Informe Estados Contables Colonia de Vacaciones. Grant Thornton

COLONIA DE VACACIONES
DEL SINDICATO MÉDICO DEL URUGUAY
Estados Contables
30 de setiembre de 2013
Contenido
Dictamen de los Auditores Independientes
3
Estado de Situación Patrimonial al 30 de setiembre de 2013
5
Estado de Resultados correspondiente al ejercicio finalizado
el 30 de setiembre de 2013
6
Estado de Evolución del Patrimonio correspondiente al ejercicio finalizado
el 30 de setiembre de 2013
7
Estado de Flujo de Efectivo correspondiente al ejercicio finalizado
el 30 de setiembre de 2013
8
Notas a los Estados Contables al 30 de setiembre de 2013
9
Anexo - Cuadro de Bienes de Uso correspondiente al ejercicio
finalizado el 30 de setiembre de 2013
25
Grant Thornton
Colonia 810 Piso 10
Montevideo, Uruguay
T (+598) 29083386
F (+598) 29083386 Ext. 252
www.grantthornton.com.uy
Dictamen de los Auditores Independientes
Señores del Comité Ejecutivo
de la Colonia de Vacaciones del Sindicato Médico del Uruguay
Hemos auditado los estados contables de la Colonia de Vacaciones del Sindicato Médico del Uruguay que se
adjuntan, que comprenden el Estado de Situación Patrimonial al 30 de setiembre de 2013, los correspondientes
Estado de Resultados, Estado de Evolución del Patrimonio y Estado de Flujo de Efectivo por el ejercicio
finalizado en esa fecha, y las notas explicativas adjuntas.
Responsabilidad del Comité Ejecutivo por los Estados Contables
El Comité Ejecutivo de la Institución es responsable de la preparación y presentación razonable de estos
estados contables de acuerdo con las Normas Contables Adecuadas en el Uruguay. Esta responsabilidad
incluye: diseñar, implementar y mantener un sistema de control interno relevante para la preparación y
presentación razonable de estados contables que estén libres de representaciones erróneas de importancia
relativa, ya sean debidas a fraude o error; seleccionando y aplicando políticas contables apropiadas, y haciendo
estimaciones contables que sean razonables en las circunstancias.
Responsabilidad del Auditor
Nuestra responsabilidad es expresar una opinión sobre estos estados financieros con base en nuestra auditoría.
Condujimos nuestra auditoría de acuerdo con las Normas Internacionales de Auditoría emitidas por la
Federación Internacional de Contadores (IFAC). Dichas normas requieren que cumplamos con requisitos éticos
así como que planeemos y desempeñemos la auditoría para obtener seguridad razonable sobre si los estados
contables están libres de representación errónea de importancia relativa.
Una auditoría implica desempeñar procedimientos para obtener evidencia de auditoría sobre los montos y
revelaciones de los estados contables. Los procedimientos seleccionados dependen del juicio del auditor.
Incluyendo la evaluación de los riesgos de representación errónea de importancia relativa de los estados
contables, ya sea debida a fraude o error. Al hacer esas evaluaciones del riesgo, el auditor considera el sistema de
control interno relevante para la preparación y presentación razonable de los estados contables por la entidad,
para diseñar los procedimientos de auditoría que sean apropiados en las circunstancias, pero no con el fin de
expresar una opinión sobre la efectividad del control interno de la entidad. Una auditoría también incluye
evaluar lo apropiado de las políticas contables usadas y lo razonable de las estimaciones contables hechas por la
administración, así como evaluar la presentación general de los estados contables.
Creemos que la evidencia que hemos obtenido es suficiente y apropiada para proporcionar una base para
nuestra opinión de auditoría con salvedades.
© 2014 Grant Thornton. Todos los derechos reservados.
Grant Thornton hace referencia a la red de firmas miembro de Grant Thornton International Ltd., siendo cada una de ellas una entidad legal separada e independiente.
Bases para opinión con salvedad
Los estados contables adjuntos se han preparado suponiendo que la Institución continuará como negocio en
marcha. Como se menciona en la nota 14, la Institución en este ejercicio y durante los ejercicios anteriores ha
incurrido en pérdidas que han provocado un deterioro en su situación económico-financiera.
Los estados contables no incluyen ajustes relativos a la recuperación y clasificación de los activos y pasivos que
podrían ser necesarios si la Institución se viera imposibilitada de continuar como negocio en marcha.
Opinión con salvedad
En nuestra opinión, excepto por los ajustes que podrían derivar de la situación detallada en el párrafo anterior,
los estados contables antes mencionados, presentan razonablemente, respecto de todo lo importante, la
situación patrimonial de la Colonia de Vacaciones del Sindicato Médico del Uruguay al 30 de setiembre de 2013,
los resultados de sus operaciones, la evolución del patrimonio y el flujo de efectivo correspondientes al ejercicio
finalizado en esa fecha, de acuerdo con Normas Contables Adecuadas en el Uruguay.
Montevideo, Uruguay
31 de enero de 2014
© 2014 Grant Thornton. Todos los derechos reservados.
Grant Thornton hace referencia a la red de firmas miembro de Grant Thornton International Ltd., siendo cada una de ellas una entidad legal separada e independiente.
