COMISIÓN EUROPEA Bruselas, 7.2.2012 C(2012) 582

COMISIÓN EUROPEA
Bruselas, 7.2.2012
C(2012) 582 final
REGLAMENTO DELEGADO (UE) N° …/.. DE LA COMISIÓN
de 7.2.2012
por el que se completa el Reglamento (CE) nº 1060/2009 del Parlamento Europeo y del
Consejo en relación con las tasas que deben pagar las agencias de calificación crediticia
a la Autoridad Europea de Valores y Mercados
(Texto pertinente a efectos del EEE)
EXPOSICIÓN DE MOTIVOS
1.
CONTEXTO DEL ACTO DELEGADO
En virtud del artículo 19, apartado 2, del Reglamento (CE) nº 1060/2009 sobre las agencias de
calificación crediticia (en lo sucesivo denominado «Reglamento ACC»), modificado por el
Reglamento (UE) nº 513/2011 del Parlamento Europeo y del Consejo, de 11 de mayo de
2011, la Comisión debe adoptar, mediante un acto delegado, un reglamento sobre tasas.
El Reglamento ACC establece los principios básicos del cobro de tasas a las agencias de
calificación crediticia. De conformidad con su artículo 19, apartado 1, las tasas abonadas por
las agencias de calificación crediticia «cubrirán íntegramente los gastos que deba realizar la
AEVM para el registro y la supervisión de las agencias de calificación crediticia y para
reembolsar cualquier gasto que puedan realizar las autoridades competentes en el desarrollo
de su labor con arreglo al presente Reglamento (…)». Por otra parte, su artículo 19, apartado
2, párrafo segundo, establece que «la cuantía de la tasa cobrada a una agencia de calificación
crediticia cubrirá todos los gastos administrativos y guardará proporción con el volumen de
negocios de la agencia de calificación crediticia afectada».
El presente Reglamento sobre tasas deberá determinar el tipo de tasas y los conceptos por los
que serán exigibles, la forma de calcular su cuantía, las modalidades de pago y la manera en
que la Autoridad Europea de Valores y Mercados (AEVM) reembolsará a las autoridades
competentes los gastos en que incurran al ejecutar tareas con arreglo al Reglamento ACC.
CONSULTA PREVIA A LA ADOPCIÓN DEL ACTO
El 24 de febrero de 2011, la Comisión Europea envió a la AEVM una solicitud oficial de
asesoramiento técnico sobre el contenido del Reglamento sobre tasas. El asesoramiento debía
proporcionarse a la Comisión, a más tardar, el 13 de mayo de 2011. Con este fin, la AEVM
llevó a cabo una consulta pública, que se desarrolló entre el 13 y el 27 de abril de 20111. En
total, la AEVM recibió ocho respuestas a la consulta, que fueron publicadas en su sitio web.
La AEVM transmitió su asesoramiento a la Comisión el 17 de mayo de 20112 (en lo sucesivo
denominado «informe final»).
El 5 de mayo de 2011, la Comisión pidió a la AEVM que completara su asesoramiento
técnico con un análisis financiero de las opciones propuestas, como justificación de los
importes exigibles a las agencias de calificación crediticia. El 1 de junio de 2011, la AEVM
proporcionó un análisis financiero con los datos solicitados3 (en lo sucesivo denominado
«análisis financiero»).
Puesto que los principios básicos del cobro de tasas a las agencias de calificación crediticia
están claramente establecidos en el artículo 19 del Reglamento ACC y habida cuenta del
amplio asesoramiento técnico proporcionado por la AEVM, que contiene, entre otras cosas,
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«Consultation Paper - ESMA´s Technical Advice to the Commission on fees for CRA Supervision», 14
de abril de 2011, ESMA2011/114, disponible en http://www.esma.europa.eu/popup2.php?id=7545.
«Final Report - ESMA´s Technical Advice to the Commission on Fees for CRAs», 17 de mayo de
2011, ESMA/2011/144, disponible en http://www.esma.europa.eu/popup2.php?id=7586.
«Financial analysis to ESMA’s Technical Advice to the Commission on fees for CRAs», 1 de junio de
2011, ESMA/2011/169 (confidencial).
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estimaciones de los costes previstos de registro y supervisión de las agencias de calificación
crediticia, no es necesario que el presente Reglamento delegado sobre tasas vaya acompañado
de una evaluación de impacto independiente.
2.
