INGOAN ACTIUS MOBILIARIS, SICAV, S.A. INFORMACIÓN

INGOAN ACTIUS MOBILIARIS, SICAV, S.A.
Nº Registro CNMV: 263
Informe Semestral del Segundo Semestre 2015
Gestora: 1) EDM GESTION, S.A., S.G.I.I.C.
Depositario: UBS BANK, S.A.
Auditor: KPMG AUDITORES, S.L.
Grupo Gestora:
Grupo Depositario: UBS
Rating Depositario: A (S&P)
El presente informe, junto con los últimos informes periódicos, se encuentran disponibles por medios telemáticos en cnmv.
La Sociedad de Inversión o, en su caso, la Entidad Gestora atenderá las consultas de los clientes, relacionada con la IIC en:
Dirección
AVENIDA DIAGONAL 399 08008 BARCELONA
Correo Electrónico
[email protected]
Asimismo cuenta con un departamento o servicio de atención al cliente encargado de resolver las quejas y reclamaciones. La
CNMV también pone a su disposición la Oficina de Atención al Inversor (902 149 200, e-mail: [email protected]).
INFORMACIÓN SICAV
Fecha de registro: 02/10/1998
1. Política de inversión y divisa de denominación
Categoría
Otros
Vocación inversora: Global
Perfil de Riesgo: ALTO
La sociedad cotiza en el Mercado Alternativo Bursátil.
Descripción general
Política de inversión: La Sociedad se configura como una Sociedad de Inversión de Capital Variable con vocación
inversora global.
La Sociedad no sigue
ningún índice de referencia en la gestión. La Sociedad invertirá en valores de renta variable y de renta fija nacional e
internacional,de emisores públicos o privados, denominados en euro o en moneda distintas del euro en función de lo que
la gestora estime conveniente en cada momento en base a las expectativas de los mercados.
La Sociedad tiene como objetivo de inversión obtener la mayor rentabilidad
conel menor riesgo.
Operativa en instrumentos derivados
La metodología aplicada para calcular la exposición total al riesgo de mercado es el método del compromiso
Una información más detallada sobre la política de inversión del Sociedad se puede encontrar en su folleto informativo.
Divisa de denominación
EUR
2. Datos económicos
Índice de rotación de la cartera
Rentabilidad media de la liquidez (% anualizado)
Periodo actual
0,08
0,00
1
Periodo anterior
0,35
0,00
2015
0,44
0,00
2014
0,33
0,00
Nota: El período se refiere al trimestre o semestre, según sea el caso. En el caso de IIC cuyo valor liquidativo no se determine diariamente,
éste dato y el de patrimonio se refieren a los últimos disponibles
2.1.b) Datos generales.
Cuando no exista información disponible las correspondientes celdas aparecerán en blanco
Nº de acciones en circulación
Nº de accionistas
Dividendos brutos distribuidos por acción (EUR)
Periodo actual
Periodo anterior
467.741,00
467.752,00
215,00
221,00
0,00
0,00
Valor liquidativo
Patrimonio fin de
periodo (miles de EUR)
Fin del período
Mínimo
Máximo
Periodo del informe
2.707
5,7881
5,4896
6,2610
2014
2.634
5,5687
5,2053
5,7015
2013
2.642
5,4651
4,8498
5,4650
2012
2.415
4,9123
4,6296
4,8738
Fecha
Cotización de la acción, volumen efectivo y frecuencia de contratación en el periodo del informe
Mín
Cotización (€)
Máx
Volumen medio
diario (miles €)
Fin de periodo
Frecuencia (%)
Mercado en el que cotiza
Comisiones aplicadas en el período, sobre patrimonio medio
% efectivamente cobrado
Periodo
s/patrimonio
Comisión de gestión
Comisión de depositario
0,31
s/resultados
Acumulada
Total
s/patrimonio
0,31
0,05
0,62
2
s/resultados
Total
0,62
0,10
Base de
cálculo
Sistema de
imputación
patrimonio
patrimonio
al fondo
2.2 Comportamiento
Cuando no exista información disponible las correspondientes celdas aparecerán en blanco
Rentabilidad (% sin anualizar)
Trimestral
Acumulado
2015
3,94
Último trim
(0)
2,82
