Documento 3335357

Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – I Trimestre 2014
Empresa de Generación Eléctrica del Sur S.A.
(EGESUR)
La Empresa
Empresa estatal de derecho privado de la Corporación
FONAFE. Constituida como sociedad anónima el
11.10.1994. Tiene participación accionaria de 100% de
FONAFE.
potencia instalada de 58.6 MW y una potencia efectiva
de 57.8 MW. Asimismo, cuenta con la CT de Moquegua
con una potencia instalada de 1.1 MW, fuera de la
operación comercial del COES, por los altos costos de
operación y mantenimiento.
Energía
(GWh)
Su objeto es dedicarse a las actividades propias de la
generación energía eléctrica.
80.2
53.8
61.7
56.0
El Mercado
28.5
8.3
Al I Trimestre de 2014, las empresas de generación
eléctrica adscritas al Sistema Eléctrico Interconectado
Nacional –SEIN– han producido 10,321.6 GWh, del cual
el 49% proviene de centrales hidroeléctricas, el 48% de
las centrales térmicas y el resto de los recursos
energéticos renovables. Además, durante el año se han
producido 635.2 GWh más que en el mismo periodo del
2013, debido al ingreso de nuevas centrales de
generación.
Energía Producida por el Sistema
(GWh)
3,341
Mar
3,572
Producción
Compra
Ejecución
Al I Trimestre de 2014, la producción de energía de la
empresa ascendió a 56 GWh, logrando cubrir el 104% de
lo previsto, debido principalmente a una mayor
generación de energía térmica.
Por otro lado, es preciso indicar que su producción
representó el 2% de la energía generada por las
empresas de la Corporación FONAFE y el 1% de la
energía distribuida por el SEIN.
3,050
Venta de Energía por Destino
(Participaciones %)
Feb
3,261
3,296
Venta
Marco
Regulado
100%
Ene
3,489
-
500
1,000
1,500
2,000
Año 2013
2,500
3,000
3,500
Libre
0%
Año 2014
Al I Trimestre de 2014, las empresas de generación de
energía eléctrica bajo el ámbito de FONAFE –Egasa,
Egemsa, Egesur, San Gabán y Electroperú, han tenido
una producción de 2,382.6 GWh, representando el 23%
de la energía distribuida por el SEIN. Respecto al mismo
periodo del año anterior, la energía producida fue menor
en 176.3 GWh, debido a la mayor precipitación pluvial.
Energía Producida por la Corporación FONAFE
(GWh)
932
Asimismo, el volumen de venta de energía ascendió a
61.7 GWh, alcanzó el 77% de lo planeado, debido
principalmente a las menores ventas al mercado
regulado.
El Plan Operativo
El plan operativo al I Trimestre de 2014 alineado al plan
estratégico de la empresa alcanzó un cumplimiento del
86%, siendo los siguientes indicadores de menor
ejecución:
Mar
695
Crecimiento de Ingresos (0%), debido principalmente a
que el ingreso por ventas fue menor al esperado al no
lograr finiquitar el contrato con Electrodunas.
693
Feb
810
934
Ene
878
-
250
500
Año 2013
750
1,000
Año 2014
Operaciones
La empresa cuenta con las CH Aricota I y Aricota II,
además de la CT de Independencia (ex Calana); con una
Egesur
Gestión de contrataciones (21%), debido principalmente
a que en los primeros meses se han elaborado los
términos de referencia y los estudios de mercado de
varios procesos, encontrandose en proceso las
convocatorias y presentaciones de los mismos,
retrasando los avances esperados.
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Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – I Trimestre 2014
Hechos Relevantes
período analizado, no se ha tenido ventas en el mercado
libre.
 A través del oficio Nº. 1468-2014-EF/63.01 la Dirección
General de Políticas de Inversiones del Ministerio de
Economía y Finanzas declaró viable el proyecto
“Instalación de las Centrales Hidroeléctricas Moquegua
1 y 3”.
El costo de ventas (S/. 9 MM) aumentó en 12 %, debido
principalmente a los mayores gastos de mantenimiento
que se han efectuado durante los primeros meses y la
adquisición de energía en el mercado spot a tarifas más
altas.
