Esteban Almada Economista II Conferencia Microfinanzas como

II Conferencia
Microfinanzas como herramienta
para el combate a la pobreza
Esteban Almada
Economista
25 de mayo. Teatro Municipal
Villarrica
El texto que a continuación se presenta es editado
en base a la grabación de la conferencia.
Palabras de Apertura. Raul Girala. Consejal Municipal, Municipalidad de
Villarrica
Esta es una gran oportunidad que esta ofreciendo la GTZ, un espacio para discutir
sobre micro finanzas, un tema que genera mucho interés pero no tuvimos oportunidad
de profundizar en la primera conferencia realizada el 12 de mayo. Este tema puede
ayudar al sector privado, a la municipalidad, a las cooperativas a todos los que
buscan el desarrollo de nuestro departamento. Muchas gracias.
Prof. Zunilda Rojas de Georgge, Departamento de Desarrollo. Municipalidad de
Villarrica
Esta segunda conferencia sobre micro finanzas, como herramienta para remisión de
la pobreza es una actividad promovida a través del ciclo de dialogo, sociedad y
desarrollo del programa “Buen Gobierno Descentralizado y Reducción de la Pobreza”.
En la primera conferencia que tuvimos sobre micro finanzas el 12 de mayo pasado,
estuvieron como expositores dos miembros de la misión evaluadora de la cooperación
financiera alemana KFW y representantes de la Agencia Financiera de Desarrollo del
Paraguay (AFD) quienes presentaron la organización y los objetivos institucionales de
la AFD así como los requisitos y procedimientos para canalizar los recursos
financieros, en nuestro país. Hoy tenemos la segunda conferencia con el consultor
economista Esteban Almada quién está ayudando a implementar un programa de
micro finanzas en nuestro municipio, ya contamos con 12 jóvenes de la Asociación
Jopoy capacitados en esta herramienta.
Exposición del Econ. Esteban Almada1
Buenas noches, en muchas partes del mundo el tema de micro finanzas esta en auge
y me gustaría mucho compartir esta noche con ustedes distintas facetas de esta
tecnología y al mismo tiempo escuchar sus inquietudes y expectativas.
La micro finanza es el mejor instrumento para reducir la pobreza, bien sabemos que
los grandes organismos internacionales como el Banco Mundial (BM), el Banco
Interamericano de Desarrollo (BID) y otros han invertido millones de dólares en reducir
la pobreza pero por otra parte cada día los pobres son mas pobres y los ricos son
más ricos. Actualmente se esta buscando la mejor estrategia o un conjunto de
estrategias para reducir esa brecha entre pobres y ricos. En ese sentido, la micro
finanza es una tecnología probada a nivel internacional, que fundamentalmente
trabaja con un grupo meta bien definido: los microempresarios. El Banco
Interamericano de Desarrollo (BID) en un programa ejecutado a nivel nacional
denominado Programa Global de Micro crédito, estableció unos parámetros que
definen la microempresa.
El primer parámetro habla de la microempresa como unidades económicas
familiares, que poseen activos productivos de 30 mil dólares, al hablar de activos
productivos estamos diciendo que al determinar los activos, todos los activos
destinados a la producción valorizados no deben sobrepasar esta cifra. El segundo
parámetro se refiere al tema de ventas anuales hasta 100 mil dólares anuales,
aproximadamente 8 mil dólares mensuales de venta. Si es mayor a este nivel de venta
ya no es una microempresa. El tercer parámetro es el número de personal que
sería de hasta un máximo de 10 personas incluido el dueño del negocio.
A nivel país, las microempresas son las principales fuentes de empleo, se estima que
existen cerca de 950 mil microempresas en el país, una cantidad inmensamente
grande, atendiendo la población económicamente activa. De estas 950 mil
1
Especialista en Microfinanzas. Director del Fondo Rotatorio del Proyecto FOCREA. Consultor de la
GTZ y del BID.
microempresas, aproximadamente 400 mil son microempresas rurales, estamos
hablando de un mercado que necesita una atención especializada.
