Good Group (International) Limited
Anuncio
Good G Grou up (Interrnatio onal)) Lim mited Normas N Internacionalles de C Contabilidad Estados E s financ cieros consolid dados condenssados modelo m por el p período o de seiis meses m fiinalizad do el 30 de juniio de 20 013 ernaciona ales de Información Basados e n las Norrmas Inte a emitidas s al 28 de e febrero de 2013 Fiinanciera Trraducción a al español de la versión original mente pub blicada en inglés D9052VAR.DOCX18/09/2012 10:50 D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Índice Abreviaturas ............................................................................................................................................................... 2 Introducción ............................................................................................................................................................... 3 Informe sobre la revisión de los estados financieros consolidados condensados de período intermedio ............................ 8 Estado consolidado de resultados de período intermedio ............................................................................................... 9 Estado consolidado del resultado integral de período intermedio ................................................................................. 11 Estado consolidado de situación financiera de período intermedio ............................................................................... 13 Estado consolidado de cambios en el patrimonio de período intermedio ....................................................................... 15 Estado consolidado de flujos de efectivo de período intermedio ................................................................................... 18 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio ........................................................ 20 1. Información corporativa ................................................................................................................................ 20 2. Bases de preparación y cambios en las políticas contables significativas ............................................................ 20 3. Combinaciones de negocios ........................................................................................................................... 25 4. Información sobre segmentos de operación .................................................................................................... 26 5. Deterioro del valor de activos no financieros ................................................................................................... 28 6. Impuesto a las ganancias............................................................................................................................... 29 7. Operación discontinuada ............................................................................................................................... 30 8. Componentes del otro resultado integral ........................................................................................................ 31 9. Propiedades, planta y equipo ......................................................................................................................... 32 10. Inventarios ................................................................................................................................................... 33 11. Activos financieros y pasivos financieros ......................................................................................................... 33 12. Efectivo y equivalentes al efectivo .................................................................................................................. 40 13. Reversión de la provisión por reestructuración ................................................................................................ 40 14. Participación en asociada y negocio conjunto .................................................................................................. 40 15. Planes de pagos basados en acciones y otros beneficios a los empleados ........................................................... 42 16. Compromisos y contingencias ........................................................................................................................ 43 17. Información sobre partes relacionadas ............................................................................................................ 44 18. Dividendos pagados y propuestos ................................................................................................................... 44 19. Hechos ocurridos después del período sobre el que se informa .......................................................................... 