PGC, nuevo tratamiento contable de las operaciones de arredamiento

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PGC, nuevo tratamiento
contable de las operaciones
de arredamiento
El análisis de las operaciones de arrendamiento se ha vuelto obligatorio tras la aparición del
Borrador del nuevo Plan General de Contabilidad. En este sentido se presentan varios casos
prácticos donde estudiar las diferentes formas de arrendamiento que pueden existir y se
concreta el tratamiento contable que se les dará, tanto desde el punto de vista del
arrendador como del arrendatario.
22
Inmaculada Alonso Carrillo
,
Profesora Titular de Economía Financiera y Contabilidad
Domingo Nevado Peña
,
Profesor Titular de Economía Financiera y Contabilidad
Universidad de Castilla-La Mancha
Universidad de Castilla-La Mancha
Estrategia Financiera
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l presente artículo pretende llevar a cabo un
análisis de las operaciones de arrendamiento
desde el punto de vista del Borrador del
nuevo PGC. En este sentido, estudiamos las diferentes formas de arrendamiento que pueden existir, para
posteriormente concretar el tratamiento contable que
se le dará a las citadas operaciones, tanto desde el
punto de vista del arrendador, como del arrendatario.
En el desarrollo del presente trabajo hemos tomado el texto del citado Borrador, por lo que en muchos casos hemos tenido que realizar algunas interpretaciones, para poder dar una solución a las diferentes operaciones.
Por otra parte, consideramos que el tratamiento
de los citados arrendamientos supone, en todo momento, un paso adelante en el proceso de armonización y adaptación a la normativa internacional en
la que se encuentra inmersa nuestra regulación
contable.
No obstante, hemos podido constatar cómo, a
pesar del deseo de adaptación, la normativa contable
española se mantiene en una posición algo más conservadora que la internacional, delimitando, en muchas ocasiones, determinados aspectos que dan lugar a diferentes interpretaciones si se aplica de manera estricta la normativa internacional. De la misma
forma, da soluciones a otros aspectos no previstos en
la citada normativa.
E
CONSIDERACIONES CONTABLES
En la Norma 8: arrendamientos y otras operaciones de naturaleza similar de la segunda parte del Borrador del nuevo Plan General de Contabilidad, publicado por el ICAC el 19 de febrero de 2007, se definen
los arrendamientos, a efectos de la citada norma,
como cualquier acuerdo, con independencia de su
instrumentación jurídica, por el que el arrendador
cede al arrendatario, a cambio de percibir una suma
única de dinero o una serie de pagos a cuotas, el derecho a utilizar un activo durante un período de
tiempo determinado.
Esta norma distingue dos tipos de arrendamientos: arrendamiento financiero y arrendamiento
operativo.
1. Arrendamiento financiero
El leasing o arrendamiento financiero es una fórmula de financiación a medio plazo, mediante la cual
una empresa o usuario alquila un elemento de inmovilizado a la sociedad arrendadora, pagando una
cuota mensual en concepto de arrendamiento, con la
posibilidad de ejecutar la opción de compra del bien
al final del contrato de leasing.
Esta fórmula de financiación permite a las empresas el equipamiento de bienes de inmovilizado, generalmente bienes de equipo, mediante la utilización
de los mismos, durante el período de tiempo que dura
el contrato de arrendamiento financiero.
Dossier Renting/Leasing
El leasing es una de las alternativas que tiene la
empresa para financiar una inversión en activo fijo.
Dentro de esta operación intervienen tres sujetos:
1. El usuario, es el que necesita disponer de un determinado bien, y no posee financiación suficiente para su adquisición.
2. El proveedor de los bienes.
3. El empresario de leasing o sociedad que administra la fórmula de arrendamiento financiero.
La empresa que necesita adquirir un activo fijo
contrata, bien con su propietario o proveedor directamente o con un intermediario financiero, que será la
sociedad leasing, la adquisición del elemento mediante el pago de ciertas cuotas periódicas, que incluyen el valor del activo más el interés por la financiación otorgada.
Esta operación se realiza mediante un contrato
establecido entre el arrendador y arrendatario, mediante el cual el primero confiere al segundo el derecho al uso de la propiedad de determinados bienes
específicos a cambio de un pago regular. En el contrato se suele especificar la duración del mismo, las
posibles restricciones, las cuotas a satisfacer en el futuro, las posibilidades de la cancelación del contrato,
etcétera.
Según el Borrador del nuevo PGC, los elementos
patrimoniales intangibles están constituidos por derechos susceptibles de valoración económica, así
como los anticipos a cuenta entregados a proveedores de estos inmovilizados. Además de los elementos
intangibles mencionados, existen otros elementos de
Ficha Técnica
AUTORES: Nevado
Peña, Domingo; Alonso Carrillo, Inmaculada
TÍTULO: PGC, nuevo tratamiento contable de las operaciones de arrendamiento
FUENTE: Estrategia
Financiera, nº 239. Mayo 2007
LOCALIZADOR: 38/2007
RESUMEN: La publicación del Borrador del nuevo Plan General de Contabilidad está suponiendo una reforma sustancial de la normativa contable española
para adaptarla a la normativa internacional, en especial, en la forma de valorar y registrar los hechos contables. Por ello, en los próximos meses y años
será necesario que los responsables de la contabilidad se involucren en un
proceso de adaptación a las nuevas normas, lo que supondrá la adquisición de
nuevos conocimientos de la nueva legislación.
Por ello, en este trabajo queremos contribuir a facilitar la interpretación práctica de la Norma 8 de arrendamientos y otras operaciones de naturaleza similar del Borrador, exponiendo también las lagunas que, desde nuestro punto de
vista, quedan pendientes de solucionar en esta norma, de tal manera que con
ello se pueda apoyar el esclarecimiento de la misma antes de la publicación del
nuevo plan de 2008.
DESCRIPTORES: Dossier renting/leasing, instrumentos financieros, contabilidad, Borrador del nuevo PGC, arrendamiento financiero (leasing), arrendamiento operativo, lease-back, renting, estrategias de financiación.
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esta naturaleza que serán reconocidos como tales en
balance, siempre y cuando cumplan las condiciones
señaladas en el marco conceptual, así como los
requisitos especificados en las normas de registro y
valoración.
El Borrador del PGC no introduce cambios significativos en la denominación, definiciones y relaciones
contables de las inmovilizaciones intangibles. No obstante, entre las modificaciones introducidas podemos
señalar:
1. El cambio del término inmaterial, por intangible.
2. La desaparición de la partida (217). Derechos
sobre bienes en régimen de arrendamiento
financiero.
3. La incorporación del concepto de deterioro de
valor.
4. La aparición de la partida “derechos sobre bienes
arrendados”.
El Borrador del PGC define el inmovilizado intangible, como aquel activo que es identificable, que
tiene carácter no monetario y carece de apariencia
física.
A su vez, el criterio de identificabilidad exige el
cumplimiento de dos requisitos:
a) Ser separable.
b) Surgir de derechos legales o contractuales, con
independencia de que tales derechos sean transferibles o separables de la empresa o de otros
derechos u obligaciones.
Teniendo en cuenta pues la definición de inmovilizado intangible, podemos entender como en la normativa internacional y en el Borrador del PGC, los
bienes adquiridos en régimen de arrendamiento financiero, no son contabilizados dentro de este tipo.
Según la norma 8 del Borrador del PGC, cuando
de las condiciones económicas de un acuerdo de
arrendamiento, se deduzca que se transfieren sustancialmente todos los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad del activo subyacente del contrato,
dicho acuerdo deberá calificarse como arrendamiento financiero.
