incentivos tributarios a la inversion en uruguay

Facultad de Derecho
INCENTIVOS TRIBUTARIOS A LA INVERSION EN URUGUAY
PABLO DANIEL QUAGLIOTTI CARAMBULA
Tesis de Master para optar al título de MASTER EN LEGISLACION Y TECNICA TRIBUTARIA
Tutor Académico: Roberto López Varela.
Montevideo, 28 de diciembre de 2012
1
Índice
Capítulo 1: Introducción ................................................................................. 5
1.1 Selección del tema ......................................................................................................................5
1.2 Formulación del objetivo y alcance del trabajo ..........................................................................5
1.3 Recopilación y procesamiento de la información.......................................................................6
1.4 Desarrollo del trabajo .................................................................................................................7
Capítulo 2: los incentivos tributarios .............................................................. 8
2.1 Introducción................................................................................................................................8
2.2 El incentivo tributario como instrumento de la política fiscal del Estado ..................................9
2.3 Objetivos de los incentivos tributarios .................................................................................... 11
2.4 Manifestación jurídica de los incentivos tributarios................................................................ 12
2.5 Clasificación de los incentivos tributarios................................................................................ 12
2.6 Efectos de los incentivos tributarios ........................................................................................ 14
Capítulo 3: evolución de la normativa .......................................................... 15
3.1 Antecedentes ........................................................................................................................... 15
3.2 Ley de Inversiones Nº 16.906 .................................................................................................. 17
3.2.1
Finalidad y estructura de la Ley .................................................................................... 17
3.2.2
Principios y garantías .................................................................................................... 18
3.2.3
Estímulos de orden general para la inversión............................................................... 19
3.2.4
Estímulos para inversiones específicas ......................................................................... 21
3.2.5
Apreciación jurídica sobre la Ley de Inversiones .......................................................... 23
3.3 Canalización del ahorro ........................................................................................................... 24
3.3.1
Análisis de la normativa ................................................................................................ 25
3.3.2
Características del beneficio ......................................................................................... 27
3.4 Autocanalización del ahorro .................................................................................................... 28
3.4.1
Análisis de la normativa ................................................................................................ 28
3.4.2
Características del beneficio ......................................................................................... 31
3.5 Exoneración por Inversiones ................................................................................................... 32
3.5.1
Base normativa ............................................................................................................. 33
3.5.2
Características del beneficio ......................................................................................... 34
3.5.3
Análisis del beneficio respecto a otros regímenes de exoneración vigentes ............... 44
2
Capítulo 4: Nuevo régimen de promoción para inversiones .......................... 47
4.1
Decreto Nº 455/007: objetivos y cambios respecto al régimen anterior. .............................. 47
4.2 Beneficios fiscales .................................................................................................................... 50
4.3 Inversiones computables ......................................................................................................... 52
4.4 Criterios para otorgar los beneficios ....................................................................................... 56
4.4.1
Indicador: Generación de empleo ................................................................................ 58
4.4.2
Indicador: Descentralización geográfica ....................................................................... 62
4.4.3
Indicador: Aumento de exportaciones ......................................................................... 68
4.4.4
Indicador: Incremento del valor agregado nacional ..................................................... 69
4.4.5
Indicador: Utilización de tecnologías limpias................................................................ 70
4.4.6
Indicador: Incremento en Investigación, Desarrollo e Innovación (I+D+i) ................... 72
4.4.7
Indicador: Impacto del proyecto en la economía ......................................................... 76
4.5 Ponderación de los indicadores por categoría de proyecto .................................................... 76
4.5.1
Proyectos pequeños...................................................................................................... 77
4.5.2
Proyectos medianos ...................................................................................................... 78
4.5.3
Proyectos grandes y de gran significación económica.................................................. 79
4.6 Plazos y porcentajes de exoneración anual de impuesto a la renta........................................ 82
4.7 Incremento de la participación de Pymes con la aplicación del Decreto Nº 455/007 ............ 85
4.8 Alternativa para proyectos medianos y grandes de ser evaluados como pequeños .............. 85
4.9 Plazos para otorgar la declaratoria promocional .................................................................... 88
4.10
Seguimiento y pérdida de beneficios.................................................................................... 88
4.11
Márgenes de tolerancia y recategorización de proyectos .................................................... 90
4.12
Superposición y desistimiento de proyectos promovidos .................................................... 90
4.13
Análisis comparativo del Decreto Nº 455/007 y de la Auto-canalización del ahorro........... 91
Capítulo 5: Cambios recientes – Decreto Nº 02/012 ...................................... 93
5.1 Antecedentes y objetivos de la nueva reglamentación........................................................... 93
5.2 Elegibilidad de los proyectos de inversión............................................................................... 95
5.3 Nuevo criterio de asignación de beneficios ............................................................................. 95
5.3.1
Indicador: Generación de empleo ................................................................................ 96
5.3.2
Indicador: Descentralización geográfica ....................................................................... 98
5.3.3
Indicador: Aumento de las exportaciones .................................................................. 100
5.3.4
Indicador: Utilización de tecnologías limpias (P+L)..................................................... 101
3
5.3.5
Indicador: Incremento de Investigación y Desarrollo e innovación (I+D+i)................. 101
5.3.6
Indicadores Sectoriales ............................................................................................... 103
5.4 Cambios ocurridos en el beneficio fiscal sobre el IRAE ......................................................... 109
5.4.1
Beneficio mínimo ........................................................................................................ 109
5.4.2
Exoneración máxima ................................................................................................... 110
5.4.3
Cálculo de exoneración ............................................................................................... 110
5.4.4
Plazo de exoneración .................................................................................................. 110
5.4.5
Pago mínimo anual ..................................................................................................... 110
5.5 Otros beneficios fiscales ........................................................................................................ 111
5.6 Márgenes de tolerancia ......................................................................................................... 111
5.7 Ampliaciones de proyectos promovidos ............................................................................... 112
5.8 Enajenación o sustitución de bienes de activo fijo ................................................................ 112
5.9 Características de las empresas solicitantes.......................................................................... 113
5.10
Vigencia ............................................................................................................................... 115
Capítulo 6: Consideraciones finales ............................................................ 116
Bibliografía ................................................................................................ 122
Anexos ....................................................................................................... 124
4
Capítulo 1: Introducción
1.1
Selección del tema
El área de investigación en el que se enmarca el presente trabajo es el análisis del sistema de
Incentivos Tributarios a la Inversión vigente en el Uruguay.
La justificación del tema se basa en el crecimiento significativo que tuvo la inversión nacional
y especialmente la extranjera en nuestro país en los últimos años.
Diversos trabajos y publicaciones señalan que existen ciertos factores que han contribuido al
incremento de los niveles de inversiones. Entre ellos se destacan la estabilidad política,
jurídica y económica que nuestro país ofrece y garantiza las inversiones, la existencia de un
tratamiento igualitario tanto para las inversiones nacionales como extranjeras, un nivel
educativo de la población y una infraestructura adecuados, sumado al régimen de incentivos
tributarios existente, tema de nuestro trabajo de investigación.
Uruguay busca captar nuevas inversiones, tanto nacionales como extranjeras, siendo los
incentivos otorgados accesibles para ambas. En efecto, el régimen general de incentivos no
discrimina entre inversores extranjeros y locales desde el punto de vista tributario. Además,
no se requiere autorización previa para la instalación de inversión extranjera, tampoco hay
restricciones para la transferencia de capitales y utilidades al exterior, operando con libertad
cambiaria. Todas éstas son disposiciones formales ya que están establecidas por ley.
Si bien el régimen de incentivos no está focalizado a un sector de actividad específico, los
beneficios tributarios que se otorgan están en línea con los objetivos de interés nacional
para la promoción de inversiones. Ellos comprenden: la generación de empleo productivo
con especial énfasis en el concepto de calidad de empleo (incorporado en la nueva
reglamentación de febrero de 2012), mejora del proceso de descentralización geográfica,
aumento de las exportaciones, incremento de valor agregado nacional, utilización de
tecnologías limpias e incremento del gasto en investigación, desarrollo e innovación.
1.2
Formulación del objetivo y alcance del trabajo
El presente trabajo tiene como objetivo responder a las siguientes interrogantes: ¿el sistema
de incentivos tributarios actual constituye una herramienta eficaz que contribuye a generar
un atractivo clima de inversión y por lo tanto capaz de generar mayor dinamismo a la
economía uruguaya?, ¿cuáles son los sectores de la economía más favorecidos con estos
incentivos y por lo tanto se espera tengan mayores niveles de inversión?, ¿cuál es su
repercusión en la demanda de trabajo?
A tales efectos haremos un análisis de la evolución de la normativa en la materia,
comenzando con el estudio del decreto-ley Nº 14.178 del año 1974 para luego focalizarnos
5
en la Ley Nº 16.906 de 7/1/98 denominada “Ley de Interés Nacional, Promoción y Protección
de Inversiones”.
Posteriormente, nos centraremos en el estudio de la reglamentación del régimen de
Promoción para Inversiones Específicas establecido a partir del Decreto Nº 455/007 de 26 de
noviembre de 2007. El mismo ha generado un cambio sustancial en el enfoque dado al
régimen, generando gran aceptación por parte del sector privado, hecho que se ha visto
reflejado en el gran incremento de la cantidad de solicitudes de declaratoria promocional de
proyectos enviados al Poder Ejecutivo durante el año 2008, las cuáles pasaron de ser setenta
y cuatro en el año 2007 a trescientos diez en el año siguiente.
Inicialmente, y de acuerdo al Programa Analítico de Tesis presentado, el estudio de la
reglamentación se centraba en el análisis del Decreto Nº 455/007. Debido a que en el año en
curso fue aprobado el Decreto Nº 2/012 cuya vigencia es a partir del 2 de febrero de 2012,
se incorpora un nuevo capítulo donde se mencionan los cambios introducidos por el nuevo
decreto, a efectos de incorporar la normativa que se encuentra vigente.
Adicionalmente, se hará un relevamiento de la información disponible a efectos de analizar
la evolución de los niveles de inversión desde el año 200, año que comienza la aplicación del
Decreto Nº 455/007, así como los sectores de la economía que captaron más niveles de
inversión. También se relevará información respecto a la repercusión que tuvo en la
demanda de trabajo.
Si bien el análisis principal del trabajo se basará en el estudio del Decreto Nº 455/007,
también se hará mención a otros regímenes promocionales existentes al momento de
publicación del Decreto, tales como la Canalización y Auto-canalización del ahorro, por
tratarse de dos importantes instrumentos de promoción que otorgaron beneficios fiscales
significativos a ciertas actividades específicas declaradas promovidas al amparo de dichas
normas.
Asimismo se analizará el Régimen de Exoneración de Inversiones previsto en el artículo 53
del Título 4 del Texto Ordenado 1996.
Finalmente, luego de un análisis de la normativa vigente y del estudio de datos que surjan
de la aplicación de dichos incentivos se realizarán las conclusiones que responderán las
preguntas iniciales planteadas, motivo de este trabajo de investigación.
1.3
Recopilación y procesamiento de la información
El presente trabajo fue elaborado a partir de la recopilación de información procedente de
diferentes fuentes, siendo citadas en notas al pie de página a medida que fueron utilizadas.
La misma se centró principalmente en la lectura de leyes, decretos, resoluciones, informes,
trabajos de investigación, revistas tributarias y textos de estudio.
6
1.4
Desarrollo del trabajo
El presente trabajo se ha desarrollado en seis capítulos:
•
En el Capítulo 1 “Introducción“ exponemos los motivos por los cuáles se selecciona el
tema de investigación, el objetivo y alcance del trabajo, así como las fuentes de
información utilizadas para la elaboración del mismo.
•
En el Capítulo 2 “Los Incentivos Tributarios“ se define el concepto de incentivo
tributario, su fundamento como parte de la política fiscal del Estado, sus objetivos,
sus diferentes manifestaciones jurídicas, clasificación y efectos de los mismos.
•
En el Capítulo 3 “Evolución de la Normativa“ se realiza una reseña de la normativa
existente anterior a la Ley Nº 16.906, conocida como Ley de Inversiones, haciendo
especial hincapié en el Decreto-Ley Nº 14.178. Luego el estudio se centra en la propia
Ley de Inversiones, donde se realiza un análisis de su finalidad y estructura, principios
y garantías, estímulos otorgados los cuales pueden ser de orden general y para
inversiones específicas. Finalmente, se analizan otros regímenes promocionales que
siguen en vigencia, aunque su aplicación se vio disminuida con la presentación de
Proyectos de Inversión al amparo de la Ley de Inversiones. Estos son la Canalización
del Ahorro, la Autocanalización del Ahorro y la Exoneración por Inversiones.
•
El Capítulo 4 “Nuevo Régimen de Promoción para Inversiones Específicas” constituye
el objetivo central del trabajo donde se realiza un análisis de la norma, sus objetivos
y cambios respecto al régimen anterior, los beneficios fiscales y los criterios
empleados para su otorgamiento, la clasificación de los proyectos en función del
monto invertido, etc.
•
En el Capítulo 5 “Cambios recientes – Decreto Nº 02/012” se comentan los cambios
introducidos en la reglamentación a partir de este decreto que se encuentra vigente
desde el 2 de febrero de 2012.
•
Finalmente, en el Capítulo 6 “Consideraciones finales” se exponen las principales
conclusiones a las que se ha arribado luego del análisis realizado.
7
Capítulo 2: los incentivos tributarios
2.1
Introducción
Los incentivos en general se utilizan con frecuencia como instrumento normativo para atraer
la inversión extranjera directa (IED) y conseguir más beneficios de ella. Dichos incentivos
pueden ser financieros, fiscales o de otro tipo (por ejemplo, basados en la reglamentación:
flexibilización de las normas sobre medio ambiente, salud, etc.).
Los incentivos pueden ser un instrumento para que los países lleven a cabo sus estrategias
de desarrollo. Si se utilizan adecuadamente, pueden compensar algunas deficiencias en el
entorno empresarial que no se pueden corregir fácilmente, como por ejemplo la falta de
fuente de financiamiento para proyectos de inversión. Al mismo tiempo, una de las
características de la globalización es la competencia mundial por la IED, siendo los incentivos
una herramienta más para contribuir a una mayor atracción de inversiones.
Los incentivos tributarios en particular, “ya sea en forma de estimulo o desestimulo,
constituyen modalidades de frecuente uso, como instrumentos de política económica en
general y de política fiscal en particular, reconociéndose la importancia que los mismos
pueden adoptar a los fines de promover, entre otros objetivos, el ahorro, la inversión, la
productividad de la tierra agrícola, la descentralización geográfica de ciertas actividades y la
lucha contra la inflación”.1
Los mismos contribuyen a crear un “clima de inversión“, entendiendo por tal esa serie de
factores que percibidos por un potencial inversor configuran la imagen general que se forma
sobre los riesgos y oportunidades a los que su capital se ve expuesto. Esos factores pueden
ser entre otros las condiciones legales, regulatorias, políticas y económicas generales
capaces de afectar el desempeño de un individuo o una empresa en los mercados.
Según V.Tanzi y H.Zee,2 para el inversor extranjero – objetivo de la mayoría de los incentivos
tributarios en los países en vía de desarrollo – la decisión de ir a un país normalmente
dependerá de todo un conjunto de factores, entre los cuales la disponibilidad de incentivos
tributarios es solo uno y frecuentemente dista mucho de ser el más importante. La
existencia de recursos naturales, de estabilidad política y económica, la transparencia de los
sistemas legales y regulatorios, la adecuabilidad de instituciones básicas (por ejemplo,
sistema bancario, infraestructura de transportes, comunicaciones, etc), facilidad de repatriar
ganancias y la existencia de mano de obra económica y calificada, son por lo general mucho
más decisorios que consideraciones de tipo tributario a la hora de elegir lugares adecuados
1
ESTEVEZ, José, Comentarios a las recomendaciones de las VII Jornadas Latinoamericanas de Derecho
Tributario-Caracas, Revista Tributaria Nº 9 del Instituto de Estudios Tributarios, Montevideo, Uruguay, 1975,
p.315
2
TANZI,V;ZEE,H, Fiscal Policy and Long Run Growrh, 1996. En: De Posadas, Ignacio, Sistema Tributario,
Montevideo, 1975.
8
para invertir. Si estos factores son favorables y si el sistema tributario del país está en línea
con las normas internacionales, en ese caso los incentivos tributarios juegan como mucho
un rol marginal en influir la decisión del inversor.
Para ello se hace necesario entender el mecanismo de toma de decisiones de las empresas y
en particular identificar ese conjunto de variables o factores que se toman en consideración
al momento de evaluar las posibles ubicaciones de su inversión.
Según estudios de MIGA (Multilateral Investment Guarantee Agency) realizados en el año
2002, los principales factores que consideran las empresas en su evaluación, dentro de 20
factores críticos que comprendían la encuesta, son el “acceso a consumidores”, seguido por
un “ambiente político y social estable”, la “facilidad para hacer negocios”, y la “calidad y
confiabilidad de la infraestructura y servicios básicos”. Es interesante destacar que en
promedio las empresas le asignan a los impuestos una valoración relativamente baja, siendo
que uno de los mecanismos de incentivos comúnmente usado para atraer inversiones son
las exenciones o rebajas tributarias.
2.2
El incentivo tributario como instrumento de la política fiscal del Estado
De acuerdo a lo que establece el Cr. Edison Gnazzo,3 el incentivo tributario debe ubicarse
metodológicamente como uno de los instrumentos de la política fiscal, y ésta, a su vez,
como uno de los medios de manifestación de la política económica del gobierno, a través de
la cuál un gobierno puede operar sobre las fuerzas del mercado.
La política fiscal puede definirse como “el conjunto de medidas relativas al régimen
tributario, al gasto público, al endeudamiento interno y externo del Estado, y a las
operaciones y situaciones financieras de las entidades y los organismos autónomos o
paraestatales, por medio de las cuales se determinan el monto y la distribución de la
inversión y el consumo público como componentes del gasto nacional y se influye, directa o
indirectamente, en el monto y la composición de la inversión y el consumo privados”.4
La política fiscal cuenta con dos elementos fundamentales para accionar: los ingresos
públicos (particularmente los impuestos y la deuda pública) y los gastos gubernamentales.
La política fiscal puede analizarse operando los gastos e ingresos en forma conjunta y
coordinada o cada uno de esos elementos actuando por separado. La operación conjunta de
ambas variables puede perseguir diversos objetivos, pero fundamentalmente son dos las
metas que se pretende alcanzar con ella: el logro del equilibrio del presupuesto público (a
todos los niveles del gobierno) y una mejor distribución de la riqueza y el ingreso.
3
GNAZZO, Edison, Los incentivos tributarios al desarrollo económico, Revista Tributaria Nº 9 del Instituto de
Estudios Tributarios, Montevideo, Uruguay, 1975, p.320
4
URDIQUI, La Política Fiscal en el Desarrollo Económico de América Latina. Documentos y Conclusiones de la
Conferencia sobre “Política Fiscal para el Desarrollo Económico de América Latina”, Santiago de Chile,
1962.En GNAZZO, Edison, op.cit., nota 3,p.321
9
La política fiscal tiene que ver con los valores o principios que pautan el diseño de todo
sistema tributario y de los tributos que lo componen, en particular:
•
•
•
•
el equilibrio entre eficiencia y equidad;
el grado y naturaleza de los incentivos o desincentivos, entendidos como
contrapesos tendientes a equilibrar externalidades positivas o negativas;
la definición de los límites de la atribución de potestades tributarias (fuentes vs.
residencia; origen vs. destino);
la definición de base para apreciar la capacidad contributiva (renta, consumo,
riqueza).5
Un régimen de incentivos tributarios es la forma en que el gobierno estructura y opera los
tributos, básicamente los impuestos, con miras de incentivar o estimular, cuando no
desestimulando, sectores económicos, actividades específicas y áreas geográficas dentro del
país.6
Deben insertarse dentro de una planificación que los coordine con los demás instrumentos
de política económica y social en forma suficientemente explícita para que tanto el sector
público como el privado comprendan la finalidad que tales incentivos persiguen. Ya que
como relación de Derecho Público, es conveniente que el Estado y el contribuyente
conozcan con precisión sus derechos y obligaciones.
Un Sistema Tributario estable, coherente y científicamente estructurado, es el más perfecto
incentivo tributario. Por otra parte, “los Incentivos Tributarios deben limitarse a los casos
realmente necesarios; generalmente rompen el equilibrio, la neutralidad a que se aspira
alcance el tributo. Razones de interés general o público, excepcionalmente los imponen”.7
Por tal motivo dicho intervencionismo estatal, se justifica en tanto se persigan objetivos
considerados deseables para la sociedad como el aumento del empleo, la promoción de
determinadas zonas del país, la transferencia de tecnología y la promoción de las
exportaciones.
Los incentivos tributarios son uno de los instrumentos que cuenta el Estado para diseñar su
Política Fiscal. En especial, el gasto público puede ejercer una influencia sobre las variables
económicas involucradas en el desarrollo con igual o más peso que los incentivos tributarios.
Según Walter Campo, “el incentivo tributario se comporta, por su esencia, como un Antiimpuesto, ya que su función primaria no es la de allegar recursos al Tesoro Nacional, sino la
de renunciar a los mismos a favor del contribuyente que haya cumplido determinadas
5
PEREZ PEREZ, Juan Antonio, Examen de la problemática reciente en el campo de la tributación, Publicación
del Centro de Estudiantes de Ciencias Económicas y de Administración (CECEA), Facultad de Ciencias
Económicas y de Administración, Universidad de la República, 2007.
6
GNAZZO, Edison, op.cit., nota 3, p.321
7
ESTEVEZ, José ,op.cit., nota 1, p.316
10
acciones u omisiones. Estas acciones u omisiones estarán previstas en un programa global o
en cuerpos autónomos de leyes llamadas, generalmente, de fomento o promoción del
desarrollo”.8
Por otra parte, las necesidades urgentes en materia de desarrollo económico llevan
generalmente a que los objetivos de equidad en materia de imposición que se reconocen
como importantes, deban subordinarse temporalmente. Evidentemente el alcance en el
tiempo que implique la postergación de dichos objetivos debería estar relacionado con el
grado de eficacia de las medidas promocionales. Si éstas en la práctica no logran influir en
las decisiones de inversión, el sacrificio de la equidad habrá sido innecesario e implicado un
derroche de recursos fiscales.
Podría parecer que el establecimiento de incentivos lleva a desconocer el principio
constitucional de Igualdad que debe regir entre los contribuyentes, en el sentido de que se
estarían creando situaciones de beneficio para alguno de ellos. Pero cuando se instituyen
por intereses colectivos, no violarían dicho principio, sólo se exigiría que la discriminación
tenga una justificación real.
Las justificaciones más importantes se encontrarían en motivos sociales; un mínimo no
imponible en el Impuesto a la Renta vendría justificado por la necesidad de proteger un
mínimo de subsistencia; el fomento cultural y educacional; motivos filantrópicos y de
humanismo; motivos económicos; lograr el desenvolvimiento de la producción industrial,
agropecuaria; lograr la obtención de un mayor Producto Nacional Bruto y una mayor renta
per cápita.
Entre este tipo de justificaciones encontramos las que fundamentan el establecimiento de
incentivos encaminados a superar el estado de sub-desarrollo. Estos tienen diversas
manifestaciones, ya sean, económicas, sociales, etc. En todas ellas, estarían plenamente
justificadas las medidas de incentivos que adoptaron los Estados, siempre que ellas
estuvieran encaminadas a esa finalidad.9
2.3
Objetivos de los incentivos tributarios
Los incentivos tributarios procuran afectar el comportamiento de los agentes económicos
con el fin de lograr ciertos objetivos, como por ejemplo:
-
Promover la industrialización ya sea sustituyendo importaciones o promoviendo
exportaciones
Aumentar el ahorro y la inversión
Promover la inversión extranjera
8
CAMPO, Walter, Reflexiones sobre principios de la imposición e incentivos tributarios, Revista Tributaria Nº 10
del Instituto de Estudios Tributarios, Montevideo, Uruguay, 1976, p. 7
9
MAZZ, Addy, Impuesto al valor agregado, incentivos fiscales en los países en desarrollo, Fundación de Cultura
Universitaria, Montevideo, Uruguay, 1971
11
-
2.4
Redistribuir racionalmente la localización regional de la producción
Abrir las puertas a nuevas tecnologías
Enfocar la atención empresarial a nuevos campos de producción
Generar empleo
Manifestación jurídica de los incentivos tributarios
En términos generales, como establece el Cr. Edison Gnazzo10, se distinguen cuatro vías a
través de las cuales se manifiestan jurídicamente los incentivos tributarios:
-
Arancel de Importaciones
Leyes generales de fomento industrial
Leyes especiales
Legislación específica de cada impuesto
En primer lugar, tanto el arancel de importaciones como otras restricciones cuantitativas y
cualitativas a la introducción de bienes, así como los tributos sobre las exportaciones, han
sido utilizados tradicionalmente como instrumentos de política fiscal.
En segundo término, en la mayoría de los países latinoamericanos el fomento del sector
industrial se ha hecho efectivo a través de leyes de protección y estímulo al desarrollo de las
actividades manufactureras, las que contienen como aspecto sustancial de las mismas,
capítulos muy completos acerca de los incentivos o beneficios de tipo impositivo concedidos
para las empresas industriales y que, en su mayoría, complementan o sustituyen de hecho a
los beneficios autorizados por otras normas jurídicas, incluyendo el arancel de
importaciones.
También se encuentran estímulos tributarios en leyes y normas jurídicas de tipo especial
destinadas a beneficiar, temporal o permanentemente, sectores y actividades económicas,
zonas geográficas y otras (por ejemplo, fomento al turismo, mercado de capitales, zonas con
baja densidad de población, etc.).
Por último, son las propias leyes impositivas las que contienen normas expresas de
exoneración, las que modifican, derogan o se acumulan a las disposiciones sobre la materia
contenidas en otras normas jurídicas de las que se han mencionado.
2.5
Clasificación de los incentivos tributarios
Los incentivos tributarios también son conocidos como “exenciones” o “desgravaciones”
fiscales y pueden adoptar diversas formas.
Según la clasificación realizada por un grupo de trabajo del CIAT (Centro Interamericano de
Administraciones Tributarias), citada en la publicación de E.Gnazzo11 y teniendo en cuenta
los diferentes tipos de impuestos en los que se pueden incorporar incentivos o
10
GNAZZO, Edison,op.cit., nota 3, p. 322
ibid.,p.323
11
12
desgravaciones tributarias, los incentivos tributarios se pueden clasificar en las siguientes
categorías.
A. Impuesto sobre la renta:
1. Exoneración o exención, total o parcial, de carácter permanente o temporal.
2. Tasas especiales para cierta clase de contribuyentes o rentas.
3. Partidas deducibles de la renta o del impuesto por nuevas inversiones en plantas
o equipos.
4. Amortización acelerada.
5. Deducciones especiales por agotamiento de explotaciones mineras.
6. Deducción de la renta o del impuesto, por inversión en valores públicos o
privados (incluye exoneración del impuesto sobre utilidades capitalizadas).
7. Compensación de las pérdidas de un ejercicio con las utilidades de ejercicios
futuros (arrastre de pérdidas).
8. Autorización para deducir del impuesto a pagar, otros impuestos pagaderos
dentro o fuera de la misma jurisdicción fiscal.
9. Tratamiento especial para cierto tipo de rentas, por ejemplo, rentas de
exportaciones, valores públicos, depósitos bancarios, préstamos del exterior y
rentas de fuente extranjera, así como regalías y pagos al exterior por concepto de
asistencia técnica y similares.
10. Autorización para deducir de la renta ciertos gastos aunque no sean necesarios
para producir y mantener la misma.
B. Impuestos sobre el comercio exterior (incluyendo recargos cambiarios):
1. Exoneración o exención, total o parcial, de carácter permanente o temporal.
2. Reembolso o reintegro de impuestos de importación sobre materias primas y
materiales, en ocasión de su exportación como productos terminados
(drawback). Incluye créditos para aplicar al pago de otros impuestos.
3. Suspensión de impuestos de importación.
4. Variaciones en el arancel de importaciones.
C. Impuestos generales sobre ventas:
1. Exoneración o exención, total o parcial, de carácter permanente o temporal.
2. Exención de ciertas ventas (artículos de primera necesidad, exoneraciones,
empresas públicas, etc.)
3. Devolución de impuestos (drawback ), sobre todo en el caso de exportaciones.
D. Impuestos selectivos de consumo:
1. Exoneración o exención, total o parcial, de carácter permanente o temporal.
2. Exención de ciertas ventas (artículos de primera necesidad, exportaciones,
empresas públicas, etc.)
3. Devolución de impuestos (drawback).
13
E. Impuesto territorial:
1. Exoneración o exención, total o parcial, de carácter permanente o temporal
(incluye residencia propia, nuevas construcciones, construcción de hoteles, etc.)
2. Variación de tasas.
F.
2.6
Otros impuestos:
1. Exoneración o exención, total o parcial, de carácter permanente o temporal.
2. Otros.
Efectos de los incentivos tributarios
Los efectos pueden darse sobre las siguientes decisiones económicas:
-
Elección entre ahorro o consumo, en el caso de entes consuntivos; o entre
distribución o reinversión, en el caso de entes productivos;
Elección entre tipos alternativos de inversión, tanto en sentido real como financiero;
Elección entre formas alternativas de consumo.
Por otra parte, debe resaltarse el hecho que no existe un consenso en la teoría económica
sobre los efectos de los incentivos tributarios.
Algunos autores afirman que generan efectos deseables, ya que si bien representan un costo
fiscal, traen consigo externalidades positivas. Entre estos efectos están los aumentos netos
en la inversión, la promoción de empleo, la inversión en tecnología, la promoción de las
exportaciones, el desarrollo de ciertas regiones o de sectores específicos, entre otros.
Debido a lo anterior, estos han sido una herramienta bastante utilizada para fomentar el
crecimiento, sobre todo en países en desarrollo.
Otros sin embargo han señalado que las políticas de incentivos tributarios han sido efectivas
únicamente cuando se han establecido en países con cierta estabilidad política y económica,
con seguridad jurídica, que cuentan con mano de obra calificada, con un buen nivel de
infraestructura y con cierta apertura comercial. Además, más allá de la efectividad o no de
los incentivos fiscales para aumentar la inversión, hacen mención sobre otros efectos que
producen. Por ejemplo, reducen la carga tributaria de los sectores beneficiarios generando
una menor recaudación para el fisco y afectando la equidad; vuelven más complejos a los
sistemas tributarios, incrementando los costos de cumplimiento y la evasión; restan
transparencia a la política fiscal y asimismo distorsionan la asignación de recursos.
14
Capítulo 3: evolución de la normativa
3.1
Antecedentes
Nuestro país ha gozado de un sistema de estímulo a las inversiones basado en el DecretoLey Nº 14.178 de 24/3/74 denominado de Promoción Industrial. Dicho Decreto-Ley tenía
como finalidad la promoción de aquellas actividades industriales que cumplían con los
objetivos establecidos en los Planes de Desarrollo Económico y Social. Esta condición debía
verificarse para que el Poder Ejecutivo las declarara de Interés Nacional, constituyéndose en
la primer norma que agrupaba incentivos a la actividad productiva.
Las medidas promocionales se orientaban a lograr obtener alguno o varios de los siguientes
objetivos:
- una mayor eficiencia en la producción y comercialización en base a niveles
adecuados de dimensión, tecnología y calidad
- aumento y diversificación de las exportaciones de bienes industrializados que
incorporen el mayor valor agregado posible a las materias primas
- localización de industrias nuevas y ampliación o reforma de las existentes, cuando
esto signifique un mejor aprovechamiento de los mercados proveedores de materia
prima y de mano de obra disponible
- respaldo a programas seleccionados de investigación tecnológica aplicada,
orientados a la utilización económica de materias primas nacionales inexplotadas y a
la obtención o perfeccionamiento de productos del país, a la capacitación de técnicos
y obreros y al contralor y certificación de la calidad
- incremento de la incidencia económica del sector turístico mediante el
mejoramiento y ampliación de la infraestructura turística nacional (objetivo agregado
por Decreto-Ley Nº 14.335 del 23/12/74 art.31)
Dicha norma preveía el otorgamiento de beneficios fiscales y de asistencia crediticia por
parte del Poder Ejecutivo, a partir de la declaratoria de Interés Nacional de un proyecto de
inversión individual o de un sector de actividad.
El artículo 8 del Decreto-Ley expresaba cuáles eran las franquicias fiscales a otorgar por el
Poder Ejecutivo en forma total o parcial, por lo que el sistema facultaba al Poder Ejecutivo a
actuar dentro de márgenes muy amplios para conceder las exoneraciones.
El literal A) de dicho artículo establecía la “exoneración total o parcial de toda clase de
tributos, ya sean impuestos, tasas o contribuciones, así como rebajas de tarifas o precios en
servicios prestados por el Estado”.
Esta disposición es tan amplia que en principio no serían necesarias las siguientes, salvo que
tengan por objetivo acotar el margen de discrecionalidad del Poder Ejecutivo. De ahí que el
literal C) limita la exoneración de todo tributo que grave solo las rentas de la empresa que
15
provengan de la parte del giro declarada de Interés Nacional. Lo mismo sucede con lo
establecido en el literal D), donde se puede exonerar proventos, tasas portuarias y
adicionales que recaigan sobre la importación de bienes necesarios para el equipamiento
industrial de la empresa que no sean competitivos de la industria nacional.
Ligado al Decreto-Ley Nº 14.178 se encuentra el Decreto-Ley de Inversiones Extranjeras Nº
14.179 de 24 de marzo de 1974. Ambas normas constituyen los antecedentes de la Ley de
Inversiones Nº 16.906. A su vez, al momento de la sanción de dicha Ley, coexistían otros
regímenes específicos de estímulo a determinados sectores de inversión, así como una serie
de convenios bilaterales con muchos países, relativos a la protección y promoción recíproca
de inversiones.
Este conjunto de normas otorgaban al inversor extranjero la facultad de suscribir con el
Estado, un contrato de radicación, por el cual éste le aseguraba la remesa de las utilidades
provenientes de su actividad en el país y la repatriación del capital, luego de un período de
radicación mínima.
La aprobación del Decreto-Ley Nº 14.179 estuvo motivada por la existencia de controles de
cambios, que establecían para las transacciones en moneda extranjera y remesa de capitales
y utilidades al exterior, la previa aprobación del Banco Central del Uruguay (B.C.U.).
Pocos meses después de dicho Decreto-Ley, la Circular Nº 551 de setiembre de 1974 del
B.C.U., estableció la absoluta libertad para la transferencia de divisas desde y hacia el
territorio nacional sin tributación alguna. Eso determinó que las inversiones extranjeras en
el Uruguay, realizadas por personas no residentes y los dividendos obtenidos por ellas,
podían ser transferidos al exterior sujetos a un régimen de total libertad, siendo indistinto
que el inversor extranjero se acogiera o no a la protección de la ley.
Esta circunstancia, así como otras limitaciones impuestas por el Decreto-Ley de Inversiones
Extranjeras, que exigía un período mínimo de radicación del capital previo a ser repatriado y
restringía el acceso al crédito interno de carácter financiero a mediano y largo plazo,
determinaron que la mayoría de los inversores extranjeros decidieran no acogerse a los
beneficios del mismo.
Las pocas empresas que se acogían al régimen lo hacían como un seguro contra un eventual
cambio en la regulación en materia cambiaria.
Tomando en cuenta estos antecedentes, surge la Ley Nº 16.906 del 7 de enero de 1998,
conocida como Ley de Inversiones. La misma declaró de Interés Nacional la promoción y
protección de las inversiones realizadas por inversores nacionales y extranjeros en territorio
nacional, derogando el Decreto-Ley de Inversiones Extranjeras, imponiendo de esta manera
igualdad entre ambas clases de inversiones.