 En Independencia, Pisco, con la participación del
personal que labora en la Central Térmica de
Independencia y trabajadores nuevos que laboran en
la sede administrativa y CH Aricota de Tacna, se
realizó un actividad deportiva y almuerzo de
integración al celebrarse el tercer aniversario de
inauguración de la CT Independencia.
La ganancia neta del ejercicio (S/. 0.8 MM) se ha
reducido en 40%, principalmente como resultado de la
disminución de la ganancia bruta explicada por
incremento del costo de ventas.
La evolución de los ratios financieros se muestra en el
siguente cuadro:
Evaluacion Financiera
Respecto al I Trimestre de 2013, los activos (S/. 155
MM) disminuyeron en 21%, debido principalmente a la
reducción que se ha registrado en el rubro “Propiedades,
Planta y Equipo (neto)” a causa de aplicación de las
NIIF.
Activos
I Trim 13
I Trim 14
Var.
Liquidez
8.82
11.57

Solvencia
0.05
0.16

El saldo final de caja (S/. 31.1 MM) tuvo un nivel de
ejecución del 97.6% en relación a su marco, debido
principalmente a la diferencia en la ejecución del
presupuesto de caja en los meses de enero y febrero.
Evaluacion Presupuestal
(En MM de S/.)
161
111
44
36
I Trim 13
I Trim 14
Corriente
No Corriente
Los pasivos (S/. 21.4 MM) aumentaron en 149%,
explicado principalmente al incremento de la cuenta
“Pasivo por Impuesto a las Ganancias Diferido”, por el
incremento del valor de los activos que han sido
revaluados al aplicarse las NIIF, generando en el futuro
obligaciones tributarias.
El patrimonio (S/. 133.6 MM) disminuyó en 29%, debido
principalmente a la incidencia que ha tenido la aplicación
de las NIIF, dando lugar a que los nuevos valores del
activo fijo tengan incidencia en los resultados de
ejercicios anteriores.
Los ingresos operativos (S/. 12 MM) tuvieron un nivel
de ejecución de 85.9% con relación a lo presupuestado,
debido principalmente a que no se realizaron ventas al
mercado libre.
Los egresos operativos (S/. 9.5 MM) presentaron un
nivel de ejecución de 96% respecto a su meta,
principalmente por la reducción de servicios prestados
por terceros, consecuencia de la baja ejecución en la
partida Honorarios Profesionales.
Los gastos de capital (S/. 0.69 MM) se ejecutaron en un
575% con relación a lo presupuestado, debido
principalmente a que se han considerado ejecuciones de
procesos que datan del ejercicio anterior, cuyos
procesos de selección no terminaron de realizarse.
Gastos de Capital
(En MM de S/.)
1.1
Estructura de Financiamiento
0.7
(En MM de S/.)
188
0.3
0.1
134
I Trim 13
Presupuestado
4
4
5
I Trim 13
P. Corriente
18
I Trim 14
P. No Corriente
Patrimonio
Los ingresos de actividades ordinarias (S/. 11.9 MM)
disminuyeron en 1%, explicado principalmente por la
menor venta de energía al sistema dado que en el
Egesur
I Trim 14
Ejecutado
El resultado económico (S/. 1.8 MM) tuvo un nivel de
ejecución menor en S/. 2.2 MM respecto a lo
programado, debido principalmente a la reducción en el
Resultado de Operación producto de menores ventas
registradas.
El gasto integrado de personal - GIP (S/. 1.8 MM)
representó el 86 % de lo programado, debido a que se
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Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – I Trimestre 2014
ha cumplido con las obligaciones laborales presvistas sin
embargo aún existen 2 plazas vacantes.