La gran novedad estriba por tanto, en esa transferencia de los riesgos y beneficios, ya que no es necesario que se ejercite la opción de compra para que
el arrendamiento sea financiero y, por tanto, se contabilice según las normas relativas a este tipo de
operaciones.
Así, el Borrador establece que se presumirá la
transferencia en los siguientes casos:
1. En los acuerdos de arrendamiento con opción de
compra, en los que no existan dudas razonables
de que se va a ejercitar dicha opción.
24
Estrategia Financiera
2. En los casos en los que no exista opción de compra, entre otros, los siguientes:
a) Contratos de arrendamiento en los que el período de alquiler coincida con la vida económica del activo o cuando siendo menor aquél,
exista evidencia de que finalmente ambos períodos van a coincidir, no siendo significativo
su valor residual al finalizar el período de utilización, y siempre que de las condiciones
pactadas se desprenda la racionalidad económica del mantenimiento de dicho arrendamiento. En particular, se puede predicar esta
racionalidad en aquellos casos en los que el
valor actual de las cantidades a pagar al comienzo del arrendamiento supongan la práctica totalidad del valor razonable del activo
arrendado.
b) Cuando las especiales características de los activos objeto del arrendamiento hacen que su
utilidad quede restringida al arrendatario.
c) El arrendatario puede cancelar el contrato de
arrendamiento y las pérdidas sufridas por el
arrendador a causa de tal cancelación fueran
asumidas por el arrendatario.
d) Los resultados derivados de las fluctuaciones
en el valor razonable del importe residual recaen sobre el arrendatario.
e) El arrendatario tiene la posibilidad de prorrogar el arrendamiento durante un segundo periodo, con unos pagos por arrendamiento que
sean sustancialmente inferiores a los habituales del mercado.
Contabilidad del arrendatario
El arrendatario, en el momento inicial, registrará
un activo de acuerdo con su naturaleza, según se
trate de un elemento del inmovilizado material o del
intangible, y un pasivo financiero por el mismo importe, que será el menor entre el valor razonable del
activo arrendado y el valor actual de los pagos acordados durante el plazo del arrendamiento y calculados al inicio del mismo, con exclusión de las cuotas
de carácter contingente y del coste de los servicios e
impuestos repercutibles por el arrendador.
A estos efectos, se entiende por cuotas de carácter contingente aquellos pagos por arrendamiento cuyo importe no es fijo sino que depende de
la evolución futura de una variable. Adicionalmente,
los gastos directos iniciales, inherentes a la operación en los que incurra el arrendatario, deberán considerarse como mayor valor del activo. Para el cálculo del valor actual se utilizará el tipo de interés
implícito del contrato y si éste no se puede determinar, el tipo de interés de mercado para operaciones
similares.
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La carga financiera total se distribuirá a lo largo
del plazo del arrendamiento y se imputará a la cuenta
de pérdidas y ganancias del ejercicio en que se devengue, aplicando el método del tipo de interés efectivo. Las cuotas de carácter contingente serán gastos
del ejercicio en que se incurra en ellos.
Contabilidad del arrendador
El arrendador, en el momento inicial, reconocerá
el resultado derivado de la operación de arrendamiento del bien de acuerdo con la norma relativa a
ingresos por ventas y prestación de servicios. La diferencia entre el crédito contabilizado en el activo del
balance y la cantidad a cobrar, correspondiente a intereses no devengados, se imputará a la cuenta de
pérdidas y ganancias del ejercicio en que dichos intereses se devenguen, de acuerdo con el método del
tipo de interés efectivo de la operación.
Ejemplo práctico
La empresa ALBA decide firmar un contrato de
arrendamiento financiero para el empleo de una máquina envasadora y empaquetadora según las siguientes características:
parar el valor razonable de la máquina con el valor
actual de los pagos acordados, de manera que se elegirá el menor de los dos importes.
• El valor razonable es 36.000 euros.
• El valor actual de los pagos acordados implica determinar:
– Valor presente residual:
Cn = Co (1 + i)n ; 1000 = Co (1 + 0,05)3 = 863,83.
– Valor presente de las cuotas:
Q [(1 – (1+0,05)–3) / 0,05] = 32.678, 97.
– Valor actual de los pagos:
863,83 + 32.678,97 = 33.542,81.
Por lo tanto, se deduce que el bien deberá ser
contabilizado por 33.542,81.
Para establecer qué parte de la deuda es a largo y
a corto plazo, así como la carga financiera, constituimos el siguiente cuadro de amortización:
• El precio de mercado (valor razonable) de la máquina es 36.000 euros. Existen unos costes iniciales de 100 euros.
Año
Deuda
o capital
vivo
Intereses
1
33.542,81
1.677,14
10.322,85
12.000
• La duración prevista del contrato es de tres años.
Realizándose el 1-1-X1.
2
23.219,96
1.160,99
10.839
12.000
3
12.380,95
619,04
11.380,95
12.000
1.000
1.000
• La opción de compra es de 1.000 euros que se
ejercitará el 1-01-X4.
Opción
de compra
• La vida útil estimada por el inversor es de cuatro
años, sin valor residual significativo. El coeficiente
de amortización fiscal máximo es del 20%.
Primer año:
• El tipo de interés es del 5%. IVA 16%.
• La empresa quiere pagar una cuota de 12.000
mensuales.
1) En la fecha de la firma del contrato, contabilizamos, el bien arrendado, atendiendo a su naturaleza:
1.1.20X1
Importe
Debe
Se pide:
A) Contabilidad del arrendatario.
Amortización
Cuota
nominal
33.542,81 (213) Maquinaria
Haber
(1703) Deudas a lp
por arrendamiento
financiero
a (5203) Deudas a cp
por arrendamiento
financiero
Importe
23.219,96
10.322,84
B) Contabilidad del arrendatario. Suponiendo que el
día 1-1-X4 decide no ejercitar la opción de compra.
C) Contabilidad del arrendador para el año 20X1.
D) Contabilidad del arrendador para el año 20X1,
pero el arrendador no es una empresa de leasing.
2) Contabilizamos los costes iniciales que incrementarán el valor del activo arrendado y que no se han
considerado para la determinación del valor actual de
los pagos:
1.1.20X1
Importe
A) Contabilidad del arrendatario
1) Se trata de determinar por qué valor hay que
contabilizar el inmovilizado. Para ello, hay que com-
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100
16
Debe
(213) Maquinaria
(472) HP IVA
soportado
Haber
a (572) Bancos
Importe
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de las operaciones de arrendamiento
3) El asiento correspondiente a la primera cuota
será:
3) Por la clasificación de las deudas de largo a corto
plazo:
31.12.20X1
Importe
Debe
Haber
10.322,84 (5203) Deudas a cp
por arrendamiento
financiero
1.677,14 (66) Intereses de
deudas por
arrendamiento
financiero
1.651,65 (472) HP. IVA
soportado(1)
31.12.20X2
Importe
Importe
Debe
Haber
11.380,95 (1703) Deudas a lp
por arrendamiento
financiero
a (572) Bancos
(5203) Deudas a cp
a por arrendamiento
financiero
Importe
11.380,95
13.651,64
Tercer año:
4) Por la amortización imputable al ejercicio, según
la vida útil económica:
1) El asiento correspondiente a los pagos de las cuotas de arrendamiento del tercer año:
31.12.20X2
Importe
31.12.20X1
Importe
9.000
Debe
Haber
(681) Amort. Inmovi.
