Marzo

Exportaciones colombianas
y balanza comercial
Marzo 2009
Exportaciones de Colombia
(Acumulado a marzo de 2009)
4.000
3.500
Millones US$ FOB
3.000
2.500
2.000
1.826
1.904
2.386
2.486
2.694
2.092
2.628
2.578
2.508
2.594
3.119
3.176
2.835
2.833
2.989
3.358
3.387
3.661
3.789
3.290
3.131
3.119
2.271
2.963
2.461
2.340
2.711
Exportaciones mensuales de Colombia
(US$ millones fob)
1.500
1.000
Fuente: Dane - DIAN. Cálculos OEE Mincomercio
2009
2007
2008
2005
2006
2001
2002
2003
2004
1998
1999
2000
1994
1995
1996
1997
1.670
1992
1993
US$ Millones
Exportaciones de Colombia
Variación doce meses
8.657
7.513
0
Ene-07
Feb-07
Mar-07
Abr-07
May-07
Jun-07
Jul-07
Ago-07
Sep-07
Oct-07
Nov-07
Dic-07
Ene-08
Feb-08
Mar-08
Abr-08
May-08
Jun-08
Jul-08
Ago-08
Sep-08
Oct-08
Nov-08
Dic-08
Ene-09
Feb-09
Mar-09
500
-Marzo fue un mes relativamente bueno para las exportaciones,
porque en un entorno de crisis mundial registró la menor tasa
negativa de crecimiento en el año (-9,3%), mientras que en
enero y febrero fue de -13,2% y -17,4%, respectivamente.
-En el primer trimestre del año, las exportaciones (US$ 7.513
millones) cayeron 13,2% respecto a igual período del año
anterior. Otras economías de la región cayeron más: Chile (41,5%), Ecuador (-43,8%), Perú (-31,6%), México (-28,6%) y
Brasil (-19,4%).
-En contraste, las cantidades exportadas se incrementaron en
4,8%, lo que evidencia el efecto de menores precios
internacionales de los productos básicos.
-Por destinos, en el primer trimestre se redujeron las
exportaciones hacia Estados Unidos (-26,8%), Unión Europea (6,1%), Japón (-8,4%), Chile (-11,9%) y Ecuador (-4,5%).
Crecieron hacia Venezuela (4,1%), Brasil (27,3%) y Canadá
(26,6%).
Exportaciones de Colombia
(Acumulado a marzo de 2009)
Factores positivos en el trimestre:
- Los volúmenes exportados siguieron creciendo (4,8%), lo que indica que nuestras exportaciones
enfrentan de forma predominante un efecto precio, con relación al primer trimestre de 2008.
- En lo corrido del año se revirtió la caída de los precios internacionales de los productos básicos,
incluidos café y petróleo, que son de nuestro interés.
- El oro se convirtió en el cuarto producto en exportación para Colombia, gracias al buen precio
internacional y al aumento del volumen vendido.
- Las exportaciones a Venezuela recuperaron su dinamismo; en marzo crecieron 27,7% y en el
acumulado trimestral, 4,1%.
Factores negativos en el trimestre:
- La caída de las exportaciones de café por factores internos, tanto en volumen como en valor;
parcialmente se compensó con mejores precios internacionales.
- Se empezaron a reflejar las restricciones impuestas por Ecuador.
Fuente: DANE-DIAN
Exportaciones de Colombia
(Acumulado a marzo de 2009)
Precios internacionales
-Si bien se detuvo la tendencia decreciente de los precios internacionales de algunos productos
primarios, aún están por debajo de los observados en el primer trimestre de 2008. A marzo de 2009,
los precios promedios de carbón, níquel y petróleo, fueron inferiores en 37%, 64% y 56%,
respectivamente.
Devaluación de la tasa de cambio
-La tasa de cambio alivió, en parte, los ingresos de los exportadores, debido a la mayor devaluación
de la moneda (26,4% en promedio en el primer trimestre); situación que contrasta con al
revaluación nominal de 14% registrada en similar período del 2008.
