CAJA MUNICIPAL DE AHORRO Y CRÉDITO DE SULLANA S.A.

CAJA MUNICIPAL DE AHORRO Y CRÉDITO DE SULLANA S.A.
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS
Al 30 de Junio 2013
1. ACTIVIDAD ECONÓMICA
Las Cajas Municipales fueron creadas mediante D. Ley Nº 23039, hoy reguladas por su propia legislación el D.S. N°157/90-EF
y la Ley del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros Nº 26702 y
sus modificatorias.
Con Resolución SBS Nº 679/86 del 19 de Diciembre de 1986 fue autorizada la Caja Municipal de Ahorro y Crédito de Sullana
S.A (CMAC Sullana S.A.), y de conformidad con la Ley 26702 se convirtió en Sociedad Anónima, mediante Resolución SBS Nº
274-98 del 11 de Marzo de 1998.
La CMAC Sullana S.A, es supervisada por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP, en adelante SBS; normada y
regulada por el Banco Central de Reserva del Perú, la Contraloría General de la República y la Contaduría Pública de la
Nación, además es miembro del Fondo de Seguro de Depósitos, y de la Federación Peruana de Cajas Municipales del Perú.
La CMAC Sullana S.A., es una empresa pública conformante de la Actividad Empresarial del Estado, dedicada a la
Intermediación Financiera, con personería jurídica propia, con autonomía económica, financiera y administrativa. Pertenece al
Régimen Laboral Privado y se dedica a captar depósitos del público para intermediarlos conjuntamente con su propio capital y
el que obtenga de otras fuentes de financiamiento en colocaciones y otras operaciones tanto en moneda nacional como en
moneda extranjera, dirigido preferentemente a los sectores sociales en desarrollo (micro y pequeña empresa) promoviendo así
el desarrollo regional y el bienestar de su capital humano. El capital social le corresponde el 100% al Concejo Provincial de
Sullana de acuerdo al D.S. N°157/90-EF
La CMAC Sullana S.A. ofrece servicios de colocaciones destinados preferentemente a crédito pignoraticio, créditos personales,
créditos a micro y pequeña empresas, medianas empresas así como también créditos Hipotecarios; además brinda servicios de
captaciones de ahorro corriente, ahorro con retiro con Órdenes de Pago y Depósitos a plazo fijo, Ahorro Plan y otros productos
afines. Todos estos servicios se ofrecen en moneda nacional y moneda extranjera (Dólares). Las tasas de interés son fijadas
libremente en función a la oferta y la demanda y en relación al tipo de producto y tipo de moneda en que se colocan o captan
los recursos.
La CMAC Sullana S.A., desarrolla sus actividades a través de una red Nacional 73 puntos de atención: 1 Oficina Principal, 31
Agencias, 39 Oficinas Especiales, 1 Oficina Administrativa y 1 Oficina de Crédito; su Oficina Principal se localiza en el centro de
la ciudad de Sullana Plaza de Armas 138. La CMAC Sullana S.A., tiene una red de 88 cajeros corresponsales propios, 24
cajeros automáticos, 1155 Agentes Kasnet distribuidos a nivel Nacional. La cantidad de personal empleado por la CMAC
Sullana es de1675 empleados.
VISIÓN: Ser la Nueva Banca de las grandes mayorías
MISIÓN: Trabajamos para acercar la Nueva Banca a las empresas y familias peruanas de una forma simple, oportuna y
personalizada
2. PRINCIPIOS Y PRACTICAS CONTABLES
En la preparación y presentación de los estados financieros adjuntos, la Gerencia ha observado el cumplimiento de las normas
de la SBS, vigentes en el Perú al 30 de junio de 2013. A continuación se presentan los principales principios contables
utilizados en la preparación de los estados financieros de la CMAC Sullana S.A.
a) Base de preparación y presentación
Los estados financieros se preparan y presentan de acuerdo con las disposiciones legales y los principios de contabilidad
generalmente aceptados en el Perú aplicables a entidades financieras, los cuales comprenden las normas y prácticas contables
autorizadas por la SBS en uso de sus facultades delegadas conforme a lo dispuesto en la Ley General. Las normas señaladas
están contenidas en el Manual de Contabilidad para Empresas del Sistema Financiero aprobado por Resolución SBS N°895-98
del 1° de septiembre de 1998, vigente a partir del 1° de enero de 2001y sus modificaciones, adicionalmente se aplican las
Normas Internacionales de Información Financiera - NIIF oficializadas a través de Resoluciones emitidas por el Consejo
Normativo de Contabilidad. Las NIIFS incorporan a las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC), siendo la prioridad de
aplicación lo normado por la SBS y supletoriamente estas ultimas
Los estados financieros han sido preparados en base al costo histórico, los activos financieros disponibles para la venta son
medidos a valor razonable y los bienes realizables, recibidos en pago y bienes adjudicados son medidos a valor de mercado,
teniendo en cuenta la hipótesis fundamental de “Empresa en marcha” y “Valor Razonable”
a.1) Cambios al Manual de Contabilidad
Mediante Resolución SBS N° 7036-2012 de fecha 19 de setiembre de 2012, la SBS modificó el Manual de Contabilidad para las
Empresas del Sistema Financiero, con la finalidad de armonizar los principios contables a NIIF, estableciendo, entre otros, las
Siguientes modificaciones a partir del período 2013:
•Incorporación del Marco Conceptual de las NIIF en la preparación de los estados financieros, incluyendo las definiciones
de Materialidad e Importancia Relativa.
•Incorporación del “Estado de Resultado Integral” que incluye:
i)
El Estado de Resultados y,
ii)
ii) El Estado de Resultados y Otro Resultado integral, en lugar del estado de ganancias y pérdidas.
•Separación de los ingresos y gastos financieros en el estado resultados, de los otros ingresos o gastos provenientes de
las Operaciones de tesorería.
•Devengo de los ingresos (comisiones) en los plazos de los contratos de créditos indirectos.
Las revelaciones adicionales a las notas de los estados financieros serán aplicables a partir del 31 de diciembre del 2013 y su
Información comparativa será revelada en la medida que sea aplicable.
b) Moneda funcional y moneda de presentación
La CMAC Sullana S.A. prepara y presenta sus estados financieros en nuevos soles, que es la moneda funcional. La moneda
funcional es la moneda del entorno económico principal en el que opera.
c) Uso de estimaciones
La preparación de los estados financieros requiere que la Gerencia realice estimaciones y supuestos para la determinación de
saldos de activos, pasivos y montos de ingresos y gastos, para revelación de activos y pasivos contingentes, a la fecha de los
estados financieros. Si más adelante ocurriera algún cambio en las estimaciones o supuestos debido a variaciones en las
circunstancias en las que estuvieron basadas, el efecto del cambio sería incluido en la determinación de la utilidad o pérdida
neta del ejercicio en que ocurra el cambio, y de ejercicios futuros de ser el caso. Las estimaciones significativas relacionadas
con los estados financieros corresponden a la determinación del valor razonable de las inversiones negociables, disponibles
para la venta y permanentes, la provisión para incobrabilidad de colocaciones, otros activos y créditos contingentes, la provisión
para las cuentas por cobrar incluida en otros activos, la provisión para bienes adjudicados y realizables, la vida útil asignada a
inmuebles, mobiliario y equipo, la amortización de activos intangibles, el registro de pasivos contingentes.
d) Colocaciones y Estimaciones para la cartera de créditos
Las colocaciones directas se registran cuando se realiza el desembolso de los fondos a favor de los clientes. Las colocaciones
indirectas (créditos contingentes) se registran cuando se emiten los documentos que soportan dichas facilidades de crédito.
La CMAC-SULLANA participa en operaciones de crédito a corto, mediano y largo plazo; otorgando financiamiento bajo los
diversos tipos de crédito, como son los créditos Corporativos, a Grandes Empresas, a Medianas Empresas, a Pequeñas
Empresas, a Microempresas, de Consumo No Revolvente y créditos Hipotecarios para Vivienda.
La estimación para incobrabilidad de la cartera de créditos, también llamados por el Manual de Contabilidad para Empresas del
Sistema Financiero “Provisión para incobrabilidad de cartera”, se determina de acuerdo con los criterios y porcentajes
establecidos en la Resolución SBS Nº 11356-2008 “Reglamento para la Evaluación y Clasificación del Deudor y la Exigencia de
Provisiones” publicada en noviembre de 2008,
En conformidad con normas vigentes, la Gerencia efectúa revisiones y análisis de la cartera de créditos, clasificando y
provisionando a los deudores de acuerdo al flujo de caja, endeudamiento global frente a terceros acreedores y su nivel de
cumplimiento en el pago de dichas deudas.
Los deudores se clasifican y se provisionan de acuerdo con las siguientes categorías: normal, con problemas potenciales
(CPP), deficiente, dudoso y pérdida.
La provisión para incobrabilidad de la cartera de créditos incluye una porción específica y otra genérica.
Las provisiones específicas son aquellas que se constituyen con relación a créditos directos y la exposición equivalente a
riesgo crediticio de los créditos indirectos de deudores a los que se ha clasificado en una categoría de mayor riesgo que la
categoría normal
Las provisiones genéricas incluyen las constituidas de manera preventiva sobre deudores clasificados en categoría normal
según requerimientos de la SBS, así como provisiones voluntarias. Las provisiones genéricas obligatorias se constituyen en
función a tasas porcentuales, que tienen un componente fijo y otro variable (procíclico) que varían dependiendo del tipo de
crédito.
Tipos de crédito Tasa de provisión
Créditos Corporativos
Créditos a Grandes Empresas
Créditos a Medianas Empresas
Créditos a Pequeñas Empresas
Créditos a Microempresas
Créditos de Consumo Revolventes
Créditos de Consumo no Revolventes
Créditos Hipotecarios para Vivienda
0.70%
0.70%
1.00%
1.00%
1.00%
1.00%
1.00%
0.70%
La activación y desactivación de la regla prociclica será comunicada a través de una circular por la Superintendencia de Banca y
Seguros y AFPs., la misma que depende de una medida periódica de variaciones porcentuales anualizadas (en promedios
móviles) del Producto Bruto Interno Real del Perú (PBI) publicado por el Banco Central de Reserva del Perú (BCRP).
La regla procíclica es una medida que hace que a la tasa de provisión correspondiente a la categoría de riesgo normal se añada
un componente adicional:
La CMAC-SULLANA constituirá provisiones procíclicas de acuerdo a lo siguiente:
Tipos de crédito
Componente Prociclico
Créditos Corporativos
Créditos a Grandes Empresas
Créditos a Medianas Empresas
Créditos a Pequeñas Empresas
Créditos a Microempresas
Créditos de Consumo Revolventes
Créditos de Consumo no Revolventes
Créditos Hipotecarios para Vivienda
0.40%
0.45%
0.30%
0.50%
0.50%
1.50%
1.00%
0.40%
Si los créditos cuentan con garantías preferidas autoliquidables, el componente procíclico por la porción cubierta por estas
garantidas será:
Corporativos, a Grandes Empresas e Hipotecarios: 0.30%
Para los demás será 0.00 %
Para los créditos de consumo que cuenten con contratos referidos a convenios de descuento por planilla de remuneraciones de,
el componente procíclico será.25%.
e) Inmuebles, mobiliario y equipo
Los inmuebles, mobiliario y equipo se registran al costo, que incluye los desembolsos atribuibles a su adquisición, y se
presentan netos de depreciación y de pérdida por deterioro acumuladas. Los costos de mantenimiento y reparación se cargan a
resultados del período en que se incurren y toda renovación y mejora se capitaliza únicamente cuando los desembolsos
mejoran la condición del activo más allá del rendimiento estándar originalmente evaluado.
