Valoración a coste amortizado en el nuevo PGC

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Valoración
a coste amortizado
en el nuevo PGC
El coste amortizado es un criterio muy utilizado en la nueva normativa
contable para valorar los instrumentos financieros. Por su complejidad,
merece ser analizado con casos prácticos. En este artículo, el lector
encontrará tres ejemplos de aplicación de dicho criterio a préstamos,
arrendamientos financieros y obligaciones convertibles
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Julio Mata Melo y Carlos Larrinaga González
Universidad de Burgos
VALORACIÓN A COSTE AMORTIZADO
E
l coste amortizado se define en el Marco Conceptual del
Nuevo Plan General de Contabilidad como “el importe
al que inicialmente fue valorado un activo financiero o
un pasivo financiero, menos los reembolsos de principal
que se hubieran producido, más o menos, según proceda, la parte imputada en la cuenta de pérdidas y ganancias,
mediante la utilización del método del tipo de interés efectivo,
de la diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso
en el vencimiento y, para el caso de los activos financieros,
menos cualquier reducción de valor por deterioro que hubiera
sido reconocida, ya sea directamente como una disminución
del importe del activo o mediante una cuenta correctora de su
valor”. La figura 1 (pág. 52) representa gráficamente la valoración a coste amortizado.
Por su parte, el tipo de interés efectivo se define en el
mismo Marco Conceptual como “el tipo de actualización que
iguala el valor en libros de un instrumento financiero con los
flujos de efectivo estimados a lo largo de la vida esperada del
instrumento, a partir de sus condiciones contractuales y sin
considerar las pérdidas por riesgo de crédito futuras; en su
cálculo se incluirán las comisiones financieras que se carguen por adelantado en la concesión de financiación”. Es decir, el tipo de interés efectivo es una forma de TIR, como se
puede apreciar a continuación:
A=
Una vez determinado el tipo de interés efecto y en ausencia de correcciones valorativas, el coste amortizado en el periodo intermedio k (CAk) viene dado por la expresión:
pd
Fk + 1
Fk + 2
Fn
+
+…+
(1 + IE) (1 + IE)2
(1 + IE)n–k
IEanual = (1 + IEm)m – 1
Donde IEm es el tipo de interés efectivo obtenido para los
m intervalos que tiene el año (2 semestres, 4 trimestres, 12
meses o 365 días).
Finalmente, el gasto (o ingreso) por la deuda (o inversión)
financiera se determina aplicando la IE al valor de la deuda
(coste amortizado) en el periodo correspondiente. Así, si IDk
es el gasto (o ingreso) por la deuda (o inversión) en el periodo k:
IDk = CAk × IE
Si el gasto por intereses es superior a la salida de efectivo
que se produce por esta razón, la diferencia supondrá un aumento del valor de la deuda. Igualmente, si el ingreso por intereses es superior a la entrada de efectivo por esta razón,
FICHA RESUMEN
F1
F2
Fn
+
+…+
(1 + IE) (1 + IE)2
(1 + IE)n
Donde A es el flujo de efectivo inicial, ajustado por costes
de transacción (negativo para activos financieros, positivo
para pasivos financieros); Fi es el flujo de caja del periodo i,
ocasionado por el pago de intereses y del principal; e IE es
la tasa interna de retorno, que aquí llamamos tipo de interés
efectivo.
CAk =
Por otro lado, ha de considerarse que las operaciones financieras raramente coincidirán con el ejercicio económico y
normalmente se efectuarán en diversos periodos intermedios. Así, los n periodos pueden ser años, meses o días, pero es necesario aplicarlos de forma consistente. La relación
entre tipo de interés efectivo de diferentes periodos viene dada por:
Autor:
Julio Mata Melo y Carlos Larrinaga González
Título:
Valoración a coste amortizado en el nuevo Plan General de Contabilidad
Fuente:
Partida Doble, núm. 198, páginas 50 a 58, abril 2008
Localización: PD 08.04.04
Resumen:
En el nuevo Plan General de Contabilidad, los instrumentos financieros son
contratos que dan lugar, simultáneamente, a un activo financiero y a un pasivo
financiero (o instrumento de capital) y tienen su origen en la interrelación de la
empresa con el mercado financiero.
Siguiendo a las NICs, el nuevo PGC dispone que los activos y pasivos financieros
que se mantienen hasta su vencimiento se valoren y registren mediante el
método de valoración del coste amortizado. En este artículo se analiza con casos
prácticos concretos su aplicación.