Gastos (% s/
patrimonio medio)
Ratio total de gastos
(iv)
Anual
Trim-1
Trim-2
Trim-3
2014
2013
-6,78
-1,33
9,91
1,90
12,69
Año t-3
Trimestral
Acumulado
2015
3,42
Año t-5
Anual
Último
trim (0)
Trim-1
Trim-2
Trim-3
2014
2013
2012
1,00
0,82
0,80
0,80
3,40
3,99
5,23
Año t-5
(iv) Incluye los gastos directos soportados en el periodo de referencia: comisión de gestión sobre patrimonio, comisión de depositario,
auditoría, servicios bancarios (salvo gastos de financiación), y resto de gastos de gestión corriente , en términos de porcentaje sobre
patrimonio medio del periodo. En el caso de fondos/compartimentos que invierten más de un 10% de su patrimonio en otras IIC este ratio
incluye, de forma adicional al anterior, los gastos soportados indirectamente, derivados de esas inversiones, que incluyen las comisiones
de suscripcipción y reembolso. Este ratio no incluye la comisión de gestión sobre resultados ni los costes de transacción por la
compraventa de valores.
En el caso de inversiones en IIC que no calculan su ratio de gastos, éste se ha estimado para incorporarlo en el ratio de gastos.
Evolución del valor liquidativo, cotización o
cambios aplicados. Ultimos 5 años
Rentabilidad semestral de los últimos 5 años
3
2.3 Distribución del patrimonio al cierre del período (Importes en miles de EUR)
Distribución del patrimonio
(+) INVERSIONES FINANCIERAS
* Cartera interior
* Cartera exterior
* Intereses de la cartera de inversión
* Inversiones dudosas, morosas o en litigio
(+) LIQUIDEZ (TESORERÍA)
(+/-) RESTO
TOTAL PATRIMONIO
Fin período actual
% sobre
Importe
patrimonio
2.327
85,96
549
20,28
1.775
65,57
3
0,11
0
0,00
372
13,74
8
0,30
2.707
100,00 %
Fin período anterior
% sobre
Importe
patrimonio
2.441
86,41
638
22,58
1.802
63,79
1
0,04
0
0,00
390
13,81
-6
-0,21
2.825
100,00 %
Notas:
El período se refiere al trimestre o semestre, según sea el caso.
Las inversiones financieras se informan a valor e estimado de realización.
2.4 Estado de variación patrimonial
PATRIMONIO FIN PERIODO ANTERIOR (miles de EUR)
± Compra/ venta de acciones (neto)
- Dividendos a cuenta brutos distribuidos
± Rendimientos netos
(+) Rendimientos de gestión
+ Intereses
+ Dividendos
± Resultados en renta fija (realizadas o no)
± Resultados en renta variable (realizadas o no)
± Resultados en depósitos (realizadas o no)
± Resultado en derivados (realizadas o no)
± Resultado en IIC (realizados o no)
± Otros resultados
± Otros rendimientos
(-) Gastos repercutidos
- Comisión de sociedad gestora
- Comisión de depositario
- Gastos por servicios exteriores
- Otros gastos de gestión corriente
- Otros gastos repercutidos
(+) Ingresos
+ Comisiones de descuento a favor de la IIC
+ Comisiones retrocedidas
+ Otros ingresos
± Revalorización inmuebles uso propio y resultados por
enajenación inmovilizado
PATRIMONIO FIN PERIODO ACTUAL (miles de EUR)
% sobre patrimonio medio
% variación
Variación del
Variación del
Variación
respecto fin
período actual
período anterior acumulada anual periodo anterior
2.825
2.634
2.634
0,00
-1,13
-1,10
-101,45
0,00
0,00
0,00
0,00
-4,25
7,83
3,71
-661,83
-2,43
9,53
7,23
-574,99
0,00
0,00
0,00
0,00
0,29
0,60
0,89
-53,16
0,00
0,12
0,13
-96,82
-1,72
16,95
15,52
-109,82
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
-1,03
6,57
5,65
-115,19
0,01
-0,01
0,00
-200,00
0,02
-14,70
-14,96
0,00
-1,82
-1,70
-3,52
-86,84
-0,31
-0,31
-0,62
-2,24
-0,05
-0,05
-0,10
-1,39
-1,46
-1,24
-2,70
13,54
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
-0,10
-0,10
-96,75
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
2.707
2.825
2.707
Nota: El período se refiere al trimestre o semestre, según sea el caso.
