Proyecto de traducción al español del artículo

16 Enero 2013
(Proceso de traducción en edición)
Proyecto de un método algebraico para el análisis de precios1
(Utkast till en algebraisk metod för dynamisk prisanalys1.)
Dag Hammarskjöld
Como primer paso en cualquier análisis de la tendencia general de los precios, naturalmente,
siempre pagos es igual a las ventas totales de bienes y servicios veces el precio promedio, el
volumen de negocios a la que se produjo. Es esta verdad de Perogrullo que la teoría cuantitativa se
ha extendido a una declaración de precios por la suma de todos los pagos sustituidos veces la oferta
monetaria del dinero la velocidad de circulación, así como para recibir las fórmulas bien conocidas
del tipo MV=PT. Hasta ahora, es esta construcción, obviamente, de valor, pero es notable,
tanto que es un instrumento analítico razonablemente romo (contundente) y que no agota
las posibilidades analíticas que se encuentran en el hecho de la que se deriva. Así mismo
establece que no es nada de las fluctuaciones de la oferta monetaria de la situación
económica, ni nada sobre los cambios T’s comerciales rotación dependientes en el lado
izquierdo de la ecuación, aunque es evidente que las fluctuaciones de la oferta de dinero de
parte condicionada por la reducción alterada, que hay que remontarse a un cambio en las
expectativas de ingresos o pagos por servicios productivos y llevar a un cambio en la
producción de compostura (un cambio en la escala de producción). Por otra parte, no parece
imposible que si se evita la sustitución de los fenómenos monetarios de la suma de todos
los pagos y en lugar de tratar de trabajar con una división, uno en esta carretera podría
llegar a un análisis de precio mecanismo de movimientos; pagos por usos productivos para
1
El prof. Lindahl, que amablemente pasan por este ensayo en el manuscrito, le ruego adjunto para extender un sincero
agradecimiento. Del ensayo será evidente que mi deuda de gratitud va más; Esto se describe el método puede ser mejor
caracterizado como una combinación y expansión de las estructuras, que en conjunción con Wicksell utilizado por
Lindahl y JM Keynes en sus trabajos teóricos monetarios. A medida que la interfaz de la mentira confidente literatura en
la jornada de puertas abiertas, no he sentido ninguna relación detallada de dependiente justificada El doc. Myrdal análisis
de equilibrio del mercado de capitales y su impacto en la evolución de los precios en el papel “Si la teoría del equilibrio
monetario” diario económico 1931, häft 5-6, pág. 191.) está presente la investigación en una relación de contraste cierto.
Por razones que las que volveré en un contexto posterior, este análisis debe, en mi opinión ser descrito como abortivo.
Un agradecimiento especial debo archivo. Leyes. Einar Dahlgren, que en la prueba examinó las numerosas fórmulas.
una serie de períodos que determinan el desarrollo corriente de producto, y la diferencia
entre los pagos y los pagos de los productos constituye la ganancia o pérdida de producción
durante respectivamente. Períodos, lo que mantiene a corto plazo en la balanza de pagos
entre diferentes y es uno de los factores determinantes, tanto para el total de los
desembolsos y las tendencias empresariales de disposición2. A continuación, se procurará
hacer trabajar a cabo un método de análisis, que para las líneas ahora implicados
inicialmente elimina los factores monetarios, y enlaces directos a las distintas pagando las
funciones y el respeto mutuo, pero a diferencia de los Lindahl -Myrdal construcciones y,
como el teoría cuantitativa se basa en un registro a posteriori del poder adquisitivo real de
las transferencias se produjeron. Debido a problemas de complejidad andamio debe
realizarse en las fases de elaboración.
Inicialmente asumido:
1. Los procesos tienen lugar en una sociedad cerrada;
2. Los pagos sólo son de dos tipos, a saber, los pagos con fines de consumo
directamente a los empresarios, y los pagos de los empresarios directamente a los
factores originales de producción de los méritos respectivos. períodos;
3. Los pagos para fines de consumo sólo con la ayuda de los ingresos ya producida de
servicios productivos, respectivamente. con la ayuda de las ganancias de
2
Para evitar malas interpretaciones, parece oportuno prever publicar una nota sobre el método de construcción
en el siguiente análisis. Con el fin de permitir una ampliación del trabajo material de producción de estadísticas con el
ingreso monetario puro y determinaciones de ahorro La producción se determinó además que los pagos reales, que
técnicamente son atribuibles a resp. partes de la producción, aunque la determinación de costos en efecto a través de la
depreciación, que no se hace por razones técnicas, se ven afectados por antecipationerna. Método de construcción es
elegido para suministrar energía a la forma más simple posible podría estar relacionado con los pagos. antecipationerna
incluye directamente en el poder adquisitivo de la determinación.
En la actualidad concepto especificado determinación de costos correlacionada beneficio no parece ser el libro.
Un análisis de su relación con esto sería de interés, por lo menos no a la luz de las críticas formuladas contra muy injusto
"caídas viento" de Keynes. Aquí no es el lugar por más de unos breves comentarios. Cuando un empresario en un cálculo
de la inversión, por ejemplo. Tabla Myrdal compara el flujo de ingresos previstos con los costos de producción de la
inversión, sus intereses, y la remuneración de los medios de generación de Kooper, lo hace, de hecho, un cálculo de la
diferencia entre los ingresos corrientes y los gastos técnicos de producción, y por lo tanto de lo que aquí se describe como
aumentos de la producción. Si luego de ganar el sangrado hace una depreciación del valor, esto significa solamente que
las ganancias de la producción se basa su valor esperado. El ingreso contable es entonces la diferencia entre el previsto y
los beneficios de purga. No hay competencia entre este concepto y la victoria, con la que trabaja esta petición, grano
aparentemente no. Llevan tanto positivos y ambos deben ser tratados. Es una cuestión de conveniencia en la forma en que
se incluyeron en el análisis.
