Banco Santander (México), SA, Institución de Banca Múltiple, Grupo

Banco Santander (México), S.A.,
Institución de Banca Múltiple, Grupo
Financiero Santander México y
Subsidiarias
Estados financieros consolidados por los
años que terminaron el 31 de diciembre
de 2014 y 2013 e Informe de los
auditores independientes del 20 de
febrero de 2015
Banco Santander (México), S.A., Institución de Banca Múltiple, Grupo
Financiero Santander México y Subsidiarias
Informe de los auditores independientes y estados
financieros consolidados 2014 y 2013
Contenido
Página
Informe de los auditores independientes
1
Balances generales consolidados
3
Estados de resultados consolidados
4
Estados de variaciones en el capital contable consolidados
6
Estados de flujos de efectivo consolidados
7
Notas a los estados financieros consolidados
9
Banco Santander (México), S.A, Institución de Banca Múltiple,
Grupo Financiero Santander México y Subsidiarias
Notas a los estados financieros consolidados
Por los años que terminaron el 31 de diciembre de 2014 y 2013
(En millones de pesos)
1.
Actividad y entorno económico y regulatorio
Banco Santander (México), S.A., Institución de Banca Múltiple, Grupo Financiero Santander México (el
Banco
quien posee el 99.99% de su capital social
se
encuentran reguladas, entre otras, por la Ley de Instituciones de Crédito y Disposiciones de carácter general
n por
objeto la prestación de servicios de banca y crédito en los términos de dichas leyes, realizando operaciones
que comprenden, entre otras, la recepción de depósitos, la aceptación de préstamos, el otorgamiento de
créditos, la operación con valores y la celebración de contratos de fideicomiso.
Durante el 2014, los principales indicadores macroeconómicos sufrieron algunos cambios, siendo la inflación
acumulada en el 2014 del 4.18% en relación a 3.78% en el 2013 y un incremento estimado del Producto
ente
debido a la situación mundial relacionada con los precios internacionales del petróleo, hacia finales del
ejercicio 2014 el peso sufrió una fuerte depreciación del 13% respecto al dólar americano pasando de $13.08
por dólar americano al cierre de diciembre de 2013 a $14.74 por dólar americano al 31 de diciembre de 2014.
Eventos significativos 2014a.
Adquisición de cartera de Scotiabank - El 26 de noviembre de 2014, la Institución llegó a un acuerdo
para adquirir de Scotiabank Inverlat, S.A., Institución de Banca Múltiple, Grupo Financiero Scotiabank
Inverlat, un portafolio de préstamos al consumo no revolvente por $4,100 integrado de 47,000 clientes
aproximadamente. Esta transacción está sujeta a las autorizaciones de los organismos reguladores
respectivos, por lo que hasta que se obtengan las mismas se reconocerá en los registros contables de la
Institución, lo cual se espera sea durante el primer trimestre de 2015.
b.
Compromiso de venta de negocio de custodia - Durante 2014 la Casa Matriz y la Institución llegaron a
un acuerdo para la venta del negocio de custodia a FINESP Holdings II B.V., filial de Warburg Pincus
El 19 de junio de 2014, la Casa Matriz anunció el haber alcanzado un acuerdo definitivo con
una filial de Warburg Pincus y Temasek para adquirir el 50% del negocio de custodia de
Santander en España, México y Brasil a través de una nueva sociedad. El cierre estaba previsto
para el cuarto trimestre de 2014.
Asimismo, el 19 de junio de 2014, la Casa Matriz realizó una oferta de compra del negocio de
custodia, misma que fue aceptada por el Banco. El precio de la venta acordado fue de $2,030.
Dicha oferta obliga al Banco a transmitir el negocio, sin embargo, esta obligación está sujeta a
las siguientes condiciones: i) es válida hasta el 19 de junio del 2015; ii) está sujeta a las mismas
condiciones establecidas en el acuerdo global suscrito por la Casa Matriz; iii) deben obtenerse
las autorizaciones por parte de las autoridades mexicanas para constituir una sociedad cuyo
objeto sea la operación del negocio de custodia; iv) depende de la operación global, si ésta se da
por terminada, también se extinguirá la operación en México; y v) debe formalizarse la
operación mediante la firma de los contratos respectivos.
9
La alianza estratégica fue aprobada por el Consejo de Administración, tanto de la Casa Matriz
como del Banco, en su sesión del 22 de julio de 2014.
Considerando lo anterior, no obstante que existe una obligación del Banco de transmitir el negocio de
custodia a un vehículo especial por haber aceptado la oferta realizada por la Casa Matriz, dicha
obligación está sujeta a diversas condiciones que a la fecha no se han cumplido, como la autorización
por parte de las autoridades financieras mexicanas del vehículo que prestará los servicios de custodia,
entre otras. Asimismo, a la fecha no se ha definido en forma definitiva el vehículo que se utilizará para
prestar el servicio de custodia y en el que se llevará a cabo la asociación, por lo tanto, no se ha
reconocido ningún efecto financiero ni fiscal en los estados financieros consolidados de la Institución.
c.
Venta de bienes adjudicados - Durante el mes de diciembre de 2013, la Institución firmó un acuerdo
con una entidad del sector financiero en relación con la venta de 1,309 bienes adjudicados. La
transacción concluyó el 31 de enero de 2014 con un precio de venta de $282 generando una utilidad
antes de impuestos de $149, misma que se registró en el estado de resultados consolidado dentro del
Eventos significativos 2013a.
Adquisición de Santander Vivienda - El 14 de junio de 2013, la Institución celebró un acuerdo de
compra de acciones para adquirir las acciones del capital social de ING Hipotecaria, S.A. de C.V.,
subsidiaria de ING Group. La adquisición estuvo sujeta a la aprobación de los organismos reguladores
correspondientes, misma que fue obtenida durante el mes de octubre de 2013.
Con fecha 13 de diciembre de 2013, ING Hipotecaria obtuvo aprobación de los accionistas para
cambiar su razón social a Santander Vivienda, S.A. de C.V., Sociedad Financiera de Objeto Múltiple,
Entidad Regulada
Registro Público de Comercio en el mes de septiembre de 2014.
ING Group mantuvo el control de Santander Vivienda hasta la fecha de cierre de la transacción, la cual
A la fecha de cierre de la operación, la Institución formalizó la adquisición del 100% de las acciones
comunes con derecho a voto de Santander Vivienda mediante el pago en efectivo por un importe de
$541, correspondiente al 100% de las acciones y al valor del capital contable de Santander Vivienda al
30 de septiembre de 2013.
Los activos netos adquiridos a valor razonable ascendieron a $395, los cuales incluyen un portafolio de
créditos hipotecarios con un valor nominal de $11,237 y un valor razonable estimado de $10,772. Se
espera que aproximadamente un portafolio de créditos de $363 no sea recuperado a la fecha de
adquisición. Actualmente, Santander Vivienda está establecida como una subsidiaria del Banco y por
el vínculo patrimonial a partir de la fecha de adquisición se convirtió en una entidad regulada.
En la fecha de adquisición, la Administración de la Institución efectuó el análisis de los valores
razonables de los activos adquiridos y los pasivos asumidos en esta transacción, lo cual generó un
crédito mercantil por un monto de $146, el cual se originó por las sinergias que se generaron a partir de
que Santander Vivienda fue integrada a las operaciones de la Institución.
Los ajustes más relevantes de la contabilización de la compra fueron los correspondientes a la
reducción en el valor de la cartera de crédito por un monto de $465 y la reducción en el valor de los
bienes adjudicados por un monto de $686, lo que originó un efecto en el activo por impuesto diferido
de $345. Dichos ajustes han sido incluidos en los valores que se presentan en el cuadro resumen
siguiente.
10
A continuación se presentan los principales activos adquiridos y pasivos asumidos valuados a valor
razonable a la fecha de adquisición:
Rubro
Efectivo e inversiones en valores
Cartera hipotecaria, neto
Bienes adjudicados, neto
Cuentas por cobrar
Otros activos
Total de activos
$
Otros pasivos
Total de pasivos
557
10,772
202
95
586
12,212
(11,817)
(11,817)
Activos netos adquiridos
Costo de la adquisición
$
395
(541)
Crédito mercantil al 29 de noviembre de 2013
$
(146)
En diciembre de 2014, la Institución concluyó el análisis de las estimaciones con respecto a los valores
razonables de los activos y pasivos adquiridos en esta transacción de acuerdo con la Norma de
Información Financiera B-7, Adquisiciones de negocios, y no se identificaron ajustes adicionales a los
anteriormente descritos.
A partir de la fecha de adquisición y hasta el 31 de diciembre de 2013, Santander Vivienda contribuyó
en $20 al margen financiero consolidado y $40 en la utilidad neta consolidada de la Institución. En
caso de haberse efectuado esta adquisición el 1 de enero de 2013, Santander Vivienda hubiera
contribuido en $1,259 al margen financiero consolidado y $(96) a la utilidad neta consolidada del
ejercicio 2013.
b.
Sector inmobiliario mexicano - Durante los últimos años, la falta de oferta de vivienda en México llevó
al gobierno mexicano a incentivar activamente su desarrollo. Estos incentivos originaron una mayor
construcción de vivienda subsidiada. La falta de infraestructura, las largas distancias de traslado a los
centros de trabajo y los costos de transporte causaron un creciente abandono e incumplimiento en el
pago de las hipotecas de dichas viviendas. Lo anterior, junto con los cambios en las políticas
gubernamentales en el segundo trimestre de 2012, ocasionaron una fuerte reducción en la construcción
y venta de casas de las principales constructoras de vivienda mexicanas , así como un ajuste a sus
planes de crecimiento y modelos de negocios para poder compensar los impactos de estos cambios.
En el mes de abril y junio de 2014, dos de las tres principales compañías inmobiliarias mexicanas
fueron declaradas en concurso mercantil al cumplirse con los requisitos que prevé la Ley de Concursos
Mercantiles para considerarlas en situación de insolvencia.
A principios de diciembre de 2014, una de las tres principales compañías inmobiliarias mexicanas
envió al juzgado correspondiente, su solicitud para iniciar un proceso de concurso mercantil preacordado.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la cartera de crédito de la Institución con tres de las principales
compañías inmobiliarias mexicanas ascendió a $4,903 y $5,140, respectivamente, lo cual representa el
1.05% y 1.30%, del total de la cartera de crédito, respectivamente, y el 0.52% y 0.62% del activo total
de la Institución, de los cuales $4,720 y $4,265 corresponden a la cartera de créditos vencidos,
respectivamente. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución ha registrado la correspondiente
estimación preventiva para riesgos crediticios con base en la metodología establecida por la Comisión.
Adicionalmente a la estimación preventiva antes mencionada, la Institución cuenta con garantías
inmobiliarias ante cualquier evento de incumplimiento a efectos de evitar pérdidas materiales futuras.
11
c.
Cambio en los Criterios Legales sobre el Pago de la Participación de los Trabajadores en la
El 30 de agosto de 2013, se publicó en el Semanario Judicial de la Federación una jurisprudencia de la
Suprema Corte de Justicia de la Nación resolviendo decisiones judiciales en conflicto de cortes de
menor nivel, la cual establece que únicamente los patrones que obtengan sus ingresos exclusivamente
por (i) la administración de inmuebles que producen rentas o (ii) la recuperación de créditos e intereses
sobre dichos inmuebles, tienen derecho a aplicar el artículo 127, fracción III de la Ley Federal del
La Institución ha evaluado los efectos contables de esta decisión para los ejercicios fiscales anteriores
y ha determinado que representa una contingencia remota. La evaluación efectuada por la Institución
se basa en el perfil de sus contratos colectivos de trabajo, los criterios del Servicio de Administración
ectivos de trabajo y los términos de la reforma a
la Ley de Amparo, que establecen que la jurisprudencia no se puede aplicar retroactivamente. Hasta
esta fecha, la Institución determinaba y registraba dicha obligación con base en el artículo 127 de la
LFT.
Como resultado de este cambio en los criterios legales, a partir del mes de septiembre de 2013, la
Institución determina y registra la obligación de la PTU con base en el artículo 10 de la Ley del
Impuesto Sobre la Renta, en consecuencia a partir de dicha fecha se generó la obligación del
reconocimiento contable de la PTU diferida con base en la Norma de Información Financiera D-3,
Beneficios a los empleados, por lo que la Institución determinó y registró en esta fecha un activo por
PTU diferida de $2,935, con un correspondiente crédito neto en el estado de resultados consolidado
d.
Reformas fiscales - El 1 de noviembre de 2013, el Congreso mexicano aprobó varias reformas fiscales
que entraron en vigor a inicios del 2014. Estas reformas incluyen cambios a la Ley del Impuesto Sobre
la Renta, Ley del Impuesto al Valor Agregado y el Código Fiscal de la Federación. Estas reformas
fiscales también derogaron la Ley del Impuesto Empresarial a Tasa Única y la Ley del Impuesto a los
Depósitos en Efectivo.
e.
Colocación de obligaciones subordinadas en mercados internacionales - La Institución realizó el 27 de
monto de 1,300 millones de dólares americanos a un plazo de 10 años con opción de ser amortizado
anticipadamente en el año 5. Los títulos fueron emitidos y colocados conforme a la Regla 144A y la
Regulación S de la Ley de Valores de 1933 de los Estados Unidos de América. Los intereses se pagan
semestralmente, cada 30 de enero y 30 de julio, devengando una tasa inicial anual de 5.95%.
Las principales características de esta emisión son las siguientes:
-
En caso de que no sea amortizada anticipadamente en el año 5, la tasa de interés
correspondiente al segundo período de cinco años se fijará con base en la tasa de los US
Treasury Notes de cinco años que se encuentre vigente en ese momento más el spread definido
en el prospecto de colocación.
-
Cuentan con un mecanismo de absorción de pérdida a través de una reducción (
),
cuyo disparador (
) sería el llegar a niveles de un índice de capital básico (Tier 1) del
4.5%.
-
Reducción (
(Tier 1) del 7%.
-
Al computar un índice de capitalización del 8%:
-
) parcial proporcional hasta recuperar el índice de capital básico
Activación de alertas tempranas.- Posible diferimiento del principal o intereses, u otras medidas
que determine la Comisión.
Causal de revocación.- Posible reducción (
remediación.
-
-down ) por el incumplimiento de
Posibilidad de amortización anticipada ante la pérdida del tratamiento de las notas subordinadas
como capital complementario (Tier 2), por la no deducibilidad de intereses o por el incremento
en el impuesto a retener (
).
12
2.
Principales políticas contables
Las principales políticas contables de la Institución están de acuerdo con los criterios contables prescritos por
les a Instituciones de
Crédito y Sociedades Financieras de Objeto Múltiple Reguladas (las
, en sus circulares, así
como en los oficios generales y particulares que ha emitido para tal efecto, las cuales requieren que la
Administración efectúe ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos, para determinar la valuación de
algunas de las partidas incluidas en los estados financieros consolidados y para efectuar las revelaciones que
se requiere presentar en los mismos. Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final, la Administración
considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias actuales.
De acuerdo con el Criterio Contable A-1, Esquema básico del conjunto de criterios de contabilidad
aplicables a instituciones de crédito, de la Comisión, la contabilidad de la Institución se ajustará a las Normas
de Información Financiera ( NIF ) definidas por el Consejo Mexicano de Normas de Información Financiera,
A.C. ( CINIF ), excepto cuando a juicio de la Comisión sea necesario aplicar una normatividad o un criterio
contable específico, tomando en consideración que la Institución realiza operaciones especializadas.
Cambios en políticas contables Cambios en Criterios Contables de la Comisión Cambios ocurridos durante el ejercicio 2014
Con fecha 26 de marzo de 2014, la Comisión efectuó ciertas adecuaciones a la metodología de determinación
de reservas crediticias para los créditos otorgados al amparo del artículo 75 en relación con las fracciones II y
III del artículo 224 de la Ley de Concursos Mercantiles, así como respecto de aquellos créditos que en
términos de lo establecido por la fracción VIII del artículo 43 de dicho ordenamiento legal, continúen
recibiendo pagos. Lo anterior derivado de la modificación a la Ley de Concursos Mercantiles ocurrida el 10
de enero de 2014.
Adicionalmente, la Comisión publicó en el Diario Oficial de la Federación el 24 de septiembre de 2014 las
adecuaciones correspondientes al Criterio Contable B-6, Cartera de crédito, con el objeto de hacerlo
consistente con el cambio a la metodología de reservas crediticias mencionado en el párrafo anterior. Estas
adecuaciones entraron en vigor al día siguiente de su publicación.
En este sentido, las modificaciones a dicho Criterio Contable contemplan la incorporación de la definición de
pago y la adecuación a la definición de cartera vencida para excluir aquellos créditos en concurso mercantil
que continúen recibiendo pago en términos de lo previsto por la fracción VIII del artículo 43 de la Ley de
Concursos Mercantiles, o sean otorgados al amparo del artículo 75 en relación con las fracciones II y III del
artículo 224 de la citada Ley.
El 19 de mayo de 2014 se publicaron en el Diario Oficial de la Federación, diversas modificaciones a los
criterios contables de las instituciones de crédito.
Estas modificaciones son en atención a la continua actualización de los criterios de contabilidad de la
Comisión, así como para lograr una consistencia con la normatividad contable internacional.
El propósito de la Comisión con dichas modificaciones es impulsar que las instituciones de crédito cuenten
con información financiera transparente y comparable con la generada en otros países.
Cambios en las NIF emitidas por el CINIF aplicables a la Institución
A partir del 1 de enero de 2014, la Institución adoptó las siguientes nuevas NIF:
NIF C-11, Capital contable
NIF C-12, Instrumentos financieros con características de pasivo, de capital o de ambos
Mejoras a las Normas de Información Financiera 2014
13
Algunos de los principales cambios que establecen estas normas, son:
NIF C-11, Capital contable - El Boletín C-11, Capital contable, anterior establecía que, para que los anticipos
para futuros aumentos de capital se presenten en el
además que se fije el precio por acción a emitir por dichos anticipos y que se establezca que no pueden
reembolsarse antes de capitalizarse, para que califiquen como capital contable. Adicionalmente señala en
forma genérica cuándo un instrumento financiero reúne las características de capital para considerarse como
tal, ya que de otra manera sería un pasivo.
NIF C-12, Instrumentos financieros con características de pasivo y de capital - Establece que la principal
característica para que un instrumento financiero califique como instrumento de capital es que el tenedor del
mismo esté expuesto a los riesgos y beneficios de la entidad, en lugar de tener derecho a cobrar un monto fijo
de la entidad. El principal cambio en la clasificación de un instrumento de capital redimible, tal como una
acción preferente, consiste en establecer que, por excepción, cuando se reúnen ciertas condiciones indicadas
en esta norma, entre las que destacan que el ejercicio de la redención, se puede ejercer sólo hasta la
liquidación de la sociedad, en tanto no exista otra obligación ineludible de pago a favor del tenedor, el
instrumento redimible se clasifica como capital. Se incorpora el concepto de subordinación, elemento crucial
en esta norma, pues si un instrumento financiero tiene una prelación de pago o reembolso ante otros
instrumentos calificaría como pasivo, por la obligación que existe de liquidarlo. Se permite clasificar como
capital un instrumento con una opción para emitir un número fijo de acciones en un precio fijo establecido en
una moneda diferente a la moneda funcional de la emisora, siempre y cuando la opción la tengan todos los
propietarios de la misma clase de instrumentos de capital, en proporción a su tenencia.
Mejoras a las Normas de Información Financiera 2014 - El objetivo de las Mejoras a las Normas de
precisiones con la finalidad de establecer un planteamiento normativo más adecuado.
Las Mejoras a las NIF se presentan clasificadas en aquellas mejoras que generan cambios contables en
valuación, presentación o revelación en los estados financieros de las entidades, y en aquellas mejoras que son
modificaciones a las NIF para hacer precisiones a las mismas, que ayudan a establecer un planteamiento
normativo más claro y comprensible; por ser precisiones, no generan cambios contables en los estados
financieros de las entidades.
Las Mejoras a las NIF que generan cambios contables son las siguientes:
NIF C-5, Pagos anticipados - Se adicionó un párrafo para establecer que cuando una entidad compra bienes o
servicios cuyo pago está denominado en moneda extranjera y al respecto hace pagos anticipados a la
recepción de los mismos, las fluctuaciones cambiarias entre su moneda funcional y la moneda de pago no
deben afectar el monto reconocido del pago anticipado.
Boletín C-15, Deterioro en el valor de los activos de larga duración y su disposición - Se modifica este
Boletín para indicar que no se permite capitalizar en el valor de algún activo las pérdidas por deterioro. Se
modifica también para establecer que los balances generales de periodos anteriores que se presenten
comparativos no deben ser reestructurados para la presentación de los activos y pasivos relacionados con
operaciones discontinuadas, eliminando la diferencia actual en relación con lo establecido en la Norma
Activos no corrientes mantenidos para la venta y
operaciones discontinuadas.
Las Mejoras a las NIF que no generan cambios contables, son las siguientes:
Boletín C-9, Pasivo, provisiones, activos y pasivos contingentes y compromisos - Se elimina el término
Boletín C-15, Deterioro en el valor de los activos de larga duración y su disposición - Se modifica la
términos reales o nominales, dependiendo de las hipótesis financieras que se hayan utilizado en las
proyecciones de flujos de efectivo.
La Institución no tuvo efectos materiales de la adopción de estas nuevas normas en su información financiera.
14
Cambios en estimaciones contables aplicables en 2014 y en 2013
Metodología para la determinación de la estimación preventiva para riesgos crediticios aplicables a créditos
otorgados al amparo de la Ley de Concursos Mercantiles
El 26 de marzo de 2014, la Comisión emitió una Resolución que modifica las Disposiciones, por medio de la
cual adecúa la metodología aplicable a la calificación de cartera crediticia comercial para los créditos
otorgados al amparo de la fracción II y III del artículo 224 de la Ley de Concursos Mercantiles con el objeto
de hacerla consistente con las modificaciones efectuadas el 10 de enero de 2014 a dicho ordenamiento.
Esta metodología contempla principalmente la consideración de las garantías que se constituyan en términos
del artículo 75 de la Ley de Concursos Mercantiles para la determinación de la Severidad de la Pérdida
aplicando ciertos factores de ajuste o porcentajes de descuento correspondiente a cada tipo de garantía real
admisible.
La Institución no tuvo efectos materiales en los estados financieros consolidados al 31 de diciembre de 2014
derivado de dicho cambio en estimación.
Metodología para la determinación de la estimación preventiva para riesgos crediticios aplicables a cartera
de crédito comercial
El 24 de junio de 2013, la Comisión emitió una Resolución que modifica las Disposiciones, por medio de la
cual modifica la metodología aplicable a la calificación de cartera crediticia comercial, con la finalidad de
cambiar el modelo de constitución de la estimación preventiva para riesgos crediticios basado en un modelo
de pérdida incurrida hacia un modelo de pérdida esperada en el que se estimen las pérdidas crediticias de los
siguientes 12 meses con la información crediticia que mejor las anticipe.
La Comisión estipuló el reconocimiento del efecto financiero inicial derivado de la aplicación de la
metodología de calificación para la cartera crediticia comercial en el capital contable a más tardar al 31 de
uló dos fechas
límite para la implementación de este cambio en metodología. El 31 de diciembre de 2013 para reconocer el
efecto financiero inicial de la cartera crediticia comercial y el 30 de junio de 2014 para reconocer el efecto
financiero inicial para la cartera crediticia de entidades financieras. De conformidad con el plazo establecido
por la Comisión, la Institución reconoció el efecto financiero inicial correspondiente a la cartera crediticia de
entidades financieras y a la cartera crediticia comercial al 30 de junio de 2014 y 2013, respectivamente.
Al 30 de junio de 2014 y 2013, el efecto financiero inicial derivado de la aplicación del cambio de
metodología de calificación para la cartera crediticia de entidades financieras y cartera crediticia comercial
originó una constitución y registro de reservas de crédito en el balance general consolidado dentro del rubro
correspondiente cargo en el cap
mismo importe. Adicionalmente y, de conformidad con lo establecido en la NIF D-4, Impuestos a la utilidad,
la Institución reconoció el relativo Impuesto Sobre la Renta diferido de este efecto financiero inicial derivado
del cambio de metodología de calificación de la cartera crediticia de entidades financieras y de la cartera
s en
respectivamente. Por lo tanto, el efecto financiero inicial reconocido en el capital contable dentro del rubro de
cartera crediticia de entidades financieras y de cartera crediticia comercial asciende a $58 y $2,412,
respectivamente, neto del Impuesto Sobre la Renta diferido que le es relativo.
Criterios contables especiales aplicables en 2014
Criterios contables especiales aplicables a los créditos sujetos al apoyo derivado de las inundaciones
Mediante Oficio P110/2014 de fecha 19 de septiembre de 2014, la Comisión autorizó la aplicación de
criterios contables especiales con el fin de apoyar a los acreditados de la Institución que se vieron afectados
ocurrencia de lluvia severa y otros fenómenos naturales perturbadores que afectaron diversas localidades del
estado de Baja California Sur.
15
Estos apoyos fueron aplicables a los clientes que tenían su domicilio o los créditos cuya fuente de pago se
localizaba en las zonas que fueron declaradas como zona de desastre por la Secretaría de Gobernación en el
Diario Oficial de la Federación. Dichos apoyos tuvieron como objeto la recuperación económica de la zona
afectada mediante la implementación de diversas medidas, tales como:
1.
Aquellos créditos con pago único de principal al vencimiento y pagos periódicos de intereses, así como
los créditos con pago único de principal e intereses al vencimiento, que fueron renovados o
reestructurados, no se consideraron como cartera vencida en términos de lo establecido en el Criterio
Contable B-6, Cartera de crédito
ón. Se requirió que el nuevo
plazo de vencimiento, que se otorgara al acreditado, no fuera mayor a tres meses a partir de la fecha en
que hubiere vencido.
Lo anterior, siempre y cuando fueran créditos registrados como cartera vigente a la fecha del siniestro
conforme a lo establecido en el Criterio Contable B-6 de la Comisión y los trámites de renovación o
reestructuración correspondientes finalicen a más tardar 120 días naturales después de la citada fecha
del siniestro.
2.
Los créditos con pagos periódicos de principal e intereses, que fueron objeto de reestructuración o
renovación, pudieron considerarse como cartera vigente en el momento en que se llevó a cabo dicho
acto, sin que les resultaran aplicables los requisitos siguientes para ser considerados como cartera
vencida en términos de lo establecidos en el Criterio Contable B-6 de la Comisión, consistentes en:
i.
No habiendo transcurrido al menos 80% del plazo original del crédito:
a.
b.
ii.
Que el acreditado haya cubierto la totalidad de los intereses devengados, y
Cubierto el principal del monto original del crédito, que a la fecha de la renovación o
reestructuración debió haber sido cubierto.
Durante el transcurso del 20% final del plazo original del crédito:
a.
b.
c.
Liquidado la totalidad de los intereses devengados;
Cubierto la totalidad del monto original del crédito que a la fecha de renovación o
reestructuración debió haber sido cubierto, y
Cubierto el 60% del monto original del crédito.
Lo anterior siempre que se hubiere tratado de créditos que se encuentren registrados como cartera
vigente a la fecha del fenómeno y que los trámites de renovación o reestructuración correspondientes
hayan finalizado a más tardar 120 días naturales después de la fecha del fenómeno. Se requirió que el
nuevo plazo de vencimiento que se otorgó no fuera mayor a tres meses a partir de la fecha en que
hubiere vencido.
3.
Los créditos que desde su inicio se estipuló el carácter de revolventes, que se reestructuren o renueven
dentro de los 120 días naturales siguientes a la fecha del fenómeno, no se considerarán como cartera
vencida en términos del Criterio Contable B-6 de la Comisión. Dicho beneficio no podrá exceder de
tres meses a partir de la fecha en que hubieren vencido. Lo anterior siempre que se trate de créditos
que se encuentren registrados como cartera vigente a la fecha del fenómeno.
4.
Lo créditos indicados en los numerales anteriores no se considerarán como reestructuras en términos
del Criterio Contable B-6 de la Comisión.
Al 31 de diciembre de 2014, la Institución recibió diversas solicitudes de apoyo por parte de los acreditados
consistieron en diferir los pagos en 60 días respecto de los plazos originales. El saldo de la cartera de crédito
que recibió estos apoyos ascendió a $170. Estos créditos no se considerarán como cartera vencida en los
términos del Criterio Contable B-6 de la Comisión.
Los créditos que recibieron los apoyos antes mencionados, están al corriente en sus pagos, tanto del principal
como de intereses.
16
Criterios contables especiales aplicables en 2013
Criterios contables especiales aplicables a los créditos sujetos al apoyo derivado de las inundaciones
provocadas por los huracanes Ingrid y Manuel
Mediante Oficio P065/2013 de fecha del 18 de octubre de 2013, la Comisión autorizó la aplicación de los
criterios contables especiales a los créditos de clientes que tengan su domicilio en las localidades de la
República Mexicana declaradas en emergencia o desastre natural por la Secretaría de Gobernación, mediante
publicación en el Diario Oficial de la Federación durante los meses de septiembre y octubre del 2013, así
como a aquellos créditos cuya fuente de pago se encuentre ubicada en dichas zonas y que estuvieran
clasificados contablemente como vigentes a la fecha del siniestro (13 de septiembre de 2013) establecida en
las declaratorias mencionadas en los siguientes términos:
1.
Aquellos créditos con pago único de principal al vencimiento y pagos periódicos de intereses, así como
los créditos con pago único de principal e intereses al vencimiento, que sean renovados o
reestructurados, no se considerarán como cartera vencida en términos de lo establecido en el Criterio
Contable B-6 de la Comisión. Al efecto, se requiere que el nuevo plazo de vencimiento, que en su caso
otorguen al acreditado, no sea mayor a tres meses a partir de la fecha en que hubiere vencido.
Lo anterior, siempre y cuando se trate de créditos que se encuentren registrados como cartera vigente a
la fecha del siniestro conforme a lo establecido en el Criterio Contable B-6 de la Comisión y los
trámites de renovación o reestructuración correspondientes finalicen a más tardar 120 días naturales
después de la citada fecha del siniestro.
2.
Los créditos con pagos periódicos de principal e intereses, que sean objeto de reestructuración o
renovación, podrán considerarse como vigentes al momento en que se lleve a cabo dicho acto, sin que
les resulten aplicables los requisitos establecidos en el Criterio Contable B-6 de la Comisión.
Lo anterior, siempre y cuando se trate de créditos que se encuentren registrados como cartera vigente a
la fecha del siniestro conforme a lo establecido en el Criterio Contable B-6 de la Comisión y los
trámites de renovación o reestructuración correspondientes finalicen a más tardar 120 días naturales
después de la citada fecha del siniestro, siempre y cuando el nuevo plazo de vencimiento, que en su
caso otorguen al acreditado, no sea mayor a tres meses a partir de la fecha en que hubiere vencido.
3.
Los créditos que desde su inicio se estipuló su carácter de revolventes, que se reestructuren o renueven
dentro de los 120 días naturales siguientes a la fecha del siniestro, no se considerarán como cartera
vencida en términos de lo establecido en el Criterio Contable B-6 de la Comisión, dicho beneficio no
podrá exceder de tres meses a partir de la fecha en que hubieren vencido.
Lo anterior, siempre que se trate de créditos que a la fecha del siniestro se encuentren registrados como
cartera vigente conforme a lo establecido en el Criterio Contable B-6 de la Comisión.
En relación con los créditos citados en los numerales 1, 2 y 3 anteriores, éstos no se considerarán como
reestructurados conforme a lo establecido en el Criterio Contable B-6 de la Comisión.
A fin de apoyar a los clientes que se vieron afectados, la Institución implementó una serie de facilidades para
el pago de créditos vigentes de nómina, tarjetas de crédito, Pymes e hipotecario. Los clientes que requieran
del apoyo no generarán reporte al Buró de Crédito.
Al 31 de diciembre de 2013, la Institución recibió solicitudes de apoyo por parte de sus acreditados y que se
vieron afectados por las inundaciones provocadas por los huracanes Ingrid y Manuel, los apoyos consistieron
en diferir los vencimientos 60 días de los plazos originales. El saldo de la cartera de crédito que recibió estos
apoyos ascendió a $65.
Los acreditados que recibieron los apoyos mencionados anteriormente, estaban al corriente en sus pagos,
tanto del principal como de intereses.
17
A continuación se describen las políticas contables más importantes que sigue la Institución:
Unidad monetaria de los estados financieros - Los estados financieros consolidados y notas al 31 de
diciembre de 2014 y 2013 incluyen saldos y transacciones en pesos de diferente poder adquisitivo.
Bases de consolidación - Los estados financieros consolidados adjuntos incluyen los del Banco y sus
subsidiarias que posteriormente se mencionan. Todos los saldos y transacciones importantes entre las
subsidiarias y la Institución han sido eliminados.
A continuación se detallan las subsidiarias consolidadas y el porcentaje de tenencia accionaria del Banco:
Porcentaje de
participación
2014
2013
99.99%
99.99%
87.87%
87.87%
99.99%
99.99%
99.99%
92.75%
99.99%
99.96%
99.99%
99.99%
99.99%
99.99%
92.75%
99.99%
99.96%
99.99%
Santander Consumo, S.A. de C.V., SOFOM ER
Santander Vivienda, S.A. de C.V. SOFOM ER
Instituto Santander Serfin, A.C.
Banco Santander, S.A., Fideicomiso 100740.
Fideicomiso GFSSLPT, Banco Santander, S.A.
Santander Holding Vivienda, S.A. de C.V.
Santander Servicios Corporativos, S.A. de C.V.
Santander Servicios Especializados, S.A. de C.V.
Reconocimiento de los efectos de la inflación en la información financiera - A partir del 1º de enero de
2008, la Institución al operar en un entorno no inflacionario, suspendió el reconocimiento de los efectos de la
inflación. Hasta el 31 de diciembre de 2007, dicho reconocimiento resultó principalmente, en ganancias o
pérdidas por inflación sobre partidas no monetarias y monetarias.
La Institución mantiene en sus activos, pasivos y capital contable, los efectos de reexpresión determinados
hasta el último período en el que operó en un entorno inflacionario, es decir, hasta el 31 de diciembre de 2007
como antes se mencionó. Estos efectos se han dado de baja en la fecha y con el mismo procedimiento, con los
que se dan de baja los activos y pasivos o componentes del capital contable a los que pertenecían tales
efectos. En los estados financieros consolidados al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se presentan solo los
efectos de reexpresión vigentes determinados en períodos anteriores y que todavía no se han dado de baja.
De acuerdo con lo establecido en la NIF B-10, Efectos de la inflación, un entorno económico no inflacionario
es cuando la inflación acumulada de los tres ejercicios anuales anteriores es menor que el 26 % y, además, de
acuerdo con los pronósticos económicos de organismos oficiales, se identifica una tendencia en ese mismo
sentido: inflación baja. El porcentaje de inflación acumulada de los últimos tres ejercicios anteriores, al 31 de
diciembre de 2014 y 2013 es 11.3% y 11.8%, respectivamente. El porcentaje de inflación por los años que
terminaron el 31 de diciembre de 2014, 2013 y 2012, es 4.18%, 3.78% y 3.90%, respectivamente; por lo
tanto, el entorno económico califica como no inflacionario en ambos ejercicios.
Compensación de activos financieros y pasivos financieros - Los activos financieros y pasivos financieros
son objeto de compensación de manera que se presente en el balance general consolidado el saldo deudor o
acreedor, según corresponda, si y solo si, se tiene el derecho contractual de compensar los importes
reconocidos, y la intención de liquidar la cantidad neta, o de realizar el activo y cancelar simultáneamente el
pasivo.
Disponibilidades - Se valúan a valor nominal y en el caso de moneda extranjera se valúan a su valor
razonable con base en la cotización del cierre del ejercicio.
Las divisas adquiridas que se pacte liquidar en una fecha posterior a la concertación de la operación de
compraventa, se reconocen como una disponibilidad restringida ( divisas a recibir ). Las divisas vendidas se
registran como un crédito en disponibilidades ( divisas a entregar ). La contraparte se registra en una cuenta
liquidadora deudora cuando se realiza una venta y en una cuenta liquidadora acreedora cuando se realiza una
compra.
18
Para efectos de presentación en la información financiera, las cuentas liquidadoras por cobrar y por pagar de
divisas se compensan por contrato y plazo y se presentan dentro del rubro de
cuentas por cobrar
(Neto) o
por liquidación de operaciones en el balance general consolidado, según corresponda.
En este rubro también se incluyen a las operaciones de préstamos interbancarios pactadas a un plazo menor o
igual a 3 días hábiles, así como otras disponibilidades tales como corresponsales y documentos de cobro
inmediato.