Población Laboral
Planilla
70
Servicios de
Terceros
26
Egesur
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Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – I Trimestre 2014
ANEXOS
Información Operativa
RUBROS
ENERGÍA GENERADA
Hidraúlica
Térmica
CONSUMO PROPIO
COMPRA DE ENERGIA (Incluye COES)
PERDIDAS TRANSMISIÓN Y TRANSFORMACIÓN
VENTA DE ENERGÍA
Mercado Regulado
Mercado Libre
Mercado Spot - COES
POTENCIA INSTALADA
POTENCIA EFECTIVA
PERSONAL
Planilla
Gerentes
Ejecutivos
Profesionales
Técnicos
Administrativos
Locación de Servicios
Servicios de Terceros
Personal de Services
Pensionistas
Regimen 20530
Practicantes ( Incluye Serum, Sesigras )
TOTAL
UNIDAD DE
MEDIDA
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
EJECUCIÓN
MARCO
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2013
AL I TRIM 2014
AL I TRIM 2014
56,368
53,833
56,002
28,600
28,740
27,510
27,768
25,093
28,492
1,357
1,071
1,267
14,680
28,544
8,270
1,176
1,135
1,269
68,515
80,171
61,737
47,527
80,171
61,737
20,988
0
0
0
0
0
59
59
59
58
58
58
70
4
16
12
33
5
0
26
26
0
0
10
106
73
5
16
17
32
3
0
26
26
0
0
0
99
70
4
16
16
31
3
0
26
26
0
0
18
114
Plan Operativo
UNIDAD DE
MEDIDA
PRINCIPALES INDICADORES
MARCO
AL I TRIM 2014
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2014
NIVEL DE
CUMPLIMIENTO
Rentabilidad Patrimonial
Porcentaje
0.31
0.63
Crecimiento en Ingresos
Porcentaje
14.37
(0.89)
Rotación de Activos
Porcentaje
6.69
7.66
100.0%
Eficiencia Operativa
Porcentaje
78.21
75.82
96.9%
Ratio Gasto Administrativo - Producción
Soles/ MWh
35.60
19.51
100.0%
Margen de ventas
Porcentaje
4.26
7.00
100.0%
Generación de Energía
Avance en la implementación del Programa de
Responsabilidad Social Empresarial.
GWh
53.83
56.00
100.0%
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Implementacion del Código de BGC
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Implementación del Sistema de Control Interno
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Porcentaje
4.34
12.63
100.0%
Porcentaje
95.50
99.43
100.0%
Producción de energía
Porcentaje
100.00
104.03
100.0%
Gestión de Contrataciones
Cumplimiento del Programa de Gastos de Capital No
Ligados a Proyectos
Disponibilidad promedio de los grupos
100.0%
0.0%
Porcentaje
100.00
20.52
20.5%
Cumplimiento de las actividades para el cumplimiento del
Porcentaje
Indice de Clima Laboral
100.00
100.00
100.0%
Cumplimiento Programa de Capacitación
Porcentaje
100.00
52.04
52.0%
Cumplimiento de implementación de proyectos TIC
priorizados acorde con el PEI
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
TOTAL CUMPLIMIENTO
Egesur
86.4%
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Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – I Trimestre 2014
Estado Situación Financiera
En nuevos soles
RUBRO
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2013
Flujo de Caja
En nuevos soles
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2014
25,864,629
0
1,959,699
544,789
2,235,826
4,449,355
0
84,049
0
442,858
0
25,112,825
6,750,000
4,382,607
2,779,369
3,124
4,433,200
0
84,049
0
490,345
0
-2.9
0.0
123.6
410.2
-99.9
-0.4
0.0
0.0
0.0
10.7
0.0
TOTAL ACTIVO CORRIENTE
ACTIVO NO CORRIENTE
Cuentas por Cobrar Comerciales
Otras Cuentas por Cobrar
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Activos Biológicos
Inversiones Mobiliarias (Neto)
Propiedad de Inversión
Propiedades,Planta y Equipo (Neto)
Activos Intangibles (Neto)
Activos por Impuestos a las Ganancias Diferidos
Otros Activos
35,581,205
0
0
661,027
1,143,890
0
0
0
158,697,072
152,169
144,162
0
44,035,519
0
0
942,594
0
0
0
0
109,982,183
48,232
0
0
23.8
0.0
0
42.6
-100.0
0.0
0.0
0.0
-30.7
-68.3
-100.0
0.0
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE
160,798,320
110,973,009
-31.0
TOTAL ACTIVO