En la exposición de motivos del proyecto original de la Ley de Inversiones se expresaba que
con la misma se pretendía no sólo atraer la inversión extranjera hacia nuestro país, sino
16
también estimular la reinversión por parte de empresas ya instaladas para aumentar su
competitividad con las importaciones en el mercado interno.
El Poder Ejecutivo en el mensaje que acompañó al proyecto de ley reconoció la importancia
de contar con una regulación jurídica que concentrara en un solo texto normativo el
régimen aplicable a la inversión. Sin embargo, la Ley Nº 16.906 previó su convivencia con la
Ley de Promoción Industrial contenida en el Decreto-ley Nº 14.178. La razón subyacente en
la no derogación del régimen previsto por el Decreto-Ley Nº 14.178, estaría dada por los
compromisos asumidos por Uruguay en el marco del MERCOSUR. En virtud de dichos
compromisos la creación o concesión de nuevos incentivos arancelarios a las importaciones
concedidos por los países miembros del MERCOSUR, debía ser previamente negociado por
las partes. En cambio los beneficios ya vigentes a la firma del Tratado de Asunción
continuaban vigentes sin necesidad de negociación al respecto.
El mecanismo adoptado consiste en la no derogación del Decreto-Ley Nº 14.178 (recogido
en el artículo 15 de la Ley Nº 16.906) y la posibilidad de extender los beneficios tributarios
contenidos en dicho Decreto-Ley a nuevas áreas de actividad, vale decir, no sólo al área
industrial y de turismo (únicos vigentes en el momento de formalizarse el MERCOSUR), sino
también a toda el área comercial, agropecuaria y de servicios.12
3.2
Ley de Inversiones Nº 16.906
3.2.1 Finalidad y estructura de la Ley
La Ley de Inversiones tiene como finalidad atraer y promover nuevas inversiones, así como
la reinversión de empresas ya instaladas, mejorando las condiciones y seguridades que se
ofrecen a las mismas.
Por su parte, se entendió que era importante unificar en un único cuerpo legal la regulación
referida a las garantías a las inversiones, ya sea nacionales y/o extranjeras, así como a los
incentivos aplicables a las mismas. De esa forma se busca proporcionar a los inversores un
marco normativo claro y unificado a dónde acudir previo a tomar sus decisiones de
inversión.
Dicha norma presenta un conjunto de disposiciones agrupadas en cuatro capítulos:
1) Normas generales, referidas a los principios y garantías para las inversiones.
2) Disposiciones que consagran estímulos generales para la inversión.
12
VARELA, Alberto, Normas Tributarias contenidas en la Ley 16.906 de Promoción y Protección de Inversiones
Nacionales y Extranjeras, Revista Tributaria Nº 143 del Instituto de Estudios Tributarios, Montevideo,
Uruguay, 1998.
17
3) Disposiciones que establecen estímulos que pueden ser aplicados a inversiones
específicas o a una actividad sectorial específica, las cuáles deben haber sido
declaradas promovidas por el Poder Ejecutivo.
4) Otras normas, que tienen aplicación general y que comprenden cuestiones
relacionadas con la actividad comercial genéricamente considerada y,
específicamente buscan facilitar el acceso al crédito y disminuir los costos del mismo.
3.2.2
Principios y garantías
La ley establece expresamente una serie de declaraciones y compromisos que resultan de
fundamental importancia para los inversores extranjeros. Cabe aclarar que no se trata de
principios novedosos, sino más bien de una consagración legal de postulados vigentes en
nuestro país desde larga data.
1) Trato nacional
La ley establece que las inversiones realizadas por inversores extranjeros tendrán el mismo
régimen de admisión y tratamiento que el que reciben los inversores nacionales,
plasmándose de esa forma el principio de trato nacional para las inversiones extranjeras. El
objetivo de este principio es asegurar al inversor que no será tratado de manera
discriminatoria ni preferencial respecto a los inversores nacionales.
Por su parte, la ley contiene una norma programática en la que se establece que el Estado
otorgará un trato justo a las inversiones, comprometiéndose a no perjudicar su instalación,
gestión, mantenimiento, uso y goce a través de medidas injustas o discriminatorias.
2) Exclusión de requisitos de autorización o registración
La ley establece que las inversiones se admitirán sin necesidad de autorización previa o
registro. En el Uruguay nunca se exigió a los inversores extranjeros la obtención de una
autorización para realizar sus inversiones ni la registración como inversión extranjera,
recogiendo la ley esta política.
3) Libertad cambiaria
La ley consagra una absoluta libertad cambiaria al establecer que el Estado garantiza la libre
transferencia al exterior de capitales y utilidades vinculadas a las inversiones, en moneda de
libre convertibilidad.
Esto asegura a los inversores la posibilidad de convertir los capitales y utilidades en moneda
nacional a otra moneda al tipo de cambio que prevalezca en el mercado. Así como la
posibilidad de remitir libremente al país de origen del inversor, o al exterior en general, los
frutos derivados de su inversión, sin quedar sujetos a la discrecionalidad de la
administración del momento que autorice la transferencia.
18
4) Garantía de estabilidad jurídica
La ley establece que el Estado, bajo responsabilidad de daños y perjuicios, asegura a los
inversores amparados en los regímenes previstos en la ley y por los plazos que en cada caso
corresponda, las exoneraciones tributarias, beneficios y derechos que surgan de la misma.
De esta forma se pretende garantizar al inversor la estabilidad de las condiciones que tomó
en cuenta al momento de concretar su inversión.
5) Solución de controversias
Por último, la ley otorga a los sujetos comprendidos en sus beneficios la posibilidad de
recurrir al arbitraje como medio para dirimir las controversias con el Estado, en relación a la
interpretación o aplicación de la ley.
Esta disposición apunta a dar transparencia al régimen de controversias, así como a
garantizar la imparcialidad de quien dilucida las mismas, permitiendo a los inversores
acceder a un Tribunal Arbitral.
3.2.3 Estímulos de orden general para la inversión
1) Alcance
Desde el punto de vista del alcance subjetivo, el primer conjunto de estímulos que establece
la Ley en su Capítulo II tiene alcance general, ya que no se discrimina por tipo de inversión o
proyecto, ni se requiere una decisión administrativa particular que los conceda.
Son beneficiarios de los mismos los contribuyentes del Impuesto a las Rentas de las
Actividades Económicas -IRAE- (que sustituye al Impuesto a las Rentas de Industria y
Comercio y al Impuesto a las Rentas Agropecuarias a partir de la Ley Nº 18.083) y los
contribuyentes del Impuesto a la Enajenación de Bienes Agropecuarios –IMEBA- que
realicen actividades industriales o agropecuarias.
Desde el punto de vista del alcance objetivo, los estímulos se aplican a las inversiones,
considerándose “inversión”, la adquisición de ciertos bienes destinados a integrar el activo
fijo o el activo intangible. El listado de dichos bienes incluye:
a) Bienes muebles destinados directamente al ciclo productivo (máquinas industriales,
instalaciones industriales, maquinaria agrícola, vehículos utilitarios).
b) Equipos para el procesamiento electrónico de datos, incluyendo todos los bienes
muebles necesarios para su funcionamiento integral, excluida la programación (el
software).
c) Mejoras fijas afectadas a las actividades industriales y agropecuarias.
d) Bienes inmateriales tales como marcas, patentes, modelos industriales, privilegios,
derechos de autor, valores llave, nombres comerciales y concesiones otorgadas para
19
la prospección, cultivos, extracción o explotación de recursos naturales.
e) Otros bienes, procedimientos, invenciones o creaciones que incorporen innovación
tecnológica y supongan transferencia de tecnología, a criterio del Poder Ejecutivo.
2) Beneficios de aplicación automática
Los beneficios consagrados automáticamente por la ley refieren a los bienes de activo fijo
destinados directamente al ciclo productivo y a los equipos para el procesamiento
electrónico de datos.
En este caso se accede a beneficios tributarios para impuestos indirectos, como el Impuesto
al Valor Agregado (IVA) y el Impuesto Específico Interno (IMESI), y para los impuestos
directos solamente se considera el Impuesto al Patrimonio (IP), dejando por fuera el IRAE.
Dichos beneficios son:
a) La exoneración del IP de los bienes adquiridos a partir de la vigencia de la ley.
Estos bienes se consideran como activo gravado a los efectos de la deducción de pasivos
para el cálculo del impuesto. Esto evita que exista una imputación proporcional del pasivo
deducible de la empresa, lo que neutralizaría el efecto del beneficio.
La exoneración del IP no operará en el caso que los bienes deban valuarse en forma ficta. En
consecuencia, quedan fuera de la exoneración los bienes muebles y semovientes de la
explotación agropecuaria cuya valuación a efectos de este impuesto se establece en un
porcentaje del valor fiscal total del inmueble asiento de dicha explotación.
b) La exoneración del IVA a la importación de estos bienes y la devolución del IVA
incluido en las adquisiciones en plaza.
c) La exoneración del IMESI a la importación de dichos bienes.
3) Beneficios otorgados por el Poder Ejecutivo
La ley faculta al Poder Ejecutivo a otorgar otros beneficios fiscales a los sujetos beneficiarios:
a) La exoneración del IP a las mejoras fijas, bienes inmateriales y otros bienes a criterio
del Poder Ejecutivo. Estos bienes se consideran como activo gravado a los efectos de
la deducción de pasivos.
b) Un régimen de depreciación acelerada a los efectos del IRAE e IP, para todos los
bienes comprendidos en el régimen de la ley ya descripto (alcance objetivo).
20
c) La disminución de hasta tres puntos de la alícuota de aportes patronales por
contribuciones especiales de seguridad social; aunque este beneficio sólo podrá ser
aplicado a la industria manufacturera.
3.2.4 Estímulos para inversiones específicas
1) Alcance
El segundo conjunto de estímulos que prevé la ley, depende de la declaratoria promocional
por parte del Poder Ejecutivo, respecto de proyectos de inversión particulares o de
actividades sectoriales específicas.
Los beneficiarios de los mismos son empresas cuyos proyectos o actividades sectoriales
específicas sean declaradas promovidas por el Poder Ejecutivo, en el área industrial,
agropecuaria, comercial o de servicios.
A los efectos del otorgamiento de los beneficios fiscales, se tendrán especialmente en
cuenta aquellas inversiones que:
a) Incorporen progreso técnico que permita mejorar la competitividad.
b) Faciliten el aumento y la diversificación de las exportaciones, especialmente aquellas
que incorporen mayor valor agregado nacional.
c) Generen empleo productivo directa o indirectamente.
d) Faciliten la integración productiva, incorporando valor agregado nacional en los
distintos eslabones de la cadena productiva.
e) Fomenten las actividades de las micro, las pequeñas y las medianas empresas, por su
capacidad efectiva de innovación tecnológica y de generación de empleo productivo.
f) Contribuyan a la descentralización geográfica y se orienten a actividades industriales,
agroindustriales y de servicios, con una utilidad significativa de mano de obra e
insumos locales.
A diferencia del alcance de los beneficios de aplicación automática, en este caso no existe
una limitación de bienes comprendidos, pudiendo alcanzar todo tipo de bienes.
2) Beneficios a otorgar
El Poder Ejecutivo podrá otorgar a las actividades o proyectos de inversión declarados
promovidos, los beneficios fiscales establecidos en el Decreto-Ley 14.178 del 28 de marzo de
1974 sobre promoción industrial.
Estos beneficios específicos se encuentran regulados en el Capítulo III de la Ley y
reglamentados en el Decreto Nº 455/007 y a partir del 2 de febrero de 2012 por el Decreto
Nº 2/012.
A diferencia de los beneficios generales, pueden acceder a ellos empresas que presenten
21
proyectos de inversión, independientemente de la actividad que realicen. Bajo este sistema
se obtiene beneficios fiscales para el IVA, el IP, el IRAE, así como tasas y tributos a la
importación.
Los beneficios fiscales establecidos en el régimen de promoción industrial son los siguientes:
a) Exoneración total o parcial de toda clase de tributos, ya sean impuestos, tasas o
contribuciones, así como rebajas de tarifas o precios en servicios prestados por el
Estado.
b) Exoneración de hasta un 60% (sesenta por ciento) de las obligaciones por aportes
patronales al Banco de Previsión Social, Asignaciones Familiares y Seguros de
Enfermedad y Desocupación, en la parte correspondiente a la mano de obra
incorporada a los bienes que se produzcan para la exportación.
c) Exoneración de todo tributo que grave las rentas de la empresa, así como su
distribución o adjudicación sea cual fuere la forma como se realice, siempre que
provenga de la parte del giro declarada de Interés Nacional.
d) Exoneración de proventos, tasas portuarias y adicionales que recaigan sobre la
importación de bienes necesarios para el equipamiento industrial de la empresa, ya
sean equipos, maquinarias, repuestos y materiales que no sean competitivos de la
industria nacional. Dicha limitación se aplicará a los equipos completos, sus partes o
secciones independientes.
e) Otorgamiento de un crédito por el IVA incluido en la adquisición o arriendo con
opción de compra de determinados bienes del activo fijo.
Siendo discrecional del Poder Ejecutivo la concesión de los beneficios antes detallados, su
efectivo otorgamiento, así como el alcance de los mismos depende de las orientaciones de
la política económica gubernamental.
No obstante, la Ley de Inversiones en su artículo 15 establece que el Poder Ejecutivo no
podrá otorgar exoneraciones arancelarias que contravengan los compromisos asumidos por
el país en el marco de los acuerdos del Mercosur.
Asimismo de acuerdo al artículo 16 de esta ley, los beneficios que otorgue el Poder Ejecutivo
a proyectos o actividades que por su importancia aporten al proceso de descentralización
geográfica de la actividad económica, deberán ser superiores en plazo o cuantía a los
otorgados a proyectos equivalentes o actividades similares localizados en el departamento
de Montevideo.
En el inciso segundo de este mismo artículo se extiende dicha posibilidad a aquellos
proyectos que contemplen una inversión mayor a $ 500.000 (quinientos millones de pesos
uruguayos) en el plazo previsto en el plan de inversión respectivo. Esta cifra será actualizada
anualmente por el Poder Ejecutivo en base a la variación del Índice de Precios al Consumo
que fija el Instituto Nacional de Estadística.
A los efectos de asesorar al Poder Ejecutivo en el otorgamiento de las franquicias señaladas
se crea una Comisión de Aplicación, integrada por representantes del Ministerio de
Economía y Finanzas, Ministerio de Ganadería, Agricultura y Pesca, Ministerio de Industria,
Energía y Minería, Ministerio de Trabajo y Seguridad Social, Ministerio de Turismo y Deporte
22
y Oficina de Planeamiento y Presupuesto.
3) Régimen de especialización productiva
A los efectos de facilitar la reconversión de las empresas en el marco del proceso de
integración regional, se crea un régimen de aceleración de la adecuación empresarial,
denominado de “especialización productiva”.
El mismo consiste en un mecanismo de aliento a los empresarios a especializarse en aquello
en que son competitivos discontinuando aquellas áreas en las que no lo son, a fin de
posicionarse adecuadamente.
De acuerdo a dicho régimen, las empresas podrán efectuar importaciones de bienes
originarios de Estados miembros del Mercosur, exoneradas de recargos y del Impuesto
Aduanero Único a la Importación (IMADUNI), cuando esos bienes sean de la misma
naturaleza y con el mismo destino económico que aquellos cuya producción discontinúan o
reducen.
El otorgamiento de la exoneración y demás detalles del régimen se cometen al Poder
Ejecutivo, con la intervención de la Comisión de Aplicación antes referida; dejando dicha
exoneración sujeta al cumplimiento de un programa de exportación por parte de los
beneficiarios.
3.2.5 Apreciación jurídica sobre la Ley de Inversiones
A tales efectos consideramos oportuno citar la postura del Prof. Dr. James Withelaw,13 en
relación con los principios de Derecho Tributario en la Ley Nº 16.906 :
“A la luz del principio de legalidad, toda la Cátedra de Derecho Tributario había manifestadocon respecto a la Ley de Promoción Industrial, y ahora se reitera a raíz de esta Ley-, que era
inadmisible toda modificación de tributos que no fuera dispuesta por la Asamblea General. El
régimen de promoción industrial a que remite esta ley – que subsiste en la Ley Nº 14.178-,
concede amplias facultades discrecionales al Poder Ejecutivo para el otorgamiento de las
exoneraciones. Mientras no se modifique el régimen constitucional, en nuestro sistema sigue
rigiendo el principio de legalidad en su forma más ortodoxa e inflexible, que impide que se
otorguen esas facultades al Poder Ejecutivo para poder o no exonerar. Esto es desde el punto
de vista del principio de legalidad.
Ahora vamos a ver este tema desde el principio de la igualdad ante las cargas públicas.
Cuando creamos exoneraciones, a la vez estamos creando desigualdades. Entonces, queda
en manos del Poder Ejecutivo el consagrar una desigualdad, en la medida en que promueve
un proyecto a una empresa y a otra no, según su antojo o capricho. Esto es en cuanto a lo
que tiene que ver con la Ley de Inversiones.
En los decretos reglamentarios también existen normas que son ilegales. Por ejemplo, el
régimen de especialización productiva establece que se está exonerando de los impuestos de
importación, y el decreto establece que la exoneración va a hacerse efectiva a través de
certificados de crédito. Si existen estos certificados significa que hubo un crédito y que
primero hubo que pagar el impuesto, aunque después se devuelva el importe. Esto es
13
CARNELLI, S; DE HEGEDUS, M; MANGARELLI, C; MOLLA, R; RIPPE, S; SANTOS, R; WITHELAW, J.: “ Ley de
Inversiones-Enfoques Multidisciplinarios”. Fundación de Cultura Universitaria, 1998.
23
inadmisible desde el punto de vista de la ley que consagró una exoneración. Si existe
exoneración, según el Código Tributario, hay una liberación total o parcial de la obligación
tributaria; y si no se prevé por la ley que la exoneración operará mediante el pago de
impuestos y su ulterior reintegro, el decreto reglamentario no puede consagrar esta
modalidad.
El otro aspecto que me interesa señalar es la apreciación del estatuto de inversión desde el
punto de vista estrictamente fiscal. La cuestión es si mejorará la inversión. Naturalmente,
uno no tiene la bola de cristal, pero hay ciertos factores determinantes de la inversión que
pueden contribuir a mejorar y a hacer más favorable ese clima de inversión en general. Sin
embargo, debemos tener presente que el elemento tributario nunca es un factor concluyente
para determinar inversiones, sino que existen medidas que abarcan muchos aspectos y que
mejoran el comportamiento del país en su conjunto. Indudablemente, no existe una única
medida que mejora la inversión, sino que hay distintas variables económicas e
institucionales. Dentro de las variables económicas, podemos señalar como relevantes para
decidir una inversión, en primer lugar, el costo del capital, sobre todo las tasas de interés; en
segundo término, el funcionamiento del sistema financiero y del mercado de capitales y, en
tercer lugar, la relación entre inversión pública y privada, porque una persona va a invertir en
un país en la medida en que haya una infraestructura adecuada, comunicaciones, energía
eléctrica. Luego tenemos los factores institucionales basados en las ideas dominantes sobre
la economía y particularmente sobre la inversión e inversiones extranjeras, por ejemplo si en
un país determinado se respeta el derecho de propiedad. Debemos destacar que hemos sido
muy cuidadosos en todos los tratados, en los que se procura asegurar que no haya
nacionalizaciones o expropiaciones que no tengan justo título y que no sean previamente
compensadas. Esta ha sido una gran preocupación sobre todo en los tratados de economía.
Además, dentro de los factores institucionales también importa el funcionamiento del Poder
Judicial y, entre otras cosas, los controles de precios, cambios y remesas de beneficios.
Considero que los incentivos fiscales constituyen un estímulo adicional a la inversión, que
puede contribuir a mejorar el clima general del país en ese sentido.
Sin embargo, si es cierto que un incentivo tributario es la modificación singular del sistema
fiscal a efectos de mejorar los efectos económicos, uno se pregunta por qué esa modificación
no se hace plural o universal.
Indudablemente, este régimen de incentivos produce enormes distorsiones dentro del
sistema- que, Por otra parte, no es tal en el Uruguay-, dentro del ordenamiento jurídico
tributario nacional. Quizás en lugar de hacer este tipo de modificaciones singulares que
produce distorsiones, tengamos que implementar una modificación general, conformando
propiamente un sistema tributario que seguramente aparejará, entre otros beneficios, una
menor carga tributaria, que es lo que se procura mediante esta Ley.”
OTROS BENEFICIOS
3.3
Canalización del ahorro
El Decreto-Ley Nº 14.178 en su artículo 9 previó inicialmente el beneficio de Canalización del
Ahorro con carácter preceptivo. Posteriormente la Ley Nº 15.851 de 24 de diciembre de
1986 modificó el mencionado artículo dándole al beneficio carácter facultativo a juicio del
Poder Ejecutivo.
24
Originalmente el mismo se otorgó a los sujetos pasivos del IRIC que realizaran aportes de
capital en empresas que llevaran a cabo proyectos de inversión declarados de Interés
Nacional, constituyéndose de esta forma en un estímulo a la formación de capital en
actividades consideradas prioritarias.
De acuerdo a este incentivo tributario, la empresa titular de un proyecto de inversión
amparado bajo el Decreto-Ley Nº 14.178 puede recurrir para su financiación al ahorro de
terceros. A su vez, gozará respecto a los tributos de los que ella sea contribuyente, de los
beneficios que el Poder Ejecutivo le haya concedido de acuerdo con el artículo 8 de dicho
Decreto-Ley.
Por otra parte, la empresa que invierte en acciones nominativas de la primera, es decir que
“canaliza ahorro” efectuando aportes de capital en la empresa titular del proyecto, goza del
beneficio tributario consistente en reducción de parte de su renta gravada.
3.3.1 Análisis de la normativa
El presente beneficio se origina en el artículo 9 del Decreto-Ley Nº 14.178, fue modificado
por el numeral 14 del artículo 346 del Decreto-Ley Nº 14.416 de 28 de agosto de 1975, por
el artículo 201 de la Ley Nº 15.851 y por el artículo 641 de la Ley Nº 16.170 de 28 de
diciembre de 1990.
El texto estaba incorporado como artículo 35 del Título 4 (IRIC) del Texto Ordenado 1996,
estando actualmente en el artículo 58 del Título 4 (IRAE), siendo el siguiente:
“Artículo 58.- Beneficio.- El Poder Ejecutivo podrá establecer que las personas físicas o
jurídicas que efectúen aportes documentados en acciones nominativas por empresas
comprendidas en el Decreto-Ley Nº 14.178, de 28 de marzo de 1974, puedan deducir para la
liquidación de este impuesto, el monto de lo invertido antes del plazo de presentación de la
respectiva declaración jurada. En caso de enajenarse dichas acciones antes de los tres años
de adquiridas, deberá reliquidarse el impuesto correspondiente abonándose la diferencia
resultante. El Poder Ejecutivo fijará el plazo durante el cual se otorga el beneficio de
canalización de ahorro y el monto máximo de la integración de capital, generadora de la
exoneración del impuesto a la renta.
Para las empresas comprendidas en el literal D) del artículo 9º de este Título, no será de
aplicación el régimen de canalización de ahorro, previsto en este artículo.
No obstante, podrán quedar exoneradas las rentas destinadas a la realización de algunas de
sus inversiones relacionadas con su giro, en la forma y condiciones que determine el Poder
Ejecutivo.”14
14
El artículo 9 del Título 4 (IRAE) enumera los pasivos del IRAE y en el literal D) menciona a “Los entes
autónomos y servicios descentralizados que integran el dominio industrial y comercial del Estado, no rigiendo
para este impuesto las exoneraciones que gozasen”
25
Por otra parte, el Decreto Reglamentario del IRAE Nº 150/007 recoge en su artículo 127 la
reglamentación del beneficio de Canalización del Ahorro.
“Artículo 127.- Canalización del Ahorro.- Los contribuyentes podrán computar como rentas
exentas de las mencionadas en el artículo 58º del Título que se reglamenta, los montos
invertidos en empresas declaradas de interés nacional, para lo cual dispondrán del mismo
plazo que el establecido para la presentación de la declaración jurada.
La inversión deberá ser documentada mediante:
1. Acciones nominativas.
2. Certificados provisorios de integración de capital.
3. Constancias de aportes irrevocables a cuenta de futuras integraciones. En este caso la
Asamblea de Accionistas deberá tratar la ampliación de capital en un plazo máximo
de ciento veinte días siguientes al primer aporte.
La sociedad dispondrá de un plazo que no excederá del cierre del segundo ejercicio siguiente
a aquél en el cual se realizó la inversión, para canjear los certificados provisorios y las
constancias de aportes irrevocables a cuenta de integración de capital, por las acciones
nominativas respectivas. En caso contrario la empresa inversora deberá reliquidar el
impuesto por los ejercicios que corresponda.
Si las acciones o certificados provisorios en su caso, fuesen emitidos con prima, tal extremo
deberá acreditarse mediante certificación contable expedida por profesional independiente
con título habilitante, en la que deberá constar que las acciones nominativas han sido
emitidas con prima y el importe de esta última.
Las declaraciones de interés nacional deberán establecer el plazo por el cual la integración
de capital otorga el beneficio de canalización de ahorro, el que no excederá en más de seis
meses la fecha en que el proyecto prevea el aporte de capital propio para financiarlo.
En caso que se formulen declaraciones genéricas de interés nacional, atendiendo a las
actividades desarrolladas o al lugar de radicación, se establecerá asimismo, plazo para la
integración de capital y un monto total (ya sea por cada empresa que se instale o por todos
los proyectos que se promuevan), para que la integración de capital goce del beneficio de
canalización del ahorro. Los documentos que acrediten la integración que motive la
exoneración de rentas, deberán contener una constancia estableciendo el período dentro del
cual puede deducirse el monto invertido como renta exenta y estar intervenidas por la
Comisión de Aplicación (COMAP) creada por el Artículo 12º de la Ley Nº 16.906 de 7 de enero
de 1998.
El Poder Ejecutivo, por resolución fundada y previo asesoramiento de la COMAP, podrá
otorgar un nuevo plazo y aumentar el monto cuando las aportaciones de capital resulten
superiores a las previstas originalmente.
26
En ocasión de presentar la declaración jurada del ejercicio de la inversión y en los tres
siguientes, deberán agregarse una constancia emitida por la empresa promovida, de la
titularidad de las acciones, los certificados provisorios o las constancias de aportes
irrevocables a cuenta de futuras integraciones.
El monto invertido a que se refiere el presente artículo, que supere el monto de las rentas
gravadas no originará pérdidas deducibles en futuros ejercicios.”
3.3.2 Características del beneficio
El beneficio de Canalización del Ahorro no es aplicable a las empresas que hayan obtenido
una declaratoria de Interés Nacional, sino a los accionistas que han invertido en ellas. Es
decir, que el verdadero beneficiario no es la empresa declarada de Interés Nacional, sino la
que realice aportes de capital en sociedades anónimas y en comandita por acciones y
siempre que sea en acciones nominativas, la cual podrá deducir de su renta gravada el
importe invertido.
La resolución del Poder Ejecutivo, a la que hace mención el art. 127 del Dec. Nº 150/007,
debe establecer tanto el plazo durante el cual se otorga el beneficio, así como el monto
máximo de inversión generadora del mismo. En caso que los aportes resulten mayores a los
previstos originalmente, el Poder Ejecutivo podrá extender el plazo y aumentar el monto
previo asesoramiento de la COMAP.
Por otra parte, el aporte de capital debe cumplir con dos límites temporales: en primer
lugar, debe realizarse dentro del período previsto en la resolución del Poder Ejecutivo, y en
segundo lugar, antes del vencimiento de la presentación de la declaración jurada del
ejercicio en el cual se computará la deducción.
Es importante aclarar que no es suficiente la mera declaratoria de Interés Nacional para que
sea aplicable el beneficio, sino que debe haberse otorgado expresamente el beneficio de
Canalización del Ahorro.
Dicha aseveración se encuentra respaldada con la Consulta Nº 984 de la D.G.I., donde un
contribuyente pregunta si es deducible toda la inversión en empresas declaradas de Interés
Nacional o solamente en aquellas a las que se concedió el beneficio de la canalización del
ahorro. La D.G.I. responde que la deducción comprende solo a aquellos casos en que se
concedió el beneficio.
Esta situación se mantuvo hasta la modificación introducida por la Ley Nº 15.851, art. 201,
donde la concesión del beneficio de Canalización del Ahorro pasó a ser una facultad del
Poder Ejecutivo.
27
Corresponde señalar que cuando la Ley hace referencia al “monto de lo invertido” en
relación a los aportes documentados realizados en acciones nominativas, se refiere al costo
real de las acciones y no a su valor nominal.
La Consulta Nº 1245 realizada a la D.G.I. planteó si la deducción de rentas por el régimen de
Canalización del Ahorro debe hacerse por el valor nominal de las acciones compradas o por
su costo real, en caso de diferir. La D.G.I. contesta que “lo que se exonera son las rentas
efectivamente aplicadas a integrar el capital de las empresas promocionadas”, es decir el
costo real de las acciones.
El art.127 del Dec.150/007 prevé el caso que se formulen declaraciones genéricas de interés
nacional, atendiendo a las actividades desarrolladas o al lugar de radicación. En caso que se
verifique esta situación, la resolución establecerá plazo para la integración de capital y un
monto total, por cada empresa que se instale o por todos los proyectos que se promuevan.
Finalmente, el último inciso de dicho artículo señala que el monto invertido que supere el
monto de las rentas gravadas, no originará pérdidas deducibles en futuros ejercicios. Es
decir, que el monto invertido que exceda la utilidad fiscal no será trasladable a ejercicios
siguientes.
3.4
Autocanalización del ahorro
El beneficio de “Autocanalización del ahorro” o también denominado “Canalización del
ahorro interno“ es producto del beneficio anteriormente analizado, la Canalización del
ahorro.
Tiene como finalidad incentivar que la financiación de un proyecto sea realizada con fondos
propios.
La diferencia con la Canalización del ahorro es que el beneficiario en este caso es la propia
empresa declarada promovida, la cual deberá tener la forma jurídica de sociedad por
acciones.
Dentro de los argumentos utilizados para fundamentar la incorporación de este nuevo
beneficio se encontraban los siguientes: que las rentas provenientes de actividades
anteriores o de otros giros de la empresa debían poder beneficiarse del mismo régimen que
gozaban terceras personas contribuyentes del Impuesto a la Renta. Por otra parte, se
evitaría el artificial fraccionamiento de las empresas, realizado con el único fin de
aprovechar la exoneración tributaria de acuerdo a la legislación en ese momento vigente.
3.4.1 Análisis de la normativa
A nivel normativo, la introducción de dicho beneficio se plasmó en el Decreto-Ley Nº 15.548
de 17 de mayo de 1984, cuyas normas dispositivas se encontraban al momento de
publicación de la Ley de Reforma Tributaria (Nº 18.083) en los artículos 38 a 41 del Título 4
del Texto Ordenado de 1996.
28
El nuevo Título 4 recoge este beneficio en sus artículos 61 a 64, que establecen lo siguiente:
“Artículo 61.- Auto-canalización del ahorro.- Autorízase al Poder Ejecutivo, de acuerdo con
el Decreto-Ley Nº 14.178, de 28 de marzo de 1974, a exonerar del pago del Impuesto a las
Rentas de las Actividades Económicas a las empresas comprendidas en dicho Decreto-Ley,
que tengan la forma jurídica de sociedades por acciones, deduciendo de la renta neta
fiscalmente ajustada, del ejercicio en que se realiza la inversión o de los ejercicios
comprendidos en la resolución respectiva, el monto del aumento de capital integrado,
derivado de la capitalización de reservas o de la distribución de dividendos en acciones
equivalente a la inversión referida.
La autoridad social competente deberá resolver la capitalización de reservas o la distribución
de dividendos en acciones, en un plazo máximo que no podrá exceder el de presentación de
la respectiva declaración jurada. No podrán capitalizarse reservas legales por reinversiones,
y por mantenimiento de capital circulante y por inversiones.
Para el caso de que no se cumpla con la efectiva emisión de acciones, se adeudará el
impuesto sobre las rentas exoneradas desde la fecha en que el mismo se hubiera devengado,
con las sanciones correspondientes.
Artículo 62.- Auto-canalización del ahorro.- En la resolución respectiva se establecerá:
a) El monto máximo generador de la exoneración tributaria.
b) Los ejercicios fiscales en los cuales será aplicable.
c) El plazo máximo para realizar las modificaciones estatutarias y trámites judiciales
que correspondan, para ampliar el capital autorizado y emitir las acciones
correspondientes al capital integrado, de acuerdo al artículo anterior.
La exoneración no podrá ser superior al aporte de capital propio previsto en el proyecto para
financiar la inversión o aquel que resulte de la efectiva implantación del proyecto, si fuese
menor.
El Poder Ejecutivo podrá modificar la resolución a que hace referencia este artículo.
Artículo 63.- Auto-canalización del ahorro.- Cuando se otorgue la exoneración prevista en
los artículos 61 y 62 de este Título, el beneficio de canalización del ahorro establecido en el
artículo 9ª del Decreto-Ley Nº 14.178, de 28 de marzo de 1974, será reducido en el monto
equivalente, debiendo establecer la sociedad al emitir cada acción, si la misma es apta para
la deducción del impuesto a la renta de la empresa o del accionista.
Artículo 64.- Auto-canalización del ahorro.- Las empresas que se acojan a los beneficios
determinados en los artículos 61 a 63 de este Título, tendrán prohibido rescatar acciones
29
antes de los 5 (cinco) años de vencido el plazo máximo previsto en la resolución para realizar
las integraciones de capital, siendo de aplicación, en caso de incumplimiento, el artículo 13
del Decreto-Ley Nº 14.178, de 28 de marzo de 1974”.
El beneficio de Auto-canalización del ahorro se encuentra reglamentado en los artículos 128
a 131 del Decreto Nº 150/007, los que se transcriben a continuación:
“Artículo 128.- Exoneración por capitalización.- La exoneración acordada por el artículo 61
del Título que se reglamenta podrá ser computada en el ejercicio en que se realice la
inversión o en los comprendidos en la resolución respectiva.
Conjuntamente con la respectiva declaración jurada deberá presentarse un anexo en el que
se detalle la autoridad social que resolvió la capitalización de reservas o distribución de
dividendos en acciones, fecha de la respectiva resolución y denominación de las reservas que
se capitalicen.
La fecha de la resolución dará derecho a deducir la exoneración en el ejercicio en que fue
tomada, en los siguientes o en el anterior si la resolución fue tomada antes del vencimiento
del plazo de presentación de la declaración jurada.
La exoneración estará limitada por el importe menor entre el establecido en la resolución
que acordó la exoneración, el monto nominal de las acciones emitidas y el costo de la
inversión. Cuando el monto exonerado en la resolución estuviera fijado en moneda
extranjera, la conversión para calcular el monto exonerado se realizará en base a la
cotización al tipo comprador billete del mercado interbancario del día anterior a la resolución
de la autoridad competente incrementando el capital.
En caso de no darse cumplimiento a la emisión de acciones deberá reliquidarse el impuesto
dentro del plazo de presentación del ejercicio en que venció el referido plazo, con las
sanciones correspondientes.
Artículo 129.- Auto canalización del ahorro. Plazo.- Amplíase el plazo por el que podrá
otorgarse el beneficio de auto canalización del ahorro a que refieren los artículos 61º y
siguientes del Título que se reglamenta, a tres ejercicios económicos, sin perjuicio de los
plazos mayores que corresponda aplicar en virtud de lo establecido en el artículo 16º de la
Ley Nº 16.906 de 7 de enero de 1998.
