OSIPTEL

OSIPTEL
Organismo Supervisor de Inversión Privada en Telecomunicaciones
Informe N°001-GPR/2003
PROCESOS DE PRIVATIZACIÓN Y APERTURA DE LAS TELECOMUNICACIONES EN
AMERICA LATINA
UN ANÁLISIS COMPARATIVO
Gerencia de Políticas Regulatorias y Planeamiento Estratégico
Lima, enero de 2003
INDICE DE CONTENIDO
INTRODUCCIÓN...........................................................................................................................3
I. PROCESOS DE REFORMA DEL SECTOR DE TEL ECOMUNICACIONES EN PAÍSES
LATINOAMERICANOS..................................................................................................................4
A.
PROCESOS DE P RIVATIZACIÓN ................................................................................................4
Inicio de la privatización ..........................................................................................................4
Estructura del mercado antes de la privatización ......................................................................4
Estructura adoptada luego de la privatización ...........................................................................8
Consorcios internacionales que adquirieron acciones en las empresas privatizadas ...................8
Pago por la empresa...............................................................................................................8
Contratos de Concesión ..........................................................................................................9
B. PROCESOS DE A PERTURA DE LOS M ERCADOS DE S ERVICIOS TELEFÓNICOS BÁSICOS ......................9
Cronología de la liberalización de los mercados........................................................................9
Número de empresas entrantes y participación de mercado.................................................... 12
II. REGULACIÓN DEL SECTOR DE TELECOMUNICACIONES .................................................... 12
A.
R EGULACIÓN TARIFARIA ....................................................................................................... 12
Servicios regulados............................................................................................................... 12
Tipo de Regulación ............................................................................................................... 13
B. R EGULACIÓN DE INTERCONEXIÓN .......................................................................................... 13
Regulación en Perú .............................................................................................................. 18
Regulación en países de Latinoamérica. ................................................................................ 18
C. EXISTENCIA DE NORMAS DE CONTABILIDAD SEPA RADA Y APLICACIÓN DE LAS MISMAS...................... 21
Regulación en Perú .............................................................................................................. 24
Regulación en países de Latinoamérica. ................................................................................ 24
D. EXISTENCIA DE REGULACIÓN ASIMÉTRICA ................................................................................ 25
III. COMPARACIÓN DE INDICADORES DEL SECTOR ................................................................ 25
A.
B.
ESTRUCTURA DE MERCADO, D ENSIDAD TELEFÓNICA Y TARIFAS.................................................. 25
INDICADORES F INANCIEROS DE E MPRESAS LATINOAMERICANAS ................................................. 26
IV. CONCLUSIONES ................................................................................................................... 37
LISTA DE CUADROS
CUADRO N° 1: REFORMA DEL S ECTOR DE TELECOMUNICACIONES EN LATINOAMÉRICA .................................... 5
CUADRO N° 2: PROCESOS DE PRIVATIZACIÓN EN A MÉRICA LATINA ............................................................... 6
CUADRO N° 3: CONTRATOS DE CONCESIÓN DE LAS EMPRESAS PRIV ATIZADAS.............................................. 10
CUADRO N° 4: R EGULACIÓN TARIFARIA .................................................................................................. 14
CUADRO N° 5: R ESUMEN D EL ENFOQUE DE LAS POLÍTICAS D E INTERCONEXIÓN E N PAÍSES
LATINOAMERICANOS. ...................................................................................................... 19
CUADRO N° 6: RESUMEN SOBRE LA EXISTENCIA DE CONTABILIDAD S EPARADA Y REGULACIÓN ASIMÉTRICA
EN PAÍSES LATINOAMERICANOS. ...................................................................................... 22
CUADRO N° 7: ESTRUCTURA ACTUAL DEL MERCADO, D ENSIDAD TELEFÓNICA Y TARIFAS LOCALES ................... 27
CUADRO N° 8: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN TELEFONÍA F IJA............................................................... 29
1
CUADRO N° 9: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN TELEFONÍA MÓVIL ............................................................ 31
CUADRO N° 10: COMPARACIÓN DE TARIFAS (A NOV . 2002) EN R ELACIÓN CON EL PB I PER CAPITA ................. 33
CUADRO N° 11: INDICADORES F INANCIEROS DE EMPRESAS OPERADORAS DE TEL EFONÍA FIJA EN
LATINOAMÉRICA , A ÑO 2001............................................................................................. 34
CUADRO N° 12: RATIOS F INANCIEROS (*) DE EMPRESAS OPERADORAS DE TELEFONÍA FIJA EN LATINOAMÉRICA ,
AÑO. 2001 ................................................................................................................... 36
LISTA DE GRÁFICOS
GRÁFICO N°
GRÁFICO N°
GRÁFICO N°
GRÁFICO N°
1:
2:
3:
4:
LATINOAMÉRICA 1990-2001: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN TELEFONÍA FIJA (*) ................. 28
LATINOAMÉRICA 1999-2001: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN TELEFONÍA MÓVIL .................. 30
LATINOAMÉRICA 2001: P ENETRACIÓN EN TELEFONÍA FIJA ................................................... 32
LATINOAMÉRICA 2001: P ENETRACIÓN EN TELEFONÍA MÓVIL ................................................ 32
2
INTRODUCCIÓN
Como se verifica en la experiencia internacional, los servicios de telecomunicaciones fueron
prestados en un inicio por empresas (privadas o estatales), en la mayoría de veces monopólicas.
Siguiendo la corriente de privatizaciones en la década del noventa, se transfirió el control de las
empresas de telefonía básica a empresas privadas. En algunos casos, al igual que en Perú, se otorgó
un periodo de exclusividad a la empresa monopólica privatizada y después de este período se abrió
el mercado a la competencia.
La evolución continua de nuevas tecnologías y los cambios institucionales a nivel mundial han
permitido que ya no sea necesaria la existencia de un único operador dominante en los países, que
aproveche las economías de escala y de ámbito, abriéndose así el camino a un mercado competitivo,
el cual es resguardado por políticas regulatorias que buscan limitar el poder de dominio de las
empresas que lo poseen y asentar las bases para la existencia de competencia efectiva en el
mediano y largo plazo. Los resultados de estas políticas regulatorias se pueden observar en
indicadores como nivel de tarifas a los usuarios, penetración de servicios telefónicos y grado de
competencia en el mercado, entre otros.
En el presente informe se hace una recopilación de la situación de los mercados de servicios
telefónicos básicos en dieciocho (18) países latinoamericanos. El documento se divide en cuatro
partes. En la primera se presenta información acerca del proceso de reforma del sector que ha
seguido cada país y se identifican aquellos que guardan cierta similitud con el proceso peruano de tal
manera que son comparables. Asimismo, se analizan los procesos de privatización seguidos en diez
países, dentro de los cuales se considera a Argentina, Bolivia, Brasil, Chile, México, Perú y
Venezuela. Adicionalmente se presenta información acerca de las condiciones establecidas en cada
uno de los contratos de concesión de las empresas privatizadas.
En la segunda parte del informe se trata la regulación adoptada por algunos países latinoamericanos
respecto del régimen tarifario, interconexión, existencia de regulación asimétrica y de normas de
contabilidad separada. En la tercera parte se presenta una comparación de indicadores del sector de
telecomunicaciones en los países que cuentan con información disponible. Estos indicadores
comprenden indicadores físicos, tarifas de servicios básicos e indicadores financieros del desempeño
de la empresa operadora más importante de cada país. Finalmente, en la cuarta parte se presenta las
conclusiones acerca de los posibles factores determinantes del grado de desarrollo del mercado en
los países incluidos en el análisis.
3
I. PROCESOS DE REFORMA DEL SECTOR DE TELECOMUNICACIONES EN
PAÍSES LATINOAMERICANOS
Los dos elementos principales comprendidos en los procesos de reforma del sector de
telecomunicaciones en Latinoamérica son:
(a) la privatización de los monopolios y empresas estatales que prestaban servicios públicos de
telecomunicaciones, y,
(b) la apertura del mercado a la libre competencia, es decir, permitir el ingreso de nuevos prestadores
de servicios públicos de telecomunicaciones al mercado.
Con fines comparativos, los países comprendidos en el presente informe son Argentina, Bolivia,
Brasil, Chile, Colombia, Costa Rica, Ecuador, El Salvador, México, Panamá, Paraguay, Perú,
República Dominicana, Uruguay y Venezuela. Es de notar que no en todos estos países se han
privatizado las empresas estatales ni se permite la competencia en todos los servicios básicos.
A manera de resumen, en el cuadro N°1 se muestran las fechas en las que cada país considerado en
el presente análisis inició el proceso de privatización y de apertura del mercado, tanto de telefonía fija
local como de larga distancia nacional e internacional.
A. PROCESOS DE P RIVATIZACIÓN
A fines de la década del 80, en los países considerados en la comparación internacional (excepto en
Chile y República Dominicana) empresas estatales prestaban los servicios básicos de
telecomunicaciones (telefonía fija local y de larga distancia). En la década del 90 se culminaron los
principales procesos de privatización en Latinoamérica (ver el cuadro N°2).
Inicio de la privatización
El primer país en iniciar la privatización de los monopolios estatales fue República Dominicana en
1930. Esto se debió a la carencia de recursos estatales para restaurar la infraestructura de
comunicaciones destruida por una catástrofe natural. Realmente el primer país que vio a la
privatización como una opción para garantizar la inversión de capital en el sector fue Chile, que en
1987 inició la venta de acciones de la empresa estatal de telefonía fija local. Luego le siguieron
Argentina (1990), México (1990) y Venezuela (1991). Estos países, a diferencia de Chile, decidieron
otorgar un período de exclusividad a la empresa privatizada.
Posteriormente, Perú (1994) y Bolivia (1995) privatizaron sus monopolios, otorgándoles también un
período de exclusividad a la empresa. Finalmente, Panamá (1997) y Brasil (1998) fueron los últimos
países en privatizar sus monopolios estatales. De los quince países considerados en el presente
análisis, Colombia, Costa Rica, Ecuador, Paraguay y Uruguay aún mantienen empresas prestadoras
de servicios públicos de telecomunicaciones en poder del Estado.
Estructura del mercado antes de la privatización
Antes de realizarse las privatizaciones, en la mayoría de países operaban empresas monopólicas
verticalmente integradas, es decir, las empresas prestaban servicios de telefonía fija local, larga
distancia nacional (LDN) y larga distancia internacional (LDI), además de servicios portadores y en
algunos casos telefonía móvil celular. Solamente en Chile, Bolivia y Argentina las empresas
privatizadas no eran monopolios integrados. En el caso de Chile, los servicios de telefonía fija eran
prestados por una empresa dominante y el servicio de larga distancia era un monopolio. En Bolivia y
Argentina, el servicio local era prestado por una empresa estatal dominante, pero a la vez por
cooperativas, y el servicio de larga distancia sí era prestado por una empresa monopólica.
4
CUADRO N° 1: REFORMA DEL SECTOR DE T ELECOMUNICACIONES EN LATINOAMÉRICA
Conserva empresas
Año de Privatización (1)
estatales
Argentina
NO
1990
Año de inicio de Competencia (1)
Telefonía Fija Local
Telefonía Fija LD
2000
1999: tetrapolio
2001: total
Bolivia
NO
1995
2001
2001
Brasil
NO
1998
1999 duopolio en cada
región
1999: duopolio LDI y LDN
2001 se garantiza 2
empresas por localidad
Chile
NO
1987-1990 Local
1987
1988-1996 LD
2000: empresas locales
pueden prestar LDN dentro
de su región
1987 con restricciones para
CTC y ENTEL
1994 sin restricciones
Colombia
SI (Telefonía Fija Local y
LD)
NO se privatizó
1994
1997
Costa Rica
SI (Telefonía Fija Local y
LD)
NO se privatizó
Monopolio
Monopolio
Ecuador (2)
SI (Telefonía Fija Local y
LD)
NO se privatizó
2002
2002
El Salvador
NO
1998
1998
1998
México
NO
1990
1997
1997
Panamá
NO
1997
2003
2003
Paraguay
SI (Telefonía Fija Local y
LD)
NO se privatizó
Monopolio
Monopolio
Perú
NO
1994
1998
1998
República
Dominicana
NO
1930
1988
1988
SI (Telefonía Fija Local y
LD)
NO se privatizó
Monopolio
2001
NO
1991
2000
2000
Uruguay
Venezuela
(1) Los años indican las fechas en las que se estableció la normativa que permitió el inicio de la competencia y en el caso de la
privatización, el año en el cual se firmaron los contratos de concesión.
(2) Se ha entregado una concesión para operar el servicio de telefonía fija (local y LD) a través de WLL..
5
CUADRO N° 2: P ROCESOS DE P RIVATIZACIÓN EN AMÉRICA LATINA
País
Estructura anterior a la
privatización
Año de
privatización
Argentina
ENTEL: Empresa de telefonía local
y monopolio de LDN y LDI.
