UNIVERSIDAD AUSTRAL FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES PROGRAMA DE DIRECCIÓN GENERAL EJECUTIVO TOMA DE DECISIONES BASADAS EN COSTOS VISIÓN DE CORTO PLAZO Tomar decisiones de corto plazo basadas en costos, implica considerar ante diferentes situaciones, el comportamiento de éstos ante diferentes volúmenes de actividad. Indudablemente, el horizonte de análisis (corto, mediano y largo plazo) influye decisivamente, ya que los costos se comportan de forma diferente en función de tales perspectivas. Los volúmenes de actividad repercuten en el grado de absorción de los costos fijos ya que los costos variables y aún los costos semifijos guardan relación con tales volúmenes, mientras que los costos fijos se mueven independientemente de aquellos. Obviamente ante mayores volúmenes, la cuota de costos fijos se reparte ante un número mayor de unidades, minimizando la incidencia en los costos unitarios CORTO, MEDIANO Y LARGO PLAZO : el análisis de costos por su variabilidad se aplica fundamentalmente para el corto y mediano plazo, ya que en el largo plazo los costos fijos tienden a no ser inamovibles por cuanto se relacionan con las políticas de la compañía en cuanto al tamaño de la empresa, segmentos del mercado a atacar, grado de especialización, grados de diversificación e integración Inclusive en el cortísimo plazo, bajo ciertas circunstancias puede afirmarse puede afirmarse que aún la mano de obra resulta fija debido a la imposibilidad de reducir las horas trabajadas por debajo de cierto nivel CONTRIBUCIÓN MARGINAL A fin de poder tomar correctas decisiones en el corto plazo, es preciso definir el concepto de Contribución Marginal, ya que ésta es la “llave” que nos permitirá muchas veces tomar el camino correcto. Se entiende por contribución marginal la diferencia entre el precio de venta de un producto y sus costos variables de producción y comercialización CONTRIBUCIÓN MARGINAL = PRECIO DE VENTA - COSTOS VARIABLES La contribución marginal representa cuánto aporta cada producto a la empresa para la absorción de los costos fijos. Luego de deducidos éstos se obtiene la rentabilidad final del artículo UNIVERSIDAD AUSTRAL FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES PROGRAMA DE DIRECCIÓN GENERAL EJECUTIVO CMg POR RECURSO ESCASO La contribución marginal unitaria puede establecerse también para cada artículo, pero en relación con los factores de producción. Por ejemplo : CMg por hora-máquina de trabajo CMg por unidad de materia prima CMg por hora-hombre Este tipo de análisis resulta muy interesante al encontrarse con limitaciones en la disponibilidad de recursos. Un producto es más conveniente de producir que otro, no cuando su CMg por producto es más alta, sino cuando su CMg por unidad de insumo lo es. Es usual que en cualquier instalación fabril existan “cuellos de botella” que se constituyen así en el recurso limitante. La Cmg en relación con esos recursos limitantes es una buena guía para lograr optimizar los resultados. PUNTO DE EQUILIBRIO Asimismo, a fin de poder complementar el análisis marginal, muchas veces es necesario evaluar los niveles mínimos de operación sobre los cuales debiera situarse la actividad de la empresa. El punto de equilibrio es el nivel de actividad en el cual la empresa recupera la totalidad de sus costos fijos y variables. También se lo llama "punto crítico", "umbral de rentabilidad", "punto de cobertura" y de otras formas más. No es un nivel satisfactorio de actividad por cuanto la rentabilidad es CERO. Lo deseable es que la empresa se sitúe permanentemente en niveles superiores a ese punto crítico COSTOS FIJOS P. Equilibrio = en unidades CMg unitaria VIRTUDES DEL ANALISIS TRADICIONAL DEL PUNTO DE EQUILIBRIO Las principales virtudes del análisis del punto de equilibrio son : 1. facilita el