Estado de Situación Patrimonial al 30 de setiembre de 2013
(cifras expresadas en pesos uruguayos)
Nota
30 de setiembre de 2013
30 de setiembre de 2012
4.1
4.2
4.3
4.4
1.248.305
3.711.713
120.506
185.318
5.265.842
1.996.337
3.152.663
124.986
270.336
5.544.322
Anexo
66.552.772
66.552.772
68.474.498
68.474.498
71.818.614
74.018.820
4.5
4.6
499.687
11.656.854
12.156.541
1.035.397
11.336.570
12.371.967
4.7
5.827.516
5.827.516
5.382.847
5.382.847
17.984.057
17.754.814
73.630.727
(17.366.721)
(2.429.449)
73.630.727
(15.655.558)
(1.711.163)
TOTAL DE PATRIMONIO
53.834.557
56.264.006
TOTAL DE PASIVO Y PATRIMONIO
71.818.614
74.018.820
ACTIVO
Activo corriente
Disponibilidades
Créditos por ventas
Otros créditos
Bienes de cambio
Total de activo corriente
Activo no corriente
Bienes de uso
Total de activo no corriente
TOTAL DE ACTIVO
PASIVO
Pasivo corriente
Deudas comerciales
Deudas diversas
Total de pasivo corriente
Pasivo no corriente
Deudas financieras
Total de pasivo no corriente
TOTAL DE PASIVO
PATRIMONIO
Ajustes al patrimonio
Resultados acumulados
Resultado del ejercicio
3.6
El anexo y las notas 1 a 15 que se acompañan forman parte integral de los estados contables.
.
5
Estado de Resultados correspondiente al ejercicio finalizado el 30
de setiembre de 2013
(cifras expresadas en pesos uruguayos)
Nota
Ingresos operativos
Costo de los servicios prestados y bienes
vendidos
5.1
RESULTADO BRUTO
Gastos de administración y ventas
Resultados diversos
Resultados financieros
5.2
5.3
5.4
Resultado antes de impuesto a la renta
Impuesto a la renta
RESULTADO DEL EJERCICIO
9
30 de setiembre de 2013
30 de setiembre de 2012
25.960.117
29.592.482
(24.869.104)
(27.694.453)
1.091.013
1.898.029
(2.578.831)
28
(853.279)
(3.065.953)
7.824
(469.763)
(2.341.069)
(1.629.863)
(88.380)
(81.300)
(2.429.449)
(1.711.163)
El anexo y las notas 1 a 15 que se acompañan forman parte integral de los estados contables.
.
6
Estado de Evolución del Patrimonio correspondiente al ejercicio
finalizado el 30 de setiembre de 2013
(cifras expresadas en pesos uruguayos)
Ajustes al
patrimonio
1. Saldos al 30 de setiembre de 2011
2. Movimientos del ejercicio
Resultado del ejercicio
3. Saldos al 30 de setiembre de 2012
4. Movimientos del ejercicio
Resultado del ejercicio
5. Saldos al 30 de setiembre de 2013
Resultados
acumulados
Patrimonio total
73.630.727
(15.655.558)
57.975.169
-
(1.711.163)
(1.711.163)
73.630.727
(17.366.721)
56.264.006
-
(2.429.449)
(2.429.449)
73.630.727
(19.796.170)
53.834.557
El anexo y las notas 1 a 15 que se acompañan forman parte integral de los estados contables.
.
7
Estado de Flujo de Efectivo correspondiente al ejercicio finalizado el
30 de setiembre de 2013
(cifras expresadas en pesos uruguayos)
Nota
1.
Flujo de efectivo asociado a actividades de
operación
Resultado del ejercicio
Partidas que no representan movimientos de
fondos
6.1
Cambios en activos y pasivos operativos
6.2
Flujo neto de efectivo por actividades de
operación
2.
Flujo de efectivo asociado a actividades
de inversión
Compras de bienes de uso
Flujo neto de efectivo por actividades de
inversión
3.
Anexo
Flujo de efectivo asociado a actividades
de financiamiento
Variación de deudas financieras
Flujo neto de efectivo por actividades de
financiamiento
30 de setiembre de 2013
30 de setiembre de 2012
(2.429.449)
(1.711.163)
1.971.034
(684.978)
1.994.156
192.917
(1.143.393)
475.910
(49.308)
(211.711)
(49.308)
(211.711)
444.669
281.213
444.669
281.213
4.
Variación neta del flujo de efectivo
(748.032)
545.412
5.
Fondos en efectivo al inicio del ejercicio
1.996.337
1.450.925
6.
Fondos en efectivo al final del ejercicio
1.248.305
1.996.337
2.6
El anexo y las notas 1 a 15 que se acompañan forman parte integral de los estados contables.
.
8
Notas a los Estados Contables al 30 de setiembre de 2013
Nota 1 – Información básica sobre la Institución
1.1
Naturaleza jurídica
La Colonia de Vacaciones del Sindicato Médico del Uruguay (en adelante "CVSMU" o "la
Institución") es un organismo adscripto a dicho Sindicato, carente de personería jurídica, que se
rige por su propio estatuto aprobado en asamblea de socios del Sindicato Médico del Uruguay el
5 de julio de 1963, y reformado por asamblea extraordinaria el 26 de diciembre de 1988.
Esta Institución fue creada con el objetivo de prestar un servicio de esparcimiento a los socios del Sindicato
Médico del Uruguay (en adelante "SMU") mediante la utilización de su complejo hotelero, con nombre
comercial Hotel Alcion, ubicado en el Balneario Solís, Departamento de Maldonado. A su vez pueden hacer
uso de las instalaciones de la Institución todas aquellas personas interesadas, para lo cual no es requisito
necesario ser socio del SMU, mediante el pago de las tarifas fijadas por la Institución.
La Institución está dirigida por una Comisión de 7 miembros, que administra el Hotel Alción, de acuerdo a
los referidos estatutos. La representación jurídica de la Institución corresponde al Sindicato Médico del
Uruguay.
Los presentes estados contables corresponden exclusivamente a las actividades de prestación del servicio de
esparcimiento mediante la utilización del complejo hotelero de la Institución, e incluyen solamente los bienes,
derechos, obligaciones y resultados relacionados con la mencionada prestación.
1.2
Fecha de aprobación de los estados contables
Los presentes estados contables fueron aprobados por el Comité Ejecutivo del SMU el 31 de enero de 2014.