Cuentas de margen - Las cuentas de margen otorgadas en efectivo (y en otros activos equivalentes a efectivo)
requeridas a las entidades con motivo de la celebración de operaciones con instrumentos financieros
derivados realizadas en mercados o bolsas reconocidos se registran a su valor nominal.
Por aquellas cuentas de margen otorgadas a la cámara de compensación distintas a efectivo, como sería el
caso de títulos de deuda o accionarios, en donde la cámara de compensación tiene el derecho de vender o dar
en garantía los activos financieros que conforman dichas cuentas de margen, el activo financiero otorgado en
garantía se presenta como restringido, y se siguen las normas de valuación y revelación de conformidad con el
criterio de contabilidad que corresponda de acuerdo con su naturaleza.
Las cuentas de margen están destinadas a procurar el cumplimiento de las obligaciones correspondientes a las
operaciones con instrumentos financieros derivados celebradas en mercados y bolsas reconocidos y
corresponden al margen inicial, aportaciones y retiros posteriores efectuados en la vigencia de los contratos
correspondientes.
Títulos para negociar - Los títulos para negociar representan inversiones en valores de instrumentos de deuda
y renta variable, en posición propia y entregados en garantía, que se adquieren con la intención de
enajenarlos, obteniendo ganancias derivadas de las diferencias en precios que resulten de las operaciones de
compraventa. Al momento de su adquisición, se reconocen inicialmente a su valor razonable (el cual incluye
en su caso, el descuento o sobreprecio). Por otra parte, el costo se determina por el método de costos
promedio. Posteriormente se valúan a su valor razonable, determinado por el proveedor de precios contratado
por la Institución conforme a lo establecido por la Comisión. La diferencia entre el costo de las inversiones de
instrumentos de deuda más el interés devengado y el costo de los instrumentos de renta variable con respecto
a su valor razonable se registra en el estado de resultados consolidado
y estos efectos de valuación tendrán el carácter de no realizados para reparto a sus
accionistas, hasta en tanto no se realicen.
El valor razonable es el monto por el cual puede intercambiarse un activo o liquidarse un pasivo entre partes
informadas, interesadas e igualmente dispuestas en una transacción de libre competencia.
Los costos de transacción por la adquisición de títulos clasificados para negociar se reconocen en los
resultados del ejercicio en la fecha de adquisición.
Los dividendos en efectivo de los títulos accionarios, se reconocen en los resultados del ejercicio en el mismo
período en que se genera el derecho a recibir el pago de los mismos.
La utilidad o pérdida en cambios proveniente de las inversiones en valores denominadas en moneda extranjera
se reconoce dentro de los resultados del ejercicio.
Dentro de este rubro se registran las operaciones pendientes de liquidar que corresponden a operaciones de
compraventa de valores asignados no liquidados, las cuales se valúan y registran como títulos para negociar,
registrando la entrada y salida de los títulos objeto de la operación al momento de concertación contra la
cuenta liquidadora deudora o acreedora correspondiente.
Los criterios contables de la Comisión permiten efectuar reclasificaciones de títulos para negociar hacia
disponibles para la venta, únicamente en circunstancias extraordinarias (por ejemplo, la falta de liquidez en el
mercado, que no exista un mercado activo para el mismo, entre otras), las cuales serán evaluadas y en su caso
validadas mediante autorización expresa de la Comisión. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no se efectuaron
reclasificaciones.
19
Títulos disponibles para la venta - Los títulos disponibles para la venta son aquellos títulos de deuda y
acciones, cuya intención no está orientada a obtener ganancias derivadas de las diferencias en precios que
resulten de operaciones de compraventa y, en el caso de títulos de deuda, tampoco se tiene la intención ni
capacidad de conservarlos hasta su vencimiento, por lo tanto representa una categoría residual, es decir se
adquieren con una intención distinta a la de los títulos para negociar o conservados al vencimiento, debido a
que se tiene la intención de negociarlos en un futuro no cercano pero anterior a su vencimiento.
Al momento de su adquisición, se reconocen inicialmente a su valor razonable más los costos de transacción
por la adquisición (el cual incluye en su caso, el descuento o sobreprecio), el cual es a su vez el costo de
adquisición para la Institución. Posteriormente se valúan a su valor razonable.
La Institución determina el incremento o decremento por valuación a valor razonable utilizando precios
actualizados proporcionados por el proveedor de precios, que utiliza diversos factores de mercado para su
determinación. El rendimiento de los títulos de deuda, se registra conforme al método de interés imputado o
método de interés efectivo según corresponda de acuerdo con la naturaleza del instrumento; dichos
rendimientos se reconocen en el estado de resultados consolidado
i
utilidad o pérdida no realizada resultante de la valuación de acuerdo con el proveedor de precios, se registra
en otras partidas de la utilidad integral dentro del capital contable en el rubro de "Resultado por valuación de
relación de cobertura de valor razonable mediante la contratación de un instrumento financiero derivado, en
cuyo caso se reconoce en los resultados del ejercicio respecto al riesgo cubierto.
Los dividendos en efectivo de los títulos accionarios, se reconocen en los resultados del ejercicio en el mismo
período en que se genera el derecho a recibir el pago de los mismos.
La utilidad o pérdida en cambios proveniente de los títulos clasificados como disponibles para la venta
denominados en moneda extranjera se reconoce dentro de los resultados del ejercicio.
Los criterios contables de la Comisión permiten transferir títulos clasificados como conservados a
vencimiento hacia la categoría de títulos disponibles para la venta, siempre y cuando no se cuente con la
intención o capacidad de mantenerlos hasta el vencimiento, así como reclasificaciones de la categoría de
títulos para negociar hacia disponibles para la venta en circunstancias extraordinarias (por ejemplo, la falta de
liquidez en el mercado, que no exista un mercado activo para el mismo, entre otras), las cuales deben ser
evaluadas y en su caso validadas mediante autorización expresa de la Comisión. Al 31 de diciembre de 2014
y 2013, no se efectuaron reclasificaciones.
Títulos conservados a vencimiento - Los títulos conservados a vencimiento son aquellos títulos de deuda
cuyos pagos son fijos o determinables y con vencimiento fijo, respecto a los cuales la Institución tiene tanto la
intención como la capacidad de conservar hasta su vencimiento, los títulos se registran inicialmente a su valor
razonable más los costos de transacción por la adquisición, (el cual incluye, en su caso, el descuento o
sobreprecio). Posteriormente se valúan a su costo amortizado. El devengo de los intereses se registra en el
estado de resultados consolidado conforme al método de interés imputado o método de interés efectivo en el
intereses
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la valuación y registro de la reserva sobre los Certificados de la Tesorería
de la Federación CETES especiales UDIS a largo plazo asciende a $373, registrándose un ingreso en el
estado de resultados consolidado
por la cancelación de la misma
conforme se realiza la recompra por parte de Banco de México de los CETES Especiales UDIS. Durante el
ejercicio 2014 y 2013, derivado de la terminación anticipada de los Programas de Apoyo a Deudores, el
Gobierno Federal no realizó ninguna recompra de CETES Especiales UDIS, por lo cual, la Institución no
llevo a cabo la cancelación de la reserva durante el ejercicio 2014 y 2013.
Los criterios contables de la Comisión permiten transferir títulos clasificados como conservados a
vencimiento hacia la categoría de títulos disponibles para la venta, siempre y cuando no se cuente con la
intención o capacidad de mantenerlos hasta el vencimiento, así como reclasificaciones hacia la categoría de
títulos conservados a vencimiento en circunstancias extraordinarias (por ejemplo, la falta de liquidez en el
mercado, que no exista un mercado activo para el mismo, entre otras), las cuales deben ser evaluadas y en su
caso validadas mediante autorización expresa de la Comisión. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no se
efectuaron reclasificaciones.
Los dividendos en efectivo de los títulos accionarios, se reconocen en los resultados del ejercicio en el mismo
período en que se genera el derecho a recibir el pago de los mismos.
20
Deterioro en el valor de un título - La Institución evalúa si a la fecha del balance general consolidado existe
evidencia objetiva de que un título está deteriorado. El deterioro es la condición existente cuando el valor en
libros de las inversiones en valores excede el monto recuperable de dichos valores.
Se considera que un título está deteriorado y, por lo tanto, se incurre en una pérdida por deterioro, si y solo si,
existe evidencia objetiva del deterioro como resultado de uno o más eventos que ocurrieron posteriormente al
reconocimiento inicial del título, mismos que tuvieron un impacto sobre sus flujos de efectivo futuros
estimados que puede ser determinado de manera confiable. Es poco probable identificar un evento único que
individualmente sea la causa del deterioro, siendo más factible que el efecto combinado de diversos eventos
pudiera haber causado el deterioro. Las pérdidas esperadas como resultado de eventos futuros no se
reconocen, no importando que tan probable sean.
La evidencia objetiva de que un título está deteriorado, incluye información observable, entre otros, sobre los
siguientes eventos:
a)
b)
c)
d)
e)
Dificultades financieras significativas del emisor del título;
Es probable que el emisor del valor sea declarado en concurso mercantil u otra reorganización
financiera;
Incumplimiento de las cláusulas contractuales, tales como incumplimiento de pago de intereses o
principal;
La desaparición de un mercado activo para el título en cuestión debido a dificultades financieras, o
Que exista una disminución medible en los flujos de efectivo futuros estimados de un grupo de valores
desde el reconocimiento inicial de dichos activos, aunque la disminución no pueda ser identificada con
los valores individuales de la Institución, incluyendo:
i.
Cambios adversos en el estatus de pago de los emisores en el grupo, o
ii.
Condiciones económicas locales o nacionales que se correlacionan con incumplimientos en los
valores de la Institución.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Administración de la Institución no ha identificado que haya evidencia
objetiva del deterioro de algún título.
Operaciones de reporto - Las operaciones de reporto son aquellas por medio de la cual la reportadora
adquiere por una suma de dinero la propiedad de títulos de crédito, y se obliga en el plazo convenido y contra
reembolso del mismo precio más un premio a transferir al reportado la propiedad de otros tantos títulos de la
misma especie. El premio queda en beneficio del reportador, salvo pacto en contrario.
Las operaciones de reporto para efectos legales son consideradas como una venta en donde se establece un
acuerdo de recompra de los activos financieros transferidos. No obstante, la sustancia económica de las
operaciones de reporto es la de un financiamiento con colateral, en donde la reportadora entrega efectivo
como financiamiento, a cambio de obtener activos financieros que sirvan como protección en caso de
incumplimiento.
Las operaciones de reporto se registran como se indica a continuación:
Actuando la Institución como reportadora, en la fecha de contratación de la operación de reporto se reconoce
la salida de disponibilidades o bien una cuenta liquidadora acreedora, registrando una cuenta por cobrar
medida inicialmente al precio pactado, la cual representa el derecho a recuperar el efectivo entregado. Durante
la vida del reporto, la cuenta por cobrar se valúa a su costo amortizado, mediante el reconocimiento del
interés por reporto en los resultados del ejercicio conforme se devengue, de acuerdo con el método de interés
efectivo, afectando dicha cuenta por cobrar.
En la fecha de contratación de la operación de reporto, actuando la Institución como reportada, se reconoce la
entrada del efectivo o bien una cuenta liquidadora deudora, así como una cuenta por pagar medida
inicialmente al precio pactado, lo cual representa la obligación de restituir dicho efectivo a la reportadora. A
lo largo de la vida del reporto, la cuenta por pagar se valuará a su costo amortizado mediante el
reconocimiento del interés por reporto en los resultados del ejercicio conforme se devengue, de acuerdo con el
método de interés efectivo, afectando dicha cuenta por pagar.
21
Cuando las operaciones llevadas a cabo se consideran como orientadas a efectivo, la transacción es motivada
para obtener un financiamiento en efectivo destinando para ello activos financieros como colateral; por su
parte, la reportadora obtiene un rendimiento sobre su inversión a cierta tasa y al no buscar algún valor en
específico, recibe activos financieros como colateral para mitigar la exposición al riesgo crediticio que
enfrenta respecto a la reportada. En este sentido, la reportada paga a la reportadora intereses por el efectivo
que recibió como financiamiento, calculados con base en la tasa de reporto pactada. Por su parte, la
reportadora consigue rendimientos sobre su inversión cuyo pago se asegura a través del colateral.
Cuando las operaciones llevadas a cabo se consideran como orientadas a valores, la intención de la
reportadora es acceder temporalmente a ciertos valores específicos que posee la reportada, otorgando efectivo
como colateral, el cual sirve para mitigar la exposición al riesgo que enfrenta la reportada respecto a la
reportadora. A este respecto, la reportada paga a la reportadora los intereses pactados a la tasa de reporto por
el financiamiento implícito obtenido sobre el efectivo que recibió, donde dicha tasa de reporto es
ismo.
Colaterales otorgados y recibidos distintos a efectivo en operaciones de Reporto - En relación con el
colateral en operaciones de reporto otorgado por la reportada a la reportadora (distinto de efectivo), la
reportadora reconoce el colateral recibido en cuentas de orden, siguiendo para su valuación lineamientos
relativos a las operaciones de custodia establecidos en el Criterio Contable B-9, Custodia y administración de
bienes, emitido por la Comisión. La reportada presenta el activo financiero en su balance general como
restringido de acuerdo con el tipo de activo financiero de que se trate y sigue las normas de valuación,
presentación y revelación de conformidad con el criterio de contabilidad correspondiente.
Las cuentas de orden reconocidas por colaterales recibidos por la reportadora se cancelan cuando la operación
de reporto llega a su vencimiento o exista incumplimiento por parte de la reportada.
Cuando la reportadora vende el colateral o lo entrega en garantía, se reconocen los recursos procedentes de la
transacción, así como una cuenta por pagar por la obligación de restituir el colateral a la reportada (medida
inicialmente al precio pactado), la cual se valúa, para el caso de su venta, a valor razonable o, en caso de que
sea dado en garantía en otra operación de reporto, a su costo amortizado (cualquier diferencial entre el precio
recibido y el valor de la cuenta por pagar se reconoce en los resultados del ejercicio).
Asimismo, en el caso en que la reportadora se convierta a su vez en reportada por la concertación de otra
operación de reporto con el mismo colateral recibido en garantía de la operación inicial, el interés por reporto
pactado en la segunda operación se reconoce en los resultados del ejercicio conforme se devenga, de acuerdo
con el método de interés imputado o método de interés efectivo, afectando la cuenta por pagar valuada a costo
amortizado antes mencionada.
Tratándose de operaciones en donde la reportadora venda, o bien, entregue a su vez en garantía el colateral
recibido (por ejemplo, cuando se pacta otra operación de reporto o préstamo de valores), se lleva en cuentas
de orden el control de dicho colateral vendido o dado en garantía siguiendo para su valuación las normas
relativas a las operaciones de custodia del Criterio Contable B-9, Custodia y administración de bienes,
emitido por la Comisión.
Las cuentas de orden reconocidas por colaterales recibidos que a su vez hayan sido vendidos o dados en
garantía por la reportadora, se cancelan cuando se adquiere el colateral vendido para restituirlo a la reportada,
o bien, la segunda operación en la que se dio en garantía el colateral llega a su vencimiento, o exista
incumplimiento de la contraparte.
22
Préstamo de valores - El préstamo de valores es aquella operación en la que se conviene la transferencia de
valores, del prestamista al prestatario, con la obligación de devolver tales valores u otros substancialmente
similares en una fecha determinada o a solicitud del prestamista, recibiendo como contraprestación un premio.
En esta operación se solicita un colateral o garantía por parte del prestamista al prestatario, distinto de
efectivo y aquellos permitidos por la regulación vigente.
Las operaciones de préstamo de valores para efectos legales son consideradas como una venta, en donde se
establece un acuerdo de devolver en una fecha establecida los valores objeto de la operación. No obstante, la
sustancia económica de las operaciones de préstamo de valores consiste en que el prestatario pueda acceder
temporalmente a cierto tipo de valores en donde el colateral sirve para mitigar la exposición al riesgo que
enfrenta el prestamista respecto del prestatario.
Las operaciones de préstamos de valores se registran como se indica a continuación:
A la fecha de la contratación del préstamo de valores actuando la Institución como prestamista, se reconoce
la entrada del valor objeto del préstamo transferido al prestatario como restringido, para lo cual se siguen las
normas de valuación, presentación y revelación de conformidad con el Criterio Contable que corresponda.
El importe del premio se registra inicialmente como un crédito diferido, reconociendo la cuenta liquidadora
deudora o la entrada del efectivo. El importe del premio devengado se reconoce en los resultados del ejercicio
a través del método de interés imputado o método de interés efectivo durante la vigencia de la operación.
Actuando como prestatario, a la fecha de la contratación del préstamo de valores, la Institución registra el
valor objeto del préstamo recibido en cuentas de orden, siguiendo para su valuación las normas relativas a las
operaciones de custodia del Criterio Contable B-9, emitido por la Comisión.
El importe del premio se registra inicialmente como un cargo diferido, registrando la cuenta liquidadora
acreedora o la salida del efectivo. El importe del premio devengado se reconoce en los resultados del ejercicio
a través del método de interés imputado o método de interés efectivo durante la vigencia de la operación.
El valor objeto de la operación, así como los colaterales entregados se presentan como restringidos de acuerdo
con el tipo de activos financieros de que se trate.
El valor objeto de la operación recibido, así como el colateral recibido se presenta en cuentas de orden en el
rubro de olaterales recibidos .
Operaciones con instrumentos financieros derivados - La Institución lleva a cabo dos tipos de operaciones
con instrumentos financieros derivados:
-
Con fines de cobertura.- Su objetivo es mitigar el riesgo de una posición abierta de riesgo mediante
operaciones con instrumentos financieros derivados.
-
Con fines de negociación.- Su objetivo es diferente al de cubrir posiciones abiertas de riesgo
asumiendo posiciones de riesgo como participante en el mercado de derivados.
La Institución reconoce todos los derivados que pacta (incluidos aquéllos que formen parte de una relación de
cobertura) como activos o pasivos (dependiendo de los derechos y/u obligaciones que contengan) en el
balance general, inicialmente a su valor razonable, el cual, presumiblemente, corresponde al precio pactado en
la operación.
Los costos de transacción que sean directamente atribuibles a la adquisición del derivado se reconocen en los
resultados del ejercicio cuando se incurren.
Posteriormente, todos los derivados se valúan a su valor razonable, sin deducir los costos de transacción en
los que se pudiera incurrir en la venta u otro tipo de disposición, reconociendo dicho efecto de valuación en
los resultados del ejercicio
, excepto cuando el instrumento
financiero derivado forme parte de una relación de cobertura de flujo de efectivo.
23
Para el caso de derivados cotizados en mercados o bolsas reconocidos, se considera que han expirado los
derechos y obligaciones relativos a los mismos cuando se cierra la posición de riesgo, es decir, cuando se
efectúa en dicho mercado o bolsa un derivado de naturaleza contraria de las mismas características.
Respecto a los derivados no cotizados en mercados o bolsas reconocidos, se considera que han expirado los
derechos y obligaciones relativos a los mismos cuando lleguen al vencimiento; se ejerzan los derechos por
alguna de las partes, o bien, se ejerzan dichos derechos de manera anticipada por las partes de acuerdo con las
condiciones establecidas en el mismo y se liquiden las contraprestaciones pactadas.
Los derivados se presentan en un rubro específico del activo o del pasivo, dependiendo de si su valor
razonable (como consecuencia de los derechos y/u obligaciones que establezcan) corresponde a un saldo
deudor o un saldo acreedor, respectivamente. Dichos saldos deudores o acreedores podrán compensarse
siempre y cuando cumplan con las reglas de compensación correspondientes.
La Institución presenta el rubro de erivados (saldo deudor o acreedor) en el balance general consolidado
segregando los derivados con fines de negociación de los derivados con fines de cobertura.
Operaciones con fines de negociación
Títulos Opcionales ( Warrants ):
Los títulos opcionales son documentos que representan un derecho temporal adquirido por los tenedores a
cambio del pago de una prima por la emisión en Acciones o Índices, por lo tanto dicho derecho expira al
término del plazo de vigencia, por lo que la tenencia de los mismos implica el reconocimiento de que el valor
intrínseco y el precio de mercado del título opcional en el mercado secundario puedan variar en función del
precio de mercado de los activos de referencia.
Contratos Adelantados ( Forwards ) y Futuros:
Los contratos adelantados y futuros son aquellos mediante los cuales se establece una obligación para
comprar o vender un bien subyacente en una fecha futura, en la cantidad, calidad y precios preestablecidos en
el contrato de negociación. Tanto los contratos adelantados como los futuros son registrados inicialmente por
la Institución en el balance general consolidado como un activo y un pasivo, inicialmente a su valor
razonable, el cual presumiblemente, corresponde al precio pactado en el contrato de compra-venta del
subyacente, con el fin de reconocer el derecho y la obligación de recibir y/o entregar el subyacente; así como
el derecho y la obligación de recibir y/o entregar el efectivo equivalente al subyacente objeto del contrato.
Los costos de transacción que sean directamente atribuibles a la adquisición del derivado se reconocen en los
resultados del ejercicio cuando se incurren.
Por los contratos adelantados con fines de negociación, el diferencial cambiario entre el tipo de cambio
pactado en el contrato y el tipo de cambio
al cierre de cada mes se registra en el estado de
resultados consolidado
Los futuros con fines de negociación son registrados a su valor de mercado registrándose el diferencial entre
éste y el precio pactado en el estado de resultados consolidado.
Para efectos de clasificación en la información financiera, para los instrumentos financieros derivados que
incorporen a la vez derechos y obligaciones, tales como los contratos adelantados y futuros, se compensan las
posiciones activas y pasivas contrato por contrato, en caso de que la compensación resulte en un saldo deudor,
aso de tener un saldo acreedor éste se
en el balance general consolidado.
24
Contratos de Opciones:
Las opciones son contratos que, mediante el pago de una prima, otorgan el derecho más no la obligación, de
comprar o vender un determinado número de bienes subyacentes a un precio determinado dentro de un plazo
establecido.
El tenedor de una opción de compra tiene el derecho, pero no la obligación, de comprar al emisor un
determinado número de un bien subyacente, a un precio fijo ( precio de ejercicio ), dentro de un plazo
determinado.
El tenedor de una opción de venta tiene el derecho, pero no la obligación de vender un determinado número
de un bien subyacente, a un precio fijo ( precio de ejercicio ), dentro de un plazo determinado.
Por los derechos que otorgan, las opciones se dividen en: opciones de compra ( calls ) y de venta ( puts ).
Las opciones se pueden ejercer al final del período de vigencia ( opciones europeas ), o en cualquier
momento durante dicho período ( opciones americanas ); el precio de ejercicio es el que se pacta en la
opción, y que se ejercerá en caso de que sea conveniente para el comprador de la opción. El instrumento sobre
el que se fija dicho precio es el valor de referencia o subyacente. La prima es el precio que paga el tenedor al
vendedor por los derechos que confiere la opción.
La prima de la opción se registra como activo o pasivo por la Institución en la fecha en que se celebró la
operación. Las fluctuaciones que se deriven de la valuación a mercado de la prima de la opción se reconocen
afectando el rubro del estado de resultados consolidado
ejerce o expira, se cancela la prima de la opción reconocida contra los resultados del ejercicio, también dentro
del ru
Las opciones reconocidas que representan derechos se presentan, sin compensación alguna, como un saldo
en el balance general consolidado. Las opciones
reconocidas que representan obligaciones se presentan, sin compensación alguna, como un saldo acreedor en
Los contratos de opciones con fines de negociación se registran en cuentas de orden al precio del ejercicio de
éstas, multiplicado por el número de títulos, diferenciando a las opciones negociables en bolsa de las
negociables fuera de bolsa, con el objeto de controlar la exposición de riesgo.
Todos los resultados por valuación que se reconozcan antes de que se ejerza o expire la opción, tendrán el
carácter de no realizados y no serán susceptibles de capitalización ni de reparto entre sus accionistas hasta que
se realicen en efectivo.
Swaps:
Son contratos entre dos partes, mediante el cual se establece la obligación bilateral de intercambiar una serie
de flujos, por un período de tiempo determinado y en fechas previamente establecidas.
Los swaps son reconocidos inicialmente por la Institución en el balance general consolidado como un activo y
un pasivo, inicialmente a su valor razonable, el cual presumiblemente, corresponde al precio pactado.
La Institución reconoce inicialmente en el balance general consolidado, la parte activa y pasiva por los
derechos y obligaciones del contrato pactado a su valor razonable, valuando a valor presente los flujos futuros
a recibir o a entregar de acuerdo con la proyección de tasas futuras implícitas por aplicar, descontando la tasa
de interés de mercado en la fecha de valuación con curvas proporcionadas por el proveedor de precios,
revisadas por el área de riesgos de mercado.
25
Los costos de transacción que sean directamente atribuibles a la adquisición del derivado se reconocen en los
resultados del ejercicio cuando se incurren.
Posteriormente, todos los derivados, distintos a aquellos que formen parte de una relación de cobertura, se
valúan a valor razonable, sin deducir los costos de transacción en los que se pudiera incurrir en la venta u otro
tipo de disposición, reconociendo dicho efecto de valuación en los resultados del período.
En caso de que un activo financiero, proveniente de los derechos establecidos en los derivados, experimente
un deterioro en el riesgo de crédito (contraparte), el valor en libros debe reducirse al valor recuperable
estimado y el monto de la pérdida se reconoce en los resultados del período. Si posteriormente desaparece la
situación de deterioro, se debe revertir hasta por el monto previamente deteriorado reconociendo dicho efecto
en los resultados del período en que esto ocurra.
La liquidación de un contrato
condiciones del mismo.
podrá hacerse en especie o en efectivo, de conformidad con las
Para efectos de clasificación en la información financiera, para los instrumentos financieros derivados que
incorporen a la vez derechos y obligaciones, tal como los swaps, se compensan las posiciones activas y
pasivas contrato por contrato, en caso de que la compensación resulte en un saldo deudor, la diferencia se
nta en el
del balance general consolidado.
Operaciones con fines de cobertura
La Administración de la Institución realiza operaciones con derivados para fines de cobertura con swaps y
contratos adelantados F
.
Los activos y pasivos financieros que sean designados y cumplan los requisitos para ser designados como
partidas cubiertas, así como los instrumentos financieros derivados que forman parte de una relación de
cobertura, se reconocen de acuerdo con las disposiciones relativas a la contabilidad de coberturas para el
reconocimiento de la ganancia o pérdida en el instrumento de cobertura y de la partida cubierta de acuerdo
con lo establecido en el Criterio Contable B-5, Derivados y operaciones de cobertura, de la Comisión.
Una relación de cobertura califica para ser designada como tal cuando se cumplen todas las condiciones
siguientes:
-
Designación formal y documentación suficiente de la relación de cobertura.
La cobertura debe ser altamente efectiva en lograr la compensación de los cambios en el valor
razonable o en los flujos de efectivo atribuibles al riesgo cubierto.
Para coberturas de flujo de efectivo, la transacción pronosticada que se pretenda cubrir debe ser
altamente probable su ocurrencia.
La cobertura debe ser medible confiablemente.
La cobertura debe ser evaluada continuamente (al menos trimestralmente).
Todos los derivados con fines de cobertura se reconocen como activos o pasivos (dependiendo de los
derechos y/u obligaciones que contengan) en el balance general consolidado, inicialmente a su valor
razonable, el cual, corresponde al precio pactado en la operación.
El resultado de la compensación de las posiciones activas y pasivas, ya sea deudor o acreedor, se presenta por
separado de la posic
del balance general
consolidado y se registra el interés devengado en el estado de resultados consolidado en el rubro de Ingresos
.
26
Los derivados con fines de cobertura se valúan a mercado y el efecto se reconoce dependiendo del tipo de
cobertura contable, de acuerdo con lo siguiente:
a.
Coberturas de valor razonable - Representa una cobertura de la exposición a los cambios en el valor
razonable de activos o pasivos reconocidos o de compromisos en firme no reconocidos, o bien a una
porción de ambos, que es atribuible a un riesgo particular y que puede afectar el resultado del período.
Se valúan a mercado la posición primaria por el riesgo cubierto y el instrumento derivado de cobertura,
En coberturas de valor razonable, el ajuste al valor en libros por la valuación de la
partida cubierta se presenta en un rubro por separado en el balance general consolidado.
b.
Coberturas de flujos de efectivo - Representa una cobertura de la exposición a la variación de los flujos
de efectivo de una transacción pronosticada que (i) es atribuible a un riesgo en particular asociado con
un activo o pasivo reconocido, o con un evento altamente probable, y que (ii) puede afectar al
resultado del período. El instrumento derivado de cobertura se valúa a mercado. La porción de la
ganancia o pérdida del instrumento de cobertura que sea efectiva en la cobertura, se registra dentro de
la cuenta de utilidad integral en el capital contable y la parte inefectiva se registra en los resultados del
ejercicio
El componente de cobertura efectivo reconocido en el capital contable asociado con la partida cubierta,
se ajusta para igualarse al monto menor (en términos absolutos) entre la ganancia o pérdida acumulada
del instrumento financiero derivado de cobertura desde el inicio de la misma, y el cambio acumulado
en el valor presente de los flujos de efectivo futuros esperados de la partida cubierta desde el inicio de
la cobertura.
Cualquier ganancia o pérdida remanente del instrumento de cobertura se reconoce en los resultados del
período.
La Institución suspende la contabilidad de coberturas cuando el derivado ha vencido, ha sido vendido, es
cancelado o ejercido, cuando el derivado no alcanza una alta efectividad para compensar los cambios en el
valor razonable o flujos de efectivo de la partida cubierta, cuando se prevé que la transacción pronosticada no
ocurrirá o cuando se decide cancelar la designación de cobertura.
Al dejar de aplicar de manera prospectiva la contabilidad de coberturas de valor razonable, cualquier ajuste al
valor en libros por la valuación de la partida cubierta atribuible al riesgo cubierto, se amortiza en los
resultados del período. La amortización se lleva a cabo utilizando el método de línea recta durante la vida
remanente de la partida originalmente cubierta.
Al suspender la contabilidad de coberturas de flujo de efectivo, la ganancia o pérdida acumulada
correspondiente a la parte eficaz del derivado de cobertura que haya sido reconocida en el capital contable
como parte de la utilidad integral durante el período de tiempo en el cual la cobertura fue efectiva, permanece
en el capital contable hasta el momento en que los efectos de la transacción pronosticada afecten los
resultados. En el caso de que ya no sea probable que la transacción pronosticada ocurra, la ganancia o la
pérdida que fue reconocida en la cuenta de utilidad integral se registra inmediatamente en resultados. Cuando
la cobertura de una transacción pronosticada se mostró prospectivamente satisfactoria y posteriormente no es
altamente efectiva, la ganancia o pérdida acumulada correspondiente a la parte eficaz del derivado de
cobertura que se reconoció en el capital contable como parte de la utilidad integral durante el período de
tiempo en el cual la cobertura fue efectiva, se lleva de manera proporcional a los resultados, en la medida que
los efectos de la transacción pronosticada afecten los resultados.
Los paquetes de derivados que coticen en algún mercado reconocido como un solo instrumento se reconocen
y valúan de manera conjunta (es decir sin desagregar cada instrumento financiero derivado en forma
individual). Los paquetes de derivados no cotizados en algún mercado reconocido se reconocen y valúan de
manera desagregada por cada derivado que conforme dichos paquetes.
27
El resultado de la compensación de las posiciones activas y pasivas, ya sea deudor o acreedor, se presenta por
del balance general
consolidado.
Derivados implícitos - Un derivado implícito es un componente de un instrumento financiero híbrido
(combinado) que incluye a un contrato no-derivado (conocido como contrato anfitrión), en el que algunos de
los flujos de efectivo de dicho componente varían de manera similar a como lo haría un derivado de forma
independiente. Un derivado implícito causa que algunos de los flujos de efectivo requeridos por el contrato
(o incluso todos) se modifiquen de acuerdo con los cambios en una tasa de interés específica, el precio de un
instrumento financiero, un tipo de cambio, un índice de precios o tasas, una calificación crediticia o índice de
crédito, u otra variable permitida por la legislación y regulaciones aplicables, siempre y cuando tratándose de
variables no financieras, éstas no sean específicas o particulares a una de las partes del contrato. Un derivado
que se encuentra adjunto a un instrumento financiero pero que es contractualmente transferible de manera
independiente a dicho instrumento, o bien, que tiene una contraparte diferente, no es un derivado implícito
sino un instrumento financiero separado (por ejemplo en operaciones estructuradas).
Un derivado implícito se segrega del contrato anfitrión para efectos de valuación y recibe el tratamiento
contable de un derivado, si y sólo si se cumplen todas las siguientes características:
a.
Las características económicas y riesgos del derivado implícito no se encuentran estrechamente
relacionadas con las características económicas y riesgos del contrato anfitrión;
b.
Un instrumento financiero separado que cuente con los mismos términos que el derivado implícito
cumpliría con la definición de derivado, y
c.
El instrumento financiero híbrido (combinado) no se valúa a valor razonable con los cambios
reconocidos en resultados (por ejemplo un derivado que se encuentra implícito en un activo financiero
o pasivo financiero valuado a valor razonable no debe segregarse).
Los efectos de valuación de los derivados implícitos se reconocen en el mismo rubro en que se encuentra
registrado el contrato anfitrión.
Un derivado en moneda extranjera implícito en un contrato anfitrión, que no es un instrumento financiero, es
parte integral del acuerdo y por tanto estrechamente relacionado con el contrato anfitrión siempre que no esté
apalancado, no contenga un componente de opción y requiera pagos denominados en:
-
La moneda funcional de alguna de las partes sustanciales del contrato;
La moneda en la cual el precio del bien o servicio relacionado que se adquiere o entrega está
habitualmente denominado para transacciones comerciales en todo el mundo;
Una moneda que es comúnmente usada en contratos para comprar o vender partidas no financieras en
el ambiente económico en el que la transacción se lleva a cabo (por ejemplo, una moneda estable y
líquida que se utiliza comúnmente en transacciones locales, o bien, en comercio exterior).
Colaterales otorgados y recibidos en operaciones de derivados no realizadas en mercados o bolsas
reconocidos - La cuenta por cobrar que se genera por el otorgamiento de colaterales en efectivo en
operaciones de derivados no realizadas en mercados o bolsas reconocidos se presentan en el rubro de
cuentas por cobrar (Neto)
por colaterales recibidos en efectivo , del balance general
consolidado.
Los colaterales otorgados distintos a efectivo, permanecen en el mismo rubro del cual se originan. La cuenta
por pagar, que representa la obligación del cesionario de restituir al cedente el colateral distinto de efectivo
que haya sido vendido, se presenta dentro del balance general consolidado
El monto del colateral distinto de efectivo sobre el cual se haya otorgado el derecho de vender o dar en
garantía se presenta en cuentas de orden en un rubro específico.
Operaciones en moneda extranjera - Las operaciones en moneda extranjera se registran al tipo de cambio
vigente en la fecha de la operación. Los activos y pasivos en moneda extranjera se valorizan a los tipos de
cambio en vigor al cierre del período, determinados y publicados por Banco de México.
28
Los ingresos y egresos derivados de operaciones en moneda extranjera, se convierten al tipo de cambio
vigente en la fecha de operación, excepto los generados por la sucursal del extranjero, los cuales se convierten
al tipo de cambio
de cierre de cada período.
Las fluctuaciones cambiarias se registran en los resultados del ejercicio en que ocurren.
Comisiones cobradas y costos y gastos asociados - Las comisiones cobradas por el otorgamiento inicial de
los créditos se registran
del balance general consolidado, el cual se amortiza contra los resultados del ejercicio en el
s por intereses del estado de resultados consolidado, bajo el método de línea recta durante la
vida del crédito, excepto las que se originen por créditos revolventes que se amortizan en un período de 12
meses.
Las comisiones cobradas por reestructuraciones o renovaciones de créditos se adicionan a las comisiones que
se hubieren originado inicialmente de acuerdo con lo indicado en el párrafo anterior, reconociéndose como un
crédito diferido que se amortiza en resultados bajo el método de línea recta durante el nuevo plazo del crédito.
Las comisiones que se reconozcan con posterioridad al otorgamiento inicial del crédito, son aquéllas en que se
incurra como parte del mantenimiento de dichos créditos, o las que se cobren con motivo de créditos que no
hayan sido colocados se reconocen en resultados en el momento que se generen.
En el caso de comisiones cobradas por concepto de anualidad de tarjeta de crédito, ya sea la primera
anualidad o subsecuentes por concepto de renovación, se reconocen como un crédito diferido dentro del rubro
del balance general consolidado y se amortizan en un período de
Los costos y gastos asociados con el otorgamiento inicial del crédito, se reconocen como un cargo diferido,
los cuales se amortizarán contra los resultados del ejercicio como
s por intereses , durante el mismo
período contable en el que se reconocen los ingresos por comisiones cobradas.