En un primer momento podríamos visualizar a las empresas y la familia, muy
diferentes entre si, son dos realidades. Si hablamos de una empresa mediana por
ejemplo, esta tiene un local ubicado en un lugar diferente al de la vivienda familiar y
son dos entidades distintas: la familia y la empresa. A medida que el nivel de pobreza
aumenta, esas dos unidades económicas se van juntando. En la empresa pequeña se
visualiza la injerencia familiar. Como ejemplo, una empresa pequeña podría ser una
farmacia donde hay una cierta separación de la actividad productiva o económica de la
familia pero todavía se visualiza la influencia familiar. En las microempresas se
encuentra una mezcla total entre ambas realidades (familia y empresa). Si se quiere
atender a este tipo de mercado que abarca unas 150 mil personas es necesario
entender y administrar esas dos realidades. Que significa esto? Para poder analizar la
viabilidad del emprendimiento existen indicadores financieros por una parte, que son
propias de la empresa, e indicadores no financieros que son muchas veces
indicadores sociales propios de la familia. Estos dos tipos de indicadores deben ser
analizados. Por lo tanto, la tecnología de micro finanzas viene a contemplar esas
realidades que existen entre la empresa y la familia y, desde ese punto de vista,
muestra la eficacia y la eficiencia de la metodología que vamos a ir explicando a
continuación.
La micro finanza es realizar el financiamiento al mas pobre en forma sustentable,
no significa donación, no significa regalo, no significa asistencialismo. Significa
desarrollo integral, significa enseñarle a pescar y no darle pescado, significa que los
programas deben ser sustentables en el tiempo. Esto significa que los ingresos del
beneficiario debe cubrir todos los costos operativos, inclusive la devaluación del capital
por efecto de la inflación, ahí estamos hablando de sustentabilidad económica en el
tiempo.
La microfinanza facilita el acceso a capital de trabajo y al activo fijo a trabajadores por
cuenta propia, que son los microempresarios, en forma sustentable en cuanto a
plazos, tasas, rapidez y eficiencia en todo el proceso.
La micro finanza busca fortalecer el empleo de los mas pobres, cuando uno
financia a una microempresa lo primero que hace es fortalecer a la unidad productiva,
fortalecer el puesto de trabajo del dueño de la microempresa y hay menos posibilidad
de que este se pierda. Cuando este puesto de trabajo se fortalece empieza a dar
empleo a otro integrante de la familia. En este sentido la micro finanzas genera
empleos en forma rápida en la unidad económica familiar. La relación costo / beneficio
que se necesita para crear un empleo a través de la micro finanzas requiere de una
inversión pequeña. Se crean empleos o se fortalecen por 100 dólares, 150 dólares;
cuando estamos hablando de empleo formal en la economía esto requiere de una
inversión de aproximadamente 10 mil dólares para crear un nuevo empleo, entonces la
diferencia es abismal, es por esto que la micro finanzas generar rápidamente empleo.
La tecnología de la micro finanzas tiene 3 instrumentos metodológicos, la primera
metodología es la individual, esta metodología se destina generalmente a los
microempresarios de mayor nivel económico o capacidad económica, son los
microempresarios lideres, generalmente cuentan con casa propia, tienen una cierta
estabilidad y capacidad de ir creciendo y de formalizarse. Aquí en Paraguay tenemos
algunos programas exitosos que utilizan esta metodología, por ejemplo Financiera
Visión, la Cooperativa Universitaria, la Cooperativa Mercado 4 y otras.
