I PERCEPCIÓN DE LÍDERES INMOBILIARIOS EN EL PAÍS PANORAMA DEL DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO 2020 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Covid-19: pandemia global ¿cómo nos afecta la pandemia mundial? Efectos directos en los sistemas de salud Carga extraordinaria en sistemas insuficientes y fragmentados Acentuación de condiciones de acceso desigual según nivel de ingreso y lugar de residencia Efectos de mediano y largo plazo - Quiebras de empresas - Reducción de inversión privada - Menor crecimiento económico - Menor integración de cadenas de valor - Deterioro de las capacidades productivas y del capital humano La síntesis presentada proviene de un levantamiento de información secundaria llevado a cabo por 4S. Fuente: CEPAL Medidas para reducir los efectos directos: el autoaislamiento, la cuarentena y el distanciamiento social Educación Comercio Turismo y Transporte Manufactura Recurso Naturales Efectos indirectos en la oferta y demanda Suspensión de la actividad productiva interna Mayor desempleo Recesión mundial Efectos de corto plazo - Mayor desempleo - Menores salario e ingresos - Aumento de la pobreza y la pobreza extrema - Sistemas de salud: mayores costos, fragmentación y desigualdades de acceso MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS México se encuentra más preparado que el promedio global y además se encuentra en una buena posición comparado contra Latinoamérica solo siendo superado por Brasil, Argentina y Chile. Respuesta ante crisis sanitarias preparación ante pandemias (índice GHS) Índice GHS* en países seleccionados 66.0 44.3 77.9 75.3 68.2 Promedio mundial: 40.2 60.3 83.5 65.9 57.6 43.7 48.2 56.2 46.5 75.3 44.2 50.1 59.7 49.2 35.8 58.3 35.7 75.5 58.6 *El índice mide la capacidad y preparación que tiene el país para enfrentar una pandemia o epidemia. La síntesis presentada proviene de un levantamiento de información secundaria llevado a cabo por 4S. Fuente: THE ECONOMIST MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Canales externos de transmisión canales principales de transmisión de efectos externos a la economía para aMÉRICA LATINA La economía sufrirá cambios por las cuestiones coyunturales por las que atraviesa que se expresarán a través de seis canales de transmisión: La disminución de la actividad económica de sus principales socios comerciales Menor demanda de servicios turísticos La síntesis presentada proviene de un levantamiento de información secundaria llevado a cabo por 4S. Fuente: CEPAL Caída de los precios de los productos primarios Interrupción de las cadenas de valor mundiales Reducción de las remesas Intensificación de la aversión al riesgo y el empeoramiento de las condiciones financieras mundiales MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Conexión global Menor consumo internacional = menor nivel de exportaciones Latinoamérica y su relación en el plano internacional Dinámica de las exportaciones Volumen Precio Región/País Valor América del Sur -2.8% -11% -13.8% México -2.2% -5.2% -7.4% Centroamérica -1.3% -2.7% -4.0% Países del Caribe -2.0% -7.2% -9.3% Dinámica de las exportaciones como porcentaje del PIB en países seleccionados 2015 50% 2016 Decremento 2017 Incremento = Igual Exportaciones como % del PIB 40% 30% Promedio global 20% La síntesis presentada proviene de un levantamiento de información secundaria llevado a cabo por 4S. Fuente: Banco Mundial y CEPAL Uruguay Rusia Reino Unido Perú Paraguay Panamá México Japón India EUA Ecuador Costa Rica Colombia China = Chile Canadá = Brasil Bolivia 0% Argentina 10% MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Composición Económica de México Estructura económica y acciones gubernamentales PIB por actividad económica (2019/P) mdp a precios constantes del 2013 Agricultura Participación TCPA* (2019) (2015-2019) 604,061 Minería 849,521 Electricidad, agua y gas 294,452 