Artículo 130.- Auto canalización del ahorro. Beneficio.- El beneficio a que refiere el Artículo
anterior, comprenderá:
a) La exoneración de la renta neta fiscal del ejercicio en que se realiza la inversión, o de
los comprendidos en la resolución respectiva por un monto equivalente al 50%
(cincuenta por ciento) de la inversión efectivamente realizada que se financie con
fondos propios o utilidades generadas por la ejecución del proyecto, siempre que
dichos aportes patrimoniales se materialicen mediante la capitalización de reservas o
30
distribución de dividendos en acciones, de acuerdo a lo dispuesto por los artículos 61º
y siguientes del Título que se reglamenta.
b) El diferimiento de la imputación de la renta neta fiscal no exonerada en virtud de lo
dispuesto en el literal anterior, por un monto equivalente al restante 50% (cincuenta
por ciento) de la inversión financiada de acuerdo al mecanismo de aumento
patrimonial previsto en dicho literal.
La renta diferida a que se refiere el inciso anterior, se imputará en el quinto ejercicio
siguiente a aquel en el que se ejecute la inversión.
Artículo 131.- Auto canalización del ahorro. Cómputo.- Las maquinarias y equipos usados
adquiridos en plaza, directamente afectados a la actividad promovida, se computarán a
efectos de determinar el monto de la inversión a que refiere el Artículo anterior, por el 100%
(cien por ciento) de su valor de adquisición, siempre que los mismos no hayan sido objeto del
mismo beneficio con anterioridad”.
3.4.2 Características del beneficio
El beneficio de Auto-canalización del ahorro, tal cual lo determina la normativa mencionada
precedentemente, debe ser concedido expresamente por el Poder Ejecutivo. O sea, no es un
beneficio de carácter automático.
Los beneficiarios deben ser empresas que tengan la forma jurídica de sociedades por
acciones y que a su vez estén comprendidas dentro del Decreto-Ley de Promoción Industrial
Nº 14.178, o sea, empresas que el Poder Ejecutivo haya declarado de Interés Nacional.
Por otra parte, el beneficio consiste en deducir de la renta neta fiscal una cifra que no está
limitada a un porcentaje de la inversión efectuada ni a un porcentaje de la renta del
ejercicio. En tal sentido, el artículo 128 del Decreto Nº 150/007 determina que al monto
deducible se aplicará el menor de los siguientes topes:
-
El monto fijado en la resolución del Poder Ejecutivo que acordó la exoneración
-
El monto nominal de las acciones emitidas
-
El monto del costo de la inversión.
La exoneración puede ser efectuada contra la renta del ejercicio en que se realiza la
inversión o de los ejercicios comprendidos en la resolución del Poder Ejecutivo.
Esto debe complementarse con lo establecido en este tema en diversas normas. El tercer
inciso del artículo 128 del decreto reglamentario expresa que la fecha de la resolución de la
autoridad social que resolvió la capitalización de reservas o distribución de dividendos en
acciones, dará derecho a deducir la exoneración en el ejercicio en que fue tomada, en los
31
siguientes o en el anterior en el caso que la resolución fuese anterior al vencimiento del
plazo de presentación de la declaración jurada.
Por otra parte, el tercer inciso del artículo 62 del Título 4 establece que: “el Poder Ejecutivo
podrá modificar la resolución a que hace referencia este artículo”. Con esto se procuró dar
flexibilidad al beneficio de auto-canalización del ahorro, permitiendo que el Poder Ejecutivo
introduzca modificaciones en relación al período para el cómputo de la exoneración, montos
exonerados, en aquellos casos en que la ejecución de un proyecto difiera de las previsiones.
A efectos de poder verificar que la inversión es realizada con fondos propios, el beneficio de
Auto-canalización requiere la capitalización de reservas o la distribución de dividendos en
acciones por una cifra equivalente a la inversión. A tales efectos, las únicas reservas que no
pueden utilizarse son las reservas legales por reinversiones y por mantenimiento de capital
circulante y por inversiones, según lo establece el inciso segundo del artículo 61 del Título 4.
Considerando el artículo 130 del Decreto Nº 150/007 se observa que el beneficio consiste
por un lado en la exoneración de la renta neta fiscal del ejercicio en que se realiza la
inversión o de los comprendidos en la resolución respectiva por un monto equivalente al
50% de la inversión realizada con fondos propios, y por otro lado se establece el
diferimiento de la imputación de la renta neta fiscal no exonerada, por un monto
equivalente al 50 % restante. La misma deberá considerarse renta gravada en el quinto
ejercicio siguiente a aquel en que se haya ejecutado la inversión.
De esta forma, el diferimiento de la renta es un beneficio de carácter financiero, ya que no
constituye una exoneración efectiva, sino un simple retraso en el pago de parte de impuesto
a la renta, para el cual tampoco se prevé ningún mecanismo de actualización,
beneficiándose así el contribuyente.
Finalmente, haciendo un análisis de ambos beneficios fiscales cabe señalar lo siguiente:
3.5
-
los regímenes de Canalización y Auto-canalización del ahorro no son excluyentes sino
complementarios. A tales efectos el artículo 63 del Título 4 del Texto Ordenado 1996
establece que cuando se otorgue la exoneración de auto-canalización del ahorro, el
beneficio de canalización del ahorro será reducido en el monto equivalente,
debiendo establecer la sociedad al emitir cada acción, si la misma es apta para la
deducción del impuesto a la renta de la empresa o del accionista.
-
Las empresas que ejecuten proyectos de inversión en actividades promovidas no
podrán gozar de los beneficios de Canalización del ahorro y de Auto-canalización del
ahorro. Esta disposición está recogida en el artículo 69 del Título 4 del Texto
Ordenado 1996.
Exoneración por Inversiones
En nuestro sistema tributario existen otros regímenes de estímulo a la inversión, además de
32
los ya visto hasta el momento, como es el régimen de exoneración por inversiones aplicable
para el Impuesto a las Rentas de las Actividades Económicas (IRAE). El mismo está previsto
en el artículo 53 del Título 4 del Texto Ordenado 1996 y reglamentado por los artículos 114 a
121 del Decreto Nº 150/007 de 26 de abril de 2007.
3.5.1 Base normativa
El beneficio de Exoneración por Inversiones fue previsto en el artículo 447 de la Ley Nº
15.903, siendo incorporado al artículo 32 del Título 4 del Texto Ordenado 1996. Actualmente
se encuentra en el artículo 53 del Título 4, el cual se transcribe a continuación:
“Artículo 53.- Exoneración por inversiones.- Exonérense de este impuesto hasta un máximo
del 40% (cuarenta por ciento), de la inversión realizada en el ejercicio, las rentas que se
destinen a la adquisición de:
a) Máquinas e instalaciones destinadas a actividades industriales, comerciales y de
servicios, con exclusión de las financieras y de arrendamiento de inmuebles.
b) Maquinarias agrícolas.
c) Mejoras fijas en el sector agropecuario. El Poder Ejecutivo establecerá la nómina al
respecto.
d) Vehículos utilitarios. El Poder Ejecutivo determinará qué se entenderá por tales.
e) Bienes muebles destinados al equipamiento y reequipamiento de hoteles, moteles y
paradores.
f) Bienes de capital destinados a mejorar la prestación de servicios al turista en
entretenimiento, esparcimiento, información y traslados. El Poder Ejecutivo
determinará la nómina.
g) Equipos necesarios para el procesamiento electrónico de datos y para las
comunicaciones.
h) Maquinarias, instalaciones y equipos, destinados a la innovación y a la
especialización productiva, en tanto no se encuentren incluidos en los literales
anteriores. El Poder Ejecutivo, con el asesoramiento de la Agencia Nacional de la
Innovación, determinará la nómina de bienes incluidos en el presente literal.
i)
Fertilizantes fosfatados en cualquiera de sus fórmulas con fósforo únicamente,
destinados a la instalación y a la fertilización de praderas permanentes. El Poder
Ejecutivo establecerá los requisitos para el otorgamiento del beneficio.”
(inciso agregado por la Ley Nº 18.341 de 31 de agosto de 2008)
33
Exonérense de este impuesto, hasta un máximo del 20% (veinte por ciento), de la inversión
realizada en el ejercicio, las rentas que se destinen a:
a) Construcción y ampliación de hoteles, moteles y paradores.
b) Construcción de edificios o sus ampliaciones destinados a la actividad industrial o
agropecuaria.
Las rentas que se exoneren por aplicación de los incisos anteriores no podrán superar el 40%
(cuarenta por ciento, de las rentas netas del ejercicio, una vez deducidas las exoneradas por
otras disposiciones.
El monto exonerable de la inversión que supere el porcentaje establecido en el inciso anterior
podrá ser deducido con las mismas limitaciones en los dos ejercicios siguientes. El presente
inciso no será aplicable a los sujetos pasivos del literal D) del artículo 9º de este Título.
Las rentas exoneradas por este artículo no podrán ser distribuidas y deberán ser llevadas a
una reserva cuyo único destino ulterior será la capitalización.
Cuando en el ejercicio en que se hayan efectuado inversiones o en los tres siguientes, se
enajenen los bienes comprendidos en las exoneraciones de este artículo, deberá computarse
como renta del año fiscal en que tal hecho se produzca, el monto de la exoneración
efectuada por inversión, sin perjuicio del resultado de la enajenación.
No serán computables como inversiones la adquisición de empresas o cuotas de
participación en las mismas.”
Este beneficio se encuentra reglamentado en el Capítulo VI - Exoneraciones - del Decreto
Reglamentario del IRAE Nº 150/007 en sus artículos 114 a 121.
3.5.2
Características del beneficio
A) Alcance del beneficio
El régimen de “reinversiones” exonera del IRAE un porcentaje de las rentas destinadas a la
inversión en determinados bienes, los cuales abarca no solo el sector industrial, sino
también al sector agropecuario, turístico, comercial y de servicios.
En la medida que el alcance subjetivo de dicho beneficio no está delimitado, se encuentra
comprendida toda empresa que sea sujeto pasivo del IRAE y que posea contabilidad
suficiente a juicio de la Dirección General Impositiva, de acuerdo a lo establecido por el
Artículo 121 del Decreto Nº 150/007.
La obligación de liquidar con contabilidad suficiente puede estar dada por la forma jurídica o
por los ingresos, de acuerdo a lo establecido por los artículos 88 del Título 4 y el artículo 168
34
del Decreto Nº 150/007. La obligación dada por la forma jurídica comprende a las
sociedades anónimas y a las sociedades en comandita por acciones, los establecimientos
permanentes de entidades no residentes en la República, los entes autónomos y servicios
descentralizados que integran el dominio industrial y comercial del Estado, los fondos de
inversión cerrados de crédito y los fideicomisos con excepción de los de garantía. La
obligación dada por ingresos refiere a aquellos contribuyentes que hayan obtenido en el
ejercicio anterior más de 4.000.000 UI, siempre que no resulten obligados por su forma
jurídica.
B) Requisitos para acceder al beneficio
-
En primer lugar debe existir una inversión real en determinados bienes del activo
fijo, mejoras fijas en el sector agropecuario o estar destinada a la construcción y
ampliación de hoteles, moteles y paradores o construcción de edificios o sus
ampliaciones destinados a la actividad industrial o agropecuaria.
-
En segundo lugar se establecen límites de carácter cuantitativo.
Se exonera del IRAE hasta un máximo del 40% de la inversión cuando se trate de
bienes muebles del activo fijo o mejoras fijas en el sector agropecuario, estando
varios de éstos sujeto a la nómina que determine el Poder Ejecutivo, la cual se
establece en los artículos 116 a 118 del Decreto Reglamentario del IRAE Nº 150/007.
Por otra parte, se exonera hasta un máximo del 20% de la inversión realizada en el
ejercicio, las rentas que se destinen a la construcción y ampliación de los bienes
inmuebles mencionados en el punto anterior. Ambos montos a exonerar, a su vez, no
podrán superar el 40% de la renta neta fiscal del ejercicio, una vez deducidas las
rentas exoneradas por otras disposiciones (por ejemplo por la Auto-canalización del
ahorro).
-
Asimismo existe un tercer límite que está dado por la existencia de utilidad
contable.
El contribuyente deberá constituir una reserva que se denominará “Reservas por
exoneración por Inversiones”, equivalente al monto de las rentas exoneradas. La
misma deberá ser creada o incrementada con las utilidades del ejercicio y en caso de
no ser éstas suficientes podrán utilizarse otras reservas o los resultados acumulados.
Por otra parte, se establece que el único destino de las reservas mencionadas será la
capitalización y el órgano competente deberá resolver dentro de los 120 días
siguientes al cierre del ejercicio la creación o ampliación de las mismas.
-
Por último se establece un límite temporal para la aplicación del beneficio.
En caso que la exoneración se encuentre topeada por el 40% de la renta neta fiscal, o
se carezca de resultados contables y otras reservas suficientes, el monto que exceda
alguno de esos límites podrá ser deducido en las mismas condiciones, en los dos
ejercicios siguientes.
35
C) Bienes comprendidos
La normativa establece dos tipos de bienes: MUEBLES e INMUEBLES.
Dentro de los BIENES MUEBLES se pueden distinguir dos grandes grupos:
Aquellos en los que la nómina de bienes o requisitos tienen que ser preceptivamente
determinados por el Poder Ejecutivo:
-
Mejoras fijas en el sector agropecuario
Vehículos utilitarios
Bienes de capital destinados a mejorar la prestación de servicios al turista en
entretenimiento, esparcimiento, información y traslados
Maquinarias, instalaciones y equipos, destinados a la innovación y a la
especialización productiva
Fertilizantes fosfatados en cualquiera de sus fórmulas con fósforo únicamente,
destinados a la instalación y a la refertilización de praderas permanentes
Aquellos que se establecen en la normativa y no requieren la determinación de una
nómina por parte del Poder Ejecutivo:
-
Máquinas e instalaciones destinadas a actividades industriales, comerciales y de
servicios, con exclusión de las financieras y de arrendamiento de inmuebles
Maquinarias agrícolas
Bienes muebles destinados al equipamiento y reequipamiento de hoteles, moteles y
paradores
Equipos necesarios para el procesamiento electrónico de datos y para las
comunicaciones
En los bienes muebles se exonera del IRAE hasta un máximo del 40% de la inversión
realizada en los siguientes bienes:
•
Máquinas e instalaciones destinadas a actividades industriales, comerciales y de
servicios.
Cabe señalar que con el régimen del IRIC (Impuesto a la Renta de Industria y Comercio) e IRA
(Impuesto a las Rentas Agropecuarias), solamente quedaban comprendidas las máquinas e
instalaciones destinadas a actividades industriales. Con el IRAE se amplía el beneficio a
actividades comerciales y de servicios, excluyendo las financieras y de arrendamiento de
inmuebles.
El Decreto reglamentario original Nº 577/988, en su artículo 3, definió las máquinas
industriales como las “utilizadas para producir, completar procesos industriales, envasar,
enfardar y acondicionar productos” y las instalaciones industriales como “ todas aquellas
36
que sean necesarias para poner en funcionamiento las maquinarias industriales incluidos
servicios de ampliación de fuerza motriz”.
Estas definiciones dieron lugar a diversas críticas por considerarse restrictivas tomando en
cuenta el espíritu de la norma legal.
Por dicha razón, el Decreto reglamentario del IRIC Nº 840/988 en su artículo 102 modificó
estas definiciones. Establece que por máquinas industriales se entiende “las utilizadas para
realizar la manufactura, la extracción, la conservación, envasado y acondicionamiento de
bienes”. Respecto al concepto de instalaciones industriales, se amplió a aquellas que sean
“necesarias para poder realizar un ciclo productivo, que incluirá desde la recepción de la
materia prima o la extracción hasta la entrega del producto manufacturado, extraído o
conservado, realizado por la empresa industrial”.
Estas modificaciones en cuanto al alcance fueron recogidas por el artículo 134 del Decreto
reglamentario del IRAE Nº 150/007.
•
Maquinaria agrícola y mejoras fijas en el sector agropecuario.
El literal b) del artículo 116 del Decreto Nº 150/007 establece que la maquinaria agrícola
comprende “la utilizada por los establecimientos agropecuarios para la producción de bienes
primarios”.
En cuanto a las mejoras fijas, el artículo 53 del Título 4 determina que el Poder Ejecutivo
establecerá la nómina de los mismos. El Decreto reglamentario del IRAE, en su artículo 116,
lit c) determina una lista taxativa de bienes incluidos en esta categoría. Haciendo una
comparación entre el régimen anterior a la Reforma Tributaria y el actual, se observa que
dentro de las inversiones comprendidas, al igual que en el IRIC e IRA, se encuentran los
tajamares, represas, pozos y perforaciones, molinos de viento y tanques australianos. Con la
Reforma Tributaria se incorporan nuevas mejoras, que son bombas para extraer agua,
bretes de vacunos y lanares, tubos, cepos, balanza fija, porteras, gallineros, chiqueros y
conejeras, represas con destino a irrigación, tanques de frío, instalaciones para la
distribución de energía eléctrica dentro del establecimiento y panales solares y
equipamiento para trazabilidad.
•
Vehículos utilitarios
Se encuentran comprendidos los chasis para camiones, camiones, tractores para remolque,
remolque y zorras. El Decreto Nº 544/008 de 10/11/2008 incorporó los ómnibus para el
transporte de pasajeros. Respecto a este punto, debemos considerar estrictamente los
vehículos que menciona la reglamentación como utilitarios, ya que existen diversas
definiciones de lo que se considera utilitario o no utilitario, por ejemplo para el caso del IRAE
37
(para proyectos de inversión en el Decreto Nº 2/012), IMESI (Decreto Nº 96/990) e IVA
(Decreto Nº 220/998)
•
Bienes de capital destinados a mejorar la prestación de servicios al turista
Dicha mejora se limita a la prestación de servicios en entretenimiento, esparcimiento,
información y traslados. El Poder Ejecutivo es quién determina la nómina de dichos bienes.
De acuerdo a lo establecido por el literal f) del artículo 116 del Decreto Nº 150/007, se
incluyen las adquisiciones de televisores y ómnibus para el transporte de sus pasajeros
realizadas únicamente por hoteles.
•
Equipos necesarios para el procesamiento electrónico de datos y para las
comunicaciones.
En este caso el texto legal no determina que el Poder Ejecutivo fije la nómina de los bienes
comprendidos. Por lo que debe entenderse que cualquier equipo necesario para el
procesamiento electrónico de datos o para las comunicaciones es computable para la
aplicación de la exoneración, siendo aplicable por cualquier empresa contribuyente del IRAE,
cualquiera sea el tipo de actividad que la misma desarrolle.
Al igual que en el IRIC e IRA se excluye la programación, es decir el software. Esta disposición
se encuentra establecida en el literal f) del artículo 116 del decreto reglamentario del IRAE.
En referencia al alcance del concepto “software“, la Administración en la Consulta Nº 5.077
consideró que la interpretación de la norma reglamentaria debe ser estricta. O sea que se
excluye en forma genérica al software, no distinguiendo si el mismo viene con el equipo o si
es a medida. De forma que solamente podrán ser objeto de exoneración las adquisiciones de
equipos propiamente dichos.
Con la Ley Nº 18.083 (Reforma Tributaria) se agregan tres literales E), H) e I) al artículo 53º
del Título 4:
•
Bienes muebles destinados al equipamiento y reequipamiento de hoteles, moteles y
paradores.
No se requiere facultad del Poder Ejecutivo para establecer la nómina de bienes que
quedarán comprendidos, por lo que alcanza a aquellos que sean adquiridos para cumplir con
los fines establecidos por la norma.
•
Maquinarias, instalaciones y equipos, destinados a la innovación y a la
especialización productiva, siempre que se trate de bienes no mencionados
anteriormente.
La Ley faculta al Poder Ejecutivo a establecer cuál es la nómina de bienes incluidos junto con
el asesoramiento de la Agencia Nacional de la Innovación. Hasta la fecha el Poder Ejecutivo
no hizo uso de sus facultades.
38
•
Fertilizantes fosfatados en cualquiera de sus fórmulas con fósforo únicamente,
destinados a la instalación y a la refertilización de praderas permanentes.
Este literal se agregó por la Ley Nº 18.341 de 31 de agosto de 2008
En este caso el Poder Ejecutivo establecerá los requisitos para el otorgamiento del beneficio.
El literal H) del artículo 116 del Decreto Nº 150/007 establece ciertos requisitos que se
deben cumplir para hacer uso del beneficio, que es de estricta aplicación para los
productores pecuarios.
Un concepto a tener en cuenta es qué se entiende por inversión de bienes muebles del activo
fijo, objeto de la exoneración del 40% de la inversión.
El artículo 114º del Decreto Nº 150/007 establece que se entenderá por inversión la
adquisición de bienes del activo fijo. Esto se encuentra acorde con el criterio de imputación
de costos previsto por el IRAE, en donde el artículo 93º del Decreto reglamentario establece
que “por el valor de costo de los bienes muebles del Activo Fijo se entenderá el que resulte de
su precio de adquisición más los gastos efectuados con motivo de su compra e instalación,
excluyéndose los intereses de financiación y las diferencias de cambio. Si no fuera posible
determinar la fecha de adquisición y el precio de compra, se tomarán los valores corrientes
en plaza reservándose la Dirección General Impositiva el derecho a impugnarlo si no lo
considerara ajustado a la realidad”.
De acuerdo al artículo 115º del Decreto Nº 150/007, la adquisición se produce cuando el
bien haya sido recibido en forma real o ficta, como consecuencia de la realización de un
contrato de compraventa o permuta.
Con respecto a las adquisiciones en forma real, ocurren cuando el adquirente toma efectiva
y físicamente los bienes. Mientras que en forma ficta, es cuando tiene derecho a la
disposición de los bienes, como por ejemplo en una importación, donde el conocimiento de
embarque le otorga la titularidad del bien al importador.
En el caso que los bienes muebles no sean adquiridos a un tercero, sino que sean
construidos por la propia empresa, la exoneración por inversiones se hará efectiva en el
ejercicio en el cual se termine la construcción del bien.
El alcance de los bienes muebles comprende tanto a nuevos como usados y su utilización
puede ser realizada por su propietario o por terceros. Así lo determina el artículo 118º del
Decreto reglamentario. Esta disposición permite que un mismo bien pueda ser objeto de
exoneración por varios contribuyentes en el transcurso de su vida útil.
Respecto a los bienes intangibles, corresponde aclarar que los mismos no se encuentran
comprendidos en la exoneración analizada, debido a que no se consideran muebles del
activo fijo.
39
Esta afirmación quedó ratificada en la Consulta Nº 4.322, donde se establece que los bienes
que integran el activo intangible no pueden ser objeto del beneficio del régimen de
exoneración por inversiones.
En el caso de los BIENES INMUEBLES, se exonera del IRAE hasta un máximo del 20% de la
inversión que se realice en el ejercicio, las rentas que se destinen a:
•
Construcción y ampliación de hoteles, moteles y paradores
•
Construcción de edificios o sus ampliaciones destinados a la actividad industrial o
agropecuaria.
Con el régimen anterior a la Reforma Tributaria, solo se podía acceder a la exoneración de
construcción de edificios o ampliaciones cuando se tenía como destino la actividad
industrial.
Con el IRAE se amplía el beneficio a las actividades agropecuarias.
En relación al costo de construcción y ampliación de edificios, el artículo 115º del Decreto Nº
150/007 establece que “el monto exonerable se determinará por el costo de obra incurrido
en el ejercicio, en la forma y condiciones que determine la Dirección General Impositiva”. Al
momento la Administración no se ha expedido en este punto.
Cabe señalar que los momentos de reconocimiento de la exoneración del costo de los
bienes muebles e inmuebles que determina la normativa son distintos.
Para los bienes muebles la exoneración se computa en el ejercicio de su adquisición o en el
caso de construcción del bien, en el ejercicio que finalice la misma. Para los bienes
inmuebles el monto a exonerar comprende los costos que se vayan incurriendo en la
realización de la obra en el ejercicio, es decir las obras en curso. Esta previsión se deriva del
hecho que este tipo de inversiones frecuentemente abarca un período de tiempo mayor a
un año.
Respecto a las ampliaciones, el artículo 117º del Decreto Nº 150/007 establece que el
concepto de ampliación de edificios implica una mayor área construida.
Asimismo, corresponde señalar que la exoneración no opera si una empresa industrial
construye un inmueble o realiza una ampliación en un edificio que no está afectado a la
actividad industrial propiamente dicha.
Por último cabe agregar que, de acuerdo al artículo 115 citado, la exoneración mencionada
no comprende la adquisición de inmuebles ni la de empresas o cuotas de participación en
las mismas. De forma que se restringe en materia de inmuebles a construcciones y
ampliaciones.
40
D) Plazo que deben mantenerse los bienes exonerados
De acuerdo al artículo 53º del Título 4 los bienes objeto de la exoneración no pueden ser
enajenados dentro del ejercicio que se realizaron las inversiones o en los tres ejercicios
siguientes. En caso que se enajenen, deberá computarse como renta del año fiscal el monto
de la exoneración efectuada por la inversión, además de computar el resultado por la
enajenación, ambos en el ejercicio que se realice.
Cabe señalar que la renta exonerada por el beneficio no deberá ajustarse posteriormente en
la liquidación del IRAE, o sea se considera su valor histórico.
Finalmente, corresponde mencionar que existe una diferencia respecto al plazo señalado si
aplicamos el Régimen de Exoneración por Inversiones establecido por el artículo 53º del
Título 4 o el Régimen de Proyectos de Inversión.
Para este último, el artículo 13º del Decreto Nº 2/012 establece que “los bienes de activo fijo
que fueron objeto de exoneraciones tributarias, deberán mantenerse por el término de su
vida útil, considerando a tales efectos los criterios fiscales o de 10 (diez) años en el caso que
la vida útil sea mayor”.
En el caso que los mismos sean vendidos antes del plazo establecido, sean sustituidos por
bienes similares y se cuente con la correspondiente autorización de la COMAP, no generarán
ajuste en el impuesto a pagar. En este caso, el nuevo bien no podrá ser objeto de ningún
beneficio fiscal en la liquidación del IRAE. Es decir, no podría quedar comprendido en el
beneficio de exoneración por inversiones del artículo 53º del Título 4.
Por otra parte, no será necesario la autorización de la COMAP en caso que los bienes
enajenados no representen más de un 5% de los bienes de activo fijo que fueron objeto de
exoneraciones tributarias en el proyecto de inversión.
E) Constitución de una reserva
Una de las condiciones que se debe cumplir para hacer uso del beneficio es la constitución
de una reserva que deberá denominarse “Reservas por exoneración de Inversiones”.
La norma legal dispone que las rentas exoneradas no podrán ser distribuidas y deberán ser
llevadas a una reserva cuyo único destino ulterior será la capitalización. Evidentemente que
cuando la norma se refiere a “las rentas exoneradas” comprende a las rentas contables
hasta un monto concurrente con las rentas fiscales exoneradas, ya que las únicas rentas
pasibles de distribución son las contables.
41
El artículo 53º del Título 4 no establece de qué ejercicio deben provenir dichas utilidades
contables, lo que podría llevar a la interpretación que se podría constituir la reserva con
utilidades retenidas de otros ejercicios.
El artículo 120º del Decreto Reglamentario Nº 150/007 optó por una disposición más
detallada respecto a este punto, estableciendo que dicha reserva “deberá ser creada o
incrementada con las utilidades contables del ejercicio; en caso de no ser éstas suficientes
podrán utilizarse otras reservas o los resultados acumulados”.
A diferencia del IRIC, que solo se permitía la constitución de reservas con utilidades
contables, a partir de la Reforma Tributaria con el IRAE se pueden también utilizar otras
reservas o resultados acumulados, en caso que las utilidades contables no sean suficientes.
Respecto al plazo para la constitución de las reservas, el artículo 120 mencionado establece
que: “El órgano competente deberá resolver dentro de los 120 (ciento veinte) días siguientes
al cierre del ejercicio la creación o ampliación de las reservas mencionadas”. Esto significa
que el contribuyente no podrá hacer uso del beneficio en el caso que no haya creado o
ampliado las reservas antes del período de tiempo establecido. La Administración sostuvo
esta posición en la Consulta Nº 4.847, donde establece que es requisito formal para la
aplicación del beneficio, la constitución de la Reserva en el plazo de 120 días, por lo que el
no cumplimiento en tiempo y forma no le permite a la empresa hacer uso de la exoneración.
Finalmente, de acuerdo a lo que indica la norma, dicha reserva debe ser aprobada por el
órgano competente. Por tal motivo, se debería considerar dependiendo de la forma jurídica
de la empresa interesada en aplicar el beneficio, quién es ese órgano competente que tiene
la facultad de constituir dicha reserva.
En el caso de sociedades comerciales el órgano competente está representado por la
asamblea de socios o accionistas y en caso de unipersonales por el propio titular de la
misma.
En relación a este tema encontramos la Consulta Nº 3.012 donde se plantea qué debe
entenderse por “órgano competente” para crear o ampliar las reservas por reinversiones en
el caso de sociedades anónimas. La Administración sostuvo que en el caso que plantea la
consultante, el “órgano competente” es la Asamblea Ordinaria de Accionistas reunida y
decidiendo como la ley y el estatuto mandan.
F) Traslado del beneficio a ejercicios siguientes
De acuerdo al artículo 53º del Título 4 se prevé que el beneficio no se agote en un solo
ejercicio. Se establece que si el monto a exonerar es mayor que el 40% de la renta neta
fiscal, luego de haberse deducido las rentas exoneradas por otras disposiciones, el monto de
la inversión que no pudo ser aplicado podrá ser considerado en los dos ejercicios siguientes
con las mismas limitaciones.
42
Se exceptúa expresamente al uso de este beneficio a los entes autónomos y servicios
descentralizados que integran el dominio industrial y comercial del Estado.
Por otra parte, de acuerdo al artículo 120º del Decreto Nº 150/007 deberá crearse una
reserva igual al monto de las rentas exoneradas, con las utilidades contables del ejercicio y/o
con otras reservas o resultados acumulados, en caso que las utilidades contables sean
insuficientes.
Por lo tanto, juegan dos topes al momento de determinar el monto a exonerar, que en caso
que no se pueda aplicar en su totalidad en ese ejercicio, se traslada a los dos ejercicios
siguientes.
De esta forma se flexibiliza el plazo de aplicación del beneficio, en comparación con las
disposiciones del IRIC, donde la norma no otorgaba la posibilidad de trasladar el beneficio
que no había podido ser utilizado, quedando limitado a un solo ejercicio.
G) Formalidades de presentación
De acuerdo al artículo 119º del Decreto Nº 150/007, los contribuyentes que apliquen el
beneficio de exoneración por inversiones, deberán presentar junto con la liquidación anual
del IRAE el detalle de los bienes y las construcciones o ampliaciones que dieron motivo a la
exoneración.
Hasta la fecha la Administración no ha exigido la presentación de ninguna declaración jurada
que contenga dicho detalle. De forma que en la práctica estaría alcanzando solamente con la
inclusión del ajuste en la declaración del impuesto para poder hacer uso del beneficio.
Es importante tener en cuenta que el referido ajuste a incluir en la declaración es el último a
realizarse, ya que el artículo 114º del Decreto Nº 150/007 dispone en su inciso final que el
40% de la renta a considerar, es luego de haber deducido todas las exoneraciones
establecidas en otras disposiciones.
También este ajuste debe realizarse después de deducidas las pérdidas fiscales de ejercicios
anteriores.
En relación a este punto existen diferencias en cuanto a las formalidades de presentación
respecto al Régimen de Promoción de Inversiones de la Ley Nº 16.906.
Una empresa para acceder a los beneficios fiscales en el marco de la Ley Nº 16.906 y
obtener un proyecto de inversión promovido, debe presentar dicho proyecto a la COMAP
que analizará el mismo. El Poder Ejecutivo a través de una Resolución otorgará los beneficios
fiscales.
43
Otro punto a considerar donde existen diferencias entre los dos regímenes es el plazo de
tiempo establecido para incluir inversiones a exonerar.
Mientras que cuando se presenta un proyecto de inversión a la COMAP, se puede computar
todas aquellas inversiones realizadas a partir de los seis meses anteriores a la presentación
de la solicitud, en el Régimen de Exoneración por Inversiones se computan las inversiones
realizadas en el ejercicio, pudiendo trasladar el beneficio que no pueda ser utilizado para los
dos siguientes.
3.5.3 Análisis del beneficio respecto a otros regímenes de exoneración vigentes
Coexistencia con el Régimen de Autocanalización del ahorro
Considerando que el Régimen de Exoneración por Inversiones y la Autocanalización del
ahorro son incentivos tributarios autónomos, es decir que se complementan pero no se
excluyen, una determinada inversión puede beneficiarse de ambos incentivos, en la medida
que la misma cumpla con las condiciones exigidas por cada uno de ellos.
En caso que se apliquen dentro de un mismo ejercicio no se superponen porque no
desgravan la misma renta sino porciones distintas de la misma. El artículo 53º del Título 4
establece que las rentas que se exoneren por este beneficio se harán “una vez deducidas las
exoneradas por otras disposiciones”. Por lo tanto, en el caso que a una inversión se le
aplique en el mismo ejercicio el beneficio de Autocanalización del ahorro y la Exoneración
por Inversiones, primero se aplicará la deducción por Autocanalización del ahorro y sobre el
remanente de la renta y con el límite que corresponda, se aplicará la Exoneración por
Inversiones.
Por otra parte, la reserva formada para exonerar las rentas por Exoneración por Inversiones
no puede ser usada para cumplir la condición de capitalización del ahorro, por lo que esta
disposición señala la autonomía de ambos beneficios. Dicho criterio fue ratificado en la
Consulta Nº 2.947 de la Dirección General Impositiva.
Por otro lado las principales diferencias entre ambos regímenes son las siguientes:
•
El régimen de Autocanalización del ahorro sólo es aplicable en sociedades por
acciones, en tanto el régimen de Exoneración por Inversiones se aplica a cualquier
contribuyente del IRAE con independencia de su forma jurídica.
•
La Autocanalización del ahorro alcanza únicamente a los sectores o actividades
industriales, grupos de empresas o empresas que hayan obtenido la declaratoria de
Interés Nacional por parte del Poder Ejecutivo, no siendo necesaria esta condición
para la Exoneración por Inversiones.
•
Para aplicar el beneficio de Autocanalización del ahorro se requiere de una
resolución del Poder Ejecutivo aprobando la misma, mientras que la Exoneración por
44
Inversiones es de aplicación objetiva y automática por parte de los contribuyentes
que cumplan las condiciones respectivas.
•
En el régimen de Autocanalización del ahorro no es requisito constituir una reserva
con las utilidades del ejercicio, ni con las de ejercicios anteriores, incluso pueden ser
distribuidas en su totalidad. Sólo es necesario capitalizar una reserva sin carácter
específico (sólo se requiere que no sea una reserva por reinversiones ni por
mantenimiento de capital circulante) o distribuir un dividendo en acciones que
puede provenir de cualquier ejercicio. En cambio en el Régimen de Exoneración por
Inversiones es requisito que la reserva se forme con las utilidades del ejercicio y, en
caso de no ser suficientes, se podrán utilizar otras reservas o los resultados
acumulados.
•
La Autocanalización del ahorro puede llegar a exonerar la totalidad del monto de la
inversión y la totalidad de la renta del ejercicio. El régimen de Exoneración por
Inversiones no puede superar el 40%, o del 20% de exoneración según el tipo de
activo fijo, del monto de la inversión. Tampoco puede superar el 40% de la renta
neta del ejercicio, siendo el límite el menor de los dos topes mencionados.
•
Respecto al período a computar el beneficio, para la Autocanalización del ahorro
debe computarse dentro del período establecido en la Resolución del Poder
Ejecutivo. Para el caso de la Exoneración por Inversiones solo se podía computar en
el ejercicio en que se realizaba la inversión. Con la entrada en vigencia de la Reforma
Tributaria se amplió el período, para aquellos casos en que exista tope sobre la renta
neta fiscal o sobre las utilidades contables en sentido amplio (resultado del ejercicio,
resultados acumulados o reservas) a los efectos de la creación de la reserva exigida
por la normativa. El mismo se extendió a los dos ejercicios siguientes al que se hizo la
inversión.