La depreciación anual se reconoce como gasto y se determina sobre el costo, siguiendo el método de línea recta en base a la
vida útil estimada de los activos, representada por tasas de depreciación equivalentes, según la siguiente tabla:
Porcentaje Máximo
PORCENTAJE
5% anual
AÑOS
20 Años
Instalaciones
Muebles y enseres
Equipos de procesamiento de datos
10% anual
10% anual
25% anual
10 Años
10 Años
04 Años
Vehículos
20% anual
05 Años
Edificios y otras construcciones
La CMAC-Sullana utiliza las tasas de depreciación establecidas en el en el Texto Único Ordenado y el Reglamento de la Ley
del Impuesto a la Renta, ya que no se ven diferenciadas de nuestra realidad
e) Bienes Realizables y Adjudicados
Los bienes adjudicados y recibidos en pago se registran al menor importe que resulte de la comparación entre el valor de
adjudicación o valor pactado en el contrato de dación en pago, y el valor neto de realización.
La SBS con a Resolución SBS Nº1535-2005, de octubre de 2005, ha realizado algunas modificaciones y precisiones
adicionales al Reglamento para el tratamiento de los Bienes Adjudicados, Recuperados y sus provisiones y al Manual de
Contabilidad para las Empresas del Sistema Financiero; en consecuencia, la constitución y registro de provisiones para estos
bienes ha sido modificada estableciendo que se debe constituir las siguientes provisiones:
•
20% del valor en la fecha de adjudicación o recupero para todos los bienes recibidos.
•
Para bienes diferentes a inmuebles, se provisiona el saldo restante en un plazo no mayor de 18 meses.
•
Adicionalmente, para los bienes inmuebles se registra una provisión mensual a partir del 18vo mes de su
adjudicación o recupero, la cual deberá ser constituida en un plazo máximo de 42 meses, en base al valor neto
obtenido en el 18vo mes.
(f) Impuesto a la renta y participación a los trabajadores –
El impuesto a la renta se calcula sobre la base de la renta imponible determinada para fines tributarios y, en consecuencia, el
registro contable del impuesto a la renta se ha realizado considerando los principios de la NIC 12, de acuerdo con la legislación
tributaria vigente aplicable para la CMAC.
El impuesto a la renta diferido se determina por el método del balance sobre la base de las diferencias temporales que surgen
entre la base tributaria de los activos y pasivos y sus respectivos saldos en los estados financieros, aplicando la legislación y la
tasa del impuesto vigente y que se espera sea aplicable cuando el impuesto a la renta diferido activo se realice o el impuesto a
la renta diferido pasivo se pague.
La participación a los trabajadores se contabiliza de acuerdo al Oficio Múltiple Nº 4049-2011-SBS en base a la NIC 19
“Beneficios a los empleados” reconociéndose como un gasto y un pasivo correspondiente a la prestación de servicios del
trabajador.
(g) Inversiones
En todos los casos, el registro contable inicial se realiza al costo de adquisición, sin considerar los gastos de adquisición. Los
criterios de valuación de las inversiones de acuerdo a su clasificación son como sigue:
- Inversiones a valor razonable con cambios en resultados.- Estas inversiones son mantenidas por la Caja con la intención
de venderlas en un futuro cercano, tengan un patrón de toma de ganancias de corto plazo o haya sido designado por la Caja en
esta categoría.
El registro contable inicial se realiza en la fecha de negociación al valor razonable sin considerar los costos de transacción,
registrándose como gastos. El valor contable de estas inversiones se actualiza al valor razonable, reconociendo las ganancias y
pérdidas que se generan en el estado de ganancias y pérdidas.
Los ingresos por intereses de esta categoría son reconocidos mediante el uso del método de la tasa de interés efectiva. Los
dividendos son reconocidos en el estado de ganancias y pérdidas cuando se establezca el derecho a recibir el pago.
- Inversiones disponibles para la venta.– En esta categoría de inversiones disponibles para la venta se incluirán todos
aquellos valores de inversión que no se encuentren clasificados como inversiones a valor razonable con cambios en resultados,
inversiones a vencimiento o inversiones en subsidiarias y asociadas.
El registro contable inicial se realiza en la fecha de negociación al valor razonable incluyendo los costos de transacción que
sean directamente atribuibles a la adquisición de dichos valores. El valor contable de estos valores se actualiza al valor
razonable, reconociendo las ganancias y pérdidas que se generan en el patrimonio neto hasta que este valor sea vendido o
realizado, momento en el cual esta ganancia o pérdida será transferida al estado de Resultados
Los ingresos por intereses de esta categoría son reconocidos mediante el uso del método de la tasa de interés efectiva. Los
premios y descuentos derivados de la fecha de compra son incluidos en el cálculo de la tasa de interés efectiva. Los dividendos
son reconocidos en el estado de ganancias y pérdidas cuando se establezca el derecho a recibir el pago.
La ganancia o pérdida originada por la fluctuación del valor razonable del instrumento de inversión clasificado en esta categoría,
se reconocerá directamente en el patrimonio hasta que el instrumento sea vendido o realizado, momento en el cual la ganancia
o pérdida que hubiese sido reconocida previamente en el patrimonio es transferida y registrada en el resultado del ejercicio
excepto las pérdidas por deterioro de valor que se registran en resultados.
- Inversiones Financieras a vencimiento.– En esta categoría de inversiones a vencimiento se incluirán todos los instrumentos
de inversión que cumplan los siguientes requisitos:
- Hayan sido adquiridos o reclasificados con la intención de mantenerlos hasta su fecha de vencimiento;
- La Cmac-Sullana deberá tener la capacidad financiera para mantener el instrumento de inversión hasta su vencimiento;
El registro contable inicial se realiza en la fecha de negociación al valor razonable incluyendo los costos de transacción que
sean directamente atribuibles a la adquisición de dichos valores. El valor contable de estos valores se actualiza al costo
amortizado utilizando el método de la tasa de interés efectiva menos cualquier pérdida por deterioro del valor. El importe de la
pérdida por deterioro debe reducir el valor en libros y afectar el estado de ganancias y pérdidas del ejercicio. Asimismo, por
aquellos instrumentos representativos de deuda cuyos valores razonables demuestren de manera comprobada y objetiva una
mejora, podrán revertirse contra el estado de ganancias y pérdidas. No se afecta el resultado del ejercicio por las fluctuaciones
en el precio de mercado de los valores clasificados dentro de esta categoría, salvo cuando se produzca una significativa
disminución en el precio del valor, en cuyo caso la SBS podrá exigir una provisión.
- Inversiones en subsidiarias y asociadas.– Comprenden valores representativos de capital adquiridos con la finalidad de
participar patrimonialmente y tener control o vinculación con otras empresas o instituciones, y se valorizan bajo el método de
participación patrimonial. Posteriormente, el valor en libros de la asociada aumentará o disminuirá de acuerdo a la porción de
resultados de la asociada en el ejercicio, correspondiente al inversionista, el cual será reconocido por el inversionista como
ganancia o pérdida del ejercicio, respectivamente.
(h) Reconocimiento de gastos e ingresos
Los gastos por intereses de Captaciones y Adeudos, son reconocidos como tal por el método del devengado mes a mes al igual
que los ingresos por intereses de las colocaciones vigentes que no se encuentran calificados en dudoso ni en pérdida.
Los intereses generados por créditos vencidos, refinanciados, reestructurados, en cobranza judicial, así Como de los créditos
clasificados en las categorías de dudoso y pérdida, se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas cuando se perciben.
Partiendo de la Hipótesis fundamental de “Empresa en Marcha los ingresos y gastos que afectan resultados se registran al
producirse su devengamiento.
3. PATRIMONIO
La CMAC Sullana cuenta al 30 de junio del 2013 con un patrimonio de S/. 197’469 millones del cual, el capital es el rubro
más significativo, S/. 125, 660,429.00 que representa el 63.64% de todo el patrimonio de dicha Institución.
Este capital corresponde en su 100% al Concejo Provincial de Sullana, y está representado por acciones comunes de un valor
nominal de S/. 1.00 (Un Nuevo Sol) cada una.
4. VALUACIÓN DE ACTIVOS Y PASIVOS EN MONEDA EXTRANJERA
La moneda funcional de la CMAC Sullana es el Nuevo Sol. Las partidas de Balance registradas en Moneda Extranjera (Dólar)
son convertidas al tipo de cambio de cierre de la fecha del balance.
Al 30 junio de 2013 y de Diciembre de 2012 fue de US$ 1= S/. 2.782 y S/. 2.550, respectivamente.
Las diferencias de cambio que surjan al liquidar las partidas o al reexpresar las partidas a tipo diferente (tipos de cierre) de los
que se utilizaron para su reconocimiento inicial, ya se hayan producido durante el período o en Estados Financieros previos, se
reconocen en los resultados del presente ejercicio.
ACTIVOS Y PASIVOS MONEDA EXTRANJERA
TOTAL AL TIPO DE CAMBIO EQUIV.
NUEVOS SOLES
DOLARES
ACTIVO
30-06-13
31-12-12
30-06-13
31-12-12
$
$
2.782
2.550
58,295
67,840
162,176
172,991
Disponible
28,381
34,794
78,956
88,724
Inversiones
3,516
1,414
9,781
3,605
Cartera de Créditos
25,873
30,700
71,978
78,285
Cuentas por Cobrar
232
6
645
16
0
1
0
2
293
925
816
2,359
58,296
67,770
162,180
172,814
42,104
49,533
117,133
126,308
631
1,428
1,757
3,642
14,291
15,422
39,758
39,326
Cuentas por Pagar
215
473
599
1,206
Provisiones
907
764
2,524
1,949
Otros Pasivos
152
150
422
383
(5)
0
(13)
0
(1)
69
(4)
177
Bienes Realizables y Adjudicados
Otros Activos
PASIVO
Obligaciones con el Publico
Depósitos Emp. del Sis. Financ. Y Org Inter.
Adeudados y Obligac. Financieras
Resultados acumulados
POSICIÓN DE CAMBIO MONEDA EXTRANJERA
5. DISPONIBLE
30-06-13
DISPONIBLE:
31-12-12
Variación
340,463
329,669
10,794
43,120
56,326
-13,205
185,670
185,510
160
88,141
44,973
43,168
1,537
1,099
438
21,994
41,761
-19,767
Variación explicada por:
CAJA ( a )
BANCO CENTRAL DE RESERVA ( a )
BANCOS Y OTRAS EMPRESAS DEL SIST.FINAN. DEL PAIS (
b)
CANJE
OTRAS DISPONIBILIDADES RESTRINGIDAS ( c )
Los fondos disponibles al cierre del mes de junio 2013, totalizaron S/. 340’4 millones (El monto registrado en Diciembre12 fue de
S/. 329’6 millones), con lo que generó un incremento de 3.27 % respecto al año precedente.
Del total de los fondos disponibles de la institución, el 12.67 % se encontraba en caja; el 54.53% en el BCRP; el 25.89% en
bancos y otras entidades financieras; y, el 6.91% restante en disponible restringido y en rendimientos devengados y otras
disponibilidades
(a ) Los fondos disponibles en el presente ejercicio está conformado por fondos en efectivo mantenidos en el Banco Central de
Reserva del Perú, que corresponden al encaje legal requerido por las disposiciones vigentes para el cumplimiento de
operaciones y de encaje que de conformidad al artículo 161º de la Ley Nº 26702,
Las obligaciones sujetas a encaje en moneda nacional y extranjera según la normatividad vigente al 30 de junio de 2013, están
afectas a una tasa implícita en moneda nacional del 18.33 % y en moneda extranjera del 25.30 % sobre una base calculada con
información de marzo del 2013, adicionalmente el exceso de depósitos en moneda nacional está afecto a un encaje adicional de
30% y en moneda extranjera de 55%.
Los fondos de encaje que representan el mínimo legal no generan intereses. Los fondos de encaje correspondientes al encaje
adicional exigible depositados en el BCRP, devengan intereses a una tasa equivalente a la Libor menos un factor mensual
calculado por el BCRP.