300 cooperativas y operadores
independientes de telefonía local.
1990
Bolivia
ENTEL: Empresa integrada
(telefonía local, LDN, LDI, teléfonos
públicos y portadores).
13 cooperativas de telefonía local.
1995
Brasil
TELEBRAS: Monopolio en telefonía
local, LDN y LDI.
1998
Estructura adoptada
Dos empresas monopólicas integradas en territorio
distintos. Ambas empresas mantenían 50% de
participación en la empresa móvil (Miniphone) y en la
empresa de LDI (Telintar). Desde 1996, cada
empresa posee además su propia filial de telefonía
móvil.
Los operadores independientes y cooperativas se
convirtieron en monopolios en sus zonas de
operación.
ENTEL empresa integrada de telefonía fija local
(monopolio donde no operaban las cooperativas) y
monopolio en LD. Desde 1996 es operador móvil
Las cooperativas se mantuvieron como monopolios
locales.
Tres empresas monopólicas en distintas regiones
para servicio local.
Un monopolio en LDN y LDI.
Participación de
Operador(es)
Internacional (es)
Norte: Telecom STET – Norte: US$ 2 408 Mill. por
Franc e Telecom.
60% de las acciones.
Sur: Telefónica
Sur: US$ 2 834 por 60% de
Internacional.
las acciones.
CTC: Empresa de telefonía local,
monopolio en ciertas regiones.
ENTEL: Monopolio en LDN y LDI.
1987-1990:
CTC
1988-1996:
ENTEL
CTC : Empresa de telefonía local. Desde 1997 es
operador móvil.
ENTEL: Empresa de telefonía LDN y LDI. Desde
1989 es operador móvil.
Pago implícito
por línea
Norte: US$ 2 863
Sur: US$ 2 786
Telecom STET (ahora
Telecom Italia).
US$ 610 Mill. por 50% de las US$ 4 942
acciones de ENTEL.
Local: Telemar (Tele
Norte Leste), Telecom
STET (Tele Centre Sul)
y Telefónica
Internacional (Telesp).
Local: US$ 5 160 Mill. por
19.26% de las acciones de
Telesp; US$ 1 850 Mill. por
19.26% de Telecentro-Sul y
US$ 3 070 Mill. por 19.26%
de Telenorte-Leste.
LD: US $ 2 370 Mill. por
19.26% de las acciones de
Embratel.
Local: Telesp
US$ 4 201,
Telecentro-Sul
US$ 2 556 y
Telenorte-Leste
US$ 2 044.
CTE: US$ 275 Mill. por 51%
de las acciones.
INTEL: US$ 41.5 Mill. por
51% de las acciones.
US$ 1 757.6 Mill. por 20.4%
de Telmex.
CTE: US$ 1 360
INTEL: US$ 203
LD: Embratel.
Chile
Pago por la empresa
(US$ Mill.)
Local: Alan Bond
(luego vendió a
Telefónica
Internacional)
LD: Telecom STET y
Chilquinta.
CTE: France Telecom
INTEL: Telefónica
Internacional
El Salvador
ANTEL: Monopolio en telefonía
local, LDN y LDI, operador de
telefonía móvil
1998
Dos empresas integradas de telefonía fija local y LD:
CTE e INTEL. CTE es la dueña de la infraestructura
México
TELMEX: Monopolio en telefonía
local, LDN y LDI
1990
Empresa monopólica integrada de telefonía fija local y Southwestern Bell y
LD, también presta servicios de telefonía móvil celular France Telecom
LD: US$ 686.
Local: US$ 140 Mill. por 35% Local: US$ 561
de las acciones de CTC en
1987.
US$ 1 609
6
País
Panamá
Perú
República
Dominicana
Venezuela
Estructura anterior a la
privatización
Año de
privatización
INTEL: Monopolio en telefonía local,
LDN, LDI, teléfonos públicos y
servicios portadores
CPT: Monopolio en telefonía local
en Lima y Callao y operador de
telefonía móvil
ENTEL: Monopolio en LDN y LDI y
operador monopólico de telefonía
móvil en el resto del país
Monopolio estatal de telefonía local
1997
CANTV: Monopolio en telefonía
local, LDI y LDN,
Transmisión de datos y operador
móvil
1991
1994
1930
Estructura adoptada
Participación de
Operador(es)
Internacional (es)
Pago por la empresa
(US$ Mill.)
Pago implícito
por línea
Empresa monopólica integrada de telefonía fija local y Cable&Wireless
LD, también presta el servicio de telefonía móvil
celular.
Empresa monopólica integrada de telefonía fija local y Telefónica
LD, también presta el servicio de telefonía móvil
Internacional
celular.
US$ 652 Mill. por 49% de las US$ 3 636
acciones.
US$ 2 002 Mill. por 35% de
las acciones de CPT y
ENTEL.
US$ 7 406
Empresa integrada de telefonía fija local y LD,
operador móvil celular desde 1987 y desde 1998 de
PCS.
Empresa monopólica integrada de telefonía fija local y
LD, también presta el servicio de telefonía móvil
celular.
GTE (ahora Verizon)
Datos no disponibles.
Datos no
disponibles
GTE (Verizon),
Telefónica
Internacional y AT&T
US$1 885 Mill. por 51% de
las acciones.
US$2 312
Nota: En el cuadro sólo se incluye información acerca de las privatizaciones de la empresa estatal más importante de cada país.
Fuentes: Páginas web de agencias reguladoras y comunicaciones directas con funcionarios de agencias reguladoras, páginas web y documentos acerca de privatizaciones y reforma en el sector
de telecomunicaciones.
7
Estructura adoptada luego de la privatización
En México, Panamá, Perú y Venezuela, luego del proceso de privatización de la empresa, se optó por
conservar un monopolio integrado de servicios básicos (telefonía local y de larga distancia) y otros
servicios de telecomunicaciones que operaba a nivel nacional. A diferencia de ello, en otros países
latinoamericanos, como Brasil, Chile y Argentina se optó por separar la prestación del servicio local
del servicio de LD.
En Brasil se dividió el monopolio estatal en cuatro empresas, una de las cuales se encargó de la
prestación de los servicios LD (Embratel adquirió esta empresa), mientras que las otras tres
empresas se encargaron del servicio local en cada región en la que fue dividida el país. En Chile
antes de la privatización ya existía una empresa que sólo prestaba servicios de LD (ENTEL). En
Argentina, al momento de la privatización se creó una empresa de LD en la cual las empresas locales
privatizadas participaban con el 50% cada una. En el caso particular de El Salvador se permitió la
operación de dos empresas integradas de servicios locales y de LD, pero sólo se entregó a CTE la
propiedad de la infraestructura.
Respecto de la división geográfica del mercado, solamente en Argentina y en Brasil se dividió el
territorio nacional y se asignó una empresa por región. En Argentina se crearon dos regiones (norte y
sur) y en Brasil tres regiones (Sao Paulo, centro-sur y norte-este), en cada una de las regiones se
permitió la operación a una empresa de telefonía local. En Chile, Argentina y Bolivia se permitió que
las empresas que operaban antes de la privatización se mantuvieran en el mercado.
Consorcios internacionales que adquirieron acciones en las empresas privatizadas
Telefónica Internacional es la empresa que adquirió mayor número de empresas en los procesos de
privatización en América Latina. Sus activos comprenden Argentina (región sur), Brasil (Sao Paulo),
Chile (CTC), El Salvador (INTEL), Perú (CPT y ENTEL) y Venezuela (CANTV). Esta empresa es el
operador de telecomunicaciones líder en el mundo de habla hispana y portuguesa. Es la
primera empresa española por capitalización bursátil y una de las principales empresas
mundiales del sector. Opera en cerca de 50 países y posee activos por más de US$ 81 000
millones.
Otro inversionista importante en la región es el consorcio Telecom Italia, que opera en telefonía fija en
Argentina (región norte), Bolivia (ENTEL), Brasil (región centro-sur) y Chile (ENTEL). Este consorcio
cuenta con activos por más de US$ 49 000 millones y opera en 19 países.
France Telecom (Francia), Verizon (anteriormente GTE, EEUU) y Cable&Wireless (Reino Unido),
empresas de telecomunicaciones importantes a nivel mundial, también adquirieron inversiones en la
región. En el cuadro N°2 se presenta la relación de operadores internacionales que poseen
participaciones en las empresas de telecomunicaciones básicas en América Latina.
Pago por la empresa
En cada país analizado, a través de las privatizaciones de las empresas prestadoras de servicios
públicos de telecomunicaciones se obtuvo un monto importante de divisas, el valor mínimo fue de
US$ 140 millones por 35% de las acciones en el caso de Chile en el año 1987.
Se debe destacar que el valor implícito pagado por línea por las empresas de telecomunicaciones
privatizadas en Perú fue el mayor (US$ 7 406), 50% más que el siguiente valor más alto (US$ 4 942
en el caso de Bolivia) y 76% mayor que la concesión en el área con mayor ingreso per capita
(US$4 201 en Sao Paulo - Brasil). Asimismo, el monto pagado por la privatización en Perú u
f e el
tercero más alto de la región (US$ 2 002 millones en comparación con US$ 12 450 recibidos por
Brasil y US$ 5 242 recibidos por Argentina) (ver el cuadro N°2).
8
Contratos de Concesión
En los Contratos de Concesión de las empresas privatizadas se definen las obligaciones y derechos
específicos de estas empresas ante el Estado. Información relevante relacionada a estos contratos se
presenta en el cuadro N° 3.
En el caso de Argentina, Bolivia, México, Panamá, Perú y Venezuela, se establecieron períodos de
exclusividad para la operación de las empresas privatizadas. La duración máxima de este período
fue de 9 años en el caso de Venezuela y el mínimo de 5 años en Perú. La extensión del período de
exclusividad fue recortada en Perú (de 5 a 4 años) y en Argentina (de 10 a 9 años). En Chile, El
Salvador y República Dominicana no se estableció un período de exclusividad. En Brasil las
empresas privatizadas operaron como monopolios sólo seis meses hasta que se subastaron las
licencias para las empresas paralelas o espejo en cada región.
En todos los contratos, excepto en los suscritos por Chile, El Salvador y República Dominicana, se
acordaron metas de calidad, modernización y expansión. En el cuadro N°3 se presenta una lista de
los indicadores acordados entre la empresa privada y el Estado. Respecto de los requisitos de
expansión se debe resaltar que estos se refieren a instalaciones de líneas de abonado, de teléfonos
públicos y expansión del servicio en las áreas rurales. En Argentina y Brasil, se especifica el número
de líneas a alcanzar por región política, y en Perú se define el número de líneas por regiones - que
comprenden Lima y regiones conformadas por tres o más departamentos-; mientras que en México y
Bolivia no se especifica la distribución de las líneas en el territorio nacional.
En los contratos de concesión celebrados también se estableció cómo sería la regulación tarifaria,
sólo en Chile y República Dominicana, la regulación tarifaria se establece en normas de carácter
general. En la mayoría de los casos se establecieron regímenes de tarifas tope (price-cap) que
permitieron el rebalanceo tarifario. Solamente en el caso de Perú y Panamá se incluyen las tarifas
tope año por año en los contratos de concesión. Un mayor desarrollo del tema tarifario se presenta en
la segunda parte de este informe.
B. PROCESOS DE APERTURA DE LOS M ERCADOS DE S ERVICIOS T ELEFÓNICOS BÁSICOS
Cronología de la liberalización de los mercados
La liberalización de los mercados de telecomunicaciones en América Latina se dio gradualmente. Los
primeros países en donde se permitió el ingreso de nuevos operadores fueron Chile (1987) y
República Dominicana (1988), seguidos por Colombia (1994 para telefonía local y 1997 para larga
distancia), que mantuvo una estructura mixta de participación estatal.
Luego siguieron México (1997), El Salvador (1998) y Perú (agosto de 1998). En noviembre de 2000,
Argentina y Venezuela liberalizaron totalmente sus mercados. En el caso de Argentina desde octubre
de 1999 se permitió la existencia de un tetrapolio. En Bolivia se permite la competencia en servicios
básicos desde noviembre de 2001 y en Uruguay se permite el ingreso de competidores al mercado de
LDI desde el mismo año.
En Ecuador, en julio de 2002 se ha otorgado una concesión de Wireless Local Loop (WLL) para
ofrecer servicios básicos y portadores, se espera que en el año 2003 esta empresa inicie
operaciones. Asimismo, en Panamá se iniciará la competencia en el año 2003. En el caso de Brasil,
actualmente existe un régimen de competencia restringida a por lo menos un duopolio en cada
municipio del país, pero la liberalización total se espera en el año 2005.