Exportaciones – por intensidad tecnológica
(Acumulado a marzo de 2009)
Participación Porcentual
100
90
4,1
3,5
1,1
1,4
5,6
Otras transacciones
1,6
Alta tecnología
13,9
Media tecnología
12,7
Baja tecnología
15,7
13,6
Basado en RR.NN.
51,0
53,7
52,6
2006
2007
2008
16,9
13,4
80
Participación (%)
70
60
11,7
15,2
12,3
50
-En el primer trimestre de 2009, las exportaciones de
bienes primarios cayeron 14,9%. A esta variación
contribuyeron la caída de las ventas de petróleo y café. Sin
embargo, se destacaron las ventas de banano y de carne
bovina. Los bienes primarios participaron con el 52,6% del
total exportado, inferior en un punto al registrado en marzo
de 2008.
40
30
20
10
0
Primarios
Las exportaciones de productos basados en recursos
naturales cayeron 24,8%. Entre las principales ventas se
encontraron: combustibles, gas natural, gasolina para
vehículos, confites, azúcar, esmeraldas, aceite de palma y
llantas neumáticas. A marzo de 2009, estos productos
representaron el 13,6% de las exportaciones totales.
-Las ventas de productos con baja tecnología cayeron 10,3%. Entre los principales productos
sobresalieron: confecciones (pantalones, camisetas, sostenes), cueros, pañales para bebé,
tejidos de punto, suelas de caucho, bombonas, hojas cortantes de metal. Esta categoría participó
con el 12,7% del total exportado.
Fuente: Dane - DIAN. Cálculos OEE Mincomercio
Exportaciones – por intensidad tecnológica
(Acumulado a marzo de 2009)
Exportaciones con intensidad
tecnológica*
30
33,8
30,7
33,8
30,7
38,1
35,5
34,5
36,9
28,3
35
34,7
34,7
40
34,3
Participación en el total (%)
20
-Las exportaciones de productos con alta tecnología disminuyeron 2,5%;
se destacaron los transformadores y acumuladores eléctricos, televisores,
partes de aviones distintas de hélices y suturas quirúrgicas. Estas las
mercancías sólo representaron el 1,6% en el total exportado.
15
10
5
* Excluye primarias y basadas en recursos naturales
ene-mar 09
ene-mar 08
ene-mar 07
2008
2007
2006
2005
2004
2003
2002
2001
0
2000
%
25
-En el primer trimestre de 2009, las exportaciones de media tecnología
registraron una tasa negativa de 9,8%, particularmente por la reducción de
las ventas de ferroníquel. Otros productos importantes fueron: polipropileno
(materia prima para plásticos), medicamentos, perfumes, productos
cosméticos, pigmentos para fabricación de pintura, conductores eléctricos,
moldes de caucho y herbicidas. La participación de estas mercancías en
las ventas totales fue de 13,9%.
-Las exportaciones clasificadas en otras transacciones aumentaron 37%.
Los principales exportaciones fueron oro, libros, folletos, impresos y
energía eléctrica. Este grupo representó el 5,6% del total exportado.
Fuente: Dane - DIAN. Cálculos OEE Mincomercio
-En el acumulado a marzo de 2009, las exportaciones con algún grado de valor agregado
(excluyendo primarias y basadas en recursos naturales) participaron del 33,8% en el total de
ventas, superior en tres puntos con relación a igual período de 2008. Este aumento se sustentó
en la disminución de los precios internacionales de productos básicos con la consecuente
perdida de participación de los productos primarios.
Algunos productos exportados
(Acumulado a marzo de 2009)
-En valores, se presentó una tasa negativa de crecimiento en las ventas de café (-19,9%), petróleo y sus
derivados (-43,2%), ferroníquel (-28,2%). Estos tres productos representaron el 29% de las exportaciones totales y
explicaron en gran parte la variación negativa; si se excluyeran estos productos, las exportaciones registrarían un
decrecimiento de sólo 4%.
En otros productos, se destacó el crecimiento de las exportaciones de banano, carne bovina y oro. En este último
producto, las ventas aumentaron 186% como consecuencia de los mayores volúmenes exportados (196%) y de
altos precios internacionales; precisamente, la incertidumbre de la recesión mundial generó que algunas
inversiones se realizaran en el oro como factor de seguridad, conduciendo a una tendencia creciente en el precio.