Descriptores ICALI:
Instrumentos financieros. Coste amortizado. Plan general contable.
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aumenta el valor de la inversión financiera. Así, en el caso de
que no se produzca devolución del principal del activo o pasivo financiero, se cumplirá que:
• Cuadro de distribución de intereses y determinación del
coste amortizado:
Distribución de intereses
IDk = FIk = CAk+1 – CAk
Año
Donde FIk es el flujo de efectivo ocasionado por los intereses del activo o pasivo financiero.
Este artículo sigue proponiendo la aplicación del criterio
de valoración del coste amortizado a tres casos: préstamo,
arrendamiento financiero y obligaciones convertibles.
31/12/X1
31/12/X2
31/12/X3
31/12/X4
COSTE AMORTIZADO: PRÉSTAMOS
El 1/1/X1 la empresa A concede un préstamo a la empresa
B por importe de 10.000 u.m. al 4% de interés anual. Amortización en 5 años a partes iguales cada año. Cobro de intereses y
amortización el 31/12. Los gastos de formalización ascienden a
300 u.m., a soportar a partes iguales entre prestamista y prestatario. A continuación se propone la contabilización de este
préstamo tanto para la empresa A como para la B.
Solución:
La valoración de estos instrumentos financieros se realiza por el
coste amortizado.
31/12/X5
Devengado
A cobrar devengado
400
351
49
(10.000*4%)
(10.150*3,46%)
320
280
(8.000*4%)
(8.101*3,46%)
240
210
(6.061*3,46%)
160
139
(4.000*4%)
(4.031*3,46%)
80
70
(2.000*4%)
(2.010*3,46%)
8.101
(10.150-2.000 – 49)
40
(6.000*4%)
Coste
amortizado
6.061
(8.101-2.000-40)
30
4.031
(6.061-2.000-30)
21
2.010
(4.031-2.000-21)
10
0
(2.010-2.000-10)
• Registros contables en el Libro Diario de A:
A la concesión del préstamo, el 1/1/X1:
X
8.150
2.000
Contabilidad de A:
• Determinación del tanto de interés efectivo:
10.000 + 150 = 2.400/(1+ie)1 + 2.320/(1+ie)2 +
2.240/(1+ie)3 + 2.160/(1+ie)4 + 2.080/(1+ie)5
Interés
a cobrar
(252) Créditos a largo plazo
(542) Créditos a corto plazo
a (57) Tesorería
(Por la valoración inicial del préstamo)
10.150
Por el cobro de los intereses a 31/12/X1:
ie = 3,46%
X
400
• Cuadro de amortización del préstamo:
(57) Tesorería
a (762) Ingresos de créditos
a (252) Créditos a largo plazo
351
49
Capital
Capital
Año inicial Interés Amortización Anualidad final
X1
X2
X3
X4
X5
10.000
8.000
6.000
4.000
2.000
400
320
240
160
80
2.000
2.000
2.000
2.000
2.000
2.400
2.320
2.240
2.160
2.080
8.000
6.000
4.000
2.000
0
Por la 1ª cuota de amortización del principal a 31/12/X1:
X
2.000
(57) Tesorería
a (542) Créditos a corto plazo
2.000
FIGURA 1
VALORACIÓN A COSTE AMORTIZADO
–
+/–
–
=
pág
52
Valor inicial del activo o pasivo financiero (ajustando los costes de transacción)
reembolsos de principal
imputación o amortización gradual acumulada, utilizando el método del tipo de interés efectivo, de la diferencia entre el
importe inicial y valor de reembolso (intereses implícitos)
cualquier disminución por deterioro del valor (reconocida mediante el uso de una cuenta correctora)
Coste amortizado
pd
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31/12/X1. Por la reclasificación del vencimiento de una
cuota de amortización:
X
2.000
(542) Créditos a corto plazo
a (252) Créditos a largo plazo
Por la 4ª cuota de amortización del principal a 31/12/X4:
X
2.000
(57) Tesorería
a (542) Créditos a corto plazo
2.000
2.000
31/12/X4. Por el saldo de la cuenta 252:
Por el cobro de los intereses a 31/12/X2:
X
2.010
X
320
(57) Tesorería
a (762) Ingresos de créditos
a (252) Créditos a largo plazo
280
40
Por la 2ª cuota de amortización del principal a 31/12/X2:
(57) Tesorería
a (542) Créditos a corto plazo
2.010
Por el cobro de los intereses a 31/12/X5:
X
80
X
2.000
(542) Créditos a corto plazo
a (542) Créditos a corto plazo
(57) Tesorería
a (762) Ingresos de créditos
a (252) Créditos a corto plazo
70
10
2.000
Por el cobro de la última cuota de amortización del princi31/12/X2. Por la reclasificación del vencimiento de una
cuota de amortización:
(57) Tesorería
a (252) Créditos a largo plazo
X
2.000
X
2.000
pal a 31/12/X5:
(57) Tesorería
a (542) Créditos a corto plazo
2.000
2.000
Contabilidad de B:
Por el cobro de los intereses a 31/12/X3:
• Determinación del tanto de interés efectivo:
X
240
(57) Tesorería
a (762) Ingresos de créditos
a (252) Créditos a largo plazo
210
30
10.000 - 150 = 2.400/(1+ie)1 + 2.320/(1+ie)2 + 2.240/(1+ie)3
+ 2.160/(1+ie)4 +2.080/(1+ie)5
ie = 4,55%
Por la 3ª cuota de amortización del principal a 31/12/X3:
• Cuadro de distribución de intereses y determinación del
X
2.000
(52) Tesorería
a (542) Créditos a corto plazo
coste amortizado:
2.000
Distribución de intereses
31/12/X3. Por la reclasificación del vencimiento de una
cuota de amortización:
Año
X
31/12/X1
2.000
(542) Créditos a corto plazo
a (252) Créditos a largo plazo
2.000
pd
449
400
49
(4,55% de 9.850)
(4% de 10.000)
31/12/X2
31/12/X4
X
(57) Tesorería
a (762) Ingresos de créditos
a (252) Créditos a largo plazo
a pagar
devengado a pagar
31/12/X3
Por el cobro de los intereses a 31/12/X4:
160
Interés
devengado
139
21
31/12/X5
360
320
(4% de 7.899)
(4% de 8.000)
270
240
(4% de 5.938)
(4% de 6.000)
181
160
(4% de 3.969)
(4% de 4.000)
91
80
(4% de 1.989)
(4% de 2.000)
Coste
amortizado
7.899
(9.850 – 2.000 + 49)
40
5.938
(7.899 – 2.000 + 40)
30
3.969
(5.938 – 2.000 + 30)
21
1.989
(3.969 – 2.000 + 21)
11
0
(1.989 – 2.000 + 11)
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• Registros contables en el Libro Diario de “B”:
Por el pago de los intereses a 31/12/X3:
X
A la obtención del préstamo, el 1/1/X1:
270
X
9.850
(57) Tesorería
a (171) Deudas a largo plazo
a (252) Deudas a corto plazo
(Por la valoración inicial del préstamo)
7.850
2.000
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
a (171) Deudas a largo plazo
240
30
Por la 3ª cuota de amortización del principal a 31/12/X3:
X
2.000
Por el pago de los intereses a 31/12/X1:
X
449
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
a (171) Deudas a largo plazo
(521) Deudas a corto plazo
a (57) Tesorería
2.000
31/12/X3. Por la reclasificación del vencimiento de una
400
49
cuota de amortización:
X
2.000
(171) Deudas a largo plazo
a (521) Deudas a corto plazo
2.000
Por la 1ª cuota de amortización del principal a 31/12/X1:
X
2.000
(521) Deudas a corto plazo
a (57) Tesorería
Por el pago de los intereses a 31/12/X4:
2.000
X
181
31/12/X1. Por la reclasificación del vencimiento de una
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
a (171) Deudas a largo plazo
160
21
cuota de amortización:
Por la 4ª cuota de amortización del principal a 31/12/X4:
X
2.000
(171) Deudas a largo plazo
a (521) Deudas a corto plazo
2.000
X
2.000
(521) Deudas a corto plazo
a (57) Tesorería
2.000
Por el pago de los intereses a 31/12/X2:
31/12/X4. Por el saldo de la cuenta 171:
X
360
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
a (171) Deudas a largo plazo
X
320
40
Por la 2ª cuota de amortización del principal a 31/12/X2:
1.989
(171) Deudas a largo plazo
a (521) Deudas a corto plazo
Por el pago de los intereses a 31/12/X5:
X
X
2.000
(521) Deudas a corto plazo
a (57) Tesorería
91
2.000
31/12/X2. Por la reclasificación del vencimiento de una
cuota de amortización:
pág
54
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
a (521) Deudas a largo plazo
80
11
Por la última cuota de amortización del principal a
31/12/X5:
X
X
2.000
1.989
(171) Deudas a largo plazo
a (521) Deudas a corto plazo
2.000
2.000
(521) Deudas a corto plazo
a (57) Tesorería
2.000
pd
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Los asientos en el Libro Diario son los siguientes:
COSTE AMORTIZADO:
ARRENDAMIENTO FINANCIERO
1/1/X2 Al concertarse la operación:
Supongamos que la empresa X concierta una operación
de arrendamiento financiero con la entidad financiera Y sobre una máquina que consiste en lo siguiente: Y compra la
máquina a un tercero por importe de 200.000 € y se la cede
a X el 1/1/X2 mediante una operación de arrendamiento financiero, de forma que X se compromete al pago de 12
cuotas trimestrales de 20.000 € cada una con vencimiento
los días 31/3, 30/6, 30/9 y 31/12 de 20X1, 20X2 y 20X3 y
una adicional al término del contrato para ejercer la opción
de compra. La máquina tiene una vida útil de 6 años y un
valor residual de 20.000 €.