Material
2813) A. acumulada
a de maquinaria
(36.000/4)
Importe
9.000
5) Por el traspaso de las deudas de largo a corto plazo:
Debe
Haber
11.380,95 (5203) Deudas a cp
por arrendamiento
financiero
619,05
(66) Intereses de
deudas por
arrendamiento
financiero
1.820,95 (472) HP IVA
soportado
a (572) Bancos
Importe
13.820,95
31.12.20X1
Importe
10.839
Debe
Haber
(1703) Deudas a lp
por arrendamiento
financiero
(5203) Deudas a cp
a por arrendamiento
financiero
Importe
10.839
2) Por la amortización imputable al ejercicio, según
la vida útil económica:
31.12.20X3
Importe
Segundo año:
9.000
1) El asiento correspondiente a la segunda cuota
será:
Debe
Haber
(5203) Deudas a cp
por arrendamiento
financiero
1.161
(66) Intereses de
deudas por
arrendamiento
financiero
1.734,24 (472) HP. IVA
soportado
Haber
Importe
(681) Amort. Inmovi.
(2813) A. acumulada 9.000
Material
a de maquinaria
(36.000/4)
3) Por la clasificación de las deudas de largo a corto
plazo:
31.12.20X2
Importe
Debe
Importe
10.839
31.12.20X3
Importe
1.000
a (572) Bancos
13.734,24
Debe
Haber
(1703) Deudas a lp
por arrendamiento
financiero
(5203) Deudas a cp
a por arrendamiento
financiero
Importe
1.000
Cuarto año:
2) Por la amortización imputable al ejercicio, según
la vida útil económica:
1) Por el ejercicio de la opción de compra:
01.01.20X4
Importe
31.12.20X2
Importe
9.000
Debe
Haber
Importe
(681) Amort. Inmovi.
(2813) A. acumulada 9.000
Material
a de maquinaria
(36.000/4)
(1) El IVA se ha calculado sobre el principal y no sobre los intereses, ya
que los gastos e ingresos financieros no llevan IVA. Actualmente, se venía
aplicando el mismo sobre la cuota, ya que no se distinguía claramente
entre la parte de la cuota que suponía amortización del principal y la
parte correspondiente a los intereses. Sin embargo, según el Borrador del
Nuevo PGC, en el momento en que se satisfagan las cuotas, se conoce
perfectamente, la parte que corresponde a amortización del principal y la
parte referida a los gastos e ingresos financieros, por lo que, de acuerdo
con la normativa del IVA, éste no se debe aplicar a los intereses, ya que
son financieros, y no soportarán ni repercutirán el citado impuesto.
1.000
160
Debe
Haber
(5203) Deudas a cp
por arrendamiento
financiero
(472) HP IVA soportado
a (572) Bancos
Importe
1.160
2) Por la amortización imputable al ejercicio, según
la vida útil económica:
31.12.20X4
Importe
9.000
Debe
Haber
Importe
(681) Amort. Inmovi.
(2813) A. acumulada 9.000
Material
a de maquinaria
(36.000/4)
w
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Observaciones
En el Borrador del nuevo PGC no se comenta
nada respecto a la amortización del bien en aquellos
casos en los que no se garantiza la posterior propiedad del inmovilizado. Por lo tanto, se deberá entender
que se ciñe a la vida útil en cualquier caso. En la NIIF
sí que existe está diferencia, considerando que
cuando no se lleve a cabo la opción de compra, la
amortización del bien objeto de arrendamiento será
por el menor período entre: la vida útil del bien y el
plazo de arrendamiento.
Por ello, sería conveniente que el nuevo plan reflejase más claramente si la opción elegida, es la vida
útil del bien para todos los casos.
El asiento correspondiente a la primera cuota será:
31.12.20X1
Importe
31.12.20X1
01.01.20X4
Haber
(2813) A. Acumulada
de maquinaria
1.000
(5203) Deudas a cp
por arrendamiento
a (213) Maquinaria
financiero
5.542,81 (671) Pérdidas procedentes del I.Material
Importe
27.000
33.542,81
Haber
(543) Créd. a cp por
enaj. inmov.
(253) Créditos a lp
a por enaj. Inmov.
Importe
10.839
La estructura de estos dos últimos asientos sería
la misma en los años dos y tres.
D) Contabilidad del arrendador. Para el año 20X1.
El arrendador no es una empresa de leasing
Para ello, supongamos que la empresa arrendadora, tiene contabilizada la máquina en 34.000 euros
con una amortización acumulada de 100 euros.
En este caso, el arrendador debería de dar de baja
el bien, contabilizándolo como una venta.
01.01.20X1
Importe
Debe
(543) Créditos a cp 10.322,84
por enaj. Inmov.
(477) HP. IVA reper- 1.651,65
a cutido
(7621) Ingresos de
1.677,14
créditos a cp
Debe
Por lo tanto, para este ejemplo, el asiento a realizar a la finalización del contrato sería:
Importe
Importe
Por el traspaso del crédito de largo a corto
plazo.
10.839
En el Borrador se entiende que el hecho de no
ejercitar la opción de compra no debe dar lugar a
ninguna anotación contable, tanto si se decide un
año antes como el mismo día que implica su ejecución. No obstante, cuando llegue el momento de
finalización del contrato, deberíamos dar de baja
el inmovilizado, su amortización practicada hasta
esa fecha, la deuda y recoger la pérdida que se
produzca.
Haber
13.651,64 (572) Bancos
Importe
B) Contabilidad del arrendatario.
El 1-1-X4 decide no ejercitar la opción
de compra.
Debe
Debe
Haber
23.219,96 (253) Cred a lp por
enaje inmovillizado
10.322,84 (543) Créd a cp por
enaje. Inmovilizado
100
(2813) A. acumulada a (213) Maquinaria
de maquinaria
357,2
(671) Pérdidas procedentes del inmov.
Material
Importe
34.000
Los asientos siguientes serían los mismos que anteriormente.
C) Contabilidad del arrendador. Para el año
20X1. Suponiendo que el arrendador es una
empresa de leasing.
Entendemos en este caso que el arrendador debe
contabilizar la operación como una venta donde la
diferencia que se produce entre el activo y la cantidad
a cobrar que incluye los intereses debe llevar a que
estos se recojan como ingresos en el ejercicio en que
se devenguen.
01.01.20X1
Importe
Debe
23.219,96 (253) Cred a lp por
enaje inmovillizado
10.322,84 (543) Créd a cp por
enaje. inmovilizado
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Estrategia Financiera
Haber
(705) Prestación de
servicios
a
Importe
33.542,81
2. Arrendamiento operativo
Según la Norma 8 del Borrador del nuevo Plan General de Contabilidad, se entiende por arrendamiento
operativo, aquél en el que existe un acuerdo mediante
el cual el arrendador conviene con el arrendatario el derecho de usar un activo durante un período de tiempo
determinado, a cambio de percibir un importe único o
una serie de pagos o cuotas, sin que se trate de un
arrendamiento de carácter financiero.
En este caso, los ingresos y gastos correspondientes al arrendador y al arrendatario, derivados de
los acuerdos de arrendamiento operativo serán considerados, respectivamente, como ingreso y gasto del
ejercicio en que los mismos se devengan, imputándose a la cuenta de pérdidas y ganancias.