196,379,525
155,008,528
-21.1
Cuentas de Orden
2,450,252
2,079,712
-15.1
PASIVO Y PATRIMONIO
PASIVO CORRIENTE
Sobregiros Bancarios
Obligaciones Financieras
Cuentas por Pagar Comerciales
Otras Cuentas por Pagar
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas
Provisiones
Pasivos Mantenidos para la Venta
Pasivos por Impuestos a las Ganancias
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
0
0
0
0
1,675,122
486,301
227,778
33,467
0
425,017
1,186,672
0
0
0
0
0
1,807,794
561,302
0
0
0
0
1,438,043
0
0.0
0.0
0.0
0.0
7.9
15.4
-100.0
-100.0
0.0
-100.0
21.2
0.0
TOTAL PASIVO CORRIENTE
4,034,357
3,807,139
-5.6
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones Financieras
Cuentas Pagar Comerciales
Otras Cuentas por pagar
Cuentas por pagar a Entidades Relacionadas
Pasivo por impuesto a las Ganancias Diferidos
Provisiones
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
Ingresos Diferidos (Neto)
0
0
0
1,820,901
92,477
2,659,805
0
0
0
0
0
0
0
1,353,089
100,336
16,151,902
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
-25.7
8.5
507.3
0.0
0.0
0.0
0.0
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE
4,573,183
17,605,327
285.0
TOTAL PASIVO
PATRIMONIO
Capital
Acciones de Inversión
Capital Adicional
Resultados no Realizados
Reservas Legales
Otras Reservas
Resultados Acumulados
Otras Reservas de Patrimonio
8,607,540
0
206,341,813
0
0
5,435,598
3,598,133
0
-27,603,559
0
21,412,466
0
206,341,813
0
0
0
3,598,133
0
-76,343,884
0
148.8
0.0
0.0
0.0
0.0
-100.0
0.0
0.0
176.6
0.0
TOTAL PATRIMONIO
187,771,985
133,596,062
-28.9
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
196,379,525
155,008,528
-21.1
2,450,252
2,079,712
-15.1
Cuentas de Orden
RUBRO
VAR %
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Inversiones Financieras
Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto)
Otras Cuentas por Cobrar (Neto)
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Inventarios
Activos Biológicos
Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta
Activos por Impuestos a las Ganancias
Gastos Pagados por Anticipado
Otros Activos
MARCO
AL I TRIM 2014
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2014
NIVEL
EJEC %
INGRESOS DE OPERACION
Venta de Bienes y Servicios
Ingresos Financieros
Ingresos por participacion o dividendos
Donaciones
Ingresos Complementarios
Retenciones de tributos
Otros
17,270,290
16,499,608
237,559
0
0
0
0
533,123
15,757,283
15,617,516
96,866
0
0
0
0
42,901
91.2
94.7
40.8
0.0
0.0
0.0
0.0
8.0
EGRESOS DE OPERACION
Compra de Bienes
Gastos de personal
Servicios prestados por terceros
Tributos
Por Cuenta Propia
Por Cuenta de Terceros
Gastos diversos de Gestion
Gastos Financieros
Otros
15,922,808
9,188,104
1,071,587
2,564,449
2,864,152
2,864,152
0
110,913
123,603
0
16,495,748
7,215,614
1,006,504
3,557,027
1,850,321
1,466,320
384,001
176,368
15,267
2,674,647
103.6
78.5
93.9
138.7
64.6
51.2
0.0
159.0
12.4
0.0
1,347,482
-738,465
-54.8
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
141,675
321,626
227.0
141,675
0
141,675
0
0
321,626
318,157
3,469
0
0
227.0
0.0
2.4
0.0
0.0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
1,205,807
-1,060,091
-87.9
0
0
0.0
Financiam iento Externo Neto
0
0
0.0
Financiam iento largo plazo
Desembolsos
Servicios de Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento corto plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Interno Neto
Financiam iento Largo PLazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Corto Plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la Deuda
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
PARTICIPACION TRABAJADORES D.LEGISLATIVO N° 892
0
0
0.0
DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO
0
0
0.0
PAGO DE DIVIDENDOS
Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores
Adelanto de Dividendos ejercicio
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
FLUJO OPERATIVO
INGRESOS DE CAPITAL
Aportes de Capital
Ventas de activo fijo
Otros
GASTOS DE CAPITAL
Presupuesto de Inversiones - FBK
Proyecto de Inversion
Gastos de capital no ligados a proyectos
Inversion Financiera
Otros
TRANSFERENCIAS NETAS
Ingresos por Transferencias
Egresos por Transferencias
FLUJO ECONOMICO
FINANCIAMIENTO NETO
FLUJO NETO DE CAJA
1,205,807
-1,060,091
-87.9
SALDO INICIAL DE CAJA
30,670,675
32,172,916
104.9
SALDO FINAL DE CAJA
31,876,482
31,112,825
97.6
Estado de Resultados Integrales
En nuevos soles
RUBRO
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Ventas Netas de Bienes
Prestación de Servicios
TOTAL DE INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Costo de Ventas
GANANCIAS (PÉRDIDA BRUTA)
Gastos de Ventas y Distribución
Gastos de Administración
Ganancia (Pérdida) de la baja de Activos Financieros
medidos al Costo
Otros Ingresos Operativos
Otros Gastos Operativos
GANANCIA (PÉRDIDA) OPERATIVA
Ingresos Financieros
Diferencia de cambio (Ganancias)
Gastos Financieros
Diferencia de Cambio (Pérdidas)
Participación de los Resultados Netos de Asociadas y
Negocios Conjunto
Ganancias (Pérdidas) que surgen de la Diferencia entre
el Valor Libro
RESULTADO ANTES DEL IMPUESTO A LAS
GANANCIAS
Gasto por Impuesto a las Ganancias
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2013
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2014
VAR %
11,987,137
0
11,987,137
8,061,438
3,925,699
923,795
1,037,251
11,881,009
0
11,881,009
9,008,705
2,872,304
834,991
1,092,705
-0.9
0.0
-0.9
11.8
-26.8
-9.6
5.3
0
64,037
0
2,028,690
45,973
40,511
115,219
7,683
0
62,064
0
1,006,672
72,028
12,921
97,150
29,158
0.0
-3.1
0.0
-50.4
56.7
-68.1
-15.7
279.5
0
0
0.0
0
0
0.0
1,992,272
965,313
-51.5
599,640
133,403
-77.8
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DE OPERACIONES
CONTINUADAS
1,392,632
831,910
-40.3
Ganancia (Pérdida) Neta de Impuesto a las Ganancias
Procedente de Oper
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DEL EJERCICIO
0
1,392,632
0
831,910
0.0
-40.3
Egesur
-5-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – I Trimestre 2014
Presupuesto de Ingresos y Egresos
En nuevos soles
RUBRO
1
INGRESOS
1.1 Venta de Bienes
1.2 Venta de Servicios
1.3 Ingresos Financieros
1.4 Ingresos por participacion o dividendos
1.5 Ingresos complementarios
1.6 Otros
2 EGRESOS
2.1 Com pra de Bienes
2.1.1 Insumos y suministros
2.1.2 Combustibles y lubricantes
2.1.3 Otros
2.2. Gastos de personal (GIP)
2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP)
2.2.1.1 Basica (GIP)
2.2.1.2 Bonificaciones (GIP)
2.2.1.3 Gratificaciones (GIP)
2.2.1.4 Asignaciones (GIP)
2.2.1.5 Horas Extras (GIP)
2.2.1.6 Otros (GIP)
2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP)
2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP)
2.2.4 Dietas del Directorio (GIP)
2.2.5 Capacitacion (GIP)
2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP)
2.2.7 Otros gastos de personal (GIP)
2.2.7.1 Refrigerio (GIP)
2.2.7.2 Uniformes (GIP)
2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP)
2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP)
2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP)
2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP)
2.2.7.7 Celebraciones (GIP)
2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP)
2.2.7.9 Participación de trabajadores (GIP)
2.2.7.10 Otros (GIP)
2.3 Servicios prestados por terceros
2.3.1 Transporte y almacenamiento
2.3.2 Tarifas de servicios publicos
2.3.3 Honorarios profesionales (GIP)
2.3.3.1
Auditorias (GIP)
2.3.3.2
Consultorias (GIP)
2.3.3.3
Asesorias (GIP)
2.3.3.4
Otros servicios no personales (GIP)