Construcción 1,229,597 Manufactura 2,949,146 Comercio al por menor 1,526,562 Comercio al por mayor 1,720,068 Transportes 1,211,451 Información en medio masivos 548,015 Servicios financieros 880,071 2,062,407 Bienes raíces 367,797 Servicios profesionales 104,603 Corporativos 2.8% 3.4% -5.9% 4.8% 2.4% 1.7% -0.9% 6.9% 1.7% 16.7% 1.6% 8.6% 2.9% 9.7% 2.7% 6.8% 8.4% 3.1% 5.6% 5% 1.6% 11.6% 2.7% 2.1% 0.8% 0.6% Servicios de apoyo a los negocios 705,724 4.9% 4% Educación 677,692 0.4% 3.8% 1.9% 2.2% 2% 0.4% 2.7% 2.4% 1.1% 2.1% 0.3% 4.0% 394,401 Salud 79,229 Esparcimiento 424,042 Alojamiento y restaurantes 369,746 Otros servicios 708,493 Gobierno 0 750,000 1,500,000 2,250,000 los impactos serán menores cuanto más acertadas sean las medidas de mitigación y contención de: Duración de la crisis sanitaria Impactos sociales al empleo e ingresos de los hogares Impacto producto a la cadena productiva y su efecto en las empresas Impactos fiscales, déficits y endeudamiento 3,000,000 Sectores afectados de manera directa por el COVID-19. La síntesis presentada proviene de un levantamiento de información secundaria llevado a cabo por 4S. Fuente: INEGI y CEPAL MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Se espera las medidas de distanciamiento social no pasen de Julio, sin embargo pocas acciones se han tomado en cuanto a política económica dentro del país. Fin del encierro y gobierno fechas estimadas de fin de cuarentena y acciones gubernamentales Fecha estimada de fin de cuarentena País Estados Unidos Optimista Semana 2 Junio Acciones de política económica hechas por el gobierno Pesimista Semana 3, Julio Reino Unido Semana 3 Junio Semana 4, Julio Brasil Semana 1, Julio Semana 2, Agosto Francia Semana 2, Junio Semana 4, Julio Rusia Semana 4, Junio Semana 4, Julio India Semana 4, Junio Semana 2, Septiembre Argentina Semana 4, Junio Semana 4, Agosto China Marzo 25 Abril 8 Alemania Semana 2, Junio Semana 1, Julio Australia Semana 4, Junio Semana 4, Julio Canadá Semana 4, Junio Semana 3, Julio España Semana 1, Junio Semana 3, Julio México Semana 1, Julio Semana 3, Julio Italia Semana 2, Junio Semana 1, Julio Colombia Semana 4, Junio Semana 4, Julio La síntesis presentada proviene de un levantamiento de información secundaria llevado a cabo por 4S. Fuente: Boston Consulting Group y CEPAL MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Panorama económico • De acuerdo a diferentes fuente de información se presenta las proyecciones de crecimiento de PIB, del mundo y de las principales economías. así como de algunos países de Latinoamérica como México, Colombia, Panamá Perú y Brasil. • En el peor escenario, se proyectan crecimiento entre el -4% y -6.4% sin embargo se espera una recuperación importante para 2021, en función de la correcta implementación de las medidas para mitigar el COVID. Proyecciones de crecimiento del pib Proyecciones de crecimiento del PIB Previo COVID 2020 (OECD) Post COVID 2020 (OECD) Post COVID 2020 (HSBC) Post COVID 2020 (FITCH) Post COVID 2020 (GOLDMAN SACHS) 2021 (OECD) Mundo 2.9% 2.4% -3.3% -1.9% 1.3% 3.3% EUA 2.0% 1.9% -6.5% -3.3% 0.4% 2.1% China 5.7% 4.9% 3.0% 1.6% 3.0% 6.4% Zona UE 1.1% 0.8% -6.4% -4.2% -1.7% 1.2% México 1.2% 0.7% -4.5% -4.0% -4.0% 1.4% Colombia ND ND -4.1% ND 0.0% ND Panamá ND ND ND ND 2.0% ND Perú ND ND ND ND 0.0% ND 1.7% 1.7% -2.7% -2.0% -0.8% 1.8% Brazil MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Perfil del participante • Un año más, 4S Real Estate presenta el análisis de opiniones y expectativas de distintos líderes del mercado inmobiliario en México para este 2020, esta recopilación permite entender mejor el timing actual, las oportunidades más destacadas de la industria y el comportamiento de las diferentes plazas clave dentro del país. • En esta ocasión los resultados corresponden a la opinión de 357 participantes, siendo en su mayoría desarrolladores inmobiliarios y