La Jubilación: Riqueza, Independencia y Ensayo sobre la Jubilación

COMO INSTRUMENTO PARA LA GENERACION DE RIQUEZA
A LARGO PLAZO Y ESTABLECER LA SOBERANIA E INDEPENDENCIA
DEL CIUDADANO POR SOBRE EL APARATO POLITICO ESTATAL
SEGUNDA EDICION
Ing. Rolando Descarpontriez Arteaga
EL AUTOR
Ing. Rolando Descarpontriez Arteaga
- Padre de Sofia, Luis y David Descarpontriez.
- Ingeniero petrolero de carrera internacional.
- Activista por la democracia en Latinoamérica.
- Propietario de la empresa NANOTEK.
- Director del programa radial CIUDADANIA EN ACCION.
- Propietario y director del SEMANARIO LIBERTAD.
- Segundo vicepresidente ASOCIACION DE APORTANTES A LAS AFPs.
ENSAYO SOBRE LA JUBILACION
COMO INSTRUMENTO PARA LA GENERACION DE RIQUEZA A LARGO PLAZO Y
ESTABLECER LA SOBERANIA E INDEPENDENCIA DEL CIUDADANO POR SOBRE
EL APARATO POLITICO ESTATAL
SEGUNDA EDICION
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AGRADECIMIENTO
A mis padres por la educación y a mis hijos por la paciencia.
A la ASOAFP y su directorio por el honor de haber sido tomado en cuenta para esta
labor.
A Lic. Juan Carlos Bascope, primer vicepresidente de la ASOAFP por haberse tomado el
tiempo de revisar el borrador de este trabajo y por sus consejos.
A Ana María Pomar, presidente de la ASOAFP por su incansable labor y capacidad de
lucha constante por los derechos de los ahorristas y jubilados de las AFPs.
A todos los activistas que me han aguantado y han confiado en mi capacidad.
SEGUNDA EDICION
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PROLOGO
La nieve cubre los cabellos, las fuerzas físicas comienzan a declinar; luego de decenas de
años de trabajo, dedicación y entrega a nuestra profesión y o vocación.
Los hijos se marchan a enfrentar sus propios destinos. Los nietos nos alegran e infunden
nuevas energías.
Las alegrías y tristezas, triunfos y fracasos, caídas y levantadas de la vida; empiezan a ser
rebobinadas en nuestra memoria.
Hemos entregado el mayor y mejor tiempo de nuestros días a servir a la sociedad, desde
cualquier función desempeñada, a aportar al desarrollo material y espiritual del país y a
construir nuestras personas, nuestras familias y nuestra sociedad.
Tuvimos y tenemos una vida económica con lo que nos fue posible alcanzar.
No anhelamos monumentos ni que nominen calles o avenidas.
Esperamos reconozcan en justicia nuestro aporte a la sociedad, otorgándonos una
pensión vitalicia digna hasta que nos toque retornar a la casa del Padre; a la que además
hemos aportado de nuestros ingresos, nadie nos regaló ni regala aportes.
Para sustentar nuestras necesidades alimenticias, de salud, de disfrute del tiempo libre,
de realización de sueños y realización personal en las artes individuales.
Para no convertirnos en una carga para nuestros familiares directos.
Para seguir siendo parte activa y viva de la sociedad, entregando nuestra experiencia y
conocimientos. La tecnología avanza a pasos excesivamente veloces, pero no le otorga a
la Sociedad la transmisión de valores y principios que sustentan la convivencia.
Esperamos que los administradores privados y estatales; no nos consideren solamente un
número pesado financiera y maliciosamente considerado improductivo.
Y reconozcan – porque ellos llegarán también a la misma edad – nuestro sacrificio
mensual de aportar ahorrando importes suficientes, para financiar ese tiempo de
descanso merecido.
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Esperamos una administración honesta, honrada, justa y equitativa.
Por el bien de todos, construyendo una administración sólida, legal, institucional y moral
destinada a sostener a los pasivos y a los activos.
Anhelamos que la sociedad trate a cada grupo etáreo, según corresponda: niñez,
adolescencia, juventud, adultez y senilidad; para convertirnos en una sociedad civilizada,
tolerante y comprometida con cada etapa.
Por eso se propone en la actualidad una lucha reclamando esos derechos.
Y creemos que no es necesario inmolar a nadie para conseguir el propósito. Simplemente
colocando las cosas en su lugar y en su tiempo.
Lic. Juan Carlos Bascope Arce
Adm. De Empresas
Primer vicepresidente de la
Asociación de Aportantes a las AFPs
ASOAFP
SEGUNDA EDICION
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ENSAYO SOBRE LA JUBILACION
COMO INSTRUMENTO PARA LA GENERACION DE RIQUEZA A LARGO PLAZO Y ESTABLECER LA SOBERANIA
E INDEPENDENCIA DEL CIUDADANO POR SOBRE EL APARATO POLITICO ESTATAL
Santa Cruz de la sierra, Bolivia. abril de 2020. El suscrito Rolando Descarpontriez Arteaga, desarrolla un trabajo investigativo para
definir el origen sociológico de la jubilación, sus antecedentes históricos, diferentes manipulaciones del concepto por parte del aparato
estatal y plasmar también una propuesta de manejo de estos fondos teniendo como base que la propiedad de esos fondos es de quien
los genero, es decir el trabajador y/o ahorrista y por lo tanto son bienes particulares de derecho imprescriptible e inconfiscables
proponiendo inclusive una demanda ante la ORGANIZACION INTERNACIONAL DEL TRABAJO en contra del estado Boliviano para
lograr la propiedad plena y absoluta de sus propios fondos en las Administradoras de Fondos de Pensiones.
INTRODUCCION.
La jubilación debe ser entendida como fruto del ahorro del trabajador durante su vida
laboral mas los intereses generados y reinvertidos mensualmente hasta su edad de
jubilación y que deberán proporcionar un ingreso estable al adulto mayor durante el resto
de su vida, incluyendo el acceso a la salud estatal digna.
La base teórica del sistema es buena, pero en la practica hay un nivel de oscurantismo
entre los descuentos (laborales y patronales) y los destinos específicos de esos dineros
como sucede en el sistema de reparto. La aparición del modelo de las AFPs aporto
transparencia a las aportaciones, inversiones y montos de jubilación. Sin embargo, aun
hay estados, como el boliviano, que insisten en manejar esos recursos a discreción
pasando inclusive la línea que divide la propiedad privada de esos fondos hacia la
confiscación estatal.
Los ahorros para la jubilación pueden y deben ser utilizados para la generación de riqueza
en manos de los ciudadanos y para beneficio indirecto del estado pues los intereses
generados y su reinversión parcial y permanente generan riqueza para los ciudadanos y
economía para el estado.
El estado que quiera de alguna manera establecer los destinos de estos fondos incurre en
falta a la propiedad privada y demuestra codicia por lo ajeno. Los dineros de la jubilación
en manos del estado constituyen una gran tentación para el despilfarro y corrupción por
la inherente irresponsabilidad económica a largo plazo del sistema y tradición política
boliviana vigente. A esto acotemos que un sistema político no cambia, sino que madura y
el madurar requiere tiempo. Ese es un tiempo del que no se pude simplemente disponer
para experimentar.
Se hace urgente el recuperar la propiedad plena de los ahorros de las AFPs y conformar
una corporación de ahorristas y jubilados con el fin de obtener representatividad hacia
las AFPs bajo la fiscalización y auditoria permanentes por parte del estado, pero sin su
intromisión en las inversiones de estos fondos. Cada ahorrista y jubilado deberá tener un
contrato privado con las AFPs y estas deberán concursar en licitación nacional e
internacional para la administración de nuestros fondos.
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ANTECEDENTES.
Cuando se habla de la jubilación, no se puede dejar de mencionar la explosión social
provocada por la revolución industrial y los abusos que se cometieron contra los
trabajadores. De hecho, uno de los efectos secundarios mas nefastos de la revolución
industrial fue la creación y consolidación del modelo comunista y su paso previo, el falso
socialismo. Ambos, engendros ideológicos contra los que aun se sigue luchando.