ELEMENTOS JURÍDICOS DEL ACTO DELEGADO
El capítulo I de la propuesta de Reglamento sobre tasas (en lo sucesivo denominado «Acto»)
establece el ámbito de aplicación, el objeto y las definiciones. De conformidad con el artículo
19 del Reglamento ACC, el Acto solamente se refiere a las tasas que la AEVM cobrará a las
agencias de calificación crediticia (artículo 1 del Acto).
El artículo 2 del Acto enuncia un principio básico según el cual todos los costes imputables a
la supervisión de las agencias de calificación crediticia, incluidos los costes de registro y
certificación, serán reembolsados por estas. Este principio está tomado del artículo 19,
apartado 1, del Reglamento ACC.
El artículo 3 define los términos utilizados en el Acto. Este prevé que cualquier déficit del
presupuesto de la AEVM relativo a la supervisión de las agencias de calificación crediticia
deberá ser restituido por estas a través de un aumento de las tasas el ejercicio siguiente. De
esta forma se garantizará que las agencias paguen al menos todos los gastos relacionados con
su supervisión.
El capítulo II es el capítulo esencial del Acto y determina los tipos de tasas, sus modalidades
de pago y las condiciones específicas de reembolso de los costes de las tareas delegadas en las
autoridades competentes o realizadas por ellas en el marco del Reglamento ACC.
El artículo 4 enumera los tipos de tasas que las agencias de calificación crediticia deberán
abonar, así como el calendario y las modalidades de pago.
Las tasas anuales de supervisión de las agencias de calificación crediticia registradas se
abordan en el artículo 5. Las tasas anuales se destinarán a financiar las actividades de
supervisión habituales de la AEVM. La cuantía de la tasa anual de supervisión de una agencia
de calificación crediticia registrada guardará proporción con su volumen de negocios total,
conforme a lo dispuesto en el artículo 19, apartado 2, del Reglamento ACC. Las pequeñas
agencias de calificación crediticia que no pertenezcan a un grupo de agencias podrán quedar
exentas del pago de las tasas anuales de supervisión si su volumen de negocios anual es
inferior a 10 millones EUR. Cuando una agencia de calificación crediticia pertenezca a un
grupo de agencias únicamente quedará exenta si el volumen de negocios anual global de todas
las agencias de calificación crediticia registradas en la UE pertenecientes al grupo es inferior a
10 millones EUR.
Esta disposición se ajusta al principio de proporcionalidad, establecido en el artículo 19,
apartado 2, del Reglamento ACC. El cobro de tasas de supervisión a las pequeñas agencias de
calificación crediticia disuadiría a las nuevas agencias de entrar en el mercado y podría
constituir una carga excesiva para las pequeñas agencias en la fase de puesta en marcha. El
mero hecho de gestionar tasas de pequeña cuantía generaría, además, costes administrativos
sustanciales tanto para las pequeñas agencias de calificación crediticia como para la AEVM,
que probablemente serían desproporcionados respecto a la cantidad que debe recuperarse.
El umbral de 10 millones EUR se ha elegido en aras de la coherencia con otras disposiciones
del Reglamento ACC y con otros actos pertinentes de la UE. En primer lugar, el artículo 36
ES
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ES
bis, apartado 2, del Reglamento ACC utiliza este umbral para fijar el nivel de las multas de
manera proporcional. En segundo lugar, la Recomendación de la Comisión de 20034 aplica el
umbral de un volumen de negocios de 10 millones EUR para definir a las pequeñas empresas.
En el caso de grupos de agencias de calificación crediticia, la exención por un volumen de
negocios inferior a 10 millones EUR debe aplicarse a nivel de grupo, para no alentar a las
agencias a subdividirse en pequeñas entidades con el fin de evitar el pago de las tasas.
Además, la solidez económica de un grupo de agencias de calificación crediticia se refleja en
el volumen de negocios agregado de todas las entidades pertenecientes al grupo.
El volumen de negocios de las agencias de calificación crediticia registradas que deberá
utilizarse para el cálculo de las tasas anuales de supervisión incluirá los ingresos procedentes
tanto de las actividades de calificación como de otras actividades, ya que el coste de la
supervisión de las agencias que prestan otros servicios (auxiliares) es más elevado, teniendo
en cuenta que la AEVM deberá verificar también que la prestación de tales servicios no
plantee conflictos de intereses con la realización de la actividad de calificación.