teniendo mayor presencia para sus empresas en ciudades como CDMX, Guadalajara y Querétaro, principalmente. Panorama Inmobiliario 2020 ¿En qué ciudades tiene mayor presencia su empresa? Perfil de los participantes CDMX 2% 8% 3% 16% Guadalajara 13% Monterrey 46% 13% 7% León 6% Puebla 6% Mérida 19% Desarrollador inmobiliario Brokers Consultor inmobiliario Proveedor de la industria Constructor Banco / Fondo de inversión Consultor empresarial Brokers Consultor inmobiliario Proveedor de la industria Constructor Banco / Fondo de inversión Consultor empresarial 15% 18% 19% 10% 30% 33% 17% Guadalajara 18% 11% 14% 13% 17% 50% 17% Querétaro 15% 15% 16% 10% 13% 17% - Monterrey 8% 9% 5% 9% - - - León 8% 3% 7% 10% 3% - - Puebla 2% 6% 10% 7% 17% - 32% Mérida 5% 9% 2% 5% - - - Playa del Carmen 4% 6% 5% 4% 3% - 17% Desarrollador inmobiliario CDMX 15% Querétaro 10% Distribución de las ciudades según el mercado primario del participante 5% Playa del Carmen 4% Tijuana 4% Aguascalientes 4% Cancún 3% Tijuana 4% 7% 5% 4% - - - San Luis Potosí 3% Aguascalientes 4% 3% 5% 7% 3% - - Chihuahua 2% Cancún 3% 4% 3% 4% 8% - 17% Veracruz 2% San Luis Potosí 4% 1% 3% 7% - - - Oaxaca 2% Chihuahua 4% 1% 2% 2% - - - Puerto Vallarta 2% Veracruz 1% 2% 2% 2% - - - Torreón 2% Oaxaca 2% 2% - - - - - Villahermosa 2% Puerto Vallarta 1% 1% - 2% - - - Mexicali 2% Torreón - 1% 2% 2% 3% - - Villahermosa 1% - - 2% - - - Mexicali 1% 1% - - 3% - - 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 0% 10% 20% MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Percepción de la economía mexicana y factores de importancia en el sector inmobiliario De manera general, ¿Cómo considera que se ha comportado el mercado inmobiliario en este sexenio? Igual que el sexenio pasado Buena opción para invertir 2% Cauteloso 8% Desacelerado - declive Desbalanceado - inestable 11% 16% 10% 2% Irregular 5% 2% 17% Lento Muy lento Poco crecimiento 3% 2% Sin crecimiento 5% Expectativa 2% 10% 20% “Algunos bancos están cerrando la llave en los crédito, mala señal para los desarrolladores” “En la administración actual se ha restringido la inversión por políticas paternalistas orientadas a lograr votos dejando a un lado los proyectos empresariales y de inversión” “Hoy en día en el mercado hay demasiada oferta, lo cual hace que los precios se estanquen por tanta competencia” 8% Ciertas ciudades en crecimiento “Antes de AMLO considero que fue un buen período para el tema inmobiliario, ya que había inversión tanto de desarrolladores e inversionistas que buscaban un rendimiento y compra de usuario final” “Muchos desarrolladores pasaron al mercado de vivienda media-alta y dejaron de lado la vivienda económica” 3% Estable 27% Prometedor 12% En crecimiento 11% Iniciando Con Incertidumbre Regular Más comentarios: “Los primeros 6 meses de AMLO hubo una desaceleración y los siguientes 6 meses se reactivó un poco” 2% Estancado (menores inversiones) Aumentando ¿Cuál es tu percepción respecto al crowdfunding inmobiliario en México? “Lamentablemente el actual gobierno freno toda actividad inmobiliaria sin dar opciones” 7% Excelente opción de financiamiento 5% Buena opción para desarrollos 5% Costo de inversión bajo 8% No conoce el concepto 6% Falta difusión 4% Información suficiente 4% No lo utiliza Mecanismo frágil/riesgoso “Es una herramienta excelente pero los defraudadores han atemorizado a los pequeños inversionistas” 1% Falta regulación/certeza legal No le da confianza Más comentarios: 1% 2% 1% No es una solución financiera 1% Modelo restrictivo y costoso 1% Mal enfocado 1% “Con mucho potencial a mediano plazo” “Hay que perderle el miedo al concepto” “Con la aprobación de la Ley Fintech, y el otorgamiento en corto plazo de Licencias de ITF, deberá de generarse una mayor certidumbre al respecto, lo cual podría ayudar a que estas plataformas crezcan a mayor ritmo en los próximos tres años” 3% Poco desarrollado “Es algo muy interesante hace que pequeños inversionistas puedan entrar a proyectos grandes bien ubicados con menos riesgo” 10% 20% MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Percepción de la economía mexicana y factores de importancia en el sector inmobiliario Considerando las propuestas generadas por el sector público para el sector vivienda, cual de los siguientes objetivos tiene la mayor importancia para establecer un mercado inmobiliario saludable: ¿Usted considera que la economía mexicana mejorará, se mantendrá, empeorará o declinará en los próximos 12 meses? 