Cualquier otro costo o gasto distinto del antes mencionado anteriormente, entre ellos los relacionados con
promoción, publicidad, clientes potenciales, administración de los créditos existentes (seguimiento, control,
recuperaciones, etc.) y otras actividades auxiliares relacionadas con el establecimiento y monitoreo de las
políticas de crédito se reconocen en los resultados del ejercicio conforme se devenguen en el rubro que
corresponde de acuerdo con la naturaleza del costo o gasto.
Asimismo, en el caso de costos y gastos asociados al otorgamiento de tarjetas de crédito, éstos se reconocen
como un cargo diferido, el cual se amortiza en un período de 12 meses contra los resultados del ejercicio en el
rubro que corresponde de acuerdo con la naturaleza del costo o gasto.
En la fecha de cancelación de una línea de crédito, el saldo pendiente de amortizar por concepto de
comisiones cobradas por las líneas de crédito que se cancelen antes de que concluya el período de 12 meses,
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los principales conceptos por los cuales la Institución registró comisiones
y tarifas cobradas en el estado de resultados consolidado se refieren a:
Concepto
Tarjeta de crédito
Manejo de cuentas
Servicios de cobros
Seguros
Sociedades de inversión
Asesoría técnica y ofertas públicas
Compra venta de valores y operaciones de mercado de dinero
Negociación de cheques
Comercio exterior
Otros
2014
2013
$
4,756
816
1,830
3,896
1,149
1,294
514
302
701
851
$
4,463
746
1,597
3,437
1,080
1,109
469
323
572
744
$
16,109
$
14,540
29
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los principales conceptos por los cuales la Institución registró comisiones
y tarifas pagadas en el estado de resultados consolidado se refieren a:
Concepto
Tarjeta de crédito
Seguros
Sociedades de inversión
Asesoría técnica y ofertas públicas
Compra venta de valores y operaciones de mercado de dinero
Negociación de cheques
Comercio exterior
Otros
Comisiones y tarifas (neto)
2014
$
(1,451)
(103)
(73)
(1)
(237)
(33)
2013
$
(966)
(114)
(61)
(6)
(138)
(33)
(7)
(1,027)
(1,309)
$
(3,207)
$
(2,352)
$
12,902
$
12,188
Cartera de crédito vigente - La Institución tiene los siguientes criterios para clasificar los créditos como
cartera vigente:
-
Créditos que están al corriente en sus pagos tanto de principal como de intereses.
-
Créditos que sus adeudos no han cumplido con los supuestos para considerarse cartera de crédito
vencida.
-
Créditos reestructurados o renovados que cuenten con evidencia de pago sostenido.
Cartera de crédito vencida - La Institución tiene los siguientes criterios para clasificar los créditos no
cobrados como cartera vencida:
Si los adeudos consisten en créditos con pago único de principal e intereses al vencimiento y presentan
30 o más días de vencidos.
Si los adeudos se refieren a créditos con pago único de principal al vencimiento y con pagos periódicos
de intereses y presentan 90 o más días de vencido el pago de intereses respectivo, o 30 o más días de
vencido el principal.
Si los adeudos consisten en créditos con pagos periódicos parciales de principal e intereses y presentan
90 o más días de vencidos.
Si los adeudos consisten en créditos revolventes que presentan dos períodos mensuales de facturación
o en caso de que el período de facturación sea distinto del mensual, 60 o más días de vencidos.
Si los adeudos se refieren a créditos para vivienda con pagos periódicos parciales de principal e
intereses y presentan 90 o más días de vencidos.
Los sobregiros en las cuentas de cheques de los clientes serán reportados como cartera vencida al
momento en el cual se presente dicho evento.
Si el acreditado es declarado en concurso mercantil , con excepción de aquellos créditos que:
i.
Continúen recibiendo pago en términos de lo previsto por la fracción VIII del artículo 43 de la
Ley de Concursos Mercantiles, o
ii.
sean otorgados al amparo del artículo 75 en relación con las fracciones II y III del artículo 224
de la citada Ley.
Los créditos mencionados anteriormente serán traspasados a cartera vencida cuando incurran en los
supuestos mencionados en los puntos anteriores.
Los documentos de cobro inmediato a que se refiere el Criterio Contable B-1, Disponibilidades, de la
Comisión al momento en el que no hubiesen sido cobrados en el plazo (2 o 5 días, según corresponda)
30
Los créditos vencidos reestructurados o renovados, permanecerán dentro de la cartera vencida, en tanto no
exista evidencia de pago sostenido, es decir, cumplimiento de pago del acreditado sin retraso, por el monto
total exigible de principal e intereses, como mínimo de tres amortizaciones consecutivas del esquema de
pagos del crédito, o en caso de créditos con amortizaciones que cubran períodos mayores a 60 días naturales,
el pago de una exhibición, tal como lo establecen los criterios contables de la Comisión.
Las amortizaciones del crédito a que se refiere el párrafo anterior, deberán cubrir al menos el 20% del
principal o el monto total de cualquier tipo de intereses que conforme al esquema de pagos por
reestructuración o renovación se hayan devengado. Para estos efectos no se consideran los intereses
devengados reconocidos en cuentas de orden.
Asimismo, se consideran cartera vencida los créditos con pago único de principal al vencimiento y pagos
periódicos de intereses, que se reestructuraron o renovaron durante el plazo del crédito en tanto no exista
evidencia de pago sostenido, y aquellos en los que no hayan transcurrido al menos el 80% del plazo original
del crédito, que no hubieran cubierto la totalidad de los intereses devengados, y cubierto el principal del
monto original del crédito, que a la fecha de la renovación o reestructuración debió haber sido cubierto.
Se suspende la acumulación de intereses devengados de las operaciones crediticias, en el momento en que el
crédito es catalogado como cartera vencida incluyendo los créditos que contractualmente capitalizan intereses
al monto del adeudo. En tanto el crédito se mantenga en cartera vencida, el control de los intereses
devengados se registra en cuentas de orden. Cuando dichos intereses vencidos son cobrados, se reconocen en
los resultados del ejercicio en e
Por lo que respecta a los intereses ordinarios devengados no cobrados correspondientes a créditos que se
consideren como cartera vencida, la Institución crea una estimación por el monto total de los intereses, al
momento del traspaso del crédito como cartera vencida.
Calificación de cartera de crédito y estimación preventiva para riesgos crediticios La Institución clasifica su cartera bajo los siguientes rubros:
a.
Comercial: a los créditos directos o contingentes, incluyendo créditos puente denominados en moneda
nacional, extranjera, en unidades de inversión o en veces salario mínimo ( VSM ), así como los
intereses que generen, otorgados a personas morales o personas físicas con actividad empresarial y
destinados a su giro comercial o financiero; incluyendo los otorgados a entidades financieras distintos
de los préstamos interbancarios menores a 3 días hábiles, a los créditos por operaciones de factoraje y
a los créditos por operaciones de arrendamiento capitalizable que sean celebradas con dichas personas
morales o físicas; los créditos otorgados a fiduciarios que actúen al amparo de fideicomisos y los
patrimonial que permita evaluar individualmente el riesgo asociado al esquema. Asimismo, quedan
comprendidos los créditos concedidos a entidades federativas, municipios y sus organismos
descentralizados.
b.
Hipotecaria de vivienda: a los créditos directos denominados en moneda nacional, extranjera, en
unidades de inversión o en VSM, así como los intereses que generen, otorgados a personas físicas y
destinados a la adquisición, construcción, remodelación o mejoramiento de la vivienda sin propósito de
especulación comercial; incluyendo aquellos créditos de liquidez garantizados por la vivienda del
acreditado y los otorgados para tales efectos a los ex-empleados de la institución de crédito.
c.
De consumo: a los créditos directos, denominados en moneda nacional, extranjera, en unidades de
inversión o en VSM, así como los intereses que generen, otorgados a personas físicas, derivados de
operaciones de tarjeta de crédito, de créditos personales, de nómina (distintos a los otorgados mediante
tarjeta de crédito), de créditos para la adquisición de bienes de consumo duradero y las operaciones de
arrendamiento capitalizable que sean celebradas con personas físicas; incluyendo aquellos créditos
otorgados para tales efectos a los ex-empleados de la institución de crédito.
31
La Institución reconoce la estimación preventiva para riesgos crediticios con base en lo siguiente:
Cartera crediticia comercial
La Institución al calificar la cartera crediticia comercial considera la Probabilidad de Incumplimiento,
Severidad de la Pérdida y Exposición al Incumplimiento, así como clasificar a la citada cartera crediticia
comercial en distintos grupos y prever variables distintas para la estimación de la probabilidad de
incumplimiento.
Esta metodología fue adoptada por la Institución el 30 de junio de 2014 para la cartera crediticia de entidades
financieras y el 30 de junio de 2013 para la cartera crediticia comercial tal y como se mencionó en la Nota 2.
El monto de la estimación preventiva para riesgos crediticios de cada crédito será el resultado de aplicar la
siguiente expresión:
En donde:
Ri =
PIi =
SPi =
EIi =
Monto de la estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir para el i-ésimo crédito.
Probabilidad de Incumplimiento del i-ésimo crédito.
Severidad de la Pérdida del i-ésimo crédito.
Exposición al Incumplimiento del i-ésimo crédito.
La probabilidad de incumplimiento de cada crédito (PI i), se calculará utilizando la fórmula siguiente:
i
( 500 PuntajeCrediticioTotali )
ln( 2 )
40
Para efectos de lo anterior:
El puntaje crediticio total de cada acreditado se obtendrá aplicando la expresión siguiente:
En donde:
Puntaje crediticio cuantitativoi =
Es el puntaje obtenido para el i-ésimo acreditado al evaluar los factores
de riesgo.
Puntaje crediticio cualitativoi =
Es el puntaje que se obtenga para el i-ésimo acreditado al evaluar los
factores de riesgo.
=
Es el peso relativo del puntaje crediticio cuantitativo.
Créditos sin garantía
La Severidad de la Pérdida (SPi) de los créditos comerciales que carezcan de cobertura de garantías reales,
personales o derivados de crédito será de:
a.
b.
c.
45%, para Posiciones Preferentes.
75%, para Posiciones Subordinadas, en el caso de créditos sindicados aquellos que para efectos de su
prelación en el pago, contractualmente se encuentren subordinados respecto de otros acreedores.
100%, para créditos que reporten 18 o más meses de atraso en el pago del monto exigible en los
términos pactados originalmente.
32
La Exposición al Incumplimiento de cada crédito (EIi) se determinará con base en lo siguiente:
I.
Para saldos dispuestos de líneas de crédito no comprometidas, que sean cancelables
incondicionalmente o bien, que permitan en la práctica una cancelación automática en cualquier
momento y sin previo aviso:
EI i = Si
II.
Para las demás líneas de crédito:
En donde:
Si :
Al saldo insoluto del i-ésimo crédito a la fecha de la calificación, el cual representa el monto de crédito
otorgado al acreditado, ajustado por los intereses devengados, menos los pagos de principal e intereses,
así como las quitas, condonaciones, bonificaciones y descuentos que se hubieren otorgado. En todo
caso, el monto sujeto a la calificación no deberá incluir los intereses devengados no cobrados
reconocidos en cuentas de orden dentro del balance, de créditos que estén en cartera vencida.
Línea de Crédito Autorizada= Al monto máximo autorizado de la línea de crédito a la fecha de calificación.
La Institución podrá reconocer las garantías reales, garantías personales y derivados de crédito en la
estimación de la Severidad de la Pérdida de los créditos, con la finalidad de disminuir las reservas derivadas
de la calificación de cartera. En cualquier caso, podrá optar por no reconocer las garantías si con ello resultan
mayores reservas. Para tal efecto, se emplean las disposiciones establecidas por la Comisión.
Créditos otorgados al amparo de la Ley de Concursos Mercantiles
El 26 de marzo de 2014, la Comisión emitió una Resolución que modifica las Disposiciones, por medio de la
cual adecúa la metodología aplicable a la calificación de cartera crediticia comercial para los créditos
otorgados al amparo de la fracción II y III del artículo 224 de la Ley de Concursos Mercantiles con el objeto
de hacerla consistente con las modificaciones efectuadas el 10 de enero de 2014 a dicho ordenamiento.
Esta metodología contempla principalmente la consideración de las garantías que se constituyan en términos
del artículo 75 de la Ley de Concursos Mercantiles para la determinación de la Severidad de la Pérdida
aplicando ciertos factores de ajuste o porcentajes de descuento correspondiente a cada tipo de garantía real
admisible.
De acuerdo a lo comentado anteriormente, tratándose de los créditos que se otorguen al amparo de la fracción
II del artículo 224 de la Ley de Concursos Mercantiles, la Severidad de la Pérdida se sujetará al siguiente
tratamiento:
i
En donde:
Garantías= Las garantías que en su caso se constituyan en términos del artículo 75 de la Ley de Concursos
Mercantiles aplicando según corresponda, los factores de ajuste o los porcentajes de descuento
correspondientes a cada tipo de garantía real admisible.
33
Masa Ajustada = La Masa, como este término se define en la Ley de Concursos Mercantiles, deduciendo el
monto de las obligaciones a que se refiere la fracción I del artículo 224 de la citada Ley y aplicando al monto
resultante un descuento del 40%.
Si = Saldo insoluto de los créditos otorgados al amparo de la fracción II del artículo 224 de la Ley de
Concursos Mercantiles a la fecha de la calificación.
Tratándose de los créditos que se otorguen al amparo de la fracción III del artículo 224 de la Ley de
Concursos Mercantiles, la Severidad de la Pérdida se sujetará al siguiente tratamiento:
En donde:
Masa Ajustada= La Masa, como este término se define en la Ley de Concursos Mercantiles, deduciendo el
monto de las obligaciones a que se refieren las fracciones I y II del artículo 224 de la citada Ley y aplicando
al monto resultante un descuento del 40%.
Si = Saldo insoluto de los créditos otorgados al amparo de la fracción III del artículo 224 de la Ley de
Concursos Mercantiles a la fecha de la calificación.
Cartera crediticia comercial de entidades financieras (hasta el 31 de mayo de 2014) y cartera crediticia
comercial (hasta el 31 de mayo de 2013:
a.
Método individual - Para acreditados con saldos iguales o mayores a 4,000,000 de Unidades de
Inversión ( UDIS ), evaluando:
La calidad crediticia del deudor, de acuerdo con el resultado que se obtenga de calificar, según
corresponda, 1) la probabilidad de impago del acreditado, acorde a la metodología propietaria
autorizada por la Comisión para este efecto, o 2) la aplicación de la metodología estándar,
calificando en forma específica e independiente, los aspectos de riesgo país, riesgo financiero,
riesgo industria y experiencia de pago, de acuerdo con lo establecido en dichas disposiciones.
La cobertura del crédito en relación con el valor de las garantías, se distingue entre las garantías
personales y reales y se estima una probable pérdida. Como resultado del análisis de las
garantías reales se separan los créditos en función del valor descontado de la garantía en dos
grupos: a) créditos totalmente cubiertos y b) créditos con porción expuesta.
b.
Método no individualizado - Para acreditados con saldos menores a 4,000,000 de UDIS:
Mediante el cálculo paramétrico de la estimación preventiva para riesgos crediticios en función
a su historial de pagos por los últimos 12 meses, así como su comportamiento crediticio.
La calificación de la cartera comercial de entidades financieras se efectúa trimestralmente y se presenta a la
Comisión en los treinta días siguientes a la fecha que está referida la calificación. El registro de la estimación
preventiva para riesgos crediticios se realiza considerando el saldo de los adeudos del último día de cada mes
considerando los niveles de calificación de la cartera al último trimestre conocido, actualizada con la
modificación del riesgo al cierre del mes actual.
La metodología de calificación de la cartera comercial de entidades financieras permite que las instituciones
de crédito revalúen el riesgo inherente a los créditos que hubieren sido reestructurados, renovados o cedidos,
considerando el valor de las garantías que éstos tengan asociadas.
34
La estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir por el método individual para la cartera
comercial de entidades financieras será igual al importe de aplicar el porcentaje que corresponda a la
calificación de cada crédito en su porción cubierta y, en su caso, expuesta, ajustándose al rango superior
establecido en la siguiente tabla:
Grado de riesgo
Tabla de sitios dentro de los rangos de reservas preventivas
Inferior
Intermedio
A-1
A-2
B-1
B-2
B-3
C-1
C-2
D
E
0.50%
0.99%
1.00%
5.00%
10.00%
20.00%
40.00%
60.00%
100.00%
0.50%
0.99%
3.00%
7.00%
15.00%
30.00%
50.00%
75.00%
100.00%
Superior
0.50%
0.99%
4.99%
9.99%
19.99%
39.99%
59.99%
89.99%
100.00%
Cartera crediticia de Entidades Federativas y Municipios:
La Institución al calificar la cartera crediticia de Entidades Federativas y Municipios considera la
Probabilidad de Incumplimiento, Severidad de la Pérdida y Exposición al Incumplimiento, así como clasificar
a la citada cartera de entidades federativas y municipios en distintos grupos y prever variables distintas para la
estimación de la probabilidad de incumplimiento de la cartera comercial, correspondiente a créditos otorgados
a Entidades Federativas y Municipios.
La estimación preventiva para riesgos crediticios de cada crédito será el resultado de aplicar la expresión
siguiente:
En donde:
Ri =
PIi =
SPi =
EIi =
Monto de la estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir para el i-ésimo crédito.
Probabilidad de Incumplimiento del i-ésimo crédito.
Severidad de la Pérdida del i-ésimo crédito.
Exposición al Incumplimiento del i-ésimo crédito.
La probabilidad de incumplimiento de cada crédito (PI i), se calculará utilizando la fórmula siguiente:
i
( 500 PuntajeCrediticioTotali )
ln( 2 )
40
Para efectos de obtener la PIi correspondiente, se calcula el puntaje crediticio total de cada acreditado,
utilizando la expresión siguiente:
Puntaje Crediticio Total =
(PCCt) + (1- ) PCCl
En donde:
PCCt = Puntaje Crediticio Cuantitativo = IA+ IB + IC
PPCl = Puntaje Crediticio Cualitativo = IIA + IIB
=
80%
IA = Días de mora promedio con instituciones financieras bancarias (IFB) + % de pagos en tiempo con
IFB + % de pagos en tiempo con instituciones financieras no bancarias.
IB = Número de instituciones calificadoras reconocidas conforme a las disposiciones que otorgan
calificación a la Entidad Federativa o Municipio.
35
IC = Deuda total a participaciones elegibles + servicio de deuda a ingresos totales ajustados + deuda corto
plazo a deuda total + ingresos totales a gasto corriente + inversión a ingresos totales + ingresos propios
a ingresos totales.
IIA = Tasa de desempleo local + presencia de servicios financieros de entidades reguladas.
IIB = Obligaciones contingentes derivadas de beneficios al retiro a ingresos totales ajustados + balance
operativo a Producto Interno Bruto local + nivel y eficiencia en recaudación + solidez y flexibilidad
del marco normativo e institucional para la aprobación y ejecución de presupuesto + solidez y
flexibilidad del marco normativo e institucional para la aprobación e imposición de impuestos locales
+ transparencia en finanzas públicas y deuda pública + emisión de deuda en circulación en el mercado
de valores.
Créditos sin garantía
La Severidad de la Pérdida (SPi) de los créditos otorgados a las Entidades Federativas o Municipios que
carezcan de cobertura de garantías reales, personales o derivados de crédito será de:
a.
45%, para Posiciones Preferentes.
b.
100%, para Posiciones Subordinadas o cuando el crédito reporte 18 o más meses de atraso en el pago
del monto exigible en los términos pactados originalmente.
La Exposición al Incumplimiento de cada crédito (EIi) se determinará con base en lo siguiente:
Si =
Al saldo insoluto del i-ésimo crédito a la fecha de la calificación, el cual representa el monto de crédito
efectivamente otorgado al acreditado, ajustado por los intereses devengados, menos los pagos de
principal e intereses, así como las quitas, condonaciones, bonificaciones y descuentos que se hubieren
otorgado. En todo caso, el monto sujeto a la calificación no deberá incluir los intereses devengados no
cobrados, reconocidos en cuentas de orden dentro del balance de créditos que estén en cartera vencida.
Línea de Crédito Autorizada = Monto máximo autorizado de la línea de crédito a la fecha de calificación.
La Institución podrá reconocer las garantías reales, garantías personales y derivados de crédito en la
estimación de la Severidad de la Pérdida de los créditos, con la finalidad de disminuir la estimación
preventiva para riesgos crediticios derivada de la calificación de cartera. Para tal efecto, se emplean las
disposiciones establecidas por la Comisión.
Las garantías reales admisibles podrán ser financieras y no financieras. Asimismo, únicamente se reconocen
las garantías reales que cumplan con los requisitos establecidos por la Comisión.
Cartera crediticia hipotecaria de vivienda:
La Institución al calificar la cartera crediticia hipotecaria de vivienda considera el tipo de crédito, la
estimación de la Probabilidad de Incumplimiento de los acreditados, la Severidad de la Pérdida asociada al
valor y naturaleza de la garantía del crédito y la Exposición al Incumplimiento.
Asimismo, la Institución califica, constituye y registra la estimación preventiva para riesgos crediticios
correspondientes a la cartera crediticia hipotecaria de vivienda, considerando lo siguiente:
Monto Exigible - Monto que conforme al estado de cuenta le corresponde cubrir al acreditado en el período de
facturación pactado, sin considerar los montos exigibles anteriores no pagados. Si la facturación es quincenal
o semanal, se deberán sumar los montos exigibles de las 2 quincenas o 4 semanas de un mes, respectivamente,
de modo que el monto exigible corresponda a un período de facturación mensual.
Los descuentos y bonificaciones podrán disminuir el monto exigible, únicamente cuando el acreditado cumpla
con las condiciones requeridas en el contrato crediticio para la realización de los mismos.
Pago Realizado - Suma de los pagos realizados por el acreditado en el período de facturación. No se
consideran pagos a los: castigos, quitas, condonaciones, bonificaciones y descuentos que se efectúen al
crédito o grupo de créditos.
36
Si la facturación es quincenal o semanal, se deberán sumar los pagos realizados de las 2 quincenas o 4
semanas de un mes, respectivamente, de modo que el pago realizado corresponda a un período de facturación
mensual.
Valor de la Vivienda Vi - Al valor de la vivienda al momento de la originación, actualizado de conformidad
con lo siguiente:
I.
Para créditos con fecha de originación previa al 1 de enero de 2000 en dos etapas:
a)
Primera etapa, mediante el Salario Mínimo General (SMG)
En donde:
Valor de la vivienda en la originación corresponde al valor de la vivienda conocido por medio
de avalúo al momento de la originación del crédito.
b)
II.
Segunda etapa, mediante el Índice Nacional de Precios al Consumidor
mensual
Para créditos con fecha de originación a partir del 1 de enero de 2000 conforme al inciso b) del
numeral I anterior.
En todo caso, el valor de la vivienda al momento de la originación podrá actualizarse mediante realización de
avalúo formal.
Saldo del Crédito Si - Al saldo insoluto a la fecha de la calificación, el cual representa el monto de crédito
efectivamente otorgado al acreditado, ajustado por los intereses devengados, menos los pagos al seguro que,
en su caso, se hubiera financiado, los cobros de principal e intereses, así como por las quitas, condonaciones,
bonificaciones y descuentos que, en su caso, se hayan otorgado.
Días de Atraso - Número de días naturales a la fecha de la calificación, durante los cuales el acreditado no
haya liquidado en su totalidad el monto exigible en los términos pactados originalmente.
Denominación del Crédito (MON) - Esta variable tomará el valor de uno (1) cuando el crédito a la vivienda
esté denominado en UDIS, salarios mínimos o alguna moneda distinta a pesos mexicanos y cero cuando esté
denominado en pesos.
Integración de Expediente (INTEXP) - Esta variable tomará el valor de uno (1) si existió participación de la
parte vendedora del inmueble en la obtención del comprobante de ingresos o en la contratación del avalúo y
cero en cualquier otro caso.
El monto total de la estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir por la Institución, será igual a
la estimación preventiva para riesgos crediticios de cada crédito, conforme a lo siguiente:
En donde:
Ri =
PIi =
SPi =
EIi =
Monto de estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir para el i-ésimo crédito.
Probabilidad de Incumplimiento del i-ésimo crédito.
Severidad de la Pérdida del i-ésimo crédito.
Exposición al Incumplimiento del i-ésimo crédito.
37
En todo caso, el monto sujeto a la calificación no deberá incluir los intereses devengados no cobrados,
registrados en balance, de créditos que estén en cartera vencida.
Cartera crediticia de consumo no revolvente:
La Institución al calificar la cartera crediticia de consumo no revolvente determina a la fecha de la calificación
de los créditos de la estimación preventiva para riesgos crediticios correspondiente, considerando para tal
efecto, la Probabilidad de Incumplimiento, la Severidad de la Pérdida y la Exposición al Incumplimiento de
conformidad con lo siguiente:
El monto total de la estimación preventiva para riesgos crediticios correspondiente a la cartera de consumo
no revolvente, será igual a la estimación preventiva para riesgos crediticios de cada crédito, conforme a lo
siguiente:
En donde:
Ri =
PIi =
SPi =
EIi =
Monto de estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir para el i-ésimo crédito.
Probabilidad de Incumplimiento del i-ésimo crédito.
Severidad de la Pérdida del i-ésimo crédito.
Exposición al Incumplimiento del i-ésimo crédito.
La calificación y constitución de la estimación preventiva para riesgos crediticios de la cartera crediticia de
consumo no revolvente se realiza con cifras al último día de cada mes y se presenta a la Comisión a más
tardar a los 30 días siguientes al mes calificado, de acuerdo con los porcentajes de reservas preventivas
aplicables, como se indicó anteriormente.
Cartera crediticia de consumo relativa a operaciones de tarjeta de crédito:
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución califica, constituye y registra la estimación preventiva para
riesgos crediticios correspondiente a la cartera crediticia de consumo relativa a operaciones de tarjeta de
crédito, al último día de cada mes, considerando lo siguiente:
Concepto
Descripción
Saldo a Pagar
Importe exigible de la deuda a la fecha de corte en la cual inicia el período de pago
que el acreditado tiene por pagar a la Institución.
Pago Realizado
Suma de los pagos realizados por el acreditado en el período de pago.
Límite de Crédito
Límite máximo autorizado de la línea de crédito a la fecha de corte en la cual inicia el
período de pago.
Pago Mínimo
Exigido
Monto mínimo a la fecha de corte en la cual inicia el período de pago que el
acreditado deberá cubrir para cumplir con su obligación contractual.
Impago
Evento que se presenta cuando el pago realizado por el acreditado no alcanza a cubrir
el pago mínimo exigido por la Institución en el respectivo estado de cuenta.
Para estimar el número de impagos las instituciones deberán aplicar la siguiente tabla
de equivalencias dependiendo de la frecuencia de facturación del producto:
Facturación
Mensual
Quincenal
Semanal
Numero de impagos
1 Impago mensual = 1 Impago
1 Impago quincenal = 0.5 Impagos
1 Impago semanal = 0.25 Impagos
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El monto total de la estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir por la Institución para esta
cartera, será igual a la sumatoria de la estimación preventiva para riesgos crediticios de cada crédito, obtenida
esta última conforme a lo siguiente:
En donde:
Ri = Monto de la estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir para el i-ésimo crédito.
PIi = Probabilidad de Incumplimiento del i-ésimo crédito.
SPi = Severidad de la Pérdida del i-ésimo crédito.
EIi = Exposición al Incumplimiento del i-ésimo crédito.
Para calcular la estimación preventiva para riesgos crediticios será necesario determinar la Probabilidad de
Incumplimiento, la Severidad de la Pérdida y la Exposición al Incumplimiento.
Sin perjuicio de lo establecido en la metodología anterior, la Institución no deberá constituir ninguna
estimación preventiva para riesgos crediticios para los créditos en los que simultáneamente, el saldo a pagar
sea igual a cero y el pago realizado sea mayor que cero. Tratándose de operaciones de tarjeta de crédito que
simultáneamente muestren un saldo a pagar igual o menor a cero y un pago realizado igual a cero, se
considerarán como inactivas y la estimación preventiva para riesgos crediticios se obtendrá de conformidad
con lo siguiente:
= 2.68% * (Límite de Crédito
Saldo a Favor)
En donde:
Saldo a Favor = Importe que represente un derecho para el acreditado, resultante de un pago o bonificación, a
la fecha de corte en la cual inicia el período de pago.
Para fines de clasificación la estimación preventiva para riesgos crediticios, las tarjetas de crédito inactivas se
considerarán con grado de riesgo B-1.
El porcentaje que se utilice para determinar la estimación preventiva para riesgos crediticios a constituir por
cada crédito, será igual al producto de multiplicar la Probabilidad de Incumplimiento por la Severidad de la
Pérdida.
El monto de la estimación preventiva para riesgos crediticios será el resultado de multiplicar el resultado
obtenido en el párrafo anterior por la Exposición al Incumplimiento.
La calificación y constitución de la estimación preventiva para riesgos crediticios de la cartera crediticia de
consumo relativa a operaciones de tarjeta de crédito se realiza con cifras al último día de cada mes y se
presenta a la Comisión a más tardar a los 30 días siguientes al mes calificado, de acuerdo con los porcentajes
de reservas preventivas aplicables a cada tipo de cartera, como se indicó anteriormente.
Adquisiciones de Cartera de Crédito
En la fecha de adquisición de la cartera de crédito, se reconoce el valor contractual de la cartera adquirida en
el rubro de cartera de crédito, conforme al tipo de cartera que el originador hubiere clasificado; la diferencia
que se origine respecto del precio de adquisición se registra como sigue:
a)
Cuando el precio de adquisición sea menor al valor contractual de la misma, en los resultados del
e de la estimación
preventiva para riesgos crediticios que en su caso se constituya, y el excedente como un crédito
diferido, el cual se amortizará conforme se realicen los cobros respectivos, de acuerdo con la
proporción que éstos representen del valor contractual del crédito;
39
b)
Cuando el precio de adquisición de la cartera sea mayor a su valor contractual, como un cargo diferido
el cual se amortizará conforme se realicen los cobros respectivos, de acuerdo con la proporción que
éstos representen del valor contractual del crédito;
c)
Cuando provenga de la adquisición de créditos revolventes, se llevará dicha diferencia directamente a
los resultados del ejercicio en la fecha de adquisición.
Se constituye contra los resultados del ejercicio, la estimación preventiva para riesgos crediticios por
cualquier tipo de crédito adquirido que en su caso corresponda tomando en cuenta los incumplimientos que
hubiere presentado el crédito desde su origen.
Cartera reestructurada en UDIS:
La cartera reestructurada en UDIS en los fideicomisos es calificada de acuerdo con las reglas de calificación
de cartera comercial e hipotecaria, según corresponda.
Reservas adicionales de cartera:
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución tiene registrada una estimación preventiva para riesgos
crediticios adicional a los requerimientos mínimos de acuerdo con el modelo estándar de la Comisión, la cual
derivado de la autorización de la Comisión a través del Oficio No. 601-I-38625 emitido en el mes
de marzo 2001, las cuales se provisionaron en 2001 contra resultado de ejercicios anteriores, con base en la
autorización de la Comisión para cartera comercial e hipotecaria, el total de las provisiones adicionales,
ascienden a un importe de $107 y $111, respectivamente. Por otro lado, como parte de la misma autorización,
se establece que en caso de que existan recuperaciones de cartera de crédito, éstas deberán ser acreditadas
contra resultados de ejercicios anteriores en lugar de acreditarse en el estado de resultados consolidado. Por
los ejercicios terminados el 31 de diciembre de 2014 y 2013, las subsidiarias de la Institución han recuperado
$20 y $43, respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el monto de la estimación preventiva para riesgos crediticios incluye las
reservas para cubrir el costo de los programas de apoyo de cartera crediticia.
Evidencia de pago sostenido:
En el caso de que los créditos registren incumplimiento de pago y sean objeto de reestructuración, la
Institución lo mantiene en el estrato que presentaba antes de la reestructuración hasta que exista evidencia de
pago sostenido del crédito en los términos que establece la Comisión.
Reestructuraciones y renovaciones
Una reestructuración es aquella operación que se deriva de cualquiera de las siguientes situaciones:
a)
Ampliación de garantías que amparan el crédito de que se trate, o bien
b)
Modificaciones a las condiciones originales del crédito o al esquema de pagos, entre las cuales se
encuentran:
-
Cambio de la tasa de interés establecida para el plazo remanente del crédito;
Cambio de moneda o unidad de cuenta, o
Concesión de un plazo de espera respecto del cumplimiento de las obligaciones de pago
conforme a los términos originales del crédito, salvo que dicha concesión se otorgue tras
concluir el plazo originalmente pactado, en cuyo caso se tratará de una renovación.
40
No se consideran como reestructuras, a aquéllas que a la fecha de la reestructura presenten cumplimiento de
pago por el monto total exigible de principal e intereses y únicamente modifican una o varias de las siguientes
condiciones originales del crédito:
Garantías: únicamente cuando impliquen la ampliación o sustitución de garantías por otras de mejor calidad.
Tasa de interés: cuando se mejore la tasa de interés pactada.
Moneda: siempre y cuando se aplique la tasa correspondiente a la nueva moneda.
Fecha de pago: solo en el caso de que el cambio no implique exceder o modificar la periodicidad de los
pagos. En ningún caso el cambio en la fecha de pago deberá permitir la omisión de pago en período alguno.
Una renovación es aquella operación en la que se prorroga el plazo del crédito durante o al vencimiento del
mismo, o bien, éste se liquida en cualquier momento con el producto proveniente de otro crédito contratado
con la misma entidad, en la que sea parte el mismo deudor u otra persona que por sus nexos patrimoniales
constituyen riesgos comunes. No se considera renovado un crédito cuando las disposiciones se efectúan
durante la vigencia de una línea de crédito preestablecida.
Los créditos vencidos reestructurados o renovados, permanecerán dentro de la cartera vencida, en tanto no
exista evidencia de pago sostenido, es decir, cumplimiento de pago del acreditado sin retraso, por el monto
total exigible de principal e intereses, como mínimo de tres amortizaciones consecutivas del esquema de
pagos del crédito, o en caso de créditos con amortizaciones que cubran períodos mayores a 60 días naturales,
el pago de una exhibición, tal como lo establecen los criterios contables de la Comisión.
Las amortizaciones del crédito a que se refiere el párrafo anterior, deberán cubrir al menos el 20% del
principal o el monto total de cualquier tipo de intereses que conforme al esquema de pagos por
reestructuración o renovación se hayan devengado. Para estos efectos no se consideran los intereses
devengados reconocidos en cuentas de orden.
En el caso de que en una reestructura o renovación se consoliden diversos créditos otorgados a un mismo
acreditado en un solo crédito, al saldo total de la deuda resultante de la reestructura o renovación se le da el
tratamiento correspondiente al peor de los créditos involucrados en la misma.
Los créditos vigentes distintos a los que tengan pago único de principal y pagos de intereses periódicos o al
vencimiento, que se reestructuren o renueven, sin que haya transcurrido al menos el 80% del plazo original
del crédito, se consideran que continúan siendo vigentes, únicamente cuando el acreditado hubiere a) cubierto
la totalidad de los intereses devengados, y b) cubierto el principal del monto original del crédito, que a la
fecha de la renovación o reestructuración debió haber sido cubierto.
En caso de no cumplirse con todas las condiciones descritas en el párrafo anterior, los créditos serán
considerados como vencidos desde el momento en que se reestructuren o renueven, y hasta en tanto no exista
evidencia de pago sostenido.
Los créditos vigentes distintos a los que tengan pago único de principal y pagos de intereses periódicos o al
vencimiento, que se reestructuren o renueven, durante el transcurso del 20% final del plazo original del
crédito, se considerarán vigentes, únicamente cuando el acreditado hubiere a) liquidado la totalidad de los
intereses devengados, b) cubierto la totalidad del monto original del crédito que a la fecha de la renovación o
reestructuración debió haber sido cubierto, y c) cubierto el 60% del monto original del crédito.
En caso de no cumplirse con todas las condiciones descritas en el párrafo anterior, los créditos serán
considerados como vencidos desde el momento en que se reestructuren o renueven, y hasta en tanto no exista
evidencia de pago sostenido.
Los créditos con pago único de principal y pagos de intereses periódicos o al vencimiento, que se
reestructuren durante el plazo del crédito o se renueven en cualquier momento, serán considerados como
cartera vencida en tanto no exista evidencia de pago sostenido.