análisis de la estructura de rentabilidad de la empresa 2. ilustra gráficamente acerca de los volúmenes mínimos a lograr para no ganar ni perder dinero UNIVERSIDAD AUSTRAL FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES PROGRAMA DE DIRECCIÓN GENERAL EJECUTIVO PUNTO DE EQUILIBRIO Empresa Monoproductora (costos lineales) Precio de Venta Unitario Costos Variables Unitarios Costos fijos totales Capacidad de planta (unid) Unidades 0 5.000 10.000 15.000 20.000 25.000 30.000 35.000 40.000 45.000 50.000 55.000 60.000 $ 5,00 $ 3,00 $ 70.000 60.000 Ventas $0 $ 25.000 $ 50.000 $ 75.000 $ 100.000 $ 125.000 $ 150.000 $ 175.000 $ 200.000 $ 225.000 $ 250.000 $ 275.000 $ 300.000 Costos $ 70.000 $ 85.000 $ 100.000 $ 115.000 $ 130.000 $ 145.000 $ 160.000 $ 175.000 $ 190.000 $ 205.000 $ 220.000 $ 235.000 $ 250.000 Punto de Equilibio $ 350.000 $ 300.000 $ 250.000 $ 200.000 $ 150.000 $ 100.000 $ 50.000 $0 0 5.000 10.000 Ventas 15.000 20.000 Costos 25.000 30.000 35.000 40.000 45.000 50.000 55.000 60.000 Unidades 3. permite juzgar distintas alternativas de acción vinculadas con la relación costo-volumen-utilidad 4. ayuda a predecir los probables efectos que ejercen sobre los beneficios, los cambios en el nivel de entregas, en los precios de venta y en los costos de producir y comercializar Utilidad $ -70.000 $ -60.000 $ -50.000 $ -40.000 $ -30.000 $ -20.000 $ -10.000 $0 $ 10.000 $ 20.000 $ 30.000 $ 40.000 $ 50.000 UNIVERSIDAD AUSTRAL FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES PROGRAMA DE DIRECCIÓN GENERAL EJECUTIVO LIMITACIONES AL ANALISIS TRADICIONAL DEL PUNTO DE EQUILIBRIO El análisis tradicional de la relación costo-volumen-utilidad se basa en ciertas condiciones supuestas que pocas veces existen por completo en la realidad : 1. que la mezcla de ventas real sea igual a la mezcla pronosticada 2. que los precios de venta de los productos no varíen en los distintos niveles de actividad 3. que la capacidad productiva de la planta permanecerá relativamente constante 4. que la eficiencia de la planta será igual a la pronosticada 5. que los costos de materias primas y mano de obra se mantendrán inalterados ante diferentes volúmenes CASO DE EMPRESAS MULTIPRODUCTORAS El análisis del punto de equilibrio para empresas monoproductoras, refleja el nivel mínimo de actividad para no perder, expresado en volúmenes monetarios. Dividiendo por el precio del único producto se expresa el punto de equilibrio en volúmenes físicos. Dicho análisis se complica para empresas multiproductoras, ya que : 1. los diferentes productos contarán con distintas contribuciones marginales 2. el análisis variará de acuerdo con el mix de productos que se establezca 3. para una correcta toma de decisiones, es necesario clasificar los costos fijos en 2 categorías : a) aquellos que se atribuyen en forma directa a cada línea de productos b) aquellos que son generales a toda la empresa y se asignan con ciertos criterios de distribución 4. en el análisis de costo-volumen-utilidad por línea de productos, los costos fijos directos diferenciados del resto de los otros costos fijos son útiles a fin de considerar la permanencia o no de la línea de productos Para el caso de empresas que cuentan con más de un producto importante, se debe adaptar la metodología de cálculo del punto de equilibrio, según que: a) haya predominio de costos fijos directos (más del 85/90 % del total de fijos), en cuyo caso se calcularán P.E. para cada línea de productos en forma independiente. b) no se dé la situación anterior, en cuyo caso se deberá calcular un P.E. "mix", resultante de dividir los costos fijos totales por el cociente entre la contribución marginal total y la suma de las unidades de todos los productos. El resultado así obtenido nos da la cantidad de unidades "mix" del punto de equilibrio del negocio.