productividad de los empresarios (diferencias temporales entre los ingresos y los
gastos en bienes de consumo con fines de producción relacionadas con la producción
corriente de bienes de consumo);
4. El valor de coste de la inversión correspondiente a su antecipationsvärde, lo que
significa que no los empresarios anticipar cualquier aumento de la producción y
luego usar los consumidos respectivamente, cuando el resultado;
5. Los servicios productivos, los resultados de utmognat no durante el período en que
fueron llamados, utmogna el próximo período;
6. El hecho de que la cantidad utilizada de servicios productivos permanecen
constantes;
7. El precio de los servicios productivos no cambia;
8. Esa productividad no cambia y por lo tanto también (7) “the efficiency-earnings”
(Esa productividad no cambia y por lo tanto "las ganancias de eficiencia +" se
mantienen constantes y);
9. La productividad ni se aumenta por el hecho de que se utilizan los resultados de los
servicios utmogna a cabo después del final de los períodos durante los cuales se
cometidos. De acuerdo con la misma cuenta ni por el pago de intereses.
Las dos cuestiones que las escuelas están respondiendo y cómo en estas circunstancias los
beneficios de producción evolucionar y modificar la compra de escala de potencia relativa,
y cómo cambiar los precios al consumidor bajo la influencia de la falta de equilibrio entre
los diversos flujos de efectivo, según se refleja en particular en los beneficios de
producción. La eliminación gradual de los locales especificados para las respuestas más
tarde modificado a la realidad (con) mayor fidelidad.
Antes de que la solicitud se dirige a una respuesta a estas preguntas, es necesario añadir
unas
pocas
palabras
acerca
de
los
supuestos,
pero
el
significado
real,
utvecklingsmodifierande que estará por encima de premisa-que debe hacerse en relación
con el momento de la fijación de las diferentes variables que se incluyen en las ecuaciones
derivadas de es inmediatamente dada la relación entre identidad pagos, ventas y precios, y
como fo base al análisis conjunto. Si un período de subunidad, un pago total de los bienes
de producción y los ingresos de los consumidores suavizante determinado por las ventas de
bienes de consumo se obtiene ganancia de producción igual a la diferencia entre los
ingresos y los pagos. Estos beneficios de producción deben asumirse a precipitar al final del
período, si chaleco (turn out, fallo ut, go) antoges gradualmente a lo largo del período, lo
que representaría el poder de auto-compra, que podría ser explotada consumo relativamente
y por lo tanto podría afectar los ingresos, el problema sería insoluble. Aumento de la
producción se asume por lo tanto se matriculó en cada uno. Ejercicios cerrados por lo que
pueden, si no son los anteciperats (condición 3), que se utilizan relativamente consume sólo
durante el próximo período. De precios al consumidor bienes representa, de hecho, un
precio promedio para cada uno. Períodos, pero parece apropiado también tidsfixera final del
período. Los desembolsos para servicios productivos no tienen tiempo para arreglarlo, pero
si te gusta, asumió predeterminado por contrato en resp. Períodos que comiencen.
Las definiciones algebraicas siguientes pueden ser útiles: Pagos por servicios productivos durante
un período de n -número de períodos se supone que n; Las definiciones algebraicas siguientes
pueden ser útiles: Pagos por servicios productivos para un período de n - número de períodos se
supone que n, que son el período n el último período, n-1, el penúltimo, etc - E denota (6 y 7, una
constante), el mismo período de consumo relativamente utilizar los beneficios desechables de
producción (que viene del período anterior) Dn-1, la parte del período de consumo relativamente
usar el poder adquisitivo disponible (E+Dn-1), que no se usa hasta después de período Sn y la
porción del pago de los servicios productivos cuyos resultados utmognar sólo después del final de
In. La influencia3 de la cantidad de los bienes de consumo durante el período se supone que Qn y su
precio Pn. Durante el período de n se obtiene cuando las ganancias de producción Dn =(E+Dn-1-Sn)–
(E+In-1-In). Si (In-In-1) son designados por Nn se convierte Dn =Dn-1+Nn- Sn. Bienes de consumo los
precios Pn obtenidos
Dado que las ganancias de producción en un periodo de n es igual a las ganancias de producción en
el período anterior más (Nn -Sn), obtenida al parecer los beneficios de producción salientes durante
el período nth =ΣnN - ΣnS. A medida que cada N es el cambio en los pagos por los servicios cuya
resultante utmogna sólo después del final de un período, y cada S es el cambio en el ahorro
3
Ev. vendido. Véase la nota 2, página 168.
nominales durante respectivamente. Períodos, no es, pues, un valor de producción como los
beneficios pronto coste de la inversión supera los ahorros nominales.
Los precios de los bienes de consumo son las mismas que
es dueño de la Dn-1=Σn-1N - Σn-1S. Sin embargo, si el resultado del período n en su totalidad
constituye el pago de servicios productivos (Σn-1N = Σn-1S) y añadió Nn-1=0, el cambio en el período
de influir en el volumen de mercancías en comparación con el período anterior atribuible
La fórmula muestra que la disminución en la cantidad de bienes de consumo en las condiciones
impuestas son proporcionales a la redistribución de los ingresos que la nueva inversión aporta. No
sería el ingreso de entrada en su totalidad en concepto de compensación por los servicios utilizados,
esta deformidad, que el cambio de producción de bienes de consumo no llega a ser proporcional a la
profundidad de la redistribución de ingresos. Se obtiene
donde disponible (E+Dn-1) representa el ingreso de entrada.
Suponiendo Nn-1=0 se obtiene así para el precio de salida en el período n ecuación
mostrando que Pn varía en la dirección opuesta y Sn en la dirección Nn. Porcentaje respectivamente.
las cantidades son sin embargo bastante complicado.