Los créditos que desde su inicio se estipule su carácter de revolventes, que se reestructuren o renueven, en
cualquier momento se considerarán vigentes únicamente cuando el acreditado hubiere liquidado la totalidad
de los intereses devengados, el crédito no presente periodos de facturación vencidos, y se cuente con
elementos que justifiquen la capacidad de pago del deudor, es decir que el deudor tenga una alta probabilidad
de cubrir dicho pago.
41
Otras cuentas por cobrar, neto - La Institución tiene la política de reservar contra sus resultados las cuentas
por cobrar identificadas, a los 90 días siguientes al registro inicial y no identificadas dentro de los 60 días
siguientes al registro inicial, y/o aquellas partidas que de origen, se tiene conocimiento de su
irrecuperabilidad.
Bienes adjudicados, neto - Los bienes adquiridos mediante adjudicación judicial se registran contablemente,
en la fecha en que causa ejecutoria el auto aprobatorio del remate, mediante el cual se decretó la adjudicación.
Los bienes recibidos en pago se registran en la fecha en que se firma la escritura de dación en pago o en la
fecha en que se formaliza documentalmente la entrega o transmisión de la propiedad del bien.
El valor de reconocimiento de los bienes adjudicados es igual a su costo o valor razonable deducido de los
costos y gastos estrictamente indispensables que se eroguen en su adjudicación, el que sea menor.
La metodología de valuación de las reservas por tenencia de bienes adjudicados o recibidos en dación en
pago, establece que se deberán constituir trimestralmente provisiones adicionales que reconozcan las
potenciales pérdidas de valor por el paso del tiempo de los bienes adjudicados judicial o extrajudicialmente o
recibidos en dación en pago, ya sean bienes muebles o inmuebles, así como los derechos de cobro y las
inversiones en valores que se hayan recibido como bienes adjudicados o recibidos en dación en pago.
de la
con el procedimiento establecido por la Comisión en función del tiempo transcurrido a
partir de la adjudicación o dación en pago, haciendo un diferencial en plazo y aplicando un porcentaje de
reserva para los casos de bienes muebles e inmuebles.
En caso de identificar problemas de realización sobre los valores de los bienes inmuebles adjudicados, la
Institución registra reservas adicionales con base en estimaciones preparadas por la propia Administración.
En caso de valuaciones posteriores a la adjudicación o dación en pago que resulten en el registro contable de
una disminución de valor de los derechos al cobro, valores, bienes muebles o inmuebles, podrán aplicarse
sobre dicho valor ajustado los porcentajes de reservas que se indican en las Disposiciones.
Inmuebles, mobiliario y equipo neto - Los inmuebles, los gastos de instalación y las mejoras a locales se
registran al costo de adquisición. Los activos que provienen de adquisiciones hasta el 31 de diciembre de
2007, se actualizaron aplicando factores derivados de la UDI desde la fecha de adquisición hasta esa fecha. La
depreciación y amortización relativa se registra aplicando al costo actualizado hasta dicha fecha, un
porcentaje determinado con base en la vida útil económica estimada de los mismos o para el caso de las
mejoras a los locales arrendados de acuerdo con el plazo de los contratos firmados con los arrendadores, los
cuales tienen un plazo promedio de 5 años prorrogables un período similar a solicitud del arrendatario.
Los inmuebles destinados para su venta, se registran al valor neto de realización estimado por la
Administración de la Institución.
El mobiliario y equipo se registra al costo de adquisición y fue actualizado hasta el 31 de diciembre de 2003
aplicando factores derivados de la UDI hasta esa fecha. A partir de dicha fecha, el mobiliario y equipo que se
adquirió fue considerado como una partida monetaria, por lo que su efecto de actualización se reconoció hasta
el 31 de diciembre de 2007 como parte del resultado por posición monetaria dentro del resultado del ejercicio
de esos años. La depreciación relativa se registra aplicando, al costo actualizado hasta la fecha de la última
actualización o sobre el costo de las adquisiciones realizadas a partir del 1º de enero de 2004, un porcentaje
determinado con base en la vida útil económica estimada de los mismos.
Inversiones permanentes - Están representadas por aquellas inversiones permanentes efectuadas por la
Institución en entidades en las que no tiene el control, control conjunto, ni influencia significativa. Se
registran inicialmente al costo de adquisición y los dividendos recibidos se reconocen en los resultados del
período salvo que provengan de utilidades de periodos anteriores a la adquisición, en cuyo caso se disminuyen
de la inversión permanente. Posteriormente se valúan bajo el método NIF C7, Inversiones en asociadas,
negocios conjuntos y otras inversiones permanentes.
42
Impuestos a la utilidad - El Impuesto Sobre la Renta ( ISR ) y el Impuesto Empresarial a Tasa Única
( IETU ) se registran en los resultados del año en que se causan. Para reconocer el impuesto diferido se
determina si, con base en proyecciones financieras y fiscales, la Institución causará ISR o IETU y reconocen
el impuesto diferido que corresponda al impuesto que esencialmente pagará. La Institución determina el
impuesto diferido sobre las diferencias temporales, las pérdidas fiscales y los créditos fiscales, desde el
reconocimiento inicial de las partidas y al final de cada período. El impuesto diferido derivado de las
diferencias temporales se reconoce utilizando el método de activos y pasivos, que es aquel que compara los
valores contables y fiscales de los activos y pasivos. De esa comparación surgen diferencias temporales, tanto
deducibles como acumulables, que sumadas a las pérdidas fiscales por amortizar y al crédito fiscal por la
estimación preventiva para riesgos crediticios pendiente de deducir, se les aplica la tasa fiscal a las que se
reversarán las partidas. Los importes derivados de estos tres conceptos corresponden al pasivo o activo por
impuesto diferido reconocido.
La Administración de la Institución registra una estimación para activo por impuesto diferido con el objeto de
reconocer solamente el activo por impuesto diferido que consideran con alta probabilidad y certeza de que
pueda recuperarse en el corto plazo, considerando para este criterio únicamente el que se genera por el efecto
del crédito fiscal por la estimación preventiva para riesgos crediticios pendiente de deducir que estima
materializar y que considera que dichas diferencias son temporales, de acuerdo con las proyecciones
financieras y fiscales preparadas por la misma, por tal motivo, no se registra en su totalidad el efecto de dicho
crédito fiscal. El impuesto diferido es registrado utilizando como contra cuenta resultados o capital contable,
según se haya registrado la partida que le dio origen al impuesto anticipado (diferido).
Participación de los Trabajadores en las Utilidades - Como se menciona en la Nota 1, a partir de 2013 la
Institución determina la obligación de la PTU con base en el artículo 10 de la Ley del Impuesto Sobre la
Renta.
Asimismo, se reconoce un activo por PTU diferida cuando es probable generar un beneficio económico futuro
y no existe algún indicio de que vaya a cambiar esa situación de tal manera que dicho beneficio no se realice
como consecuencia de variaciones entre la base contable y la base fiscal que origina la PTU (diferencias
temporales deducibles). Se reconoce una provisión por PTU diferida cuando sea probable la liquidación en el
futuro de un pasivo y no existe algún indicio de que vaya a cambiar esa situación como consecuencia de
variaciones entre la base contable y la base fiscal que origina la PTU (diferencias temporales acumulables).
La PTU causada y diferida se presenta en el estado de resultados consolidado
Otros activos - El software, los desarrollos informáticos y los activos intangibles, se registran inicialmente al
valor nominal erogado. Los otros activos que provienen de adquisiciones hasta el 31 de diciembre de 2007, se
actualizaron aplicando factores derivados de la UDI desde la fecha de adquisición hasta esa fecha.
La amortización del software, los desarrollos informáticos y los activos intangibles de vida definida se calcula
en línea recta aplicando al activo actualizado las tasas correspondientes determinadas con base en la vida útil
económica estimada de los mismos.
del balance general consolidado se registran las inversiones en
valores cuyo contrato se encuentra a nombre del fondo de pensiones y jubilaciones que se mantiene en
custodia de Casa de Bolsa Santander , S.A. de C.V. Grupo Financiero Santander México (la
parte relacionada, para cubrir las obligaciones derivadas del plan de pensiones y prima de antigüedad de los
empleados.
Las inversiones en valores adquiridas para cubrir el plan de pensiones y prima de antigüedad se registran a su
valor de mercado.
Para efectos de presentación en los estados financieros consolidados, en caso de que las inversiones en valores
adquiridos para cubrir el plan de pensiones y prima de antigüedad sean mayores al pasivo reconocido, éste
del balance general consolidado. En caso de ser menor,
del balance
general consolidado. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el saldo correspondiente principalmente al Banco se
43
Crédito mercantil - Representa el exceso del precio pagado sobre el valor razonable de los activos netos de la
entidad adquirida en la fecha de adquisición, no se amortiza y está sujeto cuando menos anualmente, a
pruebas de deterioro.
Deterioro de activos de larga duración en uso - La Institución revisa el valor en libros de los activos de larga
duración en uso, ante la presencia de algún indicio de deterioro que pudiera indicar que el valor en libros
pudiera no ser recuperable, considerando el mayor del valor presente de los flujos netos de efectivo futuros o
el precio neto de venta en el caso de su eventual disposición. El deterioro se registra si el valor en libros
excede al mayor de los valores antes mencionados. Los indicios de deterioro que se consideran para estos
efectos, son entre otros, las pérdidas de operación o flujos de efectivo negativos en el período si es que están
combinados con un historial o proyección de pérdidas, depreciaciones y amortizaciones cargadas a resultados
que en términos porcentuales, en relación con los ingresos, sean substancialmente superiores a las de
ejercicios anteriores, o los servicios que se prestan, competencia y otros factores económicos y legales.
Provisiones - Se reconocen cuando se tiene una obligación presente como resultado de un evento pasado, que
resulte probablemente en la salida de recursos económicos y que pueda ser estimada razonablemente.
Beneficios directos a los empleados - Se valúan en proporción a los servicios prestados, considerando los
sueldos actuales y se reconoce el pasivo conforme se devengan. Incluye principalmente PTU por pagar e
incentivos (bonos).
Obligaciones de carácter laboral - De acuerdo con la LFT, la Institución tiene obligaciones por concepto de
indemnizaciones, pensiones y primas de antigüedad pagaderas a empleados que dejen de prestar sus servicios
bajo ciertas circunstancias, asimismo, existen otras obligaciones que se derivan del contrato colectivo de
trabajo. La política de la Institución es registrar los pasivos por indemnizaciones, prima de antigüedad,
pensiones y beneficios médicos posteriores al retiro a medida que se devengan de acuerdo con cálculos
actuariales basados en el método de crédito unitario proyectado, utilizando tasas de interés nominales, según
se indica en la Nota 22. Por lo tanto, se está reconociendo el pasivo que a valor presente, se estima cubrirá la
obligación por estos beneficios a la fecha estimada de retiro del conjunto de empleados que laboran en la
Institución.
La Institución amortiza en períodos futuros, las Ganancias y Pérdidas Actuariales para los planes de
pensiones, prima de antigüedad y beneficios médicos posteriores al retiro de conformidad con lo establecido
en la NIF D-3, Beneficios a los empleados. Para el concepto de beneficios por terminación, las ganancias y
pérdidas actuariales se reconocen en resultados en el ejercicio en que surjan.
Pagos basados en acciones - La Institución reconoce los planes de pagos que tiene vinculación con acciones
de acuerdo con lo establecido en la NIF D-8, Pagos basados en acciones ( NIF D-8 ). Conforme a esta NIF,
el plan de compensación de la Institución es considerado como una transacción con vinculación a acciones
liquidables con instrumentos de capital. Las transacciones con pagos basados en acciones liquidables
mediante instrumentos de capital a los funcionarios que prestan servicios a la Institución se valúan al valor
razonable de los instrumentos de capital a la fecha en que se otorgan. Los detalles relacionados con la
determinación del valor razonable de las transacciones con pagos basados en acciones liquidables mediante
instrumentos de capital se presentan en la Nota 29.
El valor razonable determinado a la fecha de otorgamiento de los pagos con vinculación a acciones
liquidables mediante instrumentos de capital se registra en el estado de resultados consolidado dentro del
astos de administración y promoción
línea recta durante el período de adjudicación, con base
en la estimación de los instrumentos de capital que eventualmente se adjudicarán. Al final de cada período
sobre el cual se reporta, la Institución revisa sus estimaciones del número de instrumentos de capital que
esperan ser adjudicados. El efecto de la revisión de los estimados originales, si hubiese, se reconoce en los
resultados del período de manera que el gasto acumulado refleje el estimado revisado.
Efectos de actualización patrimonial - Representa el capital contribuido y ganado actualizado hasta el 31 de
diciembre de 2007 utilizando el factor derivado del valor de la UDI. A partir del ejercicio de 2008, al operar
la Institución en un entorno no inflacionario no se reconocen los efectos de inflación del período para el
capital contribuido y ganado.
44
Margen financiero - El margen financiero de la Institución está conformado por la diferencia resultante del
total de los ingresos por intereses menos los gastos por intereses.
Los ingresos por intereses se integran por los rendimientos generados por la cartera de crédito, en función de
los plazos establecidos en los contratos celebrados con los acreditados y las tasas de interés pactadas,
amortización de los intereses cobrados por anticipado, así como los premios o intereses por depósitos en
entidades financieras, préstamos bancarios, cuentas de margen, inversiones en valores, reportos y préstamos
de valores, al igual que los premios por colocación de deuda, las comisiones cobradas por el otorgamiento
inicial del crédito, así como los dividendos de instrumentos de patrimonio neto se consideran ingresos por
intereses.
Los gastos por intereses consideran los premios, descuentos e intereses por la captación de la Institución,
préstamos bancarios, reportos y préstamo de valores, y de las obligaciones subordinadas, así como los gastos
de emisión y descuento por colocación de deuda. La amortización de los costos y gastos asociados por el
otorgamiento inicial del crédito forman parte de los gastos por intereses.
Tanto los ingresos como los gastos por intereses, se ajustan normalmente en forma periódica en función de la
situación del mercado y el entorno económico.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los principales conceptos que conforman el margen financiero son:
2014
Importe valorizado
Pesos
Ingresos por intereses:
Intereses y rendimientos de cartera de
crédito
Intereses y rendimientos de cartera de
tarjeta de crédito
Intereses y rendimiento sobre valores
Intereses por disponibilidades
Intereses y premios sobre reportos y
préstamos de valores
Intereses por cuentas de margen
Comisiones cobradas por el
otorgamiento inicial del crédito
$
31,007
Total ingresos por intereses
$
9,725
9,089
1,326
-
3,038
269
-
783
-
32,747
118
58
9,725
9,207
1,384
9
3,038
278
783
57,162
(3,071)
(4,301)
(27)
(29)
(3,098)
(4,330)
(1,758)
(116)
(1,874)
(541)
(611)
(1,152)
(1,050)
(1,050)
(8,131)
-
(17,802)
$
$
1,925
-
Total gastos por intereses
Total
1,740
55,237
Gastos por intereses:
Intereses por depósitos de exigibilidad
inmediata
Intereses por depósitos a plazo
Intereses por préstamos bancarios y
otros organismos
Intereses sobre títulos de crédito
emitidos
Intereses por obligaciones
subordinadas en circulación
Intereses sobre reportos y préstamos
de valores
Margen financiero
Dólares
37,435
(8,131)
(1,833)
$
92
(19,635)
$
37,527
45
2013
Importe valorizado
Pesos
Ingresos por intereses:
Intereses y rendimientos de cartera de
crédito
Intereses y rendimientos de cartera de
tarjeta de crédito
Intereses y rendimiento sobre valores
Intereses por disponibilidades
Intereses y premios sobre reportos y
préstamos de valores
Intereses por cuentas de margen
Comisiones cobradas por el
otorgamiento inicial del crédito
$
29,003
Total ingresos por intereses
$
9,465
9,060
1,819
-
3,060
375
-
805
-
30,542
35
40
9,465
9,095
1,859
10
3,060
385
1,624
55,211
(2,869)
(5,309)
(9)
(21)
(2,878)
(5,330)
(654)
(149)
(803)
(841)
(604)
(1,445)
(11)
(11)
(8,730)
-
(8,730)
(18,403)
$
$
805
-
Total gastos por intereses
Total
1,539
53,587
Gastos por intereses:
Intereses por depósitos de exigibilidad
inmediata
Intereses por depósitos a plazo
Intereses por préstamos bancarios y
otros organismos
Intereses sobre títulos de crédito
emitidos
Intereses por obligaciones
subordinadas en circulación
Intereses sobre reportos y préstamos
de valores
Margen financiero
Dólares
35,184
(794)
$
830
(19,197)
$
36,014
Resultado por intermediación - Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los principales conceptos que integran el
resultado por intermediación son:
2014
Resultado por valuación
Divisas
Derivados
Acciones
Instrumentos de deuda
$
Resultado por compra - venta
Divisas
Derivados
Acciones
Instrumentos de deuda
Total
2013
(101)
3,918
(79)
472
4,210
$
(688)
(945)
54
322
(1,257)
$
2,953
(36)
(4,074)
(448)
383
(4,175)
(57)
7,760
200
(855)
7,048
$
2,873
46
Utilidad por acción - La utilidad básica por acción de cada período ha sido calculada dividiendo la utilidad
neta mayoritaria por operaciones continuas (excluyendo las operaciones discontinuadas) entre el promedio
ponderado de acciones en circulación de cada ejercicio dando efecto retroactivo a las acciones emitidas por
capitalización de primas o utilidades acumuladas. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el número promedio de
acciones ponderas en circulación pagadas ascendió a 80,855,403,803 en ambos años y la utilidad básica por
operaciones continuas por acción es de $0.17 pesos y de $0.23 pesos (valor nominal), respectivamente.
La determinación de la utilidad por acción ordinaria y utilidad por acción diluida al 31 de diciembre de 2014 y
2013, es como sigue:
2014
Utilidad
Utilidad por acción ordinaria
Acciones en tesorería
Utilidad diluida por acción
Menos utilidad:
Operaciones discontinuadas
Utilidad continua diluida por acción
14,053
14,053
14,053
Acciones
ponderadas
80,855,403,803
2013
Utilidad
por acción
(en pesos)
0.17
Utilidad
18,936
80,855,403,803
0.17
18,936
80,855,403,803
0.17
18,936
Acciones
ponderadas
80,855,403,803
Utilidad
por acción
(en pesos)
0.23
80,855,403,803
0.23
80,855,403,803
0.23
Utilidad integral - El importe de la utilidad integral que se presenta en el estado de variaciones en el capital
contable, es el efecto de transacciones distintas a las efectuadas con los accionistas de la Institución durante el
período y está representado por la utilidad neta, más los efectos de la recuperación de estimación preventiva
para riesgos crediticios previamente aplicada contra resultado de ejercicios anteriores, el efecto por la
valuación de títulos disponibles para la venta, el efecto por valuación de instrumentos de cobertura de flujos
de efectivo, el efecto inicial derivado de la aplicación del cambio de metodología de calificación de cartera de
consumo correspondiente a operaciones con tarjeta de crédito, de cartera de crédito otorgada a Entidades
Federativas y Municipios, de cartera de crédito hipotecaria de vivienda, de cartera crediticia de consumo no
revolvente y de cartera crediticia comercial y de cartera crediticia de entidades financieras, de conformidad
con los criterios contables establecidos por la Comisión y autorizaciones especiales otorgadas por ésta, se
registraron en el capital contable, netos del ISR y PTU diferidos correspondiente, en su caso.
Estado de flujos de efectivo - El estado de flujos de efectivo consolidado presenta la capacidad de la
Institución para generar el efectivo y equivalentes de efectivo, así como la forma en que la Institución utiliza
dichos flujos de efectivo para cubrir sus necesidades. La preparación del estado de flujos de efectivo se lleva a
cabo sobre el método indirecto, partiendo del resultado neto del período con base en lo establecido en el
Criterio Contable D-4, Estados de flujos de efectivo, de la Comisión.
El flujo de efectivo en conjunto con el resto de los estados financieros consolidados proporciona información
que permite:
Evaluar los cambios en los activos y pasivos de la Institución y en su estructura financiera.
Evaluar tanto los montos como las fechas de cobro y pagos, con el fin de adaptarse a las circunstancias
y a las oportunidades de generación y/o aplicación de efectivo y los equivalentes de efectivo.
Cuentas de orden (ver Nota 32)
a.
El efectivo se deposita en instituciones de crédito en cuentas de cheques.
b.
.
47
Activos y pasivos contingentes:
Se registra el importe de las sanciones financieras determinadas por una autoridad administrativa o
judicial, incluyendo la Comisión, hasta que el momento en que la obligación de pagar estas multas se
cumple y después de que el proceso de apelación se ha agotado.
Compromisos crediticios:
El saldo representa el importe de cartas de crédito otorgadas por la Institución que son consideradas
como créditos comerciales irrevocables no dispuestos por los acreditados. Incluye líneas de crédito
otorgadas a clientes, no dispuestas.
Las partidas registradas en esta cuenta están sujetas a calificación.
Bienes en fideicomiso o mandato:
Como bienes en fideicomiso se registra el valor de los bienes recibidos en fideicomiso, llevándose en
registros independientes los datos relacionados con la administración de cada uno. Como bienes en
mandato se registra el valor declarado de los bienes objeto de los contratos de mandato celebrados por
la Institución.
Bienes en custodia o en administración:
En esta cuenta se registra el movimiento de bienes y valores ajenos, que se reciben en custodia, o bien
para ser administrados por la Institución.
Colaterales recibidos:
Su saldo representa el total de colaterales recibidos en operaciones de reporto actuando la Institución
como reportadora, así como el colateral recibido en una operación de préstamo de valores donde la
Institución actúa como prestamista y los valores recibidos actuando la Institución como prestatario.
Colaterales recibidos y vendidos o entregados en garantía:
El saldo representa el total de colaterales recibidos en operaciones de reporto actuando la Institución
como reportadora, que a su vez hayan sido vendidos por la Institución actuando como reportada.
Adicionalmente se reportan en este rubro el saldo que representa la obligación del prestatario (o
prestamista) de restituir el valor objeto de la operación por préstamo de valores al prestamista (o
prestatario), efectuada por la Institución.
Intereses devengados no cobrados derivados de cartera vencida:
Se registran los intereses devengados en cuentas de orden a partir de que un crédito de cartera vigente
es traspasado a cartera vencida.
3.
Disponibilidades
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
2014
Cuenta única de Banco de México
(1)
Depósitos a plazo
(2)
Operaciones de
otorgadas
(3)
Caja
Bancos corresponsales del extranjero y del país, neto
Operaciones compra-venta divisas (liquidación 24-48 horas)
Total de disponibilidades
2013
$
35,872
99
11,098
15,950
26,123
12,056
$
32,711
116
17,560
16,954
9,963
12,350
$
101,198
$
89,654
48
(1)
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la cuenta única de Banco de México incluye los Depósitos de
Regulación Monetaria de la Institución en el Banco de México, los cuales ascienden a $35,872 y
$31,320, respectivamente. Estos Depósitos de Regulación Monetaria tendrán una duración indefinida
para lo cual Banco de México, informará con anticipación la fecha y el procedimiento para el retiro del
saldo de los mismos. Los intereses de los depósitos son pagaderos cada 28 días aplicando la tasa que se
establece en la regulación emitida por Banco de México.
la tasa de interés que pagan los Depósitos de Regulación Monetaria, para referirla a la tasa de interés
interbancaria a un día que la Junta de Gobierno de Banxico haya determinado como tasa objetivo para
efectos de política monetaria. Como resultado de lo anterior, Banxico estableció nuevas reglas
aplicables a los Depósitos de Regulación Monetaria, entre las que destacan:
a)
Banxico dio por terminados los Depósitos de Regulación Monetaria que las Instituciones de
Crédito tenían constituidos de conformidad con lo dispuesto por la Circular 30/2008, emitida
por Banxico el 9 de julio de 2008, y su modificación dada a conocer mediante la Circular
36/2008 emitida el 1º de agosto de 2008.
b)
El 19 de junio de 2014, a la apertura de operaciones del SIAC-Banxico, Banxico realizó los
abonos que resultaron necesarios en la Cuenta Única que lleva cada Institución de Crédito.
c)
De igual forma, indicó el procedimiento que deberá seguir la Institución para la constitución de
Depósitos de Regulación Monetaria en monto, plazo, rendimiento y composición.
Asimismo, con fecha 27 de junio de 2014 y mediante Circular 11/2014, Banxico incremento el monto
que las instituciones de crédito deben constituir como Depósito de Regulación Monetaria en forma
proporcional de acuerdo a cifras reportadas de mayo de 2014. El importe proporcional calculado con
base en el monto de captación tradicional correspondiente a la Institución, ascendió a $4,552.
(2)
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución mantiene depósitos a plazo con bancos del país por
$99 y $116 a un plazo de 8 años y una tasa del 1.50%, respectivamente.
(3)
Las operaciones de
entan operaciones de préstamos interbancarios
pactados a un plazo menor o igual a 2 días hábiles, en ambos años. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013,
se integran como sigue:
Contraparte
Días
2 0 1 4
Tasa
2
2
2
3.0%
3.0%
2.9%
Saldo
(Moneda nacional)
Banco nacional
Banco nacional
Banco nacional
Contraparte
Días
2 0 1 3
Tasa
2
3.50%
$
2,803
5,000
3,295
$
11,098
Saldo
(Moneda nacional)
Banco nacional
$
17,560
$
17,560
49
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las divisas por recibir y entregar por compras y ventas a liquidar en 24 y
48 horas se integran como sigue:
2014
Saldo en moneda
extranjera
(en millones de
dólares americanos)
Compra de divisas por recibir a 24 y 48 horas
1,927
Venta de divisas por liquidar a 24 y 48 horas
(1,109)
818
Equivalente en
moneda nacional
$
(16,347)
$
2013
Saldo en moneda
extranjera
(en millones de
dólares americanos)
Compra de divisas por recibir a 24 y 48 horas
2,241
Venta de divisas por liquidar a 24 y 48 horas
(1,298)
943
28,403
12,056
Equivalente en
moneda nacional
$
29,342
(16,992)
$
12,350
las cuentas liquidadoras del contra valor de estas operaciones se registran netas en el balance general
4.
Cuentas de margen
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las cuentas de margen por los colaterales otorgados por las operaciones
financieras derivadas en mercados organizados, se integran como sigue:
Tipo de colateral
Mexder, Mercado Mexicano de
Derivados, S.A. de C.V.
CME Group Inc, Chicago Mercantile
Exchange
Mexder, Mercado Mexicano de
Derivados, S.A. de C.V.
Efectivo
2014
$
2013
1,523
$
2,585
Efectivo
893
357
Acciones
439
323
$
2,855
$
3,265
en Futuros sobre el Índice de Precios y Cotizacione
sobre tasas de interés, en Opciones sobre Futuros del IPC, asimismo, en el Chicago Mercantil Exchange
Opciones sobre Acciones.
50
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la inversión en CETES, UDIBONOS y Acciones, incluye un importe de
$14,432 y $12,646, respectivamente, que corresponde a la garantía que se tiene por operaciones de préstamo
de valores cuyo prestamista es Banco de México y otras instituciones. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el
erales vendidos o
2014
Plazo en días
del
Préstamo
Activo garantía:
Banco de MéxicoCETES
UDIBONOS
Otros CETES
Acciones
1
1
2013
Plazo en días
del
Préstamo
Monto
$
7,789
6,173
13,962
2
2
470
7
2
14
-
Monto
$
4,235
7,949
12,184
433
29
462
470
Pasivo préstamo:
Banco de MéxicoCETES
Bonos M
UDIBONOS
Otras instituciones Acciones
1
1
1
$
14,432
$
9,659
2,273
1,763
13,695
2
2
2
382
382
14
14
$
$
12,646
$
4,037
7,521
390
11,948
391
391
14,077
$
12,339
El monto neto de los premios reconocidos en operaciones de préstamo de valores en el estado de resultados
consolidado como parte del margen financiero ascienden a $(456) y $(455) durante el ejercicio 2014 y 2013,
respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, de la posición en Títulos para negociar, se tienen reportados los
siguientes títulos, a valor de mercado:
2014
Valores gubernamentalesBonos de Desarrollo del Gobierno Federal (BONDES)
Bonos M
$
31,864
3,266
38,287
8,230
295
Certificados de la Tesorería de la Federación (CETES)
Bonos United Mexican States (UMS)
Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal en UDIS
(UDIBONOS)
Subtotal
$
13,105
10,362
22,332
21,751
3,327
85,269
Valores bancariosCertificados Bursátiles
Pagaré con Rendimiento Liquidable al Vencimiento (PRLV)
Subtotal
3,172
70,722
-
583
34
34
Valores privadosCertificados Bursátiles
Subtotal
Total
2013
583
$
1,324
1,324
85,303
$
72,629
Esta posición se considera restringida dentro de Títulos para negociar.
52
Títulos conservados a vencimiento
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
2014
Valores gubernamentalesCETES especiales para programa de apoyo crediticio a los
Estados y Municipios y de los beneficios adicionales
CETES especiales para programa de apoyo para deudores de
créditos de vivienda
$
Total de títulos conservados a vencimiento (sin reserva)
MenosReserva para CETES Especiales
2013
2,389
$
2,317
3,446
3,342
5,835
5,659
(373)
Total de títulos conservados a vencimiento, neto
$
5,462
(373)
$
5,286
El Consejo de Administración de Banca Serfin (Entidad fusionada con el Banco) aprobó el 30 de marzo de
2000, la constitución de una reserva de $1,887 millones de pesos ( valor nominal ), sobre el saldo de los
CETES Especiales UDIS a largo plazo ( Reserva para Cetes Especiales ) (cuyos vencimientos son entre el
2017 y 2022), misma que fue registrada por Banca Serfin en el mes de marzo de 2000, aplicando dicha
reserva a resultado de ejercicios anteriores a esa fecha, lo cual fue autorizado por la Comisión mediante
Oficio Núm. 601-II-424, con fecha 10 de abril de 2000. En dicha autorización, se establece que Banca Serfin
deberá liberar dicha reserva en forma proporcional contra los resultados del ejercicio, en función a la cobranza
que Banca Serfin vaya efectuando en los fideicomisos de cartera reestructurada en UDIS. Al 31 de diciembre
de 2014 y 2013, el monto de esta reserva asciende a $373.
Como se menciona en la Nota 9, la Institución firmó un convenio para extinguir anticipadamente los
programas de apoyo para deudores, en donde las instituciones de crédito estimaron conveniente dar por
terminados dichos programas.
6.
Operaciones de reporto
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, actuando la Institución como reportadora:
2014
Colaterales recibidos y
vendidos por reporto
Deudores
por reporto
Valores gubernamentalesCertificados de la Tesorería de la
Federación (CETES)
Bonos de Protección al Ahorro
$
629
$
(5)
Posición
neta
$
624
26,849
27,478
(26,766)
(26,771)
83
707
Valores bancariosCertificados Bursátiles
Subtotal
4,944
4,944
(451)
(451)
4,493
4,493
Valores privadosCertificados Bursátiles
Subtotal
80
80
(80)
(80)
Subtotal
Total
$
32,502
$
(27,302)
$
5,200
54
Deudores
por reporto
Valores gubernamentalesBonos de Desarrollo del Gobierno
Federal (BONDES)
Certificados de la Tesorería de la
Federación (CETES)
Bonos de Protección al Ahorro
$
Bonos M
Certificados Bursátiles
Subtotal
Valores bancariosCertificados Bursátiles
Pagarés con rendimientos liquidable al
vencimiento (PRLV)
Subtotal
43,780
$
(35,129)
$
8,651
(3,654)
1,158
22,648
10,894
175
82,309
(12,233)
(320)
(175)
(51,511)
10,415
10,574
4,856
(279)
4,577
(279)
156
4,733
156
5,012
87,493
30,798
-
172
172
$
Posición
neta
4,812
Valores privadosCertificados Bursátiles
Subtotal
Total
2013
Colaterales recibidos y
vendidos por reporto
(172)
(172)
$
(51,962)
$
35,531
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los premios cobrados por reporto ascienden a $3,026 y $3,045,
respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las operaciones de reporto celebradas por la Institución actuando como
reportadora, se pactaron a un plazo promedio de 12 días.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, actuando la Institución como reportada:
2014
Valores gubernamentalesBonos de Desarrollo del Gobierno Federal (BONDES)
Certificados de la Tesorería de la Federación (CETES)
Bonos M
$
Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal en UDIS
(UDIBONOS)
Bonos United Mexican States (UMS)
Subtotal
2013
31,866
8,215
19,144
41,291
$
14,516
21,256
10,361
24,453
3,327
295
104,138
3,178
1,243
75,007
Valores bancariosCertificados Bursátiles
Subtotal
34
34
904
904
Valores privadosCertificados Bursátiles
Subtotal
1,051
1,051
2,716
2,716
Total
$
105,223
$
78,627
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los premios pagados por reporto ascienden a $7,664 y $8,261,
respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las operaciones de reporto celebradas por la Institución actuando como
reportada, se pactaron a un plazo promedio de 3 días, y únicamente una operación a un plazo de 442 días.
55
7.
Operaciones con instrumentos financieros derivados
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la posición por operaciones con instrumentos financieros derivados, se
integra como sigue:
2014
Posición activa
FuturosFuturos de divisas
Futuros de tasas
Futuros de índices
2013
Monto
nominal
$
-
Posición
activa
$
20
9,997
-
Monto
nominal
$
363
4,279
413
7,688
Posición
activa
$
45
2
192
ForwardsForwards de divisas
Forwards de tasas
Forwards de índices
120,201
5,082
7,307
163
83,250
1,400
3,919
1,177
6
159
OpcionesOpciones de divisas
Opciones de tasas
Opciones de índices
Opciones de acciones
54,035
164,775
168,415
276
1,727
2,317
1,009
256
22,991
211,853
2,716
857
241
3,500
230
229
1,425,837
381,443
2,330,081
35,148
44,254
92,544
1,649,378
308,336
2,297,080
41,342
26,196
73,319
24,919
947
1,757
20
2,050
32,917
13
3,748
675
8,602
6
198
4,998
64,884
32
4,740
4,391
100
15,525
73
3
300
97,284
$ 2,312,605
SwapsSwaps de tasas (IRS)
Swaps de divisas (CCS)
Derivados con fines de negociación
Coberturas de flujo de efectivoForwardsForwards de divisas
SwapsSwaps de tasas (IRS)
Swaps de divisas (CCS)
Coberturas de valor razonableSwapsSwaps de tasas (IRS)
Swaps de divisas (CCS)
Derivados con fines de cobertura
Total de posición
$ 2,394,965
$
$
73,619
56
2014
2013
Monto
nominal
Posición pasiva
FuturosFuturos de divisas
Futuros de tasas
Futuros de índices
Futuros de acciones
$
718
177,784
1,595
2
Posición
pasiva
$
11
550
30
-
Monto
nominal
$
654
319,030
3,686
-
Posición
pasiva
$
1
947
65
-
ForwardsForwards de divisas
Forwards de índices
158,931
12,195
9,886
396
80,610
11,522
1,100
364
OpcionesOpciones de divisas
Opciones de tasas
Opciones de índices
Opciones de acciones
57,485
179,648
164,055
2,682
1,481
3,176
470
115
22,738
214,684
224
906
352
4,659
36
80
536
543
190
218
1,574,784
379,509
2,709,924
33,671
44,450
94,779
1,661,867
323,196
2,639,307
39,192
25,019
72,033
28,134
1,954
5,473
102
720
2,050
10,730
19
270
52
1,663
4,389
4,978
7,409
30,640
149
852
1,392
99,168
$ 2,669,947
Warrants - Acciones e índices
SwapsSwaps de tasas (IRS)
Swaps de divisas (CCS)
Derivados con fines de negociación
Coberturas de flujo de efectivoForwardsForwards de divisas
SwapsSwaps de tasas (IRS)
Swaps de divisas (CCS)
8,232
Coberturas de valor razonableSwapsSwaps de tasas (IRS)
Swaps de divisas (CCS)
Derivados con fines de cobertura
Total de posición
-
2,565
8,499
47,430
$ 2,757,354
$
$
73,425
negociación se registra en el estado de re
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la plus (minus) valía reconocida asciende a $3,909 y $(4,084),
respectivamente.