El artículo 6 fija requisitos en relación con la tasa de registro. Se trata de una cuota única,
correspondiente a los costes que debe soportar la AEVM para la tramitación de una solicitud
de registro. Está en consonancia con la obligación prevista en el artículo 19, apartado 2, del
Reglamento ACC, en virtud de la cual el importe de la tasa cobrada a una agencia de
calificación crediticia deberá cubrir todos los gastos administrativos. Los costes para la
AEVM derivados de la tramitación de una solicitud de registro dependen, en particular, del
tamaño de la agencia solicitante, en términos de número de efectivos y de la complejidad de la
solicitud, es decir:
(1)
si la agencia tiene intención de emitir calificaciones crediticias sobre instrumentos de
financiación estructurada;
(2)
si la agencia dispone de sucursales;
(3)
si la agencia tiene previsto refrendar calificaciones crediticias.
Los análisis y estimaciones realizados por la AEVM, con la contribución de las autoridades
competentes, respaldan estos criterios.
En función de estos criterios, las agencias de calificación crediticia abonarán una tasa única de
registro comprendida entre 2 000 y 125 000 EUR, lo que se ajusta a las estimaciones de la
AEVM relativas a los costes de tramitación de las solicitudes de registro.
Las agencias de calificación crediticia certificadas de terceros países tendrán que abonar una
tasa anual fija, en concepto de supervisión, de 6 000 EUR (artículo 7). Esta disposición se
ajusta al requisito del artículo 19, apartado 2, del Reglamento ACC, en virtud del cual la
cuantía de la tasa cobrada a una agencia de calificación crediticia deberá cubrir todos los
gastos administrativos. La cuantía se basa en que los costes recurrentes de la supervisión de
las agencias de calificación crediticia certificadas comprenderán principalmente los costes
resultantes de la comunicación con las autoridades de supervisión de terceros países y del
análisis de la información proporcionada por las agencias de calificación crediticia
certificadas. Se ha fijado de acuerdo con los costes de supervisión anuales de las agencias de
4
ES
Anexo, artículo 2, punto 2, de la Recomendación de la Comisión de 6 de mayo de 2003 (2003/361/CE),
sobre la definición de microempresas, pequeñas y medianas empresas.
4
ES
calificación crediticia certificadas, estimados por la AEVM. En coherencia con el enfoque
adoptado en el artículo 5 (tasas de supervisión anual de las agencias de calificación crediticia
registradas), las pequeñas agencias o los pequeños grupos de agencias de terceros países cuyo
volumen de negocios total sea inferior a 10 millones EUR quedarán dispensados del pago de
estas tasas.
La tasa única de certificación se fija en 10 000 EUR (artículo 8), con arreglo a las
estimaciones de la AEVM respecto del coste de tramitación de las solicitudes de certificación.
Esta cantidad se basa en que la certificación se considera en general menos costosa que el
registro y debe ser similar para todas las solicitudes de certificación. De conformidad con el
artículo 5, apartado 3, del Reglamento ACC, la decisión de certificación se basará en los
criterios recogidos en el artículo 5, apartado 1, letras a) a d), de dicho Reglamento, y, en
particular, si la agencia de calificación crediticia de un tercer país está sujeta a supervisión en
dicho tercer país y si el tercer país dispone de un marco jurídico y de supervisión equivalente
al Reglamento ACC.
Los importes de las tasas de registro y certificación y los umbrales de exención con respecto a
las tasas anuales de supervisión que figuran en el presente Reglamento deben ser revisados
por la Comisión en el plazo de 4 años a partir de su entrada en vigor, a fin de tener en cuenta
posibles aumentos de los costes correspondientes al registro y la certificación de las agencias
de calificación crediticia y la evolución del mercado.
En lo que respecta a las tasas únicas de registro y de certificación, a las agencias de
calificación crediticia que decidan retirar su solicitud se les reembolsará un 75 % o un 25 %
de las tasas abonadas, dependiendo del momento en que retiren su solicitud. Ello se justifica
porque los costes que deberá soportar la AEVM serán menores si la solicitud de registro o
certificación se retira antes de que esta Autoridad haya finalizado todo el proceso decisorio.
En lo que respecta a la tasa anual de supervisión, el año en que se proceda al registro o la
certificación la agencia de calificación crediticia solo abonará una parte proporcional de esta
tasa del primer año, en función del tiempo transcurrido entre la fecha de registro o
certificación y el final del ejercicio. El artículo 9 garantiza a las agencias de calificación
crediticia y a las autoridades competentes de los Estados miembros que solo la AEVM podrá
exigir tasas a las agencias de calificación crediticia. Si las autoridades competentes llevan a
cabo tareas delegadas por la AEVM o prestan asistencia a la AEVM de conformidad con el
Reglamento ACC, esta les reembolsará los gastos en que incurran.