En su momento, el descomunal abuso del capitalismo hacia la clase obrera y trabajadora,
justifico el nacimiento de una corriente política diametralmente opuesta y de magnitud
superior en su momento como lo fue el comunismo. Sin embargo, hay que decir que al
final el comunismo, donde se asentó, adopto la misma estructura de poder de las
monarquías absolutistas contra las que fue creado. El caudillo es lo mismo que el Rey. El
partido único es lo mismo que la corte real y los nobles. Finalmente, el pueblo tiene la
misma posición en ambos modelos políticos pues en ambos caos tienen mas deberes que
derechos y no son propietarios de las casas que habitan ni de la tierra que trabajan. En
ambos casos los dueños de las casas y de las tierras son el estado en el régimen comunista
y el Rey o algún noble en el sistema de las monarquías absolutistas.
Para no desviarnos mas del tema central y a modo de rebuscar mas en los antecedentes
históricos de la jubilación, nos encontramos con el hecho de que durante el imperio
Romano se tenia algo parecido a una jubilación donde el imperio reconocía el servicio en
el ejercito a aquellos militares que hubiesen cumplido nada menos que 25 años de servicio
en el ejercito imperial romano. La paga consistía en el pago del equivalente a 12 años de
paga mas una parcela de tierra para su propiedad. Si bien esto constituye algún tipo de
reconocimiento por parte del estado hacia el trabajador, hay que ver el evidente abuso de
poder pues la paga alcanzaba a una parte ínfima de las filas del ejercito imperial romano.
Esto por el solo hecho de haber sobrevivido 25 años de batalla tras batalla en uno de los
ejércitos mas activos, expansivos y belicosos en la historia de la humanidad. A esto cabe
añadirle que, con 25 años de servicio, fácilmente se tenían que alcanzar los 40 a 42 años
de edad para tener derecho a tales beneficios; pero esto era algo mas que imposible para
el grueso de la población cuando la esperanza de vida en la Antigua Roma era de 30 años
para la clase obrera. Ni que decir para los militares de bajo rango que constituían la
primera línea de batalla del ejercito Romano.
Con lo expuesto en el anterior párrafo se demuestra que las elites siempre tenderán a
minimizar los beneficios de los trabajadores. Ese tipo de posturas es simplemente la
realidad de las cosas. Por eso afirmamos que en su momento el comunismo constituyo
una respuesta necesaria a los abusos del capitalismo, pero ya en nuestra época esta
totalmente desfasado, desactualizado y se torna no solo innecesario sino mas bien un
lastre al desarrollo de las sociedades bajo en concepto de que ya logro su cometido cual es
concientizar a las sociedades sobre el derecho de los trabajadores y estos derechos ya
están contemplados y en ejecución como ser el derecho a una jubilación digna.
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Volviendo al tema de la revolución industrial y la consolidación de la jubilación para los
trabajadores, es importante la creación de la jubilación en la Alemania del canciller Otto
Von Bismarck.
A principios de la década de 1880, el canciller Otto Von Bismarck de Alemania tenía un
problema. Los disturbios marxistas se extendieron por toda Europa y algunos de sus
compatriotas pedían reformas socialistas. Para quitarse el problema de encima y evitar
políticas más radicales, Bismarck preparó el primer programa de seguro social en el que
el gobierno nacional contribuiría a las pensiones de los alemanes mayores.
Junto con el emperador Guillermo I de Alemania y Prusia, Bismarck anunció la idea en
1881, y ambos la presentaron al Reichstag, o Parlamento alemán: “aquellos que están
incapacitados para trabajar por edad e invalidez tienen el derecho de ser cuidados por el
Estado”.
Alemania se convirtió en el primer país del mundo en adoptar un programa de seguro de
vejez social en 1889.
En 1889, el canciller alemán, Otto Von Bismarck crea el sistema de pensiones público.
Muchos observan en este hito histórico un logro social de dimensiones gigantescas, tanto
es así, que la mayoría de los países tienen un esquema similar para el retiro. Lo que no
cuentan la mayoría es que Bismarck fijó la edad de jubilación en 70 años (no en 65 como
cuenta el mito de que era la edad de Bismarck) cuando la esperanza de vida era de 35 años
para los hombres y 38 para las mujeres. Este contraste entre edad de jubilación y
esperanza de vida hizo financiable unas pensiones públicas, pensiones que sólo iban
dirigidas a las capas altas de la sociedad alemana, las únicas capaces de poder alcanzar tal
edad. Es decir, todos aportaban a la jubilación, pero los beneficios solo los recibían las
capas altas de la sociedad que tenían acceso a servicios de salud que les permitían una
mayor expectativa de vida.
A pesar de que su plan era calmar a los marxistas, Bismarck aún recibía críticas por las
pensiones de vejez. También le ocurrió a Franklin Roosevelt cuando importó la idea a los
EE.UU. décadas más tarde. Este contraste entre edad de jubilación y esperanza de vida
daba cuenta de que las pensiones sólo iban dirigidas a las capas altas de la sociedad
alemana, las únicas capaces de poder superar la edad establecida.
El sistema jubilatorio de reparto es una estafa piramidal y consume cada vez mas
del presupuesto general anual de los países que aun lo tiene en uso. En el caso argentino,
el 2018 se destino, para las pensiones y servicio integral de salud, un 59% del presupuesto
general (12% superior al del 2016 que era de 47%). Es decir que la seguridad social se lleva
cada vez mas y sin embargo cubre cada vez menos a decir de los analistas argentinos.
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La jubilación en manos del estado y bajo cualquier sistema jubilatorio adolece de los
siguientes problemas:
1. El estar expuesto a presiones políticas lo convierte instantáneamente en la CAJA
CHICA de cualquier gobierno, sea este de izquierdas o de derechas.
2. Es una estafa piramidal intergeneracional.
3. Es un fraude a los aportantes y beneficiarios.
4. Atenta contra la inversión, creación de empleo y poder adquisitivo del salario.
La jubilación estatal de reparto nació como una estafa de la corporación política y brindo
una cuantiosa caja política a la Alemania de finales del siglo 19. Es decir que un reclamo
justo de los trabajadores fue utilizado por las elites para sonsacarle mas dinero a los
trabajadores para financiar gastos estatales y repartirlo también a las clases altas que eran
las únicas en condiciones de alcanzar la edad de jubilación impuesta.
El sistema de reparto es una transferencia intergeneracional injusta e ineficiente que
hipoteca el futuro. En este sistema, los participantes iniciales convencen a los posteriores
para que les transfieran fondos a ellos a cambio de una promesa de transferencias
mayores provenientes de una supuesta cantidad de participantes futuros. Sin embargo,
es una estafa intergeneracional, ya que el sistema no se adapta a los cambios demográficos
que dan una esperanza de vida en aumento.
Según estadística globales y regionales, a las que seguramente Bolivia no escapa, las
personas mayores de 60 años se triplicaran en los próximos 25 años al tiempo que la tasa
de fertilidad bajara. De esta manera, el numero de jubilados aumentara sostenidamente
en relación al numero de trabajadores. En corto, habrá cada vez mas beneficiarios y
menos aportantes a las jubilaciones en un sistema de reparto con lo cual este sistema
funcionará cada vez peor hasta colapsar.
El sistema de reparto hipoteca el futuro de los niños actuales y de los que aun no han
nacido. El gasto en seguridad social aumenta en detrimento del gasto en salud y
educación. Este sistema gasta cada vez mas en los ancianos (el pasado) y menos en los
jóvenes y niños (futuro); es decir que se deja de invertir en el capital humano atentando
contra el futuro y el crecimiento.
En la década de los 80 del siglo pasado, se introdujo en Chile y posteriormente en otros
países de la región y del mundo el sistema de Administradoras De Fondos De Pensiones
bajo las premisas de transparencia, responsabilidad del empleado, capitalización
individual y contrato directo del trabajador con la AFP. Bajo este sistema se eliminaba la
especulación de cuanto se recibiría de jubilación pues hay un control directo de los
aportes, inversiones y rendimientos de los fondos individuales por parte del propio
trabajador. Asi mismo se eliminaba la intervención del estado y los desvíos de los fondos
de las jubilaciones para cubrir gastos estatales sujetos a corrupción y desfalcos
económicos a las arcas de los jubilados.
8
Actualmente en Bolivia se sigue usando el denominativo de AFPs mas sin embargo tiene
todas las características de un sistema de reparto por el obscurantismo del destino de los
descuentos tanto al trabajador como al empleador y el hecho de que las jubilaciones
guardan poca o ninguna relación con la realidad de los aportes de los trabajadores. Esto
sin tomar en cuenta el hecho de que se han traído los fondos de las AFPs al país y una
buena parte esta invertido obligatoriamente en bonos del tesoro general de la nación lo
cual ha precipitado la caída de los rendimientos de las AFPs y por lo tanto afecta
directamente el futuro de los montos de las jubilaciones. La intromisión del estado en la
jubilación nunca ha traído beneficios para los aportantes ni para los jubilados, solo para
los políticos.
