3. Presentación de Estados Financieros

MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS
INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
PRESENTACIÓN DE
ESTADOS FINANCIEROS:
BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
por
Javier Pérez
Profesor Titular de la Universidad de Alcalá
Ramiro Serrano
Profesor Titular de la Escuela Universitaria
de la Universidad de Alcalá
MONOGRAFÍA 3
ÍNDICE
Págs.
I.
II.
INTRODUCCIÓN .................................................................. 297
ASPECTOS GENERALES DE LA PRESENTACIÓN DE ESTADOS
FINANCIEROS .......................................................................
1. Finalidad y componentes de los estados financieros ............
2. El concepto de presentación razonable en las NIIF ..............
3. Hipótesis fundamentales: empresa en funcionamiento y
devengo ............................................................................
4. Uniformidad e importancia relativa ....................................
5. Compensación e información comparativa .........................
6. Contenido e identificación de los estados financieros ..........
307
308
309
312
III.
EL
1.
2.
3.
BALANCE: ESTRUCTURA Y CONTENIDO ..........................
El corto y el largo plazo en el modelo IASB ........................
Contenido del balance: una aplicación práctica ..................
Información a revelar en el balance o en las notas ..............
314
315
322
326
IV.
LA CUENTA DE RESULTADOS: ESTRUCTURA Y CONTENIDO
1. Alternativas de presentación ..............................................
2. Contenido de la cuenta de resultados: una aplicación
práctica ............................................................................
3. Información a revelar en la cuenta de resultados o en las
notas .................................................................................
327
327
V.
VI.
300
301
303
328
331
EL ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO Y EL ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO ................................................ 337
1. El estado de cambios en el patrimonio neto: alternativas de
presentación ..................................................................... 338
2. El estado de flujos de efectivo: alternativas de presentación 343
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS .................................
1. Objetivo y estructura .........................................................
2. Las notas: contenido genérico ............................................
3. Las notas: contenido específico desarrollado en otras normas ..
3.1. Existencias y activos biológicos.......................................
3.2. Inmovilizado no financiero .........................................
348
348
349
355
356
360
295
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Págs.
3.3. Instrumentos financieros ............................................... 367
3.4. Notas relativas a ingresos y gastos .............................. 375
3.5. Información relativa a los sujetos de la consolidación y
a las combinaciones de negocios ............................... 381
3.6. Activos y pasivos contingentes, provisiones y retribuciones al personal .......................................................... 383
3.7. Otra información ....................................................... 388
VII. COMPARACIÓN CON EL PLAN GENERAL DE CONTABILIDAD:
PUNTOS DE CONFLICTO ............................................................ 398
BIBLIOGRAFÍA ............................................................................. 401
296
PRESENTACIÓN DE ESTADOS
FINANCIEROS:
BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Javier Pérez García
Profesor Titular de la Universidad de Alcalá
Ramiro Serrano García
Profesor Titular de Escuela Universitaria de la Universidad de Alcalá
I. INTRODUCCIÓN
Los pasos que se han ido dando hacia el proceso de armonización en
el que hoy estamos inmersos no han sido fruto de la casualidad.
Fenómenos tales como la globalización de los mercados de capitales o
la internacionalización de la economía han contribuido paulatinamente a la exigencia de un mayor grado de armonización en la presentación de los estados financieros, los cuales se han traducido finalmente,
en una progresiva mejora de la transparencia, calidad y comparabilidad de la información financiera.
Tratando de dar respuesta a las presiones ejercidas, por las empresas,
inversores y organismos reguladores de los mercados financieros, la
Unión Europea optó por iniciar una senda de aproximación al marco
normativo del IASB, aceptando los pronunciamientos de este organismo con el objetivo de favorecer la comparabilidad de la información a
1
través de la armonización contable internacional . Y es que, parece
1
La Comisión Europea instó al Parlamento Europeo al desarrollo de los aspectos técnicos
necesarios para posibilitar la convergencia hacia el modelo IASB. En el ámbito nacional,
en junio de 2002 finalizaron los trabajos de una comisión nombrada con el fin de informar sobre la situación actual de la contabilidad en España y las líneas básicas para abordar su reforma (Libro Blanco para la Reforma de la contabilidad en España).
297
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
razonable afirmar que una de las formas de garantizar este objetivo de
comparabilidad, a la vez que se restituye a los inversores la confianza
perdida en la información contenida en los estados financieros, pasa
por exigir a las empresas que apelan a los mercados financieros para
obtener financiación, a publicar sus estados financieros de forma que
se ajusten a un solo conjunto de normas con reconocimiento internacional. Al respecto, y ya desde 1995, la Comisión, en su comunicación
sobre la estrategia contable, expreso su preferencia por las Normas
Internacionales de Contabilidad como conjunto de normas para las
empresas de la Unión Europea (UE) que desearan obtener capital a
escala internacional, entendiendo que éstas proporcionan un cuerpo
normativo completo y conceptualmente robusto.
Como sabemos, la primera consecuencia práctica de este proceso de
cambio en el que estamos inmersos se concreta en que, a partir de
2005 y de acuerdo con el Reglamento aprobado con fecha 4 de junio
de 2002, todas las empresas con cotización en bolsa de la UE deberán
presentar sus estados financieros consolidados de acuerdo con las
Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Con ello, se
pretende que la calidad de los estados financieros mejore y exista un
mayor grado de comparabilidad, aumentando paralelamente la necesaria credibilidad de los estados financieros en los mercados de capitales
de la UE2. Las NIIF aplicables serán las que estén vigentes el 1 de enero
de 2005. No obstante, se debe tener en cuenta que el pasado 13 de
octubre de 20033, se publicó en el Diario Oficial de la Unión Europea
la versión para España de las Normas Internacionales de Contabilidad,
en la cual se emplean algunas variaciones terminológicas aceptadas
por el IASB, que no suponen modificación alguna en el significado
esencial de las normas. Además, el Proyecto de Mejora a las NIIF exis2 Propuesta de Reglamento del Parlamento Europeo y del Consejo relativo a la aplicación
de las Normas Interna-cionales de Contabilidad. Bruselas 20.12.2000.
3
Reglamento (CE) 1725/2003 de 29/9/03 (DOUE 13/10/2003).
298
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
tentes, publicado el 19 de diciembre de 2003, supone una variación
cualitativa en el contenido de algunas normas, trece para ser más concretos, entre ellas algunas de las que nos ocupan en este trabajo –esto
es, la NIC 1 Presentación de Estados Financieros, la NIC 10 Hechos
Ocurridos Después de la Fecha del Balance y la NIC 24 Información
a Revelar sobre partes Vinculadas–. Este hecho, unido a que tanto la
NIC 32 y la NIC 39 –relativas a la presentación e información a revelar
acerca de los instrumentos financieros y a su reconocimiento y valoración, respectivamente–, también han sido sometidas recientemente a
revisión, motivo por el cual se demoró su publicación en el DOUE del
pasado 13 de octubre, implica que aquellas entidades que manifiesten
en sus estados financieros cumplir con las NIIF deberán aplicar necesariamente todas las NIIF vigentes. En general, cuando hablamos de
Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) nos referimos
a aquellas Normas e Interpretaciones adoptadas por el Consejo de
Normas Internacionales de Contabilidad (IASB), incluyendo, por tanto:
• Normas Internacionales de Información Financiera,
• Normas Internacionales de Contabilidad; e
• Interpretaciones emanadas del Comité de Interpretaciones
Internacionales de Información Financiera (IFRIC) o las antiguas
Interpretaciones (SIC).
En lo que sigue, centrándonos fundamentalmente en la NIC 1
Presentación de Estados Financieros (revisada en 2003)4, y por tanto
considerando ya las mejoras introducidas por el Proyecto de Mejora a
esta Norma (IASB: 2003), vamos a desarrollar desde un punto de vista
eminentemente práctico tanto los aspectos más genéricos de la presentación de estados financieros elaborados de acuerdo con las NIIF,
como aquellos otros de carácter más específico relativos a su estructura
y contenido.
4
La versión anterior de la NIC 1 Presentación de Estados Financieros fue revisada en 1997.
299
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
II.
ASPECTOS GENERALES DE LA PRESENTACIÓN DE
ESTADOS FINANCIEROS
La NIC 1 Presentación de Estados Financieros, trata, partiendo de la
base que proporciona el Marco Conceptual para la Preparación y
Presentación de los Estados Financieros, de suministrar una guía acerca
de los criterios básicos de presentación, así como de la propia estructura y contenido que deben ofrecer los estados financieros anuales, ya
sean consolidados o separados, que se pondrán a disposición de los
usuarios con propósitos de información general, con el fin de asegurar
la comparabilidad de la información financiera, tanto con respecto a
los estados financieros publicados por la misma entidad en ejercicios
anteriores, como con respecto a los de otras entidades diferentes. En
consecuencia, la NIC 1 no es de aplicación a la estructura y contenido
de la información financiera intermedia salvo que, voluntariamente, la
empresa opte por presentar estados intermedios completos, ampliando
el contenido mínimo exigido en la NIC 34 Información Financiera
5
Intermedia para la información intermedia condensada .
Para alcanzar este objetivo, la Norma establece, con carácter previo,
una serie de consideraciones generales para la presentación de los estados financieros, destacando, entre otros aspectos, la finalidad y componentes de los estados financieros, los aspectos prácticos de las características cualitativas de la información financiera así como las hipótesis
fundamentales recogidas en el propio Marco Conceptual –empresa en
funcionamiento y devengo–. Una vez efectuado un repaso general
sobre las bases de presentación, la Norma se ocupa, por una parte, de
establecer la estructura de los estados financieros y, por otra, de prescribir su contenido mínimo. En consecuencia, y por exclusión, no se
ocupa en modo alguno de los criterios de reconocimiento y medición
de las distintas partidas de los estados financieros. Tales criterios, junto
5
Véase la NIC 34 Información Financiera Intermedia.
300
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
con la información a revelar específica al respecto, se abordan en otras
Normas e Interpretaciones.
Cuando en la NIC 1 se habla de estados financieros con propósitos de
información general, se refiere a aquéllos que han sido elaborados por la
entidad para cubrir, con carácter genérico, las necesidades de los usuarios
de la información financiera que no están en condiciones de exigir información a su medida. Tal sería el caso del informe anual o de los estados
financieros presentados dentro de un folleto de información bursátil.
En principio, la NIC 1 Presentación de Estados Financieros, establece
un conjunto de requisitos aplicables a todo tipo de entidades. No obstante, se debe tener en cuenta que:
• la especificidad de la actividad financiera desarrollada por los bancos y otros establecimientos similares lleva a que se hayan fijado en
la NIC 30 Información a Revelar en los Estados Financieros de
Bancos y Entidades Financieras Similares, requisitos adicionales en
la información a suministrar por los mismos, haciendo especial hincapié no sólo en el contenido de las partidas específicas de balance
y cuenta de resultados, sino también en la información a suministrar
sobre los riesgos derivados de la actividad bancaria; y
• la Norma emplea terminología propia de las entidades con ánimo de
lucro, incluyendo por tanto a las empresas de propiedad gubernamental. En consecuencia aquellas entidades no lucrativas, públicas o
privadas, que deseen aplicar esta norma tendrán que adaptar o
modificar la denominación de determinadas partidas o incluso cambiar la estructura de los estados financieros.
1.
Finalidad y componentes de los estados financieros
La finalidad de los estados financieros con propósitos de información
general es suministrar información acerca de la situación financiera de
301
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
la entidad –activos, pasivos y patrimonio neto, de su rendimiento financiero– ingresos, gastos, pérdidas y ganancias, así como de sus flujos de
efectivo, de tal forma que sea de utilidad a una amplia variedad de
usuarios al tomar sus decisiones económicas.
El logro de éste objetivo pasa por ofrecer un conjunto completo de
estados financieros, que incluirá obligatoriamente los siguientes componentes:
a) Estados financieros principales:
– balance;
– cuenta de resultados;
– un estado de cambios en el patrimonio neto que muestre todos
los cambios habidos en el patrimonio neto; o bien los cambios en
el patrimonio neto distintos de los procedentes de las operaciones
con los propietarios del mismo, cuando actúan como tales;
– estado de flujos de efectivo; y
b) Notas explicativas, donde se incluirá un resumen de las políticas contables más significativas y otras notas explicativas a los estados financieros principales, tales como descripciones narrativas o desagregaciones de partidas reveladas en tales estados. Asimismo, las notas
contendrán información sobre las partidas que no cumplan las condiciones para ser reconocidas en los estados principales.
Cualquier otro informe o estado presentado aparte de los estados financieros descritos están fuera del alcance de las NIIF. Tal sería el caso del
informe financiero, equivalente al informe de gestión presentado por
una empresa española que presente balance y memoria en su formato
normal, elaborado por los administradores que describa y explique los
principales extremos de la actividad llevada a cabo por la entidad, así
como las principales incertidumbres a las que se enfrenta. Análogamente, las NIIF tampoco obligarían a la presentación de información
302
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
de carácter medioambiental, ni de generación y reparto del valor añadido, ni, en general, cualquier otra distinta de la prescrita como obligatoria en el párrafo precedente. Al respecto cabe señalar que si bien en
la versión anterior de la NIC 1 (revisada en 1997), se aconsejaba a las
empresas presentar información adicional siempre que la gerencia
entendiera que ayudaría a los usuarios en la toma de decisiones, la
Norma revisada en 2003 no se pronuncia en sentido alguno.
2.
El concepto de presentación razonable en las NIIF
Si en el apartado anterior se ha remarcado que el objetivo de los estados financieros se concretaba en suministrar información acerca de la
situación y rendimiento financieros de la entidad, así como sus flujos
de efectivo, debemos añadir que dicha información, como no podía ser
de otra forma, debe reflejar fielmente tales magnitudes. Y es que, la
presentación razonable exige la representación fiel de los efectos de las
transacciones, así como de otros sucesos y condiciones de acuerdo con
los criterios de reconocimiento para activos, pasivos, ingresos y gastos
fijados en el Marco Conceptual. En este sentido, y con carácter general,
se puede afirmar que los estados financieros proporcionarán una presentación razonable mediante la aplicación correcta de las NIIF, acompañada de informaciones adicionales cuando sea preciso.
Como sabemos, la interpretación de la información financiera por parte
de los usuarios de la misma exige conocer no sólo las teorías y modelos de comportamiento financiero de las empresas, sino también cuales
han sido las normas y criterios contables que subyacen detrás de los
estados financieros, ya sean NIIF, USGAAP, principios y normas de
contabilidad españoles o cualquier otra base de registro y presentación
de estados financieros. En este sentido, toda empresa cuyos estados
financieros cumplan las NIIF deberá efectuar una declaración explícita
y sin reservas de tal cumplimiento en las notas. En suma, debe quedar
303
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
claro que se están cumpliendo todos los requisitos exigidos en las normas. Por ello, y con el fin de no restar fiabilidad a la información financiera, no deberá declararse que los estados financieros siguen las NIIF,
a menos que aquéllos cumplan, sin reservas, con todos los requisitos
contemplados. En este sentido, como puede observarse en los estados
financieros de Amadeus Global Travel Distribution, S.A. recogidos en
el apéndice final de ésta monografía, la entidad está obligada a incluir
en las notas a los estados financieros, dentro de las bases de presentación, una declaración del siguiente tipo “Los estados financieros han
sido preparados de acuerdo con Normas Internacionales de
Información Financiera”.
En consecuencia, se entiende que no estarían aplicando NIIF aquellas
empresas que declaren que sus estados financieros están basados, o
inspirados, en los criterios de las NIIF. De forma análoga, tampoco las
estarían aplicando si declarasen que los estados financieros han sido
preparados de acuerdo con la práctica totalidad de las NIIF excepto en
lo referente, por ejemplo, a la NIC 32 y 39. Entonces, como en el
DOUE no están publicadas, por el momento, la NIC 32 y 39, ¿podría
una empresa manifestar que esta aplicando las NIC si para el reconocimiento de instrumentos financieros sigue los principios de contabilidad
nacionales? Al respecto, la respuesta no puede ser afirmativa.
Podría darse el caso, ciertamente improbable, de que la gerencia llegara a la conclusión de que cumplir con un determinado requisito establecido en una Norma o Interpretación, podría dar un resultado tan
confuso que entrara en conflicto con el propio objetivo de los estados
financieros, establecido en el Marco Conceptual6. Si se produjera esta
circunstancia, la entidad abandonará el requisito, siempre que el marco
legal aplicable exija, o bien no prohíba, este abandono, revelando obli6
Entraría en conflicto cuando no represente fielmente las transacciones, así como los
demás sucesos y condiciones que debiera representar, o podría razonablemente esperarse que representara y, en consecuencia, sería probable que influyera en las decisiones
económicas tomadas por los usuarios a partir de los estados financieros.
304
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
gatoriamente la información contenida en la primera columna del
CUADRO I. Veamos un ejemplo:
Ejemplo de abandono de un requisito contenido en las NIIF
Una empresa se dedica a la comercialización de planchas de acero para la construcción de buques. Dadas las características físicas particulares de sus existencias, relativas a la dimensión y peso de las planchas de acero, la empresa viene
empleando para la medición del coste de los inventarios la formula última entrada
primera salida (LIFO).
Aunque en la NIC 2, revisada en 2003, no se permite el uso de la fórmula última
entrada primera salida (LIFO), en la medición del coste de los inventarios, la
gerencia cree conveniente mantener tal criterio, permitido por el marco legal de
su país, debiendo revelar la información exigida al respecto7.
Asimismo, si la entidad hubiera dejado de aplicar, en algún ejercicio
anterior, un requerimiento establecido en una Norma o una
Interpretación, y tal abandono afectara a los importes reconocidos en
los estados financieros del ejercicio actual, se revelará la siguiente
información:
a) el título de la Norma o Interpretación que la entidad ha dejado de
cumplir, la naturaleza de la disensión sobre la misma, con el tratamiento que la Norma o Interpretación requeriría, las razones por las
que ese tratamiento sería confuso y entraría en conflicto con el objetivo de los estados financieros fijado en el Marco Conceptual, así
como el tratamiento alternativo adoptado; y
b) para cada ejercicio sobre el que se presente información, el impacto
financiero que haya supuesto el abandono descrito sobre cada partida de los estados financieros que habría sido presentada cumpliendo con el requisito en cuestión.
7
Véase la primera columna del CUADRO I.
305
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
También podría darse el caso, igualmente excepcional, de que la
gerencia llegara a la conclusión de que cumplir con un requisito establecido en una Norma o Interpretación, podría dar un resultado tan
confuso que entrara en conflicto con el objetivo de los estados financieros, establecido en el Marco Conceptual, pero el marco legal le
prohibiera abandonar este requerimiento, la entidad deberá reducir al
máximo los aspectos de cumplimiento que perciba como motivos de la
confusión, mediante la revelación de la información contenida en el la
segunda columna del CUADRO I.
CUADRO I
Información a revelar en el caso de que la gerencia
abandonara un requisito según si:
a) el marco legal no prohíbe apartarse o
exige apartarse del requisito
a) los estados financieros presentan
razonablemente la situación y rendimiento financieros, así como de los
flujos de efectivo de la entidad;
b) se ha cumplido con las Normas y las
Interpretaciones aplicables, excepto
en el requisito abandonado;
c) el título de la Norma o Interpretación
que la entidad ha dejado de cumplir,
la naturaleza de la disensión sobre la
misma, con el tratamiento que la
Norma o Interpretación requeriría, las
razones por las que ese tratamiento
sería confuso y entraría en conflicto
con el objetivo de los estados financieros fijado en el Marco Conceptual,
así como el tratamiento alternativo
adoptado; y
d) para cada ejercicio sobre el que se
presente información, el impacto
financiero que haya supuesto el abandono descrito sobre cada partida de
los estados financieros que habría
sido presentada cumpliendo con el
requisito en cuestión.
306
b) el marco legal prohíbe apartarse del
requisito:
a) el título de la Norma o Interpretación
en cuestión, la naturaleza del requerimiento, así como la razón por la cual
la gerencia ha llegado a la conclusión
de que el cumplimiento del mismo
causaría tanta confusión que entraría
en conflicto con el objetivo de los
estados financieros fijado en el Marco
Conceptual; y
b) para cada ejercicio presentado, los
ajustes a cada partida de los estados
financieros que la gerencia ha concluido que serían necesarios para
alcanzar una presentación razonable.
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
3.
Hipótesis fundamentales: empresa en funcionamiento y devengo
Los estados financieros se prepararán bajo la hipótesis de empresa en
funcionamiento, a menos que la gerencia pretenda liquidar la empresa
o cesar en su actividad, o bien no exista otra alternativa más realista
que proceder de una de estas formas. En el caso de que los estados
financieros no se preparen bajo la hipótesis de empresa en funcionamiento, tal hecho será objeto de revelación explícita, junto con las
hipótesis alternativas sobre las que han sido elaborados, así como las
razones por las que la entidad no puede ser considerada como una
empresa en funcionamiento.
Cabe destacar que al preparar los estados financieros, la gerencia debe
realizar una evaluación sobre la posibilidad de que la entidad continúe
en funcionamiento. Si de la evaluación se desprendiera la existencia de
incertidumbres importantes, relativas a sucesos o condiciones que pueden aportar dudas significativas sobre la posibilidad de que la empresa
siga funcionando normalmente, procederá a revelarlas en los estados
financieros. Para ello, la gerencia considerará toda la información disponible para el futuro previsible, que debe cubrir al menos, pero no
estar limitada, los doce meses siguientes a la fecha del balance.