Por tanto, podemos efectuar las siguientes aclaraciones en lo que se refiere al tratamiento contable:
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de las operaciones de arrendamiento
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Contabilidad del arrendatario
Los gastos del arrendamiento se reconocen como
tales en la cuenta de pérdidas y ganancias. No obstante, cuando de conformidad con la norma de valoración octava, un arrendamiento no deba calificarse
como financiero, en la norma sexta referida a los inmovilizados intangibles, determina que se contabilizarán como “derechos sobre activos arrendados”, las
inversiones realizadas por la empresa arrendataria sobre activos arrendados o cedidos en uso, siempre que
dichas inversiones no sean separables de los citados
activos y aumenten su capacidad, productividad o
alargamiento de su vida útil. La amortización de estos
derechos se realizará en función de su vida útil o de la
duración del contrato de arrendamiento o cesión, si
éste fuese menor.
En este caso, para que las citadas inversiones puedan ser contabilizadas como un derecho sobre bienes
arrendados, es preciso que cumplan con los requisitos
de reconocimiento que se le exige a los inmovilizados
intangibles(2). En la parte cuarta del Borrador del
nuevo Plan General de Contabilidad: Definiciones y relaciones contables, si analizamos el grupo 2: inmovili-
citados inmovilizados como elementos patrimoniales
intangibles constituidos por derechos susceptibles de
valoración económica, así como los anticipos a cuenta
entregados a proveedores de estos inmovilizados. Además de estos elementos intangibles mencionados, existen otros de esta naturaleza que serán reconocidos
como tales en balance, siempre y cuando cumplan las
condiciones señaladas en el marco conceptual de la
contabilidad, así como los requisitos especificados en
las normas de registro y valoración. Entre otros, los siguientes: gastos de adquisición de carteras de clientes,
derechos de uso, derechos comerciales, propiedad intelectual, licencias pactos de no competencia, etcétera.
Para su registro se abrirá una cuenta en este subgrupo
cuyo movimiento será:
a) Se cargará por el importe de las inversiones realizadas por la empresa arrendataria sobre activos
arrendados o cedidos en uso, con abono generalmente a cuentas del subgrupo 57.
b) Se abonará por su baja del activo, cuando esté totalmente amortizado.
Contabilidad del arrendador
a) Los activos sujetos a arrendamiento operativo,
pueden ser activos amortizables. En este tipo de
arrendamientos será el arrendador el que deba
soportar el desgaste de los citados activos.
b) Los ingresos por arrendamiento se reconocen en
la cuenta de pérdidas y ganancias.
Ejemplo práctico
zado, y concretamente el subgrupo 20, relativo
a inmovilizaciones intangibles, no
aparece entre sus cuentas, la que
hemos denominado anteriormente, como derechos
sobre activos arrendados; no obstante, se definen los
(2) Para el reconocimiento inicial de un inmovilizado de naturaleza
intangible, es preciso que, además de cumplir la definición de activo y
los criterios de registro o reconocimiento contenidos en el Marco
Conceptual de la Contabilidad, cumpla con el requisito de identificabilidad: el citado criterio implica que el inmovilizado cumpla alguno de los
dos requisitos siguientes:
a) Sea separable, esto es, susceptible de ser separado de la empresa y
vendido, cedido, entregado para su explotación, arrendado o intercambiado.
b) Surja de derechos legales o contractuales con independencia de que
tales derechos sean transferibles o separables de la empresa o de
otros derechos u obligaciones.
30
Estrategia Financiera
El 1 de enero de 20X7, la empresa “Z” firma un
contrato de arrendamiento de un local comercial,
propiedad de la empresa “Y”, en el que realizará el
desarrollo de su actividad productiva. La duración del
contrato es de diez años, prorrogable. A la firma del
contrato, tal y como se establece en la ley de arrendamientos, la empresa “Z” hace entrega además de la
cuota del primer mes, las cuotas de dos meses en
concepto de fianza. Se establece una cuota de arrendamiento de 3.000 euros mensuales. El IVA de la operación es del 16%. El 1 de enero de 20X9, la empresa
“Z” realiza unas mejoras en el local, objeto de arrendamiento, las citadas mejoras ascienden a 7.200 euros, que serán abonadas al contado y se estima una
vida útil de diez años.
Se pide: contabilizar la operación de arrendamiento operativo, desde el punto de vista del arrendatario y del arrendador.
A) Contabilidad del arrendatario (empresa “z”)
1) En la fecha de la firma del contrato de arrendamiento, contabilizamos, el pago de la primera cuota,
más los dos meses de fianza:
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Dossier Renting/Leasing
PGC, nuevo tratamiento contable
de las operaciones de arrendamiento
1.1.20X7
Importe
3.000
6.000
480
Debe
Haber
(621) Arrendamientos
y cánones
(260) Fianzas constia (57) Tesorería
tuidas a largo plazo
(472) HP IVA soportado
Importe
5) Por el traspaso de las fianzas constituidas de
largo a corto plazo:
31.12.20(X+1)5
9.480
Importe
6.000
2) Por el pago mensual de las cuotas de arrendamiento:
Debe
3.000
480
Debe
31.12.20(X+1)6
Haber
(621) Arrendamientos
y cánones
a (57) Tesorería
(472) HP IVA
soportado
Importe
3.480
3) El 1 de enero de 20X9, por las inversiones que la
empresa arrendataria realiza en el local comercial
arrendado:
1.1.20X9
7.200
1.080
Debe
Haber
(20X) Derechos sobre
activos arrendados
a (57) Tesorería
(472) HP IVA
soportado
Importe
6.000
Este asiento será realizado el 1 de enero de cada
mes desde el 1 de febrero de 20X7, hasta el 1 de diciembre de 20(X+1)6, último mes del contrato de
arrendamiento.
Importe
Importe
Debe
B) Contabilidad del arrendador (empresa “y”)
1) Por la fianza correspondiente a los dos meses, y la
cuota de arrendamiento del mes de enero:
1.1.20X7
Importe
9.480
Debe
(680) Amortización
de inmovilizado
intangible
Haber
Importe
(180) Fianzas recibidas 6.000
a largo plazo
3.000
(752) Ingresos por
a arrendamientos
480
(477) HP IVA
repercutido
(57) Tesorería
31.12.20(X+1)5
Importe
3.480
Debe
Haber
(752) Ingresos por
arrendamientos
a (477) HP IVA
repercutido
(57) Tesorería
Importe
3.000
480
3) Por el traspaso de la fianza del largo al corto plazo:
31.12.20X9
900
Importe
6.000
2) Por el cobro de las cuotas de arrendamiento, durante los meses que dura el contrato:
4) Por la amortización de las inversiones realizadas:
Debe
Haber
(565) Fianzas consti(57) Tesorería
tuidas a corto plazo a
8.280
La cuenta 20X. Derechos sobre activos arrendados recoge las inversiones realizadas por la empresa
arrendataria sobre activos arrendados, en un contrato que no puede calificarse como de arrendamiento financiero, y siempre que las inversiones no
sean separables y aumenten la productividad del
bien.
Importe
Importe
6) Por la devolución de la fianza:
1.1.20X9
Importe
Haber
(565) Fianzas consti(260) Fianzas consti- 6.000
tuidas a corto plazo a tuidas a largo plazo
31.12.20(X+1)5
Haber
280) Amortización
acumulada de
a inmovilizado
intangible (7.200/8)
Importe
900
Importe
6.000
Debe
Haber
(180) Fianzas recibidas a largo plazo
Importe
(560) Fianzas recibi- 6.000
a das a corto plazo
4) Por la devolución de la fianza:
Según el enunciado, la vida útil estimada de las
inversiones realizadas es de diez años, sin embargo,
desde la fecha en que se han realizado las citadas inversiones, quedan ocho años para la finalización del
contrato de arrendamiento. Según la Norma 6 del Borrador del nuevo PGC, la amortización de los derechos sobre activos arrendados, se realizará en función de su vida útil o de la duración del contrato se
arrendamiento si este fuese menor. Por lo que entendemos, que debe ser amortizado en el plazo máximo
de ocho años.