En café, se resaltó que los precios internacionales de los cafés suaves de Colombia están creciendo más que la
variedad de otras arábicas (en marzo pasado fueron de US$1,53 y US$1,28 la libra, respectivamente). Este
comportamiento reflejó la menor oferta mundial por la reducción de las cosechas en Colombia y América Central,
y la expectativa de una menor producción en Brasil.
Perspectivas
(Acumulado a marzo de 2009)
- La reversión de la tendencia decreciente de los precios de los productos básicos contribuye a amortiguar el
impacto de la crisis mundial, especialmente en las exportaciones a la Unión Europea, Estados Unidos y
Venezuela. En este último país, unos buenos precios del petróleo le significan mayor dinamismo de su consumo
interno, variable que es determinante para que las exportaciones colombianas continúen creciendo.
- Federacafé pronostica una mayor producción del grano en el segundo semestre del año, con lo cual, es posible
que el país pueda aprovechar más el incremento de los precios de los suaves colombianos.
- El mayor del ritmo de crecimiento de las exportaciones de Colombia dependerá de la velocidad de la
recuperación de la economía mundial, en particular de Estados Unidos. Existe un debate sobre la recuperación de
este país; algunos analistas económicos pronostican que repuntará en la segunda mitad del año y otros a
principios del 2010.
-Con respecto a China, comienza a observarse recuperación de la demanda, lo que puede ser un factor de
explicación al repunte de los precios internacionales de los productos básicos.
Principales destinos
(marzo de 2009)
Principales destinos de exportación
Brasil
1,9%
México
1,8%
Rep. Dominic.
2,1%
Suiza
3,1%
República
Dominicana China
1,4% Canadá
1,4%
1,3%
Japón
1,2%
Estados
Unidos
31,6%
CAN
6,9%
Resto
12,2%
Unión
Europea
17,0%
Fuente: Dane - DIAN. Cálculos OEE Mincomercio
Venezuela
18,2%
Los principales destinos de las exportaciones fueron Estados
Unidos y la Unión Europea, a pesar de que se redujeran las
ventas externas, en comparación con el mismo período del
año anterior. Las caídas fueron de (-26,8%) y (-6,1%),
respectivamente.
Sobresalieron los aumentos de las exportaciones hacia en
mercados como Venezuela (4,1%), Brasil (27,3%) y Canadá
(26,6%). Hacia estos tres destinos se dirigió el 21% de las
ventas externas colombianas.
También cayeron las ventas a Japón (-8,4%), Chile (-11,9%) y
Ecuador (-4,5%); en este último caso, ya comenzaron a
evidenciarse los efectos de las restricciones impuestos a las
importaciones.
Balanza comercial (marzo de 2009)
Balanza comercial total – acumulado a marzo
US$ millones FOB
500
341,7
US$ millones
300
100
-100
-11,0
-300
-500
-700
-900
-812,1
2007
2008
2009
Fuente: Dane - DIAN. Cálculos OEE Mincomercio
El balance en el mes de marzo fue positivo (US$197 millones), lo que permitió una reducción del déficit acumulado; al pasar de
–US$208 millones en el primer bimestre a sólo de US$11 millones en el acumulado a marzo de 2009.
China fue en el país con el que Colombia registró el mayor déficit comercial (US$703 millones), seguido por Brasil (-US$413,7
millones), México (-US$367,5 millones) y Argentina (-US$206 millones), entre otros.
El balance comercial de Colombia con los países del área andina fue superavitario con Venezuela (US$1.241 millones), Ecuador
(US$134,6 millones) y Perú (US$48,1 millones); estos resultados compensaron el déficit con Bolivia (US$-12,6 millones).
Con respecto a la Unión Europea, el saldo positivo fue de US$288,9 millones gracias a los superávit con Países Bajos, Reino
Unido, Chipre y Bélgica, entre los más destacados. También Colombia obtuvo superávit con Estados Unidos (US$48,4 millones), a
pesar de que fue menor en US$671 millones al registrado en el primer trimestre del 2008.
-En el acumulado 12 meses, la balanza comercial total de Colombia
continuó positiva, en marzo alcanzó un saldo de US$117,7 millones