MINERIA y DESARROLLO Cinco Reflexiones Luis Carranza Ugarte Junio, 2015 Contenido Primera Reflexión Crecimiento implica Desarrollo CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO PBI Per Cápita e IDH PBI Per Cápita e IDH (Año 2013) 85,000 75,000 PBI Per Cápita en PPP (US$) Singapur 65,000 Noruega Luxemburgo 55,000 Suiza Hong Kong Estados Unidos Alemania 45,000 Australia 35,000 Nueva Zelanda Trinidad y Tobago Eslovenia 25,000 Grecia Botswana 15,000 Bolivia Angola Perú Chile Brasil Argentina Georgia 5,000 0.6 0.65 0.7 0.75 0.8 IDH Fuente: FMI, PNUD CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 0.85 0.9 0.95 1 Las dos Coreas Corea del Norte Corea del Sur Población: 22.8 millones Población: 46.8 millones PBI per cápita: US$ 2.100 PBI per cápita: US$ 30.000 Esperanza de vida: 64,1 años Esperanza de vida: 78,8 años Mortalidad infantil: 50,0 Mortalidad infantil: 4,2 Exportaciones: US$ 3 Bill Exportaciones: US$ 600 Bill Gasto Militar: 33% PBI Gasto Militar: 2,8% PBI CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Contenido Segunda Reflexión Las Fuentes del Crecimiento CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Comparaciones entre países LAC y Asia PBI Per Cápita PPP (Dólares del 2012) 65,000 55,000 Singapur 45,000 Corea del Sur Brasil 35,000 Chile 25,000 Perú 15,000 Fuente: The Conference Board Total Economy Database,Enero 2013 CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 2012 2010 2008 2006 2004 2002 2000 1998 1996 1994 1992 1990 1988 1986 1984 1982 1980 1978 1976 1974 1972 1970 1968 1966 1964 1962 1960 1958 1956 1954 1952 5,000- 1950 5,000 Singapur y Corea del Sur lograron salir de la Trampa del Ingreso Medio PBI Per Cápita PPP 1960 y 2010 (Dólares del 2012) 2010 70,000 Singapur 60,000 Noruega 50,000 Australia Estados Unidos Suiza Irlanda 40,000 Japon Finlandia Crea del Sur España 30,000 20,000 10,000 Malasia Nueva Zelanda Italia Grecia Portugal Francia Arabia Saudita Polonia Chile 1960 Argentina China Venezuela Brazil Colombia Tailandia Perú 0 0 Congo 5,000 Fuente: The Conference Board Total Economy Database,Enero 2013 CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 10,000 15,000 20,000 25,000 Trampa del Ingreso Medio Mercado Interno Política salarial / Malas Políticas Públicas Crecimiento Deterioro de rentabilidad CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Evitando la Trampa del Ingreso Medio Mercado Interno Reformas / Productividad Crecimiento Nuevos sectores / Nuevos productos CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Motores y Propagadores del Crecimiento Motores del crecimiento económico Propagadores del crecimiento económico Consumo Reformas INVERSIÓN CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Productividad Crédito Crecimiento con reformas Período de transición Tasa de crecimiento del PBI Real Tiempo PBI per Cápita Tiempo CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO T1 T2 Implementación de la reforma Agotamiento de la reforma Procesos y Productividad Mejora de Productividad Proceso de Crecimiento Uso eficiente de recursos Economías Internas Economías Externas Innovación Fuente: ASEAN Economic Bulletin CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Contenido Tercera Reflexión Aporte de la Minería al Crecimiento CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Comparación de la evolución del PBI Per Cápita PBI Per Cápita de Alemania relativo a Inglaterra (PBI Per Cápita Inglaterra = 100) 120 100 80 60 40 20 Inglaterra Alemania Fuente: Historical Statistics of the World Economy (Maddison) CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 2008 2003 1998 1993 1988 1983 1978 1973 1968 1963 1958 1953 1948 1943 1938 1933 1928 1923 1918 1913 1908 1903 1870 1820 0 Comparación de la evolución del PBI Per Cápita PBI Per Cápita relativos a Inglaterra (PBI Per Cápita Inglaterra = 100) 180 160 140 120 100 80 60 40 20 USA Australia Fuente: Historical Statistics of the World Economy (Maddison) CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Canadá Inglaterra Argentina 2008 2003 1998 1993 