INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA Hemos examinado los estados contables de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA que se detallan en el apartado 1. siguiente, expresados en miles de dólares de los Estados Unidos de América. Los mismos constituyen información preparada y emitida por la Administración de la Entidad en ejercicio de sus funciones exclusivas. Nuestra responsabilidad consiste en emitir un dictamen sobre dichos estados contables, basado en el examen de auditoría con el alcance que se indica en el apartado 2. 1. ESTADOS CONTABLES OBJETO DE AUDITORIA 1.1. Balance General al 31 de diciembre de 2000. 1.2. Estado de resultados por el ejercicio finalizado 31 de diciembre de 2000. 1.3. Estado de evolución del patrimonio neto por el ejercicio finalizado 31 de diciembre de 2000. 1.4. Estado de variación del capital corriente por el ejercicio finalizado 31 de diciembre de 2000. 1.5. Notas 1 a 9 y Anexos I a III que forman parte integrante de los estados contables. 1.6. Información Adicional: 1.6.1. Información financiera complementaria Esta información adicional se expone al solo efecto de ser presentada ante los Organismos Internacionales. 2. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí. Dichas normas nos exigen la adecuada planificación y ejecución de la auditoría para poder establecer con un nivel de razonable seguridad, que la información proporcionada por los estados contables considerados en su conjunto, carece de errores o distorsiones significativos. Una auditoría comprende básicamente, la aplicación de pruebas selectivas para obtener evidencias respaldatorias de montos y afirmaciones relevantes; la evaluación de aquellas estimaciones importantes realizadas por la Entidad y la revisión del cumplimiento de las normas contables profesionales de valuación y exposición vigentes. 3. DICTAMEN 3.1. En nuestra opinión los estados contables mencionados en el apartado 1., excepto por la exposición en forma desagregada de las Deudas contraídas con el Tesoro Argentino hasta el 9 de enero de 1992 mencionada en la Nota 2 e) 3. y sujeto a los ajustes que pudieran resultar de la resolución de lo indicado en las Notas 1 d) 3. y 1 d) 4. y a la concreción de lo expresado en la Nota 1 b) 2., presentan razonablemente, en sus aspectos significativos, la información sobre la situación patrimonial de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA al 31 de diciembre de 2000, los resultados del ejercicio, la evolución del patrimonio neto y las variaciones del capital corriente, por el ejercicio terminado en esa fecha, de acuerdo con principios de contabilidad generalmente aceptados en la República del Paraguay, con las normas contables vigentes en la República Argentina y con algunas disposiciones específicas establecidas en el Tratado de Yacyretá, sus anexos y demás instrumentos diplomáticos vigentes, los cuales fueron aplicados uniformemente, excepto por los criterios de valuación y exposición indicado en la Nota 6 b) y de exposición mencionados en las Notas 2 d) y 2 e) 3., ésta última alcanzada por la salvedad mencionada en primer término. 3.2. La Entidad mantiene con ciertos contratistas algunas diferencias contractuales pendientes de definición. Se refieren principalmente al Contrato de Obra Civil Principal, originados en reclamos del Contratista ERIDAY - UTE por diferencias de criterio surgidas a lo largo de un contrato que cubre un extenso periodo de tiempo y presenta características muy especiales por su complejidad. Durante el mes de agosto de 2001, la Entidad ha formalizado con el Contratista ERIDAY - UTE un acuerdo para solucionar las controversias y reclamos, que principalmente establece someter su solución a un Tribunal de Derecho, la especial ratificación del Derecho Argentino, la fijación de bases para la aplicación de ajustes financieros acordes a la realidad económica una vez resuelta la pertinencia de los reclamos, y el establecimiento de costas por su orden y comunes por mitades. Además ha considerado conveniente mantener la previsión global sobre aspectos técnicos para afrontar eventuales riesgos en la ejecución de los