la industria manufacturera

LA INDUSTRIA MANUFACTURERA
PRODUCCIÓN INDUSTRIAL EN
COLOMBIA
El presente documento hace un recuento del
desempeño de la industria manufacturera
durante los seis primeros meses de 2013. En
primer lugar, se presenta el comportamiento
histórico de la producción y se describen los
principales problemas coyunturales que
enfrenta la industria. Además, se presenta un
análisis más detallado del sector de Hierro y
Acero, el cual atraviesa una situación difícil
desde hace algunos meses. Por último, se
analiza el comportamiento sectorial y se
presenta una clasificación de los sectores de
acuerdo a su comportamiento en el año.
mismo mes del año anterior; mientras su tasa
promedio móvil orden 3 presenta una
1
variación de 0.13% (gráfico 1). Por su parte,
la variación sin trilla de café en junio de 2013
fue -5.5% frente a junio de 2012.
Gráfico 1: Producción Industrial
Colombia: Crecimiento Porcentual
Promedio Móvil Orden 3.
en
8%
6%
4%
Promedio
Histórico: 2,73%
2%
0,13%
0%
-2%
-4%
-6%
Industria manufacturera
-8%
-10%
Además, la variación entre enero y junio de
2013 frente al mismo período del año anterior
presentó una contracción de -3%.
Desde septiembre de 2011, la industria ha
presentado signos de desaceleración en su
actividad productiva y a partir de enero de
2012 el ritmo de crecimiento se ha
encontrado por debajo de su promedio
histórico (2.73%). Pese a la reactivación
transitoria de la producción manufacturera en
los meses de junio y julio de 2012, en agosto
la producción profundizó su tendencia
decreciente hasta pasar a terreno negativo
desde octubre de 2012.
En junio de 2013 la producción industrial (con
trilla de café) disminuyó -5.4% frente al
1
jun-13
dic-12
mar-13
jun-12
sep-12
dic-11
mar-12
jun-11
sep-11
dic-10
mar-11
jun-10
sep-10
dic-09
mar-10
jun-09
sep-09
dic-08
-12%
mar-09
De acuerdo con la información histórica, el
crecimiento anual promedio del índice de
Producción Industrial (IPI) para 2010 y 2011
fue 4.0% y 4.8%, respectivamente, mientras
que para 2012, el crecimiento presentó una
importante desaceleración al registrar una
variación de 0%.
Fuente: DANE, 2013 y Cálculo Davivienda-DEEE
Exportaciones Industriales
Las exportaciones del sector manufacturero
en mayo de 2013 fueron las más altas en lo
que va del año, equivalentes a un valor de
USD $2.030 millones. Este valor significó un
incremento de apenas 0.75% frente a mayo
de 2012 cuando se reportaron USD $2.015
millones. Por otro lado, a pesar de haber sido
una variación positiva, se desaceleró frente a
la reportada el mes anterior, la cual fue de
12.4% (Gráfico 2).
1
El promedio móvil orden 3 compara, en este caso, el
promedio de la producción en los meses de abril, mayo
y junio de 2013 contra el mismo periodo de 2012.
Comparar promedio móviles permite restar la volatilidad
de las series.
Gráfico
2:
Exportaciones
industria
manufacturera: Crecimiento anual y Valor
de exportaciones de la industria en
millones de dólares.
Como se observa en la tabla 1, los sectores
que presentaron una mayor contribución al
crecimiento de las exportaciones (0.75%)
fueron: Vehículos y semirremolques (4.91%),
Petróleo y combustible (1.77%) y Sustancias
y productos químicos (0.8%). Mientras que
los sectores que aportaron negativamente a
la
variación
fueron
los
siguientes:
Metalúrgicos
básicos
(-4.66%),
Otros
minerales
no
metálicos
(-0.84%)
y
Alimenticios y bebidas (-0.64%).
Principales problemas de la industria
Fuente: DANE, 2013 y Cálculos Davivienda-DEEE
Por su parte, en lo corrido del año las
exportaciones del sector manufacturero
fueron USD $9.467 millones, registrando una
caída de -1.1%.