Por último, el capítulo III del Acto prevé disposiciones transitorias y finales. Puesto que las
actividades de la AEVM en 2011 relacionadas con las agencias de calificación crediticia han
sido prefinanciadas con cargo al presupuesto de 2011 de esta Autoridad, en el artículo 10 se
especifica que las agencias deberán abonar a la AEVM las tasas de supervisión
correspondientes al período de 2011 en que esta se haya ocupado de su supervisión. El
artículo 11 establece la fecha de entrada en vigor del Reglamento.
ES
5
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REGLAMENTO DELEGADO (UE) N° …/.. DE LA COMISIÓN
de 7.2.2012
por el que se completa el Reglamento (CE) nº 1060/2009 del Parlamento Europeo y del
Consejo en relación con las tasas que deben pagar las agencias de calificación crediticia
a la Autoridad Europea de Valores y Mercados
(Texto pertinente a efectos del EEE)
LA COMISIÓN EUROPEA,
Visto el Tratado de Funcionamiento de la Unión Europea,
Visto el Reglamento (CE) nº 1060/2009 del Parlamento Europeo y del Consejo, de 16 de
septiembre de 2009, sobre las agencias de calificación crediticia5, y, en particular, su artículo
19, apartado 2,
Considerando lo siguiente:
(1)
El artículo 62 del Reglamento (UE) nº 1095/2010 del Parlamento Europeo y del
Consejo, de 24 de noviembre de 2010, por el que se crea una Autoridad Europea de
Supervisión (Autoridad Europea de Valores y Mercados)6, dispone que los ingresos de
la Autoridad Europea de Valores y Mercados (AEVM) deben proceder también de las
tasas pagadas a la AEVM en los casos previstos en la legislación de la Unión, junto
con las contribuciones de las autoridades públicas nacionales y una subvención de la
Unión.
(2)
A fin de velar por un uso eficiente del presupuesto de la AEVM y, al mismo tiempo,
aligerar la carga financiera de los Estados miembros y de la Unión, es necesario
garantizar que las agencias de calificación crediticia paguen al menos todos los costes
relacionados con su supervisión. Cualquier déficit que pueda presentarse durante un
ejercicio financiero, se ha de recuperar de las agencias de calificación crediticia en el
ejercicio siguiente.
(3)
Debe cobrarse una tasa anual de supervisión a las agencias de calificación crediticia
cuyo volumen de negocios supere un determinado umbral, con objeto de proporcionar
seguridad presupuestaria tanto a la AEVM como a las agencias de calificación
crediticia de que se trate. Estas tasas anuales de supervisión no deben representar una
carga para los nuevos entrantes en el mercado de la calificación crediticia. Además,
cabe prever que las pequeñas agencias de calificación crediticia generarán unos costes
5
DO L 302 de 17.11.2009, p. 1.
DO L 331 de 15.12.2010, p. 84.
6
ES
6
ES
de supervisión notablemente inferiores a los de las agencias de mayor tamaño. Sería,
por tanto, proporcional eximir totalmente a las pequeñas agencias de calificación
crediticia del pago de las tasas anuales de supervisión cuando su volumen de negocios,
o el del grupo de agencias al que pertenezca, no sobrepase un determinado umbral.
ES
(4)
A fin de garantizar una asignación equitativa y clara de las tasas que, al mismo tiempo,
refleje la carga administrativa real por entidad supervisada, la tasa de supervisión debe
calcularse en función del volumen de negocios de las agencias de calificación
crediticia generado por las actividades de calificación y por los servicios auxiliares,
puesto que el coste de la supervisión es mayor en el caso de las grandes agencias de
calificación crediticia que en el de las pequeñas. Por otro lado, la prestación de
servicios auxiliares requiere un esfuerzo adicional de supervisión, por la necesidad de
controlar si existen conflictos de intereses derivados de la prestación de tales servicios.
Las agencias de calificación crediticia no deberían poder eludir la asignación
equitativa de las tasas con arreglo a lo dispuesto en el presente Reglamento mediante
la reasignación de sus ingresos a otras entidades de su grupo, con el fin de reducir su
contribución. La AEVM debe supervisar y comunicar cualquier evolución importante
a este respecto.
