LA CNDC PROPONE MEDIDAS DE TRANSPARENCIA Y ABRE

MERCADO DE TARJETAS DE CRÉDITO Y MEDIOS DE PAGO ELECTRÓNICOS
LA CNDC PROPONE MEDIDAS DE TRANSPARENCIA Y
ABRE INVESTIGACIÓN POR CONDUCTAS
ANTICOMPETITIVAS
Es el resultado del primero de los once estudios que la CNDC anunció en abril para
evaluar las condiciones de competencia en sectores con alta concentración e
importante impacto en el consumo y la producción.
El mercado de tarjetas de crédito y medios de pago electrónicos presenta problemas
como falta de competencia en el financiamiento para consumo, falta de transparencia,
comisiones altas y retraso tecnológico.
Abren un caso contra PRISMA (VISA Argentina) y sus accionistas por conductas
anticompetitivas. La CNDC investigará presunto abuso de posición dominante de
PRISMA y posible cartelización de los 14 bancos accionistas.
La CNDC pide regular la tasa de intercambio, que explica 95% del costo de las
comisiones que pagan los comercios para que haya competencia y baje el actual 3%
Buenos Aires, 29 de agosto de 2016 – La Comisión Nacional de Defensa de la Competencia
presentó el resultado de su análisis del mercado de las tarjetas de crédito y medios de pago
electrónicos y una serie de recomendaciones al Banco Central de la República Argentina y a la
Secretaría de Comercio, como autoridades de aplicación de la Ley 25.065 (de tarjetas de
crédito). Falta de competencia y transparencia, altas comisiones, retraso tecnológico y posición
dominante de Prisma (Visa) son algunas de las conclusiones del trabajo que propone medidas
que garanticen la competencia y mejoren así las alternativas de financiación de comercios y
consumidores.
El informe es el primero de los once estudios que la CNDC, el organismo técnico que estudia
mercados y hace recomendaciones para mejorar la competencia, anticipó en abril para evaluar
las condiciones de competencia en sectores con alta concentración e importante impacto en el
consumo y la producción. Los diez restantes son: aluminio, acero, petroquímica,
comunicaciones móviles, aceite, leche, carne, detergentes para la ropa, transporte terrestre
interurbano de pasajeros y transporte aéreo.
Según el análisis de la CNDC el mercado de tarjetas de crédito y medios de pago electrónicos
presenta problemas como falta de competencia en el financiamiento para consumo, falta de
transparencia (costo de financiamiento encubierto), comisiones altas para comercios grandes y
retraso tecnológico, ya que se evidencia una demora en la introducción de medios de pago
electrónicos.
La posición dominante de la empresa Prisma en el mercado de pagos electrónicos se evidencia
en el monopolio en adquirencia y procesamiento de la tarjeta Visa, en la integración vertical
con los principales bancos (tanto privados como públicos), en la presencia dominante en los
distintos segmentos: red de cajeros y pagos (Banelco), pagos online (Pago Mis Cuentas) y en las
barreras a la entrada de nuevos jugadores.
Por ello la CNDC realizó las siguientes recomendaciones al Banco Central de la República
Argentina: Generar competencia en el mercado de adquirencia de tarjetas; crear la figura de
“Institución de Pago” con marco regulatorio para que nuevos jugadores puedan competir;
promover la adquirencia multimarca y promover medios de pago electrónicos alternativos.
Asimismo, la Comisión le recomendó al Banco Central de la República Argentina y a la
Secretaría de Comercio proponer cambios en la Ley 25.065 (de tarjetas de crédito) para regular
la tasa de intercambio que cobran los bancos emisores de tarjetas; eliminar la restricción a la
diferenciación de comisiones; promover la competencia en el financiamiento para consumo y
transparentar los precios de los productos y las condiciones de financiamiento. La tasa de
intercambio representa hoy cerca de 95% de las comisiones que las tarjetas cobran a los
comercios. Regular esa tasa permitiría que más actores ofrezcan ese servicio y, de esa manera,
bajen las comisiones.
Además, la Comisión Nacional de Defensa de la Competencia anunció la apertura de un caso
por conductas anticompetitivas contra Prisma y sus accionistas, 14 bancos que operan en
nuestro país, tanto públicos como privados.
SÍNTESIS DE LA INVESTIGACIÓN DE LA CNDC
Datos del mercado en Argentina
. Existen 6 redes principales de tarjetas: 4 con el sistema bancario (Visa, MasterCard, Credencial
y Cabal) y otras 2 que operan en un sistema donde el emisor coloca sus propias tarjetas
(Diners, American Express).
. Hay 42 millones tarjetas en circulación en Argentina aprox. (24,5 MM crédito).
. En Argentina, el único adquirente de Visa es Prisma, quien además procesa todas las
transacciones Visa.
. Visa concentra el 60 % de las transacciones por tarjeta de crédito del país.
. Prisma es propiedad de 14 bancos del país. Sus principales accionistas son Galicia, Santander
Río y BBVA Francés que también son emisores de tarjetas Visa.
. Esto deriva en una triple integración vertical: banco + emisor + adquirente/procesador
. Ningún banco emisor de tarjetas Visa en Argentina procesa las transacciones de sus clientes
fuera de Prisma.
Problemas de competencia
. Los facilitadores de pago tienen dificultades para operar, entre ellas para ingresar al canal
presencial con dispositivos que lean tarjetas como Visa, Mastercard y American Express. No
pueden procesar por si mismos o procesadores contratados por ellos distintos de Prisma.
. Los facilitadores de pago no pueden ofrecer servicios más baratos a los comercios dado que
hay un piso de 3% que deben abonar.
. Falta de opciones de financiamiento al consumo.
Impacto para los consumidores
El principal objetivo de las recomendaciones emitidas por la CNDC es mejorar las condiciones
de competencia y transparentar las condiciones de consumo.
Actualmente los precios están distorsionados porque se incluyen costos financieros que las
personas que pagan en un solo pago también están pagando aún sin utilizar la financiación.
Condiciones de mayor competencia en el mercado de pago electrónico favorecerán la baja del
costo de financiación para los comercios por las comisiones y por lo tanto a la baja de precios.
Asimismo impulsarán la introducción de innovaciones tecnológicas en soluciones de pago que
ya se observan en otros mercados del mundo y que mejoran la calidad y el precio de estos
servicios para los consumidores.