Con esta declaración de los administradores, la responsabilidad de
omitir información sobre la continuidad de la empresa ya no sólo recaerá sobre el auditor, sino también sobre los propios administradores
que deberán poner de manifiesto los problemas que pudieran impedir
la continuidad de la empresa en su negocio.
Cuando la entidad tenga un historial de explotación rentable, así como
facilidades de acceso al crédito financiero, la conclusión de que utilizar la hipótesis de empresa en funcionamiento es lo apropiado, puede
alcanzarse sin realizar un análisis detallado. En otros casos, la gerencia
tendrá que considerar y ponderar una amplia gama de factores relacionados, entre otros, con la rentabilidad actual y futura, las expectativas
307
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
de reembolso de la deuda y las fuentes potenciales de sustitución de la
financiación existente.
Salvo en lo relacionado con la información sobre flujo de efectivo, la
entidad preparará sus estados financieros utilizando la hipótesis contable del devengo. Cuando se usa la hipótesis contable del devengo, los
elementos de los estados financieros se reconocerán como activos,
pasivos, patrimonio neto, ingresos y gastos, cuando satisfagan las definiciones y los criterios de reconocimiento previstos en el Marco
Conceptual para tales elementos.
4.
Uniformidad e importancia relativa
Con el fin de facilitar la comprensión de los estados financieros, y con
carácter general, la presentación y clasificación de las partidas en los
estados financieros, se conservarán de un ejercicio a otro a menos que:
a) se ponga de manifiesto, tras un cambio en la naturaleza de las actividades de la empresa o una revisión de la presentación de sus estados
financieros, que sería más apropiada otra presentación u otra clasificación; o
b) una Norma o Interpretación exija un cambio en la presentación.
Como más adelante veremos, la Norma, aunque sí exige un contenido
mínimo, no contempla formato alguno para los estados financieros. En
este contexto, cada clase de partidas de similar naturaleza o función,
que posea la suficiente importancia relativa, deberá ser presentada por
separado en los estados financieros, agrupando aquellas partidas que
por sí solas no tengan la suficiente importancia relativa con otras de
similar naturaleza o función.
Queda pues a la consideración de la gerencia si determinada información o partida tiene importancia relativa o materialidad. En este senti308
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
do, la Norma trata de clarificar el concepto de importancia relativa,
indicando que las omisiones o las inexactitudes de partidas tienen
importancia relativa (o son materiales) si pueden, individualmente o en
su conjunto, influir en las decisiones económicas tomadas por los usuarios a partir de los estados financieros. La materialidad depende del
importe y la naturaleza de la omisión o inexactitud, enjuiciada en función de las circunstancias particulares en que se haya producido.
La aplicación del concepto de importancia relativa implica que no es
necesario cumplir un requerimiento específico, que esté contenido en
una Norma o en una Interpretación, si la información correspondiente
carece de importancia relativa.
5.
Compensación e información comparativa
Con el fin de no enturbiar la capacidad de análisis de los usuarios de la
información financiera, la Norma no permite compensar activos con
pasivos, ni ingresos con gastos, salvo cuando la compensación sea exigida o esté permitida por alguna Norma o Interpretación. La presentación de los activos netos de correcciones valorativas, como por ejemplo cuando se presentan las existencias netas de las rebajas de valor
por obsolescencia y las deudas de clientes netas de las rebajas de valor
por créditos incobrables, no constituye un caso de compensación de
partidas. Al respecto, téngase en cuenta que el reflejo contable del
deterioro experimentado en el valor de un activo no implica hablar, en
el contexto de las NIIF, de provisiones. Al contrario, el concepto de
provisión se asocia más bien a pasivos en los que existe incertidumbre
acerca de su cuantía o vencimiento.
Los ingresos8 ordinarios se evalúan según el valor razonable de la contrapartida, recibida o por recibir, teniendo en cuenta el importe de
8
Véase NIC 18 Ingresos Ordinarios.
309
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
cualquier descuento comercial y rebaja por volumen de ventas que
sean practicadas por la entidad. Asimismo, los resultados derivados de
aquellas transacciones accesorias respecto a las actividades que generan los ingresos ordinarios más importantes, se presentarán compensando los ingresos con los gastos que genere la misma operación, siempre
que este tipo de presentación refleje el fondo de la transacción. De éste
modo, los resultados por la venta o abandono de activos fijos se suelen
presentar netos, deduciendo del importe recibido por la venta el valor
contable del activo y los gastos relacionados con la enajenación o
abandono.
Además de lo anterior, las pérdidas y ganancias que procedan de un
grupo de transacciones similares, se presentarán compensando los
importes correspondientes, como sucede por ejemplo en el caso de las
diferencias de cambio en moneda extranjera, o bien en el caso de pérdidas y ganancias derivadas de instrumentos financieros mantenidos
para negociar. Sin embargo, se procederá a presentar tales pérdidas y
ganancias de forma separada si tienen importancia relativa.
De novedosa podemos calificar también la ampliación de la exigencia de suministrar información comparativa, respecto del ejercicio
anterior, no sólo para toda clase de información numérica incluida en
los estados financieros, sino también en la información de tipo descriptivo y narrativo contenida en las notas, siempre que ello sea relevante para la adecuada comprensión de los estados financieros del
ejercicio actual.
Por ejemplo, los detalles de un juicio pendiente, cuyo desenlace era
incierto en la fecha del balance anterior, y está todavía por resolver, se
deben incluir también en la información del ejercicio actual. Los usuarios encontrarán de interés saber que la incertidumbre existía ya en la
fecha del anterior balance, así como de los pasos que se han dado
durante el ejercicio actual para tratar de resolverla.
310
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Cuando se modifica la forma de presentación o la clasificación de las
partidas en los estados financieros, también se cambiarán los importes
correspondientes a la información comparativa, a menos que resulte
impracticable hacerlo. En este sentido, y con carácter general, se
entiende que la aplicación de un requisito es impracticable (o imposible) cuando la entidad no puede aplicarlo tras efectuar un esfuerzo
razonable para hacerlo. Llegados a este punto debemos señalar que el
concepto de esfuerzo razonable se nos antoja excesivamente abierto y
sujeto a interpretaciones distintas. No obstante, no cabe duda que se
pueden dar situaciones en la práctica que supongan la imposibilidad
de reexpresar los datos comparativos. Por ejemplo algunos datos pueden haber sido calculados, en ejercicios anteriores, de forma que no
permitan ser reclasificados y, por tanto, no sea posible calcular los
datos comparativos necesarios.
En cualquier caso, y sin entrar en mayores discusiones, se podrían dar
dos situaciones distintas, dando lugar a sendas informaciones que aparecen contenidas en el CUADRO II:
CUADRO II
Información a revelar en el caso de modificación
en la forma de presentación
Si los importes comparativos se reclasifican
Si resulta impracticable reclasificar los
importes comparativos
• la naturaleza de la reclasificación;
• el importe de cada partida o grupo de
partidas que se han reclasificado; y
• el motivo de la reclasificación.
• el motivo para no reclasificar los
importes; y
• la naturaleza de los ajustes que tendrían que haberse efectuado si los importes hubieran sido reclasificados.
311
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
6.
Contenido e identificación de los estados financieros
Entre los aspectos que más pueden inquietarnos, a los que estamos acostumbrados a cierto grado de rigidez, cabría destacar el hecho de que las
NIIF no establecen ningún formato de presentación para los estados
financieros principales, si bien sí se exige un contenido mínimo, especificando aquellas partidas que deben presentarse obligatoriamente en los
estados financieros principales. En consecuencia, existen otras partidas
que la empresa podrá incluirlas en los estados principales o en las notas.
Así, a modo de ejemplo, el importe de los dividendos y dividendos por
acción puede aparecer al final de la cuenta de resultados o, alternativamente, en el estado de cambios en el patrimonio neto o en las notas.
A nuestro entender, observamos una ausencia de normalización mínima deseable a efectos de presentación, dejando demasiada libertad a la
empresa a la hora de decidir el formato de los estados financieros en
detrimento de la comparabilidad de la información financiera. No obstante, y en su defensa, cabría argumentar que el establecimiento de un
contenido mínimo para los estados financieros salva, al menos en
parte, el problema de la comparabilidad.
Queda pues en manos de la gerencia la decisión de incorporar determinada información en uno u otro estado pensando en el usuario final de la
información financiera. En efecto, la NIC 1 exige que determinadas partidas se presenten en el cuerpo del balance, de la cuenta de resultados y
del estado de cambios en el patrimonio neto, mientras que otras pueden
incluirse tanto en los estados principales como en las notas. Por otro
lado, en la NIC 7 se establecen los requisitos de presentación para el
estado de flujos de efectivo, tampoco encorsetados en un único formato.
Cuando en la NIC 1 se utiliza el término “información a revelar” debe
entenderse en su más amplio sentido, incluyendo en él tanto la información que se encuentra en el cuerpo del balance, de la cuenta de
resultados, del estado de cambios en el patrimonio neto y del estado de
312
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
flujos de efectivo, como la que se desarrolla en las notas referidas a los
mismos. Además debe quedar claro que la obligación de revelar información contenida en otras Normas e Interpretaciones se incluirán,
indistintamente y salvo que en aquéllas se especifique lo contrario, en
el cuerpo de los estados financieros (ya sea en el balance, la cuenta de
resultados, el estado de cambios en el patrimonio neto o el estado de
flujos de efectivo) o en las notas.
Como quedó puesto de manifiesto en el apartado 2.1., las NIIF se aplican sólo a los estados financieros, y no afectan al resto de la información presentada en el informe anual o en otro documento. Por tanto,
los estados financieros estarán claramente identificados, y se habrán de
separar de cualquier otra información publicada en el mismo documento. De este modo los usuarios serán capaces de distinguir la información que se prepara utilizando las NIIF, de cualquier otro tipo de
información que, aunque pudiera ser útil para sus fines, no está sujeta a
los requerimientos de aquéllas.
En el CUADRO III se recogen los datos que deben figurar en lugar destacado, y repetirse cuantas veces sea necesario, generalmente la cabecera
de página o en el encabezamiento de las columnas del estado correspondiente, para una correcta comprensión de la información presentada:
CUADRO III
Datos a incluir en los estados financieros
• el motivo de la reclasificación;
• el nombre u otro tipo de identificación, de la empresa que presenta la información,
así como cualquier cambio en esa información respecto al balance precedente;
• si los estados financieros pertenecen a la entidad individual o a un grupo de entidades;
• la fecha del balance o el período cubierto por los estados financieros, según resulte
apropiado al componente específico de los estados financieros en cuestión;
• la moneda de presentación, tal y como se define en la NIC 21 Efectos de las
Variaciones en las Tasas de Cambio de la Moneda Extranjera; y
• el nivel de precisión o redondeo utilizado al presentar las cifras de los estados
financieros (p.e. miles o millones de unidades monetarias).
313
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Los estados financieros deberán ser objeto de presentación con una
periodicidad que, como mínimo, ha de ser anual. Cuando cambie la
fecha del balance de la entidad y presente estados financieros para un
período contable mayor o menor a un año, la entidad deberá informar
del período concreto cubierto por los estados financieros, y además de
la razón para usar un período más corto o más largo; y el hecho de que
no sean totalmente comparables las cifras comparativas que se ofrecen
en la cuenta de resultados, en el estado de cambios en el patrimonio
neto, en el estado de flujo de efectivo y en las notas correspondientes.
Ejemplo de aplicación:
Supóngase que tras la adquisición de una filial por parte la dominante, se hubiera
adaptado la fecha de cierre de aquella a la de éstas, siendo la fecha de cierre de la
dominante 30 de junio mientras que la de la filial era 31 de diciembre. En consecuencia la filial presenta sus últimos estados financieros fechados a 30 de junio de
20X5.
La filial deberá revelar en las notas la siguiente información:
• que el período concreto cubierto por los estados financieros es 1-1-X5 a 30-6-X5;
• la razón para usar un período más corto ha sido la adaptación a la fecha de cierre
de la dominante;
• los resultados financieros presentados no son totalmente comparables en tanto que
las cifras comparativas que se ofrecen en la cuenta de resultados, en el estado de
cambios en el patrimonio neto, en el estado de flujo de efectivo y en las notas
correspondientes se refieren a un perioro de seis meses.
III.
EL BALANCE: ESTRUCTURA Y CONTENIDO
El reconocimiento de un activo o de un pasivo en el balance implica
no sólo el estricto cumplimiento de la definición de activo o pasivo,
sino además que el valor del activo o la cuantía del desembolso a realizar pueda ser evaluada con fiabilidad. En consecuencia, y a modo de
ejemplo, no podrán reconocerse en balance buena parte de las provisiones para riesgos y gastos –previsiones–, al tratarse de estimaciones,
314
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
que no suponen una obligación actual surgida a raíz de sucesos pasados, en las que la cuantía es indeterminada.
1.
El corto y el largo plazo en el modelo IASB
Tras la última revisión de la NIC 1 se ha limitado en cierta medida la
opción existente relativa a la clasificación de las partidas del balance
de acuerdo con el criterio corriente-no corriente o en función del grado
de liquidez. Y es que, tras el proyecto de mejora de diciembre de 2003,
y aunque sigue sin ser obligatoria para todos los casos la distinción de
las partidas entre circulantes y no circulantes, sí lo es el tratamiento de
referencia, limitando con carácter excepcional la clasificación de las
partidas en función del grado de liquidez a aquellos casos en los que
proporcione un mayor grado de relevancia y fiabilidad. Además, y con
el fin de proporcionar cierto grado de coherencia en la presentación y
evitar situaciones como las que se pueden observar en los estados presentados por algunas empresas9, cuando se aplique la excepción, todos
los activos y pasivos se presentarán, de forma genérica, atendiendo al
grado de liquidez. No obstante, cabe señalar que la mayor parte de los
balances presentados hasta ahora con NIC eligieron mayoritariamente
la clasificación de partidas corrientes y no corrientes, aún teniendo
completamente abierta la opción.
Cuando el ciclo de explotación es claramente identificable, la separación entre partidas corrientes y no corrientes de activo y pasivo permiten distinguir los activos netos que forman parte del capital circulante,
de los utilizados a plazo más largo por parte de la entidad, identificando tanto los activos que se esperan realizar en el transcurso del ciclo
normal de la explotación como los pasivos que se deben liquidar en el
mismo período de tiempo.
9
Véase por ejemplo el balance presentado por RWE correspondiente al ejercicio 2002.
315
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Para algunas entidades en las que el ciclo de explotación no se puede
identificar con claridad, tales como las instituciones financieras, la presentación de activos y pasivos en orden ascendente o descendentemente de liquidez, proporciona información fiable y más relevante que la
presentación corriente-no corriente.
Con independencia del método de presentación adoptado, la empresa
deberá revelar, para cada línea que contenga una partida de activo o
pasivo, en la que se combinen cantidades que se esperen recuperar o
pagar dentro de los doce meses posteriores a la fecha del balance y
después de este intervalo de tiempo, el importe esperado a cobrar o
pagar, respectivamente, después de transcurrir doce meses a partir de
la fecha del balance.
La información sobre las fechas esperadas de realización de los activos
y pasivos es útil para evaluar la liquidez y la solvencia de la entidad. En
este sentido, la NIC 32 obliga a revelar información acerca de las
fechas de vencimiento, tanto de los activos como de los pasivos de tipo
financiero. Entre los activos financieros se encuentran las cuentas de
deudores comerciales y otras cuentas a cobrar, y entre los pasivos
financieros se encuentran las cuentas de acreedores comerciales y otras
cuentas a pagar. También es útil la información acerca de las fechas de
recuperación y vencimiento de los activos y pasivos no monetarios,
tales como existencias y provisiones, con independencia de que en el
balance se efectúe la distinción entre partidas corrientes y no corrientes. Este puede ser el caso, por ejemplo, cuando la entidad informa
sobre los saldos de existencias que espera realizar en un plazo mayor
de doce meses, desde la fecha del balance.
Si, como viene siendo la práctica común de las empresas, se hubiera
optado por la distinción corriente-no corriente, surge un nuevo problema, y es que, en este caso, la NIC 1 abre dos nuevas alternativas a la
hora de determinar cuándo un activo es corriente. Así, y de acuerdo
con la Norma, un activo deberá clasificarse como corriente cuando
satisfaga alguno de los siguientes criterios:
316
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• su saldo se espera realizar, o se tiene para su venta o consumo, en el
transcurso del ciclo normal de la explotación10 de la entidad; o
• se mantiene fundamentalmente con fines de negociación; o
• se espera realizar dentro del período de los doce meses posteriores a
la fecha del balance; o
• se trata de efectivo u otro medio equivalente al efectivo (tal y como
se define en la NIC 7 Estado de Flujos de Efectivo), cuya utilización no esté restringida, para ser intercambiado o usado para cancelar un pasivo, al menos dentro de los doce meses siguientes a la
fecha del balance.
En este sentido, y aún reconociendo que un criterio basado en el período medio de maduración sería más riguroso desde un punto de vista
técnico, no podemos obviar las dificultades prácticas que plantearía,
razón que llevará a las empresas a inclinarse con carácter general por
el criterio más habitual basado en la realización esperada o vencimiento del activo dentro del período de los doce meses siguientes tras la
fecha del balance.
Los activos no clasificados como corrientes, deben considerarse, por
exclusión, como no corrientes. En consecuencia, el término “no
corriente” incluye tanto activos tangibles –tales como el inmovilizado
material y los inmuebles de inversión–, como intangibles –patentes,
fondo de comercio...–, y financieros –inversiones en empresas del
grupo o asociadas y otros activos financieros permanentes–, con la
característica común a todos ellos de estar ligados a la empresa a largo
plazo. Entre las inversiones de carácter financiero cabe destacar las
mantenidas con empresas vinculadas al grupo, pero sin estar controladas por él, lo que suele implicar que los porcentajes de propiedad se
10
El ciclo normal de la explotación de una entidad es el período de tiempo entre la
adquisición de los materia-les, que entran en el proceso productivo, y la realización de
los productos en forma de efectivo o equivalentes al efectivo.
317
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
sitúen entre el 20% y el 50% del capital. Las demás inversiones financieras pueden estar entre los activos no corrientes, si no se va a negociar con ellas, o bien entre las corrientes, muchas veces formando parte
de los equivalentes al efectivo al tener garantizada su conversión en
liquidez con carácter prácticamente inmediato y estar sujetas a riesgos
no significativos de mercado.
Por otra parte, y siempre que la empresa hubiera efectuado la distinción entre partidas corrientes y no corrientes, el activo corriente incluirá existencias y deudores comerciales que se vayan a vender, consumir
y realizar, dentro del ciclo normal de explotación, incluso cuando los
mismos no se esperen realizar dentro del período de doce meses desde
la fecha del balance. Los activos corrientes también incluyen activos
que se mantienen inicialmente con fines de negociación (los activos
financieros pertenecientes a esta categoría son clasificados como activos financieros que se mantienen para negociar de acuerdo con la NIC
39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medición) así como
la porción corriente de los activos financieros no corrientes.
Dentro de las fuentes de financiación ajenas o pasivos de la empresa
podemos efectuar una clasificación simétrica a la ya realizada en los
activos. Así, atendiendo al plazo en el que espere liquidarse la correspondiente obligación, se podrá distinguir entre pasivos corrientes y no
corrientes. En este sentido, y de acuerdo con la NIC 1, un pasivo se clasificará como corriente cuando satisfaga alguno de los siguientes criterios:
• se espera liquidar en el curso normal de la explotación de la empresa;
• se mantiene fundamentalmente con fines de negociación;
• debe liquidarse dentro del período de doce meses desde la fecha del
balance;
• la entidad no tiene un derecho incondicional para diferir el vencimiento del pasivo por, al menos, los doce meses siguientes a la
fecha del balance.
318
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Todos los demás pasivos deben clasificarse como no corrientes.
De la misma forma, existe simetría a la hora de aplicar las reglas para
calificar como corrientes a los pasivos. Así, aquellos pasivos relacionados con la explotación, tales como los acreedores comerciales y los
pasivos por costes de personal u otros costes de personal, se clasificarán
como corrientes incluso si su vencimiento se va a producir más allá de
los doce meses siguientes a la fecha del balance. El mismo ciclo normal
de explotación se aplicará a la clasificación de los activos y pasivos de
la entidad. Cuando el ciclo normal de la explotación no sea claramente
identificable, se supondrá que su duración es de doce meses.
También existen pasivos corrientes que no proceden del ciclo normal
de la explotación, pero deben ser atendidos porque vencen dentro de
los doce meses siguientes a la fecha del balance o se mantienen fundamentalmente con propósitos de negociación. Son ejemplos de este tipo
los pasivos financieros mantenidos para negociar de acuerdo con la
11
NIC 39 , los descubiertos bancarios, la parte corriente de los pasivos
no corrientes, los dividendos a pagar, los impuestos sobre las ganancias
y otras cuentas a pagar no comerciales. Los préstamos que financian el
capital circulante a largo plazo, siempre que no deban liquidarse antes
de doce meses, se clasificarán como pasivos no corrientes.