Nota 2 – Resumen de las principales políticas contables
Las principales políticas contables aplicadas en la preparación de los presentes estados contables se resume
seguidamente. Las mismas han sido aplicadas, salvo cuando se indica lo contrario, en forma consistente con
relación al ejercicio anterior.
2.1
Base de preparación
Los presentes estados contables han sido preparados de acuerdo con las Normas Contables Adecuadas en el
Uruguay establecidas en los decretos 103/91, 266/07, 538/09, 37/10 y 104/12.
El decreto 266/07 establece que los estados contables correspondientes a ejercicios iniciados a partir del 1 de
enero de 2009, deben ser obligatoriamente formulados cumpliendo las Normas Internacionales de
Información Financiera (NIIF) adoptadas al 31 de julio de 2007 por el Consejo de Normas Internacionales de
Contabilidad, traducidas al idioma español y publicadas por la Auditoría Interna de la Nación, excepto por lo
establecido específicamente en los siguientes decretos:
Los decretos 103/91 y 37/10 prescriben un formato específico de presentación de los estados contables.
El decreto 538/09 establece que en los estados contables individuales, las inversiones en sociedades
controladas, en sociedades controladas en forma conjunta y en sociedades bajo influencia significativa deben
.
9
ser valuadas bajo la aplicación del método de la participación (VPP) y no bajo el método del costo o valor
razonable.
El decreto 104/12 del 10 de abril de 2013 dejó sin efecto la obligatoriedad de realizar el ajuste por inflación
establecido por el decreto 99/09 pasando a ser optativa su aplicación para los ejercicios cerrados a partir del
31 de diciembre de 2012. De todas formas, la Institución no cumplía ninguno de los criterios establecidos en
el decreto 99/09, razón por la cual no ha ajustado por inflación sus estados contables en ejercicio anteriores.
2.2
Normas contables aun no vigentes como Normas Contables Adecuadas ni adoptadas
anticipadamente por la Institución
Con posterioridad a la fecha del decreto 266/07 han sido modificadas, enmendadas y/o adoptadas otras
normas e interpretaciones por el IASB, cuyo eventual impacto sobre la Institución no ha sido evaluado a la
fecha.
2.3
Moneda funcional y moneda de presentación
Los estados contables de la Institución se preparan y presentan en pesos uruguayos, que es a su vez la
moneda funcional y la moneda de presentación de la Institución.
2.4
Criterio general de valuación
Los activos y pasivos están valuados a sus respectivos costos de adquisición en pesos uruguayos o valor neto
de realización si éste es menor.
2.5
Concepto de capital
El concepto de capital utilizado por la Sociedad es el de capital financiero invertido o recibido bajo la forma
de aportes de capital.
2.6
Definición de fondos
Para la preparación del Estado de Flujo de Efectivo se consideran como fondos a las disponibilidades
compuestas únicamente por caja y bancos.
2.7
Deterioro
Los valores contables de los activos son revisados a la fecha de cada estado contable para determinar si existen
indicios de deterioro.
Si se estima que el importe recuperable de un activo (o unidad generadora de efectivo) es menor que su valor
registrado, el valor registrado del activo (o unidad generadora de efectivo) se reduce a su importe recuperable,
reconociéndose en forma inmediata, una pérdida por deterioro. Si el activo se registra a su valor revaluado, la
pérdida por deterioro es tratada como una disminución de la revaluación en el patrimonio neto; en caso
contrario la pérdida por deterioro se reconoce directamente en el Estado de Resultados.
El valor recuperable, es el mayor, entre el valor razonable menos los costos para la venta y el valor de
utilización económica. El valor de utilización económica, es el valor actual de los flujos de efectivo estimados,
que se espera surjan de la operación continuada del activo a lo largo de su vida útil, así como de su
enajenación o abandono al final de la misma. Para la determinación del valor de utilización económica, los
flujos de efectivo son descontados a su valor actual utilizando una tasa de descuento antes de impuestos, que
refleja la evolución actual del mercado, sobre el valor temporal del dinero y los riesgos específicos que soporta
el activo que se está valorando.
.
10
2.8
Uso de estimaciones contables
La preparación de los estados contables a una fecha determinada requiere que la Dirección de la Institución
realice estimaciones y evaluaciones que afectan el monto de los activos y pasivos registrados y los activos y
pasivos contingentes revelados a la fecha de emisión de los presentes estados contables, como así también los
ingresos y egresos registrados en el período.
Por su naturaleza, dichas estimaciones están sujetas a una incertidumbre de medición, por lo que los
resultados reales futuros pueden diferir de los determinados a la fecha de preparación de los presentes estados
contables.
Las estimaciones y supuestos más importantes que ha utilizado la Dirección en los presentes estados
contables se detallan en la nota 3.12.
Nota 3 – Criterios específicos de valuación
A continuación se detallan los criterios de valuación aplicados para los principales rubros del balance:
3.1
Saldos en moneda extranjera
Las transacciones en moneda extranjera son convertidas a la cotización vigente a la fecha de la transacción.
Los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera son convertidos a pesos uruguayos a la
cotización vigente a la fecha de los estados contables. Las diferencias de cambio resultantes figuran
presentadas en el Estado de Resultados.
El siguiente es el detalle de las principales cotizaciones de las monedas extranjeras operadas por la Institución
respecto al peso uruguayo al promedio y cierre de los estados contables:
Dólares estadounidenses
3.2
Promedio
Set-13
Set-12
21,524
20,628
Cierre
Set-13
Set-12
22,060
20,988
Disponibilidades
Las disponibilidades se presentan por su valor nominal, valuado según lo establecido en la nota 3.l cuando
corresponde.
3.3
Créditos por ventas
Los créditos por ventas son reconocidos inicialmente a su valor razonable y posteriormente se miden a su
costo amortizado aplicando el método del interés efectivo, menos una previsión por deterioro. Se contabiliza
una previsión por deterioro en el valor de los créditos por servicios cuando existe evidencia objetiva que la
Institución no podrá cobrar todas las sumas adeudadas de acuerdo a los términos originalmente acordados
para las cuentas por cobrar. El importe de la previsión es la diferencia entre el valor de libros del activo y el
valor presente de los flujos de caja estimados, actualizados a la tasa de interés efectiva.