(5)
Conviene cobrar una tasa de registro a las agencias de calificación crediticia
establecidas en la Unión, a fin de reflejar los costes que representa para la AEVM la
tramitación de las solicitudes de inscripción. La complejidad de una solicitud y los
costes asociados a la evaluación de la solicitud son mayores cuando la agencia solicita
la emisión de calificaciones de instrumentos de financiación estructurada, tiene
previsto refrendar calificaciones crediticias de agencias de terceros países o dispone de
sucursales. Por lo tanto, la tasa de registro debe calcularse con arreglo a dichos
factores. Los costes de tramitación también dependen en gran medida del tamaño de la
agencia de calificación crediticia solicitante. Dado que el volumen de negocios futuro
de una nueva agencia de calificación crediticia no se conocerá en el momento en que
solicite su registro, el número de efectivos debe sustituir al volumen de negocios como
base común de cálculo para todas las agencias de calificación crediticia.
(6)
El presente Reglamento debe prever el cobro de tasas a las agencias de calificación
crediticia de terceros países que soliciten su certificación en la Unión, de conformidad
con el artículo 5, apartado 2, del Reglamento (CE) nº 1060/2009, a fin de cubrir el
coste de la certificación y los costes anuales de supervisión. A este respecto, los gastos
que debe realizar la AEVM se refieren al procedimiento de certificación de estas
agencias, de conformidad con el artículo 5, apartado 3, del Reglamento (CE)
nº 1060/2009, que es similar al aplicable al registro de las agencias de calificación
crediticia establecidas en la UE, así como a la supervisión de las agencias de
calificación crediticia certificadas.
(7)
Debe reembolsarse a las agencias de calificación crediticia un porcentaje de la tasa
cobrada inicialmente por su registro o certificación cuando retiren su solicitud durante
el proceso de registro o certificación, ya que los costes de tramitación de la solicitud
serán menores para la AEVM en estos casos.
(8)
Teniendo en cuenta la posible evolución futura, es conveniente que los umbrales
fijados para eximir a las agencias de calificación crediticia del pago de tasas anuales
de supervisión así como los importes de las tasas de registro y de certificación se
revisen y se actualicen cuando sea necesario. La Comisión debe evaluar la correcta
7
ES
aplicación de estas medidas en el plazo de cuatro años a partir de la entrada en vigor
del presente Reglamento e informar al Parlamento Europeo y al Consejo sobre la
necesidad eventual de revisarlo.
(9)
Las autoridades nacionales competentes incurren en gastos al desempeñar las tareas
que en ellas delega la AEVM de conformidad con el artículo 30 del Reglamento (CE)
nº 1060/2009 y al prestar asistencia a la AEVM en los demás casos especificados en
dicho Reglamento. Las tasas que cobrará la AEVM a las agencias de calificación
crediticia deben tener también en cuenta dichos gastos. Con el fin de evitar que las
autoridades competentes sufran pérdidas u obtengan beneficios como consecuencia de
la realización de tareas delegadas o de la prestación de asistencia a la AEVM, esta
debe reembolsar los gastos reales que soporte la autoridad nacional competente.
(10)
El presente Reglamento debe constituir la base del derecho de la AEVM a cobrar tasas
a las agencias de calificación crediticia. A fin de facilitar inmediatamente el ejercicio
de una actividad de supervisión y ejecución eficaz y eficiente, debe entrar en vigor el
tercer día siguiente al de su publicación.
HA ADOPTADO EL PRESENTE REGLAMENTO:
CAPÍTULO 1
DISPOSICIONES GENERALES
Artículo 1
Objeto
El presente Reglamento establece normas relativas a las tasas que la Autoridad Europea de
Valores y Mercados (AEVM) cobrará a las agencias de calificación crediticia en concepto de
supervisión, registro y certificación.
Artículo 2
Recuperación de la totalidad de los costes de supervisión
Las tasas que se cobren a las agencias de calificación crediticia deberán cubrir:
ES
(a)
todos los costes relativos a la supervisión, por parte de la AEVM, de las agencias de
calificación crediticia, de conformidad con el Reglamento (CE) nº 1060/2009,
incluidos los costes derivados del registro y la certificación de las agencias de
calificación crediticia;
(b)
todos los costes que deban reembolsarse a las autoridades competentes en las que la
AEVM haya delegado tareas, de conformidad con el artículo 30 del Reglamento
(CE) nº 1060/2009;
(c)
todos los costes que deban reembolsarse a las autoridades competentes que hayan
prestado asistencia a la AEVM, de conformidad con el artículo 23 quater, apartado 4,
y el artículo 23 quinquies, apartado 5, del Reglamento (CE) nº 1060/2009.