4
0,00
3. Inversiones financieras
3.1Inversiones financieras a valor estimado de realización (en miles de EUR) y en porcentaje sobre el patrimonio, al cierre del
periodo
Descripción de la inversión y emisor
Periodo actual
Periodo anterior
Valor de mercado
%
Valor de mercado
%
TOTAL RV COTIZADA
124
4,58
212
7,49
TOTAL RENTA VARIABLE
TOTAL IIC
TOTAL INVERSIONES FINANCIERAS INTERIOR
124
4,58
212
7,49
425
15,70
426
15,08
549
20,28
638
22,57
TOTAL RENTA FIJA COTIZADA
49
1,82
51
1,80
TOTAL RENTA FIJA
49
1,82
51
1,80
TOTAL RV COTIZADA
1.078
39,80
1.101
38,98
TOTAL RENTA VARIABLE
TOTAL IIC
TOTAL INVERSIONES FINANCIERAS EXTERIOR
1.078
39,80
1.101
38,98
648
23,94
650
23,01
1.775
65,56
1.802
63,79
TOTAL INVERSIONES FINANCIERAS
2.324
85,84
2.439
86,36
Notas: El período se refiere al final del trimestre o semestre, según sea el caso.
Los productos estructurados suponen un 0,00% de la cartera de inversiones financieras del fondo o compartimento.
3.2Distribución de las inversiones financieras, al cierre del período: Porcentaje respecto al patrimonio
total
5
3.3 Operativa en derivados. Resumen de las posiciones abiertas al cierre del periodo (importes en miles
de EUR)
No existen posiciones abiertas en instrumentos financieros derivados al cierre del periodo.
4. Hechos relevantes
SI
a. Suspensión temporal de la negociación de acciones
b. Reanudación de la negociación de acciones
c. Reducción significativa de capital en circulación
d. Endeudamiento superior al 5% del patrimonio
e. Cambio en elementos esenciales del folleto informativo
f. Imposibilidad de poner más acciones en circulación
g. Otros hechos relevantes
NO
X
X
X
X
X
X
X
5. Anexo explicativo de hechos relevantes
Nombramiento como auditores por un plazo de tres años a contar a partir del ejercicio 2015 inclusive a la firma KPMG
Auditores, S.L. Se han adaptado los Estatutos Sociales y los Reglamentos de Gestión de acuerdo al nuevo reglamentos
de IIC´s.
6. Operaciones vinculadas y otras informaciones
a. Accionistas significativos en el capital de la sociedad (porcentaje superior al 20%)
b. Modificaciones de escasa relevancia en los Estatutos Sociales
c. Gestora y el depositario son del mismo grupo (según artículo 4 de la LMV)
d. Se han realizado operaciones de adquisición y venta de valores en los que el depositario ha
actuado como vendedor o comprador, respectivamente
e. Se han adquirido valores o instrumentos financieros emitidos o avalados por alguna entidad del
grupo de la gestora o depositario, o alguno de éstos ha actuado como colocador, asegurador,
director o asesor, o se han prestado valores a entidades vinculadas.
f. Se han adquirido valores o instrumentos financieros cuya contrapartida ha sido otra entidad del
grupo de la gestora, sociedad de inversión, depositario u otra IIC gestionada por la misma gestora
u otra gestora del grupo.
g. Se han percibido ingresos por entidades del grupo de la gestora que tienen como origen
comisiones o gastos satisfechos por la IIC.
h. Otras informaciones u operaciones vinculadas
SI
X
NO
X
X
X
X
X
X
X
7. Anexo explicativo sobre operaciones vinculadas y otras informaciones
a.) Existe un Accionista significativo con un volumen de inversión de 2.705.757,71 euros que supone el 99,94% sobre el
patrimonio de la IIC. Anexo: La sociedad efectua operaciones de compra/venta de Repo con la entidad depo sitaria.