Es evidente que E/Qn-1 del precio de los bienes de consumo, los costes de producción, ya que
incluso iguales. La ecuación determina así la tasa de salida como una función de éstos, con la que
corresponde a Nn=0 y Σn-1 N - Σn S=0. A medida que el precio de apertura durante el período n
puede escribirse
obtenida como una condición de consistencia entre la entrada y salida de precio
Correspondencia entre Nn y S, lo que proporciona un nivel constante de precios al consumidor,
siempre y cuando ambos términos son =0, respectivamente. Cuando el equilibrio existente entre el
ahorro y la profundidad de entrada nominal inversiones (Dn-1=0). Para el nivel de precios constante
se requiere, por lo tanto, en condiciones definidas, una cierta relación entre guardar los cambios
durante el período y completó los cambios de inversión, cuya altura varía de acuerdo con la
diferencia entre la abertura para salvar las apariencias y las inversiones de apertura.
¿Cómo afecta la condición de equilibrio, la asunción N=0 anulado?
El precio de apertura durante el periodo n se obtiene, por supuesto, todavía
pero esto es ahora
La tasa de salida de E+Dn-1-Sn/Qn puede ser mayor, ya que Qn/Qn-1 en este caso se obtiene,
E-Nn/E-Nn-1, impreso
La condición para priskonstans(creo es precios constantes) es así
Cuando Dn-1=0, la correlación entre Sn y Nn Por lo tanto, también en este caso el nivel de precios al
consumidor, pero proporciona sólo suposición Sn=Nn=0 ya no es los mismos resultados. En lugar
priskonstans obtenido bajo la premisa Nn-1=Nn=Sn. Así se puede establecer el siguiente teorema: La
concordancia entre los cambios de nominal respectivamente guardado. Período de inversión
subunidad específica ofrece precios constantes de consumo durante el período, si bien la ganancia
de entrada y salida es = 0 o cambios corresponden al turno de inversión, que existía en el período
anterior.
El primer paso para una extensión de los resultados a la realidad más amplia de la fe está convenientemente la
derogación de la asunción (5), que una cosa invertido por un período utmognar el próximo período. En
cuanto a las ganancias de producción, esto no supone ningún cambio importante. Como pago por la
producción de bienes de consumo ya ha sido introducido en los pagos durante el período más el
valor de costo de inversión detallado y menos el valor de costo de inversión de salida. Ahora bien,
si las inversiones que constituyen sólo parcialmente utmogna período, obtenido en cambio, como
los desembolsos actuales de producción totales durante el período, más la amortización técnica de
las inversiones incluidas menos la parte de los pagos, cuya resultante utmognar después del final del
período. El valor de la inversión menos los cobros del costo de salida más la última parte de los
pagos, lo que significa que todavía puede poner el costo de producción igual a los desembolsos
totales más profundidad, menos el valor del costo de la inversión saliente. La situación es similar en
cuanto a la determinación del movimiento del precio.
Como próximo paso en las aproximaciones del proceso anulado premisa (4), que se invertirán las
cosas, el valor coherente con los costos de producción. Los operadores por lo tanto prever cerdos de
producción hacia la izquierda o no, si se prefiere decirlo de esta manera, antecipationsvinster-que
puede ser utilizado consume relativamente.
Supongamos inicialmente que los empresarios en un estado de tipo pre-analizadas durante un
periodo de cierta razón anticipar una producción V beneficios al cierre del período. La op
relativamente utilizar el poder adquisitivo se convierte en = E + Dn-1 + Vn - (Sn + Kn), donde Kn
significa vinstkapitaliseringen, por lo tanto, en contra de Vn nominales ahorros importantes. Si Vn no
es utilizado consumida respectivamente (Vn=Kn), no hay pre-tenedores ninguna razón para la
liquidación de posiblemente sangrar ganancia de salida del pre-explotado poder de compra y, por
supuesto, ni cualquier base que, como resultado de la introducción de algún deterioro de valor. En
el consumo relativamente utilizar en el aumento de la producción período desechable siguiente es
así
Volvería a Vn a cualquier parte se han utilizado relativamente consumida (Vn>Kn), una solución
formulada, de modo que la salida de purga obtener sólo la cantidad transferida como poder de
compra, que no es ya antecipationsvis utilizado. Aumentos de la producción durante el periodo n es,
pues, Σn N- Σn S + (Vn - Kn), pero la parte del mismo que representa el nuevo poder de compra
ΣnN–ΣnS+(Vn-Kn)–(Vn-Kn)=ΣnN-ΣnS. Independientemente de antecipationerna obtuvo también en
este caso, Dn =ΣnN +ΣnS. Si antecipationerna incluyen ganancias de productividad en los últimos
ejercicios por valor de ΣxV, se corresponden con una capitalización ΣxK, obtenidos durante el
período de aumento de n ΣnN- ΣnS+(Vn-Kn)+(ΣxV- ΣxK) y la transmisión del poder adquisitivo para
el próximo período = Dn =Σn N- ΣnS+(ΣxV- ΣxK). Cualquier antecipationer y su explotación por lo
tanto carece de kosumtionsändamål impacto sobre los beneficios y los precios, entonces los
resultados de ganancias anticipadas. Al parecer, se concluyen en general que la ganancia de
salida es igual a la diferencia absoluta entre la inversión más el sangrado tartárico presentar4
antecipationerna de beneficios durante el ejercicio corriente y siguiente y los ahorros totales
nominales (incluyendo tanto el no consumo de los ingresos monetarios de capitalización servicios
productiva de - Así, el fracaso a la Con ventaja competitiva - una ganancia esperada, o si desea
antecipationsvinst).