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COMPARACION PRACTICA.
Para efectos prácticos vamos a proceder con un análisis comparativo de lo que ofrece el
estado como jubilación a los trabajadores con lo que se debería recibir en condiciones
normales de funcionamiento de las AFPs.
Asumamos cuatro casos:
a)
b)
c)
d)
Obrero con salario previo a la jubilación, de Bs. 6,450.34.
Profesional de rango medio con salario previo a la jubilación de Bs. 17,074.42.
Profesional especializado con salario previo a la jubilación de Bs. 26,560.21.
Gerente empresarial con salario previo a la jubilación de Bs. 49,326.11.
En todos los casos se contabilizan 35 años de aportes, jubilación a los 58 años de edad y
un incremento del salario neto anual del 4% en base al incremento anual nacional y a
ascensos en el trabajo.
Por otro lado, vamos a considerar un rendimiento normalizado anual (RNA) en las
inversiones del 8% que toma coma base el rendimiento de otros países de la región y
del mundo que trabajan bajo el sistema de la capitalización individual y las inversiones
de los fondos están en manos de empresas con trayectoria por décadas.
Es importante mencionar que hay un grado de obscurantismo en el calculo de las
pensiones pues en la “formula secreta” para el calculo hay factores como los componentes
sociales que caracterizan al individuo y la esperanza de vida de esos sectores en particular
y con referencia a la esperanza de vida nacional por genero. En todo caso, muchas de
las pensiones de jubilación están a la mitad de lo que se entiende de la ley
de pensiones 065/2010.
En este primer ejercicio, solo se toma en cuenta el 10% de aporte del trabajador. Sin
embargo, consideramos y presentaremos, mas adelante en este documento, una
propuesta mas integral del uso de los ahorros del trabajador y aportes patronales.
a) OBRERO CON SALARIO PREVIO A LA JUBILACION, DE BS. 6,450.34.
En este caso se asume que el promedio de los últimos 24 salarios es en efecto de Bs.
6,450.34. Bajo este calculo y de acuerdo a la ley de pensiones 065 de 2010, este obrero
debería recibir una jubilación de Bs. 4,515.23. En este caso el obrero no accede a la
pensión solidaria pues lo que genera su salario referencial para la jubilación esta por
encima del limite superior de la pensión solidaria.
Por otro lado, los ahorros y rendimiento de las reinversiones de este trabajador han
generado en 35 años el monto de Bs. 607,707.65. Este monto a un rendimiento anual
10
del 8% da una pensión mensual de Bs. 4039.52 solo a base de los rendimientos y sin
tocar el capital.
Si este capital se consume para alcanzar la pensión de jubilación correspondiente con la
ley de pensiones (Bs. 4,515.23) el capital y los interese alcanzarían para un total de 339
meses de jubilación. Si la persona se jubila a los 58 años, entonces tendría jubilación hasta
los 86 años de edad aproximadamente.
b) PROFESIONAL DE RANGO MEDIO CON SALARIO PREVIO A LA
JUBILACION DE BS. 17,074.42.
En este caso se asume que el promedio de los últimos 24 salarios es en efecto de Bs.
17,074.42. Bajo este calculo y de acuerdo a la ley de pensiones 065 de 2010, este
profesional debería recibir una jubilación de Bs. 11,952.09. En este caso el profesional
no accede a la pensión solidaria pues lo que genera su salario referencial para la jubilación
esta por encima del limite superior de la pensión solidaria.
Por otro lado, los ahorros y rendimiento de las reinversiones de este trabajador han
generado en 35 años el monto de Bs. 1,608,637.90. Este monto a un rendimiento anual
del 8% da una pensión mensual de Bs. 10,682.17 solo a base de los rendimientos y sin
tocar el capital.
Si este capital se consume para alcanzar la pensión de jubilación correspondiente con la
ley de pensiones (Bs. 11,952.09) el capital y los intereses alcanzarían para un total de
338 meses de jubilación. Si la persona se jubila a los 58 años, entonces tendría jubilación
hasta los 86 años de edad aproximadamente.
c) PROFESIONAL ESPECIALIZADO CON SALARIO PREVIO A LA
JUBILACION DE BS. 26,560.21.
En este caso se asume que el promedio de los últimos 24 salarios es en efecto de Bs.
26,560.21. Bajo este calculo y de acuerdo a la ley de pensiones 065 de 2010, este
profesional debería recibir una jubilación de Bs. 18,592.14. En este caso el profesional
no accede a la pensión solidaria pues lo que genera su salario referencial para la jubilación
esta por encima del limite superior de la pensión solidaria.
Por otro lado, los ahorros y rendimiento de las reinversiones de este trabajador han
generado en 35 años el monto de Bs. 2,502,325.62. Este monto a un rendimiento anual
del 8% da una pensión mensual de Bs. 16,613.12 solo a base de los rendimientos y sin
tocar el capital.
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Si este capital se consume para alcanzar la pensión de jubilación correspondiente con la
ley de pensiones (Bs. 18,592.14) el capital y los intereses alcanzarían para un total de
338 meses de jubilación. Si la persona se jubila a los 58 años, entonces tendría jubilación
hasta los 86 años de edad aproximadamente.
d) GERENTE EMPRESARIAL CON SALARIO PREVIO A LA JUBILACION
DE BS. 49,326.11.
En este caso se asume que el promedio de los últimos 24 salarios es en efecto de Bs.
49,326.11. Bajo este calculo y de acuerdo a la ley de pensiones 065 de 2010, este gerente
empresarial debería recibir una jubilación de Bs. 34,528.27. En este caso el gerente
empresarial no accede a la pensión solidaria pues lo que genera su salario referencial para
la jubilación esta por encima del limite superior de la pensión solidaria.
Por otro lado, los ahorros y rendimiento de las reinversiones de este trabajador han
generado en 35 años el monto de Bs. 4,647,176.15. Este monto a un rendimiento anual
del 8% da una pensión mensual de Bs. 30,847.38 solo a base de los rendimientos y sin
tocar el capital.
Si este capital se consume para alcanzar la pensión de jubilación correspondiente con la
ley de pensiones (Bs. 34,528.27) el capital y los intereses alcanzarían para un total de
337 meses de jubilación. Si la persona se jubila a los 58 años, entonces tendría jubilación
hasta los 86 años de edad aproximadamente.
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¿Y DONDE QUEDA LA EXPECTATIVA DE VIDA?
La expectativa de vida real en Bolivia según el INE (Instituto Nacional de Estadística) se
refleja en la siguiente tabla.
Como podemos observar, la expectativa promedio de vida para ambos sexos en Bolivia
es de 73.7 años para 2020. Esto es 12,3 años por debajo del calculo que hemos realizado
para determinar hasta que edad les alcanza la pensión de jubilación en base al monto
ahorrado en 35 años laborales, a una edad de jubilación de 58 años y siguiendo la tabla
de densidad de aportes y porcentaje de jubilación especificado en la ley de pensiones
065/2010.
En una familia en condiciones normales, independientemente de que sea uno o ambos los
que generen y ahorren para su jubilación, para la edad de 73.7 años ya se habría producido
el deceso de ambos y estadísticamente no tendrían hijos menores de 25 años cursando
estudios, por lo que el monto equivalente a 12.3 años de pensión de jubilación pasaría a
un fondo nacional común, de acuerdo a la ley 065/2010.
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A seguir vamos a ilustrar los montos de capital que pasarían a manos del fondo nacional
común de acuerdo a los perfiles usados anteriormente. Recordemos que las bases son 35
años de ahorro para su jubilación mas los intereses generados y el hecho de que una vez
en régimen de jubilación, el saldo de capital mensual sigue generando intereses. Edad de
deceso a los 73.7 años.
a) Obrero con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 6,450.34. Deja un capital
aproximado de Bs. 435,000.00 equivalente al 71,6% de su capital original.
b) Profesional de rango medio con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 17,074.42.
Deja un capital aproximado de Bs. 1,152,000.00 equivalente al 71,6% de su capital
original.
c) Profesional especializado con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 26,560.21.
Deja un capital aproximado de Bs. 1,793,000.00 equivalente al 71,6% de su capital
original.
d) Gerente empresarial con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 49,326.11. Deja
un capital aproximado de Bs. 3,330,000.00 equivalente al 71.6% de su capital
original.
