VALORES EXPRESADOS EN PESOS

ANEXO No.1
INDUSTRIAS ESTRA S.A.
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS
AL 31 DE DICIEMBRE DE 2011 y 2010
(VALORES EXPRESADOS EN PESOS COLOMBIANOS)
NOTA 1- ENTIDAD REPORTANTE Y OBJETO SOCIAL
La sociedad Industrias Estra S.A. fue constituida de acuerdo con las leyes colombianas,
mediante escritura No. 2700 del 25 de agosto de 1953, otorgada en la Notaría 2a de
Medellín y tiene por objeto social la fabricación, distribución y comercialización de
artículos plásticos y de otros materiales, lo mismo que la explotación de marcas, patentes,
dibujos industriales, moldes y procedimientos de fabricación en los ramos a los que se
dedica la Compañía. De igual manera, realizar inversiones en sociedades comerciales
que tengan a su vez por objeto social las actividades de manufactura y comercio, así
como llevar a cabo actos y celebrar contratos que contribuyan directamente al
desarrollo de su objeto.
Su domicilio principal se encuentra en la ciudad de Medellín en la calle 30 número 55-72,
el término de duración de la sociedad expira el 31 de diciembre del año 2070.
La última reforma a los estatutos se presentó el 14 de abril de 2011, protocolizada
mediante escritura No.2074 de la Notaría 29 de Medellín.
NOTA 2- BASES DE PRESENTACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
En cumplimiento del artículo 32 del Decreto 2649 de 1993, se presentan los Estados
Financieros comparativos del año 2011 con el año 2010.
NOTA 3 - PRINCIPALES POLÍTICAS Y PRÁCTICAS CONTABLES
Para sus registros contables y para la preparación de sus Estados Financieros, la Compañía
observa Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados en Colombia, que son
prescritos por disposición legal y por otras normas e instrucciones de la Superintendencia
Financiera de Colombia.
A continuación se describen las principales políticas y prácticas contables adoptadas por
la Compañía en concordancia con lo anterior.
CONVERSIÓN DE TRANSACCIONES Y SALDOS EN MONEDA EXTRANJERA
Las transacciones en moneda extranjera se contabilizan a la tasa de cambio aplicable
que se encuentre vigente en las respectivas fechas. Al cierre de cada ejercicio, los saldos
por cobrar o por pagar se ajustan a la tasa de cambio representativa del mercado,
certificada por la Superintendencia Financiera de Colombia (A diciembre 31 de 2011 =
$1,942.70 por dólar, diciembre 31 de 2010 = $1,913.98 por dólar).
Son imputables a costos de adquisición de activos, las diferencias en cambio ocurridas
mientras dichos activos estén en construcción o instalación y hasta que se encuentren en
condiciones de utilización.
CLASIFICACIÓN DE ACTIVOS Y PASIVOS
Los activos y pasivos se clasifican de acuerdo con el uso a que se destinan o según su
grado de realización, disponibilidad, exigibilidad o liquidación, en términos de tiempo y
valores.
Para el efecto se entiende como activos corrientes aquellas sumas que serán realizadas o
estarán disponibles en un plazo no mayor a un año y como pasivos corrientes, aquellas
sumas que serán exigibles o liquidables también en un plazo no mayor a un año.
INVERSIONES
Las inversiones en acciones se contabilizan inicialmente al costo, y desde el 1° de enero
de 1992 y hasta el 31 de diciembre de 2006 se ajustaron por inflación.
Al cierre del ejercicio, el valor de realización de la inversión es comparado con el valor en
libros de la misma y tal diferencia constituye una valorización o desvalorización de la
inversión, y su valor se registra en la cuenta de provisión de inversiones contra resultados.
DEUDORES Y PROVISIÓN PARA DEUDAS DE DUDOSO RECAUDO
La cuenta contable de deudores comprende el valor de los saldos a cargo de terceros y
a favor de la Empresa y que se esperan recuperar en un lapso de tiempo inferior a un año.
Las cuentas por cobrar se contabilizan bajo el método del costo, el cual cuando sea el
caso se ajusta de acuerdo con la moneda funcional pactada para su cobro.
La provisión para cuentas de dudoso recaudo se revisa y actualiza al final de cada
ejercicio, con base en el análisis de la antigüedad de los saldos y evaluaciones
efectuadas sobre la cobrabilidad de las cuentas de los clientes.
La Compañía realiza la provisión por el método de provisión individual; hasta el año 2007
se provisionó el 100% de la cartera considerada de difícil recaudo, y a partir del año 2008
sólo se realiza el 33%, según corresponda a cada cartera.
Periódicamente se cargan a la provisión las sumas que son consideradas incobrables.
INVENTARIOS
Los inventarios de producto terminado y producto en proceso se contabilizan al costo de
producción, el cual incluye los costos directos e indirectos incurridos para ponerlos en
condiciones de utilización. Se utiliza el sistema de Inventarios Permanentes.
Los inventarios de materias primas, materiales, repuestos y accesorios, y mercancías no
fabricadas por la empresa, se contabilizan al costo de adquisición. Se utiliza el sistema de
Inventarios Permanentes y se valoriza por el método de Promedio Ponderado.
PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO Y DEPRECIACIÓN
Las propiedades, planta y equipo, se contabilizan al costo, el cual incluye los siguientes
conceptos: gastos de financiación y diferencia en cambio sobre los pasivos en moneda
extranjera, incurridos para su adquisición hasta que se encuentren en condiciones de
utilización. Incluye además, los ajustes por inflación desde el 1º de enero de 1992 hasta
diciembre 31 de 2006, fecha a partir de la cual no deben ser ajustados, de acuerdo con
las disposiciones contables.
Las reparaciones y el mantenimiento de los activos se cargan a resultados, en tanto que
las mejoras y adiciones se agregan al costo de los mismos.
Las ventas y retiros de los activos se descargan al costo neto ajustado y las diferencias
entre el precio de venta y el costo neto ajustado se llevan a resultados.
La depreciación se calcula, por el método de línea recta con base en la vida útil
probable de los activos, a las tasas anuales del 5% para edificios, 10% para muebles,
maquinaria y equipo, y 20% para vehículos y equipos de cómputo.
La propiedad, planta y equipo depreciable cuyo costo de adquisición sea igual o inferior
a $1,257,000, se deprecian en el mismo año en que se adquirieron, sin considerar la vida
útil de los mismos.
Atendiendo a la naturaleza del bien, la valuación de la propiedad, planta y equipo, se
efectúa por lo general con una periodicidad máxima de tres años calendario. Hasta el
año 2006, durante el lapso que transcurría entre un avalúo y otro, para efectos de
revelación en los Estados Financieros, el valor de realización más reciente se presentaba
ajustado por inflación.