9
CUADRO N° 3: CONTRATOS DE CONCESIÓN DE LAS EMPRESAS PRIVATIZADAS
País
Año
Argentina
1990
Bolivia
1995
Brasil
1998
Operador(es)
Internacional (es)
Dos empresas integradas en
Norte: Telecom
territorio distintos, ambas con 50% STET –France
de participación en la empresa móvil Telecom
(Miniphone) y en la empresa de LDI Sur: Telefónica
(Telintar).
Internacional
Los operadores independientes y
cooperativas se convierten en
monopolios en sus zonas de
operación.
ENTEL se mantuvo como empresa
Telecom STET
integrada de servicios locales y LD. (ahora Telecom
Italia).
Las cooperativas se mantuvieron
como monopolios locales.
Estructura adoptada
Tres empresas en distintas regiones Local: Telemar
para servicio local.
(Tele Norte
Un monopolio en LDN y LDI.
Leste), Telecom
STET (Tele
Centre Sul) y
Telefónica
Internacional
(Telesp).
Chile
19881996:
ENTEL
19871990: CTC
El Salvador
1999
CTC : Empresa de telefonía local,
desde 1997 es operador móvil.
ENTEL: Empresa de LD, desde
1989 operador móvil.
Empresa integrada.
LD: Embratel .
Local :Telefónica
Internacional
LD : Telecom
STET y Chilquinta
ESTEL (France
Telecom)
Período de
exclusividad
Indicadores de servicio (*)
Requisitos de expansión
Tarifas
7 años, con
posibilidad de
extenderlo a 10
años.
Llamadas completadas,
respuesta a llamadas a
servicios de información y
operadora, fallas y
reparación de planta
externa, tiempo de espera
para instalación y metas no
obligatorias como % de
llamadas completadas.
Líneas instaladas por
provincias
Tasa de retorno y price-cap: Se
estableció un retorno de hasta 16%
para los primeros 2 años, una
reducción de 2% real anual en las
tarifas en los 5 años siguientes y
una reducción real de 4% en el
período de ampliación de
exclusividad.
6 años
Fallas reportadas y
reparadas, llamadas
completas, tiempo de
espera para tono de
discado y de respuesta del
operador.
Tiempo de espera para
tono de discado, llamadas
completadas,
congestionamiento,
atención de solicitudes de
reparaciones y de traslado,
atención al usuario,
reparación de TUPs,
facturación, digitalización.
Líneas para cubrir la
demanda en zonas urbanas y
líneas rurales en poblados
determinados.
Price-cap: Se fijó el factor de
productividad en 1% semestral para
los primeros 4 años, luego el
regulador determinaría los nuevos
factores.
Líneas fijas instaladas y
teléfonos públicos en servicio
por región.
Price-cap: Las tarifas iniciales se
establecieron en los contratos. Las
tarifas locales deberían reducirse en
1% anual desde 2001, luego de
2005 el regulador fijará el factor de
reducción. En LD, se fijó el factor de
productividad en 1% semestral para
los primeros 4 años, luego el
regulador determinaría los factores.
No se establecieron
obligaciones específicas.
No se establecieron obligaciones
específicas. La Ley de Telecomunicaciones modificada en 1987
contempló mecanismos para el
rebalanceo.
No se establecieron
obligaciones específicas.
Tarifas máximas fijadas sobre
costos incrementales de largo plazo,
que luego se ajustaría por el IPC y
posteriormente por la devaluación.
6 meses para
subastar las
licencias de las
empresas
espejo.
No hubo período No se establecieron
de exclusividad, obligaciones específicas.
pero hasta 1987
CTC y ENTEL no
podían brindar
servicios LD ni
local,
respectivamente.
Ninguno
No se establecieron
obligaciones específicas.
10
Estructura adoptada
Operador(es)
Período de
exclusividad
Internacional (es)
TELMEX :
6 años
Southwestern Bell
y France Telecom
País
Año
México
1990
Empresa integrada, también presta
servicios de telefonía móvil.
Panamá
1997
Empresa integrada, también presta
el servicio móvil celular.
Cable&Wireless
Perú
1994
Empresa integrada que provee
servicios locales, LDN, LDI y
servicios móviles y portadores.
Telefónica
Internacional
República
Dominicana
1930
Empresa integrada, operador móvil
desde 1987 y desde 1998 de PCS.
GTE (ahora
Verizon)
Venezuela
1991
Empresa integrada
CANTV: GTE
(Verizon),
Telefónica
Internacional y
AT&T
Indicadores de servicio (*)
Requisitos de expansión
Tarifas
Continuidad de servicio,
fallas, reparación, tono para
marcar, servicio de
operadora, TUPs en
servicio, calidad de
circuitos, instalación y
reparación de circuitos.
5 años
Instalación, reparación de
averías, averías reportadas,
demora en el tono de
marcar, digitalización,
servicio de asistencia de
directorio, llamadas
completadas, TUPs en
operación, reclamos por
facturación, llamadas vía
operadora.
5 años (se
Llamadas completadas
redujeron a 4 con locales y LD, respuesta del
la modificación
operador y tasa de
del contrato)
incidencia de fallas.
Expansión en áreas rurales y
teléfonos públicos.
En los primeros 4 años
debería expandir su planta de
servicio telefónico básico en
12% anual.
Se estableció un régimen que
permitió el rebalanceo tarifario y
luego una regulación tipo price-cap.
Comunidades con TUPs y
TUPs por cada 1000
habitantes.
En el contrato se establecen las
tarifas tope de telefonía local y
pública por año. En el caso de LD,
la tarifa tope no varía entre 1998 y
2001 y en el 2002 es libre.
Líneas en Lima y provincias,
ampliación de teléfonos
públicos, lista de poblados
rurales.
No se estableció
un período
específico
9 años
No se establecieron
obligaciones específicas.
No se establecieron
obligaciones específicas.
Tiempo de espera para la
conexión, averías
reportadas, tiempo de
reparación de averías,
calidad de la red, llamadas
completadas, respuesta del
operador, efectividad de
facturación, reclamos de
facturación, entre otros.
10.5% de crecimiento en
teléfonos públicos y teléfonos
públicos en 20 pueblos con
menos de 5000 habitantes
cada año
En el contrato se establecen las
tarifas tope de telefonía local y LD
por año en el período de
exclusividad (Rebalanceo tarifario).
En los siguientes 3 años se ajustan
las tarifas establecidas por inflación.
Luego, el regulador implementa el
factor de productividad. (Price-cap)
No se establecieron obligaciones
específicas, se rige por la Ley de
Telecomunicaciones.
Price cap: Diseñado para que las
tarifas estuvieran rebalanceadas al
momento de la apertura.
Actualmente, las tarifas se basan en
costos no auditados y se ajustan por
regulación tipo price-cap.
(*) La lista no comprende a todos los indicadores, pero busca dar una idea de las obligaciones aceptadas por la empresa ante el Estado.
Fuentes: Contratos de concesión, páginas web de agencias reguladoras y comunicaciones directas con funcionarios de agencias reguladoras.
11
Número de empresas entrantes y participación de mercado
De acuerdo con la información disponible, se debe señalar que la participación en telefonía fija local
de las empresas entrantes en los diferentes países no es muy significativa. Por ejemplo, según datos
de 1999, en Colombia y México la participación de las empresas entrantes era 7,0% y 1,6%
respectivamente. En Perú por su parte, dicho porcentaje no alcanza el 1%. Un caso singular lo
constituye Chile, donde la participación de las empresas entrantes es cercana al 20,0% (según datos
de 1999).Con relación al número de empresas concesionarias de telefonía local por país, cabe
mencionar que el mismo varía significativamente entre países. Así, por ejemplo, Perú y Venezuela
poseen tres (3) y seis (6) empresas de telefonía local en operación, respectivamente, mientras que
Chile, México y Bolivia tienen, en diferentes regiones, doce (12), trece (13) y quince (15),
respectivamente. Por su parte Brasil tiene seis (6) operadores distribuidos dos en cada región. Un
caso interesante es el de Colombia que posee 38 empresas concesionarias, pero en localidades
distintas.
Diferente es el caso de la provisión del servicio de telefonía fija de LD, donde las empresas
entrantes tienen un mayor nivel de participación de mercado respecto a las empresas entrantes en
telefonía local. Así por ejemplo, en el caso de Bolivia, que inició su apertura a fines de noviembre
2001, hacia el segundo trimestre del año 2002 la participación de las empresas entrantes en telefonía
fija de LD era más del 50%. En tanto en el caso de Chile la participación conjunta de las empresas
entrantes es cercana a 64,0% (la mayor participación corresponde a CTC Mundo con 23,0%).
En Uruguay los nuevos operadores han alcanzado participaciones superiores al 10,0% para las
llamadas de LDI salientes y más de 30,0% para las llamadas de LDI entrantes. Finalmente, en el caso
de Perú, hacia el segundo trimestre de 2002, las empresas entrantes alcanzaron una participación del
12,0% en el mercado de llamadas de LDN, mientras que en las llamadas de LDI alcanzaron el 31,0%
del trafico saliente y 69,0% del tráfico entrante.
Respecto al número de empresas en operación en el mercado de telefonía fija de larga distancia,
México presenta el mayor número de empresas en operación con 25 operadoras, seguido por Chile
(20), Perú (18) y Uruguay (16). En tanto, Bolivia y República Dominicana, poseen 7 operadores cada
uno, mientras que Colombia posee sólo 3 operadores. Finalmente, Brasil y El Salvador poseen sólo
dos operadores cada uno.
II. REGULACIÓN DEL SECTOR DE TELECOMUNICACIONES
A.
REGULACIÓN T ARIFARIA
En esta sección se compara la regulación tarifaria en ocho países cuyos mercados ya han sido
liberalizados y las empresas son privadas, sólo en el caso de Colombia operan empresas estatales.
Un mayor detalle acerca de los servicios regulados en cada país, el tipo de regulación adoptada, el
cálculo de las tarifas base así como la definición de las canastas de servicios y los parámetros
establecidos en los contratos de concesión se presenta en el Cuadro N°4. En dicho cuadro también
se incluyen detalles acerca de la aplicación de los ajustes tarifarios en cada uno de los países en
períodos con distintas características de regulación.
Servicios regulados
En todos los países se regulan las tarifas de telefonía fija local de las empresas privatizadas. Las
tarifas de larga distancia de estas empresas también son reguladas, excepto en Colombia y en Chile.
La regulación de tarifas proviene de los contratos de concesión, con excepción de Chile, donde por
norma especial tarifaria se regulan las tarifas de tres empresas que son consideradas operadoras con
poder de dominio, y Colombia, donde se regulan las tarifas de todas las empresas a través de una
norma de carácter general.
12
Tipo de Regulación
El método de regulación comúnmente empleado en los países analizados es el establecimiento de
precios tope (price-cap). Este tipo de regulación busca crear incentivos para que las empresas sean
más eficientes, es decir, reduzcan sus costos e implementen nuevas estrategias de negocio. De esta
manera no se regulan los ingresos ni las utilidades de las empresas, sino que se traspasan las
ganancias de eficiencia de las empresas a los usuarios. Estas ganancias se representan en el factor
de productividad.
Los factores de productividad aplicados en los primeros períodos, en la mayoría de los casos, fueron
establecidos en los contratos de concesión. En Chile, el factor de reducción es implícito y diferenciado
por elemento. En Brasil y Bolivia, los factores de productividad se diferencian por grupo de servicios,
mientras que en los demás países se aplica el mismo factor de productividad a todas las canastas de
servicios regulados.
Respecto del cálculo de la tarifa base a partir de la cual se calculan las variaciones de tarifas de
acuerdo con el price-cap, resalta que en cuatro países ésta se efectuó sobre la base de costos: en
Argentina utilizando tasa de retorno, en Colombia y Chile sobre costos incrementales de largo plazo y
en Venezuela, a partir de la apertura del mercado a la competencia, sobre costos presentados por la
empresa regulada. En Bolivia se utilizó el análisis de comparación internacional, mientras que en
Brasil y México se consideraron las tarifas vigentes al momento de la privatización. En el caso de
Perú, las tarifas tope se establecieron en los contratos de concesión, pero no se especifica la
metodología de cálculo.
B. REGULACIÓN DE I NTERCONEXIÓN
A nivel general, la interconexión es la conexión entre dos redes de telecomunicaciones
pertenecientes a operadores distintos, para permitir que los usuarios de una de las redes se
comuniquen con los usuarios de otra red y así permitir que ambas redes funcionen como una sola
red, independientemente de quienes sean los propietarios de dichas infraestructuras.
Existen varios tipos de interconexión: fija-fija a nivel local, fija-móvil a nivel local, fija-larga distancia,
1
móvil-larga distancia, entre otros . En todos los casos, frente al usuario, la interconexión debe
permitirle intentar o completar una llamada a otro abonado, sea de su red o de otra red.