(b) Los depósitos en Instituciones Financieras del país corresponden, principalmente, a saldos en nuevos soles y en dólares
estadounidenses, son de libre disponibilidad y generan intereses a tasas de mercado.
(c) Al 30 de junio del 2013, los fondos disponibles incluyen fondos restringidos que asciende a S/. 21’9 millones los mismos
que se encuentran garantizando Financiamientos (Adeudos). A medida que se cancelan los adeudos en estos Bancos, también
se liberan los fondos restringidos.
6.
INVERSIONES
30-06-13
INVERSIONES DISPONIBLES PARA LA VENTA
Variación explicada por:
60,006
31-12-12
47,898
Variación
12,108
Inversiones en Fondos Mutuos (Bancos)
Valores y Títulos emitidos por bancos centrales BCR
Operaciones de Reporte
Valores y Títulos de disponibilidad restringida
Rendimientos devengados de Operaciones de Reporte
Rendimientos devengados de valores emitidos por BCR
Provisión para inversiones negociables y a vencimiento
2,767
50,941
6,361
0
0
0
(63)
0
973
1,959
44,321
18
654
(28)
2,767
49,968
4,402
(44,321)
(18)
(654)
(35)
La CMAC Sullana, consecuente con su filosofía de innovación constante ha ampliado sus servicios financieros con la
implementación del área de Tesorería y Mesa de dinero de acuerdo a los estándares de los mercados de capitales com Front
Office, Back Office
Entre las principales operaciones son depósitos, operaciones cambiarias, Overnight, operaciones de reporte, certificados de
deposito del BCRP (CD’s) y operaciones de recompra.
Al 30.06.2013, la CMAC Sullana, se adjudicó 519 Certificados de Depósitos (CD’s) subastados por el Banco Central de Reserva
del Perú (BCRP), que representa una inversión de S/. 49´8 millones. Estos CD´s se encuentran custodiados por el BCRP y ante
una eventual crisis de liquidez podrían ser vendidos o dejados en garantía para efectuar Pactos de Recompra con el BCRP u
otra institución financiera, siendo esta segunda opción la más inmediata
A Junio del 2013 se realizaron inversiones en Operaciones de Reporte por USD $ 1´3 millones y S/. 2´6 millones, a una tasa
promedio de 5.76% y 6.22% respectivamente. Dichas operaciones son realizadas con las diferentes agentes sociedades de
bolsa (SAB). Asimismo indicamos que estas operaciones de reporte se encuentra respaldas por acciones listadas en la Bolsa
de Valores de Lima.
Durante el mes de Junio la CMAC Sullana se encuentra participando en instrumentos de renta fija a través de fondos mutuos
por USD 1´000,000.00, los mismos que han sido invertidos en instrumentos de renta fija del fondo Sura Corto Plazo Dólares.
30-06-13
INVERSIONES NEGOCIABLES Y A VENCIMIENTO
31-12-12
Variación
4,777
3,034
1,743
3,310
1,467
0
2,917
0
117
393
1,467
(117)
Variación explicada por:
Bonos RFA (Rescate Financiero Agropecuario) - COFIDE
Otros valores y títulos - Financiera efectiva
Rendimientos devengados de bonos RFA
Se mantiene en cartera de inversiones los bonos obtenidos por el Programa de Rescate Financiero (bonos del Estado
administrados por COFIDE) por un total de S/ 3’3 a junio 2013. Estos bonos fueron recibidos a cambio de créditos agrarios
rescatados por el Estado y que son de alta disponibilidad, por lo que se consideran a corto plazo ya que pueden ser vendidos
en cualquier momento. En la actualidad estos bonos son adquiridos Sobre la Par (mayor valor que el Nominal)
La rentabilidad de dichos bonos es de 8% tasa efectiva anual a moneda extranjera y es utilizada como capital de trabajo. Las
variaciones observadas en el importe de los bonos se deben sólo a las variaciones en el tipo de cambio, pues estos bonos son
mantenidos en dólares, ascendiendo a un total de $ 1’144
Al 30.06.2013, la CMAC Sullana, se adjudicó Certificados de Depósitos (CD’s) subastados por Financiera Efectiva, que
representa una inversión de S/. 1´4. Estos CD´s se encuentran custodiados por BNB Valores Perú Solfín, Sociedad Agente de
Bolsa. La presente inversión, nos origina una rentabilidad de 5.40%, teniendo un plazo pactado de 180 días siendo el
vencimiento de la operación 02.12.2013
INVERSIONES EN SUBSIDIARIAS Y ASOCIADAS
30-06-13
31-12-12
Variación
3,979
3,913
66
3,979
3,913
66
Variación explicada por:
Inversiones en el Fondo de Cajas Municipales (FOCMAC)
TOTAL VARIACIÓN :
66
La CMAC Sullana participa en forma permanente en el patrimonio del FOCMAC, que es una institución especializada en
apoyar financieramente en el desarrollo de las Cajas Municipales de Ahorro y Crédito e Instituciones Microfinancieras, siendo su
inversión al 30 de junio del 2013 de S/ 3’979 millones
7.
CARTERA DE CRÉDITOS
30-06-13
CARTERA DE CRÉDITOS CORTO PLAZO
Variación explicada por:
CRÉDITOS CORTO PLAZO
Créditos Vigentes
Créditos Refinanciados
Créditos Vencidos
Créditos Judiciales
RENDIMIENTO DEVENGADOS DE CARTERA
Variación
636,701
639,971
(3,270)
1,211,492
1,196,418
15,074
663,935
592,541
15,768
34,665
20,960
665,117
603,889
16,963
27,798
16,468
(1,182)
(11,347)
(1,194)
6,867
4,492
36,174
33,755
2,419
(91)
(91)
(106)
(106)
16
16
(63,317)
(56)
(2,513)
(34,801)
(18,977)
(6,718)
(253)
(58,795)
(68)
(2,756)
(32,186)
(17,507)
(6,070)
(209)
(4,522)
12
244
(2,615)
(1,470)
(648)
(44)
INTERESES Y COMISIONES NO DEVENGADAS
Interés Diferido Crédito refinanciados
PROVISIÓN DE CARTERA DE CRÉDITOS
Provisión de cartera de créditos Empresas del Sistema Financiero
Provisión de cartera de créditos Medianas Empresas
Provisión de cartera de créditos Pequeñas Empresas
Provisión de cartera de créditos Microempresas
Provisión de cartera de créditos Consumo
Provisión de cartera de créditos Hipotecarios
31-12-12
TOTAL VARIACIÓN :
(3,270)
30-06-13
CARTERA DE CRÉDITOS LARGO PLAZO
31-12-12
Variación
504,617
490,912
13,705
547,557
498,350
21,727
14,683
12,797
531,301
487,743
25,990
11,350
6,218
16,256
10,607
(4,263)
3,333
6,579
2,499
47
2,452
Variación explicada por:
CRÉDITOS LARGO PLAZO
Créditos Vigentes
Créditos Refinanciados
Créditos Vencidos
Créditos Judiciales
RENDIMIENTO DEVENGADOS DE CARTERA
INTERESES Y COMISIONES NO DEVENGADAS
Interés Diferido Crédito refinanciados
PROVISIÓN DE CARTERA DE CRÉDITOS
Provisión de cartera de créditos Empresas del Sistema Financiero
Provisión de cartera de créditos Medianas Empresas
Provisión de cartera de créditos Pequeñas Empresas
Provisión de cartera de créditos Microempresas
Provisión de cartera de créditos Consumo
Provisión de cartera de créditos Hipotecarios
(27)
(27)
(45)
(45)
18
18
(45,413)
(22)
(2,212)
(22,268)
(5,113)
(14,829)
(969)
(40,391)
(43)
(1,615)
(20,492)
(5,537)
(11,933)
(771)
(5,021)
21
(598)
(1,776)
425
(2,896)
(197)
TOTAL VARIACIÓN :
TOTAL CARTERA DE CRÉDITOS
13,705
1,141,318
1,130,883
10,435
Al cierre del segundo trimestre del 2013 el saldo de colocaciones registradas por CMAC Sullana ascendió a S/. 1,211 millones,
mostrando un incremento con respecto al primer trimestre del 2013 de 19 Millones, este incremento se explica principalmente
por las Campañas de colocaciones realizadas en el presente trimestre.
Entre Jun.12 a Jun.13 los créditos de la institución crecieron en el orden de 8.61%, equivalente a un avance nominal de +S/. 96
millones, debido al dinamismo de los créditos de Empresarial
En el transcurso del segundo trimestre del año 2013, La CMAC Sullana, en su propósito de fortalecer el dinamismo de su
cartera de créditos lanzó al mercado la nueva campaña de créditos denominada “PERU CRECE”, este nombre hace alusión al
crecimiento que nuestro país viene experimentando en todos los aspectos durante los últimos años; en nuestro caso por
nuestro apoyo a los emprendedores de los diez departamentos en donde se encuentra ubicada la CMAC Sullana.
Entre los objetivos principales que se persiguen con esta campaña tenemos el Incremento del saldo de cartera, incremento
número de clientes entre otros.
La Campaña “Perú Crece” generó un total de 1,914 nuevos clientes en créditos empresariales, los cuales se han incrementado
en S/. 9,4 millones y créditos consumo, los cuales han reportado un incremento de S/. 6,6 millones
Cabe resaltar que esta campaña ha sido vinculada a los productos: Compuplan (+S/. 0.131 millones y +60 clientes), Crédito
Personal Directo (+S/. 1,9 millones y +780 clientes), Crédito Empresarial (+S/. 9,4 millones y +1,914 clientes), Crediganga (+S/.
2,5 millones y +1,081 clientes), Súpercrédito (+S/. 0.389 millones y +60 clientes), Mi Construcción (+S/. 0.765 millones y +23
clientes) y Crédito Promoción (+S/. 1 millón y +85 clientes). Generando un incremento total de S/. 16 millones por la campaña
“Perú Crece”
Fuente: CMAC Sullana / Elaboración: GAC
La CMAC Sullana en línea con la intensa competencia registrada en la industria Micro Financiera ha tendido a flexibilizar sus
tarifas en sus diferentes productos, tal es así que a partir del 02 de Enero entró en vigencia el nuevo tarifario de tasa activas,
los cuales tienen bandas de tarifas para negociar la colocación de créditos en función a los objetivos de la institución.
Durante el último año, la tasa activa promedio ponderada ha disminuido, producto del constante incremento de la competencia
en el sector microfinanciero, así como la agresiva competencia por precio.
En cuanto a la Tasa de Interés Activa Ponderada mensual de la CMAC Sullana, al cierre de junio 2013 se ubicó en 29.47%
(Grafico 1)
Gráfico Nº 1: Evolución de Cartera Total y Tasa Promedio Ponderada.
Fuente: CMAC Sullana
Los tipos de créditos, de acuerdo con la Resolución Nº 11356-2008, están clasificados en: i) Créditos a microempresas, ii)
Créditos de consumo, iii) Créditos hipotecarios para vivienda, iv) Créditos a empresas del sistema Financiero, V) Créditos a
grandes empresas, vi) Créditos a medianas empresas, vii) Créditos a pequeñas empresas.
Estas clasificaciones toman en consideración, la naturaleza del cliente, el propósito del crédito, y el tamaño del negocio medido
por ingresos, endeudamiento, entre otros.
.
De acuerdo con las normas vigentes, la CMAC considera dos clases de provisiones para la cartera de créditos: provisiones
genéricas y específicas (fijo y prociclico) por créditos directos conforme con las disposiciones emitidas en el Reglamento para la
evaluación y Clasificación del deudor y la exigencia de provisiones.
Los requerimientos de las provisiones se determinan considerando la clasificación de riesgo del deudor, si se cuenta con el
respaldo de garantía o no, y en función del tipo de las garantías constituidas.