Tabla 1: Exportaciones Rama Industrial
(Millones USD)
may-12
may-13 Var YoY Contribución
Vehículos y semirremolques
Descripción
38.626
137.573
256%
4,91%
Petróleo y combustible
431.308
466.993
8%
1,77%
Sustancias y productos químicos
298.632
314.800
5%
0,80%
Maquinaria y equipo NCP
36.317
43.621
20%
0,36%
Otros tipos de transporte
8.477
12.187
44%
0,18%
Instrumentos médicos y relojes
9.506
10.833
14%
0,07%
Maquinaria de oficina e informática
704
1.718
144%
0,05%
Productos de tabaco
942
1.901
102%
0,05%
Reciclaje
2.799
3.735
33%
0,05%
Televisión y comunicaciones
5.526
6.002
9%
0,02%
Madera y corcho excepto muebles
3.990
4.065
2%
0,00%
Productos textiles
48.765
47.842
-2%
-0,05%
Curtido y cueros
26.212
24.432
-7%
-0,09%
Prendas de vestir
52.781
50.624
-4%
-0,11%
Metal sin maquinaria
28.215
25.705
-9%
-0,12%
Aparatos eléctricos NCP
38.077
35.463
-7%
-0,13%
Muebles
35.252
32.567
-8%
-0,13%
Impresión y grabación
14.141
11.186
-21%
-0,15%
Papel y cartón
47.018
42.450
-10%
-0,23%
Caucho y plástico
67.924
60.385
-11%
-0,37%
Alimenticios y bebidas
348.915
335.922
-4%
-0,64%
Otros minerales no metálicos
52.177
35.332
-32%
-0,84%
Metalúrgicos básicos
418.904
325.000
-22%
-4,66%
1%
0,75%
TOTAL
Fuente: DANE, 2013
2
2.015.206 2.030.336
De acuerdo con los resultados de la
Encuesta de Opinión Industrial Conjunta
(EOIC) que elabora la ANDI, el principal
problema que enfrenta la industria es la
demanda, seguida por la alta competencia en
el mercado, el costo y suministro de las
materias primas y finalmente, el tipo de
cambio. (Gráfico 3).
Gráfico 3: Principales Problemas Según la
Andi.
Fuente: Andi, 2013 y Cálculos Davivienda-DEEE
Por otro lado, el Índice de Confianza
Industrial (ICI) que elabora Fedesarrollo, -el
cual se compone de tres partes; volumen de
los pedidos, existencias y expectativas de
producción, indica que para para junio los
pedidos fueron el componente determinante
en la caída. Al mismo tiempo, el índice ha
presentado una tendencia bajista desde
febrero de 2012, y en junio se ubicó en 5.1%, siendo ésta la quinta variación
negativa consecutiva del año (Gráfico 4).
industria general. Destaca en primer lugar las
diferencias que se llegan a observar en las
cifras de las dos entidades, asociadas al
poderoso efecto de la producción de
Cerromatoso.
Gráfico 4: Índice de Confianza de los
Industriales.
25
20
15
10
Promedio Histórico: 2.3
5
0
-5
-5,1
-10
Las cifras disponibles (Fedemetal) señalan
que en febrero de este año la producción del
sector caía a una tasa anual de -17.3%,
marcando el registro más bajo de los últimos
cuatro años. Desde comienzos de 2012,
cuando la producción crecía a una tasa anual
cercana al 20%, se da inicio a una etapa de
desaceleración continua que rápidamente
pasa a terreno negativo (gráfico 5).
-15
-20
Fuente: Fedesarrollo, 2013
Sector de Hierro y Acero
La producción de este sector se dirige
principalmente a abastecer la industria
metalmecánica (donde las autopartes tienen
un peso importante) y la construcción (como
proveedor
principalmente
de
acero
estructural, láminas y ángulos y diversos
materiales comercializados por ferreterías).
El sector de hierro y acero se clasifica con el
código CIIU 1710 en las estadísticas que
lleva el Dane. Sin embargo, dentro de este
código la oficina de estadísticas incluye la
producción de ferroníquel de la empresa
Cerromatoso. Esta circunstancia hace que
por su gran tamaño, la empresa arrastre los
resultados del sector de hierro y acero,
impidiendo ver con certeza el desempeño
propio de dicho sector.
