Ethna-DYNAMISCH (RT) 30.06.2016 es_ES

Información sobre el fondo al 31.10.2016
Ethna-DYNAMISCH (R-T)
ISIN
Clase de participación
Sociedad de inversión
Categoría de inversión
LU1134174397
capitalización (T)
ETHENEA Independent Investors S.A.
fondo mixto OCDE¹
centrado en acciones
DZ PRIVATBANK S.A.
Luxemburgo
20.04.2015
31 de diciembre
228,66 mills.
1,13 mills.
EUR
Banco depositario
País de constitución
Fecha de lanzamiento
Fin del año fiscal
Volumen del fondo
Volumen de la clase
Moneda del tramo
¹ Fondo mixto con el foco de inversión sobre emisores de países de la OCDE
(www.oecd.org), sobre todo Europa, Norteamérica, Japón y Australia
Cuotas
Comisión de
suscripción
Comisión de gestión
Comisión de
administración
Comisión del banco
depositario
Comisión de
rentabilidad
hasta 1,00%
Rendimiento
bruto4
Desde el inicio del año 2016
Desde el lanzamiento
Anualizado desde la primera emisión
-2,29
-7,83
-5,18
-2,29
-6,91
-4,56
31.10.2015 - 31.10.2016
20.04.2015 - 31.10.2015
-2,54
-5,43
-2,54
-4,48
Los datos se basan en datos históricos. El rendimiento especificado no constituye un indicador fiable de resultados futuros. El valor de las participaciones puede fluctuar. La rentabilidad mostrada no tiene en cuenta las eventuales comisiones de suscripción o de reembolso y/o las comisiones.
Rendimiento bruto4 (20.04.2015 - 31.10.2016)
100
2,00% p. a.
98
0,10% p. a.
96
0,05% p. a.
94
10% sobre el exceso de rentabilidad
superior al 7% de rentabilidad
absoluta
1,77%
Valor de reembolso al 31.10.2016 en EUR
Volatilidad anualizada (12 meses)
Sharpe Ratio² (12 meses)
93,09
6,14%
-0,36
² Rendimiento sobre el tipo de interés sin riesgo en relación con la volatilidad
Objetivo de inversión: Atractivas oportunidades de
beneficio con un rendimiento a largo plazo.
El Ethna-DYNAMISCH, cuyo objetivo es mantener el capital a largo
plazo y conseguir atractivos beneficios, se dirige a inversores que estén
interesados en invertir su capital a medio y largo plazo y que conocen y
están dispuestos a asumir las elevadas oscilaciones de los valores en los
mercados de acciones internacionales a favor de un elevado potencial de
ganancias. La gestión del fondo lo consigue gracias a un enfoque activo de
la gestión que tiene en cuenta tanto la actual situación actual del mercado
como su desarrollo en el futuro. Según la situación del mercado, la
Gestión de Fondos adapta la cuota de acciones de forma activa hasta un
máximo del 70%.
90
may 15
jul 15
sep 15
mar 16
may 16
jul 16
sep 16
nov 16
Base de cálculo: valor de la unidad (incluyendo la cuota de suscripción solamente del
primer año de inversión); distribuciones se reinvierten. El cálculo se realiza de acuerdo
con el método BVI. El rendimiento de este modelo de cálculo se basa en un importe de
inversión de 1.000 EUR y es ajustado por los siguientes costes: cuota de suscripción del
1,00% (reducción del importe de inversión de 9,90 EUR = 0,990% en el primer día de
inversión) en el primer año de la inversión. En cuanto a la gestión de la cuenta de
depósito, su banco puede cobrar comisiones de mantenimiento de la cuenta que
reducen el rendimiento.
4
Las comisiones de depósito y de gestión, así como todos los demás gastos que
representan cargas para el fondo según las condiciones del contrato están incluidas en
el cálculo. Los beneficios se vuelven a invertir. El cálculo del rendimiento se realiza según
el método BVI (en Suiza, corresponde al método SFAMA), esto significa que la prima de
emisión, los gastos de transacción (como gastos de pedido o el corretaje del corredor)
así como la custodia de depósito y otros gastos de gestión no están incluidos en el
cálculo. El resultado de la inversión sería menor si se tiene en cuenta la prima de
emisión.