Como consecuencia del proyecto de mejora a la NIC 1, la entidad estará obligada a clasificar sus pasivos financieros como corrientes, cuando
éstos deban liquidarse dentro de los doce meses siguientes a la fecha
del balance, aunque:
• el plazo original del pasivo fuera un período superior a doce meses; y
• exista un acuerdo de refinanciación a largo plazo, o para la reprogramación de los pagos, que se haya concluido después de la fecha
11 Entre los pasivos financieros que se mantienen para negociar con ellos se encuentran:
los derivados que son pasivos y que no son instrumentos de cobertura, y la obligación de
devolver a terceros títulos tomados en prés-tamo por un vendedor en corto.
319
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
del balance y antes de que los estados financieros sean formulados o
autorizados para su emisión.
En el CUADRO IV se sintetizan algunas situaciones que se podrían producir y su efecto en cuanto a la clasificación del pasivo como corriente
o no corriente.
CUADRO IV
Clasificación del pasivo como corriente-no corriente
Situaciones posibles e incidencia en la clasificación de los pasivos
Corriente
Si la entidad espera renovar o refinanciar algún pasivo, y tiene
discrecionalidad para hacerlo al menos durante los doce meses
siguientes a la fecha del balance, de acuerdo con las condiciones
de un préstamo existente.
X
Si la refinanciación por los doce meses siguientes a la fecha del
balance no queda a discreción de la empresa.
X
Si existe un acuerdo de refinanciación a largo plazo que se haya
concluido después de la fecha del balance y antes de que los
estados financieros sean formulados o autorizados para su emisión.
X
Si la entidad incumple un compromiso adquirido en un contrato
de préstamo a largo plazo en o antes de la fecha del balance, con
el efecto de que el pasivo se haga exigible a voluntad del prestamista.
X
Si en el caso de incumplimiento de un compromiso en un contrato de préstamo a largo plazo, el prestamista hubiera acordado,
después de la fecha del balance y antes de que los estados financieros hubieran sido autorizados para su emisión, no exigir el
pago como consecuencia del incumplimiento.
X
Si en el caso de incumplimiento de un compromiso en un contrato de préstamo a largo plazo, el prestamista hubiese acordado, en
la fecha del balance, conceder un período de gracia que finalice
al menos doce meses después de esta fecha, dentro de cuyo
plazo la entidad puede rectificar el incumplimiento y durante el
cual el prestamista no puede exigir el pago.
X
320
No
corriente
X
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Como criterio general aplicable a todos los casos señalados en el CUADRO IV se puede afirmar que, un pasivo se clasificará como corriente
cuando, a la fecha del balance, la entidad no tiene un derecho incondicional de diferir el vencimiento del pasivo por, al menos, doce meses
tras dicha fecha.
Ejemplo de aplicación
Supóngase que un contrato de préstamo a largo plazo incorpora una cláusula por la
que el prestamista puede hacer exigible el reembolso del pasivo a su voluntad si no
se cumplen unas condiciones de rentabilidad mínima y de endeudamiento máximo
fijadas en el contrato de préstamo. Antes de la fecha del balance la entidad supera el
límite máximo de endeudamiento fijado en las condiciones del préstamo. En consecuencia, el pasivo debe clasificarse como corriente porque, a la fecha del balance, la
entidad no tiene un derecho incondicional a diferir el vencimiento por, al menos,
doce meses tras dicha fecha.
Si el prestamista hubiera acordado, después de la fecha del balance y antes de que
los estados financieros hubieran sido autorizados para su emisión, no exigir el pago
como consecuencia del incumplimiento, también debería clasificarse el pasivo como
corriente.
Sólo en el caso de que el prestamista hubiese acordado, en la fecha del balance, conceder un período de gracia que finalice al menos doce meses después de esta fecha,
dentro de cuyo plazo la entidad pueda rectificar el incumplimiento y durante el cual
el prestamista no puede exigir el pago inmediato, el pasivo será clasificado como no
corriente.
Respecto a los préstamos clasificados como pasivos corrientes, si se
12
produjeran cualquiera de las situaciones descritas entre la fecha del
balance y la fecha en que los estados financieros son formulados o
autorizados para su emisión, la entidad estaría obligada a revelar la
correspondiente información como hechos ocurridos después de la
fecha del balance que no implican ajustes, de acuerdo con la NIC 10
Hechos Ocurridos Después de la Fecha del Balance.
12
Refinanciación a largo plazo, rectificación del incumplimiento del contrato de préstamo a largo plazo o concesión, por parte del prestamista, de un período de gracia para
rectificar el incumplimiento del contrato de préstamo a largo plazo que finalice al menos
doce meses después de la fecha del balance.
321
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
2.
Contenido del balance: una aplicación práctica
Aunque para muchos sería deseable la existencia de un formato único
de presentación, la NIC 1 se limita a establecer un contenido mínimo a
considerar en el cuerpo del balance de situación. Así, y de acuerdo con
el pronunciamiento internacional, se deben incluir líneas con los
importes que correspondan a las siguientes partidas:
a) inmovilizado material13;
b) inmuebles de inversión;
c) activos inmateriales;
d) inversiones financieras (excluidas las mencionadas en los apartados
(e),(h) e (i) posteriores);
e) inversiones contabilizadas utilizando el método de la participación;
f) activos biológicos
g) existencias;
h) deudores comerciales y otras cuentas a cobrar;
i) efectivo y otros medios líquidos equivalentes;
j) acreedores comerciales y otras cuentas a pagar;
k) provisiones;
l) pasivos financieros (excluyendo los importes mencionados en los
apartados (j) y (k) anteriores);
m) pasivos y activos por impuestos corrientes;
n) pasivos por impuestos diferidos y activos por impuestos diferidos14;
13
En la traducción oficial del IASB corresponde a Propiedades, planta y equipo.
14 Si se efectúa la clasificación corriente no corriente, estas partidas se considerarán no
corrientes.
322
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
o) intereses minoritarios, presentados dentro del patrimonio neto; y
p) capital emitido y reservas atribuibles a los poseedores del capital de
la dominante.
Este contenido mínimo, deberá ampliarse añadiendo líneas adicionales
cuando se considere relevante para la comprensión de la situación
financiera de la entidad. En este sentido, la gerencia ampliará el contenido mínimo, presentando partidas adicionales basándose en una evaluación de:
a) la naturaleza y liquidez de los activos, lo que llevará, por ejemplo, a
identificar el fondo de comercio, los gastos de desarrollo capitalizados, y a separar los activos monetarios de los no monetarios;
b) la función de los activos dentro de la empresa, lo que llevará a presentar por separado las propiedades revaluadas de las llevadas al coste histórico, los activos de explotación y los financieros, y
c) os importes, naturaleza y plazo de los pasivos, lo que llevará, por
ejemplo, a una presentación por separado de los préstamos y provisiones con coste de aquellos que no lo tienen, debidamente clasificados como corrientes o no corrientes.
En el CUADRO V se muestra, a modo ilustrativo, el balance presentado
por el grupo RWE que, como puede observarse, cumple con el contenido mínimo exigido. Obsérvese que se muestran, a efectos didácticos,
partidas adicionales que aunque aparecen sin importe podrían haberse
incluido como contenido adicional.
2
Puede verse el DOUE: L 243 de 11.9.2002.
323
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
CUADRO V
Balance consolidado del Grupo RWE, a 31 de diciembre de 2002
(en millones de €)
ACTIVOS
Activos no corrientes
Inmovilizado material
• Inmuebles de inversión (1)
• Propiedades, planta y equipo (2)
Activos inmateriales
• Fondo de comercio
• Gastos de desarrollo
• Otros activos intangibles (2)
Inversiones financieras
• Participaciones en grupo
• Inversiones a vencimiento
• Disponible para la venta
Inversiones en asociadas
Impuestos anticipados
Activos corrientes
Existencias (3)
Deudores comerciales y otros
• Comerciales
• Otras cuentas por cobrar
Inversiones financieras
• Cartera de negociación
Efectivo y otros medios líquidos equivalentes
Otros activos corrientes (periodificación)
Total activo
2002
2001
33.779
18.518
32.310
8.502
5.250
3.756
4.030
7.593
69.170
4.614
8.399
57.581
3.505
16.371
3.643
15.244
8.459
10.611
2.143
625
31.103
3.842
528
33.868
100.273
91.449
(1) Distinguiendo, en las notas, si aparecen valoradas a coste histórico o a valor
razonable.
(2) Distinguiendo, en las notas, si aparecen valoradas a coste histórico o a valor
revaluado.
(3) Distinguiendo, en las notas, si son activos para ser vendidos en el curso normal
de la explotación, en proceso de producción o en forma de materiales para ser
consumidos en el proceso de producción.
324
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
CUADRO V (cont.)
Balance consolidado del Grupo RWE, a 31 de diciembre de 2002
(en millones de €)
PASIVOS Y PATRIMONIO (NETO)
a) Patrimonio neto atribuible a los socios
de la dominante (4)
Capital emitido
Reservas
Ganancias netas no reconocidas
en el estado de resultados
Ganancia neta del período
b) Intereses minoritarios
Patrimonio neto total (a + b)
Pasivo corriente
Con intereses
• Préstamos con intereses
• Otros pasivos con intereses
No remunerados (5)
• Impuestos diferidos
Pasivo corriente
Remunerado
• Porción de los préstamos a largo plazo
con vencimiento a corto
• Préstamos a corto con intereses
No remunerado
• Comerciales y otras cuentas a pagar
• Provisiones a corto plazo (6)
• Otros pasivos corrientes (periodificación)
Total pasivo y patrimonio neto
2002
2001
6.429
7.730
8.924
11.129
23.935
11.408
6.566
30.501
6.206
17.614
3.505
3.643
7.000
9.000
10.205
40.187
3.456
60.848
10.127
40.383
3.196
62.706
100.273
91.449
(4) Obsérvese que, como vemos en esta empresa, no es necesario desglosar en el
estado principal el importe del patrimonio neto. Asimismo, téngase en cuenta que
los desembolsos pendientes sobre acciones y la autocartera son partidas que minoran los fondos propios.
(5) Identificando la naturaleza del pasivo a largo plazo no remunerado (p.e. impuestos diferidos).
(6) Identificando la causa que las motivó (p.e. para garantías).
325
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
3.
Información a revelar en el balance o en las notas
La entidad revelará, ya sea en el balance o en las notas, subdivisiones
más detalladas de las partidas del balance atendiendo a las exigencias
contenidas en las NIIF, así como a la naturaleza, importe o función de
las partidas. Estos factores, se utilizarán también para decidir sobre los
criterios de subdivisión, fijándose el nivel de información suministrada
de forma diferente para cada partida, así:
• los activos fijos materiales se desagregarán por clases o grupos,
según lo establecido en la NIC 16;
• las cuentas a cobrar se descompondrán en función de si proceden
de clientes comerciales, de partes vinculadas, de anticipos o de otras
partidas;
• las existencias se subdividirán, de acuerdo con la NIC 2, Existencias,
en categorías tales como mercaderías, materias primas, materiales,
productos en curso y productos terminados;
• las provisiones se desglosarán, de forma que se muestren por separado las que corresponden a provisiones por prestaciones a empleados
y el resto; y
• el patrimonio neto se desglosará de forma que muestre por separado
las distintas clases de aportaciones a título de capital, primas de emisión y reservas.
Por último, cabe destacar que la entidad deberá revelar, ya sea en el
balance o en las notas, una descripción de la naturaleza y destino de
cada partida de reservas que figure en el patrimonio neto. Además
revelará, para cada una de las clases de capital aportado:
• el número de acciones autorizadas para su emisión;
• el número de acciones emitidas y desembolsadas totalmente, así
como las emitidas pero aún no desembolsadas en su totalidad;
326
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• el valor nominal de las acciones, o el hecho de que no poseen valor
nominal;
• una conciliación entre el número de acciones en circulación al principio y al final del ejercicio;
• los derechos, preferencias y restricciones correspondientes a esta
clase de acciones, incluyendo los que se refieren a la percepción de
dividendos y al reembolso del capital;
• las acciones que están en poder de la misma empresa, o bien de sus
dependientes o asociadas; y
• las acciones reservadas para emisión por causa de la existencia de
opciones o contratos para la venta de acciones, describiendo las
condiciones e importes correspondientes.
IV.
1.
LA CUENTA DE RESULTADOS: ESTRUCTURA
Y CONTENIDO
Alternativas de presentación
La cuenta de resultados se puede presentar en formato horizontal, esto
es en forma de cuenta o, como viene siendo práctica habitual en las
empresas que presentan sus estados financieros de acuerdo con NIIF,
en forma de estado, empleando un formato vertical en el que se presentan los resultados en cascada. Por otra parte, la entidad puede clasificar los gastos de explotación por su naturaleza, de forma análoga a
como viene recogido en el Plan General de Contabilidad, o bien por la
función que cumplen en la explotación (coste de ventas, gastos de
administración, comerciales...), según cual de las dos proporcione una
327
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
información que sea fiable y más relevante. No obstante, si se optase
por clasificar los gastos por función, se debe revelar información adicional sobre la naturaleza de tales gastos, incluyendo al menos el
importe de los gastos de personal así como los correspondientes a
amortizaciones. Por último, cabe señalar que la clasificación de los
gastos de explotación no debe presentarse necesariamente en el estado
principal, aunque sería lo más aconsejable, sino que puede ofrecerse el
detalle en las notas al estado correspondiente.
Con carácter general podemos afirmar que todas las partidas de ingreso
o de gasto reconocidas en el período, deberán ser incluidas en el beneficio o pérdida del mismo, a menos que una Norma o una Interpretación establezca lo contrario. Y es que, pueden existir circunstancias en
las que determinadas partidas podrían ser excluidas de la ganancia o
pérdida del período corriente. La NIC 8 se ocupa de dos de tales circunstancias: la corrección de errores y el efecto de los cambios en las
políticas contables. En otras Normas se aborda el caso de partidas que,
cumpliendo la definición de ingreso o gasto establecida en el Marco
Conceptual, se excluyen normalmente de las pérdidas y ganancias del
período corriente. Ejemplos de las mismas podrían ser las reservas de
15
revalorización , las ganancias o pérdidas específicas que surgen de la
conversión de los estados financieros de una operación en moneda
extranjera16 y las ganancias o pérdidas derivadas de la revalorización
de activos financieros disponibles para la venta17.
2.
Contenido de la cuenta de resultados: una aplicación práctica
Aunque no se define un formato concreto, la norma internacional considera, de forma simétrica a como hemos visto en el balance, un con15
Véase la NIC 16.
16
Véase la NIC 21.
17
Véase la NIC 39.
328
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
junto mínimo de partidas que deben incluirse en el cuerpo del estado
de resultados:
a) ingresos ordinarios;
b) gastos financieros;
c) participación en las pérdidas y ganancias de las empresas asociadas
y negocios conjuntos que se contabilicen según el método de la participación;
d) pérdidas o ganancias, antes de impuestos, que se hayan reconocido
por la venta o abandono de activos, así como por la cancelación de
pasivos, correspondientes a explotaciones en interrupción definitiva;
e) gasto por el impuesto sobre las ganancias;
f) ganancia o pérdida neta del ejercicio.
Además deberá revelarse en la cuenta de resultados, como distribuciones de las pérdidas o ganancias del ejercicio, la ganancia o pérdida del
período:
• atribuida a los intereses minoritarios; y
• atribuida a los poseedores del capital de la dominante.
Se deberán presentar también en la cuenta de resultados líneas adicionales que contengan otras partidas, así como agrupaciones y subtotales
de las mismas, cuando tal presentación sea relevante para la comprensión del rendimiento financiero de la entidad. Los factores a considerar
para tomar esta decisión incluirán, entre otros, la importancia relativa,
así como la naturaleza y función de los diferentes componentes de los
ingresos y los gastos. Por ejemplo, un banco habrá de modificar las
denominaciones de las partidas para cumplir los requisitos específicos
de la NIC 30.
Por lo que respecta a los resultados extraordinarios, cabe señalar que la
NIC 1 (revisada en 2003) no permite que se presenten, ni en la cuenta
329
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
de resultados ni en las notas, ninguna partida de ingresos o gastos con
la consideración de resultados extraordinarios. En este sentido, no cabe
duda que, amparados por el Plan General de Contabilidad vigente en
España, tienen la consideración de extraordinarios partidas que, o bien
deberían formar parte de resultado de la explotación de la empresa
–p.e. las subvenciones de capital traspasadas al resultado del ejercicio
deberían estar en el mismo escalón de resultados que la amortización
de los activos subvencionados–, o bien podrían identificarse como
resultados no recurrentes –p.e. resultados por venta de inmovilizado o
de cartera de control–.
Y, ¿qué hacemos con las partidas de resultados que hasta hoy estábamos convencidos de su naturaleza extraordinaria? Aunque en el apartado 4.3 ampliaremos la respuesta, podemos adelantar que cuando alguna de las partidas de ingreso o de gasto tengan importancia relativa, de
tal forma que la información respecto de ellas sea relevante para explicar el rendimiento de la empresa en el período, la naturaleza y el importe de tales partidas deberá ser revelado por separado. Entre ellas resaltamos, por su importancia los resultados procedentes de la venta de inmovilizado material, así como de inversiones a largo plazo. Estas partidas,
aunque no son consideradas por la norma como extraordinarias, deben
ser objeto de revelación por separado dado su carácter no recurrente.
Para terminar con este apartado, debe observarse que, al final de la
cuenta de resultados, debe informarse preceptivamente del importe de
los beneficios por acción, en su versión básica y diluida, calculados de
acuerdo con la NIC 33. Asimismo, se debe revelar, ya sea en la cuenta
de resultados, en las notas o en el estado de cambios en el patrimonio
neto, el importe de los dividendos cuya distribución se haya acordado
durante el período, así como el importe por acción correspondiente..
A continuación se expone en el CUADRO VI, a título meramente ilustrativo, la cuenta de resultados del grupo AMADEUS, de acuerdo con
las exigencias descritas.
330
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
CUADRO VI
Cuenta de pérdidas y ganancias consolidadas del Grupo AMADEUS
para el período terminado el 31 de diciembre de 2002
(expresado en miles de €)
2002
2001
1.856.320
1.470.854
1.785.124
1.417.628
78.020
307.446
102.553
264.943
(19.370)
(174)
13.137
301.039
3115.820
185.219
24.333)
(193)
16.507
256.294
100.086
156.838
Pérdidas de empresas asociadas
Pérdidas de empresas asociadas discontinuadas
Resultados atribuidos a socios externos
(22.671)
(15.468)
7
(19.703)
(4.412)
—
Beneficios del período
147.087
132.723
0.26
0.25
0.23
0.23
Ingresos ordinarios
Coste de ventas (1)
Gastos de ventas, generales y administración (1)
Beneficios de explotación
Gastos por intereses
Diferencias negativas de cambio
Otros ingresos (gastos), neto
Beneficios antes de impuestos
Gasto por el impuesto sobre las ganancias
Beneficios después de impuestos
Beneficio básico por acción de clase “A”, en euros
Beneficio por acción diluida de clase “A”, en euros
(1) La empresa ha optado por clasificar los gastos por función y presentarlo en el
estado principal. En consecuencia, en las notas debe revelar al menos el importe del
gasto por retribuciones al personal y amortizaciones. Asimismo, se observa como la
empresa no revela el importe de los dividendos por acción en el estado principal por
lo que deberá hacerlo en el estado de cambios en el patrimonio neto o en las notas.
3.
Información a revelar en la cuenta de resultados o en las notas
Como ya se advirtió, cuando las partidas de ingreso o gasto tengan
importancia relativa, su naturaleza e importe se revelará por separado.
En este sentido, se deberán revelar aquellas partidas de ingresos o gastos originadas por causa de:
331
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• el deterioro del valor de las existencias hasta su valor neto realizable, o de los elementos del inmovilizado material hasta su importe
recuperable, así como la reversión de tal deterioro;
• una reestructuración de las actividades de la empresa, así como la
reversión de cualquier provisión dotada para hacer frente a los costes de la misma;
• enajenaciones o abandonos de partidas del inmovilizado material;
• enajenaciones o abandonos de inversiones a largo plazo;
• explotaciones en interrupción definitiva ;
• cancelaciones de deudas por litigios; y
• otras reversiones de provisiones.