1988 1983 1978 1973 1968 1963 1958 1953 1948 1943 1938 1933 1928 1923 1918 1913 1908 1903 1870 1820 0 Experiencia australiana CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Factores claves en la industria Factores claves en la industria australiana Participación de la minería en la economía (% del PBI Global) El Estado es muy partidario usando, reuniendo, interpretando, transformando y transmitiendo información La industria minera siempre ha sido un líder en la aplicación de innovación y conocimiento Australia es el líder mundial en software de geología usado para procesar, visualizar e interpretar data geológica La industria ha sido importante en la provisión de infraestructura y trabajo. Desde 1967 ha construido por lo menos 25 nuevas ciudades, 12 puertos, 20 aeródromos y 1 900 kilómetros de línea de ferrocarril La industria tiene un alto nivel de uso de internet así como ecommerce. 22% 10% 12% Australia Compras del Sector Minería PBI Minería Fuente: MINEM, Australian Treasury, Minerals Council of Australia CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Productividad Laboral y Empleo Crecimiento de la Productividad Laboral y Empleo por Sectores 2004 - 2013 (Var. %) Empleo 120% Construcción 100% 80% Minería 60% Servicios 40% Manufactura 20% Comercio 0% Agric, ganad, silv y pesca -20% -40% -20% 0% 20% 40% 60% 80% Productividad Fuente: MTPE, INEI CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO La demanda del sector minero impulsa otros sectores de la economía Principales productos industriales demandados por las empresas mineras a empresas del país • • • • • • • • • • Servicios financieros 6.4 Otros productos metálicos diversos 4.4 Pesticidas y otros productos químicos 2.9 Servicios profesionales, científicos y técnicos 2.8 Otros productos minerales no metálicos 2.7 (Índice 1994 = 100) 400 Alquiler de maquinaria y equipo y de mercaderías tangibles 2.6 Productos de siderurgia 532 Productos metálicos 2.2 300 Maquinaria eléctrica Otra maquinaria y equipo 2.1 250 Productos de caucho 1.9 200 50 0 2004 (*)Comprende servicios de apoyo , a cambio de una retribución o por contrata. 57 40 40 49 2002 100.0 105 2000 Total 160 100 1998 10.2 394 366 328 150 1996 Otros 464 Material de transporte 1994 1.4 (US$ millones) Minería 350 Construcción Exportaciones de productos metalmecánicos Producción minera y metalmecánica 76 97 110 99 220 191 164 136 2010 7.5 2008 Servicio de electricidad y gas 2002 9.3 2000 Sustancias químicas básicas, plásticos y caucho 1998 13.0 Artefactos de iluminación Productos químicos Alimentos en general Calzado Lentes Botas Guantes Casco Materiales de construcción Combustibles 1996 Servicios de apoyo a la extracción minera * 1994 15.1 2012 Petróleo refinado 2010 15.3 2008 Transporte terrestre • • • • • • • • • • Molino de bolas Bolas para molienda Horno rotativo Palas mecánicas Bombas para minería Brocas Explosivos Baterías Planchas de hierro y acero Maquinaria en general 2006 Porcentaje 2006 Descripción del bien o servicio prestado 2004 (Tabla insumo producto 2007) Fuente: INEI Fuente: BCRP, SNI CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 2012 Demanda intermedia del sector extracción de minerales metálicos Contenido Cuarta Reflexión Problemas para Aprovechar el Potencial de Crecimiento CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO El Ciclo Variación porcentual del PBI Real Sobrecalentamiento / Boom económico PBI Potencial Desaceleración / recesión Tiempo CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 5.0 4.5 5.0 4.0 4.5 0.5 CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 1,600 4.0 1,400 3.0 3.5 1,200 2.5 3.0 1,000 2.0 800 1.5 600 1.0 400 Promedio 1990-2003 = 0.9 200 0.0 ene.1980 dic.1980 nov.1981 oct.1982 sep.1983 ago.1984 jul.1985 jun.1986 may.1987 abr.1988 mar.1989 feb.1990 ene.1991 dic.1991 nov.1992 oct.1993 sep.1994 ago.1995 jul.1996 jun.1997 may.1998 abr.1999 mar.2000 feb.2001 ene.2002 dic.2002 nov.2003 oct.2004 sep.2005 ago.2006 jul.2007 jun.2008 may.2009 abr.2010 mar.2011 feb.2012 ene.2013 dic.2013 3.5 ene.1980 dic.1980 