19% 1% 4% 23% 2019 54% Densificar centro urbanos 2020 4.1 46% 26% 26% Se mantendrá Mejorará Empeorará Declinará Se mantendrá Mejorará Empeorará Declinará Nuevos productos hipotecarios para promover la inclusión financiera 3.9 Reactivar la oferta de vivienda económica Sin importancia 1 2 3.8 3 4 5 Mayor importancia MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS PERCEPCIÓN DEL MERCADO INMOBILIARIO EN EL PAÍS ESCENARIOs ANTES Y DESPUÉS DE COVID-19 Tomando en cuenta la contracción en la actividad económica del sector vivienda en México en 2020, ¿Cuál consideras será el desempeño de este sector dentro de los distintos segmentos durante el 2020? Evalúe el nivel de importancia que tendrán los siguientes factores en el ramo inmobiliario durante al año 2020 ANTES COVID-19 DESPUES COVID-19 4.4 4.5 Crecimiento lento de la economía ANTES COVID-19 DESPUES COVID-19 4.4 Inseguridad 2.9 3.9 4.3 4.3 Disponibilidad de capital Residencial Plus 1.8 4.3 4.4 Tasas de interés 2.7 Residencial 4.2 3.9 Impuestos 1.9 4.1 4 Legislación gubernamental 2.5 Económica 1.7 4.0 4.3 Volatilidad en precios de materias primas 2.4 Media 3.9 4.1 Inflación 1.8 3.8 3.7 Problemas de presupuesto estatal 2.4 Tradicional 2.1 3.8 Volatilidad del dólar 2.4 4.3 3.6 Refinanciamiento / Extensiones de crédito Popular 4.4 2.0 1 2 3 4 Fuerte Fuerte Crecimiento Contracción contracción crecimiento modesto modesta 3.5 3.5 Negociaciones y acuerdos de México con otros países 3.4 3.7 Precio del petróleo Sin importancia 1 2 3 4 5 Muy importante MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Desempeño inmobiliario en ciudades clave del país • En la experiencia de los entrevistados, la ciudad que mejora su desempeño en materia inmobiliaria durante el año 2020 es en primer lugar Mérida. Se pronostica que hay un ascenso en ciudades como Querétaro, Monterrey, Playa del Carmen, Cancún, Tijuana, León, Aguascalientes y Guadalajara, mientras que hay descenso en Veracruz, Puebla, Chihuahua, Villahermosa y San Luis Potosí. En la ciudad que perciben que existe una debilidad es CDMX. • En comparación con el año pasado, los líderes inmobiliarios pronostican un escenario igualmente conservador para la industria inmobiliaria durante el 2020. ¿Cómo considera que será el desempeño inmobiliario en las siguientes ciudades durante este año? 3 2019 2018 Fuerte 2020 5 4.4 4.2 Débil En ascenso 2 4.0 3.9 4 4.0 3.9 3.8 Promedio 4.1 4.0 3.9 3.6 CDMX 4.2 3.8 3.8 3.6 3.7 3.93.7 3.6 3.7 3.6 3.6 3.6 3.4 3.4 3.5 3.4 3 3.2 Dimensión 2 Veracruz 0 En descenso 2 3.1 2.9 3.1 3.0 3 Débil 1 3.0 2.9 2.8 2.7 2.6 Querétaro Monterrey Playa del Carmen Cancún Tijuana Promedio SLP En Ascenso Chihuahua León Villahermosa Aguascalientes Guadalajara Puebla Mérida -1 3.2 2.7 Mérida En descenso 3.2 3.2 3.1 Fuerte 1 3.3 3.4 -1 0 Playa Carmen Cancún Qto Mty Tijuana Gdl León Puebla CDMX Ags SLP Villaher Chihuahua Veracruz mosa 1 Dimensión 1 MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Evaluación de inmuebles para inversión en renta ciudades claves del país - 2020 Considerando las ciudades claves del país, ¿Cómo evalúa los siguientes tipos de inversión para RENTA? Muy atractivo Atractivo Ciudad Oficinas 5 CDMX Monterrey Guadalajara Tijuana Querétaro CDMX 4 Monterrey Neutral Tipo de Inmueble 3 Promedio evaluación 3.36 Local Comercial 3.62 