Análisis de la participación del productor de uva vinífera en la

VALUE CHAIN ANALYSIS: A CASE
STUDY OF THE GRAPE GROWER
PARTICIPATION IN THE BOTTLED
CHILEAN RED WINE
MIGUEL FIERRO, ALEJANDRO CHANDÍA, MANUEL
FAÚNDEZ AND IGNACIO SERRA.
(Source OIV, 2012)
INTRODUCTION
Vineyards for wine production
140000
116 830.78
120000
100000
Hectareas
84 626.56
80000
60000
40000
40 727.95
32 204.22
20000
0
Blancos
Tintos
Cultivars
(SAG, 2011)
Fuente: www.igm.cl
Total
Wine production
12000000
Hectoliters
10000000
10.159.855,3
8000000
(SAG, 2012)
6000000
4000000
1.716.869,3
2000000
676.985,7
0
Vinos con D.O.
Vinos sin D.O.
Vinos uva de
mesa
Types of wines
4.907.467,3 hL with A.O.
Structure of the chilean wine
industry
13.947
453
(Corporación Chilena del Vino,
2009)
250
What to buy? and wine quality
(Schnettler y Rivera, 2003)
Value chain
Five steps in value chain:
•
Cultivation and harvest
•
Grape commercialization
•
Production at the winery
•
Distribution and
•
Small scale sales
PricewaterhouseCoopers (2009)
Commercialisations channels
17%
40%
43%
(García-Uriburu, 2010)
Associated costs to bottled wine
production

Grape
(Clasificador de Riesgo Humphreys, 2005;
Arteaga, 2006; Lobos, 2006; Lobos et al., 2008)

Grape represents 25 - 40% of the productions
costs. Dry cost is 55 – 77%
(Lobos et al., 2008)
Associated costs to bottled wine
production

Costs can be divided in:

Operational: grapes, winemaking and dry cost.

Structural: costs associated with personnel and sales.
(Corporación de Fomento de la Producción, 2004)

Dry cost: need to bottled and distribute wine.
(García-Uriburu, 2010)
Taxes associated to Wine Industry

Value Added Tax (VAT)
o

For sale of goods and services. Tax 19 %.
Tax to alcohol and alcoholic drinks(ILA)
tax15%.
(D.L. N°825, 1974)
AIMS

Analyse the participation of the grape grower in
the value chain of the bottled wine in Chile.
o
Identify the participation of the grape grower in the
value chain in terms of percentage.
o
Identify the elements that are part of the value
chain of the bottled wine.
o
Compare the value of the kilogram of grape
obtained in the study with market values.
MATERIALS AND METHODS
How the data was collected?
Fuente: ediarte.cl
Fuente: contraportada.cl
Fuente: americaretail.com
Cabernet Sauvignon
Maule Valley
How the prices were obtained?

Origin of the chain value was settled at Maule
Region and the final at the oriental sector of
Metropolitan Region
Price segments
< US$6 per bottle (3.000 chilean pesos)
 US$6 – 10 per bottle (3.000 – 5.000 chilean pesos)
 > US$10 per bottle (5.000 chilean pesos)

To match product price vs. quality
1 US dollar = $500
RESULTS AND DISCUSSION
Wines founded

According to the data base it was found:

2.608 bottled wines with and without appellation of
origin

733 Cabernet Sauvignon wines

498 mention on the label only Cabernet Sauvignon

69 wines Cabernet Sauvignon with A.O. Maule
Valley
Table 1. Cabernet Sauvignon wines present in supermarkets in
oriental sector of Metropolitan region.
Winery
Label
Wine type
Average
Net average
price
price
US$bottle-1 US$ bottle-1
Vinos del Sur S.A
Carpe Diem
C.S.
5.2
3.9
Vinos del Sur S.A.
Carpe Diem
C.S.R.
7.0
5.2
Cremashi Furlotti
Cremashi Furlotti
C.S.S
7.2
5.4
J. Bouchon
J. Bouchon
C.S.R.
7.4
5.5
Cremashi Furlotti
Cremashi Furlotti
C.S.R.P.
10.4
7.8
J. Bouchon
J. Bouchon
C.S.R.E.
11.2
8.3
C.S.: Cabernet Sauvignon, C.S.R.: Cabernet Sauvignon Reserve C.S.S: Cabernet Sauvignon
Selection, C.S.R.P.: Cabernet Sauvignon Private Reserve C.S.R.E.: Cabernet Sauvignon Special
Reserve.
Table 2. Net sales prices at the winery and net sales prices
with discount for Cabernet Sauvignon wines.
Net sale price
Winery
Net sale Price with
discount
Wine type
US$ bottle-1
US$ bottle -1
Vinos del Sur S.A.
C.S.
2.7
2.3
Vinos del Sur S.A.
C.S.R.
3.7
3.2
Cremashi Furlotti
C.S.S.
5.2
3.7
J. Bouchon
C.S.R.
5.8
4.6
Cremashi Furlotti
C.S.R.P.
8.2
5.7
J Bouchon
C.S.R.E
11.0
8.8
C.S.: Cabernet Sauvignon, C.S.R.: Cabernet Sauvignon Reserve C.S.S: Cabernet Sauvignon
Selection, C.S.R.P.: Cabernet Sauvignon Private Reserve C.S.R.E.: Cabernet Sauvignon Special
Reserve.
Table 3. Average dry cost according to ranges of bottled
wines prices of Cabernet Sauvignon.
6.0 – 10.0
< 6.0
Item
US$
%
bottle-1
US$ bottle-
> 10.0
%
1
US$
%
bottle-1
Bottle
0.3
43.9
0.3
39.7
0.3
38.2
Cork
0.1
13.8
0.1
18.4
0.2
18.9
Capsule
0.03
4.7
0.04
5.4
0.05
5.6
Label
0.1
18.8
0.1
17.6
0.1
16.2
Back label
0.05
7.8
0.06
8.1
0.07
7.6
Box
0.07
11.0
0.08
10.8
0.1
13.5
Total
0.6
0.7
100.0
0.9
100.0
100.0
Table 4. Average operational costs according to prices
ranges of bottled wine Cabernet Sauvignon.
Item
6.0 – 10.0
< 6.0
US$bottle-1
%
Dry cost
0.6
38.2
Winemaking
0.7
Grape
Total
US$ bottle-1
> 10.0
%
US$ bottle-1
%
0.7
27.4
0.9
17.7
42.9
0.9
31.8
1.0
19.9
0.3
18.9
1.1
40.8
3.1
62.4
1.7
100.0
100.0
5.0
100.0
2.7
Table 5. Grape grower participation in the price range
less than US$6.0 per bottle.
Wine
Item
Carpe Diem Cabernet Sauvignon
US$ bottle-1
%
Net Price at supermarket
3.9
100.0
Net Price at winery
2.3
60.4
Winery cost
2.2
57.3
Capital cost
0.2
6.1
Cost of production
2.0
51.2
Cost of sales
0.1
2.9
Operational cost
1.7
43.4
Dry cost
0.6
16.6
Winemaking
0.7
18.6
Grape
0.3
8.2
Table 6. Grape grower participation in the price range
between US$6.0 -10.0 per bottle.
Vino
Item
Carpe Diem
Cremashi Furlotti Selection
J. Bouchon Reserve
Reserve
US$ bottle-1
%
US$ bottle-1
%
US$ bottle-1
%
Supermarket price
5.2
100.0
5.4
100.0
5.5
100.0
Winery sale price
3.2
60.6
3.7
68.0
4.6
84.3
Winery cost
2.8
54.6
3.3
61.2
4.2
75.9
5.8
0.4
6.6
48.7
2.9
54.7
3.7
67.8
3.1
0.2
3.8
48.0
3.3
60.5
Capital cost
Cost of production
Cost of sales
Operational cost
0.3
2.5
0.1
2.2
2.8
42.3
0.2
2.6
0.5
8.1
Dry cost
0.7
14.2
0.7
13.8
0.7
13.4
Winemaking
0.9
16.5
0.9
16.1
0.9
15.6
Grape price
0.6
11.6
1.0
18.2
1.7
31.4
Table 7. Grape grower participation in the price range
over US$10.0 per bottle.
Wine
Item
Cremashi Furlotti Reserve
J. Bouchon Special Reserve
US$ bottle-1
%
US$ bottle-1
%
Supermarket price
7.8
100.0
8.3
100.0
Sales price winery
5.7
74.1
8.8
105.9
Winery cost
4.9
62.9
7.5
90.0
6.7
0.8
9.6
56.2
6.7
80.4
3.2
0.4
4.5
6.1
73.5
Cost of capital
Cost of production
Cost of sales
0.5
4.4
0.3
Operational cost
3.9
50.6
Dry cost
0.9
11.5
0.9
10.7
Winemaking
1
12.9
1
12.0
Grape price
2.0
26.2
4.0
47.3
Comparison between paid prices vs. market prices.
Range of
prices
(US$ per
bottle)
Price
study
(US$ per
bottle)
Price
study
(US$kg-1)
Market
price
(US$ kg-1)
Differential
(US$/kg)
< 6.0
0.32
0,29
0.36
-0.07
6.0 – 10.0
1.10
0.73
0.44
+0.29
> 10.0
2.99
1.49
0,96
+0.53
Comparison between prices from the study vs.
market prices
800
700
600
Prices
500
400
300
200
100
0
< 3.000
3.000 – 5.000
> 5.000
Precio estudio ($ kg-1)
147
367
747
Precio Mercado ($ kg-1)
180
220
480
Conclusions