Distribución de la Provisión
Provisión Cartera
A.- Provisión Genérica
9,808.52
B.- Provisión Específica
92,942.32
C.- Provisión Procíclica
5,978.92
Total Provisión
108,729.76
8.
CUENTAS POR COBRAR
30-06-13
CUENTAS POR COBRAR
31-12-12
Variación
1,748
458
1,290
1,851
494
1,357
164
335
234
739
252
127
206
0
0
0
0
288
(42)
335
234
739
252
(162)
(103)
0
(103)
(36)
(36)
0
(67)
36
(103)
1,748
427,269
1,290
Variación explicada por:
CUENTAS POR COBRAR
Pagos por cuenta de terceros
Comisiones por cobrar
Reclamos a terceros
Garantías por locales alquilados
comisión de cuentas por cobrar por cartas fianzas
Otras
PROVISIONES DE CTAS POR COBRAR
Provisión para deudores por ctas por cobrar
Provisión por ctas. por cobrar contingentes
NETO CUENTAS POR COBRAR:
TOTAL VARIACIÓN :
1,290
El saldo de cuentas por cobrar al mes de junio 13 se aumentó en S/. 1’2 millones respecto a Diciembre 12.
Este incremento se debe a que a partir de enero del 2013 se está considerando como cuenta por cobrar las garantías de locales
alquilados a la CMAC- SULLANA, asimismo a partir del mes de junio se están registrando comisiones por cobrar por emisiones
de cartas fianzas emitidas a las Entidades Técnicas..
De esta manera, el rubro de cuentas por cobrar totalizó al cierre del mes un monto de S/.1’748 millones
9.
BIENES REALIZABLES RECIBIDOS EN PAGO Y ADJUDICADOS
30-06-13
31-12-12
612
30-06-13
ADJUDICADOS DE CORTO PLAZO
350
31-12-12
Variación
262
Variación
603
318
285
999
437
563
(396)
(396)
(119)
(119)
(278)
(278)
603
186,614
285
Variación explicada por:
VALORES Y METALES PRECIOSOS (JOYAS)
PROVISION DE ADJUDICADOS DE CORTO PLAZO
Valores y Metales Preciosos (Joyas)
NETO CORTO PLAZO
TOTAL VARIACIÓN :
285
30-06-13
ADJUDICADOS DE LARGO PLAZO
31-12-12
Variación
9
32
(23)
83
6
50
7
19
111
6
58
7
40
(28)
0
(7)
0
(21)
(73)
(6)
(50)
(7)
(10)
(79)
(6)
(56)
(7)
(10)
6
(0)
6
0
0
9
29,803
(23)
Variación explicada por:
INMUEBLES, MAQUINARIA Y UNIDADES DE TRANSPORTE
Terrenos
Edificios
Mobiliario y Equipo
Unidades de Transporte
PROVISION DE ADJUDICADOS DE LARGO PLAZO
Terrenos
Edificios
Mobiliario y Equipo
Unidades de Transporte
NETO LARGO PLAZO
TOTAL VARIACIÓN :
(23)
De acuerdo a lo normado por la SBS los Bienes Adjudicados están registrados al valor pactado según contrato de dación en
pago, o asignado en la adjudicación judicial o extrajudicial, y en ningún caso debe ser mayor al valor de la deuda que se
cancela.
La provisión, también se realiza de acuerdo a lo normado por la SBS. Se observa en el corto plazo a las Joyas, dada su alta
posibilidad de realización y al resto de bienes (terrenos, inmuebles, mobiliario y equipo y unidades de transporte) en el largo
plazo, por su menor convertibilidad en efectivo en el corto plazo.
10. INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPO
30-06-13
INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPO (NETO)
31-12-12
Variación
33,581
33,019
562
58,686
3,764
14,438
7,297
4,414
4,070
15,048
8,870
785
56,671
3,839
14,363
5,988
4,305
4,650
14,337
8,367
822
2,015
(76)
76
1,309
108
(580)
711
503
(37)
DEPRECIACIÓN ACUM. INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPO
Terrenos
Edificios y otras Construcciones
(25,105)
0
(3,695)
(23,652)
0
(3,331)
(1,453)
0
(364)
Mejoras en propiedades alquiladas
Equipos diversos
Unidades de transporte
Equipos de cómputo
Muebles y enseres
(510)
(344)
(2,272)
(2,369)
(12,493)
(3,767)
(2,082)
(2,605)
(11,919)
(3,371)
(166)
(190)
236
(574)
(396)
Variación explicada por:
INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPO
Terrenos
Edificios y otras Construcciones
Mejoras en propiedades alquiladas
Equipos diversos
Unidades de transporte
Equipos de cómputo
Muebles y enseres
Obras en ejecución
TOTAL VARIACIÓN :
562
Los inmuebles, mobiliario y equipo son registrados al costo de adquisición, menos la depreciación acumulada.
El valor de los activos fijos incluye todos los desembolsos necesarios para ponerlos en condiciones de ser usados. La
depreciación de estos bienes se hace utilizando el Método de línea recta.
11. ACTIVOS INTANGIBLES
30-06-13
ACTIVOS INTANGIBLES
31-12-12
Variación
5,157
5,883
(727)
GASTOS AMORTIZABLES
Gastos de software
11,157
11,157
9,783
9,783
1,374
1,374
AMORTIZACIÓN ACUMULADA
(Amortización acumulada software)
(6,000)
(6,000)
(3,899)
(3,899)
(2,101)
(2,101)
Variación explicada por:
TOTAL VARIACIÓN :
(727)
Los intangibles se registran al costo. Un activo intangible se reconoce como tal, si es probable que los beneficios económicos
futuros atribuibles que genere influyan a la CMAC y su costo pueda ser medido confiablemente. Los activos intangibles están
incluidos en otros activos en el balance general y están representados por la adquisición y desarrollo de software utilizado en las
operaciones propias, se presentan al costo y son amortizados por el método de línea recta, considerando una vida útil estimada
de 3 años y las licencias son amortizadas en el tiempo que dure su uso el que generalmente es de un año.
12. IMPUESTO A LA RENTA DIFERIDO
Impto a la Renta y participaciones diferidas
Crédito fiscal Impuesto a la Renta diferido
30-06-13
5,400
31-12-12
5,052
Variación
347
El activo por impuesto a la renta diferido se reconoce por las diferencias temporales deducibles entre el valor en libros de los
activos y pasivos y su base tributaria, en la medida en que sea probable que en el futuro, la CMAC dispondrá de suficiente
renta gravable contra la cual pueda aplicar las diferencias temporales que reviertan dentro del plazo establecido, de ser el caso.
El pasivo y activo se miden a la tasa de impuesto a la renta que se espera aplicar a la renta gravable en el año en que este
pasivo sea liquidado o el activo sea realizado, usando la tasa de impuesto a la renta vigente.
13. OTROS ACTIVOS
30-06-13
OTROS ACTIVOS
Variación explicada por:
2,230
31-12-12
5,318
Variación
(3,088)
CARGAS DIFERIDAS
Seguros Pagados por anticipado
Alquileres
Publicidad y Mercadeo pagados por anticipado
Entregas a rendir cuenta
Otras Gastos pagados por anticipado
Crédito fiscal Impuesto a la Renta
OPERACIONES EN TRAMITE:
Operac.por liquidar
1,816
810
103
85
190
628
5,011
1,955
723
702
57
91
1,483
(3,195)
(1,145)
(620)
(617)
133
537
(1,483)
415
415
307
307
107
107
TOTAL VARIACIÓN :
(3,088)
Los gastos de suministros, seguros, entre otros, se amortizan por el método de línea recta, por un período máximo de 12
meses. En el caso de las mejoras en locales alquilados, su amortización es en línea recta, particularmente en la no renovación
de contrato de alquiler su amortización es sobre el saldo de la mejora en dicho ejercicio.
Las operaciones en trámite están referidas principalmente a transacciones efectuadas durante los últimos días del mes, que son
reclasificadas en el mes siguiente a sus cuentas definitivas del balance general. Estas transacciones no afectan los resultados
de la CMAC.
14. OBLIGACIONES CON EL PÚBLICO
30-06-13
OBLIGACIONES CON EL PÚBLICO
31-12-12
Variación
1,265,664
1,192,053
73,611
911,254
849,658
61,596
125
188
(63)
Obligaciones por cuentas de Ahorro
154,191
105,023
49,168
Obligaciones por cuentas a Plazo
685,344
678,777
6,567
71,594
65,671
5,923
354,410
342,395
12,015
64,413
110,738
(46,325)
284,007
225,281
58,725
5,990
6,376
(386)
Variación explicada por:
OBLIGACIONES POR DEPÓSITO DE CORTO PLAZO
Obligaciones a la vista
Otras Obligaciones
OBLIGACIONES POR DEPÓSITO DE LARGO PLAZO
Obligaciones por cuentas de Ahorro
Obligaciones por cuentas a Plazo
Otras Obligaciones
TOTAL VARIACIÓN :
73,611
¾ Crecimiento de las Captaciones
Cuadro N° 1 Crecimiento % Captaciones
Mes
Junio. 2012
Diciembre. 2012
Marzo. 2013
Junio. 2013
Saldo Captaciones
1,013,377,630
1,162,640,320
1,172,562,194
1,248,798,825
Crecimiento %
Crecimiento Anual
Junio. 2012
Junio. 2013
Saldo Captaciones
1,013,377,630
1,248,798,825
Variación %
14.73%
0.85%
6.50%
23.23%
Fuente: CMAC Sullana
A Dic.2012, se observa con respecto a II trimestre 2013, un crecimiento de 6.58%, y presenta un crecimiento
anual de 23.23%.
¾ Captaciones por Depósitos
Cuadro N°2 Estructura % por Depósitos de Ahorro
Periodo
Deposito Ahorros
19.39%
Depósito a
Plazo
67.54%
Junio. 2012
Junio. 2013
CTS
13.08%
17.88%
66.66%
15.46%
El cuadro presenta un decrecimiento porcentual en los depósitos de ahorros y en los depósitos a Plazo de 0.88%
respectivamente, asimismo muestra un crecimiento en los Depósitos de Compensación de Servicios (CTS) de depósitos de
ahorros de a Plazo de 13.08% a 15.46% ( 2.38%).
El crecimiento porcentual en los depósitos CTS se debe principalmente en la campañas de captaciones en diferentes
instituciones y realizando mantenimiento en las cuentas vigentes.
Al término del mes de Junio13, CMAC Sullana acumuló depósitos por el monto de S/. 1,249 millones, cifra que supera en S/.
235 millones al resultado obtenido en Junio12 (S/. 1,013 millones). Prevalece la participación de los depósitos a plazo,
totalizando al término de Junio13 el importe de S/. 1,025 millones, cifra que representa el 82.1% del total captado por CMAC
Sullana. Con este resultado, los depósitos a plazo se ampliaron en S/. 4,2 millones en relación a lo obtenido en Mayo13 (S/.
1,021 millones), incrementando así recursos para gestionar las colocaciones con un margen de tiempo superior.
El incremento de los depósitos a plazo fue impulsado por los nuevos productos “Solcito” Y “Bravazo”, los cuales pertenecen al
producto Ahorro Plan (el cual se incrementó en 6.6% en comparación con el mes anterior).
Los depósitos en ahorro corriente, registraron al cierre del mes de análisis la suma de S/. 223,3 millones, que significó un
incremento de 8.96% con respecto al mes anterior (May.13), que fue impulsado por el nuevo producto “La Promo”.
¾ Captaciones por Moneda
Cuadro N°3 Estructura por Moneda
Moneda
Moneda Nacional
Moneda Extranjera
Saldo
1,133,091,348.53
115,707,476.36
Participación %
90.73%
9.27%
Total
1,248,798,824.89
100.00%
Las captaciones por moneda muestra una mayor participación nuestra moneda nacional con un 90.73% con respecto a la
Moneda extranjera.