En la metodología individual el papel del oficial de micro finanzas es fundamental. Al
hablar de micro finanzas no solamente estamos hablando de créditos, micro finanzas
incluye también créditos, ahorros y seguros. El papel del oficial es primero realizar la
investigación crediticia (antecedentes históricos, moral de pago, referencias
comerciales, etc.), después visita la unidad económica familiar y elabora un plan de
negocio que incluye principalmente la viabilidad comercial del producto o servicio y
otras informaciones financieras como ser: flujo de caja, liquidez, la tecnología a utilizar
para la producción. Este plan se presenta al Comité de Crédito de la institución, una
vez que se aprueba el crédito se realiza el desembolso vía el oficial de crédito y por
último el oficial tiene la responsabilidad de recuperar el crédito. Cuando termina el
papel del oficial de micro finanzas? cuando recupera la ultima cuota que ha solicitado
el microempresario. El sistema de incentivo de este oficial se basa en el pago puntual
de sus clientes.
La micro finanzas es un crédito educativo, se educa a la gente a trabajar con riesgos
financieros y a administrar el negocio. Ataca la debilidad principal de los
microempresarios que es la educación, desde el punto de vista de la administración de
negocios, manejo del flujo de caja, presupuesto, informaciones básicas en la
administración de negocios. Estos son los temas que el oficial va transmitiendo a sus
clientes, de ahí la facilidad de implementar en el sector cooperativo, ya que uno de
los principios fundamentales de las cooperativas es la educación.
La metodología solidaria es el famoso crédito solidario que a nivel internacional es
muy difundido. Los programas de Bolivia y México son muy famosos, aquí en
Paraguay esta metodología se utiliza principalmente en barrios marginales, en
asentamientos o a nivel rural. Implementan esta metodología a nivel país la Fundación
Paraguaya de Cooperación y Desarrollo Fupacode.
Y por ultimo, el banco comunal o las banqueras. Esta metodología consiste en unir
banqueras, mujeres principalmente, de 10 hasta 30 personas, se garantizan
mutuamente entre si, tienen un líder, y al mismo tiempo se crea un fondo de garantía
para evitar la morosidad, en caso de problemas de morosidad se accede al fondo de
garantías para cubrir las deudas. Aquí en Paraguay esta metodología funciona, por
ejemplo se trabaja con mujeres en los mercados municipales, se les brinda
capacitación adicional relacionada al gasto familiar, educación a los hijos, etc. Están
utilizando esta metodología en paraguay esta Yogueraha y Fupacode.
En la metodología de banco comunal se aplica el mismo sistema: visita, plan de
negocios, apoyo en la consolidación del grupo, desembolso de créditos, recuperación,
creación de un fondo de garantía. Como el grupo de socios es numeroso, hay riesgos,
por esto se crea un fondo de garantía que los integrantes depositan para garantizar el
crédito y con esto se minimiza el riesgo de financiamiento. Esta metodología no lo
pueden implementar las ONG porque no pueden captar ahorro o depósitos de los
socios o clientes. Sin embargo las cooperativas pueden generar fondos de garantías
así como las financieras y bancos.
Como se calcula la productividad? Existen factores de riesgo como ser: la
morosidad, el volumen de cartera de la producción, la dispersión de riesgo y la
excepción de clientes. Son factores de riesgos que combinados entre si da la mejor
productividad.
El segundo ítem importante de este programa es el crédito escalonado. Como es un
proceso donde se va educando a los beneficiarios, es un proceso continuo. En
principio se otorga un pequeño crédito, cuando paga bien el primero se renueva
automáticamente, generalmente al inicio es un crédito de corto plazo para poder
comprobar su historial de pago. Posteriormente se convierte en un crédito progresivo
escalonado. El monitoreo es clave en este proceso, monitoreo significa que el oficial
permanentemente esta monitoreando la cartera de clientes para ver como van
progresando, porque a medida que progresa económicamente el cliente al oficial
también le va mejor ya que del éxito del microempresario depende el éxito de su
función. Sabemos que estos créditos son muy pequeños y que a partir del tercer o
cuarto crédito empieza a ser rentables para la institución. Imagínense dar un crédito de
100 mil o 500 mil guaraníes, toda una estructura institucional para poder otorgar ese
crédito, de entrada probablemente ese crédito sea superior al ingreso financiero que
genera ese capital. Por eso es fundamental el crecimiento escalonado progresivo de
los créditos, incorporar al programa un nuevo cliente implica una perdida, recién a
partir del tercer crédito recién es rentable esa inclusión.
