memoria 2009 - Aguas Araucanía

Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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MEMORIA 2009
AGUAS ARAUCANIA S.A.
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Aguas Araucanía S.A.
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Índice.
I.-
Directorio de la empresa
1
II.-
Identificación de la entidad
2
III.-
Propiedad de la entidad
3
IV.-
Administración y personal
4
V.-
Remuneraciones del Directorio
6
VI.-
Actividades y negocios de la entidad
6
VII.-
Factores de riesgo
11
VIII
Políticas de inversión y financiamiento
11
IX.-
Filiales y coligadas e inversiones en otras
Sociedades
12
X.-
Utilidad distribuible
12
XI.-
Política de dividendos
12
XII.-
Transacciones de acciones
12
XIII.-
Hechos relevantes
12
XIV.-
Estados financieros
16
XV.-
Declaración de responsabilidad.
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I.-
Directorio de la empresa
PRESIDENTE
Señor Pedro Batalla Casanova
Ingeniero
Rut: 48.006.541-7
VICEPRESIDENTE
Señor Vicente Domínguez Vial
Abogado
Rut: 4.976.147-3
DIRECTORES
Juan Caño Sterck
Inversor Financiero
Pasaporte: 703 131 781
Señor Marcos Buchi Buc
Ingeniero Civil en Minas
Rut: 7.383.017-6
Señor Alejandro Jadresic Marinovic
Ingeniero Civil
Rut: 7.746.199-K
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II.-
Identificación de la entidad
Identificación básica:
Nombre
: Aguas Araucanía S.A.
Domicilio Legal
: Isidora Goyenechea 3600 Piso 4, Las Condes.
R.U.T.
: 99.561.030-2
Tipo de Entidad
: Sociedad Anónima
Direcciones:
Gerencia General
: Isidora Goyenechea 3600 Piso 4, Las Condes.
Teléfono: (2) 583 46 00, Fax: (2) 583 4602
Oficina Matriz
: Vicuña Mackenna N° 0202, Casilla N° 290 Temuco.
Teléfonos: (45) 207 300
Fax: (45) 207 302
www.aguasaraucania.cl
Principales Oficinas
Comerciales
:
Andrés Bello 942 local 11, Temuco
Manuel Bulnes 762, Temuco
Lautaro 47, Angol
Matta 831, Lautaro
Ejército 1298-A, Puerto Saavedra
Gral. Urrutia 148, Pucón
Lagos 680, Victoria
Gral. Urrutia 815, Villarrica
Aspectos legales
La Sociedad se encuentra inscrita en el Registro de Valores y Seguros con el N° 839
y, por tanto, se encuentra sujeta a la acción fiscalizadora de la Superintendencia de
Valores y Seguros. Como empresa del sector sanitario, es fiscalizada por la
Superintendencia de Servicios Sanitarios.
Documentos constitutivos
Aguas Araucanía S.A. fue constituida por escritura pública otorgada con fecha 21 de
junio de 2004, otorgada en la notaría de Santiago de Don Eduardo Avello Concha,
cuyo extracto se inscribió a fojas 18.566, número 13.994 en el Registro de Comercio
del Conservador de Bienes Raíces de Santiago correspondiente al año 2004 y se
publicó en el Diario Oficial Nº 37.895 de fecha 26 de Junio de 2004.
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III.-
Propiedad de la entidad
Estructura propietaria
La empresa tiene emitidas 1.944.713 acciones nominativas de serie única y sin valor
nominal, las que en su totalidad se encuentran debidamente suscritas y pagadas al
31 de diciembre de 2008.
Al 31 de diciembre de 2009, la Sociedad presenta la siguiente estructura propietaria:
Accionistas
RUT
N°
Participación
Acciones
Tipo de
accionista
Aguas Nuevas S.A.
76.030.156-6
1.944.712
99,999949%
Controlador
Inversiones AYS
CUATRO Ltda.
76.038.655-3
1
0,000051%
Minoritario
La sociedad anónima cerrada denominada Aguas Nuevas S.A., controlador de la
Sociedad con más del 99,9% de las acciones de Aguas Araucanía S.A. está
conformada al 31 de Diciembre de 2009 por los siguientes accionistas:
N° RUT
Accionista
1 76.038.659-6 Inversiones AYS TRES S.A.
2 76.038.655-3 Inversiones AYS CUATRO Ltda.
Nº de Acciones Participación
5.000
2.389.240.486
0,00021%
99,99979%
Son controladores finales de Aguas Nuevas S.A. Southern Cone Water SLP compañía
de origen Escoses.
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IV.-
Administración y personal
Administración de la Sociedad
La Sociedad es administrada por un Directorio elegido por la Junta General Ordinaria
de Accionistas, el cual está compuesto de nueve miembros, quienes no deberán
tener necesariamente la calidad de accionistas. Los Directores duran tres años en sus
funciones y pueden ser reelegidos.
El Gerente General es designado por el Directorio y está premunido de todas las
facultades propias de un factor de comercio y de todas aquellas que expresamente le
otorgue el Directorio.
El siguiente esquema, representa la organización interna de la Sociedad:
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Ejecutivos
A continuación de detallan los nombres y cargos de los principales ejecutivos:
Gerente General
Santiago Hernando Pérez
Ingeniero Químico
Rut : 14.629.483-9
Gerente Regional
José Torga Leyton
Ingeniero Civil
Rut : 8.386.369-2
Gerente de Operaciones
Jose Perelli Cisterna
Constructor Civil
Rut : 6.684.989-9
Gerente de Clientes
Christian Adema Galetovic
Ingeniero Civil Industrial
Rut : 8.219.969-1
Gerente de Infraestructura y
Desarrollo
Andrés Ullrich Fiebeg
Ingeniero Civil
Rut : 7.442.397-3
Dotación de personal
Al 31 de diciembre de 2009, la dotación de personal es de 387 trabajadores,
conformada de la siguiente manera:
Dotación Personal
0%
Estamento
Gerente General Corporativo
Ejecutivos
Profesio nales
Trabajadores
Total
1%
9%
Gerente General
Corporativo
Ejecutivos
N°
1
4
34
348
387
Profesionales
Trabajadores
90%
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V.-
Remuneraciones del directorio y ejecutivos
Durante el período 2008 no se pagó remuneraciones. El monto pagado por este
concepto durante el año 2009 es el siguiente:
N om b re Dire ctor
Pe dro B atalla Casan ova
Vice nte Doming uez V ial
Marcos B uchi b uc
Alejandro Ja dresic Ma rino vic
Ju an C año Ste rck
Carg o
Pre siden te
Vicepresident e
Dire ct or
Dire ct or
Dire ct or
T OT AL
2 0 09 M$
0
6.9 79
5.9 75
4.7 19
0
17.673
La remuneración global de los principales ejecutivos de la compañía durante 2009
ascendió a la cantidad de M$ 245.834 (M$ 226.771 en el año 2008). Ello incluye
remuneración fija mensual y bonos variables según desempeño y resultados
corporativos, que también se otorgan a los demás trabajadores de compañía.
VI.a)
Actividades y negocios de la entidad
Información histórica
Aguas Araucanía S.A. inició su existencia legal con fecha 21 de junio de 2004 y su
objeto social es el establecimiento, constitución y explotación de los servicios
públicos de producción y distribución de agua potable y de recolección y disposición
de aguas servidas, a través de la explotación de las concesiones sanitarias de la
Empresa de Servicios Sanitarios de Antofagasta S.A. (Ex - Empresa de Servicios
Sanitarios de la Araucanía S.A.) en la IX Región, así como la realización de las demás
prestaciones relacionadas con dichas actividades.
b)
Actividades y negocios
b.1) Productos, negocios y actividades.
Las principales actividades de Aguas Araucanía S.A. tienen como objetivo la
producción y distribución de agua potable y la recolección, tratamiento y disposición
final de las aguas servidas en los territorios urbanos que la Empresa cubre en la
Novena Región de La Araucanía.
Para cumplir con sus objetivos principales Aguas Araucanía S.A. cuenta con sistemas
de producción de agua potable, con captaciones gravitacionales y subterráneas, con
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extensiones de redes de agua potable y redes de alcantarillado, distribuidas en las 35
localidades en que presta sus servicios.
La longitud de redes de agua potable alcanzó en el año 2009 a los 1.981 kilómetros y
la longitud de redes de aguas servidas a los 1.772 kilómetros.
La producción de agua potable en la región, para el año 2009 llegó a 59.084 miles
de metros cúbicos, y las aguas servidas tratadas alcanzaron los 61.951 miles de
metros cúbicos.
La facturación para el año 2009 alcanzó los 32.622 miles de metros cúbicos de agua
potable, los que se dividen en 30.394 miles de metros cúbicos en clientes regulados
y 2.229 miles de metros cúbicos en clientes no regulados de agua potable y venta de
agua, lo cual genera un consumo promedio mensual por cliente de 14,7 metros
cúbicos. Los ingresos obtenidos por la Sociedad por concepto de servicios de agua
potable y alcantarillado, prestados en el ejercicio 2009 fueron M$ 25.325.988.
Por tratarse de una empresa de Servicios Sanitarios, la Sociedad se encuentra
fiscalizada por la Superintendencia de Servicios Sanitarios (Ley N° 18.902) y bajo lo
dispuesto en los Decretos con Fuerza de Ley N° 392 y N° 70 de 1988, que regulan la
prestación de servicios sanitarios y la normativa para la determinación de tarifas.
b.2) Proveedores y clientes
La Sociedad produce y distribuye agua potable y presta el servicio de evacuación de
las aguas servidas, comercializando estos servicios, que son percibidos por la
comunidad como de primera necesidad, cuyo mercado está formado por una cartera
diversificada de clientes.
El mercado es cautivo y está formado por clientes residenciales, comerciales,
industriales y fiscales que se encuentran en las 35 localidades que atienda la
compañía en la IX Región.
Al 31 de diciembre de 2009, los clientes de agua potable son 192.314 y de
alcantarillado 179.800.
Los principales clientes a nivel regional son: Ilustre Municipalidad de Temuco,
Servicio Nacional de Salud, Gendarmería de Chile, Ilustre Municipalidad de Angol,
Ilustre Municipalidad de Villarrica.
En la tabla siguiente se presentan los clientes de agua potable distribuidos por
localidad:
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CLIENTES AGUA POTABLE AL 31/12/2009
CLIENTES AP
Temuco
Lautaro
Cajón
Vilcún
Cherquenco
Padre Las Casas
Angol
Lumaco
Purén
Collipulli
Renaico
Mininco
Los Sauces
Capitán Pastene
Victoria
Traiguén
Curacautín
Lonquimay
Ercilla
Nueva Imperial
Carahue
Puerto Saavedra
Chol-Chol
Galvarino
Pitrufquén
Gorbea
Freire
Nueva Toltén
Lastarria
Quitratue
Cunco
Villarrica
Loncoche
Pucón
Lican-Ray
TOTAL
TOTAL
70.680
7.117
1.402
2.351
847
11.753
15.371
468
2.722
5.437
2.120
575
1.525
766
8.217
4.945
4.926
1.210
886
5.897
3.378
1.248
994
1.198
4.550
2.679
1.647
883
575
276
2.470
10.251
4.838
6.389
1.723
192.314
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La clasificación de los clientes se muestra a continuación:
Tipo de
clientes
Residenciales
Cantidad
%
Tipo de Clientes
0%
6%
1%
177.609
92,35%
Comerciales
11.615
6,04%
Residenciales
Industriales
350
0,18%
Industriales
Otros
2.740
1,43%
Total
192.314
100,00%
Comerciales
Otros
93%
Los proveedores, dicen relación con el abastecimiento de suministros tales como
materiales, repuestos y servicios necesarios para adecuado y normal funcionamiento
de las operaciones. Entre los principales proveedores se distinguen: Cia. Chilena de
Medición S.A.,
Ingeniería y construcción MST S.A., ISS Facility Service S.A.,
Empresa Eléctrica de la Frontera S.A. y CGE Distribución S.A.
c) Propiedades y equipos.
La Sociedad tiene título de todos los activos que figuran en la contabilidad. El activo
principal que posee la empresa es el derecho de explotación de las concesiones
sanitarias de la IX Región, de acuerdo a lo establecido en el Contrato de
Transferencia del Derecho de Explotación de las Concesiones sanitarias, firmado con
fecha 16 de Agosto de 2004.
d) Seguros.
De acuerdo a la política definida por la Empresa, se contrataron Pólizas de Seguros
para cubrir riesgos producto de incendios o sismos, en instalaciones estratégicas de
producción y estanques de distribución, además de Bienes Inmuebles y Vehículos.
e) Derecho de explotación
Con fecha 16 de agosto de 2004, se firmó Contrato de Transferencia del Derecho de
Explotación de las Concesiones Sanitarias de la IX Región, adjudicado a la Sociedad
mediante licitación pública efectuada por Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan
S.A., antes Ex-Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.), en
coordinación con el comité SEP de CORFO.
Las concesiones sanitarias cuyo derecho de explotación se transfirió, son los servicios
públicos sanitarios de producción y distribución de agua potable y de recolección y
disposición de aguas servidas, que la Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A.,
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antes Ex-Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) prestaba en la
Novena Región.
La transferencia del derecho de explotación tiene una duración de 30 años, contados
desde la fecha de celebración del contrato.
El principal derecho que emana del contrato para la Sociedad es la explotación de las
concesiones sanitarias de Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes ExEmpresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) en la IX Región, cobrando para
sí las tarifas por los servicios sanitarios, de acuerdo al Decreto Tarifario que se
apruebe de conformidad a la Ley de Tarifas Sanitarias. Por otro lado, la principal
obligación es la explotación, desarrollo, conservación y mantenimiento de la
infraestructura afecta a las concesiones cuya explotación fue transferida, y el
cumplimiento de los planes de desarrollo, sin perjuicio de que la Sociedad podrá
solicitar su modificación de acuerdo a lo dispuesto en la Ley General de Servicios
Sanitarios.
La Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes Ex-Empresa de Servicios
Sanitarios de la Araucanía S.A.) en virtud del contrato de transferencia, entregó en
comodato a la Sociedad los bienes inmuebles, muebles, derechos de
aprovechamiento de aguas y servidumbres, que se utilizan en la explotación de las
concesiones sanitarias objeto del contrato. Además, se obliga a no enajenar, gravar,
arrendar ni constituir derecho alguno a favor de terceros sobre dichos bienes durante
la vigencia del contrato, igual prohibición se establece para la Sociedad.
El precio de transferencia del contrato fue la cantidad de 2.347.678 U.F. (IVA
incluido), el cual fue pagado al contado. El contrato incluye también un pago anual
de 4.000 U.F. y de 8.000 U.F. los dos últimos años del contrato, ambos más IVA.
Como parte del precio pagado se traspasaron cuentas por cobrar a los clientes,
existencias, bienes muebles, obras en ejecución y otros cargos diferidos, las cuentas
por pagar de corto plazo y las obligaciones con el personal.
Los clientes se valorizaron de acuerdo a su valor de recuperación, las existencias y
activo fijo al precio de venta establecido en el contrato, los cargos diferidos al valor
libros de Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes Ex-Empresa de
Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) y las cuentas por pagar a su valor real. El
saldo entre el precio pagado y los activos y pasivos recibidos se consideró como el
valor del derecho de explotación.
Al término del contrato la Sociedad deberá devolver los bienes recibidos en comodato
y transferir los bienes muebles, inmuebles, derechos de aprovechamiento de aguas y
servidumbres, adquiridos o construidos por ella y la Empresa ECONSSA Chile S.A.
(Ex-Essan S.A., antes Ex-Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.)
deberá pagar a la empresa por la inversión no remunerada.
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Aguas Araucanía S.A.
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De conformidad a la legislación vigente, mediante Decreto expedido por el Ministerio
de Obras Públicas número 837 del 28 de septiembre de 2004, se formalizó la
transferencia del derecho de explotación de las concesiones de producción y
distribución de agua potable y recolección y disposición de aguas servidas, por el
lapso de 30 años, de la Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes ExEmpresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) a la Empresa Aguas Araucanía
S.A., autorizada por la Superintendencia de Servicios Sanitarios.
f) Actividades financieras.
Las principales fuentes generadoras de flujos provienen de las operaciones habituales
de la Sociedad.
Los valores negociables originados por excedentes estacionales de caja corresponden
a inversiones en cuotas de fondos mutuos, depósitos a plazo e instrumentos
financieros.
Al 31 de Diciembre de 2009 la Sociedad mantiene cuenta corriente con los siguientes
bancos:
•
•
•
•
•
•
Banco
Banco
Banco
Banco
Banco
Banco
VII.-
de Crédito e Inversiones
Santander Santiago
Chile
BBVA
Corpbanca
del Estado
Factores de riesgo
Dada las condiciones de mercado y su estructura de activos y pasivos, la Sociedad no
enfrenta riesgos de mercado significativos. Sin embargo, cabe indicar la existencia
de riesgos operativos, que afectan las instalaciones de la empresa y que pueden
deberse a accidentes laborales, fallas en los equipos, daños por parte de terceros o
catástrofes naturales como terremotos.
VIII
Políticas de inversión y financiamiento
El plan de inversiones de la Empresa se adecua a la obligación de cumplir con el Plan
de Desarrollo aprobado por la Superintendencia de Servicios Sanitarios.
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IX.-
Filiales y coligadas e inversiones en otras
sociedades
La empresa no cuenta con inversiones en otras sociedades, así como tampoco en
filiales o coligadas.
X.-
Utilidad distribuible
El Balance General muestra una utilidad de M$ 5.222.659 que es completamente
distribuible.
XI.-
Política de dividendos
De acuerdo a lo establecido en los estatutos de la Sociedad, salvo acuerdo diferente
adoptado en la junta respectiva, por la unanimidad de las acciones emitidas, la
Sociedad deberá distribuir anualmente como dividendo en dinero a sus accionistas, a
prorrata de sus acciones o en la proporción que establecieren los estatutos si hubiere
acciones preferidas, a lo menos el treinta por ciento de las utilidades líquidas de cada
ejercicio.
XII.-
Transacciones de acciones
Al 31 de diciembre de 2009, la Sociedad no registró transacciones de acciones.
XIII.-
Hechos relevantes
a) El Directorio de “Aguas Araucanía S.A.” en sesión de fecha 28 de Marzo
de 2008, acordó citar a Junta General Ordinaria de Accionistas de dicha Compañía,
para el día 30 de Abril de 2008.
b) El Directorio de "Aguas Araucanía S.A." en la Cuarta Junta General Ordinaria de
Accionistas de "Aguas Araucanía S.A." celebrada con fecha 30 de Abril de 2008 se
adoptaron por unanimidad los siguientes acuerdos:
1.-Se aprobó la Memoria, el Balance, los Estados Financieros de la sociedad, y el
informe evacuado por los auditores externos "Ernst & Young Limitada",
correspondiente al ejercicio comercial 2007.
2.-Se acordó no distribuir las utilidades correspondientes al ejercicio 2007.
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3.- Se acordó que durante este ejercicio no sea remunerado el Directorio.
4.- La Junta determinó que las publicaciones de citación a Juntas Ordinarias y
Extraordinarias de Accionistas y de pago de dividendos y otros derechos sociales,
se efectuarán en el diario de Santiago denominado "Diario Financiero".
5.- Se aprobó la cuenta de operaciones relacionadas, de conformidad a lo dispuesto
por el artículo 44 de la Ley N0 18.046.
c) El Directorio de "Aguas Araucanía S.A." en sesión de fecha 16 de Mayo de 2008, y
en los términos acordados en la Cuarta Junta Ordinaria de Accionistas de la Sociedad,
designó en definitiva como sus auditores externos para el presente ejercicio
comercial, a la empresa auditora "Ernst & Young Limitada".
d) Con fecha 27 de noviembre de 2008, la totalidad de los accionistas de Aguas
Nuevas S.A. han acordado vender, ceder y transferir, sujeto al cumplimiento de
ciertas condiciones suspensivas usuales para este tipo de operaciones, incluyendo
autorizaciones requeridas por la normativa aplicable a la Compañía y/o a sus filiales,
el 100% de sus acciones en la Compañía, operación que implica indirectamente
también la enajenación de la totalidad de sus acciones de su filial Aguas Araucanía
S.A., a Inversiones ASP S.A. e Inversiones AyS Cuatro Limitada, sociedades
controladas indirectamente por Banco Santander S.A., sociedad española.
e) Con fecha 05 de enero de 2009, las sociedades Inversiones ASP S.A. e Inversiones
AyS Cuatro Ltda, ambas sociedades controladas por filiales de Banco Santander,
S.A., sociedad española, adquirieron la totalidad de las acciones emitidas por “Aguas
Nuevas S.A.”, sociedad matriz de Aguas Araucanía S.A.
Como consecuencia del cambio de propiedad operado en las acciones emitidas por
“Aguas Nuevas S.A.” , en sesión extraordinaria del directorio de “Aguas Araucanía
S.A.” celebrada el día 5 de Enero de 2009, se dio cuenta de la renuncia de los
Directores de la Compañía señores Piero Solari Donaggio, Paola Cúneo Queirolo,
Alberto Muchnick Mlynarz, Sergio Cardone Solari, Gonzalo Rojas Vildósola, Julio
Fernández Taladriz, Alex Harasic Durán y Axel Christensen de la Cerda.
En esa misma Sesión, se designaron como Directores reemplazantes a los señores
Nicolás Merigó Cook, Pedro Batalla Casanovas, Christoforos Stratos, Marcos Büchi
Buc, Alejandro Jadresic Marinovic, Jorge Granic Latorre, Carlos Ignacio Larrain
Hurtado y Arturo Bulnes Concha.
Adicionalmente, en Sesión Extraordinaria de Directorio celebrada con fecha 5 de
Enero de 2009, se acordó citar a Junta Extraordinaria de Accionistas de “Aguas
Araucanía S.A.”, con el objeto de tratar los siguientes temas:
1.- Modificar el artículo Noveno de los estatutos sociales, disminuyendo de nueve a
seis los miembros del Directorio de la sociedad.
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2.- Elegir a los miembros del Directorio de la sociedad.
3.- Fijar la cuantía de las remuneraciones del Directorio de la sociedad.
f) Con fecha 22 de enero, se celebró Junta Extraordinaria de Accionistas de la
sociedad “Aguas Araucanía S.A.”. En dicha Asamblea se adoptaron los siguientes
acuerdos:
1.- Modificar los estatutos sociales, disminuyendo de nueve a seis los miembros del
Directorio de la sociedad.
2.- Elegir como miembros del Directorio de la sociedad a los señores Nicolás Merigó
Cook, Pedro Batalla Casanovas, Christoforos Stratos, Marcos Büchi Buc, Alejandro
Jadresic Marinovic y Vicente Domínguez Vial.
3.- Fijar la cuantía de las renumeraciones del Directorio de la sociedad.
g) Con fecha 28 de Enero de 2009, se reunió el Directorio de la sociedad “Aguas
Araucanía S.A.”. En esa oportunidad, el Directorio eligió como Presidente de la
Compañía a don Pedro Batalla Casanovas, y como Vicepresidente a don Christoforos
Stratos.
h) Con fecha 25 de marzo de 2009, en Sesión Ordinaria de Directorio , se acordó
citar a Junta Ordinaria de Accionistas de “Aguas Araucanía S.A.”, para el día jueves
30 de Abril de 2009, con el objeto de tratar los siguientes temas:
1. El examen de la situación de la sociedad, de la Memoria, del Balance, de los
estados y demostraciones financieras y del informe de los auditores externos
correspondientes al ejercicio 2008.
2. La distribución de utilidades o de las pérdidas del ejercicio 2008 y el reparto de
dividendos, si procediere.
3. Aprobación de la Política de Dividendos de la sociedad.
4. La fijación de la remuneración del Directorio para el ejercicio 2009.
5. Dar Cuenta de Operaciones Relacionadas.
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6. Designación de Auditores Externos de la sociedad.
i) En Junta Ordinaria de Accionistas de Aguas Araucania S.A. celebrada con fecha 30
de abril de 2009 se adoptaron los siguientes acuerdos.
1. Se acordó repartir un dividendo definitivo a favor de los accionistas, por la
cantidad total de M$ 5.247.876, suma que corresponde al total de las utilidades del
ejercicio 2008, a razón de $ 2.698.53 por acción.
El pago de estos dividendos se efectuará a partir del 02 de Julio de 2009.
Tendrán derecho a este dividendo los accionistas inscrito en el Registro respectivo
al día 24 de junio de 2009.
2. Se aprobó unánimemente la memoria, el balance, los estados y demostraciones
financiera y del informe de los auditores externos correspondientes al ejercicio
2008.
3. Fijaron la remuneración del Directorio par el ejercicio 2009.
4. Se designó como auditores externos independientes para el ejercicio 2009 a la
empresa Ernst & Young.
j) Con fecha 29 de Julio de 2009, se reunió el Directorio de la sociedad “Aguas
Araucanía S.A.”. En esa oportunidad, el Directorio tomó conocimiento de la renuncia
de don Christoforos Stratos a su cargo de Director y Vicepresidente de la Compañía.
El Directorio eligió como Director reemplazante a don Juan Caño Sterck. Por su parte,
el Directorio acordó que don Vicente Domínguez Vial asuma el cargo de
Vicepresidente de la Compañía.
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XIV.-
Estados financieros
Informe de los Auditores Independientes
Balances Generales
Estado de Resultados
Estado de Flujos de Efectivo
Notas a los Estados Financieros
Análisis Razonado
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Informe de los Auditores Independientes
Señores
Accionistas
Aguas Araucanía S.A.
1.
Hemos efectuado una auditoría a los balances generales de Aguas Araucanía S.A. al 31 de
diciembre de 2009 y 2008 y a los correspondientes estados de resultados y de flujos de
efectivo por los años terminados en esas fechas. La preparación de dichos estados
financieros (que incluyen sus correspondientes notas) es responsabilidad de la
administración de Aguas Araucanía S.A. Nuestra responsabilidad consiste en emitir una
opinión sobre estos estados financieros, con base en las auditorías que efectuamos.
2.
Nuestras auditorías fueron efectuadas de acuerdo con normas de auditoría generalmente
aceptadas en Chile. Tales normas requieren que planifiquemos y realicemos nuestro trabajo
con el objeto de lograr un razonable grado de seguridad que los estados financieros están
exentos de errores significativos. Una auditoría comprende el examen, a base de pruebas, de
evidencias que respaldan los importes y las informaciones revelados en los estados
financieros. Una auditoría comprende, también, una evaluación de los principios de
contabilidad utilizados y de las estimaciones significativas hechas por la administración de la
Sociedad, así como una evaluación de la presentación general de los estados financieros.
Consideramos que nuestras auditorías constituyen una base razonable para fundamentar
nuestra opinión.
3.
En nuestra opinión, los mencionados estados financieros presentan razonablemente, en todos
sus aspectos significativos, la situación financiera de Aguas Araucanía S.A. al 31 de
diciembre de 2009 y 2008 y los resultados de sus operaciones y los flujos de efectivo por los
años terminados en esas fechas, de acuerdo con principios de contabilidad generalmente
aceptados en Chile.
17
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
4.
En conformidad a lo establecido sobre la adopción de Normas Internacionales de
Información Financiera por la Superintendencia de Valores y Seguros, la Sociedad ha
informado que adoptará integralmente las Normas Internacionales de Información
Financiera - NIIF (IFRS de acuerdo con su sigla en inglés) a contar del ejercicio 2010. Como
consecuencia de lo anterior, se originarán cambios sobre el patrimonio inicial al 1 de enero
de 2010 y se verá afectada la determinación de los resultados de los ejercicios futuros. Los
efectos preliminares de este cambio al aplicar la nueva normativa en la preparación de los
estados financieros de la Sociedad han sido cuantificados y notificados a la SVS de acuerdo
con las instrucciones del Oficio Circular N° 457 de fecha 20 de junio de 2008.
Fernando Zavala C.
ERNST & YOUNG LTDA.
