IV Criterios para la asignación de costos indirectos de fabricación

IV
Área Contabilidad y Costos
IV
Contenido
aplicación práctica
Criterios para la asignación de costos indirectos de fabricación
IV - 1
Norma Internacional de Información Financiera (NIIF) para Pequeñas y
Medianas Entidades (Parte IV)
IV - 6
Sinergia de la Fusión (Parte final)
IV-11
Casos prácticos con aplicación del Nuevo Plan Contable General para
Empresas
IV-13
IV-14
GLOSARIO contable
Criterios para la asignación de costos
indirectos de fabricación
Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Isidro Chambergo Guillermo
Título : Criterios para la asignación de costos
indirectos de fabricación
Fuente: Actualidad Empresarial, Nº 195 - Segunda
Quincena de Noviembre 2009
Resumen
En el presente artículo se hace un análisis
sobre los criterios que se sugiere tener en
cuenta para la asignación de los costos
indirectos de fabricación a cada uno de
los productos o servicios relacionados con
el giro de la empresa, para cuyo efecto se
identifica cuáles son los costos indirectos
de fabricación y luego se tiene que analizar las tasas de distribución en función
de la actividad de los centros de costos o
de actividades; así por ejemplo, las bases
de distribución pueden ser las horas de
mano de obra directa, horas máquina,
unidades producidas, costo primo, costo
de la materia prima, costo de la mano de
obra directa, etc.
Palabras clave
Costo indirecto, tasa, valor de la base,
costo de distribución, volumen de producción, costo unitario.
Costo indirecto de fabricación
Comprende todos aquellos desembolsos
de tipo general, tales como mano de obra
indirecta, materiales indirectos; y los otros
costos indirectos, tales como depreciación,
castigos, seguros, servicios, alquileres, etc.,
que no forman parte del producto final,
pero que benefician a la producción en su
conjunto, sin poder identificarse con un
producto o lote determinado.
Este elemento, debido a su naturaleza
indirecta y de difícil identificación al
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
producto, hace que para el cálculo del
costo indirecto de fabricación cargado al
producto se base fundamentalmente en
criterios de distribución, tomando una
base de distribución y calculando una
tasa, cuota o factor de costo indirecto
de fabricación para poder cargarlo al
producto. De acuerdo a las bases de
distribución, considerando siempre las
más razonables, se llegará a un cálculo
de costo más exacto.
Como bien sabemos, el costo de producción se clasifica en dos grandes grupos:
uno relacionado con los costos directos
aplicables directamente al producto o servicio y los costos indirectos de fabricación
que se tienen que distribuir sobre la base
de una base de distribución como las indicadas en el resumen de este artículo.
A continuación se hace un esquema para
ubicar los costos indirectos de fabricación
en la estructura general del costo de
producción.
Costo de producción
Costos directos
Costos
de fabricación
variables
Costos
indirectos
Costos
de fabricación
fijos
Materia prima
Mano de obra
Energía eléctrica
Combustibles
Lubricantes
Otros materiales
indirectos, etc.
Alquileres
Amortizaciones
Depreciaciones
Pólizas de seguros
Sueldos, etc.
El esquema del costo de producción
permite ubicar los costos indirectos de
fabricación que se clasifican a su vez en
variables y fijos. Los primeros relacionados con la producción y los segundos relacionados con la fábrica o infraestructura
de la empresa.
Informes Especiales
Informes especiales
La organización empresarial a efectos
de costos
En la mayoría de las empresas industriales peruanas, empresas comerciales
y de servicios, cuando estructuran su
organización destinan todos sus esfuerzos
a las actividades de ventas y producción,
según sea el caso, orientando su flujo
de información sólo para cumplir los
fines propios de estas actividades. Sin
embargo, las actividades administrativas
y financieras son importantes, debido a
que se tienen datos que sirven para la
toma de decisiones.
Unos de los problemas que enfrenta una
persona que se dedica a calcular los costos
de los productos en una empresa, sea
industrial o no, es la recolección de información, necesaria para ello, en donde
muchas de las veces se tienen que asumir
valores que pueden no ser reales.
Es por ello que toda empresa debe estructurar un sistema de flujo de información
que permita obtener información útil para
todas las actividades de las empresas; a
esto denominamos tener una organización empresarial a efectos de costo.
Si bien es cierto, tenemos varios sistemas
de costo, desde los tradicionales hasta
los contemporáneos; para poder utilizar
alguno de ellos, es necesario tener información en tiempo real que permita
realizar la labor de costeo. El problema
fundamental de cálculo de los costos en
cualquier sistema de flujo de información
para ello, es por eso que se hace necesario
Actualidad Empresarial
IV-1
IV
Informes Especiales
antes de poder iniciar una labor de cálculo de costo, poder
implementar un sistema de información integrado a fin de que
los resultados que se obtengan del sistema de costeo sean en
tiempo real, que permita tomar las decisiones con información
más exacta y veraz.
Para el cálculo y para el manejo de la información en el ámbito
de todas las empresas, en la actualidad ya no se puede dejar
de lado el uso de sistemas de informativos que permitan el uso
óptimo de éstas. Es por ello actualmente se cuentan con software
y hardware que permiten tener manejadores de información en
línea; es decir, tener un sistema integrado en el cual se tenga
un dato único, esto quiere decir que al haber algún cambio o
variación en alguna parte del sistema, éste se actualice automáticamente en todos los sistemas en donde se use el dato.
Las tasas se calculan dividiendo el monto del presupuesto de
S/. 108,000.00 entre el valor de cada una de las bases:
Cuadro Nº 2
Base de Datos
Base
Costo de materia prima directa
Costo de mano de obra directa
Horas mano de obra directa
Horas máquina
Estado comparativo de métodos de aplicar los CIF
La empresa Montes S.A. está haciendo un estudio del efecto
sobre los costos de fabricación de los diferentes métodos comúnmente usados por las empresas para aplicar los Costos Indirectos
de Fabricación (CIF) a la producción.
CUADRO Nº 1
Estudio Técnico de la Fábrica
Mano
Obra
Directa
Horas
de Mano
Obra
Horas
Máquina
Terminación
de la Orden
Orden
N°
Materia
Prima
F-200
S/. 900.00
600.00
180
110
Enero 13
F-201
600.00
420.00
110
100
Enero 19
F-202
410.00
300.00
85
150
Enero 5
F-203
500.00
350.00
90
60
Enero 20
F-204
8,200.00
5,300.00
700
550
En proceso
F-205
700.00
480.00
120
230
Enero 26
F-206
1,100.00
750.00
180
155
En proceso
Se requiere:
a) Calcular tasas predeterminadas de los CIF basados en cuatro
métodos posibles.
b) Calcular en forma tabular comparativa el costo de completar
las órdenes 002 y 205, utilizando los cuatro métodos computados en a).
Solución
Las tasas predeterminadas de costos indirectos se han calculado
tomando como referencia la relación siguiente:
Tasa = Costos Indirectos de Fabricación
----------------------------------------------------------Base
•S/. 108,000 / S/. 72,000 Materia prima directa = 150%
•S/. 108,000 / S/. 108,000 Mano de obra directa = 100%
•S/. 108,000 / 32,000 Horas de mano de obra = S/. 3.40275
•S/. 108,000 / 24,000 Horas máquina = S/. 4.50000
IV-2
Instituto Pacífico
150.00%
100.00%
3.40275 p. hora
4.50 p. hora
72,000.00
108,000.00
32,000 horas
24,000 horas
Materia
Prima
Mano
Obra
Costo
Indirectos
Costo
Total
S/. 410.00
410.00
410.00
410.00
S/. 300.00
300.00
300.00
300.00
S/. 615.00
300.00
289.23
675.00
S/. 1,325.00
1,010.00
999.23
1,385.00
Base
El monto de los costos indirectos del Cuadro Nº 3 se ha calculado
de manera siguiente:
150% x S/. 410.00 = 100% x S/. 300.00 = S/. 3.40275 x 85 hora mano de obra = S/. 4.50 x 150 horas máquina = Los CIF presupuestados del año es S/. 108,000. El presupuesto
también establece provisiones para costo de materia prima
directa por S/. 72,000, costos de mano de obra directa por
S/. 108,000, horas de mano de obra directa 32,000 y horas
máquina 24,000.
No había productos en proceso de fabricación al comienzo del
año, las estadísticas reales de producción para el primer mes del
año económico que comienza el 1 de enero fue:
Tasa
Cuadro Nº 3
Orden de Trabajo Nº 202
Costo materia prima
Costo mano de obra
Horas mano de obra
Horas máquina
Caso Práctico Nº 1
Valor base
S/. 615.00
S/. 300.00
S/. 289.23
S/. 675.00
Cuadro Nº 4
Orden de Trabajo Nº 205
Base
Material
Mano Obra
700.00
700.00
700.00
700.00
480.00
480.00
480.00
480.00
Costo materia prima
Costo mano de obra
Horas mano de obra
Horas máquina
Indirectos
Total
2,230.00
1,660.00
1,588.00
2,215.00
1,050.00
480.00
408.00
1,035.00
El costeo de la Orden de Trabajo Nº 205 tiene el mismo procedimiento que el realizado para la Orden de Trabajo Nº 202.
150% x S/. 700 = 100% x S/. 480 = 85 horas mano de obra x S/. 3.40275 = 230 horas máquina x 4.50 = S/. 1,050.00
S/. 480.00
S/. 408.33
S/. 1,035.00
Caso Práctico Nº 2
La empresa Manufacturera Perú S.A. utiliza un Sistema de Costos
por Órdenes de Trabajo para establecer el costo de su producción.
Durante el presente año, los costos especificados a continuación
se originaron en los siguientes trabajos en curso.
Cuadro Nº 5
Costos Directos
Materia Prima Directa
Trabajo N°
Costo
702
901
168
S/.16,872
10,980
5,670
Mano de Obra Directa
Trabajo N°
1670
1901
702
901
168
Horas
200
3,000
500
600
90
Costo
S/.800
9,600
1,575
1,200
180
Costos Indirectos
Aplicados a razón de S/. 2.00 por hora de mano de obra directa.