2.3.4 Mantenimiento y Reparacion
2.3.5 Alquileres
2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y lim p. (GIP)
2.3.6.1
Vigilancia (GIP)
2.3.6.2
Guardiania (GIP)
2.3.6.3
Limpieza (GIP)
2.3.7 Publicidad y Publicaciones
2.3.8 Otros
2.3.8.1
Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP)
2.3.8.2
Prov. de personal por coop. y services (GIP)
2.3.8.3
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.3.8.4
Otros no relacionados a GIP
2.4 Tributos
2.4.1 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF
2.4.2 Otros impuestos y contribuciones
2.5 Gastos diversos de Gestion
2.5.1 Seguros
2.5.2 Viaticos (GIP)
2.5.3 Gastos de Representacion
2.5.4 Otros
2.5.4.1
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.5.4.2
Otros no relacionados a GIP
2.6 Gastos Financieros
2.7 Otros
RESULTADO DE OPERACION
3 GASTOS DE CAPITAL
3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK
3.1.1 Proyecto de Inversion
3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos
3.2 Inversion Financiera
3.3 Otros
4 INGRESOS DE CAPITAL
4.1 Aportes de Capital
4.2 Ventas de activo fijo
4.3 Otros
5 TRANSFERENCIAS NETAS
5.1 Ingresos por Transferencias
5.2 Egresos por Transferencias
RESULTADO ECONOMICO
6 FINANCIAMIENTO NETO
6.1 Financiam iento Externo Neto
6.1.1. Financiam iento largo plazo
6.1.1.1
Desembolsos
6.1.1.2
Servicios de Deuda
6.1.1.2.1
Amortizacion
6.1.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.1.2. Financiam iento corto plazo
6.1.2.1
Desembolsos
6.1.2.2
Servicio de la Deuda
6.1.2.2.1
Amortizacion
6.1.2.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2 Financiam iento Interno Neto
6.2.1. Financiam iento Largo PLazo
6.2.1.1
Desembolsos
6.2.1.2
Servicio de la Deuda
6.2.1.2.1
Amortizacion
6.2.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2.2. Financiam iento Corto Plazo
6.2.2.1
Desembolsos
6.2.2.2
Servicio de la Deuda
6.2.2.2.1
Amortizacion
6.2.2.2.2
Intereses y comisiones de la Deuda
RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES
SALDO FINAL
GIP-TOTAL
Im puesto a la Renta
Egesur
MARCO
AL I TRIM 2014
EJECUCIÓN
AL I TRIM 2014
NIVEL
EJEC %
13,995,005
12,028,023
13,709,875
0
237,559
0
0
47,571
9,885,376
4,626,612
4,576,812
49,800
0
1,472,560
1,056,225
825,198
2,775
148,719
79,533
0
0
86,754
93,693
37,950
18,000
0
179,938
2,800
0
13,956
17,490
0
0
0
0
87,600
58,092
2,780,879
1,816,448
71,280
268,200
140,000
65,200
39,600
23,400
81,600
22,150
180,501
180,501
0
0
24,600
316,100
3,000
66,000
39,400
207,700
385,647
2,250
383,397
496,075
396,324
37,750
4,500
57,501
0
57,501
123,603
0
4,109,629
120,063
120,063
0
120,063
0
0
0
0
0
0
0
0
0
3,989,566
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
3,989,566
11,881,010
0
84,950
0
0
62,063
9,530,031
4,386,155
4,371,490
14,665
0
1,400,590
1,041,587
810,567
11,444
158,473
61,103
0
0
83,202
80,503
34,500
9,368
0
151,430
7,838
0
7,698
14,528
0
0
0
0
76,169
45,197
2,452,782
1,715,886
52,836
75,965
0
67,335
0
8,630
304,508
15,199
127,597
127,597
0
0
4,368
156,423
714
66,454
30,522
58,733
375,901
2,100
373,801
496,631
395,392
47,714
102
53,423
18,196
35,227
417,972
0
2,497,992
689,926
689,926
340,501
349,425
0
0
0
0
0
0
0
0
0
1,808,066
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
1,808,066
2,067,411
1,767,752
85.5
283,246
130,103
45.9
85.9
86.7
0.0
35.8
0.0
0.0
130.5
96.4
94.8
95.5
29.4
0.0
95.1
98.6
98.2
412.4
106.6
76.8
0.0
0.0
95.9
85.9
90.9
52.0
0.0
84.2
279.9
0.0
55.2
83.1
0.0
0.0
0.0
0.0
87.0
77.8
88.2
94.5
74.1
28.3
0.0
103.3
0.0
36.9
373.2
68.6
70.7
70.7
0.0
0.0
17.8
49.5
23.8
100.7
77.5
28.3
97.5
93.3
97.5
100.1
99.8
126.4
2.3
92.9
0.0
61.3
338.2
0.0
60.8
574.6
574.6
0.0
291.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
45.3
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
45.3
-6-