Introducido que resultan en las ecuaciones anteriormente citadas, que fijan la condición de nivel de
precios constante, se obtienen si la diferenciación entre S y K se elimina, de manera que los ahorros
totales nominales (incl. vinstkapitaliseringen) se denota por S, y el valor de las ganancias de
producción antecipationerna Dn, Dn+1, Dn+2 ..... D(n-1)+m en el momento de la precipitación de ΣmV y
Dn se escriben en el momento de la precipitación de Dn-1 se designa Σm+1 V, etc,, equilibrio fórmula
Desplazamiento añadido en vinstantecipationerna (ΣmV - Σm+1V) = Fn, la fórmula puede escribirse
4
Vinstantecipationens tamaño puede variar, por supuesto, durante el período, de manera que antecipationsökningarna ser
suplementos temporales de compra y viceversa. Allí, al final, la adición de ganancia de producción relevante es
evidentemente igual al neto de estos cambios menores, que a su vez es igual a la altura antecipationens absoluto en el
momento de la purga de producción de dióxido de cerdos.
Es evidente que en este caso la condición Nn-1=Nn=Sn no da nivel de precios constante.
Si Nn=Nn-1 se asume, la condición de nivel de precios constante en lugar de Sn =Fn+Nn, o los
ahorros nominales para compensar tanto como pagos de inversión y vinstantecipationerna. Se
añadió Nn=Sn=0, la condición
o para cambiar la inversión en el período anterior se refiere a los pagos por servicios productivos
que el cambio más el desplazamiento en vinstantecipationerna al consumo relativamente usar el
poder adquisitivo disponible durante el período actual o. p. v.
En el contexto de la producción anterior, es fácil de hacer las modificaciones que sean necesarias
para la exención de la premisa (3), que los pagos con fines de consumo sólo con la ayuda de los
ingresos ya produjo productivo de servicios, cuando una o m suponer que incluso un ingreso de esta
especie se pueden anticipar y consumido potencialmente explotado tivamente. También en este
caso, por supuesto, que si el poder de compra de los usuarios anteriores, una declaración debe ser
hecha en los ingresos previstos, cuando se arranca, el m a o latente, posiblemente abusado, el poder
posiblemente salvó de compra se basa totalmente en antecipationer de los ingresos futuros. Con el
tiempo la fijación de cantidades diferentes en este análisis recibido, consiguiendo así como el precio
y vinstdeterminanter junto al final de un período de antecipationerna este beneficio durante este y
los subsiguientes períodos ser antecipationerna de ingresos por los servicios productivos en los
períodos siguientes. Si estos impresos
Σm-1
E’ y (Σm-1E’ =
Σm
E’) se añade =fn+1, salida
obtenida ganancia
y priskonstans condición (y la condición de precio constantes)
o Nn=Nn-1 condición Sn=Fn +fn+1+Nn-1 etc. Como f en lugar de F no es una variable más
importante en el proceso de descubrimiento de precios actual y, en general, probablemente están en
la vecindad de o, la grandeza de análisis práctico convenientemente eliminado y el razonamiento
por lo tanto se mantiene la condición (3).
Requisito (2) incluye dos supuestos de hecho diferentes, a saber, que sólo tiene dos flujos de
efectivo, por lo que los pagos totales recibidos
y que los pagos se aplican sólo a los servicios en el período. La última hipótesis mencionada
uppgives preferiblemente primero, la introducción de este modo la posibilidad de que los
empresarios compran los factores de producción originära a sus propietarios originales.
Si inicialmente suponemos que el precio de compra corresponde antecipationsvärdet de los medios
de producción, como transferidas, tanto para el propietario original, el precio de compra se supone
es decir, =
Σm-1
e’ - y para el comprador, es decir,
Σmv=0
es el único cambio en los pagos
empresariales durante el período obtiene la fórmula E +Σm-1e’ y los pagos totales por encima de la
fórmula con la adición del mismo plazo
Σm-1e’. En el cálculo de las ganancias de productividad y
los precios de bienes de consumo tendrá una duración de largo plazo no es, obviamente, en el lado
del mercado del arte, y en el lado de los ingresos se compensará con la reducción de Σm-1E’. Con
Σm-1e’.
Si el precio de compra es inferior a antecipationsvärdet para el empresario, hace la
transacción a
Σmv antecipationsvinst, que es uno de los factores determinantes de la Fn. Excede el
valor del precio anticipaciones del propietario original (antecipationsvärdet), esto afecta de manera
similar valor de fn+1. La revocación de esta condición (2) se produce ningún cambio en las
ecuaciones. A medida que los servicios de la compra utmogna aparato, voluntad de pago en curso
como un elemento de costo. Antes Utilizado apreciación de su aplicación a ir por el camino usual de
compensar los beneficios de purga. Debería, en este contexto, de pasada, señalando que ya que la
probabilidad sugieren que las compras de las instalaciones productivas no estaría mal poder, si no
paterna considerado para obtener un beneficio en la transacción, ésta debe tender a dar tanto F y f
valores positivos, es decir, para aumentar el poder de compra disponible.
Más complicado es la situación en la supresión de la primera etapa de la premisa. La supuesta
productores de consumo realizan pagos directamente a los propietarios de los factores de
producción para servicios continuos a la cantidad de e1 y de los productores de bienes de capital a la
suma de u1 y aún más su pasado, en los pagos del período utmognande como a1 y la parte de la e1 y
u1 como utmognar después del final del periodo, ser i1, y asumió las cantidades adicionales de los
productores, a los que hacer los pagos, que e2, u2, a2, y i2, obtuvo evidentemente E=Σe y N=Σ(ia). Te metes en este caso las ganancias de productividad no sólo en la producción de bienes de
consumo, pero en todos los estratos de producción anteriores. Las ganancias en bienes de capital
caen periodos debido curso y utilizados consumen relativamente bajo ellos. Por tanto, es necesario
para el cálculo de la compra de tamaño poder introducir su valor máximo como un elemento
positivo adicional además de la pre-tratado. La suma de los beneficios de los bienes de capital se
obtienen si (i1 – a1) se escribe n1 etc.