Las previsiones se han estimado de acuerdo a la antigüedad de los saldos existentes a cada cierre de ejercicio.
El cargo por previsión se reconoce en el Estado de Resultados. No se ha reconocido en el ejercicio ningún
cargo a resultados por concepto de deudores incobrables.
.
11
3.4
Instrumentos financieros
Los activos y pasivos financieros son medidos posteriormente como se describe a continuación:
Activos financieros
La Institución clasifica sus inversiones en las siguientes categorías: valuadas al valor razonable con cambios en
resultados, préstamos y otras cuentas por cobrar, inversiones mantenidas hasta el vencimiento, y activos
financieros disponibles para la venta.
a) Inversiones valuadas al valor razonable con cambios en resultados
Corresponden a las inversiones adquiridas para su venta en el corto plazo (dentro de los doce meses
posteriores al cierre).
b) Préstamos y otras cuentas por cobrar
Se reconocen inicialmente a su valor razonable y posteriormente se miden a su costo amortizado aplicando el
método del interés efectivo, menos una previsión por deterioro, si correspondiera.
c) Inversiones mantenidas hasta el vencimiento
Las inversiones mantenidas hasta el vencimiento son inversiones de vencimiento fijo, que la Dirección de la
Institución tiene la intención y la capacidad financiera de mantener su tenencia hasta su vencimiento. Se
reconocen inicialmente a su valor razonable y se valúan a su costo amortizado aplicando el método del interés
efectivo, menos una previsión por deterioro, si correspondiera.
d) Activos financieros disponibles para la venta
Corresponde a aquellos activos no clasificados en ninguna de las categorías anteriores y se miden al valor
razonable con cambios en el patrimonio neto. Las ganancias y pérdidas que surgen de instrumentos
financieros clasificados como disponibles para su venta se reconocen en el Estado de Resultados cuando se
venden o cuando se deteriora la inversión.
Pasivos financieros
Son medidos con posterioridad al costo amortizado usando el método del interés efectivo, con excepción de
los pasivos financieros mantenidos para negociación o designados a valor razonable con cambios en
resultados, que son llevados posteriormente a valor razonable con las ganancias o pérdidas reconocidas en
resultados.
Deterioro de instrumentos financieros
El deterioro de los instrumentos financieros se mide como el valor de los libros menos el valor presente de los
futuros flujos de fondos descontados a la tasa de interés original de los activos financieros. La pérdida por
deterioro se reconoce en el Estado de Resultados.
3.5
Bienes de cambio
Los bienes de cambio se valúan al costo de adquisición o a su valor neto de realización, si éste es menor. El
valor neto de realización es el valor de venta estimado en el curso normal de los negocios, menos los costos
estimados de terminación y gastos de venta.
.
12
3.6
Bienes de uso
Los bienes de uso se presentan a su costo histórico menos la depreciación acumulada y deterioro, cuando
corresponde.
En el caso de los inmuebles, el costo de adquisición refiere a sus valores de tasación al 30 de setiembre de
1998, reexpresado en moneda de cierre de acuerdo con la variación del Índice de Precios de Productos
Nacionales (IPPN) hasta la fecha en que se comenzaron a adoptar las Normas Internacionales de
Contabilidad como Normas Contables Adecuadas en el Uruguay.
De la tasación de los inmuebles realizada en el ejercicio finalizado el 30 de setiembre de 1998 por
profesionales especializados independientes, surgió un incremento patrimonial que se incluyó en el rubro
Ajustes al patrimonio.
Los gastos posteriores incurridos para reemplazar un componente de un bien de uso son únicamente
activados cuando estos incrementan los beneficios futuros de un bien de uso. El resto de los gastos son
reconocidos como tal en el momento en que se incurren.
La depreciación de los bienes de uso es calculada sobre los valores históricos, utilizando porcentajes fijos
sobre dichos valores, estimados según la vida útil esperada para cada categoría, a partir del mes siguiente a su
incorporación. Las vidas útiles estimadas para cada categoría se presentan en el Anexo – Cuadro de Bienes de
Uso.
El valor residual de los activos y las vidas útiles se revisan, si fuera necesario, en cada cierre de ejercicio.
El valor contable de un activo se reduce de inmediato a su valor recuperable tan pronto se determina que su
valor de libros supera al valor estimado recuperable.
Las ganancias y pérdidas por disposición (ventas o retiros) se determinan comparando los ingresos obtenidos
con los valores de libros. Las mismas se incluyen en el Estado de Resultados.
La composición y evolución de los saldos de bienes de uso se expone en el Anexo – Cuadro de Bienes de
Uso.
El total de depreciaciones del ejercicio fue cargado al costo de los servicios prestados y bienes vendidos.
3.7
Previsiones
Las previsiones por deudas por reclamos legales u otras acciones de terceros son reconocidas cuando la
Institución tiene una obligación legal o presunta emergente de hechos pasados, resulta probable que deban
aplicarse recursos para liquidar la obligación y el importe de la obligación puede estimarse en forma confiable.
3.8
Impuesto a la renta
La Institución contabiliza el impuesto a la renta aplicando el método de impuesto diferido, de acuerdo con lo
establecido por la Norma Internacional de Contabilidad N° 12.
Dicho criterio contable refleja las consecuencias fiscales en los ejercicios futuros provenientes de diferencias
temporales entre los activos y pasivos valuadas según criterios fiscales y los importes incorporados en los
estados contables.
.