En los instrumentos derivados operados, los principales subyacentes son los siguientes:
Futuros
CXC
DC24
DEUA
FV
IPC
M
MIP
S&P
SWAP
TE28
Forwards
Bonos-M
Equity-IBEX
Equity-KOF
Equity-NIKKEI
Equity-S&P
Fx-BRL
Fx-CAD
Fx-EUR
Fx-JPY
Fx-UDI
Fx-USD
Equity-EUROSTOX
Opciones
C&F-FIRA
C&F-LIBOR
C&F-Tiie
Equity-AMXL
Equity-CEMEX
Equity-EUROSTOX
Equity-EWW
Equity-GENTERA
Equity-GFINBUR
Equity-GFNORTE
Equity-HSCE
Equity-IBEX
Equity-IPC
Equity-NIKKEI
Equity-S&P
Equity-SANMEX
Equity-WALMEX
Fx-EUR
Fx-USD
Swaption-TIIE
Swaps
CETES
EURIBOR
LIBOR
TIIE
CCS
CDI
EURIBOR
LIBOR
TIIE
Warrants
GMX
IPC
NKY
SXE
WMX
57
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las garantías y/o colaterales recibidos y entregados por las operaciones
financieras derivadas no realizadas en mercados o bolsas reconocidos
como sigue:
Rubro
Entregados
Tipo de colateral
2014
2013
Otras cuentas por cobrar (Neto)
Entidades financieras del exterior
Entidades financieras mexicanas
Efectivo
Efectivo
$
15,856
4,902
$
7,127
8,145
$
20,758
$
15,272
$
453
$
169
$
453
$
169
$
21,211
$
15,441
Títulos para negociar
Entidades financieras mexicanas
Bonos
gubernamentales
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los Títulos para negociar recibidos como garantías y/o colaterales por las
restringidos.
Rubro
Recibidos
Tipo de colateral
2014
2013
Acreedores por colaterales recibidos en efectivo
Entidades financieras del exterior
Entidades financieras mexicanas
Efectivo
Efectivo
$
3,956
2,077
$
3,186
1,758
$
6,033
$
4,944
$
4,215
$
343
Cuentas de orden
Entidades financieras mexicanas
Entidades financieras del exterior
Bonos
gubernamentales
Bonos
gubernamentales
668
$
4,883
$
343
La Institución en la celebración de operaciones con instrumentos financieros derivados no realizadas en
pacta la entrega y/o recepción de garantías
dichas operaciones. Estos colaterales son pactados contractualmente con cada una de las contrapartes con las
que se opera.
Actualmente los colaterales constituidos designados para el caso de las operaciones con entidades financieras
nacionales así como con entidades financieras extranjeras y clientes institucionales se constituyen mediante
depósitos principalmente en efectivo y en títulos de deuda.
Con respecto a las garantía y/o colaterales distintos a efectivo, la Institución no tiene el derecho de vender u
otorgar en garantía los mismos.
58
Administración sobre las políticas de uso de instrumentos financieros derivados
Las políticas de la Institución permiten el uso de instrumentos financieros derivados con fines de cobertura
y/o negociación.
Los principales objetivos de la operación de estos instrumentos son la cobertura de riesgos y la maximización
de la rentabilidad.
Los instrumentos utilizados son:
Forwards
Futuros
Opciones
Swaps
Swaptions
De acuerdo a las carteras, las estrategias implementadas pueden ser de cobertura o de negociación.
Mercados de negociación:
Listados
Over the Counter (OTC)
Contrapartes elegibles: nacionales y extranjeras que cuenten con las autorizaciones internas.
La designación de agentes de cálculo se determina en la documentación jurídica firmada con las contrapartes.
Para la valuación de los instrumentos financieros derivados se utilizan los precios publicados por los
Proveedores de Precios autorizados.
Las principales condiciones o términos de los contratos se basan en el International Swap Dealer Association
Inc. ( ISDA ) o Contrato Marco local.
Las políticas específicas de márgenes, colaterales y líneas de crédito se detallan en los manuales internos de la
Institución.
Deterioro de instrumentos financieros derivadosAl 31 de diciembre de 2014 y 2013, no existe ningún indicio de deterioro en el riesgo de crédito
( contraparte ) que haya requerido modificar el valor en libros de los activos financieros proveniente de los
derechos establecidos en los instrumentos financieros derivados.
Operaciones con instrumentos financieros derivados, para fines de coberturaAl 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución presenta posiciones de cobertura con Swaps ( Interest Rate
y Cross Currency ) y con forwards de divisas, cuya intención es cubrir diversos riesgos mediante coberturas
de flujo de efectivo y de valor razonable a lo largo del período de vigencia de las coberturas.
59
Información Cuantitativa
Coberturas de Valor Razonable
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las coberturas de valor razonable aplicables son equivalentes a un monto
nominal cubierto de $14,882 y $16,291, respectivamente. Las posiciones primarias que se cubren son
inversiones en valores y cartera de crédito comercial.
Durante el ejercicio de 2014, la Institución estructuró coberturas de valor razonable en su moneda
correspondiente de la siguiente forma:
Instrumento
Valor nominal
(en millones)
Moneda
Elemento y riesgo cubierto
Cartera de crédito comercial
de tasa de interés
Riesgo
Pesos mexicanos
Dólares americanos
Cartera de crédito comercial
de tasa de interés
Riesgo
56
57
Dólares americanos
Título privado PEMEX Riesgo de
tasa de interés y tipo de cambio
Swap IRS
1,968
Swap IRS
Swap CCS
Al 31 de diciembre de 2014, las posiciones en derivados con fines de cobertura de valor razonable en la
moneda correspondiente son las siguientes:
Instrumento
Valor nominal
(en millones)
Moneda
Elemento y riesgo cubierto
Cartera de crédito comercial
de tasa de interés
Riesgo
Pesos mexicanos
Dólares americanos
Cartera de crédito comercial
de tasa de interés
Riesgo
324
157
Dólares americanos
Cartera de crédito comercial Riesgo
de tasa de interés y tipo de cambio
Bonos United Mexican States (UMS)
Riesgo de tasa de interés y tipo de
cambio
Swap IRS
2,780
Swap IRS
Swap CCS
Swap CCS
18
Euros
Swap CCS
30
Libra esterlina
Título privado PEMEX Riesgo de
tasa de interés y tipo de cambio
Swap CCS
57
Dólares americanos
Título privado PEMEX Riesgo de
tasa de interés y tipo de cambio
Swap CCS
825
Unidades de inversión
UDIBONOS Riesgo de tasa de
interés y de inflación
60
Al 31 de diciembre de 2013, las posiciones en derivados con fines de cobertura de valor razonable en la
moneda correspondiente son las siguientes:
Instrumento
Valor nominal
(en millones)
Moneda
Elemento y riesgo cubierto
Cartera de crédito comercial
de tasa de interés
Riesgo
Pesos mexicanos
Dólares americanos
Cartera de crédito comercial
de tasa de interés
Riesgo
495
181
Dólares americanos
Cartera de crédito comercial Riesgo
de tasa de interés y tipo de cambio
Bonos United Mexican States (UMS)
Riesgo de tasa de interés y tipo de
cambio
Swap IRS
2,891
Swap IRS
Swap CCS
Swap CCS
18
Euros
Swap CCS
30
Libra esterlina
Swap CCS
825
Unidades de inversión
Título privado PEMEX Riesgo de
tasa de interés y tipo de cambio
UDIBONOS Riesgo de tasa de
interés y de inflación
Las coberturas de valor razonable hechas por la Institución se extienden en un período que va del año 2015
hasta el año 2025.
El monto de la minusvalía neta acumulada al 31 de diciembre de 2014 y 2013 y que representa la
inefectividad de las coberturas de valor razonable asciende a $(6) y $(15), respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el efecto de valuación del período de la posición primaria cubierta
$(206), respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el efecto de valuación del período de los instrumentos financieros
derivados con fines de cobertura de valor razonable registrado en el estado de resultados consolidado en el
Coberturas de flujo de efectivo
Durante el ejercicio de 2014, la Institución estructuró coberturas de flujo de efectivo en su moneda
correspondiente de la siguiente forma:
Instrumento
Valor nominal
(en millones)
Moneda
Euros
Elemento y riesgo cubierto
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Riesgo
Swap CCS
265
Swap CCS
1,250
Dólares americanos
Emisión de deuda
cambio
Forward Fx-USD
1,675
Dólares americanos
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo de tipo de cambio
Forward Fx-BRL
4,820
Real brasileño
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo de tipo de cambio
Riesgo de tipo de
61
Durante el ejercicio de 2013, la Institución estructuró coberturas de flujo de efectivo en su moneda
correspondiente de la siguiente forma:
Instrumento
Valor nominal
(en millones)
Moneda
Elemento y riesgo cubierto
Riesgo de tasa de
Swap IRS
2,050
Pesos mexicanos
Swap CCS
121
Euros
Swap CCS
630
Dólares americanos
Forward Fx-EUR
206
Euros
Forward Fx-USD
134
Dólares americanos
Forward Fx-BRL
375
Real brasileño
interés
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Emisión de deuda
cambio
Riesgo
Riesgo de tipo de
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Riesgo
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo de tipo de cambio
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo de tipo de cambio
Al 31 de diciembre de 2014, las posiciones en derivados con fines de cobertura de flujo de efectivo en su
moneda correspondiente son las siguientes:
Instrumento
Valor nominal
(en millones)
Moneda
Elemento y riesgo cubierto
Riesgo de tasa de
Swap IRS
2,050
Pesos mexicanos
interés
265
Euros
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Riesgo
Swap CCS
309
Dólares americanos
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Riesgo
Swap CCS
Swap CCS
2,160
Dólares americanos
Emisión de deuda
de cambio
Forward Fx-USD
1,809
Dólares americanos
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo de tipo de cambio
Forward Fx-BRL
5,195
Real brasileño
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo de tipo de cambio
Riesgo de tipo
62
Al 31 de diciembre de 2013, las posiciones en derivados con fines de cobertura de flujo de efectivo en su
moneda correspondiente son las siguientes:
Instrumento
Valor nominal
(en millones)
Moneda
Elemento y riesgo cubierto
Riesgo
Swap IRS
2,550
Pesos mexicanos
de tasa de interés
Swap IRS
175
Pesos mexicanos
406
Dólares americanos
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Riesgo
Swap CCS
121
Euros
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Riesgo
Swap CCS
Swap CCS
910
Dólares americanos
Forward Fx-EUR
206
Euros
Forward Fx-USD
134
Dólares americanos
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo de tipo de cambio
Forward Fx-BRL
375
Real brasileño
Letras del Tesoro del Gobierno de
Brasil Riesgo tipo de cambio
Depósito de Regulación Monetaria
Riesgo de tasa de interés
Emisión de deuda
de cambio
Riesgo de tipo
Cartera de crédito comercial
de tipo de cambio
Riesgo
La parte eficaz de las coberturas de flujo de efectivo reconocida en el capital contable como parte de la
utilidad integral se ajusta al valor menor en términos absolutos entre la ganancia o pérdida acumulada del
instrumento financiero derivado de cobertura y el cambio acumulado en el valor razonable de los flujos de
efectivo del elemento cubierto. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se reconocieron $6 y $(6) en los
resultados del ejercicio correspondiente a la parte ineficaz de las coberturas de flujo de efectivo
respectivamente.
El movimiento correspondiente a la parte eficaz de las coberturas de flujo de efectivo que se encuentra
reconocida en el capital contable como parte de la utilidad integral es como sigue:
2014
Saldo inicial
$
Movimientos del período:
Monto reconocido en la utilidad integral dentro del capital
contable durante el período (neto de impuestos y PTU
diferidos)
Monto reclasificado del capital contable a resultados en el
período (neto de impuestos y PTU diferidos)
Saldo al 31 de diciembre de 2014
$
2013
24
$
90
336
60
(94)
(126)
266
$
24
63
Los periodos e importes que se espera que los flujos de efectivo ocurran y afecten resultados son como sigue:
Menor a 3
meses
Más de 3 meses
y menos de 1
año
Más de 1 año y
menos de 5
años
Más de 5 años
Total
Flujos de efectivo a recibir
$
282
$
856
$
2,629
$
346
$
4,113
Flujos de efectivo a pagar
$
(234)
$
(623)
$
(2,507)
$
(357)
$
(3,721)
Las coberturas vigentes de flujo de efectivo hechas por la Institución se extienden en algunos casos hasta el
a el año
2023 para los créditos comerciales denominados en moneda extranjera.
Coberturas de flujo de efectivo canceladas Durante el mes de junio de 2014, la Institución decidió revocar la designación de la cobertura de flujos de
efectivo con instrumentos financieros derivados IRS que cubrían el Depósito de Regulación Monetaria por un
monto de $500 (valor nocional) cerrando la posición abierta con nuevos Swaps IRS, los cuales se registraron
como derivados de negociación.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución mantiene un saldo en el capital contable dentro del rubro de
respectivamente, el cual corresponde al remanente de la ganancia acumulada, neto del ISR y PTU diferidos
correspondiente, de la parte eficaz del derivado de cobertura que se reconoció en el capital contable como
parte de la utilidad integral durante el período de tiempo en el cual las coberturas estuvieron vigentes y fueron
eficientes. Dicho saldo se está amortizando en función al plazo original de la transacción pronosticada. Los
plazos de dichas amortizaciones oscilan entre el 2015 y 2023.
Durante el ejercicio 2014, se reciclaron de capital contable hacia resultados $148 de la valuación de los swaps
de coberturas que fueron canceladas en ejercicios anteriores. De este importe, $19 corresponden al devengo
los swaps que cubrían el Depósito de Regulación Monetaria, $6 al devengo de la valuación de los swaps que
cubrían la cartera comercial y $1 al devengo de la valuación de los swaps que cubrían el certificado bursátil.
Durante el ejercicio 2013, se reciclaron de capital contable hacia resultados $182 de la valuación de los swaps
de coberturas que fueron canceladas en ejercicios anteriores. De este importe, $30 corresponden al devengo
los swaps que cubrían el Depósito de Regulación Monetaria y $6 al devengo de la valuación de los swaps que
cubrían la cartera comercial.
Al 31 de diciembre de 2014, se han reciclado de capital contable hacia resultados $1,275 de la valuación de
los swaps de coberturas que fueron canceladas en ejercicios anteriores. De este importe, $604 corresponden
valuación de los swaps que cubrían el Depósito de Regulación Monetaria, $15 al devengo de la valuación de
los swaps que cubrían la cartera comercial y $1 al devengo de la valuación de los swaps que cubrían el
certificado bursátil.
Al 31 de diciembre de 2013, se han reciclado de capital contable hacia resultados $1,128 de la valuación de
los swaps de coberturas que fueron canceladas en ejercicios anteriores. De este importe, $585 corresponden
valuación de los swaps que cubrían el Depósito de Regulación Monetaria, $9 al devengo de la valuación de
los swaps que cubrían la cartera comercial y $1 al devengo de la valuación de los swaps que cubrían el
certificado bursátil.
64
Documentación formal de las coberturas
En el momento inicial de la constitución de las coberturas de flujo de efectivo y de valor razonable, la
Institución completa un expediente individual que incluye la siguiente documentación:
La estrategia y objetivo de la entidad respecto a la administración del riesgo, así como la justificación
para llevar a cabo la operación de cobertura.
El riesgo o los riesgos específicos a cubrir.
Constitución de la cobertura, donde se identifican los derivados que contrata con la finalidad de
cobertura y la partida que origina el riesgo cubierto.
Definición de los elementos que conforman la cobertura y referencia al método de la valoración de su
efectividad.
Contratos del elemento cubierto y de la operación de cobertura, así como confirmación de la
contraparte de la cobertura.
Las pruebas de la efectividad periódica de la cobertura, tanto a nivel prospectivo respecto a la
estimación de su evolución futura como a nivel retrospectivo sobre su comportamiento en el pasado.
Estas pruebas se realizan, al menos, al cierre de cada trimestre, de acuerdo a la metodología de
valorización definida en el momento de la constitución del expediente de cobertura.
8.
Cartera de crédito
A continuación se detallan los préstamos otorgados agrupados por sectores económicos al 31 de diciembre de
2014 y 2013:
2014
Créditos a entidades gubernamentales
$
Industria manufacturera
Cartera menudeo
Otras actividades y servicios
Comercio
Comunicaciones y transporte
Construcción
Turismo
Agropecuario
Minería
2013
55,927
$
48,242
182,212
83,954
35,458
10,879
33,028
6,309
9,247
660
409,989
465,916
Intereses cobrados por anticipado
Carga financiera por devengar en operaciones de
arrendamiento financiero
$
37,487
45,816
160,017
62,211
29,258
12,437
32,707
7,218
7,391
679
357,734
395,221
(331)
(256)
(44)
(33)
465,541
$
394,932
La tasa promedio de colocación para la cartera de crédito al 31de diciembre de 2014 y 2013 fue de 11.84% y
12.36% para los créditos en moneda nacional y 3.61% y 3.66% para créditos en dólares americanos,
respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la valuación de la cartera cubierta con operaciones financieras derivadas
asciende a $(44) y $4, respectivamente.
65
Créditos relacionados - Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los créditos otorgados a partes relacionadas de
conformidad con lo establecido en el artículo 73 de la Ley de Instituciones de Crédito, suman un total de
$73,238 y $71,913, respectivamente, los cuales fueron aprobados por el Consejo de Administración. Al 31 de
diciembre de 2014 y 2013, incluye un crédito otorgado a Santander Consumo por $33,689 y $39,803,
respectivamente, así como, un crédito otorgado a Santander Hipotecario por $27,263 y $19,821,
respectivamente. Asimismo, al 31 de diciembre de 2014, incluye un crédito otorgado a Santander Vivienda,
por $2,234. Estos créditos relacionados con Santander Consumo, Santander Hipotecario y Santander Vivienda
(subsidiarias del Banco), para efectos de consolidación fueron eliminados del balance general consolidado.
Política y métodos utilizados para la identificación de créditos comerciales emproblemados - Los créditos
comerciales se identifican como emproblemados en relación con la calificación individual de la cartera,
considerando elementos cuantitativos cuando éstos no son satisfactorios y existen debilidades significativas
en el flujo de efectivo, liquidez, apalancamiento, y/o rentabilidad, mismos que ponen en duda la viabilidad de
la empresa como negocio o cuando éste ya dejó de operar. En lo general, corresponden a acreditados cuya
Política y procedimientos para la identificación concentración de riesgos de crédito - El riesgo de
concentración constituye un elemento esencial de gestión del riesgo. La Institución efectúa un seguimiento
continuo del grado de concentración de las carteras de riesgo crediticio por grupo económico. Este
seguimiento inicia desde la etapa de estudio para admisión, con el levantamiento de un cuestionario a los
socios del grupo acreditado, con lo que se conforma un padrón de empresas y se evalúa la exposición que
tiene el grupo económico tanto por riesgo de crédito como por riesgo de mercado.
Líneas de crédito no ejercidas por clientes - Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las líneas de crédito
autorizadas a clientes no ejercidas por los mismos ascienden a $83,199 y $103,196, respectivamente.
Créditos a entidades gubernamentales - Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los créditos a entidades
gubernamentales que incluyen los derivados de programas de apoyo se integran como sigue:
2014
Programa de beneficios adicionales por la Terminación anticipada de los programas de apoyo de
vivienda
$
Garantías por remanentes de recuperación final créditos
tipo FOVI
Otros créditos otorgados a entidades gubernamentalesCréditos simples
Créditos quirografarios
Reestructuras
Cartera descontada y otros
Total créditos a entidades gubernamentales
$
2013
109
$
219
34
49
52,011
851
1,503
1,419
55,784
32,876
898
1,557
1,888
37,219
55,927
$
37,487
66
Cartera por tipo de crédito y moneda - A continuación se detallan los préstamos otorgados por tipo de crédito
y tipo de moneda, al 31 de diciembre de 2014 y 2013:
Tipo de crédito
Cartera vigente:
Créditos comercialesActividad empresarial o
comercial
Entidades financieras
Entidades gubernamentales
Créditos al consumo
Créditos a la vivienda
Pesos
$
Cartera vencida:
Créditos comercialesActividad empresarial o
comercial
Entidades gubernamentales
Créditos al consumo
Créditos a la vivienda
154,142
5,418
38,504
72,459
95,819
366,342
$
7,929
2
3,165
3,748
14,844
$
Tipo de crédito
Cartera vigente:
Créditos comercialesActividad empresarial o
comercial
Entidades financieras
Entidades gubernamentales
Créditos al consumo
Créditos a la vivienda
2014
Importe valorizado
Dólares
UDIS
381,186
Cartera vencida:
Créditos comercialesActividad empresarial o
comercial
Créditos al consumo
Créditos a la vivienda
142,472
1,724
23,722
66,609
80,264
314,791
960
327,336
-
$
78,290
$
4,495
4,495
212,933
5,580
55,925
72,459
101,189
448,086
1,570
1,570
8,889
2
3,165
5,399
17,455
-
81
1,041
$
6,065
$
2013
Importe valorizado
Dólares
UDIS
$
7,238
2,696
2,611
12,545
$
$
-
Pesos
$
58,791
162
17,421
875
77,249
Total
45,430
522
13,765
864
60,581
$
183
225
60,806
1
$
5,516
5,517
187,903
2,246
37,487
66,609
86,644
380,889
1,273
1,273
7,280
2,696
4,067
14,043
-
-
$
Total
-
42
465,541
$
6,790
$
394,932
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la cartera de crédito de la Institución es una cartera sin restricción.
67
Adquisición de Santander Vivienda El 14 de junio de 2013, la Institución celebró un acuerdo de compra de acciones para adquirir las acciones del
capital social de ING Hipotecaria, S.A. de C.V., Sociedad Financiera de Objeto Múltiple, Entidad No
aprobación de los organismos reguladores correspondientes, misma que fue obtenida durante el mes de
octubre de 2013.
Con fecha 13 de diciembre de 2013, ING Hipotecaria obtuvo aprobación de los accionistas para cambiar su
razón social a Santander Vivienda, S.A. de C.V., Sociedad Financiera de Objeto Múltiple, Entidad Regulada,
mes de septiembre de 2014.
ING Group mantuvo el control de Santander Vivienda hasta la fecha de cierre de la transacción, la cual
A la fecha de cierre de la operación, la Institución formalizó la adquisición del 100% de las acciones comunes
con derecho a voto de Santander Vivienda mediante el pago en efectivo por un importe de $541,
correspondiente al 100% de las acciones y al valor del capital contable de Santander Vivienda al 30 de
septiembre de 2013.
Los activos netos adquiridos a valor razonable ascendieron a $395, los cuales incluyen un portafolio de
créditos hipotecarios con un valor nominal de $11,237 y un valor razonable estimado de $10,772. Se espera
que aproximadamente un portafolio de créditos de $363 no sea recuperado a la fecha de adquisición.
Actualmente, Santander Vivienda está establecida como una subsidiaria del Banco y por el vínculo
patrimonial a partir de la fecha de adquisición se convirtió en una entidad regulada.
En la fecha de adquisición, la Administración de la Institución efectuó el análisis de los valores razonables de
los activos adquiridos y los pasivos asumidos en esta transacción, lo cual generó un crédito mercantil por un
monto de $146, el cual se originó por las sinergias que se generaron a partir de que Santander Vivienda fue
integrada a las operaciones de la Institución.
Los ajustes más relevantes de la contabilización de la compra fueron los correspondientes a la reducción en el
valor de la cartera de crédito por un monto de $465 y la reducción en el valor de los bienes adjudicados por un
monto de $686, lo que originó un efecto en el activo por impuesto diferido de $345. Dichos ajustes han sido
incluidos en los valores que se presentan en el cuadro resumen siguiente.
A continuación se presentan los principales activos adquiridos y pasivos asumidos valuados a valor razonable
a la fecha de adquisición:
Rubro
Efectivo e inversiones en valores
Cartera hipotecaria, neto
Bienes adjudicados, neto
Cuentas por cobrar
Otros activos
Total de activos
$
Otros pasivos
Total de pasivos
557
10,772
202
95
586
12,212
(11,817)
(11,817)
Activos netos adquiridos
Costo de la adquisición
$
395
(541)
Crédito mercantil al 29 de noviembre de 2013
$
(146)
En diciembre de 2014, la Institución concluyó el análisis de las estimaciones con respecto a los valores
razonables de los activos y pasivos adquiridos en esta transacción de acuerdo con la NIF B-7, Adquisiciones
de negocios, y no se identificaron ajustes adicionales a los anteriormente descritos.
70
A partir de la fecha de adquisición y hasta el 31 de diciembre de 2013, Santander Vivienda contribuyó en $20
al margen financiero consolidado y $40 en la utilidad neta consolidada de la Institución. En caso de haberse
efectuado esta adquisición el 1 de enero de 2013, Santander Vivienda hubiera contribuido en $1,259 al
margen financiero consolidado y $(96) a la utilidad neta consolidada del ejercicio 2013.
Cesión de cartera castigada En el mes de diciembre de 2014, la Institución vendió cartera de crédito castigada a una parte relacionada. El
valor nominal de estos créditos fue de $829. El precio de venta de dicha cartera ascendió a $226, generando
asesor externo independiente determinó que dicho precio se encuentra a valores de mercado.
Asimismo, el 26 de noviembre de 2013, la Institución vendió cartera de crédito previamente castigada
reconocida en Santander Consumo, subsidiaria de la Institución, a una entidad independiente de la Institución.
El valor nominal de estos créditos era de $26,259 y el precio de venta de dicha cartera ascendió a $80,
generando una utilidad de $80 en los resultados del ejercicio.
Cesión de cartera de nómina En febrero de 2014, la Institución celebró un contrato de cesión onerosa de cartera crediticia con una entidad
financiera por 19,689 créditos correspondientes al portafolio de cartera de crédito de nómina, cuyo monto
registrado a la fecha de la venta fue de $532. El importe recibido por la venta ascendió a $417, generando una
pérdida en los resultados del ejercicio por $121, misma que fue registrada en el estado de resultados
9.
Cartera reestructurada en UDIS
Al 31 de diciembre de 2012, llegaron a su vencimiento el total de los créditos reestructurados en UDIS que se
registraban en los fideicomisos correspondientes. A la fecha, la Administración de la Institución está en
proceso de liquidación de dichos fideicomisos.
Extinción anticipada de los Programas de Apoyo para Deudores
Con fecha 15 de julio de 2010, se firmó el Convenio para extinguir anticipadamente los Programas de Apoyo
tituciones de crédito estimaron conveniente dar por
terminados, de manera anticipada, los siguientes programas, los cuales fueron creados entre los años 1995 y
1998, derivados de las reestructuras de adeudos, como sigue:
a.
b.
Programa de Apoyo para Deudores de
Programa de Apoyo para la Edificación de Vivienda en Proceso de Construcción en su etapa de
c.
Las instituciones de crédito llegaron a un acuerdo con la SHCP así como con la Comisión. Dicho acuerdo fue
aplicación del esquema del convenio de terminación anticipada, las instituciones de crédito se sujetarán a la
supervisión y vigilancia de la Comisión ajustándose a las observaciones y correcciones que les dé a conocer la
propia Comisión para lo cual deberán proporcionar la información que les sea solicitada en relación con el
cumplimiento del acuerdo.
Fueron sujetos al esquema de terminación anticipada, los créditos reestructurados u otorgados en UDIS al
amparo de los Programas de Apoyo para Deudores, los créditos denominados en moneda nacional que tienen
derecho a recibir los beneficios del Programa de Descuentos, adicionalmente, podrán ser sujetos, los créditos
a la misma fecha, hubieran sido reestructurados así como aquellos créditos que para estar vigentes hubieran
recibido una quita, descuento o bonificación sin importar el monto de ésta, siempre que exista evidencia de
cumplimiento de pagos.
71
Con fecha 26 de julio
de carácter general aplicables a las instituciones de banca múltiple en la terminación anticipada de los
as de registro contable y los requerimientos de
información y auditoría, conducente a la operación del Convenio, así como las reglas especiales para el
adecuado proceso de reestructuración de los créditos susceptibles de recibir los beneficios de los Programas
Hipotecarios y del Convenio.
De acuerdo con lo establecido anteriormente, la Institución llevó a cabo lo establecido en el Convenio con
fecha 15 de julio de 2010, surtiendo efectos en esa misma fecha.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el importe total de las obligaciones de pago del Gobierno Federal para los
Créditos para vivienda asciende a $109 y $219, respectivamente, las cuales se registran en el rubro de
A cada p
inmediato siguiente a la Fecha de Corte y hasta el cierre del mes inmediato anterior a la fecha de pago de cada
una de ellas, utilizando para el mes de enero de 2011 la tasa que resulte del promedio aritmético de las tasas
anuales de rendimiento calculadas con base en el descuento de los CETES a plazo de 91 días emitidos en
diciembre de 2010, y para los meses subsecuentes las tasas de interés de futuros de los CETES a plazo de 91
días del mes inmediato anterior, que publique la empresa Proveedor Integral de Precios, S.A., el día hábil
inmediato siguiente a la Fecha de Corte, o en su caso la del mes más cercano anterior contenida en dicha
publicación, llevadas en curva de rendimiento a plazo de 28 días, dividiendo la tasa resultante entre 360 y
multiplicando el resultado así obtenido por el número de días efectivamente transcurridos durante el período
en que se devengue, capitalizando mensualmente.
Estas obligaciones de pago estarán sujetas a las demás disposiciones contenidas en el Convenio y el Convenio
de Finiquito para Extinguir Anticipadamente el Programa de Apoyo para los Deudores de Créditos de
Vivienda, el Programa de Apoyo para la Edificación de Vivienda en Proceso de Construcción en su Etapa de
Créditos Individualizados y el Acuerdo de Beneficios a los Deudores de Créditos para Vivienda celebrado el
Durante el mes de junio de 2011, como parte de los plazos establecidos en el Convenio, la Administración de
la Institución determinó la correcta aplicación y ejecución del Convenio para extinguir anticipadamente los
Programas de Apoyo para Deudores de Créditos de Vivienda.
Las obligaciones de pago del Gobierno Federal se efectuarán mediante amortizaciones anuales por un período
de 5 años; por lo tanto, al 31 de diciembre de 2014 las amortizaciones pendientes de pago son las siguientes:
Anualidad
Fecha de pago
Quinta
1 de junio de 2015
Importe
$
109
$
109
A partir del 29 de septiembre de 2011, una vez establecido el importe de las anualidades a pagar, la
Administración de la Institución determinó el monto ajustado de la primera anualidad a pagar el 1 de
diciembre de 2011. A su vez, de acuerdo con lo establecido en el Convenio, si la cartera excede el índice de
morosidad estipulado en dicho convenio, la Institución pierde el beneficio de Apoyo a cargo del Gobierno
Federal; sin embargo, en este primer año no se consideró el índice de morosidad con base en lo estipulado en
el Convenio.
El monto ajustado de la primera y segunda anualidad pagada el 1 de diciembre de 2011 y 1 de junio de 2012
ascendió a un importe de $127 y $118, respectivamente. Con fecha 1 de diciembre de 2011 y 1 de junio de
2012, la Administración de la Institución recibió los montos ajustados de la primera y segunda anualidad,
respectivamente.
El monto ajustado de la tercer anualidad pagada el 3 de junio de 2013 ascendió a un importe de $121. Con
fecha 3 de junio de 2013, la Administración de la Institución recibió el monto ajustado de la tercera anualidad.
El monto ajustado de la cuarta anualidad pagada el 2 de junio de 2014 ascendió a un importe de $115. Con
fecha 2 de junio de 2014, la Administración de la Institución recibió el monto ajustado de la cuarta anualidad.
72
El monto máximo que la Institución tendrá que absorber por los deudores de los créditos, que por sus
características, no fueron incorporados en el Esquema de Terminación Anticipada conforme a lo establecido
en el Convenio y en caso de que dichos créditos llegaran a considerarse vigentes, teniendo los deudores el
derecho de recibir los beneficios del Programa de Descuentos, ascendería a $32.
El saldo remanente y la fecha de vencimiento de dichos CETES Especiales que no fueron recomprados por el
Gobierno Federal y que por lo tanto la Institución mantiene en su balance general consolidado al 31 de
diciembre de 2014, es como sigue:
Emisión
Fideicomiso
B4-170713
B4-170720
B4-220707
B4-270701
B4-220804
BC-170720
BC-220804
421-5
424-6
422-9
423-2
431-2
424-6
431-2
Número de títulos
9,155,840
86,723
12,762,386
15,292,752
440,294
2,875
71,442
Fecha de
vencimiento
13-jul-2017
20-jul-2017
07-jul-2022
01-jul-2027
04-ago-2022
20-jul-2017
04-ago-2022
Precio
en pesos
$
$
$
$
$
$
$
91.32700
91.32700
91.32700
91.32700
83.61725
29.45004
29.45004
Millones de pesos
$
836
8
1,166
1,397
37
2
$
3,446
El saldo remanente y la fecha de vencimiento de dichos CETES Especiales que no fueron recomprados por el
Gobierno Federal y que por lo tanto la Institución mantiene en su balance general consolidado al 31 de
diciembre de 2013, es como sigue:
10.
Emisión
Fideicomiso
B4-270701
B4-170713
B4-220707
B4-170720
B4-220804
BC-170720
BC-220804
423-2
421-5
422-9
424-6
431-2
424-6
431-2
Número de títulos
15,292,752
9,155,840
12,762,386
86,723
440,294
2,875
71,442
Fecha de
vencimiento
01-jul-2027
13-jul-2017
07-jul-2022
20-jul-2017
04-ago-2022
20- jul-2017
04-ago-2022
Precio
en pesos
$
$
$
$
$
$
$
88.59659
88.59659
88.59659
88.59659
81.11734
28.68260
28.68260
Millones de pesos
$
1,354
811
1,131
7
36
1
2
$
3,342
Estimación preventiva para riesgos crediticios
El 26 de marzo de 2014, la Comisión emitió una Resolución que modifica las Disposiciones, por medio de la
cual adecúa la metodología aplicable a la calificación de cartera crediticia comercial para los créditos
otorgados al amparo de la fracción II y III del artículo 224 de la Ley de Concursos Mercantiles con el objeto
de hacerla consistente con las modificaciones efectuadas el 10 de enero de 2014 a dicho ordenamiento.
Esta metodología contempla principalmente la consideración de las garantías que se constituyan en términos
del artículo 75 de la Ley de Concursos Mercantiles para la determinación de la Severidad de la Pérdida
aplicando ciertos factores de ajuste o porcentajes de descuento correspondiente a cada tipo de garantía real
admisible.
s de Carácter
calificación de cartera crediticia comercial, con la finalidad de cambiar el modelo de constitución de la
estimación preventiva para riesgos crediticios basado en un modelo de pérdida incurrida hacia un modelo de
pérdida esperada en el que se estimen las pérdidas crediticias de los siguientes 12 meses con la información
crediticia que mejor las anticipe.
73
La Comisión estipuló el reconocimiento del efecto financiero inicial derivado de la aplicación de la
metodología de calificación para la cartera crediticia comercial en el capital contable a más tardar al 31 de
límite para la implementación de este cambio en metodología. El 31 de diciembre de 2013 para reconocer el
efecto financiero inicial de la cartera crediticia comercial y el 30 de junio de 2014 para reconocer el efecto
financiero inicial para la cartera crediticia de entidades financieras. De conformidad con el plazo establecido
por la Comisión, la Institución reconoció el efecto financiero inicial correspondiente a la cartera crediticia de
entidades financieras y a la cartera crediticia comercial al 30 de junio de 2014 y 2013, respectivamente.
Al 30 de junio de 2014 y 2013, el efecto financiero inicial derivado de la aplicación del cambio de
metodología de calificación para la cartera crediticia de entidades financieras y cartera crediticia comercial
originó una constitución y registro de reservas de crédito en el balance general consolidado dentro del rubro
correspondie
mismo importe. Adicionalmente y, de conformidad con lo establecido en la NIF D-4, Impuestos a la utilidad,
la Institución reconoció el relativo Impuesto Sobre la Renta diferido de este efecto financiero inicial derivado
del cambio de metodología de calificación de la cartera crediticia de entidades financieras y de la cartera
de los trabajadores en
respectivamente. Por lo tanto, el efecto financiero inicial reconocido en el capital contable dentro del rubro de
cartera crediticia de entidades financieras y de cartera crediticia comercial asciende a $58 y $2,412,
respectivamente, neto del Impuesto Sobre la Renta diferido que le es relativo.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se mantiene una estimación preventiva para riesgos crediticios por
$16,951 y $16,222, respectivamente, que se asignó como sigue:
Cartera
vigente
2014
Créditos comerciales
Créditos a la vivienda
Créditos al consumo
Total
Total
Estimación
asignada
$
3,173
628
6,000
$
4,094
1,036
2,020
$
7,267
1,664
8,020
$
9,801
$
7,150
$
16,951
Cartera
vigente
2013
Créditos comerciales
Créditos a la vivienda
Créditos al consumo
Cartera
vencida
Cartera
vencida
Estimación
asignada
$
3,042
740
6,294
$
3,155
1,203
1,788
$
6,197
1,943
8,082
$
10,076
$
6,146
$
16,222
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución mantenía una estimación preventiva para riesgos crediticios
equivalente al 97% y 116% de la cartera vencida, respectivamente.