o, ya que un puede ser = 0,
Bienes de consumo lucro productores saliente se convierte así, si antecipationerna ser dejado de
lado, lo que equivale a
Fragmentación de los flujos de pagos múltiples por lo tanto cambia la relación entre la no lucrativa
producción de bienes de consumo y la relación ahorro-inversión. También está claro que, aunque
sólo una parte de los aumentos de la producción que chaleco durante un período están sujetos a la
transferencia, es decir los que corresponden a los bienes de consumo productores - el único, pero la
intervención metódicamente necesario en el proceso betalningsströmmarnas continua diversas - esta
transferencia términos algebraicos son exactamente mismo después del abandono de la condición
(2) como en el análisis anterior. Cabe señalar, sin embargo, a continuación, así como la
determinación de las ganancias de producción, el término inversión se define de una forma que
parcialmente se desvía de la tradicional. En el cálculo de los flujos de numerosos sistemas de pago,
la media de los pagos iniciales de inversión para los servicios productivos, los resultados sólo
después de la utmogna final para la venta de bienes de consumo o bienes de capital (en ambos
casos, por supuesto, para los bienes sustituidos servicios secundarios5). Esto es sobre todo de
importancia para el análisis de los precios, ya que el suministro de bienes de consumo es una
función no previamente por N sin n', u1 y e1. Totalmente impreso se obtiene así como una
condición de priskonstans (precios constantes) en capa consumo:
o si el cambio en los bienes de consumo pagos provisionales de los productores [(e1+ u1)n -
(e1+u1)n-1] se añade = An,
La fórmula, que no es muy útil para el análisis práctico, es de interés no sólo porque, muestra lo
poco que queda de la relación entre el saldo de capital y el nivel constante de precios al consumidor,
si se deja de lado la adopción de las dos corrientes de pagos - incluso si se mantiene el supuesto
contantes de << efficiency-earnings >> etc.
Condiciones 6, 7, 8 y 9 tienen en común que no modifiquen el método para producir determinering
cerdo manganeso aunque alterar el tamaño de una pluralidad de términos de entrada de
determinación. Puede por lo tanto después de la eliminación de la condición (2) que sin duda
resulta6 establecer la proposición de que en una sociedad cerrada los beneficios de producción
obtenidos en la producción de bienes de consumo, tan pronto como los ahorros nominales incluyendo tanto el ahorro de ingreso nominal y la capitalización de vinstantecipationer - es menor
que la suma de las inversiones y antecipationer de los beneficios futuros, incluyendo el que es
De esta manera, el uso del diseño, así Σn N en sustancia la misma como la formación de capital fijo total. De las
complicaciones que resultan de bienes de capital si los precios se desvían de su valor de costo, esto puede pasarse por alto.
No hay ninguna razón para demostrar también las modificaciones en las fórmulas obtenidas en el caso de un uso
productivo de cualquier parte del poder de compra, ya que fácilmente aparecen como irrelevantes para el resultado.
5
6
Por simplicidad, se lleva a cabo en la manera anterior, la condición (3).
objeto de la determinación, por lo que la inversión es la suma de los pagos por servicios
productivos, cuyos resultados - si esto es para su consumo inmediato o no utmognar
respectivamente vendido7 solamente después de alcanzar la hemorragia.
¿Cuánto más grande es la importancia förutsättningars mencionado de movimiento de
precios?. Para solicitar deberán ser transparentes, anknytes análisis de nuevo a la posición inicial:
todas las condiciones excepto premisa (9) asumidos por tanto permanecer productividad total
cuando los servicios propios de un período utmognande = (I + p) de la productividad inmediata y la
tasa de interés contractual durante un período de =r. Fueron ambos Σn-2 N y Nn-1 = 0, se obtiene
Si Nn-1 tiene un valor positivo, obtenido en lugar
Con todo sería durante el período (n - 1) inversiones tienen utmognat (Σn-2 N >0), es
aparentemente
Asimismo recibido pagos durante respectivamente períodos
En su forma más simple, convirtiéndose así en la condición para priskonstans (precios constantes)
la derogación de la condición (9) siguiente (cf. p 162.):
7
Hasta ahora siempre supone que la producción utmognande venta vendido. Si este no fuera el caso, el
inventario equivalente a la inversión tanto de precio - y punto de vista de lucro. Las ventas de bienes previamente
utmognade sino que se almacena después de alcanzar el sangrado entrará en el lado de utmognandet de gastos de capital.
Si tomamos Dn-1=0 y p=r, da Sn=Nn nivel de precios constantes. Nn-1=Nn=Sn da sin embargo
priskonstans sólo cuando Nn-1=0 (es decir, Σn-1N=Σn-2N) (N = N = S da constancia contraste precio
sólo cuando n = 0 (es decir, N = N). El resultado es complicado, por supuesto, en grados, de las
condiciones de elevación (2) y (5). Aunque nada impide que, mediante una combinación de la
fórmula anterior pasado completamente desarrollado con las ecuaciones para priskonstans, al que el
autor afirma anteriormente condujo, elabora una fórmula que especifica completamente las
condiciones para que el nivel de precios al consumidor en una sociedad cerrada, restringiendo las 6
condiciones, 7 y 8, sin embargo, esto parece poco fructíferos. Requisito (9) reintroducido en tanto.