31.12.20(X+1)6
Importe
6.000
Debe
(560) Fianzas recibidas a corto plazo
Haber
a (57) Tesorería
Importe
6.000
Por otra parte, como en el arrendamiento operativo, el arrendador no ha transferido ni los beneficios
ni los riesgos inherentes al activo en cuestión, cada
ejercicio, deberá realizar el asiento que recoge la
amortización del inmovilizado.
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PGC, nuevo tratamiento contable
de las operaciones de arrendamiento
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3. Lease-back o venta con arrendamiento
financiero posterior
Cuando por las condiciones económicas de una
enajenación, conectada al posterior arrendamiento de
los activos enajenados, se desprenda que se trata de
un método de financiación, y en consecuencia, se
trate de un arrendamiento financiero, el arrendatario
no variará la calificación del activo, ni reconocerá beneficios o pérdidas derivadas de esta transacción.
Adicionalmente, registrará el importe recibido con
abono a una partida que ponga de manifiesto el correspondiente pasivo financiero.
La carga financiera total se distribuirá a lo largo
del plazo del arrendamiento y se imputará a la cuenta
de pérdidas y ganancias del ejercicio en que se devengue, aplicando, al igual que en el arrendamiento
financiero, el método del tipo de interés efectivo. Las
cuotas de carácter contingente serán gastos del ejercicio en que se incurran en ellos.
El arrendador contabilizará la operación de
acuerdo con lo dispuesto en la norma sobre instrumentos financieros. El Borrador del nuevo Plan General de Contabilidad define los instrumentos financieros como los contratos que dan lugar a un activo
financiero en una empresa, y simultáneamente, a un
pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio
en otra empresa.
En particular, define los activos financieros como
créditos por operaciones comerciales y no comerciales; obligaciones, bonos, pagarés y otros valores representativos de deuda adquiridos; acciones, participaciones en instituciones de inversión colectiva y
otros instrumentos de patrimonio adquiridos y derivados (entre ellos, futuros, opciones y permutas financieras) con valoración favorable para la empresa.
Por tanto, podemos clasificar los activos financieros, a
efectos de su valoración, en las siguientes categorías:
• Préstamos y partidas a cobrar.
por operaciones no comerciales, según se trate de
una empresa de leasing, la que lleva a cabo la operación o de una empresa, cuya actividad principal no
sea la del arrendamiento.
Los créditos por operaciones comerciales, incluyen los activos financieros que se originan en la venta
de bienes o en la prestación de servicios por parte de
la empresa.
Los créditos por operaciones no comerciales comprenden los activos financieros que, no siendo instrumentos derivados, no tienen origen comercial, cuyos cobros son de cuantía determinada o determinable y que no se negocian en un mercado activo (tales
como préstamos y créditos financieros concedidos,
incluidos los surgidos de la venta de activos no corrientes, siempre que cumplan los citados requisitos).
Por lo tanto, en la fecha en la que se formaliza el
arrendamiento, las partidas a cobrar se valorarán por su
valor razonable, que, salvo evidencia contraria, será el
precio de la transacción, que equivaldrá al valor razonable de la contraprestación entregada, más los gastos de
la transacción que les sean directamente atribuibles.
Solamente en el caso en que la operación de
lease-back tenga una duración inferior a seis meses, y
se trate de una actividad típica de la empresa arrendadora, los créditos por operaciones comerciales se
podrán valorar por su valor nominal.
Posteriormente, estos activos se valorarán por su
coste amortizado(3). La valoración al coste amortizado
se hace utilizando el tipo de interés efectivo de la operación (TIE), que es la tasa de descuento que iguala todos los flujos de efectivo previstos en la operación.
Los intereses devengados se contabilizarán en la
cuenta de pérdidas y ganancias, aplicando el método del
tipo de interés efectivo. Si no está concretado este tipo
de interés, se utilizará el tipo de interés de mercado para
operaciones similares, salvo que la operación de leaseback, tenga una duración inferior a seis meses, y la actividad de la empresa arrendadora sea la de efectuar
arrendamientos, que se seguirán valorando por su valor
nominal, salvo que se hubiesen deteriorado.
• Inversiones mantenidas hasta el vencimiento.
• Activos financieros mantenidos para negociar.
• Otros activos financieros a valor razonable con
cambios en la cuenta de perdidas y ganancias.
• Inversiones en el patrimonio de empresas del
grupo, multigrupo y asociadas.
Contabilidad del arrendatario
Actualmente, según la redacción de la Norma 8
del Borrador del nuevo Plan General de Contabilidad,
el arrendatario, (que es el vendedor del bien):
a) No debe dar de baja, el bien que posteriormente
arrendará, sino que cargará en cuentas del subgrupo 57, la cantidad que ha recibido del arrenda-
• Activos financieros disponibles para la venta.
Cuando existe una venta con arrendamiento financiero posterior, el arrendador debe contabilizar la
operación, como si se tratara de un instrumento financiero, consideramos que los activos financieros
que surjan como consecuencia del arrendamiento de
un bien, debe ser tratado como un préstamo y partida
a cobrar. En este apartado incluiremos, tanto los créditos por operaciones comerciales, como los créditos
32
Estrategia Financiera
(3) El coste amortizado de un instrumento financiero es el importe al
que inicialmente fue valorado un activo financiero o un pasivo financiero, menos los reembolsos de principal que se hubieran producido, más o
menos, según proceda, la parte imputada en la cuenta de pérdidas y
ganancias, mediante la utilización del método del tipo de interés efectivo, de la diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el
vencimiento y, para el caso de los activos financieros, menos cualquier
reducción de valor por deterioro que hubiera sido reconocida, ya sea
directamente como una disminución del importe del activo o mediante
una cuenta correctora de su valor.
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de las operaciones de arrendamiento
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dor (que es el comprador del elemento), y abonará
a una cuenta deudora, por el mismo importe.
b) El arrendatario deberá atender al pago de las cuotas de arrendamiento, por lo que procederá a dar
de baja la partida acreedora, por el importe correspondiente; la diferencia entre la cantidad abonada y la baja de la cuenta acreedora será contabilizada como un gasto financiero del ejercicio.
c) En la operación de venta del elemento, por parte
del arrendatario al arrendador, no se va a contabilizar ni beneficio, ni pérdida, al reconocer la
deuda por el importe de la cantidad recibida por
el vendedor; el posible resultado positivo o negativo será reconocido como menor o mayor gasto
financiero en el ejercicio en que se devenguen.
Se pide: contabilizar las operaciones relativas al
contrato de arrendamiento, tanto desde el punto de
vista del arrendatario, como del arrendador.
A) Contabilidad del arrendatario (empresa “A”)
1) En el momento de la venta de la pala excavadora,
según el punto 3 de la Norma 8 del Borrador del
NPGC, el arrendatario no debe variar la calificación
del activo, ni tampoco reconocerá beneficio ni pérdida en la operación, solamente registrará el importe
recibido, con abono a una cuenta acreedora:
1.1.20X1
Importe
Debe
5.000.000 (57) Tesorería
Haber
(170) Deudas largo
plazo
a (521) Deudas corto
plazo
Importe
4.138.117
861.883
Contabilidad del arrendador
a) El arrendador reconocerá un crédito a cobrar por
su valor razonable, que será el importe entregado
al vendedor, pero no hay entrada ni salida de
bienes, ya que el bien, permanece en la contabilidad del arrendatario.
b) La diferencia entre la cantidad recibida como
cuota del contrato y la baja de la partida deudora será considerado como un ingreso del ejercicio a contabilizar en la cuenta de pérdidas y
ganancias.
