Disposiciones relacionadas con financiamiento a

DISPOSICIONES
RELACIONADAS CON
FINANCIAMIENTO A
PERSONAS QUE FORMEN
PARTE DE UNA UNIDAD
DE RIESGO
Resolución JM-182-2002 y
Resolución JM-191-2007
Marzo de 2009
Antecedentes
El 3 de septiembre de 1999 se publicó el Decreto
Número 26-99, modificaciones a la Ley de Bancos
(Decreto 315), que creó el límite de financiamiento a
personas individuales o jurídicas que formen parte de
una unidad de riesgo por parte de las instituciones
bancarias. (inciso a) numeral 2, artículo 91).
Antecedentes
Derivado de la nueva Ley de Bancos y Grupos
Financieros, Dto. 19-2002, se emitió la Resolución
JM-182-2002, del 1 de junio de 2002 que regula las
unidades de riesgo.
En Resolución JM-191-2007, de fecha 12 de
diciembre de 2007 la Junta Monetaria emitió el
reglamento de límites de financiamiento para
entidades fuera de plaza o entidades off shore, que
regula los límites de financiamiento y de unidades de
riesgo.
Mejores Practicas Internacionales
BASILEA - Principios Básicos
Principio 10 – Límites a la exposición a grandes
deudores. Los supervisores deben estar satisfechos de
que los bancos tienen políticas y procesos que permitan
identificar y administrar concentraciones de cartera y
deben establecer límites prudenciales para restringir la
exposición al riesgo del banco a contrapartes
individuales o grupos de contrapartes relacionados.
Mejores Practicas Internacionales
BASILEA - Principios Básicos
Principio 11 – Financiamiento con partes
vinculadas: a fin de evitar abusos al mantener
financiamiento (tanto dentro como fuera de balance)
con partes vinculadas y para resolver cualquier
conflicto de intereses, los supervisores deben
establecer requisitos para que aquellos bancos que
mantienen financiamiento con personas físicas o
jurídicas vinculadas lo hagan con total imparcialidad,
que dicho financiamiento pueda ser controlado
eficazmente, que se adopten medidas para controlar o
mitigar riesgos, y que el reconocimiento contable de
pérdidas en dichos financiamientos se realice con
políticas y procesos estándar.
Base Legal
Ley de Bancos y Grupos Financieros
Artículo 47. Concentración de Inversiones y
Contingencias (inciso b)
Articulo 113. Requisitos para su funcionamiento
(inciso d) (entidades fuera de plaza)
ASPECTOS REGULADOS
Definiciones o reglas de interpretación
Límite máximo de financiamiento
Límites de financiamiento (off shore)
Excepciones (off shore)
Requisitos previos al otorgamiento de financiamiento
Patrimonio computable
Control de unidades de riesgo
Reservas adicionales
Envío de información (off shore)
Objeto de la Reglamentación
Establecer normas que deben observar las entidades
financieras cuando otorguen financiamiento de
cualquier naturaleza, a personas individuales o
jurídicas o a dos o mas personas relacionadas o
vinculadas que formen parte de una unidad de
riesgo.
Definiciones o Reglas de Interpretación
•
•
•
•
•
•
•
Instituciones bancarias
Unidad de riesgo
Garantía real
Personas relacionadas
Personas vinculadas
Relación directa
Relación indirecta
Propiedad
Directa
Indirecta
Personas
Vinculadas
Administración
Otra Indole
(Presunción)
Unidades
de Riesgo
Indirecta
Directa
Indirecta
Directa
Propiedad
Personas
Relacionadas
Administración
Otra Indole
(Presunción)
Indirecta
Indirecta
Directa
Indirecta
Personas Vinculadas
por Relación de Propiedad
RELACION POR PROPIEDAD- CASO 8.1 a)
Una persona individual o jurídica que posee como
mínimo el 10% de las acciones de la institución.
Persona Individual
Juan Pérez
BANCO
10%
acciones
banco
Persona
vinculada
Persona Jurídica
A, S. A.