1
La interconexión fija-fija a nivel local resulta relevante porque es la terminación de la llamada en una red
distinta en la que origina, por ello se habla de un costo por terminación de llamada en la red del servicio de
telefonía fija local. En la interconexión entre la telefonía fija local y larga distancia internacional, la
interconexión implica permitir la originación y/o la terminación de la llamada. En la interconexión fija-móvil,
el concepto relevante es la terminación de llamada en la red del servicio de telefonía móvil o en la red del
servicio de telefonía fija. En especial la primera bajo el esquema tarifario “El que llama paga”.
13
CUADRO N° 4: REGULACIÓN TARIFARIA
País
Argentina
Bolivia
Brasil
Colombia
Servicios
Servicio telefónico fijo local y larga distancia Servicio telefónico local prestado por ENTEL Servicios telefónicos fijo local y larga Servicio telefónico local prestado por todos
Regulados (*) prestados por las empresas establecidas y cooperativas (operadores dominantes pues distancia prestados por las empresas los operadores locales con poder de dominio
(Telecom y Telefónica)
poseen más de 60% de participación de establecidas.
(más de 60% del mercado).
mercado).
Otros servicios prestados por ENTEL como
operador dominante, tales como LD,
telefonía móvil celular, alquiler de circuitos,
teléfonos públicos, entre otros.
Servicio telefónico móvil celular prestado por
Telecel.
Tipo de
Regulación
Primeros 2 años (período de transición):
Tasa de retorno hasta de 16% sobre los
activos fijos sujetos a explotación.
Siguientes 5 años (período de exclusividad):
Price-cap (reducción real de 2% anual).
3 años de extensión opcional (extensión de
exclusividad): Price-cap (reducción real de
4% anual).
Luego de la apertura: Price-cap (reducción
real de 5.5% anual).
Período de Exclusividad: Price-cap, factor de
productividad diferenciado por empresa.
Período de Apertura: Regulación asimétrica
tipo price-cap a operadores dominantes.
Período post-privatización: Price-cap, con
factores de productividad diferenciados por
servicios (local, LDN y LDI) y por períodos,
valores definidos hasta el año 2005.
Período de apertura: Price-cap (2% de factor
de productividad) aplicado sobre el costo
medio de referencia. Esto equivale a fijar un
tope de ingresos anuales por línea, que
comprenden el cobro de un cargo de
conexión, un cargo fijo mensual y un cargo
por consumo.
Cálculo de las Sobre costos (16% de retorno sobre activos Análisis de comparación internacional, Establecidas en contratos de concesión, eran Basadas en costos.
tarifas base fijos sujetos a explotación)
aunque la normativa contempla también la equivalentes a las tarifas vigentes al
determinación sobre la base de costos.
momento de la privatización. No se
especifica el método de cálculo.
Canastas de
servicios
Dos Canastas: Servicio Local y Servicio LD
Canasta de servicio local, servicio LD, móvil Tres Canastas: Servicio Local, LDN y LDI.
y otros servicios.
Una Canasta: Servicio local.
14
País
Parámetros
establecidos
en los
contratos de
concesión
Detalle de la
aplicación de
los ajustes
tarifarios
Argentina
Bolivia
Brasil
Colombia
Se estableció la tasa de retorno y los valores El contrato de concesión especifica el tope
de los factores de productividad para el de precios inicial para cada canasta de
período de exclusividad.
servicios. Se estableció el factor de
productividad para los primeros tres años.
Se establecieron los valores de los factores
de productividad hasta el año 2005 y las
tarifas iniciales para cada uno de los
elementos de los servicios.
Las tarifas se regulan de manera general por
el Reglamento de Telefonía Básica
Conmutada (Res. 087 de 1997 y
modificaciones).
Período de transición (1990-1992): Las
empresas podían ajustar el nivel real de las
tarifas cada 6 meses a los efectos de
alcanzar una tasa de retorno del 16% anual.
Las tarifas residenciales no podían
incrementarse en términos reales, salvo en lo
necesario para reducir la dispersión de las
tarifas.
Período de exclusividad (1992-1997): Las
empresas debían reducir el nivel general de
sus tarifas, neto de derechos de conexión,
en términos reales en 2% anual para acceder
a la prórroga del período de exclusividad fue
necesario cumplir con dicha reducción. En el
año 1997 se inicio el rebalanceo de las
tarifas locales y de LD.
Período de Prórroga de la Exclusividad
(1997-1999): Las empresas debían reducir el
nivel general de sus tarifas, netas de
derechos de conexión, en términos reales,
en 4% anual.
Período de apertura: Se acordó establecer
un factor de productividad de 6.75% (entre
2000 y 2001)
Período de exclusividad y apertura: Price-cap Primer año del periodo regulado (1997): Las
con ajustes en períodos no menores a 12 tarifas de los servicios de TPBCL y TPBCLE,
meses. A partir del año 2005, el regulador se fijaron de tal manera que el aumento
establecerá el factor de productividad.
sobre la factura promedio de cada servicio
− Servicio local: Factor de productividad de no superara el IPC proyectado para dicho
0% anual entre 1997 y 2000, y de 1% año.
entre 2001 y 2005.
Años siguientes de apertura: Las tarifas del
− Servicio LDN: Factor de productividad de estrato IV (sin subsidios) se calcularán
2% anual entre 1997 y 2000, de 4% entre considerando un factor de productividad
2001 y 2003, y de 5% entre 2004 y 2005. anual de 2%. Las tarifas de los demás
− Servicio LDI: Factor de productividad de estratos se calcularán según el esquema de
5% anual entre 1997 y 1999, y de 15% subsidios determinado.
entre 2000 y 2005.
Período de exclusividad y apertura: Price-cap
ajustado cada 6 meses o cuando el IPC
tenga una variación superior al 10% con
relación al último ajuste. El período durante
el cual el Factor de Productividad aplicable
permanecerá en efecto sin modificación o
ajuste, será de 3 años.
Tres primeros años del período de
exclusividad en el caso de ENTEL (19951998): Price-cap con factor de 1% semestral
para todos los servicios no competitivos,
considerando canasta general.
Período de exclusividad en el caso de
ENTEL (1999-2001): Price-cap con factor de
1% semestral para servicio local, 3.46% para
la canasta global de los otros servicios (LD,
teléfonos públicos, portadores, transmisión
de datos) y 2.5% para telefonía móvil.
15
R EGULACIÓN TARIFARIA (CONT .)
País
Chile
Servicios
Regulados (*)
Servicio telefónico local de los operadores
dominantes (actualmente CTC, Telcoy y
CNT)
La normativa contempla la regulación de las
tarifas en caso no exista competencia
efectiva.
Antes de 1994 (apertura total de LD) se
regulaban las tarifas de LD.
Desde 1987: Tarifas tope calculadas sobre
costos incrementales de largo plazo y
revisables cada 5 años. Se incluyen fórmulas
para los ajustes bimestrales de cada uno de
los elementos tarifarios, de acuerdo con la
variación de los índices de precio y costo de
mano de obra.
Tipo de
Regulación
Cálculo de las
tarifas base
Canastas de
Servicios
Parámetros
establecidos en
los contratos de
concesión
México
Perú
Venezuela
Servicios telefónicos local y de larga
distancia de TELMEX.
La normativa permite regular las tarifas de
los operadores con poder de dominio.
Servicios telefónicos local y de larga
distancia de Telefónica.
Otros servicios prestados por Telefónica,
tales como teléfonos públicos, alquiler de
circuitos, transmisión de datos, entre otros.
La normativa permite regular las tarifas de
los operadores con poder de dominio.
Servicios telefónicos local y de larga
distancia de CANTV.
En el caso que se demuestren que existe
competencia en el mercado, se puede
suprimir la regulación tarifaria.
Período de exclusividad (1991-1996):
Rebalanceo tarifario – Price-cap global sin
factor de productividad.
Dos primeros años de apertura (1997-1998):
Price-cap global (factor de productividad de
2.95% anual) y topes específicos para tarifas
de instalación.
Siguientes años de Apertura: Price-cap
(factor de productividad 3% anua). El factor
se revisará cada 4 años.
Período de exclusividad (1994-1998):
Rebalanceo tarifario - Tarifas tope definidas
por año en los contratos de concesión.
Tres primeros años de Apertura (1998-2001):
Price-cap (sin factor de productividad).
Siguientes años de Apertura: Price-cap
(factor de productividad de 6% anual). El
factor se revisará cada 3 años.
Período de exclusividad (1991-1999): Pricecap para orientar tarifas a costos y eliminar
subsidios cruzados.
Período de apertura: Price-cap a servicios de
operador dominante. (factor de productividad
de 3%)
Basadas en costos incrementales de largo Tarifas vigentes
plazo.
privatización.
al
momento
de
la Establecidas en contratos de concesión. No Análisis de comparación internacional,
se especifica el método de cálculo.
aunque CANTV entregó información de
costos, que CONATEL no ha auditado.
Se regula cada uno de los elementos Canasta de servicios básicos globales y Tres canastas: Instalación, servicio loc al Información no disponible.
tarifarios, no se agrupan por canastas.
desagregada en servicio local residencial (renta y SLM) y LD
(instalación, renta y SLM), servicio local
comercial (instalación, renta y SLM), LDN y
LDI.
Las tarifas se regulan de manera general por Se estableció la reducción en los primeros
la Ley de Telecomunicaciones.
años de apertura. En el caso de instalación
se definió la tarifa máxima a enero de 1995 y
a enero de 1996.
Se definieron los valores de los elementos Se especificó la aplicación de un régimen
tarifarios (conexión y renta mensual, tipo price-cap.
residencial y comercial, servicio local, LDN y
LDI) para cada uno de los años del período
de exclusividad.
16
País
Chile
México
Perú
Venezuela
Detalle de la
aplicación de los
ajustes tarifarios
Período de Apertura: Cada 5 años se
establecen las tarifas topes por cada
elemento tarifario. Las tarifas se podrán
modificar cada 2 meses.
Período de exclusividad (1991-1996):
Rebalanceo tarifario – reducir subsidios
cruzados manteniendo constante, en
términos reales, la proyección del gasto en
servicios básicos. Para los servicios locales
el regulador estableció los cambios máximos.
Dos primeros años de apertura (1997-1998):
Se
permite
modificar
las
tarifas
trimestralmente (reducción trimestral de
0.74%). Se establecen los valores máximos
de instalación.
Siguientes años de Apertura: Price-cap, se
aplica un factor de productividad de 3%
anual. Sobre la base de costos
incrementales de largo plazo se fija el tope
de la canasta y el factor asegurando una TIR
igual al COK ponderado.
Período de exclusividad (1994-1998):
Rebalanceo tarifario – Se aplicaron las tarifas
tope a través de ajustes trimestrales.
Tres primeros años de Apertura (1998-2001):
Las tarifas tope establecidas para
instalación, renta, SLM, LDN y LDI se
ajustaron por inflación trimestralmente.
Siguientes años de Apertura: Price-cap, se
aplica un factor de productividad de 6%
anual.
Los
ajustes
se
aplican
trimestralmente.
Período de exclusividad (1991-1999): Ajustes
trimestrales de tarifas.
Período de exclusividad (Año 1999): Se
renegoció el contrato y se hicieron cambios
en las tarifas según criterios de benchmark.
Período de apertura: Ajustes trimestrales tipo
price-cap con un factor de productividad de
3% y con un mecanismo de ajuste
extraordinario en el caso que los indicadores
reales difieran de las proyecciones para
calcular las tarifas. Las tarifas base se
calcularon sobre la base de costos no
auditados entregados por la empresa.
(*) Se considera como servicios regulados, a aquellos que se les regula el valor de la tarifa al usuario, ya sea directa o indirectamente a través de precios tope de canastas (price-cap).
Fuentes: Contratos de concesión, páginas web de agencias reguladoras y comunicaciones directas con funcionarios de agencias reguladoras.
17
La determinación de los cargos de interconexión (o cargos de acceso) es uno de los temas centrales
de la regulación, pues, cargos particularmente altos pueden constituir una barrera de entrada al
mercado y limitar la competencia, especialmente en situaciones en las que la infraestructura a la que
se debe interconectar constituye una facilidad esencial.
Desde la perspectiva económica, existen básicamente dos razones por las que se reconoce la
necesidad de regular los cargos de interconexión:
a) la creación de externalidades de red, y,
b) la innecesaria duplicación de infraestructura de red de telefonía fija local.
Regulación en Perú
Según la norma peruana, la interconexión tiene como efecto directo la posibilidad de comunicación de
los usuarios de la red de un operador con los usuarios de otra red de un distinto operador, con los
2
beneficios que ello conlleva, en términos de opciones de consumo de los usuarios de ambas redes.
Previamente a ello, se requiere que los operadores titulares de dichas redes acuerden los términos y
condiciones de la interconexión. El acuerdo, denominado Contrato de Interconexión, debe ser
aprobado por el OSIPTEL antes de su entrada en vigencia. En dicho acuerdo las partes definen los
aspectos jurídicos (duración, cumplimiento del contrato, entre otros), aspectos económicos (cargos de
interconexión, mecanismos de liquidación y pago por los tráficos de sus redes, entre otros) y aspectos
técnicos de la interconexión (las características técnicas de las redes a interconectar y los servicios
que se brindarán las partes en ejecución del contrato).