1.- The participation of the grape grower in the
value chain rise as the sales price of the wine bottle
increase.

2.- The participation of the grape grower is 8.2 % in
the range prices less than US$6 per bottle, from 11.6
to 31.4 % for the range price between US$ 6 to 10
per bottle, and from 26.2 to 47.3 % in the range price
over US$10 per bottle.

3.- In the range prices between US$6 -10 per bottle and
over US$10 per bottle is possible to pay a higher price
than the price paid in the market. In the lowest range
of prices, the price paid in the market was similar to the
price found in this study.
Enkosi
Baie dankie
Thank you
Gracias
Gracias
Tabla 6. Participación del productor de uva vinífera en
el rango de precios entre $3.000 - $5.000 botella-1.
Ítem
Carpe Diem Reserva
$ botella-1
%
Precio supermercado
2.604
100,0
Precio de venta viña
1.579
60,6
Costo viña
1.421
54,6
152
5,8
1.269
48,7
72
2,8
1.102
42,3
Costo seco
370
14,2
Vinificación
430
16,5
Precio uva
302
11,6
Costo de capital
Costo de producción
Costo de ventas
Costo operacional
Recordar que con el precio
encontrado en supermercado
se efectuó la descomposición
hasta encontrar el valor de la
uva
Vino
Precio
en supermercado sin
impuestos (al valor promedio
$1.421
delpara
costo
encontrado
deque
3.490
se este
SeLos
estimo
de laimpuestos
viña
ya tienen
descuenta
IVA
rango
de
precios
el
Precio
de
venta
(19%)productor
eagregado
ILAdescuento
(15%)margina
)el costo
un
con
dealcapital
que
es del
10%
vender
ala
canal
entregado
por
orden
del 12%, por
lo
de
supermercado.
Por
viña
los90%
1.421
lo cual
que el
de $1.579
equivalen
al
112%. Al
Comoael$14.21
costo
asciende
Al
restar
a
los
Los obtener
$1.269
del
costo
de
el 100%,
operacional
se se
$1.197 el costo
de
producción
encuentra
elposeen
costo el
obtieneya
al
sumar
6%administración
del
costo
de venta,
de
producción
costo
seco
+ que por
que este
es del
ordenequivale
lo que
monto
equivale
a $1.269
vinificación
y
de
$95
por
botella,
al 106%,
siendo
el 100%
precio
de uva,
al de
estimado
según
$1.197
(1.269
– 1.197
= $72 )
tener
costos
secos
balances de
y de vinificación ,
empresas, se
estos son restados
obtiene el costo
obteniendo un
operacional
precio de $302
Análisis de la participación del
productor de uva vinífera en la
cadena de valor de vino
embotellado. Estudio de caso.
MIGUEL FIERRO, ALEJANDRO CHANDÍA, MANUEL
FAÚNDEZ, IGNACIO SERRA.
ANEXOS
Catastro nacional vides de
vinificación 2010.
Región
Vides de vinificación
Total
%
7,10
103,48
0,09
1.397,98
1.368,45
2.766,43
2,37
Valparaíso
6.290,94
2.759,23
9.050,17
7,75
O´Higgins
5.593,08
32.924,22
38.517,30
32,97
Maule
13.086,73
32.763,82
45.850,55
39,25
Bío Bío
3.918,93
4.166,61
8.085,54
6,92
Araucanía
10,58
8,18
18,76
0,02
Los Lagos
4,00
2,00
6
0,01
Metropolitana
1.805,60
10.626,95