Si la microempresa sale del programa es una perdida para la institución. Cuando el
programa obtiene ganancias? Cuando al microempresariole va bien económicamente
y empieza a retirar montos mayores, de ahí la necesidad de lograr la fidelidad entre la
institución y el cliente, caso contrario el programa sería débil y vulnerable.
Las operaciones son descentralizadas en las comunidades, los oficiales trabajan por
zonas, es una zonificación geográfica en relación al tiempo, costo y conocimiento.
Tiempo porque el oficial constantemente tiene un tipo limitado y hay muchos
beneficiarios y tiene que llegar a todos. Costo porque el traslado genera costo y
cuanto mayor costo, disminuye la posibilidad de productividad del oficial. Son factores
muy importantes a tener en cuenta. Porque funciona? El tamaño y los plazos de los
prestamos son adecuados al volumen de la unidad económica familiar, se da en base
a capacidad de pago real, para esto se realiza un diagnostico a fondo, realista, se
hace un plan de negocio viable para la microempresa. Se dispone de informaciones
mucho más reales y el financiamiento es adecuado para ellos.
Asimismo se cobran tasas reales de interés así como comisiones por servicios. Es
muy importante que los programas de micro finanzas sean sustentables, porque existe
para el microempresario el incentivo de volver a retirar un crédito mayor al cancelar la
ultima cuota y si la institución no es sólida ellos recurren a otra institución para un
nuevo crédito.
El tema de morosidad es algo que trabajan los oficiales con los beneficiarios, los
programas deben tener como máximo una morosidad del 5%, un porcentaje mayor ya
sería ineficiente. Normalmente el porcentaje debería oscilar entre el 1 y 2 % de
morosidad a 30 días, no se utiliza el plazo de 60 días como mide la resolución N° 8
para los bancos y financieras, porque estamos hablando de un sector mucho más
riesgoso.
En un primer momento los ingresos financieros que genera una cartera de préstamo
cubre los costos financieros, posteriormente los costos operativos, la previsiones a
efecto de la morosidad y por último la evaluación de patrimonio de con respecto a la
inflación, a partir de ahí podemos hablar de un punto de equilibrio real en el programa,
que a partir de ahí se puede hablar de una protección real del patrimonio. Porque
podríamos estar cubriendo el costo financiero, el costo operativo, el costo de
depreciación o previsión, pero si no genera suficiente ingreso para cubrir la
devaluación estamos consumiendo el capital, porque el capital se deprecia, se
devalúa cada año. El primer objetivo que debe perseguir este programa es proteger el
valor real del patrimonio de la institución. Las micro finanzas es una tecnología, un
sistema de financiamiento sustentable. Por supuesto lograr una cobertura de costos,
eficiencia de la gestión, mora menor de 5%, deserción de cliente hasta un 10% porque
una deserción al principio genera un costo excesivo para la institución. Porque un
porcentaje de deserción? Estamos trabajando con el sector mas pobre en la
economía y normalmente hay un promedio de un año de vida de la microempresa,
nacen, crecen, se desarrollan y mueren, muchos aguantan unos meses, otros poco
mas, otros mas de un año y medio, pero como promedio se tiene un año de vida de
estos negocios. Entonces, si hay mucha deserción, es lógico que esto también
impacta a la sustentabilidad del programa.