contratos de obra, alcanzando al 31 de diciembre de 2000 a US$ 157.600.000 (Nota 1 b) 4.). Por otra parte, la Entidad Binacional Yacyretá en el Anexo A “Débitos a favor de Yacyretá” que se incorporan a los certificados provisorios de avance del Contrato YC-1 con ERIDAY – UTE, informa montos por alrededor de US$ 27 millones (valores históricos), por probables apartamientos en la ejecución del Contrato y que aún no han sido registrados en su totalidad (el monto registrado al 31 de diciembre de 2000 asciende a US$ 1.718.549,37), según surge de la Resolución del Comité Ejecutivo N° 4159/99 de fecha 7 de diciembre de 1999. En la misma Resolución se aclara que otros posibles apartamientos están bajo análisis. Por los elementos de juicio reunidos a la fecha, existe incertidumbre respecto de la viabilidad y cuantificación definitiva de los reclamos y de los probables apartamientos en la ejecución del Contrato mencionados. 3.3. Los estados contables por el ejercicio al 31 de diciembre de 1999 fueron auditados conjuntamente por AYCA - AUDITORES Y CONSULTORES ASOCIADOS y por la AUDITORIA GENERAL DE LA NACION, resultando el Informe con salvedades, emitido el 30 de junio de 2000. 4. INFORMACION REQUERIDA POR DISPOSICIONES VIGENTES EN LA REPUBLICA ARGENTINA. 4.1. Los estados contables detallados en el apartado 1., que han sido confeccionados siguiendo las políticas y prácticas contables expuestas en Nota 2, incluyendo disposiciones específicas establecidas en el Tratado de YACYRETA, sus anexos y demás instrumentos diplomáticos vigentes, surgen de registros de contabilidad. 4.2. Al 31 de diciembre de 2000 la deuda devengada en concepto de aportes y contribuciones con destino al Régimen Nacional de Jubilaciones y Pensiones que surge de los registros contables ascendía a $ 433.099,73 (equivalente a US$ 433.099,73), no existiendo deuda exigible a esa fecha. INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES SOBRE LA EJECUCION DEL PROYECTO 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA Hemos examinado los estados financieros del Proyecto de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA, que se detallan en el apartado 1. siguiente, expresados en miles de dólares de los Estados Unidos de América. Los mismos constituyen información preparada y emitida por la Administración de la Entidad en ejercicio de sus funciones exclusivas. Nuestra responsabilidad consiste en emitir un dictamen sobre dichos estados financieros, basado en el examen de auditoría con el alcance que se indica en el apartado 2. 1. ESTADOS FINANCIEROS OBJETO DE AUDITORIA 1.1. Estado de flujo de caja por el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2000. 1.2. Estado de fuentes y usos de fondos BIRF 3520-AR y 2854-AR por el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2000. 1.3. Estado de fuentes y usos de fondos - Control de desembolsos y aportes locales préstamo BID 760/OC-RG por el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2000. 1.4. Estado de inversiones y deudas con BID y BIRF por el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2000. 1.5. Notas 1 a 6 a los estados financieros del Proyecto. 2. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí. Dichas normas nos exigen la adecuada planificación y ejecución de la auditoría para poder establecer con un nivel de razonable seguridad, que la información proporcionada por los estados financieros, considerados en su conjunto, carece de errores o distorsiones significativos. Una auditoría comprende básicamente, la aplicación de pruebas selectivas para obtener evidencias respaldatorias de montos y afirmaciones relevantes; la revisión de la aplicación de las normas técnicas de valuación y exposición y el control de la presentación general de los estados auditados. 3. DICTAMEN En nuestra opinión los estados financieros mencionados en el apartado 1. presentan razonablemente en sus aspectos significativos, la situación financiera del Proyecto de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA al 31 de diciembre de 2000, de conformidad con los requisitos establecidos en los Convenios de Préstamos Nº 3520AR y 2854-AR del BIRF y al Contrato de Préstamo N° 760/OC-RG del BID. INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES SOBRE CERTIFICADOS DE GASTOS (S.O.E.) 