Inmuebles industriales 3.37 Casas 3.04 Departamentos 3.77 Oficinas 3.59 Local Comercial 3.72 Inmuebles industriales 3.97 Casas 3.31 Departamentos 3.73 Oficinas 3.46 Local Comercial 3.73 Guadalajara Inmuebles industriales Poco atractivo Nada atractivo 2 Tijuana 1 Oficinas Locales comerciales Inmuebles Industriales Casas Departamentos Querétaro Casas 3.33 Departamentos 3.73 Oficinas 3.35 Local Comercial 3.53 Inmuebles industriales 3.74 Casas 3.23 Departamentos 3.51 Oficinas 3.62 Local Comercial 3.74 Inmuebles industriales 3.99 Casas 3.55 Departamentos 3.64 MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 3.67 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Evaluación nacional de inmuebles para inversión patrimonial en el 2020 considerando la influencia de covid-19 Tomando en cuenta el panorama actual y la influencia de COVID-19 en el mercado inmobiliario, ¿Qué tan atractivos serán los siguientes proyectos de INVERSIÓN PATRIMONIAL para renta a nivel nacional? Muy atractivo 5 Percepción promedio 2020 antes de COVID-19 (nivel nacional) 4 3.6 3.3 3.2 3.0 3.0 2.8 3 2.8 2.7 2.7 2.9 2.7 2.4 2 Nada atractivo 1 Naves industriales Consultorios médicos Departamentos Residencial Plus / Premium Departamentos Casas Medio / Residencial Residencial Plus / Premium Casas Medio / Residencial Oficinas Corporativas Oficinas Coworking / Start up / Suites ejecutivas Oficinas Pymes Locales comerciales (Strip Mall) Locales comerciales (Community Center) Hotelería Business Class MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Demanda de usuarios finales en ciudades claves del país • La Generación X (personas de 35 a 50 años) se mantiene como el segmento de mercado más atractivo para las empresas inmobiliarias y el porcentaje de importancia de la Generación Y (también conocidos como los millenials) baja un 10%. • De manera general, se percibe un descenso en la demanda de vivienda por parte de los usuarios finales en las ciudades claves de la república. Para el 2020, Querétaro es la ciudad que se piensa tendrá mayor demanda de vivienda. ¿Cuál será el mercado más relevante para una empresa como la suya en el 2020? 2018 2020 (1981-1995) 2019 ¿Cómo considera que será la demanda de vivienda por parte de los compradores (USUARIO FINAL) en las siguientes ciudades? Fuerte 4.2 40% GEN Y 4 4.1 3.9 3.8 30% (1961-1980) 3 2.9 2.8 2.9 2.8 2.9 2.8 3.1 3.0 GEN X 2.5 55% 2 67% Débil (1945-1960) 2020 5 3 BOOMERS 2019 1 5% CDMX 3% 10% 20% 30% 40% 50% 60% Mty Gdl Tijuana Querétaro 70% MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS fuentes de financiamiento y créditos puente en México • En lo que respecta a fuentes de financiamiento, los fondos de inversión privados, los bancos comerciales y la deuda mezzanine son las tres herramientas que se piensa aumentaran este año en curso. • Por su parte, aunque se percibe un equilibrio en la oferta de créditos puente al pasar de los años, este año crece el número de opiniones que consideran que la oferta de este tipo de créditos puede llegar a ser insuficiente (31%), en comparación con el año anterior (28%). Oferta de créditos puente para la construcción ¿Cuál considera que será el comportamiento de las fuentes de financiamiento durante este año? 2018 2019 2020 8% Fondos de inversión privados 2.9 3.3 3.9 3.5 3.5 Fibras Inversión privada 3.2 3.0 11% 3.9 35% 3.7 2018 28% 57% 17% 2019 2020 61% 31% 3.7 3.2 3.3 Bancos comerciales 2.8 2.7 Inversión extrajera 3.5 Instituciones no bancarias 3.4 3.2 3.1 Deuda Mezzanine 3.3 3.1 3.4 En equilibrio Insuficiente Exceso de oferta En equilibrio Insuficiente Exceso de oferta En equilibrio Insuficiente Exceso de oferta 3.2 3.1 2.7 Inversión institucional 3.1 2.9 2.8 Fondos de inversión públicos 1 2 Gran descenso 3 4 5 Gran Aumento *Se sombrea en color azul las fuentes de financiamiento que se pronostica que crecerán más este año en comparación al año