2) Por el pago de las cuotas del año X1:
Año 20X1
Importe
861.833
500.000
Debe
Haber
(521) Deudas a corto
plazo
a (57) Tesorería
(662) Intereses de
deudas
Importe
1.361.833
3) Por el traspaso de deuda de largo plazo a corto plazo:
Año 20X1
Importe
Ejemplo práctico
948.071
La empresa inmobiliaria “A” tiene entre sus activos una pala excavadora, cuyo precio de adquisición
fue de 6.000.000 u.m. A dicho elemento se le estimó
una vida útil de diez años, y la empresa “A”, practica
una amortización lineal. El 1 de enero de 01, enajena
el citado elemento a una empresa “B”, empresa dedicada al arrendamiento financiero, por 5.000.000 de
u.m., incluida la opción de compra, que asciende a
1.000.000 u.m.
Días después, arrienda dicha pala a ”B”, exigiendo
como contraprestación el pago de cuatro cuotas
anuales iguales y postpagables, con opción de compra
al finalizar el contrato por importe de 1.000.000 u.m.,
estableciéndose un tipo de interés del 10% anual.
El cuadro de amortización elaborado por “B”, y
que seguirá “A” para la realización de los pagos, será:
Periodo
Pagos (*)
Intereses
Amortización
Pendiente
0
—
—
—
5.000.000
1
1.361.883
500.000
861.883
4.138.117
2
1.361.883
413.812
948.071
3.190.046
3
1.361.883
319.005
1.042.878
2.147.168
4
1.361.883
214.717
1.147.166
1.000.000
9.000.000
Debe
Haber
Importe
(180) Deudas a largo
(521) Deudas a corto 948.071
a plazo
plazo
4) Por el pago de las cuotas de arrendamiento, durante el ejercicio X2:
Año 20X2
Importe
948.071
413.812
Debe
Haber
(521) Deudas a corto
plazo
a (57) Tesorería
(662) Intereses de
deudas
Importe
1.361.833
5) Por el traspaso de deuda de largo a corto plazo:
Importe
Debe
Haber
Importe
1.042.878 (180) Deudas a largo
(521) Deudas a corto 1.042.878
plazo
a plazo
6) Por el pago de las cuotas de arrendamiento, durante el año X3:
Año 20X3
Importe
Debe
Haber
1.042.878 (521) Deudas a corto
plazo
a (57) Tesorería
319.005
(662) Intereses de
deudas
Importe
1.361.833
(*) 5.000.000 = a * a4x0,10 + 1.000.000 x (1,10)-4 → a = 1.361.883
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PGC, nuevo tratamiento contable
de las operaciones de arrendamiento
7) Por el traspaso de deuda de largo a corto plazo, y
la opción de compra:
Importe
Debe
Haber
Importe
2.147.166 (180) Deudas a largo
(521) Deudas a corto 2.147.166
a plazo
plazo
4) Por el traspaso del crédito de largo a corto plazo:
Importe
Debe
Haber
Importe
1.361.883 (542) Créditos a corto
(252) Créditos a largo 1.361.883
a plazo
plazo
5) Por el cobro de las cuotas, durante al año X2:
8) Por el pago de las cuotas de arrendamiento, durante el año X4:
Debe
Debe
1.361.883 (57) Tesorería
Año 20X4
Importe
Importe
Haber
1.147.166 (521) Deudas a corto
plazo
a (57) Tesorería
214.717 (662) Intereses de
deudas
Importe
Importe
413.812
1.361.833
Debe
Haber
Importe
542) Créditos a corto 1.361.883
a plazo
Haber
(546) Intereses a
a (762) Ingresos de
corto plazo de deudas
créditos
Importe
413.812
6) Por el traspaso de los créditos:
9) Por el pago de la opción de compra:
Importe
Año 20X4
Importe
Debe
Haber
1.000.000 (521) Deudas a corto
a (57) Tesorería
plazo
Importe
1.000.000
Durante los años que dura la operación de leaseback, el arrendatario debería seguir contabilizando la
amortización del bien, sobre el cual goza de los beneficios y riesgos inherentes a él.
B) Contabilidad del arrendador (empresa “B”)
Importe
Haber
(542) Créditos a corto
plazo
4.138.167 (252) Créditos a largo a (57) Tesorería
plazo
Importe
861.833
Debe
Haber
1.447.532 (252) Créditos a largo
(546) Intereses a
plazo
a corto plazo
de créditos
Importe
Importe
Debe
Haber
Importe
542) Créditos a corto 1.361.883
a plazo
Haber
(546) Intereses a
a (762) Ingresos de
corto plazo de deudas
créditos
Importe
319.005
8) Por el traspaso de las cuotas, más la opción de
compra:
5.000.000
Importe
2) Por su valoración posterior por su coste amortizado:
Importe
Debe
1.361.883 (57) Tesorería
319.005
Debe
Haber
7) Por el cobro de las cuotas durante el ejercicio X3:
1) Por su valoración inicial, por el valor razonable,
que coincide con el precio de la transacción:
Importe
Debe
1.361.883 (542) Créditos a corto
(252) Créditos a largo 1.361.883
a plazo
plazo
Importe
Debe
Haber
Importe
2.361.883 (542) Créditos a corto
(252) Créditos a largo 2.361.883
a plazo
plazo
9) Por el pago de las cuotas del último año, más la
opción de compra:
1.447.532
Importe
Debe
2.361.883 (57) Tesorería
En este asiento recogemos la diferencia entre el
valor razonable (5.000.000) y el coste amortizado
(6.447.532 = 1.361.883 x 4 + 1.000.000).
Importe
214.717
Debe
Haber
Importe
542) Créditos a corto 2.361.883
a plazo
Haber
(546) Intereses a
a (762) Ingresos de
corto plazo de deudas
créditos
Importe
214.717
3) Por el cobro de las cuotas, durante el ejercicio X1:
Importe
Debe
1.361.883 (57) Tesorería
Importe
500.000
Debe
Haber
Importe
542) Créditos a corto 1.361.883
a plazo
Haber
(546) Intereses a
a (762) Ingresos de
corto plazo de deudas
créditos
Importe
500.000
4. El renting
El renting es un contrato de alquiler a largo plazo,
normalmente de un vehículo o de cualquier otro bien,
elegido por el cliente (cuya propiedad ostenta la empresa de renting). En sus cuotas mensuales se incluyen toda una serie de prestaciones individuales, con el
objetivo de que al pagar la mensualidad el usuario no
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de las operaciones de arrendamiento
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tenga que preocuparse de otros aspectos relativos al
mantenimiento y legalización del vehículo.
Por otra parte, con el objetivo de facilitar la utilización del bien, el renting está especialmente indicado para obtener el máximo rendimiento y calidad en bienes sujetos a una rápida obsolescencia
(vida limitada) o a un constante desgaste (requiere
mantenimiento).
Según el borrador del PGC hay que
distinguir qué parte de los ingresos
son los procedentes del tráfico de los
riesgos derivados del mantenimiento
Además, en algunos casos la empresa de renting,
puede dar la opción al arrendatario de quedarse con
el bien, al final de la operación estableciendo un precio o valor de recompra.
