quinta encuesta cualitativa a grandes empresas

Prensa y Difusión
QUINTA ENCUESTA CUALITATIVA A GRANDES EMPRESAS
INDUSTRIALES
El Ministerio de Economía y Producción informa que entre los meses de octubre y
noviembre de 2005 se realizó la Quinta Encuesta Cualitativa CEP a más de 100 Grandes
Empresas Industriales de todo el país, representativas del universo de la actividad
manufacturera. La misma se realiza en forma periódica desde 2002 y a través de ella, se
procuran relevar problemáticas, percepciones y prospectivas de las principales firmas
locales en el actual escenario socioeconómico argentino.
El instrumento de recolección de información utilizado fue estructurado con preguntas
guiadas a través de opciones, con preponderancia de preguntas cerradas, que presenta
como característica principal la brevedad y la rigurosidad para medir las variables.
La composición sectorial de la muestra de empresas relevadas fue
la siguiente:
Se presenta a continuación, a partir de una serie de gráficos y
cuadros, los resultados obtenidos a nivel agregado como también
un análisis sectorial para los casos relevantes.
1) BALANCE 2005 Y
PERSPECTIVAS
EXPORTACIONES E IMPORTACIONES.
2006:
PRODUCCIÓN,
VENTAS,
1
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En el marco de un sostenido crecimiento del sector industrial y con el objeto de seguir más
de cerca su desempeño, el relevamiento CEP se planteó conocer la performance
productiva de las grandes empresas industriales en el 2005, como así también las
principales tendencias esperadas para el año 2006; particularmente con relación a la oferta
y sus expectativas respecto de la demanda interna y externa.
•
Producción
Las perspectivas para el corriente año para la actividad productiva
industrial, según las grandes empresas consultadas, son muy buenas.
El 75% de las grandes firmas prevé para el 2006 incrementos de
producción, alcanzando a más del 50% las que estiman aumentos de
más del 5%. En este sentido, el panorama esbozado por la mayoría de
las firmas encuestadas aparece bastante en línea con el consenso de
pronósticos privados, que prevé para todo 2006 un crecimiento de 6,2%
en la producción industrial1.
¿Cómo ha evolucionado su producción –en promedio- durante el 2005
respecto del año previo, y como prevé Ud. que evolucionará en el 2006?
40%
35%
33%
2005
30%
2006 (proyectado)
27%
35%
27%
25%
20%
20%
15%
16%
14%
11%
13%
10%
5%
3%
0%
Caída
sin
cam bios
suba de
suba de
m enos del entre 5% y
5%
10%
suba de
m ás del
10%
Del análisis por sector industrial surge que la amplia mayoría de las empresas
consultadas de todos los sectores prevé incrementos en los niveles de producción
de entre 5% y 10%, destacándose los sectores de alimentos y bebidas, petroquímica
y química, caucho y plástico e insumos de la construcción. Se distinguen también los
sectores automotriz y autopartes, metalmecánica y otros equipos de transporte con
un importante porcentaje de empresas que prevé aumentos en sus niveles de
producción de más del 10% para el 2006. Es de destacar que todas estas industrias
fueron las ramas -dentro del Estimador Mensual Industrial (EMI)- que más han
Promedio de los pronósticos para el EMI, del “Relevamiento de Expectativas del Mercado” realizado por el
BCRA.
1
2
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crecido en el 2005 como también son las que actualmente poseen –en promedio- un
uso de su capacidad productiva con considerable margen, que posibilitará otro round
de incremento en sus niveles de producción.
Evolución prevista de la Producción para el 2006 desagregado por
sector industrial
•
Ventas Internas
En correspondencia con el nivel de producción previsto, las perspectivas para el
2006 en las ventas internas de las grandes empresas encuestadas son muy buenas.
El 80% de ellas prevé incrementos, alcanzando a más de la mitad las que estiman
aumentos de más del 5%. Sólo un 5% anticipa una caída en sus ventas internas para
el 2005.