Asunción anulado sólo (8), que la productividad es constante, y asumió el período n wara veces w
supera el periodo de (n-1) cambios obviamente, si Σn-1 N=0, la fórmula básica para priskonstans a
También elimina la premisa (7), que no es el precio de los servicios productivos cambiar, y asumió
esta vez compensados en proporción directa a la productividad, es la condición previa antes
mencionada para priskonstans:
Ni Sn=Nn a Dn-1=0 o Nn-1=Nn=Sn da así en este caso el nivel de precios constante. Sin embargo,
incluirse como las fórmulas visto por última vez el desplazamiento de la productividad en las
condiciones anteriores, de tal manera que, si la condición de nivel constante precio de consumo en
la productividad constante se llena, la productividad, los cambios de precios provoca un
desplazamiento que es inversamente proporcional a la variación de la productividad.
Sustitución de la suposición de
Σn-1N=0 a wn-1=1, el cambio en la productividad aparece de una
manera diferente (Sustituido el supuesto de N = 0 a w = 1, aparece cambio en la productividad de
una manera diferente.) Desde la entrega técnica de abrir la inversión =Σn-1N e inversiones durante
el período =ΣnN- software en (5) asumió la fuerza - lado izquierdo obtenido de la fórmula.
y durante el período siguiente
Apariencia productividad cambio en el lado izquierdo de la fórmula para priskonstans, tales
obtenido después de la retirada de la condición (2), se vuelve más complicado. La aceptación del
cambio en la productividad que se distribuye uniformemente a través de toda la producción, que se
obtiene lado izquierdo durante el período n el siguiente formulario [u1 dividido en función de que
los pagos se refieren a los bienes, el precio se incluye el pago por el período de uso de los servicios
productivos o no en un1 y (u1 –un1); inversiones se escriben como funciones de los pagos, que las
constituyen, de manera que se obtenga in = i’ (e1+un1) + i’’ (u1 –un1)]:
Es inútil continuar con el análisis algebraico a lo largo de estas líneas. Es lo suficientemente clara
para mostrar y cómo los cambios de productividad para ser incorporados en la ecuación completa
para priskonstans, y que el principio anterior, el movimiento de los precios en el cumplimiento de la
condición para priskonstans es inversamente proporcional a la variación de la productividad, sólo
bajo ciertas condiciones muy simplificadas.
Puesto que E en el lado derecho de la fórmula para priskonstans en condición deroga (2) se
convierte en (e1+u1), será en una incorporación de la ecuación completa de los cambios en el precio
de los servicios productivos necesarias para trabajar con el estilo de escritura wordy misma que la
introducción de los cambios tecnológicos. A continuación, cambie influencia con el conocimiento
de las condiciones de precios, en general, fácilmente se puede evaluar de manera más general, no es
necesario establecer un análisis más detallado en forma algebraica.
Como esta prueba una metodología pretende ser limitado a situaciones en una sociedad cerrada, no
queda más que considerar la importancia de la condición (6). ¿Cómo es, pues, la fórmula simple
para priskonstans, la cantidad utilizada servicios productivos movido? Desplazamiento se supone
que corresponden a un pago, a un precio sin cambios de servicios productivos es =Bn. Entonces
recibe
que da a los precios si Sn=Nn a Dn-1=0, pero no de la Nn-1=Nn=Sn. Al parecer, ni da Sn=Nn=Bn
priskonstans. Incluso en este punto se obtiene la ecuación de estado (2) deroga, una forma
enrevesada de sentido, ya que hay que explicar el punto en el proceso, en el que las nuevas fuerzas
productivas encuentra su uso.
Denota el desplazamiento relativo en el precio de los servicios productivos con hn, y asume las
compensaciones de productividad romper un período de productividad constante (wn-1=1), obtenida
en la renuncia mismo tiempo de las condiciones de 6, 7, 8 y 9, las priskonstans condiciones
siguientes:
Para el nivel de precios de productos de consumo en una sociedad cerrada debe ser constante
durante el periodo n, se requiere, entonces, que tanto esta ecuación y la ecuación en la p. 167 se
aplican. Aunque una combinación de las dos ecuaciones es posible, no se trató aquí, puesto que ya
están en esta condición son bastante opaca.
Ciertamente, el método de altamente refinado. Esta presentación está destinada a resolver sus
características básicas y mostrar la forma en que los diversos fenómenos en el desarrollo económico
de la opinión del autor, el más simple ser incluidos en las fórmulas. Método de la fertilidad se puede
discutir, pero que hizo posible la determinación del precio de seguro de importancia teórica de las
inversiones de ahorro de relación, parece hablar en su favor8. Tal vez debería también tenerse en
cuenta que los dos factores que determinan directamente las disposiciones empresariales, a saber,
las ganancias de la producción y vinstantecipationerna, y la disparidad entre los asociados los flujos
de pagos en prisdeterminerande forman parte explícita de la ecuación. A este respecto, el método es
8
Cabe señalar que esta determinación no se ve afectada por la dificultad para retirar las condiciones 6-9, ya que
el bien eliminó el 2-5 suposiciones. Metodología es que en un futuro estudio para mostrar cómo las fórmulas se puede
reescribir en términos estadísticos bancarias y de esta forma utilizada en el análisis estadístico.
fundamentalmente diferente de las estructuras, que trabajan sólo con la relación entre antecipationer
en un momento dado.