Santiago, 10 de febrero de 2010
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
ACTIVOS
Al 31 de diciembre de 2009 y 2008
(en miles de pesos)
Disponible
Depósitos a plazo
Valores negociables
Deudores por venta
Documentos por cobrar
Deudores varios
Existencias
Impuestos por recuperar
Gastos pagados por anticipado
Impuestos diferidos
Otros activos circulantes
Nota
2009
M$
2008
M$
546.811
420.067
597.505
4.767.294
204.086
335.612
129.170
47.730
2.867
871.982
1.830.299
545.592
511.904
1.252.128
5.225.460
85.566
232.237
130.003
507.162
2.278
838.060
497.884
9.753.423
9.828.274
762.311
61.842.239
14.240.535
2.156.960
(9.793.871)
756.323
56.980.421
14.170.004
2.071.917
(6.818.984)
69.208.174
67.159.681
436.327
41.380.863
(7.479.340)
686.120
228.979
41.326.932
(6.088.583)
808.219
Total Otros Activos
35.023.970
36.275.547
TOTAL ACTIVOS
113.985.567
113.263.502
28
4
5
5
5
7
8-9
Total Activos Circulantes
Terrenos
Construcción y obras de infraestructura
Maquinarias y equipos
Otros activos fijos
Depreciación acumulada
10
10
10
10
10
Total Activos Fijos
Deudores a largo plazo
Intangibles
Amortización
Otros
5
11
11
12
19
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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PASIVOS
Al 31 de diciembre de 2009 y 2008
(en miles de pesos)
Obligaciones con bancos e instituciones financieras
a largo plazo - porción corto plazo
Cuentas por pagar
Acreedores varios
Documentos y Cuentas por pagar empresas relacionadas corto plazo
Provisiones
Retenciones
Impuesto a la renta
Otros pasivos circulantes
Nota
13
6
15
Total Pasivos Circulantes
Obligaciones con bancos e instituciones financieras
Documentos por pagar largo plazo
Acreedores varios largo plazo
Documentos y Cuentas por pagar empresas relacionadas largo plazo
Provisiones largo plazo
Impuestos diferidos a largo plazo
Otros pasivos largo plazo
14
6
15
7
Total Pasivo Largo Plazo
Capital pagado
Utilidades acumuladas
Utilidad del ejercicio
Total Patrimonio
Total Pasivos y Patrimonio
16
16
2009
M$
2008
M$
1.017.111
1.126.820
10.845
340.038
1.341.362
720.763
5.232
1.005.256
923.161
127.034
1.704.110
328.275
4.398
4.562.171
4.092.234
14.028.438
2.592.765
6.784
38.949.364
2.696.858
6.104.544
150.871
14.268.997
2.161.841
11.770
39.946.689
2.522.961
5.208.364
147.401
64.529.624
64.268.023
23.704.345
15.966.768
5.222.659
23.704.345
16.071.725
5.127.175
44.893.772
44.903.245
113.985.567
113.263.502
20
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
ESTADO DE RESULTADOS
Al 31 de diciembre de 2009 y 2008
(en miles de pesos)
Nota
Ingresos de explotación
Costos de explotación
2009
M$
2008
M$
27.674.984
(15.637.266)
26.712.835
(14.696.668)
Margen de explotación
12.037.718
12.016.167
Gastos de administración y ventas
(3.376.137)
(3.291.697)
8.661.581
8.724.470
516.043
102.135
(3.121.726)
(91.069)
(81.220)
-
730.054
90.165
(2.512.278)
(56.367)
(578.759)
32.160
(2.675.837)
(2.295.025)
5.985.744
6.429.445
(763.085)
(1.302.270)
5.222.659
5.127.175
Resultado operacional
Ingresos financieros
Otros ingresos fuera de la explotación
Gastos financieros
Otros egresos fuera de la explotación
Corrección monetaria
Diferencia de cambio
17
17
18
19
Resultado no operacional
Resultado antes de impuesto a la renta
Impuesto a la renta
Utilidad del ejercicio
7
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
Al 31 de diciembre de 2009 y 2008
(en miles de pesos)
Nota
Recaudación de deudores por ventas
Ingresos Financieros percibidos
Otros ingresos percibidos
Pago a proveedores y personal
Intereses pagados
Impuesto a la renta pagado
Otros gastos pagados
I.V.A. y otros similares pagados
Flujo originado por actividades de la operación
Préstamos documentados de empresas relacionadas
Otras fuentes de financiamiento
Pago de dividendos (menos)
Pago de préstamos (menos)
Pago de préstamos documentados de empresas relacionadas (menos)
Flujo originado por actividades de financiamiento
Ventas de activo fijo
Ventas de otras inversiones
Otros ingresos de inversión
Incorporación de activos fijos
Inversiones en instrumentos financieros
Flujo originado por actividades de inversión
Flujo neto total del ejercicio
Efecto de la inflación sobre el efectivo y efectivo equivalente
Variación neta del efectivo y efectivo equivalente
Saldo inicial del efectivo y efectivo equivalente
Saldo final del efectivo y efectivo equivalente
20
2009
M$
2008
M$
33.611.726
76.024
235.294
(16.632.498)
(665.457)
(2.686)
(839.966)
(1.660.943)
30.978.558
212.447
102.646
(16.285.272)
(693.196)
453.857
(780.661)
428.382
14.121.494
14.416.761
2.209.220
391.285
(5.232.132)
(379.147)
(4.770.269)
118.443
1.116.570
(450.626)
(7.746.145)
(7.781.043)
(6.961.758)
16.749
17.657
(5.725.222)
-
9.272
127.992
13.061
(6.700.876)
-
(5.690.816)
(6.550.551)
649.635
904.452
34.195
(248.987)
683.830
655.465
2.428.870
1.773.405
3.112.700
2.428.870
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO - CONCILIACIÓN
Al 31 de diciembre de 2009 y 2008
(en miles de pesos)
Nota
Utilidad del ejercicio
Utilidad en venta de activos fijos
Utilidad en venta de otros activos
17
17
Resultado en venta de activos
Depreciación del ejercicio
Amortización de intangibles
Castigos y provisiones
Corrección monetaria neta
Diferencia de cambio neto
Otros abonos a resultado que no representan flujo de efectivo
Otros cargos a resultado que no representan flujo de efectivo
Cargos (Abonos) a resultado que no representan flujo de efectivo
Deudores por ventas
Existencias
Otros activos
Variación de activos que afectan al flujo de efectivo (aumento) disminución
Cuentas por pagar relacionadas con el resultado de la explotación
Intereses por pagar
Impuesto a la Renta por pagar
Otras cuentas por pagar relacionadas con el resultado fuera de explotación
I.V.A. y otros similares por pagar
Variación de pasivos que afectan al flujo de efectivo aumentos (disminución)
Flujo neto originado por actividades de la operación
10
11 - 12
18
2009
M$
2008
M$
5.222.659
5.127.175
(19.472)
(21.749)
(40.115)
(143)
(41.221)
(40.258)
2.983.361
1.478.579
344.326
81.220
337.760
2.932.937
1.495.063
470.596
578.759
(32.160)
(407.214)
-
5.225.246
5.037.981
4.959.767
3.847
(265.641)
4.882.715
(12.120)
(496.907)
4.697.973
4.373.688
1.786.050
2.456.269
760.399
(748.897)
(5.236.984)
1.009.318
1.819.082
1.756.126
(724.288)
(3.942.063)
(983.163)
(81.825)
14.121.494
14.416.761
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Nota 1 - Inscripción en el Registro de Valores
Aguas Araucanía S.A. es una Sociedad Anónima constituida por escritura pública de
fecha 21 de junio de 2004, otorgada en notaría de Santiago de Don Eduardo Avello
Concha. El objeto social es el establecimiento, constitución y explotación de los
servicios públicos de producción y distribución de agua potable y de recolección y
disposición de aguas servidas, a través de la explotación de las concesiones sanitarias
de Empresa de Servicios Sanitarios de Antofagasta S.A. (Ex - Empresa de Servicios
Sanitarios de la Araucanía S.A.) en la IX Región, y la realización de las demás
prestaciones relacionadas con dichas actividades.
La Sociedad se encuentra inscrita desde el 6 de agosto de 2004 en el Registro de
Valores de la Superintendencia de Valores y Seguros con el Nº 839, y está, en
consecuencia, sujeta a la fiscalización de dicha Superintendencia.
Nota 2 - Criterios Contables Aplicados
a) Periodo Contable
Los presentes estados financieros cubren los periodos comprendidos entre el 01 de
enero al 31 de diciembre de 2009 y el 01 de enero al 31 de diciembre de 2008.
b) Bases de preparación
Los Estados financieros al 31 de diciembre de 2009 y 2008 han sido preparados de
acuerdo con principios de contabilidad generalmente aceptados, emitidos por el
Colegio de Contadores de Chile A.G. y con normas impartidas por la Superintendencia
de Valores y Seguros.
Se deja constancia expresa que de existir discrepancias, priman las normas
impartidas por la S.V.S. sobre las del Colegio de Contadores de Chile A.G.
c) Bases de presentación
Los estados financieros del ejercicio 2008 han sido actualizados extracontablemente,
mediante la aplicación del I.P.C. en -2,3%, del mismo modo, se han efectuado
reclasificaciones menores para permitir una adecuada comparación con los estados
financieros finalizados al 31 de diciembre de 2009.
d) Corrección monetaria
Los estados financieros han sido actualizados mediante la aplicación de las normas de
corrección monetaria de acuerdo con principios de contabilidad generalmente
aceptados, con el objeto de reflejar la variación en el poder adquisitivo de la moneda.
24
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
La variación antes referida, con desfase de un mes, ascendió a -2,3% a diciembre de
2009, (8,9% a diciembre 2008).
e) Bases de conversión
La Sociedad no posee activos y pasivos en moneda extranjera o pactados en otras
unidades equivalentes, los activos y pasivos en unidades de fomento han sido
expresados en pesos chilenos al cierre de cada ejercicio, de acuerdo a la siguiente
tabla.
2009
$
2008
$
Unidad de fomento
20.942,88
21.452,57
Unidad Tributaria Mensual
36.863,00
37.652,00
f) Depósitos a Plazo y Valores negociables
Los depósitos a plazo son presentados a sus respectivos valores de inversión, más
intereses devengados al cierre de cada ejercicio. Los valores negociables
corresponden a cuotas de fondos mutuos que se valorizan al valor cuota a la fecha de
cierre de los estados financieros.
g) Existencias
Los materiales e insumos se encuentran valorizados a su valor de compra corregido
monetariamente y no excede su valor neto de reposición.
h) Estimación deudores incobrables
Los deudores por venta se presentan netos de la provisión por deudas incobrables, la
cual se determina aplicando porcentajes por tramos respecto de la antigüedad de la
deuda.
i) Activo fijo
Los bienes del activo fijo han sido valorizados al costo corregido.
Los repuestos asociados a activos fijos se presentan en el rubro otros activos fijos.
Los costos de financiamiento incurridos con el fin de ejecutar obras de infraestructura
son contabilizados como parte del costo de dichos bienes en base a la tasa promedio
de costo de financiamiento.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
j) Depreciación
La depreciación de los bienes del activo fijo, se calcula linealmente de acuerdo con la
vida útil estimada para cada bien.
k) Intangibles y amortizaciones
El activo intangible corresponde, principalmente, al valor pagado por el derecho de
explotación de las concesiones sanitarias, el cual, se presenta a su valor costo
corregido monetariamente. El plazo de amortización es de 30 años de acuerdo a la
duración del contrato de transferencia del derecho de explotación, y otros intangibles
se amortizan en un plazo de 4 años.
l) Operaciones con pacto de retrocompra y retroventa
Estas inversiones se presentan al costo más reajuste e intereses devengados al cierre
de cada ejercicio en el rubro otros activos circulantes.
m) Impuesto a la renta e impuestos diferidos
El impuesto a la renta se determina de acuerdo a las disposiciones tributarias
vigentes. De acuerdo a lo establecido en el Boletín Técnico No. 60 y boletines
complementarios emitidos por el Colegio de Contadores de Chile A.G. y las normas
indicadas en la Circular No. 1466 de la Superintendencia de Valores y Seguros, la
Sociedad ha contabilizado los efectos por los impuestos diferidos originados por
diferencias temporarias, beneficios tributarios y otros eventos que crean diferencias
entre el resultado contable y tributario.
n) Indemnización por años de servicio
La Sociedad no registra provisión por indemnización por años de servicio, por no
encontrarse pactada a todo evento. No obstante ello, se reconoce una provisión por
las indemnizaciones que la Sociedad deberá cancelar a los empleados activos al
término del periodo de la concesión. Esta provisión se contabiliza a valor presente,
determinado de acuerdo con el método del costo devengado del beneficio y una tasa
de descuento de 7% anual.
ñ) Software computacional
Los paquetes computacionales adquiridos por la Sociedad se amortizan en cuatro
años y se presentan en el rubro "Otros activos fijos" y los desarrollados en forma
interna son cargados a resultados en el ejercicio respectivo.
26
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
o) Provisión de vacaciones
En consideración a los principios de contabilidad generalmente aceptados en Chile, la
Sociedad provisiona el costo de vacaciones sobre base devengada.
p) Provisión de devolución capital de trabajo
De acuerdo a lo señalado en el contrato de transferencia del derecho de explotación,
el capital de trabajo (cuentas por cobrar, existencias y cuentas por pagar) y los bienes
muebles deberán ser entregados a la Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A.,
antes Ex-Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.)al término del periodo
de concesión. Por lo tanto, se constituyó una provisión a valor presente con cargo al
derecho de explotación y abono a una cuenta de pasivo a largo plazo.
q) Contratos de Derivados
Al 31 de diciembre de 2009, la Sociedad mantiene contratos de Cross Currency Swap,
que de acuerdo a lo señalado en el Boletín Técnico No. 57 del Colegio de Contadores
de Chile A.G., se definieron como de Cobertura de Partidas Existentes, los cuales son
determinados a valor justo a la fecha del reporte, cuyo resultado se difiere en el caso
que sea positivo y se carga en resultado del ejercicio cuando son negativos.
r) Ingresos de explotación
Los ingresos de explotación se registran en base al principio de devengado, por tanto,
se incluyen en este rubro una estimación de los servicios reales prestados al 31 de
diciembre y facturados en una fecha posterior a la del cierre del ejercicio.
s) Estado de flujo de efectivo
Se considera como efectivo equivalente, las inversiones de corto plazo, no superiores
a 90 días. Se incluyen bajo el rubro actividades de operación, aquellos flujos de
efectivo relacionados con el giro de la Sociedad, y todos aquellos que no estén
definidos como de inversión o financiamiento.
t) Ingresos y gastos
Los ingresos y gastos se registran de acuerdo al principio del devengado.