Comparación con el Régimen de Proyectos Promovidos
A diferencia con lo analizado anteriormente, el Régimen de Autocanalización del ahorro no
puede coexistir junto con el Régimen de Proyectos de Inversión Promovidos por la Ley de
Inversiones Nº 16.906, Capítulo III, de acuerdo a lo establecido por el artículo 69 del Título IV
(IRAE).
Por esta razón es importante la realización de un análisis previo, ya que la conveniencia de
aplicar uno u otro régimen dependerá de las características de la empresa contribuyente.
Esto es debido a que si bien el régimen de Proyectos de Inversión promovidos otorga
mayores beneficios fiscales, presenta también mayores costos administrativos y de
seguimiento del proyecto, a diferencia del Régimen de Exoneración por Inversiones en
donde se realiza en forma automática.
45
Algunas limitantes del beneficio
•
El beneficio de exoneración por inversiones solamente puede ser aplicado por
aquellos contribuyentes del IRAE que liquiden por el régimen real, o sea que aquellos
contribuyentes que optaron por hacer uso del régimen ficto previsto en el artículo
64º del Decreto 150/007 no podrán gozar del beneficio.
•
La exoneración no es aplicable a todos los bienes muebles e inmuebles en general
sino que la misma se encuentra limitada a los bienes mencionados en el artículo 53º
del Título 4 y en el artículo 116º del Decreto Nº 150/007.
•
La exoneración mencionada está limitada una serie de topes que deben cumplirse
simultáneamente:
a) Tope de exoneración del 40% o del 20% de la inversión realizada, dependiendo
sea en bienes muebles o inmuebles
b) El monto de la exoneración no debe superar el 40% de la renta neta fiscal del
ejercicio una vez deducidas las exoneraciones de otras disposiciones
c) El monto de la exoneración no debe ser mayor al 40% de las utilidades contables
del ejercicio junto con los Resultados Acumulados y Reservas (en caso que las
utilidades contables no sean suficientes).
46
Capítulo 4: Nuevo régimen de promoción para inversiones
4.1
Decreto Nº 455/007: objetivos y cambios respecto al régimen anterior.
Objetivos de la nueva reglamentación.
Uruguay presentaba antes de la aprobación del Decreto Nº 455/007 un rezago importante
en lo que refiere al crecimiento a largo plazo del producto interno bruto per cápita. Uno de
los factores más determinantes de esta situación era el escaso nivel de inversión.
Luego de años de aplicación de la Ley de Inversiones Nº 16.906 y de sus decretos
reglamentarios Nº 59/998 y Nº 92/998, a través de los cuales las empresas cuyos proyectos
de inversión fueran declarados promovidos por el Poder Ejecutivo podían acceder a una
serie de beneficios fiscales, el gobierno realizó una evaluación de dicho sistema
promocional.
Para ello en diciembre de 2006 realizó una consulta pública con el fin de recabar opiniones
sobre el régimen promocional vigente. Los resultados de la misma concluyen que la
reglamentación no era lo suficientemente atractiva para los empresarios a la hora de
decidirse a invertir, detectándose que pocas empresas se acogían al régimen.
Con respecto a la Ley Nº 16.906, se consideró que era positiva, sin embargo el problema no
radicaba en la Ley en si misma, sino en su reglamentación, llegando a considerar que era
discriminatoria para algunas empresas o sectores y poco atractiva, especialmente para
emprendimientos nuevos. Los costos de transacción elevados por sus requisitos formales,
como por ejemplo la preparación de documentación, elaboración del proyecto hizo que el
régimen no atrajera a las pequeñas empresas. A ello se agrega la necesidad que los
beneficiarios sean Sociedades Anónimas para acceder a los mayores beneficios del régimen
de promoción.
Frente a esta situación, el gobierno decide crear una nueva reglamentación de la Ley Nº
16.906, aprobando el Decreto Nº 455/007 de fecha 26/11/2007.
Con este decreto se busca generar un marco regulatorio que establezca un sistema de
exoneraciones caracterizado por la aplicación de criterios objetivos, explícitos y en
concordancia con los fines establecidos en la Ley de Inversiones.
La nueva reglamentación persigue cinco objetivos básicos:
•
Lograr incrementar la relación inversión bruta interna con respecto al producto bruto
de manera de aumentar la productividad total de factores y la relación capital
trabajo.
47
•
Ampliar la base de beneficiarios incluyendo al sector comercio y servicios, sin tomar
en cuenta su naturaleza jurídica.
•
Facilitar el acceso a los beneficios a las pequeñas y medianas empresas.
•
Otorgar más beneficios a emprendimientos que logren un mayor impacto sobre la
economía de acuerdo a criterios y objetivos de la política económica.
•
Perfeccionar el control de la ejecución de proyectos para lograr una mayor
transparencia en el régimen promocional.
Por otra parte, estos cambios en la reglamentación buscan atraer inversiones que
contribuyan al cumplimiento de los siguientes objetivos de política económica:
•
Incremento del empleo.
•
Incremento de las exportaciones.
•
Incentivo para la incorporación de tecnología.
•
Fomento de la inversión en investigación, desarrollo e innovación.
•
Fortalecimiento de encadenamientos productivos y mayor valor agregado nacional.
•
Apoyo a la descentralización, beneficiando a inversores que se instalen en
departamentos con bajo índice de desarrollo humano.
•
Incentivo a emprendimientos con participación de la inversión en el cuidado del
Medio Ambiente
Cambios respecto al régimen anterior
De acuerdo al artículo 1º del Decreto 455/007, los beneficiarios del régimen previsto en la
Ley de Inversiones siguen siendo las empresas cuyos proyectos de inversión o la actividad en
que desarrollen su giro, sean declarados promovidos por el Poder Ejecutivo.
Sin embargo se incorporan cambios que amplían el alcance de los beneficios a otros sectores
de actividad y personas jurídicas, y se incrementan los montos de exoneración.
Según se establece en el numeral IV) del Considerando del decreto “Debe destacarse
asimismo la ampliación del ámbito objetivo de las exoneraciones beneficiadas, ya que se
incorpora a las destinadas a las actividades comerciales y de servicios, de modo de
consolidar el proceso de equidad intersectorial iniciado en la Reforma Tributaria”.
48
De este modo se amplía el alcance de los beneficios promocionales a otras actividades,
logrando generalizar el espectro ya que dichos sectores no podían acceder a los beneficios
fiscales de la Ley de Inversiones.
Por otra parte, se dispone de un nuevo régimen de evaluación de los proyectos,
particularmente, el régimen simplificado para pequeños proyectos y la matriz de indicadores
para la evaluación del cumplimiento de objetivos de medianos y grandes emprendimientos.
De ese modo se busca favorecer la aplicación de los beneficios a las pequeñas y medianas
empresas, lo que resultaba dificultoso para dichas empresas, considerando los costos que
debían incurrir para la formulación de los proyectos.
A través de la matriz de indicadores, para el caso de los proyectos medianos y grandes, se
busca cuantificar el cumplimiento de los objetivos establecidos por la Ley de Inversiones. En
función de dicha matriz y del puntaje específico obtenido por el proyecto se determinarán
los beneficios tributarios a aplicar.
En el artículo 15 del Decreto 455/007, en su nueva redacción dada por el artículo 3 del
Decreto 443/008, se establece que “el impuesto exonerado”, refiriéndose al Impuesto a las
Rentas de las Actividades Económicas (IRAE), no podrá exceder determinados porcentajes
del monto efectivamente invertido en los activos fijos o intangibles comprendidos en la
declaratoria promocional. Esto determina una sustitución del beneficio de Auto-canalización
del ahorro por la exoneración en forma directa del IRAE. Como consecuencia, se amplía la
base de empresas que pueden acceder al beneficio, dado que el régimen anterior era
aplicable únicamente a sociedades por acciones.
Este beneficio es cuatro veces más potente, ya que la exoneración se aplica a partir del
impuesto y no de la renta. Esto se fundamenta en que en los regímenes anteriores, el monto
exonerado se agregaba en la liquidación de impuesto a la renta antes de aplicar la tasa del
IRAE, que actualmente se ubica en el 25%. Entonces, si el monto de inversión exonerado era
por ejemplo de $ 100, con el antiguo régimen la deducción real era de $ 25 luego de haberle
aplicado la tasa de impuesto a la renta, mientras que ahora la deducción real es de $ 100.
De esta forma se sustituye el mecanismo del beneficio de Auto-canalización del ahorro por
la exoneración en forma directa del Impuesto a la Renta de las Actividades Económicas
(IRAE). Por otra parte, se amplía la base de empresas que pueden acceder a este beneficio,
ya que el régimen anterior era aplicable únicamente a sociedades por acciones. A su vez, la
nueva reglamentación no requiere que la inversión sea financiada con fondos propios para
poder acceder a la exoneración de IRAE.
Otro de los cambios introducidos es el plazo para el cómputo de las inversiones como parte
del proyecto. Mientras que en el régimen anterior se consideraban las realizadas a partir de
los seis meses anteriores a la presentación de la solicitud, con el régimen actual se
computan las inversiones realizadas en el ejercicio fiscal en que se presenta el proyecto y las
realizadas en los seis meses anteriores a la fecha de presentación de la solicitud. Esta nueva
disposición figura en el Instructivo de la COMAP.
49
Adicionalmente, la Resolución Nº 2061/008 de 19 de diciembre de 2008 estableció en el
numeral primero que “las inversiones realizadas en el período comprendido entre el inicio del
ejercicio y el plazo establecido para la presentación de la correspondiente declaración
jurada, se podrán considerar efectuadas en dicho ejercicio a efectos de los beneficios
establecidos en el Decreto 455/007 de 26 de noviembre de 2007.”
Por lo tanto resulta que el contribuyente podrá computar para los beneficios fiscales no sólo
las inversiones efectivamente realizadas en el ejercicio correspondiente al de la
presentación de la declaración jurada, sino también las que se realizan cuatro meses
después del cierre del ejercicio fiscal en que se presentó la solicitud.
Finalmente, el artículo 4 hace una clasificación de los proyectos de acuerdo al monto
invertido, medido en unidades indexadas (UI), que es la siguiente:
Categoría del
Proyecto
Tramo
Monto en millones de
Unidades Indexadas
Monto aproximado en dólares
americanos
Pequeños
-
Menor a 3,5
416.000
1
3,5-14
416.000 -1.665.000
2
14-70
1.665.000 – 8.325.000
1
70-140
8.325.000-16.650.000
2
140-500
16.650.000-59.464.000
3
500-7.000
59.464.000-832.497.000
Medianos
Grandes
De gran significación
Más de 7.000
832.497.000
económica
Valores al 31/01/12 – antes de la entrada en vigencia del Decreto 02/012:
UI – 2,3323
1 U$S - $ 19,611
Fuente: MEF, COMAP
A efectos de medir en términos monetarios el monto de la inversión, se aplicará la
cotización de la UI del último día del mes anterior al momento en que se presenta el
proyecto, de acuerdo a lo establecido en el inciso 2º del artículo º del Decreto 455/007, en la
redacción dada por el Decreto Nº 443/008. Anteriormente, la cotización de la UI que se
utilizaba era la del último día del mes anterior al momento en que se realizaba la inversión.
Con este cambio en la reglamentación se buscó simplificar la forma de determinar el monto
de la inversión.
4.2
Beneficios fiscales
Impuesto al Patrimonio
Se exonera del Impuesto al Patrimonio a los bienes muebles del activo fijo que no puedan
50
exonerarse al amparo de otros beneficios. Además se amplía el plazo de la exoneración por
toda la vida útil de estos bienes.
Para el caso de obras civiles, la exoneración de Impuesto al Patrimonio es hasta 8 años si el
proyecto se encuentra ubicado en Montevideo y de 10 años si se encuentra radicado en el
interior del país.
Corresponde señalar que este régimen es más beneficioso, ya que el régimen anterior
establecía una exoneración de 3 a 5 años única, sin hacer la distinción entre bienes muebles
no exonerados por otras normas y obras civiles
Tasas y tributos a la importación
Se exonera de tasas o tributos a la importación de bienes muebles para activo fijo incluidos
en el proyecto de inversión, que no puedan exonerarse al amparo de los beneficios de los
regímenes precedentes, siempre y cuando no sean declarados competitivos con la industria
nacional, de acuerdo a lo dictaminado por la Dirección Nacional de Industria del Ministerio
de Industria; Energía y Minería.
Impuesto al valor agregado (IVA)
Se puede solicitar la devolución del IVA en el régimen de los exportadores para la
adquisición, debidamente documentada, de materiales y servicios destinados a las Obras
Civiles.
En el régimen anterior, la devolución del IVA incluido en la adquisición en plaza de los
materiales destinados a la construcción de la Obra Civil tenía un tope máximo equivalente al
15% del valor total proyectado de la misma, sin considerar honorarios ni leyes sociales.
Con el Decreto 455/007, se elimina el tope mencionado y se extiende la devolución del IVA a
los servicios contratados destinados a la obra civil.
Honorarios y salarios en desarrollos tecnológicos en áreas prioritarias
La COMAP establece en su instructivo que se computan los montos correspondientes a
honorarios y salarios en desarrollos científicos y tecnológicos del proyecto en áreas
prioritarias, (condiciones previstas en los artículos 49, 52 y 55 del Decreto Nº 150/007) por
una vez y media para la liquidación del IRAE, con un máximo igual al monto de este
impuesto no beneficiado por la exoneración por inversiones prevista en este régimen.
Impuesto a la Renta de Actividades Económicas (IRAE)
Este es el beneficio más importante que introduce el Decreto Nº 455/007 respecto al
régimen anterior. Con esta nueva reglamentación las empresas promovidas por el Poder
Ejecutivo pueden obtener una exoneración directa del IRAE entre un 51% y 100% de la
inversión ejecutada, y por un plazo de 3 a 25 años dependiendo del tamaño y de la
clasificación obtenida dentro de la categoría en la que quede incluido el proyecto. La
51
exoneración mencionada corre a partir del primer ejercicio con utilidad fiscal, con una
tolerancia de hasta cuatro años.
Con el régimen anterior, las empresas promovidas podían acceder a una exoneración de
renta equivalente al 50% de la inversión financiada con aportes propios, o con fondos
generados por el propio proyecto. A su vez, de acuerdo a lo establecido por el artículo 2º del
Decreto Nº 508/003, cuyo texto fue incorporado en el 130º del Decreto 150/007, se podía
diferir el 50% restante no exonerado por Auto-canalización del ahorro hasta el quinto
ejercicio siguiente al de la inversión.
De esta forma, la exoneración directa del IRAE suplanta el mecanismo del beneficio de
autocanalización del ahorro, ampliándose la base de firmas que pueden acceder al
beneficio, dado que se pueden amparar las empresas y personas de cualquier naturaleza
jurídica.
Por otra parte, la aplicación del Decreto Nº 455/007 respecto a este punto generaba
confusiones a los inversores ya que difería con lo establecido por el instructivo de la COMAP.
Mientras que este decreto, al igual que el régimen anterior, establecía que el beneficio se
aplicaría a nivel de renta fiscal, el instructivo de la COMAP planteaba la exoneración a nivel
de impuesto, generando un beneficio cuatro veces mayor al dispuesto por el Decreto. Este
problema se subsanó con el Decreto Nº 443/008 de 23 de setiembre de 2008, donde en su
artículo 3º se menciona “el impuesto exonerado” sustituyendo el concepto de “ renta fiscal
exonerada” que figuraba en los artículos 15º y 16º del Decreto 455/007.
4.3
Inversiones computables
El artículo 3º del Decreto 455/007 define el alcance objetivo del concepto de inversión.
Se entiende por inversión a los efectos de lo dispuesto por esta reglamentación, la
adquisición de los siguientes bienes destinados a integrar el activo fijo o intangible:
•
Bienes corporales muebles destinados directamente a la actividad de la empresa. Se
encuentran excluidos los vehículos no utilitarios y los bienes muebles destinados a la
casa habitación.
•
Mejoras fijas, excluidas las destinadas a casa habitación.
•
Bienes incorporales que determine el Poder Ejecutivo.
•
Plantines y los costos de implantación de árboles y arbustos frutales plurianuales, en
tanto se incurran en el primer año del cronograma de inversiones.
En relación al monto de la inversión que debe considerarse para determinar el
beneficio, la Administración, a través de la Consulta Nº 5.17215, ratifica la posición
que para acceder al beneficio es necesario que se haya realizado efectivamente la
15
Consulta Nº 5.172 de diciembre de 2008, Ficheros CADE
52
inversión. Por lo tanto el monto a considerar es el 100% del monto efectivamente
invertido.
Esta posición se encuentra fundamentada por el Considerando I) de la Resolución de
la D.G.I. Nº 1781/008 de 12 de noviembre de 2008, donde se establece que para
hacer uso de los mencionados beneficios, es imprescindible que los contribuyentes
efectivicen las inversiones comprometidas hasta llegar al monto que se quiera
exonerar.
Sin embargo, la Consulta establece que si existen dudas en la realización de las
inversiones proyectadas, el contribuyente podrá optar por exonerar el porcentaje
otorgado como beneficio.
Por otra parte, el Decreto Nº 779/008 en su artículo 1º establece que, a efectos de
determinar el monto de inversión a exonerar en cada ejercicio, se utilice la cotización
de la unidad indexada vigente al último día del mes anterior al momento en que se
realice la inversión.
Respecto a este punto, en la Consulta Nº 5.172 se pregunta acerca de la cotización
de la unidad indexada que debe utilizarse a efectos de determinar el monto del
beneficio al que puede acceder la empresa en cada ejercicio.
La respuesta de la Administración fue la siguiente: “Antes de dar respuesta a este
punto, se aclara que debe distinguirse por un lado la cotización de la unidad indexada
que se utiliza al inicio del proyecto, una vez que la empresa presenta la solicitud de
declaratoria promocional. En ese caso, de acuerdo al artículo 4 del Decreto Nº
455/007, con la redacción dada por el artículo 1 del Decreto Nº 443/008, se aplica la
cotización de la unidad indexada del último día del mes anterior al momento en que
se presenta el proyecto, a los solos efectos de establecer la categorización del
proyecto.
Por otro lado, lo que constituye objeto de consulta, está la cotización de la unidad
indexada a considerar para conocer el monto del impuesto a exonerar.
De acuerdo al artículo 15 del Decreto Nº 455/007, con la redacción dada por el
artículo 3 del Decreto Nº 443/008, la exoneración del impuesto a la renta no podrá
exceder determinados porcentajes del monto efectivamente invertido.
Con lo cual, la exoneración del impuesto a la renta estará sujeta a los siguientes
límites, considerando el menor entre:
a) el establecido por el inciso cuarto del artículo 16 del Decreto Nº 455/007;
b) el monto efectivamente invertido, a tales efectos se considerará el monto en
pesos uruguayos a la fecha de realizada cada inversión;
53
c) el monto exonerado de impuesto a la renta establecido en la Resolución del Poder
Ejecutivo que otorga la declaratoria promocional. Dado que el monto total del
beneficio es fijado en unidades indexadas, para comparar dicho monto con el
impuesto a exonerar, se tomará la cotización de la unidad indexada del último día
del mes anterior al momento en que se invirtió efectivamente en los bienes
comprendidos en la declaratoria, considerando en primer lugar las inversiones de
fecha más antigua, hasta la concurrencia con el impuesto a exonerar.”
A través de un ejemplo numérico incluido en la Consulta, y que se expone a continuación, se
explica la forma de aplicación de dichos límites:
54
Hay un punto en el cuál se encuentran opiniones encontradas respecto a lo figura en la
Consulta. Se refiere a cuándo se computa el primer ejercicio a efectos de la evaluación del
cumplimiento de la matriz de objetivos de indicadores.
De acuerdo a lo expresado por la Administración a través de la Consulta Nº 5.172 se deben
distinguir dos casos:
a) cuando se trata de un contribuyente que inicia actividad. En este caso el primer
ejercicio va a ser aquel en que la empresa comienza a facturar, o sea, cuando
comienza a obtener ingresos gravados.
b) cuando se trata de empresas en marcha. En este caso el primer ejercicio para evaluar
el cumplimiento de la matriz de objetivos será el ejercicio siguiente al de la
presentación del proyecto.
Esta posición no ha tenido aceptación generalizada entre los expertos en la materia. En
opinión de la consultora K.P.M.G.16 “la interpretación a la que arriba la D.G.I. en dicha
consulta no resulta razonable al no alinearse con algunos de los principales objetivos
perseguidos por la Ley Nº 16.906 y el Decreto Nº 455/007 y excede su competencia pues los
criterios para la formulación y evaluación de proyectos corresponde que sean dictados por la
Comisión de Aplicación (COMAP)”.
Entendemos que la interpretación no es razonable dado que su aplicación dejaría a algunos
proyectos sin posibilidad de ser promovidos pese a que hubieran generado efectos
económicos deseables como dicta el espíritu de la Ley. Concretamente, los criterios de la
COMAP contemplan como elegibles a las inversiones realizadas en el mismo ejercicio fiscal al
momento de la presentación o en los últimos seis meses, por lo que es lógico pensar que los
efectos económicos ya generados por dicha inversión deberían ser computables. Sin
embargo, la interpretación dada por la D.G.I. se aparta de esta solución y parece sostener
que para el otorgamiento de los beneficios deben considerarse solamente los efectos
generados por la inversión a partir de la obtención de ingresos (para contribuyentes que
inician actividad) o a partir del primer ejercicio siguiente al de la presentación del proyecto
(para empresas en marcha).
Quiere decir que, de aceptarse el criterio tomado por la D.G.I. en la Consulta Nº 5.172, todos
los efectos económicos generados por las inversiones efectuadas al momento de la
presentación de la solicitud no podrían considerarse para el otorgamiento de los beneficios.
Más aún, los efectos que genere la inversión entre el momento de presentación del proyecto
y el primer ejercicio siguiente tampoco podrían considerarse para el otorgamiento de los
beneficios fiscales.
Lo inadecuado del criterio resulta claro sí, por ejemplo, vemos sus efectos en materia de
generación de empleo. Siguiendo la posición de la D.G.I., si una empresa realiza una
16
K.P.M.G. (2009) Boletín Técnico Digital del CCEAU 1309-1.5.01 “Cuantificación de beneficios para proyectos
de inversión”
55
inversión elegible en el primer trimestre de su ejercicio fiscal, contrata personal en el
segundo trimestre y presenta una solicitud promocional en el tercer trimestre (lo mismo vale
si presenta el proyecto en el segundo trimestre y contrata personal en el tercero), los puestos
de trabajo generados no podrían computarse en la matriz de indicadores, aún cuando los
mismos sean claramente resultado de la inversión realizada. Para que fuera computable el
indicador, la empresa debería esperar al siguiente ejercicio luego de haber invertido y recién
entonces contratar personal para que la inversión pueda ser promovida. Este escenario es
inconsistente con las características naturales de las inversiones.
Por otra parte, desde el punto de vista formal entendemos que la D.G.I. no tiene
competencia para fijar los criterios en base a los cuales se aplicará el régimen de promoción
de inversiones. Dicha competencia corresponde a la COMAP creada por el artículo 12 de la
Ley Nº 16.906 con la finalidad de asesorar y efectuar recomendaciones al Poder Ejecutivo
sobre los beneficios a otorgarse a cada proyecto de inversión. El propio artículo 5 del Decreto
Nº 455/007 establece por su parte que la COMAP dictará los instructivos y normativa interna
para establecer una metodología de evaluación que permita ponderar el cumplimiento con
los objetivos establecidos en la Ley Nº 16.906.
En función de lo expresado, aún cuando a nuestro juicio la interpretación de la D.G.I. no es
razonable ni obliga a la COMAP, resultaría aconsejable que esta última explicite la posición
que adoptará sobre el tema a efectos de dar certidumbre a los contribuyentes sobre las
reglas que resultarán aplicables en la aprobación y el control de sus proyectos de inversión”.
4.4
Criterios para otorgar los beneficios
Los criterios de evaluación, que permiten otorgar los beneficios tributarios, se basan en los
objetivos de política nacional que fijó en su momento la Ley de Inversiones, los cuáles se
mencionan en sus artículos 11º y 15º.
Los mismos son ratificados por el Decreto Nº 455/007 en su artículo 5º, donde en su
redacción original hacía una distinción entre los proyectos pequeños por un lado y los
medianos y grandes por otro. En el primero de los casos la reglamentación tomaba en
cuenta, a los efectos del otorgamiento de los beneficios, la generación de empleo y el
desarrollo tecnológico. Mientras que para los proyectos de inversión medianos y grandes se
estableció una matriz de indicadores para cada uno de los tipos de proyectos, ponderando la
participación de los objetivos referidos en el artículo 11º de la Ley Nº 16.906 de 7 de enero
de 1996. En función de dicha ponderación se determinaban los beneficios a otorgar a cada
proyecto, establecidos en el artículo 15º del decreto Nº 455/007.
Posteriormente, el Decreto Nº 443/008 en su artículo 2º sustituye el artículo 5º del Decreto
Nº 455/007, donde se agrega a los proyectos pequeños dentro del esquema de la matriz de
indicadores, al igual que se venía haciendo para los proyectos de dimensión media y grande.
Sin embargo, consultada a la COMAP se informó que el espíritu de la norma no era utilizar la
56
matriz de indicadores para los proyectos pequeños, con lo cual esta modificación no genera
cambios importantes respecto al Decreto original.
A su vez, como se verá más adelante, la COMAP en el punto 6.5 de su Instructivo da la
opción al inversor de presentar proyectos medianos y grandes y que sean evaluados por la
matriz de pequeños proyectos.
En el artículo 5º del Decreto Nº 445/007se establece que la COMAP deberá tener en cuenta
los criterios establecidos en los artículos 11 y 15 de la Ley Nº 16.906. Para ello la
reglamentación le encomienda el dictamen de instructivos y demás normativa interna a
efectos de establecer una metodología de evaluación que permita ponderar adecuadamente
el cumplimiento de los objetivos de dichas normas, adecuándolos a la dimensión y
naturaleza de los proyectos.
A continuación, se desarrollan los diferentes indicadores en base al Instructivo publicado por
la COMAP, en concordancia con los decretos reglamentarios.
Cuadro Resumen: Objetivos, indicadores asociados y puntaje.
Objetivo
Indicador
Puntaje (0 a 10)
Generación de Empleo
Número de empleos netos
(promedio anual)
Cada 3 empleos se asigna un
punto
Descentralización
Índice de Desarrollo Humano (IDH)
del departamento donde se localiza
el proyecto
[(((IDH máx. - IDH dep.) / (IDH
máx. - IDH mín.)] x 10
Aumento de las
Exportaciones
Diferencia entre el monto
exportado por el proyecto respecto
a la situación sin proyecto
Corresponde 1 punto cada U$S
200.000 de incremento en las
exportaciones
Incremento del Valor
Agregado Nacional
Proporción de salarios y compras
plaza sobre total de ventas con
proyecto y sin proyecto
{[(Salarios + Compras Plaza) /
(Ventas)] c/ proyecto / [((Salarios
+ Compras Plaza / Ventas] s/
proyecto} - 1 x 10
Utilización de
Tecnologías Limpias
Inversión en producción más limpia
(P+L) respecto a la inversión total en
el proyecto
Se asigna 1 punto cada 10% de
participación de la inversión en
P+L en el total invertido
Incremento de
Investigación y
desarrollo e innovación
(I+D+i)
((Inversión + costos en I+D+i) /
Inversión Total) ó (Número de
empleados en I+D+i / Total
Empleados)
Se asigna 1 punto cada 10% de
participación de la inversión en
I+D+i en el total invertido ó se
asigna 1 punto cada 3 empleos en
I+D+i generados
Impacto del proyecto
sobre la economía
Incremento del PIB provocado por
el impacto del proyecto
Se asigna 1 punto cada 0.003% de
incremento de PIB anual del país
Fuente: MEF, COMAP
57
4.4.1 Indicador: Generación de empleo
El indicador “generación de empleo” se calcula en base al número de empleos netos entre
los que se crean y los que se reducen.
De acuerdo a la Circular de la COMAP Nº 5/10, a los efectos del cómputo de la cantidad de
empleados, tanto al inicio como en cada año posterior, se computará como un empleado
aquel que cumpla un mínimo de 40 horas semanales de trabajo o su equivalente, esto es
173 horas mensuales (52 semanas al año x 40 hs / 12 = 173), independientemente del cargo
que va a ocupar.
Es importante tener en cuenta que la contratación de personal tercerizado no puede
considerarse a los efectos del cálculo. Por lo tanto sólo debe considerarse el personal
registrado en la Planilla de Control de Trabajo del Ministerio de Trabajo y Seguridad Social.
Tampoco se puede computar el aumento proveniente de la transferencia de personal de
empresas vinculadas, dado que de ser así no se estaría cumpliendo con el objetivo que se
encuentra detrás del indicador, que es la generación de nuevos puestos de trabajo en la
economía del país.
Por esa razón, en la documentación requerida para la presentación de un proyecto de
inversión se debe incluir la identificación de empresas de un mismo grupo económico.
Cada 3 empleos se asigna 1 punto con un máximo equivalente a la generación de 30
empleos. Si se estuviera en la situación que se constata una reducción del empleo, no se
asignan puntos negativos sino que se asume que el valor del indicador es igual a cero.
En caso que se generen más de 30 puestos de trabajo, se mantiene el valor máximo del
indicador, que son 10 puntos.
Por otra parte, pueden darse algunas situaciones donde se necesite generar más de 3
empleos para obtener 1 punto. Es el caso de los proyectos que por el monto de la inversión
calificarían como medianos o grandes, pero eligieron la opción otorgada por la COMAP de
presentarse como proyecto pequeño.
Para el caso de empleados mensuales, se hará un análisis de cada empleado. Si el empleado
trabaja más de las 40 horas semanales o su equivalente, igualmente se computará como un
empleado.
En el caso de trabajadores que cumplan un horario menor a 40 horas semanales o su
equivalente, se calculará el coeficiente entre las horas computables y 40 horas.
Ejemplo:
Una empresa tiene 3 empleados:
Empleado 1: trabaja 44 horas semanales
58
Empleado 2: trabaja 40 horas semanales
Empleado 3: trabaja 20 horas semanales
Cálculo de la cantidad de empleados a considerar:
Empleado 1: 1
Empleado 2: 1
Empleado 3: 0,5
Total Empleados: 2,5
Las horas computables a estos efectos, son las horas por las cuales la empresa realiza
aportes al Banco de Previsión Social, excepto las horas extra.
Para el caso de subsidios por maternidad y por enfermedad se debe considerar el promedio
de horas computables de los 6 meses anteriores al subsidio o período trabajado si es menor
a 6 meses.
Para el caso de empleados jornaleros, se sumaran la cantidad de horas computables de
todos los empleados jornaleros y se divide entre 173.
Ejemplo:
La empresa tiene 20 empleados que en el mes completaron en su conjunto 3.200 horas
computables.
Se divide 3.200 entre 173, el resultado es 18,5 empleados.
Determinación de la situación actual.
A efectos de determinar la situación actual, la empresa puede estar comprendida en alguno
de los siguientes casos:
-
La empresa no ejecutó inversiones al momento de presentar el proyecto de
inversión.
En este caso se toma el promedio de los últimos 12 meses previos a la presentación del
proyecto.
- La empresa al momento de presentar el proyecto tienen inversiones ejecutadas.
Se toma el promedio de los últimos 12 meses anteriores al comprobante más antiguo de
ejecución de las inversiones elegibles.
Incremento del indicador elegido.
En respuesta a la consulta Nº 5.172 de la D.G.I., la cual cómo ya señalamos expertos en la
materia no la consideran compatible con algunos de los principales objetivos perseguidos
por la Ley de Inversiones, la COMAP saca la Circular Nº 2/09. Allí se establece cual será el
59
primer año a efectos del cumplimiento del indicador elegido teniendo en cuenta 2
situaciones:
a) Empresas Nuevas.
El primer ejercicio será aquel en que la empresa comienza a facturar, esto es que obtiene
ingresos gravados.
b) Empresas en Marcha.
El primer ejercicio será el siguiente al de la presentación del proyecto
Datos estadísticos
A continuación se presenta para los años 2008 a 2011 y los primeros diez meses de 2012 los
puestos de trabajo asociados a los proyectos de inversión que fueron enviados al Poder
Ejecutivo con aprobación de la COMAP.
En el período 2008-2011 se aprobaron en promedio 592 proyectos de inversión, analizando
la evolución por año, se observa un fuerte crecimiento entre el año 2008 y 2011, pasando de
310 a 840 proyectos recomendados, lo que implica un crecimiento superior al 171%.
El monto de inversión promovida por el Estado también aumentó en el período, pasando de
los 1.058,5 millones de dólares en el año 2008 a 1.429,2 millones en 2011, lo que implicó un
crecimiento del 35% entre ambos años. Sin embargo, la cantidad declarada de empleo a
generar no creció a igual ritmo en ese período ya que se incrementó 21%, pasando de 5.473
a 6.610 puestos de trabajo.
Año
2008
2009
2010
2011
Prom. 2008-2011
Período
Ene.-Oct. 2011
Ene.-Oct. 2012
Inversión total
mill. U$S
1.058,5
1.024,0
1.149,5
1.429,2
1.231,9
Inversión total
mill. U$S
1.129,5
1.577,0
var.
Nº de
Generación
Inv. Puesto de
(%) Proyectos var. (%)
de empleo var. (%) trabajo (U$S)
5.473
--193.404
--310
--5.114
-6,5%
252.294
-3,3%
388
25,2%
7.279
42,4%
157.813
12,3%
828 113,4%
6.610
-9,2%
216.209
24,3%
840
1,4%
6.119
20,8%
204.930,00
35,0%
592 171,0%
var.
Nº de
Generación
Generación de
(%) Proyectos var. (%)
de empleo var. (%)
empleo
--679
--5.563
--203.034
39,6%
723
6,5%
5.778
3,9%
272.933
Fuente: Elaboración propia en base a datos del MEF, UNASEP
En promedio, la inversión privada promovida implicó la generación de 6.119 puestos de
trabajo en el período 2008-2011, siendo 2010 el año donde se registró la mayor creación de
empleo (7.279 puestos). Por lo tanto, la inversión requerida para la creación de un puesto de
trabajo fue algo inferior a los 205 mil dólares en el período señalado y de aproximadamente
158 mil dólares en el año 2010.
60
Las empresas que lograron tener
la recomendación de sus
proyectos de inversión en enerooctubre
de
2012,
se
comprometieron a incrementar
su plantilla en 5.778 nuevos
puestos de trabajo, promedio
anual para los próximos 5 años,
cifra 4% superior a la de igual
período de 2011. Ello implica
que el costo de cada puesto de
trabajo a generar es de casi 273
mil dólares.
Empleo generado en los proyectos recomendados entre los años 2008-2012.
8.000
7.279
7.000
6.610
5.778,0
6.000
5.473
5.114
5.000
4.000
3.000
2.000
1.000
0
2008
2009
2010
2011
Ene.-Oct. 2012
Fuente: MEF, UNASEP
En los primeros diez meses de 2012, la inversión recomendada por la COMAP alcanzó un
monto récord: 1.577 millones de dólares, superando a esa fecha la inversión registrada para
todo el año 2011; 40% superior a la de igual período de 2011 (1.129,5 millones de dólares).
Este incremento se debe al aumento de proyectos presentados antes de mayo 2012, donde
comienza a regir la nueva reglamentación (Decreto 02/012). De acuerdo a lo informado por
la COMAP, durante el año 2012 se recomendaron únicamente proyectos presentados con el
régimen anterior (Decreto Nº 455/07).
Por su parte, se recomendaron 723 proyectos de inversión lo que representa un incremento
de 6% respecto a Enero –Octubre de 2011 (679 proyectos).
Inversiones recomendadas - COMAP Monto total (millones de dólares) y
número de proyectos. Años 2008- 2012.