45 D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 1 Abreviaturas Las siguientes abreviaturas son utilizadas en este juego de estados financieros modelo confeccionados de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera: NIC 33.41 Norma Internacional de Contabilidad N° 33, párrafo 41 NIC 1.BC13 Norma Internacional de Contabilidad N° 1, Fundamentos de las Conclusiones, párrafo 13 NIIF 2.44 Norma Internacional de Información Financiera N° 2, párrafo 44 SIC 29.6 Interpretación del Comité Permanente de Interpretaciones (SIC, por su sigla en inglés) N° 29, párrafo 6 IFRIC 4.6 Interpretación N° 4, párrafo 6 del Comité de Interpretaciones de Normas Internacionales de Información Financiera NIC 39.IG.G.2 NIC 39 Instrumentos financieros: Reconocimiento y medición; Guía de Implementación, Sección G: Otros, párrafo G2 NIC 39.AG71 NIC 39 Instrumentos financieros: Reconocimiento y medición; Apéndice A: Guía de Aplicación, párrafo GA71 Comentario El comentario explica cómo se ilustraron los requerimientos de las NIIF en la preparación de la información presentada en este juego modelo PCGA Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados (locales) IASB Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB, por su sigla en inglés) Comité de interpretaciones Comité de Interpretaciones de las Normas Internacionales de Información Financiera SIC Comité Permanente de Interpretaciones (SIC, por su sigla en inglés) 2 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Introducción Esta publicación es la traducción al español de la versión originalmente publicada en inglés y contiene un juego de los estados financieros consolidados condensados modelo de período intermedio de Good Group (International) Limited y sus subsidiarias (el Grupo) correspondientes al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013. Estos estados financieros modelo de período intermedio fueron preparados de conformidad con la NIC 34 (Información financiera intermedia) y deberán leerse junto con los estados financieros anuales del Grupo al 31 de diciembre de 2012. El Grupo es una compañía manufacturera ficticia de gran envergadura que cotiza en bolsa. La sociedad controladora está constituida en un país ficticio de Europa (Euroland) cuya moneda local es el euro. La moneda funcional de la sociedad controladora y la moneda de presentación del Grupo es el euro. Objetivo Este juego de estados financieros es uno de los tantos juegos modelo de estados financieros preparados por Ernst & Young para asistir a sus clientes en la preparación de sus propios estados financieros. Este modelo tiene por objeto ilustrar las transacciones y revelaciones que consideramos más comunes y probables para una amplia gama de sociedades. Ciertas revelaciones en los presentes estados financieros se incluyen únicamente con fines ilustrativos, aun cuando podrían considerarse partidas o transacciones que no sean significativas para Good Group. Como regla general, los presentes estados financieros modelo no han adoptado ninguna norma o modificación antes de su fecha de entrada en vigencia. Se recomienda especialmente que los usuarios de esta publicación preparen las revelaciones específicas de su entidad y que utilicen los presentes estados financieros modelo como una referencia útil. Es probable que otras transacciones, eventos o circunstancias que no sean los tratados por el Grupo en estos estados financieros modelo requieran de revelaciones adicionales. También debe observarse que los estados financieros modelo del Grupo no están diseñados para cumplir con los requerimientos y regulaciones específicas de ningún mercado bursátil o país en particular. Esta publicación tampoco tiene el objetivo de reflejar los requerimientos de revelación aplicables a las industrias reguladas o especializadas. Las referencias que aparecen en el margen derecho de cada página son los párrafos de las NIIF que describen los requerimientos específicos de revelación de información. Los comentarios se proporcionan para explicar los fundamentos técnicos de la revelación o para ilustrar revelaciones alternativas no incluidas en estos estados financieros modelo. En caso de tener alguna duda respecto de los requerimientos de las NIIF, es esencial remitirse a las fuentes pertinentes y, de corresponder, recurrir al asesoramiento profesional apropiado. Otros estados financieros modelo Incluimos una lista de otros estados financieros modelo que se encuentran disponibles para cada industria, y que se pueden consultar: Good Group (International) Limited – estados financieros anuales Good First-time Adopter (International) Limited – estados financieros anuales Good Bank (International) Limited Good Insurance (International) Limited Good Investment Fund Limited (Equity) Good Investment Fund Limited (Liability) Good Real Estate Group (International) Limited Good Construction Group (International) Limited Good Mining (International) Limited Good Petroleum (International) Limited Información financiera intermedia Un informe financiero de período intermedio puede incluir un conjunto de estados financieros completos, (tal como se los describe en la NIC 1 Presentación de los estados financieros), como así también un conjunto de estados financieros condensados, tal como se los describe en la NIC 34 Información Financiera Intermedia. Esta publicación contiene un juego modelo de estados financieros consolidados condensados de período intermedio del Grupo correspondientes al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013. Estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio se basan en el supuesto de que el Grupo publica únicamente estados financieros intermedios semestrales. Si el Grupo publicara estados financieros intermedios trimestrales, la información del segundo trimestre incluiría, además de la información incluida en esta publicación, los estados de resultados y del resultado integral de los períodos de tres meses finalizados el 30 de junio de 2013 y 2012, independientemente de que el Grupo presente un conjunto de estados financieros condensados o completos de período intermedio. En estos estados financieros consolidados condensados, el Grupo presenta los estados de resultados, del resultado integral, de situación financiera, de cambios en el patrimonio y de flujos de efectivo en el mismo formato que los estados financieros anuales. Una alternativa aceptable sería presentar estados financieros condensados que incluyan, como mínimo, cada uno de los títulos y subtotales que se incluyeron en los estados financieros anuales más recientes (NIC 34.10). D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 3 Introducción (cont.) Revelaciones sobre eventos y transacciones significativas Los requerimientos de revelación de la NIC 34 son menos exigentes que los requerimientos para preparar los estados financieros completos; sin embargo, se requiere que las entidades incluyan explicaciones de los eventos y transacciones relevantes que sean necesarios para entender los cambios en la situación financiera y el rendimiento de la entidad desde la última fecha de cierre anual (NIC 34.15). En algunos casos, los requerimientos son los mismos que para los estados financieros completos (p. ej. revelaciones para combinaciones de negocios establecidas por la NIC 34.16A(i)). La NIC 34 brinda ejemplos de situaciones en las que se requieren revelaciones; sin embargo, el contenido exacto y el formato de tales revelaciones generalmente deben ser determinados por la entidad que informa. Información comparativa Los estados financieros deben incluir información sobre el período intermedio comparativo del ejercicio anterior, tanto en los estados de resultados y del resultado integral, como en los estados de cambios en el patrimonio y flujos de efectivo. También se debe incluir un estado de situación financiera comparativo al cierre del período anual anterior. La NIC 1 requiere que los estados financieros completos incluyan información comparativa sobre las revelaciones brindadas en adición a los estados financieros básicos (es decir, en las notas). Sin embargo, no se aplica un requerimiento explícito similar a los estados financieros condensados de período intermedio. Cuando se brindan revelaciones cuantitativas en las notas, existe una práctica común según la cual se proporcionan las mismas revelaciones para los períodos comparativos presentados en los estados financieros básicos con el fin de explicar el rendimiento de la entidad. Esta práctica se ha aplicado en los presentes estados financieros condensados de período intermedio. Revelación de información requerida aparte de los estados financieros básicos La NIC 1.51 requiere que se identifiquen claramente todos los estados financieros básicos y las notas. La NIC 1.50 requiere que los estados financieros básicos y las notas se distingan de la demás información incluida en un informe anual o en documentos similares. En la práctica, estos requerimientos se cumplen incluyendo toda la información requerida en las NIIF en un documento separado. En los estados financieros de período intermedio, no existe un requerimiento equivalente. La NIC 34.16A indica la información que debe proporcionarse en los estados financieros de período intermedio y permite expresamente que algunas de las revelaciones requeridas se presenten en otro lugar de los estados financieros de período intermedio. En noviembre de 2012, el Comité de Interpretaciones de las NIIF decidió en forma tentativa incluir una modificación a la NIC 34.16A a través de las Mejoras a las NIIF – Ciclo 2012-2014, donde aclaraba que si las revelaciones que se proporcionan aparte de los estados financieros de período intermedio en otro lugar de los estados financieros de período intermedio, deberá incluirse una referencia cruzada entre los estados financieros de período intermedio y el lugar donde se incluyó tal información. El Grupo ha incluido todas las revelaciones requeridas en las notas a los estados financieros de período intermedio y, en consecuencia, la referencia cruzada no corresponde en este caso. Sin embargo, las entidades que incluyan las revelaciones requeridas en otro lugar de los estados financieros de período intermedio deben asegurarse que resulte claro para el usuario de los estados financieros de período intermedio dónde se encuentran las revelaciones pertinentes. Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) La abreviatura NIIF se define en el párrafo 5 del Prólogo a las Normas Internacionales de Información Financiera, de manera que incluya “las normas (NIIF) e interpretaciones (CINIIF) aprobadas por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB), las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) y las Interpretaciones desarrolladas por el Comité de Interpretaciones (SIC) emitidas con anterioridad. Esto también se observa en el párrafo 7 de la NIC 1 y el párrafo 5 de la NIC 8 Políticas contables, cambios en las estimaciones contables y errores. Por ende, cuando se afirma que determinados estados financieros cumplen con las NIIF, significa que cumplen con todo el conjunto de pronunciamientos sancionados por el IASB. Esto incluye las NIC, las NIIF y las Interpretaciones (SIC-CINIIF) desarrolladas por el Comité de Interpretaciones de las NIIF (NIIF) o el anterior Comité Permanente de Interpretaciones (SIC). La NIC 34.19 establece que no debe indicarse que los estados financieros de período intermedio cumplen con las NIIF a menos que estos estados financieros cumplan con todos los requerimientos de las NIIF. En consecuencia, en el caso de los estados financieros condensados de período intermedio, como es el caso de los presentes estados financieros modelo, el Grupo no declara el cumplimiento de las NIIF como tales, sino el cumplimiento de los requerimientos de la NIC 34. Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB) El IASB es el organismo independiente encargado de dictar normas, perteneciente a la IFRS Foundation (una organización privada independiente, sin fines de lucro, que trabaja para el interés público). El IASB (que actualmente incluye 15 miembros dedicados en forma permanente) es responsable de desarrollar y publicar las NIIF, incluidas la NIIF para Pymes, y de aprobar las interpretaciones de las NIIF, según lo establecido por el Comité de Interpretaciones de NIIF. Para cumplir con su obligación de dictar normas, el IASB sigue un debido proceso en el cual la publicación de documentos de consulta destinados a obtener comentarios públicos, como así también los trabajos y los borradores para discusión pública, constituyen factores importantes. Comité de Interpretaciones de las NIIF (NIIF) Este Comité de Interpretaciones es un comité designado por los integrantes de la IFRS Foundation encargado de brindar asistencia al IASB en el dictado y la mejora de las Normas Internacionales de Información Financiera en beneficio de los usuarios y las personas que utilizan, preparan y auditan los estados financieros. 4 Good Group (International) Limited D9052VAR.DOCX - 27/08/2013 17:33:05 Introducción (cont.) El CINIIF trata temas de una significancia bastante generalizada, y no aborda cuestiones que le incumben solamente a un grupo pequeño de entidades. Entre los temas se incluyen cuestiones de información financiera recientemente identificadas que no son tratadas en las NIIF. El Comité de Interpretaciones también brinda asesoramiento al IASB sobre cuestiones que se deben considerar en los proyectos de mejoras anuales de las NIIF. Las NIIF al 28 de febrero de 2013 Las normas aplicadas en estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio son aquellas que se encontraban emitidas al 28 de febrero de 2013 y vigentes para períodos anuales iniciados a partir del 1° de enero de 2013. Las normas emitidas pero que aún no están en vigencia al 1° de enero de 2013 no han sido adoptadas en forma anticipada. Es importante destacar que estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio deberán ser actualizados continuamente a medida que se emitan y/o revisen las normas. Se advierte a los usuarios de esta publicación que deben verificar que no se hayan producido cambios en los requerimientos de las NIIF desde el 28 de febrero de 2013 hasta la fecha de autorización para la emisión de los estados financieros. Asimismo, si el ejercicio anual de una entidad no coincide con el año calendario, es posible que no se apliquen las normas nuevas y revisadas ilustradas en los presentes estados financieros consolidados condensados de período intermedio. Por ejemplo, el Grupo aplicó la NIIF 11 (y también las NIIF 10 y 12) por primera vez en los presentes estados financieros condensados de período intermedio. Una entidad con un ejercicio anual que comienza, por ejemplo, el 1° de julio y finaliza el 30 de junio debe aplicar la NIIF 11 por primera vez en los estados financieros anuales que se inician el 1° de julio de 2013. En consecuencia, si presentaran información en virtud de la NIC 34 en forma trimestral, no se aplicará la NIIF 11 en el informe de período intermedio de marzo de 2013, a menos que haya elegido voluntariamente adoptar la NIIF 11 en forma anticipada (junto con las NIIF 10 y 12, la NIC 27 Estados financieros separados y la NIC 28 Inversiones en asociadas y negocios conjuntos). Modificaciones introducidas a la edición 2013 de los estados financieros consolidados condensados modelo de período intermedio La edición 2013 de los estados financieros consolidados condensados modelo de período intermedio de Good Group (International) Limited difiere de la edición 2012 debido a la entrada en vigencia de nuevas normas e interpretaciones. Las siguientes normas e interpretaciones se ilustraron como si se las aplicara por primera vez en el período intermedio 2013, dando como resultado cambios de importancia en la adopción de políticas contables y en la inclusión de otras revelaciones adicionales en las