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
Área Contabilidad y Costos
Trabajos en Proceso - Inventario Inicial
Trab. N°
Materia Prima
Mano Obra
1670
S/. 1,500
S/. 6,000
S/. 8,000
S/. 15,500
1901
5,000
8,000
4,000
17,000
Cuadro Nº 6
Ventas
Trabajo
N°
Precio de
Venta
1670
S/. 18,000
1901
45,000
702
28,000
901
25,000
Total
S/. 116,000
Costo Indirecto
Total
- Trabajos terminados durante el año:
1670, 1901, 702, 901
- Gastos de venta y administrativos:
S/. 25,510.00
Calcular
(1) Costo de los trabajos terminados; (2)
Trabajo en proceso al final del período;
(3) Ingreso neto durante el año.
Solución
Cuadro Nº 7
Costo Productos Terminados
Orden
PP-INI
1670
1901
702
901
MP
CIF
2,000
Costo de prestaciones sociales
1,000
Sueldo del supervisor
1,000
Depreciación maquinaria
2,000
Varios costos indirectos
1,000
Calefacción y luz
500
Seguro de planta
1,500
La compañía procesó dos trabajos durante
el mes a los siguientes costos:
Trabajo
101
3,000
Horas máquina
2,000
1,000
S/. 82,127
prima, mano de obra y costos indirectos
de fabricación sólo de las órdenes terminadas Nº 1670, 1901, 702 y 901.
PROC. INI
MPD
MOD
CIF
TOTAL
168
0
5,670
180
180
6,030
Los demás componentes de los trabajos
en proceso si los materiales constituyen
el 40% del costo total.
Solución
a) Tasas Costo Indirecto de Fabricación (CIF)
Costos indirectos S/. 250,000
Mano obra directa S/. 200,000
Trabajo
102
4,000
S/. 8,600
S/. 116,000.00
82,127.00
33,873.00
25,510.00
8,363.00
Materiales indirectos
Horas mano de obra
directa
S/. 13,175
ORDEN
Ventas
Costo de ventas
Utilidad bruta
Gastos
Utilidad
3,000
4,000
S/. 27,852
Importe
Mano de obra indirecta
6,000
Cuadro Nº 8
Productos en Proceso Final
Cuenta
10,000
Costo de mano de obra
directa
16,872
10,980
Cuadro Nº 9
Ingreso Neto
Mano de obra directa
Costo de materiales
S/.16,700
32,600
19,447
13,380
El cuadro Nº 8 detalla el costo de los
productos en proceso de la Orden de
Trabajo Nº 168.
5,000
Total
S/.400
6,000
1,000
1,200
El cuadro Nº 7 muestra el costo de producción del período, sumando el costo
del inventario inicial en proceso, materia
Materiales utilizados
Detalle
S/.800
9,600
1,575
1,200
S/.15,500
17,000
S/. 32,500
MO
IV
S/. 3,000 S/. 2,000
La compañía no utiliza una tasa predeterminada para los costos indirectos. La tasa
se calcula al fin de cada mes.
En términos tanto de horas de mano de
obra directa como horas máquina, calcula
(a) las tasas del mes para costos indirectos;
(b) el costo indirecto para cada trabajo y
(c) el costo total para cada trabajo.
Solución
a) Las tasas del mes para los costos indirectos son los siguientes:
Costos indirectos
------------------------Total horas MOD
S/. 12,000
------------------------7,000
S/. 1.71
= 1.25
Costos indirectos
S/. 12,000
------------------------------------------ ------------------------- S/. 4.00
Total horas máquina
3,000
b) Componentes del Inventario
Caso Práctico Nº 3
La empresa J. M. Calzada arroja los siguientes costos para el presente año:
Materiales utilizados Mano de obra directa Costo indirecto real Trabajo en proceso final S/. 250,000.00
200,000.00
250,000.00
90,000.00
Calcular:
La tasa predeterminada que debe utilizarse para el año siguiente, basándose en la
mano de obra directa.
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
Materiales (90% x 40%)
Mano de obra
Costo indirecto
Productos en proceso
36,000
24,000
30,000
90,000
Caso Práctico Nº 4
La empresa Manufacturera Díaz S.A. ha
estado operando durante un mes. Al final
del mes la compañía tenía los siguientes
saldos:
b) Costos indirectos cargados a los trabajos en la siguiente forma:
Para el trabajo 101:
Tasa CIF x horas MOD=
S/. 1, 71 x 4,000 = 6,840
Tasa CIF x horas MÁQ =
S/. 4.00 x 2000 = 8,000
Para el trabajo 102:
Tasa CIF x horas MOD =
S/. 1.71 x 3,000 = s/. 5,130
Tasa CIF x horas MÁQ =
S/. 4.00 x 1,000 = S/. 4,000
Actualidad Empresarial
IV-3
IV
Informes Especiales
Costo de Producción
Trabajo 101
Elementos
Hrs.
MOD
Hrs.
MÁQ
Hrs.
MOD
Hrs.
MÁQ
S/. 3,000
6,000
6,840
S/. 3,000
6,000
8,000
S/. 2,000
4,000
5,130
S/. 2,000
4,000
4,000
S/. 15,840 S/. 17,000
S/. 11,130
S/. 10,000
Materia prima
Mano de obra
Costo indirecto
Total costo producc.
Actividad
Trabajo 102
Caso Práctico Nº 5
Los costo indirectos de fabricación de la empresa San Blas SAC
asciende a S/. 1,000,000.00, para la fabricación de los productos
A, B y C, para cuyo efecto se ha tomado como base las horas
de trabajo:
Costo
Preparación de la maquinaria
Ingeniería de soporte
240,000 Horas de mantenimiento
Recepción
80,000 Órdenes procesadas
Manejo de materiales
240,000 Número de movimientos
Compras
120,000 Órdenes procesadas
Mantenimiento
168,000 Horas de mantenimiento
Alquileres
40,000 Horas máquina
Pago a proveedores
60,000 Órdenes procesadas
Se solicita:
Asignar los costos indirectos de fabricación por el sistema de
costeo tradicional y costeo basado por actividades.
a) Método convencional
Elemento
Producto A
Costo primo
Costo a distribuir
: S/. 1,000,000
Base de distribución : 6,000 horas de mano obra directa
Tasa:
: S/. 1,000,000 / 6,000 = 166.66666666
Base de Distribución
S/.192,000 Horas de preparación
Producto B
S/. 80.00
Costo indirecto
Total
S/. 160.00
14.25
28.50
S/. 94.25
S/. 188.50
Distribución del Costo Indirecto de Fabricación (CIF)
Prod.
Valor
Base
Tasa
Costo
Distribuir
Volumen
Producc.
%
Costo
Unitario
A
1,000
166.6666
166,667
16.67
10,000
16.6667
B
2,000
166.6666
333,333
33.33
20,000
16.6667
C
3,000
166.6666
500,000
50.00
30,000
16.6667
Total
6,000
1,000,000
100
60,000
El cuadro anterior muestra la forma de distribuir los costos indirectos de fabricación de S/. 1,000.00 entre los tres productos A,
B y C, habiendo tomado como base de distribución las 6,000
horas de mano de obra directa.
Valor
S/.1’140,000
Base de distribución
Horas mano de obra
Total de la base
40,000
Tasa
285
Producto
Valor
Base
Tasa
A
20,000
285
B
20,000
285
Total
40,000
Producción
Costo
Unitario
S/. 570,000
40,000
S/. 14.25
570,000
20,000
28.50
Costo
Distribución
S/. 1’140,000
b) Costeo por actividades
A continuación se procesan los Costos Indirectos de Fabricación
(CIF) sobre la base de las diferentes actividades productivas
identificadas en la empresa.