Otra grafica del INE que nos puede ser de utilidad es la siguiente:
De esta grafica lo que nos interesa es que un escaso 3%, o alrededor de 330 mil personas,
de la población sobrepasa los 73.7 años de edad que es la esperanza de vida promedio para
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ambos sexos en Bolivia y apenas el 0.7% (menos del 1%), o al rededor de 77 mil personas,
pasa los 86 años de edad que es la edad a la que calculamos se les acaba la jubilación si
los montos de la jubilación fuesen como los ofrece la ley 065/2010.
Pareciera que estamos sentados en una mina de oro y no nos damos cuenta. Hasta aquí
parece que por arte de magia los ahorros de los jubilados se esfuman y nadie se da cuenta.
Si bien hay obscurantismo en los cálculos a detalle de como se evalúan los montos para la
jubilación, hay que entender que en este ensayo nos estamos basando en un interés o
rendimiento promedio anual del capital de las AFPs del 8%. Cuando la realidad es que
desde su implementación en Bolivia y hasta antes de la entrada en vigencia de la ley de
pensiones 065/2010, los rendimientos estaban en un promedio del 11.97% anual y desde
ese momento hasta diciembre 2018 el promedio de rendimiento fue de 4.8% como lo
ilustra la siguiente grafica:
Como podemos ver, esa ineficiencia significa perdidas de ganancias superiores a los mil
millones de dólares anuales con un acumulado del 2011 al 2018 de 8,604.00 millones de
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dólares que se dejaron de percibir por traer los dineros a Bolivia que es una economía
muy pequeña y de bajo rendimiento. En el lenguaje empresarial, dinero que no ganaste,
es dinero que perdiste si tenias todas las posibilidades de generarlos.
A modo de verificación, adjuntamos también la grafica del rendimiento de ambas AFPs
en Bolivia. Importante resaltar que el bajo rendimiento es debido a las imposiciones del
estado boliviano de traer los fondos a Bolivia, prohibiendo las inversiones
internacionales.
La pregunta que debemos hacernos es ¿que pasaría si simulamos no con el promedio de
rendimiento en el exterior sino con los rendimientos reales que ofrecen las inversiones
“obligatorias” en Bolivia que están alrededor del 4.8%.
En ese sentido la figura seria la siguiente:
a) Obrero con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 6,450.34. Acumula un capital
de Bs. 322,246.26 al momento de jubilarse.
b) Profesional de rango medio con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 17,074.42.
Acumula un capital aproximado de Bs. 853,004.81 al momento de jubilarse.
c) Profesional especializado con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 26,560.21.
Acumula un capital aproximado de Bs. 1,326,896.37 al momento de jubilarse.
d) Gerente empresarial con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 49,326.11.
Acumula un capital aproximado de Bs. 2,464,236.12 Al momento de jubilarse.
En todos los casos es imposible pagar la pensión establecida por la ley de pensiones
065/2010 por mas de 7 años. Esto se debe a los bajos rendimientos de esos fondos en la
economía boliviana. Esto explicaría porque las pensiones en realidad no llegan al 70% del
salario promedio de los últimos 24 meses. En muchos casos un numero mas real es 30%
a 40% del salario promedio de los últimos 24 meses.
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En ese caso, las jubilaciones pueden ser pagadas sobrepasando la expectativa de vida en
Bolivia de 73.7 años como promedio para ambos sexos, pero difícilmente sobrepasarían
los 80 años de edad con pensión considerando los rendimientos actuales de esos dineros.
En pocas palabras, el problema o los problemas con el actual sistema de jubilación son
los siguientes:
1. Se sigue usando el denominativo de AFPs, pero en la realidad tiene mucho de un
sistema de reparto pues buena parte de los ahorristas no reciben lo que les
corresponde de acuerdo a sus ahorros.
2. La intromisión del estado es evidente y con esto los malos usos e inversiones de
esos dineros que acaban afectando los rendimientos para los ahorristas y jubilados.
3. Fue una pésima idea el traer los dineros de las AFPs a Bolivia pues los
rendimientos, en promedio, bajaron de 11,97% anual a 4.8% anual.
4. Las jubilaciones no son sostenibles con los rendimientos actuales en Bolivia y
pueden colapsar, al ritmo que van, en los próximos 7 a 10 años sin contar con
factores adicionales como una posible crisis o reajuste financiero con las
inherentes consecuencias de una baja en salarios, menos empleos y menor masa
de ahorristas a los fondos de las AFPs.
5. Una parte considerable de los fondos de las AFPs están, de manera obligatoria, en
bonos del tesoro general de la nación y con contratos que especifican tiempo de
devolución por lo que sacar esos capitales al exterior, donde se pueden duplicar los
rendimientos, es algo que no va a suceder en el corto plazo.
6. Las AFPs se convirtieron en la caja chica del gobierno del MAS al obligarlas a
comprar bonos del TGN y con esos dineros el gobierno del MAS creo empresas
estatales deficitarias, canchas y coliseos que no reportan ganancias. Es decir, esos
dineros SE GASTARON, NO SE INVIRTIERON.
7. El convertir a la AFPs en la caja chica es básicamente regresar al sistema de reparto
donde el gobierno de turno “reparte” migajas a los ahorristas y jubilados y con el
resto del dinero financia obras estatales enfocadas no al desarrollo del país sino a
la vigencia del partido de gobierno.
Por lo tanto, los dineros de los ahorristas y jubilados deben regresar a donde
pertenece, a los ahorristas y jubilados que son quienes los generaron.
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LA PROPUESTA.
La propuesta tiene las siguientes bases:
1. Recuperar la propiedad individual de los fondos de las AFPs a manos de cada uno
de los ahorristas y jubilados con contratos privados e individuales de cada
ahorrista/jubilado con la respectiva AFP.
2. Lanzar licitaciones internacionales para la adjudicación de los dineros de las AFPs
3. Permitir a las AFPs invertir los dineros donde se puedan obtener mayores
ganancias y sin restricción ni obligatoriedad de invertir en el país.
4. El principio de solidaridad de la jubilación debe estar restringido a los descuentos
obligatorios que se le hace al ahorrista durante su vida laboral.
5. Los fondos de las AFPs deben ser hereditarios y no confiscables con la finalidad de
generar riqueza a largo plazo.
6. Las ganancias generadas por las inversiones deben ser sujetas a impuestos, pero
teniendo como único destino la jubilación solidaria a los menos favorecidos.
7. Fondo solidario para los jubilados menos favorecidos.
8. Aporte pro-vivienda como beneficio compartido.
9. Licitación internacional de los seguros del trabajador (incluyendo aporte
patronal).
1. RECUPERAR LA PROPIEDAD INDIVIDUAL.
La ley 065/2010 atenta contra la propiedad individual de la jubilación.
Bajo los principios básicos de que un bien es de quien lo genero o de quien pago por el,
los ahorros de los trabajadores y de los jubilados en las AFPs son propiedad de los mismos
trabajadores y jubilados. No pueden caber aquí propuestas como las de la CENTRAL
OBRERA BOLIVIANA de crear un BANCO DEL TRABAJADOR para dar prestamos a los
trabajadores o las propuestas de algunos candidatos a la presidencia de utilizar 10% de
los fondos de las AFPs para determinadas inversiones o auxilios. El hecho de que el estado
se entrometa en la administración de estos fondos da pie a que se actúe de manera
confiscatoria y a que la corrupción haga presa fácil de estos fondos para que luego seamos
los mismos trabajadores y jubilados los que tengamos que volver a aportar para recuperar
esos fondos.
Los contratos deben volver a ser individuales entre cada trabajador/jubilado y las AFPs.
Se debe formar una entidad que represente a los ahorristas y jubilados bajo el rol de
observador y fiscalizador. En este contexto, el estado solo debe tener el rol de fiscalizador
con la potestad de ejecutar auditorias cuando las vea necesarias y con la finalidad de
preservar la transparencia en la administración de estos fondos mas nunca con la
capacidad de disponer o dirigir las inversiones de estos fondos.
18
2. LICITAR INTERNACIONALMENTE LA ADJUDICACION DE LOS NUEVOS
AHORRISTAS.