1,577.0
1,429.2
1,149.5
1,024.0
1,058.5
828
310
2008
840
723.0
388
2009
Nº de Proyectos
2010
Inversión total
2011
Ene. -Oct. 2012
Fuente: MEF, UNASEP
Considerando por sector de actividad en el período 2008 -2012 se observa que los sectores
que concentran mayores montos de inversión recomendadas por la COMAP son la industria,
le sigue los servicios y luego, el turismo.
61
Inversiones recomendadas - COMAP (en mill. de dólares). Años 2008- 2012.
Ene-Oct. 2012
157,7
189,2
2011
138,8
218,8
552,0
410,0
472,0
268,1
273,6
326,0
2010
80,0
151,8
412,5
318,8
2009
90,0
51,3
557,3
258,6
186,3
66,9
26,7
82,6
2008
619,2
Agro
Comercio
291,1
Industria
Servicios
38,8
Turismo
Por otra parte, la inversión recomendada del sector industrial perdió participación en el
transcurso del período considerado pasando del 58% en el año 2008 a un 35% en el período
enero- octubre 2012, mientras que el sector turismo ganó participación pasando del 4% en
2008 a 17% en Enero –Octubre de 2012.
Inversiones recomendadas - COMAP (en %). Años 2008- 2012.
58%
54%
36%
28%
25%
28%
35%
33%
26%
23%
16%
13%
3%
9%
8%
5%
4%
2008
7%
Comercio
10%
7%
2009
Agro
15%
2010
Industria
Servicios
2011
19%
17%
12%
10%
Ene-Oct. 2012
Turismo
4.4.2 Indicador: Descentralización geográfica
El indicador se basa en el Índice de Desarrollo Humano (IDH) del departamento donde se
localiza el proyecto.
El ÍDH es un indicador creado por el Programa de las Naciones Unidas para el Desarrollo
(PNUD) con el fin de determinar el nivel de desarrollo que tienen los países del mundo. Fue
ideado con el objetivo de conocer, no sólo los ingresos económicos de las personas en un
62
país, sino también para evaluar si el país aporta a sus ciudadanos un ambiente donde
puedan desarrollar mejor o peor su proyecto y condiciones de vida. Para esto, el IDH tiene
en cuenta tres variables:
1) Esperanza de vida al nacer: analiza el promedio de edad de las personas fallecidas en un
año.
2) Educación: mide el nivel de alfabetización adulta y el nivel de estudios alcanzado
(primaria, secundaria, estudios superiores)
3) Producto Interno Bruto (PIB) per Cápita: considera el producto interno bruto per cápita y
evalúa el acceso a los recursos económicos necesarios para que las personas puedan tener
un nivel de vida decente.
El índice IDH aporta valores entre 0 y 1, siendo 0 la calificación más baja y 1 la más alta. En
este sentido, el PNUD clasifica a los países en tres grandes grupos:
•
•
•
Países con alto desarrollo humano: tienen un IDH mayor de 0,80.
Países con medio desarrollo humano: tienen un IDH entre 0,50 y 0,80.
Países con bajo desarrollo humano: tienen un IDH menor de 0,50.
El IDH si bien no refleja con exactitud la calidad de vida de un país, tiene la ventaja de su
simplicidad, lo que ha llevado a organizaciones internacionales como las Naciones Unidas a
adoptarlo como criterio para poder determinar la situación relativa de los distintos países, a
través de la evaluación del comportamiento de las tres variables mencionadas.
De acuerdo al Informe sobre el Índice de Desarrollo Humano 2011 de las Naciones Unidas,17
se encuentran clasificados 187 países en cuatro categorías: Desarrollo humano muy alto,
desarrollo humano alto, desarrollo humano medio y desarrollo humano bajo.
Uruguay ocupa el primer puesto, con el número 48, de la segunda categoría denominada
Desarrollo humano alto.
Tomando en cuenta este indicador, Uruguay se encuentra ubicado por debajo de los países
desarrollados, pero por encima del promedio de América Latina y el Caribe donde lo superan
Chile y Argentina, con los puestos número 44 y 45 respectivamente.
Fórmula de cálculo del indicador.
Según lo indicado por el Instructivo de la COMAP, el indicador se calcula como el coeficiente
entre la diferencia del valor máximo del Índice y el mínimo del Índice, multiplicado por 10:
IDH = ((IDH máximo – IDH del Departamento) / (IDH máximo – IDH mínimo)) x 10
17
http://hdr.undp.org/en/media/HDR_2011_ES_Table1.pdf
63
Se establece en el Instructivo que por ubicación del departamento se entiende que es donde
se desarrolla el proyecto o se encuentran los empleos generados por el mismo. En caso que
el proyecto no tenga una localización fija, este indicador se prorratea con los demás.
A continuación se detalla el IDH de cada departamento con su correspondiente puntuación.
Departamento
Montevideo
Artigas
Canelones
Cerro Largo
Colonia
Durazno
Flores
Florida
Lavalleja
Maldonado
Paysandú
Río Negro
Rivera
Rocha
Salto
San José
Soriano
Tacuarembó
Treinta y Tres
IDH
0,880
0,809
0,798
0,814
0,852
0,837
0,854
0,842
0,836
0,841
0,831
0,837
0,799
0,837
0,819
0,808
0,835
0,828
0,819
Puntos
0
9
10
8
3
5
3
5
5
5
6
5
10
5
7
9
5
6
7
Fuente: MEF, COMAP. Instructivo: Anexo V- IDH
Se establecieron algunas excepciones a la forma de cálculo general del indicador. Una de
ellas fue para el caso de los proyectos del sector lechero, donde hay que remitirse a lo que
establece el Anexo III – Guía para el cálculo de indicadores del sector lácteo: la localización
se considerará según los establecimientos donde se produce la materia prima. En el caso
que el 40% o más de la materia prima provenga de establecimientos no ubicados en una
cuenca lechera existente (definido por DIEA del MGAP) se le otorgarán 10 puntos.
Otra excepción es para el sector turístico, donde la forma de cálculo se describe en el Anexo
VI del Instructivo de la COMAP. Los proyectos de inversión turísticos, son aquellos que se
encuentran comprendidos dentro de la clasificación establecida en los literales a) y b) del
artículo 1 del Decreto Nº 175/003.
A efectos del cálculo del índice se tomarán en cuenta las siguientes consideraciones:
•
Se distinguen cuatro centros turísticos: Montevideo, Punta del Este y zona de
influencia, Ciudad de Colonia y Termas, en los cuales se busca promover
alojamientos turísticos de alta categoría (4 y 5 estrellas). Se otorga 5 puntos para los
64
centros turísticos de 4 estrellas y 10 puntos para los 5 estrellas, a instalarse en dichos
centros.
•
Para el resto de las zonas, los proyectos que brindan alojamiento se aplicará la
misma tabla de IDH de cada departamento, establecida como indicador general de
todos los proyectos.
•
El Ministerio de Turismo y Deporte, podrá establecer, para aquellos proyectos que
no brinden alojamiento pero que satisfagan total o parcialmente carencias
específicas en la planta turística de determinadas zonas, índices de descentralización
distintos a los generales.
Datos estadísticos
En el siguiente gráfico se observa
que Montevideo ha logrado
mayor cantidad de proyectos
recomendados por la COMAP
respecto al Interior. Sin embargo
esa brecha sufrió una disminución
en el último año del período
analizado (año 2011). Tendencia
que se revierte en el período
enero-octubre 2012 donde los
proyectos recomendados del
Interior superan en un 8% a los de
Montevideo.
Por su parte, los departamentos
del Interior han captado los
mayores montos de inversión
promovida
de
proyectos
recomendados por la COMAP
respecto a Montevideo, excepto
en el año 2010, siendo su pico
máximo el período enero-octubre
2012 con 854,5 millones de
dólares.
Proyectos recomendados por área geográfica- COMAP (en %).
Años 2008- 2012.
500
464
459
450
400
338
337
313
350
364
300
250
212
191
200
153
150
105
100
52
50
44
23
14
21
0
2008
2009
2010
Montevideo
Interior
2011
Ene-Oct. 2012
Varios
Inversiones recomendas por área geográfica- COMAP (en millones de
dólares). Años 2008-2012.
854,5
900
800
699,3
667,4
700
562,6
528,1
504,1
600
658,1
509,9
500
400
324,4
319,6
300
220,0
200
141,8
117,4
66,7
100
64,4
0
2008
2009
Montevideo
2010
Interior
2011
Ene-Oct. 2012
Varios
Fuente: MEF, UNASEP
65
Cuadro: inversión recomendada por la COMAP por departamento.2008-2011
2008-2011
Departamento
Artigas
Canelones
Cerro Largo
Colonia
Durazno
Flores
Florida
Lavalleja
Maldonado
Montevideo
Paysandú
Río Negro
Rivera
Rocha
Salto
San José
Soriano
Tacuarembó
Treinta y Tres
Varios
Total general
Montevideo
Interior
Varios
2008
20,4
109,4
5,0
109,6
115,6
2,7
5,3
9,3
42,6
324,4
11,6
9,0
61,7
3,4
6,1
20,0
9,1
104,6
22,0
66,7
1.058,5
324,4
667,4
66,7
2009
3,0
39,1
1,6
28,5
6,7
2,7
0,6
2,9
44,3
319,6
11,5
43,6
16,3
6,9
4,4
297,3
35,1
17,6
0,5
141,8
1.024,0
319,6
562,6
141,8
2010
5,7
107,3
27,1
19,2
20,0
5,4
0,9
82,7
113,0
528,1
9,1
9,1
4,4
9,0
8,5
29,9
36,0
4,4
12,4
117,4
1.149,5
528,1
504,1
117,4
2011
11,1
90,6
5,5
57,1
6,6
4,4
10,1
5,3
101,8
509,9
3,3
28,6
58,0
22,1
24,3
134,5
41,3
2,9
91,7
220,0
1.429,2
509,9
699,3
220,0
mill. de U$S
%
40,2
0,9%
346,4
7,4%
39,2
0,8%
214,4
4,6%
148,9
3,2%
15,1
0,3%
17,0
0,4%
100,2
2,2%
301,7
6,5%
1.681,9
36,1%
35,6
0,8%
90,2
1,9%
140,4
3,0%
41,4
0,9%
43,4
0,9%
481,6
10,3%
121,5
2,6%
129,5
2,8%
126,6
2,7%
545,9
11,7%
4.661,2
100,0%
1.681,9
36,1%
2.433,3
52,2%
545,9
11,7%
Fuente: Elaboración propia en base a datos de UNASEP
Más de la mitad de la inversión recomendada por la COMAP en el período 2008 y 2011
corresponde a emprendimientos ubicados en el Interior del país (52%), el 36% de la
inversión se radicó en Montevideo y el 12% restante son emprendimientos que se ubican en
más de un departamento.
Cuando se analiza la inversión total promovida en ese período por departamento, se destaca
Montevideo (36%), le sigue San José (10%), Canelones (7%) y Maldonado (6%).
Considerando el número de proyectos recomendados por la COMAP entre 2008 y 2011,
predominan los que se radican en Montevideo. Sin embargo, esta tendencia se revierte en lo
que va del año 2012, ya que la mitad de los proyectos recomendados están situados en el
Interior, un 47% en Montevideo y el 3% restante se sitúan en más de un departamento del
país.
66
En lo que refiere a los montos de
inversiones recomendadas por la
COMAP
se
constata
cierta
descentralización en el período. En
casi todos los años la inversión
registrada en el Interior fue
superior a la de Montevideo (la
excepción es en el año 2010). Dicha
tendencia se acentuó en los
primeros meses de 2012: 54% de la
inversión
recomendada
corresponde a emprendimientos
que se instalarán en el interior del
país; 42% a Montevideo y el 4%
restante se situará en varios
departamentos.
Proyectos recomendados por área geográfica
Montevideo
62%
56%
55%
39%
34%
Interior
2008
50%
47%
40%
38%
6%
2009
5%
2010
2011
3%
Ene-Oct. 2012
Inversiones recomendadas por área geográfica
Montevideo
Interior
Varios
63%
55%
14%
2008
42%
36%
31%
31%
54%
49%
46% 44%
2009
15%
10%
6%
En relación al empleo por área
geográfica asociado a estos
proyectos,
predomina
la
generación de puestos de trabajo
en la capital. Sin embargo, en lo
que va de 2012 se revierte esta
tendencia, generándose el 50% del
empleo en el interior del país
55%
6%
5%
Varios
4%
2010
2011
Ene-Oct. 2012
Empleo generado por área geógrafica
Montevideo
53%
53%
49%
43%
42%
Interior
Varios
50%
47%
44%
41%
42%
15%
8%
5%
2008
2009
5%
2010
3%
2011
Ene-Oct. 2012
Fuente: MEF, UNASEP
Por su parte, los proyectos del período
2008-2011 que buscan generar
investigación, desarrollo e innovación
(IDi) se localizaron mayoritariamente
en el Interior del país (81,6% del total).
Lo mismo sucede con la inversión
realizada que tienen como cometido la
generación de prácticas de producción
más limpia (P+L) que concentró casi el
85% de los fondos invertidos entre
2008 y 2011.
Inversiones recomendadas en IDi y P-L. Años 2008-2011
Área
Montevideo
Interior
Varios
Total
IDi
Mill. U$S
%
31,4 18,3%
140 81,6%
0,1%
0,2
171,6 100,0%
P+L
Mill. U$S
%
41,1
9,0%
387,6 84,7%
29,1
6,3%
457,78 100,0%
F
Fuente: MEF, UNASEP
67
4.4.3 Indicador: Aumento de exportaciones
Este indicador mide la diferencia entre el monto exportado con el proyecto productivo,
respecto a la situación sin proyecto.
De esta forma se obtiene 1 punto por cada U$S 200.000 de exportaciones generados en cada
proyecto. Si el valor supera a U$S 2.000.000, se mantiene el máximo de 10 puntos para este
indicador.
A los efectos de este indicador, sólo se considera exportación la venta directa al exterior que
genere
re el proyecto de inversión. O sea, la empresa que presente el proyecto no puede
computar como exportación las ventas que realice a otra empresa de plaza, y que luego esta
última sea la exportadora de dichos bienes.
Datos estadísticos:
Inversión total
Exportaciones
(mill. U$S)
var. (%)
(mill. US$)
var. (%)
1.058,5
--504,2
--1.024,0
-3,3%
316,7
-37,2%
37,2%
1.149,5
12,3%
211,6
-33,2%
33,2%
1.429,2
24,3%
205,6
-2,8%
2,8%
1.231,9
35,0%
309,5
-59,2%
59,2%
Inversión total
Exportaciones
Período
(mill. U$S)
var. (%)
(mill. US$)
var. (%)
Ene.-Oct. 20111
1.129,5
--180,8
--Ene.-Oct.
Oct. 2012
1.577,0
39,6%
268,0
48,3%
Fuente: Elaboración propia en base a datos del MEF, UNASEP
Año
2008
2009
2010
2011
Promedio 2008-2011
2011
En el siguiente gráfico
fico se observa para cada año
el monto total de bienes y servicios exportados
que se comprometen a incrementar
incrementar, en
promedio para los siguientes 5 años
años, aquellas
empresas cuyos proyectos fueron recomendados
por la COMAP en base al Indicador.
504.2
Incremento de Exportaciones (mill. de
dólares). Años 20082008 2012
316.7
2008
2009
268.0
211.6
205.6
2010
2011
Ene. -Oct.
2012
68
Si bien los montos totales de inversión
promovida crecieron 35% entre 2008 y
2011, la expansión del valor de las
exportaciones a generarse en promedio
disminuyeron en el período considerado,
tendencia que se revierte en el año 2012.
En efecto, en los primeros diez meses de
2012 las empresas que utilizaron este
indicador se han comprometido a
aumentar las exportaciones en 268
millones de dólares, promedio anual para
los siguientes 5 años. Esta cifra ya supera
la alcanzada en los dos años previos, y fue
un 48% superior a la registrada en igual
período de 2011 (180,8 millones de
dólares).
4.4.4 Indicador: Incremento del valor agregado nacional
Este indicador se calcula como la proporción entre el componente de salarios y compras en
plaza en las ventas con proyecto respecto a la misma proporción sin proyecto, se le resta uno
(1) a esta diferencia se le multiplica por 10. En caso de proyectos nuevos se tomará como
denominador el promedio sectorial. El mismo se establece en Anexo IV del Instructivo de la
COMAP. Si el valor da negativo se tomará como nulo.
Salarios + Compras Plaza (c/ proyecto)
Ventas (c/ proyecto)
Salarios + Compras Plaza (s/ proyecto)
Ventas (s/ proyecto}
- 1 * 10
Promedio sectorial de participación de Salarios y Compras Plaza en
relación al Valor Bruto de Producción del Sector-Año 2000
% Salarios y Compras Plaza
Sector
sobre Ventas Totales
Agricultura
42%
Ganadería
66%
Forestación
23%
Resto primarios
35%
Frigoríficos
68%
Lácteos
64%
Arroz-cebada cervecera
62%
Curtiembres
47%
Madera y papel
41%
Química básica y plásticos
28%
Cerámicas y cemento
38%
Otras industrias
45%
Comercio mayorista
36%
Comercio minorista
46%
Hoteles y restoranes
22%
Hospitales
52%
Otros servicios
54%
Construcción
58%
Servicios financieros
17%
Refinería
13%
Energía eléctrica
27%
Gas
20%
Agua
43%
Transporte pasajeros
42%
Resto transporte
19%
Comunicaciones
24%
Otros
41%
Fuente: COMAP. ANEXO IV – Promedio Sectorial de IVAN
69
Para el caso de empresas industrializadoras de productos lácteos que procesen materia prima
de nuevos establecimientos lecheros (verificables por DICOSE del MGAP), al menos en un 40%
del volumen total procesado, recibirán 10 puntos.
4.4.5 Indicador: Utilización de tecnologías limpias
De acuerdo a lo mencionado en el Anexo I del Instructivo de la COMAP “, la Producción Más
Limpia (P+L) es definida por PNUMA (Programa de las Naciones Unidas para el medio
ambiente) como “la aplicación continua de una estrategia ambiental, preventiva e integrada a
los procesos productivos, a los productos y servicios, para incrementar la eficiencia global y
reducir riesgos a los humanos y al medio ambiente”.
La P+L cuenta con varias herramientas para su implementación práctica, o sea, se puede
presentar en diversos niveles de abordajes. Si bien su enfoque principal está centrado en la
modificación de los procesos industriales, incluyendo la incorporación de nuevas tecnologías,
también se aplica en modificaciones de producto y reciclado interno. En todos los casos los
proyectos de producción más limpia deben asegurar una reducción en los impactos
ambientales generados por medio del cálculo de indicadores.
La P+L define una jerarquía en el abordaje en las prácticas de gestión de contaminantes,
priorizando las opciones de prevención o minimización.
Por otra parte, en el anexo se aclara que el reciclado externo o el tratamiento de las
emisiones y aguas residuales y residuos generados previo a su salida de la empresa que no
incluyan medidas de maximizar las opciones preventivas, no se incluyen en la producción más
limpia.
Forma de cálculo del indicador
El indicador se basa en medir la Inversión en Producción Más Limpia respecto a la Inversión
total en el proyecto.
Se asigna 1 punto cada 10% de participación de la inversión en P+L en el total hasta el 100%
que representa el máximo puntaje.
El Anexo I introduce algunas modificaciones que rigen para los proyectos al amparo del
Decreto 455/007 presentados a partir del 16 de abril de 2012.
Se realiza un detalle de los bienes que se computarán como inversiones para el cálculo
del indicador de Producción más Limpia:
•
•
•
•
Vehículos utilitarios eléctricos
Elevadores de carga eléctricos
Paneles solares fotovoltaicos y colectores solares
Molinos eólicos
70
•
•
•
•
•
•
•
Equipos de generación térmica que sustituyen combustibles fósiles
Sustitución de generadores de vapor a fuel oil por equipos a gas más eficientes. Se
establece que la inversión en calderas a gas computa para el indicador P+L en un 50%
Calderas a leña
Equipos de generación de energía eléctrica a través de cogeneración
Dispositivos de iluminación LED condensadores eléctricos
Equipos de riego para el sector agropecuario
Balastos electrónicos
En el caso que alguno de los bienes mencionados sea obligatorio para el desarrollo del
emprendimiento, por normativa nacional o municipal, el mismo no se considerará como
computable a efectos de este indicador.
Se enumeran determinadas externalidades generadas a través de las inversiones
realizadas. Las mismas se tendrán en cuenta para el cálculo del índice siempre y
cuando logren un ahorro o eficiencia por encima de los parámetros mínimos exigidos
por las normas emitidas por organismos públicos nacionales o departamentales. En
caso que no existan normas a nivel local, deberán hacerlo por encima de los
estándares reconocidos a nivel internacional. Dichas externalidades deberán poder
permitir un control y seguimiento eficaz a nivel cuantitativo. En estos casos la COMAP
evaluará la pertinencia de los objetivos planteados por el proyecto a efectos de
determinar si las inversiones se considerarán como computables para el cálculo del
indicador.
Las externalidades que se mencionan son las siguientes:
• Eficiencia energética
• Ahorro en el consumo de agua, materias primas, insumos y residuos
• Reciclaje interno a los efectos de ahorros en energía, agua, residuos y que
mejoren la calidad de los productos y la calidad ambiental
• Utilización de las mejores tecnologías disponibles (BAT)
• Mejora ambiental de la calidad del aire, agua y suelo
• Mantener la salud humana
• Cambios en los productos y procesos apuntando a la mejora de la calidad
• Otras actividades que generen impactos positivos a nivel de Producción Más
Limpia definidas por la COMAP
Datos estadísticos:
En el período 2008-2011, la inversión promovida en Procesos de Producción más Limpia (P+L)
alcanzó los 457,7 millones de dólares (114 millones de dólares en promedio), y representó el
9% de la inversión del período. Se destacan las inversiones de este tipo registradas en el año
2009, con 271,7 millones de dólares, que representaron el 27% del total de la inversión
promovida en ese año. En los restantes años del período considerado este indicador se ubicó
entre el 4% y 7%.
71
Año
2008
2009
2010
2011
Promedio 2008-2011
Período
Enero -Oct. 2011
Enero -Oct. 2012
Inversión total
P+L(mill.
P+L /Inv.
(mill. U$S)
var. (%)
U$S)
var. (%)
total
1.058,5
--52,5
--5,0%
1.024,0
-3,3%
271,7
417,5%
26,5%
1.149,5
12,3%
76,3
-71,9%
6,6%
1.429,2
24,3%
57,2
-25,0%
4,0%
1.165,3
35,0%
114,4
9,0%
9,8%
Inversión total
P+L(mill.
P+L /Inv.
(mill. U$S)
var. (%)
U$S)
var. (%)
total
1.129,5
--46,8
--4,1%
1.577,0
39,6%
56,4
20,4%
3,6%
Fuente: Elaboración propia en base a datos del MEF, UNASEP
Por su parte, en los primeros diez meses de 2012 se promovieron inversiones en procesos de
P+L por 56,4 millones de dólares, cifra que representa el 3,6% de la inversión total promovida
en lo que va del año. El monto invertido en enero-octubre de 2012 fue 20% superior al
registrado en igual período de 2011 (46,8 millones de dólares).
Inversiones recomendadas en procesos de Producción Más
Limpia (P+L) (millones de dólares). Años 2008- 2012.
300
271.7
250
200
150
100
76.3
52.5
57.2
56.4
50
0
2008
2009
2010
2011
Enero -Oct.
Fuente:2012
MEF, UNASEP
4.4.6 Indicador: Incremento en Investigación, Desarrollo e Innovación (I+D+i)
Este indicador mide el incremento de I+D+i del proyecto de inversión a través de una de las
siguientes variables:
a) Inversión y costos en I+D+i respecto a la Inversión total ó
b) Número de empleos, promedio anual (con carga horaria equivalente a 40 horas
semanales) en I+D+i respecto al empleo total (con igual carga horaria equivalente) en
el proyecto.
72
Cada 10% de participación de la inversión en investigación, desarrollo e innovación se le
otorga 1 punto hasta un máximo de 10 puntos, que en este caso sería el 100% de la inversión
destinada a I+D+i.
Para poder evaluar el componente de progreso técnico de los proyectos de inversión, se
considerará si el mismo prevé el desarrollo, al menos a nivel nacional, de:
-
Investigación y Desarrollo Experimental (I+D) ó
-
Innovaciones tecnológicas en productos o procesos
El Anexo II del Instructivo de la COMAP define la Investigación y Desarrollo Experimental
como “todo trabajo creativo llevado a cabo de forma sistemática dentro de la empresa para
incrementar el volumen de conocimientos, incluido el conocimientodel hombre, la cultura y la
sociedad, así como el uso de esos conocimientos para crear nuevas aplicaciones. El concepto
de I+D incluye tres actividades: investigación básica, investigación aplicada y desarrollo
experimental.
-
Investigación básica: consiste en trabajos experimentales o teóricos que se emprenden
fundamentalmente para obtener nuevos conocimientos acerca de los fundamentos de
fenómenos y hechos observables, sin pensar en darles ninguna aplicación o utilización
determinada.
-
Investigación aplicada: consiste en trabajos originales realizados para adquirir nuevos
conocimientos, dirigidos fundamentalmente hacia la consecución de un objetivo
práctico específico.
-
Desarrollo experimental: son trabajos sistemáticos basados en los conocimientos
existentes, derivados de la investigación y/o la experiencia práctica, dirigidos a la
producción de nuevos materiales, productos o dispositivos; al establecimiento de
nuevos procesos, sistemas y servicios; a a la mejora sustancial de los ya existentes”.
También se definen las actividades de I+D elegibles para la obtención de los beneficios, que
en forma resumida comprende:
•
La adquisición de bienes de capital, hardware y software destinados a las actividades
de I+D
•
Transferencias de tecnología y consultorías destinadas a actividades de I+D
•
Ingeniería y Diseño Industrial ligados a actividades de I+D
•
Capacitación interna o externa del personal de la empresa en el contexto de proyectos
de I+D
73
Por otra parte, en cuanto a las actividades de innovación elegibles, se considerarán aquellas
que supongan innovaciones tecnológicas en productos o procesos al menos en el ámbito
nacional.
El Anexo II define Innovación en Producto como “la introducción al mercado de un producto
(bien o servicio) tecnológicamente nuevo (cuyas características tecnológicas o usos previstos
difieren significativamente de los correspondientes a productos existentes a nivel nacional) o
significativamente mejorado (previamente existente cuyo desempeño ha sido perfeccionado o
mejorado en gran medida).
A su vez se define como Innovación en Proceso a “la adopción de métodos de producción
nuevos o significativamente mejorados. Puede tener por objetivo producir o entregar
productos (bienes o servicios) tecnológicamente nuevos o mejorados, que no puedan
producirse ni entregarse utilizando métodos de producción convencionales, o bien aumentar
significativamente la eficiencia de producción o entrega de productos existentes”.
También para este caso, el Anexo establece las actividades de innovación elegibles para la
obtención de los beneficios, las cuales en forma resumida son:
-
Adquisición de bienes de capital, hardware y software destinados al desarrollo de
innovaciones en productos (bienes o servicios) y/o procesos
-
Actividades de I+D destinadas al desarrollo de prototipos y pruebas piloto de
innovaciones tecnológicas de productos y/o procesos
-
Transferencias de Tecnología y Consultorías en el marco de un proyecto de innovación
tecnológica de productos y/o procesos
-
Ingeniería y Diseño Industrial para la producción y distribución de bienes y/o servicios
no incluidas en actividades de I+D
-
Diseño Organizacional que modifique significativamente la estructura organizacional
de la empresa y Programas de mejoramiento en la gestión y organización de la
empresa.
-
Capacitación interna y externa del personal de la empresa. Se incluye tanto la
capacitación tecnológica como en gestión.
Las actividades mencionadas serán elegibles para la obtención de beneficios impositivos, sólo
en el caso que se verifiquen en el contexto de un proyecto de innovación tecnológica de
productos (bienes o servicios) y/o procesos.
Por otra parte, el Anexo señala que se valorará especialmente los proyectos de inversión que
presenten un balance entre el desarrollo de actividades de innovación exógenas
(adquisiciones de bienes de capital, hardware y software, transferencia de tecnología y
74
consultorías y/o I+D realizadas `por otras empresas u organizaciones), con el desarrollo de
actividades de innovación endógenas (ingeniería y diseño industrial, diseño organizacional y
gestión, capacitación y/o I+D realizada por la propia empresa).
En los casos de contratación de I+D externa a la empresa y/o transferencia de tecnología y
consultorías, se favorece a los proyectos de inversión que contraten consultores nacionales.
Datos estadísticos
En el período 2008-2011 se recomendaron inversiones en Investigación, Desarrollo e
Innovación (I+D+i) por 170,2 millones de dólares. Se destacan las inversiones realizadas en el
año 2009, con casi 135,8 millones de dólares, representando el 13% del total de la inversión
promovida en ese año, mientras que en los restantes años este indicador fluctúa entre el 0,3%
y 1,6%.
Inversión total
I+D+i
I+D+i
(mill. U$S)
var. (%) (mill. U$S) (U$S)/Inv. total
1.058,5
--3,5
0,3%
1.024,0
-3,3%
135,8
13,3%
1.149,5
12,3%
9,7
0,8%
1.429,2
24,3%
22,6
1,6%
1.165,3
35,0%
42,9
3,7%
Inversión total
I+D+i
I+D+i
Período
(mill. U$S)
var. (%) (mill. U$S) (U$S)/Inv. total
Enero-Oct. 2011
1.129,5
--20,4
1,8%
Enero-Oct. 2012
1.577,0
39,6%
35,8
2,3%
Fuente: Elaboración propia en base a datos del MEF, UNASEP
Año
2008
2009
2010
2011
Promedio 2008-2011
Si consideramos el período enerooctubre de 2012 las inversiones en
procesos de I+D+i que se
recomendaron alcanzaron los 35,8
millones de dólares. El monto
invertido en este tipo de proyectos
en los primeros diez meses de 2012
fue 75% superior al registrado en
igual período de 2011 (20,4
millones de dólares) y representó el
2% de la inversión promovida en
esos meses.
Inversiones recomendads en I+D+i (mill de dólares).
Años 2008- 2012.
160
135,8
140
120
100
80
60
35,8
40
20
9,7
3,5
22,6
0
2008
2009
2010
2011
Ene.-Oct.
2012
Fuente: MEF, UNASEP
75
4.4.7 Indicador: Impacto del proyecto en la economía
Este indicador se mide en función del incremento del PIB provocado por el impacto del
proyecto, obtenido según la metodología definida por la COMAP.
La fórmula de cálculo es la siguiente: se asigna 1 punto para cada 0,003% de incremento del
PIB anual del país, como la suma de los impactos directos e indirectos provocados por la
actividad del proyecto en promedio para el período de los beneficios. Si estos impactos
superan al 0,03% anual en promedio se mantiene el puntaje máximo de 10 puntos.
Luego que la empresa presenta su proyecto, la COMAP evalúa al mismo teniendo en cuenta
los objetivos ya mencionados y de acuerdo a la siguiente matriz de indicadores:
4.5
Ponderación de los indicadores por categoría de proyecto
Los indicadores de la matriz tienen una ponderación diferente según el tramo en que se
encuentren, el cual está en relación al monto invertido. Incluso es posible que en
determinados proyectos no sea de aplicación alguno de ellos, como ocurre por ejemplo con
los proyectos medianos.
Los tramos se dividen en:
Pequeños
Medianos Tramo 1 y 2
Grandes Tramo 1, 2 y 3
De gran significación económica
Categoría del Proyecto
Monto de Inversión en UI
Pequeños
Medianos
Tramo 1
Tramo 2
Grandes
Inv. < 3.500.000
3.500.000 ≤ Inv. < 14.000.000
14.000.000 ≤ Inv. < 70.000.000
Tramo 1
Tramo 2
Tramo 3
De Gran Significación Económica
70.000.000 ≤ Inv. < 140.000.000
140.000.000 ≤ Inv. < 500.000.000
500.000.000 ≤ Inv. < 7.000.000.000
Inv. ≥ 7.000.000.000
Fuente: MEF,COMAP
Si bien la normativa establece que se utilice la matriz para todo tipo de proyectos, en la
práctica para el caso de los proyectos pequeños no se utiliza, obteniéndose el beneficio
solamente con el análisis de uno de los cuatro indicadores establecidos para ese tramo.
76
En cuanto a cuándo se comienza la evaluación del cumplimiento de la matriz, de acuerdo a la
Consulta Nº 5.172, se deben distinguir dos casos:
-
Cuando se trata de un contribuyente que inicia actividad. En este caso el primer
ejercicio será aquel en que la empresa comienza a facturar, es decir cuando comienza
a obtener ingresos gravados.
-
Cuando se trata de empresas en marcha, se comienza a evaluar al ejercicio siguiente al
de la presentación del proyecto.
4.5.1
Proyectos pequeños
En el caso de los proyectos Pequeños, las empresas deben optar por uno de los siguientes
indicadores:
-
Generación de empleo
-
Aumento de las exportaciones
-
Utilización de tecnologías limpias
-
Incremento de I+D+i
Por cada indicador la empresa puede obtener un puntaje que va de 0 a 10 puntos.
Porcentaje a exonerar y plazo
En función del puntaje obtenido, la empresa puede obtener una exoneración del IRAE que va
del 51% al 60% en un plazo de 3 a 5 años, de acuerdo a la siguiente tabla:
Puntaje
% del monto invertido Plazo (años)
0
0%
3
1
51%
3
2
52%
3
3
53%
3
4
54%
3
5
55%
4
6
56%
4
7
57%
4
8
58%
5
9
59%
5
10
60%
5
Fuente: MEF, COMAP
El tope máximo de exoneración de IRAE para los proyectos pequeños es el 60% del monto
invertido. Este límite está establecido en el artículo 15 del Decreto 455/007 en su nueva
77
redacción dada por el artículo 3 del Decreto Nº 443/008 del 17 de setiembre de 2008.
4.5.2 Proyectos medianos
En esta categoría se incluyen las inversiones que superan los 3.500.000 U.I. y que sean
inferiores a 70.000.000 U.I. Dentro de este rango se definen dos tramos, el primero de ellos
denominado Mediano Tramo 1 que va desde 3.500.000 U.I. a 14.000.000 U.I. y el denominado
Mediano Tramo 2 que va desde 14.000.000 U.I. a 70.000.000 U.I.
Para acceder a los beneficios, los proyectos deben cumplir con los siguientes cinco objetivos:
-
Generación de empleo
-
Descentralización
-
Aumento de las exportaciones
-
Incremento de valor agregado nacional
-
Utilización de tecnologías más limpias o Incremento de I+D+i
Cabe señalar que no se incluye el indicador “Impacto del proyecto sobre la economía” dado
que el mismo sólo se exige para los proyectos que superen una inversión de 70.000.000 U.I.
A continuación se detallan las matrices de indicadores para los tramos 1 y 2, con su
correspondiente ponderación de los objetivos:
Matriz de InMatriz de Indicadores - Tramo 1dicadores - Tramo 1
Objetivos
Generación de empleo
Descentralización
Aumento de exportaciones
Incremento de valor agregado nacional
Utilización de tecnologías más limpias o
Incremento de I+D+i
Ponderación
20%
15%
10%
10%
Puntaje
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
5%
0 a 10
El resultado máximo ponderado a obtener de esta manera es de 6 puntos
En el caso de los proyectos medianos del Tramo 2, se incrementan las
ponderaciones de los indicadores utilizados de la siguiente manera:
Fuente: MEF, COMAP
Matriz de Indicadores - Tramo 2
Objetivos
Ponderación
Generación de empleo
20%
Descentralización
15%
Aumento de exportaciones
15%
Incremento de valor agregado nacional
20%
Utilización de tecnologías más limpias o
Incremento de I+D+i
10%
Puntaje
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
En este caso, las empresas podrán acceder a un máximo ponderado de 8 puntos
Fuente: MEF, COMAP
78
Porcentaje a exonerar y plazo
Según el artículo 15 del Decreto Nº 455/007, en la redacción dada por el artículo 3 del
Decreto Nº 443/008, la exoneración del IRAE no podrá superar el 70% o el 80% del monto
invertido en los activos fijos o intangibles comprendidos en la declaratoria promocional, para
los proyectos medianos de Tramo 1 y 2 respectivamente.