12.432,55
10,64
Total nacional
32.204,22
84.626,56
116.830,78
100
Blancas
Tintas
Atacama
96,38
Coquimbo
Zonificación vitícola y denominación de
origen
Región
Vitivinícola
Región de
Atacama
Subregión
Zona
Area
Región Vitivinícola Subregión
Zona
Area
Valle de
Copiapó
Valle del
Huasco
Buin
Isla de Maipo
Valle del Itata
Valle del Maipo
Alhué
María Pinto
Paiguano
Colina
Calera de Tango
Ovalle
Til Til
Lampa
Monte Patria
Rancagua
Requínoa
Punitaqui
Valle de Cachapoal
Río Hurtado
Rengo
Peumo
Machalí
Salamanca
Valle del
Choapa
Coltauco
San Fernando
Illapel
Chimbarongo
Zapallar
Nancagua
Valle de Rapel
Santa Cruz
Quillota
Hijuelas
Palmilla
Región del Valle Central
Valle de Colchagua
Peralillo
Lolol
Panquehue
Marchigüe
Catemu
La Estrella
Llaillay
Pumanque
Litueche
Paredones
Valle de
Aconcagua
Rauco
San Felipe
Santa María
Región de
Aconcagua
Valle de Teno
Valle de Curicó
Romeral
Vichuquen
Valle de Lontué
Calle Larga
Molina
Sagrada Familia
Talca
San Esteban
Pencahue
Valle
Casablanca
Valle de Claro
San Clemente
San Rafael
Empedrado
Valle de
Leyda
San Juan
Santo Domingo
Cartagena
Curepto
San Javier
Valle del Maule
Villa Alegre
Parral
Valle de Loncomilla
Linares
Colbún
Algarrobo
Longaví
Valle del Marga
Marga
Valle del Bío Bío
Melipilla
Vicuña
Vale del Limarí
Región del Sur
Talagante
La Serena
Valle de San
Antonio
Subregión
Pirque
Puente Alto
Valle del Elqui
Región de
Coquimbo
Región Vitivinícola
Santiago
Retiro
Valle del Tutuvén
Cauquenes
Región Austral
Valle del Malleco
Valle del Cautín
Valle de Osorno
Zona
Area
Chillán
Quillón
Portezuelo
Coelemu
Yumbel
Mulchén
Traiguén
Supermercados presentes en las tres
comunas con mayor presencia de
habitantes del nivel socioeconómico
ABC1 Comuna
Supermercado
Nombre supermercado
Lider
Vitacura
Santa Isabel
Unimarc
Jumbo
Lider
Las Condes
Santa Isabel
Tottus
Unimarc
Jumbo
Lo Barnechea
Lider
Santa Isabel
Lider Express Vitacura
Lider Buenaventura
Santa Isabel
Unimarc Las Tranqueras
Jumbo Kennedy
Jumbo La Reina
Jumbo Los Dominicos
Jumbo Bilbao
Lider Express Colon
Lider Vecino Estoril
Lider Express Latadia
Lider Express Apoquindo
Lider Vecino Tomás Moro
Hiper Lider Los Dominicos
Hiper Lider Puente Nuevo
Santa Isabel
Santa Isabel
Santa Isabel
Tottus Kennedy
Unimarc Manquehue
Unimarc Tobalaba
Jumbo La Dehesa
Express La Dehesa
Plaza Los Dominicos
Santa Isabel
Grupo socioeconómico ABC1

Algunas comunas más representativas en el Gran
Santiago son Vitacura, Las Condes y Lo Barnechea,

Educación: La educación de los jefes de hogar
alcanza a 16,2 años promedio a nivel nacional,
siendo ésta típicamente Universitaria Completa.

Bienes: De un máximo de 10 bienes este segmento
tiene 9,2 en promedio.

Rango de ingresos: Los hogares de este NSE tienen
un rango de ingresos entre $1.700.000 a $3.500.000 o
más.
Grupo socioeconómico
ABC1