Nota 3 - Cambios Contables
Durante el presente ejercicio, no se han registrado cambios en la aplicación de
principios de contabilidad generalmente aceptados en Chile, en relación con el
ejercicio anterior.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Nota 4 - Valores Negociables
Los valores negociables corresponden a inversiones en cuotas de fondos mutuos,
según el siguiente detalle:
Entidad Intermediadora
Inversion inicial
2009
2008
M$
M$
Valor al cierre
2009
2008
M$
M$
BCI Adm.Fondos Mutuos S.A.
Boston Adm. Gral. de Fondos
Banco Estado S.A. Adm. Gral. de Fondos
Banchile Admin. de F.M. S.A.
BBVA Admin.Gral. De Fondos
Corpbanca Adm. Gral. de Fondos S.A.
Totales
209.509
245.000
23.000
104.000
581.509
225.479
245.015
23.001
104.010
597.505
98.197
351.720
287.238
174.883
324.364
1.236.402
110.185
352.753
287.505
176.216
325.469
1.252.128
Nota 5 - Deudores de Corto y Largo Plazo
Bajo este rubro se presentan los saldos de deudores por las operaciones comerciales
de la Sociedad, por los servicios que presta.
Los clientes de la Sociedad se dividen en: Residenciales 92,35% Comerciales 6,04%,
Industriales 0,18% y Otros 1,43%.
Los deudores por ventas, incluyen una estimación del consumo de agua potable y
otros servicios ya suministrados y que serán facturados en el mes siguiente a la
fecha de cierre de los estados financieros. El monto, por este último concepto, al 31
de diciembre de 2009 es de M$ 1.677.107 y a diciembre 2008 de M$ 2.151.714. Los
costos asociados a dichos servicios se encuentran registrados en el rubro costos de
operación.
Rubro
Deudores por Ventas
Est. deud. incobrables
Doctos. por cobrar
Deudores varios
Hasta 90 días
Circulantes
Mas de 90 días hasta 1
Subtotal
año
2009
2008
2009
M$
M$
M$
2009
M$
2008
M$
3.525.927
3.914.799
3.194.396
2.947.513
36.185
192.208
28.884
148.477
167.901
143.404
56.682
83.760
Largo Plazo
Total Circulante(neto)
2009
M$
6.720.323 4.767.294
(1.953.029)
204.086
204.086
335.612
335.612
2008
M$
2009
M$
2008
M$
5.225.460
185.827
228.979
85.566
232.237
250.500
Total deudores
largo plazo
436.327
228.979
28
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Nota 6 - Saldos y Transacciones con entidades relacionadas
La cuenta por pagar a empresas relacionadas de largo plazo a diciembre 2008,
corresponde a cuenta corriente mercantil con su matriz Aguas Nuevas S.A., cuyos
montos son nominados en UF y devengan un interés de 4% anual.
El contrato de cuenta corriente mercantil suscrito por Aguas Araucanía S.A. y Aguas
Nuevas S.A, estableció una vigencia de dos años a contar del 1ro. de octubre 2004,
el cual, se renueva cada dos años , sin perjuicio que las partes puedan de común
acuerdo modificar dicho plazo. La última renovación se realizó el 01 de octubre de
2008, finalizado el plazo de dos años, los saldos por cobrar o pagar que se
encuentren pendientes de pago en la cuenta corriente mercantil, deberán ser
cancelados por las partes.
Con fecha 30 de septiembre de 2009 Aguas Araucanía S.A. Reconoció adeudar a su
matriz Aguas Nuevas S.A., como consecuencia de la cuenta corriente mercantil
existente entre ambas sociedades, la suma ascendente a M$ 14.641.334, fijando
ambas sociedades un cronograma de pago, en las siguientes condiciones: a partir
del 01 de septiembre de 2009, a un plazo de 19 años con 8 años de gracia y a una
tasa de interés del 6,6% sobre el saldo en pesos.
Los servicios recibidos por la matriz Aguas Nuevas S.A. corresponde a contrato de
Asesoría Técnica, Suministro y Prestación de Servicios, en el cual mediante dicho
instrumento privado la Sociedad encargó a su matriz la prestación de servicios de
consultoría y asesoría general; de administración, tesorería y finanzas, de recursos
humanos, asesoría técnica tarifaria, infraestructura, programas de desarrollo y
territorio operacional.
Con fecha 10 de agosto de 2007, la Sociedad prepagó el contrato de crédito
sindicado al Banco de Crédito e Inversiones, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria y
Corpbanca. El monto insoluto adeudado a esa fecha por Aguas Araucanía S.A. fue
novado por la matriz Aguas Nuevas S.A. y prepagado por ésta, lo que generó una
cuenta por pagar empresas relacionadas. Con fecha 24 de julio de 2008, las partes
modificaron el contrato de apertura de dicho crédito, fijando la tasa de interés en un
4% anual y el pago de intereses semestrales.
Desde el 1 de septiembre de 2009, las sociedades modificaron las condiciones del
crédito precedente, nominando su saldo en pesos y estableciendo una tasa de un
6,6% anual.
En conformidad al DFL 382, la Sociedad puede adquirir bienes y contratar servicios,
con personas relacionadas por un valor superior a 500 U.F., sólo a través de
licitación pública.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Adicionalmente, periódicamente se forman comisiones de directores que revisan y
fiscalizan en detalle diversas materias de interés social, entre las cuales, se
examinan las transacciones con entidades relacionadas, informando al directorio
respecto a ellas.
Las condiciones de cobro y pago de las transacciones con empresas relacionadas han
sido pactados en forma similar a las de mercado.
El efecto en resultado, es mostrado en el cuadro de saldos y transacciones con
entidades relacionadas.
El criterio de materialidad para revelar las transacciones con empresas
relacionadas, es
incluir
todas las operaciones realizadas en el periodo que
cubre los estados financieros informados.
En el caso de la obligación bancaria vigente con la sociedad relacionada Banco
Santander - Chile sus saldos de capital e intereses devengados se presentan en los
rubros de Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras. Adicionalmente las
transacciones generadas y sus efectos en resultados están siendo presentados en
esta nota.
a)
b)
Saldo por pagar:
R ut
Socied ad
C orto Plazo
200 9
200 8
M$
M$
Larg o Plazo
2 00 9
2 008
M$
M$
76 030 15 6-6
AG U AS N U EVA S S .A.
3 40.038
1 27 .03 4
3 8.9 49.364
39 .94 6.6 89
Totales
3 40.038
1 27 .03 4
3 8.9 49.364
39 .94 6.6 89
Transacciones:
Sociedad
Rut
Naturaleza De
La Relacion
Descripcion De
La Transaccion
Monto
M$
Aguas Nuevas S.A.
76030156-6
Banco Santander - Chile
97036000-K
Santander Investment Chile Ltda. 96556210-9
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Matriz
Indirecta
Indirecta
Indirecta
Indirecta
Indirecta
Indirecta
Servicios Recibidos
Pagos Por Servicios Recibidos
Traspaso De Fondos Cuenta Corr
Pago Cuenta Corriente Mercanti
Intereses Cuenta Corriente Mer
Reajuste Cuenta Corriente Merc
Novacion Credito Sindicado
Pago Prestamos Empresa Relacio
Intereses Ptmo Empresa Relacio
Reajuste Ptmo Empresa Relacion
Costo Obtencion Cred Lp
Reajuste Costos Cred Lp
Pago Costos Credito Largo Plaz
Cuenta Por Cobrar Traspaso Per
Obligacion Bancaria
Intereses Dev Obligacion Banca
Comision Banco Agente
Pago Obligacion Bancaria
Comision Estructuracion Oblig
Arrangement Fee
2009
Efectos En
Resultados
(Cargo/Abono)
M$
832.508
832.508
978.341
1.533.000
328.420
352.752
0
1.309.091
1.518.955
620.254
0
19.993
718.341
0
1.861.876
74.411
3.507
89.016
33.418
7.246
-832.508
0
0
0
-328.420
-352.752
0
0
-1.518.955
620.254
0
19.993
0
0
0
-74.411
-3.507
0
-33.418
-7.246
Monto
M$
2008
Efectos En
Resultados
(Cargo/Abono)
M$
788.228
788.228
34.195
6.192.226
677.009
1.550.658
0
1.190.517
986.313
2.077.627
0
61.399
0
161
0
0
0
0
0
0
-788.228
0
0
0
-677.009
-1.550.658
0
0
-986.313
-2.077.627
0
-61.399
0
0
0
0
0
0
0
0
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 7 - Impuestos diferidos e impuestos a la renta
La Sociedad a la fecha de cierre de los estados financieros mantiene una pérdida
tributaria de M$ 11.906.202 (M$ 16.179.010 en el 2008), por lo cual ha constituido
activos por impuestos diferidos sobre estos montos.
2009
Impuesto Diferido Activo
Impuesto Diferido Pasivo
Corto Plazo
Largo Plazo
Corto Plazo Largo Plazo
M$
M$
M$
M$
Provisión cuentas incobrables
332.015
Ingresos Anticipados
Provisión de vacaciones
40.804
Activos en leasing
2.187.919
Depreciación Activo Fijo
Indemnización años de servicio
100.013
1.444.054
Pérdida Tributaria
580.000
5.717.043
Derecho de concesión
256.351
Provisión capital de trabajo
2.785
Provisión interés inversiones
15.240
Estudio tarifario
CM negativa activo fijo
101.402
Gastos por refinanc. deudas bancari
Otros
38.590
1.800.418
119.427
7.904.962
Totales
991.409
Diferencias Temporarias
2008
Impuesto Diferido Activo
Impuesto Diferido Pasivo
Corto Plazo Largo Plazo Corto Plazo Largo Plazo
M$
M$
M$
M$
278.265
39.069
1.674.173
91.319
553.885
2.196.547
5.949.207
234.070
2.682
30.477
106.920
871.219
2.521.936
33.159
7.730.300
Impuestos a la renta:
Item
Gasto tributario corriente (provisión impuesto)
Ajuste gasto tributario (ejercicio anterior)
Efecto por activos o pasivos por impuesto diferido del ejercicio
Otros cargos o abonos en la cuenta
Totales
2009
M$
2008
M$
(759.375)
(3.710)
(763.085)
(1.324.358)
22.088
(1.302.270)
2009
2008
M$
M$
Nota 8 - Otros activos circulantes
Los otros activos circulantes, están compuestos por:
Operaciones de compra con compromiso de retroventa
Anticipos por expropiaciones y promesas de compraventa
Otros
Totales
1.548.317
274.850
7.132
1.830.299
119.246
371.730
6.908
497.884
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 9 - Información sobre operaciones de compromiso de compra,
compromisos de venta, venta con compromiso de recompra y compra con
compromiso de retroventa de títulos o valores mobiliarios
El saldo contenido en Otros activos circulantes, indicados en nota 8, corresponden a
operaciones de compra con compromiso de retroventa, los cuales se detallan en
cuadro adjunto:
Código
CRV
CRV
CRV
CRV
CRV
CRV
Fechas
Inicio
15/12/2009
15/12/2009
15/12/2009
15/12/2009
30/12/2009
15/12/2009
Término
04/01/2010
04/01/2010
04/01/2010
04/01/2010
04/01/2010
04/01/2010
Contraparte
Banchile Corredores De Bolsa
Banchile Corredores De Bolsa
Bbva Corr De Bolsa
Corp Corredores De Bolsa
Corp Corredores De Bolsa
Corp Corredores De Bolsa
Moneda
Valor
de origen suscripción
Pesos
Pesos
Pesos
Pesos
Pesos
Pesos
Tasa
250.000 0,040%
250.000 0,040%
350.000 0,040%
250.000 0,050%
198.000 0,040%
250.000 0,050%
Valor final
250.067
250.067
350.093
250.083
198.013
250.083
Identificación
de
Instrumentos
PACTOS
PACTOS
PACTOS
PACTOS
PACTOS
PACTOS
Valor de
Mercado
250.053
250.053
350.075
250.067
198.003
250.066
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 10 - Activos Fijos
Los bienes del activo fijo se presentan valorizados de acuerdo a lo señalado en la nota
2i).
Composición de Activos Fijos:
2009
M$
2008
M$
Terrenos:
Terrenos
762.311
756.323
Total terrenos
762.311
756.323
Construcciones y obras de infraestructura:
Edificios e instalaciones
Obras en ejecución
48.715.000
13.127.239
48.396.140
8.584.281
Total construcciones y obras de infraestructura
61.842.239
56.980.421
Maquinarias y equipos:
Maquinarias y equipos de producción y mantención
Vehículos
13.772.938
467.597
13.698.811
471.193
Total maquinarias y equipos
14.240.535
14.170.004
353.963
710.542
536.874
555.581
355.397
713.696
449.418
553.406
2.156.960
2.071.917
Depreciación Acumulada:
Depr. Acum. Constr. y Obras de Infraestructura
Depr. Acum. Maquinarias y Equipos
Depr. Acum. Otros Activos Fijos
(5.319.580)
(3.403.022)
(1.071.269)
(3.571.447)
(2.396.199)
(851.338)
Total depreciación acumulada
(9.793.871)
(6.818.984)
Total Activo Fijo Neto
69.208.174
67.159.681
Otros Activos Fijos:
Muebles y utiles de oficina
Equipos computacionales
Materiales y repuestos de infraestructura
Otros activos fijos
Total otros activos fijos
La depreciación del ejercicio ascendió a M$2.983.361 (M$ 2.932.937 en 2008).