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA De acuerdo a lo establecido en los Acuerdos del Proyecto Artículo 4º - sección 4.01 (a), (b) (i), (iii) e (iv), y (c) del Convenio de Préstamo Nº 3520-AR y Artículo 4º sección 4.01 (a), (b) (i) e (ii) y (c) del Convenio de Préstamo Nº 2854-AR, hemos examinado la documentación sustentatoria de gastos relacionados con las "Solicitudes de Retiro de Fondos", presentadas al Banco Mundial durante el período transcurrido entre el 1º de enero y el 31 de diciembre de 2000 y que se detallan en la planilla denominada "Solicitudes de Fondos BIRF". 1. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí, incluyendo por consiguiente la evaluación de las actividades de control de los sistemas, pruebas sustantivas con los registros contables financieros, la verificación de activos, pasivos y recursos aplicados y otros procedimientos de auditoría que consideramos necesarios de acuerdo con las circunstancias. Cabe mencionar que en el periodo transcurrido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000 la Entidad no presentó solicitudes de retiro de fondos correspondientes al Convenio de Préstamo N° 3520-AR. 2. DICTAMEN En nuestra opinión los documentos sustentatorios de gastos que fueron presentados al Banco Mundial en la solicitud de retiro de fondos expuesto en la planilla "Solicitudes de Fondos - BIRF", por el período comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000, son razonablemente confiables de conformidad con los requisitos establecidos en el Convenio de Préstamo Nº 2854-AR. INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES SOBRE CERTIFICADOS DE GASTOS (S.O.E.) 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA De acuerdo a lo establecido en los Acuerdos del Proyecto Capítulo 7, Cláusula 7.03 de las Estipulaciones Especiales y Capítulo 7, Artículo 7.03 (b) y (c) de las Normas Generales del Contrato de Préstamo N° 760/OC-RG, hemos examinado la documentación sustentatoria de gastos relacionados con las "Solicitudes de Retiro de Fondos", presentadas al Banco Interamericano de Desarrollo durante el período transcurrido entre el 1º de enero y el 31 de diciembre de 2000 y que se detallan en la planilla denominada "Solicitudes de Fondos BID". 1. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí, incluyendo por consiguiente la evaluación de las actividades de control de los sistemas, pruebas sustantivas con los registros contables financieros, la verificación de activos, pasivos y recursos aplicados y otros procedimientos de auditoría que consideramos necesarios de acuerdo con las circunstancias. 2. DICTAMEN En nuestra opinión los documentos sustentatorios de gastos que fueron presentados al Banco Interamericano de Desarrollo en la solicitud de retiro de fondos expuesto en la planilla "Solicitudes de Fondos - BID", por el período comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000, son razonablemente confiables de conformidad con los requisitos establecidos en el Contrato de Préstamo Nº 760/OC-RG. INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES SOBRE MOVIMIENTO DEL FONDO ROTATORIO B.I.R.F. 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA De acuerdo a lo establecido en los Acuerdos del Proyecto - Artículo 4º - Sección 4.01 (a), (b) (i), (iii) e (iv), y (c) del Convenio de Préstamo Nº 3520-AR y Artículo 4º sección 4.01 (a), (b) (i) e (ii) y (c) del Convenio de Préstamo Nº 2854-AR, hemos examinado la información contable emitida por la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA, ejecutora del proyecto, que se detallan en el apartado 1. 1. OBJETO DE LA AUDITORIA 1.1. Cuenta Especial "BIRF 3520-AR ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA" mantenida en dólares estadounidenses en el Banco Central de la República Argentina - Buenos Aires, por el período comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000. 