Respecto al plazo máximo para poder hacer uso de la exoneración, el inciso 1º del artículo 16
del Decreto Nº 455/007, en su redacción dada por el artículo 3 del Decreto Nº 443/008,
establece lo que se resume en el siguiente cuadro:
Tramo 1
Exoneración de Impuesto a la Renta
Monto
Plazo
Los puntos obtenidos en la matriz/10 se
Los puntos obtenidos en la matriz/6
aplica al plazo máximo establecido para
se aplican al 70% del monto invertido
proyectos Grandes Tramo 3 (25 años)
Tramo 2
Exoneración de Impuesto a la Renta
Monto
Plazo
Los puntos obtenidos en la matriz/10 se
Los puntos obtenidos en la matriz/8
aplica al plazo máximo establecido para
se aplican al 80% del monto invertido
proyectos Grandes Tramo 3 (25 años)
Fuente: MEF, COMAP
De este modo, el plazo máximo que se puede alcanzar para los proyectos medianos Tramo 1
es de 15 años (6 puntos/10 x 25 años) y para los de Tramo 2, 20 años ( 8 puntos/10 x 25 años)
4.5.3 Proyectos grandes y de gran significación económica
Según lo establece el Instructivo de la COMAP, para tener acceso a los beneficios, los
proyectos deben cumplir con los objetivos de la política nacional de promoción de
inversiones, que se han definido específicamente para el caso de los grandes proyectos como:
-
Generación de empleo
Descentralización
Aumento de las exportaciones
Incremento del valor agregado nacional
Utilización de tecnologías limpias
Impacto del proyecto sobre la economía
Variaciones del gasto en Investigación y Desarrollo e innovación
79
Los proyectos que se encuentran en esta categoría, son aquellos cuyo monto de inversión
supera 70.000.000 UI.
Por otra parte, como ya mencionamos, los proyectos grandes se subdividen en 3 tramos:
Tramo 1 – con una inversión igual o mayor a 70.000.000 UI y menor a 140.000.000 UI
Tramo 2 – con una inversión igual o mayor a 140.000.000 UI y menor a 500.000.000 UI
Tramo 3 - con una inversión igual o mayor a 500.000.000 UI y menor a 7.000.000.000 UI
Los proyectos de gran significación económica son aquellos que el monto de la inversión
supera a 7.000.000.000 UI
Para determinar los montos de la inversión mencionados, se aplica la cotización de la Unidad
Indexada al último día del mes anterior al momento en que se presente el proyecto ante la
COMAP.
Para el cumplimiento de los objetivos señalados precedentemente, se elabora una matriz de
indicadores, al igual que en los proyectos medianos, que permite cuantificar cada uno de los
objetivos, aplicándose una ponderación que variará de acuerdo al tramo de que se trate, para
llegar finalmente al puntaje final.
Matriz de Indicadores - Tramos 1 y 2
Objetivos
Ponderación
Generación de empleo
20%
Descentralización
15%
Aumento de exportaciones
15%
Incremento de valor agregado nacional
20%
Impacto del proyecto sobre la economía
20%
Utilización de tecnologías más limpias o
Incremento de I+D+i
10%
Puntaje
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
El resultado máximo a obtener es de 10 puntos.
Fuente: MEF, COMAP
Matriz de Indicadores - Tramo 3
Objetivos
Generación de empleo
Descentralización
Aumento de exportaciones
Incremento de valor agregado nacional
Impacto del proyecto sobre la economía
Utilización de tecnologías más limpias
Incremento de I+D+i
Ponderación
20%
15%
15%
20%
20%
5%
5%
Puntaje
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
El resultado máximo a obtener es de 10 puntos.
Fuente: MEF, COMAP
80
Matriz de Indicadores - Proyectos de Gran Significación Económica
Objetivos
Generación de empleo
Descentralización
Aumento de exportaciones
Incremento de valor agregado nacional
Impacto del proyecto sobre la economía
Utilización de tecnologías más limpias
Incremento de I+D+i
Ponderación
20%
15%
15%
20%
20%
5%
5%
Puntaje
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
0 a 10
Se aplica la misma matriz de Indicadores – Tramo 3
El resultado máximo a obtener es de 10 puntos
Estos proyectos deberán alcanzar como mínimo 6 puntos de la matriz de objetivos e
indicadores
Fuente: MEF, COMAP
A diferencia de los proyectos medianos, en los proyectos grandes se puede llegar a obtener el
puntaje máximo, o sea, los 10 puntos.
Se señala en el Instructivo de la COMAP, que se considerará empleo generado por el proyecto
sólo aquel que haya sido creado directamente del mismo. Esta aclaración se mencionó
cuando se desarrolló el objetivo “Generación de empleo”.
Por otra parte, también se determina que el plazo de suspensión de acogida al beneficio de
exoneración de Impuesto a la Renta por no generación de renta fiscal, no podrá supera en
ningún caso los 4 años.
Porcentaje a exonerar y plazo
De acuerdo al literal d) del artículo15 del Decreto Nº 455/007 en su redacción dada por el
artículo 3 del Decreto Nº 443/008, para el caso de los proyectos Grandes Tramos 1 y 2, la
exoneración de IRAE no podrá superar el 90% del monto efectivamente invertido en los
activos fijos o intangibles comprendidos en la declaratoria promocional. Mientras que para los
proyectos Grandes Tramo 3, según el literal e) del mismo artículo, la exoneración de IRAE es
del 100% del monto invertido.
Respecto al plazo máximo para la aplicación de las exoneraciones, tal como fuera mencionado
para el caso de proyectos Medianos, el mismo está determinado en el artículo 16 del Decreto
Nº 455/007.
A continuación se presentan los diferentes plazos según el tramo del proyecto y categoría:
Proyectos Grandes - Tramos 1 y 2
Exoneración de Impuesto a la Renta
Monto
Los puntos obtenidos en la matriz/10
se aplican al 90% del monto invertido
Plazo
Los puntos obtenidos en la matriz/10
se aplican al plazo máximo establecido para
proyectos Grandes Tramo 3 (25 años)
81
Proyectos Grandes - Tramo 3
Exoneración de Impuesto a la Renta
Monto
Plazo
Los puntos obtenidos en la matriz/10
Los puntos obtenidos en la matriz/10
se aplican al 100% del monto invertido
se aplican a 25 años
Proyectos De Gran Significación Económica
Exoneración de Impuesto a la Renta
Monto
Plazo
100% del monto invertido
25 años
Fuente: MEF, COMAP
Estas últimas firmas deben alcanzar un puntaje mayor al 60% del total de puntos en la matriz
de indicadores y objetivos de los proyectos Grandes Tramo 3.
4.6
Plazos y porcentajes de exoneración anual de impuesto a la renta
Como ya fuera mencionado, el artículo 16 del Decreto Nº 455/007, en su redacción dada por
el artículo 3 del Decreto Nº 443/00, determina los plazos máximos para la aplicación de las
exoneraciones de IRAE establecidas por el artículo 15.
Este plazo máximo dependerá de los puntos obtenidos en la matriz de indicadores, salvo para
el caso de los Proyectos Pequeños, cuyos plazos se dividen en tres franjas, según el puntaje
obtenido del indicador elegido:
1
2
3
años - proyectos con 1 a 4 puntos
años - proyectos con 5 a 7 puntos
años - proyectos con 8 a 10 puntos
La norma prevé que el plazo comience a computarse a partir del ejercicio en que se obtenga
renta fiscal con un máximo de cuatro ejercicios desde que se haya obtenido la declaratoria
promocional. Esta disposición está contemplando la situación de empresas nuevas que
quieran ampararse a los beneficios y que difícilmente obtengan renta fiscal en sus primeros
años de actividad debido a la inversión realizada.
También se prevé en el mismo artículo señalado, el caso de inversiones realizadas por
empresas que sean usuarios de parques industriales, extendiéndose el plazo máximo
señalado a cinco años más.
La normativa exonera a la empresa beneficiaria de gran parte de su Impuesto a la Renta a
pagar a lo largo del plazo determinado, sin embargo se prevé que dicha exoneración sea
mayor en los primeros años del proyecto. El artículo 16 del Decreto Nº 455/007, a tales
efectos, establece lo siguiente: “… la exoneración no podrá superar los siguientes porcentajes
del impuesto a pagar:
a) 90% (noventa por ciento) del impuesto a pagar, para los ejercicios comprendidos en el
primer 50% (cincuenta por ciento) del plazo máximo otorgado.
b) 80% (ochenta por ciento) para los ejercicios subsiguientes correspondientes al 10%
(diez por ciento) del plazo máximo.
c) 60% (sesenta por ciento) para los ejercicios subsiguientes correspondientes al 10%
(diez por ciento) del plazo máximo.
d) 40% (cuarenta por ciento) para los ejercicios subsiguientes correspondientes al 10%
82
(diez por ciento) del plazo máximo.
e) 20% (veinte por ciento) para los ejercicios subsiguientes correspondientes al 10% (diez
por ciento) del plazo máximo.
f) 10% (diez por ciento) para los ejercicios subsiguientes correspondientes al 10% (diez
por ciento) del plazo máximo.
Si la aplicación del plazo máximo a que refieren los literales anteriores diera como resultado
períodos que incluyesen ejercicios fraccionados, la Comisión de Aplicación adecuará mediante
prorrateo los porcentajes máximos de impuesto exonerado en dichos períodos.”
A continuación se transcriben las tasas efectivas de impuesto a la renta a pagar aplicando lo
dispuesto por el artículo mencionado, de acuerdo a los siguientes cuadros que la COMAP
incluyó en su instructivo:
TASA EFECTIVA DE IMPUESTO A LA RENTA A APLICAR SOBRE LA RENTA NETA FISCAL
AÑO
PLAZO PARA HACER USO DE LA EXONERACION DE IRAE
30
29
28
27
26
25
24
23
22
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
1
2
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
3
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
4
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
6
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
7
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
8
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
9
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
10
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
11
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
12
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
3,75
5
13
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
3,75
5
5
5
14
2,5
2,5
2,5
3.75
5
5
5
6
9
15
2,5
3,75
5
5
5
5
8
10
10
16
5
5
5
5
7
10
10
10
13
17
5
5
6
9
10
10
11
14,5
15
18
5
8
10
10
10
12,5
15
15
17
19
10
10
10
10,5
14
15
15
18
20
20
10
10
12
15
15
15
19
20
20,5
21
10
13,5
15
15
16
20
20
20,75 22,5
22
15
15
15
17
20
20
21
22,5 22,5
23
15
15
18
20
20
21,25
22,5 22,5
24
15
19
20
20
21,5
22,5
22,5
25
20
22,5
20
21,75
22,5
22,5
26
20
20
22
22,5
22,5
27
20
22,5
22,5
22,5
28
22,5
22,5
22,5
29
22,5
22,5
30
22,5
83
21
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
3,75
5
7
10
11,5
15
16
20
20,25
22,5
22,5
TASA EFECTIVA DE IMPUESTO A LA RENTA A APLICAR SOBRE LA RENTA NETA FISCAL
AÑO
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
20
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
5
5
10
10
15
15
20
20
22,5
22,5
PLAZO PARA HACER USO DE LA EXONERACION DE IRAE
19
18
17
16
15
14
13
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
3,75
2,5
2,5
2,5
2,5
3,75
5
6
2,5
2,5
3,75
5
5
8
10
3,75
5
5
7
10
11
14,5
5
6
9
10
12,5
15
18
8
10
10,5
14
15
19
20,75
10
12
15
16
20
21
22,5
13,5
15
17
20
21,25
22,5
15
18
20
21,5
22,5
19
20
21,75
22,5
20
22
22,5
22,25
22,5
22,5
TASA EFECTIVA DE IMPUESTO A LA RENTA A APLICAR SOBRE LA RENTA NETA FISCAL
AÑO
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
10
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
5
10
15
20
22,5
PLAZO PARA HACER USO DE LA EXONERACION DE IRAE
9
8
7
6
5
4
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
3,75
9
2,5
2,5
3,75
7
12,5
20
3,75
6
9,5
15
21,25
8
12
17
21,5
13,5
18
21,75
19
22
22,25
84
3
2,5
4,75
18,25
12
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
5
9
13
17
20,5
22,5
11
2,5
2,5
2,5
2,5
2,5
3,75
7
11,5
16
20,25
22,5
4.7 Incremento de la participación de Pymes con la aplicación del Decreto Nº
455/007
De acuerdo a la información recabada de la COMAP se observa que hubo un incremento muy
importante de la participación de las pequeñas y medianas empresas desde el año 2008,
comienzo de la aplicación del Decreto Nº 455/007, hasta el cierre del año 2011.
Año
2007
2008
2009
2010
2011
Año
2007
2008
2009
2010
2011
Nº de Proyectos
74
310
388
829
840
Inversión total
(mill. U$S)
485,1
1.058,5
1.024,1
1.149,5
1.429,2
PYMES
%
PYMES/Total
152
49,0%
247
63,7%
577
69,6%
592
70,5%
Fuente: MEF;COMAP
Inversión
PYMES(mill. U$S)
%
PYMES/Total
350,6
33,1%
282,3
27,6%
543,6
47,3 %
722,8
50,6 %
Fuente: MEF;COMAP
El aumento de participación de las PYMES fue cada vez mayor año a año, cumpliéndose uno
de los objetivos propuestos al momento de la creación de dicho decreto, que fue disponer de
un régimen simplificado de presentación para los proyectos pequeños, favoreciendo la
aplicación de los beneficios a las pequeñas y medianas empresas. En efecto, en el año 2008
casi la mitad de los proyectos recomendados por la COMAP correspondieron a PYMES,
pasando a ser dicha participación en el año 2011 un 70,5%.
También se verifica un aumento de la participación de las PYMES en relación al monto
invertido. Mientras que la inversión de las PYMES respecto al monto total invertido en el año
2008 es un 33%, para el año 2011 fue de 51%.
4.8 Alternativa para proyectos medianos y grandes de ser evaluados como
pequeños
El instructivo de la COMAP faculta a los proyectos de inversión que califican como Medianos o
Grandes a presentarse como si fuesen Pequeños. O sea, en caso que utilicen esta opción se
valuarán en base a un solo indicador de los previstos para valuar los proyectos Pequeños,
tales como: Generación de empleo, Aumento de las exportaciones, Incremento de I+D+i o
Utilización de tecnologías más limpias.
Esta alternativa surgió para evitar que los proyectos que no calificaban como Pequeños
(inversión mayor a 3.500.000 U.I.) no fraccionaran sus inversiones y de esa forma también
pudieran obtener los beneficios previstos para esta categoría.
85
Por lo general, en el comienzo de la aplicación del Decreto Nº 455/007 las empresas optaban
por presentar los proyectos de inversión como Pequeños, utilizando en la mayoría de los
casos el indicador Generación de empleo, ya que con 3 puestos nuevos de trabajo se
generaba 1 punto. Esto traía aparejado una exoneración del IRAE del 51% a ser utilizado en un
plazo de hasta 3 ejercicios.
Cumplir con esta condición para una empresa que presentara un proyecto con montos de
inversión asimilables a proyectos medianos o grandes era muy sencillo. Por esta razón la
COMAP revió este beneficio dado que la mayoría de los proyectos se presentaban a través de
este índice.
La COMAP publicó un nuevo instructivo con vigencia 15/07/08 donde se establece una forma
de cálculo distinta para la obtención del puntaje por generación de empleo para los proyectos
Medianos y Grandes que opten por presentarse como Pequeños.
Se deberá evaluar en primer lugar si la empresa que presenta el proyecto es nueva o es una
empresa en marcha.
Para el caso de una empresa nueva, se toma en cuenta 2 aspectos. Por un lado la cantidad de
puestos de trabajo que el proyecto se estima va a generar y por otro el tramo al que
pertenece el proyecto.
A tales efectos la COMAP presentó la siguiente tabla:
Puntaje
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Mediano -T 1
14
17
20
23
26
29
32
35
38
41
Empresas nuevas
Empleos a generar por empresa
Mediano -T 2
Grande -T 1
Grande- T 2
18
25
35
21
28
38
24
31
41
27
34
44
30
37
47
33
40
50
36
43
53
39
46
56
42
49
59
45
52
62
Grande - T 3
45
48
51
54
57
60
63
66
69
72
Fuente: MEF, COMAP
Esto significa que, por ejemplo, para un proyecto mediano Tramo 2 que se presente como
pequeño deberá contratar 18 empleados para generar un punto y cada tres empleados
adicionales, generará un punto más y así sucesivamente. El cambio que se produjo fue en el
mínimo exigido para la generación del primer punto.
Por otra parte, para el caso de una empresa en marcha hay que tener en cuenta la
clasificación establecida en el Decreto Nº 504/07 del 20 de diciembre de 2007 que establece
la siguiente relación entre tipo de empresa y personal empleado:
86
Empresas en marcha
Tipo de empresa
Personal empleado
Micro empresa
1 a 4 personas
Pequeña empresa
5 a 19 personas
Mediana empresa
20 a 99 personas
Gran empresa
más de 100 personas
Fuente : MEF, COMAP
En función de la categoría en que se ubique la empresa, la generación de puestos nuevos de
trabajo para la obtención del primer punto va a ser diferente, luego en todos los casos, por
cada tres puestos nuevos se obtiene un punto adicional.
A continuación se detalla los puestos de trabajos exigidos para la obtención de puntaje, por
categoría de empresa:
Puntaje
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Micro empresa
Empleos a generar
3
6
9
12
15
18
21
24
27
30
Puntaje
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Pequeña empresa
Puntaje Empleos a generar
1
5
2
8
3
11
4
14
5
17
6
20
7
23
8
26
9
29
10
32
Mediana empresa
Puntaje Empleos a generar
1
10
2
13
3
16
4
19
5
22
6
25
7
28
8
31
9
34
10
37
Gran empresa
Empleos a generar
Empleos base: Máximo valor entre el 10% del total de puestos de trabajo
registrados en planilla antes de realizar la inversión o 15 empleados
Empleos base + 3
Empleos base + 6
Empleos base + 9
Empleos base + 12
Empleos base + 15
Empleos base + 18
Empleos base + 21
Empleos base + 24
Empleos base + 27
Fuente: MEF, COMAP
87
Con estas modificaciones se buscó corregir la situación mencionada, que llevaba a que toda
empresa, sin considerar su tamaño, obtenía una exoneración del 51% del IRAE en un plazo de
3 años por el solo hecho de incrementar el personal empleado en 3 puestos de trabajo.
Pudiendo estar en muchos casos ese incremento de personal totalmente ajeno a la inversión
realizada.
Por otra parte, si bien proyectos que por su monto de inversión califican como Medianos o
Grandes y hayan optado a presentarse como Pequeños por la facilidad en la obtención del
beneficio y las menores exigencias formales de tramitación, es importante destacar que el
plazo con que cuentan para hacer uso del beneficio en esta categoría puede llegar a ser una
limitante.
En el caso de Proyectos Pequeños el plazo máximo concedido es de 5 años, mientras que para
los proyectos Medianos o Grandes puede llegar a ser hasta 25 años o incluso 30 años para
parques industriales.
4.9
Plazos para otorgar la declaratoria promocional
La COMAP dispone en este nuevo régimen de plazos perentorios para efectuar la
recomendación sobre la evaluación del proyecto al Poder Ejecutivo, para que éste, si resultase
procedente emita la Resolución estableciendo la Declaración de Proyecto Promovido. Los
plazos se cuentan a partir de la fecha en que la Oficina de Atención al Inversor le remita el
expediente y los mismos varían en función de la categoría del proyecto, de la siguiente forma:
-
Proyectos Pequeños: 30 días hábiles y 30 días adicionales si se le solicita a la empresa
información adicional.
-
Proyectos Medianos: 45 días hábiles y 45 días adicionales si se le solicita a la empresa
información adicional.
-
Proyectos Grandes y de Gran Significación Económica: 60 días hábiles y 60 días
adicionales si se le solicita a la empresa información adicional.
En el caso en que la COMAP solicite información adicional y transcurra el plazo adicional
previsto sin que la empresa haya proporcionado la misma, se entenderá por desistida la
solicitud de los beneficios.
En caso contrario, cuando la COMAP no se expida en los plazos correspondientes, se
entenderá que ésta recomienda al Poder Ejecutivo el otorgamiento de los beneficios, o sea, el
proyecto se dará por recomendado en forma ficta.
4.10 Seguimiento y pérdida de beneficios
De acuerdo al artículo 11 del Decreto Nº 455/007, una vez aprobada la inversión y dictada la
Resolución respectiva por parte del Poder Ejecutivo, los beneficiarios deben presentar a la
COMAP dentro de los cuatro meses del cierre de cada ejercicio económico sus Estados
Contables con los siguientes informes según el tipo de contribuyente que sea:
-
Informe de Auditoría para los contribuyentes incluidos en la División de Grandes
88
-
Contribuyentes de la Dirección General Impositiva (D.G.I.)
Informe de Revisión Limitada para los contribuyentes del sector CEDE de la D.G.I.
Informe de Compilación para los restantes.
Para el caso de los proyectos Medianos y Grandes, además deben presentar dentro del mismo
plazo una declaración jurada complementaria que incluya toda la información que sirva para
el análisis del cumplimiento de los indicadores para la aplicación de los beneficios, y no esté
comprendida en los Estados Contables.
En el caso de los proyectos Pequeños, se deberá informar anualmente a la COMAP durante el
período que se utilicen los beneficios, sobre la ejecución de la inversión y los datos acerca del
cumplimiento de la meta a alcanzar.
El artículo 12 establece que la COMAP tiene a cargo el contralor de la efectiva ejecución de los
proyectos y del cumplimiento de los objetivos. Para ello podrá realizar la auditoría de dicha
información y eventualmente comunicar a la DGI, mediante resolución, los incumplimientos a
efectos de la reliquidación de tributos. La misma puede darse por incumplimiento en el
suministro de información como en los aspectos sustanciales de ejecución y operación del
proyecto.
A tales efectos, se pueden presentar las siguientes tres situaciones:
-
Incumplimiento de la entrega de la información a la COMAP necesaria para el
seguimiento del proyecto. Se considerará configurado luego de transcurridos treinta
días hábiles desde el vencimiento de los plazos otorgados por las disposiciones
generales, las particulares dictadas por el Poder Ejecutivo o la COMAP. Sin embargo,
mediante resolución fundada, la COMAP podrá extender el plazo referido.
-
Incumplimiento en la ejecución de la inversión. Se considera configurado al
vencimiento del plazo otorgado por la Resolución del Poder Ejecutivo para su
realización o de la prórroga en caso que se hubiera otorgado.
-
Incumplimiento en la obtención de las metas comprometidas. Se controlará cada dos
años y se considera configurado al final del segundo año.
En el caso de los incumplimientos por entrega de información, los beneficiarios deben
reliquidar los tributos exonerados, más las multas y recargos que correspondan.
Para los incumplimientos en ejecución de la inversión, deberán también reliquidar los tributos
exonerados, distinguiéndose las siguientes situaciones:
Cuando el contribuyente no invirtió el monto correspondiente a la inversión
que dio origen a los beneficios, pero ejecutó toda la inversión, cumpliendo los
objetivos sustanciales de ejecución y operación del proyecto. En este caso
deberán reliquidar los tributos, si corresponde, y abonar los importes
indebidamente exonerados actualizados.
Cuando el contribuyente cumple parcialmente con los objetivos sustanciales de
ejecución y operación del proyecto, deberá comparecer ante la COMAP para
reformular el mismo. Los impuestos exonerados indebidamente deben
reliquidarse y abonarse las multas y recargos que correspondan.
89
En caso que el contribuyente no cumpla totalmente con los objetivos sustanciales de
ejecución y operación del proyecto, la resolución que otorgó los beneficios se
considerará revocada. Si el beneficiario no informa a la COMAP esta situación de
incumplimiento, se considera que el proyecto no cumplió en su totalidad con los
objetivos propuestos, debiéndose reliquidar el total de los tributos exonerados y
abonar las multas y recargos correspondientes.
4.11 Márgenes de tolerancia y recategorización de proyectos
En el caso de los proyectos Pequeños y Medianos se admitirá durante el período de ejecución
y operación del proyecto, un margen de tolerancia del 30% respecto a la obtención del
puntaje proyectado.
En el caso de los proyectos grandes, se podrán establecer márgenes de tolerancia variables y
decrecientes en función del período de ejecución y operación del proyecto. Dichos márgenes
no podrán ser superiores al 30% para los dos primeros años, 40% para los tres años
subsiguientes y 50% para el resto del período.
Los márgenes de tolerancia se calcularán en relación al puntaje total de la matriz de
indicadores, por lo que podrán existir márgenes mayores para cada uno de los indicadores
considerados individualmente.
El artículo 13 del Decreto Nº 455/007 prevé un período de suspensión en el cronograma de
cumplimiento de los resultados del proyecto siempre y cuando sea por razones ajenas a la
empresa debidamente fundadas como excepcionales y por lo tanto no previsibles al momento
de la presentación del proyecto. En este caso correspondería la reliquidación de los plazos y
beneficios.
Por otra parte, el artículo 14 prevé la recategorización del proyecto. Es en el caso que el
inversor demuestre que ha cumplido los requisitos exigidos para una categoría o puntaje
superior, donde podrá solicitar que se le otorguen las exoneraciones correspondientes a dicha
categoría o puntaje.
Del mismo modo, en caso que la empresa inversora supere los márgenes de tolerancia
señalados precedentemente, podrá solicitar el amparo de los beneficios aplicables a la
categoría o puntaje que se cumpla efectivamente, sin perjuicio de las reliquidaciones que
correspondan.
4.12 Superposición y desistimiento de proyectos promovidos
El Decreto Nº 332/010 de 9 de noviembre de 2010 modifica el Decreto Nº 455/007 agregando
el artículo 16 Bis (Superposición de proyectos) que establece lo siguiente: “Las empresas que
en el mismo ejercicio económico dispongan de más de un proyecto de inversión aprobado por
el Poder Ejecutivo con saldo de exoneración del Impuesto a las Rentas de las Actividades
Económicas, podrán exonerar en dicho ejercicio, el menor de los siguientes montos:
a. La suma de los importes correspondientes a las exoneraciones computables en dicho
ejercicio, de cada proyecto considerado individualmente;
b. El que resulte de la aplicación del mayor de los porcentajes establecidos en el artículo
90
anterior en dicho ejercicio, para cada uno de los proyectos.”
El mismo define el criterio para determinar el monto de la exoneración del IRAE cuando se
superponen beneficios originados en distintos proyectos de inversión en un mismo ejercicio
fiscal. De esta forma, se establece cual será el porcentaje máximo de exoneración del
impuesto a descontar cada año, con empresas que tienen más de un proyecto de inversión
declarado promovido.
4.13 Análisis comparativo del Decreto Nº 455/007 y de la Auto-canalización
del ahorro
Del estudio comparado entre ambos regímenes se puede señalar en primer lugar que el
Decreto Nº455/007 levanta varias de las limitaciones que tenía el régimen de Autocanalización del ahorro. Entre ellas se pueden señalar las siguientes:
-
Con el régimen de Auto-canalización del ahorro, para acceder al beneficio era
necesario que la financiación de la inversión sea con fondos propios de la empresa.
Esto era una limitante ya que los inversionistas debían de contar con resultados
acumulados o reservas suficientes para capitalizar el monto de inversión exonerada.
-
La capitalización mencionada resultaba siendo el doble del monto que se exoneraba
efectivamente, ya que el 50% de la inversión no gozaba efectivamente de una
exoneración sino de un diferimiento por cinco años del reconocimiento de la renta por
ese monto. Sin embargo era condición necesaria capitalizar resultados por el total.
-
El nuevo régimen otorga los beneficios en base a parámetros objetivos, aplicando una
matriz de indicadores y evaluando los proyectos de inversión en función de su
contribución a esos indicadores, que reflejan los grandes objetivos de política
económica como por ejemplo la generación de empleo, descentralización geográfica,
aumento de las exportaciones, incremento del valor agregado, impacto del proyecto
en la economía, utilización de tecnologías más limpias, incremento de investigación,
desarrollo e innovación tecnológica. En el régimen de Auto-canalización del ahorro se
analizaba la contribución del proyecto a los objetivos señalados, pero sin contar con
un procedimiento objetivo de cálculo, como es la matriz de indicadores.
-
En el régimen de Auto-canalización del ahorro, el beneficio se limitaba a las entidades
que tuvieran representado su capital en acciones y que fueran declaradas de Interés
Nacional. El Poder Ejecutivo había otorgado este beneficio en la práctica a las
empresas industriales y agropecuarias, excluyendo del mismo al comercio y los
servicios. A partir de la entrada en vigencia del Decreto 455/007 el ámbito de
aplicación se extiende al incorporarse a las empresas que desarrollan actividades
comerciales y de servicios. A su vez no es necesario que tengan el capital de la
empresa representado en acciones. El nuevo Decreto no exige como requisito que la
exoneración impositiva obtenida se capitalice con resultados acumulados o reservas,
por lo que cualquier tipo de empresa contribuyente de IRAE puede acceder al
beneficio, independientemente de su forma jurídica.
-
Además el Decreto 455/007 simplifica los requerimientos de información necesarios
para acceder a la declaratoria promocional, extendiendo la posibilidad a que empresas
pequeñas y medianas puedan acceder a los beneficios impositivos.
Respecto a los plazos que se otorgan para el uso del beneficio, existe un gran avance a
-
91
favor del inversor en el nuevo régimen. Mientras que en la Auto-canalización del
ahorro no superan los dos o tres años, con el Decreto Nº 455/007 los plazos pueden
llegar a ser de 25 años, o 30 años en los casos de usuarios de parques industriales.
Esto determinaba en la situación anterior, que algunas empresas no pudieran hacer
uso de todo el beneficio por el hecho que en ese plazo no generaba renta fiscal
suficiente para poder hacer uso de toda la exoneración. Esta situación se veía
especialmente agravada en el caso de empresas nuevas que por el hecho de iniciar
actividades no les daba el tiempo material para generar renta suficiente que pudiera
absorver la exoneración impositiva.
-
En el nuevo régimen, además de la extensión del plazo mencionado, se establece un
plazo de hasta 4 años para aquellas empresas que no hayan obtenido renta fiscal, a
partir de la fecha que comienza el período establecido en la resolución que otorga el
beneficio.
-
Otro punto a favor del nuevo régimen, es el monto de IRAE que se permite exonerar.
Mientras que con la Auto-canalización del ahorro el beneficio se daba a nivel de la
renta neta fiscal, con el Decreto Nº 455/007 la exoneración se aplica sobre el impuesto
a pagar, lo que hace que el beneficio sea cuatro veces mayor que el régimen anterior,
considerando que la tasa de IRAE es del 25%.
-
Por otro lado, el Decreto Nº 455/007 establece que para determinar el monto
efectivamente invertido, no se deben tener en cuenta aquellas inversiones que se
amparen en otros beneficios promocionales. Esto implica que no se puede acceder al
beneficio de Exoneración por Inversiones establecido en la Ley Nº 15.903 sobre los
mismos bienes que integran el proyecto de inversión que se declara promovido a
través del Decreto Nº 455/007, a diferencia del régimen de Auto-canalización del
ahorro, que es compatible con el beneficio de Exoneración por Inversiones. Sin
embargo, teniendo en cuenta esta limitante, sigue siendo más beneficioso para los
inversores el nuevo régimen dado que el monto exonerado termina resultando mayor
de acuerdo a lo mencionado en el punto anterior.
92
Capítulo 5: Cambios recientes – Decreto Nº 02/012
5.1
Antecedentes y objetivos de la nueva reglamentación
Tras cuatro años de experiencia con la puesta en práctica del régimen implementado a través
del Decreto Nº 455/007 y ante una nueva realidad económica- social, el gobierno consideró
era necesario ajustar algunos aspectos del régimen para que fuera más estrecha la relación
entre los objetivos a promover y los beneficios a otorgar.
Para ello, en mayo de 2011 a través de una consulta pública se dio a conocer los cambios
propuestos, para que los inversores y demás agentes pudieran conocerlos y opinar sobre los
mismos.
Este proceso culmina con la publicación del Decreto Nº 02/012 en el Diario Oficial el 2 de
febrero de 2012, que modifica la aplicación del Régimen de Promoción de Inversiones
establecido en la Ley Nº 16.906, la cual estaba reglamentada hasta ese momento por el
Decreto Nº 455/007.
Los principales objetivos del cambio son los siguientes:
-
Perfeccionar el régimen de promoción de inversiones, haciendo más estrecha la
relación entre los objetivos a promover y los beneficios a otorgar.
-
Atender las consideraciones de “calidad” en el empleo generado y las oportunidades
de empleo para los colectivos que tienen más dificultades de integración en el
mercado laboral formal.
-
Incentivar la localización de inversiones en zonas de menor desarrollo relativo, tanto
en Montevideo como en el interior del país.
-
Aumentar los incentivos para las inversiones en Investigación, Desarrollo e Innovación,
utilización de Tecnologías más Limpias y eficiencia energética, potenciando las
externalidades que dichas inversiones generan.
-
Promover en forma específica el desarrollo de los micro y pequeños emprendimientos.
-
Fomentar los procesos de concentración geográfica, por ejemplo de parques
industriales, zonas turísticas.
Principales modificaciones
La nueva reglamentación introduce modificaciones al régimen, aprovechando también a
incluir a través de decreto, criterios y definiciones que figuraban en Instructivos, Anexos,
Circulares y Consultas emitidas por la COMAP y en Resoluciones de la D.G.I.
Las principales modificaciones son las siguientes:
93
Decreto 02/012
Decreto 455/007
Define una matriz única para evaluar todo tipo de
proyectos.
Exige puntaje mínimo de uno a alcanzar en la matriz
para obtener los beneficios.
Define una matriz por tramo según el
monto de inversión.
Exige puntaje mínimo únicamente para
matriz de pequeños proyectos.
Considera inversiones hasta 6 meses anteriores a la Considera 6 meses o 12 meses anteriores,
presentación.
según fecha de balance.
Permite una única ampliación al proyecto y sólo si Permite hasta dos ampliaciones, siempre
no supera el 50% de la inversión original.
que no superen el 100% de la inversión
original.
Considera para el indicador empleo: cantidad de Considera sólo la cantidad de personal a
personal a contratar, salario nominal y puntaje contratar.
adicional por sexo, edad y situación del empleado.
Para el cálculo del indicador Aumento de las Corresponde un punto cada U$S 200.000
Exportaciones, se incorpora como variable el monto de incremento en las exportaciones.
invertido.
Considera para el indicador Producción más Limpia Considera para el indicador Producción
o Investigación y Desarrollo: 1 punto cada 5% de más Limpia o Investigación y Desarrollo: 1
participación en la inversión.
punto cada 10% de participación en la
inversión.
Se incorpora el Indicador Sectorial
N/A
Sector Agropecuario: se computa un porcentaje de
las ventas en plaza incrementales respecto a la
situación sin proyecto por concepto de
Exportaciones Indirectas
Sector Turismo: los ingresos asimilados a
exportaciones se los multiplica por un factor de 2,55
para su cómputo en el indicador.
Incentivos para empresas que se localicen en
Parques Industriales: El puntaje obtenido en la
matriz se incrementará en un 15%.
Permite una exoneración máxima de IRAE de 60%
por ejercicio.
Se admite un margen de tolerancia del 20%
respecto a la obtención de puntaje proyectado y se
permite aplicar como máximo en 2 de los 5 años
comprometidos por el proyecto.
N/A
N/A
N/A
Permite exoneración máxima desde 90%
los primeros ejercicios.
Se admite un margen de tolerancia del 30%
o mayor (según tramo y período del
proyecto) respecto a la obtención de
puntaje proyectado y se permite aplicar en
todos los años.