Con corte a 31 de diciembre de 2009 la empresa Rodrigo Echeverri Asociados, miembro
de la Lonja de Propiedad Raíz de Medellín S.A., realizó el avalúo de los activos fijos de la
Compañía.
Para dar cumplimiento a lo preceptuado en el artículo 64 del Decreto 2649 de 1993,
Industrias Estra S.A. ajustó al cierre del período, el monto de los avalúos técnicos de los
terrenos, construcciones y edificaciones y el fideicomiso inmobiliario, al IPC de los años
2010 y 2011 (3.17% y 3.73% respectivamente), certificados por el DANE para los años
mencionados, y no se consideró prudente hacerlo sobre el resto de los activos fijos.
VALORIZACIONES Y SUPERÁVIT POR VALORIZACIONES
El valor comercial de la propiedad, planta y equipo y de las inversiones permanentes
poseídas al final del periodo es reconocido en los Estados Financieros sobre bases técnicas
apropiadas, así:
De Inversiones
Se contabilizan de acuerdo con el mayor o menor valor obtenido entre el valor de
mercado o intrínseco de las acciones o derechos, sobre su costo neto que incluye,
además del costo de adquisición, el valor del ajuste por inflación causado hasta el 31 de
diciembre de 2006, fecha a partir de la cual no se continuaron ajustando.
Su valor se registra en la cuenta valorizaciones y como contrapartida en la cuenta
superávit por valorizaciones.
De Propiedades, Planta y Equipo
Las valorizaciones de propiedad, planta y equipo se contabilizan de acuerdo con el
mayor o menor valor obtenido entre el costo neto ajustado de los terrenos, construcciones
y edificaciones, maquinaria y equipo, y flota y equipo de transporte, entre otros, y los
avalúos técnicos actualizados por el IPC practicados por firmas especializadas, de
acuerdo con lo establecido en el artículo 64 del decreto 2649 de 1993.
Su valor se registra en la cuenta valorizaciones y como contrapartida en la cuenta
superávit por valorizaciones.
De acuerdo con la normatividad contable vigente, el costo neto ajustado de las
propiedades, plantas y equipos sólo incluye los ajustes integrales por inflación causados
hasta el 31 de diciembre de 2006, fecha a partir de la cual las nuevas disposiciones
normativas eliminan dicha obligación.
DIFERIDOS
Los activos diferidos corresponden a los siguientes conceptos:
1.
Gastos Pagados por Anticipado: Tales como seguros, contratos de mantenimientos,
arrendamientos, suscripciones y otros, incurridos para recibir servicios en el futuro.
2.
Cargos Diferidos: Representan bienes o servicios recibidos, de los cuales se espera
obtener beneficios económicos en otros períodos, tales como programas para
computador (software), moldes y troqueles, mejoras a propiedades ajenas,
organización y pre operativos, entre otros. Estos se amortizan anualmente así:

Moldes y Troqueles: Se amortizan en un período no superior de cinco (5) años, a
una tasa del 20% anual.

Programas para Computador (software): Los programas para computador se
amortizan a una tasa del 20% anual.

Mejoras a Propiedades Ajenas: Se amortizan en el período menor entre la vigencia
del respectivo contrato y su vida útil probable, cuando su costo no es recuperable.

Organización y Preoperativos: Se amortizan a una tasa del 20% anual.
INTANGIBLES
Representan recursos que implican un derecho o privilegio oponible a terceros, y de cuyo
ejercicio o explotación pueden obtenerse beneficios económicos durante varios períodos.
En esta categoría se clasifican conceptos tales como, bienes en arrendamiento financiero
leasing y derechos en fideicomisos inmobiliarios.
El costo de estos activos corresponde a erogaciones incurridas claramente identificables.
Para reconocer su contribución a la generación de ingresos se amortizan de manera
sistemática durante su vida útil.
OBLIGACIONES FINANCIERAS
Corresponden a obligaciones contraídas por la Compañía con establecimientos de
crédito u otras instituciones financieras del país o del exterior, se incluyen también los
sobregiros bancarios.
El valor registrado corresponde al monto principal de la obligación, a su vez los gastos
financieros que no incrementan el capital, se registran en cuentas de resultado en el rubro
de gastos financieros.
PROVEEDORES Y CUENTAS POR PAGAR
Son las obligaciones que contrae la Compañía a favor de terceros y que se encuentran
pendientes por cancelar al cierre del período. Las cuentas por pagar se contabilizan bajo
el método del costo, el cual, cuando sea el caso, se ajusta de acuerdo con la moneda
funcional pactada para el pago.
IMPUESTOS, GRAVÁMENES Y TASAS
Representan el valor de los gravámenes de carácter general y obligatorio a favor del
Estado y a cargo de la Compañía, determinados con base en las liquidaciones privadas
generadas en el respectivo período fiscal. Comprende, entre otros, los impuestos de renta
y complementarios, impuesto al patrimonio, impuesto sobre las ventas y de industria y
comercio.
Para el año 2011 al igual que en el 2010, la Entidad presentará saldo a favor en la
declaración de renta y complementarios, y por tanto se traslada la cuenta de Impuesto
de Renta por pagar a la cuenta de anticipo de impuestos y contribuciones y saldos a
favor.
Con la expedición de la Ley 1111 de 2006, en el año gravable 2007 la tarifa del impuesto
de renta fue del 34% y para el año 2008 y siguientes del 33%.
A partir del año 2007 y hasta el año 2010, se deberá liquidar y pagar el impuesto al
patrimonio a una tasa del 1.2% sobre el patrimonio líquido de la sociedad a enero 1° del
año 2007, previa exclusión del valor patrimonial neto de los aportes en sociedades
colombianas.
Según la Ley 1370 de 2009, el primero de enero del año 2011, la sociedad deberá causar
el impuesto al patrimonio con una tarifa del 4.8% más una sobretasa del 1.20%, sobre el
patrimonio líquido poseído el 1° enero de 2011, previa exclusión del valor patrimonial neto
de las acciones y aportes en sociedades colombianas. Este impuesto será pagadero en
ocho cuotas iguales durante cuatro años.
Descripción
Base imponible del Impuesto al Patrimonio
Año 2007 a 2010
Año 2011 a 2014
28,657,336,000
24,989,102,000
Tarifa del Impuesto al Patrimonio
4.80%
4.80%
Tarifa Sobretasa
0.00%
1.20%
1,375,552,000
1,199,477,000
0
299,869,000
1,375,552,000
1,499,346,000
343,888,000
374,837,000
Impuesto al Patrimonio
Sobretasa
Total Impuesto al Patrimonio
Impuesto al Patrimonio Anual
OBLIGACIONES LABORALES
Comprenden el valor de los pasivos a cargo de la Compañía y a favor de los trabajadores
o beneficiarios, originados en virtud de normas legales o convención colectiva. Para los
años 2011 y 2010 se registraron durante los respectivos períodos las consolidaciones
mensuales de prestaciones, por lo cual no hubo lugar a ajustes al final del ejercicio. Dichos
registros se elaboraron de conformidad con los contratos de trabajo y las disposiciones
legales.