25%
acciones
banco
Persona
vinculada
RELACION POR PROPIEDAD- CASO 8.1 b)
Una persona individual o jurídica que posea como mínimo
el 25% del capital pagado de una persona jurídica, que a
su vez, posea como mínimo el 10% de las acciones de la
institución.
Persona Individual
25%
capital
pagado
Juan Pérez
Persona
vinculada
Persona Jurídica
10%
acciones
C, S. A.
30%
capital
pagado
25%
acciones
BANCO
A, S. A.
B, S. A.
Persona
vinculada
RELACION POR PROPIEDAD- CASO 8.1 c)
Dos o más personas individuales o jurídicas, que en conjunto,
posean como mínimo el 10% de las acciones de la institución
y posean como mínimo el 25% en el capital de la otra
persona jurídica.
Persona
vinculada
5%
acciones
Juan Pérez
10% del
capital
Banco
B, S. A.
5%
acciones
banco
A, S. A.
Persona
vinculada
15% del
capital
RELACION POR PROPIEDAD- CASO 8.1 d)
Las personas jurídicas, en las que las personas individuales
o jurídicas a que se refiere la literal a) de este numeral,
tengan participación mínima del 25% del capital pagado.
Persona
vinculada
15%
acciones
25% del
capital
B, S. A.
Juan Pérez
BANCO
50% del
capital
25%
acciones
C, S. A.
A, S. A.
45% del
capital
D, S. A.
Persona
vinculada
Persona
vinculada
RELACION POR PROPIEDAD- CASO 8.1 e)
Las personas jurídicas en las que la institución posea
una participación mínima del 10% en el capital
pagado.
25%
capital
pagado
10%
capital
pagado
Leasing, S. A.
Persona
vinculada
BANCO
Factoring, S. A.
Persona
vinculada
Personas Relacionadas
por Relación de Propiedad
RELACION POR PROPIEDAD- CASO 8.2 a)
La persona individual que posea, como mínimo, una
participación del 25% en el capital pagado de una
persona jurídica.
25%
capital
pagado
Juan Pérez
Persona
relacionada
A, S. A.
RELACION POR PROPIEDAD- CASO 8.2 b)
La persona jurídica que posea, como mínimo, una
participación del 25% en el capital pagado de otra
persona jurídica.
B, S. A.
Persona
relacionada
25%
capital
pagado
A, S. A.
RELACION POR PROPIEDAD - CASO 8.2 c)
Dos o más personas jurídicas que tienen socios
comunes, que en conjunto posean como mínimo el
25% de sus capitales pagados.
Socio 1
Socio 2
*15%
*8%
Socio 3
*5%
11%
*12%
A, S. A.
Persona
relacionada
* Participación
*10%
B, Ltda.
Persona
relacionada
RELACION POR PROPIEDAD - CASO 8.2 d)
Dos o más personas individuales o jurídicas, que en
conjunto, posean como mínimo el 25% del capital pagado
de las personas jurídicas referidas en la literal c) de este
numeral.
Persona
relacionada
Socio 1
*12%
*15%
A, S. A.
* Participación
Persona
relacionada
Persona
relacionada
Socio 2
*8%
11%
*5%
Socio 3
*10%
B, Ltda.
RELACION POR PROPIEDAD - CASO 8.2 e)
Las personas individuales o jurídicas que posean como mínimo el
50% del capital pagado de otra persona jurídica, que a su vez,
participa en el capital de las personas jurídicas mencionadas en la
literal c) de este numeral.
Persona
relacionada
Pedro
López
50%
Socio 1
*12%
*15%
A, S. A.
* Participación
Socio 2
*8%
*5%
Socio 3
11%
B, Ltda.
*10%
RELACION POR PROPIEDAD - CASO 8.2 f)
Las personas jurídicas en las cuales posea como mínimo el 25% de su
capital, por parte de la persona, que a su vez, participa como mínimo
con el 25% del capital de empresas referidas en el inciso a) de este
numeral.
Juan
Pérez
*25%
B, S.A
Persona
relacionada
25%
capital
pagado
*25%
B, Ltda.