El primer impacto que genera en la gente que trabaja con el programa es el
mejoramiento del nivel de ingreso. Ese incremento de nivel de ingreso es gracias al
financiamiento de capital operativo y activo fijo que le ha facilitado el programa, mas
los asesoramientos necesarios para la administración de negocios, con todo esto, esa
inversión va a ser rentable para el microempresario. Y si es una inversión rentable, el
ingreso que genera tiene que invertirse en mantener el capital, en segundo lugar
pagar la cuota de crédito, los gastos de consumo como persona y si aún le sobra
debe invertir en capitalizarse. Que significa eso? Poder comprar una maquina u otro
tipo de inversión para su microempresa. De esta manera el segundo impacto que
persigue el programa es capitalizar al empresario a que crezca como capitalista.
Los grandes empresarios, que empezaron desde abajo, conocen a fondo el sector
informal, son empresarios que muy difícilmente caigan, porque manejan el riesgo muy
fuertemente.
El tercer impacto es fortalecer el puesto de trabajo, lo primero que hace el
microempresario cuando empieza a mejorar el negocio es incorporar a otro miembro
de la familia a la microempresa. Entonces empieza a crear nueva fuente de empleo,
esto hace que se incremente la productividad en la microempresa y la hace más
competitiva. Y por ultimo, el curto impacto es la mejora en la calidad de vida, el
programa tiene objetivos muy nobles, y al mismo tiempo probados a nivel
internacional.
Las instituciones que están trabajando con este programa son bancos y financieras a
nivel internacional y también a nivel nacional las cooperativas de ahorro y crédito,
ONG especializadas y ONG generalistas. Que son ONG especializadas, son
organizaciones no gubernamentales que se dedican única y exclusivamente a las
micro finanzas y tienen la figura de financieras formales. Que son las ONG
generalistas? Son las que tienen varias estrategias para reducción de pobreza, por
ejemplo tienen un programa de micro finanzas, de educación de salud, de vivienda,
varios programas manejadas por una misma institución.
Porqué se necesitan diversas estrategias para sacar de la pobreza a la gente? Por una
parte la pobreza es carencia, carencia de recursos, pero también es vulnerabilidad,
marginalidad. Por ejemplo, las personas pobres que viven en barrios marginales son
mucho mas vulnerables que las personas que viven en barrios que no son afectados
por inundaciones. Desde el punto de vista de la marginalidad, una persona puede
tener dinero, puede vivir en un barrio seguro pero puede ser marginado.
En cuanto a la capacidad de intermediación financiera y sostenibilidad financiera, los
bancos, financieras, la IFIS son las mas fuertes desde el punto de vista institucional,
las mas sostenibles, y las ONG son las menos sostenibles ya que tienen un promedio
de vida mucho mas reducido.
Los números que estamos manejando en Paraguay nos permiten hacer
comparaciones. Entre las instituciones que tienen programas de microfinanzas la
Financiera Visión tiene una cartera de 36 mil prestatarios, Financiera el Comercio 5
023, Medalla Milagrosa 18.297, Cooperativa Cnel. Oviedo 8.355, Fupacode 5.451 y
Yogueraha 1.653. Las ONG`s son las que llegan a menor cantidad de prestatarios, en
cambio, las financieras son las que en cantidad y en escala llegan a más
microempresarios.
Las cooperativas son las principales instituciones en micro finanzas en nuestro país.
Se hizo una encuesta entre todos los microempresarios del país y declararon que el
55% de ellos se financian a través de las cooperativas, las cooperativas realmente
están atendiendo a sus necesidades en capital en activo fijo, y capital de trabajo. Y las
financieras y bancos en conjunto alcanzan solamente el 21%. En cambio a nivel oficial
se ha apoyado a los bancos y financieras y no a las cooperativas con el programa
global de micro crédito. Las cooperativas no accedieron al fondo de 20 millones de
dólares de la UCIP, si accedieron los bancos y financieras pensando que ellos
supuestamente eran los principales financiadores de microempresas en el país, pero
las encuestas dan otra respuesta. Y la mayoría de los socios de las cooperativas son
microempresarios, tienen algún tipo de negocios, en ese sentido las cooperativas
tienen cerca de 800 mil personas dentro del programa cooperativo del país, tienen
cobertura regional. Las cooperativas son una de las instituciones más eficaces desde
el punto de vista de escala, profundidad e impacto en el financiamiento a
microempresarios y en la reducción de la pobreza.