¿Cómo ha evolucionado –en promedio- su producción durante el 2005
respecto del año previo, y cómo prevé Ud. que evolucionará en el 2006?
45%
39%
40%
2005
35%
32%
2006 (proyectado)
30%
28%
23%
25%
20%
15%
10%
16%
24%
16%
10%
5%
8%
5%
0%
Caída
sin
cam bios
suba de
suba de
m enos del entre 5% y
5%
10%
suba de
m ás del
10%
3
Prensa y Difusión
•
Exportaciones
Con el objeto de identificar –a cuatro años de finalización del régimen de
convertibilidad del peso- la naturaleza de la dinámica exportadora al interior del
entramado empresarial se indagó sobre la participación en la facturación, de los
ingresos por las colocaciones externas.
De esta forma se verificó que casi el 60% de las grandes firmas consultadas observa
al negocio exportador como una opción estratégica, ya que más del 10% de su
facturación está relacionada con dicho negocio. Se verifica, de esta forma, un
afianzamiento en el proceso exportador por parte de las grandes empresas.
Porcentaje de facturación anual representado por las exportaciones:
45%
2005
39%
40%
37%
2006 (proyectado)
35%
30%
30%
27%
25%
20%
15%
18% 17%
15%
11%
10%
5%
4% 4%
0%
Firmas no
expo rtado ras
meno s del 10%
Entre el 10% y el Entre el 30% y el
30%
50%
M ás del 50%
En relación a las perspectivas para el año 2006 de las colocaciones externas de las
grandes empresas, se observaron mejoras en relación al 2005. En efecto, casi un 60%
de las grandes empresas encuestadas asegura que durante el 2005 incrementaron
sus exportaciones en relación al año previo, mientras que para el 2006 asciende a
casi un 70% las firmas que prevén aumentos.
¿Cómo han evolucionado –en promedio- sus exportaciones durante el 2005
respecto del año previo, y cómo prevé Ud. que evolucionarán en el 2006?
35%
2005
30%
2006 (proyectado)
25%
25%
20%
33%
28%
25%
25%
17%
15%
15%
14%
11%
10%
6%
5%
0%
Caída
sin cam bios
suba de
m enos del
5%
suba de
entre 5% y
10%
suba de m ás
del 10%
4
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La gran mayoría de empresas de cada sector proyecta un incremento de sus
colocaciones externas de más del 5% para el año 2006. En particular, se destacan los
sectores de metalmecánica, textil, equipos de transporte, metales básicos y
automotor y autopartes con mayor número de empresas con subas previstas
superiores al 10% respecto al 2005. Estas previsiones son consistentes con las
proyecciones de las exportaciones sectoriales realizadas por este Centro2.
Evolución prevista de las Exportaciones para el 2006 desagregado por
sector industrial
•
Determinantes del alza sostenida de las exportaciones
Una gran proporción de las grandes empresas consultadas continúa afirmando que el
mantenimiento de un tipo de cambio real competitivo y estable aparece como el tema de
mayor relevancia para alcanzar una inserción exportadora relevante. En efecto, para una
parte importante de las empresas encuestadas, los nuevos precios relativos han
2
Para más detalles respecto a las proyecciones de las exportaciones argentinas se recomienda la lectura de la
sección “Desempeño Comercial Externo” de este número de la Síntesis de la Economía Real.
5
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posibilitado la apertura o reapertura de oportunidades comerciales en mercados a los que
no podía accederse por problemas de competitividad-precio.
Asimismo, muchas firmas consultadas juzgaron importante
avanzar en la reducción de costos, como también consideraron
como determinante del incremento de las ventas externas el
crecimiento de la demanda en mercados de destino y el aumento
de la capacidad productiva.
El incremento de sus ventas al exterior depende,
fundamentalmente, de:
M antenimiento de un tipo de cambio real
co mpetitivo y estable
24%
P o sibilidad de reducir co sto s
14%
Crecimiento de demanda en mercado s de destino
(excepto B rasil)
14%
Realizació n de inversio nes tendientes a ampliar
capacidad pro ductiva
12%
Lo gro de mejo ras en co ndicio nes de acceso a
mercado s (aranceles, barreras, no rmas)
9%
Realizació n inversio nes en el plano del marketing y la
pro mo ció n (participació n en ferias y misio nes etc.)