8. Información y advertencias a instancia de la CNMV
No aplicable
9. Anexo explicativo del informe periódico
6
Durante el último trimestre ha continuado la volatilidad que ha afectado a los mercados todo el año 2015, esta vez
animada por las decisiones de los bancos centrales occidentales y, en el mercado español, también por las elecciones
generales. La Fed decidió, finalmente, subir tipos por primera vez tras 9 años. Por su parte el BCE alargó las medidas de
estímulo monetario hasta marzo de 2017 pero decepcionó a un mercado que esperaba algo más. Por último, el resulta- do
de las elecciones generales añadió más incertidumbre ante un Congreso fragmentado y sin ninguna clara combinación de
Gobierno. A estos factores hay que sumar los sospechosos habituales del último año: el precio de las materias primas
sigue bajando y las economías de los mer- cados emergentes continúan frágiles; todo ello causado por las dudas sobre la
salud de la segunda mayor economía del mundo, China. En este entorno la renta fija, tanto soberana como privada, tuvo
discretos resultados tras un comportamiento negativo en el último mes del año, espe- cialmente los activos con más riesgo
como el crédito High Yield. Respecto a los movimientos de la SICAV, hemos incrementado la posición en Dufry y en el
fondo EDM Latin American Equities. Por el contrario, hemos bajado la exposición en Cognizant, Capita, Gamesa, Gilead y
Air Liquide. El Euribor 12 meses finaliza a la baja hasta el 0,06%. El índice MSCI AC World Local baja un -0,7% en el año.
Ingoan Actius Mobiliaris, Sicav fina- liza el año con ganancias del +3,94%. El nivel de inversión en renta varia- ble es del
52,7%. No se ha realizado operativa con derivados. Si decíamos que 2015 se ha caracterizado por la elevada volatilidad,
pensa- mos que ésta seguirá estando presente en los mercados durante el próximo año. Sin embargo, una elevada
volatilidad no es necesariamente negativa pa- ra los inversores que son capaces de soportarla y tienen un horizonte de
inversión de largo plazo: la esquizofrenia de los mercados genera oportuni- dades de inversión que en EDM no dudamos
en aprovechar para la construcción de nuestras carteras. Otros: En cuanto a productos estructurados, activos en litigio o
bajo el artículo 36.1.j no existe ninguno en cartera. El impacto total de los gastos soportados, tanto directos como
indirectos no supera lo estipulado en el folleto informativo.
7
10Detalle de invesiones financieras
Descripción de la inversión y emisor
Periodo actual
Divisa
Periodo anterior
Valor de mercado
%
Valor de mercado
%
ES0115056139 - Acciones|BOLSAS Y MERCADOS
EUR
35
1,31
68
2,40
ES0178165017 - Acciones|TECNICAS REUNIDAS
EUR
18
0,65
40
1,40
ES0632105948 - Derechos|ACERINOX S.A.
EUR
0
0,00
1
0,04
ES0132105018 - Acciones|ACERINOX S.A.
EUR
28
1,04
36
1,27
ES0178430E18 - Acciones|TELEFONICA,S.A.