Debate y Reflexiones
Lic. Enzo Martínez, Cooperativa Universitaria. Quisiera recalcar el éxito que tiene
dentro de la cooperativa universitaria el programa de micro finanzas asistiendo a los
micro empresarios. Mi pregunta es con referencia a la capacitación al micro
empresario a través del oficial de crédito, como se podría hacer el seguimiento de la
asistencia en el área de educación.
Esteban Almada. La capacitación es un punto clave del programa, en muchos casos
se tiene una capitación permanente, se invita a los clientes o socios que participen
periódicamente en cursos de capacitación, por ejemplo, en el tema de administración
de negocios. Por otra parte, hay que evaluar bien la capacidad del oficial de manejar la
cartera de socios, normalmente se calcula que un oficial puede atender
eficientemente, hasta trescientos clientes, eficientemente significa desde el punto de
vista de asesoramiento y acompañamiento, pero con ayuda de la tecnología puede
llegar a manejar hasta quinientos socios o clientes. Para el oficina el asesoramiento
muchas veces no tiene una importancia fundamental porque la institución lo mide por
la colocación de créditos, entonces da prioridad a eso, y en ese sentido hay que
buscar sistemas de incentivo que también trate de identificar indicadores de
capacitación, incorporar un sistema de incentivos al hecho de capacitar a los
beneficiarios. Algunas instituciones para hacer sustentable la asistencia técnica y
dedicar mayor tiempo en asesorarlo incorpora en los costos, por ejemplo si la tasa de
interés es el 20% anual le cobra al beneficiario 22%, 2% anual financiará la asistencia
técnica. Existen muchas estrategias, esta es una.
Víctor Arguello. Cooperación Técnica Alemana GTZ: Tengo tres preguntas ¿cuál es el
nivel promedio que atiende al tema de micro finanzas en Paraguay? ¿Existe una
experiencia exitosa de micro finanzas en el sector rural que atienda a los pobres, los
verdaderos pobres? Y por ultimo ¿Cuál es el sistema de fondeo de las instituciones
con programas de micro finanzas?
Esteban Almada. las cooperativas se fondean a través de sus aportes, de ahorros a la
vista y ahorros a plazos. Los bancos y financieras que están trabajando con micro
finanzas en un principio se fondearon a través de un préstamo del BID. Las
fundaciones como fondean su cartera de préstamo? En la mayoría de los casos a
través de donaciones recibidas del exterior y obtienen su punto de equilibrio en un
periodo no muy largo. Existen muchos recursos internacionales que se pueden
considerar por ejemplo Plan Internacional va iniciar un programa en este sector. Hay
un fondo del gobierno italiano de 500 mil dólares que va a ser canalizado por el PNUD
para las micro finanzas.
Con relación a la primera pregunta, respecto al tema de costo promedio, en el sector
de micro empresas se puede identificar tres niveles, el primero es un nivel de
supervivencia - microempresarios de supervivencia- el segundo micro empresarios en
expansión y por último micro empresarios en transformación que son empresarios
líderes a punto de ser formalizados
Los microempresarios en expansión son estables, son las típicas despensas del
barrio, que nunca progresan, están ahí, tienen un nicho de mercado y están ahí, ni
progresan ni bajan ni mueren. Y luego están los microempresarios de supervivencia,
que son la mayoría, y el 70% de las 900 mil personas que estamos hablando se
encuentran en ese sector, y son los microempresarios vulnerables, pobres y los que
más necesitan de financiamiento.
Yo estimo que no se está llegando al estrato mas pobre, que es el de supervivencia, y
estamos hablando de crédito promedio cerca de 100 dólares. El crédito de Yogueraha
tiene un promedio de 69 dólares por crédito, un monto pequeño muy bajo.