Caso Práctico Nº 6
La compañía Luna SAC fabrica dos productos A y B. La empresa
contrató un despacho de consultoría para implantar un sistema
de costos. A continuación se presenta la información del proceso
productivo, analizada de la siguiente manera:
B.1. Preparación de la maquinaria
Actividad
Preparación de la maquinaria
Costo
192,000
Base de distribución
Horas preparación
Producto
A
Producto
B
40,000
20,000
180
360
80
160
Horas de mano de obra
20,000
20,000
Producto
Valor
Base
Tasa
Costo
Distribución
Producción
Horas máquina
10,000
10,000
A
40
1,200
48,000
40,000
1.20
40
120
4,500
1,500
B
120
1,200
144,000
20,000
7.20
Total
160
192,000
160,000
Concepto
Producción en unidades
Precio de venta por unidad
Costo primo
Preparac. de la maquinaria (horas de preparación)
Ingeniería de soporte (horas máquina)
Recepción (órdenes procesadas)
Manejo de materiales (número de movimientos)
Compras (número de requisiciones)
Mantenimiento (horas)
Pago a proveedores (facturas procesadas)
500
1,000
4,000
8,000
200
400
6,000
2,000
500
1,000
Después de realizar el estudio del proceso productivo, se llevó
a cabo las siguientes actividades, costos indirectos y base de
distribución:
IV-4
Instituto Pacífico
Total de la base
160
Tasa
1,200
Distribución del CIF
Costo
Unitario
B.2. Ingeniería de soporte
Actividad
Ingeniería de soporte
Costo
240,000
Base de distribución
Horas mantenimiento
Total de la base
8,000
Tasa
30
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
IV
Área Contabilidad y Costos
Distribución del CIF
Producto
A
B
Valor
Base
B.7. Alquileres
Tasa
6,000
S/. 30
2,000
30
8,000
Costo
Unitario
Costo
Distribución
Producción
S/. 180,000
40,000
4.50
60,000
20,000
3.00
240,000
60,000
Recepción
Costo
80,000
Base de distribución
Órdenes procesadas
Total de la base
1,500
Tasa
53.333333
Distribución del CIF
Producto
Valor
Base
Costo
Distribución
Tasa
Producción
Costo
Unitario
A
500
53.33333
26,667
40,000
0.67
B
1,000
53.33333
53,333
20,000
2.67
Total
1,500
80,000
Actividad
Manejo de materiales
Costo
240,000
Base de distribución
Número de movimientos
Total de la base
12,000
Tasa
20
Distribución del CIF
Valor
Base
Tasa
Costo
Distribución
Producción
Costo
Unitario
A
4,000
20
80,000
40,000
2.00
B
8,000
20
160,000
20,000
8.00
240,000
60,000
Total
12,000
40,000
Base de distribución
Total de la base
Distribución del CIF
Costo
120,000
Base de distribución
Costo
Unitario
6.66667
30,000
40,000
0.75
6.66667
10,000
20,000
0.50
Tasa
A
4,500
B
1,500
Total
6,000
40,000
B.8. Proveedores
Actividad
Proveedores
Costo
60,000
Órdenes procesadas
Total de la base
1,500
Tasa
40
Distribución del CIF
Producto
Valor
Base
Tasa
A
500
40
20,000
40,000
0.50
B
1,000
40
40,000
20,000
2.00
Total
1,500
60,000
60,000
200
B
400
Total
600
200
200
40,000
40,000
80,000
20,000
120,000
60,000
3.00
2.67
Manejo materiales
2.00
8.00
Compras
1.00
2.00
Mantenimiento
3.15
2.10
1.00
Alquileres
0.75
0.50
2.00
Pago proveedores
0.50
2.00
Costo
Unitario
168,000
Base de distribución
Horas de mantenimiento
Total de la base
8,000
Tasa
21
Distribución del CIF
Valor
Base
Tasa
Costo
Distribución
Producción
Costo
Unitario
A
6,000
21
126,000
40,000
3.15
B
2,000
21
42,000
20,000
2.10
Total
8,000
168,000
60,000
Segunda Quincena - Noviembre 2009
S/. 160.00
0.67
Mantenimiento
Costo
Producto B
S/. 80.00
Recepción
B.6. Mantenimiento
Actividad
Producto A
7.20
Distribución del CIF
Producción
Costo primo
1.20
200
Tasa
Costo
Unitario
4.50
Tasa
Costo
Distribución
Producción
Preparación maquinaria
600
Valor
Base
Costo
Distribución
Ingeniería soporte
Número requisiciones
Total de la base
N° 195
Producción
Valor
Base
Concepto
Compras
Producto
Costo
Distribución
Producto
Resumen del Costo Unitario
Actividad
A
6,000
6.666667
B.5. Compras
Producto
Horas máquina
Base de distribución
B.4. Manejo de materiales
Producto
Alquileres
Costo
Tasa
B.3. Recepción
Actividad
Actividad
Total ABC
S/. 93.77
S/. 187.47
Total convencional
S/. 94.25
S/. 188.50
El resumen del costo unitario de producción de los productos A
y B muestran el costo primo al cual se le ha agregado los costos
indirectos de fabricación para cada una de las ocho actividades
productivas seleccionadas para el presente caso modelo.
En el cuadro resumen del costo unitario también se puede
observar que el costo unitario de producción es diferente
como consecuencia de la asignación de los costos indirectos de
fabricación.
Fuente de información:
Shim Jae. Contabilidad administrativa
Neuner, John. Contabilidad de costos
Polimeni, Ralph. Contabilidad de costos
Actualidad Empresarial
IV-5
IV
Informes Especiales
Norma Internacional de Información Financiera
(NIIF) para Pequeñas y Medianas Entidades (Parte IV)
Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Carlos Paredes Reátegui
Título : Norma Internacional de Información Financiera (NIIF) para Pequeñas y Medianas
Entidades (Parte IV)
Fuente: Actualidad Empresarial, Nº 195 - Segunda
Quincena de Noviembre 2009
Activos corrientes
4.5Una entidad clasificará un activo como
corriente cuando:
(a) espera realizarlo o tiene la intención de venderlo o consumirlo en
su ciclo normal de operación;
(b)mantiene el activo principalmente
con fines de negociación;
(c) espera realizar el activo dentro de
los doce meses siguientes desde la
fecha sobre la que se informa; o
(d)se trate de efectivo o un equivalente al efectivo, salvo que su utilización esté restringida y no pueda
ser intercambiado ni utilizado para
cancelar un pasivo por un período
mínimo de doce meses desde de
la fecha sobre la que se informa.
4.6Una entidad clasificará todos los demás activos como no corrientes.
Cuando el ciclo normal de operación
no sea claramente identificable, se
supondrá que su duración es de doce
meses.
Pasivos corrientes
4.7Una entidad clasificará un pasivo
como corriente cuando:
(a) espera liquidarlo en el transcurso
del ciclo normal de operación de
la entidad;
(b)mantiene el pasivo principalmente
con el propósito de negociar;
(c) el pasivo debe liquidarse dentro
de los doce meses siguientes a la
fecha sobre la que se informa; o
(d)la entidad no tiene un derecho
incondicional para aplazar la
cancelación del pasivo durante, al
menos, los doce meses siguientes a
la fecha sobre la que se informa.
4.8Una entidad clasificará todos los demás pasivos como no corrientes.
Ordenación y formato de las partidas
del estado de situación financiera
4.9Esta NIIF no prescribe ni el orden ni
el formato en que tienen que presentarse las partidas. El párrafo 4.2
simplemente proporciona una lista
de partidas que son suficientemente
diferentes en su naturaleza o función
como para justificar su presentación
IV-6
Instituto Pacífico
por separado en el estado de situación
financiera. Además:
(a) se incluirán otras partidas cuando
el tamaño, naturaleza o función
de una partida o grupo de partidas similares sea tal que la presentación por separado sea relevante
para comprender la situación
financiera de la entidad, y
(b)las denominaciones utilizadas y
la ordenación de las partidas o
agrupaciones de partidas similares
podrán modificarse de acuerdo
con la naturaleza de la entidad y
de sus transacciones, para suministrar información que sea relevante
para la comprensión de la situación financiera de la entidad.
4.10 La decisión de presentar partidas
adicionales por separado se basará en
una evaluación de todo lo siguiente:
(a) Los importes, la naturaleza y liquidez de los activos.
(b)La función de los activos dentro
de la entidad.
(c) Los importes, la naturaleza y el
plazo de los pasivos.
Información a presentar en el estado
de situación financiera o en las notas
4.11 Una entidad revelará, ya sea en el
estado de situación financiera o en las
notas, las siguientes subclasificaciones
de las partidas presentadas:
(a) Propiedades, planta y equipo en
clasificaciones adecuadas para la
entidad.
(b)Deudores comerciales y otras
cuentas por cobrar que muestren
por separado importes por cobrar
de partes relacionadas, importes
por cobrar de terceros y cuentas
por cobrar procedentes de ingresos acumulados (o devengados)
pendientes de facturar.
(c) Inventarios, que muestren por separado importes de inventarios:
(i) Que se mantienen para la
venta en el curso normal de
las operaciones.
(ii) En proceso de producción
para esta venta.
(iii)En forma de materiales o suministros, para ser consumidos
en el proceso de producción, o
en la prestación de servicios.
(d)Acreedores comerciales y otras
cuentas por pagar, que muestren
por separado importes por pagar
a proveedores, cuentas por pagar
a partes relacionadas, ingresos
diferidos y acumulaciones (o devengos).
(e) Provisiones por beneficios a los
empleados y otras provisiones.
(f) Clases de patrimonio, tales como
capital desembolsado, primas de
emisión, ganancias acumuladas y
partidas de ingreso y gasto que,
como requiere esta NIIF, se reconocen en otro resultado integral y
se presentan por separado en el
patrimonio.
4.12 Una entidad con capital en acciones revelará, ya sea en el estado de
situación financiera o en las notas, lo
siguiente:
(a) Para cada clase de capital en acciones:
(i) El número de acciones autorizadas.
(ii) El número de acciones emitidas y pagadas totalmente, así
como las emitidas, pero aún
no pagadas en su totalidad.
(iii)El valor nominal de las acciones, o el hecho de que no
tengan valor nominal.
(iv)Una conciliación entre el número de acciones en circulación al principio y al final del
período.
(v) Los derechos, privilegios y
restricciones correspondientes
a cada clase de acciones, incluyendo los que se refieran a las
restricciones que afecten a la
distribución de dividendos y
al reembolso del capital.
(vi)Las acciones de la entidad
mantenidas por ella o por sus
subsidiarias o asociadas.
(vii) Las acciones cuya emisión está
reservada como consecuencia
de la existencia de opciones
o contratos para la venta de
acciones, describiendo las
condiciones e importes.
(b)Una descripción de cada reserva
que figure en patrimonio.
4.13 Una entidad sin capital en acciones,
tal como las que responden a una fórmula societaria o fiduciaria, revelará
información equivalente a la requerida en el párrafo 4.12(a), mostrando
los cambios producidos durante el
período en cada una de las categorías
que componen el patrimonio y los
derechos, privilegios y restricciones
asociados a cada una.
4.14 Si, en la fecha sobre la que se informa, una entidad tiene un acuerdo
vinculante de venta para una disposición importante de activos, o de un
grupo de activos y pasivos, la entidad
revelará la siguiente información:
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
Área Contabilidad y Costos
(a) Una descripción del activo o activos
o del grupo de activos y pasivos.
(b)Una descripción de los hechos y
circunstancias de la venta o plan.
(c) El importe en libros de los activos
o, si la disposición involucra a un
grupo de activos y pasivos, los
importes en libros de esos activos
y pasivos.
Estado del resultado integral y
estado de resultados
Alcance de esta sección
5.1Esta sección requiere que una entidad
presente su resultado integral total para
un período –es decir, su rendimiento
financiero para el período– en uno o
dos estados financieros. Establece la
información que tiene que presentarse
en esos estados y cómo presentarla.
Presentación del resultado integral
total
5.2Una entidad presentará su resultado
integral total para un período:
(a) en un único estado del resultado
integral, en cuyo caso el estado
del resultado integral presentará
todas las partidas de ingreso y gasto reconocidas en el período, o;
(b)en dos estados –un estado de
resultados y un estado del resultado integral–, en cuyo caso el
estado de resultados presentará
todas las partidas de ingreso y
gasto reconocidas en el período,
excepto las que estén reconocidas
en el resultado integral total fuera
del resultado, tal y como permite
o requiere esta NIIF.