5%
M ejo r acceso al financiamiento co mercial dirigido a
expo rt.
5%
Crecimiento de demanda brasileña
5%
Otro s
5%
M ejo ras de calidad (o btenció n de certificacio nes,
etc.)
4%
3%
M ejo ra en la "imagen país" de A rgentina
0%
•
5%
10%
15%
20%
25%
30%
Generación de nuevos mercados
En los últimos tres años, casi la mitad de las grandes empresas consultadas ha realizado y
está llevando a cabo acciones para conquistar nuevos mercados y/o ampliar los existentes.
En este sentido, del relevamiento surge que la realización de
esfuerzos comerciales propios en la generación de nuevos
mercados externos resulta la opción más relevante habida cuenta
de la capacidad económica-institucional que inherentemente
poseen las grandes empresas. También son importantes la
participación en ferias en el exterior y las acciones de publicidad y
promoción.
6
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Realización de acciones concretas para generar nuevos mercados
externos en los años 2003/2004/2005. Opinión de las empresas
sobre los resultados obtenidos:
•
Importaciones
De la mano del crecimiento esperado de la producción y de las exportaciones, más
del 63% de las grandes firmas industriales consultadas anticipa incrementos de sus
compras externas para el 2006.
Los aumentos previstos para el 2006 en las importaciones de las grandes empresas
estarían mayoritariamente vinculados a insumos y componentes y bienes de capital.
Variación interanual promedio proyectada de las
importaciones del 2005 y del 2006:
35%
33%
2005
2006 (proyectado)
30%
27%
25%
26%
24%
20%
20%
20%
19%
17%
15%
10%
10%
5%
4%
0%
Caída
sin variacion
crecimiento
menor a 5%
crecimiento de Crecimiento de
entre 5% y 10% más del 10%
7
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La variación prevista en sus compras externas para el 2006 estará
básicamente dirigida a:
Productos
finales que
complementen
su oferta
productiva
20%
Insumos y
componentes
47%
Bienes de
capital
33%
2) USO DE CAPACIDAD INSTALADA E INVERSIONES
Acompañando el aumento de la producción industrial, la utilización de la capacidad
instalada en la industria –según datos del Indec- se ha ido incrementado de un nivel
promedio de 56% en el año 2002, alcanzando el 65% en el 2003 y verificando niveles
promedio del orden del 70% en los años 2004 y 2005. En este sentido, el hecho de que los
niveles de los dos últimos años sean similares, en un escenario de crecimiento productivo,
estaría indicando la concreción de inversiones destinadas a incrementar la capacidad
productiva de las industrias.
En este marco, aunque en el nivel general no se evidencian cuellos de botella, algunos
sectores puntuales se encuentran operando cerca del tope de su capacidad. Con el objeto,
entonces, de conocer el estado de situación actual en términos de uso de capacidad
productiva por parte de las empresas, como así también los planes para su expansión, se
consultó a las Grandes Empresas al respecto.
•
Utilización de la capacidad instalada
Las consultas sobre uso de capacidad instalada realizada para el primer semestre de
2005 arrojan similares resultados a los obtenidos en la Encuesta CEP anterior
referida a los datos del último semestre de 2004. En efecto, si para el año 2004 la
mitad de las grandes firmas afirmaba estar trabajando por arriba del 80%, para el
segundo semestre de 2005, la proporción de las empresas que se encuentran con
este nivel de uso de capacidad es menor (lo que reafirma lo mencionado
anteriormente sobre el proceso de inversiones realizado). Es importante agregar que,
no obstante este uso intensivo de la capacidad instalada, alrededor de la mitad de las
grandes empresas posee capacidad de producción disponible para seguir
incrementado su producción en el corto plazo.