PENSIÓN DE JUBILACIÓN
Los ajustes anuales del pasivo a cargo de la Compañía se realizan con base en estudios
actuariales ceñidos a las normas legales, sin inversión específica de fondos. Las
amortizaciones del costo diferido con cargo a resultados se hacen de acuerdo con
disposiciones contables vigentes. Los pagos de pensiones de jubilación se cargan
directamente a los resultados del período.
El costo de pensiones se encuentra totalmente amortizado.
RECONOCIMIENTO DE INGRESOS, COSTOS Y GASTOS
Para el reconocimiento de ingresos, costos y gastos, la Compañía utiliza la norma de
asociación. Los ingresos se reconocen en el momento de la entrega física del producto o
servicio prestado, y los costos y gastos se registran con base en el sistema de causación.
UTILIDAD NETA POR ACCIÓN
La utilidad neta por acción se calcula con base en el promedio ponderado de las
acciones suscritas en circulación durante cada año. Para el año 2011 se presenta una
pérdida por acción de $80.77.
En ninguno de los años 2011 y 2010 hubo acciones propias readquiridas, y en el 2011
permaneció el mismo número de acciones en circulación del año 2010.
CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS Y ACREEDORAS
Deudoras
Se registran en cuentas de orden deudoras, hechos o circunstancias de las cuales se
pueden generar derechos que afecten la estructura financiera de la Compañía, cuentas
para efectos de control interno de activos, también incluye cuentas utilizadas para
conciliar diferencias entre los registros contables de los activos y de las declaraciones
tributarias.
Acreedoras
Se registran en cuentas de orden acreedoras los compromisos o contratos que se
relacionan con posibles obligaciones que pueden llegar a afectar la estructura financiera
de la Compañía, también incluye cuentas utilizadas para efectos de control interno de
pasivos y patrimonio, así como para conciliar diferencias entre los registros contables de
estos rubros y las declaraciones tributarias.
IMPORTANCIA RELATIVA O MATERIALIDAD
El reconocimiento y presentación de los hechos económicos se hace de acuerdo con su
importancia relativa. Un hecho económico es importante cuando debido a su naturaleza
o cuantía, su conocimiento o desconocimiento, teniendo en cuenta las circunstancias
que lo rodeen, pueden alterar significativamente las decisiones económicas de los
usuarios de la información al preparar los Estados Financieros.
La importancia relativa, para propósitos de revelaciones, se determinó teniendo como
base un 5% del activo corriente y no corriente, del pasivo corriente y no corriente, del
patrimonio, de los resultados del ejercicio y de cada cuenta a nivel de mayor general
individualmente considerada.
CONTROL INTERNO CONTABLE Y ADMINISTRATIVO
El control interno durante el año 2011, se realizó al interior de la compañía, utilizando para
ello un tablero de control de seguimiento permanente, el cual contiene diferentes
indicadores que sirven de base para monitorear el cumplimiento de los presupuestos y la
verificación de la gestión de sus distintas áreas.
En dicho control participaron fundamentalmente las áreas Administrativa y de Gestión de
Calidad, y se dio a conocer no sólo al interior de la compañía, si no al Comité de Auditoría
y a la Junta Directiva.
Los aspectos anteriores quedaron consignados en el libro de Actas del Comité de
Auditoría, y corresponden a cada una de las reuniones que se celebraron en la Compañía
durante el año 2011.
Por otro lado, la Empresa ha acogido lo estipulado por el Sistema para la Prevención y
Control de Lavado de Activos y la Financiación del Terrorismo (SARLAFT), en lo referente a
la estructura organizacional, las funciones que le competen a la Junta Directiva, al
Representante legal y al Oficial de Cumplimiento, dando aplicabilidad a la Circular
Externa 062 expedida el 14 de diciembre del año 2007 por parte de la Superintendencia
Financiera de Colombia.
RECLASIFICACIÓN EN LAS NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS
Ciertas cifras incluidas en los Estados Financieros al 31 de diciembre de 2010, fueron
reclasificadas para adecuarlas a la presentación de los Estados Financieros
correspondientes al año 2011.
NOTA 4 – DISPONIBLE
Al 31 diciembre el saldo del disponible comprendía:
Descripción
Caja
Bancos y Corporaciones
Fondos
Total Disponible
2011
81,616,211
521,767,668
384,821,253
988,205,132
2010
53,583,263
570,755,471
412,693,624
1,037,032,358
Durante el año 2011, la Compañía registró rendimientos provenientes de cuentas de
ahorro en bancos y corporaciones por valor de $16,572,641.91
NOTA 5 - INVERSIONES
5. 1. INVERSIONES TEMPORALES
Al 31 de diciembre de 2011 y 2010 la Compañía no poseía inversiones temporales.
5.2. INVERSIONES PERMANENTES
Las inversiones permanentes al 31 de diciembre de 2011 se relacionan en el siguiente
cuadro de acciones:
COMPAÑÍA
PROMOTORA DE PROYECTOS S.A.
SETAS COLOMBIANAS S.A.
NÚMERO PARTICIP.
ACCIONES PORCENT.
COSTO DE
ADQUISICIÓN
COSTO
AJUSTADO
VR MERC.
DIC. 31/2011
VALORIZ.
DESVAL/ 2011
6,461
0.172%
6,601,000
26,972,080
1,363,271
-25,608,809
247,213
0.020%
33,444,140
133,285,752
11,525,070
-121,760,682
40,045,140
160,257,832
12,888,341
-147,369,491
TOTAL
Estas inversiones son de carácter permanente, de renta variable y de no controlantes.
Corresponden en su totalidad a acciones ordinarias y sobre ellas no se ha constituido
ningún gravamen.
A continuación se resumen las actividades que realizan cada una de las Compañías
anteriormente mencionadas:

Promotora de Proyectos: firma que se dedica a la formulación, evaluación,
estructuración y promoción de proyectos de inversión.

Setas Colombianas:
champiñones.
sociedad
dedicada
al
cultivo
y
comercialización
de
NOTA 6 - DEUDORES
Al 31 de diciembre las cuentas de deudores comprendían lo siguiente:
Descripción
Clientes Nacionales
Clientes del Exterior
Anticipo y Avances
Anticipo de Impuestos y Contribuciones
Cuentas por Cobrar a Trabajadores
Deudores Varios
Deudas de Difícil Cobro -Ley 550
Provisión - Clientes
Total Deudores
2011
14,062,409,614
2,131,761,137
750,993,249
1,958,878,012
224,111,474
107,688,662
203,638,043
-174,364,761
19,265,115,430
2010
14,916,003,820
1,195,716,312
361,554,705
1,722,231,725
219,269,702
274,672,970
211,197,562
-182,324,801
18,718,321,995
A continuación se presenta el detalle del valor de las cuentas por cobrar a clientes que
presentan un año o más de edad, contado a partir de su fecha de expedición.