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 11. Intangibles
Los intangibles están valorizados según se indica en la nota 2 k) y tienen la
siguiente composición al cierre del periodo:
2009
M$
2008
M$
Intangibles:
Derecho de explotación
Otros
40.969.935
410.928
40.969.935
356.997
41.380.863
41.326.932
(7.340.273)
(139.067)
(5.974.601)
(113.982)
Total amortización
(7.479.340)
(6.088.583)
Saldo neto intangibles
33.901.523
35.238.349
Total Intangibles
Amortización acumulada:
Derecho de explotación
Otros
La amortización del ejercicio ascendió a M$ 1.388.940 (M$ 1.405.424 en 2008).
DERECHO DE EXPLOTACIÓN
Con fecha 16 de agosto de 2004, se firmó Contrato de Transferencia del Derecho de
Explotación de las Concesiones Sanitarias de la IX Región, adjudicado a la Sociedad
mediante licitación pública efectuada por Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan
S.A., antes Ex-Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.), en
coordinación con el comité SEP de CORFO.
Las concesiones sanitarias cuyo derecho de explotación se transfirió, son los servicios
públicos sanitarios de producción y distribución de agua potable y de recolección y
disposición de aguas servidas, que la Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A.,
antes Ex-Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) prestaba en la
Novena Región.
La transferencia del derecho de explotación tiene una duración de 30 años, contados
desde la fecha de celebración del contrato.
El principal derecho que emana del contrato para la Sociedad es la explotación de las
concesiones sanitarias de Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes ExEmpresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) en la IX Región, cobrando para
sí las tarifas por los servicios sanitarios, de acuerdo al Decreto Tarifario que se
apruebe de conformidad a la Ley de Tarifas Sanitarias. Por otro lado, la principal
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
obligación es la explotación, desarrollo, conservación y mantenimiento de la
infraestructura afecta a las concesiones cuya explotación fue transferida, y el
cumplimiento de los planes de desarrollo, sin perjuicio de que la Sociedad podrá
solicitar su modificación de acuerdo a lo dispuesto en la Ley General de Servicios
Sanitarios.
La Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes Ex-Empresa de Servicios
Sanitarios de la Araucanía S.A.) en virtud del contrato de transferencia, entregó en
comodato a la Sociedad los bienes inmuebles, muebles, derechos de
aprovechamiento de aguas y servidumbres, que se utilizan en la explotación de las
concesiones sanitarias objeto del contrato. Además, se obliga a no enajenar, gravar,
arrendar ni constituir derecho alguno a favor de terceros sobre dichos bienes durante
la vigencia del contrato, igual prohibición se establece para la Sociedad.
El precio de transferencia del contrato fue la cantidad de 2.347.678 U.F. (IVA
incluido), el cual fue pagado al contado. El contrato incluye también un pago anual
de 4.000 U.F. y de 8.000 U.F. los dos últimos años del contrato, ambos más IVA.
Como parte del precio pagado se traspasaron cuentas por cobrar a los clientes,
existencias, bienes muebles, obras en ejecución y otros cargos diferidos, las cuentas
por pagar de corto plazo y las obligaciones con el personal.
Los clientes se valorizaron de acuerdo a su valor de recuperación, las existencias y
activo fijo al precio de venta establecido en el contrato, los cargos diferidos al valor
libros de Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes Ex-Empresa de
Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) y las cuentas por pagar a su valor real. El
saldo entre el precio pagado y los activos y pasivos recibidos se consideró como el
valor del derecho de explotación.
Al término del contrato la Sociedad deberá devolver los bienes recibidos en comodato
y transferir los bienes muebles, inmuebles, derechos de aprovechamiento de aguas y
servidumbres, adquiridos o construidos por ella y la Empresa ECONSSA Chile S.A.
(Ex-Essan S.A., antes Ex-Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.)
deberá pagar a la empresa por la inversión no remunerada.
De conformidad a la legislación vigente, mediante Decreto expedido por el Ministerio
de Obras Públicas número 837 del 28 de septiembre de 2004, se formalizó la
transferencia del derecho de explotación de las concesiones de producción y
distribución de agua potable y recolección y disposición de aguas servidas, por el
lapso de 30 años, de la Empresa ECONSSA Chile S.A. (Ex-Essan S.A., antes ExEmpresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.) a la Empresa Aguas Araucanía
S.A., autorizada por la Superintendencia de Servicios Sanitarios.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 12 - Otros Activos
El rubro está compuesto por los siguientes conceptos:
a) Estudios tarifarios por asesorías que sirvieron como apoyo al proceso de
determinación de las tarifas actualmente vigentes en la Sociedad. El periodo de
amortización es de 5 años de acuerdo a la vigencia de las tarifas. El detalle es el
siguiente:
2009
M$
Estudio tarifario
Amortización
Saldo neto
2008
M$
441.842
(352.203)
441.841
(262.564)
89.639
179.277
La amortización del ejercicio por este concepto a diciembre 2009 asciende a
M$89.639 (M$89.639 para el 2008).
c) Al 31 de diciembre de 2009, existen costos asociados a la obtención de créditos de
largo plazo, los cuales se amortizan en el periodo de vigencia de los créditos
contraídos.
El saldo al 31 de diciembre de 2009 asciende a M$ 596.481 (diciembre 2008
M$628.942). La amortización del ejercicio asciende a M$ 32.462 (diciembre 2008
M$62.266).
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 13 - Obligaciones con bancos e instituciones financieras a corto plazo
Corresponden a los préstamos sindicados con los Corpbanca y Banco de Crédito e
Inversiones, Santander y Banco Bice y los intereses devengados del crédito de largo
plazo detallado en nota 14.
Rut
Banco o Institución Financiera
97.023.000-9
97.006.000-6
97.036.000-K
97.080.000-K
Corpbanca
Banco De Credito E Inversiones
Banco Santander
Banco Bice
$ No
Reajustables
2009
UF
Totales
2008
2009
2008
315.987
508.556
128.070
64.498
502.628
502.628
-
315.987
508.556
128.070
64.498
502.628
502.628
-
Totales
Monto capital adeudado
1.017.111
758.294
1.005.256
775.489
1.017.111
758.294
1.005.256
775.489
Tasa int prom anual
3,54%
Porcentaje obligaciones moneda extranjera (%)
Porcentaje obligaciones moneda nacional (%)
4,47%
100
Nota 14 - Obligaciones con bancos e instituciones financieras largo plazo
1) Con fecha 22 de agosto de 2006, la Sociedad suscribió un contrato de crédito
sindicado con los Bancos de Crédito e Inversiones y Corpbanca.
El monto total del crédito alcanza a 740.000 unidades de fomento.
2) Con fecha 19 de febrero de 2009, la Sociedad suscribió un contrato de crédito con
los Bancos de Crédito e Inversiones, Santander Chile, Corpbanca y BICE,
sustituyendo el contrato suscrito el 22 de agosto de 2006 con los bancos Corpbanca
y Banco de Crédito e Inversiones.
Se acordó redenominar los préstamos de unidades de fomento a pesos distribuyendo
según tramo a cada uno de los bancos del nuevo contrato, alcanzando un monto total
de M$15.165.879.
De acuerdo a las nuevas condiciones pactadas, la tasa corresponde a TAB 180 días
más un Spread, esta tasa será determinada en la fecha de fijación de cada periodo
de intereses, los cuales serán los 5 de enero y 5 de julio de cada año hasta su
vencimiento.
El crédito mencionado en el punto 2) no contempla garantías reales y/o personales, y
contiene los siguientes covenants cuyo cumplimiento se debe verificar
semestralmente:
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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a) Una razón de deuda neta sobre Ebitda no superior a 4 veces.
A diciembre 2009, presenta indicadores de 0,91.
b) Una razón mínima entre Ebitda y gasto neto de interés mayor a 3 veces.
A diciembre 2009 esta razón alcanza a 10,5 veces.
c) Una razón mínima entre el flujo de caja libre y servicio neto de deuda superior a
1,10 veces.
A diciembre 2009 esta razón asciende a 6,4 veces.
3) La Sociedad contrató con fecha 17 de marzo de 2009 un Contrato de Derivado
Swap de Monedas con los Bancos Santander y Corpbanca respecto al 70% de la
deuda, la cual fue nominada en UF.
El Swap tiene fecha de inicio 6 de julio de 2009 con vencimiento 6 de enero de 2014,
la tasa de interés pactada fue fija anual sobre el monto contratado en UF.
Rut
Bancoo Institución Financiera
97.023.000-9 Corpbanca
97.006.000-6 BancoDe Credito E Inversiones
97.036.000-K BancoSantander
97.080.000-K BancoBice
Totales
Porcentajeobligaciones moneda
Porcentajeobligaciones moneda
nacional (%)
Moneda Más de 1
Indicede hasta 2
reajuste
$ No
Reajustabl
es
UF
$ No
Reajustabl
es
UF
$ No
Reajustabl
es
$ No
Reajustabl
es
353.370
568.720
-
Años de vencimiento
Más de2 Más de 3 Más de 5 Más de 10 Total largo
Tasade Total largo
hasta3
hasta 5 hasta 10
años plazo al 31- interés plazoal 3112-08
12-09
anual
promedio
471.161 1.295.692 2.238.013
-
-
-
758.294 2.085.308 3.601.896
-
-
-
-
4.358.236
3,54%
7.014.215
7.134.499
3,54%
-
7.134.498
143.221
190.962
525.144
907.068
-
1.766.395
3,54%
-
72.129
96.172
264.472
456.816
-
889.589
3,54%
-
1.137.440 1.516.589 4.170.616 7.203.793
-
14.028.435
14.268.997
100
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 15 - Provisiones y Castigos
El detalle de las provisiones al cierre de los estados financieros es el siguiente:
Provisiones
Corto plazo
2009
2008
M$
M$
Provisión
Provisión
Provisión
Provisión
Provisión
Provisión
837.576
240.012
263.774
-
1.066.253
229.820
408.037
-
600.604
588.308
1.507.946
608.905
537.174
1.376.882
1.341.362
1.704.110
2.696.858
2.522.961
Totales
servicios recibidos
vacaciones
bonos
indemnización especial (1)
indemnización años servicio (2)
capital de trabajo (3)
Largo plazo
2009
2008
M$
M$
(1) Conforme a convenio colectivo complementario y al contrato de transferencia del
derecho de explotación de las concesiones sanitarias, los trabajadores transferidos a
la Sociedad con contrato vigente al 31 de diciembre de 2000, tienen derecho a una
indemnización especial, cuyo valor corresponde a una cuenta por pagar en unidades
de fomento, indemnización que será cancelada al trabajador en el momento de su
retiro de la Sociedad, cualquiera sea la causa.
(2) De acuerdo al contrato de transferencia del derecho de explotación, la Sociedad
al término de éste deberá transferir los trabajadores con sus indemnizaciones por
años de servicio canceladas, por lo cual, se efectuó una provisión a valor presente de
dichas indemnizaciones con cargo al derecho de explotación y con abono a una
cuenta de pasivo de largo plazo.
(3) De acuerdo al contrato de transferencia del derecho de explotación, la Sociedad
al término de éste deberá transferir a Empresa de Servicios Sanitarios de
Antofagasta S.A. (Ex - Empresa de Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A.), el
capital de trabajo y bienes muebles, por lo tanto, se efectuó una provisión a valor
presente con cargo al derecho de explotación y abono a una cuenta de pasivo a largo
plazo.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Nota 16 - Cambios en el patrimonio
a) La Cuarta Junta General Ordinaria de Accionistas de "Aguas Araucanía S.A."
celebrada con fecha 30 de Abril de 2008 se acordó no distribuir las utilidades
correspondientes al ejercicio 2007.
b)En Junta Ordinaria de Accionistas de Aguas Araucanía S.A. celebrada con fecha 30
de abril de 2009 se acordó repartir un dividendo definitivo a favor de los accionistas,
por la cantidad total de M$ 5.247.876, suma que corresponde al total de las utilidades
del ejercicio 2008, a razón de $ 2.698.53 por acción.
El pago de estos dividendos se efectuó el 02 de Julio de 2009.
Cuadro Pa trimonio al 31-12-2009
Capita l
pagado
M$
Rubro
Resultados
Acumulados
M$
Resultado del
Ejercicio
M$
Saldo Inicial
Distribución resultado ejerc. anterior
Reva lorización capital propio
Resultado del ejercicio
24.262.380
(558.035)
-
16.450.077
5.247.876
(483.309)
-
5.247.876
(5.247.876)
5.222.659
Saldo Final al 31.12.09
23.704.345
21.214.644
5.222.659
Cuadro Pa trimonio al 31-12-2008
Capita l
pagado
M$
Rubro
Resultados
Acumulados
M$
Resultado del
Ejercicio
M$
Saldo Inicial
Distribución resultado ejerc. anterior
Reva lorización capital propio
Resultado del ejercicio
22.279.504
1.982.876
-
10.324.801
4.780.871
1.344.405
-
4.780.871
(4.780.871)
5.247.876
Saldo Final al 31.12.08
Saldos Actualiza dos
24.262.380
23.704.345
16.450.077
16.071.725
5.247.876
5.127.175
Número de Acciones:
Serie
Unica
Número de
acciones suscritas
Número de
acciones pagadas
Número de
acciones con
derecho a voto
1.944.713
1.944.713
1.944.713
40
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Capital:
Serie
Unica
Capital
Suscrito
M$
23.704.345
Capital
Pagado
M$
23.704.345
Nota 17 - Otros Ingresos y Egresos fuera de la explotación
Los otros ingresos y egresos fuera de explotación se detallan a continuación:
Otros ingresos fuera de explotación:
Indemnizaciones p or seguros
Multas a contratistas
Ingresos por ventas de activo fijo
Ingresos por ventas de materiales
Ingresos varios
Totales
Otros egresos fuera de explotación:
Multas
Indemnizaciones a terceros
Impuesto de timbres y estampillas
Gastos varios
Totales
2009
M$
-
2008
M$
35.412
52.102
19.472
21.749
8.812
2.720
40.115
143
11.775
102.135
90.165
2009
M$
2008
M$
88.456
1.916
488
209
31.519
3.644
18.145
3.059
91.069
56.367
41
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Nota 18 - Corrección Monetaria
Activos (Cargos) / Abonos
Indice de
reajustabilidad
Activo fijo
Remanente Crédito Fiscal
Intangibles
Otros activos no monetarios
Cuentas de gastos y costos
Totales
IPC
UTM
IPC
IPC
IPC
Pasivos (Cargos) / Abonos
Indice de
reajustabilidad
Patrimonio
Obligaciones con bancos
Cuentas por pagar empresas rela cionadas
Pasivos no moneta rios
Cuentas de ingresos
Totales
2009
2008
M$
M$
(1.571.511)
(11.912)
(829.497)
(16.401)
(29.218)
-2.458.539
2009
2008
M$
M$
1.041.344
232.775
993.147
48.187
61.866
2.377.319
IPC
UF
UF
UF
IPC
(81.220)
(Pérdida) Utilid ad por cor reccion monetaria
5.377.271
161.186
2.994.065
78.091
408.614
9.019.227
(3.250.753)
(1.308.321)
(3.689.685)
(213.409)
(1.135.818)
(9.597.986)
(578.759)
Nota 19 – Diferencia de Cambio
Rubro
Moneda
Monto
2009
M$
Anticipo Importaciones
(Pérdida) Utilidad por diferencia de cambio
USD
2008
M$
-
32.160
-
32.160
Nota 20 - Estado de Flujo de Efectivo
2009
2008
M$
M$
Disponible
Valores negociables
Depósitos a plazo
Operaciones de compra con compromiso de retroventa
546.811
545.592
597.505
420.067
1.548.317
1.252.128
511.904
119.246
Total efectivo y efectivo equivalente
3.112.700
2.428.870
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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a) Las compras de instrumentos financieros con compromiso de retroventa y valores
negociables, han sido consideradas como efectivo equivalente por ser inversiones de
corto plazo, con vencimiento inferior a 90 días y ser parte de la administración
habitual de los excedentes de caja, cumpliendo los requisitos copulativos mencionados
en el Boletín Técnico No. 50, emitido por el Colegio de Contadores de Chile A.G.
c) La Sociedad tiene previsto inversiones en infraestructura para los próximos doce
meses por un monto aproximado de M$ 8.100.000.