La mayoría de las financieras llegan al nivel de transformación y están incursionando
en el sector en expansión, pero no llegan a la escala de supervivencia. Los bancos
mucho menos, entonces esa es la característica desde el punto de vista de la
profundidad de los programas respecto a la pobreza. En cambio para el sector más
vulnerable y de mayor cantidad de beneficiarios son pocos programas. Por qué?.
Principalmente los bancos, las financieras, son presionados por el pago de dividendos
a sus accionistas, entonces, como este tema es una inversión de retorno a largo y
mediano plazo en este país no existe una cultura de invertir y esperar un retorno a
mediano y largo plazo, no se tiene una proyección temporal de inversión a 12 años por
ejemplo. Por eso para muchos bancos y financieras no es atractivo este sector porque
no es tan rentable desde el punto de vista del costo.
Hay programas rurales? Financiera el Comercio con ayuda del Banco Interamericano
de Desarrollo (BID) a través de una cooperación técnica de 600 mil dólares esta
iniciando su incursión en el sector rural, pero hasta ahora no hay un programa rural de
crédito en Paraguay, todavía no esta desarrollada esta metodología.
Patricia Pastore: mi pregunta es si se tiene en Paraguay una experiencia de micro
finanzas con población indígena urbana o población indígena rural, y en caso de que
se tenga esa experiencia en que consiste?
Esteban Almada. Sabemos que los indígenas, son los más pobres de nuestro país, no
solo tienen carencia, también son marginados, no hay un ningún programa de micro
finanzas para el sector indígena. Hay una iniciativa de los menonitas del Chaco, de
trabajar a través de comités, yo organicé para ellos un curso de capacitación, quieren
introducir la filosofía de la teoría solidaria entre los indígenas, por ejemplo para la
plantación de sésamo y otros rubros productivos. Pero esa es la experiencia más
cercana de micro finanzas que se tiene para grupos indígenas.
Irene Ocampos: mi pregunta es la siguiente: Cuáles deberían ser los requisitos de
aquellas instituciones, fundaciones u ONG generalistas que quieran introducir este
programa dentro de los servicios que prestan?
Esteban Almada. En primer lugar se necesita mucho liderazgo y al mismo tiempo
incorporar tecnología. Vamos a clasificar las instituciones, si estamos hablando de las
cooperativas, para ellas es una excelente oportunidad de fortalecer todo el proceso
metodológico de administración de riesgos en la institución, porque lo que hace el
programa es administrar riesgos en todo sentido, entonces se pueden ajustar los
reglamentos para fortalecer el proceso de financiamiento a través de la microfinanza.
Además las cooperativas actualmente tienen la ventaja de poseer mucha liquidez,
están colocando su liquidez en inversiones muchas veces no muy seguras porque no
pueden colocar suficientemente en sus carteras de socios por temor al riesgo, etc.
Entonces, esta metodología o tecnología es una oportunidad para las cooperativas
para poder dispersar los riesgos, atomizar los riesgos y masificar la ayuda a los socios
a través de financiamiento.
Para los bancos y financieras, también es una oportunidad, pero de entrada hay que
decirles que es un negocio a largo plazo. Si los bancos y financieras quieren un
retorno rápido, esta no es la inversión adecuada para estos, Porque? Decimos que es
una metodología educativa, se enseña a trabajar a la gente, es un crédito educativo,
un proceso, y la educación no se puede improvisar, la educación es una cosa
progresiva a través del tiempo. Las ONG generalistas o especializadas, con el avance
del sistema legal vigente tienen muy pocas ventajas comparativas para trabajar con
esto, porque no se pueden fondear en el mercado y tiene muchas limitaciones
financieras. Pero una estrategia de fondeo para ONG`s
sería ser socia de
cooperativas, como personas jurídicas y las cooperativas podrían canalizar a las ONG
los recursos para que estas atiendan a las microempresas. Yo conozco un caso, por
ejemplo, un programa llamado Fundación Microsol, que tiene 1500 socios,
microempresarios semi rurales, semiurbanos, esta fundación se asoció a algunas
cooperativas y estas cooperativas prestaron y esta a su vez da créditos a los
microempresarios, es una forma de autofinanciar la cartera de crecimiento.