Las partidas de gastos se presentarán con la subclasificación pertinente,
a fin de poner de manifiesto los componentes, relativos al rendimiento
financiero, que puedan ser diferentes en cuanto a su frecuencia, potencial de pérdidas o ganancias y capacidad de predicción. Esta información se podrá suministrar en cualquiera de las dos formas alternativas
descritas a continuación.
a) Método de la naturaleza de los gastos. En esta forma de presentación
los gastos se agrupan en la cuenta de resultados de acuerdo con su
naturaleza (por ejemplo amortización, compras de materiales, costes
de transporte, retribuciones a los empleados, costes de publicidad) y
no se redistribuyen atendiendo a las diferentes funciones que se desarrollan en el seno de la empresa. Este método resulta simple de aplicar, puesto que no es necesario proceder a distribuir los gastos de explotación entre las diferentes funciones llevadas a cabo dentro de la
empresa. Un ejemplo de clasificación utilizando el método de la naturaleza de los gastos es el siguiente:
332
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Ingresos ordinarios
Variación de las existencias de productos terminados y en curso
Consumos de materias primas
Gastos por retribuciones a los empleados
Gastos por depreciación o amortización
Otros gastos de explotación
Total gastos de explotación
Resultado operativo (EBIT)
2.300
(90)
680
500
90
730
(1910)
390
La variación de las existencias de productos terminados y en curso
durante el período, representa un ajuste de los costes de producción,
para reflejar el hecho de que la actividad productiva ha hecho aumentar el importe de esta partida –tal sería el caso del ejemplo–, o bien que
las ventas, superando el volumen producido, han hecho disminuir el
saldo de existencias de productos terminados y en curso. En algunos
países, que utilizan esta forma de desglose, se presentan los aumentos
de las existencias de productos terminados y en curso inmediatamente
después de los ingresos. No obstante, esta forma de presentación no
debe implicar que tales partidas representen ingresos.
a) El método de la función de los gastos, o método del “coste de las ventas”, consiste en clasificar los gastos de acuerdo con su función como
parte del coste de las ventas o, por ejemplo, de las actividades de distribución o administración. Como mínimo, siguiendo este método, la
entidad revelará su coste de ventas con independencia de los otros
gastos. En ocasiones, este tipo de presentación puede suministrar, a
los usuarios, información más relevante que la ofrecida por la naturaleza de los gastos, pero hay que tener en cuenta que la distribución
de los gastos por función puede resultar arbitraria, e implicar la realización de juicios subjetivos. Un ejemplo de clasificación que utiliza
el método de gastos por función es la siguiente:
Ejemplo: Supóngase que los gastos de explotación se han repartido
entre las diferentes funciones de la empresa de acuerdo con el siguiente esquema:
333
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Distribución de los gastos por función
Gastos por retribuciones a los empleados
Gastos por depreciación y amortización
Otros gastos de explotación
Producción Comercial Administración
80%
10%
10%
66,6%
8,3%
25%
75%
15%
10%
Ingresos ordinarios
Coste de las ventas
• Consumo de materiales
• Retribuciones a empleados
• Gastos de amortización
• Otros gastos de explotación
• Variación de existencias de productos terminados y en curso.
Margen bruto
Gastos de distribución
Gastos de administración
Resultado operativo
2.300
(1.597,5)
(680)
(400)
(60)
(547,5)
90
702,5
(167)
(145,5)
390
La elección de la forma concreta de desglose, ya sea aplicando el
método de los gastos por naturaleza o el de los gastos por función,
depende tanto de factores históricos como del sector industrial donde
se enmarque la entidad, y también del tipo de organización adoptado
por la misma. Puesto que cada uno de los métodos de presentación
tiene ventajas para tipos distintos de empresas, la NIC 1 exige que la
gerencia seleccione la presentación que considere más relevante y fiable. No obstante, cuando se utiliza el método del coste de las ventas, y
puesto que la información sobre la naturaleza de ciertos gastos es útil
al predecir flujos de efectivo, se exige la presentación de datos adicionales sobre ciertos gastos por naturaleza. En este sentido, las empresas
que clasifiquen sus gastos por función revelarán información adicional
sobre la naturaleza de tales gastos, donde incluirán al menos el importe
de los gastos por amortización y el gasto por retribuciones al personal.
No cabe duda que la descomposición de los gastos por función presenta ciertas ventajas, entre las que destacamos las tres siguientes:
334
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• Permite analizar la evolución de los gastos por departamentos, posibilitando la identificación las desviaciones observadas al analizar el
margen.
• La exigibilidad de información adicional sobre la naturaleza de los
gastos evita perder la visión analítica derivada de la evolución de los
gastos por naturaleza.
• Aporta información relativa a los costes de producción, de gran utilidad para el análisis de la gestión del circulante.
A continuación se exponen, en los CUADROS VII y VIII desarrollando
el ejemplo anterior y a título meramente ilustrativo, el estado de resultados de la empresa Z, de acuerdo con los dos modelos alternativos
propuestos por la NIC 1.
335
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
CUADRO VII
Estado de resultados de la empresa Z para el período terminado
el 31 de diciembre de 20X2
(Ilustración que contiene una clasificación por función de los gastos)
(en miles de €)
Ingresos ordinarios
Coste de ventas
Margen bruto
Beneficios de explotación
Otros ingresos de explotación
Gastos de distribución
Otros gastos de explotación
Resultado operativo
Beneficios después de impuestos
Participación en los resultados de as asociadas
Gastos financieros
Ganancia o pérdida antes de impuestos
Gasto por el impuesto sobre las ganancias
Ganancia neta del período
Atribuible a: socios de la dominante
Intereses minoritarios
336
20X2
20X1
2.300
(1.597,50
702,50
307.446
–
(167)
(–)
390
185.219
–
(48)
342
1.800
(1.277,25)
522,75
264.943
–
(139,25)
(–)
265
156.838
–
(48)
217
(119,70)
(75,95)
222,30
220,00
2,30
141,05
140,00
1,05
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
CUADRO VIII
Estado de resultados de la empresa Z para el período terminado
el 31 de diciembre de 20X2
(Ilustración que contiene una clasificación por función de los gastos)
(en miles de €)
20X2
20X1
Ingresos ordinarios
Otros ingresos de explotación
Variación de inventarios de productos terminados
y en curso
Trabajos realizados por la empresa y capitalizados
2.300
1.800
90
140
–
Consumo de materias primas
Gastos por retribuciones a los empleados
Gastos por depreciación o amortización
Otros gastos de explotación
Resultado operativo
Participación en los resultados de las asociadas
Gastos financieros
Ganancia o pérdida antes de impuestos
(680)
(500)
(90)
(730)
390
–
(48)
342
(580)
(400)
(80)
(615)
265
–
(48)
217
Impuesto sobre las ganancias
Ganancia neta del período
Atribuye a: socios de la dominante
Intereses minoritarios
V.
–
(119,70)
(75,95)
222,30
220,00
2,30
141,05
140,00
1,05
EL ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO Y EL
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
Este apartado se desarrolla exhaustivamente en una monografía específica. No obstante, teniendo en cuenta la extraordinaria importancia que
revisten estos estados financieros, trataremos, siquiera sea de pasada,
sus aspectos más relevantes.
337
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
1.
El estado de cambios en el patrimonio neto:
alternativas de presentación
El estado de cambios en el patrimonio neto muestra la variación, expresada en términos cuantitativos y cualitativos, experimentada en el patrimonio neto de la entidad. Con carácter general, su formulación parte
de la identificación de los distintos componentes que integran el patrimonio neto existente al principio del período considerado para, a continuación, exponer las circunstancias que han significado variaciones
en los mismos, tales como ampliaciones de capital, capitalización de
reservas, revalorizaciones de propiedades e inversiones, resultados del
período, distribución de resultados, etc.
Se trata de un estado financiero fundamental, en tanto que del análisis
del estado de cambios en el patrimonio neto se deducen:
• las causas del crecimiento o decrecimiento experimentado en la
riqueza de los socios de la entidad, y
• la justificación de las políticas de distribución de beneficios así
como de posibles ampliaciones de capital.
De acuerdo con la NIC 1 (revisada en 2003), la entidad presentará un
estado de cambios en el patrimonio neto mostrando, en el cuerpo de
este documento:
a) las pérdidas o ganancias del ejercicio;
b) cada una de las partidas de ingresos y gastos del ejercicio que, según
lo requerido por otras Normas o Interpretaciones, se haya reconocido directamente en el patrimonio neto, así como el total de esas partidas;
c) el total de los ingresos y gastos del ejercicio (calculado como la suma
de los apartados (a) y (b) anteriores), mostrando separadamente el importe total atribuido a los propietarios del capital de la dominante y a
los intereses minoritarios; y
338
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
d) para cada uno de los componentes del patrimonio neto, los efectos
de los cambios en las políticas contables y en la corrección de errores, de acuerdo con la NIC 8.
Además, la entidad deberá presentar también, en el cuerpo del estado
de cambios en el patrimonio neto o en las notas:
a) los importes de las transacciones que los propietarios del capital han
realizado en su condición de tales, mostrando por separado las distribuciones acordadas para los mismos;
b) el saldo de las ganancias retenidas (ya se trate de importes positivos
o negativos) al principio del ejercicio y en la fecha del balance, así
como los movimientos del mismo durante el ejercicio; y
c) una conciliación entre los importes en libros iniciales y finales de
cada clase de capital social aportado y de cada clase de reservas, informando por separado de cada movimiento habido en los mismos.
En consecuencia, la entidad puede optar entre dos formatos alternativos de presentación:
• Presentación columnar: una primera opción consistiría en emplear
un cuadro de doble entrada en el que se represente en las columnas
cada uno de los componentes de los fondos propios y en las filas
todas las operaciones que han afectado a los mismos, conciliando
de esta forma los saldos iniciales y finales de cada partida del patrimonio neto.
• Presentación alternativa: consistiría en presentar en el estado de
cambios en el patrimonio neto:
– Las pérdidas o ganancias del ejercicio
– Los ingresos y gastos no reconocidos en la cuenta de resultados
–revalorizaciones de propiedades, cambios en el valor razonable
de la cartera disponible para la venta, diferencias de conversión...
339
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
– El resultado total, mostrando separadamente el importe total atribuido a los propietarios del capital de la dominante y a los intereses minoritarios
– El efecto de los cambios en las políticas contables y en la corrección de errores, de acuerdo con la NIC 8.
Los movimientos del resto de componentes del patrimonio neto se han
de ofrecer a través de las notas.
En el CUADRO IX se muestra un ejemplo de formato columnar. Como
puede observarse, se parte de la situación inicial del patrimonio neto,
obtenida a través de las partidas que intervienen en su cálculo y que
aparecen representadas en sus columnas, presentando en las filas del
modelo los conceptos más importantes de aumentos o disminuciones
en el mismo ocurridas en el período, para llegar a un resumen de la
situación final de los fondos propios de la entidad.
340
CUADRO IX
100
Saldo reexpresado
5
50
150
Dividendos
Emisión de capital
Saldo a 31-12-20X5
(7)
(2)
5
40
(2)
5
40
50
(10)
233
(10)
55
43
3
(5)
(2)
(5)
145
(10)
(10)
20
155
Total
30
Ganancias
acumuladas
10
(2)
(5)
(5)
Diferencias
conversión
10
30
30
Otras
reservas
a) P y G reconocidas
directamente en
patrimonio neto
b) Ganancia neta período
P y G totales del período
Super vit de revaluación
Inmovilizado material
Déficit de revaluación
disponible para la venta
Diferencias conversión
100
Saldo a 31-12-20X4
Cambios en las políticas
contables
Capital
17,8
(1)
4,8
(0,8)
(0,2)
1
14
(1)
15
Intereses
minoritarios
Estado de cambios en el patrimonio neto del grupo H para el período
terminado el 31 de diciembre del 20X5 (en miles de €)
250,8
(11)
55
47,8
3,8
(5)
(2,2)
11
159
(11)
170
Total
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
341
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
En los CUADROS X y XI se ilustra el formato alternativo, también propuesto por la NIC 1, para presentar los cambios habidos en el patrimonio neto. En suma, se presentan los cambios en el patrimonio neto, que
son resultados, en un componente separado de los estados financieros,
ofreciendo además, a través de las notas a los estados financieros la
conciliación de los saldos iniciales y finales del capital emitido, reservas y ganancias acumuladas.
CUADRO X
Presentación alternativa (I)
Estado de cambios en el patrimonio netro del Grupo H para el período
TERMINADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 20X5
(en miles de €)
20X5
20X4
Superávit de revaluación de propiedades
Déficit de revaluación inversiones disponibles para la venta
Diferencias de conversión
11
(5)
(2,2)
20
–
(5)
Ganancias netas no reconocidas en el estado de resultados
3,8
(1910)
Ganancia neta del período
44
30
Total ganancias y pérdidas
47,8
45
43
4,8
47,8
40,5
4,5
45
Atribuibles a:
• Socios de la dominante
• Intereses minoritarios
Efecto de los cambios en las políticas contables
• Socios de la dominante
• Intereses minoritarios
342
(10)
(1)
(11)
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
CUADRO XI
Notas al estado de cambios en el patrimonio netro del Grupo H
para el período terminado el 31 de diciembre de 20X5
(en miles de €)
Capital
Prima
emisión
Ganancias
acumuladas
Saldo a 31-12-20X4
Cambios en las políticas contables
100
10
30
(10)
Saldo expresado
100
10
20
Ganancia neta de 20X5
Dividendos
Emisión de capital
Saldo a 31-12-20X5
2.
40
(10)
50
5
150
15
20
El estado de flujos de efectivo: alternativas de presentación
En el cuarto estado financiero principal, el estado de flujos de efectivo,
se recogen los cobros y pagos que ha tenido la entidad en el período
considerado, clasificados en función de si provienen de actividades de
explotación, actividades de inversión o actividades de financiación. En
definitiva, recoge las causas de los incrementos y decrementos de la
partida “efectivo y otros medios líquidos equivalentes”.
La NIC 7, Estados de Flujo de Efectivo, establece ciertos requisitos
para la presentación de este documento financiero, así como otras
informaciones relacionadas con él. Téngase en cuenta que la información sobre flujos de efectivo resulta útil al suministrar a los usuarios
una base para la evaluación de:
• la capacidad de la empresa de traducir los beneficios en liquidez
• el equilibrio alcanzado entre las tres diferentes categorías de flujos
líquidos.
343
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Además, la utilidad del estado de flujos de efectivo se ve realzada en
tanto que el efectivo, al contrario de cómo ocurre con el resultado, es
una magnitud objetiva ajena a los efectos inducidos por las distintas
políticas contables utilizadas por la empresa.
Existe la posibilidad de presentar los flujos de efectivo de las operaciones empleando dos métodos alternativos:
• método directo, presentando por separado las principales categorías
de cobros y pagos –cobros de clientes, pagos a proveedores, pagos
al personal, pagos por impuesto de sociedades, …– ; y
• método indirecto, partiendo de una variable indirecta –el resultado
neto–, y ajustándola, en primer lugar, por aquellos gastos e ingresos
que no han supuesto pagos ni cobros para, a continuación, efectuar
los ajustes correspondientes por cambios en el capital circulante.
En los CUADROS XII y XIII se exponen, a título meramente ilustrativo,
las dos alternativas de presentación planteadas.
344
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
CUADRO XII
Método directo de cálculo de los flujos de efectivo por las operaciones
estado de flujos de efectivo de la empresa H, al 31 de diciembre de 20X5
(en miles de €)
20X5
FLUJOS DE EFECTIVO POR LAS
OPERACIONES
Cobros de clientes
Pagos a proveedores y al personal
20X5
20X1
37.900
(30.000)
35.000
(28.470)
Intereses pagados
Intereses y dividendos cobrados
(1.400)
130
(1.600)
320
Impuesto a las ganancias pagado
(1.900)
(1.250)
Flujos netos de efectivos procedentes
de las operaciones
FLUJOS DE EFECTIVO POR
ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
Adquisición de propiedad, planta y
equipo
Cobros por venta de equipos
Adquisición de otras inversiones
(neta)
Flujos netos de efectivo empleados
en actividades de inversión
4.730
20X1
4.000
(2.600)
350
(2.500)
–
(300)
250
(2.650)
(2.250)
FLUJOS DE EFECTIVO POR
ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
Cobros por emisión de capital
Cobros de préstamos tomados a largo
plazo
Pago de préstamos a largo plazo
Variación neta de los préstamos a
corto plazo
Pago de dividendos a los propietarios
Flujos netos de efectivo empleados
en actividades de financiación
Incremento de efectivo y otros medios
líquidos en el período
Efectivo y otros medios líquidos
iniciales
Efectivo y otros medios líquidos
finales
1.400
–
800
(1.480)
1.200
(750)
(150)
(2.350)
230
(1.960)
(1.780)
(1.280)
300
470
600
130
900
600
345
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Téngase en cuenta que, la NIC 7 contempla la opción de incluir el
pago de dividendos dentro de los flujos de efectivo de las operaciones
o, alternativamente, en los flujos de efectivo por actividades de financiación. En nuestra opinión, nos parece más adecuada la segunda alternativa en tanto que el pago de dividendos no deja de ser una aplicación más del efectivo generado por las operaciones.
De forma análoga, la NIC 7 considera la posibilidad de clasificar los
intereses pagados, así como los intereses y dividendos percibidos como
flujos procedentes de actividades de operación o, alternativamente, los
intereses pagados pueden clasificarse entre las actividades de financiación, incluyéndose los intereses y dividendos percibidos dentro de las
actividades de inversión.
346
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
CUADRO XIII
Método indirecto de cálculo de los flujos de efectivo por las operaciones
Estado de flujos de efectivo de la empresa H, a 31 de diciembre de 20X5
(en miles de €)
METODO INDIRECTO
FLUJOS DE EFECTIVO POR LAS
OPERACIONES
Ganancia neta del período
MÁS gastos e ingresos que no han
supuesto pagos ni cobros
MENOS incrementos en el activo
corriente operativo
MÁS disminución en el activo
corriente operativo
MENOS disminución en el pasigo
corriente operativo
MÁS incrementos en el pasivo
corriente operativo
Flujos netos de efectivo procedentes
de las operaciones
FLUJOS DE EFECTIVO POR
ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
Adquisición de propiedad, planta
y equipo
Cobros por venta de equipos
Adquisición de otras inversiones (neta)
Flujos netos de efectivo empleados
en actividades de inversión
20X5
20X5
20X1
3.550
3.300
1.780
1.305
(900)
(835)
100
90
–
(10)
200
150
4.730
(3.300)
350
4.000
(2.250)
–
(300)
250
(2.650)
FLUJOS DE EFECTIVO POR
ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
Cobros por emisión de capital
Cobros de préstamos tomados a
largo plazo
Pago de préstamos a largo plazo
Variación neta de los préstamos a
corto plazo
Pago de dividendos a los propietarios
Flujos netos de efectivo empleados
en actividades de financiación
Incremento de efectivo y otros
medios líquidos en el período
Efectivo y otros medios líquidos
iniciales
Efectivo y otros medios líquidos
finales
20X1
(2.250)
1.400
–
800
(1.480)
1.200
(750)
(150)
(2.350)
230
(1.960)
(1.780)
(1.280)
300
470
600
130
900
600
347
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
No podemos finalizar este apartado, sin destacar que el método directo
de cálculo de los flujos de efectivo por las operaciones, aunque requiere una mayor elaboración, suministra información de enorme utilidad
para la proyección de los flujos de efectivo futuros, información no disponible al utilizar el método indirecto. Por esta razón en la NIC 7 se
aconseja a las empresas que presenten los flujos de efectivo utilizando
el método directo.
VI.
1.
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS
Objetivo y estructura
Con carácter general, se puede afirmar que las notas a los estados
financieros tienen por objeto proporcionar de forma explícita cierta
información relevante que permita la interpretación de los demás estados financieros. Tal información se puede sintetizar en:
• Información acerca de las bases de valoración, así como de las políticas contables específicas aplicadas, incluyendo preceptivamente
una declaración, sin reservas, del cumplimiento con las NIIF.
• Información exigida por las NIIF no incluida en los estados financieros principales.
• Aclaraciones, explicaciones y matizaciones que permitan profundizar en la interpretación de la información contenida en los estados
principales.
348
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
2.
Las Notas: contenido genérico
Con el fin de ayudar a los usuarios a comprender los estados financieros y compararlos con los presentados por otras entidades, normalmente, las notas se presentarán en el siguiente orden:
• una declaración, sin reservas, de cumplimiento con las NIIF;
• un resumen de las políticas contables significativas aplicadas;
• información de apoyo para las partidas presentadas en el cuerpo del
balance, de la cuenta de resultados, del estado de cambios en el
patrimonio neto y del estado de flujos de efectivo, en el mismo
orden en que figura cada estado y cada una de las partidas que los
componen; y
• otras informaciones a revelar, entre las que se incluirán:
– pasivos contingentes (véase la NIC 37) y compromisos contractuales no reconocidos; e
– información obligatoria de carácter no financiero, por ejemplo las
políticas y los objetivos relativos a la gestión del riesgo financiero
de la entidad (véase la NIC 32)
Para facilitar la lectura, las partidas de los estados principales deben
incluir referencias cruzadas a las notas, y estas seguir el mismo orden,
en la medida de lo posible, que las partidas del estado principal. No
obstante, en ciertas circunstancias, podría ser necesario cambiar el
orden de ciertas partidas dentro de las notas. Por ejemplo, la información sobre los cambios en el valor razonable reconocidos en pérdidas y
ganancias, podría combinarse con información sobre los vencimientos
de los instrumentos financieros correspondientes, aunque la primera
información se refiera a la cuenta de resultados y la segunda esté relacionada con el balance.
El resumen que contenga las políticas contables significativas debe
contener:
349
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• las bases de valoración utilizadas al preparar los estados financieros;
y
• las demás políticas contables empleadas que resulten relevantes para
la comprensión de los estados financieros.
El análisis de la información financiera requiere no sólo conocer la
estructura y el contenido de los estados financieros sino también las
bases de valoración utilizadas en ellos (por ejemplo: coste histórico,
coste corriente, valor neto realizable, valor razonable o importe recuperable), puesto que esas bases, sobre las cuales se preparan los estados financieros, afectan significativamente a su capacidad de análisis.
Cuando se haya usado más de una base de valoración al preparar los
estados financieros –por ejemplo si se han revalorizado sólo ciertas clases de activos, será suficiente con suministrar una indicación respecto a
las categorías de activos y pasivos a los cuales se ha aplicado cada
base de valoración.