Nota 21 – Contratos de Derivados
Al 31 de diciembre de 2009, la Sociedad mantiene contratos de Cross Currency Swap,
los que cubren el 70% de la deuda contraída como préstamo bancario, siendo
expresados en UF al momento de la firma del contrato, los cuales son determinados a
valor justo a la fecha del reporte, cuyo resultado se difiere en el caso que sea positivo
y se carga en resultado del período cuando son negativos.
Tipode
derivado
S
S
Valor del
Tipo de Contrato
contrato
CCPE
CCPE
DESCRIPCION DE LOS CONTRATOS
Plazo de
Item
vencimiento
Específico
o expiración
5.175.356 1 PRIMER 2014 Cross Currency Swap
5.175.356 1 PRIMER 2014 Cross Currency Swap
Posición
Compra /
Venta
C
C
Valor
Cuentas contables que afecta
Partidao transacción
dela
Activo / Pasivo
Efecto en Resultado
protegida
partida
Nombre
Monto
protegida
Nombre Monto
Realizado No Realizado
Obligación Bancaria
7.582.940
7.582.940 Pasivo
45.262
-5.423
50.685
Obligación Bancaria
7.582.939
7.582.939 Pasivo
45.262
-5.422
50.684
Nota 22 - Contingencias y Restricciones
Existen los siguientes juicios iniciados en contra de la empresa, los cuales, como todo
juicio, sus resultados no son posibles de prever.
a) Juicios
- Corte Apelaciones Temuco, rol 228-2002. Juicio, interpuesto por la Empresa de
Servicios Sanitarios de la Araucanía S.A., cedido a favor de la Sociedad, en
conformidad al contrato de transferencia, cuyo monto asciende a la suma aproximada
de M$70.000. Estado: Rechazado. Deducido recurso de casación en el fondo, acogido
a tramitación por la Corte Suprema. Rol Nº 6567-2008.
- 3º Civil Temuco, rol Nº 1360-2008, juicio de indemnización de perjuicios por daño
ambiental, atribuido al proyecto planta de tratamiento de aguas servidas de Temuco y
Padre Las Casas por una cuantía aproximada de M$100.000.- Demanda rechazada en
primera instancia, pendientes eventuales recursos.
- 3º Civil Temuco, rol Nº 4887-2007, juicio por indemnización de perjuicios y precario,
derivado de una aparente ocupación de inmuebles de terceros con infraestructura
sanitaria en Cherquenco, comuna de Vilcún, por un monto de aproximadamente
M$105.000.- Estado: Rendida la prueba.
- 2º Civil de Temuco, Rol Nº 49-2007, juicio de indemnización de perjuicios, derivado
de ocupación y daños que se habrían ocasionado en inmueble de tercero durante la
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
ejecución del proyecto planta de tratamiento de aguas servidas de Pitrufquén por una
cuantía aproximada de M$19.000.
Estado: Pendiente evacuar réplica por la
demandante.
- 2º Civil de Temuco, Rol 440-2008; juicio en que se demanda a Aguas Araucanía de
reivindicación de inmueble en sector de Cherquenco, captación agua. Estado:
Pendiente Resolución del Tribunal que ordene a la demandada evacuar el trámite de la
dúplica. Prearchivo.
- 21º Juzgado Civil de Santiago. Rol Nº 10.700-2006 "Pérez con Aguas Araucanía
S.A." Demanda civil de indemnización de perjuicios deducida por constructor Luís
Pérez Castro, por supuestos incumplimientos de "Aguas Araucanía S.A." Cuantía:
57.582,34 Unidades de Fomento. Estado: Se dicta sentencia de primera instancia
que acoge parcialmente la demanda principal como la reconvencional, estableciendo
un monto neto a pagar por parte de "Aguas Araucanía S.A." aproximado de 5.800
Unidades de Fomento. Ambas partes apelaron de la sentencia, dictándose por la
Corte de Apelaciones el decreto "autos en relación".
- 21º Juzgado Civil de Santiago. Rol Nº 18.035-2008 "Pérez con Aguas Araucanía
S.A." Demanda civil de indemnización de perjuicios deducida por constructor Luís
Pérez Castro, por un supuesto cobro indebido de boletas de garantía por parte de
"Aguas Araucanía S.A." Cuantía: 10.082,31 Unidades de Fomento.
Estado:
Diligencias probatorias pendientes..
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 3685-2006. Cuantía Indeterminada.
Demanda colectiva de acuerdo a Ley N0 19.496, deducida por don Fuad Chaín, en
representación de CONADECUS contra "Aguas Araucanía S.A.", donde se cuestiona el
ítem de cobro "Tratamiento de Aguas Servidas".
Estado: Autos para resolver
incidencia de admisibilidad
- 8º. Juzgado de Letras del Trabajo de Santiago. Rol Nº 2145-2006. Cuantía:
Indeterminada. Demanda declaración de mera certeza respecto de interpretación
instrumentos colectivos de trabajo. "Ferrada con Aguas Araucanía S.A.". Estado:
Citadas las partes a oír sentencia.
- 2º Juzgado de Letras del Trabajo de Temuco. Rol Nº 3041-2006. Cuantía:
$6.200.000. Demanda por cobro de prestaciones laborales impagas.
Estado:
Sentencia que rechaza la demanda presentada contra Aguas Araucania S.A. se
encuentra ejecutoriada.
- Juzgado de Letras de Carahue. Rol Nº 12.751. Cuantía: $ 6.000.000. Querella
posesoria por supuesta ocupación sin título de terrenos de un particular. Estado: Se
resuelve nulidad de todo lo obrado, quedando el juicio en condiciones de notificar
válidamente la querella.
- Juzgado de Letras de Pucón. Rol Nº 6.867. Cuantía: $ 5.000.000. Demanda por
Indemnización de Perjuicios. Estado: Terminada por desistimiento de la demanda.
- Juzgado de Letras de Victoria. Rol Nº 43.846. Cuantía: $ 187.000.000. Demanda
por Indemnización de Perjuicios. "Constanzo Nancy con Aguas Araucanía S.A."
Estado: Sentencia condena a la sociedad al pago de $59.831.840. Sentencia 2ª
Instancia: revoca la de primera en cuanto a lucro cesante y se confirma en lo demás
otorgando indemnización por daño moral. ARA y demandante deducen recursos de
casación en la forma para ante Corte Suprema, los que se encuentran pendientes. El
18 de Agosto de 2009, se dicta la resolución en relación.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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- Juzgado de Letras de Carahue. Rol Nº 13.653. Cuantía: $ 52.500.000. Demanda
por Indemnización de Perjuicios provocados por inundación de aguas servidas en casa
particular. Se dicta sentencia con 01 de octubre y se condena a Aguas Araucanía S.A.
al pago de la suma total de $27.500.000.- Estado: Sentencia apelada por Aguas
Araucanía S.A. con fecha 15 de Octubre de 2009.
- 1º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 2462-2007. Cuantía: $4.500.000.
Demanda Laboral por Nulidad del Despido y Despido Injustificado. "Aguas Araucanía
S.A." es demandada subsidiaria. Estado: Corte Suprema confirma sentencia de la
Corte de Apelaciones de Temuco que revoca la de primera instancia que había
ordenado el pago de $4.500.000.- Terminado.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 2047-2008. Cuantía: $ 124.060.000.
Demanda por indemnización de perjuicios contra "Aguas Araucanía S.A." por derrame
de Aguas Servidas en predio particular de Traiguén. Estado: Pendiente notificación de
la resolución que cita a las partes a audiencia de conciliación.
- 2º de Letras Temuco, Laboral. Rol Nº 742-2008. Nulidad de despido contre empresa
constructora RUCAN y, en subsidio, contra Aguas Araucania.Estado. Pendiente
notificación de la demanda al demandado principal. Archivada.
- 3º de Letras Temuco, Laboral. Rol Nº 1560-2008. Despido injustificado. Estado:
Corte de Apelaciones confirma sentencia que ordena pagar solidariamente al
empleador ISS Facility Service y al principal Aguas Araucanía la de $1.012.000, más
reajustes intereses y costas.- 1º Policía Local Temuco. Rol Nº 196.439-J. Demanda ley sobre Protección de los
Derechos de los Consumidores. Cliente sostiene que su servicio no se encontraba en
los registros computacionales de la empresa lo que le significó cortes de servicio y la
imposibilidad de pagar su cuenta. Demanda daño moral por la suma de M$2.000, y
multa. Estado: Terminado. Sin aceptar responsabilidad en los hechos, se abona al
cliente saldo favor ascendente a $200.000.- Policía Local de Villarrica. Rol Nº 87.330-M. Demanda daños en su domicilio por que
sostiene que la presión de la red de agua potable, al reponer servicio cortado por
reparaciones, fue muy alta y rompió serpentín de su cocina a leña. Demanda
perjuicios por $1.238.990.- Estado: Corte de Apelaciones revoca sentencia ordenaba a
la sociedad pagar la suma de $358.990. Terminada.
- 1º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 2276-2009. Cuantía: indeterminda.
Demanda por indemnización de perjuicios contra "Aguas Araucanía S.A." por descarga
de aguas servidas Planta de Tratamiento de Temuco. Estado: Pendiente notificación
por cédula del auto de prueba.
- 3º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 5.683-2008. Aguas Araucanía S.A.
demanda a un extrabajador por restitución de inmueble entregado en comodato.
Estado: Sentencia favorable, pendiente de notificación.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4035-2008. Cuantía: 50 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso una multa de 50 UTM, que fue pagada con reserva de derechos.
Estado: Evacuada la dúplica, pendiente.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4037-2008. Cuantía: 50 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso una multa de 50 UTM, que fue pagada con reserva de derechos.
Estado: Evacuada la dúplica, pendiente.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4039-2008. Cuantía: 25 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso una multa de 25 UTM, que fue pagada con reserva de derechos.
Estado: Evacuada la dúplica, pendiente.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4040-2008. Cuantía: 35 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso una multa de 35 UTM, que fue pagada con reserva de derechos.
Estado: Evacuada la dúplica, pendiente.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4041-2008. Cuantía: 50 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso una multa de 50 UTM, que fue pagada con reserva de derechos.
Estado: Evacuada la dúplica, pendiente.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4043-2008. Cuantía: 100 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso multa de 100 UTM, que fue pagada con reserva de derechos.
Estado: Evacuada la dúplica, pendiente.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4044-2008. Cuantía: 50 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso multa de 50 UTM, que fue pagada con reserva de derechos. Estado:
Evacuada la dúplica, pendiente.
- 2º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 4046-2008. Cuantía: 50 UTM Aguas
Araucanía S.A. demanda a Fisco de Chile por nulidad de derecho público. El Servicio
de Salud impuso multa de 50 UTM, que fue pagada con reserva de derechos. Estado:
Evacuada la dúplica, pendiente.
- 1º Juzgado de Letras de Temuco. Rol Nº 7493-2009. Demanda por indemnización
de perjuicios contra "Aguas Araucanía S.A." por supuesta negativa a reponer el
servicio de agua potable en locales comerciales de la localidad de Pucón. Demanda
perjuicios por $94.200.000.- Demanda contestada, a la espera de réplica.
Reclamaciones Multas Superintendencia de Servicios Sanitarios
- Corte de Apelaciones de Santiago. Rol 71-2007. Cuantía Multa 70 UTA. Segunda
Instancia. Estado: Rechazada reclamación en primera instancia. Se dedujo recurso de
casación en la forma y apelación, el cual se encuentra en conocimiento de la Corte.
Estado: Acogido a tramitación. Para tabla.
- Corte de Apelaciones de Santiago. Rol 788-2007. Cuantía Multa 70 UTA. Segunda
Instancia. Estado: Rechazada reclamación en primera instancia. Se dedujo recurso de
casación en la forma y apelación, el cual fue acogido a tramitación. Para tabla.
- 300 Juzgado Civil de Santiago. Rol 60359-2008. Cuantía Multa 60 UTA. Primera
Instancia. Se reclama la ilegalidad de las multas cursadas. Estado: Para fijar puntos
de prueba.