74
11.
Otras cuentas por cobrar, neto
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
2014
Deudores por liquidación de operaciones
Colaterales otorgados en efectivo por operaciones
no realizadas en mercados o
Otras cuentas por cobrar
Préstamos al personal
Impuestos a favor e impuestos acreditables
$
15,015
$
20,758
5,584
3,317
7,053
51,727
Estimación para cuentas de cobro dudoso
Total
2013
10,915
15,272
5,443
3,014
8,619
43,263
(514)
$
51,213
(533)
$
42,730
Los Deudores por liquidación de operaciones al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
2014
Títulos de deuda
Acciones y sobre índices
Divisas
Otros
Total
12.
2013
$
10,610
435
2,926
1,044
$
7,180
197
3,082
456
$
15,015
$
10,915
Bienes adjudicados, neto
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
2014
Inmuebles adjudicados
Inmuebles prometidos en venta
$
946
4
950
(592)
$
$
358
$
Menos- Reserva para baja de valor de bienes inmuebles
Total
2013
1,563
3
1,566
(1,141)
425
Los movimientos de la reserva para baja de valor de bienes inmuebles se resumen a continuación por los
ejercicios terminados el 31 de diciembre de 2014 y 2013:
2014
Saldo inicial
$
Reserva de bienes adjudicados de Santander Vivienda por
valuación a valor razonable
Resultados
Aplicación de reserva por venta de adjudicados y otros
Saldo final
2013
1,141
$
-
807
38
(104)
31
(580)
$
592
400
$
1,141
Durante el mes de diciembre de 2013, la Institución firmó un acuerdo con una entidad del sector financiero en
relación con la venta de 1,309 bienes adjudicados. La transacción concluyó el 31 de enero de 2014 con un
precio de venta de $282 generando una utilidad antes de impuestos de $149, misma que se registró en el
76
13.
Inmuebles, mobiliario y equipo, neto
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
Depreciación
acumulada
Costo de adquisición
Valor neto en libros
Inmuebles destinados a oficinas
Gastos de instalación
Equipo de cómputo
Mobiliario y equipo de oficinas
Equipo de comunicación
Equipo periférico de cómputo
Equipo de transporte terrestre
Otros equipos
$
1,076
5,826
431
1,191
216
587
178
18
$
(372)
(2,400)
(278)
(659)
(96)
(372)
(86)
(1)
$
704
3,426
153
532
120
215
92
17
Saldos al 31 de diciembre de 2014
$
9,523
$
(4,264)
$
5,259
Inmuebles destinados a oficinas
Gastos de instalación
Equipo de cómputo
Mobiliario y equipo de oficinas
Equipo de comunicación
Equipo periférico de cómputo
Equipo de transporte terrestre
Otros equipos
$
1,076
5,140
383
1,070
138
484
176
17
$
(357)
(2,086)
(236)
(571)
(76)
(299)
(94)
(1)
$
719
3,054
147
499
62
185
82
16
Saldos al 31 de diciembre de 2013
$
8,484
$
(3,720)
$
4,764
Los movimientos en los inmuebles, mobiliario y equipo son como sigue:
Costo de adquisición:
Saldos al 1de enero de 2013
$
7,358
Adiciones
Adquisición de activos de Santander Vivienda
Disposiciones
1,313
37
(224)
Saldos al 31 de diciembre de 2013
8,484
Adiciones
Disposiciones
1,279
(240)
Saldos al 31 de diciembre de 2014
Depreciación acumulada:
Saldos al 1de enero de 2013
$
9,523
$
(3,272)
Adiciones
Adquisición de activos de Santander Vivienda
Disposiciones
(649)
(28)
229
Saldos al 31 de diciembre de 2013
(3,720)
Adiciones
Disposiciones
Saldos al 31 de diciembre de 2014
(784)
240
$
(4,264)
Saldo neto al 31 de diciembre de 2013
$
4,764
Saldo neto al 31 de diciembre de 2014
$
5,259
77
Los porcentajes de depreciación y amortización anual se indican a continuación:
Porcentaje
Inmuebles destinados a oficinas
Mobiliario y equipo de oficinas
Equipo de cómputo
Equipo periférico de cómputo
Equipo de transporte terrestre
Equipo de comunicación
Gastos de instalación
Otros equipos
2% al 5%
10%
25%
25%
20%
20%
10%
10% y 20%
Fibra Uno
Durante el segundo trimestre de 2012 la Institución firmó un contrato con Fibra Uno, S.A. de C.V. (en lo
sucesivo, Fibra Uno ) en relación con la venta de 220 propiedades (sucursales, oficinas y lugares de
estacionamiento) y el arrendamiento posterior de la misma por un período de 20 años. Esta transacción estuvo
sujeta a la aprobación de los organismos regulatorios correspondientes, la cual fue aprobada en el mes de
mayo de 2012.
El contrato de arrendamiento, es considerado como un arrendamiento operativo, no es cancelable e incluye
una opción para renovar hasta cuatros períodos consecutivos de cinco años cada uno con unas tasas de
mercado que se determinarán en la fecha de renovación. El contrato de arrendamiento incluye ajustes de
alquiler basados en el Índice Nacional de Precios al Consumidor y no contiene cláusulas de pagos de renta
contingentes basadas en volúmenes u opciones de compra, ni imponen restricciones sobre la capacidad de la
Institución de pagar dividendos, contratar deuda o entrar en acuerdos de rentas adicionales.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los pagos mínimos futuros de acuerdo con el contrato de arrendamiento
operativo son los siguientes:
Rentas
14.
Fibra Uno
Otros
Total
2015
2016
2017
2018
2019
2020 en adelante
$
253
266
276
276
276
3,401
$
161
300
482
778
398
180
$
414
566
758
1,054
674
3,581
Pagos mínimos futuros
$
4,748
$
2,299
$
7,047
Inversiones permanentes
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
Porcentaje de
participación
en 2014
Institución
Otras inversiones
Varias
Total
2014
2013
$
152
$
144
$
152
$
144
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la participación en el resultado de subsidiarias no consolidadas y
asociadas es como sigue:
Institución
Otras inversiones
2014
2013
$
79
$
80
$
79
$
80
78
15.
Otros activos
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
2014
Intangibles:
Crédito mercantil (1)
Pagos anticipados
Software y desarrollos informáticos adquiridos
Menos
$
2013
1,735
498
4,487
6,720
(2,142)
4,578
Amortización acumulada de intangibles
Otros activos:
Depósitos en garantía
$
1,735
422
5,405
7,562
(3,389)
4,173
39
39
$
4,617
39
39
$
4,212
Los gastos por software se amortizan en un plazo de 3 años a partir de la fecha de erogación y los gastos por
licencias se amortizan en un plazo de 3.3 años a partir de su utilización. La amortización de los activos
.
(1)
Incluye el crédito mercantil generado por la adquisición de Santander Vivienda a ING Group por $146
y el crédito mercantil generado por la adquisición del negocio hipotecario adquirido a GE por $1,589.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, ambos créditos mercantiles no tiene indicios de deterioro.
Crédito mercantil
Los movimientos en el Crédito mercantil son como sigue:
2014
Saldo al inicio del año
Adiciones (Adquisición de Santander Vivienda)
$
Saldo al final del año
$
2013
1,735
$
1,589
146
1,735
$
1,735
-
Software y desarrollos informáticos adquiridos
Los movimientos en el software y desarrollos informáticos adquiridos son como sigue:
Costo de adquisición:
Saldos al 1° de enero de 2013
$
Adiciones
Disposiciones
933
(99)
Saldos al 31 de diciembre de 2013
5,405
Adiciones
Disposiciones
Saldos al 31 de diciembre de 2014
4,571
1,226
(2,144)
$
4,487
79
Amortización acumulada:
Saldos al 1° de enero de 2013
$
Adiciones
Disposiciones
(970)
98
Saldos al 31 de diciembre de 2013
(3,389)
Adiciones
Disposiciones
Saldos al 31 de diciembre de 2014
16.
(2,517)
(897)
2,144
$
(2,142)
Saldo neto al 31 de diciembre de 2014
$
2,345
Saldo neto al 31 de diciembre de 2013
$
2,016
Posición en moneda extranjera
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los activos y pasivos de la Institución en moneda extranjera ascienden a:
Millones de dólares americanos
2014
2013
Disponibilidades
Cuentas de margen
Inversiones en valores
Derivados (Neto)
Cartera de crédito
Ajuste de valuación por cobertura de activos financieros
Otras cuentas por cobrar (Neto)
Captación tradicional
Préstamos interbancarios y de organismos
Acreedores diversos y otras cuentas por pagar
Operaciones por reporto (Neto)
Obligaciones subordinadas en circulación
Posición activa (pasiva)
Equivalente en moneda nacional
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013,
por dólar americano, respectivamente.
$
2,516
61
2,025
(2,962)
5,301
(6)
800
(4,171)
(1,732)
(451)
(123)
(1,324)
1,735
27
1,499
(2,197)
4,603
(9)
585
(3,076)
(1,094)
(555)
(266)
(1,291)
(66)
(39)
(973)
$
(510)
$14.7414 y $13.0843
Al 20 de febrero de 2015, la posición en moneda extranjera (no auditada), es similar a la del cierre del
a fecha es de $15.0757 por dólar americano.
Banco de México establece límites a los pasivos en moneda extranjera que la Institución obtenga directamente
a través de sus agencias, sucursales o filiales en el extranjero, así como el coeficiente de liquidez el cual, se
determina diariamente para tales pasivos con el objeto de que la Institución en un plazo razonable estructuren
los programas de contingencia, así como para fomentar una captación a mayor plazo.
La Institución efectúa operaciones con un gran número de monedas extranjeras, principalmente dólar
americano, euro y yen japonés. Debido a que las paridades de otras monedas con relación al peso se
encuentran referenciadas al dólar americano, la posición en moneda extranjera de todas las divisas se
consolida en dólares americanos al cierre de cada mes.
80
Senior Notes
La Institución realizó el 9 de noviembre de 2012 la colocación de títulos de deuda denominados Senior
Notes por un monto de 1,000 millones de dólares americanos a un plazo de 10 años. Los títulos fueron
emitidos y colocados conforme a la Regla 144A y la Regulación S de la Ley de Valores de 1933 de los
Estados Unidos de América. Los intereses se pagarán semestralmente, cada 9 de mayo y 9 de noviembre,
comenzando el 9 de mayo de 2014. El principal se pagará al vencimiento de los títulos (9 de noviembre de
2022). Los títulos devengarán intereses a una tasa de 4.125% anual. El principal se pagará al vencimiento de
los títulos, o en su caso, en la fecha en que se amorticen anticipadamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución tiene colocada deuda a corto y largo plazo con un valor de
mercado de $27,028 y $26,253, respectivamente, misma que se integran como sigue:
Instrumento
Certificados
bursátiles
Certificados
bursátiles
Certificados
bursátiles
Certificados
bursátiles
Certificados
bursátiles
Certificados
bursátiles
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
2014
$
Plazo
Tasa referenciada a
1,700
9-mar-2021
-
5,000
27-ene-2014
-
730
27-ene-2014
2,800
2,800
21-sep-2016
1,300
1,300
21-sep-2016
Tasa Fija 8.91%
Tasa Variable (TIIE + 20 puntos
básicos)
Tasa Variable (TIIE + 20 puntos
básicos)
Tasa Variable (TIIE + 50 puntos
básicos)
Tasa Variable (TIIE + 50 puntos
básicos)
986
58
20
5
8
11
1,491
87
50
12
987
11
93
200
131
20
15
28
5
8
11
20
13
7
150
11
20
10
13
13
-
23-nov-2017
11-jun-2014
29-may-2014
5-may-2014
26-ago-2015
15-oct-2015
28-nov-2014
14-ene-2014
04-ago-2015
18-ago-2015
28-ago-2014
24-ene-2014
28-ene-2014
13-feb-2014
10-ene-2014
13-ene-2014
10-ene-2014
17-ene-2014
27-feb-2014
02-ene-2014
20-ene-2015
02-mar-2017
13-mar-2017
16-mar-2017
24-mar-2017
Tasa Fija (9.05%)
Tasa Variable ( TIIE)
Tasa Variable (TIIE)
Tasa Variable (TIIE)
Tasa Variable (TIIE)
Índice (IBEX35)
Tasa Variable (TIIE)
Tasa Variable (TIIE)
Tasa Variable (TIIE)
Tasa Variable (TIIE)
Índice (STOXX 50)
Tipo de Cambio
Tipo de Cambio
Tipo de Cambio
Tasa Fija (9.3%)
Tipo de Cambio
Tasa Fija (6.0%)
Tasa Fija (10%)
Tasa Fija (2.5%)
Tasa Fija (5.5%)
Índice (Euro STOXX 50)
Índice (Euro STOXX 50)
Índice (Euro STOXX 50)
Índice (Euro STOXX 50)
Índice (Euro STOXX 50)
1,700
2013
$
82
Instrumento
2014
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Bonos bancarios
Senior notes
Subtotal
12
58
10
20
11
23
18
846
100
614
240
561
385
16
20
18
11
28
24
34
107
276
600
13
14,741
27,314
Menos Costos de emisión
Más Valuación Bonos
Intereses
devengados
Total
2013
13,084
26,380
(260)
(260)
(177)
-
151
$
27,028
Plazo
Tasa
06-abr-2017
07-abr-2016
26-may-2016
08-jun-2016
18-jun-2015
19-jun-2015
24-jun-2015
29-jun-2017
08-ene-2015
03-ago-2017
24-ago-2016
06-sep-2017
08-sep-2017
09-sep-2015
06-ene-2015
13-ene-2015
30-ene-2015
05-ene-2015
17-feb-2015
14-oct-2016
06-nov-2017
17-nov-2016
04-ene-2018
04-ene-2018
29-oct-2022
Índice (Euro STOXX 50)
Índice (Euro SX7E)
Índice(Euro SX5E)
Índice(Euro SX5E)
Índice (Euro SX7E)
Índice (NIKKEI 225)
Índice (Euro SX7E)
Índice (IBEX35)
Tipo de Cambio
Índice(Euro SX5E)
Índice (HSCEI y S&P 500)
Índice (Euro SX5E)
Índice (Euro SX5E)
Índice (Euro SX5E)
Tipo de Cambio
Tipo de Cambio
Tipo de Cambio
Tipo de Cambio
Tipo de Cambio
Índice (Índice Hang Semg)
Índice (S&P500)
Índice (IBEX35)
Índice (EURO STOXX Oil & Gas)
Índice (EURO STOXX Oil & Gas)
Tasa Fija ( 4.125%)
133
$
26,253
83
Los principales saldos por cobrar y por pagar con compañías relacionadas de la Institución al 31 de diciembre
de 2014 y al 31 de diciembre de 2013, ascienden a:
2014
Por cobrarDisponibilidades
Deudores por reporto (1)
Operaciones con instrumentos financieros
derivados (activo) (2)
Cartera de crédito vigente (3)
Otras cuentas por cobrar (Neto) (4)
Por pagarDepósitos a plazo (5)
Títulos de crédito emitidos (6)
Acreedores por reporto
Préstamos interbancarios y de otros organismos
Operaciones con instrumentos financieros
derivados (pasivo) (2)
Otras cuentas por pagar
Acreedores por liquidación de operaciones
Obligaciones subordinadas en circulación (7)
2013
$
$
126
629
$
$
67
1,134
$
$
$
28,089
2,696
4,465
$
$
$
19,999
3,188
5,572
$
$
$
$
2,526
727
22,268
$
$
$
$
1,382
774
60,041
3,175
28,786
2,158
975
14,630
$
$
$
$
20,944
230
1,104
12,766
-
$
$
$
$
Las principales transacciones realizadas con sus compañías relacionadas y afiliadas son (a valores nominales)
al 31 de diciembre de 2014 y al 31 de diciembre de 2013:
2014
2013
Ingresos porIntereses
Comisiones cobradas
$
$
176
4,927
$
$
187
4,727
Egresos porIntereses
Gastos de administración
Servicios de tecnología
$
$
$
2,245
326
1,761
$
$
$
2,264
319
1,728
Resultado por intermediación, neto
$
(1,744)
$
512
(1)
Al 31 de diciembre de 2014, el saldo de las operaciones de reporto en deudores y acreedores se integra
principalmente como sigue:
Activas
Casa de Bolsa Santander, S.A. de C.V., Grupo
Financiero Santander México
(2)
$
Pasivas
629
$
19,865
Al 31 de diciembre de 2014, las operaciones con instrumentos financieros derivados activas y pasivas
se integran como sigue:
2014
Activas
Banco Santander, S.A.
(España)
Santander Benelux, S.A.,
N.V.
Abbey National Treasury
Services plc (Londres)
Otros
$
27,256
$
-
28,339
Activas
$
828
5
$
2013
Pasivas
28,089
426
21
$
28,786
$
Pasivas
12,095
$
12,599
7,822
8,291
70
12
42
12
19,999
$
20,944
86
(3)
Al 31 de diciembre de 2014, Produban Se
la Institución por
unos montos de $1,413 y $1,245 respectivamente, a una tasa promedio de 3.39% (PSIG) y 6.14%
(SCS).
de
la Institución por unos montos de $1,751, $336, $1,086 y $15 respectivamente, a una tasa promedio de
6.16% (SCS), 6.94% (Polanco), 3.37% para (PSIG) y 7.79% para (GKM).
(4)
Al 31 de diciembre de 2014, las otras cuentas por cobrar se integran principalmente por:
Operaciones pendientes de liquidar por $2,215 a Banco Santander, S.A. (España).
s sucursales del Banco.
Garantías por operaciones con instrumentos financieros derivados (colaterales) operados con
Banco Santander, S.A. (España) por $756.
Saldos disponibles en contratos de Inversión por $469 a Banco Santander, S.A. (España).
Al 31 de diciembre de 2013, las otras cuentas por cobrar se integran principalmente por:
Operaciones pendientes de liquidar por $3,313 a Banco Santander, S.A. (España).
colocación de pólizas de seguros a través de las sucursales del Banco.
Garantías por operaciones con instrumentos financieros derivados (colaterales) operados con
Benelux, S.A. N.V. $424 y en Banco Santander, S.A. (España) por $676.
(5)
Al 31 de diciembre de 2014, los depósitos a plazo se integran como sigue:
Sociedad
Promociones y
Servicios Santiago,
S.A.
Grupo Financiero
Santander México,
S.A.B. de C.V.
ISBAN México, S.A.
de C.V.
Promociones y
Servicios Monterrey,
S.A. de C.V.
Otras
Instrumento
Monto
Pagaré dólares
americanos
$
Pagaré moneda
nacional
Pagaré dólares
americanos
Pagaré dólares
americanos
Pagaré
$
(6)
Plazo (años)
Tasa
1,789
3 días
0.1200%
254
2 días
2.98%
181
4 días
0.1200%
133
169
3 días
Varios
0.1200%
Varios
2,526
Al 31 de diciembre de 2014 Banco Santander, S.A. (España) mantiene una inversión en títulos de
crédito emitidos por la Institución, las características de esta inversión son:
Serie
Monto
Plazo (días)
BSANTM
$
727
Total
$
727
3,671
Tasa
4.125
87
(7)
Al 31 de diciembre de 2014 Banco Santander, S.A. (España) mantiene una inversión en las
obligaciones subordinadas emitidas por la Institución, las características de esta inversión son:
Serie
Monto
Obligaciones subordinadas
$
14,630
Total
$
14,630
Plazo (días)
3,960
Tasa
5.95
consolidado, se incluyen $1,525 con Banco Santander, S.A. (España), a una tasa de 0.8089% y a un plazo de
442 días.
La Institución tiene contratos de prestación de servicios profesionales con ISBAN México, S.A. de C.V.
( Isban ), Ingeniería de Software Bancario, S.L. España ( Isban España ), Produban México, S.A. de C.V.
( Produban ) y Produban Servicios Informáticos Generales, S.L. ( Produban España ), quienes le proveen de
servicios de desarrollo y operación de sistemas, entre otros. Asimismo, la Institución adquirió software
desarrollado por Isban, Isban España, Produban y Produban España por un importe de $980 y $722 al 31 de
diciembre de 2014 y 2013, respectivamente.
La Administración de la Institución considera que las operaciones celebradas con partes relacionadas fueron
determinadas considerando los precios y montos de las contraprestaciones que hubieran utilizado con o entre
partes independientes en operaciones comparables.
22.
Obligaciones de carácter laboral
De acuerdo con la LFT, la Institución tiene obligaciones por concepto de indemnizaciones y primas de
antigüedad pagaderas a empleados que dejen de prestar sus servicios bajo ciertas circunstancias, asimismo,
existen otras obligaciones que se derivan del contrato colectivo de trabajo.
La Institución registra anualmente el costo neto del período para crear un fondo que cubra el pasivo neto
proyectado por prima de antigüedad, pensiones, gastos médicos e indemnizaciones, a medida que se devenga
de acuerdo con cálculos actuariales efectuados por actuarios independientes. Estos cálculos están basados en
el método de crédito unitario proyectado con base en parámetros establecidos por la Comisión. Por lo tanto, se
está provisionando el pasivo que a valor presente cubrirá la obligación por beneficios definidos, a la fecha
estimada de retiro del conjunto de empleados que laboran en la Institución.
De acuerdo con los contratos colectivos e individuales de trabajo, la Institución tiene un pasivo por beneficios
posteriores al retiro, consistente en el pago del 100% de ciertos gastos médicos de sus empleados una vez que
se retiren, así como por sus jubilados y sus familiares de acuerdo con los contratos correspondientes. La
Institución cuenta con un plan de pensiones de contribución definida, el cual consiste en que dicha institución
acepta entregar montos de efectivo preestablecidos a un fondo de inversión determinado, en los que los
beneficios de los trabajadores consistirán en la suma de dichas aportaciones, más o menos las ganancias o
pérdidas en la administración de tales fondos de aquellos trabajadores que decidieron adherirse al nuevo plan,
el cual fue opcional para los mismos. Durante el año 2014 y 2013, el monto reconocido como un gasto por la
Institución por el plan de contribución definida ascendió a $246 y $226, respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, aproximadamente el 1.8% y 2.08% (no auditados) de los trabajadores que
laboran en el Banco, respectivamente, continúan en el plan de beneficio definido de pensiones y el resto optó
por adherirse al plan de contribución definida. A esa misma fecha el saldo de la inversión del plan de
beneficios definidos de la Institución asciende a $4,479 y $4,575 millones de pesos, respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, aproximadamente el 83.3% y 80.54% (no auditados) de los trabajadores
que laboran en la Institución inscritos en el plan de contribución definida, se encuentran incorporados en el
esquema de subcuenta de Cobertura Médica al Retiro.
88
Al 31 de diciembre de 2014, la Institución amortiza las variaciones en supuestos para el plan de pensiones por
jubilación en 10.25 años, para el plan de gastos médicos a jubilados en 9.25 años y para el plan de primas de
antigüedad en 14.10 años, respectivamente, con base en la vida laboral promedio remanente.
Al 31 de diciembre de 2013, la Institución amortiza las variaciones en supuestos para el plan de pensiones por
jubilación en 12.25 años, para el plan de gastos médicos a jubilados en 11.25 años y para el plan de primas de
antigüedad en 14.60 años, respectivamente, con base en la vida laboral promedio remanente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los saldos y movimientos de las obligaciones laborales derivadas de los
planes de beneficios definidos de las entidades de la Institución, en donde se incluyen plan de pensiones,
primas de antigüedad, gastos médicos e indemnizaciones, se muestran como sigue:
2014
Obligaciones por beneficios definidos
Valor razonable de los activos del plan
Pasivo no fondeado
$
(7,008)
4,480
(2,528)
Partidas pendientes de amortizar:
Pérdidas actuariales no reconocidas
Pasivo neto proyectado
2013
$
(6,580)
4,576
(2,004)
1,960
$
(568)
1,685
$
(319)
Al 31 de diciembre de 2014, el pasivo neto proyectado correspondiente a las remuneraciones al término de la
relación laboral por causas distintas de reestructuración asciende a $404.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, las obligaciones por beneficios adquiridos ascienden a $5,306 y $4,782,
respectivamente.
El costo neto del período se integra como sigue:
2014
Costo de servicios del año
Costo financiero
Menos - Rendimiento de los activos del fondo
Amortización de pérdidas actuariales
Reconocimiento inmediato de pérdidas actuariales del ejercicio
Costo neto del período en adquisición de Santander Vivienda
Efectos de reducción y liquidación anticipada
Costo neto del período
$
2013
143
564
(415)
113
33
$
164
510
(325)
156
57
5
5
$
572
(6)
$
432
Las hipótesis económicas utilizadas fueron:
Tasa de descuento
Tasa de rendimiento esperado de los activos
Tasa de incremento de salarios
Tasa de inflación médica
2014
2013
8.25%
8.50%
5.00%
7.12%
9.00%
9.25%
5.00%
7.12%
En el mes de julio de 2001, la Institución celebró un convenio de operación del seguro colectivo de rentas
vitalicias de cierto personal jubilado con Principal México Compañía de Seguros, S.A. de C.V. ( Principal ).
En dicho convenio se establece que mediante el pago de la prima única por parte de la Institución, Principal se
compromete a pagar a los asegurados jubilados una renta vitalicia hasta el fallecimiento del último asegurado
jubilado.
89
De acuerdo con el convenio antes mencionado la Institución no tendría ninguna afectación patrimonial en el
futuro sobre estos asegurados, en virtud de que el riesgo fue transferido a Principal, sin embargo, con el objeto
de registrar en su balance general consolidado la obligación legal que la Institución mantiene hacia sus
jubilados, la Institución registra la obligación por beneficios proyectados de los asegurados jubilados cedidos
a Principal dentro de las obligaciones laborales, así como una cuenta por cobrar a largo plazo con Principal,
obligaciones por beneficios proyectados fueron calculados por los asesores actuariales externos de la
Institución al cierre del ejercicio, con base en las premisas e hipótesis que se utilizan en el estudio actuarial de
los pasivos laborales por el resto del personal. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, dicho pasivo asciende a
$905 y $921, respectivamente y se registra por separado en el rub
en los estados financieros consolidados se elimina contra el
del balance general consolidado.
Las reservas para obligaciones laborales netas de las inversiones en el fondo, se presentan en el balance
general consolidado
El movimiento del pasivo neto proyectado fue como sigue:
2014
Saldo inicial
Pago por beneficios
Provisión del año
Pasivo neto proyectado por adquisición Santander Vivienda
Aportación del año
Pasivo neto proyectado
2013
$
(319)
171
(438)
6
12
$
(492)
128
(572)
(14)
631
$
(568)
$
(319)
El movimiento del fondo fue como sigue:
2014
Saldo inicial
Aportaciones
Rendimiento real del fondo
Pagos efectuados
Fondo por adquisición de Santander Vivienda
Traspaso del fondo de contribución definida
Saldo final
$
2013
4,576
12
338
(432)
$
4,489
631
(86)
(442)
1
(17)
$
4,576
(14)
$
4,480
Al 31 de diciembre de 2014, la Institución cuenta con activos vinculados al plan de beneficios definidos.
Dichos activos se encontraban invertidos de la siguiente forma:
Importe
Renta fijaTítulos gubernamentales
Otro tipo de títulos y efectivo
Renta variable
%
$
2,922
417
1,168
65%
9%
26%
$
4,507
100%
Rendimiento esperado
$
417
Rendimiento real
$
336
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no existe fondo constituido correspondiente a remuneraciones al término
de la relación laboral por causas distintas de reestructuración.
90
Al 31de diciembre de 2014 y 2013, los cambios en el valor presente de la obligación por beneficios definidos:
2014
Valor presente de la obligación por beneficios definidos al 1º
de enero de 2014 y 2013
Costo laboral del servicio actual
Costo financiero
Pago real de beneficios durante el año
Extinción de obligaciones
Obligación por adquisición de Santander Vivienda
(Ganancia) Pérdida actuarial sobre la obligación
Valor presente de la obligación por beneficios definidos al 31
de diciembre de 2014 y 2013
$
2013
6,580
143
564
(603)
(26)
$
7,292
164
510
(569)
(15)
18
(820)
$
6,580
350
$
7,008
Un incremento de un punto porcentual en la tasa de tendencia de los costos de atención médica para cada año
hubiera resultado en una obligación por beneficios definidos adicional de $704 y de $768 al 31 de diciembre
de 2014 y 2013, respectivamente, así como un aumento en el costo neto del periodo del ejercicio 2014 y 2013
de $126 y de $135, respectivamente. Un decremento de un punto porcentual en la tasa de tendencia de los
costos de atención médica para cada año hubiera resultado en una reducción de la obligación por beneficios
definidos de $574 y de $621 al 31 de diciembre de 2014 y 2013, respectivamente, así como una baja en el
costo neto del período del ejercicio 2014 y 2013 de $104 y de $108, respectivamente.
23.
Participación de los trabajadores en las utilidades
La Institución determina la base de PTU considerando la misma que se determina para efectos del impuesto
sobre la renta, sin limitarla a un mes de sueldo de acuerdo con lo establecido en la fracción III del artículo 127
de la LFT.
El monto de la PTU diferida registrada en resultados en 2014 y 2013
y $(3,200), respectivamente. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013
se tiene un pasivo por un importe de $213 y $209 por PTU corriente pendiente de pago, respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la PTU diferida se integra como sigue:
2014
Activo por PTU diferida:
Estimación preventiva para riesgos crediticios pendientes de
deducir
Inmuebles, mobiliario y equipo y cargos diferidos
Pasivos acumulados
Pérdidas fiscales por amortizar de acciones
Comisiones e intereses cobrados por anticipado
Bienes adjudicados
Plusvalía de instrumentos financieros
PTU diferida activo
$
2013
1,930
645
445
766
121
47
158
4,112
$
1,795
653
333
765
112
34
94
3,786
Pasivo por PTU diferida:
Obligaciones laborales
Operaciones financieras derivadas de tipo de cambio
Pagos anticipados
Otros
PTU diferida pasivo
(12)
(646)
(51)
(39)
(748)
(22)
(107)
(44)
(18)
(191)
Menos - Reserva constituida
(225)
(329)
PTU diferida activo (neto)
$
3,139
$
3,266
91
24.
Acreedores por liquidación de operaciones
Al 31 de diciembre, se integran como sigue:
2014
Títulos de deuda
Acciones sobre índices
Divisas
Contratos de opciones
25.
2013
$
8,522
268
14,993
682
$
12,693
275
15,421
297
$
24,465
$
28,686
Acreedores diversos y otras cuentas por pagar
Al 31 de diciembre, se integran como sigue:
2014
Inversiones para pensiones de personal y primas de antigüedad
Provisión para obligaciones laborales al retiro
Pasivo neto proyectado
$
Provisiones y acreedores diversos
Cheques de caja y certificados
Cartas de crédito y giros por pagar
Impuesto al valor agregado por pagar
Otras obligaciones
Compensación bancos acreedores
(4,480)
5,048
568
2013
$
14,592
1,015
1,075
809
189
3,785
$
22,033
(4,576)
4,895
319
20,094
1,228
1,018
740
978
11,308
$
35,685
Dentro del rubro de provisiones para obligaciones diversas, se incluyen diversas reservas para contingencias
fiscales, laborales y legales constituidas por la Institución al cierre del ejercicio.
Plan de Acciones Vinculado a Objetivos
La Administración de la Institución
Plan ) el cual fue aprobado localmente por el Comité de Auditoría y Prácticas Societarias, y
por el Consejo de Administración, así como por la Asamblea General de Accionistas. Dicho Plan consiste en
Performance Shares
rios
elegibles en la Institución durante el tiempo establecido para el correspondiente ciclo y al cumplimiento de
objetivos vinculados a: a) el retorno total para el accionista ( RTA ), según la evolución de la cotización de
las acciones de la Casa Matriz, y b) el beneficio por acción ( BPA ).
El Plan está conformado por cinco ciclos donde se asignó un número máximo de acciones representativas del
capital de la Casa Matriz para el 2009 hasta el 2014, en función del cumplimiento de los objetivos antes
mencionados.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución tiene un cargo a resultados por este concepto por un monto
de $10 y $36, respectivamente.
92
Plan de Previsión Patrimonial
El 27 de abril de 2009 fue aprobado por el Consejo de Administración de Banco Santander, S.A. (España) un
integrar en la compensación total del directivo participante. Este Programa está dirigido únicamente a un
sector reducido, (designado por la Dirección de Recursos Humanos de Banco Santander, S.A. (España)) de 17
Directivos del Banco y la Casa de Bolsa.
El Programa consiste en una aportación de la Institución sobre la retribución fija (sueldo, aguinaldo y prima
vacacional), en donde el porcentaje es variable y va en función a la antigüedad del empleado. El saldo
acumulado podrá ser entregado al término de la relación laboral, siempre y cuando se cumpla con lo previsto
en el Programa.
La primera aportación a este Programa se realizó durante el ejercicio de 2009.
En 2014 y 2013, la Institución reconoció en resultados un importe que asciende a $1 y $8, respectivamente.
26.
Obligaciones subordinadas en circulación
Notas Subordinadas Tier 2
La Institución realizó el 27 de diciembre de 2013, la colocación de títulos de deuda denominados Notas
Subordinadas Tier 2 por un monto de 1,300 millones de dólares americanos equivalentes a 1,300,000 títulos
con un valor nominal de 1,000 dólares americanos a un plazo de 10 años con opción de ser amortizado
anticipadamente en el año 5. Los títulos fueron emitidos y colocados conforme a la Regla 144A y la
Regulación S de la Ley de Valores de 1933 de los Estados Unidos de América con un descuento de 10
millones de dólares americanos. Los intereses se pagan semestralmente, cada 30 de enero y 30 de julio de
cada año, comenzando el 30 de julio de 2014. El principal se pagará al vencimiento de los títulos devengando
una tasa inicial anual de 5.95%.
Las principales características de esta emisión son las siguientes:
-
En caso de que no sea amortizada anticipadamente en el año 5, la tasa de interés
correspondiente al segundo período de 5 años se fijará con base en la tasa de los US Treasury
Notes de 5 años que se encuentre vigente en ese momento más el spread que se definió en el
prospecto de colocación.
-
Cuentan con un mecanismo de absorción de pérdida a través de una reducción (
),
cuyo disparador (
) sería el llegar a niveles de un índice de capital básico (Tier 1) del
4.5%.
-
Reducción (
1) del 7%.
-
Al computar un índice de capitalización del 8%:
-
) parcial proporcional hasta recuperar el índice de capital básico (Tier
Activación de alertas tempranas.- Posible diferimiento del principal o intereses, u otras medidas
que determine la Comisión.
Causal de revocación.- Posible reducción (
remediación.
-
-
) por el incumplimiento de
Posibilidad de amortización anticipada ante la pérdida del tratamiento de las notas subordinadas
como capital complementario (Tier 2), por la no deducibilidad de intereses o por el incremento
en el impuesto a retener (
).
93
27.
Impuestos a la utilidad
De conformidad con las reformas fiscales comentadas en la Nota 1, a continuación se señalan las principales
modificaciones que afectan a la Institución:
Principales reformas a la Ley del Impuesto Sobre la Renta, Ley del Impuesto Empresarial a Tasa Única,
Ley de Depósitos en Efectivo y Ley del Impuesto al Valor Agregado
a)
Impuesto Sobre la Renta
Se deja en forma definitiva la tasa del 30%. Se elimina transitoriedad para 2014 de la tasa del 29% y la
Se establece un Impuesto Sobre la Renta adicional, sobre dividendos pagados del 10% cuando los
mismos sean distribuidos a personas físicas y residentes en el extranjero. El Impuesto Sobre la Renta
se paga vía retención y es un pago definitivo a cargo del accionista. En el caso de extranjeros se podrán
aplicar tratados para evitar la doble tributación. Este impuesto será aplicable por la distribución de
utilidades generadas a partir del 2014.
Se limita la deducción de pagos a trabajadores que sean ingresos exentos para los mismos al 47% o al
53% si se cumplen ciertos requisitos. Asimismo, se limita la deducción por la aportación al fondo de
pensiones y jubilaciones en los mismos porcentajes.
Las cuotas obreras pagadas por el patrón se consideran no deducibles al 100%.
Se modifica el cálculo especial de la PTU. La base se determina disminuyendo de los ingresos
acumulables las deducciones autorizadas, sin incorporar la PTU pagada en el ejercicio ni las pérdidas
fiscales de ejercicios anteriores. Para efectos de la PTU se consideran deducibles la totalidad de los
pagos a trabajadores que sean ingresos exentos para éstos.