8
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Artículo 3
Volumen de negocios aplicable
(a)
A efectos del cálculo de las tasas a que se refieren el artículo 5, el artículo 7, apartado
1, y el artículo 11, apartados 1 y 2, el volumen de negocios aplicable en un
determinado ejercicio financiero (n) será el constituido por los ingresos de una
agencia de calificación crediticia generados por actividades de calificación crediticia
y por servicios auxiliares, tal como se hayan publicado en sus cuentas auditadas del
ejercicio anterior (n-1).
(b)
Cuando la agencia de calificación crediticia no haya ejercido su actividad durante
todo el ejercicio (n-1), los ingresos aplicables se calcularán extrapolando dicho
importe para la totalidad del ejercicio financiero.
CAPÍTULO II
TASAS
Artículo 4
Tipos de tasas y modalidades generales de pago
1.
2.
3.
Las agencias de calificación crediticia establecidas en la Unión que soliciten su
registro con arreglo a lo dispuesto en el artículo 14, apartado 1, del Reglamento (CE)
nº 1060/2009, abonarán los siguientes tipos de tasas:
(a)
tasas anuales de supervisión, de conformidad con el artículo 5;
(b)
una tasa de registro, de conformidad con el artículo 6.
Las agencias de calificación crediticia establecidas en un tercer país que soliciten su
certificación con arreglo a lo dispuesto en el artículo 5, apartado 2, del Reglamento
(CE) nº 1060/2009, abonarán los siguientes tipos de tasas:
(a)
tasas fijas anuales de supervisión, de conformidad con el artículo 7;
(b)
una tasa de certificación, de conformidad con el artículo 8.
Las tasas se pagarán en euros, con arreglo a las modalidades que se indican en el
artículo 5, apartado 3, el artículo 6, apartado 6, el artículo 7, apartado 2, y el artículo
8, apartado 2.
En caso de retraso en el pago, se impondrá una multa coercitiva diaria igual al 0,1 %
de la cantidad adeudada.
Artículo 5
Tasa anual de supervisión de las agencias de calificación crediticia registradas
1.
ES
Las agencias de calificación crediticia registradas deberán abonar una tasa anual de
supervisión.
9
ES
No obstante lo dispuesto en el párrafo primero, las agencias de calificación crediticia
registradas quedarán exentas del pago de la tasa anual de supervisión cuando el total
de sus ingresos, publicado en sus cuentas auditadas más recientes, sea inferior a 10
millones EUR, o, en caso de que formen parte de un grupo de agencias de
calificación crediticia, cuando el total de los ingresos agregados del grupo sea
inferior a 10 millones EUR.
2.
3.
Las tasas anuales de supervisión correspondientes a un ejercicio determinado se
calcularán como sigue:
(a)
la base de cálculo de las tasas anuales de supervisión correspondientes a un
ejercicio determinado será el importe estimado de los gastos relativos a la
supervisión de las agencias de calificación crediticia, según figure en el
presupuesto de la AEVM para dicho ejercicio, establecido y aprobado de
conformidad con el artículo 63 del Reglamento (UE) nº 1095/2010;
(b)
el importe pertinente para el cálculo de las tasas anuales de supervisión
correspondientes a un ejercicio determinado serán los gastos estimados, con
arreglo a la letra a), deduciendo las tasas anuales de supervisión que habrán de
abonar las agencias de calificación crediticia certificadas un ejercicio
determinado, de conformidad con el artículo 7, y sumando cualquier déficit del
ejercicio anterior;
(c)
las agencias de calificación crediticia registradas a que se hace referencia en el
apartado 1 deberán abonar como tasa anual de supervisión una parte de la
cantidad pertinente que corresponda a la ratio entre el volumen de negocios
aplicable de la agencia de calificación crediticia y el volumen de negocios
aplicable total de todas las agencias de calificación crediticia registradas que
deban abonar una tasa anual de supervisión de conformidad con el apartado 1.
La tasa anual de supervisión correspondiente a un ejercicio determinado se pagará en
dos tramos.
El primer tramo se abonará, a más tardar, a finales del mes de febrero de ese ejercicio
y ascenderá a dos tercios de la tasa anual estimada de supervisión. Si el volumen de
negocios aplicable no está aún disponible en ese momento, la AEVM basará su
cálculo en el volumen de negocios que figure en las cuentas auditadas más recientes
disponibles.
El segundo tramo se abonará, a más tardar, a finales del mes de agosto. El importe
del segundo tramo será la tasa anual de supervisión, calculada de conformidad con el
apartado 2, una vez deducido el importe del primer tramo.