anterior. MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 52% 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Evaluación proyectos de inversión Inversión patrimonial / Desarrollo especulativo y residencial • A nivel nacional, los proyectos de inversión patrimonial que resultan más atractivos este 2020 son: oficinas estilo coworking/star up/ suites ejecutivas, naves industriales y departamentos para NSE medio/residencial. En el caso de los proyectos de desarrollo especulativo y residencial, los multifamiliares y unifamiliares para segmento medio/ residencial resultan ser los más atractivos de este año. 1 Muy Atractivo Oficinas Coworking/ Star up/ Suites Ejecutivas 0.5 Y (12.54%) Departamentos Residencial Plus/ Premium Departamentos Medio/ Residencial Unifamiliar Residencial Plus/Premium Community Centers Hotelería Business Class Casas Medio/ Residencial Atractivo Strip Mall Oficinas Pymes Segunda Vivienda Poco Atractivo Multifamiliar Medio/ Residencial 0 Nada Atractivo Multifamiliar económico/interés social Naves Industriales • Por el contrario, las opciones de proyectos consideradas como las menos atractivas dentro del mercado inmobiliario en el presente año son aquellas dirigidas al mercado residencial plus/premium (departamentos, casas, unifamiliares, multifamiliares e inmuebles de segunda vivienda). Consultorios Médicos • Porcentaje de representatividad (total de respuestas obtenidas) en el análisis MANOVA BIPLOT = 95.14% Casas Residencial Plus/Premium Multifamiliar Residencial Plus/Premium Oficinas Corporativas Unifamiliar Medio/ Residencial -0.5 Neutral Proyectos de inversión patrimonial para RENTA Proyectos de desarrollo especulativo y residencial -1 -1 -0.5 0 0.5 Información previa para interpretar la gráfica: Los puntos color verde en la gráfica simbolizan los distintos proyectos de desarrollo especulativo y residencial, los puntos color azul representan los tipos de proyectos de inversión patrimonial para renta y los vectores (flechas) representan la escala de respuestas utilizada (desde muy atractivo hasta nada atractivo). 1 X (82.60%) MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Expectativas para proyectos comerciales Considerando la expansión del comercio electrónico y covid-19 Considerando la expansión acelerada del mercado electrónico, ¿Cómo considera que será la demanda de metros cuadrados comerciales en las principales ciudades de México? 2019 • A partir de la expansión acelerada del comercio electrónico, se percibe un nivel de demanda conservador en cuanto a metros cuadrados comerciales en el país. Las ciudades que requieren mayor cantidad de metraje comercial son: Chihuahua, Veracruz, Puebla y Villahermosa, principalmente. • Los formatos comerciales Fashion Mall y Strip Mall se consideran los más afectados este año ante el incremento del e-commerce. • Una vez recuperada la economía nacional, después de la contingencia COVID-19, se espera que el giro restaurantero sea el primero en recobrar fuerza económica, seguido de los negocios enfocados al entretenimiento. ¿Qué formatos de plazas comerciales considera que serían los más afectados ante el incremento del comercio electrónico? 2020 2020 2018 2019 3.0 Chihuahua Incremento del comercio electrónico 3.7 2.8 Veracruz 3.7 3.4 3.6 3.1 3.5 3.2 3.4 3.5 3.4 3.3 3.3 3.4 3.3 3.6 3.2 3.6 3.1 3.6 3.1 3.5 3.0 3.5 3.0 3.6 2.9 3.7 2.9 Puebla Villahermosa San Luis Potosí CDMX Aguascalientes León Mérida Guadalajara Monterrey Cancún Tijuana Playa del Carmen Querétaro 1 Débil Tomando en cuenta la contingencia sanitaria COVID-19, ¿Qué enfoque comercial considera que se recuperará de forma más rápida, al estabilizarse la economía? 