Ingeniero Rolando Abente, COMECIPAR: cuál es la tasa de interés promedio que
están cobrando las financieras, bancos y cooperativas en el área de micro finanzas?
Esteban Almada: Diseñando un programa para el sector de microempresarios de
supervivencia, estos microempresarios, están acostumbrados a trabajar a una tasa
altísima de interés. Un ejemplo, una microempresaria vendedora de chipa, que viene
al mercado a las 4 de la mañana, no tiene capital de trabajo, entonces presta del
usurero, este le presta 100 mil guaraníes para comprar chipas al término de la jornada
ella tiene 150 mil guaraníes, de esos, 100 mil le devuelve el capital al usurero y paga
además un interés del 5% al 10%, entonces, 10 % por día en un mes da, 300% y en
un año 3600 %. Esa señora pobre si no tuviera acceso a ese préstamo de 100 mil de
capital no hubiera tenido la posibilidad de comprar comida para sus hijos. Los
empresarios de supervivencia trabajan al día, no saben si mañana van a comer, si se
enferman, entonces no comen un día, hasta que se recupere. Si estamos hablando de
ese tipo de gente, para ellos la tasa de interés no es lo prioritario, lo prioritario es el
acceso a capital oportuno, que pasa si el usurero le exige, un co-deudor, una casa
propia o un garante? no va a poder obtener ese crédito. Entonces, si estamos
trabajando con gente de este sector, la tasa de interés no es un factor clave, si pueden
pagar 3600% de tasa de interés anual, una institución que le ofrezca al 30, 50 o hasta
80% por supuesto que para ellos significa una diferencia abismal. Entonces con esta
diferencia pueden capitalizarse y crecer.
Arq. Echauri, Fundación Jopoi: nosotros trabajamos con los microempresarios de
supervivencia, el 70% que nadie es capaz de atender, como nos podríamos fondear?
Cual seria el sistema? Podemos hacer una alianza estratégica con una cooperativa
pero cual seria el mecanismo? porque en el largo plazo yo veo problemas.
Esteban Almada: el caso de fundación Microsol, es un caso concreto que se adecua al
sistema legal de la cooperativa. Empezaron con créditos pequeños. En primer lugar, la
cooperativa que prestó a la Fundación fue a evaluar la viabilidad económica del
programa y analizó el flujo de caja. Microsol tiene un flujo de caja cerca de 200
millones de guaraníes mensuales y fácilmente puede pagar una cuota de 10 millones o
20 millones. Luego analizó la sanidad de la cartera y pudieron constatar que
efectivamente este es un programa sustentable y financiaron primeramente con 100
millones, ahora están retirando 500 millones. Otra posibilidad es conseguir recursos
de donaciones.
Lourdes Fernández, Facultad Politécnica de la Universidad Naciona: mi pregunta es la
siguiente: cual seria una alternativa para los jóvenes universitarios que quieran
convertirse en microempresarios?
Esteban Almada. Es una pregunta importante, debo aclarar que esta metodología se
basa en la consolidación de una comunidad económica existente, por lo menos un año
de antigüedad debe tener un año de antigüedad que asegure mínimamente una
experiencia del tipo de actividad que esta realizando el microempresario, todos estos
programas vienen a consolidar a las empresas, no a crear empresas, ni
microempresas, no viene a financiar proyectos futuros, viene a financiar la realidad
existente en ese momento en la empresa. Si hace falta en este país un programa de
creación de empleos, de creación de empresas, que es un programa totalmente
distinto.
Muchas gracias.