1.2. Cuenta Especial “BIRF 2854-AR ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA” mantenida en dólares estadounidenses en el Banco de la Provincia de Buenos Aires - Suc. Buenos Aires - Argentina, por el período comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000. 2. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí, incluyendo el análisis de la documentación de respaldo obrante en la Entidad, de las transacciones efectuadas mediante la utilización de las Cuentas Especiales con el detalle de los movimientos informados por el Banco Central de la República Argentina y el Banco de la Provincia de Buenos Aires, pruebas sustantivas con los registros contables y demás procedimientos de auditoría que consideramos necesarios de acuerdo con las circunstancias. 3. DICTAMEN En nuestra opinión los movimientos realizados en las Cuentas Especiales mencionadas en el apartado 1. correspondientes al período comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000, cumplen razonablemente con los requisitos establecidos en los Convenios de Préstamos N° 3520-AR y Nº 2854AR. DECLARACION DE PROCEDIMIENTOS DE AUDITORIA DEL PROYECTO DE LA ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA CONVENIOS DE PRESTAMOS 3520-AR Y 2854-AR BIRF (Ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2000) 14 de noviembre de 2001 Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí, incluyendo los siguientes procedimientos: a) Test o pruebas de transacciones. b) Análisis de la documentación de respaldo obrante en la Entidad. c) Análisis sobre si la prestataria ha contado en forma oportuna con los fondos del financiamiento externo canalizados a través de la cuenta especial. d) Análisis de la cuenta especial con los movimientos informados por el Banco Central de la República Argentina y el Banco de la Provincia de Buenos Aires. e) Análisis de la naturaleza, elegibilidad y justificación de los desembolsos. f) La evaluación del sistema de control interno adoptado por la Entidad. g) Como así también la aplicación de otros procedimientos de control en la medida que se los consideró necesarios en las circunstancias, adaptándolos a la naturaleza específica de la actividad auditada. INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES SOBRE EL CUMPLIMIENTO DE LAS CLAUSULAS CONTRACTUALES DE LOS CONVENIOS DE PRESTAMOS Nº 3520-AR Y 2854-AR DEL BIRF 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA 1. OBJETO DE AUDITORIA Hemos examinado el cumplimiento de las cláusulas contractuales de carácter contable-financiero contempladas en las distintas secciones de los Convenios de Préstamos Nº 3520-AR y 2854-AR del BIRF, correspondiente a la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA, por el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2000. 2. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí, incluyendo dicho examen las pruebas de los registros contables-financieros y demás procedimientos de auditoría que consideramos necesarios de acuerdo a las circunstancias. 3. OPINION SOBRE EL CUMPLIMIENTO DE LAS CLAUSULAS CONTRACTUALES Contrato de Préstamo Nº 3520-AR Comentarios Cláusula 2.05 Intereses: Pagados el 2 y 15 de mayo y el 1º y 15 de noviembre de 2000. Cláusula 2.07 Amortización del principal: Cumplida. Abonada el 2 y 15 de mayo y el 1º y 15 de noviembre de 2000. Ajuste del Principal: Cumplida. Abonado el 2 de mayo y el 1º de noviembre de 2000. Convenio del Proyecto Cláusula 4.02.(a)(i) Envío de informe de préstamos a largo plazo contraídos en los últimos 12 meses, y a contraer en próximos 12 meses: Cumplida. Informada por la Nota DF Nº 37327 del 24 de noviembre de 2000. Cláusula 4.01.(b)(i) Presentación de Balances Trimestrales: De acuerdo a la Enmienda al Convenio de Préstamo suscripta el 29-12-97 se exceptúa la presentación de los Balances del 1º y 3º trimestres. Cláusula 4.01 Presentación de estados financieros auditados por Contadores Independientes aceptables por el Banco y su envío al BIRF con el informe de verificación: Para el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 1999: Cumplida. Remitidos mediante Nota DF Nº 37028 del 8 de setiembre de 2000. Contrato de Préstamo Nº 2854-AR Comentarios Cláusula 2.04 Comisión de compromiso: Cumplida. Abonada el 15 de marzo y el 15 de setiembre de 2000. Cláusula 2.05 Intereses: Cumplida. Abonada el 15 de marzo y el 15 de setiembre de 2000. Cláusula 2.07 Amortización del principal. Ajuste del principal: Cumplida. Abonada el 15 de marzo y el 15 de setiembre de 2000. Cláusula 4.01.