5.3Un cambio del enfoque de un único
estado al enfoque de dos estados o viceversa es un cambio de política contable
al que se aplica la Sección 10 Políticas
Contables, Estimaciones y Errores.
Enfoque de un único estado
5.4Según el enfoque de un único estado,
el estado del resultado integral incluirá
todas las partidas de ingreso y gasto reconocidas en un período a menos que
esta NIIF requiera otro tratamiento.
Esta NIIF proporciona un tratamiento
diferente para las siguientes circunstancias:
(a) Los efectos de correcciones de
errores y cambios en las políticas
contables se presentan como
ajustes retroactivos de períodos
anteriores y no como parte del
resultado en el período en el que
surgen (véase Sección 10).
(b)Se reconocen tres tipos de otro
resultado integral como parte del
resultado integral total, fuera del
resultado, cuando se producen:
(i) Algunas ganancias y pérdidas
que surjan de la conversión de
los estados financieros de un
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
negocio en el extranjero (véase la Sección 30 Conversión de
Moneda Extranjera).
(ii) Algunas ganancias y pérdidas
actuariales (véase la Sección 28
Beneficios a los Empleados).
(iii) Algunos cambios en los valores
razonables de los instrumentos
de cobertura (véase la Sección
12 Otros Temas relacionados
con los Instrumentos Financieros).
5.5Como mínimo, una entidad incluirá,
en el estado del resultado integral,
partidas que presenten los siguientes
importes del período:
(a) Los ingresos de actividades ordinarias.
(b)Los costos financieros.
(c) La participación en el resultado de
las inversiones en asociadas (véase
la Sección 14 Inversiones en Asociadas) y entidades controladas de
forma conjunta (véase la Sección
15 Inversiones en Negocios Conjuntos) contabilizadas utilizando
el método de la participación.
(d)El gasto por impuestos excluyendo los impuestos asignados a los
apartados (e), (g) y (h) a continuación (véase el párrafo 29.27).
(e) Un único importe que comprenda
el total de:
(i) el resultado después de impuestos de las operaciones
discontinuadas, y
(ii) la ganancia o pérdida después
de impuestos reconocida en la
medición al valor razonable
menos costos de venta, o en
la disposición de los activos
netos que constituyan la operación discontinuada.
(f) El resultado (si una entidad no
tiene partidas de otro resultado
integral, no es necesario presentar
esta línea).
(g) Cada partida de otro resultado
integral [véase el párrafo 5.4(b)]
clasificada por naturaleza [excluyendo los importes a los que se hace
referencia en el apartado (h)].
(h)La participación en el otro resultado integral de asociadas y
entidades controladas de forma
conjunta contabilizadas por el
método de la participación.
(i) El resultado integral total (si
una entidad no tiene partidas
de otro resultado integral,
puede usar otro término para
esta línea tal como resultado).
5.6Una entidad revelará por separado
las siguientes partidas en el estado del
resultado integral como distribuciones
para el período:
(a) El resultado del período atribuible
a:
(i) La participación no controladora.
IV
(ii) Los propietarios de la controladora.
(b)El resultado integral total del
período atribuible a:
(i) La participación no controladora.
(ii) Los propietarios de la controladora.
Enfoque de dos estados
5.7Según el enfoque de dos estados, el
estado de resultados presentará, como
mínimo, las partidas que presenten los
importes descritos en los apartados (a)
a (f) del párrafo 5.5 del período, con el
resultado en la última línea. El estado
del resultado integral comenzará con
el resultado como primera línea y
presentará, como mínimo, las partidas
que presenten los importes descritos
en los apartados (g) a (i) del párrafo
5.5 y el párrafo 5.6 del período.
Requerimientos aplicables a ambos
enfoques
5.8Según esta NIIF, los efectos de correcciones de errores y cambios en
las políticas contables se presentarán
como ajustes retroactivos de períodos
anteriores y no como parte del resultado en el período en el que surgen
(véase la Sección 10).
5.9Una entidad presentará partidas adicionales, encabezamientos y subtotales en el estado del resultado integral
(y en el estado de resultados, si se
presenta), cuando esta presentación
sea relevante para comprender el rendimiento financiero de la entidad.
5.10 Una entidad no presentará ni describirá ninguna partida de ingreso o
gasto como “partidas extraordinarias”
en el estado del resultado integral
(o en el estado de resultados, si se
presenta) o en las notas.
Desglose de gastos
5.11 Una entidad presentará un desglose
de gastos, utilizando una clasificación
basada en la naturaleza o en la función
de los gastos dentro de la entidad, lo
que proporcione una información que
sea fiable y más relevante.
Desglose por naturaleza de los
gastos
(a) Según este método de clasificación, los gastos se agruparán en
el estado del resultado integral
de acuerdo con su naturaleza (por
ejemplo depreciación, compras
de materiales, costos de transporte, beneficios a los empleados
y costos de publicidad) y no se
redistribuirán entre las diferentes
funciones dentro de la entidad.
Desglose por función de los gastos
(b) Según este método de clasificación,
los gastos se agruparán de acuerdo
con su función como parte del costo
Actualidad Empresarial
IV-7
IV
Informes Especiales
de las ventas o, por ejemplo, de los
costos de actividades de distribución
o administración. Como mínimo
una entidad revelará, según este
método, su costo de ventas de
forma separada de otros gastos.
Estado de cambios en el patrimonio y estado de resultados y
ganancias acumuladas
Alcance de esta sección
6.1Esta sección establece los requerimientos para presentar los cambios
en el patrimonio de una entidad para
un período, en un estado de cambios
en el patrimonio o, si se cumplen
las condiciones especificadas y una
entidad así lo decide, en un estado de
resultados y ganancias acumuladas.
Estado de cambios en el patrimonio
Objetivo
6.2El estado de cambios en el patrimonio
presenta el resultado del período sobre
el que se informa de una entidad, las
partidas de ingresos y gastos reconocidas en el otro resultado integral para el
período, los efectos de los cambios en
políticas contables y las correcciones
de errores reconocidos en el período, y
los importes de las inversiones hechas,
y los dividendos y otras distribuciones
recibidas, durante el período por los
inversores en patrimonio.
Información a presentar en el estado
de cambios en el patrimonio
6.3Una entidad presentará un estado de
cambios en el patrimonio que muestre:
(a) El resultado integral total del período, mostrando de forma separada
los importes totales atribuibles a
los propietarios de la controladora
y a las participaciones no controladoras.
(b)Para cada componente de patrimonio, los efectos de la aplicación retroactiva o la reexpresión
retroactiva reconocidos, según la
Sección 10 Políticas Contables,
Estimaciones y Errores.
(c) Para cada componente del patrimonio, una conciliación entre los
importes en libros, al comienzo
y al final del período, revelando
por separado los cambios procedentes de:
(i) El resultado del período.
(ii) Cada partida de otro resultado
integral.
(iii)Los importes de las inversiones
por los propietarios y de los
dividendos y otras distribuciones hechas a éstos, mostrando
por separado las emisiones de
acciones, las transacciones de
acciones propias en cartera,
los dividendos y otras distribu-
IV-8
Instituto Pacífico
ciones a los propietarios, y los
cambios en las participaciones
en la propiedad en subsidiarias que no den lugar a una
pérdida de control.
Estado de resultados y ganancias
acumuladas
Objetivo
6.4El estado de resultados y ganancias
acumuladas presenta los resultados y
los cambios en las ganancias acumuladas de una entidad para un período
sobre el que se informa. El párrafo
3.18 permite a una entidad presentar
un estado de resultados y ganancias
acumuladas en lugar de un estado
del resultado integral y un estado de
cambios en el patrimonio si los únicos
cambios en su patrimonio durante los
períodos en los que se presentan estados financieros surgen del resultado,
pago de dividendos, correcciones de
errores de los períodos anteriores y
cambios de políticas contables.
Información a presentar en el estado de
resultados y ganancias acumuladas
6.5Una entidad presentará en el estado
de resultados y ganancias acumuladas, además de la información exigida
en la Sección 5 Estado del Resultado
Integral y Estado de Resultados, las
siguientes partidas:
(a) Ganancias acumuladas al comienzo del período sobre el que se
informa.
(b)Dividendos declarados durante el
período, pagados o por pagar.
(c) Reexpresiones de ganancias acumuladas por correcciones de los
errores de períodos anteriores.
(d)Reexpresiones de ganancias acumuladas por cambios en políticas
contables.
(e) Ganancias acumuladas al final del
período sobre el que se informa.
Estado de Flujos de Efectivo
Alcance de esta sección
7.1Esta sección establece la información a
incluir en un estado de flujos de efectivo
y cómo presentarla. El estado de flujos
de efectivo proporciona información
sobre los cambios en el efectivo y
equivalentes al efectivo de una entidad
durante el período sobre el que se informa, mostrando por separado los cambios, según procedan de actividades
de operación, actividades de inversión
y actividades de financiación.
Equivalentes al efectivo
7.2Los equivalentes al efectivo son inversiones a corto plazo de gran liquidez
que se mantienen para cumplir con los
compromisos de pago a corto plazo
más que para propósitos de inversión u
otros. Por tanto, una inversión cumplirá
las condiciones de equivalente al efectivo sólo cuando tenga vencimiento
próximo; por ejemplo, de tres meses
o menos desde la fecha de adquisición.
Los sobregiros bancarios se consideran normalmente actividades de
financiación similares a los préstamos.
Sin embargo, si son reembolsables a
petición de la otra parte y forman una
parte integral de la gestión de efectivo
de una entidad, los sobregiros bancarios son componentes del efectivo y
equivalentes al efectivo.
Información a presentar en el
estado de flujos de efectivo
7.3Una entidad presentará un estado
de flujos de efectivo que muestre los
flujos de efectivo habidos durante el
período sobre el que se informa, clasificados por actividades de operación,
actividades de inversión y actividades
de financiación.