8
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Indique el porcentaje aproximado de utilización de la capacidad
productiva instalada promedio de su empresa en el primer semestre de
2005:
50%
45%
45%
39%
40%
35%
30%
25%
20%
13%
15%
10%
4%
5%
0%
Más del
80%
Entre 60% Entre 40% Menos de
y 80%
y 60%
40%
A nivel sectorial surge que, en los rubros alimentos y bebidas, tabaco, cueros,
madera y muebles, papel y cartón, edición e impresión, petroquímica y química,
metalmecánica, automotriz y autopartes y equipos de transporte la amplia mayoría de
las empresas consultadas afirma poseer margen en sus capacidades productivas
para incrementar la producción en el corto plazo. Los sectores donde actualmente
gran parte de las grandes empresas manifiesta estar operando por encima del 80% de
utilización de su capacidad productiva son el sector textil, procesamiento de
petróleo, caucho y plástico y la rama de insumos de la construcción.
Uso de la capacidad productiva instalada promedio de las firmas en el
primer semestre de 2005, por sector industrial:
9
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Inversión en capacidad instalada
Del relevamiento realizado surge que para el 2006 más del 77% de las grandes firmas
consultadas está realizando o prevé realizar inversiones tendientes a ampliar su capacidad
productiva, siendo esta proporción mayor a la registrada para el año 2005.
Específicamente, más de un 36% del total incrementará la capacidad instalada en más del
10% a lo largo del presente año. En tal sentido, es poco probable la aparición, en el corto
plazo, de cuellos de botella que dificulten una continuidad en la actual tendencia expansiva
de la producción manufacturera.
¿Ha realizado o tiene previsto realizar inversiones tendientes a
aumentar la capacidad productiva de su empresa? En caso
afirmativo, indique el porcentaje aproximado de aumento de dicha
capacidad:
45%
41%41%
40%
35%
30%
25%
2005
2006 (proyectado)
30%
23%
22%
23%
20%
13%
15%
10%
7%
5%
0%
No han
Aumento de
realizado
menos del 10%
inversiones para
aumentar
capacidad
productiva
Aumento de
entre 10%y 20%
Aumento de
más del 20%
En términos generales, de cara al 2006 todas las ramas manufactureras
prevén inversiones para incrementar la capacidad de sus plantas.
Particularmente, varios de los sectores que están operando cerca del
tope de su capacidad de producción como las ramas textiles, de
procesamiento de petróleo, de caucho y plástico, y un gran porcentaje
de las empresas en la rama de insumos de la construcción coinciden
con aquellos en los que un alto porcentaje de las firmas prevé realizar
inversiones para ampliar sus plantas. A su vez, también se detectan
inversiones en la industria metalmecánica, en las industrias
petroquímicas y químicas y en el sector automotriz.
Es de destacar que las empresas de los sectores que indicaron muy buenas previsiones
para el año 2006 en las tasas de crecimiento de sus niveles de producción manifestaron
que las inversiones proyectadas garantizarán dichas previsiones. Tal es el caso de los
sectores alimentos y bebidas, petroquímica y química, caucho y plástico, metalmecánica,
automotor y autopartes, entre los más importantes.
10
Prensa y Difusión
•
Financiamiento de las inversiones productivas
Si bien el capital propio continúa siendo la principal fuente de
financiamiento de las inversiones productivas, ya desde
comienzos del 2004 el crédito bancario comenzó a tomar mayor
relevancia. De esta forma, si comparamos los resultados de la
encuesta del año 2004 se observa un avance en este sentido,
manifestado en la proporción de las empresas que financiarán sus
inversiones en el sistema financiero (que se ha incrementado en
un 65%). Actualmente, casi un 30% de las grandes empresas
consultadas se encuentra utilizando el crédito bancario para
solventar sus inversiones.