Persona
relacionada
A, S. A.
*25%
C, S.A.
Persona
relacionada
* Participación
Relación de Administración
Es la relación que se establece entre dos o más
personas jurídicas, vinculadas o no a la
institución que otorga el financiamiento, en
las que, al menos, una misma persona
individual ejerce algún cargo de director,
representante legal, administrador único,
gerente general o factor, sin que ésta
necesariamente participe en el capital de tales
personas jurídicas.
RELACION POR ADMINISTRACION - CASO 9
Dos o más personas jurídicas vinculadas a la institución, en
las que una misma persona individual ejerce algún cargo de
director, representante legal, administrador único, gerente
general o factor, sin que participe en el capital de tales
personas jurídicas.
BANCO
Representante
Legal
Alfonso Porta
Director
X, S. A.
Persona
vinculada
Y, S. A.
Persona
vinculada
Gerente
RELACION POR ADMINISTRACION - CASO 9
Dos o más personas jurídicas NO vinculadas a la institución
bancaria, en las que una misma persona individual ejerce algún
cargo de director, representante legal, administrador único,
gerente general o factor, sin que participe en el capital de tales
personas jurídicas.
ABA, S. A.
Director
Persona
relacionada
Julio Castillo
Gerente
Director
AVE, S.A.
Persona
relacionada
AVI, S.A.
Persona
relacionada
Presunción
La Superintendencia de Bancos presumirá la
existencia de unidades de riesgo con base en
criterios que incluyan razones de propiedad,
administración, estrategias de negocios
conjuntas y otros elementos debidamente
fundamentados.
Límites de financiamiento
Los porcentajes para bancos están establecidos en el
artículo 47 de la LBYGF.
Para las off shore se indican en el reglamento.
No obstante, cuando a una unidad de riesgo se incorporen
nuevas personas individuales o jurídicas por razones
ajenas al control de la off shore y el monto del
financiamiento de la unidad de riesgo exceda el límite
máximo de financiamiento, la off shore dispondrá de un
plazo de seis meses para ajustarse a los límites de
financiamiento establecidos y no deberá otorgar nuevo
financiamiento a persona alguna que forme parte de dicha
unidad de riesgo. En todo caso, el Superintendente de
Bancos, a petición razonada de la entidad fuera de plaza o
entidad off shore de que se trate, podrá prorrogar dicho
plazo.
Excepción (off shore)
Se exceptúan de los límites establecidos (del 15% y
30%), los activos crediticios garantizados
totalmente con obligaciones financieras o
certificados de depósito a plazo, emitidos o
constituidos en la institución que registre el activo
crediticio. Para el efecto, deberá estar pactado por
escrito que, en caso el deudor sea demandado o
incurra en el incumplimiento de los pagos
establecidos, se podrá hacer efectiva la garantía sin
más trámite. Si por cualquier motivo la garantía fuera
sujeta de cualquier limitación que perjudique los
derechos del acreedor, la institución no podrá aplicar
la excepción a que se refiere este artículo.
Requisitos previos al otorgamiento de
financiamiento
Previo a otorgar o realizar un nuevo financiamiento con
personas que formen parte de una unidad de riesgos, la entidad
deberá computar el monto de financiamiento de dicha unidad,
dejando evidencia escrita de esta situación en los
expedientes correspondientes.
Patrimonio computable
El patrimonio computable, se determinará con base en
las cifras del balance general de la institución
bancaria, correspondiente al mes inmediato anterior a
la fecha de concesión del financiamiento, en los
términos que indica el artículo 65 de la Ley de Bancos y
Grupos Financieros para bancos y el artículo 15 del
reglamento de adecuación de capital de otras empresas
de grupo.
Control de unidades de riesgo
Las instituciones bancarias deberán mantener un
registro actualizado de las personas individuales y
jurídicas que integran cada una de las unidades de
riesgo, y deberán enviar la información que les requiera
la Superintendencia de Bancos, en cuanto a la naturaleza
de la vinculación o relación por propiedad o
administración, la que deberá remitirse dentro de los
primeros quince días del mes siguiente a que
corresponda. Cuando se agreguen personas a una
unidad de riesgo, la institución bancaria deberá
informar a la Superintendencia de Bancos de la nueva
integración de la unidad, en los primeros 15 días del mes
siguiente al que la institución bancaria tenga
conocimiento de tal adición.