Algo que ha funcionado en otros países es licitar la adjudicación de nuevos ahorristas en
base a la comisión que cobran las AFPs por la administración de estos fondos. Es decir
que mientras menor la comisión por administración de los fondos, mayor la cantidad de
ahorristas que se adjudica cada AFP. También se debe establecer una fidelidad mínima
de los ahorristas por un tiempo de dos años. Posteriormente cada ahorrista/jubilado tiene
la opción de cambiar de AFP cada dos años si asi lo desea.
A manera de ilustrar, se pueden adjudicar los nuevos ahorristas en tres bloques a las 3
AFPs que menor comisión cobren por administrar los fondos. La mejor colocada se lleva
50% del mercado, la siguiente 30% y la ultima 20%.
En el caso del Perú, este tipo de licitación ha bajado el costo administrativo por debajo del
0.5% del salario del trabajador.
Esos serian parámetros básicos a los que se pueden adicionar otros que se vean
convenientes en beneficio de los ahorristas y jubilados.
3. INVERTIR DONDE RINDA MAS BENEFICIOS.
Cada país tiene sus restricciones a la fracción de los fondos que las AFPs pueden invertir
en el extranjero. En Perú es hasta el 50%, en Colombia hasta el 70% y en Chile y Noruega
simplemente no hay restricción alguna. De hecho, el fondo soberano noruego es el mayor
del mundo y tiene influencia en las mas grandes corporaciones del mundo.
Al cierre del primer trimestre de 2019 el fondo soberano noruego tenia un capital de $US
1,018,690,550,000.00 (Un billón, dieciocho mil seiscientos noventa millones, quinientos
cincuenta mil dólares americanos) y sus ganancias para ese trimestre fueron de
84,110,030,000.00 (Ochenta y cuatro mil ciento diez millones, treinta mil dólares
americanos). Su constitución prohíbe a cualquier gobierno el utilizar el capital de estos
fondos. Solo puede disponer de los intereses generados.
Esto nos demuestra que, para generar riqueza, es necesario una política de estado
especifica para los fondos de las jubilaciones y debe ser a largo plazo. Esto necesariamente
implica un sacrificio encomiable por parte de la clase política y ese sacrificio es dejar a un
lado la corrupción y la necesidad imperiosa de hacerse con los fondos de las pensiones
para destinarlos a obras publicas donde pueden roban con sobreprecios y obras de una
calidad inferior a la licitada.
19
4. PRINCIPIO DE SOLIDARIDAD “RESPONSABLE”.
Ya hay un descuento obligatorio con el nombre de “aporte solidario” aplicado tanto al
trabajador como al empleador. El trabajador aporta 0.5% y el empleador 3%. Esto da un
total de 3,5% de descuento solidario. Los destinos de esos dineros deben ser el auxilio a
quienes no tiene una jubilación y posteriormente para quienes no tienen una jubilación
digna.
Sin embargo, en el proceso de análisis del concepto y finalidad de la jubilación,
entendimos que se trata de dar una vejez digna a quienes aportaron con su esfuerzo al
engrandecimiento del país. Por otro lado, también hay que ver que hay una masa de la
población que los políticos llaman “los desprotegidos” y las iglesias llamas “los mas
necesitados”. Si bien en esta fracción de la población hay quienes cayeron en desgracia
económica, la mayor parte esta compuesta por gente que nació en la pobreza, vivió en la
necesidad y murió sin mayores oportunidades de salir adelante.
Este salir adelante debe ser facilitado por el estado, pero también esos “desprotegidos o
necesitados” deben poner de su parte para salir adelante. Siempre que se toca ese tema se
trata de familias supernumerarias donde los padres no han podido estudiar por hacerse
cargo de los hijos y muy posiblemente el o los hijos mayores también se ven sacrificados
en sus estudios para atender a los tres o cuatro hermanos menores. En este sentido es
necesario mostrar y demostrar a los adolescentes la diferencia entre tener hijos a los 13
años y tenerlos a los 30 años. La diferencia es mas que obvia.
Una niña con un bebe a los 13 o 15 años de edad y en un estrato económicamente bajo de
la sociedad esta condenada a no estudiar y a criar hijos. Lo mas probable es que ni pueda
llegar a trabajar o en el mejor de los casos obtenga un trabajo precario que descuide la
crianza de sus hijos y varios de estos incurran en el mismo error de engendrar hijos a una
edad tan temprana.
Acabar con la pobreza no pasa por repartir dinero. Acabar con la pobreza pasa porque no
nazcan mas niños en la pobreza y eso significa educar a los adolescentes de los estratos
menos favorecidos y sobre todo por facilitar el acceso a los anticonceptivos. En concreto,
la sugerencia es un proyecto de educación sexual masiva que incluya el acceso a
anticonceptivos del tipo DIU (dispositivo intrauterino) o de similar efectividad y
permanencia para jóvenes entre los 14 y los 23 años que es la edad mas critica. Con esto
se asegura el acceso y continuidad en la educación superior para las mujeres asi como el
hecho de que un embarazo después de los 24 años de edad difícilmente será un accidente.
A modo de respuesta adelantada a quienes pretendan criticar esta propuesta, les tengo
dos puntos sencillos:
1. El puritanismo no ha solucionado este factor del origen de la pobreza en siglos.
2. Las iglesias y los politiqueros NECESITAN que haya pobres.
20
5. FONDOS DE JUBILACION HEREDITARIOS PARA GENERAR RIQUEZA.
Algo mas que detestable e injusto de la ley 065/2010 es el hecho de que los ahorros de
toda la vida de los trabajadores y jubilados pasan a un fondo común de jubilación en caso
de muerte de los conyugues y que no haya hijos menores de 25 años cursando estudios o
con invalidez. En la mayoría de los casos, los fondos son confiscados.
Al colocar estos fondos como hereditarios, primero que nada, se esta haciendo lo correcto
pues es un bien adquirido y ya fue sujeto al pago de impuestos cuando esos recursos se
generaron. Por otro lado, se mueve la economía de una manera libre y transparente ya
que serán los mismos familiares herederos quienes hagan circular estos dineros en la
economía boliviana y no caerán en las manos del estado y de los políticos que al final se
dedican a hacer obras con sobreprecio y hasta obras fantasmas con estos dineros,
afectando directamente a los ahorristas y jubilados.
Estos fondos no serán entregados ni tendrán acceso a ellos los herederos de manera
directa. Mas bien serán asignados a un fondo de jubilación dividido entre los herederos
de manera que ellos podrán incrementar o iniciar su fondo de pensión de jubilación con
esta “herencia”. De esta manera se potencia un fondo ya existente el cual será mucho
mayor al momento de jubilarse.
Veamos una simulación de tres generaciones para cada uno de los cuatro sujetos ejemplo
que venimos estudiando en este ensayo para los cual se asumen los siguientes parámetros:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
Expectativa de vida de 74 años.
Edad de jubilación de 58 años.
35 años de ahorros a la jubilación.
Tiene su descendencia a los 28 años por lo que el hijo o la hija tendrá la edad de 46
años al momento del deceso del progenitor.
Cada generación cumple con los mismos parámetros anteriores por lo que se le
inyecta el capital de la anterior generación a la edad de 46 años.
El rendimiento neto asumido es del 8% anual.
La jubilación de acuerdo a la ley 065/2010 llega hasta un máximo del 70% del
promedio de los últimos 24 salarios. La primera generación de nuestro estudio se
apegará a esta teoría. Mas sin embargo dicha ley no se cumple en la vida real y los
porcentajes están muy por debajo de la teoría.
Para la segunda generación en adelante, se plantea utilizar solo los intereses
generados para los pagos de las pensiones de jubilación de manera que el capital
intergeneracional va creciendo y generando riqueza para cada familia boliviana.
21
a) Obrero con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 6,450.34 y una pensión de
jubilación, en base a ley de pensiones 065/2010, de Bs. 4,515.23. Deja un capital
aproximado de Bs. 435,000.00 al momento del fallecimiento.
Como podemos ver, el incremento del monto de la pension por jubilacion crece
exponencialmente. Sin embargo, se debe considerar que el lapso de tiempo
intergeneracional es de 28 años. Aplicando una inflacion del 3% anual (razonable)
entonces el crecimiento del poder adquisitivo real es del 174% para la segunda generacion
y por encima del 500% para la tercera generacion. Ambos respecto a la primera
generacion. En dineros y poder adquisitivos actuales, la segunda generacion y la tercera,
se jubilan con montos muy por encima del promedio de sus ultimos 24 salarios (174% y
500% respectivamente). Esto es lo que se denomina GENERACION DE RIQUEZA y es lo
que se hizo con el fondo soberano Noruego, que es el mayor a nivel mundial.