% Estimado de
Recuperación
Operación
Factura de venta de mercancía
Factura de venta de mercancía
361+ Días
78,530,516
9,474,280
88,004,796
2012
50%
100%
Fecha Estimada de
Recuperación
2013
50%
0%
2012
39,265,258
9,474,280
48,739,538
2013
39,265,258
39,265,258
Al 31 de Diciembre de 2011, el valor de las cuentas por cobrar a trabajadores de largo
plazo, comprendía lo siguiente:
Valor Recuperable Anual
Vr.
Valor Largo
Operación
Tasa % Garantía Comercial
Plazo
Garantía
Préstamo de Educación
2,219,201 0.83% No tiene
Préstamo de Vehículo
13,345,273 0.83% Vehículo 25,000,000
Préstamo de Vivienda
12,743,874 0.67% Casa
30,000,000
Préstamo de Vivienda
27,795,667 0.67% Casa
58,000,000
Préstamo de Vivienda
21,458,029 0.67% No tiene
Préstamo de Vivienda
5,459,667 0.67% No tiene
Préstamo de Vivienda
20,862,308 0.67% Casa
50,000,000
Préstamo de Vivienda
1,426,511 0.67% No tiene
Préstamo General
753,461 0.67% No tiene
Préstamo General
7,376,348
1%
Vehículo 30,000,000
Préstamo General
940,551 0.83% No tiene
Préstamo General
23,575,752 0.50% No tiene
Préstamo General
1,418,487 0.83% No tiene
139,375,129
2012
1,542,864
6,171,432
5,142,864
7,508,568
3,085,716
1,959,432
3,360,000
720,000
753,461
7,376,348
936,000
9,180,000
720,000
48,456,685
2013
676,337
6,171,432
5,142,864
7,508,568
3,085,716
1,959,432
3,360,000
706,511
4,551
9,180,000
698,487
38,493,898
2014
1,002,409
2,458,146
7,508,568
3,085,716
1,540,803
3,360,000
5,215,752
24,171,394
2015
2016
5,269,963
3,085,716
3,360,000
11,715,679
3,085,716
3,360,000
6,445,716
El valor recuperable de los cinco años siguientes a la fecha de corte de los estados
financieros, es de $189.283.372, tal como se detalla en el flujo.
NOTA 7 - INVENTARIOS
Al 31 de diciembre de 2011, no existían gravámenes y/o restricciones sobre los Inventarios.
En el mes de diciembre, producto de una revisión al sistema de valoración de inventarios,
se realizó un ajuste que repercutió en un incremento en el costo de la mercancía vendida
por $267,365,026.55 monto que afectó el resultado neto negativo de la Compañía. En el
acumulado del año dicho costo fue del 69.3%.
NOTA - 8 PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO Y DEPRECIACIÓN
Los saldos al 31 de diciembre de 2011 de la propiedad, planta y equipo, y depreciación
acumulada, eran los siguientes:
Descripción
Terrenos
Construcciones y Edificaciones
Maquinaria y Equipo
Equipo de Oficina
Equipo de Computación y Comunicación
Flota y Equipo de Transporte
Acueductos, Plantas y Redes
Total
Costo Ajustado
499,068,839
2,563,997,141
22,727,700,675
1,584,169,430
3,128,690,712
373,236,631
2,660,023,401
33,536,886,829
Depreciación
Acumulada
-2,081,559,578
-12,375,885,129
-1,309,806,642
-2,629,975,052
-294,345,964
-1,353,265,032
-20,044,837,397
Neto
499,068,839
482,437,563
10,351,815,545
274,362,787
498,715,660
78,890,667
1,306,758,369
13,492,049,430
Valorización
14,593,842,111
6,078,043,224
13,370,608,175
477,970,165
563,276,444
198,964,883
747,516,732
36,030,221,734
Durante el año 2011 la Compañía registró por concepto de depreciación la suma de
$2,784,306,663.59. Este concepto para el año 2010 fue de $2,441,270,565.39.
Todos los activos registrados por la Compañía en las cuentas de Propiedades, Planta y
Equipo son de su propiedad y se tiene constituida una hipoteca sobre una porción de las
edificaciones en partes iguales a favor de Citibank y Bancolombia.
NOTA 9 - INTANGIBLES
El saldo de los Intangibles al 31 de diciembre de 2011 comprendía:
DERECHOS EN FIDEICOMISOS INMOBILIARIOS
En el año 2007 se compró a la firma CI Industrias FH S.A. un lote de terreno por valor de
$3,450,000,000 el cual se encuentra ubicado en las inmediaciones del antiguo Hipódromo
de los Comuneros. Dicha fiducia se tiene con la empresa Alianza Fiduciaria S.A.
El 31 de diciembre de 2009 la empresa Rodrigo Echeverri Asociados, miembro de la Lonja
de Propiedad Raíz de Medellín S.A., realizó el avalúo de esta propiedad por valor de
$9,650,680,000.
En el año 2011 éste avalúo se ajustó al cierre del periodo utilizando el IPC que
correspondía (3.17% para el 2010 y 3.73% para el 2011), quedando registrada en la cuenta
de valorización en Derechos Fiduciarios y como contrapartida en la cuenta Superávit por
Valorizaciones.
ACTIVOS CON CONTRATO DE LEASING
Los activos recibidos a título de leasing clasificados según el tipo de bien, tienen la
siguiente presentación:
No.