Aunque el Proyecto de Mejora a las NIIF ha contribuido a limitar la
excesiva opcionalidad existente en las normas, todavía queda cierto
grado de discreccionalidad a la hora de aplicar unas u otras políticas
contables. La revelación de información, acerca de las políticas contables particulares, es especialmente útil para los usuarios cuando estas
políticas han sido seleccionadas entre las alternativas permitidas en las
Normas e Interpretaciones. Un ejemplo sería la información que se ha
de revelar sobre si el participante en un negocio conjunto reconoce sus
intereses en una entidad controlada conjuntamente usando la consolidación proporcional o el método de la participación (véase la NIC 31
Intereses en Negocios Conjuntos). Algunas Normas exigen, de forma
específica, revelar información de determinadas políticas contables,
incluyendo las elecciones efectuadas por la gerencia entre diferentes
políticas permitidas. Por ejemplo, la NIC 16 exige revelar información
de las bases de valoración empleadas para cada una de las clases de
inmovilizado material. La NIC 23 Costes por Intereses exige revelar
350
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
información acerca de si los costes por intereses se han reconocido
inmediatamente como un gasto, o bien han sido capitalizados como
parte del coste de los activos cualificados.
Al decidir si una determinada política contable debe ser revelada, la
gerencia considerará si tal información podría ayudar, a los usuarios, a
comprender la forma en la que las transacciones y otros sucesos y condiciones han quedado reflejados en la información sobre el rendimiento y la posición financiera. En este sentido, la gerencia debería plantearse si el usuario de los estados financieros desearía que se le informase
sobre la aplicación de una determinada política contable
Ejemplos
• El caso de una entidad sujeta a impuestos sobre las ganancias, se podría esperar
que revelase las políticas contables seguidas respecto al impuesto sobre las ganancias, incluyendo los activos y pasivos por impuestos diferidos.
• Cuando una entidad tiene un número significativo de negocios o transacciones en
moneda extranjera, podría esperarse que informe acerca de las políticas contables
seguidas para el reconocimiento de pérdidas o ganancias por diferencias de cambio.
• Cuando se ha llevado a cabo una combinación de negocios, se revelarán las políticas utilizadas para la valoración del fondo de comercio y de los intereses minoritarios.
Una política contable podría ser significativa por causa de la naturaleza
de la explotación de la entidad, incluso si los importes a los que afecta
en el ejercicio corriente o en el anterior carecieran de importancia relativa.
En el proceso de aplicación de las políticas contables de la entidad, la
gerencia realiza diversos juicios, diferentes de los relativos a las estimaciones, que pueden afectar significativamente a los importes reconocidos en los estados financieros. Siempre que tengan un efecto significativo sobre los importes reconocidos en los estados financieros, la entidad
revelará, ya sea en el resumen de las políticas contables significativas o
351
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
en otras notas, los juicios, diferentes de aquellos relativos a las estimaciones, que la gerencia haya realizado al aplicar las políticas contables
de la entidad.
Ejemplos
• La gerencia deberá revelar los juicios realizados para determinar si ciertos activos
financieros son inversiones mantenidas hasta vencimiento.
• La entidad revelará las razones, de acuerdo con la NIC 27, de por qué el interés de
la participación en la propiedad no implica control, respecto de una participada
que no se considera dependiente, aunque la entidad posea, directa o indirectamente a través de otras dependientes, más de la mitad de sus derechos de voto
reales o potenciales.
• Cuando la clasificación de una determinada propiedad presenta dificultades, la
entidad revelará información, de acuerdo con la NIC 40, acerca de los criterios
desarrollados por la entidad para distinguir los inmuebles de inversión de las propiedades ocupadas por el dueño, así como de las propiedades mantenidas para su
venta en el curso ordinario del negocio.
En las notas también se deberá revelar la información relativa a las
suposiciones clave acerca del futuro, así como las claves para la estimación de la incertidumbre en la fecha del balance, siempre que lleven asociado un riesgo significativo de suponer cambios materiales en
el valor de los activos o pasivos dentro del año próximo. Respecto de
tales activos y pasivos, las notas deberán incluir detalles de:
• su naturaleza; y
• su importe en libros a la fecha del balance.
La determinación del importe en libros de algunos activos y pasivos
exige la estimación, a la fecha del balance, de los efectos derivados de
sucesos futuros inciertos sobre tales activos y pasivos. Por ejemplo, en
ausencia de precios de mercado observados recientemente, que se
emplean para medir los activos y pasivos, es necesario efectuar estimaciones acerca del futuro cuando se quiere valorar el importe recuperable de las distintas clases de inmovilizado, el efecto de la obsolescen352
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
cia tecnológica sobre las existencias, las provisiones condicionadas por
los desenlaces futuros de litigios en curso y los pasivos por retribuciones a largo plazo a los empleados, como es el caso de las obligaciones
por pensiones. Estas estimaciones se basan en suposiciones sobre variables tales como los flujos de efectivo ajustados al riesgo o las tasas de
descuento empleadas, la evolución prevista en los salarios o en los
cambios en los precios que afectan a otros costes.
Las suposiciones clave y otros principios esenciales para la estimación
de la incertidumbre, que deben ser objeto de revelación, se refieren a
las estimaciones que ofrezcan una mayor dificultad, subjetividad o
complejidad en el juicio para la gerencia. A medida que aumente el
número de variables y suposiciones, que afectan a la posible resolución
futura de las incertidumbres, los juicios serán más subjetivos y complejos, y la probabilidad para que se produzcan cambios materiales en el
valor de los activos o pasivos normalmente se verá incrementada de
forma paralela.
Las informaciones relativas sobre las suposiciones clave acerca del
futuro no serán necesarias para los activos y pasivos que lleven asociado un riesgo significativo al suponer cambios materiales en su valor
dentro del año próximo si, a la fecha del balance, se valoran según al
valor razonable, basado en observaciones recientes de los precios de
mercado. Y es que, aunque sus valores razonables podrían sufrir cambios importantes en el transcurso del próximo año, tales cambios no se
podrían deducir a partir de suposiciones u otros principios de estimación de la incertidumbre a la fecha del balance.
Las informaciones a revelar sobre las claves para la estimación de la
incertidumbre se presentarán de tal forma que ayuden a los usuarios de
los estados financieros a entender los juicios, efectuados por la gerencia, sobre el futuro. La naturaleza y extensión de la información proporcionada variará de acuerdo con la clase de suposición, así como de
otras circunstancias.
353
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Ejemplos de los tipos de información a revelar sobre las claves para la estimación de
la incertidumbre
• la naturaleza de la suposición u otra estimación de la incertidumbre;
• la sensibilidad del importe en libros a los métodos, suposiciones y estimaciones
implícitas en su cálculo, incluyendo las razones de tal sensibilidad;
• la resolución esperada de la incertidumbre, así como el rango de las consecuencias razonablemente posibles dentro del año próximo, respecto del importe en
libros de los activos y pasivos afectados; y
• en el caso de que la incertidumbre anterior continúe sin resolverse, una explicación de los cambios efectuados en las suposiciones pasadas referentes a los activos
y pasivos relacionados.
Al efectuar los principios clave para la estimación de la incertidumbre,
no es necesario revelar información presupuestaria ni sobre previsiones.
Cuando, a la fecha del balance, sea impracticable revelar la dimensión
de los posibles efectos de una suposición u otro principio clave de estimación de la incertidumbre, la entidad informará de que es razonablemente posible, basándose en el conocimiento existente, que los desenlaces que sean diferentes de las suposiciones, en el próximo año, pueden exigir ajustes materiales en el importe en libros del activo o pasivo
afectado. En cualquier caso, la entidad revelará la naturaleza y el
importe en libros del activo o pasivo específico, o de las clases de activo o pasivo, afectado por la suposición.
La información a revelar sobre alguna de las suposiciones clave, que
serían de otro modo requeridas de acuerdo con la NIC 1, se exige también en otras Normas.
354
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Ejemplos de los tipos de información a revelar sobre las claves para la estimación de
la incertidumbre
• La NIC 37 exige revelar, en circunstancias específicas, las principales suposiciones
sobre los sucesos futuros que afectan a las diferentes clases de provisiones.
• La NIC 32 exige revelar las suposiciones significativas aplicadas en la estimación
del valor razonable de los activos y pasivos financieros, que se lleven al valor
razonable.
• La NIC 16 exige revelar las suposiciones significativas aplicadas en la estimación
del valor razonable de las partidas de inmovilizado material revaluad
Para finalizar este apartado conviene señalar que la entidad también
deberá revelar en las notas, el importe de los dividendos propuestos o
acordados antes de que los estados financieros hayan sido autorizados
para su emisión, que no han sido reconocidos como distribución a los
propietarios durante el ejercicio, así como los importes correspondientes por acción, así como el importe de cualquier dividendo preferente
de carácter acumulativo que no haya sido reconocido.
Además, y siempre que no haya sido objeto de revelación en otra parte
dentro de la información publicada con los estados financieros, la entidad deberá informar de:
• domicilio y forma legal de la entidad, así como el país en que se ha
constituido y la dirección de su sede social –o el domicilio principal
donde desarrolle sus actividades, si es diferente de la sede social;
• una descripción de la naturaleza de la explotación de la entidad, así
como de sus principales actividades; y
• el nombre de la empresa dominante directa y de la dominante última del grupo.
3.
Las Notas: contenido específico desarrollado en otras normas
Aunque la NIC 1 enmarca el contenido genérico de las notas, no debe
olvidarse que cada una de las normas que prescriben el tratamiento
355
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
contable correspondiente a cada elemento patrimonial también detalla
un amplio abanico de informaciones que deberán ser contenidas en las
notas a los estados financieros. Para su exposición en el presente texto
se ha preferido agrupar la información según el tipo de elemento sobre
el que prescribe su presentación, en lugar de abordar aisladamente
cada una de las normas. De esa forma se evitan redundancias y se consigue dotar al presente apartado de una visión más integradora de la
información que deben contener las notas a los estados financieros.
Así, la información a incluir en las notas la hemos agrupado en los
siguientes bloques:
a) información relativa a las existencias y activos biológicos,
b) información asociada a elementos de inmovilizado, pudiendo distinguir la relativa a inmovilizado material, inmaterial, inmuebles de inversión y pérdidas por deterioro,
c) activos y pasivos financieros,
d) información sobre partidas propias del estado de resultados,
e) información relativa a sujetos de la consolidación y a combinaciones
de negocios,
f) activos y pasivos contingentes, provisiones y retribuciones al personal, y
g) otra información.
3.1.
Existencias y activos biológicos
La información relativa al tratamiento contable de las existencias y los
activos biológicos aparece contenida en la NIC 2 Existencias y en la
NIC 41 Agricultura, de las que se desprende la necesidad de poner de
manifiesto, además del detalle de las políticas contables seguidas, los
siguientes aspectos:
356
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• El valor en libros de las existencias, desglosado por tipo de inventario según un criterio de clasificación que resulte adecuado para la
empresa, distinguiendo entre las valoradas a coste histórico de aquellas que lo han sido según el valor realizable neto, detallando los
importes de las reversiones de las rebajas de valor, y las circunstancias que han originado dichas reversiones.
• El coste de las existencias que ha sido reconocido como gasto del
período, o, los costes corrientes reconocidos como gastos del período, asociados con los ingresos, clasificados por naturaleza.
• El importe en libros de las existencias comprometidos como garantía
del cumplimiento de algunas deudas.
Ejemplo tomado de ARCELOR
NOTA 9 – EXISTENCIAS
Su detalle a 31 de diciembre de 2002, se presenta a continuación:
En millones de EUR
Materias primas y aprovisionamientos
Productos en curso
Productos terminados
Contratos en curso
Repuestos
Anticipos de proveedores
TOTAL
Coste histórico Valor realizable neto
554
1.896
976
486
604
1.229
85
–
13
232
16
—
2.248
3.843
Total
2.450
1.462
1.833
85
245
16
6.091
En lo que respecta a los activos biológicos, la empresa deberá incluir
información necesaria para la identificación y reconocimiento de los
activos biológicos, en concreto:
• Presentar una descripción cualitativa o cuantitativa, siendo preferible
esta segunda, de cada grupo de activos, estableciendo una clasificación acorde con alguno de los siguientes criterios:
– Activos para el consumo y destinados a producir frutos, o
– Activos maduros y activos por madurar.
357
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• Aportar la naturaleza de las actividades relacionadas con cada grupo
de activos biológicos y las valoraciones o estimaciones no financieras acerca de las cantidades físicas de cada grupo de activos que
mantiene la empresa al término del período, así como la producción
agrícola alcanzada al término del mismo.
• La naturaleza, alcance y condiciones no cumplidas en relación con
las subvenciones oficiales obtenidas y relacionadas con actividades
agrícolas.
Además, la NIC 41 obliga a suministrar un conjunto de datos necesarios para entender la valoración asignada a los activos biológicos y los
riesgos que sobrevuelan los mismos. A ese respecto deberá informarse
de:
• La ganancia o pérdida total alcanzada en el período en curso a consecuencia:
– Del reconocimiento inicial de los activos biológicos y productos
agrícolas, o
– De los cambios operados en el valor razonable de los mismos neto
de los costes estimados hasta el punto de venta.
• Conjunto de hipótesis y criterios valorativos aplicados para la determinación del valor razonable de cada grupo de activos biológicos y
agrícolas en el punto de cosecha o recolección; y el detalle del
importe al que se llega por la aplicación de aquellas.
• En caso de existir el importe en libros de los activos sobre cuya titularidad exista alguna restricción, así como el importe de los activos
pignorados como garantía de deudas; los compromisos para desarrollar o adquirir activos biológicos, y las estrategias que sigue la
empresa en la gestión del riesgo financiero relacionado con la actividad agrícola.
• Finalmente, la empresa deberá proporcionar una conciliación que
muestre los cambios en el importe en libros de los activos entre los
358
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
valores iniciales y finales. Esta información que no debe ser, necesariamente comparativa con otros períodos, debe incluir al menos:
o la ganancia o pérdida por cambios en el valor razonable neto de los
costes estimados hasta el punto de venta,
– los aumentos y disminuciones por compras o ventas,
– los aumentos derivados de combinaciones de negocios,
– las disminuciones debidas a la cosecha o recolección, y
– las diferencias de cambio netas por la conversión de estados financieros de entidades extranjeras.
Ejemplo de conciliación de los valores en libros de activos biológicos:
Conciliación de los valores en libros del ganado productor de leche
Importe en libros a 1 de enero de 2005
Ganancia surgida por cambios en el valor razonable, neta de los costes
estimados hasta el punto de venta, derivada de cambios físicos
Ganancia surgida por cambios en el valor razonable, neta de los costes
estimados hasta el punto de venta, derivada de modificaciones en los
en los precios
Aumentos por compras
Disminuciones por ventas
Importe en lirbos a 31 de diciembre de 2005
2005
444.500
15.000
24.400
26.000
(90.000)
419.900
Para los activos biológicos cuyo valor razonable no pueda ser medido
con fiabilidad, la empresa deberá:
• Detallar los activos biológicos, junto con una explicación de la
razón por la que no pueden medirse con fiabilidad al valor razonable y, si fuera posible, el rango de valores entre los que podría
encontrarse el valor razonable,
• El método de depreciación utilizado y las vidas útiles o porcentajes
de depreciación empleados, así como el valor bruto y neto de los
activos, y
359
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• Los resultados derivados de la desapropiación de los mismos y el
impacto de las pérdidas por deterioro y su reversión.
3.2.
Inmovilizado no financiero
La clasificación que se desprende de las NIIF con relación a los elementos del inmovilizado, descansa no sólo en la naturaleza del mismo,
sino en el destino previsto (uso u ocupación, u obtención de rentas o
plusvalías). Por esa razón, el presente apartado se desarrolla considerando esa dualidad, a la que cabe añadir la forma de adquirir el control
del activo por parte de la empresa (arrendamiento, compra, permuta,
…). El detalle de las notas asociadas a los elementos del inmovilizado
se halla, fundamentalmente, en la NIC 16 Inmovilizado material, la
NIC 17 Arrendamientos, NIC 36 Deterioro del valor de los activos,
NIC 38 Activos inmateriales y NIC 40 Inmuebles de inversión.
3.2.1.
Inmovilizado material e inmaterial
La información relativa al inmovilizado, descansa en cada clase de
activo controlado por la empresa, y también deberá incluirse información adicional según cuál sea la transacción a través de la cual la
empresa ha adquirido el control del activo y según cuál sea el criterio
valorativo que elija la empresa.
Para cada elemento del inmovilizado, de carácter material e inmaterial,
según lo establecido en la NIC 16 y en la NIC 38, en todo caso deberá
informarse de:
• El detalle de las hipótesis de valoración empleadas para determinar
el importe en libros bruto, desglosando la incidencia de cada una de
ellas por clase de activo. Para los activos materiales valorados según
el modelo de coste, deberá revelarse también su valor revalorizado.
• Los métodos de depreciación y vidas útiles o porcentajes de depreciación estimados.
360
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• Para los activos inmateriales que se amorticen en un período superior a veinte años, deberán indicarse las razones por las que se
rechaza la presunción de vida útil no superior a dicho período, e
informar de cuáles han sido las consideraciones que han jugado un
papel destacado en esa decisión. Además, deberá indicarse el
importe en libros y el período restante de amortización, siempre y
cuando el valor del activo inmaterial sea significativo para la empresa en su conjunto.
• Una conciliación de los valores en libros al comienzo y al término
del período, en el que se incluya, al menos los siguientes apartados,
sin que necesariamente deba suministrarse información comparativa
relativa a otros períodos:
a) Inversiones, desapropiaciones y retiros de activos,
b) Adquisiciones realizadas a consecuencia de combinaciones de negocios, o procedentes de desarrollos internos (en caso de inmateriales),
c) Aumentos y disminuciones de valor por revalorizaciones,
d) Pérdidas por deterioro y reversiones de las mismas,
e) Amortización experimentada en el período, y
f) Diferencias de cambio netas asociadas a la conversión de estados
financieros de empresas extranjeras.
• El importe agregado de los desembolsos por investigación y desarrollo, reconocidos como gastos en el período.
• Los elementos e importes de inmovilizado material e inmaterial
sobre los que persista algún tipo de restricción a su titularidad, así
como los comprometidos con el cumplimiento de determinadas
obligaciones.
• Las políticas contables que han servido para estimar los costes de
restauración o rehabilitación medioambiental derivados de la utilización de los activos.
361
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• Las cantidades anticipadas a cuenta sobre elementos de activo en
proceso de construcción o de desarrollo, junto con los importes
comprometidos en firme para la adquisición de nuevos elementos.
Ejemplo tomado de AMADEUS
Otros compromisos
A 31 de diciembre de 2002 y 2001, el Grupo tenía compromisos de compra a corto
plazo para adquirir activos fijos por importe de 2.190 miles de euros y 6.696 miles de
euros, respectivamente. Adicionalmente, el Grupo tenía firmados determinados contratos para la explotación de licencias de aplicaciones informáticas que podrían conllevar a la necesidad de efectuar pagos en el futuro. La probabilidad de que el Grupo
tuviera que efectuar estos pagos está sujeta al cumplimiento por parte del proveedor
de ciertas obligaciones contractuales y de otros hechos. El importe máximo a pagar
por estos acuerdos, a 31 de diciembre de 2002, asciende a 4.550 miles de euros y
37.389 miles de euros a corto y largo plazo, respectivamente (a 31 de diciembre de
2001, 4.710 miles de euros y 42.658 miles de euros a corto y largo plazo, respectivamente).
Además, para aquellos activos a los que les resulte de aplicación el
modelo revalorizado, se deberá ofrecer:
• Las hipótesis de valoración empleadas para la determinación del
importe revaluado, incluyendo: la fecha de revaluación, la participación o no de un experto independiente en la misma y la naturaleza
de los índices utilizados para el cálculo de los costes de reposición.
• El importe en libros de cada clase de activos que resultaría de haberse aplicado el modelo del coste para su valoración, junto con el
saldo y los movimientos experimentados por las reservas de revalorización, unido a la existencia de restricciones sobre el reparto de su
saldo.
En la NIC 16 y en la NIC 38 es posible encontrar, además, demanda de
información de presentación potestativa para la empresa. En concreto
las siguientes:
• Detalle valorativo de los activos que se encuentren transitoriamente
fuera de servicio, de aquellos otros que aún estando totalmente
362
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• amortizados, se encuentran todavía en uso y, también, de los activos
retirados de su uso y mantenidos para su venta.
• Una breve descripción de los elementos que a pesar de estar controlados por la empresa, no se reconocen como activos por no satisfacer los requisitos establecidos en las NIIF.
Como quiera que la toma de control de los elementos del activo puede
verse afectada por la existencia de subvenciones (NIC 20) o la capitalización de gastos financieros (NIC 23), si tal fuera el caso, la empresa
debe facilitar:
• Junto con las políticas contables adoptadas al respecto, la naturaleza
y alcance de las subvenciones reconocidas en los estados financieros y de las condiciones incumplidas y otras contingencias relacionadas con este tipo de ayudas, y
• El importe de los costes por intereses capitalizados durante el período así como la tasa de capitalización utilizada para determinar el
importe de los costes por intereses susceptibles de activación.