22
b) Profesional de rango medio con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 17,074.42 y
una pensión, en base a la ley de pensiones 065/2010, de Bs. 11,952.09. Deja un capital
aproximado de Bs. 1,152,000.00 al momento del fallecimiento.
Como podemos ver, el incremento del monto de la pension por jubilacion crece
exponencialmente. Sin embargo, se debe considerar que el lapso de tiempo
intergeneracional es de 28 años. Aplicando una inflacion del 3% anual (razonable)
entonces el crecimiento del poder adquisitivo real es del 174% para la segunda generacion
y por encima del 500% para la tercera generacion. Ambos respecto a la primera
generacion. En dineros y poder adquisitivos actuales, la segunda generacion y la tercera,
se jubilan con montos muy por encima del promedio de sus ultimos 24 salarios (174% y
500% respectivamente). Esto es lo que se denomina GENERACION DE RIQUEZA y es lo
que se hizo con el fondo soberano Noruego, que es el mayor a nivel mundial.
23
c) Profesional especializado con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 26,560.21 y una
pensión, en base a la ley de pensiones 065/2010, de 18,592.14. Deja un capital
aproximado de Bs. 1,793,000.00 al momento del fallecimiento.
Como podemos ver, el incremento del monto de la pension por jubilacion crece
exponencialmente. Sin embargo, se debe considerar que el lapso de tiempo
intergeneracional es de 28 años. Aplicando una inflacion del 3% anual (razonable)
entonces el crecimiento del poder adquisitivo real es del 174% para la segunda generacion
y por encima del 500% para la tercera generacion. Ambos respecto a la primera
generacion. En dineros y poder adquisitivos actuales, la segunda generacion y la tercera,
se jubilan con montos muy por encima del promedio de sus ultimos 24 salarios (174% y
500% respectivamente). Esto es lo que se denomina GENERACION DE RIQUEZA y es lo
que se hizo con el fondo soberano Noruego, que es el mayor a nivel mundial.
24
d) Gerente empresarial con salario, al momento de jubilarse, de Bs. 49,326.11 y una
pensión, en base a la ley de pensiones 065/2012, de Bs. 34,528.27. Deja un capital
aproximado de Bs. 3,330,000.00 al momento del fallecimiento.
Como podemos ver, el incremento del monto de la pension por jubilacion crece
exponencialmente. Sin embargo, se debe considerar que el lapso de tiempo
intergeneracional es de 28 años. Aplicando una inflacion del 3% anual (razonable)
entonces el crecimiento del poder adquisitivo real es del 174% para la segunda generacion
y por encima del 500% para la tercera generacion. Ambos respecto a la primera
generacion. En dineros y poder adquisitivos actuales, la segunda generacion y la tercera,
se jubilan con montos muy por encima del promedio de sus ultimos 24 salarios (174% y
500% respectivamente). Esto es lo que se denomina GENERACION DE RIQUEZA y es lo
que se hizo con el fondo soberano Noruego, que es el mayor a nivel mundial.
Como podemos ver, la generación de riqueza es evidente, es posible de alcanzar, pero
toma tiempo. Si la primera generación se estuviera jubilando este año 2020, la segunda
generación de esa familia en particular tendría la inyección de capital de manera
inmediata a sus ahorros para su fondo de pensiones. Si bien de manera mensual se podrá
evidenciar el rápido crecimiento de su fondo de pensiones, en la practica solo lo disfrutará
al momento de jubilarse, que seria para el año 2048.
25
La primera generación podrá vivir dignamente su jubilación con una pensión equivalente
al 70% del promedio de sus últimos 24 salarios y consumirá casi un 30% de su capital
ahorrado para mantener esa pensión.
Ya la segunda y tercera generacion experimentan la generacion de riqueza.
La simulación es lógica y los objetivos son posibles de alcanzar, en la teoría. En la practica,
la mano de la corrupción es la que impide que se avance.
Para muestra de que este objetivo es posible de alcanzar esta el FONDO SOBERANO
NORUEGO iniciado en 1996 y que ahora es el fondo soberano mas grande del mundo y
eso que Noruega escasamente sobrepasa los 5 millones de habitantes. El secreto fue hacer
del manejo del fondo que paga las pensiones una política de estado que no dependa de los
gobiernos de turno. Noruega demoro casi 30 años en llegar al sitial de mayor fondo
soberano del planeta y lo logro con disciplina tanto de la clase política como de los
ciudadanos.
Uno de los puntos mas importantes en el caso boliviano es sacar esos fondos de las manos
del estado para evitar mayores despilfarros y robos a los bolsillos de los trabajadores y
jubilados.
6. RENDIMIENTOS DE LOS FONDOS DE PENSIONES SUJETOS A IMPUESTOS.
Inicialmente y por un tiempo prudente estos fondos no deben ser sujetos a ningún tipo
de impuestos para que sigan multiplicándose y alcancen una masa critica que permita que
con la sola utilización de los intereses se puedan pagar las pensiones de jubilación.
Recordemos que Noruega demoro casi 30 años para llegar a donde esta en este momento.
Según los cálculos demostrados en paginas anteriores, en cuestión de 28 años Bolivia
puede alcanzar un nivel que le permita pagar las pensiones de los jubilados que hayan
aportado y también ayudar a combatir la pobreza y erradicarla. Es un trabajo detallado y
un compromiso que debe incluir a todos los ciudadanos del país desde el primer año hasta
el año 28 donde años tras año y con disciplina iremos construyendo un país sostenible y
exitoso.
La grabación de impuestos a estos fondos solo debe darse el momento que se haya
constatado que dichos fondos logran sostener las pensiones de todos los aportantes al
100% del promedio salarial del ultimo año o alguna otra referencia salarial que logre
mayores ingresos al jubilado siempre teniendo como parámetro que esto se debe lograr
contando solo con las ganancias de los intereses y que este impuesto no disminuya el valor
de las pensiones de los jubilados.
26
En el caso actual de Bolivia, con un valor en los fondos de pensiones de 19 mil millones
de dólares, si estos estuviesen cubriendo las pensiones de los aportantes al 100% del
promedio de los últimos 24 salarios como dicta la ley de pensiones 065/2010, las
ganancias generadas al 8% de rendimiento anual serian de 1,520.00 millones de dólares
americanos. Si a eso se le grava el IVA del 13%, entonces se estarían generando 197.6
millones de dólares para el año fiscal de 2020. Si eso lo repartimos entre las 100 mil
jubilaciones menos favorecidas, se les estaría entregando a cada uno de esos jubilados el
monto mensual aproximado de 165 dólares americanos o mas o menos Bs. 1,130.00 lo
que para esos jubilados en el limite inferior de las pensiones seria de gran ayuda.
Sin embargo, esto no se puede dar aun, ya que, por los pésimos rendimientos de los fondos
de las pensiones en Bolivia, ya no se logra ni cumplir con lo que determina la propia ley
de pensiones 065/2010.
7. FONDO SOLIDARIO PARA LOS JUBILADOS MENOS FAVORECIDOS.
En realidad, estos aportes ya se dan tanto de parte del trabajador activo como por parte
del empleador. El trabajador aporta 0.5% de su salario hasta los Bs. 13mil. Desde los Bs.
13mil hasta los Bs. 27mil aporta otro 1%. Desde los Bs. 27mil hasta los Bs. 35mil aporta
un 5% adicional. Desde los Bs. 35mil en adelante aporta un 10% adicional.
Consideremos que la masa salarial por encima de los Bs. 13 mil es mínima y de Bs. 27 mil
en adelante, casi inexistente.
Por su parte el empleador aporta, mensualmente, un 3% del salario del trabajador.
Entendemos que estos fondos no son invertidos sino inmediatamente repartidos a los
jubilados menos favorecidos (este punto necesita ser aclarado por la entidad estatal
correspondiente). Sin embargo, si estos fondos son invertidos, sin mayor discriminación
que la legalidad e idoneidad de la inversión y se enfoca en obtener los mayores
rendimientos posibles, a nivel internacional con rendimientos mas lucrativos que dentro
de Bolivia es posible generar ahorros que permitan el crecimiento de estos fondos.
Lo expuesto en el anterior párrafo puede ser reforzado con el punto 6 de la sección
“propuesta”: “RENDIMIENTO DE LOS FONDOS DE PENSIONES SUJETOS A
IMPUESTOS” para que se establezca la generación de ahorro a los fondos de la jubilación
solidaria. Es una tarea de largo aliento, pero también la única manera de sacar adelante
un concepto real, valido y sostenible para la jubilación y generación de riqueza a largo
plazo.