Contrato
Tipo de Bienes
Plazo
Acordado
Cánones
Pendientes
Valor Inicial
Contrato
Monto Opcion de
Compra
Vr. Cánones a 12
meses
94417
Vehículo Chevrolet Aveo Modelo 2009, Placa MOK 383
60 meses
21
$ 14,335,000
143,350
3,305,090
94496
Vehículo Campero Nissan Modelo 2009, Placa MOK 241
60 meses
21
$ 67,000,000
670,000
16,286,991
Máquinas de Inyección de Plástico Golden Edition Allrounder Arburg
36 meses
16
$ 855,982,482
85,598,248
345,343,499
64742
Licencias Software
36 meses
15
$ 52,351,871
523,519
18,896,716
52060
Vehículo Campero Audi Q5 Mod 2010 Placa MOU 928
24 meses
4
$ 124,000,000
12,400,000
32,476,581
67922
Licencias Software
31 meses
16
$ 42,722,046
427,227
17,621,483
53680
Máquina de Inyección de Plástico Modelo ALLROUNDER 820 S 4000 - 3200
60 meses
47
$ 632,879,313
63,287,931
133,196,744
115440
Moldes para Inyección de Productos de Plástico
36 meses
26
$ 406,547,649
40,654,765
144,520,929
119199
Centro de Fresado CNC HAAS , Modelo TM-3P
36 meses
27
$ 121,025,703
12,102,570
42,956,433
119235
12 Moldes para Inyección de Productos de Plástico
36 meses
33
$ 368,815,067
36,881,507
111,068,081
Falcons (Equipo de Cómputo)
36 meses
27
$ 59,467,396
594,674
20,515,928
$ 2,745,126,527
$ 253,283,791
$ 886,188,475
107628
71537
TOTAL
NOTA 10 – DIFERIDOS
Los Cargos Diferidos a 31 de diciembre de 2011 y 2010 comprendían:
Descripción
Gastos Pagados por Anticipado:
Seguros y Fianzas
Mantenimientos
Otros
Total
2011
2010
355,924,973
196,303,767
15,940,852
568,169,592
309,387,321
161,014,365
23,127,815
493,529,501
Cargos Diferidos:
Programas para Computador (software)
Moldes y Troqueles
Mejoras a Propiedades Ajenas
Prima en Contrato de Arrendamiento
Remodelaciones
Organización y preoperativos
Impuesto de Renta Diferido
Total
478,381,976
2,907,285,283
84,666,331
35,529,238
215,292,700
591,667,966
4,312,823,494
429,441,790
3,284,469,880
145,184,344
44,626,771
1,004,261,897
578,297,768
5,486,282,450
TOTAL DIFERIDOS
4,880,993,086
5,979,811,951
Desde el año 2008 hasta el 2011, la sociedad presenta en su declaración de renta
pérdidas fiscales, por tanto liquida y paga su Impuesto de Renta sobre la renta presuntiva,
el cual puede revertirse en la medida en que dentro de los cinco (5) años siguientes exista
renta líquida, el exceso de renta presuntiva sobre la ordinaria es compensable en los
términos del artículo 189 del Estatuto Tributario.
Durante los años 2008 y 2009 el Impuesto de Renta a cargo se contabilizó como un cargo
diferido, debido a que no se presentaron utilidades contables, en el año 2010, se
contabilizó en cuentas de resultados la porción correspondiente a las utilidades obtenidas
y la diferencia a la cuenta de Impuesto de Renta Diferido. Para el año 2011 se reclasificó
el saldo de la cuenta de impuesto diferido contra resultados por valor de $578,297,768.
NOTA 11 - VALORIZACIONES
El saldo al final del año de la cuenta Valorizaciones, se componía así:
Descripción
De Inversiones
Derechos Fiduciarios
De Propiedad, Planta y Equipo
Terrenos
Construcciones y Edificaciones
Maquinaria y Equipo
Equipo de Oficina
Equipo de Computación y Comunicación
Flota y Equipo de Transporte
Otros
Total
2011
6,877,987,981
14,593,842,111
6,078,043,224
13,370,608,174
477,970,165
563,276,444
198,964,883
747,516,733
42,908,209,715
2010
6,200,680,000
13,604,051,161
5,630,149,306
13,370,608,174
477,970,165
563,276,444
198,964,883
747,516,733
40,793,216,866
Las valorizaciones fueron determinadas con base en avalúos técnicos practicados
durante el año 2009, ajustado al IPC de los años 2010 y 2011, 3.17% y 3.73%
respectivamente, utilizando las pautas sobre valorizaciones de propiedades, planta y
equipo, expresadas en la Nota 3 a los Estados Financieros.
NOTA 12 - OBLIGACIONES FINANCIERAS
Las Obligaciones Financieras al 31 de diciembre comprendían lo siguiente:
Año 2011
ENTIDAD
VR. CAPITAL
TASA
NOM/ANUAL
CORTO PLAZO
Banco de Bogotá
Banco de Bogotá
Banco de Bogotá
Banco de Bogotá
Banco de Occidente
Banco de Occidente
Banco Santander
Banco Santander
Banco Santander
Banco Santander
Bancolombia
Bancolombia
Bancolombia
Bancolombia
Davivienda
Subtotal
466,666,667
466,666,667
2,122,533,749
500,000,000
1,827,924,679
500,000,000
1,250,000,000
1,250,000,000
1,250,000,000
1,250,000,000
1,800,000,000
2,100,000,000
785,000,000
1,700,000,000
2,500,000,000
19,768,791,762
Contratos de leasing
Bancolombia (tarjetas de crédito)
Sobregiros
TOTAL CORTO PLAZO
886,188,475
47,221,263
147,679,862
20,849,881,362
LARGO PLAZO
Banco de Bogotá
Banco de Occidente
Subtotal
1,610,799,584 DTF+4%
2,338,741,987 DTF+3.5%
3,949,541,571
Contratos de leasing
TOTAL LARGO PLAZO
TOTAL OBLIGACIONES FINANCIERAS AÑO 2011
971,214,414
4,920,755,985
25,770,637,347
DTF+3.70%
DTF+4.00%
DTF+4.00%
DTF+3.65%
DTF+3.50%
DTF+3.18%
DTF+6.63%
DTF+6.63%
DTF+6.63%
DTF+3.75%
DTF+3.30%
DTF+3.6%
DTF+3.60%
DTF+4.6%
DTF+3.60%
VENCIMIENTO
05/04/2012
25/09/2012
03/10/2013
01/04/2012
11/04/2014
19/06/2012
04/01/2012
28/06/2012
29/06/2012
05/10/2012
18/04/2012
18/10/2012
26/10/2012
27/05/2012
28/04/2012
04/10/2012
12/04/2014
Año 2010
ENTIDAD
VR. CAPITAL
CORTO PLAZO
Citibank
Banco Santander
Banco de Bogotá
Davivienda
Bancolombia
Bancolombia
Bancolombia (Credipago)
Subtotal
2,500,000,000
5,000,000,000
1,866,666,667
2,500,000,000
447,164,000
3,600,000,000
302,139,549
16,215,970,216
Contratos de Leasing
Bancolombia (tarjetas de crédito)
Críeditos Rotativos y Sobregiros
TOTAL CORTO PLAZO
1,422,479,882
35,106,019
4,535,693,534
22,209,249,651
LARGO PLAZO
Banco de Bogotá
Subtotal
3,733,333,333
3,733,333,333
Contratos de Leasing
TOTAL LARGO PLAZO
1,602,749,777
5,336,083,110
TOTAL OBLIGACIONES FINANCIERAS AÑO 2011
27,545,332,761
TASA NOM/ANUAL
0.0575
DTF+2.2%
DTF+4%
0.0525
DTF+2.90%
DTF+3.15%
VENCIMIENTO
12/01/2011
05/10/2011
04/10/2011
11/01/2011
15/01/2011
15/10/2011
NOTA 13 - PROVEEDORES
La cuenta de Proveedores al 31 de diciembre de 2011 y 2010 estaba conformada por:
Descripción
Proveedores Nacionales
Proveedores del Exterior
Total deudores
2011
3,936,865,572
2,886,725,096
6,823,590,668
2010
3,693,463,233
509,453,092
4,202,916,325
NOTA 14 – CUENTAS POR PAGAR
El rubro de Cuentas por Pagar al cierre del ejercicio estaba integrado de la siguiente
manera:
DESCRIPCION
Gastos Financieros
Comisiones
Honorarios
Servicios Técnicos
Servicios de Mantenimiento
Arrendamientos
Transporte, Fletes y Acarreos
Servicios Públicos
Seguros
Gastos de Viaje
Servicios Aduaneros
Otros Costos y Gastos por Pagar
Regalías por Pagar
Impuestos Retenidos
Retenciones y Aportes de Nómina
Fondo de Cesantias y/o Pensiones
Otras cuentas por pagar
Otros Pasivos (Valores Recibidos para Terceros)
Total Cuentas por pagar
2011
290,545,725
62,036,869
8,989,504
14,429,485
25,946,454
18,615,562
707,213,526
233,755,612
4,227,565
5,397,198
418,872,974
1,073,438,981
5,753,516
456,730,000
228,368,932
105,532,914
8,846,526
56,725,271
3,725,426,614
2010
293,527,937
67,889,347
50,400
18,291,698
62,638,043
10,785,363
381,775,577
259,066,746
468,050
2,150,367
305,057,008
1,239,707,020
35,273,842
427,137,077
152,918,537
89,625,023
8,491,628
277,906,102
3,632,759,765
La mayor participación en el rubro Otros pasivos (anticipos y avances recibidos)
corresponde a los anticipos de clientes nacionales por valor de $48,000,000 para el 2011 y
$267,484,819 en el 2010.