Beneficios adicionales para micro y pequeñas N/A
empresas: 10% adicional de beneficio de IRAE y
posibilidad de aplicar una matriz simplificada.
Todos los proyectos, independientemente de su A mayor monto de inversión se accede a
tamaño, pueden acceder al tope máximo de topes superiores de exoneración de IRAE.
exoneración (hasta el 100% de la inversión elegible)
94
Fuente: MEF, COMAP
5.2
Elegibilidad de los proyectos de inversión
El artículo 3º del Decreto Nº 02/012 determina el alcance objetivo del beneficio, no habiendo
diferencias con la reglamentación anterior respecto a la nómina de bienes elegibles.
Sin embargo, hay una variante respecto al período en que se consideran elegibles las
inversiones. Con el Decreto Nº 455/007 se podían presentar inversiones realizadas en el
ejercicio en curso o en los seis meses anteriores a la presentación del trámite. Con la nueva
reglamentación la opción de ejercicio en curso se eliminó, pudiéndose presentar las
inversiones elegibles realizadas hasta seis meses antes de la presentación de la solicitud de
beneficios.
5.3
Nuevo criterio de asignación de beneficios
Se introducen cambios sustanciales en la forma de ponderar los objetivos a través de
indicadores, los cuáles son básicamente los siguientes:
-
Se establece una matriz única de indicadores con independencia del monto de
inversión del proyecto
Se disminuye el número de indicadores
Se modifica la ponderación
Se altera el contenido y/o la forma de calcular los indicadores
Se elimina la opción que un proyecto mediano o grande sea evaluado por la matriz de
pequeños proyectos
La matriz de indicadores, al ser única, se va a utilizar para ponderar los objetivos de todas las
solicitudes promocionales, independientemente del tipo de proyecto.
La normativa actual elimina dos objetivos que se medían en el régimen anterior, que son el
incremento del valor agregado nacional y el impacto del proyecto sobre la economía. Por otra
parte, se incorpora el indicador sectorial, que como se verá más adelante, persigue la
promoción de ciertos sectores de la economía.
A continuación se expone la nueva Matriz de indicadores vigente:
Objetivos
Indicadores
Ponderación Puntaje
Generación de Empleo
UCE´s / (IEUI)1/2
30%
0 a 10
Descentralización
IPD Interior
IDH Montevideo
15%
0 a 10
Exportaciones / (0.2 * (IEU$S)2/3)
15%
0 a 10
1 punto= 5% de I+D+i en el total invertido 20%
o incremento del personal en I+D+i del
5% de los trabajadores
0 a 10
Aumento
Exportaciones
de
Producción más limpia
(P+L), ó Investigación y
Desarrollo e innovación
(I+D+i)
1 punto= 5% de P+L en el total invertido
95
Indicador Sectorial
Anexo IV
20%
0 a 10
IEUS$: inversión elegible en millones de dólares.
IEUI: inversión elegible en millones de unidades indexadas.
UCE´s: Unidad de Cuenta del Empleo.
IDP: Índice de Pobreza Departamental.
IDH: Índice de Desarrollo Humano.
Exportaciones: Incremento de exportaciones en millones de dólares.
Fuente MEF, COMAP
5.3.1 Indicador: Generación de empleo
Fórmula de cálculo: UCE *
(IEUI)1/2 **
* UCE: Unidad de Cuenta del Empleo
**IEUI: Inversión elegible en millones de unidades indexadas (UI).
La siguiente tabla muestra el Valor de Cuenta que corresponde a 1 puesto de trabajo creado
en cada una de las Categorías de Ocupación:
Categoría
A
B
C
D
Nivel de Calificación
Calificación Alta
Calificación Media Alta
Calificación Media
Calificación Baja
Salario pagado
S.Nominal > 20 BPC*
10 BPC < S.N <= 20 BPC
BBPCcbpcBPC
5
BPC< S.N <= 10 BPC
111111111101010
S. Nominal <= 5 BPCBPC
Valor de Cuenta
para 1 Puesto
1.5
1
0.75
0.5
* BPC: Base de Prestación y Contribuciones
Valor de la BPC - $ 2.417 (Vigencia 1º/01/12)
La Categoría B es el numerario del sistema. 1 puesto de trabajo que tenga asociado un nivel
salarial de entre 10 y 20 BPC equivale a 1 UCE.
Para poder generar 1 UCE, empleando trabajadores con niveles salariales bajos (categoría D),
el proyecto deberá emplear 2 personas, ya que esta categoría de ocupación tiene un valor de
cuenta de 0,5 por cada puesto efectivamente trabajado
Ejemplo
Categoría
Nivel salarial
A
B
C
D
Alto
Media Alto
Medio
Bajo
UCE para 1 Puesto
Generado
1,50
1,00
0,75
0,50
96
Puestos Creados
3
6
1
0
UCEs
Equivalentes
4.5
6
0.75
0
Total
10
11.25
En este caso la empresa crea 10 puestos de trabajo, pero como el proyecto contrata
principalmente salarios altos o medio altos, en términos de unidad de medida la empresa
genera 11,75 UCEs (superior a la cantidad de puestos empleados).
Considerando que la inversión fue de un monto de 9 millones de UI, el puntaje por empleo
sería:
Indicador empleo : UCE = 11,25/3 = 3,75
(IEUI)1/2
Como se observa en el ejemplo anterior, el monto de la inversión incide en el resultado final
del indicador.
Anteriormente se adjudicaba un punto cada tres empleos generados, ahora cada punto
adicional dependerá del tamaño del proyecto, dado que cuanto más grande sea la inversión,
mayor va a ser la exigencia en términos de creación de puestos de trabajo.
Estos cálculos se hacen teniendo como base una carga equivalente a 40 horas semanales
(promedio anual) de acuerdo a lo establecido por las Circulares 2/09 y 5/10 de la COMAP.
En caso que el trabajador tenga una carga horaria menor a 40 horas semanales para efectuar
el cálculo de las UCEs se deben realizar los siguientes cálculos:
1º) Definir la categoría salarial. Para ello se deberá calcular que salario tendría y por lo tanto a
qué categoría pertenecería si trabajara 40 horas semanales.
2º) Prorratear el valor de cuenta asociado a la categoría definida en el punto anterior según la
cantidad de horas trabajadas.
Los datos para el seguimiento y control de este indicador se realizan en base a las nóminas
presentadas por las empresas al Banco de Previsión Social.
Por otra parte, se establecen puntajes adicionales para cada uno de los colectivos
considerados de mayores problemas de empleo. Éstos serán de 0,25 para cada uno de los
grupos, pudiendo sumarse por más de un concepto:
- Contratación de mujeres.
- Contratación de menores de 24 años y/o mayores de 50 años.
- Contratación de trabajadores rurales.
El adicional de 0,25 UCE se deberá sumar por cada colectivo al que el trabajador pertenezca.
Ejemplos:
97
-
Empleo femenino categoría C de 55 años : 1,25 UCE (0,75 por categoría C+ 0,25 por
género+0,25 por mayor de 50 años)
-
Empleo masculino rural, categoría D, de 18 años: 1 UCE ( 0,50 por categoría D+0,25
por sector rural+0,25 por menor de 24 años)
5.3.2
Indicador: Descentralización geográfica
El régimen anterior asignaba puntos utilizando el Índice de Desarrollo Humano a los
departamentos del interior del país y a Montevideo se le asignaba 0 punto.
La valoración actual trata de forma diferente a la Capital y al Interior del país.
Se asigna el puntaje en función del Índice de Pobreza Departamental para el Interior del país e
Índice de Desarrollo Humano para Montevideo.
-
Descentralización para Interior del país.
Para el Interior los puntos se asignan en función del índice de pobreza departamental, que
será revisado anualmente con los informes del INE. El nuevo régimen comenzará utilizando
los datos correspondientes al año 2010, los cuáles son los siguientes:
Departamento
Artigas
Cerro Largo
Salto
Durazno
Tacuarembó
Rivera
Treinta y Tres
Lavalleja
Soriano
Rocha
Paysandú
Florida
Canelones
Río Negro
San José
Flores
Colonia
Maldonado
Ciudad con menos de 5.000
habitantes ó medio rural
10
10
9
9
9
9
9
8
8
8
8
8
7
7
7
6
6
6
98
Capital Departamental ó ciudad con
más de 5.000 habitantes
9
9
8
8
8
8
8
7
7
7
7
7
6
6
6
5
5
5
En los casos de proyectos localizados en las capitales departamentales o en ciudades de más
de 5000 habitantes se deduce un punto como forma de incentivar la localización en
localidades pequeñas o en el medio rural.
-
Descentralización para Montevideo:
En el caso de Montevideo, se asigna un puntaje a cada barrio, de modo que las zonas de
menor desarrollo relativo obtienen mayor valor. Para ello Montevideo se subdivide en cuatro
zonas a las que se le asigna un puntaje en función del IDH existente en cada una, de acuerdo
al siguiente detalle:
IDH mayor a 0,6
IDH entre 0,4 y 0,6
IDH entre 0,3 y 0,4
IDH menor a 0,3
IDH
Puntaje
mayor a 0,6
0
entre 0,4 y 0,6
3
entre 0,3 y 0,4
6
menor a 0,3
9
Para actividades turísticas y del sector lácteo deberá tomarse en cuenta las situaciones
especiales definidas para estas:
-
Casos especiales: actividades turísticas y sector lácteo.
•
Descentralización – Actividades turísticas:
Se distinguen seis centros turísticos: Montevideo, Punta del Este y zonas de influencia, costa
Atlántica del departamento de Rocha, Costa de Oro, Ciudad de Colonia y Termas. Se asignan
10 puntos a los establecimientos turísticos radicados en alguna de los anteriores centros,
categorizados como 5 estrellas, 9 puntos para aquellos categorizados como 4 estrellas, y 8
puntos para aquellos de 3 estrellas ubicados en la costa Atlántica del departamento de Rocha
y Costa de Oro.
99
•
Descentralización – Sector lácteo:
Establecimientos primarios de producción lechera (tambos):
Centro-Norte y Sur-Este
10 puntos
Sur
Puntaje establecido en Anexo V
Litoral
10 puntos, si es un “nuevo remitente a la
industria” ó puntaje establecido en Anexo V si
es un productor ya existente.
Empresas industrializadoras de productos lácteos:
Se otorgarán 10 puntos si la industria cumple alguna de las siguientes condiciones:
•
40% o más del volumen de leche recibida en planta proviene de establecimientos
ubicados fuera de la Zona Sur (Canelones, Colonia, Florida, San José y Montevideo).
•
40% del volumen de leche recibida en planta proviene de “nuevos remitentes a la
industria”, sin tomar en cuenta su localización.
En caso de no cumplir con ninguna de las dos condiciones, el puntaje obtenido por
Descentralización corresponde al establecido en el Anexo V.
5.3.3 Indicador: Aumento de las exportaciones
A diferencia del régimen anterior donde se atribuía un punto cada U$S 200.000 de aumento
promedio anual en las exportaciones, la nueva reglamentación incorpora como variable el
monto invertido para el cálculo del indicador. Esto implica que cuanto más grande sea la
inversión, mayor será la exigencia de incremento anual en las exportaciones para obtener un
punto adicional.
La fórmula de cálculo es la siguiente:
exportaciones en millones de U$S
0,2* (IEU$S)2/3)
IEU$S: Inversión elegible en millones de dólares
Para el sector agropecuario y forestal se introduce el concepto de exportación indirecta. Las
empresas de este giro podrán computar como Exportaciones Indirectas, un porcentaje de las
ventas en plaza incrementales del producto/s agropecuario/s producido/s por la empresa
respecto a la situación sin proyecto. El Ministerio de Ganadería, Agricultura y Pesca es el que
define dicho porcentaje para cada uno de los productos que éste considere.
100
Para el sector turismo, se tomarán como exportaciones aquellas asimiladas como tales de
acuerdo a la legislación tributaria vigente. Los ingresos asimilados a exportaciones a los
efectos del cálculo del indicador se multiplicarán por un índice de 2,55.
5.3.4 Indicador: Utilización de tecnologías limpias (P+L)
Uno de los objetivos que se valora en los proyectos de inversión es la inversión en Producción
Más Limpia definida de acuerdo al PNUMA (Programa de las Naciones Unidas para el medio
ambiente): “aplicación continua de una estrategia ambiental, preventiva e integrada a los
procesos productivos a los productos y servicios, para incrementar la eficiencia global y
reducir riesgos a los humanos y al medio ambiente”.
No se modifica este indicador, lo que cambia es su puntuación. Se asigna un punto cada 5% de
participación de la inversión en P+L en el total, a diferencia del régimen anterior que para la
obtención de un punto se exigía un 10%.
5.3.5 Indicador: Incremento de Investigación y Desarrollo e innovación (I+D+i)
A fin de evaluar el componente de progreso técnico de los proyectos de inversión se
considera si el mismo prevé el desarrollo de la “Investigación y Desarrollo Experimental” (I+D)
ó “Innovaciones tecnológicas en productos o procesos”(i), al menos en el ámbito del sector de
actividad en el que se inscriba el proyecto postulado.
De forma similar al indicador P+L, no se modifica la forma de cómputo, sí la asignación de
puntuación que pasa a serde1 punto cada 5% de participación de la inversiónmás costos en
I+D+i o del empleo en I+D+i respecto al total (en el régimen anterior se asigna un punto cada
10% de inversión en este concepto o por cada tres empleos en I+D+i generados).
Según el Anexo VII “Guía para el cálculo de I+D+i” de la COMAP se define “Investigación y
desarrollo experimental (I+D)” como “todo trabajo creativo llevado a cabo de forma
sistemática dentro de la empresa para incrementar el volumen de conocimientos, incluido el
conocimiento del hombre, la cultura y la sociedad, así como el uso de esos conocimientos para
crear nuevas aplicaciones”.
El concepto de I+D comprende tres actividades que son investigación básica, investigación
aplicada y desarrollo experimental.
Las actividades de I+D que resultan elegibles para la obtención de los beneficios son las
siguientes:
i)
Adquisición de Bienes de Capital de avanzada destinados específicamente al
desarrollo de actividades de I+Di
ii)
Transferencias de tecnología y consultoría específicamente destinados a
actividades de I+D
101
iii)
Adquisición de software y hardware destinados a actividades de I+D
iv)
Ingeniería y Diseño Industrial para la producción y distribución de bienes y/o
servicios no incluidas anteriormente
v)
Capacitación interna o externa del personal de la empresa en el contexto de
proyectos de I+D
Por otra parte, en cuanto a las actividades de innovación elegibles para la obtención de
beneficios impositivos se consideran aquellas que supongan innovaciones tecnológicas en
productos o en procesos, por lo menos en el ámbito del sector de actividad en el que se
inscriba el proyecto.
Según el Anexo VII de la COMAP se entiende por “Innovación en Producto la introducción al
mercado de un producto (bien o servicio) tecnológicamente nuevo (cuyas características
tecnológicas o usos previstos difieren significativamente de los correspondientes a productos
existentes a niveles del sector de actividad de referencia) o significativamente mejorado
(previamente existente cuyo desempeño ha sido perfeccionado o mejorado en gran medida)”.
Por otra parte, se considera “Innovación en Proceso a la adopción de métodos de producción
nuevos o significativamente mejorados. Puede tener por objetivo producir o entregar
productos (bienes o servicios) tecnológicamente nuevos o mejorados, que no puedan
producirse ni entregarse utilizando métodos de producción convencionales, o bien aumentar
significativamente la eficiencia de producción o entrega de productos existentes”.
Las actividades de innovación elegibles para la obtención de los beneficios dentro del marco
de la promoción y protección de inversiones, son las siguientes:
i)
Actividades de I+D destinadas al desarrollo de prototipos y pruebas piloto de
innovaciones tecnológicas de productos (bienes o servicios) y/o procesos.
ii)
Adquisición de Bienes de Capital de avanzada destinados específicamente al
desarrollo de innovaciones en productos (bienes o servicios) y/o procesos.
iii)
Adquisición de software y hardware destinados específicamente destinados al
desarrollo de innovaciones en productos (bienes o servicios) y/o procesos.
iv)
Transferencias de tecnología y consultorías en el marco de un proyecto de
innovación tecnológica de productos (bienes o servicios) y/o procesos.
v)
Ingeniería y Diseño Industrial para la producción y distribución de bienes y/o
servicios no incluidas en actividades de I+D.
102
vi)
Diseño Organizacional y de Gestión que modifiquen significativamente la
estructura organizacional de la empresa, programas de mejoramiento en la gestión
y organización de la producción, logística de la distribución y comercialización.
vii)
Capacitación interna o externa del personal de la empresa. Se incluye tanto la
capacitación tecnológica como en gestión.
Las actividades mencionados son elegibles para la obtención de los beneficios impositivos,
siempre y cuando se verifique que se encuentran dentro de un proyecto de innovación
tecnológica de productos (bienes o servicios) y/o procesos.
5.3.6 Indicadores Sectoriales
Este es un nuevo concepto que se incorpora en la matriz, con la finalidad de otorgar
incentivos especiales a ciertos sectores de la actividad económica.
Por un lado hay un indicador general denominado “Desarrollo del mercado de capitales” que
otorga puntaje por financiar la inversión a través de la oferta pública. El puntaje obtenido por
este indicador se suma al obtenido por el indicador sectorial optado por la empresa, que
depende del Ministerio designado para evaluar el proyecto de inversión.
5.3.6.1
Indicador General: Desarrollo del mercado de capitales
El objetivo de este indicador es incentivar la financiación de proyectos de inversión a través
de la utilización de mecanismos de oferta pública.
Se otorga un punto, con un máximo de diez, por cada 5% de financiamiento de la inversión
elegible del proyecto que se obtenga mediante la emisión de acciones o certificados de
participación a través del mercado local de valores. Para ello se requiere que la emisión se
realice mediante suscripción pública.
Por otra parte, se otorga un punto, con un máximo de cinco, por cada 10% de financiamiento
de la inversión elegible del proyecto que se obtenga mediante la emisión de títulos de deuda
en el mercado local, siempre que se cumplan ciertas condiciones determinadas por la
COMAP.
Se permite la combinación de los dos componentes del indicador, o sea, se puede obtener
puntos por financiar la inversión a través de emisión de acciones y por emisión de títulos de
deuda en el mercado local, siempre y cuando la suma de los puntajes no supere los diez
puntos.
Es requisito para aplicar este indicador la obtención de un punto como mínimo, y a partir de
ahí, el cálculo es lineal.
En relación a los indicadores sectoriales que se mencionan a continuación, pueden ser
utilizados en forma simultánea con el Indicador General Desarrollo del Mercado de Capitales.
En este caso la empresa sumará los puntos alcanzados por todos los indicadores, con un tope
máximo de diez puntos.
103
A su vez el Indicador General puede ser aplicado como sectorial exclusivo sin puntuar en
ninguno de los indicadores del sector.
5.3.6.2
Proyectos evaluados por el Ministerio de Economía y Finanzas
Las empresas podrán optar por uno de los siguientes cuatro indicadores además del Indicador
General Desarrollo de Mercado de Capitales:
i)
Contratación de colectivos vulnerables
Se premiará la contratación de trabajadores que hayan participado en programas especiales
tales como: Trabajo por Uruguay (del Ministerio de Desarrollo Social), Objetivo Empleo (del
Ministerio de Trabaja y Seguridad Social), Pro joven, Proimujer y Procladis (del Instituto
Nacional de Empleo y Formación Profesional-INEFOP), Programa de capacitación para
trabajadores rurales (de INEFOP), Programa de capacitación para trabajadores desempleados
(INEFOP), entre otros.
Fórmula de cálculo: 3* Trabajadores protegidos
(IEUI) ½
IEUI: Inversión elegible en millones de UI
Los trabajadores protegidos computarán en base a 40 hs. semanales si son mensuales, ó 173
hs. al mes si son jornaleros
En caso que la empresa opte por este indicador, podrá obtener puntos adicionales por la
capacitación de estos trabajadores (reglamentado en Indicador de Capacitación). Para que
sume puntos se deberá capacitar como mínimo el 20% de los trabajadores protegidos. En
ningún caso el total de beneficios sectoriales podrá superar los diez puntos.
Este indicador será evaluado y controlado por el MTSS.
ii)
Mejora de la calidad de los servicios brindados-Diferenciación de productos y procesos
El indicador aceptado son las certificaciones oficiales o de reconocimiento internacional que
den cuenta de atributos del producto o de su proceso productivo, obteniendo 3 puntos por
dicha certificación. Ejemplo de este tipo de certificaciones son:
•
•
•
•
•
las Certificaciones de Sistemas de la Calidad ISO 9000
Certificaciones de Sistemas de Gestión Ambiental ISO 14000
Certificación de conformidad (calidad) Marca UNIT de Conformidad con Norma UNIT
(Certificación de Productos y Servicios
Normas UNIT-ISO 22000 de Gestión de la Inocuidad de los Alimentos
Otras emitidas por certificadoras que esté acreditadas por el OUA.
104
iii)
Formación Continua y Capacitación
El objetivo principal de este indicador es promover la capacitación de los trabajadores,
mediante la incorporación de nuevos conocimientos, destrezas, habilidades y aptitudes, que
permitan una mejor gestión del trabajo.
Las empresas que opten por este indicador deben presentar un programa de capacitación
ante el Ministerio de Trabajo y Seguridad Social (MTSS).
A los efectos del presente régimen, se considerará que un trabajador ha sido capacitado si
tuvo una asistencia mínima del 80% de un curso de formación avalado por el MTSS y presentó
el certificado correspondiente.
El porcentaje de trabajadores a capacitar será como mínimo el 20% de la situación actual más
los puestos de trabajo generados por el proyecto.
Fórmula de cálculo: 0,25 * trabajadores capacitados / (IEUI)1/2.
IEUI: Inversión elegible en millones de UI.
Este indicador será evaluado y controlado por el MTSS.
iv)
Estabilidad de las relaciones laborales
El objetivo del indicador es incentivar la concreción de acuerdo laborales que den
previsibilidad a los negocios, promuevan la capacitación de los trabajadores y mejoren las
condiciones laborales. Para ello se prevé asignar puntos a aquellos acuerdos que contengan
cláusulas especiales avaladas por el MTSS. Se valorarán aquellas clausulas que tengan relación
por ejemplo con cláusulas específicas de acciones de formación profesional, licencias
especiales para cuidados a terceros, licencias especiales para estudios, etc. El puntaje varía de
0 a 3 puntos en función de las características del convenio vigente.
Para acceder a este beneficio la empresa deberá presentar un convenio colectivo vigente de
al menos dos años de duración. Este indicador será evaluado y controlado por el MTSS.
5.3.6.3
Proyectos evaluados por el Ministerio de Industria, Energía y Minería
Las empresas podrán optar por uno de los siguientes dos indicadores además del indicador
Desarrollo de Mercado de Capitales.
i)
Nivel tecnológico del producto elaborado
El objetivo de este indicador es promover el desarrollo de procesos productivos con alto valor
agregado.
105
El indicador sectorial se define en función de la calificación que tengan los productos
fabricados de acuerdo con la clasificación uniforme para el comercio internacional (CUCI,
versión 2), según la siguiente tabla:
ii)
Clasificación
Productos Primarios
Manufacturas basadas en recursos naturales
Puntaje
0
2
Manufacturas de baja tecnología
Manufacturas de tecnología media
Manufacturas de tecnología alta
4
7
10
Formación continua y capacitación
La fórmula de cálculo es igual a la establecida para el indicador iii) de proyectos evaluados por
el MEF: 0,25 * trabajadores capacitados / (IEUI)1/2.
IEUI: Inversión elegible en millones de UI.
5.3.6.4
Proyectos evaluados por el Ministerio de Ganadería, Agricultura y Pesca
Las empresas podrán optar por uno de los tres siguientes indicadores además del indicador
Desarrollo de Mercado de Capitales.
i)
Inversiones en Adaptación y/o Mitigación del Cambio Climático (A+M)
Se consideran inversiones en adaptación al cambio climático aquellas que tengan como
objetivo ajustar los sistemas productivos agropecuarios en respuesta a estímulos climáticos. A
efectos de su puntuación en la matriz de indicadores, se consideran las inversiones realizadas
en gestión del agua, instalación de nuevos montes de abrigo y sombra, instalación de nuevas
cortinas rompevientos, instalación de subdivisiones permanentes para mejorar el manejo del
campo natural (alambrados).
Por otra parte, se consideran inversiones en mitigación del cambio climático a aquellas
destinadas a reducir el forzamiento humano del sistema climático. Incluyen aquellas
inversiones que reducen las emisiones de gases de efecto invernadero y/o incrementan la
captura de dióxido de carbono en sumideros.
Se asigna 1 punto por cada 5% de participación de la inversión en A+M en el total invertido,
variando el puntaje del indicador de 0 a 10.
No se computan para este indicador las inversiones que se encuentran comprendidas en el
indicador de producción más limpia.
ii)
Diferenciación de productos y procesos
106
El indicador aceptado son las certificaciones oficiales o de reconocimiento internacional que
den prueba de atributos del producto o de su proceso productivo, obteniendo cinco puntos
en función de las características del certificado presentado. En caso de obtener más de una
certificación se mantienen los cinco puntos.
Algunos ejemplos de acreditación de certificaciones que serán tenidas en cuenta son las
siguientes:
•
Buenas prácticas agrícolas
•
Producción forestal sustentable
•
Producción de carne orgánica
•
Certificación de carnes según protocolo INAC
•
Inocuidad de los alimentos (incluida BPM y HACCP entre otros)
iii)
Capacitación de trabajadores rurales
Se asignarán puntos en función de la capacitación de trabajadores rurales que participen en
alguno de los siguientes programas:
•
Programas de capacitación para trabajadores rurales que acrediten su capacitación en
el marco del INEFOP
•
Cursos cortos para técnicos agropecuarios y similares proporcionados por la UTU y
equipos de capacitación registrados por INEFOP.
•
Otros programas a crearse, que cuenten con certificación reconocida por
Universidades que actúan en el medio, en temas de capacitación corta de técnicos de
formación universitaria.
El porcentaje de trabajadores a capacitar será como mínimo el 20% de la situación actual más
los puestos generados por el proyecto.
Los cursos deberán tener una carga horaria mínima de 60 horas para ser tenidos en cuenta
para el indicador.
La fórmula de cálculo del puntaje es la siguiente:
Sectorial (de 0 a 10 puntos) = 0,25*trabajadores capacitados
(IEUI) ½
107
IEUI: Inversión elegible en millones de UI
En caso que una persona realice más de una capacitación se computa como un “Trabajador
capacitado”.
5.3.6.5
Proyectos evaluados por el Ministerio de Turismo
Las empresas podrán optar por uno de los siguientes dos indicadores además del indicador
Desarrollo de Mercado de Capitales:
i)
Formación continua y capacitación
El objetivo de este indicador sectorial es jerarquizar y mejorar cualitativamente la atención al
turista y la gestión hotelera en aquellos establecimientos que permanecen abiertos durante
todo el año.
Se ponderará la capacitación del personal en Idiomas y/o en Institutos Técnicos de formación
turística.
Las empresas que opten por este indicador deben presentar al MINTUR para su aprobación,
un programa de capacitación que incluya información relativa a cantidad de trabajadores a
capacitar, temática y duración de los cursos, entidad capacitadora.
A efectos de determinar el puntaje del indicador se aplicará la siguiente fórmula:
Sectorial (de 0 a 10 puntos) = 0,25 * trabajadores capacitados / (IEUI) ½
De acuerdo a lo establecido por la COMAP, si una persona realiza más de una capacitación se
computa como un “Trabajador capacitado”.
Por otra parte, para que una empresa pueda solicitar ser puntuada por este indicador, el
establecimiento turístico debe estar abierto todo el año.
ii)
Servicios e infraestructura
El objetivo de este indicador es incentivar la incorporación y mejora en los servicios e
infraestructura de los operadores turísticos por encima de los mínimos exigidos para la
categoría correspondiente.
Se ponderará la inversión en servicios en las siguientes áreas que complementan el servicio de
alojamiento:
•
•
•
Salas de eventos y convenciones, de exposiciones, cines, teatros, etc.
Canchas deportivas, piscinas, sala de aparatos, gimnasios, etc.
Spa, saunas, salas de masajes, terapias, hidromasajes, etc.
108
•
•
•
Locales comerciales, restaurantes, locales de servicios anexos, etc.
Accesibilidad universal a todas las instalaciones del establecimiento (rampas,
pasamanos, ascensores, instalaciones en general, etc)
Accesibilidad en comunicaciones (Internet, WI Fi, etc)
Se dará un punto por cada 5% de inversión en servicios adicionales en el total invertido,
siendo la fórmula de cálculo la siguiente:
Sectorial (de 0 a 10 puntos) = Inversión en infraestructura adicional / (IE*0,05)
5.4
Cambios ocurridos en el beneficio fiscal sobre el IRAE
Al igual que en el régimen anterior, para determinar el monto efectivamente invertido no se
tendrá en cuenta aquellas inversiones que se amparen en otros beneficios promocionales por
los que se otorguen exoneraciones del IRAE.
Los beneficiarios de este régimen son empresas contribuyentes del IRAE con proyectos de
inversión declarados promovidos por el Poder Ejecutivo.
Las únicas modificaciones están referida al beneficio en el IRAE, ya que respecto a los
beneficios en otros impuestos, el Decreto Nº 2/012 recoge a las exoneraciones fiscales que se
mencionaban en el Instructivo de la COMAP.
Los cambios introducidos en relación al beneficio en el IRAE son los siguientes:
5.4.1 Beneficio mínimo
Para acceder al régimen promocional las empresas deberán obtener como mínimo 1 punto en
el total de los indicadores de la matriz. De ese modo se aseguran un piso del 20% de
exoneración de IRAE y el derecho a la utilización de los restantes beneficios fiscales en el
marco del régimen.
Adicionalmente, las empresas que accedan al régimen deberán obtener como mínimo 0,5
puntos en total entre los siguientes indicadores:
•
•
•
•
Generación de empleo
Aumento de las exportaciones
Producción más limpia o I+D+i, y
Sectorial
O sea, no se computa el puntaje obtenido en la localización del emprendimiento.
109
5.4.2 Exoneración máxima
El decreto reglamentario Nº 455/007 preveía que a mayor monto de inversión se accedía a
topes superiores de exoneración en el IRAE. Dicho escalonamiento resultaba de aplicar
porcentajes máximos diferentes sobre el monto invertido, según la categoría del proyecto. Si
se trataba de un proyecto pequeño (60%), mediano tramo I (70%), mediano tramo II (80%),
grande tramo I y II (90%) o grande tramo III (100%).
A partir del decreto Nº 02/012 todos los proyectos, sin importar su tamaño, podrán acceder al
mismo tope máximo de exoneración que no podrá superar el 100% de la inversión elegible.
5.4.3 Cálculo de exoneración
La exoneración final de IRAE surge del siguiente cálculo:
1) Se realiza la sumatoria del puntaje total ponderado obtenido de la matriz de
indicadores.
2) Al puntaje obtenido se le resta 1.
3) Al resultado anterior se le divide entre 9.
4) El cociente obtenido se multiplica por 80% y se le suma el 20% establecido como piso.
De esta forma se obtiene la exoneración final, la que nunca podrá ser menor al 20% y superior
al 100% del monto de la inversión promovible.
5.4.4 Plazo de exoneración
El plazo en que la empresa podrá gozar de la exoneración de IRAE será el mayor entre tres
años y el que surja de aplicar la siguiente fórmula, según la situación de la empresa:
Empresa Nueva: 2 * % Exoneración otorgado * (8 + (IEUI) 1/5)
Empresa en Marcha: 2 * % Exoneración otorgado * (5 + (IEUI) 1/5)
Siendo (IEUI)
Indexadas.
1/5
la raíz quinta del monto de la inversión medido en millones de Unidades
5.4.5 Pago mínimo anual
En el régimen anterior, la exoneración del IRAE no podía exceder de ciertos topes anuales que
iban decreciendo a lo largo del lapso otorgado para aplicar el beneficio. En la primera mitad
del plazo, el tope era del 90% y en el último año podía llegar al 10%.
El Decreto Nº 02/012 modificó el tope fijándolo en el 60% del IRAE de cada ejercicio.
110
5.5
Otros beneficios fiscales
De acuerdo a lo mencionado precedentemente, la nueva normativa recoge las exoneraciones
fiscales de otros impuestos que se mencionan en el Instructivo de la COMAP.
Estos beneficios son los siguientes:
5.6
-
Exoneración del Impuesto al Patrimonio: sobre bienes muebles para activo fijo, que
no se amparen en otros beneficios, por toda la vida útil de estos bienes y sobre obras
civiles hasta ocho años si el proyecto está ubicado en Montevideo y diez años si está
radicado en el interior del país.
-
Exoneración de tasas y tributos a la importación, incluido el IVA: de bienes muebles
para activo fijo y materiales destinados a Obras Civiles, que no gocen de exoneración
al amparo de otros beneficios, siempre que sean declarados por la DNI del MIEMno
competitivos de la industria nacional.
-
Devolución del IVA: en régimen de exportadores para la adquisición en plaza de
materiales y servicios destinados a las Obras Civiles.
Márgenes de tolerancia
Se reducen los márgenes de tolerancia por la obtención de un puntaje menor al proyectado.
En el régimen anterior se aceptan márgenes de tolerancia durante la ejecución de la inversión
y cuyo monto dependía del tamaño del proyecto.
Para los pequeños y medianos proyectos se admitía un desvío del 30% respecto al puntaje
total previsto en la matriz de indicadores. Para los proyectos grandes el margen era creciente,
no pudiendo superar el 30% en los dos primeros años, el 40% para los tres años siguientes y el
50% para el resto del período.
Con la nueva reglamentación se establece un único desvío del 20% en la obtención del
puntaje total proyectado en la matriz. Este porcentaje no se modifica en función del monto de
la inversión del proyecto y sólo se puede aplicar como máximo en dos años de los cinco años
comprometidos en los indicadores.
Se determina un margen de tolerancia específico para el caso del indicador de empleo y
contratación de colectivos vulnerables. En estos casos, hay un margen de tolerancia específico
para los cinco años del cronograma de compromisos asumidos que se establece en un 5%
para el primer año, 7,5 % para el segundo, 10% para el tercero, 12,5% para el cuarto y 15%
para el quinto año.
111
5.7
Ampliaciones de proyectos promovidos
En el régimen anterior se podían presentar proyectos de ampliación durante todo el período
en que se hubiera establecido el beneficio, siempre y cuando las nuevas inversiones
contribuyeran a obtener los objetivos del proyecto inicial. El número de ampliaciones no
podía ser mayor a dos y el monto de la inversión acumulada no podía exceder el monto de la
inversión original.
Según el Decreto Nº 02/012 se permite una sola ampliación que podrá presentarse hasta el
segundo ejercicio económico siguiente al de la Declaratoria Promocional del proyecto original.
Para ampliaciones por hasta 20% de la inversión promovida elegible, para su evaluación se
utilizarán los mismos puntos obtenidos en la matriz del primer proyecto.
Cuando el monto de la ampliación supere el 20% del proyecto original pero no alcance al 50%,
se exigirá un incremento proporcional de los indicadores propuestos en el proyecto original.
Por último, las propuestas de ampliaciones que superen el 50% de la inversión promovida
elegible serán consideradas como si fuera un proyecto nuevo.
Se mantiene el criterio que para que una inversión se considere ampliación de un proyecto,
deberá coadyuvar a la concreción de los objetivos del proyecto original.
5.8
Enajenación o sustitución de bienes de activo fijo
Esta es otra de las disposiciones que se encontraban en el Instructivo de la COMAP y que
ahora se integran al nuevo decreto reglamentario.
El artículo 13º del Decreto Nº 2/012 establece que “los bienes de activo fijo que fueron objeto
de exoneraciones tributarias, deberán mantenerse por el término de su vida útil, considerando
a tales efectos los criterios fiscales o de 10 (diez) años en el caso que la vida útil sea mayor”.
