MEMO FUNDACIONES DE INTERES PRIVADO DE PANAMA A. INTRODUCCIÓN: Fundación de Interés Privado figura distinta a la Fundaciones Públicas o sin ánimo de lucro y fines benéficos. El concepto de "Fundación" es un ente jurídico separado de sus constituyentes, creado por una única donación o variadas donaciones, las cuales forman un patrimonio independiente y autónomo, para un propósito definido. La "Fundación" es una entidad jurídica que no tiene dueños (accionistas, partícipes o socios), y que tiene tradicionalmente fines caritativos o filantrópicos, para beneficio de una generalidad de personas. Gran parte de los países del mundo reconocen y promueven la creación de "fundaciones de interés público", que son instituciones estrictamente sin fines de lucro, creadas por particulares para el beneficio de la comunidad, generalmente sujetas al cumplimiento de rigurosos trámites para su creación y control. En la República de Panamá, el Código Civil reconoce en su Libro Primero la existencia de estas fundaciones de "interés público", sin propósitos lucrativos y con objetivos benéficos, científicos, humanitarios o religiosos. Debido al tratamiento especial dentro de Panamá para este tipo de personas jurídicas, estas fundaciones deben ser reconocidas por el Ministerio de Gobierno y Justicia antes de su inscripción en el Registro Público y están sujetas a rigurosas normas de control, por lo que son usadas exclusivamente en el ámbito nacional y no "offshore", a diferencia de las "Fundaciones de Interés Privado" que no requieren ser reconocidas por ninguna autoridad administrativa aparte del Registro Público, no están sujetas a disposiciones legales externas de control gubernativo y son un vehículo ideal en el mundo "offshore". La República de Panamá se ha inspirado en la ley de Liechtenstein, adaptando el modelo europeo para crear una "Fundación de Interés Privado" más flexible y moderna, con claras ventajas para la planeación internacional de activos, habilitada para llevar a cabo transacciones comerciales de manera no habitual. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com B. DEFINICION La Fundación de Interés Privado consiste en el compromiso de uno o más "fundadores" de transmitir bienes (dinero, inmuebles, acciones, bonos y demás) que se han obligado a aportar o donar (nunca inferiores a una suma equivalente a US$10,000.00), para que éstos, y otros bienes aportados por "terceros", sean administrados por un "Consejo de Fundación", vigilado o no por "protectores" (denominados en la ley "órganos de fiscalización"), para el beneficio de los “beneficiarios”. Ese compromiso se formaliza, mediante escritura pública ante notario, en un documento denominado "Acta Fundacional", que se inscribe en el Registro Público de Panamá, El Acta Fundacional hace nacer una nueva persona jurídica una vez inscrita, sin necesidad de ninguna otra autorización legal o administrativa La obligación de aportar las donaciones, en dinero o en especie, no está sujeta a período límite de cumplimiento y no existe requisito legal de informar pública u oficialmente su entrega. La Fundación de Interés Privado se diferencia de la sociedad anónima en que la Fundación no tiene dueños, por lo que no emite certificados de acciones y ningún otro título de participación, la fundación puede ser constituida como instrumento testamentario y no puede tener fines lucrativos. La Fundación de Interés Privado, a opción del cliente, puede emitir un Reglamento, que no necesita inscribirse en el Registro Público, por lo que se mantendrá siempre en absoluta reserva. Este Reglamento podrá contener, entre otras cosas, la designación de los beneficiarios y la forma de distribuir los beneficios. C. ASPECTOS PRINCIPALES: ventajas y beneficios Las Fundaciones gozan de ciertas ventajas legales que las hacen atractivas para el uso extraterritorial: • Están exentas de todo tributo, contribución o gravamen en la República de Panamá (exceptuando el pago de la Tasa Anual de US$400.00). Por consiguiente, no pagan impuesto sobre la renta, sobre el patrimonio, de inmueble, de herencia, ni de transferencia. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com • Total secreto y anonimato. La Ley de Fundaciones de Interés Privado establece que los miembros del Consejo de Fundación (que son denominados también "Consejeros"), los Protectores o Fiscalizadores, así como los Agentes Residentes y cualesquiera personas o instituciones que, por razón de sus funciones, obtengan información relacionada con las actividades, transacciones u operaciones de la Fundación de Interés Privado, estarán siempre obligadas a mantener estricto secreto, aún después de su extinción. El incumplimiento de esta regla es sancionable con pena de prisión de hasta seis (6) meses y multa de hasta US$50,000.00, sin perjuicio de la responsabilidad civil correspondiente. • No existe requisito legal alguno de revelar el nombre de los verdaderos fundadores, de los beneficiarios o de los protectores. • No hay que registrar ningún tipo de declaración anual de rentas o estados financieros. • La ley no obliga a celebrar reuniones anuales del Consejo de Fundación, de los fundadores o de los protectores o fiscalizadores. • Procedimientos rápidos de constitución. • Procedimientos simples de administración. • Precios razonables de incorporación y mantenimiento. • No existe requisito legal de patrimonio fundacional máximo permitido. • Los aportes al Patrimonio Fundacional no tienen que depositarse como requisito para la constitución de la Fundación y no existe un período máximo de tiempo para dotar dicho patrimonio. • Pueden realizar cualesquiera transacciones de naturaleza civil o de naturaleza comercial (de manera no habitual) en cualquier país del mundo y en cualquier moneda. • Los fundadores, miembros del Consejo de Fundación, beneficiarios y los protectores o fiscalizadores pueden ser personas naturales o jurídicas, de cualquier nacionalidad y domicilio. • Los miembros del Consejo de Fundación no necesitan ser fundadores. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com • Los fundadores, los protectores o fiscalizadores y los miembros del Consejo de Fundación pueden ser beneficiarios de la fundación. • No existe limitación de número máximo permitido de fundadores, consejeros, beneficiarios o protectores. • Los fundadores y los miembros del Consejo de Fundación pueden celebrar sus reuniones en cualquier país y pueden hacerse representar en ellas a través de apoderado. • Los libros fundacionales y de contabilidad pueden mantenerse en Panamá o en el extranjero. • El Acta Fundacional puede firmarse por el cliente o por un apoderado o fiduciario, sin necesidad de revelar el nombre del poderdante o fideicomitente. • Las Fundaciones constituidas en otros países pueden redomiciliarse o continuar existiendo como Fundaciones de Interés Privado de Panamá, y viceversa, siguiendo un procedimiento sencillo de continuación. • En Panamá circula libremente el dólar estadounidense como moneda de curso legal y existe una legislación muy rigurosa de secreto bancario. • Panamá ostenta actualmente una democracia sólida y estable. USOS MÁS COMUNES DE LAS FUNDACIONES DE INTERES PRIVADO Las Fundaciones de Interés Privado se utilizan normalmente para lo siguiente: Protección de personas indefensas. Uno de los más comunes usos de una Fundación de Interés Privado es la protección de personas tales como menores, incapaces o personas inhábiles para administrar sus propios bienes o expuestos al peligro de perder su patrimonio. En aquellos casos en que los negocios familiares pasan a segundas y terceras generaciones, existe el riesgo de que se fragmenten y pasen a manos de terceras personas, ajenas a la familia. Para ello, la Fundación de Interés Privado sirve para la conservación y continuidad de negocios familiares. Para administrar el pago individual de sumas de dinero, o la distribución individual de bienes, a miembros de una o más familias para su subsistencia, M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com educación, vestimenta u otros gastos de manutención, o como mecanismo para hacer partícipes a los hijos y/o nietos de las ganancias de los padres y/o abuelos. Para este tipo de propósitos la Fundación de Interés Privado se denomina en Europa "Fundación Familiar". Para llevar a cabo actividades para fines científicos, humanitarios, filantrópicos, religiosos o de caridad, o para administrar fondos en beneficio de estas actividades. Para una combinación de los dos fines anteriores, es decir, para beneficio de la familia y de otras personas o instituciones. Para este tipo propósitos múltiples, la Fundación de Interés Privado se suele denominar en Europa "Fundación Mixta". El Acta Fundacional estándar de M.P. VASQUEZ & ASOCIADOS crea este tipo de fundación. En vista de que la Fundación de Interés Privado panameña no tiene