Suplementos: Myrdal fórmulas de equilibrio del mercado de capitales. La contribución a la
expansión de la penningteorien wicksellianska (teoría monetaria wickselliana)9, Associate Profesor
Myrdal dejado en su ensayo (Si teórico de equilibrio monetario), tiene también combinaciones con
fórmulas algebraicas iluminado razonamiento ha considerado la cuestión de las inversiones de
ahorro de relación, el nivel de precios. El propósito algebraico de la deducción sólo habría sido
hacer explícitas las condiciones en las que una conformidad entre el valor actual y realkapitalens
costos de reproducción significa que la línea también existe entre el ahorro y la inversión. Myrdal
dice así10: Con el fin de confirmar definitivamente más resultados de nuestro estudio en esta parte,
necesitaríamos evidenciar que las dos ecuaciones de equilibrio - el uno que se centra en las
inversiones, el rendimiento de la inversión, y que se centra en la situación de los mercados de
capitales condiciones - muy generalmente son el cuerpo consistente pero un poco más tarde se
subraya en la naturaleza abstracta y no siempre realista de las condiciones que se muestran que la
base de la coherencia. Se atribuye también la deducción y la significación resultados prácticos. En
la edición reciente de las fórmulas que se discute la práctica de la evidencia estadística, cita por
ejemplo: Así, hemos demostrado que las condiciones de equilibrio (inversiones de cumplimiento de
ahorro) - ciertamente más de un par de aproximaciones teóricas- se puede derivar de la primera (la
que se centra en
investeringsräntabiliteten) y por lo tanto compatible con este. >>Especialmente como la aplicación
práctica de la primera fórmula de equilibrio cara enormes dificultades metodológicas, obviamente
de la máxima importancia, que en el trabajo práctico es también la segunda fórmula del equilibrio
se utiliza junto con la primera11.>> Esta última opinión soporta más cercano a la idea de que Myrdal
considera las condiciones que deben introducirse, por tanto, por haberle dado equilibrio fórmulas
escuela (reunión) con los demás - o con otro de formulación de Myrdal - la fórmula de capital a
(derivada) de la fórmula de retorno, no en la práctica ser más importante que las fórmulas en el
análisis estadístico se podrían utilizar alternativamente.
Resumen de Myrdal de lo que él llama las dos primeras condiciones de equilibrio pueden ser objeto
de sesión de discusión. Para Wicksell, la tasa de interés normal han aparecido, entre otras cosas, que
un precio de equilibrio normal, lo que puede determinarse gráficamente como la intersección de las
9
Ekonomisk tidskrift 1931, häft 5-6, sid. 191.
10
11
Sid. 231.
Sid. 264.
curvas de la oferta y la demanda de préstamos en un momento de precios dados. La curva de
demanda debe ser de Wicksell puntos generales teóricos de él tan pronto como se han concebido
como una línea, que en contra de cualquier tipo de interés en el eje de precios correspondiente a un
punto en el eje de la cantidad a la que el retorno de la inversión marginal es igual a la tasa de interés
relevante. Con este enfoque elimina la cuestión de la relación entre la tasa de interés que hace que el
equilibrio en el mercado de capital, y investeringsräntabiliteten; último factor no es uno de la
primera coordinada base para determinar la tasa normal, y menos aún se puede deducir de la
condición de capital retorno requisito. Räntabilitetens importancia de la fijación se limita a
determinar la forma de la curva de la demanda; typically're también volver condición marginal visto
satisfecho, donde la intersección de las dos curvas es, por lo tanto, la tasa de interés que el punto de
vista de mercado de capital es normal. Sin embargo Myrdal percibe a Wicksell de una manera
diferente. Relata Aunque la determinación del capital por un momento de precios dado, pero se
centra en la condición de retorno en una forma que no es marginal y la isla f ni vinculada a la
inversión, pero se puede decir en el sentido de que el valor del capital real existente debe cumplir
con los costos de reproducción12. La extensión de los capitales reales existentes es una modificación
deliberada del pensamiento de Wicksell, que, sin embargo, sería imposible, si se siguen las rutas
recién designados. Esta condición determina la forma de la curva no-demanda en la fijación de
precios de los mismos proporciona ese momento, pero que no cambia entre este y el par de precios
anterior respectivamente no cambió de una manera que hace que el ámbito de inversión de la tasa
de interés actual se mueve. La condición en cuestión no están por lo tanto en relación con la fijación
de la teoría margen equilibrio propuesto, para el cual, debido a su asociación con el desarrollo en el
tiempo es irrelevante, pero debe, al parecer, se atribuye a la segunda parte del complejo problema
Wicksell, que tiene el mismo significado para los explicación de los cambios reales en la escala de
inversión de vez en cuando como el retorno marginal en la determinación de la forma de la curva de
demanda en un momento dado. Para la siguiente discusión de las fórmulas Myrdalska también
casualmente indicó que no había logrado poner los términos en relación con la determinación de
capital de la tasa de interés de equilibrio, de manera mucho menos demostrar, que esta
determinación se puede derivar de la condición de retorno de la forma dada por él.
El punto en preparación Myrdals en este contexto atrae inmediatamente la atención, sin embargo,
no es ahora el caso, pero el significado y el valor analítico de las fórmulas, para que la condición de
12
La extensión de los capitales reales existentes es una modificación deliberada del pensamiento de Wicksell, que, sin
embargo, sería imposible, si se siguen las rutas recién designados.
equilibrio segunda derivada de la primera. El lector se supone familiarizado con el significado
detallado de la Myrdal usando símbolos algebraicos.13
Es la primera condición de equilibrio se cumple, no es como la consistencia Myrdal del capital
existente (C1) y los costos de reproducción (R1), entonces C1=R1. Denominado los pagos
anticipados de capital los gastos de R2 y la esperada gratis la espera (S+D), ken la segunda
condición de equilibrio se escribe R2=S+D. Cabe destacar que todos los términos de esta fórmula
denota la suma de los individuos, la situación de los precios en las sumas de interrogación
descontados de antecipationer en gastos de capital, ahorros, etc, según sea necesario para la
determinación de la tasa de interés de equilibrio para las líneas de precios teóricos comunes, y por
lo tanto están significado fundamentalmente diferente que en presente documento discute la fórmula
(ΣN-ΣS=0), que se refiere a la secuencia específica en diferentes momentos. Para obtener la
fórmula R2=S+D de la fórmula C1=R1 para las ecuaciones Myrdal
donde las dos últimas ecuaciones en la naturaleza de aproximaciones, cuya validez debe ser
postulado, la deducción a aplicar. Del sistema de ecuaciones sigue inmediatamente, que la
conformidad existente entre el nuevo valor de las inversiones y la espera, entonces C2=S+D. Por lo
tanto, es evidente que por las condiciones impuestas por Myrdal, las nuevas inversiones previstas
valor es consistente con los gastos, los pagos anticipados de capital, toma R2=S+D. El punto clave
de la evidencia de Myrdal es por tanto la determinación de la relación entre C2 y R2 están
relacionados con la relación entre C1 y Myrdal R1 dice: "Si los capitales reales antiguos y nuevos
son del mismo tipo, entonces se convierte (en C1=R1) a C2=R1". El kit se presenta como evidente
por sí misma y su inclusión en la cadena de pruebas que una canción (tema) sea audaz-naturaleza
cambiado obviamente de las inversiones-, pero aproximación posible. Tan pronto se verá, sin
embargo, deja espacio para una falacia que rompe todas v las pruebas. Si la acepta
provisionalmente, parece que la deducción completa.
