Presentación de PowerPoint

Planta Arroyohondo, Colombia
Implicaciones de la aplicación de las
NIIF en Cementos Argos
Cronograma aplicación IFRS
Por requerimiento de
la Superfinanciera
incluyendo adoptantes
anticipados
2
Estado de Resultados Consolidado
En millones de pesos / millones de dólares
Acumulado – Marzo
Ventas netas
US$ dólares
Costos variables
Costo de ventas
Depreciaciones y amortizaciones
A Marzo
2014
COLGAAP
1,304,734
652
1,295,431
645
982,178
891,781
90,397
965,406
888,420
76,986
Utilidad bruta
Margen bruto
322,556
24.7%
330,025
25.5%
Gastos operacionales
Administración
Venta
Depreciaciones y amortizaciones
169,953
101,645
46,817
21,491
167,399
99,659
46,669
21,071
152,603
162,626
11.7%
12.6%
Otros ingresos y otros egresos
Utilidad operacional
Margen operacional
(3,789)
148,814
11.4%
0
162,626
12.6%
EBITDA
US$ dólares
Margen EBITDA
260,702
130
20.0%
260,683
130
20.1%
Utilidad operacional antes de deterioro,
reestructuraciones
Margen operacional
3
A Marzo
2014 IFRS
Nota: Cifras en proceso de auditoría
Estado de Resultados Consolidado
En millones de pesos / millones de dólares
Acumulado - Marzo
A Marzo
2014 IFRS
EBITDA
US$ dólares
Margen EBITDA
260,702
130
20.0%
260,683
130
20.1%
Financieros, neto
(16,688)
(27,893)
4,057
4,057
136,183
138,790
Impuesto de renta
48,915
49,720
Utilidad (pérdida) de operaciones continuas
87,268
89,070
Interés minoritario
10,813
9,443
Utilidad neta
US$ dólares
Margen neto
76,455
38
5.9%
79,627
39
6.1%
Diferencia en cambio, neto
Utilidad (pérdida) antes de impuestos
4
A Marzo
2014
COLGAAP
Nota: Cifras en proceso de auditoría
Efecto en los activos – Año base 2012
En Argos consolidado, los activos disminuyen 6% para el 31 de diciembre de 2012 con respecto
a lo presentado bajo norma colombiana
Efectos importantes
10.266.716
-6%
Millones de pesos
 Eliminación de la valorización de algunos activos fijos, al
adoptar la metodología del costo histórico: ($583,158)
 Reconocimiento de activos adquiridos mediante
arrendamientos financieros: ($163,482)
 Reversión de la amortización acumulada de la marca adquirida
Argos: +$42,135
9.639.120
 Valoración de los activos biológicos a valores de mercado:
+$38.993
 Disminución en la cuenta de activos intangibles: ($22,957)
COLGAAP
5
Nota: Cifras en proceso de auditoría
IFRS
Efecto en los pasivos – Año base 2012
En Cementos Argos, los pasivos aumentaron 9% para el 31 de diciembre de 2012 con
respecto a las cifras presentadas en Norma Colombiana.
Efectos importantes
Millones de pesos
9%
 Reconocimiento del pasivo por arrendamientos financieros
$157,217.
4.882.584
 Reconocimiento del impuesto diferido $120,545.
 Cambios metodológicos en el cálculo actuarial $69,879.
 Reconocimiento del valor presente de las obligaciones de
desmantelamiento, restauración o rehabilitación y pasivos
ambientales $18,851.
4.470.377
COLGAAP
6
Nota: Cifras en proceso de auditoría
IFRS
Efecto en el patrimonio – Año base 2012
En Cementos Argos, el patrimonio disminuyó 17% para el 31 de diciembre de 2012 con
respecto a las cifras presentadas en Norma Colombiana.
Efectos importantes
-17%
5.713.485
4.756.536
COLGAAP
7
Nota: Cifras en proceso de auditoría
IFRS
Millones de pesos
 Baja en cuentas de activos intangibles y diferidos; y efecto de
cambio en metodología de valoración de activos fijos
($721,391).