Las reformas efectuadas a la LISR que entraron en vigor el 1 de enero de 2014, que sustituyen la
deducción de los incrementos efectuados a la reserva preventiva global de las Instituciones bancarias
por la deducción de aquellos castigos aprobados por la Comisión correspondientes a cartera de crédito
generada a partir del año 2014.
b)
Impuesto Empresarial a Tasa Única e Impuesto a los Depósitos en Efectivo
Impuesto a
c)
Impuesto al Valor Agregado
tasa en zona fronteriza del 11% al 16%.
Derivado de las reformas fiscales mencionadas anteriormente, la Institución está sujeta a partir de 2014
únicamente al ISR. Asimismo, la tasa del ISR para los ejercicios 2014, 2013 y siguientes será del 30%.
El ISR se calcula considerando como gravables o deducibles ciertos efectos de la inflación, tales como la
depreciación calculada sobre valores en pesos constantes, se acumula o deduce el efecto de la inflación sobre
ciertos activos y pasivos monetarios a través del ajuste anual por inflación.
Con base en proyecciones financieras y las reformas fiscales para el año 2014, las cuales abrogan el IETU
como se ha comentado, la Institución pagará ISR, por lo cual reconoce únicamente ISR diferido.
94
Con base en proyecciones financieras y las reformas fiscales para el año 2014, las cuales abrogan el IETU
como se ha comentado, la Institución esencialmente pagará ISR, por lo cual reconoce únicamente ISR
diferido.
La provisión en resultados de ISR y IETU se integra como sigue:
2014
Corriente:
ISR
$
IETU
$
Diferido:
ISR
$
IETU
$
2013
2,121
1,224
-
$
4,819
$
4
$
$
(2,036)
-
Conciliación del resultado contable y fiscal - Las principales partidas que afectaron la determinación del
resultado fiscal de la Institución fueron el ajuste anual por inflación, el efecto contable fiscal en compraventa
de acciones, las provisiones de gastos, el resultado por valuación de mercados, la diferencia entre la
depreciación y amortización contable y fiscal y la deducción por incobrabilidad realizada por las subsidiarias
de la Institución, respecto del incremento contable de la estimación.
Como consecuencia de las reformas fiscales de la LISR a partir del año de 2014 se consideró la limitante de la
deducción de pagos a trabajadores que sean ingresos exentos para los mismos, se limitó la deducción por la
aportación al fondo de pensiones y jubilaciones, las cuotas obreras pagadas por el patrón se consideraron no
deducibles al 100%; asimismo, se sustituye la deducción de los incrementos efectuados a la reserva
preventiva global de las instituciones bancarias por la deducción de aquellos castigos aprobados por la
Comisión correspondientes a cartera de crédito.
Pérdidas fiscales por amortizar - Al 31 de diciembre de 2014, la Institución cuenta con pérdidas fiscales por
amortizar para efectos del ISR, que se indexarán hasta el año en que se apliquen, por un monto actualizado de:
Pérdida fiscal
amortizable
Vencimiento
2017
2020
2021
2022
2023
2024
$
1
281
172
6
24
108
Total
$
592
Santander Hipotecario tiene pérdidas fiscales por amortizar por un monto actualizado de $1,940, las cuales
considera como una cuenta por cobrar hacia GE Capital México, ya que la recuperación de las mismas están
garantizadas por dicha entidad.
general consolidado se integra como sigue:
2014
ISR diferido
Activo por PTU diferida (Neto) (Nota 23)
2013
$
13,746
3,139
$
14,898
3,266
$
16,885
$
18,164
95
ISR diferido - Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integran como sigue:
2014
ISR diferido activo:
Estimación preventiva para riesgo crediticios pendientes de
deducir
Inmuebles, mobiliario y equipo y cargos diferidos
Pasivos acumulados
Pérdidas fiscales de acciones por amortizar
Pérdidas fiscales por amortizar
Minusvalía de instrumentos financieros
Obligaciones laborales
Comisiones e intereses cobrados por anticipado
Bienes adjudicados
ISR diferido activo
$
ISR diferido (pasivo):
Obligaciones laborales
Operaciones financieras derivadas de tipo de cambio
Pagos anticipados
PTU diferida
Otros
ISR diferido pasivo
10,584
1,938
1,486
2,299
176
480
15
407
234
17,619
$
$
10,920
1,964
1,221
2,296
154
289
433
189
17,466
(1,937)
(205)
(941)
(116)
(3,199)
(65)
(323)
(159)
(979)
(56)
(1,582)
(674)
(986)
Menos - Estimación constituida
ISR diferido (neto)
2013
13,746
$
14,898
La Administración de la Institución registra una estimación sobre el ISR diferido (activo) con el objeto de
reconocer únicamente el impuesto diferido activo que considera con alta probabilidad de que pueda
recuperarse en el corto plazo, tomando para este criterio principalmente el efecto del crédito fiscal por la
estimación preventiva para riesgos crediticios pendientes de deducir que estiman recuperar, de acuerdo con
las proyecciones financieras y fiscales preparadas por la misma. Por lo tanto, la recuperación de este activo
depende de que las condiciones económicas y de operación bajo las cuales se elaboraron dichas proyecciones
se cumplan. El ISR diferido es registrado utilizando como contra cuenta resultados o capital contable, según
haya sido registrada la partida que le dio origen al impuesto anticipado (diferido).
La conciliación de la tasa legal del ISR y la tasa efectiva expresadas como un porcentaje de la utilidad antes
de impuestos a la utilidad es:
2014
2013
Tasa legal
30%
30%
Menos efecto en cartera de crédito
(3%)
(13%)
Efecto en instrumentos financieros
(4%)
(2%)
Efectos de inflación fiscal
(4%)
(3%)
No deducibles e ingresos no acumulables
-
2%
Efecto por cambio de tasas
-
(1%)
Tasa efectiva
19%
13%
Revisiones y asuntos fiscales
La Institución actualmente no tiene considerado contingencias fiscales para revisiones y asuntos fiscales.
96
Otros aspectos fiscales:
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se tienen los siguientes saldos:
2014
Cuenta de utilidad fiscal neta
Cuenta de capital de aportación
Cuenta de utilidad fiscal neta reinvertida
28.
$
$
$
2013
12,438
91,107
111
$
$
$
11,213
80,560
107
Capital contable
El capital social a valor nominal al 31 de diciembre de 2014 y 2013, se integra como sigue:
Número de acciones
2014
2013
2014
2013
Capital Fijo-
Total
67,792,912,762
13,062,491,041
67,792,912,762
13,062,491,041
$
6,779
1,307
$
6,779
1,307
80,855,403,803
80,855,403,803
$
8,086
$
8,086
En Asamblea General Anual Ordinaria de Accionistas del 25 de abril de 2014 se acordó que toda vez que los
estados financieros consolidados aprobados por dicha Asamblea reportaron una utilidad neta en el ejercicio
social de 2013, por la cantidad de $18,936 se efectuaron las siguientes aplicaciones:
a)
El resto de la utilidad de la Institución, en lo individual, por la cantidad de $13,224, a la cuenta de
b)
La utilidad neta obtenida en el ejercicio por sus subsidiarias por la cantidad de $5,712, a la cuenta de
Mediante Asamblea General Ordinaria de Accionistas de fecha 27 de noviembre de 2014, se acordó el pago
de un dividendo en efectivo a los accionistas de la Institución proven
3,473. Dicho dividendo fue pagado el 29 de diciembre de 2014.
de C.V., o, directa o indirectamente, por Banco Santander, S.A. (España), salvo cuando dichas acciones sean
trasmitidas en garantía o propiedad al Instituto para la Protección al Ahorro Bancario. Estas acciones sólo
podrán ser enajenadas previa autorización de la Secretaria de Hacienda y Crédito Público. No se requerirá
autorización de dicha Autoridad ni modificación de estatutos sociales, cuando la trasmisión de acciones sea,
en garantía o propiedad, al Instituto para la Protección al Ahorro Bancario.
En ningún momento podrán participar en forma alguna en el capital de la Institución, personas morales
extranjeras que ejerzan funciones de autoridad. Tampoco podrán hacerlo entidades financieras del país,
incluso las que forman parte de la Institución, salvo cuando actúen como inversionistas institucionales en los
términos del Artículo 19 de la LRAF.
En caso de repartir utilidades que no hubieran causado el impuesto aplicable a la Institución, éste tendrá que
pagarse al distribuir el dividendo. Por lo anterior, la Institución debe llevar a cabo cuenta de las utilidades
sujetas a cada tasa.
Las reducciones de capital causarán impuesto sobre el excedente del monto repartido contra su valor fiscal,
determinado de acuerdo a lo establecido por la Ley del Impuesto Sobre la Renta.
97
A partir del 1 de enero de 2014 y de acuerdo con las reformas a la Ley de Impuesto Sobre la Renta, en el caso
de pago de dividendos por parte de empresas mexicanas, existe un ISR adicional, del 10% sobre el pago de
dividendos a personas físicas y residentes en el extranjero, en caso de residentes en el extranjero se podrán
aplicar tratados para evitarla doble tributación.
La Institución, está sujeta a la disposición legal que requiere que cuando menos un 10% de las utilidades netas
de cada año, sean separadas y traspasadas a un fondo de reserva de capital, hasta que este sea igual al importe
del capital social pagado. Para el caso de Santander Consumo y las otras subsidiarias, la disposición legal
establece la constitución de una reserva legal del 5% de las utilidades netas hasta el 20% del monto del capital
social. Esta reserva no es susceptible de distribuirse a los accionistas durante la existencia de la Institución,
excepto en la forma de dividendos en acciones.
29.
Pagos basados en acciones
Plan de compensación para funcionarios la Institución
El Consejo de Administración de la Institución aprobó en el mes de julio de 2013 un plan de compensación
para altos ejecutivos una vez que se cumplan ciertas condiciones. Este plan se paga anualmente durante los
tres primeros años posteriores a la oferta pública secundaria del 24.9% del capital social efectuada en el mes
de septiembre de 2013 por la Institución y se encuentra vinculado a la revalorización de la acción de la
Institución en el mercado de acciones mexicano durante este lapso de tiempo.
De acuerdo con los términos del plan, los ejecutivos elegibles obtendrán un incentivo en efectivo que deberá
ser utilizado irrevocablemente para adquirir acciones de la Institución a un precio de ejercicio de $31.25 pesos
por acción ( el Incentivo ).
El incentivo está vinculado al cumplimiento cada año de dos objetivos independientes uno del otro. De
cumplirse estos objetivos, anualmente una tercera parte del importe total del incentivo se otorgaría al
ejecutivo elegible.
Del cumplimiento de cada objetivo depende el pago del 50% del importe máximo de incentivo
correspondiente a cada año a los ejecutivos elegibles del plan que continúen siendo funcionarios en activo de
la Institución al momento de que se realice cada uno de los tres pagos del plan:
1.
Revalorización absoluta de la acción de la Institución.- Se entregará el 50% del incentivo aplicable a
cada tramo o tercio asignado a cada ejecutivo elegible, a) si la revalorización de la acción en la fecha
de la asignación anual es igual o superior al 15% y se entregará el 25% del incentivo aplicable en cada
tramo o tercio, b) si la revalorización de la acción en la fecha de asignación anual es igual o superior al
10%. c) En caso de lograrse un objetivo intermedio entre una revalorización del 10% y del 15%, el
monto del incentivo resultante se calculará por interpolación lineal.
2.
Revalorización relativa.- Se entregará el 50% del máximo de incentivo asignado a cada ejecutivo
elegible, si la evolución del valor de la acción de la Institución es al menos igual al comportamiento
del IPC en el período de que se trate.
De acuerdo con la NIF D-8, el valor razonable de los planes otorgados se estima desde la fecha de
otorgamiento de acuerdo con el valor razonable que tendrá el instrumento de capital en la fecha estimada de
ejercicio, tomando en cuenta los plazos y condiciones sobre los que esos instrumentos de capital fueron
otorgados. Para efectos de determinar el valor razonable proyectado se toman en cuenta las condiciones de
adjudicación de valor de mercado, ya que se considera que esta condición debe ser alcanzable. Sin embargo,
las condiciones de desempeño no se toman en cuenta para proyectar el valor razonable, pues éstas sólo se
considerarán en cada período para reconocer el número de instrumentos que se otorgan.
Tratándose de un plan que tiene vinculación con el precio de las acciones, el costo o gasto debe ser el valor
razonable de las mismas, proyectado a la fecha de adjudicación. De acuerdo con el número de funcionarios
elegibles y las especificaciones del plan de compensación descritas anteriormente, dicho valor razonable
asciende a $173.
98
Durante 2014 y 2013, la Institución reconoció en el estado de resultados consolidado dentro del rubro de
133 en ambos ejercicios, por concepto
de compensación por pagos basados en acciones contra
Acreedores diversos y otras cuentas por
pagar
.
Durante el mes de septiembre de 2014, se cumplieron los objetivos de revalorización absoluta y
revalorización relativa de la acción de la Institución para el segundo año, por lo que se efectuó el pago del
incentivo en efectivo del plan a los ejecutivos elegibles. El importe del incentivo pagado a los ejecutivos
elegibles en el ejercicio de 2014 ascendió a $115, equivalente a 3,687,589 acciones a un precio de ejercicio de
$31.25 por acción.
Durante el mes de septiembre de 2013, se cumplieron los objetivos de revalorización absoluta y
revalorización relativa de la acción de la Institución, para el primer año, por lo que se efectuó el primer pago
del incentivo en efectivo del plan a los ejecutivos elegibles. El importe del incentivo pagado a los ejecutivos
elegibles en el ejercicio de 2013 ascendió a $110, equivalente a 3,535,284 acciones a un precio de ejercicio de
$31.25 por acción.
Bono anual para ciertos funcionarios de la Institución
La Institución estableció una política para el pago de un bono diferido pagadero anualmente en efectivo y en
acciones de la Institución. Anteriormente, dicho bono era pagado en acciones de Banco Santander, S.A.
(España).
Asimismo, un porcentaje de dicho bono es pagado al inicio del ejercicio subsecuente y el porcentaje
remanente será pagadero en los tres ejercicios subsecuentes en partes iguales. Esta última parte está sujeta al
cumplimiento de ciertos objetivos establecidos en dicha política.
Al 31 de diciembre de 2014, la Institución reconoció en el estado de resultados consolidado dentro del rubro
117 por concepto de bono anual
liquidable en acciones de la Institución.
Al 31 de diciembre de 2013, la Institución reconoció en el estado de resultados consolidado dentro del rubro
d
liquidable en acciones de la Institución.
30.
Mecanismo preventivo y de protección al ahorro
El 19 de enero de 1999, se aprobó la Ley de Protección al Ahorro Bancario y se constituyó el Instituto de
bancario, en favor de las personas que realicen cualquiera de las operaciones garantizadas, regular los apoyos
financieros que se otorguen a las Instituciones de Banca Múltiple para la protección de los intereses del
público ahorrador.
El IPAB cuenta con recursos producto de cuotas obligatorias que aportan las instituciones financieras, que
están en función del riesgo a que se encuentren expuestas con base en el nivel de capitalización y de otros
indicadores que determina el reglamento interno de la Junta de Gobierno del propio IPAB. Las cuotas se
deberán cubrir mensualmente y serán por un monto equivalente a la duodécima parte del cuatro al millar,
sobre el promedio mensual de los saldos diarios de sus operaciones pasivas del mes de que se trate.
Por el año de 2014 y 2013, el monto de las aportaciones al fondo a cargo del Banco determinadas por el
IPAB, ascendieron a $1,887 y $1,342, respectivamente.
31.
Contingencias
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, como consecuencia de las operaciones propias de su actividad, la
Institución ha recibido algunos reclamos y ha sido emplazado a juicios, que representan pasivos contingentes,
sin embargo, en opinión de la Administración y de sus asesores legales, fiscales y laborales no esperan un
efecto importante en los estados financieros consolidados, en caso de perderlos.
99
a.
Cobertura del IPAB:
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, como consecuencia de las operaciones propias de su actividad, el
algunos reclamos y ha sido emplazado a juicios, que representan pasivos contingentes, sin embargo en
opinión de la Administración y de sus asesores legales, fiscales y laborales no esperan un efecto
importante en los estados financieros, en caso de perderlos, ya que considera que la mayor parte de
ellos se encuentran cubiertos por el contrato de compra-venta de acciones de Grupo Financiero Serfin,
la Institución y el IPAB, tal como se
describe a continuación.
De conformidad con el contrato de compra-venta de acciones de Grupo Financiero Serfin celebrado
entre la Institución y el IPAB, éste se obliga a responder a la Institución por el importe que resulte de
cualquier clase de procedimientos administrativos, judiciales o arbitrales en contra del Grupo
Financiero Serfin y/o las Entidades Financieras del Grupo Financiero Serfin (Banca Serfin (fusionada
de Bolsa Se
2012), Factoraje
Serfin (fusionada con Factoring Santander, la cual después de fusionada la nueva entidad se denomina
Factoring Santander Serfin, posteriormente fusionada con Banco Santander Mexicano, actualmente
fusionante de Seguros Santander Mexicano,
finalmente vendida durante el mes de julio de 2012), entabladas con anterioridad a la celebración del
contrato (23 de mayo de 2000) y hasta dentro de un período máximo de 3 años siguientes a esa fecha,
que concluyan en sentencia condenatoria ejecutoriada que no admita recurso alguno emitida por
autoridades mexicanas o tribunales mexicanos, o por tribunales extranjeros exclusivamente en caso de
que la sentencia ejecutoriada de que se trate sea homologada en los Estados Unidos Mexicanos, o
laudo arbitral definitivo que no admita recurso alguno debidamente homologado y ejecutado en los
Estados Unidos Mexicanos.
Derivado del mismo contrato de compra-venta, se estableció en la cláusula décimo primera que el
IPAB se obliga a responder al comprador y al comprador designado, en lo que a cada uno de ellos
corresponde, por el importe que resulte de cualquier obligación que en materia fiscal pudiera surgir a
cargo del Grupo Financiero Serfin y/o las Entidades Financieras del Grupo Financiero Serfin,
pagaderas a las autoridades fiscales correspondientes de los Estados Unidos Mexicanos, incluyendo las
relativas a las aportaciones al Instituto Mexicano del Seguro Social y al Instituto del Fondo Nacional
para la Vivienda de los Trabajadores. Lo anterior en la inteligencia de que la obligación prevista por el
IPAB será procedente única y exclusivamente por aquellas contribuciones fiscales, incluyendo multas,
recargos y actualizaciones, que debieron haberse cubierto con anterioridad a la fecha de transmisión de
propiedad de las acciones del Grupo Financiero Serfin, o que fueron generadas hasta esa fecha aunque
sean pagadas con posterioridad.
Asimismo, el IPAB se obliga a responder al comprador y al comprador designado en lo que a cada uno
corresponde, por el importe que resulte de cualquier reclamación laboral que concluya en laudo
condenatorio que no admita recurso alguno, en contra del Grupo Financiero Serfin y/o las Entidades
Financieras del Grupo Financiero Serfin o bien, en convenio celebrado ante las juntas de conciliación
correspondientes, siempre que dichas reclamaciones consten en demandas iniciadas y presentadas,
antes de la fecha de transmisión de propiedad de las acciones.
Por otro lado, de acuerdo con el mismo contrato se establecen entre otros, dos aspectos; a) que las
reservas constituidas por Grupo Financiero Serfin y Banca Serfin (a la fecha del contrato) por un
monto de $546 y $91 (valores nominales), respectivamente, en relación con las contingencias legales y
laborales a partir de la fecha de transmisión de las acciones incluidas en el Anexo G del contrato, se
actualicen con cargo al capital contable de Grupo Financiero Serfin y Banca Serfin por el equivalente
de aplicar a los montos de las provisiones citadas la tasa de CETES y b) los honorarios y gastos
incurridos en relación con la prestación de los servicios en defensa de cualquier reclamo de tipo
judicial, laboral arbitral o administrativo serán a cargo del IPAB. En caso de que no se cumpla con lo
establecido en este contrato el IPAB se libera de cualquier obligación para cubrir las contingencias
anteriormente señaladas.
100
En caso de que el IPAB le requiera al Grupo Financiero Serfin y/o las entidades Financieras del Grupo
Financiero Serfin que le transmitan los pasivos y/o los derechos litigiosos que, en su caso deriven en su
contra o a su favor con motivo de las controversias por los procedimientos antes mencionados, la
Institución realizará los actos necesarios para efectuar la transmisión de dichos pasivos y/o los
derechos litigiosos al IPAB o al vehículo legal o persona que éste designe.
Grupo Financiero Serfin, y/o las entidades financieras del Grupo Financiero Serfin, no han registrado
ninguna reserva de contingencia adicional a la registrada antes de la adquisición por parte de la
Institución, por cualquier partida generada por operaciones anteriores a la fecha de la transmisión de
las acciones de Grupo Financiero Serfin a la Institución, ya que en caso de la materialización de alguna
contingencia, el IPAB procederá conforme se mencionó anteriormente.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el monto de las contingencias máximas relacionadas con los
juicios que están cubiertos por el IPAB sin contar las indeterminadas asciende a $167 en ambos
ejercicios.
Derivado del convenio modificatorio al contrato de compraventa de acciones de fecha 30 de
septiembre de 2010, se pactó que la Institución podría afectar la reserva constituida indistintamente de
la materia de que se trataré la contingencia, con lo cual la Institución recuperará el Impuesto al Valor
Agregado pagado y no cubrirá el 5% de honorarios del procedimiento de reembolso. Con base en
dicho convenio en el ejercicio de 2012, se afectó la reserva por $26, en el ejercicio correspondiente al
remanente de gastos erogados por la atención de diversos juicios.
b.
Área Fiduciaria:
Al 31 de diciembre de 2014, la Administración mantiene una provisión por $140 (valor nominal) con
objeto de cubrir las contingencias derivadas del área fiduciaria en donde la Institución actúa como
fiduciario.
Es importante mencionar que el área Fiduciaria del Banco se encuentra en proceso de análisis
documental interno, sin embargo, la Administración de la Institución estima que no existirán
contingencias adicionales que afecten en forma importante el capital contable de la Institución .
c.
Contingencias legales:
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, como consecuencia de las operaciones propias de su actividad (sin
incluir contingencias relacionadas con la cobertura del IPAB), la Institución ha recibido algunos
reclamos y ha sido emplazado a diversos juicios, que representan pasivos contingentes, sin embargo,
en opinión de la Administración de la Institución y de sus asesores legales, fiscales y laborales internos
y externos no esperan un efecto importante en los estados financieros consolidados, en caso de
perderlos. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución tiene registradas reservas para
contingencias que pueden ser cuantificadas por un monto de $1,198 y $1,203, respectivamente,
inc
consolidado, mismas que la Administración de la Institución, con base en la opinión de sus asesores
legales internos y externos considera razonables.
32.
Cuentas de orden
Las cuentas de orden para efectos de la presentación requerida por la Comisión forman parte del balance
general consolidado, sin embargo únicamente fueron sujetas de auditoría externa las cuentas de orden en
donde se registran las operaciones que tienen una relación directa con las cuentas del balance general
consolidado, las cuales son las siguientes: activos y pasivos contingentes, compromisos crediticios, colaterales
recibidos y vendidos o entregados en garantía e intereses devengados no cobrados derivados de cartera de
crédito vencida.
101
En adición a las cuentas de orden antes mencionadas se tienen las siguientes:
a.
Operaciones de fideicomiso o mandato (no auditado) Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución administraba los siguientes fideicomisos y
mandatos:
2014
Fideicomisos deAdministración
Garantía
Inversión
$
102,687
8,378
24,432
135,497
247
$
104,771
7,367
24,281
136,419
274
$
135,744
$
136,693
Mandatos
Total operaciones de fideicomiso o mandato
b.
2013
Bienes en custodia o administración ( no auditado) Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Institución mantiene bienes en custodia y administración, como
sigue:
2014
Valores bancarios
Mercado de capitales
Documentos de cobranza
De operaciones de crédito
Valores gubernamentales
Muebles e inmuebles
Obligaciones
Otras garantías recibidas
Otros valores
Pagarés, certificados de depósito y letras de cambio
Total bienes en custodia o administración
2013
$
92,146
790,094
1,869
245,569
1,202,750
263,668
91,631
46,050
105,141
354,239
$
77,437
769,490
1,575
241,829
1,169,694
364,701
93,617
444,061
228,680
311,254
$
3,193,157
$
3,702,338
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013 el ingreso derivado de la administración de este tipo de bienes
ascendió a $350 y $363, respectivamente.
c.
Otras cuentas de registro (no auditado) Al 31 de diciembre de 2014 y 2013 las otras cuentas de registro presentan un saldo de $656,652 y
$509,968, respectivamente.
102
36.
Administración integral de riesgos (cifras no auditadas)
La gestión del riesgo se considera por la Institución como un elemento competitivo de carácter estratégico con
el objetivo último de maximizar el valor generado para el accionista. Esta gestión está definida, en sentido
conceptual y organizacional, como un tratamiento integral de los diferentes riesgos (riesgo de mercado, riesgo
de liquidez, riesgo de crédito, riesgo de contrapartida, riesgo operativo, riesgo legal y riesgo tecnológico),
asumidos por la Institución en el desarrollo de sus actividades. La administración que la Institución haga del
riesgo inherente a sus operaciones es esencial para entender y determinar el comportamiento de su situación
financiera y para la creación de un valor en el largo plazo.
En cumplimiento a lo establecido por las disposiciones de carácter prudencial en materia de Administración
Integral de Riesgos aplicables a las instituciones de crédito emitidas por la Comisión, el Consejo de
Administración acordó la constitución del Comité de Administración Integral de Riesgos de la Institución,
funcionando bajo los lineamientos indicados en las citadas disposiciones. Este Comité sesiona mensualmente
y vigila que las operaciones se ajusten a los objetivos, las políticas y los procedimientos aprobados por el
Consejo de Administración para la Administración Integral de Riesgos.
El Comité de Administración Integral de Riesgos a su vez delega en la Unidad de Administración Integral de
Riesgos la responsabilidad de implementar los procedimientos para la medición, administración y control de
riesgos, conforme a las políticas establecidas; asimismo le otorga facultades para autorizar excesos a los
límites establecidos, debiendo en este caso de informar al propio Consejo de Administración sobre dichas
desviaciones.
Riesgo de mercado
El área de Administración de Riesgos de Mercado, dentro de la Unidad Integral de Riesgos, tiene la
responsabilidad de recomendar las políticas de gestión del riesgo de mercado de la Institución, estableciendo
los parámetros de medición de riesgo, y proporcionando informes, análisis y evaluaciones a la Alta Dirección,
al Comité de Administración Integral de Riesgos y al Consejo de Administración.
La administración del riesgo de mercado consiste en identificar, medir, monitorear y controlar los riesgos
derivados de fluctuaciones de las tasas de interés, tipos de cambio, de los precios de mercado y otros factores
de riesgo en los mercados de divisas, dinero, capitales y productos derivados a los que están expuestas las
posiciones que pertenecen a la Institución.
La medición del riesgo de mercado cuantifica el cambio potencial en el valor de las posiciones asumidas
como consecuencia de cambios en los factores de riesgo de mercado.
Dependiendo de la naturaleza de la actividad de las unidades de negocio, los títulos de deuda y accionarios
son registrados como títulos de negociación, títulos disponibles para la venta y/o títulos conservados a
vencimiento. En particular, detrás del concepto de títulos disponibles para la venta, lo que subyace y los
identifica como tales es su carácter de permanencia, y son gestionados como parte estructural del balance. La
Institución ha establecido lineamientos que deben seguir los títulos disponibles para la venta, así como los
controles adecuados que aseguran su cumplimiento.
Cuando se identifican riesgos significativos, se miden y se asignan límites con el fin de asegurar un adecuado
control. La medición global del riesgo se hace a través de una combinación de la metodología aplicada sobre
las carteras de negociación y la de gestión de activos y pasivos.
Carteras de negociación
VaR se define como la estimación estadística de la pérdida potencial de valor de una determinada posición,
en un determinado período de tiempo y con un determinado nivel de confianza. El VaR proporciona una
medida universal del nivel de exposición de las diversas carteras de riesgo, permite la comparación del nivel
de riesgo asumido entre diferentes instrumentos y mercados, expresando el nivel de cada cartera mediante una
cifra única en unidades económicas.
104
Se calcula el VaR por simulación histórica con una ventana de 521 días hábiles (520 cambios porcentuales) y
un horizonte de un día. El cálculo se realiza a partir de la serie de pérdidas y ganancias simuladas como el
percentil del 1% con pesos constantes y con pesos decrecientes exponencialmente con un factor de
decaimiento que se revisa anualmente, reportándose la medida que resulte más conservadora. Se presume un
nivel de confianza de 99%.
Cabe señalar que el modelo de simulación histórica tiene la limitante de suponer que el pasado reciente
representa el futuro inmediato.
El Valor en Riesgo correspondiente al cierre del cuarto trimestre de 2014 (no auditado) ascendía a:
*% de VaR respecto del Capital Neto
Banco
VaR (Miles de pesos
mexicanos)
%*
Mesas de negociación
Market Making
Proprietary Trading
51,607.04
36,912.27
19,670.89
0.05%
0.04%
0.02%
Factor de riesgo
Tasa de interés
Tipo de cambio
Renta variable
51,607.04
43,616.41
16,098.59
40,294.99
0.05%
0.05%
0.02%
0.04%
El Valor en Riesgo correspondiente al promedio del cuarto trimestre de 2014 (no auditado) ascendía a:
*% de VaR respecto del Capital Neto
Banco
VaR (Miles de pesos
mexicanos)
%*
Mesas de negociación
Market Making
Proprietary Trading
58,829.03
37,263.65
32,637.97
0.06%
0.04%
0.03%
Factor de riesgo
Tasa de interés
Tipo de cambio
Renta variable
58,829.03
56,891.06
17,729.85
26,692.86
0.06%
0.06%
0.02%
0.03%
Asimismo, se realizan simulaciones mensuales de las pérdidas o ganancias de las carteras mediante
Stress Test
n de dos
formas:
Aplicando a los factores de riesgo cambios porcentuales observados en determinado periodo de la
historia, el cual abarca turbulencias significativas del mercado.
Aplicando a los factores de riesgo cambios que dependen de la volatilidad de cada uno de éstos.
Con frecuencia mensual se realizan pruebas de
para comparar las pérdidas y ganancias diarias
que se hubieran observado si se hubiesen mantenido las mismas posiciones, considerando únicamente el
cambio en valor debido a movimientos del mercado, contra el cálculo de valor en riesgo y en consecuencia
poder calibrar los modelos utilizados. Estos reportes, aunque se elaborar mensualmente, incluyen las pruebas
para todos los días.
105
Gestión de activos y pasivos
La actividad de banca comercial de la Institución genera importantes saldos de balance general consolidado.
de margen financiero, valor patrimonial y liquidez, que deben seguirse en las diferentes carteras comerciales.
Bajo este enfoque, la Vicepresidencia de Administración y Finanzas tiene la responsabilidad de ejecutar las
estrategias definidas en el Comité de Activos y Pasivos con el fin de modificar el perfil de riesgo del balance
comercial mediante el seguimiento de las políticas establecidas, para lo que es fundamental atender a los
requerimientos de información para los riesgos de tasa de interés, de tipo de cambio y de liquidez.
Como parte de la gestión financiera de la Institución
interés. Esta sensibilidad se deriva de los desfases en las fechas de vencimiento y de modificación de las tasas
de interés que se producen en los distintos rubros de activo y pasivo. El análisis se realiza a partir de la
clasificación de cada rubro sensible a tasas de interés a lo largo del tiempo, conforme a sus fechas de
amortización, vencimiento, o modificación contractual de tasa de interés aplicable.
Banco
Balance pesos
mexicanos GAP
Balance dólares
americanos GAP
Oct-14
Sensibilidad 1% NIM
Nov-14
Dic-14
Promedio
Oct-14
Sensibilidad 1% MVE
Nov-14
Dic-14
Promedio
92%
78%
82%
84%
64%
65%
67%
66%
48%
57%
41%
48%
21%
26%
1%
16%
Utilizando técnicas de simulación, se mide la valoración previsible del margen financiero y del valor
patrimonial ante distintos escenarios de tasas de interés, y la sensibilidad de ambos, frente a un movimiento
extremo de los mismos, al 31 de diciembre de 2014:
Banco
Balance pesos mexicanos GAP
Balance dólares americanos GAP
Sensibilidad 1% NIM
Derivados
No derivados
Total
978
90
134
(57)
844
147
Total
Sensibilidad 1% MVE
Derivados
No derivados
(2,350)
(3)
1,269
(1,027)
(3,618)
1,024
El Comité de Activos y Pasivos adopta estrategias de inversión y coberturas para mantener dichas
sensibilidades dentro del rango objetivo.
Límites
Los límites se emplean para controlar el riesgo global de la Institución, a partir de cada uno de sus portafolios
y libros. La estructura de límites se aplica para controlar las exposiciones y establecen el riesgo total otorgado
a las unidades de negocio. Estos límites se establecen para el VaR, alerta de pérdida, pérdida máxima,
volumen equivalente de tipo de interés, delta equivalente de renta variable, posiciones abiertas en divisas,
sensibilidad del margen financiero y sensibilidad de valor patrimonial.
Riesgo de liquidez
El riesgo de liquidez está asociado a la capacidad que la Institución tenga de financiar los compromisos
adquiridos, a precios de mercados razonables, así como de llevar a cabo sus planes de negocio con fuentes de
financiación estables. Los factores que influyen pueden ser de carácter externo (crisis de liquidez) e interno
por excesiva concentración de vencimientos.
La Institución realiza una gestión coordinada de los vencimientos de activos y pasivos, realizando una
vigilancia de perfiles máximos de desfase temporal. Esta vigilancia se basa en análisis de vencimientos de
activos y pasivos tanto contractuales como de gestión. La Institución realiza un control para el mantenimiento
de una cantidad de activos líquidos suficiente para garantizar un horizonte de supervivencia durante un
mínimo de días ante un escenario de estrés de liquidez sin recurrir a fuentes de financiación adicionales. El
Riesgo de Liquidez se limita en términos de un periodo mínimo de días establecido para monedas locales,
extranjeras y en forma consolidado.
106
Descalce de liquidez
La siguiente tabla muestra el descalce de liquidez de nuestros activos y pasivos con distintos vencimientos al
31 de diciembre de 2014:
Gap Estructural
No derivados
Derivados
Total
1 día
1 semana
1 mes
99,924
101,836
(1,912)
28,226
28,301
(75)
36,141
36,601
(459)
11,911
14,246
(2,335)
3 meses
6 meses
9 meses
2,336
3,310
(973)
21,794
21,510
284
23,100
23,073
27
1 año
9,804
9,431
373
5 años
Más de
5 años
(87,387)
(83,550)
(3,838)
53,998
48,914
5,085
Riesgo de crédito
La gestión del riesgo de crédito de la Institución se desarrolla de forma diferenciada para los distintos
segmentos de clientes a lo largo de las tres fases del proceso crediticio: admisión, seguimiento y
recuperación.
Bajo una perspectiva global, la gestión del riesgo de crédito en la Institución se ocupa de la identificación,
medición, integración y valoración de riesgo agregado y de la rentabilidad ajustada al mismo, cuyo propósito
es vigilar los niveles de concentración de riesgo y acomodarlos a los límites y a los objetivos establecidos.
Se identifican y distinguen los riesgos que reciben un tratamiento individualizado (riesgos con empresas,
instituciones y entidades financieras) de aquellos otros que se gestionan de forma estandarizada (créditos de
consumo e hipotecarios de particulares y crédito a negocios y microempresas).
Para los riesgos de tratamiento individualizados la gestión del riesgo se realiza mediante análisis experto
rating
incumplimiento asociada, que permite medir el riesgo de cada cliente en cada etapa del ciclo de crédito.
Los riesgos estandarizados requieren, por sus características especiales (gran número de operaciones de
cuantía relativamente reducida), una gestión diferenciada que permita un tratamiento eficaz y un empleo
eficiente de recursos. La gestión de estos riesgos se basa en modelos internos de valoración y decisión
automática, complementados cuando es necesario con el juicio experto de equipos analistas.
El tratamiento de los créditos de empresas se complementa, además, en su fase de seguimiento, con el
d
empresas o grupos que se califiquen en dicha categoría. Se distinguen varias situaciones o grados de
vigilancia especial del que se derivan actuaciones distintas. A la calificación de vigilancia especial se llega,
bien a través de señales de alerta, de revisiones sistemáticas, o a través de iniciativas específicas promovidas
por la División de Riesgos o por el área de Auditoría Interna.
Las Unidades de Recuperación constituyen una pieza básica en la gestión del riesgo irregular, con el objetivo
de minimizar la pérdida final para la Institución. Estas unidades se ocupan de la gestión especializada del
riesgo a partir de su calificación como riesgo irregular (incumplimiento oportuno de pago).
