Aprueban Directiva para la Presentación de los Planes Financieros

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Aprueban Directiva para la Presentación de los Planes Financieros de las Entidades
Prestadoras de Servicios de Saneamiento
RESOLUCION DE SUPERINTENDENCIA Nº 252-2000-SUNASS
Publicada: 07 de diciembre de 2000.
Lima, 4 de diciembre de 2000
CONSIDERANDO:
Que, mediante la Ley General de Servicios de Saneamiento Nº 26338, se dio a la
Superintendencia Nacional de Servicios de Saneamiento (SUNASS) la responsabilidad de regular
el Sistema Tarifario de las Entidades Prestadoras de Servicios de Saneamiento (EPS),
estableciendo las respectivas Fórmulas Tarifarias;
Que, para la definición de las Fórmulas Tarifarias se requiere que las EPS, que hayan
obtenido la conformidad a sus Planes Maestros, presenten sus Planes Financieros y que el
contenido de éstos sirva como fuente de información para que la SUNASS formule los
correspondientes Estudios Tarifarios;
Que, los Artículos 120 y 129 del Reglamento de la Ley Nº 26338 establece que las EPS
deberán presentar a la SUNASS sus Planes Financieros, de acuerdo a las pautas metodológicas
que ésta defina;
Que se requiere establecer los criterios y procedimientos que utilizarán las EPS para
elaborar y presentar sus Planes Financieros, así como la información que se requerirá para
determinar las fórmulas tarifarias correspondientes;
De conformidad con lo dispuesto por la Ley Nº 26284, la Ley Nº 26338, así como por su
respectivo Reglamento;
SE RESUELVE:
Artículo 1.- Aprobar la Directiva para la Presentación de los Planes Financieros de las
Entidades Prestadoras de Servicios de Saneamiento que se adjunta a la presente Resolución.
Artículo 2.- La presente Resolución entrará en vigencia a partir de su publicación en el
Diario Oficial El Peruano.
Artículo 3.- Deróguese todas las disposiciones que se opongan a la presente
Resolución.
Regístrese y publíquese.
VÍCTOR FERNÁNDEZ BUSTINZA
Superintendente
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DIRECTIVA PAUTAS METODOLÓGICAS PARA LA ELABORACIÓN Y PRESENTACIÓN
DEL PLAN FINANCIERO DE LAS ENTIDADES PRESTADORAS DE SERVICIOS DE
SANEAMIENTO
I. OBJETIVO
Permitir que el Plan Financiero de las EPS se constituya en una fuente de información
para la determinación de las tarifas a ser aplicadas durante los cinco años correspondientes a la
Etapa de Mejoramiento, tal como lo establece el Reglamento de la Ley Nº 26338.
II. FINALIDAD
Establecer los criterios y procedimientos que emplearán las EPS para elaborar y
presentar su Plan Financiero a la SUNASS, de modo que ésta pueda determinar los valores de
ajuste de las fórmulas tarifarias correspondientes.
III. ALCANCE
Las pautas para formular el Plan Financiero contenidas en el presente documento serán
de aplicación por las Entidades Prestadoras que cuenten con su Plan Maestro debidamente
aprobado y con la conformidad de la SUNASS.
IV. BASE LEGAL
* Inciso b) del Artículo 9 de la Ley Nº 26284, Ley General de la Superintendencia,
* Incisos b) y g) del Artículo 13 del D.S. Nº 24-94-PRES, Reglamento de la Ley General
de la Superintendencia,
* Artículo 30 de la Ley Nº 26338, Ley General de Servicios de Saneamiento,
* Artículo 85 del D.S. Nº 09-95-PRES, Reglamento de la Ley General de Servicios de
Saneamiento,
* Inciso b) del Artículo 120 del D.S. Nº 09-95-PRES, Reglamento de la Ley General de
Servicios de Saneamiento.
V. CONSIDERACIONES GENERALES
1. DEFINICIÓN DE PLAN FINANCIERO
Se denomina Plan Financiero al instrumento de gestión que permite compatibilizar las
proyecciones de ingresos y egresos de una empresa; dados los precios, las exigencias de
calidad y las condiciones de financiamiento establecidas por el mercado.
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En el caso del sector saneamiento, que opera en un mercado monopólico regulado, los
niveles de calidad del servicio y el Programa de Inversiones corresponderán a los establecidos
en el Plan Maestro que cuenta con la conformidad de la SUNASS, mientras que las tarifas serán
las que proponga la EPS, en el marco de las estrategias financieras requeridas para viabilizar la
ejecución del Plan Maestro.
En tal sentido, el Plan Financiero debe mostrar que, con las tarifas propuestas, las
políticas empresariales y las condiciones del financiamiento concertadas, la EPS podrá cubrir los
costos de explotación, (sin depreciación y otras provisiones), ejecutar las inversiones
programadas, el servicio de la deuda e impuestos, a fin de alcanzar las Metas de Gestión
previstas para el período quinquenal que se derivan del Plan Maestro.