Fedemetal es el gremio de productores de
acero del país y recoge las cifras de las 5
grandes siderúrgicas, que en conjunto
representan cerca del 98% de la producción
nacional. El gráfico 5 muestra la evolución
reciente de la producción del sector (según
Fedemetal y el Dane) y la producción de la
3
jun-13
dic-12
jun-12
dic-11
jun-11
dic-10
dic-09
jun-10
dic-08
jun-09
dic-07
jun-08
dic-06
jun-07
jun-06
-25
De acuerdo con las cifras del Dane,
disponibles hasta el mes de mayo, la
producción de hierro y acero presenta una
leve recuperación al registrar una tasa de
crecimiento anual de -9.4%, que aún está por
debajo del desempeño de toda la industria (2.3%) (gráfico 5).
Gráfico 5: Producción: Crecimiento
Porcentual Promedio Móvil Orden 3.
40
Hierro y acero - Fedemetal
Hierro y acero - Dane
Industria
30
20
10
0
-2.3
-9.4
-10
-20
-30
May-09
-17.3
May-10
May-11
May-12
May-13
Fuente: DANE y Fedemetal (cifras a febrero), 2013 y
Cálculos Davivienda-DEEE
El bajo desempeño de la producción de
hierro y acero está asociado con la fuerte
penetración de importaciones que alcanza un
valor de 54% en febrero de 2013, una de las
más altas de la industria colombiana (gráfico
2
7) .
2
La penetración de importaciones se calcula como el
coeficiente entre las importaciones y el consumo aparente;
Gráfico 7: Sector hierro
Penetración de importaciones
y
acero:
65
60
55
53.8
50
45
40
35
30
Feb-09
Feb-10
Feb-11
Feb-12
Feb-13
Fuente: Fedemetal
Comportamiento Sectorial
La información de la Muestra Mensual
Manufacturera (MMM) indica que solo un
29% de los sectores registró en junio
variaciones anuales positivas (gráfico 9)
mientras que el 71% restante presentó
variaciones negativas.
Gráfico 9: Proporción de sectores de la
industria
con
variaciones
anuales
positivas.
0,8
Gráfico 8: Comercio Exterior (Var% anual
del promedio trimestral).
0,6
Tendencia
0,5
0,4
0,3
0,29
0,2
0,1
jun-13
dic-12
jun-12
dic-11
jun-11
dic-10
jun-10
dic-09
0,0
jun-09
En abril, las cifras de comercio exterior
muestran el desplome de las exportaciones
equivalentes a -30.3%, mientras que las
importaciones caen a una menor tasa anual
de -10.2%. (Gráfico 8).
0,7
dic-08
De acuerdo con Fedemetal, la revaluación
del peso (que afecta las exportaciones), la
difícil competencia con China (principal
origen de las importaciones de acero del
país) y el contrabando han deteriorado los
resultados de las empresas de este sector. A
lo anterior hay que añadir la desaceleración
del sector constructor, uno de los más
importantes consumidores de la producción
de acero.
Fuente: DANE, 2013 y Cálculos Davivienda-DEEE
Según indica el DANE, para junio los
sectores de Vehículos automotores y sus
motores, Maquinaria de uso especial y
Partes, piezas y accesorios para vehículos
automotores presentaron las contracciones
más fuertes al caer a tasas de -52.2, -36.5 y
-31.5%, respectivamente.
La tabla 2 muestra los diez sectores de la
industria manufacturera que más aportaron
positiva y negativamente a la tasa de
crecimiento de -3.0% registrada en el primer
semestre de 2013 año frente a igual periodo
de 2012.
Fuente: DANE, 2013 y Cálculos Davivienda-DEEE
donde este último es el resultado de sumar a la producción
nacional las importaciones y restar las exportaciones.