EUR
22
0,80
26
0,93
ES0143416115 - Acciones|GAMESA
EUR
21
0,78
41
1,45
TOTAL RV COTIZADA
124
4,58
212
7,49
TOTAL RENTA VARIABLE
124
4,58
212
7,49
ES0127795039 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
101
3,72
101
3,58
ES0168673038 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
324
11,98
325
11,49
425
15,70
426
15,08
549
20,28
638
22,57
49
1,82
51
1,80
Total Renta Fija Privada Cotizada menos de 1 año
49
1,82
51
1,80
TOTAL RENTA FIJA COTIZADA
49
1,82
51
1,80
TOTAL RENTA FIJA
49
1,82
51
1,80
TOTAL IIC
TOTAL INVERSIONES FINANCIERAS INTERIOR
XS0241946630 - Bonos|TELEFONICA,S.A.|4,375|2016-02-02
EUR
US02079K1079 - Acciones|GOOGLE
USD
31
1,16
21
0,74
CH0012032048 - Acciones|ROCHE
CHF
98
3,61
97
3,43
US7415034039 - Acciones|PRICELINE
USD
18
0,65
0
0,00
FR0000052292 - Acciones|HERMES INTERNATIONAL
EUR
4
0,15
4
0,15
GB00B23K0M20 - Acciones|CAPITA GROUP
GBP
65
2,40
84
2,97
US02079K3059 - Acciones|GOOGLE
USD
11
0,40
7
0,26
US1510201049 - Acciones|CELGENE CORP
USD
93
3,42
87
3,09
US1924461023 - Acciones|COGNIZANT TECH
USD
42
1,55
55
1,94
CH0024638196 - Acciones|SCHLINDER HOLDING|0,000
CHF
20
0,74
19
0,67
DK0060079531 - Acciones|DSV
DKK
36
1,34
29
1,03
US92826C8394 - Acciones|VISA INC.
USD
43
1,58
36
1,28
FR0000130403 - Acciones|CHRISTIAN DIOR
EUR
43
1,57
48
1,69
CH0023405456 - Acciones|DUFRY AG
CHF
57
2,12
42
1,50
US3755581036 - Acciones|GILEAD SCIENCES INC
USD
70
2,60
100
3,54
FR0000130650 - Acciones|DASSAULT SYSTEMES
EUR
30
1,09
26
0,93
US3984384087 - Acciones|GRIFOLS S.A.
USD
82
3,02
76
2,69
DE000A1DAHH0 - Acciones|BRENNTAG AG
EUR
29
1,08
31
1,11
GB00BK1PTB77 - Acciones|AGGREKO PLC
GBP
25
0,92
41
1,44
GB00B0744359 - Acciones|ESSENTRA
GBP
54
1,99
71
2,51
GB00B61TVQ02 - Acciones|INCHCAPE PLC
GBP
32
1,20
34
1,21
GB0000595859 - Acciones|ARM HOLDINGS
GBP
53
1,96
26
0,91
US90130A1016 - Acciones|21ST CENTURY FOX
USD
25
0,92
29
1,03
CH0210483332 - Acciones|CIE FINANCIERE RICHEMONT
CHF
21
0,78
23
0,82
FR0000120073 - Acciones|AIR LIQUIDE|3,000
EUR
47
1,73
65
2,31
GB0002374006 - Acciones|DIAGEO PLC
GBP
49
1,80
49
1,75
1.078
39,80
1.101
38,98
TOTAL RV COTIZADA
TOTAL RENTA VARIABLE
1.078
39,80
1.101
38,98
LU0051440435 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
79
2,91
90
3,20
LU0388590050 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
94
3,46
88
3,12
LU0146855530 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
230
8,49
233
8,26
LU0028445590 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
91
3,38
96
3,40
LU0761040426 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
USD
101
3,72
103
3,66
LU0995383337 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
31
1,14
39
1,37
LU0995383683 - Participaciones|EDM GESTION SA SGIIC
EUR
23
0,84
0
0,00
TOTAL IIC
TOTAL INVERSIONES FINANCIERAS EXTERIOR
648
23,94
650
23,01
1.775
65,56
1.802
63,79
TOTAL INVERSIONES FINANCIERAS
2.324
85,84
2.439
86,36
Notas: El período se refiere al final del trimestre o semestre, según sea el caso.
Los productos estructurados suponen un 0,00% de la cartera de inversiones financieras del fondo o compartimento.
8