27
8. APORTE PRO-VIVIENDA COMO BENEFICIO COMPARTIDO.
Para esta sección vamos a tomar en cuenta únicamente la simulación del obrero utilizada
como ejemplo anteriormente. Es decir, un salario al momento de la jubilación de Bs.
6,450.34. A este monto le calculamos el aporte pro -vivienda del empleador del 2% del
salario del trabajador. Se supone que este aporte del empleador va para SU
TRABAJADOR mas sin embargo los fondos pro-vivienda vienen sufriendo constantes
ataques de la corrupción a través de la historia boliviana y no se beneficia ni el trabajador,
ni el empleador ni los jubilados mas necesitados. No hay control real y creíble de los
destinos de estos aportes del empleador y los gobiernos de turno seguramente se dedican
a hacer obras estatales con estos fondos para asi poder aplicar sobreprecios y robar a los
jubilados.
Nuestra propuesta para estos fondos es sencilla. Según nuestra simulación de inversión
en el extranjero con rendimientos del 8% anual para el sujeto de estudio (obrero con
salario al momento de la jubilación de Bs. 6,450.34) aplicado solo al aporte patronal provivienda, se tienen que al momento de la jubilación estos fondos ascienden a la nada
despreciable suma de Bs. 121,541.53. Este monto a un costo por metro cuadrado de
construcción finalizada de Bs. 1,200.00 rinden 100m2 de construcción. Aquí ni siquiera
estamos tomando en cuenta que cada jubilado tiene su pareja y que ambos acumularían
200m2 de construcción al momento de jubilarse.
Pero volvamos al caso del jubilado individual. Son 100m2 de construcción que
considerando los estándares de vida actuales y el mejor aprovechamiento posible del
espacio desde el punto de vista arquitectónico, se puede obtener una vivienda de dos
alcobas con todas sus dependencias en 50m2. Los otros 50m2 pueden ser cedidos hasta
a dos jubilados menos favorecidos y cada uno tendría un inmueble de 25m2 de una sola
alcoba y sus respectivas dependencias como lo demuestran las actuales tendencias y
capacidades arquitectónicas.
Imaginemos por un momento que esto se aplica a todos los estratos sociales donde un
profesional de rango medio puede generar al momento de su jubilación el equivalente a
250m2. Un profesional especializado generaría 400m2 y un gerente empresarial
generaría mas de 700m2 de construcción. Obviamente que seria una construcción de
calidad estética modesta, pero de construcción estructural fuerte, resistente y durable.
En este punto, la imaginación vuela. Pues si por solidaridad los tres estratos de
trabajadores mencionados en el párrafo anterior solo accedieran a 50m2 de lo que han
generado, un profesional de rango medio le daría casa a cuatro familias, un profesional
especializado daría hogar a siete familias y un gerente empresarial estaría brindando un
techo a nada menos que trece familias en estado de necesidad o menos favorecidas.
28
Si en esta estudio simple y corto podemos solucionar medianamente el problema
habitacional, ¿entonces porque hasta ahora no se ha logrado? La respuesta esta en UNA
sola palabra...CORRUPCION.
9. LICITACION INTERNACIONAL DE LOS SEGUROS DEL TRABAJADOR
(INCLUYENDO APORTE PATRONAL).
Este capitulo o tema es bastante simple de solucionar para abaratar costos tanto al
trabajador como al empleador. La propuesta consiste en una licitación abierta nacional e
internacional, pero en modo de LICITACION INVERSA. Es decir que se adjudicaran tres
lotes de aportantes a las tres empresas que ofrezcan menores porcentajes de cobros para
la cobertura de los seguros licitados. Asi, la mas barata se lleva el 50% de los aportantes,
la segunda mas barata se lleva el 30% de los aportantes y la tercera mas barata se lleva el
20% de los aportantes. Este es un sistema utilizado en otros grandes rubros de la
economía y que ha logrado bajar costos al tiempo que se obtienen mejores servicios y
productos.
29
LA CUESTION DE LA SOBERANIA E INDEPENDENCIA DEL CIUDADANO POR
SOBRE EL APARATO POLITICO ESTATAL.
En esta sección de nuestro ensayo literario es importante hacer una pausa para dejar en
claro un par de definiciones.
Soberanía: Está formada con el sufijo -ia y soberano. Es decir, indica la cualidad de
soberano. La palabra soberano viene del latín *superanus, compuesta de super (encima,
más) y el sufijo -anus (pertenencia, procedencia, relación). Se refiere a alguien que tiene
autoridad encima de todos.
Independencia: Está formada con raíces latinas y significa "acción y efecto de no estar
bajo la voluntad de otro". Sus componentes léxicos son: el prefijo in- (negación),
dependere (colgar de arriba, estar bajo de la voluntad de otro), -nt- (agente, el que hace
la acción), más el sufijo -ia (cualidad).
Cuando nos referimos a la SOBERANIA, estamos hablando de que el trabajador tenga
soberanía sobre su jubilacion y sin la injerencia del estado mas allá de la fiscalización de
las actividades de inversión para prevenir corrupción. Después de la ley de pensiones
065/2010, el estado se toma las atribuciones de decidir que se hace con los ahorros de los
trabajadores que se encuentran en las AFPs, violando asi el principio ético de propiedad
privada e individual. Esta situación no parece preocupar a ninguno de los candidatos a la
presidencia de Bolivia y con justa razón, pues han aprendido del MAS que los fondos de
las jubilaciones son un botín mas que apetecible para cualquier gobierno de turno sin
importar la ideología que se tenga. Por lo tanto, es primordial e imprescindible que los
trabajadores recuperen la soberanía sobre sus ahorros para las jubilaciones.
El termino INDEPENDENCIA, en el ámbito en el que lo estamos aplicando, significa que
la jubilación de cada trabajador boliviano no dependerá del desempeño o nivel de
corrupción de cualquier gobierno de turno. Al recuperar cada trabajador la propiedad y
soberanía sobre sus ahorros para su jubilación, no estará sujeto a lo sucedido en los
últimos diez años en Bolivia desde 2010 hasta 2020 donde los fondos son invertidos en
bonos del estado que posteriormente son gastados en obras publicas con sobreprecio para
enriquecer a los políticos y acaban dando pésimos rendimientos para los trabajadores y
jubilados.
Y es que, si comparamos el capital de las jubilaciones, que es de 19mil millones de dólares,
con los menos de 9mil millones de dólares en reservas internacionales con las que cuenta
el estado boliviano; es de entender el terror y ambición que despierta esta situación en los
políticos.
Por un lado, terror porque si se consolida la recuperación de la propiedad de los
trabajadores sobre sus ahorros implicaría que habrá una “Corporación de Trabajadores
y Jubilados” con varias veces el poder económico del estado y que poco a poco la
estabilidad de los jubilados y sus familias no dependerá para nada del desempeño
30
económico o nivel de corrupción del estado, como se muestra en el apartado “5. FONDOS
JUBILACION HEREDITARIOS PARA GENERAR RIQUEZA” de la sección “LA
PROPUESTA”. Ya por el lado de la ambición el tema se explica por si solo. Los políticos
sin principios siempre están rondando para robar al pueblo.
Los actuales 19mil millones de dólares en los fondos de las jubilaciones pueden duplicarse
en menos de diez años si son medianamente administrados. Un claro ejemplo es el
FONDO SOBERANO NORUEGO que viene siendo estupendamente administrado hace
casi 30 años y no solo paga las fabulosas pensiones de los jubilados noruegos, sino que es
el mayor fondo soberano del mundo y el mayor capital individual existente en el planeta.
Todo esto gracias a la disciplina, honestidad y capacidad de visión a largo plazo del pueblo
noruego.
31
CONCLUSIONES.
Cuando la revolución industrial abuso enormemente de la fuerza laboral llegado a estados
de esclavismo en muchos casos, la clase trabajadora se revelo y uno de sus pedidos fue el
tener un a jubilación digna. La respuesta del estado fue muy astuta: “Ahorro obligatorio”.