nov.1981 oct.1982 sep.1983 ago.1984 jul.1985 jun.1986 may.1987 abr.1988 mar.1989 feb.1990 ene.1991 dic.1991 nov.1992 oct.1993 sep.1994 ago.1995 jul.1996 jun.1997 may.1998 abr.1999 mar.2000 feb.2001 ene.2002 dic.2002 nov.2003 oct.2004 sep.2005 ago.2006 jul.2007 jun.2008 may.2009 abr.2010 mar.2011 feb.2012 ene.2013 dic.2013 Cambio estructural en los precios de las materias primas Cobre refinado (dólares/Libra) Onza troy de oro (dólares/oz) 2,000 1,800 1,900 1,800 1,700 1,600 1,500 1,400 1,300 1,200 Promedio 1990-2003 = 338 0 Últimos 3 años (hasta el 10 de diciembre 2013) Fuente: BCRP Producción de Cobre en Chile y Perú Chile Perú (miles de toneladas) (miles de toneladas) 6,000 6,000 5,000 5,000 4,000 4,000 3,000 3,000 2,000 2,000 Público (Codelco) 1,000 1,000 Privado Total Fuente: Ministerio de Energía y Minas(Perú), Ministerio de Minas (Chile) CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 2001 2000 1999 1998 1997 1996 1995 1994 1993 0 1992 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 2001 2000 1999 1998 1997 1996 1995 1994 1993 1992 0 Precio del cobre: visión de largo plazo Ciclo del precio del cobre (precios reales 2013 LM, c/lb) 500 450 400 350 300 250 1t 204 200 150 100 50 0 1908 Fuente: CRU CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 1918 1928 1938 1948 1958 1968 1978 1988 1998 2008 Precios de commodities y desempeño económico Precio de commodities, PBI real LAC 7 (Variación promedio 2003-2011) Var. % promedio del IPMP 1/ Var. % IPMP Var. % del promedio del PBI real 2/ Var. % PBI 12.0 7.0 6.0 10.0 5.0 8.0 4.0 6.0 3.0 4.0 2.0 2.0 1.0 0.0 0.0 Brasil Perú Argentina Colombia Chile Venezuela 1/ El Índice de Precios Netos de Materias Primas (IPMP) se construye en términos relativos, dividiendo el precio de cada materia prima por los precios internacionales de las manufacturas, y en términos netos, ponderando los precios en función de las exportaciones netas de cada materia prima. Así, un aumento del precio de la materia prima implicaría un shock de ingreso positivo (negativo) si el país es un exportador neto (un importador neto) de esa materia prima, lo que se traduciría en un aumento (una caída) de su IPMP. 2/ Promedio 2000-2013. Fuente: FMI CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Limites de las políticas Gasto del Gobierno General (% del PBI) 46.0 38.0 28.2 Argentina Fuente: FMI CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 2000 2013 20.5 21.0 28.3 Venezuela Perú Competitividad regulatoria técnico y ambiental: alcanzar niveles de países lideres Tiempo de demora actual: entre 5 y 6 años Objetivo país Países minero eficientes (entre 1.5 y 2 años) Australia Fuente: McKinsey, empresas del sector CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Etapa del clúster minero peruano • El análisis de los indicadores de los países seleccionados permiten establecer que el clúster minero peruano se encuentra en la etapa de formación de la “masa crítica”, es decir, en la creación de un mínimo de participantes para ingresar a la etapa de articulación. Ranking de competitividad y determinantes del clúster Australia Canadá Etapa de desarrollo del clúster en el Perú: formación de masa crítica Chile Perú Condiciones de factores Base de datos geológica Disponibilidad laboral Infraestructura Disponibilidad Tecnológica Eficiencia de mercado Desarrollo de mercado financiero 8 30 34 12 31 7 15 17 26 21 17 12 41 42 45 42 36 20 44 46 55 86 52 40 Industrias relacionadas y de soporte Sofisticación de negocios Innovación 30 22 25 21 54 43 74 122 Estrategia de empresas y competitividad Instituciones 23 14 28 Nota: RF: Ranking Fraser 2012 – 2013 (96 jurisdicciones). RW: Ranking WEF 2013 – 2014 (148 países) Fuente: Fraser , WEF CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Etapa 1 Etapa 2 Etapa 3 Masa critica Articulado Desarrollado Baja relación productiva Relación productiva con articulación comercial Integración de relaciones productivas Ausencia de desarrollo tecnológico Tecnología para especialización productiva Innovación y desarrollo tecnológico