Actividades de operación
7.4Las actividades de operación son las
actividades que constituyen la principal fuente de ingresos de actividades
ordinarias de la entidad. Por ello, los
flujos de efectivo de actividades de
operación generalmente proceden
de las transacciones y otros sucesos y
condiciones que entran en la determinación del resultado. Son ejemplos de
flujos de efectivo por actividades de
operación los siguientes:
(a) Cobros procedentes de las ventas de
bienes y prestación de servicios.
(b) Cobros procedentes de regalías,
cuotas, comisiones y otros ingresos de actividades ordinarias.
(c) Pagos a proveedores de bienes y
servicios.
(d)Pagos a los empleados y por
cuenta de ellos.
(e) Pagos o devoluciones del impuesto a las ganancias, a menos que
puedan clasificarse específicamente dentro de las actividades
de inversión y financiación.
(f) Cobros y pagos procedentes de
inversiones, préstamos y otros
contratos mantenidos con propósito de intermediación o para
negociar que sean similares a los
inventarios adquiridos específicamente para revender.
Algunas transacciones, tales como la
venta de una partida de propiedades,
planta y equipo por una entidad manufacturera, pueden dar lugar a una
ganancia o pérdida que se incluye en
el resultado. Sin embargo, los flujos
de efectivo relacionados con estas
transacciones son flujos de efectivos
procedentes de actividades de inversión.
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
Área Contabilidad y Costos
Actividades de inversión
7.5Actividades de inversión son las de
adquisición y disposición de activos
a largo plazo, y otras inversiones no
incluidas en equivalentes al efectivo.
Ejemplos de flujos de efectivo por
actividades de inversión son:
(a) Pagos por la adquisición de propiedades, planta y equipo (incluyendo trabajos realizados por
la entidad para sus propiedades,
planta y equipo), activos intangibles y otros activos a largo plazo.
(b)Cobros por ventas de propiedades,
planta y equipo, activos intangibles
y otros activos a largo plazo.
(c) Pagos por la adquisición de instrumentos de patrimonio o de
deuda emitidos por otras entidades y participaciones en negocios
conjuntos (distintos de los pagos
por esos instrumentos clasificados
como equivalentes al efectivo, o
mantenidos para intermediación
o negociar).
(d) Cobros por la venta de instrumentos
de patrimonio o de deuda emitidos
por otras entidades y participaciones en negocios conjuntos (distintos
de los cobros por esos instrumentos
clasificados como equivalentes de
efectivo o mantenidos para intermediación o negociar).
(e) Anticipos de efectivo y préstamos
a terceros.
(f) Cobros procedentes del reembolso de anticipos y préstamos a
terceros.
(g) Pagos procedentes de contratos de
futuros, a término, de opción y de
permuta financiera, excepto cuando los contratos se mantengan por
intermediación o para negociar, o
cuando los pagos se clasifiquen
como actividades de financiación.
(h)Cobros procedentes de contratos
de futuros, a término, de opción
y de permuta financiera, excepto
cuando los contratos se mantengan por intermediación o para
negociar, o cuando los cobros se
clasifiquen como actividades de
financiación.
Cuando un contrato se contabiliza
como una cobertura (véase la Sección
12 Otros Temas relacionados con los
Instrumentos Financieros), una entidad clasificará los flujos de efectivo
del contrato de la misma forma que
los flujos de efectivo de la partida que
está siendo cubierta.
Actividades de financiación
7.6Actividades de financiación son las
actividades que dan lugar a cambios
en el tamaño y composición de los
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
capitales aportados y de los préstamos tomados de una entidad. Son
ejemplos de flujos de efectivo por
actividades de financiación:
(a) Cobros procedentes de la emisión
de acciones u otros instrumentos
de capital.
(b)Pagos a los propietarios por adquirir o rescatar las acciones de
la entidad.
(c) Cobros procedentes de la emisión de obligaciones, préstamos,
pagarés, bonos, hipotecas y otros
préstamos a corto o largo plazo.
(d)Reembolsos de los importes de
préstamos.
(e) Pagos realizados por un arrendatario para reducir la deuda
pendiente relacionada con un
arrendamiento financiero.
Información sobre flujos de efectivo procedentes de actividades
de operación
7.7 Una entidad presentará los flujos de
efectivo procedentes de actividades
de operaciones utilizando:
(a) el método indirecto, según el
cual el resultado se ajusta por
los efectos de las transacciones
no monetarias, cualquier pago
diferido o acumulaciones (o devengos) por cobros y pagos por
operaciones pasadas o futuras, y
por las partidas de ingreso o gasto
asociadas con flujos de efectivo de
inversión o financiación, o
(b)el método directo, según el cual se
revelan las principales categorías
de cobros y pagos en términos
brutos.
Método indirecto
7.8En el método indirecto, el flujo de
efectivo neto por actividades de
operación se determina ajustando el
resultado, en términos netos, por los
efectos de:
(a) los cambios durante el período
en los inventarios y en los derechos por cobrar y obligaciones
por pagar de las actividades de
operación;
(b)las partidas sin reflejo en el efectivo,
tales como depreciación, provisiones, impuestos diferidos, ingresos
acumulados (o devengados) (gastos) no recibidos (pagados) todavía
en efectivo, pérdidas y ganancias
de cambio no realizadas, participación en ganancias no distribuidas
de asociadas, y participaciones no
controladoras; y
(c) cualesquiera otras partidas cuyos
efectos monetarios se relacionen
con inversión o financiación.
IV
Método directo
7.9. En el método directo, el flujo de
efectivo neto de las actividades de
operación se presenta revelando información sobre las principales categorías
de cobros y pagos en términos brutos.
Esta información se puede obtener:
(a) de los registros contables de la entidad; o
(b)ajustando las ventas, el costo de las
ventas y otras partidas en el estado
del resultado integral (o el estado de
resultados, si se presenta) por:
(i) los cambios durante el período
en los inventarios y en los derechos por cobrar y obligaciones
por pagar de las actividades de
operación;
(ii) otras partidas sin reflejo en el
efectivo; y
(iii)otras partidas cuyos efectos monetarios son flujos de efectivo de
inversión o financiación.
Información sobre flujos de efectivo de las actividades de inversión
y financiación
7.10. Una entidad presentará por separado las principales categorías de cobros
y pagos brutos procedentes de actividades de inversión y financiación.
Los flujos de efectivo agregados procedentes de adquisiciones y ventas y
disposición de subsidiarias o de otras
unidades de negocio deberán presentarse por separado, y clasificarse como
actividades de inversión.
Flujos de efectivo en moneda
extranjera
7.11. Una entidad registrará los flujos
de efectivo procedentes de transacciones en una moneda extranjera en
la moneda funcional de la entidad,
aplicando al importe en moneda
extranjera la tasa de cambio entre
ambas monedas en la fecha en que
se produjo el flujo de efectivo.
7.12. La entidad convertirá los flujos de
efectivo de una subsidiaria extranjera
utilizando la tasa de cambio entre la
moneda funcional de la entidad y la
moneda extranjera, en la fecha en que
se produjo el flujo de efectivo.
7.13. Las ganancias o pérdidas no realizadas, procedentes de cambios en
las tasas de cambio de la moneda
extranjera no son flujos de efectivo.
Sin embargo, para conciliar el efectivo y los equivalentes al efectivo al
principio y al final del período, debe
presentarse en el estado de flujos de
efectivo el efecto de la variación en las
tasas de cambio sobre el efectivo y los
equivalentes al efectivo mantenidos o
debidos en moneda extranjera. Por
tanto, la entidad volverá a medir el
Actualidad Empresarial
IV-9
IV
Informes Especiales
efectivo y los equivalentes al efectivo mantenidos durante el período
sobre el que se informa (tales como
los importes mantenidos en moneda
extranjera y las cuentas bancarias en
moneda extranjera) a las tasas de cambio del final del período. La entidad
presentará por separado la ganancia o
pérdida no realizada resultante de los
flujos de efectivo procedentes de las
actividades de operación, de inversión
y financiación.
Intereses y dividendos
7.14. Una entidad presentará por separado los flujos de efectivo procedentes
de intereses y dividendos recibidos
y pagados. La entidad clasificará los
flujos de efectivo de forma coherente,
período a período, como de actividades de operación, de inversión o de
financiación.
7.15. Una entidad puede clasificar los
intereses pagados y los intereses y dividendos recibidos como actividades
de operación porque se incluyen en
resultados. De forma alternativa, la
entidad puede clasificar los intereses
pagados y los intereses y dividendos
recibidos como actividades de financiación y de inversión respectivamente, porque son costos de obtención de
recursos financieros o rendimientos
de inversión.
7.16. Una entidad puede clasificar los dividendos pagados como flujos de efectivo de financiación, porque son costos
de obtención de recursos financieros.
Alternativamente, la entidad puede
clasificar los dividendos pagados como
componentes de los flujos de efectivo
procedentes de las actividades de
operación porque se pagan con flujos
de efectivo de operaciones.
Impuesto a las ganancias
7.17. Una entidad presentará por separado los flujos de efectivo procedentes
del impuesto a las ganancias, y los
clasificará como flujos de efectivo procedentes de actividades de operación,
a menos que puedan ser específicamente identificados con actividades
de inversión y de financiación. Cuando
los flujos de efectivo por impuestos se
distribuyan entre más de un tipo de
actividad, la entidad revelará el importe total de impuestos pagados.
Transacciones no monetarias
7.18. Una entidad excluirá del estado de
flujos de efectivo las transacciones
de inversión y financiación que no
requieran el uso de efectivo o equivalentes al efectivo. Una entidad revelará
estas transacciones en cualquier parte
de los estados financieros, de manera
que suministren toda la información
IV-10
Instituto Pacífico
relevante acerca de esas actividades
de inversión y financiación.