El alquiler suele durar un período de entre dos y
cinco años y las cuotas mensuales se calcularán en
función del modelo elegido, el período de
utilización y los kilómetros que el cliente tiene previsto hacer. A cambio de esa mensualidad, durante los
meses que se prolongue el contrato contará con las
siguientes prestaciones: mantenimiento completo, revisiones, reparaciones y sustitución de neumáticos,
impuesto de matriculación y circulación del vehículo,
asistencia en carretera, seguro a todo riesgo, etcétera.
Los servicios que suelen ofrecer las empresas de
renting en las cuotas suelen ser:
• Coste de matriculación del vehículo.
• Pago de todos los impuestos contemplados en el
contrato.
• Contratación de seguro de vehículos a todo
riesgo, con o sin franquicia.
• Revisión de mantenimiento del vehículo. Este servicio lo debe realizar los concesionarios oficiales
de la marca del mismo.
• Cambio de neumáticos o piezas averiadas.
• Asistencia durante 24 horas (sobre la persona y
sobre el vehículo).
• Gestión del pago de las facturas del taller, del
mantenimiento, así como de las indemnizaciones
derivadas del seguro.
• Asistencia jurídica.
36
Estrategia Financiera
• Facilitar otro vehículo mientras dure el período
de reparación.
Los contratos también suelen presentar la posibilidad de modificar su contenido. Generalmente,
esta modificación afecta al número de kilómetros
contratados. Cuando el usuario considere que superará la cifra fijada, puede reducir el vencimiento del
contrato, a fin de no sobrepasar el kilometraje contratado, con lo que se evitará tener que pagar sobrelímites al arrendador. Cualquier alteración que se
introduzca en el contrato podrá modificar la cuota
establecida.
Además, el arrendatario puede rescindir el contrato
antes de su vencimiento. No obstante, esta decisión
puede suponerle el pago del 50% de las cuotas pendientes, hasta la finalización del vencimiento inicial, más
el exceso, si lo hubiera, de los kilómetros realizados.
En base a lo anteriormente expuesto, por una
parte, debe ser tratado como un arrendamiento operativo, desde el momento en que la empresa de renting soporta los riesgos del bien arrendado. No obstante, y por otra parte, en la Norma 8 del Borrador
del nuevo PGC, cuando define el arrendamiento financiero considera que en el caso de no existir la opción de compra se presumirá la transferencia de los
beneficios y de los riesgos inherentes a la operación
en algunos casos que hemos detallado anteriormente,
entonces arrendamiento financiero.
Pues bien, de esto se puede deducir que deberían
contabilizarse como un arrendamiento financiero, debido a que muchas veces resulta una buena opción
financiera cuando su coste es proporcional a la depreciación o uso del bien. Entonces, nos encontraríamos en la hipótesis que establece el Borrador, ya que
el período coincidiría con la vida económica del bien,
además, la cancelación anticipada supondría una penalización importante que llevaría al arrendatario a
tener que asumir la pérdida que sufriría el arrendador.
En nuestra opinión, el Borrador del nuevo PGC, no
deja lo suficientemente claro, como tampoco lo hacía el
PGC 90, el tratamiento del renting. El ICAC(4) dio respuesta a una consulta sobre la contabilización de las
operaciones de renting y señala los siguientes aspectos:
• Indica que una operación de renting se contabiliza como un arrendamiento operativo.
• No obstante, incluía una interpretación de la contabilización de los contratos de renting, tanto si
tiene la opción de compra como si no, en la que si
se cumplían unos requisitos se podía contabilizar
como arrendamiento financiero, como por ejemplo:
– El período de alquiler coincida con la vida útil
del bien o cuando siendo aquél menor exista
evidencia de que al final ambos coincidirán.
(4) Véase BOICAC número 38. Consulta 6. Junio de 1999.
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– Las especiales características de los bienes objeto de arrendamiento hacen que su utilidad
quede restringida al arrendatario.
– Valor presente de las cuotas:
4.500 [(1- (1+0,05)-5 ) / 0,05] = 19.482,64.
– Valor actual de los pagos: 19.482,64.
Por lo que creemos que el Borrador del nuevo
PGC debería detallar más claramente en qué situaciones un contrato de renting se debe contabilizar de
una manera u otra para evitar dudas sobre el tema.
Además, en las situaciones en las que se contabilice como un arrendamiento financiero, en la contabilidad del arrendador deberíamos de diferenciar entre los ingresos por la venta del bien, de los que se
correspondan con la prestación de servicios. Así, la
norma 14 sobre ingresos por ventas y prestación de
servicios establece que con el fin de contabilizar los
ingresos, atendiendo al fondo económico de las operaciones, puede ocurrir que los componentes identificables de una misma transacción deban reconocerse
aplicando criterios diversos, como una venta de
bienes y los servicios anexos; a la inversa transacciones diferentes pero ligadas entre sí se tratarán contablemente de forma conjunta.
En función de ello, podemos entender que la
transferencia de los riesgos se produce al realizar la
entrega, por lo tanto, en ese momento se debe contabilizar el ingreso por la venta del bien, imputándose a
ese ejercicio. Por otra parte, se debe diferenciar qué
parte de los ingresos son de mantenimiento, en este
caso se deben reconocer de forma lineal en cada uno
de los años en que se produzcan.
Ejemplo práctico
Un concesionario de vehículos realiza un contrato
de renting con la empresa “C” de las siguientes características:
Periodo
Pendiente
Pago de
las cuotas
Intereses
Amortización
1
19.482,64
4.500
974,13
3.525,87
2
15.956,77
4.500
797,83
3.702,16
3
12.254,60
4.500
612,73
3.887,27
4
8.367,33
4.500
418,36
4.081,64
5
4.285,7
4.500
214,28
4.285,7
Se pide: contabilidad del concesionario para el
primer año.
Entendemos en este caso que se trata de un
arrendamiento financiero y el arrendador debe contabilizar la operación como una venta donde la diferencia que se produce entre el activo y la cantidad a
cobrar que incluye los intereses debe llevar a que estos se recojan como ingresos en el ejercicio en que
se devenguen. Pero, además, debería diferenciar qué
parte de los ingresos son debidos al mantenimiento
del vehículo.
01.01.20X1
Importe
Debe
(705) Prestación de
servicios
a 90 % 19.482,64
Importe
17.534,38
El asiento correspondiente a la primera cuota será:
• La vida útil del bien se estima en cinco años.
31.12.20X1
Importe
Debe
• El contrato de renting tiene también una duración de cinco años. Se firma el 1-1-20X1.
• El precio de mercado del vehículo es de 20.000
euros.
Haber
14.359,20 (253) Cred a lp por
enaje inmovillizado
3.175,18 (543) Créd a cp por
enaje. Inmovilizado
4.500
(572) Bancos
Haber
(543) Créditos a cp
por enaj. Inmov.
(7621) Ingresos de
a créditos a cp
(759) Ingresos por
servicios diversos
2% 17.534.38
Importe
3.175,18
974.13
350,68
• El tipo de interés es del 5%.
• La empresa quiere pagar una cuota de 4.500 euros mensuales.
• El concesionario (empresa de renting) llevará a
cabo durante todo el período un servicio de mantenimiento que incluye revisiones y todas aquellas actividades de conservación necesarias para
el buen funcionamiento del vehículo.
• Se estima que el mantenimiento del vehículo supondrá un 2% de su precio cada año que dura el
contrato.