propio Institucionalidad incipiente Institucionalidad básica Desarrollo institucional y aplicación normativa Normatividad incipiente Normatividad básica Alta productividad y competencia cooperadora Perú Antofagasta (Chile) Canadá y Australia 109 Entre incentivos y desigualdad CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Cultura CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Contenido Quinta Reflexión La Minería no es condición suficiente ni necesaria para el Desarrollo CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Contenido Quinta Reflexión …pero si resolvemos nuestros problemas internos, es la ruta más rápida. CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Producción de cobre del sur del país (actual y proyectado) Clúster minero del sur: Producción de cobre 1/ (Miles de toneladas métricas) Proyectos 2,691 2,691 2019 2020 Proyectada 2/ 2014 2015 2016 2018 2019 Ampliación Toquepala (Tacna) Las bambas (Apurímac) Ampliación Cerro Verde (Arequipa) Zafranal (Arequipa) Quellaveco (Moquegua) Constancia (Cusco) Quechua (Cusco) Tia Maria (Arequipa) Los Calatos (Moquegua) Haquira (Apurímac) Anubia (Apurímac) Marcobre (Ica) 2,193 Los Chancas (Apurímac) 2,006 2,006 2016 2017 1,464 Explotación de Pukaqaqa relaves (Ica) (Huancavelica) 965 577 599 2005 2006 786 825 813 788 752 705 2007 2008 2009 2010 2011 2012 785 2013 2014 1/ Comprende los departamentos de Arequipa, Moquegua, Tacna, Cusco, Ica, Huancavelica, Puno y Ayacucho 2/ Cifras de producción proyectadas a partir de la Cartera estimada de Proyectos de inversión – Junio 2014 Fuente: MINEM CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 2015 2018 Impacto de los nuevos proyectos en inversión, empleo y exportaciones Empleo Directo en Minería La inversión estimada para los 15 proyectos a realizarse en las 9 regiones del Clúster del Sur alcanza los US$ 26,630 millones (43.5% del total nacional). (miles de personas) 223 Al 2020 el empleo indirecto alcanzaría los 2 millones de puesto de trabajo, y aproximadamente 15 millones de personas se verían beneficiadas de trabajadores mineros 93 Participación por departamento de la inversión estimada (porcentaje) 2.4 3.9 Apurímac 3.7 2013 2020 Arequipa 8.6 38.8 Exportaciones del Sur Moquegua (US$ miles de millones) 49 Cusco 35 Tacna 17.3 ? Ica Huancavelíca 25.2 13 9 Ayacucho Puno Exportaciones mineras Exportaciones totales 2013 Fuente: MINEM CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Exportaciones mineras Exportaciones totales 2020 Impacto de los nuevos proyectos en el PBI del Sur PBI: crecimiento promedio anual 2015 - 2020 (porcentaje) 18.1 Con estos niveles de crecimiento el PBI real de la región sur crecería en 47% al 2020, alcanzando los S/. 62 mil millones. 2/ Al 2012 la contribución del PBI Minero en el PBI total de las 9 regiones fue de 23.3%. 1/ 5.6 PBI Minero 1/ Datos obtenidos del INEI. precios de 1994 Fuente: BCRP, Oficinas Regionales Estimación: CCD 2/ A CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 1.4 Efecto de otros sectores 4.2 Efecto del sector minero PBI Total Impacto de los nuevos proyectos con estructura australiana (simulación) PBI: crecimiento promedio anual 2015 - 2020 (porcentaje) 18.1 8.2 PBI Minero 1/ Datos obtenidos del INEI. precios de 1994 Fuente: BCRP, Oficinas Regionales Estimación: CCD 2/ A CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO 3.2 Efecto adicional de otros sectores (con estructura australiana) 1.4 Efecto de otros sectores 4.2 Efecto del sector minero PBI Total Resumen PBI Per Cápita y Ratio Exportación RRNN / Exportación Total (2011) 70,000 100% 58,113 60,000 84% 87% 87% 90% 86% 80% 77% 59 000 47,767 50,000 2/ 70% 43,460 60% 40,000 51% 50% 31,780 30,000 1/ 27 000 40% 30% 20,000 15,466 9,517 10,000 20% 10% 0 0% Noruega Australia Canadá PBI per cápita 1,2/ Estimados con variaciones anuales del PBI de 6% (1/) y 8% (2/) a partir de 1970. CENTRO PARA LA COMPETITIVIDAD Y EL DESARROLLO Nueva Zelanda Chile Perú RRNN Fuente: WTO, The Conference Board MINERIA y DESARROLLO Cinco Reflexiones Luis Carranza Ugarte Junio, 2015