliario derivado de la compensación + 5.000, en el importe de la pérdida patrimonial de la base imponible general derivada de la venta de acciones en menos de un año - 2.000, que no haya podido ser compensada a través del procedimiento general de integración y compensación de rentas. II. Contribuyentes titulares de deuda subordinada o participaciones preferentes cuyos contratos hayan sido declarados nulos mediante sentencia judicial: En estos casos, los contribuyentes habrán ido declarando todas las operaciones anteriores. Al declararse judicialmente la nulidad de sus contratos estos quedan sin efecto restituyéndose mutuamente las partes sus prestaciones. Al quedar sin efecto estas operaciones también debe deshacerse su tributación mediante la presentación de las correspondientes solicitudes de rectificación de sus autoliquidaciones con solicitud, en su caso, de la devolución de ingresos indebidos. De forma excepcional se establece que esta devolución podrá solicitarse aunque se trate de ejercicios prescritos. Esta previsión resultará aplicable sobre todo en el caso de las autoliquidaciones en las que se consignaron los cupones cobrados durante los primeros años. Para posibilitar la aplicación de estas reglas especiales el contribuyente presentará el formulario, que a estos efectos estará disponible en la sede electrónica de la AEAT, en el que se hará constar la opción elegida para la nueva cuantificación de las rentas derivadas de deuda subordinada y de participaciones preferentes, apartados 1 o 2 de la disposición adicional cuadragésima cuarta de la Ley del IRPF, así como las declaraciones de IRPF afectadas por la misma. Para cualquier duda o aclaración contactar con [email protected] Josep M Paños Pascual President ACAT ACAT – Associació Catalana d’Assessors Fiscals, Comptables i Laborals