La CMAC SULLANA establece libremente las tasas de interés que rigen para sus operaciones pasivas, que se realizan en
moneda nacional y en moneda extranjera, en función a la oferta y demanda, al tipo de captación y la moneda en que se pacta,
las mismas que concuerdan con los dispositivos legales vigentes.
A Junio 2013 con respecto al año 2012, muestra una disminución en la tasa ponderadas total en 0.43%, esto debido a la
continua cancelación de depósitos a plazo con tasas preferenciales o tasas más altas las cuales a su renovación se negocia
con una tasa menor o con la del Tarifario. Se cuenta con un nuevo tarifario con disminución de tasas.
Cuadro N°4 Tasa ponderada de Ahorros
MESES
Junio. 2012
TASA
PONDERADA
SOLES
5.89%
TASA
PONDERADA
DOLARES
3.27%
TASA
PONDERADA
TOTAL
5.58%
Junio. 2013
5.38%
2.90%
5.15%
Fuente: GAAF
Se vienen tomando acciones de fidelización con los clientes y sobre todo a la consolidación de sus productos electrónicos:
Red de cajeros GLOBAL NET, UNIBANCA, Transferencias Electrónicas, consultas por WEB, Cajeros corresponsales
extendidos en toda la franja costera norte del Perú.
La tarjeta de Débito VISA y los productos de pasivos a Plazo con tasa atractiva ha contribuido con el crecimiento de las
obligaciones con el público. Hoy en día las captaciones en general constituyen nuestra principal fuente de fondos.
La Caja Sullana en busca de captar nuevos mercados logro la aprobación del Primer Programa de Certificados de Depósitos
Negociables CDNs siendo emitida la Resolución de Intendencia General SMV N° 052-202-SMV/11.1 con fecha 19 de junio del
2012.
Asimismo mediante la Resolución SBS N° 8244-2011 y N° 8245-2011 la SBS autorizo la ampliación de operaciones a efectos
de que la Caja Municipal de Sullana, pueda emitir y colocar instrumentos Representativos de obligaciones y opinó
favorablemente para la emisión del Primer Programa de Certificados de Depósitos Negociables CDNs por un monto máximo en
circulación de S/200’000,000.00 (Doscientos Millones y 00/100 Nuevos Soles)
En este II trimestre del año 2013, no se ha realizado nuevas emisiones de CDN. La Caja Municipal sólo realizó emisión en el
año 2012 de dos (2) series de CDN (cuadro N°5).
.
Cuadro N°5 Emisión CDN - 2012
Primera
Emisión
Fecha de
emisión
Monto
Adjudicado S/.
Tasa
Nominal
Anual
Serie A
Serie B
Total
15-ago-12
22-oct-12
15,570,000.00
24,185,000.00
39,755,000.00
5.78125%
5.68750%
La Caja Municipal de Sullana mantendrá la confianza depositada por los inversionistas y conservará dinamismo en el mercado
de capitales.
Para la realización de nuevas emisiones de CDN, se evaluará el requerimiento de la institución así como también el
comportamiento del mercado.
La Caja Sullana es miembro del Fondo de Seguro de Depósitos (FSD), según lo establece el artículo 148° de la Ley General
del Sistema Financiero, Ley Nº 26702, por lo tanto los depósitos del público se encuentran coberturados hasta el monto
máximo establecido por el FSD, que al 30 de junio de 2013 es de S/. 90,502.00 (S/. 91,216.00 al 31 de diciembre de 2012).
15. DEPÓSITOS DE EMPRESAS DEL SISTEMA FINANCIERO Y ORGANISMOS FINANCIEROS INTERNACIONALES
DEPÓSITOS DE EMP. DEL SIST. FINANCIERO Y ORGANISMOS
FINANC.INTERNAC.
30-06-13
31-12-12
Variación
35,241
16,363
18,879
4,728
30,273
240
2,650
13,634
79
2,078
16,639
162
Variación explicada por:
Obligaciones por cuentas de Ahorro
Obligaciones por cuentas a Plazo
Gastos por Otras Obligaciones
TOTAL VARIACIÓN :
18,879
Estos depósitos están constituidos por fondos algunas Cajas Municipales y Cajas Rurales que, al poseer temporadas de
liquidez, buscan la mejor alternativa de rentabilidad y servicio.
16. ADEUDADOS Y OBLIGACIONES FINANCIERAS
30-06-13
ADEUDOS Y OBLIGACIONES FINANCIERAS
31-12-12
Variación
86,172
149,322
(63,150)
23,850
92,301
(68,450)
1,268
1,701
(433)
20,485
41,403
(20,918)
1,691
4,327
(2,636)
406
2,098
(1,692)
0
42,772
(42,772)
62,322
57,021
5,300
COFIDE
13,903
10,949
2,954
Adeudos Y Oblig. con Emp. del Sis. Financiero del exterior
48,419
46,072
2,347
Variación explicada por:
ADEUDOS Y OBLIGACIONES FINANCIERAS CORTO PLAZO
COFIDE
Adeudos Y Oblig. con Emp. del Sis. Financiero del País
Adeudos Y Oblig. con Emp. del Sis. Financiero del exterior
Gastos por pagar por Obligac. de corto plazo
Pacto de recompra
ADEUDOS Y OBLIGACIONES FINANCIERAS LARGO PLAZO
TOTAL VARIACIÓN :
(63,150)
Al 30.06.13, la CMAC Sullana cuenta con un total de Adeudos en MN de S/. 46´274,384.75, destacando el fondeo a largo plazo
que representa el 50.19% del total de adeudos en MN y el de corto plazo el 49.81%.
Los adeudos en ME son de USD 14´195,292.85, de los cuales el 0.55% se encuentra en el corto plazo y el 99.45% en el largo
plazo.
Al 30 de Junio de 2013
M ONEDA NACIONAL
INSTITUCIONES
AGROBANCO
CORTO PLAZO
LARGO PLAZO
TOTAL
0
0
0
20,484,880
0
20,484,880
BCP
0
0
0
Interbank
0
0
0
1,690,625
10,143,750
11,834,375
0
0
0
486,911
0
486,911
Scotiabank
BID
COFIDE - Microglobal
COFIDE - Cofigas
COFIDE - Multis ectorial
0
0
0
COFIDE-Techo Propio
115,907
1,414,989
1,530,896
COFIDE- Mi Cons trucción
383,802
2,470,222
2,854,024
Cofide s ubordinado
0
8,100,000
8,100,000
BID Subordinado
0
0
0
54,063
763,710
817,772
VIVIENDA
COFIDE MI HOGAR
TOTAL
10,286
155,240
165,526
23,226,473
23,047,912
46,274,385
M ONEDA EXTRANJERA
INSTITUCIONES
Cofide PROPEM BID
COFIDE - MI VIVIENDA
COFIDE - COFICASA
ICO - ESPAÑA
TOTAL
CORTO PLAZO
LARGO PLAZO
TOTAL
0
0
0
6,947
44,442
51,389
71,239
314,664
385,903
0
13,758,000
13,758,000
78,187
14,117,106
14,195,293
OPERACIONES DE RECOM PRA
INSTITUCIÓN
.
CORTO PLAZO
LARGO PLAZO
TOTAL
BANCO INTERBANK
BANCO CONTINENTAL
MI BANCO
0
0
0
0
0
0
Total M one da Nacional
0
0
0
Los adeudos y obligaciones con empresas del sistema Financiero del exterior comprende préstamos otorgados por:
9
Préstamo otorgado con Banco Interamericano de Desarrollo el día 16.12.2011 corresponde a deuda subordinada a
un plazo de 7 años vencimiento en el 2018, devenga intereses con tasa efectiva anual de 9.9850%. y deuda no
subordinada a un plazo de 5 años vencimiento en el 2016, devenga intereses con tasa efectiva anual de 7.5%.
9
Préstamo otorgado por la Agencia Española de Cooperación Internacional (AECI-ICO) a 12 años de plazo en moneda
extranjera que vence en al año 2016, con 6 años de gracia, devenga intereses del 5.50% tasa efectiva anual.
.
En lo que va del año, se ha realizado operación back to back con el Scotiabank por un período de 365 días, por S/.
20´484,880.00 respectivamente, dejando como garantía depósitos de USD 7´690,000.00, los mismos que podrán ser
disponibles al vencimiento
17. CUENTAS POR PAGAR
30-06-13
CUENTAS POR PAGAR
31-12-12
Variación
5,733
4,956
777
4
28
(23)
670
2,292
(1,622)
vacaciones por pagar
1,239
0
1,239
Otros Gastos de Personal (incluye CTS)
1,385
637
748
Proveedores de Bienes y Servicios
1,261
2,000
(738)
1,172
0
1,172
Variación explicada por:
Cuentas por Pagar Diversas
Participaciones por pagar
Primas al Fondo de Seguro de Depósitos, Aportes y
Obligaciones con Instituciones recaudadoras de tributos
0
TOTAL VARIACIÓN :
777
Entre las partidas más significativas de este rubro tenemos las obligaciones por pagar a los trabajadores; la Participación
Laboral; las vacaciones devengadas por pagar que se harán efectivas en cumplimiento al rol de vacaciones de cada trabajador;
la Compensación por Tiempo de Servicios” que constituyen obligaciones de corto plazo. Son provisionadas mensualmente y se
abona según término de ley.
Otra partida importante está constituida por las deudas a proveedores de bienes y/o servicios ya recibidos o comprometidos en
el presente año.
Se Incluyen obligaciones tributarias de periodicidad mensual y anual como el impuesto a la renta, IGV, impuesto a las
transacciones financieras, pago a ESSALUD a AFP.
18. PROVISIONES
30-06-13
PROVISIONES
31-12-12
Variación
6,921
2,069
4,852
170
57
113
Variación explicada por:
Provisiones para Créditos Contingentes
Provisiones para litigios y demandas (contingentes)
139
64
75
Otras Provisión
2,524
1,948
576
Provisión para vacaciones y gratificaciones
4,088
0
4,088
TOTAL VARIACIÓN :
4,852
La provisiones Créditos contingentes esta constituida por las provisiones por las cartas fianzas que otorga la CMAC Sullana.
Las provisiones para litigios y demandas, que la CMAC Sullana tienen pendientes por las diversas demandas judiciales, litigios
y otros procesos que están relacionadas con las actividades que desarrollan, se realiza de acuerdo a la probabilidad de flujo de
salida de recursos para cada caso en particular, en aplicación a la NIC 37. A junio del 2013 se han registrado como importe s/
139 mil
La CMAC Sullana ha aprobado con fecha marzo del 2011 el “Manual para la Constitución y Registro de Provisiones por
Controversias Judiciales” donde se tiene por objetivo establecer las normas que regulen la identificación, constitución y registro
de provisiones con la finalidad de que los Estados Financieros reflejen razonablemente tanto interna como externamente los
pasivos y/o pasivos contingentes, teniendo en cuenta los criterios de reconocimiento y valorización de provisiones, en
aplicación a la Norma Internacional de Contabilidad Nº 37: “Provisiones, Pasivos Contingentes y Activos Contingentes”
A partir del mes de Julio 2010 se crea la provisión por cobertura de riesgo cambiario en devaluación de adeudados en Moneda
Extranjera,que se encuentra comprendida dentro de Otras Provisiones, la misma que se constituye de acuerdo al contrato
firmado con la Agencia Española de Cooperación Internacional (AECI) por el adeudado que mantenemos con ella. Dicha
provisión representa el 3% del saldo de capital.