En caso de que los activos hayan sido adquiridos en régimen de arrendamiento, la empresa informará de:
• El valor neto contable de cada activo y las cuotas mínimas de arrendamiento, junto con una conciliación que recoja las cuotas mínimas
de arrendamiento y su valor actual a la fecha de cierre del balance;
y también el detalle de las cuotas a un año, entre uno y cinco años,
y a más de cinco años.
• Una descripción de las condiciones más relevantes de los contratos
de arrendamiento, donde se reconozcan las cuotas contingentes, la
posibilidad de renovación y plazos para hacerla efectiva, las opciones de compra, restricciones inherentes, etc.
363
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Ejemplo tomado de ARCELOR
A 31 de diciembre de 2002, los arrendamientos financieros capitalizados brutos
ascendían a 112 millones de EUR (2001: 40 millones de EUR); los arrendamientos
financieros netos ascendían a 48 millones de EUR (2001: 22 millones de EUR).
3.2.2.
Inmuebles de inversión
El mantenimiento por parte de la empresa de inmuebles de inversión le
obliga al reconocimiento de información prescrita por la NIC 17, junto
con la introducida por la NIC 40.
Dejando las primeras para más adelante, donde se aborda la información adicional derivada de los distintos cauces para adquirir el control
por parte de la empresa. La entidad que cuente entre sus activos con
propiedades de inversión deberá:
• Especificar los criterios empleados para distinguir los inmuebles de
inversión de otros inmuebles que formen parte del inmovilizado
material (aquellos otros ocupados por el dueño o destinados a su
venta en el curso habitual de las operaciones) cuando la distinción
entre unos y otros no resulte evidente.
• Describir las hipótesis y métodos de cálculo empleados en la determinación del valor razonable de las propiedades de inversión, aportando información que sirva para conocer qué factores fueron tenidos especialmente en cuenta para alcanzar su valoración final; así
como el reconocimiento de la participación o no de un experto
independiente en el proceso de tasación.
• Incluir el detalle de los importes reconocidos en el estado de resultados por ingresos de rentas y por gastos directos de las operaciones
asociados de los inmuebles de inversión que generan rentas durante
el período. También deberá suministrarse el importe de los gastos
directos de las operaciones relacionados con inmuebles de inversión
que no generaron ingresos en concepto de rentas durante el período.
364
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• Presentar una conciliación entre el valor inicial y final, en el mismo
sentido que se apuntó para el inmovilizado material e inmaterial,
incluyendo las ganancias o pérdidas por ajustes en el valor razonable (si se aplica este modelo valorativo).
• El importe que alcanza el valor razonable de los inmuebles de inversión valorados al coste, o en caso de no poder determinar aquel de
forma fiable, una descripción de los inmuebles junto con los motivos
por los que no puede llevarse a cabo dicha valoración y, si fuera
posible, un rango de estimaciones dentro de las cuales podría
encontrarse el valor.
• El importe de las restricciones existentes para la realización de los
inmuebles de inversión o en la remisión de las ganancias y los recursos obtenidos en su desapropiación, y
• La existencia de obligaciones contractuales importantes para la adquisición, construcción o desarrollo de inmuebles de inversión, o conducentes a la reparación, mantenimiento y mejoras de los mismos.
3.2.3.
Pérdidas por deterioro
La valoración de los elementos de inmovilizado y de inmuebles de
inversión, junto con otras clases de activos está sometida al reconocimiento de las eventuales pérdidas por deterioro que puedan soportar
dichos elementos, habida cuenta de la especial relevancia que puede
tener su reconocimiento a continuación se desgrana el contenido de las
notas en materia de pérdidas por deterioro. Así, siguiendo lo dispuesto
en la NIC 36, la empresa deberá:
• Detallar el importe de las pérdidas por deterioro reconocidas o
revertidas en el período, distinguiendo las que afectaron al estado de
resultados, de las que se llevaron contra partidas de reservas.
Además, deberá desglosar esta información para cada segmento, en
caso de presentar información segmentada según lo establecido en
la NIC 14.
365
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• Además, si el conjunto de las pérdidas por deterioro fuera significativo para la empresa, deberá describir de manera sucinta las principales clases de activos afectados y los sucesos más relevantes que han
conducido a la empresa al reconocimiento o reversión de las pérdidas. No obstante, podría suceder que sólo alguna de las pérdidas por
deterioro reconocidas, ya afecten a un elemento individualmente
considerado o a una unidad generadora de efectivo, presenten un
importe significativo en los estados financieros, en cuyo caso, la
empresa informará de:
a) Los hechos y circunstancias que han llevado al reconocimiento o
reversión de la pérdida y el importe al que asciende la misma, detallando para cada activo individual la naturaleza del activo y el
segmento al que, según la NIC 14, pertenece.
b) La descripción de cada unidad generadora de efectivo y, en caso
de haber sido objeto de alguna modificación desde la anterior estimación, una descripción de los cambios habidos junto con las razones conducentes a dicha modificación en la composición de la
unidad, y
c) El importe de la pérdida por deterioro reconocida o revertida en
cada unidad generadora de efectivo, por clase de activo y por segmento de información, detallando cómo se ha determinado el importe recuperable: criterios empleados para determinar el precio
de venta, tasas de descuento aplicadas en cada período, etc.
Ejemplo tomado de ARCELOR
Pérdida de valor de los activos
El valor contable de los activos del Grupo, distintos de existencias, impuestos anticipados y activos asociados a las prestaciones a los empleados, se revisa en cada fecha
del balance de situación para determinar si existen indicios de pérdida de valor. Si tal
indicación existe, se estima el valor recuperable del activo. En el caso de inmovilizaciones inmateriales que aún no estén disponibles para su uso, la estimación del valor
recuperable se realiza en cada fecha del balance de situación. Las provisiones derivadas de pérdidas en el valor un activo se contabilizan siempre que el valor contable
de dicho activo o unidad generadora de tesorería sobrepase su valor recuperable. Las
provisiones por pérdidas en valor de un activo se registran como gasto en la cuenta
de pérdidas y ganancias.
366
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Cálculo del valor recuperable
El valor recuperable de un activo es el mayor entre el precio neto de venta y el valor
de uso. Para determinar su valor de uso, se calcula el valor actual de los flujos de
caja futuros estimados aplicando un tipo de descuento antes de impuestos que refleja
la valoración actual de mercado del valor temporal del dinero y los riesgos específicos del activo en cuestión. En el supuesto de que el activo no genere entradas de
caja independientes en gran medida de las de otros activos, su valor recuperable se
determina en función de la unidad generadora de tesorería a la que pertenece dicho
activo. El valor recuperable de inversiones en títulos y efectos a cobrar mantenidos
hasta su vencimiento equivale al valor actual de los flujos de caja futuros previstos,
descontados al tipo de interés efectivo original inherente al activo. No se descuentan
los flujos de caja asociados a efectos a cobrar a corto plazo.
Reversión de provisiones por pérdidas de valor
Las provisiones por pérdidas de valor de un activo contabilizadas en años anteriores
serán objeto de reversión únicamente si se ha producido un cambio en las estimaciones empleadas en el cálculo del valor recuperable del activo desde la última contabilización de la pérdida de valor. Sin embargo, el nuevo valor contable resultante tras
la reversión de una provisión por pérdidas de valor no podrá sobrepasar el valor contable (neto de amortizaciones y depreciación) que se habría determinado de no
haberse contabilizado dicha pérdida en ejercicios anteriores. Una provisión por pérdida de valor contabilizada para un fondo de comercio no se revertirá a no ser que
dicha provisión por pérdida de valor haya sido provocada por un acontecimiento
externo específico, de carácter excepcional, que no debería repetirse y que acontecimientos externos ocurridos con posterioridad hayan intervenido para revertir los efectos de tal acontecimiento.
3.3.
3.3.1.
Instrumentos financieros
Activos y pasivos financieros
Siguiendo la NIC 32 y la 39, la finalidad perseguida por la información
a revelar en materia de instrumentos financieros es suministrar aquella
información que facilite al usuario de la misma la comprensión del significado que los instrumentos financieros (hayan o no sido reconocidos
en balance) tienen en la posición financiera de la empresa, los resultados y sus flujos de efectivo.
En ese sentido se apela a su necesaria inclusión en los estados financie367
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
ros, donde junto con el detalle de informaciones que a continuación se
detallan, referidas a las operaciones, se faciliten datos que inviten al
lector de la información contable a formarse una idea sobre la amplitud
con que se utilizan los instrumentos financieros, los riesgos asociados a
ellos, las finalidades que persigue la empresa, etc.
La información a suministrar, no obedece a un formato previamente
establecido, y será la empresa la que deba decidir sobre su ubicación
en los estados financieros, así como acerca del nivel de detalle de la
información a revelar relativa a cada instrumento, y de la agrupación
de los instrumentos financieros por clases. En todo caso, deberá describir los objetivos y políticas relativos a la gestión de los distintos tipos de
riesgo financiero, incluyendo, como parece lógico, la política de cobertura seguida para cada tipo de transacción para las que la utilice.
Además, la empresa deberá revelar con mayor o menor grado de detalle, según el nivel de exposición al riesgo, la siguiente información:
• Las políticas y métodos contables empleados, incluyendo los que
corresponden al reconocimiento y bases de medición aplicadas, esto
es, cuándo se reconocen en el balance y en qué casos se dejan de
reconocer, criterios de valoración de ingresos y gastos resultantes, y
también los métodos aplicados al estimar el valor razonable de los
instrumentos financieros.
• En la medida en que los plazos y condiciones contractuales de cada
instrumento financiero son factores importantes que afectan a los
riesgos que de los mismos puedan derivarse, la empresa debe informar para cada clase de instrumento, de la naturaleza y dimensión
del instrumento, detallando los plazos y condiciones significativas
que puedan afectar al importe, plazos y grado de certidumbre de los
flujos futuros de efectivo. A modo de ejemplo, y sin ánimo de
exhaustividad, cuando la exposición al riesgo sea significativa, la
empresa podría informar, al menos, de:
a) el principal, nominal u otro importe similar, sobre le que se basan
los pagos futuros,
368
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
b) la fecha de vencimiento, caducidad o ejecución,
c) las opciones de liquidación anticipadas, independientemente de
que correspondan a cualquiera de las partes,
d) los plazos e importes previstos de cobros y pagos futuros, así como
la tasa o importes de retribución establecidos, o
e) las garantías recibidas o prestadas.
• En tanto que cambios en los tipos de interés tienen un efecto directo
en los flujos de efectivo, la empresa debe suministrar información
acerca del grado de exposición al riesgo de tipo de interés, detallando qué instrumentos están expuestos al riesgo de precio por tipos de
interés, cuáles están expuestos al riesgo de flujos de efectivo, y qué
otros instrumentos no están expuestos al riesgo de interés. Además,
dicha información cuyo formato de presentación deberá se acorde
con la naturaleza del negocio y la amplitud de las actividades desarrolladas en materia de instrumentos financieros incluirá, al menos:
a) el principal, nominal u otro importe similar, sobre le que se basan
los pagos futuros,
b) la fecha de vencimiento, caducidad o ejecución,
c) las fechas que se encuentren más próximas en el tiempo de entre
la de revisión de precios o de vencimiento, y
d) los tipos efectivos de interés, cuando proceda tal información.
369
370
Forward
Otros
Total
Forward
Coberturas sobre inversiones netas
en empresas extranjeras
Option
Forward
Ago-03
Ene-03-Dic-03
Otros
USD
Ene-03-Oct-03
Ene-03-Jul-03
Otros
USD
Ene-03-Dic-03
Ene-03-Ene-05
Otros
USD
Ene-03-Ene-05
Vencimiento
USD
Instrumento
Divisa
financiero
Coberturas de flujos futuros de caja
Tipo
Ejemplo tomado de AMADEUS
459.352
28.607
15.956
91.270
12.609
118.673
50.824
141.413
27.913
1
673
2.091
300
7.595
228
17.025
Nominal
Valor razonable
(miles de euros) (miles de euros)
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
El riesgo de crédito está asociado con el incumplimiento contractual de
alguna de las partes del contrato, originando en la otra parte una pérdida financiera. De forma que el propósito que persigue la información
sobre este particular es suministrar a los usuarios una medida consistente del importe expuesto al riesgo de crédito, e informar de que el
nivel máximo de exposición a las pérdidas puede diferir del importe en
libros de los activos financieros. En concreto, la empresa deberá facilitar, para cada clase de activo, la siguiente información:
• Bajo la hipótesis de que las otras partes incumplieran sus obligaciones contractuales, cuál es el importe que mejor represente su máximo nivel de exposición al riesgo de crédito en la fecha del balance;
sin considerar el valor razonable de cualquier garantía para asegurar
el cumplimiento de dicha obligación, y
• La existencia de concentraciones significativas de riesgo de crédito.
Para lo cual será necesario realizar juicios acerca de la situación de
la empresa y de sus deudores, de forma que si dicha concentración
existe, deberá aportarse una descripción de las características comunes que identifican cada concentración y el nivel máximo de riesgo
de crédito asociado con todos los instrumentos que comparten esas
características.
Ejemplo tomado de AMADEUS
b) Riesgo de crédito
El Grupo no tiene concentraciones de riesgo significativas. Las transacciones con
derivados financieros tienen como contrapartida entidades financieras de elevada
calidad crediticia. El riesgo de crédito en derivados financieros viene medido por el
valor razonable de los contratos, tal y como se ha indicado anteriormente.
Finalmente, es necesario aportar otra información adicional relativa a
los instrumentos financieros, que incluirá:
• en caso de valorar los activos a su coste ajustado, la manifestación
de este hecho así como el detalle de los activos, su importe y el
371
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• motivo por el que no puede determinarse de forma fiable el valor
razonable,
• información acerca de las partidas relevantes de gastos, ingresos,
pérdidas y ganancias procedentes de los activos y pasivos financieros,
• si procede, el detalle de las operaciones de titulización hayan sido o
no terminadas en el período,
• las razones por las que se han efectuado reclasificaciones de valor
razonable al coste ajustado en la valoración de los activos, y
• la naturaleza y cuantía de las pérdidas por deterioro experimentadas
por los activos financieros así como las eventuales reversiones que
hubieran tenido lugar.
Las empresas deberán revelar informaciones adicionales cuando sea
probable que mejoren la comprensibilidad de los estados financieros.
Algunos ejemplos de este tipo de información pueden ser:
• el importe de los cambios en el valor razonable de los instrumentos
financieros reconocidos en los ingresos y gastos del período, o
• la media anual de los importes registrados de los instrumentos financieros reconocidos, o la media del importe del valor nominal, nocional, de reembolso u otro importe similar de instrumentos no reconocidos.
3.3.2.
Valor razonable en los instrumentos financieros
En muchas ocasiones, el valor razonable refleja la valoración que los
mercados financieros hacen del valor actual de los flujos de efectivo
esperados para el instrumento financiero. Por esa razón, la NIC 32
requiere que la empresa informe del valor razonable correspondiente a
cada clase de activo o pasivo financiero, estén o no reconocidos en el
balance, junto con las hipótesis y métodos de valoración empleados en
su cálculo. Además se deberá incluir:
372
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• Si las pérdidas y ganancias, derivadas del cambio en el valor razonable de aquellos activos financieros calificados como disponibles
para su venta han sido incluidos en el resultado neto o en el patrimonio.
• Por cada clase de activo, la indicación expresa por la que las compras y ventas ordinarias se contabilizan según el método de la fecha
de negociación o fecha de liquidación.
No obstante, cuando el valor razonable no pueda determinarse con
suficiente fiabilidad, deberá recogerse este hecho en las notas, junto
con la información disponible relativa a las principales características
de los instrumentos financieros que sean susceptibles de influir en la
determinación de este valor razonable.
Cuando una empresa valore algún activo financiero por encima de su
valor razonable, deberá incorporar la siguiente información:
• El importe en libros y el valor razonable de dichos activos, ya sea
individualmente o agrupados, y
• Los motivos para no minorar el importe en libros, detallando la evidencia en la que se basa la suposición de la empresa acerca de la
recuperabilidad de los valores por los que se han registrado los activos.
Ejemplo tomado de AMADEUS
c) Valor razonable
El valor razonable de los préstamos concedidos, cuentas a cobrar, tesorería y otros
activos equivalentes y cuentas a pagar se aproximan a sus valores netos contables
debido a que los mencionados activos y pasivos tienen vencimientos a corto plazo.
El valor razonable de las deudas a corto y a largo plazo se aproxima a su valor neto
contable, como consecuencia de los tipos de interés variable aplicables. El valor
razonable de las deudas con entidades de crédito por arrendamiento financiero se
determina sobre la base de los pagos futuros descontados utilizando tipos de interés
de mercado; a 31 de diciembre de 2002 y 2001 su valor razonable asciende aproximadamente a 120.575 miles de euros y 116.226 miles de euros, respectivamente.
373
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
3.3.3.
Instrumentos de cobertura
En relación con los instrumentos de cobertura, a los que se refiere en
extenso la NIC 39, se deberá facilitar la siguiente información:
• Detalle de los objetivos y políticas relativas a la gestión del riesgo
financiero de la empresa, con especial consideración en torno a la
política seguida para la cobertura de cada uno de los principales
tipos de operaciones previstas.
• Información, por separado, referida a las coberturas sobre el valor
razonable, sobre los flujos de efectivo y sobre la inversión neta en
una entidad extranjera:
a) Descripción de la cobertura y de los instrumentos financieros señalados como instrumentos para la cobertura, junto con sus valores razonables en la fecha del balance.
b) Naturaleza de los riesgos que han sido cubiertos y, para las coberturas sobre transacciones previstas, los períodos en los cuales se
espera que ocurran éstas, los períodos contables en los cuales se
espera que entren en la determinación de la ganancia o pérdida
neta, y una descripción de las transacciones previstas donde se ha
utilizado la contabilidad de coberturas pero no se espere que vuelvan a suceder en el futuro.
c) En el caso de resultados de activos financieros de cobertura llevados contra el patrimonio neto, se deberá revelar el importe llevado
a patrimonio neto durante el período contable, y el que se da de
baja del patrimonio para llevarlo al resultado del período o como
parte del coste de adquisición o del importe en libros del activo o
del pasivo en el caso de transacciones previstas.
Ejemplo tomado de ARCELOR
16.5 TIPOS DE INTERÉS
b) Instrumentos de cobertura.
En el ejercicio 2002, el resultado neto derivado de instrumentos de cobertura fue una
pérdida de 24 millones de EUR (2001: ganancia de 9 millones de EUR).
374
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
3.4.
Notas relativas a ingresos y gastos
La información relativa al resultado alcanzado en el período se ha ido
ya desgranando en los apartados precedentes pues, en todos ellos,
podían encontrarse efectos de las transacciones en la cuenta de resultados. No obstante, seguidamente se analiza con mayor detenimiento el
contenido de las notas a los estados financieros según lo establecido en
la NIC 8, 11, 12, 18 y 33.
3.4.1.
Resultado del período, estimaciones contables, cambios en
las políticas contables y errores significativos
El cálculo del resultado apela, de manera evidente en cada una de las
normas que afectan a su cálculo, al criterio de uniformidad abordado en
el epígrafe 2.4, y asume la realización de estimaciones como un elemento inseparable del proceso de elaboración y presentación de información
contable. Por esa razón, la empresa deberá informar de la naturaleza y la
cuantía de cualquier cambio en una estimación que haya tenido efectos
significativos en el período en curso o que vaya a producirlos en los
siguientes, o la imposibilidad para cuantificarlos. Además, en caso de
hallar un error significativo o de acometer un cambio significativo en las
políticas contables, sin perjuicio de que su incidencia cuantitativa deba
reflejarse en cuentas de reservas, la empresa deberá poner de manifiesto:
• La naturaleza del error, o las razones que avalan el cambio de política contable,
• La cuantía la que asciende la corrección realizada en el período en
curso, y en cada uno de los precedentes sobre los que se incluye
información,
• El importe (acumulado) de la corrección relativa a períodos anteriores a los que se incluyen como información comparativa, y
• El reconocimiento de que la información comparativa ha sido corregida, o bien un declaración sobre la imposibilidad de hacerlo.
375
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Ejemplo de revelación por cambios en las políticas contables
En 2003 la empresa ha modificado la política contable al tratamiento de los gastos
financieros de la instalación técnica especializada en construcción, destinada a su
posterior uso por la empresa. La empresa desde el período corriente no capitaliza los
gastos financieros para dotar de homogeneidad al tratamiento seguido para otra planta cuya construcción se inicia en el presente período. Este cambio en las políticas
contables ha sido adoptado y contabilizado retroactivamente. La información comparativa referente a 2002 ha sido corregida, de manera que cumple con el nuevo criterio adoptado. El efecto del cambio es un incremento en los gastos financieros de 300
(2003) y 200 (2002). Las reservas a comienzos de 2002 han sido disminuidas en un
importe de 800, que es la cuantía del ajuste relativo a períodos anteriores a 2002.
• Por último, es necesario señalar que algunos componentes del resultado ordinario, deberán ser objeto de revelación detallada y por
separado en las notas a los estados financieros, en atención a la
naturaleza, cuantía y relevancia de los mismos para la empresa.
Dichos pormenores están contenidos en el epígrafe 4.3.