- 20º Juzgado Civil de Santiago. Rol 30629-2008. Cuantía Multa 15 UTA. Primera
Instancia. Se reclama la ilegalidad de las multas cursadas. Estado: Fijados puntos de
prueba.
- 26º Juzgado Civil de Santiago. Rol 27256-2008. Cuantía Multa 15 UTA. Primera
Instancia. Se reclama la ilegalidad de las multas cursadas. Estado: Fijados puntos de
prueba.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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b) Restricciones
En conformidad al DFL 382, la Sociedad puede adquirir bienes y contratar servicios,
con personas relacionadas por un valor superior a 500 U.F. y con terceros no
relacionados por un valor superior a 5.000 U.F., sólo a través de licitación pública.
En contrato de crédito celebrado con bancos, a la Sociedad se le exige mantener una
serie de covenants, los cuales se deben cumplir individualmente.
c) Otras contingencias
La Sociedad por su giro, se encuentra obligada a cumplir con las disposiciones de la
Ley General de Servicios Sanitarios y a la fiscalización por parte de la SISS.
Activos comprometido
Acreedor de la Garantía
Deudor
Tipo de Garantía
Nombre Relación
Tipo
Valor
Contable
M$
Econssa Chile S.A.
Econssa Chile S.A.
Siss
Direccion Nacional De Obras Hidraulicas
Gobierno Regional De La Araucania
Ministerio De Bienes Nacionales
Direccion General Marina Mercante
Municipalidad De Temuco
Director De Vialidad Ix Region De La Araucania
Empresa De Los Ferrocarriles Del Estado
Boleta
Boleta
Boleta
Boleta
Boleta
Boleta
Boleta
Boleta
Boleta
Boleta
Saldos pendientes de pago a
la fecha
de cierre de los estados
financieros
Liberación de garantías
2009
M$
2008
M$
2010
M$
2011
M$
2.379.991
3.810.100
103.290
170
12.523.842
3.141.432
2.067.453
314.388
3.763.280
45.174
14.122
166
1.822
31.439
-
2.379.991
3.810.100
21.384
12.523.842
3.141.432
57.782
170
-
2012
M$
24.124
-
Nota 23 - Cauciones obtenidas de terceros
Para garantizar el cumplimiento de los contratos de obras y de servicios, se han
recibido de empresas constructoras y contratistas boletas de garantía por M$ 39.212
más 46.970,71 unidades de fomento, (M$ 52.270 más 54.160 unidades de fomento
en 2008).
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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Nota 24 - Moneda Nacional y Extranjera
a) Activos
Rubro
Moneda
Activos circulantes
Disponible
$No Reajustable
$No Reajustable
Valores Negociables
Deudores Por Venta
$No Reajustable
Documentos Por Cobrar
$No Reajustable
Deudores Varios
$ Re ajustable
Deudores Varios
$No Reajustable
Existencias
$No Reajustable
$ Re ajustable
Impuestos Por Recuperar
$No Reajustable
Gastos Paga dos Anticipado
$No Reajustable
Impuestos Diferidos
Otros Activos Circulantes
$No Reajustable
$No Reajustable
Depositos A Plazo
U.F.
Depositos A Plazo
Activo Fijo
Terrenos
$ Re ajustable
Construcciones Y Obras De Infraestructura$ Re ajustable
$ Re ajustable
Maquinarias Y Equipos
$ Re ajustable
Otros Activos Fijos
$ Re ajustable
Depreciacion
Monto
2009
M$
Monto
2008
M$
546.811
597.505
4.767.294
204.086
59.904
275.708
129.170
47.730
2.867
871.982
1.830.299
420.067
-
545.592
1.252.128
5.225.460
85.566
83.760
148.477
130.003
507.162
2.278
838.060
497.884
352.761
159.143
762.311
61.842.239
14.240.535
2.156.960
(9.793.871)
756.323
56.980.421
14.170.004
2.071.917
(6.818.984)
436.327
41.380.863
(7.479.340)
686.120
228.979
41.326.932
(6.088.583)
808.219
Otros Activos
Deudores A Largo Plazo
Intangibles
Amortizacion Intangibles
Otros
$No Reajustable
$ Re ajustable
$ Re ajustable
$ Re ajustable
Total Activos
$No Reajustable
U.F.
$ Reajustable
10.082.116
103.903.451
9.307.188
159.143
103.797.171
48
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
b) Pasivos Circulantes
d)
Rubro
Moneda
Hasta 90 días
2009
2008
Monto
tasa int.
Monto
tasa int.
prom.
prom.
M$
anual
M$
anual
Oblig. Con Bancos E Inst.Financ. Largo Plazo - Porcion Corto
Oblig. Con Bancos E Inst.Financ. Largo Plazo - Porcion Corto
Cuentas Por Pagar
Areedores Varios
Provisiones
Retenciones
Otros Pasivos Circulantes
Documentos Y Cuentas Por Pagar Empresas Relacionadas
Documentos Y Cuentas Por Pagar Empresas Relacionadas
U.F
$No Reajustable
$No Reajustable
$No Reajustable
$No Reajustable
$No Reajustable
$No Reajustable
$No Reajustable
U.F
1.017.111
1.126.820
10.845
1.187.263
475.792
5.232
-
Totales
U.F.
$No Reajustable
3.823.063
1.005.256
4,47%
90 días a 1 año
2009
2008
Monto
tasa int.
Monto
tasa int.
prom.
prom.
M$
anual
M$
anual
-
-
923.161
1.181.273
76.351
4.398
-
154.099
244.971
340.038
-
522.837
251.924
127.034
1.005.256
2.185.183
739.108
3,54%
6,60%
4,24%
127.034
774.761
Pasivos Largo Plazo - 2009
Rubro
Moneda
1 a 3 años
Monto
M$
Oblig. Con Bancos E Inst.Financ. Largo Plazo Porcion Corto
Acreedores Varios Largo Plazo
Documentos Por Pagar Largo Plazo
Documentos Y Cuentas Por Pagar Emp Relac
Provisiones
Impuestos Diferidos A Largo Plazo
Otros Pasivos Largo Plazo
$No Reajustable
$No Reajustable
U.F.
$No Reajustable
2.654.029
tasa int.
prom. anual
3,54%
Monto
M$
4.170.616
-
6.784
2.592.765
38.949.364
3 a 5 años
6,6%
tasa int.
prom. anual
3,54%
5 a 10 años
Monto
M$
7.203.793
-
tasa int.
prom. anual
3,54%
más de 10
años
Monto
M$
tasa int.
prom. anual
-
-
-
$No Reajustable
$No Reajustable
$No Reajustable
131.387
297.406
150.871
131.387
297.406
-
328.469
743.514
-
2.105.615
4.766.218
-
U.F.
$No Reajustable
2.592.765
42.189.841
4.599.409
8.275.776
6.871.833
49
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
Pasivos Largo Plazo – 2008
Rubro
Moneda
1 a 3 años
Monto
M$
Oblig. Con Bancos E Inst.Financ. Largo Plazo - Porcion
CDotcumentos Por Pagar Largo Plazo
Provisiones
Impuestos Diferidos A Largo Plazo
Acreedores Varios A Largo Plazo
Documentos Y Ctas Por Pagar Eerr Lp
Otros Pasivos Largo Plazo
Totales
U.F.
U.F.
$No Reajustable
$No Reajustable
$ Reajustable
U.F.
$No Reajustable
U.F.
$ Reajustable
$No Reajustable
2.326.468
2.161.841
122.916
358.917
11.770
39.946.689
147.401
44.434.998
11.770
629.234
3a 5 años
tasa int.
prom. anual
4,47%
4,24%
Monto
M$
3.101.955
122.916
358.917
3.101.955
481.833
5 a 10 años
tasa int.
prom. anual
4,47%
Monto
M$
8.840.574
307.288
894.701
8.840.574
1.201.989
tasa int.
prom. anual
4,47%
más de 10
años
Monto
M$
1.969.841
3.595.829
5.565.670
tasa int.
prom. anual
4,47%
Nota 25 - Sanciones
a) Superintendencia de Valores y Seguros
Al 31 de diciembre de 2009, la SVS no aplicó sanciones a la sociedad ni a sus
directores y ejecutivos.
b) De otras autoridades administrativas
Superintendencia de Servicios Sanitarios:
- Multa impuesta en contra de Aguas Araucanía S.A. por supuestas infracciones del
artículo 11 letras a) y c) de la Ley 18.902, por 40 y 20 UTA, imputándose
incumplimiento de las órdenes e instrucciones escritas impartidas por la
Superintendencia en materia de sistemas comerciales.
Estado: Actualmente reclamada judicialmente.
- Multa impuesta por Res. Ex. Nº 1852 de 15 de Mayo de 2008 en contra de Aguas
Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11 letra a) de la Ley 18.902, por
15 UTA, imputando incumplimiento de normas sobre calidad de servicio de
recolección de Aguas Servidas. Estado: Res. Ex. Nº 4298 de 04 de Noviembre de
2008 RECHAZA recurso y mantiene monto de la multa. Reclamada judicialmente.
- Multa impuesta por Res. Ex. Nº 3312 de 20 de Agosto de 2008 en contra de Aguas
Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11 letra a) de la Ley 18.902, por
15 UTA, imputando incumplimiento de normas sobre calidad de servicio de
recolección de Aguas Servidas. Estado. Multa 15 UTA pagada.
- Multa impuesta por Res. Ex. Nº 4727 de 27 de Noviembre de 2008 en contra de
Aguas Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11 letra a) inciso 1º de la
Ley 18.902, por 30 UTA, imputando incumplimiento de normas sobre calidad de
servicio de recolección de Aguas Servidas. Estado. Multa 22 UTA pagada.
- Multa impuesta por Res. Ex. Nº 924 de 11 de Marzo de 2009 por supuesta
infracción del artículo 35 del DFL MOP Nº 382/88. Estado: Multa de 5 UTA pagada.
- Multa de 33 UTA impuesta por Res. Ex. Nº 2702 de 15 de Julio de 2009 en contra
de Aguas Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11, inciso 1º, letras a) y
50
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
c) de la Ley 18.902, imputando incumplimiento a la obligación de garantizar la
calidad de servicio de tratamiento en las plantas que señala. Estado: Pendiente
resolución de recurso de reposición interpuesto con fecha 24 de Julio de 2009.
- Multa de 21 UTA impuesta por Res. Ex. Nº 2704 de 15 de Julio de 2009 en contra
de Aguas Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11, inciso 1º, letra a) de
la Ley 18.902, imputando deficiencia en la calidad del servicio de tratamiento de
aguas servidas en las plantas que señala. Estado: Res. Nº 4461, de 10 de diciembre
de 2009, RECHAZA recurso y mantiene monto de multa. Multa pagada
- Multa de 15 UTA impuesta por Res. Ex. Nº 2951 de 10 de Agosto de 2009 en
contra de Aguas Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11, inciso 1º,
letra a) de la Ley 18.902, imputando deficiencia en la calidad del servicio de
tratamiento de aguas servidas en la planta de aguas servidas de Collipulli y Traiguén.
Estado: Pendiente resolución de recurso de reposición interpuesto con fecha 20 de
Agosto de 2009.
- Multa de 10 UTA impuesta por Res. Ex. Nº 3101 de 19 de Agosto de 2009 en
contra de Aguas Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11, inciso 1º,
letra a) de la Ley 18.902, , imputando deficiencia en la calidad del servicio de
tratamiento de aguas servidas en la planta de tratamiento de aguas servidas de
Temuco. Estado: Pendiente resolución de recurso de reposición interpuesto con fecha
27 de Agosto de 2009.
- Multa de 15 UTA impuesta por Res. Nº 4717 de 30 de diciembre de 2009 en contra
de Aguas Araucanía S.A. por supuesta infracción del artículo 11, inciso 1º, letra c) de
la Ley 18.902. Estado: Pendiente resolución de recurso de reposición interpuesto con
fecha 13 de enero de 2010.
-Multa de 40 UTA impuesta por Res. Nº 4586 de 22 de diciembre de 2009 en contra
de Aguas Araucanía S.A., por no entregar las justificaciones a las variaciones
interanuales fuera de rango. Estado: Pendiente resolución de recurso de reposición
interpuesto con fecha 05 de enero de 2010.
Secretaría Regional Ministerial de Salud.
a) Con fecha 22 de Noviembre de 2007, la Secretaría Regional Ministerial de Salud,
de la Región de la Araucanía, aplicó multa de 8 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos en Planta de Agua Potable de Los Sauces. Multa pagada con reserva
de derechos para ser judicialmente reclamada.
b) Con fecha 10 de Octubre de 2007, la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de
la Región de la Araucanía, aplicó multa de 100 UTM a la Empresa por supuestas
descargas de aguas servidas en Río Cautín, en Lautaro. Multa pagada con reserva de
derechos para ser judicialmente reclamada.
c) Con fecha 22 de Octubre de 2007, la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de
la Región de la Araucanía, aplicó multa de 100 UTM a la Empresa por supuestas
afloramientos de aguas servidas en Traiguén. Multa pagada con reserva de derechos
para ser judicialmente reclamada.
d) Con fecha 22 de Octubre de 2007, la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de
la Región de la Araucanía, aplicó multa de 100 UTM a la Empresa por supuestas
descargas de aguas servidas en Río Toltén, en Villarrica. Multa pagada con reserva
de derechos para ser judicialmente reclamada.
51
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
e) Con fecha 24 de Mayo de 2007 la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 20 UTM a la Empresa por supuestas descarga
de aguas servidas desde PEAS a estero Cunco, Cunco. "Aguas Araucanía S.A."
dedujo recurso administrativo de reposición de dicha multa, el cual se encuentra en
trámite.
h) Con fecha 04 de Junio de 2007 la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 10 UTM a la Empresa por derrame de aguas
servidas en la vía pública, Pucón.
"Aguas Araucanía S.A." dedujo recurso
administrativo de reposición de dicha multa, el cual se encuentra en trámite.
i) Con fecha 10 de Julio de 2008, la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 50 UTM a la Empresa por derrame de aguas
servidas en la vía pública, Pucón. Multa pagada con reserva de derechos para ser
judicialmente reclamada.
j) Con fecha 20 de Junio de 2007 la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 50 UTM a la Empresa por desmoronamiento
de cámara de alcantarillado derramando aguas servidas al estero Pailán de Purén.