(b)(ii) Formulación de estados financieros auditados por Contadores Independientes aceptables por el Banco y su envío al BIRF con el informe de verificación: Para el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 1999. Cumplida. Remitidos mediante Nota DF Nº 37028 del 8 de setiembre de 2000. INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES SOBRE EL CUMPLIMIENTO DE LAS CLAUSULAS CONTRACTUALES DEL CONTRATO DE PRESTAMO Nº 760/OC-RG DEL BID 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA 1. OBJETO DE AUDITORIA Hemos examinado el cumplimiento de las cláusulas contractuales de carácter contable-financiero contempladas en las distintas secciones del Contrato de Préstamo Nº 760/OC-RG del BID, correspondiente a la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA, por el ejercicio terminado el 31 de diciembre 2000. 2. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí, incluyendo dicho examen las pruebas de los registros contables-financieros y demás procedimientos de auditoría que consideramos necesarios de acuerdo a las circunstancias. 3. OPINION SOBRE EL CUMPLIMIENTO DE LAS CLAUSULAS CONTRACTUALES Contrato de Préstamo Nº 760/OC-RG Comentarios Estipulaciones Especiales Cláusula 3.02 Intereses: Abonados el 26 de enero y el 26 de julio de 2000 (mediante financiación del mismo Banco). Cláusula 3.03 Comisión de Crédito: Abonada el 26 de enero y el 27 de julio de 2000. Cláusula 6.14 Informe semestral de Relocalizaciones y Medio Ambiente: Cumplida. Para el primer semestre de 2000, remitido mediante Nota DF Nº 37047 del 12 de setiembre de 2000. Normas Generales Cláusula 6.04 Recursos adicionales: Cumplido. Para el 2º semestre del 2000 y ejercicio 2001, informado por Nota DF Nº 37018 del 1 de setiembre de 2000. Cláusula 6.15 Plan de Garantía de Calidad Ambiental y Social: Cumplida. Para el año 2000, informada por Nota DF Nº 37048 del 12 de setiembre de 2000. INFORME CONJUNTO DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES SOBRE LOS MOVIMIENTOS DE LA CUENTA DE FIDEICOMISO 14 de noviembre de 2001 Al Consejo de Administración de la ENTIDAD BINACIONAL YACYRETA En nuestro carácter de auditores externos hemos examinado la información contable emitida por la Entidad Binacional Yacyretá, que se detalla en el apartado 1. 1. OBJETO DE LA AUDITORIA 1.1. Cuenta de Fideicomiso abierta por la Entidad Binacional Yacyretá en el Banco Francés Sociedad Anónima, mediante Contrato de Fideicomiso de fecha 23 de abril de 1997, por el periodo comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000. 1.2. Cuenta de Fideicomiso abierta por la Entidad Binacional Yacyretá en el Banco Francés Sociedad Anónima, mediante Contrato de Fideicomiso de fecha 26 de diciembre de 2000, por el periodo comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000. 2. ALCANCE DEL TRABAJO DE AUDITORIA Nuestro examen fue practicado de acuerdo con las normas internacionales de auditoría, coincidentes con los criterios sustentados por la profesión en los Estados Unidos de América y en la República del Paraguay y de la Auditoría General de la Nación de la República Argentina, compatibles entre sí. La tarea incluyó el análisis de la documentación de respaldo obrante en la Entidad, de las transacciones efectuadas mediante la utilización de las Cuentas de Fideicomiso con el detalle de los movimientos informado por el Banco Francés S.A., pruebas sustantivas con los registros contables y demás procedimientos de auditoría que consideramos necesarios de acuerdo con las circunstancias. 3. DICTAMEN En nuestra opinión los movimientos realizados en las Cuentas de Fideicomiso mencionadas en el apartado 1., correspondientes al periodo comprendido entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de 2000, cumplen razonablemente con los requisitos establecidos en los Contratos de Fideicomiso suscripto entre la Entidad Binacional Yacyretá y el Banco Francés S.A.