19. OTROS PASIVOS
30-06-13
OTROS PASIVOS
31-12-12
Variación
6,376
5,179
1,197
0
1,366
(1,366)
Tributos por cuenta propia
0
370
(370)
Retenciones de tributos
0
534
(534)
Retenciones AFP
0
462
(462)
546
0
546
Créditos indirectos
546
0
546
INGRESOS DIFERIDOS
214
197
17
214
197
17
236
224
12
OPERACIONES EN TRAMITE
5,380
3,392
1,988
Operaciones por liquidar
5,380
3,392
1,988
Variación explicada por:
OBLIGAC. CON INSTITUC. RECAUDADORAS DE TRIBUTOS
INGRESOS POR INTERESES, COMISIONES Y GASTOS
COBRADOS POR ANTICIPADO
Intereses en suspenso por adjudicación de bienes
SOBRANTES DE CAJA
TOTAL VARIACIÓN :
1,197
A partir de enero del 2013 los ingresos por créditos indirectos se devengan en el plazo del crédito que equivales a S/ 546 mil
Las operaciones en trámite, las cuales deben ser regularizadas en un plazo no mayor a 30 días calendario. y operaciones de
naturaleza transitoria como descuento de aseguradoras, operaciones en tramite por transferencias CCE, comisiones y servicios
de recaudos, cajeros Global Net y cajero Visa.
20. PATRIMONIO NETO
30-06-13
CAPITAL SOCIAL
31-12-12
Variación
125,660
125,660
-
12
12
-
58,153
43,981
14,172
-95
115
(210)
RESULTADOS ACUMULADOS
5,798
0
5,798
RESULTADO NETO DEL EJERCICIO
7,941
25,767
(17,826)
CAPITAL ADICIONAL
RESERVAS
AJUSTE AL PATRIMONIO
El capital social de la CMAC – Sullana al 30.06.2013 es de S/ 125,6 millones, representado por 125’660,429 acciones
nominativas de valor nominal S/ 1.00 cada una, suscritas y pagadas por la Municipalidad Provincial de Sullana.
Reserva Legal: Art. 67º Ley General del Sistema Financiero y de Seguro y Orgánica de la SBS y AFP Nº 26702 y art. 4º D.S.
157-90-EF.
De conformidad con las normas legales vigentes, la Cmac-Sullana debe alcanzar una reserva legal no menor al 35 por ciento
de su capital pagado. Esta reserva se constituye mediante el traslado anual de no menos del 10 por ciento de las utilidades
netas.
Con fecha 11.03.13 se llevó a cabo la Junta General de Accionistas de la Cmac-Sullana donde se aprobó la distribución de
Utilidades a la Municipalidad de Sullana S.A del ejercicio 2012 por un monto 5’797,586.32 (Cinco Millones setecientos noventa
y siete mil quinientos ochenta y seis y 32/100 nuevos soles) según acuerdo de Concejo N° 022-2013/MPS
Se aprobó el aumento de capital social de la Caja Municipal de S/ 125’6 a S/ 140’4 aún pendiente de su inscripción en
Registros Públicos
La Utilidad Neta de la Caja Municipal de Sullana al 30.06.2013, ascendió a S/ 7’9 millones
A junio 2013 el Patrimonio Neto de CMAC Sullana totalizó un monto de S/. 197’4 millones
21. INGRESOS POR INTERES
Para el segundo trimestre de 2013, la Caja Municipal de Ahorro y Crédito (CMAC) de Sullana registró ingresos por intereses
por S/. 143’0 millones
30-06-13
INTERESES POR DISPONIBLES
30-06-12
Variación
3,134
2,211
923
3,134
2,211
923
Variación explicada por:
Intereses por Disponibles
TOTAL VARIACIÓN :
923
El aumento de los ingresos por intereses disponibles se ve directamente relaciona con el aumento en los depósitos en las
instituciones financieras por la tasa de interés atractiva que nos ofrecen
30-06-13
INVERSIONES DISPONIBLES PARA LA VENTA
30-06-12
Variación
1,124
304
820
1,124
304
820
Variación explicada por:
Inversiones disponibles para la venta
TOTAL VARIACIÓN :
820
30-06-13
INGRESOS POR INVERSIONES NEGOCIABLES Y A VCMTO.
30-06-12
Variación
133
0
133
133
0
133
Variación explicada por:
Ingresos por Inversiones Negociables y a Vencimiento
TOTAL VARIACIÓN :
133
El incremento de los ingresos por inversiones negociables y a vencimiento se debe a que se ha invertido Operaciones de reporte ,
se ha comprado CD del BCR el cual es un activo 100% liquido y sus rendimientos se encuentran exonerados de impuesto a la
renta asimismo estos CD se pueden utilizar como garantía .
30-06-13
INGRESOS Y COMISIONES POR CARTERA DE CRÉDITOS
30-06-12
Variación
138,679
127,649
11,030
138,558
121
127,387
262
11,171
(141)
Variación explicada por:
Intereses por Créditos
Comisiones por créditos
TOTAL VARIACIÓN :
11,030
Los ingresos por intereses de créditos se han incrementado debido al desempeño favorable de las colocaciones crediticias en el
2013. Este resultado se justifica por el dinamismo en los ingresos percibidos se refleja en la mayor participación de los intereses
de la cartera de créditos (8.64%) y estos resultados se manifiestan por la expansión crediticia que ha experimentado la institución
con la ampliación de sus oficinas de atención a nivel nacional.
22. GASTOS POR INTERESES
Los gastos por intereses de las operaciones pasivas que asume CMAC Sullana en el segundo trimestre del 2013 fueron de S/.
37’0 millones
30-06-13
INTERESES Y COMISIONES POR OBLIGACIONES CON EL PÚBLICO
30-06-12
Variación
32,792
27,965
4,828
32,792
27,965
4,828
Variación explicada por:
Intereses por obligaciones con el Público
TOTAL VARIACIÓN :
4,828
Con relación a los gastos por intereses y comisiones por obligaciones con el público, existe un incremento de 17.26 % en
comparación por lo obtenido en el mismo periodo del año 2012
Los mayores intereses recaen en el pago sobre depósitos en la modalidad de Plazo Fijo que mantiene CMAC Sullana en su
portafolio de captaciones.
30-06-13
INTER. POR DEPÓS. DE EMP.DEL SIST.FINANC.Y
ORG.FINANC.INTERN.
30-06-12
Variación
677
443
234
677
443
234
Variación explicada por:
Intereses por obligaciones con el Público
TOTAL VARIACIÓN :
234
30-06-13
INTERESES POR ADEUDADOS Y OBLIG.DEL SIST.FINANCIERO DEL
PAÍS
30-06-12
Variación
1,933
1,977
(44)
0
603
1,330
0
992
985
0
(389)
345
Variación explicada por:
Intereses por adeudados y obligaciones con el BCRP
Intereses por adeudados y obligaciones con COFIDE
Intereses por adeudados y obligaciones con emp del Sist.Financ.país
TOTAL VARIACIÓN :
(44)
30-06-13
INTERESES POR ADEUDADOS Y OBLIG.CON INST.FINANC.EXTERIOR
30-06-12
Variación
1,601
1,673
(72)
1,601
0
1,673
0
(72)
0
Variación explicada por:
Intereses por adeudos y obligac. con Instituciones financieras del ext.
Intereses por adeudados y obligaciones con COFIDE
TOTAL VARIACIÓN :
(72)
Por su parte, los intereses pagados a los adeudos con Instituciones Financieras del Exterior disminuyeron entre junio 13 y
Diciembre 12 en un 4.29% (+S/. 72 mil), debido que se han ido amortizando
30-06-13
PROVISIONES PARA INCOBRABILIDAD DE CREDITOS DEL EJERCICIO
30-06-12
Variación
27,374
24,522
2,853
27,374
24,522
2,853
Variación explicada por:
Provisiones para Incobrabilidad de Créditos
TOTAL VARIACIÓN :
2,853
En el II Trimestre del año 2013 el Estado de Resultados, reportó un nivel de gasto en provisiones para incobrabilidad de créditos
ascendente a S/. 27.4 millones
23. INGRESOS POR SERVICIOS FINANCIEROS
Los ingresos por servicios financieros alcanzaron un nivel de S/. 5’4 millones durante el 2T13, importe superior al registrado en el
2T12 de S/ 2’4 millones
30-06-13
INGRESOS POR OPERACIONES CONTINGENTES
30-06-12
Variación
392
215
176
392
215
176
Variación explicada por:
Ingresos por Operaciones Contingentes
TOTAL VARIACIÓN :
176
30-06-13
INGRESOS DIVERSOS
30-06-12
Variación
5,023
2,275
2,748
5,023
2,275
2,748
Variación explicada por:
Ingresos por Servicios Diversos
TOTAL VARIACIÓN :
2,748
24. GASTOS POR SERVICIOS FINANCIEROS
30-06-13
PRIMAS AL FONDO DE SEGURO DE DEPÓSITOS
30-06-12
Variación
2,253
1,955
298
2,253
1,955
298
Variación explicada por:
Primas para Fondo de Seguro de Deposito
TOTAL VARIACIÓN :
298
30-06-13
GASTOS DIVERSOS
30-06-12
Variación
1,813
1,618
195
10
73
1,730
14
0
1,604
0
Variación explicada por:
Mantenimiento y cargos de cuentas bancarias
Tarjetas de crédito y debito
Cargos en cuentas bancarias por servicios
126
TOTAL VARIACIÓN :
126
25. RESULTADO DE OPERACIONES FINANCIERAS ROF
30-06-13
INVERSIONES DISPONIBLES PARA LA VENTA
30-06-12
Variación
15
(90)
105
15
(90)
105
Variación explicada por:
inversiones disponibles para la venta
TOTAL VARIACIÓN :
105
30-06-13
GANANCIA O PERDIDA EN PARTICIPACIONES
30-06-12
Variación
66
0
66
66
0
66
Variación explicada por:
Ganancia en Inversiones en Subsidiarias y asociadas
TOTAL VARIACIÓN :
66
30-06-13
Utilidad perdida en diferencia de cambio
30-06-12
Variación
801
622
179
1,104
564
5,963
(255)
0
(6,575)
548
0
4,170
(26)
0
(4,070)
556
564
1,793
(229)
0
(2,505)
Variación explicada por:
Ganancia por diferencia de cambio por operaciones spot de M.E
Ganancia por diferencia por nivelación de cambio - inversiones
Ganancia por diferencia por nivelación de cambio - otros
Pérdida por diferencia de cambio por operaciones spot de M.E.
Pérdida por diferencia por nivelación de cambio - Inversiones
Pérdida por diferencia por nivelación de cambio - otros
TOTAL VARIACIÓN :
179
30-06-13
Otros
30-06-12
Variación
70
85
(15)
70
85
(15)
Variación explicada por:
otros
26. GASTOS DE ADMINISTRACIÓN
Al 30 de Junio de 2013 los gastos administrativos de CMAC Sullana sumaron S/. 64’7 millones, que representa un aumento de
S/. 13’4 millones, un incremento de 26.05% con respecto al mismo período del año anterior
30-06-13
GASTOS DE PERSONAL Y DIRECTORIO
30-06-12
Variación
36,792
29,101
7,692
36,670
123
29,002
99
7,668
24
Variación explicada por:
Gastos de Personal
Gastos del Directorio
TOTAL VARIACIÓN :
7,692
Los gastos de personal se incrementaron en S/. 7’6 millones (+26.43%) en línea con la estrategia de crecimiento del negocio,
fundamentalmente por la contratación de un mayor número de empleados al cierre del 2T13 (1675), así como por el incremento de
remuneraciones y beneficios sociales
30-06-13
GASTOS POR SERVICIOS RECIBIDOS DE TERCEROS
30-06-12
Variación
26,943
21,396
5,547
26,943
21,396
5,547
Variación explicada por:
Gastos por Bs.y Servicios Recibidos de Terceros
TOTAL VARIACIÓN :
5,547
En la comparación del 2T13 y 2T12, se registra un incremento de +25.93% en los gastos por bienes y servicios recibidos de
terceros (+S/. 5’5 millones)
30-06-13
IMPUESTOS Y CONTRIBUCIONES
30-06-12
Variación
1,029
883
146
1,029
883
146
Variación explicada por:
Tributos
TOTAL VARIACIÓN :
146
27. DEPRECIACIÓN Y AMORTIZACIÓN
30-06-13
DEPRECIACIÓN Y AMORTIZACIONES
30-06-12
4,114
Variación
3,274
840
Variación explicada por:
30-06-13
DEPRECIACIÓN DE INM. MAQ Y EQUIPO
30-06-12
Variación
2,013
2,014
(1)
2,013
2,014
(1)
Variación explicada por:
Depreciación de Inmuebles, Mobiliario y Equipo
TOTAL VARIACIÓN :
(1)
30-06-13
AMORTIZACIÓN DE GASTOS
30-06-12
Variación
2,102
1,261
841
2,102
1,261
841
Variación explicada por:
Amortización de gastos de software adquirido
TOTAL VARIACIÓN :
841
28. VALUACION DE ACTIVOS Y PROVISIONES
30-06-13
PROVISIONES PARA CONTINGENCIAS Y OTRAS
30-06-12
Variación
112
23
8
112
23
8
Variación explicada por:
Provisión para contingencias genéricas, especificas y otras
TOTAL VARIACIÓN :
8
Esta provisión se ve incrementada por las provisiones contingentes por los créditos indirectos (cartas fianzas) las cuales de acuerdo
a la calificación del cliente pueden aumentar las tasas de provisión debido a la variación en el entorno del mercado productivo de
los sectores económicos que atiende la Cmac- Sullana.