La AEVM enviará las facturas de los tramos a las agencias de calificación crediticia
como mínimo 30 días antes de la fecha de pago respectiva.
ES
10
ES
Artículo 6
Tasa de registro
1.
La cuantía de la tasa de registro que deberán abonar las agencias de calificación
crediticia que soliciten su registro será proporcional a la complejidad de la solicitud y
al tamaño de la agencia, tal como se especifica en los apartados 2 a 5.
2.
A efectos del cálculo del importe de las tasas de registro, se tomarán en
consideración los criterios siguientes:
3.
4.
5.
ES
(a)
si la agencia tiene intención de emitir calificaciones crediticias sobre
instrumentos de financiación estructurada;
(b)
si la agencia dispone de una sucursal en otro Estado miembro o en un tercer
país;
(c)
si la agencia se propone refrendar calificaciones crediticias.
Cuando no sea aplicable ninguno de los criterios previstos en el apartado 2, las tasas
de registro se calcularán en función del número de efectivos, del modo siguiente:
(a)
las agencias de calificación crediticia con menos de 15 asalariados pagarán
2 000 EUR;
(b)
las agencias de calificación crediticia con 15-49 asalariados pagarán
15 000 EUR;
(c)
las agencias de calificación crediticia con al menos 50 asalariados pagarán
40 000 EUR.
Las agencias de calificación crediticia que solo cumplan uno de los criterios
previstos en el apartado 2 abonarán las siguientes tasas de registro en función del
número de efectivos, del modo siguiente:
(a)
las agencias de calificación crediticia con menos de 15 asalariados pagarán
10 000 EUR;
(b)
las agencias de calificación crediticia con 15-49 asalariados pagarán
40 000 EUR;
(c)
las agencias de calificación crediticia con al menos 50 asalariados pagarán
100 000 EUR.
Las agencias de calificación crediticia que cumplan al menos dos de los criterios
previstos en el apartado 2 abonarán las siguientes tasas de registro en función del
número de efectivos, del modo siguiente:
(a)
las agencias de calificación crediticia con menos de 15 asalariados pagarán
30 000 EUR;
(b)
las agencias de calificación crediticia con 15-49 asalariados pagarán
85 000 EUR;
11
ES
(c)
las agencias de calificación crediticia con al menos 50 asalariados pagarán
125 000 EUR.
6.
La tasa de registro se abonará íntegramente en el momento en que la agencia de
calificación crediticia solicite su registro.
7.
Si una agencia de calificación crediticia retira su solicitud de registro antes de que la
AEVM le haya notificado que la solicitud está completa, de conformidad con el
artículo 15, apartado 4, párrafo segundo, del Reglamento (CE) nº 1060/2009, la
AEVM le reembolsará un 75 % de la tasa de registro abonada. Si la solicitud se retira
después de dicha fecha, pero antes de que la AEVM adopte la decisión motivada de
efectuar o denegar el registro, la AEVM le reembolsará un 25 % de la tasa de registro
abonada.
8.
No obstante lo dispuesto en el artículo 5, una agencia de calificación crediticia
registrada que deba abonar una tasa anual de supervisión, de conformidad con el
artículo 5, apartado 1, abonará, en el año de su registro, una tasa de supervisión
inicial de 500 EUR por cada mes completo del período comprendido entre la fecha
del registro y el final del ejercicio. Esta tasa se abonará íntegramente después de que
el registro se notifique a la agencia de calificación crediticia.
Artículo 7
Tasa fija anual de supervisión de las agencias de calificación crediticia certificadas
1.
Las agencias de calificación crediticia certificadas de conformidad con el
Reglamento (CE) n° 1060/2009 abonarán una tasa anual de supervisión de
6 000 EUR.
No obstante lo dispuesto en el párrafo primero, las agencias de calificación crediticia
certificadas quedarán exentas del pago de la tasa anual de supervisión cuando el total
de sus ingresos, publicado en sus cuentas auditadas más recientes, sea inferior a 10
millones EUR, o, en caso de que formen parte de un grupo de agencias de
calificación crediticia, cuando el total de los ingresos agregados del grupo sea
inferior a 10 millones EUR.
2.
La tasa anual de supervisión de las agencias de calificación crediticia certificadas se
abonará, a más tardar, a finales del mes de febrero. La AEVM deberá enviar una
factura a la agencia de calificación crediticia certificada como mínimo 30 días antes
de esa fecha.