Reclamada la multa, se deja sin efecto. Terminado.
l) Con fecha 12 de Mayo de 2008 la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 250 UTM a la Empresa por escurrimiento de
aguas servidas en la vía pública de Villarrica en calle Saturnino Epulef. Multa
rebajada a 150 UTM. Pagada con reserva de derechos para ser judicialmente
reclamada.
m) Con fecha 12 de Mayo de 2008 la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 250 UTM a la Empresa por escurrimiento de
aguas servidas en la vía pública de Villarrica, Playa El Pescadito. Multa rebajada a
150 UTM. Pagada con reserva de derechos para ser judicialmente reclamada.
ñ) Con fecha 04 de Junio de 2007, la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 100 UTM a la Empresa por infracción al
artículo 73 del Código Sanitario, por descarga de aguas servidas sin tratar al río
Traiguén en la ciudad del mismo nombre. Autoridad Sanitaria rechaza recurso
administrativo de reposición. Sociedad paga multa con reserva de derechos para ser
judicialmente reclamada.
o) Con fecha 12 de Marzo de 2008, la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de la
Región de la Araucanía, aplicó multa de 200 UTM a la Empresa por infracción al
artículo 73 del Código Sanitario, por descarga de aguas servidas sin tratar al río
Traiguén en la ciudad del mismo nombre. Multa rebajada a 50 UTM. Pagada con
reserva de derechos para ser judicialmente reclamada.
p) Con fecha 29 de Octubre de 2007, la Secretaría Regional Ministerial de Salud, de
la Región de la Araucanía, aplicó multa de 20 UTM a la Empresa por rebalse cámara
de alcantarillado y escurrimiento de aguas
servidas en
vivienda, Villarrica.
Reposición pendiente.
- Comisión Regional del Medio Ambiente
a) Con fecha 14 de Diciembre de 2007, la Comisión Regional del Medio Ambiente de
52
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
la Región de la Araucanía, notificó sanción de 100 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Freire-Pitrufquén".
Estado: "Aguas Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y
jerárquico. Reposición rechazada, pendiente recurso jerárquico.
b) Con fecha 14 de Diciembre de 2007, la Comisión Regional del Medio Ambiente de
la Región de la Araucanía, notificó sanción de 50 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Pucón". Estado: "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
Reposición rechazada, pendiente recurso jerárquico.
c) Con fecha 06 de Junio de 2007, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 50 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Angol".
"Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
Reposición rechazada, actualmente los antecedentes están en manos del Director
Ejecutivo de CONAMA, para conocer del recurso jerárquico.
d) Con fecha 19 de Julio de 2007, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 250 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Traiguén". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico. Multa se
redujo a 50 UTM, y fue pagada 17 de Abril de 2008. Terminado.
e) Con fecha 28 de Agosto de 2007, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 500 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Temuco". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
Resolviendo recurso de reposición, COREMA rebajó multa a 250 UTM, pasando los
antecedentes al Director Ejecutivo de CONAMA, para conocer del recurso jerárquico,
el cual a su vez acogió parcialmente dicho recurso, rebajando a 150 UTM. Pagado.
f) Con fecha 07 de Abril de 2008, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 20 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Nueva Imperial". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
Resolviendo recurso de reposición, COREMA deja sin efecto la multa.
g) Con fecha 05 de Septiembre de 2008, la Comisión Regional del Medio Ambiente de
la Región de la Araucanía, notificó sanción de 100 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Temuco". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico. Se acoge
el recurso de reposición y rebaja la multa a 50 UTM, pendiente recurso jerárquico.
h) Con fecha 07 de Abril de 2008, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 50 UTM a la Empresa por supuestos
53
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Chol Chol". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
Reposición rechazada, pendiente recurso jerárquico.
i) Con fecha 07 de Abril de 2008, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 20 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Nueva Imperial". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
j) Con fecha 05 de Septiembre de 2008, la Comisión Regional del Medio Ambiente de
la Región de la Araucanía, notificó sanción de 50 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Collipulli". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
Reposición rechazada, pendiente recurso jerárquico.
k) Con fecha 10 de Marzo de 2008, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 100 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Victoria". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recursos administrativos de reposición y jerárquico.
Reposición rechazada, pendiente recurso jerárquico.
l) Con fecha 14 de Abril de 2009, la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Región de la Araucanía, notificó sanción de 500 UTM a la Empresa por supuestos
incumplimientos a la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al
proyecto "Sistema de Tratamiento de las Aguas Servidas de Temuco". "Aguas
Araucanía S.A." dedujo recurso jerárquico. Se acoge recurso de reposición deja sin
efecto medida precautoria, pendiente recurso jerárquico.
m) Con fecha 11 de Agosto de 2009 la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Araucanía notificó sanción de 500 UTM a la Empresa por supuestos incumplimientos a
la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al proyecto "Sistema
de Tratamiento de las Aguas Servidas de Lautaro". "Aguas Araucanía S.A." dedujo
recurso de reposición y jerárquico.
n) Con fecha 26 de Agosto de 2009 la Comisión Regional del Medio Ambiente de la
Araucanía notificó sanción de 50 UTM a la Empresa por supuestos incumplimientos a
la resolución de calificación ambiental favorable correspondiente al proyecto "Sistema
de Tratamiento de las Aguas Servidas de Traiguen". "Aguas Araucanía S.A." dedujo
recurso de reposición y jerárquico.
- Dirección del Trabajo:
- La Inspección del Trabajo cursó multas a "Aguas Araucanía S.A.", por 28 y 60 UTM,
con motivo de una supuesta separación ilegal y no pago de remuneraciones, de una
ex trabajadora con contrato de plazo fijo que gozaría de fuero maternal. Dicha multa
por 60 UTM fue reclamada administrativamente y se encuentra pendiente de
resolución.
- La Inspección del Trabajo de Temuco cursó multas por 136 UTM (25 de Septiembre
54
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
de 2007), relacionadas con supuestas infracciones del empleador, correspondientes a
la simular la contratación de trabajadores a través de terceros. Dicha multa fue
objeto de recurso de reconsideración administrativo ante la Inspección del Trabajo de
Temuco, rechazado con fecha 01 de Febrero de 2008. Aguas Araucanía dedujo
recurso de protección el que fue acogido por sentencia que a la fecha se encuentra
ejecutoriada.
- La Inspección del Trabajo de Temuco cursó multas por 40 UTM (13 de Febrero de
2008), exceder el máximo de 2 horas extraordinarias por día respecto de los
trabajadores que indica.
Dicha multa fue objeto de recurso de reconsideración administrativo ante la
Inspección del Trabajo de Temuco, solicitando la rebaja de la multa por haber dado
cumplimiento a las disposiciones legales que motivaron la sanción dentro de los 15
días siguientes a su interposición. Pendiente. El recurso administrativo fue acogido,
rebajándose la multa a 20 UTM, a la fecha pagada.
- La Inspección del Trabajo de Temuco cursó multas por 11 IMM (25 Julio 2008), por
no presentación de registro de asistencia de trabajador en audiencia.
Aguas
Araucanía dedujo recurso administrativo, el que fue rechazado. Corte Suprema
revocó sentencia de la Corte de Apelaciones de Temuco que había ordenado dejar sin
efecto la multa. Multa pagada.
- La Inspección del Trabajo de Temuco cursó multas por 11 IMM, denuncia por
supuesta separación ilegal, no comparece a trabajar por encontrase detenido,
finalmente la multa se cursa por no exhibir toda la documentación del trabajador.
Aguas Araucanía dedujo recurso administrativo, el que fue rechazado y corte
suprema ratifica la sentencia. Multa pagada.
- La Inspección del Trabajo de Temuco cursó multas por 19 IMM y 42 UTM por
incumplimientos a la normativa legal vigente. Aguas Araucanía S.A. solicita
reconsideración. Aguas Araucanía dedujo recurso administrativo, el que fue
rechazado y corte suprema ratifica la sentencia. Pendiente.
Nota 26 - Hechos Posteriores
Con fecha 27 de enero de 2010, se reunió el directorio de Aguas Araucanía S.A., en
esa oportunidad, el directorio tomó conocimiento de la renuncia de Nicolás Merigó
Cook a su cargo de director de la compañía.
A la fecha de emisión de estos estados financieros no han ocurrido otros eventos de
tal importancia que pudieran afectar significativamente la posición financiera o de las
revelaciones de los presentes estados financieros.
Nota 27 - Medio Ambiente
La Sociedad, durante el ejercicio, efectuó desembolsos por la suma de M$1.593.640
para la construcción de plantas de tratamiento de aguas servidas y colectores de
alcantarillado en diversas ciudades de la IX región.
55
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
El plan de desembolsos, por estos mismos conceptos, para los próximos doce meses
asciende aproximadamente a M$1.700.000.
Nota 28 – Depósitos a Plazo
El detalle de los depósitos a plazo, se presenta en cuadro adjunto.
DETALLE AL 31.12.09
Institución financiera
BCI BANCO
BCI BANCO
Fecha de vcto.
04-01-10
04-01-10
Moneda de
origen
$
$
Total
Inversión Inicial Valor al Cierre
M$
M$
200.000
220.000
200.032
220.035
420.000
420.067
DETALLE AL 31.12.08
Institución financiera
BANCO DE CREDITO E INVERSIONES
SANTANDER SANTIAGO
CORPBANCA
CORPBANCA
CORPBANCA
BANCO CHILE
SANTANDER SANTIAGO
SANTANDER SANTIAGO
SANTANDER SANTIAGO
BANCO CHILE
BANCO CHILE
BANCO CHILE
Total
Fecha de vcto.
12-02-09
12-02-09
14-01-09
28-01-09
28-01-09
12-02-09
28-01-09
28-01-09
14-01-09
09-01-09
09-01-09
08-01-09
Moneda de
origen
$
$
$
$
$
$
$
$
$
UF
UF
UF
Inversión Inicial Valor al Cierre
M$
M$
14.655
21.494
48.850
35.172
78.160
10.747
46.896
24.425
67.413
22.471
13.678
117.240
14.823
21.754
50.169
35.304
78.178
10.870
47.918
24.513
69.233
24.033
14.597
120.512
501.201
511.904
56
Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
_______________________________________________________________________________________
ANÁLISIS RAZONADO
1. INDICES
31-12-2009
31-12-2008
Liquidez:
- Liquidez corriente
- Razón ácida
2,1 veces
1,9 veces
2,4 veces
2,2 veces
Endeudamie nto
- Razón de endeudamie nto
- Proporción deuda corto plazo a deuda Total
- Proporción deuda largo pla zo a deuda Total
- Cobrtura de gastos fina ncieros
1,5 veces
6,6%
93,4%
2,8 veces
1,5 veces
6,0%
94,0%
3,3 veces
Actividad
-Total activos
M$
113.985.567
M$
113.263.502
Resultados
- Ingreso por agua potable
- Ingreso por aguas servidas
- Otros ingresos de explotación
- Costos de explotación
- Utilidad operaciona l
- Gastos financieros
- Pérdida no operacional
- R.A.I.I.D.A.I.E.
- Utilidad despues de impuestos
M$
M$
M$
M$
M$
M$
M$
M$
M$
12.160.004
13.165.984
2.348.996
15.637.266
8.661.581
3.121.726
2.675.837
13.053.367
5.222.659
M$
M$
M$
M$
M$
M$
M$
M$
M$
11.880.153
12.560.159
2.272.523
14.696.668
8.724.470
2.512.278
2.295.025
12.639.670
5.127.175
Rentabilidad
- Rentabilidad del patrimonio
- Rentabilidad del activo
- Rendimiento activos operacionales
- Utilidad por acción
$
11,6%
4,6%
8,0%
2.685,6
$
12,1%
4,6%
8,5%
2.636,4
Para el cálculo del índice de rendimiento activos operacionales, se consideró como
activos de operación, el total de activos deducidas las obras en ejecución y algunos
activos cuya contrapartida no fuera una cuenta de resultado operacional.
2. Diferencias entre valor libros y valor económico de los principales activos.
Los activos fijos, existencias e intangibles, se han registrado a partir del pago
efectivo realizado por Aguas Araucanía S.A. por el traspaso de los derechos de
explotación, por lo cual, no existen variaciones significativas con los valores de
mercado.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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3. Análisis de variación de mercado
La operación de la Sociedad está circunscrita, principalmente, a las áreas de
concesión autorizadas por la Superintendencia de Servicios Sanitarios, por lo tanto,
no existen variaciones en los mercados que participa, en la competencia que
enfrenta, como en su participación en el mercado.
4. Principales componentes de los flujos originados
El flujo operacional se origina principalmente en la recaudación de los deudores por
ventas M$ 33.611.726 en 2009 (M$ 30.978.558 en 2008). También se aprecia que
se han realizado pagos por M$ 16.632.498 a proveedores y personal (M$
16.285.272 en 2008).
El flujo de financiamiento considera principalmente pagos de fondos realizados por
la matriz por M$ 2.209.220 (M$ 118.443 en 2008),y pagos a la matriz por M$
4.770.269(M$7.746.145 en 2008). Además se pago cuota del crédito sindicado por
M$379.177 ( M$450.626 en 2008). Y se distribuyó dividendos por M$ 5.232.132
(M$ 0 en 2008).
El flujo de inversión muestra las adquisiciones de activo fijo del periodo por M$
5.725.222 (M$ 6.700.876 en 2008).
5. Análisis de riesgo de mercado
Por la composición de sus activos y pasivos, la Sociedad no enfrenta riesgos de
mercado significativos. No obstante ello, la mayoría de sus pasivos exigibles se
encuentran en unidades de fomento, por otro lado, las tarifas que aplica se
reajustan por IPC, IPM productos nacionales e IPM productos importados.
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Memoria 2009
Aguas Araucanía S.A.
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XV.- Declaración de Responsabilidad
En conformidad a la norma de carácter general N° 30 de la Superintendencia de
Valores y Seguros, los abajo firmantes declaran y se hacen responsables de la
veracidad de toda la información incorporada en la presente memoria.
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