Debe precisarse que, en el marco de las normas vigentes, el Plan Financiero será la base
de información que permitirá a la SUNASS determinar las fórmulas tarifarias que aplicarán las
EPS en los próximos cinco años.
2. LINEAMIENTOS GENERALES PARA FORMULAR EL PLAN FINANCIERO
El Plan Financiero se formulará de manera consolidada para toda la empresa,
considerando las estimaciones de ingresos y egresos de cada una de las localidades y/o
sistemas que ésta opere. Las proyecciones del Plan Financiero considerarán un horizonte de
cinco años.
El Plan Financiero deberá incluir los siguientes aspectos:
la EPS.
a ellas.
a. Un diagnóstico de la situación financiera y una evaluación de la situación tarifaria de
b. Las Metas de Gestión que se prevé alcanzar en el período y las estrategias para llegar
c. La Proyección de las Tarifas Medias Anuales, de acuerdo a lo señalado en la presente
directiva.
d. La programación de ingresos por los servicios de agua potable y alcantarillado,
servicios colaterales y otros ingresos.
e. La programación y financiamiento de las inversiones.
f. El Programa de Pagos, por fuente de financiamiento, de la deuda concertada y por
concertar.
g. La programación de los costos y gastos de operación, y,
h. La proyección de los Estados Financieros.
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VI. DISPOSICIONES ESPECÍFICAS
CRITERIOS PARA LA FORMULACIÓN DEL PLAN FINANCIERO
1. Diagnóstico de la EPS:
Se realizará para los tres años inmediatamente anteriores a la formulación del Plan
Financiero. El diagnóstico contendrá lo siguiente:
1.1. Análisis de la situación financiera de la EPS
En esta parte, se analizará la situación financiera de la EPS, señalando sus aspectos
críticos y las causas que la originan, haciéndose referencia a la manera en que los otros
aspectos de la gestión empresarial, tales como las deficiencias en la gestión operacional y
comercial (especialmente las pérdidas en redes, las pérdidas comerciales y la morosidad)
influyen en la situación financiera de la empresa. El diagnóstico incluirá la presentación de los
indicadores de la posición financiera de la EPS y estará acompañado de una copia simple de los
Estados Financieros Auditados y las Notas correspondientes.
1.2. Evaluación de la situación tarifaria de la EPS
1.2.1 Evolución de la Tarifa Media por los servicios de agua potable y alcantarillado para
cada localidad o grupo de localidades que operan bajo un mismo sistema técnico. De
preferencia incorpórese gráficos.
1.2.2 Comparación la Tarifa Media con los Costos Unitarios por metro cúbico facturado y
por metro cúbico producido, en dos escenarios: considerando y sin considerar la depreciación y
las provisiones. Este acápite incluirá un análisis de la brecha existente entre estos indicadores.
De preferencia, incorpórese gráficos.
2. De las Metas de Gestión:
Se deberá considerar las Metas de Gestión establecidas en el Plan Maestro para cada
una de las localidades que administra la EPS, salvo que ellas deban ser ajustadas como
consecuencia de cambios en el cronograma de financiamiento de los proyectos u otras razones
de similar importancia, previo conocimiento y aprobación del Directorio o de la Junta General de
Socios de la empresa.
3. Políticas Empresariales y Estrategias Financieras:
Se señalarán las acciones y medidas que realizará la EPS en distintos ámbitos de su
gestión empresarial, a fin de alcanzar las metas programadas para el horizonte de
planeamiento.
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4. De la Proyección de las Tarifas Medias Anuales:
4.1 Partiendo de la tarifa media vigente en cada localidad o grupos de localidades para
los servicios de agua potable y alcantarillado, la EPS propondrá los ajustes anuales, en términos
reales, de dicha Tarifa Media.
4.2 De acuerdo a lo establecido en el Reglamento de la Ley Nº 26338, las tarifas medias
anuales que proponga la EPS, aplicadas a los volúmenes de agua potable que serán facturados
en cada año, deben cubrir los costos de explotación programados, las inversiones con recursos
propios, el servicio e la deuda, el pago de impuestos, y un determinado nivel de rentabilidad.
5. De la Proyección de los Ingresos:
La proyección de ingresos, se realizará para cada localidad o grupo de localidades
atendidas por un mismo sistema técnico, haciéndose luego la agregación para toda la EPS.
Dicha proyección partirá del cálculo de los ingresos facturados por los servicios de agua
potable y alcantarillado, multiplicando las tarifas medias anuales por los volúmenes facturados
anuales que cuenten con la opinión favorable de la SUNASS. En este rubro también se deberá
considerar los ingresos correspondientes al servicio de alcantarillado de los usuarios que
cuentan con Fuente Propia.