4
Tabla 2: Principales Contribuciones a la
Variación (Enero-Junio)
Sector
Otros productos alimenticios
Fabricación de otros tipos de equipo de transporte
Productos lácteos
Refinación del petróleo
Productos de tabaco
Ingenios, refinerías de azúcar y trapiches
Prendas de vestir, confecciones
Papel, cartón y sus productos
Productos minerales no metálicos
Vehículos automotores y sus motores
Var%
anual
Contribución
9.1
15.7
8.3
4.9
21.0
-9.5
-8.8
-5.6
-15.4
-3.4
0.4
0.3
0.3
0.3
0.1
-0.3
-0.4
-0.4
-0.5
-0.6
Fuente: DANE, 2013 y Cálculos Davivienda-DEEE
ingenios de Azúcar
Deterioro.
se encuentran en
En conclusión, de los 48 sectores analizados,
un 47.37% presenta resultados favorables
así: 36.84% se encuentra en la zona de
consolidación y otro 10.5% se recupera. Por
otro lado, 52.64% de los sectores atraviesa
un mal momento pues un 26.32% de ellos se
clasifica en recrudecimiento (persisten sus
crecimientos negativos), mientras que
26.32% se está deteriorando (tabla 3).
Clasificación Sectorial
Tabla 3: Clasificación sectorial:
En el gráfico 8 se clasifican algunos de los
sectores de la industria dentro de cuatro
categorías:
recuperación, consolidación,
recrudecimiento o deterioro.
Recuperación hace referencia a sectores
que en el trimestre entre abril y junio de 2012
presentaban tasas de crecimiento negativas,
y durante el mismo período de 2013, fueron
positivas. Consolidación se refiere a los
sectores que en el período mencionado,
tanto de 2012 como de 2013 obtuvieron
tasas de crecimiento positivas. Deterioro
señala los sectores que en 2012 presentaron
tasas anuales positivas, mientras en 2013
estas tasas se ubicaron en terreno negativo.
Por último, los sectores situados en el área
de Recrudecimiento, son aquellos que en
ambos
años
presentaron
tasas
de
crecimiento negativas.
En el gráfico 8 se puede observar que los
sectores de Lácteos, Tejidos, Alimentos
Procesados, Productos Metálicos, Bebidas,
Molinería inclusive Total con Trilla, se
situaron en la categoría de Consolidación, es
decir, en el mejor escenario. Además, los
sectores de Refinación del Petróleo, y
Sustancias Químicas se encuentran por buen
camino al clasificarse en Recuperación. Por
otro lado, los sectores de Plástico, Acabado
de Textiles, Derivados de Petróleo, Vidrio y
Caucho se ubicaron en Recrudecimiento,
mientras que sectores como Vehículos,
Hierro y Acero, Confecciones, Cemento e
5
Estado
Consolidación
Deterioro
Recrudecimiento
Recuperación
TOTAL
Participación
36,84%
26,32%
26,32%
10,53%
100%
Fuente: DANE, 2013 y Cálculos Davivienda-DEEE
En cuanto a la industria total con trilla, ésta
se clasificó para este período en
Consolidación, ya que para ambos períodos
obtuvo tasas de crecimiento positivas
(promedio móvil de orden 3); para junio de
2012 una tasa de 0.40% frente a 0.13% para
junio de 2013 .
Gráfico 8: Crecimiento de la industria (Var% Promedio Móvil Orden 3)
Recuperación
Consolidación
25%
Alimentos Procesados
20%
15%
10%
Lácteos
Refinación del petróleo
Tejidos
Metalmecánica
Molinería
Abril - Junio 2013
5%
Sustancias Químicas
0%
Plástico
Bebidas
Vidrio
Confecciones
Derivados de petróleo
Acabado de textiles
-5%
Total Con Trilla
Hierro y acero
Ingenios y refinerías de azúcar
Cemento
-10%
Caucho
-15%
Carrocerías para vehículos
-20%
Vehículos
-25%
-20%
-15%
-10%
Recrudecimiento
-5%
0%
5%
10%
Abril - Junio 2012
Fuente: DANE, 2013 y Cálculos Davivienda-DEEE
6
15%
20%
25%
30%
Deterioro
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Investigador: Daniel Rey S
Investigador practicante: Manuel Andrés Duque
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