OBLIGACIONES SUBORDINADAS UNICAJA

OBLIGACIONES SUBORDINADAS UNICAJA - SEXTA EMISIÓN
Dentro de las opciones para captar recursos del mercado por parte de las Cajas de Ahorros, se
encuentra la emisión de obligaciones subordinadas. UNICAJA, acogiéndose a esta opción lanza una
emisión de este producto - que está basado en la garantía y solvencia de la propia Entidad denominado SUBORDINADAS UNICAJA - SEXTA EMISIÓN, con total observancia de la
legislación aplicable (ley 13/1985, de 25 de mayo; Ley 13/1992, de 1 de junio y Real Decreto
1343/1992, de 6 de noviembre, entre otros).
CARACTERÍSTICAS DE LA EMISIÓN.
1. Importe del Empréstito.
El importe global de la emisión es de hasta CINCO MIL MILLONES DE PESETAS
(5.000.000.000.-), poniéndose en circulación CIEN MIL (100.000.-) Obligaciones Subordinadas, de
50.000 pesetas nominales cada una, emitidas a la par y numeradas del 1 al 100.000, siendo posible
su agrupación en títulos múltiples variables por cada suscriptor.
2. Período de Suscripción y Amortización de la Emisión.
La suscripción de las obligaciones se efectuará mediante el sistema de ventanilla abierta, hasta la
total colocación de la emisión o, en todo caso, hasta el 25 de enero de 1.999. La amortización de la
emisión será el día 25 de julio del año 2.004. El reembolso se realizará a la par, es decir, por cada
título se abonarán CINCUENTA MIL PESETAS, libre de gastos y comisiones para el tenedor.
3. Tipo de interés.
Desde la fecha de suscripción hasta la primera revisión (26.07.99) el tipo de interés nominal es el
3,625 % (T.A.E. 3,675 %). Éste variará anualmente (del 26 de julio de cada año hasta el 25 de julio
del año siguiente), en función del tipo tomado como referencia: TIPO CECA + 0,50 puntos (Tipo
de interés Medio de Operaciones Pasivas de las Cajas de Ahorros Confederadas, publicado por la
Confederación Española de las Cajas de Ahorros en el Boletín estadístico del Banco de España y
correspondiente al mes de mayo anterior al comienzo del período anual que deba aplicarse). El tipo
de interés nominal obtenido no tendrá ningún límite máximo o mínimo en su aplicación. Si no
pudiera aplicarse, por dejar de publicarse, el tipo de referencia indicado, se tomará en su lugar el
que resulte publicado en el BOE como tipo de interés medio ponderado de las Letras del Tesoro,
con amortización a 1 año, emitida en el mes de febrero anterior al inicio del período de aplicación
de la revisión del tipo de interés, disminuido en 1,5 puntos.
4. Comisiones y gastos de Suscripción y Administración.
La suscripción está exenta de todo tipo de comisiones y gastos.
5. Pago de cupones.
Por trimestres vencidos los día 25 de enero, 25 de abril, 25 de julio y 25 de octubre de cada año,
siendo el primer cupón a pagar el correspondiente al 25 de octubre de 1.998, previa deducción del
importe de la retención a cuenta del I.R.P.F. o del Impuesto de Sociedades, vigente en el momento
de efectuarse el pago. A las obligaciones suscritas en el período de suscripción se les abonará, en
los vencimientos que sucedan hasta el día 25 de enero de 1.999, la parte proporcional de intereses
desde la fecha en que fueron formalizadas, atendiendo al número de días transcurridos desde el
desembolso hasta el primer vencimiento de cupón que se produzca, posterior a la suscripción.
El pago se efectuará mediante abono en cuenta o en efectivo, a través de cualquiera de las oficinas
de la Caja emisora.
6. Liquidez.
Una de las ventajas de las emisiones de títulos negociables es su posibilidad de transmisión, sin que
el cambio de titularidad de los mismos afecte a los recursos contabilizados por la Caja; es decir, las
obligaciones representan un recurso a largo plazo para la Caja, pero ofrecen al tenedor la
posibilidad de hacer líquida su inversión en cualquier momento que lo precise.
La Caja no puede legalmente adquirir las obligaciones subordinadas emitidas, pero desarrollará un
mercado secundario propio y ajustado a nuestras necesidades y las de nuestros clientes.
7. Régimen fiscal.
Las Obligaciones Subordinadas, desde el punto de vista fiscal, tienen dos tratamientos claramente
diferenciados:
Los intereses que devengan las obligaciones en los vencimientos correspondientes (25 de enero, 25
de abril, 25 de julio y 25 de octubre) tienen la consideración de rendimientos del capital mobiliario
y por tanto están sujetos a retención fiscal, que en la actualidad es del 25%. En la declaración de la
renta se incluyen como rendimientos del capital mobiliario.
Las alteraciones patrimoniales producidas por venta, o amortización a su vencimiento - por la
diferencia entre el valor de adquisición y el de enajenación - tendrán el tratamiento que la ley del
IRPF establece para los incrementos y disminuciones patrimoniales, no estando sujetas a la
retención del 25%.
Puntualmente, como para el resto de sus productos, la Caja remitirá a sus clientes la información
específica necesaria para el cumplimiento de sus obligaciones fiscales.