3
15 primeras posiciones
Bonos: 19,00%
Acciones: 65,62%
Finanzas: 18,90%
Bienes de consumo: 20,91%
Acciones neto: 55,33%
Liquidez: 15,84%
Industria: 3,07%
Tecnología: 14,60%
Comunicación: 33,83%
Materias primas: 8,69%
Fuente: ETHENEA
ene 16
Los datos se basan en datos históricos. El rendimiento especificado no constituye un indicador fiable de resultados futuros. El valor de las participaciones puede fluctuar. La rentabilidad mostrada no tiene en cuenta las eventuales comisiones de suscripción o de reembolso y/o las comisiones.
60 %
Otros: -0,46%
nov 15
Fuente: cálculos propios ETHENEA
Asignación por sectores
(inversión de acciones)
Estructura de la cartera5
40 %
92
Fuente: ETHENEA
Samsung Electronics
Nippon Telephone Corp
Pfizer Inc.
Allianz SE
Cisco Systems Inc.
Oracle Corporation
UPM-Kymmene Corporation
Unilever NV
Verizon Communications Inc.
Publicis Groupe S.A.
KDDI Corporation
Pargesa Holding S.A.
Dte. Telekom AG
LG Uplus Corporation
Hoya Corporation
2,82%
2,64%
2,56%
2,48%
2,45%
2,44%
2,36%
2,35%
2,32%
2,18%
2,15%
2,14%
2,09%
2,06%
2,01%
Fuente: ETHENEA
generated by FactsheetsLIVE™ - www.factsheetslive.com
* Para el periodo comprendido entre el 20 de abril
y el 31 de diciembre de 2015.
En el proceso de comercialización de un fondo puede ser que la compañía financiera pague comisiones a los socios de distribución. La cantidad exacta debe
consultarse al banco distribuidor.
20 %
Rendimiento
neto3
Período
Ethna-DYNAMISCH (R-T)
TER* a 31.12.2015
0%
Rendimiento en %
Información sobre el fondo al 31.10.2016
Ethna-DYNAMISCH (R-T)
Perfil de riesgo y rentabilidad
Indicador sintético
ç Bajo riesgo
Alto riesgo è
ç Ganancias potencialmente más bajas
1
2
3
Ganancias potencialmente más altas è
4
5
6
7
Descripción: Los datos históricos que se emplean para calcular el
indicador sintético no son un indicio fiable sobre el futuro perfil de
riesgo y beneficio del fondo. La clasificación realizada puede sufrir
cambios y, por lo tanto, puede sufrir alteraciones con el paso del
tiempo. Ni siquiera la categoría más baja se puede equiparar a una
inversión libre de riesgos.
Razón de la clasificación: Este tipo de participaciones se ha clasificado en la categoría de riesgo anteriormente indicada porque su precio de
participación está sujeto a oscilaciones medias y por ello, las opciones de obtener beneficios pero también el riesgo de pérdida son bajos.
Fuente: Datos Fundamentales para el Inversor (KIID)
Oportunidades
- reducción de las oscilaciones de los valores a través de la combinación de varios tipos de inversión y la diversificación del capital de
inversión en numerosos valores individuales (diversificación)
- Gestión de Carteras profesional con una dilatada experiencia
- Gestión de riesgos activa y medidas de seguridad (la conservación del capital es prioritaria)
- Gestión activa de Carteras con el objetivo de obtener un rendimiento positivo incluso en fases débiles del mercado
- participación en rendimientos positivos de los mercados de acciones y obligaciones
Riesgos
- evoluciones negativas del cambio en inversiones de acciones y obligaciones del fondo condicionadas por el mercado, el sector o la
empresa; también por un aumento del rendimiento y/o un crecimiento de los incrementos de determinados emisores de obligaciones
- riesgos geográficos y geopolíticos generales, por ejemplo que por causa de una capacidad de transferencia limitada o inexistente de un
país frente a otros países, un emisor de una obligación no cumpla sus obligaciones a pesar de ser solvente
- riesgos de emisor, de solvencia de la contraparte y de impago, condicionados por la inversión en obligaciones, acciones u operaciones de
cobertura de riesgo de cambio, aquí se incluye la insolvencia a causa de sobreendeudamiento o incapacidad de pago del emisor o la
contraparte; existe la posibilidad de pérdida total del instrumento de inversión afectado en cada caso
- riesgos del cambio por inversión en monedas extranjeras o en acciones y obligaciones sujetas a una moneda extranjera
- El inversor sufre una pérdida si enajena las participaciones del fondo por el precio de adquisición.