2% 16% Strip Malls Community Centers Fashion Malls Lifestyle Centers 13% 17% 21%20% 18% 1% 41% 19% 14% 18% 21% 40% 42% 48% 49% 2 3 4 5 En descenso Promedio En ascenso Fuerte Gastronómico Entretenimiento Tecnología Fitness & Bienestar Personal Cultura Fast Fashion MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Expectativas para proyectos comerciales • En la opinión de los expertos inmobiliarios, a nivel nacional el enfoque comercial que necesita más desarrollo es el relacionado con la tecnología, seguido de las opciones enfocadas al entretenimiento familiar, juvenil e infantil y en tercer lugar se necesita impulsar a los locales que comercializan materiales y/o experiencias relacionadas con la cultura. • Así mismo de la siguiente tabla se puede concluir que a nivel nacional existe una sobre oferta o demanda cubierta de negocios relacionados con Fast Fashion y Luxury Goods. ENFOQUE COMERCIAL QUE DESARROLLAR EN CIUDADES CLAVES DEL PAÍS Considerando su plaza principal o la ciudad donde tiene mayor presencia, ¿Qué enfoque comercial considera hace falta desarrollar más? Entretenimiento Tecnología Cultura Gastronómico Fitness y Bienestar Personal Luxury Goods Fast fashion Total CDMX 25% 31% 24% 7% 10% - 3% 100% Guadalajara 25% 28% 26% 7% 9% 1% 4% 100% Querétaro 24% 31% 27% 7% 8% - 3% 100% Monterrey 27% 18% 38% 3% 6% 3% 6% 101% León 27% 31% 20% 7% 7% 7% 3% 102% Puebla 11% 40% 26% 4% 15% - 4% 100% Mérida 26% 30% 22% 4% 9% - 9% 100% Playa del Carmen 21% 38% 26% 5% 5% 5% - 100% Tijuana 22% 50% 22% - - - 6% 100% Aguascalientes 39% 22% 22% 11% 6% - - 100% Cancún 13% 50% 18% 6% 13% - - 100% San Luis Potosí 23% 54% 15% 8% - - - 100% Chihuahua 9% 46% 9% 9% 9% 9% 9% 100% Veracruz 33% 50% 17% - - - - 100% Oaxaca 33% 67% - - - - - 100% Puerto Vallarta 50% 25% - - - 25% - 100% Torreón 50% 50% - - - - - 100% Villahermosa - - 100% - - - - 100% Mexicali 67% - 33% - - - - 100% MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Tendencias del 2020 en proyectos comerciales y de oficinas • Aunque la tendencia más atractiva para desarrollar en proyectos comerciales durante los últimos 3 años ha sido la creación de centros de usos mixtos y comunidades planeadas, este año se observa un crecimiento hacia los proyectos comerciales que permiten generar comunidad entre los consumidores, ya sea mediante el uso de anclajes (tiendas o amenities) o la creación de eventos y entretenimiento. • En lo que respecta al mercado de oficinas, el esquema de coworking y espacios dedicados a las PYMES son los productos que representarían una oportunidad de negocio en las distintas ciudades claves del país, como: Monterrey, León, Puebla, Mérida, entre otras. Considerando su plaza principal o la ciudad donde tiene mayor presencia, ¿Qué giro de oficinas considera hace falta desarrollar más? Tendencias en centros comerciales consideradas como las más predominantes en México 2018 43% 0% 2019 25% 38% 50% 52% 0% 2020 25% 29% 45% 0% 25% 100% 11% 8% 75% 31% 50% Oficinas coworking Micro-oficinas / Suites ejecutivas Oficinas enfoque PYMES Total CDMX 5% 34% 22% 39% 100% Guadalajara 4% 34% 31% 31% 100% Querétaro 7% 33% 25% 35% 100% Monterrey 6% 29% 21% 44% 100% León 7% 44% 21% 28% 100% Puebla 1% 42% 19% 38% 100% Mérida 9% 46% 9% 36% 100% Playa del Carmen 6% 33% 22% 39% 100% Tijuana 5% 21% 42% 32% 100% Aguascalientes 12% 29% 24% 35% 100% Cancún 6% 38% 18% 38% 100% San Luis Potosí 15% 24% 15% 46% 100% Chihuahua - 18% 27% 55% 100% Veracruz 33% 33% 1% 33% 100% Oaxaca 20% 40% 20% 20% 100% Puerto Vallarta - 50% 50% - 100% Torreón 33% - - 67% 100% Villahermosa 0% 100% - - 100% Mexicali - - 33% 67% 100% 12% 5%2% 75% 50% Oficinas corporativas 100% 16% 75% Centros de usos mixtos y comunidades planeadas Centros comerciales con anclas que generen comunidad Entretenimiento y eventos en centros comerciales Centros comerciales anclados con marcas tipo fast-fashion 6% 2% 100% MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Oportunidades para el sector inmobiliario • Las 3 tendencias principales que tendrán un fuerte impacto en el mundo inmobiliario mexicano durante el 2020 son: cambios demográficos, urbanización de la población y