Si bien el ahorro obligatorio por parte del trabajador fue y es apoyado por un aporte
patronal, el antiguo sistema de reparto con el que se inicio y se mantuvo hasta finales del
siglo 20 y aun en algunos casos hasta nuestras épocas tuvo y tiene mucho obscurantismo
entre lo que se descuenta (ahorro obligatorio) y las inversiones que se hacen con esos
ahorros y el retorno que obtiene el trabajador. En pocas palabras los estados optaron por
realizar el descuento a los trabajadores, utilizar esos dineros para los gastos del estado en
obras publicas con sobreprecio y corrupción.
Lo lamentable del caso es que los trabajadores están acostumbrados a las migajas que
ofrece ese sistema y simplemente no ven mas allá. A mediados de la década de los 80 del
siglo 20 surge en Chile el modelo de las AFPs teniendo como base la capitalización
individual. Este modelo fue mas transparente ya que la relación es directa entre el
trabajador y la administradora de los ahorros. También dio mejores rendimientos que el
sistema de reparto ya que al ser abiertas y transparentes las inversiones, se tiene un
control estricto del camino del dinero y no esta sujeto a actos de corrupción estatales.
Lo sucedido en Bolivia desde 2010 con la ley de pensiones 065/2010 fue camuflar el
regreso al sistema de reparto donde el estado acaba confiscando los ahorros de los
trabajadores para invertirlos en obras publicas donde es mas fácil robar con los
sobreprecios a las obras y todas las trabas que coloca el gobierno de turno a las
investigaciones contra la corrupción. Una manera astuta de dar una relativa tranquilidad
al pueblo es usar el puente de los BONOS DEL TESORO GENERAL DE LA NACION ya
que de esa manera se asegura el pago de la deuda pues se trata de una deuda soberana.
Pero al estar sujetos dichos bonos al rendimiento de la economía boliviana, y al usarse
esos dineros para obras fantasmas o con sobreprecio o que no rinden ningún retorno
económico ni ganancia como lo son muchas de las empresas estatales creadas durante los
casi 14 años de gobierno del MAS, pues se cierra el circulo donde si bien ese capital será
devuelto las ganancias afectadas por la corrupción son casi nulas como lo demostrado en
la gestión 2018 con ganancias de 1.52% anual cuando el promedio antes de la ley
065/2010 era de 11.97% anual. El promedio anual de las inversiones de las AFPs bajo la
ley 065/2010 hasta el cierre de la gestión 2018 fue de 4.8% anual.
32
Para ser un poco mas claros vamos a ilustrar con el “circulo de la inversión” donde
compararemos la inversión estatal de esos dineros, versus la inversión privada vía AFPs.
Trabajador con salario de Bs. 3,500.00 mensual con los que su descuento mensual es de
Bs. 350.00.
Como podemos ver, la simulación de reinversión de las ganancias mensuales sumada a la
acumulación de capital por el ahorro mensual es un sistema mas que interesante. Solo
para mencionar un punto, el rendimiento por intereses al cabo del cuarto mes es mas de
cuatro veces el del primer mes. Esto, repito, se da por la reinversión de las ganancias
durante la etapa laboral del trabajador y apoyado obviamente por el ahorro del descuento
mensual sobre el salario del trabajador. Si esto se mantiene durante 20 o 35 años de
trabajo, el monto ahorrado mas rendimientos para el trabajador será de Bs. 140,586.26 y
de Bs. 380,415.50 respectivamente. El rendimiento asumido para la inversión en manos
estatales es la del promedio de la ley 065/2010 de 4.8% anual.
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Ahora veamos el comportamiento con la inversión en manos privadas.
En el caso de la inversión privada, el cuarto mes de rendimiento en intereses es también
mas de cuatro veces el del primer mes y por los mismos motivos. Sin embargo, el
rendimiento mensual es dos tercios o 67% mayor a la inversión en manos del estado. Si a
esto le sumamos el análisis del resultado o beneficio para el trabajador al cabo de 20 o 35
años de vida laboral y consecuente ahorro para su jubilación, los montos disponibles al
momento de la jubilación alcanzan a Bs. 206,157.15 y de Bs. 802,858.87 respectivamente.
Para todos los efectos hay que ser claro que el rendimiento normalizado anual (RNA)
promedio del 4.8% para la administración estatal refleja justamente las falencias de la
misma al estar estos fondos expuestos a actos de corrupción, que fue lo que sufrimos en
carne propia con el gobierno del Movimiento Al Socialismo. Por otro lado, el 8% de
rendimiento normalizado anual (RNA) para las inversiones en manos privadas reflejan el
comportamiento real y promedio de los fondos de inversión de pensiones a nivel mundial
en los últimos 25 años al menos.
El único camino viable para mejorar la calidad de vida de los jubilados y de su
descendencia es el recuperar la propiedad de los ahorros de los trabajadores y jubilados
en las AFPs y romper el circulo viciosos de la corrupción político estatal que utiliza estos
fondos para financiar obras estatales y asi poder robar mediante sobreprecios en las
mismas. De seguir asi, nunca lograremos cambiar hacia un mejor futuro.
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En la siguiente grafica ilustramos la diferencia en el capital acumulado entre la
administración estatal y la administración privada.
Como se puede evidenciar, no hay punto de comparación entre la administración estatal
y la administración privada. La administración privada siempre será mas eficiente que la
estatal pues no esta sujeta a la corrupción.
Y para aquellos que pretendan decir que las inversiones en manos estatales tienen
garantía de retorno y las privadas pueden perder todo en los fondos de inversiones,
decirles que ese 4.8% de rendimiento anual en manos estatales refleja justamente el
precio de la corrupción. En contra partida, el 8% de rendimiento estimado para la
administración privada, ya toma en cuenta los vaivenes de la economía mundial, las
subidas y bajadas de los mercados de valores. No hay donde escapar y no hay excusas. Es
un peligro dejar los fondos de las AFPs en manos estatales.
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Muy probablemente se deberá recurrir a un referéndum vinculatorio para que estos
ahorros vuelvan a sus legítimos dueños que son los trabajadores y ahorristas que los
generaron. De esta manera también se asegura que ningún gobierno bajo ninguna
ideología ponga las manos en estos fondos. Esto permitirá que los jubilados y la sociedad
boliviana, a mediano y largo plazo, no dependan mas del rendimiento económico del
estado ni de los actos de corrupción de políticos y grupos de poder inescrupulosos en el
transcurso de la vida del país.
Podrán los políticos argumentar que por la crisis que se avecina serán necesarios los
dineros de las AFPs para enfrentar la situación. Podrán decir que, si no se disponen de
esos dineros, se pone en riesgo la seguridad alimentaria de la población y se perjudicara
el crecimiento del país. Aquí es importante mencionar que las AFPs son las principales
inversoras en la bolsa de valores boliviana y sus prestamos a la agroindustria usan
mecanismos que el sistema bancario privado no se arriesgaría en contemplar. En todo
caso pueden recurrir a prestamos de organismos internacionales que seguirán controles
estrictos de la inversión y se aseguran de recuperar su inversión.
La postura de cualquier político que recurra a semejantes argumentos seria la misma del
gobierno del MAS que prefirió echar mano a esos recursos para evitar pedir prestamos a
entidades internacionales, que para otorgar estos créditos son bastante exigentes en los
mecanismos de fiscalización para evitar corrupción.
Como cereza sobre la torta para esta segunda edicion, hay que recalcar que
aproximadamente el 55% de los dineros de las AFPs fueron entregados a la banca privada
en forma de DPFs y bonos de entidades financieras (pagares de los bancos a las AFPs) que
no llegan a generar, en su conjunto, mas del 3% de interes anual para los jubilados y
ahorristas de las AFPs. Sin embargo, la banca le cobra al trabajador etre 6% y 28%
De interes anual cuando pide un prestamo DE SU PROPIO DINERO. Si es un jublado el
que solicita el prestado, muy probablemente se lo niegan por edad avanzada. Los bancos
se hacen ricos con los dineros de los trabajadores y esclavizan a ciudadano. Lo peor es que
la carcel financiera LA SOLVENTAMOS NOSOTROS MISMOS.
Es mentira que no pueden devolver los dineros entregados a la banca. Basta con verificar
la cartilla de vencimientos de los DPFs y de los “pagares” hacia las AFPs y conforme se
vayan venciendo, pueden hacer una re inversion en el extranjero para obtener mayores
rendimientos, previa modificacionde la ley 065/2010 de pensiones.
“Cuando la corrupción se torna en algo cultural,
la única manera de que un gobierno NO ROBE,
es evitarle el acceso al dinero”
Ing. Rolando Descarpontriez A.
SEGUNDA EDICION
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