NOTA 15 - IMPUESTOS, GRAVÁMENES Y TASAS
El saldo de Anticipos de Impuestos y Contribuciones y Saldos a Favor por cobrar al 31 de
diciembre comprendía:
Descripción
Impuesto de Industria y Comercio
Sobrante en Liquidación Privada Renta
Total Impuestos
2011
8,707,035
1,950,170,976
1,958,878,011
2010
4,865,250
1,717,366,475
1,722,231,725
El saldo de Impuestos, Gravámenes y Tasas al 31 de diciembre es el siguiente:
Descripción
IVA
De Industria y Comercio
Total Impuestos
2011
734,847,999
15,331,897
750,179,896
2010
1,020,458,781
12,032,000
1,032,490,781
El saldo de la provisión de impuesto de renta por pagar fue reclasificado a la cuenta de
sobrantes en liquidación privada tanto para el año 2011 como para el 2010.
Las siguientes son las disposiciones fiscales aplicables a la Compañía:
 El porcentaje de impuesto a la renta gravable es del 33%.
 La renta gravable no debe ser inferior a la renta presuntiva, equivalente al 3% del
patrimonio líquido al 31 de diciembre del año anterior, previa exclusión del valor
patrimonial neto de los aportes en sociedades colombianas.
 La sociedad podrá compensar las pérdidas fiscales reajustadas fiscalmente, con las
rentas líquidas ordinarias que obtuvieren en los períodos gravables siguientes sin
perjuicio de la renta presuntiva del ejercicio. Las pérdidas de las sociedades no serán
trasladables a los socios.
 Los excesos de renta presuntiva sobre la renta sólo pueden ser compensados con la
renta líquida ordinaria determinada dentro de los cinco (5) años siguientes, reajustado
fiscalmente.
 En todos los casos tanto para las pérdidas fiscales como de los excesos de renta
presuntiva sobre la renta ordinaria se ajustaron por inflación hasta el año 2006.

El impuesto al patrimonio se registra contra la cuenta revalorización del patrimonio en
la proporción de las cuotas exigibles en el respectivo período, atendiendo el
parágrafo transitorio adicionado al artículo 78 del Decreto 2649 de 1993 y se lleva el
control de los valores pagados y del saldo por pagar en cuentas de orden.
La conciliación entre la ganancia antes de impuestos sobre la renta y la renta líquida se
presenta a continuación:
2011
Utilidad o pérdida contable antes de Impuestos
Mas :
2010
-4,979,124,576
709,392,000
1,521,687,000
205,752,000
Gastos de personal (aportes efectivamente pagados y prov. Indemnizaciones)426,703,000
Contribución de energía
440,413,000
Gastos de viaje
40,269,000
Pérdidas de inventario
129,234,000
Retiros de cartera no deducible
18,806,000
Robos
Multas, sanciones y litigios
11,119,000
Impuestos no descontable - timbre
3,908,000
Impuesto a las transacciones financieras
288,709,000
Impuestos de vehículos y otros
427,000
Impuestos asumidos
21,722,000
Gastos del 2010 contabilizados en el 2011
550,000
Donaciones sin certificado
8,414,000
Otros gastos no deducibles
21,501,000
Retiro de propiedades planta y equipos
107,730,000
Intereses de mora
2,154,000
Provisión inversiones
28,000
30,937,000
17,487,000
5,802,000
15,104,000
21,559,000
68,280,000
4,401,000
9,294,000
6,928,000
17,818,000
7,628,000
514,000
Gastos Contables no deducibles Fiscalmente
Menos:
Ingresos contables no fiscales
Recuperación de provisiones de inversiones
Menos:
Ingresos no constitutivos de renta ni ganancia ocasional
Dividendos
Indemnización por daño emergente
Menos :
Deducciones fiscales
Deducción especial inversion activo fijo produc.(art.158-3)
Menos:
Ganancia Ocasional
Utilidad en ventas de activos fijos poseidos por más de dos (2) años
Renta líquida fiscal
267,000
267,000
1,968,000
1,968,000
23,178,000
272,000
22,906,000
273,559,000
445,000
273,114,000
-
1,227,353,000
1,227,353,000
26,000,000
26,000,000
32,781,000
32,781,000
-3,506,882,576
-620,517,000
A la luz del parágrafo 2 del artículo 211 del Estatuto Tributario, el cual fue modificado por el
artículo 2 de la Ley 1430 de 2010, la contribución especial del sector eléctrico a cargo de
los usuarios industriales, se trató en el año 2011 como descuento tributario en el impuesto
de renta en un 50%.
A partir del año 2012 los usuarios industriales no serán sujetos del cobro de esta sobretasa.