notas. Las normas e interpretaciones emitidas que tienen vigencia con posterioridad al 1° de enero de 2013 no se ilustran en estos estados financieros de período intermedio. Modificaciones a las NIIF Las siguientes normas y modificaciones entraron en vigencia a partir de 1° de enero de 2013: ► NIIF 1 Adopción por primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera - Préstamos del Gobierno Modificaciones a la NIIF 1 ► NIIF 7 Instrumentos financieros: Información a revelar - Compensación de activos financieros y pasivos financieros - Modificaciones a la NIIF 7 ► NIIF 10 Estados financieros consolidados, NIC 27 Estados financieros separados ► NIIF 11 Acuerdos conjuntos, NIC 28 Inversiones en asociadas y negocios conjuntos ► NIIF 12 Información a revelar sobre participaciones en otras entidades ► NIIF 13 Medición de valor razonable ► NIC 19 Beneficios a los empleados (Revisada en 2011) ► CINIIF 20 Costos de desmonte en la fase de producción de una mina a cielo abierto ► Mejoras a las NIIF - Ciclo 2009-2011: ► NIIF 1 Adopción por primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera - Aplicación repetitiva de la NIIF 1 ► NIIF 1 Adopción por primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera - Costos por préstamos ► NIC 1 Presentación de estados financieros - Presentación de información comparativa ► NIC 16 Propiedades, plantas y equipos - Clasificación de equipos de servicios y repuestos ► NIC 32 Instrumentos financieros: Presentación - Efecto impositivo de las distribuciones de dividendos a los propietarios ► NIC 34 Información financiera intermedia - Información sobre segmentos de operaciones - Total de activos y pasivos D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 5 Introducción (cont.) La modificación a la NIC 1 Presentación de los componentes del otro resultado integral, que entró en vigencia el 1° de julio de 2012, también fue aplicada por el Grupo por primera vez en los presentes estados financieros consolidados condensados de período intermedio. No todas estas normas y modificaciones afectaron los estados financieros consolidados condensados de período intermedio del Grupo. Si una norma o modificación afectó al Grupo, se ha descripto la misma junto con su efecto en la Nota 2 a los presentes estados financieros. Revisión financiera por parte de la Gerencia Muchas entidades presentan una revisión financiera realizada por la Gerencia, que no forma parte de los estados financieros. Las NIIF no requieren la presentación de tal información, aunque la NIC 1.13 ofrece una breve guía de su contenido, la que se podría incluir en un informe anual. En diciembre de 2010, el IASB emitió el Documento de Práctica de las NIIF: Comentarios de la Gerencia, el cual brinda un amplio marco no obligatorio para la presentación de informes narrativos que se adjunten a los estados financieros preparados de conformidad con las NIIF. Si una sociedad decide seguir esta guía, se alienta a la Gerencia a explicar en qué medida se ha cumplido con el Documento de Práctica. Solo se permite una declaración de cumplimiento con el Documento de Práctica si éste se cumple en su totalidad. Asimismo, el contenido de una revisión financiera realizada por la Gerencia generalmente lo determinan los requerimientos del mercado local o las cuestiones específicas de una jurisdicción en particular. En este documento no se incluyó ninguna revisión financiera por parte de la Gerencia del Grupo. 6 Good Group (International) Limited D9052VAR.DOCX - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited Estados financieros consolidados condensados de período intermedio 30 de junio de 2013 Comentario Por lo general, los estados financieros de período intermedio no están sujetos a una auditoria, como es el caso de los estados financieros anuales. Con frecuencia, los estados financieros de período intermedio están sujetos a revisiones. Tales requerimientos de revisión pueden variar según la jurisdicción. Constituye una práctica común mencionar que los estados financieros de período intermedio no han sido auditados indicando “no auditado” en el título y/o en partes de los estados financieros de período intermedio, tal como se ilustra en este documento, a pesar de que esto no es requerido por la NIC 34. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 7 Informe sobre la revisión de los estados financieros consolidados condensados de período intermedio Al Directorio de Good Group (International) Limited Introducción Hemos revisado los estados financieros consolidados condensados de período intermedio de Good Group (International) Limited y sus subsidiarias (el Grupo) al 30 de junio de 2013, que incluyen el estado consolidado de situación financiera al 30 de junio de 2013, y los correspondientes estados consolidados de resultados, del resultado integral, de cambios en el patrimonio y de flujos de efectivo por el período de seis meses finalizado en dicha fecha y sus notas explicativas. La Gerencia es responsable de la preparación y presentación de estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio de conformidad con la NIC 34 Información financiera intermedia. Nuestra responsabilidad es expresar una