avances tecnológicos. • Sin embargo, a consecuencia de la pandemia COVID-19 el pronóstico de los principales actores del desarrollo inmobiliario en el país es un tanto desfavorable, por lo cual proponen actividades como la compra y adquisición de tierras, inversiones en reserva territorial y la expansión a nuevos mercados geográficos para fortalecer el negocio e impulsarlo una vez terminada la contingencia. Considerando el panorama económico actual [COVID-19] ¿Cuáles serán las 3 tendencias principales que transformarán el negocio del desarrollo inmobiliario en los próximos 5 años? ¿Cómo percibe que será el comportamiento de ingresos en empresas como la suya en los próximos 12 meses? ANTES COVID-19 1era mención 2da mención DESPUES COVID-19 2% 1% 50% 45% 22% 19% 6% 10% 34% 38% 38% Avances tecnológicos 7% 5% 9% 3ra mención 50% Esquemas de financiamiento más accesibles ¿Cuál de las siguientes actividades cree usted que es la más importante para hacer crecer su empresa en los próximos 12 meses? 23% 3% 19% 23% Cambios demográficos 18% 18% 21% 25% 20% 17% Urbanización de la población 9% 8% 17% 13% 13% Maduración política 6% 2% 6% 2% 10% 5% 6% 11% 15% 5% 3% Fuerte incremento Cambio climático y conciencia de sustentabilidad 11% 10% Ligero incremento Igual 35% 5% 5% Ligero Fuerte decremento decremento ANTES COVID-19 DESPUES COVID-19 Compras y adquisiciones Inversiones en reserva territorial Escasez de recursos y materias primas Llegar a nuevos mercados geográficos 1% 1% 1% 3% Ganar participación de mercados en mercados existentes 0% 12.5% 25% Nuevas alianzas estratégicas Innovación en desarrollo de proyectos MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate 4S REAL ESTATE PANORAMA DESARROLLO INMOBILIARIO EN MÉXICO - 2020 PERCEPCIÓN LÍDERES INMOBILIARIOS Expectativas para proyectos inmobiliarios • Finalmente, en la experiencia de los participantes en este estudio los giros inmobiliarios que se verán primeramente afectados son la hotelería y el turismo, seguido del retail & comercio. Sin embargo, una vez estabilizada la economía esperarían que el sector de vivienda sea el primero que se recupere, en seguida el retail y comercio, en tercer lugar los inmuebles industriales y de logística, después el mercado de hotelería y turismo y por último el mercado de oficinas. • Se percibe que muy seguramente debido a las medidas implementadas por las instituciones financieras se impulsará en cierta medida la demanda de productos inmobiliarios, por lo que la oferta también habrá de incrementarse, factores que ayudarán a lograr el equilibrio una vez terminada la contingencia sanitaria. Considerando la contingencia sanitaria derivada de covid-19 Considerando su plaza principal o la ciudad donde tiene mayor presencia… ¿Qué giro del sector inmobiliario considera que resultará más afectado debido a los efectos ocasionados por el COVID-19? Hotelería & turismo 54% Retail & comercio 15% Vivienda 13% Oficinas 13% Industrial & logística ¿Qué implicaciones tendrá para los desarrolladores y la industria inmobiliaria la medida a implementar por las instituciones financieras respecto a las condonaciones de créditos? 14% 5% 0% 20% 40% 60% 19% Una vez estabilizada la economía, en su opinión ¿Qué giro del sector considera que se recuperará de forma más rápida? Vivienda 37% Retail & comercio 18% Hotelería & turismo 17% 2% 0% 10% 20% 36% 19% 26% Industrial & logística Oficinas 12% 30% 40% Impulsarán en gran medida la DEMANDA por productos inmobiliarios Impulsarán en cierta medida la DEMANDA por productos inmobiliarios Impulsarán en gran medida la OFERTA por productos inmobiliarios Impulsarán en cierta medida la OFERTA por productos inmobiliarios No tendrá efecto alguno en la industria inmobiliaria MEXICO | CENTRAL AMERICA | SOUTH AMERICA | CARIBBEAN La síntesis presentada proviene de un estudio cuantitativo de opinión pública llevado a cabo por 4S Real Estate