7.19. Muchas actividades de inversión
y financiación no tienen un impacto directo en los flujos de efectivo
corrientes aun cuando afectan a la
estructura de los activos y de capital
de una entidad. La exclusión de transacciones no monetarias del estado
de flujos de efectivo es coherente con
el objetivo de un estado de flujos de
efectivo, puesto que estas partidas
no involucran flujos de efectivo en el
período corriente. Son ejemplos de
transacciones no monetarias:
(a) La adquisición de activos asumiendo directamente los pasivos relacionados, o mediante una operación
de arrendamiento financiero.
(b)La adquisición de una entidad mediante una ampliación de capital.
(c) La conversión de deuda en patrimonio.
Componentes del efectivo y equivalentes al efectivo
7.20. Una entidad presentará los componentes del efectivo y equivalentes al
efectivo, así como una conciliación de
los importes presentados en el estado
de flujos de efectivo con las partidas
equivalentes presentadas en el estado
de situación financiera. Sin embargo,
no se requiere que una entidad presente esta conciliación si el importe
del efectivo y equivalentes al efectivo
presentado en el estado de flujos de
efectivo es idéntico al importe que se
describe de forma similar en el estado
de situación financiera.
Otra información a revelar
7.21. Una entidad revelará, junto con un
comentario de la gerencia, el importe
de los saldos de efectivo y equivalentes
al efectivo significativos mantenidos
por la entidad que no están disponibles para ser utilizados por ésta. El
efectivo y los equivalentes al efectivo
mantenidos por una entidad pueden
no estar disponibles para el uso por
ésta, debido a, entre otras razones,
controles de cambio de moneda extranjera o por restricciones legales.
Notas a los estados financieros
Alcance de esta sección
8.1 Esta sección establece los principios
subyacentes a la información a presentar en las notas a los estados financieros y cómo presentarla. Las notas
contienen información adicional a la
presentada en el estado de situación financiera, estado del resultado integral,
estado de resultados (si se presenta),
estado de resultados y ganancias acumuladas combinado (si se presenta),
estado de cambios en el patrimonio y
estado de flujos de efectivo. Las notas
proporcionan descripciones narrativas
o desagregaciones de partidas presentadas en esos estados e información
sobre partidas que no cumplen las
condiciones para ser reconocidas en
ellos. Además de los requerimientos
de esta sección, casi todas las demás
secciones de esta NIIF requieren información a revelar que normalmente se
presenta en las notas.
Estructura de las notas
8.2. Las notas:
(a) presentarán información sobre
las bases para la preparación de
los estados financieros, y sobre
las políticas contables específicas
utilizadas, de acuerdo con los
párrafos 8.5 a 8.7;
(b)revelarán la información requerida por esta NIIF que no se presente en otro lugar de los estados
financieros; y
(c) proporcionará información adicional que no se presenta en ninguno
de los estados financieros, pero
que es relevante para la comprensión de cualquiera de ellos.
8.3. Una entidad presentará las notas, en
la medida en que sea practicable, de
una forma sistemática. Una entidad
hará referencia para cada partida de
los estados financieros a cualquier
información en las notas con la que
esté relacionada.
8.4. Una entidad presentará normalmente las notas en el siguiente orden:
(a) una declaración de que los estados financieros se ha elaborado
cumpliendo con la NIIF para las
PYMES (véase el párrafo 3.3);
(b)un resumen de las políticas contables significativas aplicadas (véase
el párrafo 8.5);
(c) información de apoyo para las
partidas presentadas en los estados financieros en el mismo orden
en que se presente cada estado y
cada partida; y
(d)cualquier otra información a revelar.
Información a revelar sobre políticas contables
8.5. Una entidad revelará lo siguiente,
en el resumen de políticas contables
significativas:
(a) La base (o bases) de medición
utilizada para la elaboración de
los estados financieros.
(b)Las demás políticas contables utilizadas que sean relevantes para
la comprensión de los estados
financieros.
N° 195
continuará en la siguiente edición...
Segunda Quincena - Noviembre 2009
IV
Sinergia de la Fusión (Parte final)
Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Alejandro Ferrer Quea*
Título : Sinergia de la Fusión (Parte final)
Fuente: Actualidad Empresarial, Nº 195 - Segunda
Quincena de Noviembre 2009
Prosiguiendo con el tema iniciado en la
quincena anterior, respecto a la reducción
de costos, tenemos lo siguiente:
a) Economías de escala. Si el costo de
producción disminuye a medida que
aumenta el nivel de producción, se
dice que se ha logrado una economía
de escala.
En el cuadro 1 ilustramos las economías de escala que se obtienen a
medida que las empresas crecen hasta
alcanzar su nivel óptimo.
Después de este punto, se producen
las deseconomías de escala. En otras
palabras, el costo promedio aumenta
una vez superado dicho punto.
Cuadro 1
Economías de Escala y Tamaño Óptimo
de la Empresa
Costo
promedio
Costo mínimo
Economías
de escala
Deseconomías
de escala
Tamaño óptimo
Tamaño
Aunque la naturaleza precisa de las
economías de escala no es conocida,
son un beneficio obvio de las fusiones
horizontales.
Con frecuencia se utiliza el término
gastos indirectos de expansión en conexión con las economías de escala.
En otros aspectos, la reducción de gastos surge del hecho de compartir tanto
instalaciones como las oficinas centrales corporativas, la alta administración
y un computador de gran tamaño.
b) Economías de integración vertical. A
partir de las combinaciones verticales,
así como de las horizontales, se pueden
obtener economías operativas.
El principal propósito de las adquisiciones verticales es facilitar la coordinación de las actividades operativas
estrechamente relacionadas. Ésta es
probablemente la razón por la cual
la mayor parte de las empresas dedicadas a elaborar productos forestales
también poseen aserraderos y equipos de acarreo.
* Miembro del Comité de Asesores del Consejo Normativo de Contabilidad.
Postgrado en Banca y Finanzas. Docente Universitario en la Especialidad.
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
Las economías provenientes de las
integraciones verticales explican probablemente que la mayor parte de las
aerolíneas posean sus propios aviones,
también pueden explicar por qué otras
han comprado hoteles y empresas
dedicadas a la renta de automóviles.
Las transferencias de tecnología son
otra razón de las integraciones verticales.
Considere la fusión de productor de
automóviles bien podría adquirir una
empresa dedicada a la electrónica
avanzada si la tecnología especial de
esta última puede mejorar la calidad
de los automóviles.
c) Recursos complementarios. Algunas
empresas adquieren a otras para hacer uso de los recursos actuales o para
contar con los elementos que faltan
para el éxito.
Considere el caso de una tienda de
productos para esquiar que se fusiona
con una de equipos para tenis con
el objeto de lograr ventas más uniformes, tanto en invierno como en
verano, lo cual le permitiría optimizar
el uso de la capacidad de la tienda.
d) Eliminación de la administración
ineficiente. Existen empresas cuyo
valor puede aumentar con un cambio
en la administración.
Por ejemplo, Jensen y Ruback sostienen
que las adquisiciones pueden ocurrir
como resultado de cambios tecnológicos o de condiciones de mercado
que imponen una reestructuración de
la corporación. En algunos casos, los
administradores no entienden la naturaleza de las condiciones cambiantes.
Tienen problemas para abandonar
las estrategias y los estilos que han
formulado a lo largo de los años,
La industria del petróleo es un ejemplo
de ineficiencia administrativa citado
por Jensen. A finales de los setenta, los
cambios producidos en la industria petrolera incluyeron una reducción en las
expectativas sobre los precios futuros
del petróleo, incremento de los gastos
de exploración y desarrollo, y aumento
de las tasas reales de interés.
Como resultado de estos cambios, se
impusieron reducciones sustanciales en
las áreas de exploración y desarrollo.
Sin embargo, muchos de los administradores de estas compañías no pudieron
“reducir” el tamaño de sus empresas.
4. Costo de la fusión
Mediante el análisis de la sinergia hemos
apreciado de dónde pueden venir las ganancias de la fusión y cómo hacer para estimularlas. Por consiguiente, es el momento
de fijarnos en los Costos de la Fusión.
4.1.Estimación de costos cuando la
fusión es financiada con tesorería
(Efectivo)
El costo de una fusión es la prima que el
comprador paga por la empresa vendida
por encima de su valor como entidad
separada.
Estimar el costo es un problema sencillo
siempre que la fusión sea financiada con
tesorería. Sin embargo, es importante tener
en cuenta que los inversores esperan que A
adquiera a B, el valor de de mercado de B
puede medir de manera muy imperfecta su
valor como entidad independiente.
Puede servir de ayuda volver a escribir
nuestra fórmula de costos como sigue:
Aplicación Práctica
Área Contabilidad y Costos
Costos = (tesorería – VMB) + (VMB - VAB)
=prima pagada sobre el valor de mercado de B
+diferencia entre el valor de mercado de B y su
valor como entidad independiente.
Hemos hecho distinción importante entre
el valor del mercado (VM) y el verdadero
o “intrínseco” valor (VA) de la empresa
como entidad independiente.
El problema no es que el valor del mercado de B no sea correcto, si no que puede
no ser el valor de la empresa B como
entidad independiente.
Los inversores potenciales en las Acciones
de B observarán dos posibles resultados
y dos posibles valores:
Resultado Valor de las Acciones de B
1. No se hace la fusión VAB: valor por acción
de B como empresa independiente.
2. La fusión ocurre VAA: más una parte de los
beneficios de fusión.
Si el segundo resultado es posible, VMB,
el precio de las Acciones que observamos
para B exagerará VAB. Esto es exactamente lo que debería ocurrir en un mercado
de capitales competitivos.
Lamentablemente, esto complica la tarea
de un directivo financiero que está evaluando una fusión.
He aquí un ejemplo. Suponga que justo
antes del anuncio de fusión observamos
lo siguiente:
Empresa A Empresa B
Precio de mercado por Acción 75$ 15$
Número de Acciones 1,000.000 600,000
Valor de mercado de la empresa 75 millones 9
millones de dólares de dólares
La empresa A intenta pagar 12 millones
de dólares en efectivo por B. Si el precio
de mercado de B refleja sólo su valor
como una entidad separada, entonces:
Costos = (tesorería – VMB) + (VMB – VAB)
= (12 - 9) + (9 - 9) = 3 millones de dólares
Actualidad Empresarial
IV-11
IV
Aplicación Práctica
Sin embargo, supongamos que el precio
de una Acción de B sube a $2 porque hay
rumores favorables a la fusión. Esto significa que el VMB sobrestima el VAB por 2
x 600,000 = 1,200.000, ó 1.2 millones
dólares. El verdadero valor de VAB es sólo
7.8 millones de dólares.