En términos generales
El valor de la unidad puede caer en cualquier momento por debajo del precio de compra al que el cliente adquirió la unidad. El rendimiento
histórico no es garantía de resultados futuros. La reventa rentable es posible sólo tras un incremento del valor de la unidad que supera la
comisión de suscripción, así como otras comisiones y gastos en el período de inversión.
Notas importantes
Al igual que en cualquier inversión en títulos de valores y valores de capital comparables, en la inversión en fondos de inversión existe el riesgo de pérdidas de cambio y de monedas.
Esto conlleva que los precios de las participaciones del fondo y las cantidades de los beneficios son volátiles y no pueden garantizarse. Los gastos de la inversión del fondo influyen
en el resultado real de la inversión. No se puede emitir ninguna garantía de que se van a lograr los objetivos de la política de inversión. La única base vinculante para la adquisición
de participaciones son los documentos legales de venta (información de inversión esencial, folletos e informes de venta) en los que puede consultar información detallada acerca de
riesgos potenciales. Estos documentos pueden obtenerse de manera gratuita en español de la compañía de inversión ETHENEA Independent Investors S.A., del banco custodio, de
otros agentes nacionales relevantes de pago e información. Son: España: Capital Strategies Partners, A.V., S.A., Paseo de La Castellana, 178, 3 izda. ES-28046 Madrid; ALLFUNDS
BANK, S.A., C/ Estafeta, 6 (la Moraleja), Edificio 3 – Complejo Plaza de la Fuente, ES-28109 Alcobendas (Madrid); Luxemburgo: DZ PRIVATBANK S.A., 4, rue Thomas Edison, L1445 Luxembourg-Strassen; Italia: State Street Bank S.p.A., Via Ferrante Aporti, 10, IT-20125 Milan; Francia: CACEIS Bank France, 1-3 place Valhubert, F-75013 Paris; Portugal:
Deutsche Bank AG - Sucursal em Portugal, Rua Castilho, 20, 1250-069 Lisbon. Entre otros lugares puede acceder a la documentación de venta en www.ethenea.com/fonds. Ahí se le
facilitará la información de inversión esencial en los idiomas oficiales del país de distribución en cuestión. Este perfil del fondo únicamente es de uso publicitario y no representa un
documento legal de inversión. Solo sirve para informar al inversor. Toda la información publicada aquí sirve únicamente para describir los productos, no representan ningún tipo
de asesoramiento de inversión y no incluyen ninguna oferta de un contrato de asesoramiento o de información ni tampoco una orden para la emisión de una oferta para la
venta/compra de títulos de valores. El contenido se ha investigado exhaustivamente, reunido, y revisado. No se puede emitir ninguna garantía para la precisión o integridad de la
información. Si sigue teniendo dudas respecto a los riesgos y el funcionamiento de esta inversión de capital, póngase en contacto con su asesor financiero. La oferta de fondos en
determinados países está supeditada al consentimiento de las autoridades locales de inspección. El acceso al presente documento informativo queda prohibido mientras no exista
dicho consentimiento. En particular, este documento informativo no se destina ni a los ciudadanos de EE. UU. ni a las personas con residencia permanente en este país. Si fuese
necesario, póngase en contacto con el organismo de comercialización local. Las personas que tengan acceso a esta información contraen la obligación de conocer y cumplir las
normas jurídicas vigentes en su correspondiente país. Leer el prospecto antes de la adhesión.
ETHENEA Independent Investors S.A. · 16, rue Gabriel Lippmann · 5365 Munsbach · Luxembourg · R.C.S. Luxembourg B 155427 · Phone +352 276 921-0 · Fax +352 276 921-1099
[email protected] · www.ethenea.com
En la posición "Liquidez" se agrupan el dinero fijo, el dinero a la vista y cuentas corrientes y otras cuentas. La rúbrica „Acciones netas” comprende la inversión directa y la
exposición a renta variable a través de derivados.
5
ETHENEA
managing the Ethna Funds