Una vez que el OSIPTEL comunica la conformidad del contrato de interconexión las partes dan inicio
a la ejecución de su contrato de interconexión. En caso que al término del periodo de negociación las
partes no se pongan de acuerdo, el OSIPTEL puede ordenar mediante un Mandato la interconexión
de las redes de telecomunicaciones que estén involucradas, el cual tiene los mismos efectos jurídicos
que un contrato de interconexión aprobado.
Regulación en países de Latinoamérica.
En la mayoría de países latinoamericanos se define a la interconexión como la unión o conexión de
redes que permiten que usuarios de una red se comuniquen con usuarios de otras redes. Ninguna de
ellas difiere en esencia de la definición empleada en la normativa peruana. En el caso de Venezuela,
México y Colombia, la normativa establece que la interconexión debe hacerse en cualquier punto de
la red donde sea técnica y económicamente factible.
Una característica común de las normas sobre interconexión en estos países es que ésta tiene
carácter obligatorio y se rige bajo el principio de no discriminación. Además, algunas normas
incorporan los principios de transparencia, equidad, justicia neutralidad, entre otros.
2
Artículo 3º del Reglamento de Interconexión, Resolución Nº 001-98-CD/OSIPTEL : “La interconexión
es el conjunto de acuerdos y reglas que tienen por objeto que los usuarios de los servicios de
telecomunicaciones prestados por un operador puedan comunicarse con los usuarios de servicios de
telecomunicaciones de la misma naturaleza, según la clasificación legal correspondiente, prestados por
otro operador.”
18
CUADRO N° 5: RESUMEN D EL E NFOQUE DE LAS P OLÍTICAS DE I NTERCONEXIÓN EN P AÍSES LATINOAMERICANOS
País
Definición
Argentina
Acceso físico o virtual proporcionado entre prestadores para
posibilitar el acceso a clientes, usuarios, servicios o elementos
de red.
Obligación de interconexión
Acuerdos de interconexión
Determinación de cargos
Obligatoria para todos los operadores o Las partes negocian los cargos de
Se adoptó el criterio del costo incremental de
prestadores.
interconexión; si dentro de un plazo los largo plazo (1). Existen cargos distintos según
operadores no se ponen de acuerdo, densidad telefónica y número de habitantes (2).
CNC fija los cargos.
Bolivia
Unión de dos o más redes públicas de propiedad de uno o más Obligatoria para todos los operadores.
operadores, en uno o más puntos, para el intercambio de
información a través del tráfico de voz, datos, imágenes, vídeo
o de cualquier otra índole, de manera que todos los usuarios
puedan comunicarse entre sí y puedan tener acceso a los
servicios de los diferentes operadores.
Las empresas negocian los cargos. Los Se adoptó el criterio de costo incremental de
acuerdos deben someterse a la
largo plazo. El cargo es único en todo el país.
aprobación de SITTEL. El ente
regulador puede determinar los cargos
en caso de que las empresas no
lleguen a un acuerdo.
Brasil
Unión entre redes de telecomunicaciones funcionalmente
compatibles, de modo que los usuarios de una de las redes
puede comunicarse con usuarios de servicios de otra red o
acceder a los servicios en ella disponibles.
Obligatoria para todas las empresas que
posean red fija o móvil. En caso de
incumplimiento ANATEL puede revocar
la licencia o imponer sanciones
pecuniarias.
Las empresas negocian los cargos de
interconexión, sujeto a la aprobación
de ANATEL. En caso de no llegarse a
un acuerdo, ANATEL resuelve la
interconexión.
Chile
Acuerdo entre concesionarios para prestar sus redes y brindar
servicios a usuarios de otros concesionarios.
Obligatoria para todos los
Las tarifas son fijadas por SUBTEL
concesionarios de servicios públicos de para el caso de los operadores con
telecomunicaciones y los
posición de dominio.
concesionarios de servicios intermedios
que presten servicios de LD.
Colombia
Es la vinculación de recursos físicos y soportes lógicos,
incluidas las instalaciones esenciales necesarias, para permitir
el interfuncionamiento de las redes y la interoperabilidad de
servicios de telecomunicaciones.
Obligatoria para todos los operadores
de telecomunicaciones, excepto a los
que sólo presten servicios de
radiodifusión sonora.
Las empresas negocian los cargos de Precios basados en costos más utilidad
interconexión. En caso de no llegarse a razonable. Se han establecido cargos
un acuerdo, la CRT puede intervenir. máximos por minuto y por capacidad.
Costa Rica
(Sin reestructurar)
No aplica.
No aplica.
Desde 1997 determinación basada en costos.
En el caso de operadores de servicio móvil, si
se realizó un estudio de cos tos.
El Salvador
La Ley General de Telecomunicaciones define a la
Obligatoria para todos los operadores.
interconexión como el servicio que permite a operadores y
usuarios de distintas redes cursar tráfico de telecomunicaciones
de una a otra red para que todos los usuarios finales estén en
condiciones de comunicarse entre sí, o para que los usuarios
finales conectados a una red de servicios de acceso, estén en
Las empresas negocian el acuerdo y lo
registran ante SIGET. En caso de
desacuerdo un experto es llamado para
determinar los costos de largo plazo
para una firma eficiente.
Cargos basados en el costo incremental
promedio de largo plazo, el cual deberá ser
calculado para cada elemento considerado de
la red.
No se utiliza un modelo de costos como base
para determinación de cargos de
interconexión. El cargo es uniforme a todos
los proveedores de telecomunicaciones.
Cargos fijados mediante un bechmark.
19
País
Definición
Obligación de interconexión
Acuerdos de interconexión
Determinación de cargos
finales conectados a una red de servicios de acceso, estén en
condiciones de obtener servicios provistos por un operador de
servicios intermedios.
México
Perú
La Ley Federal de Telecomunicaciones no especifica una
definición de interconexión. Sin embargo, se puede interpretar
que considera a ésta como un convenio mediante el cual los
concesionarios de redes públicas de telecomunicaciones
deberán permitir a concesionarios y permisionarios que
comercialicen los servicios y capacidad que hayan adquirido de
sus redes públicas de telecomunicaciones.
Obligatoria para todos los
concesionarios autorizados para operar
y explotar redes públicas y para prestar
servicios públicos de
telecomunicaciones.
La interconexión es el conjunto de acuerdos y reglas que tienen Obligatoria para todos los operadores
por objeto que los usuarios de los servicios de
de telecomunicaciones.
telecomunicaciones prestados por un operador puedan
comunicarse con los usuarios de servicios de
telecomunicaciones de la misma naturaleza, según la
clasificación legal correspondiente, prestados por otro operador
Las empresas negocian los cargos de
interconexión. Las tarifas acordadas
deben registrarse en la COFETEL. En
caso de no llegarse a un acuerdo, la
COFETEL resuelve la interconexión.
Las tarifas se fijaron sobre la base a costos de
tal manera que permitan recuperar los costos
promedios de largo plazo. Se ha desarrollado
un modelo de costos. Los cargos son únicos
para todo el país.
Las empresas negocian los cargos de Cargos bas ados en el costo incremental de
interconexión. El OSIPTEL debe
largo plazo.
aprobar el acuerdo. En caso de no
llegarse a un acuerdo, el OSIPTEL
resuelve la interconexión.
República La Ley General de Telecomunicaciones define a la
Obligatoria para todos los prestadores
Dominicana interconexión como la unión de dos o más redes, técnica y
de servicios de telecomunicaciones.
funcionalmente compatibles, pertenecientes a diferentes
operadoras de servicios públicos de telecomunicaciones,
siendo el objeto de la unión transportar el tráfico de señales que
se cursen entre ellas.
Las empresas negocian los cargos de Los cargos se establecen tomando como
interconexión. En caso de no llegarse a parámetros los costos, incluyendo una
un acuerdo, la INDOTEL resuelve la
remuneración razonable de la inversión.
interconexión.
Venezuela
Las empresas negocian los cargos de
interconexión. Si dentro de un plazo los
operadores no se ponen de acuerdo
CONATEL fija los cargos (CONATEL).
La Ley Orgánica de Telecomunicaciones define la interconexión Obligatoria para todos los operadores.
como la conexión entre los usuarios de un operador con las de
otros operadores de redes de telecomunicaciones, con el objeto
de mantener comunicaciones interoperativas y continuas en el
tiempo entre ellos.
Cargos basados en costos incrementales de
largo plazo. En la actualidad CONATEL
determina el cargo mediante un benchmark
(CONATEL) (3).
(1) Se incluyen los costos directos e indirectos (llamados atribuibles). La valuación de los activos se realiza según su valor de reposición considerando "la prestación más eficiente
de largo plazo", en lugar de hacerlo sobre la base de "la mejor tecnología disponible".
(2) Localidades mayores a 5000 habitantes con una densidad telefónica superior a 15 teléfonos cada 100/hab.
(3) Si bien la norma establece un benchmark actualmente se está desarrollando un modelo de costos.
Fuentes: Normativa del sector, páginas web de agencias reguladoras y comunicaciones directas con funcionarios de agencias reguladoras.
20
Con relación a los acuerdos de interconexión, en todos los países la interconexión se negocia
3
libremente entre las partes . En Perú, Brasil y Bolivia los acuerdos deben ser aprobados por el órgano
regulador, mientras que en el caso de México y El Salvador los acuerdos deben quedar registrados
en los reguladores.
En caso que las partes no lleguen a un acuerdo, el órgano regulador interviene. En El Salvador, se
señala que si no se llega a un acuerdo, un experto es llamado para determinar los costos de
interconexión.
En la mayoría de los países analizados los cargos de interconexión son únicos en todo el país,
distinguiendose entre redes fijas y redes móviles En el caso de Argentina existe además una
diferenciación de cargos entre zonas cuya población es superior a los 5000 habitantes y que tienen
más de 15 teléfonos por cada 100 habitantes.
La mayoría de países estudiados determinan los cargos de interconexión sobre la base de costos. En
particular, las normativas de Argentina, Brasil, El Salvador, Venezuela y Perú señalan que los cargos
de interconexión deben establecerse sobre la base del costo incremental de largo plazo. Colombia y
República Dominicana determinan los cargos sobre la base del costo más una utilidad razonable. En
el caso de Chile la determinación de cargos se hace sobre la base de un benchmark.
C. EXISTENCIA DE NORMAS
DE CONTABILIDAD SEPARADA Y APLICACIÓN DE LAS MISMAS
Cuando una empresa brinda más de una línea de producto o servicio (empresa multiproducto o
multiservicio) y obtiene beneficios extraordinarios en los mercados con bajo nivel de competencia
puede practicar subsidios cruzados entre servicios. Así, los beneficios extraordinarios obtenidos en la
venta de algunos servicios pueden ser utilizados para subsidiar los precios de sus productos o
servicios en aquellos mercados con mayor nivel de competencia con la finalidad de limitar el acceso a
nuevas empresas competidoras.
Con la finalidad de determinar la existencia de subsidios cruzados entre servicios los reguladores
implementan una contabilidad separada de los servicios brindados por estas empresas que brindan
más de un servicio y que pudieran gozar de beneficios extraordinarios en ciertos mercados.
3
En el caso de Argentina y Colombia los contratos tienen carácter público.
21
CUADRO N° 6: RESUMEN SOBRE LA EXISTENCIA DE CONTABILIDAD S EPARADA Y R EGULACIÓN ASIMÉTRICA EN PAÍSES LATINOAMERICANOS
País
Argentina
Contabilidad separada por servicios
Obligatoria para los operadores dominantes en un servicio o una zona
específica.
Regulación asimétrica
La Autoridad de Aplicación puede imponer a los operadores dominantes: (1)
La contabilidad separada por servicio. (2) Ajustarse a las condiciones que
establezca la AA para la prestación de sus servicios. (3) Presentar en forma
periódica la lista de precios que aplica a sus servicios. (4) Demostrar la
inexistencia de subsidios cruzados entre sus servicios.
Bolivia
Se implementó un sistema mediante el que todos los operadores de
Existen precios tope sólo para el operador dominante. También las metas
servicios básicos (telefonía local, telefonía móvil y larga distancia nacional e que se dan a los operadores entrantes son diferentes a los que tenían los
internacional) deben enviar información trimestral de sus EE FF (1). Este
operadores durante el periodo de exclusividad (SITTEL).
sistema abarca todos los servicios que presta una empresa (SITTEL).
Brasil
Información no disponible.
Si existe. No especificada.
Chile
Información no disponible.
Se fijan tarifas a las empresas que tienen posición de dominio, calificadas
por la Fiscalía Nacional Económica.