X
200.000 (280) Maquinaria
a (524) Acreedores por arrendamiento
financiero a corto plazo
11.969 + 12.449+ 12.949 + 13.469
a
(174) Acreedores por arrendamiento
financiero a largo plazo
200.000 – 50.836
50.836
149.164
31/3/X2. Por el pago de la cuota:
X
A continuación propondremos las anotaciones contables a lo
largo de la vida del contrato de arrendamiento financiero, omitiendo la contabilización del IVA.
Solución:
11.969
8.031
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
30/6/X2. Por el pago de la cuota:
En primer lugar determinamos el tanto de interés efectivo trimestral de la operación:
200.000 = 20.000/(1+ie) + 20.000/(1+ie)2 + 20.000/(1+ie)3 +
20.000/(1+ie) 4 + 20.000/(1+ie) 5 + 20.000/(1+ie) 6 +
20.000/(1+ie) 7 + 20.000/(1+ie) 8 + 20.000/(1+ie) 9 +
20.000/(1+ie)10 + 20.000/(1+ie)11 + 140.000/(1+ie)12; o lo que
es lo mismo; 200.000 = 20.000 a12¬ie + 20.000/ (1+ ie)12;
ie= 4,0157%
X
12.449
7.551
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
30/9/X2. Por el pago de la cuota:
X
12.949
7.051
El tanto de interés efectivo anual será:
(1+0,040157)4-1 = 17,06%
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
31/12/X2. Por el pago de la cuota:
X
El cuadro de financiación es el siguiente:
Semestre
1/1/X2
31/3/X2
30/6/X2
30/9/X2
31/12/X2
31/3/X3
30/6/X3
30/9/X3
31/12/X3
31/3/X4
30/6/X4
30/9/X4
31/12/X4
31/12/X4
pd
Deuda
vida inicial
Intereses
Amortización
deuda
Cuota
Deuda
pendiente
(1)
(2) = (1)*4,0157%
(3) = (4) - (2)
(4)
(5) = (1) - (3)
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
20.000
200.000
188.031
175.582
162.633
149.164
135.154
120.581
105.423
89.657
73.257
56.199
38.456
20.000
200.000
188.031
175.582
162.633
149.164
135.154
120.581
105.423
89.657
73.257
56.199
38.456
8.031
7.551
7.051
6.531
5.990
5.427
4.842
4.233
3.600
2.942
2.257
1.544
11.969
12.449
12.949
13.469
14.010
14.573
15.158
15.767
16.400
17.058
17.743
18.456
20.000
13.469
6.531
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
31/12/X2. Por la reclasificación de 4 cuotas que pasan a
tener un vencimiento a corto plazo:
X
59.507
(174) Acreedores por arrendamiento financiero a largo plazo
a (524) Acreedores por arrendamiento
financiero a corto plazo
14.010 + 14.573 + 15.158 + 15.767
59.507
31/12/X2. Por la amortización de la máquina:
(200.000 – 20.000)/6
X
30.000
(681) Amortización del inmovilizado material
a (281) Amortización acumulada del
inmovilizado material
30.000
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31/3/X3. Por el pago de la cuota:
31/12/X3. Por la amortización de la máquina:
X
X
14.010
5.990
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
30/6/X3. Por el pago de la cuota:
30.000
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
30/9/X3. Por el pago de la cuota:
X
15.158
4.842
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
30.000
31/3/X4. Por el pago de la cuota:
X
14.573
5.427
(681) Amortización del inmovilizado material
a (281) Amortización acumulada del
inmovilizado material
X
16.400
3.600
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
30/6/X4. Por el pago de la cuota:
X
17.058
2.942