13
El impuesto a la renta sobre los resultados del ejercicio comprende el impuesto corriente y el impuesto
diferido. El impuesto a la renta diferido es reconocido en el Estado de Resultados, excepto que esté
relacionado con partidas reconocidas en el patrimonio, en cuyo caso se reconoce dentro del patrimonio neto.
El impuesto corriente es el impuesto a pagar sobre el monto imponible de ganancia del período, utilizando la
tasa de impuesto vigente a la fecha de los estados contables y considerando los ajustes por pérdidas fiscales en
años anteriores.
El impuesto diferido es calculado utilizando el método del pasivo basado en el estado de situación
patrimonial, determinado a partir de las diferencias temporarias entre los importes contables de activos y
pasivos y los importes utilizados para fines fiscales. El importe del impuesto diferido calculado está basado en
la forma esperada de realización o liquidación de los activos y pasivos a valores contables, utilizando las tasas
de impuestos que se espera estén vigentes a la fecha de reversión de las diferencias temporarias.
Un activo por impuesto diferido es reconocido solamente hasta el importe que es probable que futuras
ganancias imponibles estarán disponibles, contra las cuales el activo pueda ser utilizado. Los activos por
impuesto diferido son reducidos por el importe que no es probable que los beneficios relacionados con
impuestos puedan ser realizados.
3.9
Beneficios al personal
Las obligaciones generadas por los beneficios al personal, de carácter legal o voluntario, se reconocen en
cuentas de pasivo con cargo a pérdidas en el ejercicio en que se devengan.
3.10
Arrendamientos
Los arrendamientos en los que el arrendador retiene una porción significativa de los riesgos y beneficios del
propietario se clasifican como arrendamientos operativos. Los pagos efectuados bajo arrendamientos
operativos son cargados a los resultados en forma lineal durante el período del arrendamiento.
3.11
Determinación del resultado
La Institución aplicó el criterio de lo devengado para el reconocimiento de los ingresos y para la imputación
de los costos y gastos.
Los ingresos operativos representan el importe de los bienes y servicios vendidos a terceros y son
reconocidos en el Estado de Resultados cuando los riesgos y beneficios asociados a la propiedad de los
mismos han sido transferidos al comprador.
3.12
Principales estimaciones y evaluaciones adoptadas por la Institución
a) Previsión para deudores incobrables
La Dirección de la Institución realiza estimaciones para determinar el monto de los créditos de dudoso cobro
que deben ser provisionados, considerando la existencia de indicios de incobrabilidad y con el objetivo de
cubrir los riesgos asociados.
b) Previsión para desvalorización de inventarios
La Dirección de la Institución realiza supuestos para determinar el monto de los inventarios que deben ser
previsionados, considerando aquellos bienes deteriorados, dañados, vencidos o que no pueden ser vendidos
en el curso normal de los negocios y con el objetivos de cubrir los riesgos asociados.
.
14
c) Deterioro de bienes de uso
La Dirección de la Institución realiza juicios significativos para determinar la vida útil y el método de
depreciación de los bienes de uso, con el objetivo de reflejar en sus estados contables el desgaste que se da en
los respectivos bienes por el transcurso del tiempo y su uso.
d) Impuesto a la renta diferido
La Institución reconoce los efectos por impuesto a la renta diferido basado en estimaciones y suposiciones
sobre la forma de realización y cancelación, respectivamente, de sus activos y pasivos.
Cambios en dichas estimaciones y supuestos podrían modificar en forma significativa, en el período en que
dichas modificaciones se produzcan, los saldos por activos y pasivos por impuesto a la renta diferido
contabilizados.
e) Estimaciones del valor razonable
Se entiende que el valor nominal de los créditos por ventas y otros créditos menos sus respectivas previsiones
para incobrables y de las cuentas de deudas comerciales, deudas financieras y deudas diversas constituyen
aproximaciones a sus respectivos valores razonables.
Nota 4 – Información referente al Estado de Situación Patrimonial
4.1
Disponibilidades
30 de setiembre de 2013
$
Corriente
Caja
Bancos
4.2
289.671
958.634
1.248.305
70.220
1.926.117
1.996.337
Créditos por ventas
30 de setiembre de 2013
$
Corriente
Deudores por hospedaje
Partes relacionadas (Nota 8)
Documentos a cobrar
Previsión por deudores incobrables (Nota 12)
.
30 de setiembre de 2012
$
2.189.742
864.658
810.865
(153.552)
3.711.713
30 de setiembre de 2012
$
2.702.362
380.961
222.892
(153.552)
3.152.663
15
4.3
Otros créditos
30 de setiembre de 2013
$
Corriente
Adelantos al personal
Seguros pagados por adelantado
Créditos fiscales
Otros créditos
4.4
15.975
1.293
3.544
99.694
120.506
Corriente
Mercadería de reventa
185.318
185.318
Corriente
Proveedores plaza
Documentos a pagar
491.291
8.396
499.687
Corriente
Partes relacionadas (Nota 8)
Adelantos de clientes
Retribuciones y cargas sociales a pagar
Otras deudas
1.334.638
7.533.202
2.089.221
699.793
11.656.854
30 de setiembre de 2012
$
908.029
127.368
1.035.397
30 de setiembre de 2012
$
1.204.146
7.071.225
2.602.478
458.721
11.336.570
Deudas financieras
30 de setiembre de 2013
$
No corriente
Partes relacionadas (Nota 8)
.