Colombia
Obligatoria para los operadores de servicios básicos, que a su vez ofrezcan Los operadores con posición dominante deben ofrecer en forma
servicios telemáticos y de valor agregado, para garantizar la igualdad de
desagregada los elementos de red o servicios (de interconexión) que
condiciones en la utilización de los servicios de soporte.
determine la CRT.
Costa Rica
Estados Financieros separados para cada una de las redes que maneja el
operador establecido. Se encuentra en proceso el establecimiento de la
contabilidad separada para cada una de las líneas de negocio.
No hay regulación asimétrica.
El Salvador
La SIGET puede solicitar a un operador de servicios de acceso que actúe
simultáneamente como operador de servicios intermedios, llevar la
contabilidades separadas para sus diferentes servicios
Información no disponible.
México
Obligatoria para los concesionarios los cuales deben llevar la contabilidad
separada de servicios (COFETEL) (2).
La ley permite establecer una regulación asimétrica para empresas
declaradas como dominantes por la Comisión Federal de la Competición.
Sin embargo, la resolución mediante la cual se reguló asimétricamente
(tarifas, calidad e información) no fu aplicada. Por otra parte, los contratos
de Telmex y Telnor les exigen mayores obligaciones que al resto de
concesionarios.
22
País
Perú
Contabilidad separada por servicios
Regulación asimétrica
Obligatoria para los operadores de servicios portadores y servicios finales de Regulación asimétrica para el caso de tarifas.
carácter público, así como los de distribución de radiodifusión por cable, que
presten mas de un servicio de telecomunicaciones, y cuyos ingresos
anuales superen US$ 15 millones.
República
Dominicana
Obligatoria para todas las empresas prestadoras. Los estados financieros
tienen carácter público previa auditoría externa.
Información no disponible.
Venezuela
Obligatoria para aquellos operadores cuyos ingresos brutos anuales totales Regulación asimétrica para el caso de tarifas.
superen determinado valor. Se les permitirá agrupar solamente la
contabilidad de los atributos de telefonía fija local y de telefonía de larga
distancia nacional con zona de cobertura restringida.
(1) Balance general, Estado de resultados, Evolución de patrimonio, Flujo de efectivo, Inversiones propias al giro de la empresa, Inversiones ajenas y Análisis de servicios
prestados.
(2) Esta exigencia es para los concesionarios que presten alguno de los siguientes servicios: local fijo, local móvil, larga distancia, telefonía pública, telefonía rural, previsión
de circuitos dedicados, comercialización y mantenimiento de cableado y equipo terminal, radiocalización móvil de personas, radiocomunicación móvil especializada de
flotillas y televisión restringida.
Fuentes: Normativa del sector, páginas web de agencias reguladoras y comunicaciones directas con funcionarios de agencias reguladoras.
23
Regulación en Perú
El marco legal peruano de telecomunicaciones estableció la necesidad de que las empresas que
4
cuenten con concesión o autorización deben llevar la contabilidad separada de sus actividades . Por
su parte el Reglamento de dicha ley estableció determinado nivel de ingresos para que las empresas
que presten más de un servicio se encuentren obligadas a llevar una contabilidad separada, según la
5,6
modificatoria efectuada mediante el Decreto Supremo N°002-99-MTC .
Regulación en países de Latinoamérica.
La mayoría de países analizados en este informe obliga a los operadores de servicios de
telecomunicaciones llevar la contabilidad separada por servicios, sin embargo existen algunas
diferencias en las normativas.
Por ejemplo, en el caso de Argentina, dicha obligación alcanza únicamente al operador dominante, en
tanto que en El Salvador dicha obligación se genera cuando es solicitada por la entidad reguladora.
Por su parte, Venezuela establece dicha obligación a los operadores cuyos ingresos anuales brutos
superen determinada cantidad (10 millones de unidades tributarias) algo similar al caso peruano que
también impone la obligación de llevar la contabilidad separada de servicios a empresas cuyos
ingresos anuales superen los US$ 15 millones.
En el caso de Costa Rica, se exigen Estados Financieros separados para cada una de las redes que
maneja el operador establecido, pero la contabilidad separada para cada una de las líneas de
negocio se encuentra aún en proceso.
4
5
6
Ley General de Telecomunicaciones, Artículo 37º (Texto Único Ordenado - Decreto Supremo
Nº013-93-TCC). “En virtud del principio de neutralidad las entidades explotadoras de telecomunicaciones
que sean titulares de concesiones o autorizaciones para prestar dos o más servicios de
telecomunicaciones en forma simultánea, están obligadas a llevar contabilidad separada de sus
actividades”.
En el numeral 8.13 del Contrato de Concesión con CTP S.A. ENTEL PERÚ S.A. (Ahora Telefónica del
Perú S.A.A.) se estableció la necesidad de que la empresa concesionaria presente un sistema contable
que satisfaga los requisitos de dicho artículo.
Reglamento General de la Ley de Telecomunicaciones, Artículo 232º: “En aplicación del principio de
neutralidad, los operadores de servicios portadores y servicios finales de carácter público, así como los de
distribución de radiodifusión por cable, que simultáneamente presten mas de un servicio de
telecomunicaciones, y cuyos ingresos anuales superen los quince millones de dólares americanos llevarán
contabilidad separada por servicios, de acuerdo a las líneas de negocio y lineamientos que OSIPTEL
emita".
Este mismo criterio había sido ya establecido en el numeral 107 de los Lineamientos de Apertura
(Decreto Supremo N°020-98-MTC publicado en agosto de 1998), el cual señala que "Los operadores que
presten más de un servicio y que tengan ingresos de al menos US$ 15 millones estarán obligadas a llevar
Contabilidad Separada por servicios de acuerdo a las líneas de negocio y lineamientos que OSIPTEL
emita”.
Además, la normativa peruana señala que en ejercicio de su función normativa OSIPTEL puede dictar
reglamentos o disposiciones de carácter general referidos a “Lineamientos, procedimientos y criterios para
la existencia de contabilidad separada en las empresas operadoras, en los casos establecidos en el
Reglamento de la Ley” (inciso e) así como “Mecanismos de contabilidad separada por servicios, cuando
ello sea necesario” (inciso k). En diciembre de 2001 OSIPTEL elaboró el documento “Marco Conceptual
sobre Contabilidad Separada” en el cual se especificaron un conjunto de actividades y documentos base
que deben formar parte del proceso de implementación del sistema de Contabilidad Separada de las
cuentas de aquellas empresas concesionarias que estén obligadas a llevarla.
24
Se destaca el caso de la República Dominicana, en la cual además de llevar la contabilidad separada
por servicios, tanto los balances como los Estados Financieros de flujos de efectivo tienen carácter
público previa auditoria externa.
D. EXISTENCIA DE REGULACIÓN ASIMÉTRICA
En mercados con más de un operador pero con un operador dominante la implementación de la
regulación asimétrica puede ser un mecanismo para facilitar la competencia y, en algunos casos,
permitir la entrada de nuevos competidores.
La regulación simétrica puede constituirse en una barrera de entrada a nuevos operadores si se
establecen condiciones iguales para los operadores entrantes y para el operador establecido, cuando
este último tiene posición de dominio en el mercado. Ello porque las empresas dominantes y las
empresas entrantes se encuentran en puntos de partidas distintos. Debido a ello, la mayoría de
legislaciones establece una regulación asimétrica. Es decir, establecen normas exclusivamente para
los operadores dominantes y no para el resto de operadores o potenciales operadores.
El objetivo de la regulación asimétrica es generar competencia, impidiendo que el operador
dominante abuse de su posición de dominio. Ello, requiere de asegurar el acceso de los potenciales
competidores a la estructura de servicios básicos, a la interconexión, entre otros, con la finalidad de
permitir a los operadores entrantes ser competitivos.
El acceso desagregado al bucle local implementado en países europeos y en los Estados Unidos de
América es un ejemplo de regulación asimétrica. Bajo este esquema se obliga al operador
establecido a brindar acceso a su bucle local, exigencia que no existe para el resto de operadores.
Perú, Bolivia y Chile tienen una regulación específica para el operador dominante en el caso de
tarifas. Argentina, por su parte, regula asimétricamente la contabilidad separada de servicios y tarifas
(el operador dominante debe presentar la lista de precios de sus servicios), asimismo, el operador
dominante tiene que demostrar la inexistencia de subsidios cruzados y ajustarse a las condiciones
que establezca la entidad reguladora para la prestación de servicios.
En el caso de Colombia los operadores con posición dominante deben ofrecer en forma desagregada
los elementos de red o servicios (de interconexión) que determine el organismo regulador (la CRT) a
efectos de la interconexión.
Cabe destacar el caso mexicano, cuya ley de telecomunicaciones permite a COFETEL establecer
una regulación asimétrica para las empresas que son declaradas como dominantes. Bajo esta ley se
impusieron regulaciones específicas sobre tarifas, calidad e información, que fueron apeladas por
Telmex y finalmente declaradas no aplicables.
III. COMPARACIÓN DE INDICADORES DEL SECTOR
A.
ESTRUCTURA DE MERCADO, D ENSIDAD TELEFÓNICA Y T ARIFAS
Con los siguientes cuadros y gráficos se presenta una comparación de la estructura actual del
mercado de telefonía en la mayoría de países latinoamericanos analizados en el presente informe,
así como la densidad telefónica y las tarifas locales (Cuadros N° 7-9 y Gráficos N° 1-4). Igualmente,
se presenta una comparación de las tarifas en relación con el PBI per cápita (Cuadro N° 10).
Del Cuadro N° 7 se puede observar que no necesariamente la mayor densidad telefónica fija se debe
a la mayor competencia en este mercado, ni al menor costo de la canasta mensual local residencial,
aunque si se puede observar que la mayor penetración de teléfonos fijos podría deberse a la menor
25
tarifa de instalación residencial y al mayor PBI per cápita anual. Sin embargo, es de señalar que la
penetración se ha elevado en los últimos años debido a la privatización y la apertura del mercado
(Cuadros N° 8 y 9 y gráficos N° 1 y 2).
En los Gráficos N° 3 y 4 se observa que Perú, en el 2001, es uno de los países con menor densidad
telefónica en América Latina, según datos de la UIT. La densidad telefónica fija + móvil en nuestro
país es de 13.7 líneas por cada 100 habitantes, mientras que en el caso de Chile esta densidad es de
57.9, seguido de Uruguay (43.8), Argentina (40.2) y Brasil (39.0), ver Cuadro N° 7.
En el Cuadro N° 10 se presentan, para 18 países latinoamericanos, las tarifas de instalación, renta
mensual, tarifa de una llamada local de 5 minutos, canasta mensual local (renta + 100 llamadas de 5
minutos), gasto anual, así como algunos de estos indicadores como porcentaje del PBI per cápita. De
los países analizados en el cuadro, se observa que Perú es uno de los países con más alto valor de
canasta mensual y gasto anual como porcentaje del PBI per cápita anual, sólo países como
Nicaragua, Guatemala o El Salvador nos superan en estos ratios.
B.
INDICADORES F INANCIEROS DE EMPRESAS LATINOAMERICANAS
En los Cuadros N° 11 y 12 se presentan Indicadores Financieros, correspondientes al año 2001, de
empresas operadoras de telefonía fija en siete países de Latinoamérica (Argentina, Bolivia, Brasil,
Chile, México, Perú y Venezuela), los cuales se caracterizan por haber liberalizado su mercado de
telefonía, aunque en la actualidad se encuentran operando en diversas etapas de desarrollo de su
proceso de liberalización. Así por ejemplo, de la información del Cuadro N° 11, a Diciembre de 2001,
medido en US$, se encuentra que la única empresa con utilidad neta negativa en ese año fue
Telefónica del Perú, mientras que Telmex, Telefónica de Brasil y Telefónica de Argentina tenían
valores positivos por encima de los US$ 220 millones.
Los resultados son distintos si se compara la utilidad operativa de las empresas, pues todas las
empresas poseen cifras positivas por encima de los US$ 13 millones. Así, Telefónica del Perú (US$
282.9 millones) tiene un monto de Utilidad Operativa superior al indicador de Telefónica CTC de Chile
(US$ 207.8 millones) y CANTV de Venezuela (US$ 194.0 millones), empresas que cuentan con cerca
de un millón de líneas en servicio por encima de la empresa peruana, esta utilidad operativa de
Telefónica del Perú es inclusive superior a la correspondiente a la empresa Telemar de Brasil (US$
230 millones), empresa que tiene 14.8 millones de líneas en servicio. El hecho que la utilidad neta de
una empresa sea negativa mientras que la utilidad operativa es positiva indica que son los gastos
financieros y no los gastos de operación propia del negocio los que causan las pérdidas netas.
Al comparar la utilidad operativa por línea telefónica en el año 2001, resalta el hecho que Telefónica
del Perú posee uno de los valores más altos (US$ 165 por línea, ver Cuadro N° 12), sólo menor que
Telmex (US$ 348 por línea) y 54% mayor que el promedio (US$ 107 por línea).