que estar circunscrita exclusivamente al beneficio familiar, la misma se utiliza típicamente para distribuir bienes o ganancias a otros individuos (amistades o seres queridos) designados como beneficiarios de la fundación, ya sea desde el momento de su creación, en un período posterior designado por el cliente, o en el evento de la disolución de la Fundación. Para ser administradora de planes de distribución de utilidades a trabajadores y planes de pensión de trabajadores. Como sustituto de un testamento, eludiendo complicados trámites hereditarios e impuestos, para lo cual el Consejo de Fundación se encargaría de la repartición de los bienes hereditarios. Con respecto a este tema de sucesiones, y como se explicará con más detalle posteriormente, es interesante mencionar que la legislación panameña establece que las disposiciones de herencia forzosa del domicilio del fundador o del domicilio de los beneficiarios de la fundación, no afectan la validez de la fundación creada en Panamá, ni de las transferencias hechas a la Fundación, por lo que las mismas no podrán ser revocadas o declaradas nulas alegándose derechos hereditarios. Como sustituto de capitulaciones matrimoniales o contratos en ocasión del matrimonio. Como tenedora de acciones, intereses o participaciones de compañías privadas. En estos casos, la Fundación de Interés Privado funciona como una entidad holding. Este es uno de los usos básicos y más comunes de las Fundaciones panameñas. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com Como vehículo para el cobro de regalías u otros tipos de réditos. Como vehículo para invertir en depósitos a plazo, acciones, bonos u otros valores. Como propietaria de bienes inmuebles (no olvidar la tributación del país donde radica el inmueble), o bienes muebles de gran valor, tales como obras de arte. Para asegurar los bienes frente a diversas situaciones adversas, tales como excesivos impuestos para los residentes del lugar donde están situados los bienes, eventuales reclamos de acreedores, herencia forzosa o inestabilidad política y económica del país donde reside el cliente. Para operar cuentas bancarias, cifradas o no, en cuanto se trata de un vehículo seguro y discreto para ello. Para cualquier plan específico de protección de activos ("Asset Protection Planning"). Es importante para el cliente conocer que, si se transfieren bienes a una fundación panameña con la intención de defraudar a los acreedores, tales acreedores tendrán derecho a impugnar la validez de las transferencias efectuadas a la Fundación por su deudor, pero tendrán un período de sólo tres (3) años durante los cuales podrán ejercer sus derechos de impugnación. ELEMENTOS PERSONALES DE LAS FUNDACIONES DE INTERÉS PRIVADO Veremos a cada participante de la Fundación seguidamente: 1. El Fundador. Una o más personas, natural o jurídica, panameña o extranjera, pueden ser fundadoras. En Panamá se permite actuar a los fundadores a través de personas designadas exclusivamente para actuar como tales ("nominales"), ya sea como funcionarios ("trustees","fiduciarios") o como mandatarios ("attorneys in fact", " apoderados especiales"). La actuación de estar "terceras personas no altera el hecho de que el principal ("fideicomitente" o "mandante") es el verdadero fundador, cuyo nombre no aparece en el Acta Fundacional porque el cliente así lo quiere, para mantener absoluta reserva. No existe necesidad alguna de hacer referencia en el Acta Fundacional a la relación jurídica existente entre el verdadero fundador y el fundador nominal, en M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com vista de que esta circunstancia es un asunto confidencial cuya evidencia reposa exclusivamente en las oficinas de M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS, por tanto es una información no disponible para el público. Para los efectos de publicidad registral, se entenderá que el fundador es, de hecho, el "nominal", no el cliente. Con respecto a este tema, resulta importante agregar que la Ley No. 25 de 1995 sobre "Fundaciones de Interés Privado", establece la obligación de mantener completo secreto sobre los asuntos de la fundación, no solo para quienes estuvieron envueltos en su creación, sino para todo servidor público o trabajador privado que pudiese manejar información confidencial. Las infracciones a esta obligación son sancionadas con seis (6) meses de prisión y multa de cincuenta mil dólares (US$50,000.00), sin perjuicio de la responsabilidad civil correspondiente. La única excepción con respecto a la confidencialidad, la constituye la posibilidad de que una autoridad panameña competente pueda ordenar la revelación de información, en investigaciones penales por lavado de dinero procedente del narcotráfico. Los Fundadores tienen derechos y obligaciones con respecto a la fundación: En caso de que el Acta Fundacional le conceda al fundador plenos poderes (Acta Fundacional Revocable), éste tendrá el derecho y la capacidad de adoptar el Reglamento Fundacional, de enmendarlo, de nombrar y remover libremente al Consejo de Fundación, al Protector y a los Beneficiarios, de fungir como consejero, protector o beneficiario, de revocar la creación de la fundación o cualquier transferencia hecha a la fundación, de adoptar bienes de cualquier naturaleza a la fundación, de recibir y exigir Estados de Cuenta, de pedir la remoción judicial de los miembros del Consejo de Fundación, de redomiciliar la fundación y de disolverla. Después que la fundación haya sido inscrita en el Registro Público, el fundador adquiere oficialmente la obligación de formalizar el aporte de los bienes a que se comprometió (no existe período de tiempo límite para hacerlo). En vista de que, para todos los efectos legales, los bienes de la fundación constituyen un patrimonio separado de los bienes personales del fundador, en ningún caso los bienes de la fundación responderán por las obligaciones personales del fundador. Asimismo, los bienes del fundador no responderán por las obligaciones de la fundación. Dicho de otra forma, la Fundación de Interés Privado es una entidad de "responsabilidad limitada", es decir, que hace frente a sus obligaciones sólo hasta el volumen total de su patrimonio fundacional, incluyendo en éste las donaciones prometidas (salvo excepciones muy especiales relativas a los miembros del Consejo de Fundación). M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com 2. El Consejo de Fundación La administración de la Fundación es confiada al Consejo de Fundación, la cual tendrá enteramente a su cargo el cumplimiento de los fines u objetivos de la fundación, bajo la fiscalización o no de un "Protector". Salvo que fuese una persona jurídica, el número de miembros del Consejo de Fundación no será menor de tres (3), mayores de edad, de cualquier sexo o nacionalidad. Si es una persona jurídica es suficiente una. Al igual que las sociedades anónimas, la Legislación sobre Fundaciones de Interés Privado no prohíbe que se designen miembros del Consejo de Fundación como “nominales”. M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS ofrece el servicio de proveer miembros nominales del Consejo de Fundación. Si el cliente lo desea, tendrá la opción de designar "dignatarios" del Consejo de Fundación (no exigidos por la ley), en cuyo caso, M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS también ofrece el servicio de dignatarios nominales para el Consejo de Fundación. El Consejo de Fundación tiene derechos y obligaciones con respecto a la fundación. En general, se conceden al Consejo de Fundación plenos poderes de administración (con las necesarias autorizaciones del "protector", si fuere designado), teniendo éste el derecho y la capacidad de adoptar el Reglamento Fundacional, de enmendarlo, de designar y remover miembros de su seno, de nombrar y remover libremente a los Beneficiarios, de aportar bienes de cualquier naturaleza a la fundación, de disponer de bienes, de celebrar cualesquiera actos o contratos en nombre y representación de la fundación, de conferir poderes especiales o generales de redomiciliar la fundación y de disolverla. Son diversas las obligaciones del Consejo de Fundación: Actuar con la diligencia de un buen padre de familia, conseguir las autorizaciones del "Protector" (si lo hubiere), rendir cuentas de su gestión al fundador, a los beneficiarios y al "protector" y entregar a los beneficiarios las ganancias y los bienes que les corresponda. Las Actas Fundacionales estándares de M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS establecen las formas de remover el Consejo de Fundación, potestad que recae generalmente en el fundador, en el protector, o en los beneficiarios. Si por algún motivo el cliente adaptase un Acta Fundacional que no estableciese las formas de remover a los miembros del Consejo de Fundación, el fundador o el beneficiario podrá pedir la remoción judicial de los mismos, por las causas señaladas en la ley. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com En ningún caso, los bienes de la fundación responderán por las obligaciones personales de los miembros del Consejo de Fundación. Asimismo, los miembros de Consejo de Fundaciones no responderán por las obligaciones de la fundación, salvo la siguiente única excepción especial: Cuando hayan causado daño, pérdida o deterioro, por culpa grave o dolo en la administración de la fundación. Aquí es importante mencionar, que los miembros del Consejo de Fundación no son responsables cuando hayan obtenido autorización por parte del protector de la fundación. 3. El Protector La legislación sobre fundaciones habla de "órganos de fiscalización", constituidos por personas naturales o jurídicas, que podrán denominarse de cualquier manera. En la generalidad de los casos, es una sola persona y M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS la llama "Protector". En la práctica, el protector suele ser el mismo cliente o una persona de su entera confianza. Sus funciones están enumeradas en el Acta Fundacional. Sus atribuciones más importantes son las de fiscalizar al Consejo de Fundación, exigir y recibir Estado de Cuenta, adicionar o excluir beneficiarios y autorizar las actuaciones del Consejo de Fundación. La legislación sobre Fundaciones de Interés Privado no hace referencia alguna a la responsabilidad del Protector para con los terceros que tengan interés en la fundación. 4. El o los Beneficiarios Los fines y objetivos de la fundación consisten, en última instancia, en favorecer al "Beneficiario" o a los "Beneficiarios" de la fundación. Estos tienen el derecho a recibir las ganancias o intereses producidos por el Patrimonio Fundacional, y a recibir el Patrimonio Fundacional al cumplirse las condiciones establecidas en el Reglamento Fundacional. Los beneficiarios pueden ser personas naturales o jurídicas y son nombrados en el Reglamento Fundacional. Los beneficiarios podrán demandar a la fundación en ejercicio de sus legítimos derechos sobre el Patrimonio Fundacional, podrán exigir la remoción judicial de los miembros del Consejo de Fundación, podrán exigir la rendición de cuentas y podrán impugnar los actos de la fundación que lesionen sus derechos. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com Los beneficiarios tendrán derecho sobre el patrimonio fundacional, por encima de cualquier disposición legal en materia hereditaria que pudiese ser invocada por los herederos de los fundadores (salvo casos excepcionales de procesos incoados en jurisdicciones cuya legislación hereditaria es de orden público). Los beneficiarios no son dueños ni acreedores de la fundación, de modo que no podrán hacer valer ante ésta más derechos que aquellos conferidos en el Acta Fundacional, el Reglamento y/o los acuerdos del Consejo de Fundación. El Reglamento Fundacional estándar de M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS establece que no se extenderán certificados o documentos sobre el derecho a beneficios y dicho derecho no podrá ser dado en garantía de ninguna clase. El cliente tiene la opción de variar esta disposición. En ningún caso, los bienes de la fundación responderán por las obligaciones personales de los beneficiarios. Asimismo, los beneficiarios no responderán por las obligaciones de la fundación. 5. Terceras personas. Los elementos personales de la fundación son sólo los señalados anteriormente. Sin embargo, en casos excepcionales, hay "terceras personas" que, por actos específicos, se ven involucrados en la fundación, adquiriendo derechos y obligaciones para con ésta o para con los fundadores. Las "terceras personas" son todas aquellas no señaladas anteriormente, que no tienen injerencia directa en la fundación u cuyos derechos y obligaciones no se desarrollan, pero que su participación tiene efectos jurídicos. Así, la fundación puede crearse directamente por el fundador o por medio de "terceras personas", quienes actúan como “fiduciarios” o como “apoderados especiales”. En cualquier caso, estas personas tienen la obligación de ejercitar los derechos inherentes a su calidad de “fundadores nominales”, en atención a los designios del cliente que los designó. En algunos casos, hay "terceras personas" que se obligan a donar bienes a la fundación. Estas personas deberán formalizar la transferencia de los bienes a que se obligaron, puesto que esa promesa constituye un activo de la fundación. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com CARACTERÍSTICAS FUNDAMENTALES DE LAS FUNDACIONES DE INTERÉS PRIVADO Los rasgos principales de las Fundaciones de Interés Privado de Panamá son los siguientes: 1. Es la creación de un Patrimonio constituido por donaciones. Las promesas de donación y las donaciones propiamente tales pueden ser de los fundadores o de terceras personas. El Patrimonio puede originarse en cualquier acto jurídico lícito y sobre bienes de cualquier naturaleza, presentes o futuros. Suelen ser acciones y/o cualesquiera documentos de participación en sociedades mercantiles, títulos valores de cualquier naturaleza, cuentas bancarias y propiedades inmobiliarias. La donación mínima inicial es de US$ 10,000.00, que puede establecerse en cualquier moneda. Esta donación mínima adquiere carácter de obligatoria una vez la fundación haya sido inscrita en el Registro Público. No obstante, cuando la fundación haya sido creada para surtir efectos después de la muerte del fundador, las promesas o las transferencias hechas a la fundación por parte de dicho fundador, tienen el carácter de obligatorias, aunque la fundación no haya sido inscrita en el Registro Público antes del fallecimiento del fundador. En otras palabras, el Acta Fundacional es un documento de forzosa ejecución sobre el caudal hereditario del fundador. Como la fundación no tiene dueños, el monto del Patrimonio Fundacional no tiene la relevancia que sí tiene el Capital Social en las sociedades anónimas, en las cuales los certificados de acciones representan porcentajes de participación capitalista. Por razón de que el Patrimonio Fundacional se constituye por la donación inicial de US$10,000.00 más todos los aportes que se den, de tiempo en tiempo, no existirá una necesidad real de enmendar el Acta Fundacional, a menos que el cliente lo requiera especialmente para dar publicidad registral a los activos reales de la fundación. 2. Los bienes de la Fundación constituyen un patrimonio independiente. Los aportes hechos a la fundación y las ganancias de ella no podrán ser secuestrados, embargados, ni objeto de acción o medida cautelar, excepto por obligaciones incurridas, o por daños causados con ocasión de la ejecución de los M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com fines y objetivos de la fundación, o por derechos legítimos de los beneficiarios. Los bienes de la fundación no responden por las obligaciones de los fundadores, ni de los beneficiarios, ni de los miembros del Consejo de Fundación, ni de ninguna persona, involucrada o no con la fundación. 3. La Fundación protege los deseos hereditarios del fundador. Los herederos del fundador no tendrán derecho a revocar la creación o las transferencias hechas a la fundación, ni podrán oponer a la fundación disposiciones provenientes de legislaciones de herencia forzosa del domicilio del fundador o del domicilio de los beneficiarios. 4. La Fundación está protegida contra los acreedores del fundador. Los acreedores del fundador podrán impugnar los aportes o transferencias hechas a la fundación, pero sólo cuando concurran ambas de las siguientes dos (2) circunstancias: (i) Que el aporte constituya un acto de fraude de acreedores y que este hecho sea probado en juicio; (ii) Que no haya transcurrido tres (3) años contados a partir del aporte o transferencia. 5. La Fundación de Interés Privado se constituye como una persona jurídica. La inscripción del acta fundacional en el Registro Público de Panamá otorga a la fundación personalidad jurídica sin necesidad de ninguna otra autorización legal o administrativa. La inscripción constituye, además, medio de publicidad frente a terceros. En consecuencia, la fundación podrá adquirir y poseer bienes de toda clase, contraer obligaciones y ser parte en procesos administrativos y judiciales de todo orden. 6. La Fundación de Interés Privado no podrá perseguir fines de lucro. Aunque la fundación no puede, en virtud de la ley, dedicarse al comercio, podrá llevar a cabo actividades mercantiles en forma no habitual, es decir, realizar actividades para las cuales no se necesite montar una estructura empresarial y obtener licencia comercial o industrial. Así, la fundación podrá obtener ganancias de la venta esporádica de bienes inmuebles, podrá tener depósitos en efectivo, podrá dar dinero en préstamos de manera no habitual y podrá invertir en cualesquiera títulos valores, tales como bonos, participaciones y acciones, siempre que las ganancias de éstos sean dedicadas exclusivamente a los fines de la fundación. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com 7. Las Fundaciones pueden ser revocables. En principio, las fundaciones son irrevocables. No obstante, el fundador puede revocar la creación de la fundación o las transferencias hechas a la fundación en cualquiera de las siguientes circunstancias: (1) Cuando la fundación haya sido creada para que surta efectos después de la muerte del fundador; (2) Cuando el Acta Fundacional no haya sido registrada en el Registro Público; (3) Cuando el Acta Fundacional sea revocable; y (4) Cuando sobrevenga una causal de revocación de las donaciones, según las normas pertinentes del Código Civil de la República de Panamá. 8. La Fundación está exenta de todo impuesto. Siempre que los aportes recibidos por la fundación y la renta de dichos aportes se obtengan fuera del territorio fiscal de la República de Panamá, la fundación no pagará impuesto, contribución, tasa, gravamen o tributo de ninguna clase o denominación, salvo una Tasa Anual de US$ 400.00. Adicionalmente, toda inversión en títulos valores y depósitos bancarios, aunque sea ésta dentro del territorio fiscal panameño, no pagará impuesto alguno. 9. Las Fundaciones se pueden redomiciliar hacia Panamá y desde Panamá. EL ACTA FUNDACIONAL El Acta Fundacional deberá contener: El nombre de la fundación; el patrimonio inicial de la Fundación; la designación y dirección de los miembros del Consejo de Fundación; el domicilio de la fundación; la forma de designar a los beneficiarios; las reglas de modificación del Acta Fundacional; la duración de la fundación; el destino de los bienes y la forma de disolución y liquidación; y cualquier otra cláusula lícita que el cliente considere conveniente. 1. Acta Fundacional Irrevocable: En la cual el fundador no ostenta poderes de ninguna clase y se limita sólo a crear la fundación. Este modelo es el ideal para los clientes que no desean aparecer como fundadores y para agilizar la creación de la fundación (véase anexos). En este modelo, M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS provee nominalmente el fundador y procede de inmediato con la inscripción de la fundación, sin necesidad de ninguna legalización consular o por apostilla de parte del cliente. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com En el modelo de Acta Fundacional Irrevocable, sólo el Consejo de Fundación tiene plenos poderes de administración y puede remover y adicionar beneficiarios a discreción, con la autorización de un protector (si el cliente desea designarlo). 2. Acta Fundacional Revocable: En la cual el fundador ostenta plenos poderes decisorios. Este modelo es ideal para los clientes que desean nombrarse a ellos mismos como fundadores. En estos casos, el cliente deberá firmar el Acta Fundacional ante Notario Público de su país y enviarla a Panamá debidamente legalizada por apostilla ("Convenio de La Haya"), o por autenticación consular. En el modelo de Acta Fundacional Revocable, tanto el Fundador como el Consejo de Fundación ostentan plenos poderes decisorios, y pueden remover y adicionar beneficiarios a discreción. El cliente también podrá confeccionar un Acta Fundacional de acuerdo a sus necesidades, para lo cual M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS cuenta con un grupo de profesionales con capacidad para asesorarle. EL REGLAMENTO El Reglamento Fundacional contiene: Los bienes que constituyen el Patrimonio Fundacional; las facultades del Consejo de Fundación; la forma de administración; los beneficiarios de la fundación; los beneficios que corresponden a cada beneficiario; las reglas sobre distribución de los beneficios; las reglas sobre rendición de cuentas; la forma en que los beneficiarios podrán ser sustituidos, excluidos o adicionados; las reglas sobre remuneraciones; el nombramiento del Protector y sus facultades; la forma de liquidación del Patrimonio Fundacional; y otros artículos que complementan el Reglamento. Se recomienda que el cliente utilice el Reglamento Fundacional modelo que ofrece esta firma (ver Anexos). M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS tiene dos (2) modelos de Reglamentos Fundacionales estándares: 1. Reglamento Fundacional Irrevocable: En el cual el fundador no ostenta poderes de ninguna clase y se limita sólo a crear el reglamento. Este Reglamento también puede ser firmado por el Consejo de Fundación. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com En el modelo de Reglamento Fundacional Irrevocable, sólo el Consejo de Fundación tiene plenos poderes de administración y puede remover y adicionar beneficiarios a discreción, con la autorización de un protector (si el cliente desea designarlo). 2. Reglamento Fundacional Revocable: En la cual el fundador ostenta plenos poderes decisorios. El Fundador y el Consejo de Fundación pueden remover y adicionar beneficiarios a discreción. El cliente también podrá confeccionar un Reglamento Fundacional de acuerdo a sus necesidades, para lo cual M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS cuenta con un grupo de profesionales idóneos y con vasta experiencia para asesorarle en estos temas. Si el Acta de Fundación confiere facultades al Fundador registrado para designar beneficiarios, protectores, auditores o miembros del Consejo de Fundación, y para enmendar el Acta Fundacional, habría que proceder primeramente con la enmienda al Acta Fundacional, con la finalidad de que dichas facultades reposen exclusivamente en el Consejo de Fundación o en los órganos de fiscalización. Subsecuentemente, la persona que mantenga una relación contractual con el Consejo de Fundación o con los órganos de fiscalización será en la práctica el propietario de la Fundación, en cuyo caso aplicaría lo aclarado en el literal anterior. INFORMACIÓN BÁSICA REQUERIDA POR M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS PARA CONSTITUIR UNA FUNDACIÓN DE INTERÉS PRIVADO M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS necesita del cliente algunos datos mínimos para proceder a incorporar una Fundación de Interés Privado a saber: El nombre de la Fundación: Como explicamos en páginas anteriores, el nombre puede estar concebido en cualquier idioma y deberá contener la palabra "Fundación" (también en cualquier idioma). Existen algunas palabras que no pueden usarse, tales como "Insurance", "Assurance", "Seguros", "Bank", "Banco", "Trust", "Trustee", "Fideicomiso", "Fiduciario" y "Bolsa de Valores", o cualquier otra palabra que tenga un significado similar. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com Fines de la Fundación: El Acta Fundacional y Reglamento que utiliza esta firma como estándares, contienen fines amplios, consistentes básicamente en beneficiar a uno o varios miembros de una o varias familias, pudiendo también beneficiar a otras personas naturales o jurídicas o instituciones de cualquier naturaleza. Se sugiere usar el formato usual y, por lo general, el cliente así lo hace. Sin embargo, el solicitante podrá hacer inserciones a los fines estándares, o modificarlos, o enmendar cualesquiera términos del Acta Fundacional estándar, o cambiar cualesquiera cláusulas del Reglamento Fundacional estándar. Patrimonio Inicial de la Fundación: El Acta Fundacional estándar contiene el mínimo permitido por la ley, es decir, US$10,000.00. Si el cliente requiere un Patrimonio Fundacional más alto, deberá informarlo a la firma. Nombres completos: De los fundadores y de los miembros del Consejo de Fundación, y sus direcciones. Pueden ser uno (1) o más fundadores. Esta firma ofrece el servicio de proveer un fundador nominal. Salvo que fuese una persona jurídica, el número de miembros del Consejo de Fundación no será menor de tres (3), mayores de edad, de cualquier sexo o nacionalidad. Esta firma ofrece el servicio de proveer miembros nominales del Consejo de Fundación, sean éstos personas naturales o jurídicas. Aunque la legislación no lo contempla, el cliente tiene la opción de designar dignatarios en el Consejo de Fundación (Presidente, Secretario o cualquier otro cargo). M. P. VASQUEZ & ASOCIADOS también ofrece el servicio de proveer dignatarios nominales. Trabajos adicionales: Es conveniente que el cliente informe los servicios complementarios que requiere al momento de solicitar la Fundación: Servicio de apartado postal, recepción de llamadas telefónicas, recepción de facsímiles y/o correo electrónico, emisión de un Poder General o Especial, emisión del Reglamento Fundacional, confección del Sello Fundacional y/o provisión de copias adicionales de los documentos constitutivos. M.P VASQUEZ & ASOCIADOS Tel. (507) 209-0896 Fax. (507) 209/0897 www.mpvasquezyasociados.com