El cálculo de la renta presuntiva es el siguiente:
Patrimonio Líquido año 2011-2010
Menos Patrimonio Líquido excluído de Renta Presuntiva:
Porcentaje de Inversión en Acciones
Patrimonio Líquido Año 2011-2010 Base para el cálculo
Renta Presuntiva (año 2011 - 2010 del 3%)
Valor del impuesto de Renta 33%
2011
25,053,405,000
2010
24,935,171,000
64,301,818
24,989,103,182
749,673,095
247,392,000
73,757,487
24,861,413,513
745,842,405
246,128,000
En los años 2011 y 2010, la Compañía tributó con base en la renta presuntiva,
considerando que ésta es superior a la renta líquida ordinaria.
El término de firmeza de las declaraciones de renta y sus correcciones en las que se
determinen o compensen pérdidas fiscales, será de cinco (5) años contados a partir de la
fecha de su presentación.
Atendiendo a las disposiciones fiscales, la Sociedad podrá compensar con las rentas
líquidas ordinarias determinadas dentro de los cinco (5) años siguientes, los excesos de
renta presuntiva sobre la renta o pérdida líquida ordinaria y las pérdidas fiscales sin límite
de compensación en el tiempo, las cuales para el año 2011 ascendieron a
$10,791,477,266.
Descripción
Valor compensable por año
Pérdidas Fiscales
Reajuste Fiscal Pérdidas Fiscales
Exceso Renta Líquida Ordinaria Sobre Presuntiva
Reajuste Fiscal Exceso de presuntiva
Total Compensación Reajustado
2011
4,233,375,000
3,483,702,000
123,609,602
749,673,000
107,331,771
10,791,477,267
2010
1,092,801,000
346,959,000
69,790,648
745,842,000
50,392,506
6,327,160,894
La conciliación entre el patrimonio contable y el patrimonio fiscal al 31 de diciembre se
presenta a continuación:
2011
PATRIMONIO CONTABLE
MENOS :
Valorización de Activos Fijos
MÁS :
Desvalorización de Inversiones
Provisión indemnizaciones laborales
TOTAL PATRIMONIO LÍQUIDO
2010
61,687,622,506
65,699,013,001
42,908,209,715
40,793,216,866
147,369,491
407,416,650
19,334,198,932
147,608,053
0
25,053,404,188
Las declaraciones de Impuesto de Renta de los años 2011 y 2010 están sujetas a una
eventual revisión por parte de las autoridades fiscales. Los asesores tributarios y la
administración de la Compañía consideran que no se presentarán mayores impuestos a
pagar como resultado de dichas verificaciones.
NOTA 16 – OBLIGACIONES LABORALES
Las Obligaciones Laborales al 31 de diciembre comprendían:
Descripción
Salarios por Pagar
Cesantías Ley Laboral Anterior
Cesantías Ley 50 de 1990 y Normas Posteriores
Intereses Sobre Cesantías
Vacaciones Consolidadas
Prestaciones Extralegales
Total Obligaciones Laborales
2011
58,589
354,041,854
41,610,636
235,453,399
75,425,359
706,589,837
2010
106,980
35,072,469
357,052,271
46,036,105
267,117,941
84,810,729
790,196,495
NOTA 17 – PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS
Capital Social
El Capital Autorizado está conformado por 100,000,000 de acciones de un valor nominal
de $15 cada una y el Capital Suscrito y Pagado está representado por 71,205,968
acciones. No hay acciones propias readquiridas por lo tanto este valor corresponde a las
acciones en circulación.
Las Reservas a diciembre 31 comprendían lo siguiente:
Obligatorias
Legal
Subtotal
Ocasionales
Futuros ensanches
Subtotal
2011
534,044,760
534,044,760
2010
534,044,760
534,044,760
7,793,118,599
7,793,118,599
7,329,544,990
7,329,544,990
Total
8,327,163,359
7,863,589,750
Reserva Legal
Las compañías están obligadas a apropiar como reserva legal el 10% de sus ganancias
netas anuales, hasta que el saldo de esta reserva sea equivalente al 50% del capital
suscrito. La reserva no es distribuible antes de la liquidación de la compañía pero debe
utilizarse para absorber o reducir pérdidas netas anuales. Son de libre disponibilidad por la
Asamblea General de Accionistas las apropiaciones hechas en exceso del 50% antes
mencionado.
Otras Reservas
Las otras reservas son de libre disponibilidad para los accionistas. En la Asamblea General
de Accionistas, celebrada en marzo 29 de 2011 se llevaron las utilidades obtenidas
durante el ejercicio 2010 por valor de $463,573,609.76 a la cuenta reserva para futuros
ensanches.
Revalorización del Patrimonio
Hasta el 31 de diciembre del año 2006 fueron abonados a esta cuenta, con cargo a
resultados, en la cuenta de corrección monetaria, los ajustes por inflación de las cuentas
del patrimonio. De acuerdo con las normas vigentes a partir del 1 de enero del año 2007
no deben realizarse ajustes por inflación.
Este saldo sólo podrá distribuirse cuando se liquide la compañía o se capitalice. Esta
capitalización representa para los accionistas un ingreso no constitutivo de renta ni
ganancia ocasional.