270.336
270.336
Deudas diversas
30 de setiembre de 2013
$
4.7
30 de setiembre de 2012
$
Deudas comerciales
30 de setiembre de 2013
$
4.6
25.230
14.950
15.966
68.840
124.986
Bienes de cambio
30 de setiembre de 2013
$
4.5
30 de setiembre de 2012
$
5.827.516
5.827.516
30 de setiembre de 2012
$
5.382.847
5.382.847
16
Nota 5 – Información referente al Estado de Resultados
5.1
Costo de los servicios prestados y bienes vendidos
Remuneraciones y cargas sociales (Nota 10)
Gastos de insumos y materiales
Gastos de funcionamiento
Depreciaciones
Gastos de mantenimiento
Costo de mercadería de reventa
5.2
30 de setiembre de 2012
$
(2.453.757)
(86.922)
(466.679)
(38.286)
168.536
(100.935)
(87.910)
(3.065.953)
30 de setiembre de 2013
$
28
28
30 de setiembre de 2012
$
7.824
7.824
30 de setiembre de 2013
$
54.752
(476.357)
(431.674)
(853.279)
30 de setiembre de 2012
$
100.997
(420.036)
(150.724)
(469.763)
Resultados financieros
Intereses ganados y otros ingresos financieros
Intereses perdidos y otros gastos financieros
Diferencia de cambio
.
30 de setiembre de 2013
$
(1.928.476)
(94.824)
(311.268)
(41.584)
(138.420)
(64.259)
(2.578.831)
Resultados diversos
Otros ingresos
5.4
30 de setiembre de 2012
$
(13.843.232)
(6.489.615)
(3.282.479)
(1.994.156)
(1.150.278)
(934.693)
(27.694.453)
Gastos de administración y ventas
Remuneraciones y cargas sociales (Nota 10)
Alquileres
Honorarios
Gastos de comunicación
Deudores incobrables
Comisiones
Otros gastos
5.3
30 de setiembre de 2013
$
(12.450.403)
(5.592.954)
(3.100.510)
(1.971.034)
(915.309)
(838.894)
(24.869.104)
17
Nota 6 – Información referente al Estado de Flujo de Efectivo
6.1
Partidas que no representan movimientos de fondos
Depreciaciones de bienes de uso
6.2
30 de setiembre de 2013
$
1.971.034
1.971.034
30 de setiembre de 2012
$
1.994.156
1.994.156
30 de setiembre de 2013
$
(559.050)
4.480
85.018
(535.710)
320.284
(684.978)
30 de setiembre de 2012
$
(1.152.075)
(62.091)
(50.706)
63.219
1.394.570
192.917
Cambios en activos y pasivos operativos
Créditos por ventas
Otros créditos
Bienes de cambio
Deudas comerciales
Deudas diversas
Nota 7 – Instrumentos financieros
La Institución posee al 30 de setiembre de 2013 los siguientes instrumentos financieros expresados en pesos
uruguayos:
.
Activos
Disponibilidades
Créditos por ventas
Otros créditos
Total
Préstamos y otras
cuentas por cobrar
1.248.305
3.711.713
120.506
5.080.524
Total
1.248.305
3.711.713
120.506
5.080.524
Pasivos
Deudas comerciales
Deudas financieras
Deudas diversas
Total
Pasivos financieros
valuados al costo
amortizado
499.687
5.827.516
4.123.652
10.450.855
Total
499.687
5.827.516
4.123.652
10.450.855
18
Al 30 de setiembre de 2012 la Institución poseía los siguientes instrumentos financieros expresados en pesos
uruguayos:
Activos
Disponibilidades
Créditos por ventas
Otros créditos
Total
Préstamos y otras
cuentas por cobrar
1.996.337
3.152.663
124.986
5.273.986
Total
1.996.337
3.152.663
124.986
5.273.986
Pasivos
Deudas comerciales
Deudas financieras
Deudas diversas
Total
Pasivos financieros
valuados al costo
amortizado
1.035.397
5.382.847
4.265.345
10.683.589
Total
1.035.397
5.382.847
4.265.345
10.683.589
Nota 8 – Saldos y transacciones con partes relacionadas
8.1
Saldos con partes relacionadas
Los saldos de la Institución con partes relacionadas al 30 de setiembre de 2013 se detallan a continuación:
USD
Créditos por ventas
SMU
Deudas diversas
SMU
Deudas financieras no corriente
SMU (*)
.
Total expresado
en $
$
-
864.658
864.658
864.658
864.658
60.500
60.500
-
1.334.638
1.334.638
264.167
264.167
-
5.827.516
5.827.516
19
Los saldos de la Institución con partes relacionadas al 30 de setiembre de 2012 se detallan a continuación:
USD
Créditos por ventas
SMU
Deudas diversas
SMU
Deudas financieras no corriente
SMU (*)
Total expresado
en $
$
-
380.961
380.961
380.961
380.961
57.373
57.373
-
1.204.146
1.204.146
256.473
256.473
-
5.382.847
5.382.847
(*) Como consecuencia de la liquidación del Fondo de Solidaridad Social del SMU (FSSSMU) con fecha 31 de
mayo de 2012, el SMU pasó a ser el titular del préstamo existente entre el FSSSMU y la Institución.
8.2
Transacciones con partes relacionadas
Institución/ Concepto
SMU
Cuotas retenidas a cuenta de la CVSMU
Cobranza de las cuotas retenidas por el SMU
Alquiler de oficinas al SMU
Servicios prestados por la CVSMU
Intereses perdidos
30 de setiembre de 2013
$
30 de setiembre de 2012
$
4.907.811
(4.477.372)
(94.824)
30.553
(169.730)
4.392.017
(4.268.653)
(94.824)
198.475
(158.893)
-
56.114
Fondo de Solidaridad Social del SMU
Cancelación de pasivos
Nota 9 – Impuesto a la renta
Los componentes del cargo neto de impuesto a la renta reconocido en el Estado de Resultados son los
siguientes:
Impuesto corriente
(Gasto)/ Ingreso por impuesto corriente
Impuesto diferido
(Gasto)/ Ingreso por origen y reversión de
diferencias temporarias
Total (Gasto)/ Ingreso
.
30 de setiembre de 2013
$
30 de setiembre de 2012
$
(88.380)
(81.300)
-
-
(88.380)
(81.300)
20
Durante el ejercicio finalizado el 30 de setiembre de 2013 y 2012, la Institución no reconoció un activo o
pasivo por impuesto a la renta diferido ya que no existen diferencias temporarias.