La Institución ha llevado a cabo una política de crecimiento selectivo del riesgo y de rigor en el tratamiento de
la morosidad y sus provisiones, basada en los criterios de prudencia definidos por la Institución.
Probabilidad de incumplimiento y pérdidas esperadas
Según se establece en los lineamientos en materia de Administración Integral de Riesgos, contenidos en las
Disposiciones de carácter general aplicables a las instituciones de crédito, como parte de la administración de
los riesgos de crédito, la Institución deberá calcular la probabilidad de incumplimiento. El sistema permite
estimar la probabilidad de incumplimiento para las diferentes carteras crediticias:
107
a.
ara las carteras
y
, se determina a
través de la calibración de las calificaciones de los clientes en un uno o varios momentos
determinados, los cuales son elegidos en base a la estabilidad que presentan contra la última muestra
conocida.
Posteriormente se hace un tramado de rating/scores sobre estas muestras de calificación. A cada uno de
estos tramos se les calcula la tasa de morosidad de las muestras de calibración y se determina el
promedio, que finalmente se ajusta al ciclo utilizando un periodo histórico de 10 años.
b.
modelos internos.
Para el cálculo de la LGD se utilizan los movimientos recuperatorios y de gastosa partir de momento
de entrada en mora (mayor de 90 días de atraso) y estos movimientos se descuentan o añaden al monto
con el que el crédito inició el periodo recuperatorio, para lo cual se utilizan datos con una profundidad
histórica de 7 años.
El cálculo de la EAD se realiza únicamente para productos revolventes y también se utilizan datos con
una profundidad histórica de 7 años. Para la estimación de la EAD se toman los saldos de los 12 meses
anteriores a la morosidad y se comparan contra el saldo del crédito al momento de la entrada en mora
fórmula:
Perdida Esperada = Probabilidad de Incumplimiento x Severidad de la Perdida x Exposición al momento
del Incumplimiento
Es decir: PE = PD * LGD * EAD
Riesgo de contrapartida
Dentro del conjunto de riesgo de crédito, hay un concepto que, por su particularidad, requiere de una gestión
especializada: Riesgo de contrapartida.
El riesgo de contrapartida es aquél que la Institución asume con gobierno, entidades gubernamentales,
instituciones financieras, corporaciones, empresas y personas físicas en sus actividades de tesorería y de
banca de corresponsales. La medición y control del riesgo de crédito en instrumentos financieros (riesgo de
contrapartida) está a cargo de una unidad especializada y con estructura organizacional independiente de las
áreas de negocio.
El control del riesgo de contrapartida se realiza diariamente mediante el sistema Interactive Risk Integrated
System
producto y plazo.
Para el control de las líneas de contrapar
una estimación de la cantidad que la Institución puede perder en las operaciones vigentes con una
determinada contraparte, en el caso de que ésta no cumpliese con sus compromisos, en cualquier momento
hasta la fecha de vencimiento de las operaciones. El REC considera la exposición crediticia actual, misma
que se define como el coste de reemplazar la operación al valor de mercado, siempre y cuando este valor sea
positivo para la Institución
cual representa la posible evolución de la exposición crediticia actual hasta el vencimiento, dadas las
características de la operación y considerando las posibles variaciones en los factores de mercado. El REC
Bruto considera las definiciones antes descritas, sin considerar mitigantes por
, ni mitigantes por
colateral.
108
Para el cálculo del REC Neto se toma en consideración la existencia de mitigantes de riesgo de crédito de
contrapartida, tales como acuerdos de colateral, acuerdos de
entre otros. Se informó que la
metodología sigue mostrando eficiencia.
Adicional al riesgo de contrapartida, existe el riesgo de entrega o liquidación (
), el cual se
presenta en cualquier operación a su vencimiento al existir la posibilidad de que la contrapartida no cumpla
con sus obligaciones en el pago a la Institución, una vez que la Institución ha satisfecho sus obligaciones
emitiendo las instrucciones de pago.
En concreto, para el proceso de control de este riesgo, la Dirección Ejecutiva de Riesgos Financieros
diariamente supervisa el cumplimiento de los límites de riesgo de crédito por contraparte, por producto, por
plazo y demás condiciones establecidas en la autorización para mercados financieros. Asimismo, es el área
responsable de comunicar en forma diaria, los límites, consumos y cualquier desviación o exceso en el que se
incurra.
Asimismo, informa mensualmente en el Comité de Administración Integral de Riesgos y de forma trimestral
en el Consejo de Administración, los límites de riesgos de contrapartida, los límites de riesgo emisor y los
consumos vigentes, así como los excesos incurridos y las operaciones con clientes no autorizados.
Adicionalmente informa el cálculo de la pérdida esperada por operaciones vigentes en mercados financieros
al cierre de cada mes; así como presenta diversos escenarios de estrés de la pérdida esperada. Lo anterior bajo
metodología y supuestos aprobados en el Comité de Administración Integral de Riesgos.
Actualmente la Institución tiene líneas aprobadas de riesgos de contrapartida para los siguientes sectores:
riesgo soberano mexicano y banca de desarrollo, instituciones financieras extranjeras, instituciones
financieras mexicanas, corporativos, banca de empresas, banca de instituciones, unidad de grandes empresas y
project finance.
El REC Neto de las líneas de riesgo de contrapartida y riesgo emisor la Institución al cierre del cuarto
trimestre de 2014 es:
Segmento
Riesgo soberano, banca de
desarrollo e instituciones
financieras
Corporativos
Banca de empresas
Oct-2014
23,039
1,518
174
Riesgo equivalente de crédito neto
(Millones de dólares americanos)
Nov-2014
Dic-2014
23,169
1,180
141
16,330
1,449
144
Promedio
20,846
1,382
153
El REC Bruto Máximo de las líneas de riesgo de contrapartida de la Institución al cierre del cuarto trimestre
de 2014 que corresponde a operaciones de derivados se distribuye de la siguiente manera de acuerdo con el
tipo de derivado:
Tipo de derivado
Riesgo equivalente de
crédito bruto máximo
(Millones de dólares
americanos)
Derivados sobre tasas de interés
Derivados sobre tipo de cambio
Derivados sobre acciones
13,627
24,778
513
Total
38,918
109
La pérdida esperada al cierre del cuarto trimestre de 2014 y la pérdida esperada promedio trimestral de las
líneas de riesgo de contrapartida y riesgo emisor de la Institución del cuarto trimestre de 2014 se muestran a
continuación:
Segmento
Riesgo soberano, banca de
desarrollo e instituciones
financieras
Corporativos
Empresas
Pérdida esperada cuarto trimestre 2014
(Millones de dólares americanos)
Nov-2014
Dic-2014
Oct-2014
6
5
1
5
4
1
Promedio
5
4
1
5
4
1
Los segmentos de instituciones financieras mexicanas y de instituciones financieras extranjeras son
contrapartes muy activas con las que la Institución cuenta con posiciones vigentes de instrumentos financieros
con riesgo de crédito de contraparte. Cabe resaltar que el REC Bruto es mitigado por la existencia de
acuerdos de
acuerdos de revalorización con las contrapartes, lo que da como resultado el REC Neto.
Respecto del total de colaterales recibidos por operaciones de derivados al cierre del cuarto trimestre de 2014:
Colaterales en efectivo
Colaterales en bonos emitidos por el Gobierno Federal
57.76%
42.24%
Riesgo operativo
En materia de riesgo operativo, la Institución, alineado con la metodología corporativa, cuenta con las
políticas, los procedimientos y la metodología para la identificación, el control, la mitigación, la vigilancia y
la revelación de los riesgos operativos.
Para la identificación y agrupación de los riesgos operacionales, se utilizan las distintas categorías y líneas de
negocio definidas por los organismos reguladores tanto como locales como los de supervisión a nivel
Institución. La metodología está basada en la identificación y documentación de riesgos, controles y los
procesos relacionados y utiliza herramientas cuantitativas y cualitativas tales como cuestionarios de
autoevaluación, el desarrollo de bases de datos históricos e indicadores de riesgo operativo, etc., tanto para el
control como la mitigación y revelación de los mismos.
Riesgo legal
El riesgo legal, se define como la pérdida potencial por el incumplimiento de las disposiciones legales y
administrativas aplicables, la emisión de resoluciones administrativas y judiciales desfavorables y la
aplicación de sanciones, en relación con las operaciones que la Institución lleva a cabo.
En cumplimiento a los lineamientos en materia de Administración Integral de Riesgos, se desarrollan las
funciones siguientes: a) Establecimiento de las políticas y los procedimientos para analizar la validez jurídica
y procurar la adecuada instrumentación de los actos jurídicos celebrados, b) Estimación del monto de pérdidas
potenciales derivado de resoluciones judiciales o administrativas desfavorables y la posible aplicación de
sanciones, c) Análisis de los actos jurídicos que se rijan por un sistema jurídico distinto del nacional, d)
Difusión entre los directivos y empleados, de las disposiciones legales y administrativas aplicables a las
operaciones y e) Realización, cuando menos anualmente, auditorías legales internas.
Riesgo tecnológico
El riesgo tecnológico, se define como la pérdida potencial por daños, interrupción, alteración o fallas
derivadas del uso o dependencia en el hardware, software, sistemas, aplicaciones, redes y cualquier otro canal
de distribución de información en la prestación de servicios bancarios con los clientes de la Institución.
110
La Institución ha adoptado un modelo corporativo para la gestión del riesgo tecnológico, el cuál se encuentra
integrado a los procesos de servicio y soporte de las áreas informáticas, para identificar, vigilar, controlar,
mitigar e informar los riesgos de tecnología informática a los que está expuesta la operación, tendiente a
priorizar en el establecimiento de medidas de control que reduzcan la probabilidad de materialización de
riesgos.
Diversificación de riesgos De conformidad con las reglas generales para la diversificación de riesgos en la realización de operaciones
activas y pasivas aplicables a las instituciones de crédito, publicadas en el Diario Oficial de la Federación de
fecha 30 de abril de 2003; se informa que al 31 de diciembre de 2014 se mantienen las siguientes operaciones
de riesgo crediticio:
No se tienen financiamientos otorgados a deudores o grupos de personas que representan riesgo
común, cuyo importe individual es mayor al 10% del capital básico (del mes inmediato anterior a la
fecha que se reporta) de la Institución.
Las operaciones activas y pasivas concedidas a los tres mayores deudores o grupos de personas que
representan riesgo común por la cantidad agregada de $34,430 que representa el 44.89% del capital
básico de la Institución.
Procesos y niveles de autorización
En términos de la normativa interna, todos los productos o servicios que se comercializan por la Institución
son aprobados por el Comité de Comercialización y por el Comité Corporativo de Comercialización. Aquellos
productos o servicios que sufren modificaciones o adiciones a su autorización original requieren de la
aprobación del Comité de Comercialización y dependiendo de su trascendencia requieren la autorización del
Comité Corporativo de Comercialización también.
En el Comité de Comercialización están presentes todas aquellas áreas que tienen participación en la
operación del producto o servicio dependiendo de la naturaleza del mismo, así como las que se encargan de su
contabilidad, instrumentación legal, tratamiento fiscal, evaluación de riesgos, etc. Todas las autorizaciones del
Comité de Comercialización requieren de unanimidad ya que no hay autorizaciones otorgadas por mayoría de
los miembros que lo integran. Adicionalmente a la aprobación del Comité de Comercialización, existen
productos que requieren autorizaciones de autoridades locales, por lo tanto, las aprobaciones del Comité de
Comercialización están condicionadas a la obtención de las autorizaciones que se requieran de las autoridades
que sean competentes en cada caso.
Finalmente, todas las aprobaciones son presentadas para su autorización en el Comité de Administración
Integral de Riesgos.
Revisiones independientes
La Institución se encuentra bajo la supervisión y vigilancia de la Comisión, Banco de México, Banco de
España y la Securities and Exchange Commission ( SEC ) de los Estados Unidos, la cual se ejerce a través de
procesos de seguimiento, visitas de inspección, requerimientos de información y documentación y entrega de
reportes.
Asimismo, se realizan revisiones periódicas por parte de los auditores internos y externos.
Descripción genérica sobre técnicas de valuación
Los instrumentos financieros derivados se valúan a valor razonable, de conformidad con la normatividad
contable establecida en las Disposiciones en su Criterio Contable B-5, Instrumentos financieros derivados y
operaciones de cobertura.
111
A.
Metodología de valuación
1)
Con fines de negociación
a.
Mercados organizados
La valuación se hace a precio de cierre del mercado en cuestión. Los precios son
proporcionados por el proveedor de precios.
b.
Mercados extrabursátiles i)
Instrumentos financieros derivados con opcionalidad.
En la mayoría de los casos se utiliza una forma generalizada del modelo de Black
y Scholes, el cual supone que el subyacente sigue una distribución lognormal.
Para productos exóticos, o bien cuando el pago dependa de la trayectoria que siga
alguna variable de mercado, se utiliza para la valuación simulaciones de
MonteCarlo. En este caso se supone que los logaritmos de las variables
involucradas sigue una distribución normal multivariada.
ii)
Instrumentos financieros derivados sin opcionalidad.
La técnica de valuación empleada es obtener el valor presente de los flujos
futuros estimados.
En todos los casos, la Institución realiza las valuaciones de sus posiciones y registrando el valor
obtenido. Sin embargo, en algunos casos se tiene establecido un agente de cálculo distinto, que
puede ser la misma contraparte o un tercero.
2)
Con fines de cobertura
En su actividad de banca comercial, la Institución ha buscado cubrir la evolución del margen
financiero de sus carteras estructurales expuestas a movimientos adversos de tasas de interés y
tipo de cambio. El ALCO, órgano responsable de la gestión de los activos y pasivos de largo
plazo, ha venido construyendo el portafolio a través del cual la Institución consigue dicha
cobertura.
Se califica como cobertura contable, una operación cuando se cumplen las dos condiciones
siguientes:
a.
Se designe la relación de cobertura y se documente en su momento inicial con un
expediente individual, fijando su objetivo y estrategia.
b.
La cobertura sea eficaz, para compensar variaciones en el valor razonable o en los flujos
de efectivo que se atribuyan al riesgo cubierto, de manera consistente con la gestión del
riesgo documentada inicialmente.
La Administración de la Institución realiza operaciones de derivados con fines de cobertura con
swaps (IRS y CCS) y forwards de tipo de cambio.
Los derivados con fines de cobertura se valúan a mercado y el efecto se reconoce dependiendo
del tipo de cobertura contable, de acuerdo con lo siguiente:
a.
Si son coberturas de valor razonable, se valúa a mercado por el riesgo cubierto la
posición primaria y el instrumento derivado de cobertura, registrándose el efecto neto en
los resultados del período.
b.
Si son coberturas de flujos de efectivo, se valúa a mercado el instrumento derivado de
cobertura. La parte efectiva de la cobertura se registra dentro de la cuenta de utilidad
integral en el capital contable y la parte inefectiva se registra en resultados.
La Institución suspende la contabilidad de coberturas cuando el derivado ha vencido, ha sido
vendido, es cancelado o ejercido, cuando el derivado no alcanza una alta efectividad para
compensar los cambios en el valor razonable o flujos de efectivo de la partida cubierta, o
cuando se decide cancelar la designación de cobertura.
112
Se exige demostrar que la cobertura cumpla eficazmente con el objetivo para el que se
contrataron los derivados. Esta exigencia de efectividad supone que la cobertura deba cumplir
un rango máximo de desviación sobre el objetivo inicial de entre un 80% al 125%.
Para demostrar la efectividad de las coberturas es necesario cumplir con dos pruebas:
a.
Test prospectivo: En que se demuestra que en el futuro la cobertura se mantendrá dentro
del rango máximo mencionado.
b.
Test retrospectivo: En el que se revisará que en el pasado, desde su fecha de constitución
hasta el momento actual, la cobertura se ha mantenido dentro del rango permitido.
Al 31 de diciembre de 2014, las coberturas de valor razonable y de flujo de efectivo son prospectiva y
retrospectivamente eficientes, y se encuentran dentro del rango máximo de desviación permitido.
B.
Variables de referencia
Las variables de referencia más relevantes son:
Tipos de cambio
Tasas de interés
Acciones
Canastas e índices accionarios
C.
Frecuencia de valuación
La frecuencia con la cual se valoran los productos financieros derivados con fines de negociación y de
cobertura es diaria.
Administración sobre las fuentes internas y externas de liquidez que pudieran ser utilizadas para atender
requerimientos relacionados con instrumentos financieros derivados
Los recursos se obtienen a través de las áreas de tesorería nacional e internacional.
Cambios en la exposición a los riesgos identificados, contingencias y eventos conocidos o esperados en
instrumentos financieros derivados
Al 31 de diciembre de 2014, la Institución no tiene ninguna situación o eventualidad, tales como cambios en
el valor del activo subyacente o las variables de referencia, que implique que el uso de los instrumentos
financieros derivados difieran de aquellos con que originalmente fueron concebidos, que modifiquen
significativamente el esquema de los mismos o que impliquen la pérdida parcial o total de la cobertura, y que
requieran que la emisora asuma nuevas obligaciones, compromisos o variaciones en su flujo de efectivo de
forma que vea afectada su liquidez; ni contingencias y eventos conocidos o esperados por la administración,
que puedan afectarla en futuros reportes.
Durante el año 2014, el número de instrumentos financieros derivados vencidos y posiciones cerradas fue el
siguiente (no auditado):
Descripción
Caps and Floors
Equity Forward
OTC Equity
OTC Fx
Swaptions
Fx Forward
IRS
CCS
Vencimientos
1,616
51
3,192
4,547
352
4,808
7,521
489
Posiciones
cerradas
213
73
806
1,554
107
822
3,543
333
113
Durante el año 2013, el número de instrumentos financieros derivados vencidos y posiciones cerradas fue el
siguiente (no auditado):
Descripción
Vencimientos
Caps and Floors
Equity Forward
OTC Equity
OTC Fx
Swaptions
Fx Forward
IRS
CCS
Bono Forward
1,804
49
2,976
2,191
143
3,733
7,309
222
2
Posiciones
cerradas
22
38
70
512
31
488
3,812
19
-
El monto de las llamadas de margen realizadas durante 2014 y 2013 fue efectuado para cubrir tanto las
aportaciones en mercados organizados como los requeridos en los contratos de colaterales.
Durante el año 2014 y 2013 no se dieron incumplimientos por parte de las contrapartes, excepto en el caso de
dos de las principales compañías del sector inmobiliario y otra entidad dedicada al financiamiento de
desarrollos eólicos.
Análisis de sensibilidad
i.
Identificación de riesgos
Las medidas de sensibilidad de riesgo de mercado, asociadas a valores y a instrumentos financieros
derivados, son aquéllas que miden la variación (sensibilidad) del valor de mercado del instrumento
financiero de que se trate, ante variaciones en cada uno de los factores de riesgo asociados al mismo.
La sensibilidad del valor de un instrumento financiero ante modificaciones en los factores de mercado,
se obtiene mediante la revaluación completa del instrumento.
A continuación se detallan las sensibilidades de acuerdo con cada factor de riesgo y los consumos
históricos asociados de la cartera de negociación.
La estrategia de gestión de la Institución se integra con posiciones de valores y de instrumentos
financieros derivados. Estos últimos se contratan en gran medida para mitigar el riesgo de mercado de
los primeros. En atención a lo anterior, las sensibilidades o exposiciones expuestas a continuación
consideran ambos tipos de instrumentos en su conjunto.
1.
Delta
La Delta EQ muestra el cambio en el valor del portafolio en relación con los cambios en los
precios de activos de renta variable.
La Delta EQ calculada, para el caso de instrumentos financieros derivados considera la
variación relativa de 1% en los precios de los activos subyacentes de renta variable, para el caso
de títulos de renta variable considera la variación relativa del 1% del precio de mercado del
título.
2.
La Delta FX muestra el cambio en el valor del portafolio en relación con los cambios en los
precios de activos de tipo de cambio.
La Delta FX calculada, para el caso de instrumentos financieros derivados considera la
variación relativa de 1% en los precios de los activos subyacentes de tipo de cambio, para el
caso de posiciones en divisas considera la variación relativa del 1% del tipo de cambio
correspondiente.
114
3.
La sensibilidad Vega es la medida resultante de cambios en la volatilidad del activo subyacente
(activo de referencia). El riesgo Vega es el riesgo de que haya un cambio en la volatilidad del
valor del activo subyacente, que se traduzca en un cambio en el valor del mercado del
instrumento financiero derivado.
La sensibilidad vega calculada, considera la variación absoluta de un 1% en la volatilidad
asociada al valor del activo subyacente.
4.
Esta sensibilidad Rho cuantifica la variación en el valor de los instrumentos financieros de la
cartera de negociación ante una subida paralela en las curvas de tasa de interés de un punto
base.
En la tabla siguiente se presentan las sensibilidades antes descritas correspondientes a la
posición de la cartera de negociación.
Pesos mexicanos
Otras divisas
(Millones de pesos)
(0.92)
(2.30)
EQ
FX
IR
10.06
0.28
(5.34)
EQ
FX
7.96
(0.26)
Sensibilidad total de la tasa
Sensibilidad a 1 punto básico
Vega por factor de riesgo
Total
Delta por factor de riesgo (EQ y FX)
Total
De acuerdo con lo anterior, se refleja un manejo prudencial de la cartera de negociación de la
Institución respecto de los factores de riesgo.
ii.
Stress test de instrumentos financieros derivados
A continuación se presentan distintos escenarios de stress test considerando diversos escenarios
hipotéticos calculados para la cartera de negociación de la Institución.
Escenario probable
Este escenario se definió con base en movimientos resultantes de una desviación estándar, respecto de
los factores de riesgo que influyen en la valuación de los instrumentos financieros que ha mantenido la
cartera de negociación de la Institución en cada uno de los períodos. En resumen los movimientos
aplicados a cada factor de riesgo fueron los siguientes:
incrementaron en una desviación estándar; y
desviación estándar.
Escenario posible
En este escenario se modificaron los factores de riesgo en 25%. En resumen los movimientos
aplicados a cada factor de riesgo fueron los siguientes:
Los factores de riesgo de tipo tasa de interés IR, Vol y FX se multiplicaron por 1.25, es decir se
incrementaron 25%.
Los factores de riesgo EQ se multiplicaron por 0.75, es decir se disminuyeron 25%.
115
Escenario remoto
En este escenario, se modificaron los factores de riesgo en 50%. En resumen los movimientos
aplicados a cada factor de riesgo fueron los siguientes:
Los factores de riesgo de tasa IR, Vol y FX se multiplican por 1.50, es decir se incrementaron
50%.
Los factores de riesgo EQ se multiplicaron por 0.5, es decir se disminuyeron 50%.
iii.
Impacto en resultados
En el siguiente cuadro se muestran las posibles pérdidas para la cartera de negociación de la
Institución, de acuerdo con cada escenario de estrés:
Resumen análisis de stress test
Stress todos los
factores
Perfil de riesgo
Escenario probable
Escenario remoto
Escenario posible
37.
$
(10)
(346)
(26)
Índice de capitalización
Al 31 de diciembre de 2014, la Institución de acuerdo con los requerimientos de capitalización de las
instituciones de banca múltiple de conformidad con la normativa vigente, presenta un índice de capitalización
como sigue, el cual es superior al mínimo requerido por las autoridades:
De operaciones referidas a:
Tasa nominal en moneda nacional
Tasa nominal en moneda nacional (sobretasa)
Tasa real en moneda nacional (UDI, INPC y SMG)
Tasa nominal en moneda extranjera
Posiciones en UDI, INPC y SMG
Posición en divisas
Cartera accionaria
Total riesgo de mercado
Activos en riesgo
Posiciones equivalentes
$
Contraparte con derivados y reportos
Emisor posiciones títulos de deuda
Acreditados en operaciones de crédito
Avales, líneas de crédito y bursatilizaciones
Modelos internos segmentos autorizados
Total riesgo de crédito
Total riesgo operacional
Total riesgo
$
81,795
9,859
15,919
14,774
102
4,322
1,559
128,330
Requerimiento de
capital
$
6,544
789
1,273
1,182
8
346
125
10,267
36,956
14,444
207,057
19,032
129,376
406,865
2,956
1,156
16,565
1,522
10,350
32,549
61,790
4,943
596,985
$
47,759
116
Cómputo de capitalización:
Capital Básico Requerido
Capital Básico Real
Sobrante de Capital
7.00%
12.85%
5.85%
$
41,789
76,697
34,908
Capital Básico Requerido
Capital Básico Real
Sobrante de Capital
8.50%
12.85%
4.35%
50,744
76,697
25,953
Capital Neto Requerido
Capital Neto Real
Sobrante de Capital
10.50%
16.17%
5.67%
62,683
96,517
33,834
Para mayor detalle consultar el (Anexo 1-O), Información complementaria al cuarto trimestre de 2014, en
cumplimiento de la Obligación de revelar información sobre el Índice de Capitalización, que se encuentra en
la página de internet www.santander.com.mx/informacioninversionistas.
38.
Calificaciones
Al 31 de diciembre de 2014, el Banco mantiene las siguientes calificaciones:
Fitch Ratings
39.
Escala globalMoneda extranjera:
Largo plazo
Corto plazo
A3
P-2
BBB+
F2
Moneda nacional:
Largo plazo
Corto plazo
A3
P-2
BBB+
F2
Escala nacionalLargo plazo
Corto plazo
Aaa.mx
Mx-1
AAA(mex)
F1+(mex)
Perfil crediticio autónomo (SACP)
Calificación de Viabilidad (VR)
Soporte
Fortaleza financiera
Evaluación del riesgo crediticio base (BCA) intrínseca
Perspectiva
Cbaa1
Estable
bbb+
2
Estable
Nuevos pronunciamientos contables
Modificaciones criterios contables emitidos por la CNBV
El 19 de mayo de 2014 se publicaron diversas modificaciones en el Diario Oficial de la Federación a los
criterios contables de las Instituciones de crédito. Estas modificaciones son en atención a la continua
actualización de los criterios de contabilidad de la CNBV, así como para lograr una consistencia con la
normatividad contable internacional. Los cambios más relevantes se mencionan a continuación:
a.
Se elimina el Criterio Contable C-5, Consolidación de entidades de propósito específico.
b.
Se adicionan como parte de los criterios contables de la CNBV la NIF C-21, Acuerdos con control
conjunto, derivado de la promulgación de ambas normas por el CINIF.
c.
Para los estados financieros consolidados, se incorpora que aquellas entidades de propósito específico
( EPE ) creadas con anterioridad al 1 de enero de 2009 en donde se haya mantenido control, no se
estará obligado a aplicar las disposiciones contenidas en la NIF B-8, respecto a su consolidación.
117
d.
Se especifica que los sobregiros en las cuentas de cheques de los clientes de la entidad, que no cuenten
con una línea de crédito para tales efectos, se clasificarán como adeudos vencidos y se deberá
constituir simultáneamente a dicha clasificación una estimación por el importe total de dicho
sobregiro, en el momento en que se presente tal evento.
e.
Se incorpora que en caso de que el saldo compensado de divisas a recibir con las divisas a entregar,
llegara a mostrar saldo negativo, dicho concepto deberá ser presentado en el rubro de otras cuentas por
pagar.
f.
Se especifica que si algún concepto de disponibilidades restringidas llegara a mostrar saldo negativo,
dicho concepto deberá ser presentado en el rubro de Otras cuentas por pagar. Anteriormente no se
consideraban las disponibilidades restringidas para dicha presentación.
g.
Consolidación de créditos.- Es la integración en un solo crédito, de dos o más créditos otorgados por la
misma entidad a un mismo acreditado.
h.
Se especifican los supuestos para considerar que existe pago sostenido del crédito, para créditos con
pago único de principal al vencimiento.
i.
Se aclara que el pago anticipado de las amortizaciones de créditos reestructurados o renovados,
distintos de aquellos con pago único de principal al vencimiento, con independencia de que los
intereses se paguen periódicamente o al vencimiento, no se considera pago sostenido.
j.
Se incorpora como operación de reestructura a la prórroga del plazo del crédito.
k.
Se especifica que las comisiones y tarifas distintas a las cobradas por el otorgamiento del crédito, se
reconocerán en resultados de ejercicio en la fecha en que se devenguen y en el caso de que una parte o
la totalidad de la contraprestación recibida por el cobro de la comisión o tarifa correspondiente se
reciba anticipadamente a la devengación del ingreso relativo, dicho anticipo deberá reconocerse como
un pasivo en el rubro de créditos diferidos y cobros anticipados.
l.
Se incorpora que los documentos de cobro inmediato a que se refiere el Criterio Contable B-1,
Disponibilidades, serán reportados como cartera vencida cuando no hubiesen sido cobrados en los
plazos establecidos.
m.
Se incorpora que se considerarán como cartera vencida a las amortizaciones que no hayan sido
liquidadas en su totalidad en los términos pactados originalmente y presenten 90 o más días de
vencidos de los créditos otorgados a personas físicas destinados a la remodelación o mejoramiento de
la vivienda sin propósito de especulación comercial que estén respaldados por el ahorro de la
subcuenta de vivienda del acreditado.
n.
El traspaso a cartera vencida de los créditos a que se refiere el punto anterior se sujetará al plazo
excepcional de 180 o más días de incumplimiento a partir de la fecha en la que:
i.
ii.
o.
Los recursos del crédito sean dispuestos para el fin con que fueron otorgados, o
El acreditado dé inicio a una nueva relación laboral por la que tenga un nuevo patrón.
Se considerará que continúan siendo vigentes los créditos distintos a aquellos con pago único de
principal al vencimiento o a aquellos distintos a los otorgados al amparo de una línea de crédito que se
reestructuren o se renueven, sin que haya transcurrido al menos el 80% del plazo original del crédito,
únicamente cuando:
i.
El acreditado hubiere cubierto la totalidad de los intereses devengados a la fecha de la
renovación o reestructuración;
118
ii.
El acreditado hubiere cubierto el principal del monto original del crédito, que a la fecha de la
renovación o reestructuración debió haber sido cubierto, y
iii.
No se haya ampliado el periodo de gracia que, en su caso, se hubiere previsto en las condiciones
originales del crédito.
p.
Los créditos vigentes con pagos periódicos parciales de principal e intereses que se reestructuren o
renueven en más de una ocasión, podrán permanecer en cartera vigente si además de contar con
elementos que justifiquen la capacidad de pago del deudor, el acreditado cumple con las condiciones
establecidas en el punto anterior.
q.
En el caso de que mediante una reestructura o renovación se consoliden diversos créditos otorgados
por la misma entidad a un mismo acreditado, se deberá analizar cada uno de los créditos consolidados
como si se reestructuraran o renovaran por separado y, si de tal análisis se concluye que uno o más de
dichos créditos se habría traspasado a cartera vencida por efecto de dicha reestructura o renovación,
entonces el saldo total del crédito consolidado deberá traspasarse a cartera vencida.
r.
En cuanto al tema de revelaciones se incorporan nuevos requerimientos tales como:
s.
i.
Desglose de la cartera vigente restringida y sin restricción y vencida para cartera media y
residencial, de interés social y remodelación o mejoramiento con garantía de la subcuenta de
vivienda.
ii.
Identificación por tipo de crédito por plazo para la cartera media y residencial, de interés social
y remodelación o mejoramiento con garantía de la subcuenta de vivienda.
iii.
Monto total de créditos a la vivienda respaldados por la subcuenta de vivienda, desglosado en
cartera vigente y vencida y especificando el porcentaje que representa de los créditos a la
vivienda totales.
iv.
Monto total acumulado de lo reestructurado o renovado por tipo de crédito distinguiendo
aquellas originadas en el ejercicio, incluyendo ahora un desglose para aquellos créditos
consolidados que como producto de una reestructuración o renovación fueron traspasados a
cartera vencida, y para créditos reestructurados a los que no se aplicaron los criterios relativos
al traspaso a cartera vencida.
Se agrega el tratamiento para vehículos de bursalitización efectuados y reconocidos con anterioridad al
1 de enero de 2009 estableciendo que no será necesario reevaluar la transferencia de activos
financieros reconocidos previo a dicha fecha. Deben revelarse los principales efectos que esta
excepción pudiera tener en los estados financieros, así como los efectos del reconocimiento de los
ajustes por valuación de los beneficios y del activo o pasivo reconocido por administración de activos
financieros transferidos.
t.
C-3, Partes relacionadas.
u.
Se consideran ahora como partes relacionadas las personas físicas o morales que, directa o
indirectamente, a través de uno o más intermediarios ejerzan influencia significativa sobre, sean
influidas significativamente por o estén bajo influencia significativa común de la entidad los acuerdos
con control conjunto en que se participe.
v.
Criterio contable C-4, Información por segmentos. Se incorpora dentro del segmento de Operaciones
de tesorería y banca de inversión a la compraventa de divisas.
119
NIF emitidas por el CINIF aplicables a la Institución
Durante 2014 el CINIF ha promulgado las siguientes NIF:
Mejoras a las NIF 2015 - Se emitieron las siguientes mejoras con entrada en vigor a partir del 1 de
enero de 2015, que provocan cambios contables:
NIF B-8, Estados financieros consolidados o combinados - Aclara los elementos a evaluar para
identificar a una entidad de inversión, e indica que considerando que, por su actividad primaria,
difícilmente se llega a ejercer control sobre las entidades en las que participa, debe llevarse a
cabo el análisis, para concluir si existe o no control sobre ellas.
NIF B-16, Estados financieros de entidades con propósitos no lucrativos - La NIF B-16 no
establecía como presentar los Otros resultados integrales ( ORI ) en los estados financieros de
entidades con propósitos no lucrativos, por lo que se decidió incluir en esta NIF su tratamiento,
sin requerir su presentación en forma separada de los demás ingresos, costos y gastos en el
estado de actividades.
Boletín C-9, Pasivos, provisiones, activos y pasivos contingentes y compromisos - Se precisa y
modifica el tratamiento contable de los pasivos por anticipos de clientes denominados en
moneda extranjera. Cuando una entidad recibe cobros anticipados por ventas o servicios
denominados en moneda extranjera, las fluctuaciones cambiarias entre su moneda funcional y la
moneda de pago no afectan el monto del cobro anticipado, por lo tanto, el saldo del rubro
nticipos de clientes no debe modificarse ante dichas fluctuaciones cambiarias.
NIF B-13, Hechos posteriores a la fecha de los estados financieros, y Boletín C-9, Pasivos,
provisiones, activos y pasivos contingentes y compromisos - La NIF B-13 menciona en un pie
de página las revelaciones en los estados financieros de una entidad, cuando éstos no se
preparan sobre la base del negocio en marcha, requeridas por la NIF A-7, Presentación y
revelación. Dicho requerimiento fue incluido como parte del texto normativo en la sección de
normas de revelación de la NIF B-13, y como parte del Boletín C-9 para revelar las
contingencias que se generan al no estar una entidad operando sobre la base del negocio en
marcha. Consecuentemente, se deroga la Circular 57, Revelación suficiente derivada de la Ley
de Concursos Mercantiles.
NIF B-15, Conversión de monedas extranjeras - Se ajustó la definición de Operación
extranjera, para aclarar que no solo se debe entender como una entidad jurídica o una unidad
generadora de efectivo cuyas operaciones están basadas o se llevan a cabo en un entorno
económico o moneda distintos a los de la entidad informante, sino también aquellas que,
respecto de la entidad informante (su controladora o tenedora), deben ser calificadas como
operación extranjera por operar con una moneda distinta de la entidad informante, a pesar de
operar en el mismo país.
Con entrada en vigor a partir del 1 de enero de 2016:
NIF D-3, Beneficios a los empleados
Con entrada en vigor a partir del 1 de enero de 2018:
NIF C-3, Cuentas por cobrar
NIF C-20, Instrumentos de financiamiento por cobrar
NIF C-9, Provisiones, contingencias y compromisos
NIF C-19, Instrumentos financieros por pagar
A la fecha de emisión de estos estados financieros consolidados, la Institución está en proceso de determinar
los efectos de estas nuevas normas en su información.
120
40.
Reclasificaciones a los estados financieros
Los estados financieros consolidados al 31 de diciembre de 2013 fueron reclasificados en ciertos rubros, con
el objeto de hacerlos comparables con los estados financieros consolidados al 31 de diciembre de 2014.
Dichas reclasificaciones se realizaron principalmente en los rubros de
41.
Autorización de los estados financieros por parte de la Comisión
Los estados financieros consolidados adjuntos al 31 de diciembre de 2014 y 2013 están sujetos a la revisión
por parte de la Comisión, por lo que los mismos pueden ser modificados como resultado de dicha revisión por
parte de esta autoridad supervisora.
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