Entonces tenemos:
Costos = (tesorería – VMB) + (VMB – VAB)
= (12-9) + (9-7.8) = 4.2 millones de dólares
Note que si el mercado cometiera un error
y el valor de mercado de B fuera menor
que su valor verdadero como identidad
independiente, el costo sería negativo.
En otras palabras, B sería una ganga y la
fusión sería viable desde el punto de vista
de A, incluso en que las dos empresas
no valieran más juntas que separadas.
Debe entenderse que la ganancia de los
accionistas de A sería la pérdida de los
accionistas de B, porque B se vendería
por menos de su verdadero valor.
Algunas empresas han realizado adquisiciones sólo porque sus directivos pensaban haber descubierto una empresa
cuyo valor intrínseco no era totalmente
apreciado por el mercado. Sin embargo,
sabemos que la evidencia en la eficiencia
del mercado a menudo “Acciones Baratas”
resultan ser caras. No es fácil para los de
afuera, sean inversores o gerentes, encontrar empresas que estén demasiado subestimadas por el mercado. Por supuesto,
así las Acciones con un precio de ganga,
A no necesita una fusión para beneficiarse
de su conocimiento. Puede simplemente
comprar las Acciones de B en el mercado
abierto y mantenerlas, esperando a que
otros inversores se despierten y descubran
el verdadero valor de B.
Si la empresa A es sabia, no continuará
con una fusión si el costo excede en el
beneficio. A la inversa, la empresa B no
consentirá una fusión si cree que el costo
es negativo, ya que un costo negativo para
A significa un beneficio negativo para B.
Esto nos ofrece una escala de pagos
posibles en efectivo que permitirán que
la fusión se lleve a cabo. Si los pagos se
sitúan al principio o al final del rango depende del poder de negociación relativo
de los dos participantes.
Por ejemplo, si A hace una adquisición
únicamente para utilizar impositivamente deudas acumuladas, entonces podría
fusionarse lo mismo con B, C o D; la
empresa B no tiene nada especial que
ofrecer, y su dirección no está en posición
de reclamar una fracción elevada de las
ganancias. En este caso, el costo de la
fusión para A es relativamente bajo.
4.2.Estimación del costo cuando la
fusión se financia con acciones
Es más complicado estimar el costo
cuando una fusión se financia con un
intercambio de Acciones.
IV-12
Instituto Pacífico
Supongamos que la empresa A ofrece
160,000 Acciones en lugar de 12 millones de dólares en efectivo. Puesto que el
precio de las Acciones de A antes de ser
anunciada la fusión es de $75 y el valor
de mercado de B es de 9 millones de
dólares1, el costo parece ser:
Costo aparente = 160,000 x $75 - $ 9,000,000
= $ 3,000,000
Sin embargo, el costo aparente puede no
ser igual al costo verdadero. ¿Valen las
Acciones de A realmente $75 cada una?
Esas Acciones pueden valer $75 antes
de que la fusión sea anunciada, pero no
después. Suponga que se espera que la
fusión genere unos ahorros en costos por
valor de 4.75 millones de dólares:
Ganancia = VAAB – (VAA + VAB)
=88.75 - (75 + 9) = 4.75 millones de dólares
Dada la ganancia y los términos del
acuerdo, podemos calcular los precios
de las Acciones y el valor del mercado
después de que la fusión se negocie y
se anuncie. Note que la nueva empresa
tendrá 1,160,000 Acciones emitidas.
Por tanto:
88,750,000
Nuevo precio de
la Acción = PAB = 1,160,000
quizá porque ha pasado por alto algún
pasivo oculto. Entonces A hace una oferta
muy generosa. Permaneciendo lo demás
igual, los accionistas de A están mejor si
se trata de una oferta de Acciones que sí
se trata de una oferta en efectivo.
Con una oferta de Acciones, la inevitable
mala noticia sobre el valor de B recae
parcialmente sobre los hombros de los
accionistas de B.
4.3. Informe Asimétrico
Hay una segunda diferencia clave entre la
financiación de las fusiones con Tesorería
o con Acciones. Los directores financieros de A tendrán normalmente acceso
a información sobre las perspectivas de
A que no está disponible para extraños.
Los economistas llaman a esto INFORMACIÓN ASIMÉTRICA.
Suponga que los directores de A son más
optimistas que los inversores externos.
Pueden pensar que las Acciones de A
valdrán realmente $80 después de la
fusión, en vez del precio de mercado que
acabamos de calcular de $76.50.
Si están en lo cierto, el verdadero valor de
una fusión con B es la siguiente:
Costo = 160,000 x $ 80 - $ 9,000,000
= $ 3,800,000
= $ 76,50
El verdadero costo es:
Costo = (160,000 x $ 76.50 ) – 9,000,000
= $ 3,240,000
El verdadero costo se puede también
calcular intentando saber cuáles son las
ganancias de los accionistas de B. Acaban
con 160,000 Acciones, o el 13.8% de la
nueva empresa AB.
Su ganancia es:
0,138 (88,750,000) – 9,000,000 = $ 3,240,000
En general, si a los accionistas de B se le da
la fracción x de la empresa combinada.
Costo = XVAAB – VAB
Podemos entender ahora la primera distinción clave entre Tesorería y Acciones
como instrumento de financiamiento.
Si se ofrece Tesorería, el costo de la fusión
no se ve afectado por las ganancias de fusión. Si se ofrece Acciones, el costo depende
de las ganancias por que la ganancia se
materializa después de la fusión en el precio
de la Acción después de la fusión.
La financiación con Acciones también
mitiga el efecto de la sobrevaloración
o infravaloración de cualquiera de las
empresas.
Suponga, por ejemplo, que A sobrestima
el valor de B como firma independiente,
1 En este caso suponemos que el valor de mercado de B refleja sólo
su valor como una empresa independiente.
Los accionistas de B recibirán un “regalo”
de $3.50 por cada Acción de A que reciben: una ganancia extra $3.50 x 160,000
o $560,000 en total.
Por supuesto, si los directores de A fueran
en realidad tan optimistas, preferirán mucho más financiar la fusión de Tesorería.
Financiar con Acciones sería favorable
para directores pesimistas que piensan
que su empresa está sobrevalorada.
¿Suena esto como “siempre gana” para
A: sólo emisión de Acciones cuando está
sobrevalorada, tesorería en otro caso? No,
no es tan fácil, porque los accionistas de
B, y otros inversores externos, entienden
en general lo que está pasando.
Suponga que está negociando en nombre
de B. Encuentra que los directores de A
siguen sugiriendo Acciones en lugar de Tesorería. Rápidamente infiere el pesimismo
de los directivos de A, recalca su opinión
sobre cuánto valen las Acciones, y lleva
una negociación más dura.
Los inversores que pagarían $76.50 por
las Acciones de A después de la operación
con Tesorería podrían valorar las Acciones a, por decir, sólo $74 si A insiste en
financiación con Acciones. A tendría que
entregar más de 160,000 Acciones para
conseguir realizar la operación.
Esta historia sobre la información asimétrica explica por qué los precios de las
Acciones de las empresas compradoras
normalmente caen cuando se anuncian
fusiones financiadas con Acciones2.
2 El mismo razonamiento se aplica a las emisiones de Acciones.
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
IV
Casos prácticos con aplicación del
Nuevo Plan Contable General para Empresas
Área Contabilidad y Costos
Ficha Técnica
Autor : C.P.C. Pascual Ayala Zavala
Título : Casos prácticos con aplicación del Nuevo
Plan Contable General para Empresas
Fuente: Actualidad Empresarial, Nº 195 - Segunda
Quincena de Noviembre 2009
En este artículo presentamos dos casos
prácticos relacionados con el retiro de
socios en las sociedades anónimas que
están en concordancia con el artículo
200° de la Ley General de Sociedades
y la utilización de las cuentas nuevas del
Plan Contable General Empresarial como
es de conocimiento, será de aplicación
obligatoria en nuestro país.
Retiro de socio
a) La sociedad PETROGAS S.A. se ha
constituido con cinco socios, quienes
suscriben acciones y pagaron sus
aportes de la siguiente manera:
AccioValor de
nes cada acción
Socios
Zoila Medina
Orlando Córdoba
Julio Soto
Arturo Rojas
Raúl Contreras
8,000
6,000
7,000
5,000
8,000
34,000
10
10
10
10
10
Total
80,000
60,000
70,000
50,000
80,000
340,000
b) El aporte fue en efectivo depositado
en bancos.
c) Al finalizar el ejercicio la sociedad tuvo
una utilidad libre de impuestos de
S/. 50,000 habiéndose constituido una
Reserva Legal del 10%.
d) Se registra diferencia en cambio por
inversiones en un negocio en el extranjero por S/.12,000.
e) La sociedad acordó cambiar de giro del
negocio, al que no estuvo de acuerdo
el socio Julio Soto, quien hizo constar
su desacuerdo en el acta correspondiente, por lo que ha solicitado su
separación mediante una carta notarial
entregado a la sociedad en el plazo
previsto por ley.
f) Para la devolución de las acciones
del socio retirado, la sociedad no ha
llegado a un acuerdo sobre la valorización de estas acciones, que tampoco
se encuentran cotizadas en la Bolsa
de Valores, por lo que el reembolso
se realizará de acuerdo al valor en
libros.
g) Se determina el valor de las participaciones que le corresponde al socio
que se retira que se calculó sobre el
total del patrimonio neto.
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009
h) Por la amortización de las acciones
que le corresponde al socio Soto que
se retira de la sociedad.
i) Por la cancelación de sus dividendos
a los demás socios.
Desarrollo
a) Por el aporte de los socios al constituirse la sociedad.