Nota 10 – Gastos de personal
La Institución ha incurrido en los siguientes gastos de personal:
Remuneraciones
Contribuciones a la Seguridad Social
30 de setiembre de 2013
$
12.943.795
1.435.084
14.378.879
30 de setiembre de 2012
$
14.611.832
1.685.157
16.296.989
Del total de gastos, $ 12.450.403 ($ 13.843.232 al 30 de setiembre de 2012) fueron cargados al costo de los
servicios prestados y bienes vendidos, y los restantes $ 1.928.476 ($ 2.453.757 al 30 de setiembre de 2012) se
incluyen como gastos de administración y ventas.
Nota 11 – Administración de riesgos financieros
11.1
Análisis del riesgo de mercado
La Institución está expuesta al riesgo de mercado mediante el uso de sus instrumentos financieros y
específicamente al riesgo de tipos de cambio y al riesgo de tasas de interés. Los activos y pasivos financieros
de la Institución clasificados por categoría se presentan en la nota 7.
11.1.1
Sensibilidad a las divisas
La mayoría de las transacciones de la Institución se llevan a cabo en pesos uruguayos. Las exposiciones a los
tipos de cambio de divisas surgen de los préstamos recibidos y las compras realizadas por la Institución en
dólares estadounidenses.
El Comité Ejecutivo monitorea los flujos de efectivo que no están en pesos uruguayos de forma de mantener
la exposición a este riesgo en niveles aceptables para la Institución. La Institución no realiza operaciones de
cobertura con instrumentos derivados.
Generalmente, los procedimientos de administración de riesgos de la Institución distinguen los flujos de
efectivo en moneda extranjera a corto plazo (que vencen en 6 meses) de los flujos de efectivo a largo plazo.
Cuando se espera que los montos por pagar y por cobrar en una divisa específica se compensen unos a otros
en gran manera, no se realiza ninguna otra actividad de cobertura.
.
21
Los activos y pasivos financieros denominados en moneda extranjera al 30 de setiembre de 2013 y 2012,
convertidos a pesos uruguayos al tipo de cambio de cierre, son los siguientes:
30 de setiembre de 2013
USD
Expresado en $
Activo
Disponibilidades
Posición activa
30 de setiembre de 2012
USD
Expresado en $
21.236
21.236
468.457
468.457
51.454
51.454
1.079.920
1.079.920
Pasivo
Deudas comerciales
Deudas financieras
Deudas diversas
Posición pasiva
(1.012)
(264.167)
(68.975)
(334.154)
(22.335)
(5.827.516)
(1.521.592)
(7.371.443)
(2.151)
(256.473)
(66.646)
(325.270)
(45.148)
(5.382.847)
(1.398.764)
(6.826.759)
Posición neta pasiva
(312.918)
(6.902.986)
(273.816)
(5.746.839)
Las transacciones pactadas aún no ejecutadas y los activos y pasivos reconocidos se encuentran
sustancialmente determinados en la moneda funcional por lo que la Institución no se encuentra expuesta a
riesgos de tipo de cambio significativos.
Dado que la posición en monedas extranjeras es de menor importancia relativa, variaciones en el valor de
cotización de las mismas originarían aumentos o disminuciones en la utilidad del ejercicio por montos no
significativos.
11.1.2
Sensibilidad a las tasas de interés
La política de la Institución es minimizar las exposiciones al riesgo de tasas de interés de flujo de efectivo en
su financiamiento a largo plazo. Por lo tanto, los préstamos a plazos más largos están pactados a tasas fijas.
Las pasivos financieros de la Institución al 30 de setiembre de 2013 y 2012 tienen las siguientes tasas de
interés:
USD
PASIVO
No corriente
Deudas financieras
SMU
30 de setiembre de 2013
Expresado
en $
Tasa
264.167
264.167
5.827.516
5.827.516
3,00%
Vto.
(*)
30 de setiembre de 2012
Expresado
USD
en $
256.473
256.473
5.382.847
5.382.847
(*) Al 30 de setiembre de 2013 y 2012, la deuda financiera con el SMU no tiene fecha de vencimiento pactada.
La Institución no posee activos significativos que generen intereses por lo que los ingresos y los flujos de caja
operativos son sustancialmente independientes de los cambios en las tasas de interés de mercado.
.
22
11.2
Análisis del riesgo de crédito
La exposición de la Institución al riesgo de crédito se limita al monto registrado de activos financieros
reconocidos a la fecha del balance general, tal y como se resume en la nota 7.
La Institución monitorea continuamente los incumplimientos de clientes y de algunas otras contrapartes,
identificadas ya sea individualmente o por grupo, e incorpora esta información a sus controles de riesgo de
crédito. La política de la Institución es tratar solamente con contrapartes individuales.
Ninguno de los activos financieros de la Institución están asegurados mediante una garantía o mediante
alguna otra salvaguarda de crédito.
El riesgo de crédito para los fondos líquidos y de otros activos financieros a corto plazo se considera
insignificante, ya que las contrapartes son bancos de primera línea con calificaciones externas de crédito de
alta calidad.
11.3
Análisis del riesgo de liquidez
La Institución maneja sus necesidades de liquidez monitoreando cuidadosamente sus programaciones de
pagos de deuda de servicios de los pasivos financieros a largo plazo, así como las salidas de efectivo que
vencen día a día. Las necesidades de liquidez se monitorean en varios rangos de tiempo, día a día o semana a
semana, así como en una proyección de 30 días. Las necesidades de liquidez a largo plazo para un período de
180 días y de 360 días se identifican mensualmente.
La Institución mantiene valores en efectivo y comercializables para cumplir con sus requerimientos de
liquidez para períodos de hasta 30 días. El financiamiento, en relación con las necesidades de liquidez a largo
plazo, se asegura además mediante un monto adecuado de facilidades crediticias comprometidas y la habilidad
de vender activos financieros a largo plazo.