Reservas adicionales
Cuando una institución bancaria se exceda del límite
máximo de financiamiento permitido para una
unidad de riesgo, el Superintendente de Bancos, con
base en el artículo 53 de la Ley de Bancos y Grupos
Financieros, deberá ordenar la constitución de
reservas o provisiones especiales en proporciones
que excedan los porcentajes establecidos en el
artículo 64 de la citada Ley,…
En caso de off shore debe constituirlas sin esperar
la instrucción de la Superintendencia.
INTEGRACIÓN DE UNIDADES
DE RIESGO DE PERSONAS
VINCULADAS
Unidad de riesgo vinculada
8.1 a
A, S. A.
BANCO
8.1b
B, S. A.
30%
25%
20%
B, S. A.
Unidad de Riesgo
Unidad de riesgo vinculada
5%
8.1 c
Juan Pérez
10%
8.1 c
B, S. A.
Banco
5%
8.1 c
A, S. A.
15%
Unidad de Riesgo Vinculada
50%
BANCO
10%
8.1 d
C, S. A.
8.1 a
A, S. A.
45%
8.1 d
D, S. A.
UDR Vinculadas por
Propiedad
BANCO
8.1 e
Leasing, S. A.
10%
25%
8.1 e
Factoring, S. A.
INTEGRACIÓN DE UNIDADES DE
RIESGO DE PERSONAS
RELACIONADAS
UDR Relacionada por
Propiedad
8.2 a
Juan Perez
*40%
8.2 f
B, S.A
*25%
8.2 f
B, Ltda.
25%
8.2 a
A, S. A.
*30%
8.2 f
C, S.A.
Aplica el mismo caso para persona jurídica
que posee empresas (8.2 b)
UDR Relacionada por Propiedad
8.2 e
Pedro López
50%
8.2 d
Socio 2
8.2 d
Socio 1
11%
*8%
*12%
*15%
8.2 c
A, S. A.
8.2 d
Socio 3
*5%
*10%
8.2 c
B, Ltda.
UDR Vinculada por Administración
BANCO
Representante
Legal
Director
Alfonso Porta
9
Gerente
X, S. A.
9 Y, S. A.
UDR Relacionada por Administración
9
ABA, S. A.
Director
Julio Castillo
Gerente
9
9
AVE, S. A.
OTROS CRITERIOS DE INTEGRACION
DE UDRs
1. Una persona podrá formar parte de más de una
unidad de riesgo.
2. Se integrarán unidades de riesgo de personas
vinculadas o de personas relacionadas en forma
independiente, aunque algunas personas
coincidan en ambas.
3. Las personas se integran a las unidades de
riesgo por razones de propiedad o de
administración, en forma independiente.
CRITERIO 1
Juan Paz
b)
Pedro Lee
25%
b)
Rojo SA
25%
25%
10%
Azul SA
Banco
a)
25%
Verde SA
Unidades de
Riesgo
CRITERIO 1
25%
J SA
JUAN ZU
35%
f)
f)
25%
TODO SA
P SA
25%
PEDRO YOC
25%
f)
25%
25%
L SA
LUIS SUHR
25%
f)
LS SA
PY SA
f)
CRITERIO 2
SiloSA
25%
f)
5%
Banco
a)
Paul Lau
50%
Paz SA
25%
Par SA
5%
C)
15%
Mas SA
Unidad de riesgo vinculada
Unidad de riesgo relacionada
25%
Pez SA
d)
CRITERIO 3
25% Saúl Ruiz
VER SA
Luz Paz
Rep Legal
FE SA
25%
No forma parte de sus gestionadas
Si SA
Unidad por administración
Unidades por propiedad
Contactos
[email protected]
[email protected]
[email protected]
Muchas gracias