Para explotar las reservas del Atlántico Petrobras emite acciones

PARA EXPLOTAR LAS RESERVAS DEL ATLÁNTICO, PETROBRAS EMITE
ACCIONES POR US$ 64.000 MILLONES
La oferta récord en los mercados bursátiles podría ascender hasta los US$74.000
millones. La empresa aspira a que su producción pase de 2,5 millones de barriles diarios de
petróleo y gas a 5,4 millones en 2020.
La petrolera brasileña Petrobras anunció hoy una oferta pública de acciones de 111.600
millones de reales (US$ 64.138 millones) que podría ascender a 128.000 millones de reales (unos
US$ 73.563 millones) en caso de que la empresa consiga colocar todos los lotes ofrecidos a los
valores con que cerraron este jueves sus papeles. La oferta, con conclusión prevista para finales
de este mes, podrá marcar un récord en la historia de los mercados bursátiles. En un comunicado
enviado a la Bolsa de Sao Paulo, Petrobras anunció hoy que emitirá 2.174 millones de nuevas
acciones ordinarias y 1.586 millones de nuevas acciones preferenciales.
Los recursos captados servirán para financiar parte del ambicioso plan de inversiones de
la compañía hasta 2014, que asciende a 224.000 millones de dólares. La capitalización será
usada principalmente en el llamado presal, las gigantescas reservas que Petrobras descubrió en
aguas muy profundas del océano Atlántico por debajo de una capa de sal de dos kilómetros de
espesor y que pueden convertir a Brasil en uno de los mayores productores mundiales de crudo.
Según la empresa, la capitalización le permitirá cumplir la meta de aumentar su
producción desde los actuales 2,5 millones de barriles diarios de petróleo y gas equivalente hasta
3,9 millones en 2014 y hasta 5,4 millones en 2020.
Detalles de la oferta
Por tratarse de una oferta global, la petrolera, controlada por el Estado brasileño, pero con
acciones negociadas en las bolsas de Sao Paulo, Nueva York, Madrid y Buenos Aires, también
emitirá recibos de acciones (ADRs) negociables en el exterior. La empresa informó igualmente
que, dependiendo de la demanda de los papeles, podrá emitir un lote adicional de 375,9 millones
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de papeles, entre acciones ordinarias, preferenciales y ADRs, equivalente al 10% de la oferta
inicial.
Igualmente dependiendo de la demanda, emitirá un lote suplementario de unos 187,9
millones de papeles por valor equivalente al 5% del total de la emisión (inicial y adicional). Solo
el lote inicial puede ascender a 111.600 millones de reales (unos 64.138 millones de dólares)
teniendo en cuenta el precio de las acciones de la empresa al cierre del jueves. En caso de que la
empresa consiga colocar los tres lotes y que la capitalización alcance los 128.000 millones de
reales calculados, Petrobras logrará una capitalización de hasta el 49% de su capital teniendo en
cuenta que su valor de mercado al cierre del jueves era de 260.000 millones de reales (unos
149.425 millones de dólares).
La emisión se hará mediante tres ofertas, la primera de las cuales destinada a los actuales
accionistas que tendrán la opción de mantener su actual participación en la compañía. En caso de
que los accionistas no adquieran todos los papeles ofrecidos, las sobras serán colocadas a la
venta en el mercado bursátil para cualquier interesado y habrá una tercera oferta dirigida
exclusivamente a inversores institucionales.
El inicio de las negociaciones está previsto para el 27 de septiembre en la Bolsa de
Valores de Sao Paulo y para el 24 de septiembre en la Bolsa de Nueva York. Tanto los actuales
accionistas como los que deseen adquirir los nuevos papeles podrán reservar ofertas desde el 13
de septiembre.
El precio final de las acciones ofrecidas será definido por el Consejo de Administración
de Petrobras el 23 de septiembre. El Estado brasileño suscribirá la capitalización mediante la
cesión a Petrobras del derecho a explotar yacimientos aún no licitados con reservas equivalentes
a 5.000 millones de barriles, en tanto que los accionistas minoritarios tendrán que aportar
recursos nuevos.
El Gobierno anunció el jueves que el precio promedio de los barriles que le ofrecerá a
Petobras para garantizar la capitalización será de 8,51 dólares por barril. Ese valor significa que
el Estado brasileño podrá pagar hasta 42.533 millones de dólares para mantener su actual
participación en Petrobras e intentar aumentar su parte.
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Según versiones de prensa, la intención del Gobierno es comprar parte de los papeles que
los actuales accionistas no adquirirán para intentar elevar su participación en el capital total de la
empresa (incluyendo acciones con derecho a voto y acciones preferenciales) de cerca del 39,8%
actual a un 50%.
Clarín iEco 100903