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
30/9/X4. Por el pago de la cuota:
X
31/12/X3. Por el pago de la cuota:
X
15.767
4.233
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
31/12/X3. Por la reclasificación de 4 cuotas más una cuota adicional para ejercer la opción de compra que pasan a tener un vencimiento a corto plazo:
X
89.657
17.743
2.257
(174) Acreedores por arrendamiento financiero a largo plazo
a (524) Acreedores por arrendamiento
financiero a corto plazo
89.657
(16.400 + 17.058 + 17.743 + 18.456 + 20.000)
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
20.000
31/12/X4. Por el pago de la última cuota + la opción de
compra:
X
38.456
1.544
(524) Acreedores por arrendamiento financiero a corto plazo
(18.456 + 20.000)
(662) Intereses de deudas
a (57) Tesorería
40.000
31/12/X4. Por la amortización de la máquina:
X
30.000
(681) Amortización del inmovilizado material
a (281) Amortización acumulada del
inmovilizado material
30.000
COSTE AMORTIZADO:
OBLIGACIONES CONVERTIBLES
Una empresa emite el 1/1/X1 5.000.000 obligaciones de
20 € nominales cada una convertibles a 5 años por acciones
de la sociedad. Las obligaciones devengan el 3% de interés
pagadero el 31/12 de cada año, cuando el mercado fija un
interés para activos similares no convertibles en el 5%. Llegado el vencimiento, la mitad de los títulos aceptan el canje
por acciones emitidas a la par y al resto se les devuelve el
importe correspondiente. Suponiendo que los gastos de
transacción ascienden al 1% del valor nominal de las obligaciones. A continuación se procede a realizar las siguientes
actividades:
pág
56
pd
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Valoración a coste amortizado
en el nuevo PGC
• Valorar el componente de pasivo y de neto del empréstito
• Distribuir los gastos de transacción entre el componente
de pasivo y el de patrimonio
• Determinar el tanto de interés efectivo del empréstito
• Cuadro de cuadro de distribución de intereses determinando el importe del coste amortizado de cada ejercicio
91.341.047 – 1.000.000* (91.341.047/100.000.000) =
90.427.636,2
y el componente de patrimonio será:
8.658.953,3 – 1.000.000 (8.658.953,3/100.000.000) =
8.572.363,8 (este importe se inscribirá dentro del PN como aportación de los futuros propietarios. El valor del mismo no se modifica aunque la opción no se ejercite)
• Asiento contable en el Libro Diario
lmputación de
los gastos
de transacción
Componentes
sin gastos
Solución:
Un empréstito de obligaciones convertibles en acciones es
un instrumento compuesto de pasivo y capital, habiéndose de
separar el componente de pasivo y de neto del instrumento financiero. Dicha separación se realiza de la siguiente forma:
1º. Se valora el componente de deuda = valor actual neto de
los flujos de tesorería descontados al tipo de interés de mercado
para instrumentos de deudas similares no convertibles.
2º. Se valora el componente de capital = Valor total del instrumento – Valor deuda. Este importe se inscribirá dentro del PN
como aportación de los futuros propietarios.
3º. En la misma proporción se distribuyen los gastos de transacción.