30-06-13
PROVISIONES PARA BIENES REALIZABLES, RECIBIDOS EN PAGO
30-06-12
Variación
285
192
93
285
192
93
Variación explicada por:
Provisión para bienes realizables , recibidos en pago , recuperados
TOTAL VARIACIÓN :
93
Los ingresos netos por recuperación de créditos contienen las ganancias y/o pérdidas por venta de bienes adjudicados en
recuperación de créditos, así como las provisiones de dichos bienes adjudicados e ingresos por recuperación de cartera castigada.
30-06-13
OTROS PROVISIONES
30-06-12
Variación
380
385
(5)
380
385
(5)
Variación explicada por:
Otros ingresos de ejercicios anteriores
Asimismo también se encuentra la provisión por cobertura de riesgo cambiario la cual establece una tasa de 3% sobre el saldo de
capital del adeudo otorgado por la Agencia Española de Cooperación Internacional (AECI-ICO)
29. OTROS INGRESOS Y GASTOS
30-06-13
OTROS INGRESOS Y GASTOS
30-06-12
Variación
77
3,732
(3,655)
77
3,732
(3,655)
Variación explicada por:
Otros Ingresos gastos
TOTAL VARIACIÓN :
(3,655)
30. IMPUESTO A LA RENTA
30-06-13
30-06-12
3,474
6,511
Variación
-3,037
3,474
6,511
-3,037
Variación explicada por:
Impuesto a la Renta
TOTAL VARIACIÓN :
(1,141)
31. RESULTADO DEL EJERCICIO
30-06-13
RESULTADO NETO DEL EJERCICIO
7,941
30-06-12
15,038
Variación
(7,097)
En el periodo de Enero a Junio 2013 se logró acumular una utilidad neta de S/ 7’9 millones inferior en 47.20% a lo registrado en el
mismo periodo del año anterior (S/ 15´0 millones)
32. PATRIMONIO EFECTIVO
Al 30 de junio de 2013, el patrimonio Efectivo la Caja Municipal de Sullana determinado según las normas legales vigentes es de
S/.227’2 millones y a Diciembre del 2012 S/.213’0 millones reportándose un patrimonio básico de S/. 196’5 millones,
representando el 86.49% del Patrimonio Efectivo Total, seguido del patrimonio Suplementario con un saldo de S/.30’6 millones.
Esta cifra se utiliza para calcular ciertos límites y restricciones aplicables a todas las entidades bancarias en Perú, los cuales la
gerencia considera haber cumplido en su totalidad.
A partir del 01 de julio del 2010 entró en vigencia la Resolución SBS Nº 14354-2009 “Reglamento para el Requerimiento de
Patrimonio Efectivo por Riesgo de Crédito”, en la cual se dispone que las instituciones financieras pueden calcular su requerimiento
de patrimonio efectivo por riesgo de crédito utilizando el método estándar o los métodos basados en calificaciones internas
Patrimonio Efectivo al 30 de Junio 2013:
jun-13
Patrimonio efectivo de Nivel 1
Capital y Reservas:
Capital Pagado
Donaciones
Reservas Legales
Reservas Legales especiales
Utilidades acumuladas con acuerdo de capitalización
Utilidad neta del ejercicio con acuerdo de capitalización
Perdida no realizada por inversiones disponibles para la venta
Patrimonio efectivo de Nivel 2
Crédito Subordinado porción computable COFIDE
Crédito Subordinado porción computable BID
Provisión Genérica Obligatoria
Provisión para créditos contingentes Genéricas
Total
dic-12
125,660
12
26,284
31,869
5,798
7,047
-95
196,576
125,660
12
23,707
20,274
0
13,346
-3
182,998
8,100
6,763
15,662
165
30,689
8,100
6,763
15,142
52
30,057
227,265
213,055
33. Situación Tributaria
La Caja Municipal de Sullana, está sujeta al régimen tributario peruano, la que exige agregar y deducir al resultado, mostrado en los
estados financieros, aquellas partidas que la referida legislación reconoce como gravables y no gravables, respectivamente. La tasa
del impuesto a la renta al 30 de Junio del 2013 fue de 30 por ciento sobre la utilidad gravable
Las autoridades tributarias tienen la facultad de revisar y, de ser aplicable, hacer una nueva determinación por el impuesto a la renta
calculado por la Caja Municipal de Sullana cuatro años posteriores al año de la presentación de la Declaración de Impuestos. La
última fiscalización realizada a la CMAC Sullana se realizo para el ejercicio 2008 ejecutada en los años 2010 y 2011
A partir del 1 de Enero del 2006, es de aplicación el Impuesto Temporal sobre los Activos Netos, que grava a los generadores de
rentas de tercera categoría sujetos al régimen general del Impuesto a la Renta. La base imponible del impuesto está constituida por
el valor de los activos netos consignados en el Balance General al 31 de Diciembre del período anterior al que corresponda el pago,
deducidas las depreciaciones y amortizaciones. La tasa del impuesto es de 0.4% aplicable al monto de los activos netos que
excedan de S/. 1 millón. Dicho impuesto podrá ser pagado al contado ó en nueve cuotas mensuales sucesivas. El monto
efectivamente pagado puede ser utilizado como crédito contra los pagos a cuenta del Impuesto a la Renta del año 2011 y
posteriormente, contra el pago de regularización del Impuesto a la renta del mismo período; en caso de no poder aplicarse este
impuesto deberá solicitarse su devolución.
Para los ejercicios 2013 las tasas del impuesto a las transacciones financieras han sido fijadas en 0.005% y se aplica sobre los
cargos y débitos en las cuentas bancarias o movimientos de fondos a través del sistema financiero, salvo que la misma se
encuentre exonerada.
34. Gestión Integral de Riesgo
En la CMAC-Sullana, la gestión del riesgo conforma uno de los pilares básicos de la estrategia de crecimiento sostenido. La gestión
integral de riesgos se realiza, como parte de su accionar diario, en forma integrada a los procesos de negocio; y, como parte de la
generación de valor, a través de una adecuada identificación, valoración, control y seguimiento de los riesgos que tienen por
objetivo garantizar la solvencia patrimonial.
Las funciones de la gestión, seguimiento y control de los riesgos se efectúan de forma autónoma y con independencia respecto de
la función del tomador de riesgos o área de negocios. La gestión del riesgo se encamina hacia la estructuración de un perfil de
riesgo alineado con los objetivos estratégicos de la CMAC-Sullana y que nos permite cuantificar los riesgos en forma más detallada
al poder contar con escenarios y/o modelos más eficientes que describan la rentabilidad/riesgos y el insumo de capital. Para ello se
han establecido diversas políticas, procedimientos y principios aprobados por el Directorio, entre los cuales se indican los más
importantes:
Riesgo de Crédito
El Riesgo de Crédito es la posibilidad de pérdidas por la incapacidad o falta de voluntad de los deudores, contrapartes o terceros
obligados, para cumplir con sus obligaciones contractuales. La gestión del Riesgo de Crédito de la CMAC-Sullana se fundamenta
en la evaluación integral en todas las etapas del proceso crediticio: admisión, evaluación, registro, seguimiento y recuperación, así
como en el uso intensivo de técnicas de evaluación de contacto personal con el potencial deudor complementadas con
herramientas diseñadas para la gestión del riesgo.
La CMAC-Sullana realiza un seguimiento constante de los niveles de riesgos a nivel de portafolio e individual, con el propósito de
identificar que las exposiciones afectas al riesgo de crédito se encuentren en los niveles aceptados y definidos en el apetito y
tolerancia al riesgo de la institución.
A nivel individual, el riesgo de crédito se gestiona a través de la evaluación de la capacidad de pago del deudor, su conducta de
pago interno y en el sistema financiero así como en la determinación de su capacidad de endeudamiento. La metodología de la
evaluación individual del riesgo de crédito se fundamenta en el conocimiento integral de los factores cuantitativos y cualitativos que
afectan los principios básicos de aceptación del riesgo.
A nivel de portafolio, la CMAC-Sullana realiza un seguimiento continuo a los indicadores de calidad y diversificación de la cartera de
colocaciones, para lo cual ha implementado un sistema de evaluación de indicadores por bandas de riesgo, incluyendo el análisis
de concentración individual, concentración grupal, en productos, sectores económicos entre otros, que son monitoreadas y para los
cuales se determinan acciones correctivas en función a la banda de riesgo en la cual se ubica el indicador.
La CMAC-Sullana, además, ha implementado una política de plena cobertura de la cartera de alto riesgo para lo cual se aplican
provisiones, obligatorias y voluntarias, en función al nivel de riesgo individual o grupal de las exposiciones afectas a riesgo de
crédito, lo cual incluye un análisis de los factores externos al deudor que pudieran afectar la capacidad de pago o incrementar su
posibilidad de incumplimiento.
Provisiones:
Los tipos de crédito Pequeña Empresa (42.24%), Microempresa (35.59%) y Consumo (20.14%), concentran el mayor
porcentaje de las provisiones constituidas acumuladas a Jun13. Es de indicar que los créditos Pequeña empresa
presentan el mayor incremento de provisión constituida entre Dic12 y Jun13, con un aumento nominal de S/.12.71 Mill.
Esto en razón de ser la cartera con la mayor proporción del saldo colocado institucional.
La variación positiva del saldo provisión es ocasionada por el aumento en los días de atraso de créditos ya deteriorados o
con problemas en la capacidad de pago, por aumento de la calificación vía el alineamiento con el sistema financiero, o por
aumento vía alineamiento interno al tener el deudor más de un crédito con la institución y al estar uno de ellos con días de
mora en sus pagos.
Por producto, se tiene que la mayor concentración de provisión se encuentra en el producto Empresarial (59.62%),
Agrícolas (16.37%) y de los créditos Personales (20.08%).
La mayor variación nominal de provisiones respecto a May13 por Producto se ha dado en los Empresariales (S/.3.43 Mill.)
seguido de los Personales (S/.1.93 Mill.) y los Agrícolas con (S/.0.39 Mill).
Ante ello la CMAC-Sullana ha establecido que las diferentes administraciones orienten sus esfuerzos en realizar un
seguimiento preventivo a los deudores de manera que permita identificar tempranamente los factores de riesgo que
puedan debilitar su capacidad de pago, adicionalmente el área de Seguimiento y Calidad de Cartera se encarga de
monitorear preventivamente a los deudores con ciertos indicadores de alerta.