Ejemplo tomado de ARCELOR
18.1 PROVISIONES POR REESTRUCTURACIÓN
Las provisiones por reestructuración comprenden las provisiones establecidas respecto al ‘Plan Delta’ para la Walloon Steel Industry (2002: 162 millones de EUR, 2001:
191 millones de EUR), las provisiones para el ‘Plan Fit’ en Alemania (58 millones de
EUR) y las provisiones para el cierre de fábricas y reestructuración de instalaciones
(2002: 161 millones de EUR, 2001: 151 millones de EUR).
3.4.2.
Ingresos y Contratos de construcción
En lo que respecta a los ingresos, además del detalle de las políticas
contables adoptadas, la empresa deberá revelar el detalle de los ingresos procedentes de ventas de bienes, prestaciones de servicios, intereses, royalties, dividendos y los derivados de las permutas de bienes o
servicios. No obstante, el desempeño de labores de construcción obliga
al reconocimiento detallado de algunos extremos, en concreto:
• El importe de los ingresos del contrato reconocidos en el período, y
los métodos utilizados para determinar el porcentaje de ingresos del
376
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
contrato reconocidos, y los empleados para determinar el grado de
realización de los contratos en curso,
• Los importes debidos a proveedores o por clientes, por causa de
contratos de construcción, y
• Con relación a los contratos en curso, debe informarse de la cantidad acumulada de costes incurridos y de ganancias reconocidas,
junto con los importes correspondientes a los anticipos recibidos y
las retenciones practicadas sobre los pagos.
Ejemplo de información sobre políticas contables seguidas en la contabilización de
los ingresos por contratos de construcción
Los ingresos ordinarios derivados de los contratos de construcción a precio fijo, se reconocen en la cuenta de resultados de acuerdo con el método del porcentaje de obra realizada (o grado de avance), medido con referencia al porcentaje de horas de trabajo
ejecutadas con relación al total de horas de trabajo estimadas para cada contrato.
3.4.3.
Impuesto sobre las ganancias
El contenido de este apartado se toma, básicamente de lo dispuesto en
la NIC 12 Impuesto sobre beneficios, aunque también es preciso atender a lo dispuesto en la NIC 35 con relación al detalle del impuesto
sobre beneficios relacionado con las explotaciones en interrupción
definitiva. Como puede verse a continuación, la NIC 12 requiere información detallada de cada uno de los importes que sirven de cálculo
para el impuesto sobre beneficios, ya sea corriente o diferido, y también el detalle de las operaciones que han dado lugar al nacimiento de
impuestos diferidos y que no han revertido hasta el momento.
• Los principales componentes del gasto o ingreso por el impuesto
sobre beneficios, por ejemplo, el gasto (o ingreso) corriente, los
ajustes de los impuestos corrientes, el gasto (o ingreso) por impuestos diferidos, los beneficios de carácter fiscal procedentes de pérdidas fiscales, etc. distinguiendo cuáles de ellos están asociados a
377
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
partidas cargadas o acreditadas directamente al patrimonio neto de
la empresa.
• Un estado que relacione el gasto por el impuesto con el resultado
contable, bien conciliando el gasto fiscal y el resultado de multiplicar el beneficio contable por el tipo impositivo aplicable, o presentando una conciliación entre el tipo medio efectivo y el tipo nominal
aplicable. Al que será preciso añadir, si se da el caso, una explicación de los cambios habidos en la tasa impositiva aplicable, con
relación a la del período anterior.
Ejemplo de conciliación entre el gasto fiscal y el resultado contable, y ente el tipo
impositivo efectivo y el tipo impositivo nominal
2004
2005
Resultado contable
8.775
8.740
Impuesto al tipo impositivo vigente del 35%
3.071
3.059
500
200
–
(1.300)
3.571
1.959
2004
2005
Efectos fiscal de los gastos que no son
deducibles al calcular la ganancia fiscal:
Donativos
Reducción en el saldo inicial de impuetos
diferidos producida por la reducción en el tipo
impositivo
Gasto fiscal
Resultado contable
Tipo impositivo aplicable
(%)
(%)
35,0
35,0
5,7
2,3
–
(14,9)
40,7
22,2
Efectos fiscal de los gastos que no son
fiscalmente deducibles:
Donativos
Efecto de la reducciónen el tipo impositivo
sobre los impuestos diferidos iniciales
Tipo impositivo medio efectivo (gasto por el impuesto
dividido entre el beneficio antes de impuestos
378
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• El importe y fecha de validez, de las diferencias temporarias para las
que no se hayan reconocido activos por impuestos diferidos y las
relacionadas con inversiones en subsidiarias, sucursales y asociadas,
para las que no se hayan reconocido pasivos en el balance general.
Además, para cada diferencia temporaria deberá revelarse el importe
de los activos y pasivos por impuestos diferidos reconocidos en el
balance general, y el importe de los gastos o ingresos por impuestos
diferidos registrados en el estado de resultados.
• El importe derivado de los dividendos que hayan sido propuestos a
los accionistas antes de que los estados financieros hayan sido autorizados para su emisión, pero no hayan sido reconocidos como pasivos en los estados financieros.
• Para las explotaciones en interrupción definitiva, deberá detallarse el
gasto por impuestos relativo al resultado de las actividades en discontinuación y el resultado ordinario que la operación discontinuada ha proporcionado en el período, y
• Además, la empresa deberá revelar el importe del activo por impuestos diferidos, cuando la realización del mismo dependa de beneficios futuros por encima de las beneficios surgidos de la reversión de
diferencias temporales, y la empresa haya experimentado una pérdida, en el período en curso o en el anterior, en el país con el que se
relaciona el activo.
3.4.4.
Ganancias por acción
Anteriormente, se señaló que el importe de las ganancias por acción en
su versión básica y diluida, podía formar parte de la cuenta de resultados, no obstante, además de suministrar dicho indicador en la última
línea del estado financiero o entre las notas a los estados financieros, es
preciso acompañar dicha ratio con información que ayude a conocer
cómo se ha calculado. Para ello, siguiendo la NIC 33, la empresa deberá:
379
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• Revelar los importes empleados como numeradores en el proceso de
cálculo de las ganancias por acción, así como una conciliación de
los mismos con la ganancia o pérdida neta del período.
• El número medio ponderado de acciones ordinarias empleado como
denominador en el proceso de cálculo de los beneficios por acción,
en la versión básica y en la diluida, así como una conciliación que
refleje la relación entre ambos denominadores. La siguiente ilustración, tomada de las cuentas de Amadeus, recoge dicha conciliación.
Ejemplo tomado de AMADEUS. Cálculo del promedio ponderado de acciones disponibles y diluidas
Acciones clase “A”
31/12/2002
Total acciones emitidas
590.000.000
Promedio
ponderado de
acciones clase “A”
31/12/2003
590.000.000
Acciones propias e instrumentos
financieros relacionados con
acciones
–20.211730.
–14.327.962
Total acciones disponibles
569.788.270
575.672.038
Efecto dilusivo de “warrants”,
opciones sobre acciones y etrega
gratuita de acciones
Número total de acciones diluidas
1.780.707
1.133.020
571.568.977
576.805.058
• Por último, si la empresa decide publicar otro indicador sobre acciones tomando como numerador un importe distinto de la ganancia o
pérdida neta, deberá emplearse el mismo denominador que se utiliza para el cálculo de las ganancias por acción. Además, si se utiliza
un componente del estado de resultados que no se corresponda con
una rúbrica concreta de dicho estado financiero, debe conciliarse la
variable que se tome con la rúbrica del estado de resultados de la
que se derive.
380
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
3.5.
Información relativa a los sujetos de la consolidación y a las combinaciones de negocios
Para el detalle de la información a suministrar en las notas a los estados
financieros relativa a esta apartado se han seguido la NIC 22, 27, 28 y
31. De su lectura se desprenden exigencias informativas relativas a la
identificación, grado de participación y operaciones realizadas con los
sujetos cuya información se incorpora en los estados financieros consolidados y, también, la existencia de políticas contables no homogéneas
y el tratamiento seguido para las diferencias de consolidación. En concreto, las notas deben contener:
• Una indicación acerca de la uniformidad que siguen las políticas
contables.
• Un listado que contenga las dependientes y asociadas significativas,
donde se incluya el nombre, país (de constitución o residencia, sólo
para las dependientes), porcentaje de participación y de derechos de
voto si no coincidiera con el anterior, y método de contabilización
de las inversiones (para las asociadas).
• Los motivos de exclusión, en su caso, de las dependientes; y la identificación de aquellas dependientes que, a pesar de serlo, no se han
tratado como tales a efectos de la consolidación por ausencia de
control.
• La dominante que no presente información consolidada por razón
de subgrupo, deberá revelar las razones por las que no ha presentado los estados financieros consolidados, junto con los métodos utilizados para la contabilización de sus dependientes, detallando el
nombre de la dominante que publica los estados consolidados.
• Las relaciones que mantiene con las dependientes de las que no
alcance a tener la mitad de los derechos de voto.
• Los efectos de la adquisición o desapropiación de dependientes
sobre la situación financiera en la fecha a la que se refieren los esta381
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• dos financieros, y los resultados alcanzados por tales operaciones en
el período cubierto.
En lo que respecta a los negocios conjuntos, el partícipe en los mismos
deberá revelar la información que a continuación se señala, al margen
de la contenida en el punto uno, tanto si elabora información consolidada como si no lo hace:
• Un inversor en un negocio conjunto, que no posea control conjunto,
debe informar de su participación en el mismo en sus estados financieros consolidados, con arreglo a la NIC 39 ó a la NIC 28.
• Salvo que la probabilidad de pérdida sea remota, el participante en
el negocio conjunto debe revelar por separado el importe acumulado de cada uno de los pasivos contingentes en los que el partícipe
haya podido incurrir por su participación en la empresa controlada
conjuntamente.
• El partícipe en el negocio conjunto debe incluir el importe total relativo a cualquier compromiso de inversión de capital asumido.
• Una lista con el detalle de sus participaciones significativas en
empresas controladas conjuntamente, así como el porcentaje de participación como propietario de empresas controladas conjuntamente, detallando el importe total de activos y pasivos así como de
ingresos y gastos relacionados con los negocios conjuntos.
En las combinaciones de negocios, deberá revelarse la siguiente información, tanto si la combinación se ha llevado a cabo en el período
como si ha tenido lugar en una fecha posterior al cierre del mismo. Se
exige:
• Los nombres y descripciones de las empresas que han sido combinadas, junto con la fecha y el método empleado para registrar la combinación, y las partes de la empresa combinada que han sido objeto
de desapropiación.
• A esta información se deberá añadir, si la combinación tiene la con382
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
sideración de adquisición: el porcentaje de acciones con voto adquiridas y el coste de la adquisición con el detalle de la contraprestación por la adquisición o, en su defecto, la revelación de que no
pueden determinarse estos importes al cierre del período, exponiendo las razones de esa imposibilidad.
• Si la combinación es calificada como unificación de intereses, a la
información señalada en el primer punto, deberá añadirse: la descripción y el número de acciones emitidas junto con el porcentaje
de acciones con voto de cada entidad que se han intercambiado, los
importes de los activos y pasivos aportados por cada empresa y el
detalle de los ingresos por operaciones, las partidas extraordinarias y
la ganancia o pérdida neta de cada una de las empresas combinadas
que se hayan incluido en la ganancia o pérdida neta.
A lo anterior es necesario incorporar, sin que ésta información deba ser
comparativa, algunos detalles acerca del fondo de comercio o fondo de
comercio negativo surgido de la combinación. Concretamente:
• El período a lo largo del cual se llevará a ingresos del período, o
período de amortización, junto con las razones, en su caso, para que
el mismo se dilate en más de 20 años o se aplique durante el mismo
un criterio distinto del criterio de cuotas constantes,
• La indicación de la partida o partidas del estado de resultados en las
que se incluye la amortización del fondo de comercio y una conciliación de los saldos inicial y final para el mismo, y
• El método seleccionado para convertir el fondo de comercio y los
ajustes al valor razonable de los elementos del balance, surgidos en
el momento de la adquisición de una entidad extranjera.
3.6.
Activos y pasivos contingentes, provisiones y retribuciones al personal
La información que deberá suministrar la empresa en materia de obligaciones requiere abordar además de las normas en las que se tratan
383
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
los pasivos financieros, que fueron objeto de análisis en el apartado
6.3.3., las relativas al reconocimiento de pasivos contingentes y provisiones (NIC 37) prestando especial atención a las obligaciones que se
derivan para la empresa por los compromisos adquiridos con los trabajadores (NIC 19 y 26).
Acerca de los primeros, la empresa deberá suministrar:
• Una descripción de la naturaleza de los mismos, en la fecha de
balance junto con una estimación, si ello es viable, de los beneficios
económicos que la empresa espera obtener o desprenderse, con
indicación de las incertidumbres relacionada y, si fuera el caso,
• La imposibilidad de revelar la información anteriormente descrita, o
la existencia de perjuicios graves para la empresa en disputas con
terceros en caso de que se revele información relativa a algunos de
los extremos antedichos.
Con relación a las provisiones reconocidas en el balance, la empresa
deberá con carácter general:
• Informar sobre el importe en libros al comienzo y al término del
período, así como sobre el detalle de las dotaciones efectuadas en el
período y los importes aplicados y no utilizados, y el efecto del descuento por causa de los intereses acumulados, y
• Describir para cada provisión la naturaleza de la obligación contraída, así como el calendario esperado de las salidas de los activos y
una indicación acerca de las incertidumbres asociadas al mismo o al
importe de las salidas.
Ejemplo
Se ha dotado una provisión de 160 millones de unidades monetarias en concepto de
desmantelamiento. Se espera incurrir en los citados costes entre los años 2104-2114.
Para la estimación de dicho importe se ha teniendo en cuenta la tecnología y los precios existentes en el momento presente, y se ha utilizado un tipo de descuento efectivo del 2 por ciento.
384
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Además, siguiendo la NIC 19, la información sobre planes de beneficios a los trabajadores se considera especialmente importante para los
usuarios de los estados financieros por cuanto ninguna otra información publicada por la empresa permitiría a éstos estimar la naturaleza y
alcance de dichas obligaciones, ni evaluar los riesgos asociados con
tales obligaciones. De ahí que, apelando a un criterio de economicidad, se reclame especial claridad, concisión y relevancia en las exigencias de información a presentar, que versarán fundamentalmente sobre:
• La información más relevante a estos efectos es la referida a la incertidumbre asociada con la medición de las obligaciones y costes de
los beneficios a empleados, así como acerca de las consecuencias
potenciales de tal incertidumbre en los flujos de efectivo futuros,
sobre todos si se tiene en cuenta la complejidad con la que están
dotados algunos de estos planes, y
• Dado el amplio espectro de puntos de vista sobre el tratamiento de
las ganancias y pérdidas actuariales y del costo de servicios pasados,
las revelaciones exigidas deben poner de relieve su impacto en el
estado de resultados, así como el impacto de las pérdidas y ganancias actuariales no reconocidas, y del costo de servicios pasados no
amortizado, en el balance.
Cuando la empresa mantenga un plan de beneficio por retiro, deberá
presentar:
• Bajo la hipótesis de que las otras partes incumplieran sus obligaciones contractuales, cuál es el importe que mejor represente su máximo nivel de exposición al riesgo de crédito en la fecha del balance,
sin considerar el valor razonable de cualquier garantía para asegurar
el cumplimiento de dicha obligación.
• Un estado financiero que contenga los activos netos para atender los
beneficios, en el que se detallen:
– los activos, adecuadamente clasificados, al término del período y
las bases de valoración empleadas para los mismos,
385
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
– el detalle de cualquier inversión que exceda del 5% de los activos
netos para atender los beneficios, o el 5% de cualquier clase de
títulos, y
– los pasivos distintos del valor actuarial actual de los beneficios
prometidos.
• Un estado que muestre la evolución que a lo largo del período han
seguido los activos netos para atender los beneficios, con el detalle,
entre otros, de las aportaciones del empleador y de los empleados,
los rendimientos procedentes de las inversiones, los gastos asociados, los importes transferidos a o de otros planes, etc.
• Una descripción del plan y del efecto de los cambios habidos en el
período que contenga, por ejemplo:
– El número de participantes, con identificación de empleadores y
empleados, y las modificaciones habidas a lo largo del ejercicio.
– El tipo de plan de que se trate y las condiciones para el cese del
plan, y cambios habidos a lo largo del ejercicio.
Además, según el tipo de plan de retiro de que se trate, será necesario
incluir:
• En los planes de aportaciones definidas, una descripción de la política de capitalización, con las principales hipótesis actuariales, y
• En los planes de beneficios definidos, el valor actuarial presente de
los beneficios prometidos, distinguiendo en su caso los de carácter
revocable de los que no lo sean junto con el superávit o déficit resultante o, alternativamente, una remisión al informe actuarial que contenga esa información.
386
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Ejemplo tomado de AMADEUS
b) Provisión por pensiones y obligaciones similares
El Grupo gestiona varios planes de pensiones de prestación definida con y sin provisión de fondos, así como determinados planes de seguros médicos y seguros de vida.
Los importes reconocidos para estos planes en el balance de situación a 31 de
diciembre son los siguientes:
Valor actual de los compromisos con provisión de fondos
Valor razonable de los activos asociados a los planes
17.326
9.822
7.504
Valor actual de los compromisos sin provisión de fondos
Beneficios (pérdidas) actuariales no reconocidos
Obligaciones reconocidas en el balance de situación
6.277
-5.385
8.396
Los importes reconocidos para estos planes en la cuenta de resultados a 31 de
diciembre son los siguientes:
Coste por servicios corrientes
1.214
Coste por intereses
1.354
Rendimiento esperado de los activos de los planes
Ganancias (pérdidas) actuariales netas reconocidas en el ejercicio
Coste por servicios pasados
Total incluido en costes de personal
-1.006
104
41
1.707
En el caso de beneficios de compensación en acciones, se deberá detallar entre otras:
• La naturaleza y plazos de los planes, junto con la política contable
seguida y el detalle de los importes reconocidos en cada estado
financiero con relación a los planes de compensación,
• El número y plazos de los instrumentos financieros emitidos por la
empresa y poseídos por los planes de compensación en acciones,
junto con el grado de irrevocabilidad de los derechos de los empleados sobre los mismos,
387
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• El número, fechas y precios de ejercicio de las opciones ejercitadas
y de las poseídas, y
• El valor razonable, al comienzo y al final del período y en la fecha
de emisión de los instrumentos financieros emitidos por la empresa
durante el período, o la revelación de la imposibilidad de determinar
el mismo.
3.7.
3.7.1.
Otra información
Explotaciones en interrupción definitiva
Este último epígrafe pretende ilustrar la información que deberán
incluir las notas a los estados financieros, como consecuencia de
explotaciones en interrupción definitiva, para las que deberá aportarse:
• Una descripción de las operaciones en proceso de interrupción definitiva, identificando los segmentos que se han visto afectados por la
misma,
• Un calendario previsible en el que se espera llevar a cabo el proceso
de discontinuación de las actividades, señalando en el mismo la
fecha de inicio y el motivo que desencadenó la desafectación de las
actividades, y
• El detalle de los activos y pasivos, ingresos y gastos y flujos netos de
efectivo afectados o resultantes del proceso de interrupción en las
actividades.
388
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Ejemplo tomado de AMADEUS
Cese de operaciones
Con fecha 9 de diciembre de 2002, se anunció el cese de las operaciones de Atinera
Llc, una empresa asociada dedicada al desarrollo de aplicaciones informáticas con
base en EE.UU. El plan de cese de operaciones fue aprobado por su Consejo de
Administración con fecha 6 de diciembre de 2002. Se espera que dicho plan se finalice a lo largo del ejercicio 2003. El detalle del impacto de dicho cese en los estados
financieros del Grupo, para el ejercicio terminado el 31 de diciembre, es el siguiente:
2002
2001
Inversiones en empresas asociadas
–
4.134
Créditos a empresas asociadas
–
4.556
Activos
8.690
Cuenta de pérdidas y ganancias
Participación en pérdidas de empresas asociadas
Impuestos
Beneficio/(pérdidas) neta del ejercicio
–22.812
–7.089
7.344
2.677
–15.468
–4.412
–10.097
–4.556
Estado de flujos de caja
Tesorería aplicada en actividades de inversión
Préstamos a empresas asociadas
El impacto neto en beneficios del ejercicio indicado anteriormente incluye todos los
gastos esperados por cese de estas operaciones. No se esperan beneficios o pérdidas
significativas como resultado de la liquidación de la compañía.
3.7.2.
Transacciones en moneda extranjera y cambios en los precios
Siguiendo lo establecido en la NIC 21 y NIC 15, la empresa incluirá en
sus estados financieros:
• El importe de las diferencias de cambio incluidas en el resultado o
en el patrimonio neto de la empresa, así como una conciliación de
389
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
• estas últimas desde el comienzo hasta el término del período, y el
detalle de las que se incorporan al activo. Una descripción de las
operaciones en proceso de interrupción definitiva, identificando los
segmentos que se han visto afectados por la misma.
• Cuando se produzca un cambio en la clasificación de una operación
en el extranjero, si el efecto es importante, la empresa debe revelar
la siguiente información:
– la naturaleza del cambio en la clasificación y las razones para
efectuar dicho cambio;
– el impacto que el cambio ha tenido en el patrimonio neto de la
empresa; y en la ganancia o la pérdida neta de cada período precedente que sea objeto de presentación, suponiendo que se hubiera producido al principio del período más antiguo del que se
ofrezca información.