 Reconocimiento del impuesto diferido ($105,808)
 Cambios metodológicos en el cálculo actuarial ($69.879)
 Pasivos ambientales, desmantelamiento y otras provisiones
($18,851)
 Medición a valor razonable de activos biológicos ($38.993)
Efecto en el patrimonio - 2013
En Argos consolidado, los activos disminuyen 11% para el 31 de diciembre de 2013 con respecto
a lo presentado bajo norma colombiana. El impacto es menor al presentado a cierre 2012 debido
a la emisión de acciones realizada durante 2013
7.242.551
-11%
6.467.242
COLGAAP
8
Nota: Cifras en proceso de auditoría
IFRS
Efecto por políticas contables
Categorías
Propiedad, planta y equipo
Descripción
Cambio en la estimación de la vida útil.
Efecto en estado de resultados
Decremento del gasto de
depreciación.
Decremento en el valor
inicial de los activos
seleccionados con la
opción de costo.
Se incrementan los gastos por el
registro del deterioro y disminuye
el gasto depreciación.
Disminuye el valor de los
activos que identifiquen
como deteriorados.
Elección del costo histórico para la mayoría de
activos, que excluye la valorización en el costo
inicial bajo NIIF
Deterioro de valor de activos
Se incluyen los activos fijos e intangibles
dentro de Unidades Generadoras de Efectivo,
sobre las que se realizan la estimación del
valor en uso con proyecciones de flujo de
efectivo que se compara con su valor en
libros.
Arrendamiento financiero
Análisis individual de cada uno de los
Incremento de los gastos
contratos de arrendamiento, clasificándolos en financieros por la amortización
financieros u operativos, de acuerdo a la
del pasivo.
transferencia de los riesgos y beneficios
asociados a la propiedad del activo.
Mayor gasto depreciación por el
reconocimiento de los activos.
Provisión por desmantelamiento Estimación de los gastos necesarios para
Aumento en los gastos
y obligaciones ambientales
cumplir con las obligaciones por
financieros por la valoración de
desmantelamiento y restauración del ambiente las provisiones.
y reconocer la provisión
9
Efecto en el estado de
situación financiera
Incremento del valor de
los activos.
Aumento en el valor de
los pasivos y de los
activos que generan las
obligaciones.
Efecto por políticas contables
Categorías
Descripción
Efecto en estado de resultados
Efecto en el estado de
situación financiera
Activos intangibles
Activos con vida útil idefinida que no amortizan:
crédito mercantil y la marca Argos.
Disminución en el gasto de
amortización.
Incremento en el valor de
los activos intangibles.
Activos biológicos
Medición a valor razonable menos costos
requeridos para la venta.
Aumento o disminución por las
fluctuaciones en el valor de
mercado de los activos
Incremento o disminución
en el valor de los activos
biológicos.
Pasivos financieros
Medición a costo amortizado de los pasivos
financieros, descontado los flujos de efecto con
la tasa de interés efectiva.
Incremento o disminución en el
gasto financiero por la causación
de los intereses con la TIR.
Incremento o disminución
del pasivo financiero por
efecto del descuento de
los flujos de efectivo
esperados.
Beneficios a empleados
Reconocimiento de la obligación por beneficios
post-empleo y de largo plazo, utilizando el
método de la unidad de crédito proyectada en
el cálculo actuarial.
Aumento de los gastos por
beneficios a empleados por
ganancias o pérdidas actuariales
(ORI) y reconocimiento del costo
del servicio.
Aumento del valor del
pasivo por obligaciones
laborales.
Impuesto diferido
Reconocimiento del efecto fiscal futuro en la
Reconocimiento del gasto por
diferencias entre las bases contables y fiscales; impuesto diferidos del período.
analizado por el método del balance,
comparando activos y pasivos.
10
Incremento en el valor de
los pasivos por
reconocimiento del
impuesto.