———————— x ————————
DEBE HABER
14 CUENTAS POR COBRAR
AL PERSONAL, A LOS ACCIONISTAS, DIREC TORES Y GERENTES
340,000
142 Accionistas (o socios)
50 CAPITAL340,000
501Capital Social
Por las acciones suscrita al constituirse
la Sociedad PETROGAS S.A.
b) Por la cancelación de los aportes de
los socios.
———————— x ————————
DEBE HABER
10 CAJA Y BANCOS
340,000
104Ctas. Corrientes en
instituc. financieras
14 CUENTAS POR COBRAR
AL PERSONAL, A LOS ACCIONISTAS, DIREC TORES Y GERENTES340,000
142Accionistas (o socios)
d) Por las diferencias de cambio determinados en negocios en el extranjero.
———————— x ————————
DEBE HABER
30 INVERS. INMOBILIARIAS 12,000
305Instrum. representativos
de derecho patrimonial
56 RESULTADOS NO REALIZADOS 12,000
561Diferencia en cambio de
inversiones permanentes
en entidades extranjeras
Por las diferencias de cambio por inversiones en negocio en el extranjero.
e), f) y g) Para determina cuánto es el
monto que se le tiene que amortizar al socio Soto que se retira de la
sociedad.
El saldo del patrimonio a la fecha es:
CAPITAL
RESULT. NO REALIZADOS
RESERVAS
340,000.00
84.58
12,000.00
2.99
5,000.00
1.24
45,000.00
11.19
402,000.00
100.00
RESULT. ACUMULADOS
De acuerdo a lo indicado en el artículo
200° de la Ley el valor en libros de cada
acción se determina dividiendo el total
del patrimonio neto entre el número total
de acciones.
Total patrimonio
402,000
Total acciones
c) Por la determinación del resultado
del ejercicio y la conformación de las
Reservas.
———————— x ————————
DEBE HABER
89 DETERMINACIÓN DEL
RESULT. DEL EJERCICIO
50,000
891Utilidad
58 RESERVAS 5,000
582Legal
59 RESULTADOS ACUMULADOS 45,000
591Utilidades no Distribuidas
Por los resultados acumulados y la
Reserva legal del 10%.
34,000
Valor de cada acción
11.823529
De esta manera el valor de cada acción es
de S/. 11.82.
Correspondiéndole a cada socio lo siguiente:
Socios
Acciones
Valor
de cada
acción
Total
Zoila Medina
8,000 11.82353
94,588
Orlando Córdoba
6,000 11.82353
70,941
Julio Soto
7,000 11.82353
82,765
Arturo Rojas
5,000 11.82353
59,118
Raúl Contreras
8,000 11.82353
34,000
94,588
402,000
Participación que tienen los socios sobre el patrimonio neto.
Capital
Capital
adicional
Reservas
Resultados
acumulados
Total
Zoila Medina
80,000.00
2,823.53
1,176.47
10,588.23
Orlando Córdoba
60,000.00
2,117.65
882.35
7,941.18
70,941.17
Julio Soto
70,000.00
2,470.59
1,029.41
9,264.71
82,764.70
94,588.23
Arturo Rojas
50,000.00
1,764.71
735.29
6,617.65
59,117.65
Raúl Contreras
80,000.00
2,823.53
1,176.47
10,588.23
94,588.23
340,000.00
12,000.00
5,000.00
45,000.00
402,000.00
Actualidad Empresarial
IV-13
IV
Aplicación Práctica
Participaciones sobre el patrimonio que
le toca al socio Julio Soto.
CAPITAL
RESULT. NO REALIZADOS
RESERVAS
RESULT. ACUMULADOS
84.58
2.99
1.24
11.19
100.00
70,000.25
2,470.60
1,029.42
9,264.74
82,765.00
h) Por la amortización de las acciones
que le corresponde al socio Soto.
———————— x ————————
46 CTAS POR PAGAR
DIVERSAS - TERCEROS
469Otras Cuentas por
Pagar diversas
10 CAJA Y BANCOS 82,765
104Ctas Corrientes en
instituciones financieras
Por la cancelación de sus participaciones al socio Soto.
Capital adicional
El saldo del patrimonio despúes del
pago al socio que se retiró
CAPITAL
270,000
67.16
RESULT. NO REALIZADOS
9,529
2.37
RESERVAS
3,971
0.99
35,735
8.89
319,235
100.00
RESULT. ACUMULADOS
Tal como se puede observar, después de
la devolución de sus participaciones del
socio Soto el patrimonio ha quedado disminuido, modificándose la proporción de
las participaciones de los demás socios.
Reservas
Result. acumulados
Total
Zoila Medina
80,000.00
2,823.53
1,176.47
10,588.23
94,588.23
Orlando Córdoba
60,000.00
2,117.65
882.35
7,941.18
70,941.17
Arturo Rojas
50,000.00
1,764.71
735.29
6,617.65
59,117.65
Raúl Contreras
i) Por la distribución de los dividendos
a los demás socios.
———————— x ————————
82,765
DEBE HABER
50 CAPITAL
70,000
501Capital Social 56 RESULT. NO REALIZADOS 2,471
561Diferencia en cambio
de invers. permanentes
en entidades extranjeras
58 RESERVAS
1,029
582 Legal
59 RESULT. ACUMULADOS
9,265
591 Utilidades no distribuidas
46 CUENTAS POR PAGAR
DIVERSAS - TERCEROS 82,765
469Otras Ctas. por Pagar div.
Por el monto que le corresponde al socio
Soto que se retira de la sociedad.
Capital
DEBE HABER
———————— x ————————
80,000.00
2,823.53
1,176.47
10,588.23
94,588.23
270,000.00
9,529.41
3,970.59
35,735.29
319,235.29
DEBE HABER
59 RESULT. ACUMULADOS
35,735
591 Utilidades no Distribuidas
44 CUENTAS POR PAGAR
A LOS ACCIONISTAS, DIRECTORES Y GERENTES 35,735
441Accionistas (o socios)
Por la distribución de los dividendos
que les corresponden a cada socio.
———————— x ————————
44 CUENTAS POR PAGAR A
LOS ACCIONISTAS, DIREC-
TORES Y GERENTES
35,735
441 Accionistas (o socios)
10 CAJA Y BANCOS 35,735
104Cuentas Corrientes
en instituciones
financieras
Por la cancelación de los dividendos
a cada socio.
Finalmente la Conformación del Capital
queda de la siguiente manera:
Socios
Acciones
Valor
de cada
acción
Total
Zoila Medina
8,000
10
80,000
Orlando Córdoba
6,000
10
60,000
Arturo Rojas
5,000
10
50,000
Raúl Contreras
8,000
10
27,000
80,000
270,000
Glosario Contable
1. ¿Cuál es el objetivo específico de revisión de la NIC 32?
En el caso concreto de la NIC 32, el principal objetivo del consejo fue
realizar una revisión limitada, con el fin de suministrar guías adicionales
sobre ciertos aspectos concretos, como por ejemplo:
- La medición de los componentes de un instrumento financiero
compuesto en el momento del reconocimiento inicial.
- La clasificación de los derivados de las propias acciones de la entidad.
- Ubicar en una sola norma todos los requerimientos sobre información
a revelar acerca de los instrumentos financieros.
El consejo no consideró el enfoque fundamental de la presentación e
información a revelar, tal como fue establecido en la versión anterior
de la NIC 32.
2. Instrumento financiero compuesto, requisitos para su clasificación
como instrumento patrimonial.
En resumen, cuando el emisor determine que el instrumento financiero
puede ser un pasivo financiero o un instrumento de patrimonio, será
un instrumento de patrimonio si, y sólo sí, se cumplen las condiciones
de los literales a y b, son los siguientes:
a) El instrumento no implica la existencia de una obligación contractual:
- De entregar en efectivo u otro activo financiero a otra entidad.
- Intercambiar activos financieros o pasivos financieros con otra
entidad bajo condiciones que sean potencialmente desfavorables
para el emisor.
b) En el caso que el instrumento vaya o pueda ser liquidado entregando
instrumentos de patrimonio propios del emisor, se ha de encontrar
en uno de los siguientes casos:
- Un instrumento que no es un derivado no implica una obligación contractual para el emisor de entregar variable de estos
instrumentos.
IV-14
Instituto Pacífico
- Un instrumento derivado a ser liquidado, por parte del emisor,
mediante el intercambio de efectivo u otro activo financiero por
una cantidad fija de sus instrumentos de patrimonios propios.
3. ¿Qué es un instrumento financiero derivado?
Un instrumento financiero derivado es un activo financiero o un pasivo financiero cuando da a una de sus partes la posibilidad de elegir
como liquidarlo, salvo que como resultado de todas las alternativas de
liquidación surja una que indique que se trata de un instrumento de
patrimonio.
4. ¿Cuáles son las entidades obligadas a aplicar esta norma, según
NIC 32?
En la norma se señala que ésta debe ser aplicada por todas las entidades,
a toda clase de instrumentos financieros, respecto a la presentación y
revelación.
- Las participaciones en subsidiarias, asociadas y negocios conjuntos, que se contabilicen, según la NIC 27.-Estados financieros
consolidados y separados, la NIC 28.Inversiones en entidades
asociadas o la NIC 31-Participaciones en negocios conjuntos, No
obstante, las entidades aplicarán esta norma a las participaciones
en subsidiarias, asociados o en negocios en conjunto, que de
acuerdo a la NIC 27,28 y 31 se contabilicen de acuerdo con la NIC
39-Instrumentos financieros: Reconocimiento y medición. En estos
casos, las entidades aplicarán los requerimientos de información a
revelar de la NIC 27, NIC 28 o NIC 31, además de los establecidos
en esta norma. Las entidades aplicarán esta norma a todos los
derivados sobre las participaciones en subsidiarias, asociadas o
negocios conjuntos.
- Los derechos y obligaciones de los empleadores derivados de planes
de prestaciones, a los que se aplique la NIC 19.Beneficios a los
empleados.
N° 195
Segunda Quincena - Noviembre 2009