• El valor actual de los pagos acordados es el
siguiente:
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Estrategia Financiera
Según el Borrador del PGC, hay que distinguir qué
parte de los ingresos son los procedentes del tráfico,
de los ingresos derivados del mantenimiento. Por ello,
en el ejemplo propuesto, como el mantenimiento del
vehículo es del 2% anual (10% a lo largo de cinco
años), reconocemos en la cuenta 705. Prestación de
servicios, el 90%, del valor actual de las cuotas de
arrendamiento. El 10% restante se recoge en la
cuenta 759. Ingresos por servicios diversos, a razón
de un 2% anual (350,68 = 2% s/ 17.534,38).
Para determinar del crédito por arrendamiento
qué parte es a corto y a largo plazo, hemos calculado
qué parte de la cuota anual son intereses, qué parte
ingresos por servicios diversos, y el resto es lo que supone la amortización del principal a corto plazo
(4.500 – 350,68 – 974,13 = 3.175,18).
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PGC, nuevo tratamiento contable
de las operaciones de arrendamiento
INFORMACIÓN A INCLUIR EN LA MEMORIA
En relación a la información a incluir en los estados financieros sobre arrendamientos y otras operaciones de naturaleza similar, la tercera parte del Borrador del nuevo PGC referida a las cuentas anuales,
concretamente, en el apartado dedicado a la memoria, determina que:
1. Sobre arrendamientos financieros
Los arrendadores informarán de: una conciliación
entre la inversión bruta total en los arrendamientos
clasificados como financieros (señalando, en su caso,
la opción de compra) y su valor actual al cierre del
ejercicio. Se informará además de los pagos mínimos
a recibir por dichos arrendamientos y de su valor actual, en cada uno de los siguientes plazos: hasta un
año; entre uno y cinco años; más de cinco años.
a) Una conciliación entre el importe total de los
contratos de arrendamiento financiero al principio y al final del ejercicio.
b) Una descripción general de los acuerdos significativos de arrendamiento financiero.
c) Los ingresos financieros no devengados y el criterio de distribución del componente financiero de
la operación.
d) El importe de las cuotas contingentes reconocidas
como ingresos del ejercicio.
e) La corrección de valor por deterioro que cubran
las insolvencias por pagos por arrendamiento
pendientes de cobro.
Se entiende por cuentas de carácter
contingente aquellos pagos por
arrendamiento cuyo importe no es
fijo, sino que depende de la
evolución futura de una variable
e) Una descripción general de los acuerdos significativos de arrendamiento financiero, donde se informará de:
• Las bases para la determinación de cualquier cuota
de carácter contingente que se haya pactado.
• La existencia y, en su caso, los plazos de renovación de los contratos, así como de las opciones de compra y las cláusulas de actualización
o escalonamiento de precios.
• Las restricciones impuestas a la empresa en virtud de los contratos de arrendamiento, tales
como las que se refieran a la distribución de dividendos, al endeudamiento adicional o a nuevos contratos de arrendamiento.
f) A los activos que surjan de estos contratos, les
será de aplicación la información a incluir en memoria correspondiente a la naturaleza de los mismos, establecidas en las notas anteriores relativas a inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e intangible.
Los arrendatarios informarán de:
a) Para cada clase de activos, el importe por el que
se ha reconocido inicialmente el activo, indicando
si éste corresponde al valor razonable del activo o,
en su caso, al valor actual de los pagos mínimos a
realizar.
b) Una conciliación entre el importe total de los pagos futuros mínimos por arrendamiento (señalando, en su caso, la opción de compra) y su valor
actual al cierre del ejercicio. Se informará además
de los pagos mínimos por arrendamiento y de su
valor actual, en cada uno de los siguientes plazos: hasta un año; entre uno y cinco años; más de
cinco años.
2. Sobre arrendamientos operativos
Los arrendadores informarán de:
a) El importe total de los pagos futuros mínimos del
arrendamiento correspondientes a los arrendamientos operativos no cancelables, así como los
importes que correspondan a los siguientes plazos: hasta un año; entre uno y cinco años; más de
cinco años.
b) Una descripción general de los bienes y de los
acuerdos significativos de arrendamiento.
c) El importe de las cuotas contingentes reconocidas
como ingresos del ejercicio.
c) El importe de las cuotas contingentes reconocidas
como gasto del ejercicio.
Los arrendatarios informarán de:
d) El importe total de los pagos futuros mínimos
que se esperan recibir, al cierre del ejercicio, por
subarriendos financieros no cancelables.
a) El importe total de los pagos futuros mínimos del
arrendamiento correspondientes a los arrendamientos operativos no cancelables, así como los
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de las operaciones de arrendamiento
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importes que correspondan a los siguientes plazos: hasta un año; entre uno y cinco años; más de
cinco años.
La nueva transferencia de riesgos y
beneficios no precisa que se ejercite
la opción de compra para que el
arrendamiento sea financiero y, por
tanto, se contabilice según las
normas relativas a este tipo de
operaciones
b) El importe total de los pagos futuros mínimos
que se esperan recibir, al cierre del ejercicio, por
subarriendos operativos no cancelables.
c) Las cuotas de arrendamientos y subarrendamientos operativos reconocidas como gastos del ejercicio, diferenciando entre: importes de los pagos
mínimos por arrendamiento, cuotas contingentes y cuotas de
subarrendamiento.
d) Una descripción
general de los
acuerdos significativos de arrendamiento, donde se
informará de:
• Las bases para
la determinación de cualquier cuota de
carácter contingente que se
haya pactado.
• La existencia y, en
su caso, los plazos de
renovación de los contratos, así
como de las opciones de compra y las cláusulas
de actualización o escalonamiento de precios, y
• Las restricciones impuestas a la empresa en virtud de los contratos de arrendamiento, tales
como las que se refieren a la distribución de dividendos, al endeudamiento adicional o a nuevos contratos de arrendamiento.
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Estrategia Financiera
Hemos de tener en cuenta que la información a la
que nos hemos referido en párrafos anteriores, y que
se requiere para las operaciones de arrendamiento,
también deberá suministrarse cuando la empresa realice otras operaciones de naturaleza similar.
REFLEXIONES FINALES
En el Borrador del nuevo PGC el tratamiento de
los arrendamientos lleva consigo un proceso de armonización con la normativa internacional, donde se
deja muy claro un nuevo “sentir” consistente en que
debe predominar el fondo sobre la forma. Así, por
ejemplo, establece que aunque no exista opción de
compra puede entenderse que hay arrendamiento financiero en determinadas situaciones donde la sustancia del contrato tenga implícita esa finalidad.
No obstante, hay determinados casos, como en el
renting, que su tratamiento contable puede producir
confusiones, ya que en determinadas situaciones
puede ser considerado como un arrendamiento operativo o financiero. Por un lado, entender que existe
transferencia sustancial de los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad del activo y por otro, que no
se produce la misma. Además, existe una consulta al
ICAC en el actual PGC en este sentido, donde deja
abierto ambas posibilidades, dependiendo de las circunstancias.
Por todo ello creemos que sería conveniente una
mejor precisión en el
Plan de 2008, porque la elección de
una opción u otra
tendría repercusiones muy diferentes tanto
contables
como fiscales,
que pueden
desvirtuar la
imagen fiel
buscada.
Igualmente,
también debería especificarse
más detalladamente
si la amortización del bien
objeto de arrendamiento financiero se
realizará para todos los casos en función de su vida
útil con independencia de que exista o no opción de
compra.
Respecto al tratamiento de las operaciones de lease-back, decir que el Borrador difiere de la normativa internacional, ya que ésta propone un diferimiento de los beneficios resultantes de este tipo de
negocio. 9
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