En cuanto a la inversión anual, cabe mencionar que mientras que Telefónica del Perú (con una
inversión anual de US $ 182.8 millones), Telefónica de Argentina (inversión anual de US$ 424.5
millones) y Telmex de México (inversión anual de US $ 2,492.0 millones) son las empresas que
invierten montos inferiores a su utilidad operativa, las demás empresas analizadas en el cuadro
invierten un monto superior a dicha variable, mostrando así su compromiso con la expansión de la red
de telecomunicaciones y de los servicios ofrecidos en su país. Telemar de Brasil es la empresa con
mayor inversión por línea instalada, mientras que las empresas con menor inversión por línea son
ENTEL de Bolivia (US$78 por línea), Telefónica de Argentina (US$94 por línea) y Telefónica del Perú
(US$ 107 por línea). (Ver cuadros N°11 y 12).
26
CUADRO N° 7: ESTRUCTURA ACTUAL DEL MERCADO, DENSIDAD TELEFÓNICA Y TARIFAS LOCALES
País
Estructura del Mercado de Telefonía Fija Local
(empresas en el mercado)
Densidad Telefónica Fija
(Líneas instaladas)
Tarifa de
Canasta mensual local
Instalación
residencial (US$)
Residencial (US$)
PBI per capita
Anual (US$)
Densidad
Densidad
Telefónica Fija +
Telefónica Móvil
Móvil
Dic. 2001
N° (*)
Nov. 2002
Nov. 2002
N° (**)
Año 2001
Dic. 2001
Dic. 2001
Dos empresas integradas (local y LD) antes monopólicas en territorios
distintos; operadores independientes y cooperativas antes monopólicos
en su zona, y nuevas empresas operadoras.
21.63
5
42.35
7.10
2
7,168
18.6
40.23
Bolivia
ENTEL empresa integrada antes monopólica en LD, 16 cooperativas
antes monopolios locales y nuevas empresas operadoras.
6.04
15
111.74
8.39
5
982
9.43
15.75
Brasil
Dos empresas locales por región, pueden ofrecer servicios de LDN
intrarregional, además empresas espejillo para garantizar la existencia de
2 operadores por localidad.
21.69
4
13.16
9.27
6
2,975
16.97
39.04
Chile
9 empresas, 3 de ellas con poder de dominio en ciertas zonas.
34
57.9
Argentina
23.9
2
30.02
21.18
16
4,289
38 empresas locales con participación estatal que operan en distintas
regiones.
17.5
6
106.67
6.83
1
1,983
7.4
24.9
Monopolio estatal en telefonía local, LDN, LDI y telefonía móvil.
22.97
3
44.16
7.11
3
3,927
7.57
30.54
3 monopolios estatales: Pacifictel, Andinatel y ETAPA (Cuenca) y una
empresa con concesión WLL (Oct. 2002)
10.37
11
88.00
10.20
9
1,472
6.67
17.04
El Salvador
CTE y Telefónica antes partes del monopolio estatal y 7 empresas
entrantes.
10.15
12
297.14
9.88
8
2,147
13.4
23.56
Guatemala
Honduras
TELGUA antes monopolio y empresas entrantes.
Monopolio estatal.
6.47
4.71
14
328.73
20.83
11.83
12.80
11
17
14
1,601
971
9.64
3.61
16.1
8.32
TELMEX empresa integrada antes monopólica y 9 empresas entrantes.
13.48
8
110.68
12.78
13
6,047
20.1
33.58
Monopolio privado.
2.91
18
135.72
10.94
10
481
2.93
5.85
Panamá
C&W monopolio privado y 6 empresas con concesión para operar desde
2003.
14.83
7
40.00
33.50
18
3,508
16.7
31.53
Paraguay
ANTELCO: Monopolio estatal en telefonía local, LDN y LDI.
5.12
16
112.28
7.79
4
1,272
20.4
25.52
Telefónica antes monopolio, 3 empresas entrantes en operación en Lima
y 3 empresas adicionales con concesión.
7.63
13
122.09
24.67
17
1,993
5.92
13.67
CODETEL antes monopolio integrado y 3 empresas.
10.84
10
155.53
9.28
7
2,469
12.38
23.22
ANTEL: Monopolio estatal en telefonía local operador de LDN, LDI y de
telefonía móvil.
28.29
1
42.51
18.25
15
5,552
15.5
43.79
CANTV antes monopolio integrado, 5 empresas entrantes.
11.2
9
69.33
12.61
12
5,123
26.4
37.6
Colombia
Costa Rica
Ecuador
México
Nicaragua
Perú
Rep. Dominicana
Uruguay
Venezuela
(*) Indica el número de orden en cuanto a países con mayor densidad telefónica medida en líneas instaladas por cada 100 habitantes.
(**) Indica el número de orden en cuanto a países con menor costo de una canasta de consumo de servicios locales, que comprende la renta mensual y 100 llamadas de 5 minutos cada una, 80 en horario normal y 20 en horario reducido.
Notas: Se consideró el tipo de cambio vigente al 31 de octubre de 2002. En el caso de Argentina se consideró el promedio anual.
Las tarifas consideradas son representativas de cada país y no incluyen impuestos.
Fuente: Organismos Reguladores, principal empresa operadora de cada país y Tarifica.
Fecha de elaboración: Noviembre de 2002.
27
GRÁFICO N° 1: LATINOAMÉRICA 1990-2001: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN TELEFONÍA FIJA (*)
30
25
20
15
10
1990
1995
Nicaragua
Honduras
Paraguay
Guatemala
Perú
El
Salvador
Ecuador
Rep.
Domin
Venezuela
México
Panamá
Colombia
Argentina
Brasil
Costa
Rica
Chile
Uruguay
0
Bolivia
5
2001
(*)Líneas telefónicas instaladas por cada 100 habitantes.
Fuente: UIT y Organismos Reguladores .
28
CUADRO N° 8: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN T ELEFONÍA FIJA
(*)Líneas telefónicas instaladas por cada 100 habitantes.
Fuente: UIT y Organismos Reguladores.
29
GRÁFICO N° 2: L ATINOAMÉRICA 1999-2001: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN T ELEFONÍA M ÓVIL
40
35
30
25
20
15
10
5
1999
2000
Nicaragua
Perú
Colombia
Costa
Rica
Bolivia
El
Salvador
Uruguay
Panamá
Brasil
Argentina
México
Venezuela
Chile
0
2001
Fuente: UIT y Organismos Reguladores.
30
CUADRO N° 9: EVOLUCIÓN DE P ENETRACIÓN EN T ELEFONÍA M ÓVIL (*)
(*) Líneas telefónicas en servicio por cada 100 habitantes.
Fuente: UIT y Organismos Reguladores.
31
GRÁFICO N° 3: LATINOAMÉRICA 2001: PENETRACIÓN EN T ELEFONÍA FIJA (*)
28,3
30
21,7
Brasil
20
21,6
Argentina
25
23,9
23,0
17,5
13,5
7,8
11,2
Venezuela
6,5
Perú
5,1
4,7
5
6,0
Guatemala
10,2
10
10,4 10,8
Rep. Domin
15
14,8
Uruguay
Chile
Costa Rica
Colombia
Panamá
México
Ecuador
El Salvador
Paraguay
Honduras
Nicaragua
0
Bolivia
2,9
(*) Líneas telefónicas instaladas por cada 100 habitantes.
Fuente: UIT y Organismos Reguladores.
GRÁFICO N° 4: L ATINOAMÉRICA 2001: PENETRACIÓN EN T ELEFONÍA M ÓVIL (*)
40
34,0
35
30
18,6
Brasil
Argentina
Chile
17,0
Venezuela
16,7
20,4
Paraguay
15,5
Panamá
El Salvador
12,4
Rep. Domin
9,6
Guatemala
Nicaragua
0
9,4
Bolivia
6,7
7,6
Costa Rica
3,6
7,4
Colombia
2,9
Ecuador
5
5,9
Perú
10
Honduras
15
13,4
Uruguay
20
20,1
México
26,4
25
(*) Líneas telefónicas en servicio por cada 100 habitantes.
Fuente: UIT y Organismos Reguladores.
32
CUADRO N° 10: COMPARACIÓN DE TARIFAS (A NOV . 2002) EN R ELACIÓN CON EL PBI PER CAPITA
Países
Argentina
Bolivia
Brasil
Chile (**)
Colombia (***)
Costa Rica
Ecuador (***)
El Salvador
Guatemala
Honduras
México (***)
Nicaragua
Panamá
Paraguay
Perú
Rep. Dominicana
Uruguay
Venezuela (***)
Tarifa de Instalación
Renta Mensual
Canasta mensual local
Tarifa de una Llamada local
Gasto anual: instalación + Llamada de 5 minutos como %
(Renta+100 llamadas de
de 5 minutos (US$)
del PBI per capita mensual
12 meses de consumo
5 minutos)
US$
US$
H. Normal
H. Reducido
US$
N° (*)
(US$)
H. Normal
H. Reducido
42.35
111.74
13.16
30.02
106.67
44.16
88.00
297.14
328.73
20.83
110.68
135.72
40.00
112.28
122.09
155.53
42.51
69.33
4.82
3.06
5.73
9.09
1.71
4.42
6.20
6.31
0.00
2.38
12.78
5.16
10.50
2.99
13.60
5.46
4.07
6.45
0.03
0.05
0.07
0.15
0.05
0.04
0.05
0.09
0.12
0.10
0.17
0.10
0.10
0.07
0.14
0.04
0.16
0.08
0.01
7.10
8.39
9.27
21.18
6.83
7.11
10.20
9.88
11.83
12.80
12.78
10.94
20.00
7.79
24.67
9.28
18.25
12.61
2
128
5
212
6
124
16
284
1
189
3
130
9
210
8
416
11
471
14
174
13
264
10
267
18
280
4
206
17
418
7
267
15
261
12
221
0.004%
0.065%
0.027%
0.041%
0.031%
0.013%
0.041%
0.050%
0.089%
0.129%
0.034%
0.258%
0.034%
0.064%
0.082%
0.019%
0.035%
0.018%
0.002%
0.065%
0.027%
0.007%
0.031%
0.008%
0.041%
0.050%
0.089%
0.129%
0.034%
0.172%
0.027%
0.013%
0.041%
0.019%
0.012%
0.018%
0.05
0.07
0.02
0.05
0.03
0.05
0.09
0.12
0.10
0.17
0.07
0.08
0.01
0.07
0.04
0.05
0.08
Canasta mensual
como % del PBI per
capita mensual
Gasto anual como %
del PBI per capita
anual
PBI per capita
Anual (2001)
1.2%
10.2%
3.7%
5.9%
4.1%
2.2%
8.3%
5.5%
8.9%
15.8%
2.5%
27.3%
6.8%
7.3%
14.9%
4.5%
3.9%
3.0%
1.8%
21.6%
4.2%
6.6%
9.5%
3.3%
14.3%
19.4%
29.4%
18.0%
4.4%
55.5%
8.0%
16.2%
21.0%
10.8%
4.7%
4.3%
7,168
982
2,975
4,289
1,983
3,927
1,472
2,147
1,601
971
6,047
481
3,508
1,272
1,993
2,469
5,552
5,123
US$
(*) Indica el número de orden en cuanto a países con menor costo de una canasta de consumo de servicios locales, que comprende la renta mensual y 100 llamadas de 5 minutos cada una, 80 en horario normal y 20 en horario reducido.
(**) La tarifa por renta mensual representa el promedio ponderado considerando el número de líneas en servicio por área.
(***) En el caso de Colombia se consideraron las tarifas para el estrato 4; en Ecuador, la tarifa B; en México, el Plan Telmex preciso, y en Venezuela, el Plan Moderado.
Notas: Se consideró el tipo de cambio vigente al 31 de octubre de 2002. En el caso de Argentina se consideró el promedio anual.
Las tarifas consideradas no incluyen impuestos.
Fuente: Organismos Reguladores, principal empresa operadora de cada país y Tarifica.
33
CUADRO N° 11: INDICADORES FINANCIEROS DE EMPRESAS OPERADORAS DE TEL EFONÍA FIJA EN LATINOAMÉRICA, AÑO 2001
( EN US $)
Bolivia
Argentina
Brasil
Chile
México
Perú
Venezuela
Telefónica
Entel
Telecom
Telefónica
Telemar
Telefónica
CTC
Entel
Telmex
Telefónica
CANTV
Utilidad Neta 47.283.702
226.358.149
16.832.324
121.802.417
682.675.692
60.795.752
6.220.454
41.415.389
2.566.771.002
-42.221.834
104.525.700
Utilidad
Operativa
684.104.628
13.228.377
340.151.840
989.623.258
230.150.151
207.803.073
104.459.589
4.653.202.057
282.860.844
194.046.314
788.967.031
12.123.321.075 1.034.857.351 3.015.846.554
Telecom
414.486.922
Ingresos
Operativos
3.067.404.427 2.813.883.300 194.485.799
3.663.256.547 5.248.647.689 5.915.760.001 1.351.363.148
Activos
6.665.995.976 5.613.682.093 815.175.609
6.085.823.362 9.874.349.613 6.336.936.609 4.680.307.949 1.584.750.244 17.142.790.374 2.784.618.923 5.669.700.532
Empleados
Líneas en
Servicio
Gasto
Operativo
Inversión
Anual
Patrimonio
10.811
9.680
1.089
7.887
10.529
27.471
7.720
n.d.
n.d.