Riesgo de Liquidez y Mercado
La CMAC-Sullana está sujeta a la regulación y supervisión de la Superintendencia de Bancos, Seguros y AFP´s (SBS) y a los
lineamientos de política monetaria que aplica el Banco Central de Reserva del Perú (BCRP).
La SBS alinea sus normas conjuntamente con la política monetaria del BCRP que en su conjunto forman las “políticas
macroprudenciales” la cual consiste en contener el riesgo sistémico y promover la estabilidad del sistema financiero.
La gestión del riesgo de liquidez1 se realiza mediante la identificación de los factores que puedan originar un retardo o
aceleramiento del ingreso o salida de fondos. Para su evaluación se realiza análisis de ratios, análisis de brechas de liquidez y
análisis de estrés de liquidez (información presentada en los Anexos SBS N°15-A, N°16 y N°16-B). Asimismo para el control del
riesgo de liquidez, la CMAC-Sullana realiza un seguimiento diario de los ratios de liquidez, del comportamiento de las brechas de
liquidez por plazos de vencimiento, marginales y acumulados en cada banda temporal (con periodicidad mensual) así como al
cumplimiento de límites relacionados (concentración de depositantes). A su vez se cuenta con planes de contingencia de liquidez.
Al evaluar los ratios de liquidez (activos líquidos/ pasivos de corto plazo) tanto en moneda nacional como en moneda extranjera
para el segundo trimestre del 2013 se tuvo como promedio 32.43% y 68.03% respectivamente lo cual es ampliamente superior al
mínimo establecido por la SBS.
CuadroN°1. Ratio de Liquidez
Trimestre
I T rimestre
II T rimestre
Ratio de Liquidez
MN
ME
30.18%
53.22%
32.43%
68.03%
La gestión de los riesgos de mercado, comprende la gestión del riesgo cambiario2, riesgo de precio3 y riesgo de tasa de interés4
referidas a las pérdidas originadas por fluctuaciones en los precios de mercado y que la CMAC-Sullana identifica a través de los
descalces entre posiciones activas y pasivas (Riesgo cambiario), por posiciones en instrumentos representativos de capital
(Riesgo de precio) e instrumentos representativos de deuda (Riesgo de tasa de interés).
El control de los riesgos de mercado se realiza a través del seguimiento de los niveles de exposición al riesgo de mercado y al
cumplimiento de límites definidos internamente y por el ente regulador. De manera individual los riesgos de mercado se evalúan y
controlan de la siguiente manera:
•
Riesgo de tasa de interés, se determinan las ganancias en riesgo, valor patrimonial en riesgo y el gap de duración
(empleo de los Anexos SBS N°07-A y N°07-B).
•
Riesgo cambiario se emplean metodologías VaR de varianzas y covarianzas la cual permite estimar la máxima pérdida
que podría registrar un portafolio en un intervalo de tiempo determinado y con cierto nivel de confianza, acompañado de
Posibilidad de pérdidas debido a los descalces de vencimientos entre activos y pasivos que conlleven a posibles pérdidas por incumplimiento de las obligaciones
asumidas; así como, no poder cerrar rápidamente posiciones abiertas, en la cantidad suficiente y a un precio razonable.
2
Posibilidad de pérdidas derivadas de fluctuaciones de los tipos de cambio y del precio del oro.
3
Posibilidad de pérdidas derivadas de fluctuaciones de los precios de los valores representativos de capital (inversiones).
4
Posibilidad de pérdidas derivadas de fluctuaciones de las tasas de interés.
1
un análisis de estrés (VaR Stress Testing) y validación del modelo (Back Testing), medidas de stop loss o máximas
pérdidas esperadas por posición de cambio.
•
Riesgo de precio, se obtienen indicadores de concentración de las inversiones (cuya composición es de renta fija) por
fondo y custodio.
Para el monitoreo de los controles de los riesgos de liquidez y mercado, la CMAC-Sullana ha elaborado un sistema de evaluación
de indicadores por bandas de riesgo (niveles de alertas tempranas), los mismos que son monitoreados a diario mediante un boletín
de Riesgos de liquidez y mercado. Asimismo se elabora informes mensuales y trimestrales de evaluación del riesgo de liquidez y
mercado para el Comité de Riesgos.
Riesgo Operacional
El Riesgo Operacional se define como la posibilidad de pérdidas debido a procesos inadecuados, fallas del personal, de la
tecnología de información, o eventos externos. Esta definición incluye el riesgo legal, pero excluye el riesgo estratégico y de
reputación. Para la gestión de dicho riesgo, se cuenta con el análisis de riesgos con un enfoque por procesos en las principales
líneas de negocio y de soporte, tomando como referencia que se está realizando un re-enfoque hacia la gestión por procesos,
mediante la Metodología COSO ERM.
Se actualizó los procesos de negocios y de soporte que son críticos para la CMAC-SULLANA, asimismo se continúa con la segunda
revisión a la matriz de riesgos operaciones de la CMAC-Sullana, identificando, evaluando y mitigando los riesgos operacionales en
los procesos críticos a través de los talleres de autoevaluación en las líneas de negocio; se puede indicar que dichos riesgos se
encuentran controlados mayoritariamente, al encontrarse un riesgo residual bajo/moderado. Esta gestión se realiza con el apoyo de
un sistema de información especializado. Se han definido variables cuantitativas para los rangos de probabilidad e impacto.
Se cuenta con un sistema de información el cual permite gestionar los riesgos operacionales como la base de datos de pérdidas por
riesgo operacional, mediante valores cualitativos y cuantitativos, gestión de controles y de medidas de tratamiento.
La gestión de eventos se realiza a través del mismo sistema, al cual acceden los Gestores de Riesgos de cada agencia y área de
soporte para registrar los eventos que se suscitan en cada uno de sus ámbitos. Con esto se puede indicar que la CMAC-Sullana ha
implementado y viene expandiendo la cultura del registro de eventos, dentro de los cuales se incluye a los eventos de pérdida y de
casi pérdida.
Ante la salida de un nuevo producto, servicio o ante cambios significativos en el ambiente operativo e informático la CMAC-Sullana
realiza una autoevaluación de los riesgos que pudieran presentarse con la finalidad de mitigarlos.
Las funciones relacionadas a la gestión del riesgo operacional del Directorio, Gerencia Mancomunada, Comité de Riesgos, Unidad
de Riesgos, Sub Unidad de Riesgo Operacional, Gestores de Riesgo Operacional, Áreas, Unidades y Órganos, se encuentran
definidas en el Manual de Organización y Funciones de la CMAC-Sullana.
El Comité de Riesgos aprobó el lanzamiento del Sistema de Incentivos por riesgo operacional a nivel de toda la Institución, que
tiene por objeto evaluar a la metodología de la gestión del riesgo operacional en la CMAC-Sullana y aspectos de seguridad de la
información y de continuidad del negocio.
Se capacitó a las áreas y gestores de riesgos en el procedimiento sobre la conciliación de eventos de pérdidas relacionada al nuevo
plan contable; la Sub Unidad de Riesgo Operacional realizó el monitoreo a la conciliación contable de eventos de pérdida por riesgo
Operacional.
Riesgo Estratégico
En la gestión del riesgo estratégico se busca evitar pérdidas por decisiones de alto nivel asociadas a la creación de ventajas
competitivas sostenibles, así como a fallas o debilidades en el análisis del mercado, tendencias e incertidumbre del entorno,
competencias claves de la empresa y en el proceso de generación e innovación de valor.
La CMAC-Sullana con la finalidad de minimizar pérdidas asociadas al riesgo estratégico viene definiendo las políticas, controles y
procedimientos relacionados a la gestión de las 05 categorías del Riesgo Estratégico, mismas que están acorde con la definición
establecida en la Resolución SBS Nº037-2008 “Reglamento de la Gestión Integral de Riesgos” y que además consideran los
procesos estratégicos establecidos en la CMAC-Sullana. Dichas categorías son:
1.
Gobierno Corporativo: Esta categoría considera la conducta y desempeño de la Junta General de Accionistas, el
Directorio y la Gerencia Mancomunada, puesto que son éstos quienes toman las decisiones en la empresa.
2.
Dinamismo del entorno: Esta categoría considera el comportamiento del entorno donde se desarrolla la CMAC-Sullana,
tendencias e incertidumbres referidas al ambiente político, económico, social, cultural y demográfico, tecnológico y
ecológico, tendencias del consumidor, que podrían llevar a fallas o debilidades en el análisis del mercado.
3.
Planeamiento y asignación de Recursos: Esta categoría considera los aspectos referidos a la planificación interna de la
CMAC-Sullana, referida a recursos y proyecciones financieras, presupuesto y la elaboración del plan estratégico
institucional.
4.
Iniciativas Principales: Esta categoría considera los aspectos referidos en la investigación y desarrollo de nuevos
productos y servicios, la gestión de marketing (gestión de mercados y clientes potenciales, gestión publicitaria), que
limiten el proceso de generación e innovación de valor.
5.
Relaciones con terceros: Esta categoría considera los aspectos referidos al proceso de fusiones, adquisiciones, venta
de activos y alianzas con terceros.
Las áreas claves en la gestión del riesgo Estratégico son: Planeamiento, Investigación y Desarrollo, Sistemas y Marketing, siendo
monitoreados y controlados por la Unidad de Riesgos, el Oficial de Cumplimiento Normativo, el OCI y Auditoría Interna,
respectivamente.
Riesgo de Reputación
En la gestión del riesgo de reputación se busca evitar la posibilidad de pérdidas por la disminución de la confianza en la integridad
de la institución, que surge cuando el buen nombre de la CMAC-Sullana es afectado.
Se cuenta con el Manual de Gestión de Riesgo de Reputación, el cual fue aprobado por el Comité de Riesgos y ratificado en Sesión
de Directorio; el cual aborda la identificación de los objetivos estratégicos de la CMAC-Sullana y cómo éstos se relacionan con la
reputación del mismo, destacando su impacto frente a distintos grupos de interés. Por ello, dado que es de vital importancia
identificar cuáles son los grupos de interés que pueden afectar o ser afectados, positiva o negativamente, ante posibles eventos que
perturben el buen nombre de la CMAC-Sullana, se ha definido como grupos de interés a: Clientes, Empleados, Alta Dirección,
Inversionistas, Reguladores, Accionista, Organismos de Cooperación, Proveedores, Comunidad/Medio Ambiente, Activistas,
Competencia y Medios.
La cuestión esencial es tener una visión clara del poder real de cada grupo de interés y los objetivos que se esperan lograr desde o
hacia la CMAC-Sullana, para desplegar una estrategia que minimice el riesgo. Los eventos de pérdida ocasionados por el riesgo de
reputación se encuentran relacionados con los grupos de interés y con las expectativas críticas que afectan al valor integral del
negocio.
Con la finalidad de cubrir las expectativas críticas y gestionar los riesgos asociados a ellas, la CMAC-Sullana ha definido seis
dimensiones mediante las cuales gestiona el riesgo de reputación, siendo estas:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
Atractivo Emocional.
Productos y Servicios.
Entorno de Trabajo.
Desempeño Financiero
Visión y Liderazgo
Responsabilidad Social
La gestión del riesgo de reputación es de aplicación de la Alta Dirección, así como de todo el personal que labora en la CMACSullana en el nivel que le corresponde. Sin embargo con la finalidad de gestionar las seis dimensiones de la reputación se han
identificado a las unidades orgánicas que tienen relación directa con dicha gestión, como son: Imagen Corporativa, Atención al
Usuario, Marketing, Gestión de Recursos Humanos, Gestión del Desarrollo del Talento Humano, Logística, Mantenimiento e
Infraestructura; siendo monitoreados y controlados por la Unidad de Riesgos, la Unidad de Prevención de Lavado de Activos, el
Oficial de Cumplimiento Normativo, el OCI y la Unidad de Auditoría Interna, respectivamente.