11.4
Valor razonable
El valor razonable de los instrumentos transados en mercados activos (tales como inversiones negociables o
disponibles para la venta) se basa en los precios de cotización en el mercado al cierre del ejercicio. El precio
de mercado cotizado utilizado por la Institución para sus activos financieros es el precio corriente de compra;
el precio utilizado para la cotización de mercado de los pasivos financieros es el precio corriente de venta.
El valor razonable de instrumentos financieros no transables en un mercado activo (ejemplo, préstamos) se
determina aplicando técnicas de valuación, básicamente valores presentes de flujos de fondos actualizados y
precios cotizados en el mercado o bien a precios cotizados por corredores para instrumentos similares.
Se entiende que el valor nominal de las cuentas de los deudores por ventas menos previsiones para incobrables y
de las cuentas de acreedores comerciales, constituyen aproximaciones a sus respectivos valores razonables.
.
23
Nota 12 – Previsiones
Al 30 de setiembre de 2012
Cargos a resultados:
Al 30 de setiembre de 2013
Previsión por deudores
incobrables
$
153.552
153.552
Total
$
153.552
153.552
Nota 13 – Garantías y otras contingencias
A partir de la promulgación de la Ley 18.439 que crea el Fondo de Garantía para la Reestructuración de
pasivos de las Instituciones de Asistencia Médica Colectiva (IAMC), se establece que el SMU y la institución
de asistencia médica colectiva (CASMU) son solidariamente responsables por los créditos anteriores a la fecha
del acto de escisión (5 de marzo de 2009), sin perjuicio de la asignación que éstos realicen en su relación
institucional y de los acuerdos celebrados al respecto con los acreedores.
En el presente ejercicio, el CASMU-IAMPP notificó al SMU que ha cancelado la deuda que mantenía con los
tenedores de Títulos correspondientes a las Categorías B y C del Fideicomiso Financiero CASMU
Reestructuración de Pasivos, razón por la cual se han extinguido los pasivos respecto de los cuales el SMU era
solidariamente responsable frente a terceros.
Nota 14 – Situación económico-financiera
En este ejercicio y durante los ejercicios anteriores la Institución ha incurrido en pérdidas que han provocado
un deterioro en su situación económico-financiera. En el presente ejercicio debió incluso reducir el personal
durante los meses de baja temporada. Adicionalmente, la Institución no se encuentra actualmente en
condiciones de realizar las inversiones que requiere el complejo turístico para mantener y mejorar su
infraestructura.
De acuerdo a los flujos de caja estimados, sería necesaria una reestructuración para que el negocio sea viable
en el futuro. Actualmente, el Comité Ejecutivo se encuentra analizando posibles cambios en la gestión
operativa de manera de revertir dicha situación.
Nota 15 – Hechos posteriores
No existen hechos posteriores al 30 de setiembre de 2013 que afecten significativamente los estados contables
adjuntos.
.
24
Anexo
Cuadro de Bienes de Uso correspondiente al ejercicio finalizado el 30 de setiembre de 2013
(cifras expresadas en pesos uruguayos)
VALORES DE ORIGEN
BIENES DE USO
Inmueble - Terreno
Inmueble - Mejoras
Muebles y útiles
Equipamiento
Máquinas de oficina
Bazar, vajilla y alhajamiento
TOTAL
.
Saldo al
30.09.2011
Altas
(1)
(2)
Bajas
Saldo al
30.09.2012
Saldo al
30.09.2011
(3)
(4)= (1)+(2)+(3)
(5)
DEPRECIACIONES
Del ejercicio
Bajas
Importe
(6)
Años
(7)
Saldo al
30.09.2012
Valores netos
al 30.09.2012
(8)=(5)+(6)+(7)
(9)=(4)-(8)
22.953.120
68.378.764
1.642.143
6.260.071
370.341
1.658.447
44.794
166.917
-
-
22.953.120
68.378.764
1.686.937
6.426.988
370.341
1.658.447
21.906.851
1.416.328
5.677.705
368.550
1.636.509
-
40
10
5
10
3
1.709.469
62.286
208.690
1.791
11.920
23.616.320
1.478.614
5.886.395
370.341
1.648.429
22.953.120
44.762.444
208.323
540.593
10.018
101.262.886
211.711
-
101.474.597
31.005.943
-
-
1.994.156
33.000.099
68.474.498
25
Anexo
Cuadro de Bienes de Uso correspondiente al ejercicio finalizado el 30 de setiembre de 2013
(cifras expresadas en pesos uruguayos) (Continuación)
VALORES DE ORIGEN
BIENES DE USO
Inmueble - Terreno
Inmueble - Mejoras
Muebles y útiles
Equipamiento
Máquinas de oficina
Bazar, vajilla y alhajamiento
TOTAL
.
Saldo al
30.09.2012
Altas
(1)
(2)
22.953.120
68.378.764
1.686.937
6.426.988
370.341
1.658.447
101.474.597
-
Bajas
Saldo al
30.09.2013
Saldo al
30.09.2012
(3)
(4)= (1)+(2)+(3)
(5)
DEPRECIACIONES
Del ejercicio
Bajas
(6)
Años
(7)
Saldo al
30.09.2013
Valores netos
al 30.09.2013
(8)=(5)+(6)+(7)
(9)=(4)-(8)
49.308
-
-
22.953.120
68.378.764
1.686.937
6.476.296
370.341
1.658.447
23.616.320
1.478.614
5.886.395
370.341
1.648.429
-
40
10
5
10
3
1.709.470
43.960
210.189
7.415
25.325.790
1.522.574
6.096.584
370.341
1.655.844
22.953.120
43.052.974
164.363
379.712
2.603
49.308
-
101.523.905
33.000.099
-
-
1.971.034
34.971.133
66.552.772
26