Componente
de pasivo
91.341.046,7
913.410,5
Componente
de patrimonio 8.658.953,3
86.589,5
Total
100.000.000,0 1.000.000,0
El pasivo es el valor presente de los intereses y del principal
actualizados al 5% (91.341.047)
CP (componente de pasivo) = 3.000.000/1,05 +
3.000.000/1,05 2 + 3.000.000/1,05 3 + 3.000.000/1,05 4 +
(3.000.000+ 100.000.000)/1,055 = 91.341.047
El neto es la diferencia hasta el precio pagado por la emisión
(8.658.953)
CN = 100.000.000 – 91.341.047 = 8.658.953
Por lo tanto, el componente de pasivo, teniendo en cuenta
los gastos de transacción será:
8.572.363,8
99.000.000,0
90.427.636,2 = 3.000.000/(1+ie)1 + 3.000.000/(1+ie)2 +
3.000.000/(1+ie) 3 + 3.000.000/(1+ie) 4 + (3.000.000+
100.000.000)/ (1+ie)5 ;
ie = 5,22%
Cuadro de cuadro de distribución de intereses determinando
el importe del coste amortizado de cada ejercicio:
Año
Devengado
31/12/X1 4.724.598
Interés
a pagar
devengado a pagar
3.000.000
1.724.598
(90.427.636,2 * 5,22%)
31/12/X2 4.814.703
3.000.000
1.814.703
3.000.000
1.909.516
(92.152.234* 5,22%)
31/12/X3 4.909.516
93.966.937
95.876.453
(93.966.937 + 1.909.516)
3.000.000
2.009.283
(93.966.937* 5,22%)
31/12/X5 5.114.263
92.152.234
(92.152.234+ 1.814.703)
(93.966.937* 5,22%)
31/12/X4 5.009.283
Coste
amortizado
(90.427.636,2 + 1.724.598)
97.885.737
(93.966.937 + 2.009.283)
3.000.000
2.114.263
(97.885.737* 5,22%)
Los gastos de transacción ascienden a 1.000.000 y se distribuyen en proporción al componente de pasivo y de patrimonio.
90.427.636,2
El tanto de interés efectivo del empréstito será el siguiente:
Distribución de intereses
Por lo tanto, en el ejemplo enunciado procederemos de la siguiente forma1:
Componentes
con gastos
100.000.000
(97.885.737 + 2.114.263)
Los asientos a realizar durante la vida del empréstito son los
siguientes:
1/1/X1. A la emisión del empréstito:
X
(1) En la solución hemos omitido el efecto fiscal que pudiera derivarse de las
diferencias temporarias que surgen como consecuencia de la diferente valoración del pasivo a efectos contables y fiscales.
pd
99.000.000 (57) Tesorería
a (177) Obligaciones y bonos convertibles
a (111) Patrimonio neto por emisión de
instrumentos financieros compuestos
90.427.636,2
8.572.363,8
pág
www.partidadoble.es
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reforma contable
Página 58
nº 198
abril 2008
31/12/X5.Por el pago de intereses:
31/12/X1:
X
4.724.598
(661) Intereses de obligaciones y bono
a (57) Tesorería
a (177) Obligaciones y
bonos convertibles
X
3.000.000
5.114.263
1.724.598
(661) Intereses de obligaciones y bonos
a (506) Intereses de empréstitos y
otras emisiones análogas
a (177) Obligaciones y bonos
convertibles
3.000.000
2.114.263
31/12/X2:
31/12/X5. Por los títulos que no aceptan el canje:
X
4.814.703
(661) Intereses de obligaciones y bonos
a (57) Tesorería
a (177) Obligaciones y
bonos convertibles
3.000.000
1. 814.703
31/12/X5. La sociedad tendrá que emitir nuevas acciones pa-
31/12/X3:
ra proceder al canje, con lo que estaría aumentando su capital
X
4.909.516
X
50.000.000 (501) Obligaciones y bonos convertibles a corto plazo
a (57) Tesorería
50.000.000
(661) Intereses de obligaciones y bonos
a (57) Tesorería
a (177) Obligaciones y
bonos convertibles
social. Como el canje de las obligaciones se efectúe por el valor
3.000.000
nominal de las acciones:
1. 909.516
X
50.000.000 (501) Obligaciones y bonos convertibles a corto plazo
a
(100) Capital social
50.000.000
31/12/X4:
Los obligacionistas dejan de ser acreedores de la sociedad y pasan a
convertirse en socios de la misma.
X
5.009.283
(661) Intereses de obligaciones y bonos
a (57) Tesorería
a (177) Obligaciones y
bonos convertibles
3.000.000
2. 009.283
31/12/X5. Por el traspaso del componente de neto a la cuenta Prima de emisión” por la parte proporcional al canje:
X
31/12/X4. Por la reclasificación del vencimiento de los títulos:
X
97.885.737 (177) Obligaciones y bonos convertibles
a (501) Obligaciones y bonos convertibles
a corto plazo
97.885.737
pág
58
4.286.182
(111) Patrimonio neto por emisión de
instrumentos financieros compuestos
a (110) Prima de emisión o asunción
8.572.364/2 = 4.286.182
4.286.182
pd