En el caso que los mismos sean vendidos antes del plazo establecido y se cuente con la
correspondiente autorización de la COMAP, deberá pagarse los impuestos exonerados en el
porcentaje correspondiente a la vida útil remanente, sin multas ni recargos.
Si la empresa sustituye un bien incluido en un proyecto de inversión promovido antes de la
finalización de su vida útil por otro de similares características y que cumpla la misma función,
deberá comunicarlo a la COMAP y esta autorizarlo. En este caso no corresponde reliquidación
de tributos y el nuevo bien no podrá ser objeto de ningún beneficio fiscal en la liquidación del
IRAE. Es decir, no podría quedar comprendido en el beneficio de exoneración por inversiones
del artículo 53º del Título 4.
Por otra parte, no será necesario la autorización de la COMAP en caso que los bienes
enajenados no representen más de un 5% de los bienes de activo fijo que fueron objeto de
exoneraciones tributarias en el proyecto de inversión.
112
5.9
Características de las empresas solicitantes
Los cambios introducidos en el Decreto Nº 02/012 tienen la novedad de determinar las
exoneraciones del IRAE no sólo en función de las cualidades de los proyectos, sino tomando
en cuenta las características de las empresas que presentan los proyectos.
Se trata de mayores exoneraciones que el Régimen concede a ciertos tipos de empresas.
Las características de las empresas que obtendrán un tratamiento más favorable en materia
de beneficios, están vinculados con:
i)
ii)
iii)
iv)
v)
Tamaño de la empresa
Localización en Parques Industriales
Sector Agropecuario
Sector Turismo
Fase de vida de la empresa
i)
Tamaño de la empresa
Las empresas cuya dimensión sea micro o pequeña, según los criterios del Decreto 504/007,
cuando presenten dentro del ejercicio fiscal proyectos por un total acumulado de hasta UI 3,5
millones, podrán optar por los siguientes criterios:
1- Matriz general de indicadores:recibirán un 10% adicional de beneficio de IRAE, que
resulte de aplicar la matriz general, siempre que alcancen el puntaje mínimo para
obtener exoneraciones. En ningún caso la exoneración final de IRAE podrá superar el
100% de la inversión elegible. Además se adicionará un año al plazo para la aplicación
de los beneficios de exoneración.
2- Matriz simplificada: Utilizando para el cómputo del puntaje el indicador empleo Se
asignará cada 3 empleos 1 punto con un máximo de 10 puntos equivalente a la
generación de 30 empleos. Los porcentajes de exoneración serán de 25% para 1 punto
y se irán incrementando de 5% por cada punto adicional que se obtenga, pudiendo
alcanzar un porcentaje máximo de exoneración de 70%, recibiendo una exoneración
que variará de 25% a 70% de IRAE en un plazo de 3 a 5 años.
ii)
Localización en Parques Industriales
Las empresas que revistan la calidad de usuarios de parques industriales recibirán un 15 %
adicional en el puntaje obtenido en la matriz de indicadores de su proyecto. También
recibirán un crédito fiscal durante cinco años por el aporte patronal de la mano de obra
incremental incluida en el proyecto promovido.
iii)
Sector Agropecuario
Las empresas cuyo giro sea la producción agropecuaria y/o forestación podrán computar
como Exportaciones Indirectas un porcentaje de las ventas en plaza incrementales de los
113
productos agropecuarios producidos por la empresa respecto a la situación sin proyecto. Para
el caso del ganado vacuno y del ganado ovino se considerará el Incremento en la Renta Bruta
de Semovientes, según la definición establecida en el Literal L artículo 17 del Título 4 del Texto
Ordenado 1996 y en el artículo 24 del Decreto 150/007, en lugar de las ventas.
Para la estimación de las Exportaciones Indirectas se estableció para un conjunto de
productos agropecuarios un coeficiente de exportaciones indirectas, que surge de dividir el
volumen total de las exportaciones respecto a la producción total a nivel nacional para cada
producto. Este coeficiente de exportaciones se aplica a las ventas en plaza incrementales de
los productos agropecuarios producidos por la empresa respecto a la situación sin proyecto.
Cuando las empresas agropecuarias produzcan más de un bien, deberán aplicar a cada
producto el coeficiente correspondiente, siendo la suma resultante de estos valores el monto
incremental total de las exportaciones indirectas de la empresa solicitante.
iv)
Sector Turismo
Se establecen, en aquellos Proyectos de Inversión catalogados como Turísticos, seis centros
turísticos a los efectos de establecer la evaluación por descentralización:
-
Montevideo
Punta del Este y zona de influencia
Costa Atlántica del departamento de Rocha
Costa de Oro
Ciudad de Colonia
Termas
En dichos centros se busca promover alojamientos turísticos de alta categoría, otorgándose el
siguiente puntaje según la categorización de los mismos:
-
10 puntos para los establecimientos turísticos categorizados como 5 estrellas
9 puntos para los que estén categorizados como 4 estrellas
8 puntos para los establecimientos categorizados como 3 estrellas ubicados en la costa
Atlántica del departamento de Rocha y en la Costa de Oro del departamento de
Canelones.
A los efectos del análisis de este índice se considerará exportaciones todo ingreso por
alojamiento que provenga de no residentes, así como cualquier otro ingreso proveniente de
operadores turísticos que sea considerado como asimilado a exportador por la legislación
tributaria vigente.
A dichas exportaciones se las multiplicará por un factor de 2,55 para su cómputo en el
indicador, teniendo en consideración que dichos ingresos tienen asociados ingresos indirectos
de exportación correspondientes a los gastos de turistas no residentes fuera del concepto
alojamiento. Este factor surge de la relación entre el “gasto total de los visitantes alojados en
114
hotel” y el “gasto en alojamiento de los visitantes que se alojan en hotel”, correspondiente a
los turistas no residentes.
v)
Fase de vida de la empresa
Pueden darse dos situaciones en la empresa, al momento de la presentación de proyectos de
inversión:
- Los proyectos de inversión que se presentan simultáneamente con la creación de la
empresa.
- Los proyectos de inversión que implementan empresas que ya están en marcha.
Como ya vimos precedentemente, la diferencia entre estas dos situaciones es que en los
proyectos de creación de empresas se dispone de plazos más extensos para utilizar los
beneficios tributarios que en los proyectos de inversión de empresas que están en
funcionamiento.
5.10 Vigencia
El nuevo régimen rige para los proyectos presentados a partir del 2 de febrero de 2012, fecha
de publicación del Decreto 002/012. Asimismo, el nuevo decreto prevé en su artículo 23 un
régimen de transición en donde las empresas que hayan presentado su proyecto ante la
Ventanilla Única de Inversiones en la COMAP, dentro de los treinta días anteriores a la
publicación del decreto, o lo hagan hasta los noventa días posteriores, podrán optar,
expresándolo por escrito, por el nuevo régimen que se reglamenta o por el anterior (Decreto
Nº 455/007).
115
Capítulo 6: Consideraciones finales
Desde hace años, Uruguay ha instaurado un importante número de incentivos tributarios con
el fin de contribuir al crecimiento del país, buscando promover la inversión local así como
lograr un posicionamiento en el exterior como un país atractivo para invertir, asegurando un
marco político y económico estable para el inversor extranjero.
Los incentivos tributarios, como instrumentos específicos de la política fiscal, han sido muy
utilizados para atraer inversiones, tanto por los países en desarrollo como por aquellos
desarrollados. La aplicación de incentivos implica un sacrificio de los recursos financieros del
Estado en el presente en pos de un mayor desarrollo económico en el futuro, derivado de los
efectos en el aumento de los niveles de inversión esperados. Por esa razón, consideramos es
muy importante que los gobiernos realicen una revisión permanente del sistema de
incentivos tributarios implementado, a efectos de hacer una evaluación de la efectividad de
los resultados. De esta forma se pueden llegar a realizar ajustes al sistema de incentivos
tributarios, en función de los resultados obtenidos, que aseguren que el sacrificio fiscal
presente realizado contribuya al logro de los objetivos de política económica previamente
definidos.
Consideramos es importante el monitoreo por parte del Estado de cuán efectivos están
siendo los incentivos aplicados, de forma de hacer un uso racional de estos instrumentos. Si
bien no contamos con información sobre empresas que igual hubieran efectuado inversiones
en caso de no existir los incentivos tributarios vigentes, creemos que esta situación puede
darse en más de un caso, tomando en cuenta la situación coyuntural económica que está
viviendo la región en general y nuestro país en particular. Además de otros factores que
pueden llegar a ser determinantes al momento de tomar la decisión de invertir, como por
ejemplo la estabilidad institucional, la seguridad jurídica, el nivel de corrupción existente, la
potencialidad del mercado, la localización geográfica, la infraestructura en transporte y
comunicaciones que cuenta el país, entre otros. De verificarse esta situación, el Estado estaría
haciendo un sacrificio fiscal mayor al necesario.
El presente trabajo se centró principalmente en el estudio del Decreto Nº 455/007, que
establece una nueva reglamentación para la Ley Nº 16.906 de Promoción y Protección de
Inversiones que data del año 1998, y por constituir un antes y un después en lo referente a la
promoción de inversiones específicas, tanto nacionales como extranjeras, declaradas
promovidas por el Poder Ejecutivo. Esto se vio reflejado en los niveles de utilización de este
régimen, que mostró un importante incremento de la inversión que se amparan a los
beneficios a partir del año 2008 donde el decreto entra en vigencia. En efecto, a partir de ese
año se registra un crecimiento muy significativo en el número de proyectos presentados
frente a la COMAP, el total de proyectos presentados fue 448, manteniendo una tendencia
creciente en los siguientes años, alcanzando una cifra record de 1.159 proyectos en el año
2011 .
116
En efecto, en ese año el número de proyectos presentados se incrementó 56% respecto al
2010. Esto se explica en buena parte por la respuesta esperada de los agentes económicos
frente a los cambios procesados en el Régimen de Promoción de Inversiones a partir de mayo
de 2012. Los inversores decidieron adelantar la presentación de los proyectos de inversión
para acogerse a los beneficios fiscales otorgados por el Decreto Nº 455/007, dado que a partir
del 3 de mayo de 2012 los nuevos proyectos de inversión sólo podían presentarse al amparo
del Decreto Nº 002/012.
Total de proyectos presentados y recomendados por la COMAP. Años 2008- 2012.
1159
829
840
742
753
748
635
448
388
310
2008
2009
Presentados
2010
Con recomendación
2011
Ene- Set 2012
Fuente: MEF, UNASEP
En cuanto a los niveles de utilización del Régimen, el mismo ha mostrado una importante
dinámica a partir del Decreto Nº 455/007, que entra en vigencia en el año 2008. Cuando se
analiza la evolución de los proyectos recomendados por la COMAP, se observa que en el año
2007 fueron 74 los proyectos recomendados, pasando a ser a 310 en el año 2008,
reflejándose un aumento año a año.
Como se mencionó, entre 2008 y 2011 el número de proyectos recomendados se
multiplicaron por 2,7 y entre el 2007 y 2011 se multiplicaron por 11.
Cuadro I –Resumen de proyectos recomendados por la COMAP para la aprobación del P.E.
Inversión
Nº de
PYMES Generación Exportaciones I+D+i
P+L
Período
total (:US$) Proyectos Proyectos de empleo
(:US$)
(:US$) (:US$)
2008
1.058,5
310
152
5.473
504,2
3,5
52,5
2009
1.024,0
388
247
5.114
316,7
135,8 271,7
2010
1.149,5
828
577
7.279
211,6
9,7
76,3
2011
1.429,2
840
592
6.610
205,6
22,6
57,2
Ene.- Oct. 2012
1.577,0
723,0
392
5.778,0
268,0
35,8
56,4
Fuente: Elaboración propia en base a datos del MEF, UNASEP
Del mismo modo esta situación de crecimiento se vio reflejada en los montos de inversión de
proyectos presentados a la COMAP, constatándose a lo largo del 2011 y la primera mitad de
117
2012 un continuo aumento del monto de las inversiones presentadas. Mientras que en el año
2011 las inversiones presentadas alcanzaron los 3.021 millones de dólares, durante el período
enero-setiembre 2012 el monto presentado a la COMAP fue de 2.779,6 millones de dólares.
Se destaca la inversión asociada a los proyectos presentados en el trimestre abril-junio 2012,
que constituyen un record histórico (2.189,1 millones de dólares).
Montos de inversión asociada a los proyectos presentados y a los que obtienen
recomendación de la COMAP. En millones de dólares. Años 2008- 2012.
2,912.4
3,021.0
1,357.9
1,058.5
2008
1,260.9
1,429.2
1,380.3
1,459.9
1,149.5
1,024.0
2009
Presentada
2010
Recomendada
2011
Ene- Set 2012
Fuente: MEF, UNASEP
Como ya fuera señalado, los incentivos se conceden a proyectos de inversión específicos, los
cuales se presentan a evaluación del Poder Ejecutivo para su estudio y aprobación. Por lo
tanto, no son incentivos genéricos y automáticos. El otorgamiento de beneficios, así como el
monto a exonerar de IRAE, va a depender del aporte que haga el proyecto al desarrollo del
país. Dicha contribución se evalúa a través de una matriz de indicadores que reflejan los
impactos de la inversión en cada uno de ellos. Asimismo, se realiza un seguimiento del
cumplimiento de las metas previamente presentadas. Este es un cambio que se introdujo con
el Decreto Nº 455/007 y que entendemos es positivo ya que de esta forma se establece un
mayor control de desempeño de los proyectos, eliminando la discrecionalidad al momento
del otorgar los beneficios y asegurando mayor transparencia al régimen promocional, en la
medida que los criterios de evaluación son explícitos y conocidos previamente por los
inversores.
Otros de los aspectos positivos introducidos por el Decreto Nº 455/2007, que subsana
debilidades que presentaba el régimen anterior, es que se amplía la base de beneficiarios.
También se simplifican los requerimientos de información facilitando el ingreso al sistema de
beneficios a las pequeñas y medianas empresas, se amplían los beneficios tributarios y los
plazos para hacer uso de los mismos así como también se deja de exigir que la inversión se
financie exclusivamente con fondos propios. Por otra parte, se establecen plazos máximos
para que la COMAP se pronuncie sobre cada proyecto y, en caso de agotarse dicho plazo sin
que ésta emita opinión, se asume la recomendación en forma ficta, asegurando esta medida
que la inversión no se vea frenada por problemas burocráticos.
En lo que se refiere a las PYMES, se observa una participación creciente de este tipo de
empresas, registrando un aumento de los proyectos recomendados del 289% en el año 2011
118
respecto al año 2008. También aumenta su participación en relación a la cantidad de
proyectos recomendados en cada año (Ver Cuadro I). Mientras que en el año 2008 la
participación de las PYMES representaba un 49% respecto al total de proyectos
recomendados, en el 2009 fue de un 64% y en el 2010 y 2011 un 70% .
Estos resultados dan prueba del cumplimiento de uno de los objetivos de la nueva
reglamentación que es el fomento de las pequeñas y medianas empresas, a través de un
régimen simplificado para la presentación de proyectos pequeños, favoreciendo la aplicación
de los beneficios a este tipo de empresas.
A partir del Decreto Nº 455/007 se otorgan mayores exoneraciones de impuesto a la renta
respecto a los beneficios que concedía el régimen de Auto-canalización del ahorro, al otorgar
el beneficio a nivel de impuesto en lugar de aplicarlo sobre la renta. Complementariamente a
lo señalado, el decreto puede llegar al extremo de exonerar el 100% del monto de la
inversión, mientras que en la Auto-canalización del Ahorro sólo se exonera el 50% y el 50%
restante se difiere a cinco años.
Sin embargo, una de las limitantes que tiene el nuevo régimen es que el beneficio de
exoneración de IRAE es excluyente de cualquier otra exoneración de renta que recaiga sobre
los mismos bienes. De esta forma no es compatible con el Régimen de Exoneración por
Inversiones. En el régimen anterior, la Autocanalización del ahorro admite la coexistencia con
la Exoneración por Inversiones.
En relación a la participación de los sectores de la economía, en el total de la inversión
recomendada, se destaca la industria aunque su peso ha disminuido en el transcurso del
período 2008-2011, mientras que la inversión recomendada del sector turismo se incrementó
en igual período (ver Cuadro II).
Cuadro II-Participación de los sectores productivos en el total de inversión
recomendada por la COMAP
Período
2008
2009
2010
2011
Ene- Oct. 2012
Agro
3%
9%
7%
10%
10%
Comercio Industria
Servicios
Turismo
8%
58%
28%
4%
5%
54%
25%
7%
13%
36%
28%
16%
15%
33%
23%
19%
12%
35%
26%
17%
Fuente: Elaboración propia en base a datos del MEF, UNASEP
En cuanto a los efectos del régimen en relación a los objetivos de desarrollo, se destaca la
generación de empleo como el objetivo más utilizado para conseguir beneficios. En todos los
años de vigencia del nuevo régimen la mayoría de los proyectos obtiene puntaje por su
contribución a la generación de empleo. Esto se debe a que con el Decreto Nº 455/007
empresas con proyectos medianos o grandes podían presentarse cómo proyectos pequeños,
evaluando únicamente a través de un único indicador, siendo el escogido el indicador empleo.
119
Esto es relevante respecto a las repercusiones en el resto de los indicadores, ya que por
ejemplo el incentivo que pudo haber existido para la descentralización, utilización de
tecnologías limpias, incremento de investigación y desarrollo e innovación se neutraliza.
A partir del Decreto Nº 02/2012 esta situación se corrige ya que los proyectos se evalúan a
través de una única matriz de indicadores que responden a distintos objetivos.
Se visualiza como algo positivo los cambios introducidos en dicho decreto, en la medida que
se basan en el conocimiento adquirido respecto al funcionamiento previo y a formas de ir
mejorando el Régimen de Incentivos. En el Considerando del mismo se establecen los
objetivos de la nueva reglamentación, entre los cuáles se pueden destacar la mejora de la
metodología de evaluación de los proyectos de inversión a efectos de estimular el crecimiento
de la inversión, la eliminación de indicadores de difícil control, la redefinición de los
indicadores de descentralización y de incremento de las exportaciones, la incorporación de
indicadores sectoriales, estimular a las micro y pequeñas empresas e incentivar el desarrollo
de parques industriales. De esta forma el gobierno consideró necesario perfeccionar la
relación entre los objetivos a promover y los beneficios a otorgar.
Estos cambios se vieron reflejados en los distintos indicadores. Por ejemplo, respecto al
Indicador Empleo, se realizan ajustes haciendo especial hincapié en la calidad del empleo
además de la cantidad. Por otra parte se facilita, bajando los requerimientos, la obtención de
puntos por producción más limpia e inversión en investigación, desarrollo e innovación. Se
corrige el Indicador Aumento de las Exportaciones, incorporándose como variable el monto
invertido. También se realizan modificaciones al Indicador Descentralización donde se
sustituye el Índice de Desarrollo Humano Departamental por el Indice de Pobreza
Departamental, así como el departamento de Montevideo se dividió en distintas zonas con
puntajes específicos.
Finalmente, de acuerdo a lo estudiado en relación al régimen de incentivos tributarios en
nuestro país y sus principales repercusiones en la economía en los últimos años, vemos un
gran crecimiento en forma continua en los niveles de inversión. Esto trae aparejado cambios
significativos en la economía uruguaya y demandas también muy importantes a corto plazo
por parte de los inversores, como por ejemplo personal calificado o especializado que
acompañe el crecimiento de la actividad económica, infraestructura vial adecuada para el
traslado de mercaderías, agilidad en los trámites frente al Estado, desarrollo de las
comunicaciones, etc. Por lo tanto, consideramos que el país tiene por delante un desafío muy
importante en el cuidado y desarrollo de estos temas, a efectos de asegurar la continuidad del
crecimiento de las inversiones y afianzar su posicionamiento a nivel internacional como un
lugar atractivo para invertir.
120
121
Bibliografía
•
CAMPO, Walter, Reflexiones sobre principios de la imposición e incentivos tributarios, Revista
Tributaria Nº 10 del Instituto de Estudios Tributarios, Montevideo, Uruguay, 1976, p. 7
•
CARNELLI, S; DE HEGEDUS, M; MANGARELLI, C; MOLLA, R; RIPPE, S; SANTOS, R; WITHELAW, J.:
“Ley de Inversiones-Enfoques Multidisciplinarios”. Fundación de Cultura Universitaria, 1998.
•
ESTEVEZ, José, Comentarios a las recomendaciones de las VII Jornadas Latinoamericanas de
Derecho Tributario-Caracas, Revista Tributaria Nº 9 del Instituto de Estudios Tributarios,
Montevideo, Uruguay, 1975, p.315
•
GNAZZO, Edison, Los incentivos tributarios al desarrollo económico, Revista Tributaria Nº 9 del
Instituto de Estudios Tributarios, Montevideo, Uruguay, 1975, p.320
•
MAZZ, Addy, Impuesto al valor agregado, incentivos fiscales en los países en desarrollo,
Fundación de Cultura Universitaria, Montevideo, Uruguay, 1971
•
PEREZ PEREZ, Juan Antonio, Examen de la problemática reciente en el campo de la tributación,
Publicación del Centro de Estudiantes de Ciencias Económicas y de Administración (CECEA),
Facultad de Ciencias Económicas y de Administración, Universidad de la República, 2007.
•
TANZI,V;ZEE,H, Fiscal Policy and Long Run Growrh, 1996. En: De Posadas, Ignacio, Sistema
Tributario, Montevideo, 1975.
•
URDIQUI, La Política Fiscal en el Desarrollo Económico de América Latina. Documentos y
Conclusiones de la Conferencia sobre “Política Fiscal para el Desarrollo Económico de
América Latina”, Santiago de Chile, 1962.En GNAZZO, Edison, op.cit., nota 3,p.321
•
VARELA, Alberto, Normas Tributarias contenidas en la Ley 16.906 de Promoción y Protección
de Inversiones Nacionales y Extranjeras, Revista Tributaria Nº 143 del Instituto de Estudios
Tributarios, Montevideo, Uruguay, 1998.
Otros materiales y páginas web consultadas
• Leyes, Decretos y Textos Ordenados
• Resoluciones y Consultas realizadas a la D.G.I.
• Dirección General Impositiva: www.dgi.gub.uy
• Poder Legislativo Uruguayo: www.parlamento.gub.uy
• Ministerio de Economía y Finanzas: www.mef.gub.uy
122
• Comisión de Aplicación (COMAP): www.mef.gub.uy/comap.php
o Criterios generales básicos de funcionamiento- Régimen Decreto 455/07
o Criterios generales básicos de funcionamiento- Régimen Decreto 2/012
o Anexos
o Circulares
• Unidad
o
o
o
de Apoyo al Sector Privado (UnASep): www.mef.gub.uy/unasep.php
Guía del Régimen General de Promoción de inversiones, Decreto Nº 002/012
Proyectos presentados: años 2008 a 2012
Proyectos recomendados e indicadores asociados: años 2008 a 2012
123
Anexos
124
Inversión recomendada por la COMAP por departamento en el marco de la Ley de Promoción de
Inversiones (en dólares.)
Departamento
Artigas
2008
20.399.193,4
2009
3.006.176,2
2010
5.698.797,3
2011
11.072.606,0
2008-2011
mill. de U$S
40.176.772,9
%
0,9%
Canelones
109.403.784,8
39.085.879,2
107.251.780,6
90.626.996,8
346.368.441,4
7,4%
Cerro Largo
5.035.375,1
1.594.247,5
27.103.860,3
5.472.103,0
39.205.585,9
0,8%
Colonia
109.629.366,0
28.533.970,3
19.198.441,0
57.062.557,1
214.424.334,4
4,6%
Durazno
115.584.845,9
6.726.167,2
20.001.166,3
6.564.206,7
148.876.386,0
3,2%
Flores
2.656.001,0
2.653.398,9
5.382.718,6
4.383.521,3
15.075.639,8
0,3%
Florida
5.346.232,5
554.605,9
949.891,2
10.142.961,3
16.993.690,9
0,4%
Lavalleja
9.332.937,6
2.905.598,0
82.717.160,1
5.281.611,0
100.237.306,6
2,2%
Maldonado
42.604.728,4
44.281.972,1
112.998.578,2
101.833.729,4
301.719.008,2
6,5%
Montevideo
324.411.829,1
319.577.773,9
528.085.199,2
509.861.475,8 1.681.936.278,1
36,1%
Paysandú
11.581.051,3
11.547.534,5
9.132.296,7
3.349.925,2
35.610.807,7
0,8%
Río Negro
8.962.371,1
43.593.898,6
9.095.510,8
28.587.105,6
90.238.886,1
1,9%
Rivera
61.671.683,9
16.330.105,9
4.359.447,8
58.034.286,4
140.395.524,0
3,0%
Rocha
3.418.867,4
6.851.399,6
8.991.858,0
22.117.873,3
41.379.998,4
0,9%
Salto
6.122.178,3
4.420.710,7
8.508.360,1
24.346.632,0
43.397.881,2
0,9%
San José
19.950.343,5
297.269.001,8
29.873.559,4
134.464.676,4
481.557.581,1
10,3%
Soriano
9.103.418,5
35.109.886,6
35.980.498,5
41.345.714,9
121.539.518,5
2,6%
Tacuarembó
104.562.759,5
17.628.842,5
4.430.856,7
2.896.880,7
129.519.339,3
2,8%
Treinta y Tres
21.986.301,0
516.876,6
12.377.423,4
91.724.758,0
126.605.359,0
2,7%
Varios
66.695.556,9
141.823.000,0
117.371.016,2
220.022.879,5
545.912.452,5
11,7%
Total general
1.058.458.825,1 1.024.011.046,0 1.149.508.420,7 1.429.192.500,2 4.661.170.792,1 100,0%
Montevideo
324.411.829,1
319.577.773,9
528.085.199,2
509.861.475,8 1.681.936.278,1
36,1%
Interior
667.351.439,1
562.610.272,1
504.052.205,3
699.308.144,9 2.433.322.061,4
52,2%
Varios
66.695.556,9
141.823.000,0
117.371.016,2
220.022.879,5
11,7%
Fuente: elaboración propia en base a datos de UNASEP
125
545.912.452,5
Total de Proyectos recomendados por la COMAP por departamento en el marco
de la Ley de Promoción de Inversiones. Años 2008-2011.
Departamento
Artigas
2008
2009
2010
2008-2011
mill. de U$S
%
2011
2
3
8
12
25
1%
Canelones
21
30
61
65
177
7%
Cerro Largo
2
2
8
8
20
1%
Colonia
5
14
20
33
72
3%
Durazno
5
5
13
12
35
1%
Flores
2
2
10
6
20
1%
Florida
4
3
4
11
22
1%
Lavalleja
5
3
6
6
20
1%
Maldonado
13
12
37
33
95
4%
Montevideo
191
212
464
459
1326
56%
Paysandú
5
11
19
11
46
2%
Río Negro
4
5
13
14
36
2%
Rivera
3
6
7
16
32
1%
Rocha
3
14
11
15
43
2%
Salto
3
6
21
29
59
2%
San José
11
12
14
22
59
2%
Soriano
10
20
44
35
109
5%
Tacuarembó
6
3
7
4
20
1%
Treinta y Tres
1
2
10
5
18
1%
Varios
14
23
52
44
133
6%
Total general
310
388
829
840
2367
100%
Montevideo
191
212
464
459
1326
56%
Interior
105
153
313
337
908
38%
44
133
6%
Varios
14
23
52
Fuente: elaboración propia en base a datos de UNASEP
126
Generación de empleo por departamento, asociado a los proyectos recomendados
por la COMAP en el marco de la Ley de Promoción de Inversiones. Años 2008-2011.
2008-2011
Total
Departamento
Artigas
2008
2009
2010
2011
%
18
71
90
58
59
1,0%
Canelones
505
390
1.137
467
625
10,2%
Cerro Largo
25
49
93
75
60
1,0%
Colonia
47
257
98
244
161
2,6%
Durazno
374
63
79
45
140
2,3%
Flores
3
71
70
23
42
0,7%
Florida
31
25
7
45
27
0,4%
Lavalleja
138
7
6
19
42
0,7%
Maldonado
228
198
855
408
422
6,9%
Montevideo
2.916
2.500
3.848
2.892
3.039
49,7%
Paysandú
43
226
60
88
104
1,7%
Río Negro
126
152
41
76
99
1,6%
Rivera
180
124
8
152
116
1,9%
Rocha
37
54
30
111
58
0,9%
Salto
3
71
189
170
108
1,8%
San José
195
274
67
494
258
4,2%
Soriano
70
139
126
156
123
2,0%
Tacuarembó
241
30
54
24
87
1,4%
Treinta y Tres
30
6
48
80
41
0,7%
263
408
373
984
508
8,3%
Total general
5.473
5.114
7.279
6.610
6.120
100,0%
Montevideo
2.916
2.500
3.848
2.892
3.039
49,7%
Interior
2.294
2.207
3.058
2.733
2.573
42,0%
263
408
373
984
508
8,3%
Varios
Varios
Fuente: elaboración propia en base a datos de UNASEP
127
Incremento de las Exportaciones por departamento, (en dólares) de acuerdo a los
proyectos recomendados por la COMAP en el marco de la Ley de Promoción de
Inversiones. Años 2008-2011.
2008-2011
Departamento
2008
2009
2010
2011
Miles de U$S
%
0,0
200.000,0
14.357.992,8
2.000.000,0
16.557.992,8
1,3%
Canelones
86.204.161,0
49.054.622,6
27.343.819,0
2.630.174,4
165.232.777,0
13,3%
Cerro Largo
2.019.000,0
0,0
24.307.000,0
0,0
26.326.000,0
2,1%
Colonia
48.868.350,2
3.665.881,0
6.534.000,0
7.486.980,0
66.555.211,2
5,4%
Durazno
159.991.000,0
2.420.000,0
2.000.000,0
0,0
164.411.000,0
13,3%
Flores
0,0
0,0
0,0
200.000,0
200.000,0
0,0%
Florida
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0%
Lavalleja
7.000.000,0
615.954,0
0,0
0,0
7.615.954,0
0,6%
Maldonado
6.873.200,0
3.432.776,4
7.944.512,8
4.841.836,0
23.092.325,2
1,9%
Montevideo
71.714.027,0 132.984.633,0
88.428.027,0
44.053.128,8
337.179.815,8
27,2%
Paysandú
18.997.693,7
1.136.185,0
200.000,0
0,0
20.333.878,7
1,6%
Río Negro
11.516.167,0
0,0
4.400.000,0
800.000,0
16.716.167,0
1,4%
Rivera
29.800.000,0
1.000.000,0
2.400.000,0
10.458.347,6
43.658.347,6
3,5%
Rocha
0,0
2.101.492,6
2.000.000,0
2.663.864,6
6.765.357,2
0,5%
5.620.130,0
1.210.000,0
0,0
6.726.897,4
13.557.027,4
1,1%
3.124.000,0 104.928.200,0
242.661.950,0
19,6%
Artigas
Salto
San José
Soriano
Tacuarembó
Treinta y Tres
Varios
Total general
Montevideo
Interior
Varios
26.108.200,0 108.501.550,0
325.800,0
3.761.420,0
4.777.200,0
5.300.500,0
14.164.920,0
1,1%
24.306.898,0
0,0
2.920.000,0
0,0
27.226.898,0
2,2%
64.320,0
0,0
157.172,0
2.000.000,0
2.221.492,0
0,2%
4.763.100,0
6.629.724,0
20.658.317,0
11.500.611,0
43.551.752,0
3,5%
504.172.046,9 316.714.238,6 211.552.040,6 205.590.539,8 1.238.028.865,9 100,0%
44.053.128,8
337.179.815,8
27,2%
427.694.919,9 177.099.881,6 102.465.696,6 150.036.800,0
857.297.298,1
69,2%
43.551.752,0
3,5%
71.714.027,0 132.984.633,0
4.763.100,0
6.629.724,0
88.428.027,0
20.658.317,0
Fuente: elaboración propia en base a datos de UNASEP
128
11.500.611,0
Inversión recomendada por la COMAP por departamento para generar investigación
desarrollo e innovación en el marco de la ley de Promoción de Inversiones (en dólares).
2008-2011
Departamento
Artigas
2008
2009
2010
2011
mill. de U$S
%
0
0
242.440
0
242.440
0,1%
73.743
0
1.929.003
2.896.444
4.899.190
2,9%
Cerro Largo
0
0
0
0
0
0,0%
Colonia
0
0
208.000
0
208.000
0,1%
Durazno
0
7.278.928
0
0
7.278.928
4,2%
Flores
0
0
0
0
0
0,0%
588.986
0
279.626
0
868.612
0,5%
Lavalleja
0
0
0
0
0
0,0%
Maldonado
0
493.864
295.544
0
789.408
0,5%
Montevideo
2.849.387
7.638.904
6.717.687
14.177.384
31.383.361
18,3%
Paysandú
0
0
0
0
0
0,0%
Río Negro
0
0
0
5.460.764
5.460.764
3,2%
Rivera
0
0
0
0
0
0,0%
Rocha
0
0
10.236
0
10.236
0,0%
Salto
0
0
0
0
0
0,0%
San José
0
114.247.018
0
0
114.247.018
66,6%
Soriano
0
5.961.506
0
0
5.961.506
3,5%
Tacuarembó
0
0
0
0
0
0,0%
Treinta y Tres
0
0
0
0
0
0,0%
Varios
0
140.949
0
67.865
208.814
0,1%
3.512.116
135.761.168
9.682.537
22.602.456
2.849.386,5
7.638.903,7
Canelones
Florida
Total general
Montevideo
Interior
Varios
662.729,1 127.981.315,7
0,0
6.717.687,1 14.177.383,8
171.558.277 100,0%
31.383.361,2
18,3%
2.964.849,8
8.357.207,9
139.966.102,4
81,6%
0,0
67.864,6
208.813,6
0,1%
140.949,0
Fuente: elaboración propia en base a datos de UNASEP
129
Inversión recomendada por la COMAP distribuida por departamento para generar prácticas de
producción más limpia (P+L) en el marco de la ley de Promoción de Inversiones, en dólares
2008-2011
Departamento
2008
2009
2010
2011
U$S
%
19.597.761
0
0
213.100
19.810.861
4,3%
8.428.428
64.861
393.783
10.654.866
19.541.939
4,3%
Cerro Largo
0
0
41.496
0
41.496
0,0%
Colonia
0
10.325.525
0
882.968
11.208.493
2,4%
Durazno
0
0
38.813
0
38.813
0,0%
Flores
0
0
983.960
0
983.960
0,2%
Florida
0
0
0
4.979.978
4.979.978
1,1%
Lavalleja
0
0
53.429.185
403.836
53.833.021
11,8%
Maldonado
0
22.560
568.378
5.347.604
5.938.542
1,3%
Montevideo
7.241.025
16.679.569
3.661.568
13.562.192
41.144.354
9,0%
Paysandú
0
744.738
2.069.573
0
2.814.310
0,6%
Río Negro
1.315.000
0
0
0
1.315.000
0,3%
Rivera
15.813.705
0
0
0
15.813.705
3,5%
Rocha
0
304.512
573.138
408.496
1.286.147
0,3%
Salto
0
0
0
433.498
433.498
0,1%
San José
22.394
243.384.371
688.030
3.922.579
248.017.374
54,2%
Soriano
87.460
183.375
0
708.005
978.840
0,2%
Tacuarembó
0
13.573
0
0
13.573
0,0%
Treinta y Tres
0
0
523.506
0
523.506
0,1%
Varios
0
0
13.346.785
15.719.396
29.066.181
6,3%
Artigas
Canelones
Total general
52.505.773
271.723.084
76.318.215
57.236.519
457.783.591
100,0%
Montevideo
7.241.025
16.679.569
3.661.568
13.562.192
41.144.354
9,0%
Interior
45.264.748
255.043.515
59.309.863
27.954.931
387.573.056
84,7%
Varios
0
0
13.346.785
15.719.396
29.066.181
6,3%
Fuente: elaboración propia en base a datos de UNASEP
130
131