5.429
10.227
3.891.800
4.521.414
670.000
8.600.000
12.616.006
14.800.000
2.760.252
n.d.
13.372.000
1.716.097
2.697.162
3.323.104.707 4.259.024.430 5.685.609.850 1.143.560.075
684.507.442
7.470.119.019
751.996.507
2.821.800.240
1.472.492.540 1.962.312.853 4.330.860.412 291.000.000
n.d.
2.492.065.490
182.766.812
338.453.917
2.972.838.143 6.366.071.606 4.340.938.324 1.917.242.541
696.140.657
5.545.844.832
972.025.328
3.595.838.892
2.652.917.505 2.129.778.672 181.257.422
472.837.022
424.547.284
52.022.551
2.384.305.835 2.874.245.473 743.841.467
Nota:
Utilidad Operativa = Se obtiene de restar los ingresos por ventas de los gastos directos en que se incurrieron para efectuar dichas ventas, tales como gastos administrativos, personal,
depreciación de activos y gastos de materiales y suministros.
Utilidad Neta
= Se obtiene de sumar o restar a la utilidad operativa los ingresos o gastos financieros, utilidad o pérdida por exposición a la inflación, utilidad o pérdida por
participación de trabajadores y el impuesto a la renta.
Fuente: Empresas operadoras.
34
En el Cuadro N° 12 se presentan algunos ratios financieros para este conjunto de empresas
operadoras de telefonía fija en siete países de Latinoamérica, entre ellos se aprecia la comparación
de rentabilidad neta sobre activos, rentabilidad operativa e inversión sobre patrimonio, además de
otros indicadores como ingreso por línea, utilidad operativa por línea, inversión por línea y líneas por
empleado. La mayor rentabilidad neta sobre activos la obtuvo Telmex (15%) seguida por Telefónica
de Brasil (7%), mientras que en las demás empresas ésta fue menor a 4%. Telmex también contó con
la mayor utilidad operativa como porcentaje de sus ingresos operativos, seguida por Telefónica del
Perú (27%) y Telefónica de Argentina (24%); los ingresos de las otras empresas consideradas en el
análisis representaron menos del 20% del total de sus ingresos operativos.
En el caso del indicador ingreso por línea (en US$), o ARPU por sus siglas en inglés (Average
Revenue Per User), el cual es empleado para expresar el potencial de rentabilidad y de ingreso por
cada suscriptor, y es una de las medidas empleadas para medir el desempeño futuro de la red, se
debe señalar que el valor de este indicador para la empresa Telefónica del Perú asciende a US$ 603,
mientras que en los casos de las tres empresas brasileñas (Telecom, Telefónica y Telemar), y CTC –
Chile este valor es inferior, indicando que en el caso peruano aún existe un potencial de ingreso alto
por cada abonado en comparación con otros países de la región.
De otro lado, en cuanto a la productividad por empleado, aproximada por el indicador ‘líneas por
empleado’, se debe destacar que los mayores indicadores se hallaron en Brasil, en las empresas
Telecom (1090 líneas por empleado) y Telefónica (1198 líneas por empleado). Las empresas con
menor productividad por empleado en términos de líneas instaladas son CANTV de Venezuela (264
líneas por empleado) y Telefónica del Perú (316 líneas por empleado).
35
CUADRO N° 12: RATIOS FINANCIEROS DE EMPRESAS OPERADORAS DE T ELEFONÍA FIJA EN LATINOAMÉRICA, AÑO. 2001
Argentina
Bolivia
Brasil
Chile
México
Perú
Venezuela
ENTEL
TELMEX
Telefónica
CANTV
Telecom
Telefónica
ENTEL
Telecom
Telefónica
Telemar
Telefónica
CTC
1%
4%
2%
2%
7%
1%
0%
3%
15%
-2%
2%
14%
24%
7%
9%
19%
4%
15%
13%
38%
27%
6%
2%
8%
9%
3%
13%
1%
0%
5%
21%
-4%
3%
Ingreso por Línea (US$)
788
622
290
426
416
400
490
n.d.
907
603
1,118
Utilidad Operativa por Línea (US$)
107
151
20
40
78
16
75
n.d.
348
165
72
Líneas por empleado
360
467
615
1,090
1,198
539
358
n.d.
n.d.
316
264
Inversión por Línea (US$)
121
94
78
171
156
293
105
n.d.
186
107
125
Inversión/Patrimonio
20%
15%
7%
50%
31%
100%
15%
0%
45%
19%
9%
Utilidad Neta/Activo
Utilidad Operativa /
operativo
Utilidad Neta /
operativo
Ingreso
Ingreso
Nota: Para los cálculos se consideraron las líneas en servicio por cada empresa.
Fuente: Empresas operadoras.
36
IV. CONCLUSIONES
En esta sección se presentarán algunas conclusiones acerca de los posibles factores comparativos
del grado de desarrollo del mercado de telefonía en los países latinoamericanos analizados en este
informe.
1) De los 15 países analizados, Colombia, Costa Rica, Ecuador, Paraguay y Uruguay aún
mantienen empresas prestadoras de servicios públicos de telecomunicaciones en poder del
Estado, mientras que los 10 países restantes han privatizado sus empresas estatales de
telefonía.
2) En algunos países, luego del proceso de privatización de la empresa estatal se optó por
conservar el monopolio integrado de servicios, como es el caso de México, Panamá, Perú y
Venezuela, sin embargo, a diferencia de ello, en otros países latinoamericanos, como Brasil,
Chile y Argentina se optó por separar la prestación del servicio local del servicio de LD.
3) Solamente en Argentina y Brasil se dividió, en una primera etapa, el territorio nacional y se asignó
una empresa por región. En Argentina se crearon dos regiones (norte y sur) y en Brasil tres
regiones (Sao Paulo, centro-sur y norte-este), en cada una de las cuales se permitió la operación
a una empresa de telefonía local.
4) La empresa Telefónica Internacional (TISA) adquirió mayor número de empresas estatales en los
procesos de privatización en América Latina: Argentina (región sur), Brasil (Sao Paulo), Chile
(CTC), El Salvador (INTEL), Perú (CPTy ENTEL) y Venezuela (CANTV). Sin embargo, su
comportamiento ha sido diferente en los diferentes mercados, fundamentalmente en lo referente a
aspectos financieros, niveles de tarifas y penetración alcanzada, lo cual responde, en cierta
medida, a la regulación de cada país.
5) En los países latinoamericanos, la privatización de las empresas estatales prestadoras de
servicios de telecomunicaciones se convirtió en un mecanismo recaudador del Estado, debido a
que en cada país se obtuvo por la privatización un importante ingreso de divisas. Es de destacar
el monto pagado en 1994 por la empresa Telefónica para la adquisición de las empresas
estatales peruanas, el cual fue el tercero más alto de la región (US$ 2002 millones), luego de
Brasil y Argentina, por lo que el valor implícito por línea de la empresa privatizada en Perú fue el
más alto de la región. Asimismo, el valor implícito pagado por línea por las empresas de
telecomunicaciones privatizadas en Perú fue el mayor (US$ 7 406), 50% más que el siguiente
valor más alto (US$ 4 912 en el caso de Bolivia) y 76% mayor que la concesión en el área con
mayor ingreso per capita (US$4 201 en Sao Paulo - Brasil).
6) En los casos de Argentina, Bolivia, México, Panamá, Perú y Venezuela, se establecieron
Períodos de Exclusividad para la operación de las empresas privatizadas, lo cual significó un
período para cumplir los compromisos asumidos por la empresa (metas de calidad,
modernización y expansión) así como un período para recuperar su inversión. Sin embargo, la
duración máxima de este período varió desde los 9 años en el caso de Venezuela a los 5 años en
el caso de Perú y los casos de Chile, El Salvador y República Dominicana no se establecieron
períodos de exclusividad.
7) En los mercados de telecomunicaciones latinoamericanos analizados la liberalización del sector
se realizó gradualmente, siendo el mercado de LD el más dinámico, mientras que el mercado
local aún sigue con poco nivel de competencia, aunque el número de empresas concesionarias
de telefonía local por país varía considerablemente, siendo Colombia el país que cuenta con un
mayor número de empresas (38 empresas concesionarias) pero en localidades distintas.
8) Con relación a la Regulación Tarifaria se observa que las tarifas de telefonía fija local de las
empresas privatizadas se regulan en todos los países analizados|, así como las tarifas de LD de
estas empresas, excepto en Colombia y en Chile. Asimismo, se encuentra que el tipo de
37
regulación tarifaria empleado frecuentemente en los países analizados es el establecimiento de
precios tope (Política de price-cap).
9) Con relación al cálculo de la tarifa base a partir de la cual se calculan las variaciones de tarifas de
acuerdo con el price-cap, resalta que en cuatro países ésta se efectuó sobre la base de costos:
en Argentina (tasa de retorno), en Colombia y Chile (costos incrementales de largo plazo) y en
Venezuela (costos presentados por la empresa regulada). En Bolivia se utilizó el análisis de
benchmark, mientras que en Brasil y México se consideraron las tarifas vigentes al momento de
la privatización. En el caso peruano, las tarifas tope se establecieron en los contratos de
concesión, pero no se especifica la metodología de cálculo.
10) Sobre la regulación de la Interconexión, en la mayoría de países latinoamericanos tiene carácter
obligatorio y se rige bajo el principio de no discriminación. En todos los países se negocia
libremente entre las partes los acuerdos de interconexión, pero deben ser aprobados por el
organismo regulador (Perú, Brasil y Bolivia) o quedar registrados en él (México y El Salvador). En
caso que las partes no lleguen a un acuerdo, el regulador interviene.
11) Sobre los cargos de interconexión, en la mayoría de países son únicos en todo el país,
distinguiéndose entre redes fijas y redes móviles. La mayoría de países estudiados determinan
los cargos sobre la base de costos, en particular, sobre la base del costo incremental de largo
plazo.
12) Con relación a la existencia de normas sobre Contabilidad Separada, la mayoría de países
analizados obliga a los operadores de servicios de telecomunicaciones llevar la contabilidad
separada por servicios, sin embargo en algunos países dicha obligación alcanza únicamente al
operador dominante (Argentina), mientras que en otros dicha obligación se genera para los
operadores cuyos ingresos anuales brutos superen determinada cantidad (Venezuela y Perú).
13) En el caso de la regulación asimétrica se debe señalar que Perú, Bolivia y Chile tienen una
regulación específica para el operador dominante en el caso de tarifas. En Argentina se regula
asimétricamente la contabilidad separada de servicios y tarifas. En Colombia los operadores con
posición dominante deben ofrecer en forma desagregada los elementos de red o servicios que
determine la CRT a efectos de la interconexión. Por su parte, en México, su ley permite a
COFETEL establecer una regulación asimétrica para las empresas que son declaradas como
dominantes.
14) De la comparación de algunos indicadores asociados a los costos de acceso y uso del servicio de
telefonía y a los ingresos de las familias en los diferentes países, se puede observar de manera
preliminar que la densidad telefónica fija no depende de la mayor competencia en este mercado,
sino más bien del menor costo de acceso al servicio (tarifa de instalación y renta mensual
residenciales) y al mayor PBI per cápita anual. Sin embargo, es de señalar que la privatización y
la apertura del mercado ha contribuido a elevar la penetración en los últimos años.
15) Perú es uno de los países con mayor costo de la canasta mensual y gasto anual (incluyendo
instalación) en servicios locales como porcentaje del PBI per cápita; 14.9% y 21%,
respectiavamente. Sólo Honduras y Nicaragua superan el ratio de la canasta mensual, y Bolivia,
Guatemala y Nicaragua, el ratio anual. Esto se debe al menor PBI per capita en estos países y a
los niveles de las tarifas de instalación en Guatemala y Nicaragua.
16) Analizando algunos Indicadores Financieros de empresas operadoras de telefonía fija en países
latinoamericanos que han liberalizado su mercado de telefonía, se encuentra que a diciembre de
2001, la única empresa con utilidad neta negativa en ese año fue Telefónica del Perú Asimismo,
se encuentra que el indicador ingreso por línea (ARPU) para la empresa Telefónica del Perú
asciende a US$ 603, mientras que en los casos de las tres empresas brasileñas (Telecom,
Telefónica y Telemar), y CTC – Chile este valor es hasta 34% inferior, indicando que en el caso
peruano aún existe un potencial de ingreso alto por cada abonado.
38