Artículo 8
Tasa de certificación
ES
1.
Las agencias de calificación crediticia que soliciten su certificación deberán abonar
una tasa de certificación de 10 000 EUR.
2.
La tasa de certificación se abonará íntegramente en el momento en que la agencia de
calificación crediticia solicite su certificación.
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3.
Si una agencia de calificación crediticia retira su solicitud de certificación antes de
que la AEVM le haya notificado que la solicitud está completa, de conformidad con
el artículo 15, apartado 4, párrafo segundo, del Reglamento (CE) nº 1060/2009, la
AEVM le reembolsará un 75 % de la tasa de certificación abonada. Si la solicitud se
retira después de dicha fecha, pero antes de que la AEVM adopte la decisión
motivada de efectuar o denegar la certificación, la AEVM le reembolsará un 25 % de
la tasa de certificación abonada.
4.
No obstante lo dispuesto en el artículo 7, una agencia de calificación crediticia
certificada que deba abonar una tasa anual de supervisión de conformidad con el
artículo 7, apartado 1, abonará en el año de su certificación una tasa de supervisión
inicial de 500 EUR por cada mes completo del período comprendido entre la fecha
de certificación y el final del ejercicio. Esta tasa se abonará íntegramente después de
que la certificación se notifique a la agencia de calificación crediticia.
Artículo 9
Reembolso a las autoridades competentes
1.
Solo la AEVM podrá cobrar a las agencias de calificación crediticia tasas de registro,
certificación y supervisión. Las autoridades competentes no deberán cobrar tasas a
las agencias de calificación crediticia, ni siquiera en los casos en que estas
autoridades desempeñen tareas delegadas por la AEVM de conformidad con el
artículo 30 del Reglamento (CE) nº 1060/2009.
2.
La AEVM reembolsará a la autoridad competente los gastos reales en que haya
incurrido como consecuencia del desempeño de tareas delegadas, de conformidad
con el artículo 30 del Reglamento (CE) nº 1060/2009, o de la prestación de asistencia
a la AEVM, de conformidad con el artículo 23 quater, apartado 4, o el artículo 23
quinquies, apartado 5, de dicho Reglamento. Los gastos a reembolsar comprenderán
todos los costes fijos y variables relacionados con el desempeño de las tareas
delegadas o la prestación de asistencia a la AEVM.
CAPÍTULO III
DISPOSICIONES TRANSITORIAS Y FINALES
Artículo 10
Tasas correspondientes a 2011
1.
Las agencias de calificación crediticias registradas en 2011 deberán abonar, en
relación con 2011, una tasa inicial de supervisión de 500 EUR por cada mes
completo del período comprendido entre la fecha de registro, que no será anterior al
1 de julio de 2011, y el 31 de diciembre de 2011. Esta tasa se abonará íntegramente,
a más tardar, a finales de abril de 2012.
No obstante lo dispuesto en el párrafo primero, las agencias de calificación crediticia
registradas quedarán exentas del pago de la tasa de supervisión correspondiente a
2011 cuando el total de sus ingresos, publicado en sus cuentas auditadas más
recientes, sea inferior a 10 millones EUR, o, en caso de que formen parte de un grupo
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de agencias de calificación crediticia, cuando el total de ingresos agregados del grupo
sea inferior a 10 millones EUR.
2.
Las agencias de calificación crediticia certificadas en 2011 deberán abonar, en
relación con 2011, una tasa inicial de supervisión de 500 EUR por cada mes
transcurrido entre la fecha de certificación, que no será anterior al 1 de julio de 2011,
y el 31 de diciembre de 2011. Esta tasa se abonará íntegramente, a más tardar, a
finales de abril de 2012.
No obstante lo dispuesto en el párrafo primero, las agencias de calificación crediticia
certificadas quedarán exentas del pago de la tasa de supervisión correspondiente a
2011 cuando su volumen de negocios aplicable sea inferior a 10 millones EUR, o, en
caso de que formen parte de un grupo de agencias de calificación crediticia, cuando
el volumen de negocios agregado aplicable del grupo sea inferior a 10 millones EUR.
Artículo 11
Entrada en vigor
El presente Reglamento entrará en vigor el tercer día siguiente al de su publicación en el
Diario Oficial de la Unión Europea.
El presente Reglamento será obligatorio en todos sus elementos y directamente aplicable en
cada Estado miembro.
Hecho en Bruselas, el 7.2.2012
Por la Comisión
El Presidente
José Manuel BARROSO
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