13
Salvo en los siguientes términos definidos se utilizan Myrdal bien conocido (cf. anf. Piece. Sid.231) E designación de
los ingresos, S de ahorro (ambos términos definidos por las líneas de Lindahl), Ku para los ingresos de los empresarios
bruto de la venta de bienes de consumo, Ke para los consumidores el costo para el consumidor y la depreciación D menos
la apreciación del capital social existente.
13 -33185. Ekonomisk Tidskrift 1932. Häft 5-6.
Con Myrdal presentado equilibrio deduktionssättet capital puede falta, es decir, R2><S+D, obtenida
matemáticamente por un desplazamiento de la relación entre C1 y R1, respectivamente. por
cualquiera de las ecuaciones de Ku=Ke y E=Ku+C2-D no satisfecha. Supongamos que en un primer
momento, para tener C1<R1. Con la misma que antes deduktionssätt entonces obtendría C2<R2 y
R2>S+D. El resultado es sorprendente, ya que la última fórmula indica una tendencia inflacionaria,
pero el cambio inicial C1<R1 una tendencia deflacionaria. La culpa, obviamente, se encuentra en el
mismo, que el C1 <R1 se cierra C2<R2. Este extremo es cierto, suponiendo que las nuevas
inversiones son de la misma especie que el viejo, pero es un error, cuando en la fórmula
R2>C2=S+D sonidos y que la fórmula sea verdadera, debe dejar que R2 significa que en realidad
planeado desembolsos para fines de inversión. Si hay una diferencia de cambio negativa de la
inversión anterior (C1<R1), según lo previsto, por supuesto que no, las nuevas inversiones de la
misma especie a medida que envejecen. Nada impide, que los empresarios hacen pérdidas de
inversión, sino que anticipan pérdidas de inversión y conservar los planes de inversión, sin
embargo, no se puede imaginar. Una deducción, que requiere la adopción de este significado, es
prohibitivo. Así, se puede concluir que con el contenido que hay que añadir los términos en las
ecuaciones E=Ku+C2-D, y R2=S+D, cantidad C2 debe ser ≥R2, independientemente de la relación
entre C1 y R1 se forma. Esto significa, sin embargo, que la conexión entre las dos condiciones de
equilibrio en la formulación administrados por Myrdal completamente roto, y, además, que no en
las condiciones especificadas de cabeza Myrdal puede tener cualquier desplazamiento positivo de la
cuenta de capital, tales como Myrdal percibir y algebraico arreglar esto. Si tienes general C2≥R2, R2
obtenidos >S+D, sólo si se asume Ku<Ke o falta de congruencia en resp. antecipationer empresarios
laminares de pago conlleva una deducción neta de inkomstantecipationerna =-A. En este último
caso,
¿Cuál es la naturaleza del desequilibrio en el mercado de capitales que se obtiene con la
introducción de A o derogar el supuesto de Ku=Ke? Al parecer, sólo puede estar en momento
anticipado. Un registro contable siempre da Ku = Ke, y también excluye la existencia de una
diferencia A. Durante la ejecución real del mercado, así como del mercado de capitales Myrdal está
siempre en equilibrio, la segunda condición de equilibrio puede dirigirse de tener sentido sólo si se
hace referencia a antecipationerna. Pero si esto es así, cabe preguntarse, ¿cómo condición de
equilibrio puede ser relevante para la explicación de la evolución de los precios de consumo, tal
como se desprende de la relación expendedoras consumo de energía-los pagos corrientes, a
continuación, la fijación de la fórmula de la tasa de interés de equilibrio en un precio determinado
instante proporciona una suave también por los resultados de los disparos momentos diferentes. Si
tomamos R2> S + D, ya que Ku es <Ke, esto significa que el proceso de formación de precios en sí
sólo, los bienes de consumo reales de los precios tienden a estar por encima de los esperados. La
cuestión es, cómo los precios de los bienes de consumo determineras en relación con los costos de
producción a través de la asignación del tiempo de los pagos de consumotiva y utmognande
producción de resultados, por lo tanto, en lo que el autor. se puede observar, no en Myrdalska forma
explícita incluyeron en el análisis. Para los de la autora. en esta materia y no en la fijación de
equilibrio en un momento dado a ver el problema capital real, por lo tanto, parece Myrdal discusión
sobre este punto tan errónea, en la medida en que se refiere a como contribución a penningteoriens
utbyggande prácticos para fines analíticos. Myrdal señaló anteriormente maneras de tratar la
relación entre las relaciones C1|R1 y C2|R2 es atribuible a ciertas deficiencias de tipo anteriormente
insinuado también en el análisis de la importancia räntabilitetsfaktorns para el desarrollo. Una
discusión de este punto, que es de menor interés en este contexto, parece adecuado debe esperar
hasta que el mencionado Myrdal versión alemana de su investigación publicada.