NOTA 18 – CUENTAS DE ORDEN
El saldo de las cuentas de orden a diciembre 31 de 2011 y 2010 comprendían:
DEUDORAS
Deudoras Fiscales:
Diferencia en Cambio Contratos Forward
Total
Deudoras Fiscales:
Valorización de Propiedad Planta y Equipo
Desvalorización Inversiones
Diferencias en Renta Gravable
Utilidades Distribuibles como Ingreso No Constitutiv o de Renta ni Ganancia Ocasional
Compensaciones
Total
Deudoras De Control
Contratos de Leasing Bienes Muebles (Opción de Compra)
Cargos Diferidos Totalmente Depreciados
Maquinaria y Equipo Totalmente Depreciado
Equipo de Oficina Totalmente Depreciado
Equipo de Computación y Comunicación Totalmente Depreciado
Flota y Equipo de Transporte Totalmente Depreciado
Acueducto, Plantas y Redes Totalmente Depreciado
Total
ACREEDORAS
Responsabilidades Contingentes
Valores Recibidos en Consignación
Impuesto al Patrimonio
Total
Acreedores Fiscales
Dividendos Recibidos
Recuperación Provisión de Inversiones
Deducción Especial 30% Adquisición Activos Fijos Reales Productivos
Utilidad en Venta de Propiedad, Planta y Equipo
Indemnización por Daño Emergente
Total
Acreedoras de Control
Cheques Pendientes de Cobro
Leasing Operativo Bienes Muebles
Total
TOTAL CUENTAS DE ORDEN
2011
2010
-
-
42,908,209,715
-147,369,491
1,521,687,434
5,374,603,135
10,791,477,266
60,448,608,059
40,793,216,866
-147,608,053
205,752,000
5,256,627,744
6,327,160,894
52,435,149,451
253,283,791
22,082,224,528
1,129,927,461
1,099,415,419
2,156,647,344
175,196,630
90,892,664
26,987,587,837
487,718,718
19,841,592,294
1,128,435,585
959,056,962
2,254,286,505
30,382,706
90,892,664
24,792,365,434
182,869,683
1,124,509,500
1,307,379,183
167,255,665
167,255,665
272,000
267,000
26,000,000
22,905,559
49,444,559
445,000
1,968,000
1,227,353,000
32,781,000
273,114,000
1,535,661,000
92,850,721
249,389,072
342,239,793
151,675,582
451,552,227
603,227,809
89,135,259,431
79,533,659,358
NOTA 19 – INGRESOS OPERACIONALES
Los ingresos de operación provienen del desarrollo de la actividad comercial de la
sociedad, generados principalmente por la venta de los productos plásticos fabricados
por la Compañía, la comercialización de productos importados y la fabricación y venta
de moldes, como una nueva unidad de negocio. A continuación se detalla su
composición:
Descripción
Ingresos Brutos en Ventas Nacionales de Productos Fabricados
Devolución en Ventas Nacionales de Productos Fabricados
Total Ingresos Netos Ventas Nacionales Productos Fabricados
2011
59,457,364,565
2,025,090,346
57,432,274,219
2010
56,016,858,708
2,015,416,105
54,001,442,603
7,353,219,340
871,146,977
6,482,072,363
5,241,826,800
142,251,283
5,099,575,516
Ingresos Brutos en Comercialización Nacional
Devolución en Comercialización Nacional
Total Ingresos Netos en Comercialización Nacional
15,285,372,999
709,788,242
14,575,584,757
12,998,316,369
531,240,172
12,467,076,197
Ingresos Brutos en Comercialización al Exterior
Devolución en Comercialización al Exterior
Total Ingresos Netos En Comercialización Al Exterior
232,826,057
32,158,189
200,667,868
130,785,133
14,174
130,770,959
143,430,000
1,320,141,878
1,700,000
28,500,000
78,835,729,207
73,047,507,153
Ingresos Brutos en Ventas al Exterior de Productos Fabricados
Devolución en Ventas al Exterior de Productos Fabricados
Total Ingresos Netos Ventas al Exterior Productos Fabricados
Venta de Moldes
Asesoría en Diseño y Mantenimiento de Moldes
Total Ingresos Operacionales
NOTA 20 – GASTOS OPERACIONALES DE ADMINISTRACIÓN
Son los ocasionados en el desarrollo del objeto social principal del ente económico y se
contabilizan sobre la base de causación, registrando las sumas en que se incurre
directamente con la gestión administrativa o prestación de servicios.
Gastos Diversos Administrativos:
Descripción
Comisiones
Libros, Suscripciones, Periódicos y Revistas
Gastos de Representación
Elementos de Aseo y Cafetería
Utilies Papelería y Fotocopias
Taxis y Buses
Casino y Restaurante
Eventos Especiales
Premios y Reconocimientos
Publicidad
Otros
Total
2011
7,149,622
4,995,583
3,009,953
31,415,190
28,113,059
17,080,307
22,196,908
70,494,289
7,255,872
3,924,779
8,873,667
204,509,229
2010
8,203,222
2,965,377
2,659,305
32,608,048
48,914,487
8,480,671
22,233,954
31,538,889
20,275,037
8,442,429
7,017,284
193,338,703
NOTA 21 – GASTOS OPERACIONALES DE VENTAS
Son los ocasionados en el desarrollo del objeto social principal del ente económico y se
contabilizan sobre la base de causación, registrando las sumas en que se incurre
directamente con la gestión de ventas o prestación de servicios.
Gastos Diversos de Ventas:
Comisiones
Gastos de Representación
Elementos de Aseo y Cafetería
Útiles, Papelería y Fotocopias
Envases y Empaques
Taxis y Buses
Casino y Restaurante
Eventos Especiales
Premios y Reconocimientos
Publicidad
Muestras y Obsequios a Clientes
Regalías
Descuentos por Consignaciones de Clientes
Castigo de Cartera no Deducible
Descuento Inventario Baja Rotación
Descuento Plan de Acción Comercial
Reposición de Averías y Faltantes
Operación Logística
Otros
Total
2011
204,980,249
2,865,572
16,353,588
38,985,166
86,199,956
45,749,262
38,404,451
30,001,757
19,340,801
59,267,156
94,586,205
65,783,996
4,463,573
18,806,208
2,593,269,257
27,834,022
250,916,872
31,350,142
3,629,158,233
2010
170,914,887
6,850,069
14,871,861
37,085,971
47,309,774
38,451,153
112,799,725
29,157,568
49,730,767
19,381,785
92,351,790
203,062,361
3,651,607
17,487,129
188,247
2,425,290,501
10,793,348
366,890,281
61,496,065
3,707,764,889
NOTA 22 – INGRESOS NO OPERACIONALES
Comprenden los ingresos provenientes de transacciones diferentes a las del objeto social.
Al 31 de diciembre de 2011 y 2010, este concepto lo integran las siguientes cuentas:
Descripción
Venta de Materia Prima
Venta de Material de Desecho
Venta de Materiales Varios
Intereses
Diferencia en Cambio
Descuentos Comerciales Condicionados
Dividendos y participaciones
Utilidad en Venta de Propiedades Planta y Equipo
Recuperaciones
Indemnizaciones
CERT
Aprovechamientos
Incentivos con el sector del plástico
Otros
Total
2011
6,540,900
98,450,111
22,520
42,342,860
252,614,525
5,233,991
271,934
41,000,000
255,251,168
98,831,306
1,390,032
74,382,797
20,275,877
30,895,398
927,503,419
2010
62,476,242
36,948,671
29,392,418
685,236,287
68,383,763
444,983
169,599,736
510,164,335
66,136,708
43,487,623
95,172,477
1,767,443,242
NOTA 23 – GASTOS NO OPERACIONALES
Comprenden las sumas pagadas y/o causadas por gastos no relacionados directamente
con el objeto social. A continuación se encuentra su discriminación al 31 de diciembre:
Descripción
Gastos Bancarios
Comisiones
Intereses
Diferencia en Cambio
Descuentos Comerciales Condicionados
Pérdida en Venta y Retiro de Bienes
Costos y Gastos de Ejercicios Anteriores
Impuestos Asumidos
Multas, sanciones y Litigios
Donaciones
Otros
Total
2011
9,820,485
264,696,931
2,155,157,068
319,046,570
311,073,874
438,655,075
550,080
406,667,735
11,119,176
8,413,951
24,839,023
3,950,039,968
2010
17,717,722
272,303,365
1,564,900,199
961,429,026
313,090,736
178,630,079
6,927,733
100,333,850
15,104,000
291,273
17,818,901
3,448,546,884