La proyección de ingresos también incluirá los ingresos por Servicios Colaterales, por uso
de Agua Subterránea, y otros ingresos.
6. De los Costos de Explotación:
Se considerarán los Costos de Explotación establecidos en el Plan Maestro que cuenta
con la conformidad de la SUNASS, para cada una de las localidades o grupos de localidades
atendidas por un mismo Sistema Técnico.
Luego, para la elaboración del Estado de Pérdidas y Ganancias, se adicionará a la
proyección, los costos por los servicios colaterales, la depreciación y otras provisiones, así como
las cargas financieras.
7. Del Programa de Inversiones:
Se considerará el Programa de Inversiones correspondiente a cada localidad o grupo de
localidades atendidas por un mismo Sistema Técnico, tomándose los montos anuales de los
proyectos de inversión que cuenten con financiamiento concertado, y con recursos propios para
su ejecución.
En caso de que existan inversiones a ser financiadas mediante donaciones, deberá
destacarse este hecho, indicándose los montos de las donaciones, los proyectos a los que
corresponden, así como las condiciones de dicha donación, de ser el caso.
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8. Acerca de las condiciones y modalidades de financiamiento:
Las EPS indicarán las condiciones de financiamiento correspondientes a cada una de las
fuentes, con indicación de las tasas de interés, los plazos de gracia y demás condiciones que
afectarán los Servicios de la Deuda de los proyectos de inversión a ser ejecutados, y
proyectarán la amortización de la deuda por cada entidad financiera. También se considerará el
servicio de la deuda por los activos con los que ya cuenta la EPS, especificando sus condiciones
de financiamiento.
9. De la proyección de los Estados Financieros:
Con la información desarrollada en los puntos precedentes, se procederá a elaborar los
siguientes estados financieros:
a) Flujo de Caja o Fuentes y Usos de Fondos,
b) Estado de Ganancias y Pérdidas; y,
c) Balance General.
VII. PRESENTACIÓN DEL PLAN FINANCIERO
1. La EPS presentará su Plan Financiero, elaborado de acuerdo a lo indicado en la
presente directiva, debidamente foliado, debiendo cada una de sus páginas contar con la firma
y sello del Gerente General y Gerente de Planeamiento, acreditado en el oficio de envío. La
documentación deberá llevar la firma del Contador de la EPS, en los cuadros cuya información
está referida a los estados financieros históricos y a los costos de explotación.
2. El Plan Financiero deberá ser presentado a la SUNASS por duplicado en formato
impreso y en medio magnético (diskette) (en hoja electrónica Excel u otra similar). Los
formatos que deben alcanzar las EPS junto con su Plan Financiero serán remitidos por la
SUNASS a aquellas EPS, que cuenten con la conformidad de su Plan Maestro.
3. De considerarlo necesario la Intendencia de Tarifas podrá requerir a la EPS la
sustentación de sus proyecciones financieras; así como solicitar la información adicional que
considere conveniente con el fin de realizar una mejor evaluación del Plan Financiero.
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ANEXO
GLOSARIO DE TÉRMINOS
1. Costo Medio Anual: Valor unitario en m3, que resulta de considerar los costos de
explotación (sin depreciación y otras provisiones), las inversiones financiadas con recursos de la
EPS, el servicio de la deuda, los impuestos, así como un nivel de rentabilidad, todo esto dividido
entre el volumen total de agua potable facturado en un año. Este valor será propuesto por la
EPS y establecido por la SUNASS en el Estudio Tarifario respectivo.
2. Fórmulas Tarifarias: Expresión matemática que determinará los incrementos en
términos reales de las Tarifas Medias Anuales de la EPS para cada año del Quinquenio de
Regulación, con un ajuste por inflación.
3. Quinquenio de Regulación: Tarifaria: Período de cinco años en que estarán
vigentes las tarifas de cada EPS, determinadas por la SUNASS en sus respectivos Estudios
tarifarios.
4. Sistema Técnico: Está referido a los activos fijos que permiten prestar los servicios
de agua potable y/o alcantarillado sanitario en una localidad. La interconexión de los activos, de
dos o más localidades, se constituye en un solo sistema técnico.
5. Tarifa Media: Valor unitario de los servicios de agua potable y alcantarillado
sanitario, expresado en soles por metro cúbico. Las Tarifas Medias se calcularán considerando
el monto facturado (sin IGV) del servicio de agua potable y/o alcantarillado sanitario dividido
entre el volumen facturado (en metros cúbicos) de agua potable.
6. Tarifas Medias Anuales: valor de las Tarifas Medias para cada año, del horizonte
de planeamiento.
7. Tasa Periódica de Ajuste Real: Tasa porcentual de reajuste de las Tarifas Medias
Anuales de una EPS.