• Las razones para la utilización de una unidad monetaria distinta de
la moneda local del país donde la empresa está domiciliada, junto
con los motivos de cualquier eventual cambio en la moneda de los
estados financieros.
• El efecto de los cambios en los precios, deberá ponerse de manifiesto esencialmente, incorporando a las notas el detalle de las siguientes partidas:
a) el importe del ajuste o la cantidad ya ajustada de depreciación de
las propiedades, planta y equipo y en el coste de las ventas,
b) los ajustes relacionados con las partidas monetarias, así como el
efecto de los fondos ajenos o del patrimonio neto, cuando se hayan tenido en cuenta tales ajustes al determinar la ganancia, según
el método contable adoptado, y
c) el efecto total que, sobre los resultados, hayan tenido los ajustes
descritos anteriormente, así como cualesquiera otras partidas que
reflejen los efectos de los cambios en los precios y que sean tratadas de acuerdo con el método contable adoptado.
390
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
3.7.3.
Información a revelar sobre partes vinculadas
Las relaciones entre partes vinculadas son una característica normal de
los negocios. Cuando tales relaciones existen, también existe la capacidad de la entidad para influir, en mayor o menor medida, en las políticas financieras y de explotación de la entidad participada. En consecuencia, de la relación entre partes vinculadas pueden derivarse efectos en la posición financiera y en los resultados de alguna de aquellas
entidades. Así, se pueden realizar transacciones entre partes vinculadas
impensables si no existiera relación.
Ejemplo:
• Una entidad que vende bienes a su dominante al coste, podría no hacerlo a este
precio si se tratara de un cliente distinto.
• Una dependiente puede suspender sus operaciones con otra empresa fuera del
grupo, a la que está unida por lazos comerciales, si la dominante adquiere otra
dependiente que se dedique al mismo tipo de comercio que la tercera ajena al
grupo.
• Una empresa dependiente puede recibir instrucciones de la dominante para no llevar a cabo actividades de investigación y desarrollo.
Por las razones expuestas, el conocimiento de las transacciones entre
partes vinculadas, saldos pendientes y relaciones entre las mismas,
podrían afectar al análisis de la información financiera por parte de los
usuarios de los estados financieros, incluyendo la evaluación de los
riesgos y oportunidades a que se enfrente la entidad.
De acuerdo con la NIC 24 se una parte se considera vinculada con la
entidad si dicha parte:
a) directa, o indirectamente a través de uno o más intermediarios:
(i)
controla, es controlada por, o está bajo control común con la
entidad (esto incluye dominantes, dependientes y otras dependientes de la misma dominante);
391
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
(ii) tiene una participación en la entidad que le otorga influencia
significativa sobre la misma; o
(iii) tiene control conjunto sobre la entidad;
b) es una asociada (según se define en la NIC 28 Inversiones en
Asociadas) de la entidad;
c) es un negocio conjunto, donde la entidad es uno de los partícipes
(véase la NIC 31 Intereses en Negocios Conjuntos);
d) es personal clave de la gerencia de la entidad o de su dominante;
e) es un familiar cercano de una persona que se encuentre en los supuestos (a) o (d);
f) es una entidad sobre la cual alguna de las personas que se encuentra
en los supuestos (d) o (e) ejerce control, control conjunto o influencia
significativa, o bien cuenta, directa o indirectamente, con un importante poder de voto; o
g) la otra parte es un plan de prestaciones post-empleo para los trabajadores, ya sean de la propia entidad o de alguna otra que sea parte
vinculada de ésta.
Al considerar cada posible relación entre partes vinculadas, se ha de
prestar atención al fondo de la relación, y no solamente a la forma legal.
A continuación se expone, a modo de síntesis la información objeto de
revelación sobre partes vinculadas:
• Las relaciones entre dominantes y dependientes, con independencia
de que se hayan producido transacciones entre tales partes vinculadas. La entidad revelará el nombre de su dominante inmediata y, si
fuera diferente, el de la dominante principal. Si ni la dominante de la
entidad ni la dominante principal elaboran estados financieros disponibles para uso público, se revelará también el nombre de la
dominante intermedia más próxima que lo haga.
392
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• Las remuneraciones totales al personal clave de la gerencia, así
como el detalle para cada una de las siguientes categorías:
– retribuciones a corto plazo a los empleados;
– prestaciones post-empleo;
– otras prestaciones a largo plazo;
– indemnizaciones por cese de contrato; y
– retribuciones en acciones o instrumentos similares.
• La naturaleza de la relación con cada parte implicada , así como la
información sobre las transacciones y saldos pendientes, para la
comprensión de los efectos potenciales que la relación tiene en los
estados financieros. Como mínimo, tal información deberá incluir:
– el importe de las transacciones;
– el importe de los saldos pendientes y:
❑ sus plazos y condiciones, incluyendo si están garantizados, así
como la naturaleza de la contraprestación fijada para su liquidación; y
❑ detalles de cualquier garantía otorgada o recibida;
– correcciones valorativas por deudas de dudoso cobro, relativas a
importes incluidos en los saldos pendientes; y
– el gasto reconocido durante el ejercicio relativo a las deudas incobrables o de dudoso cobro de partes vinculadas.
393
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Ejemplo de transacciones a revelar, si se hubieran producido con una parte vinculada:
• compras o ventas de bienes (terminados o no);
• compras o ventas de propiedades y otros activos;
• prestación o recepción de servicios;
• arrendamientos;
• transferencias de investigación y desarrollo;
• transferencias en función de acuerdos relativos a licencias;
• transferencias realizadas en función de acuerdos de financiación (incluyendo préstamos y aportaciones de capital, ya sean en efectivo o en especie);
• otorgamiento de garantías y avales; y
• cancelación de pasivos en nombre de la entidad, o por la entidad en nombre de
otro tercero vinculado.
Finalizamos este apartado resaltando que la entidad podrá revelar que
las condiciones de las transacciones con terceros vinculados son equivalentes a las que se dan en transacciones hechas en condiciones de
independencia mutua de las partes, si tales condiciones pueden ser justificadas o comprobadas.
3.7.4.
Hechos ocurridos después de la fecha del balance
Los hechos ocurridos después de la fecha del balance son todos aquellos eventos, ya sean favorables o desfavorables, que se han producido
entre la fecha del balance y la fecha de autorización de los estados
financieros para su publicación. Hay dos tipos de tales eventos:
• Hechos posteriores a la fecha del balance que implican ajuste: son
aquellos que suministran evidencia de condiciones que existían ya
en la fecha del balance. En estos casos, la empresa debe proceder a
modificar los importes reconocidos en sus estados financieros, para
reflejar la incidencia de los hechos ocurridos después de la fecha del
balance que impliquen ajustes.
394
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• Hechos posteriores a la fecha del balance que no implican ajuste:
son aquellos indicativos de condiciones que han aparecido después
de la fecha del balance. La empresa no debe proceder a modificar
los importes reconocidos en sus estados financieros, para reflejar la
incidencia de los hechos ocurridos después de la fecha del balance.
El proceso seguido para la autorización, con vistas a la publicación, de
los estados financieros, varía dependiendo de la estructura organizativa
de la empresa, de los requisitos legales y de los procedimientos seguidos para la preparación y finalización de tales estados financieros. En
algunos casos, como ocurre en España, la empresa está obligada a presentar sus estados financieros a los propietarios para que éstos los
aprueben antes de que hayan sido formalmente publicados. En tales
casos, los estados financieros se consideran autorizados para publicación en la fecha de su emisión y no en la fecha en que los propietarios
los aprueban.
Ejemplo
La gerencia de una empresa completa el día 15 de marzo de 2006 el borrador de
estados financieros para el año que termina el 31 de diciembre de 2005. El consejo
de administración revisa tales estados financieros el 31 de marzo de 2006, autorizando su publicación. Los estados financieros quedan a disposición de los propietarios y
otros interesados el día 1 de abril de 2006. La junta general de accionistas aprueba
los anteriores estados financieros el 30 de mayo de 2006, y se procede a registrarlos
en el organismo regulador el día 15 de junio de 2006.
Los estados financieros se autorizaron para su publicación el 31 de marzo de 2006
(fecha en que el consejo de administración la autorizó).
Si los dividendos se declaran –esto es, si los dividendos son debidamente autorizados y no quedan más tiempo a discreción de la entidad-,
después de la fecha del balance, pero antes de que los estados financieros hayan sido autorizados para su publicación, los dividendos no
son reconocidos como un pasivo a la fecha del balance porque no
suponen una obligación actual de acuerdo con la NIC 37. Tales dividendos son revelados en las notas a los estados financieros de acuerdo
con la NIC 1 Presentación de Estados Financieros.
395
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
La empresa no debe preparar sus estados financieros sobre la base de
que es un negocio en marcha si la gerencia determina, después de la
fecha del balance, bien que tiene la intención de liquidar la empresa o
cesar en sus actividades, bien que no existe otra alternativa más realista
que hacerlo.
Finalizamos este apartado destacando que la empresa debe revelar la
siguiente información al respecto:
• la fecha en la que los estados financieros han sido autorizados para
publicación, así como quién ha dado tal autorización. En el caso de
que los propietarios de la empresa u otros tengan poder para modificar los estados financieros tras la publicación, la empresa debe también revelar este hecho.
• Si después de la fecha del balance la empresa recibe información
acerca de condiciones que existían ya en dicha fecha, a la luz de la
información recibida debe actualizar, en las notas a los estados
financieros, las revelaciones que estén relacionadas con tales condiciones.
• En aquellos casos en que los hechos ocurridos después de la fecha
del balance sean de tal importancia que su falta de revelación pudiera afectar a la capacidad de los usuarios de los estados financieros
para realizar las evaluaciones pertinentes y tomar decisiones, la
empresa debe revelar la naturaleza del evento así como una estimación de sus efectos financieros, o un pronunciamiento sobre la
imposibilidad de realizar tal estimación, para cada una de las categorías de hechos ocurridos después de la fecha del balance que no
implican ajustes:
396
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
Ejemplos de hechos ocurridos después de la fecha del balance, que no implican
ajustes pero que pueden ser de tal importancia, que la falta de revelaciones sobre
los mismos afectaría a la capacidad que los usuarios de los estados financieros tienen para realizar las evaluaciones pertinentes y tomar decisiones:
• una combinación de empresas importante, que ha tenido lugar después de la
fecha del balance (la NIC 22 Combinaciones de Negocios, exige revelar información específica en tales casos), o bien la desapropiación de una subsidiaria significativa;
• el anuncio de un plan para discontinuar una operación, de la desapropiación de
activos o la cancelación de pasivos atribuibles a una operación en discontinuación
o la conclusión de acuerdos obligatorios para vender tales activos o cancelar tales
pasivos (véase la NIC 35 Explotaciones en Interrupción Definitiva);
• las compras o desapropiaciones significativas de activos, o bien la expropiación de
activos importantes por parte del gobierno;
• la destrucción por incendio de una planta importante de producción, tras la fecha
del balance;
• el anuncio, o el comienzo de la implementación de una reestructuración importante (véase la NIC 37 Provisiones, Activos Contingentes y Pasivos Contingentes);
• transacciones importantes realizadas con acciones ordinarias o con acciones ordinarias potenciales, tras la fecha del balance (la NIC 33 Ganancias por Acción,
aconseja a la empresa que describa tales transacciones, aparte de las emisiones de
capital y de las divisiones de acciones por partición de las mismas);
• los cambios anormalmente grandes, ocurridos después de la fecha del balance, en
los precios de los activos o en los tipos de cambio de alguna moneda extranjera;
• los cambios en las tasas impositivas o en las leyes fiscales, aprobados o anunciados con posterioridad a la fecha del balance, que vayan a tener un efecto significativo en los activos y pasivos por impuestos corrientes o diferidos (véase la NIC 12
Impuesto sobre las Ganancias);
• la aceptación de compromisos o pasivos contingentes de cierta importancia, por
ejemplo, al dar garantías de importe significativo; y
• el planteamiento de litigios importantes surgidos exclusivamente por causa de
eventos ocurridos después de la fecha del balance.
397
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
VII.
COMPARACIÓN CON EL PLAN GENERAL
DE CONTABILIDAD: PUNTOS DE CONFLICTO
El análisis de la información contenida en los estados financieros elaborados según NIIF frente a los que se derivan de la utilización de los
modelos contenidos en el Plan General de Contabilidad representa un
cambio en la presentación de la información contable en varios aspectos. A continuación se señalan las diferencias más significativas que
son, en buena medida, tributarias de los criterios y alternativas valorativas contenidas en las NIIF.
Una primera cuestión que no puede pasar desapercibida tiene que ver
con el formato (o ausencia del mismo) que sugieren las NIIF para la
presentación de la información. A este respecto, es necesario considerar que frente al encorsetado aspecto que revelan las cuentas presentadas según PGC, las NIIF apenas si dedican atención a los modelos de
presentación y, a cambio, proponen más bien conceptos que, con el
carácter de mínimos, deben constar en los estados financieros. En verdad, y a tenor de los estados financieros presentados por las empresas
según las NIIF, se hace evidente el empleo de pocas líneas que contengan de forma muy sintética la información básica acerca de la situación
patrimonial y los resultados de la empresa, relegando a las notas la
práctica totalidad de la información que servirá para entender las valoraciones asignadas a activos, pasivos, cobros, pagos y resultados.
De lo anterior, se sigue que las notas adquieren una relevancia significativa en lo que respecta al contenido que deben abarcar, pues buena
parte de la información, especialmente la referida al desglose de algunas partidas, que hasta ahora venía presentándose en el cuerpo de los
estados contables, pasa ahora con carácter voluntario en algunos casos,
a engrosar las notas a los mismos. Y esa parece ser la tendencia, a tenor
de los estados financieros que presentan las empresas según las NIIF.
398
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
La comparabilidad pues, se entiende más bien en el sentido de disminuir las alternativas de valoración, y en la obligatoriedad de informar
de extremos suficientes para que el usuario pueda formarse una idea
más aproximada de la situación patrimonial y financiera de la empresa,
por encima de la mera comparación formal a través de formatos preestablecidos.
Otro hecho sustancial, tiene que ver con la orientación que toman
ahora los estados financieros, sentido que adquiere plena validez en el
contexto del que constituye el principal destinatario de la información
contable. Por ello, los estados financieros giran en torno a la adecuada
determinación de la situación financiera de la empresa, no sólo en el
momento presente, sino suministrando información que facilite la anticipación acerca del comportamiento futuro de la misma. Muestra de
ello, es la abundancia de datos a suministrar en materia de descuento
de flujos de efectivo y de anticipación acerca de la dilución del valor
de las acciones como consecuencia de la conversión de títulos equivalentes a acciones en circulación.
Se ven potenciados los aspectos más económicos y financieros de la
información contable, relegando la concepción más legalista de la
misma a un segundo plano, de manera, por ejemplo que no puedan
incluirse en el balance aquellos elementos patrimoniales inservibles o
los gastos de constitución o de establecimiento; los dividendos a pagar
dejan de ser patrimonio neto desde el momento que son exigibles por
los accionistas, o las acciones propias no tienen cabida como una partida de activo. Además, este hecho viene de la mano de la consideración que hacen las NIIF del neto patrimonial, como valor en exceso del
activo sobre el total de las deudas que mantiene la empresa, lo que
obliga a mostrar separadamente el neto patrimonial del pasivo, pues la
aproximación no gira entorno a la dualidad inversión-financiación,
sino más bien, a la dualidad bienes y derechos frente a obligaciones,
de cuya diferencia surge el neto patrimonial.
399
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
Por igual razón, también puede decirse que desaparece en el balance
la rúbrica de ingresos a distribuir en varios ejercicios, pues sólo tendría
sentido para los saldos de subvenciones pendientes de reconocer en la
cuenta de resultados, y aún así, se hace factible la presentación de las
subvenciones minorando el valor de los activos adquiridos con dichos
fondos.
Esa orientación que toma la información elaborada según las NIIF, también se aprecia en los estados financieros a suministrar, entre los que se
incluye un estado de flujos de tesorería, que viene a desplazar al cuadro de financiación como documento capaz de evidenciar la situación
financiera de la empresa desde una perspectiva dinámica.
Con relación a las notas, es posible destacar siguiendo a GONZALO
(2003a), entre otras, la información relativa a:
• Los criterios que sigue la empresa para clasificar los activos en propiedades ocupadas por la entidad o en inmuebles de inversión cuando no resulte evidente, junto con el valor razonable de éstas y la
forma de determinarlo;
• El detalle de cada uno de los contratos de arrendamiento financiero
que la empresa ha mantenido a lo largo del período;
• El importe de las pérdidas por deterioro del valor del inmovilizado,
reconocidas o revertidas en el período, así como los criterios empleados para identificar las unidades generadoras de efectivo a efectos de los cálculos y sus eventuales modificaciones;
• La identificación de las empresas adquiridas o controladas en el
período (combinaciones de negocios) junto con el tratamiento que
se da al fondo de comercio;
• El valor razonable de los instrumentos financieros, estén o no reconocidos en el balance, o la imposibilidad de determinarlo, así como
la exposición que la empresa tiene a los riesgos financieros, incluyendo su política respecto a la cobertura de los mismos;
400
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
• El detalle de los conceptos incorporados en el cálculo del numerador y el denominador de la ratio ganancias por acción;
• Los planes de compensación en acciones para los empleados, con
los valores de los instrumentos emitidos que estén en poder de los
mismos;
• Las explotaciones en interrupción definitiva en las que se encuentra
inmersa la empresa, detallando los activos, pasivos, flujos de efectivo y resultados de las mismas y valorando la incidencia que tienen
en los segmentos afectados; y
• Las transacciones con partes vinculadas (dependientes, asociadas,
accionistas importantes, directivos, administradores y familiares próximos, clientes que representen una parte significativa de la facturación, etc.).
BIBLIOGRAFÍA
AA.VV. (2004): Compendio de material educativo para la difusión de
las Normas internacionales de contabilidad. www2.uah.es/
fcee/proyectoNIC.htm.
AMAT, O. (coordinador) (2003): Comprender las Normas internacionales de contabilidad (Barcelona: Gestión 2000 y ACCID).
ARCAS, M.J.; M. MONEVA, L. TORRES (2003): Contabilidad financiera
avanzada. Normativa española e internacional (Madrid: Pirámide).
CEA, J.L.(2002): Armonización contable internacional y reforma de la
contabilidad en España. (Madrid: ICAC).
401
MONOGRAFÍAS SOBRE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
DIRECTIVA 2001/65/CE del Parlamento Europeo y del Consejo de 27
de septiembre de 2001 por la que se modifican las Directivas
78/660/CEE, 83/349 y 83/635/CEE en lo que se refiere a las normas
de valoración aplicables en las cuentas anuales y consolidadas.
www.europa.eu.int/eur-lex.
EPSTEIN, B.J.; A.A. MIRZA (2002): Interpretation and Appliation of
Internrational Accounting Standards (New York: Wiley).
GINER, B., A. MORA y M. ARCE (1999): Análisis comparado de la normativa contable de AECA y el IASC (Madrid: AECA).
GONZALO ANGULO, J.A. (2003a) “Principales cambios que suponen
las NIIF respecto del PGC” (Documento de trabajo no publicado)
Universidad de Alcalá, noviembre de 2003.
GONZALO ANGULO, J.A. (2003b) Implantación de las Normas
Internacionales de Información Financiera, “AECA”, octubrediciembre, pp. 3-16.
GONZALO ANGULO, J.A. (2004): Normas IASB: La primera vez,
“Universia Business Review”, primer trimestre, pp. 105-115.
HODGEON E; R. FERNÁNDEZ (2003): Diferencias entre el tratamiento
contable del Plan General contable y la normativa internacional.
“Estrategia Financiera”, junio, pp. 53-59.
IASB (2003): International Financial Reporting Standards (London,
IASB, 2003).
IASB: Improvements to International Accounting Standards December
2003. www.iasb.org.uk.
INSTITUTO DE CONTABILIDAD Y AUDITORÍA DE CUENTAS (2002):
Informe sobre la situación actual de la contabilidad en España y
líneas básicas para abordar su reforma: Libro Blanco para la reforma
de la contabilidad en España. Madrid.
402
PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS: BALANCE, RESULTADOS Y NOTAS
INSTITUTO DE CONTABILIDAD Y AUDITORÍA DE CUENTAS:
“Examen de conformidad entre la NIC 1 y las Directivas Europeas
de Contabilidad (XV/7030/98/ES)” BOICAC nº35, 25-29.
PRICEWATERHOUSECOOPERS (2002): Normas Internacionales de
Contabilidad 2002-2003. Desarrollo y comentarios (Madrid: Francis
Lefevre).
REGLAMENTO (CE) 1606/2003 del Parlamento Europeo y del Consejo
de 19 de julio de 2002 relativo a la aplicación de las Normas
Internacionales de Contabilidad. www.europa.eu.int/eur-lex.
REGLAMENTO (CE) 1725/2003 de la Comisión de 29 de septiembre
de2003 por el que se adoptan determinadas Normas Internacionales
de Contabilidad de conformidad con el Reglamento (CE) 1606/2002
del parlamento Europeo y del Consejo. www.europa.eu.int/eur-lex.
403