Si su empresa ha realizado o tiene previsto realizar inversiones
para aumentar la capacidad productiva, su financiamiento se basó
o se basará mayoritariamente en:
90%
80%
70%
78%
2005
68%
2006 (proyectado)
60%
50%
40%
28%
30%
20%
20%
10%
1%
0%
C a pit a l pro pio
•
C ré dit o ba nc a rio
3%
A c c e s o m e rc a do
de c a pit a le s
Otras inversiones
El relevamiento del CEP también indagó acerca de la naturaleza de
otro tipo de inversiones previstas, por las grandes empresas, para
el año 2006. La gran mayoría de las firmas consultadas prevé
invertir en mejoras de proceso para incrementar la calidad de sus
productos. Así, el esfuerzo de inversión está puesto no sólo en
aumentar la producción, sino en contribuir al incremento del valor
agregado de la manufactura. Este fenómeno se profundiza al
11
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observar la importancia que le asignan las grandes empresas al
desarrollo de nuevos productos.
Por otra parte, aparecen como muy relevantes también, los
esfuerzos de inversión con el objeto de reducir costos. En este
sentido, del relevamiento surge que este aspecto resulta
importante para las grandes firmas.
Destino de otro tipo de Inversiones para el año 2006:
Mejoras de proceso para mejorar la calidad
de producto
65%
62%
Mejoras de proceso para reducir costos
49%
Desarrollo de nuevos productos
Investigación y desarrollo
33%
Apertura de mercados
28%
Mejoras de procesos con otros fines
17%
2%
Otros
0%
10% 20% 30% 40% 50% 60% 70%
3) EMPLEO
Junto con el crecimiento de la economía se comienza a evidenciar hacia finales del
año 2002 una fuerte recuperación del mercado laboral. En este contexto, la
producción industrial ha sido uno de los sectores que impulsaron la mejora reciente
del nivel de empleo. En efecto, de la Encuesta Industrial que elabora el INDEC se
desprende que en el tercer trimestre 2005 el índice de obreros ocupados creció un
24% con relación al cuarto trimestre de 2002.
Para poder obtener mayores datos acerca de la contribución en la evolución al
empleo de las grandes empresas industriales, como también cuáles son los puestos
requeridos, el relevamiento CEP contempló consultas relacionadas a estas
cuestiones.
•
Cambios en la dotación de personal
En correspondencia con la evolución reciente de los indicadores
en el mercado de trabajo del sector manufacturero, las previsiones
de las grandes empresas en materia de incorporación de
12
Prensa y Difusión
trabajadores son positivas. En efecto, para el presente ejercicio,
casi un 60% de las firmas relevadas planea incrementar su planta
de empleados.
Porcentaje aproximado en que planea modificar su planta de personal
para el año 2006 respecto a 2005:
50%
Año 2006 (proyectado)
36%
40%
40%
30%
17%
20%
7%
10%
0%
0%
Reducción del
plantel laboral
superior al 10%
Reducción del
plantel laboral
inferior al 10%
Sin nuevas
incorporaciones
Aumento inferior Aumento superior
al 10%
al 10%
Entre los sectores en los cuales se detecta una elevada proporción de empresas con
planes de incorporar personal se encuentran los productores de bienes durables o de
inversión, como automóviles y autopartes, metalmecánica, equipos de transporte, los
productores de insumos como las ramas de minerales no metálicos y metales básicos.
También se prevén contrataciones en los rubros de alimentos y bebidas, textiles, cueros,
caucho y plástico y procesamiento de petróleo.
•
Tipo de puestos contratados
13
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Las grandes firmas que han contratado personal durante el 2005 y
aquellas que planean hacerlo en el 2006 incorporarán, en mayor
medida, puestos de operativos calificados y técnicos y
profesionales.
Puestos cubiertos y/o a cubrir para el caso de las grandes empresas que contratan nuevo
personal tanto en el 2005 como en el 2006:
40%
35%
35%
30%
29%
29% 30%
2005
2006 (Proyectado)
25%
20%
17%
13%
15%
14%
11%
10%
5%
5%
3%
0%
Operativos
calificados
Técnicos y
Profesionales
Administrativos
Operativos no
calificados
Cargos
Gerenciales
14