conclusión sobre estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio sobre la base de nuestra revisión. Alcance de la revisión Realizamos nuestra revisión de acuerdo con la Norma Internacional sobre Compromisos de Revisión 2410, “Revisión de información financiera de período intermedio realizada por el auditor independiente de la entidad”. Una revisión de información financiera de período intermedio consiste en realizar indagaciones principalmente a personas responsables de las cuestiones contables y financieras, y aplicar procedimientos analíticos y otros procedimientos de revisión. El alcance de una revisión es sustancialmente menor que el de una auditoría realizada de acuerdo con las Normas Internacionales de Auditoría. Consecuentemente, una revisión no nos permite obtener seguridad de que tomaremos conocimiento de todas las cuestiones significativas que podrían identificarse en una auditoría. Por lo tanto, no expresamos una opinión de auditoría. Conclusión Sobre la base de nuestra revisión, nada ha llamado nuestra atención que nos hiciera creer que los estados financieros consolidados condensados de período intermedio adjuntos no han sido preparados, en todos sus aspectos significativos, de conformidad con la NIC 34. Chartered Accountants & Co. 11 de agosto de 2013 17 Euroville High Street Euroville Comentario El informe sobre la revisión de los estados financieros consolidados condensados de período intermedio que se acompaña se confeccionó de acuerdo con la Norma Internacional sobre Compromisos de Revisión 2410, “Revisión de información financiera de período intermedio realizada por el auditor independiente de la entidad”. Si se presenta información de conformidad con otras normas o jurisdicciones, es posible que el informe deba ser reemplazado para que cumpla con los requerimientos específicos de tales normas o jurisdicciones. Este informe y su referencia a la NC 34 Información financiera intermedia asume que la entidad ha optado por presentar sus estados financieros consolidados de período intermedio bajo un formato condensado. De optarse por una presentación completa de los estados financieros consolidados de período intermedio de conformidad con la NIC 1 Presentación de estados financieros, la referencia a la palabra “condensados” deberá ser eliminada. 8 Good Group (International) Limited D9052VAR.DOCX - 27/08/2013 17:33:05 Estado consolidado de resultados de período intermedio correspondiente al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 NIC 1.10(b) NIC 1.51(b) NIC 34.10 NIC 34.20(b) Notas Operaciones continuadas Venta de bienes Prestación de servicios Ingresos por canje de “GoodPoints” Ingresos por arrendamientos Ingresos de actividades ordinarias Costo de ventas 79.254 8.578 633 770 89.235 (64.628) 24.607 63.437 8.093 562 715 72.807 (53.596) 19.211 617 (9.253) (11.118) (1.497) 3.356 1.728 (7.228) (9.384) (91) 4.236 (1.662) 204 (436) 166 14 366 329 4 2.264 4.295 6 (389) 1.875 (1.194) 3.101 573 2.448 (18) 3.083 NIIF 5.30, NIIF 5.33(a) 2.401 47 2.448 3.022 61 3.083 NIC 1.81B(a)(ii) 4 Ganancia bruta Otros ingresos operativos Gastos de venta y distribución Gastos de administración Otros gastos operativos Ganancia operativa 13 5 9, 10 Costos financieros Ingresos financieros Participación en la ganancia neta de asociada y negocio conjunto Ganancias del período por operaciones continuadas antes del impuesto a las ganancias Gasto por impuesto a las ganancias Ganancia neta del período por operaciones continuadas Operaciones discontinuadas Ganancia (pérdida) neta del período por operaciones discontinuadas Ganancia neta del período 2013 2012 (No auditado) €000 €000 Reexpresado* Ganancias por acción: ► básica, ganancia neta del período atribuible a los tenedores de instrumentos ordinarios de patrimonio de la controladora €0,11 €0,15 diluida, ganancia neta del período atribuible a los tenedores de instrumentos ordinarios de patrimonio de la controladora €0,10 €0,14 Ganancia por acción por operaciones continuadas: ► básica, ganancia neta del período por operaciones continuadas, atribuible a los tenedores de instrumentos ordinarios de patrimonio de la controladora €0,08 €0,15 diluida, ganancia neta del período por operaciones continuadas, atribuible a los tenedores de instrumentos ordinarios de patrimonio de la controladora €0,08 €0,14 ► * NIC 18.5(b)(ii) NIC 18.5(b)(i) NIC 18.5(b)(ii) NIC 1.82(a) NIC 1.103 NIC 1.103 NIC 1.85, NIC 1.99, NIC 1.103 NIC 1.103 NIC 1.103 NIC 1.103 NIC 1.103 NIC 1.85, NIC 1.BC55-56 NIC 1.82(b) NIC 1.82(c), NIIF 12.20 NIC 1.85, NIC 1.103 NIC 1.82(d), NIC 12.77A NIC 1.8, NIIF 5.33A NIC 1.82(ea) 7 Atribuible a: Propietarios de la controladora Participaciones no controladoras ► NIC 18.35(b)(i) NIC 1.81(a) NIC 1.81B(a)(i) NIC 33.66, NIC 34.11 NIC 33.68, NIC 33.69 Ciertos importes aquí mostrados no se corresponden con los estados financieros consolidados condensados de período intermedio al 30 de junio de 2012 ya emitidos, por cuanto reflejan ajustes realizados según se detalla en la Nota 2. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 9 Comentario Las NIC 1.10 sugiere títulos para los estados financieros básicos tales como “estado de resultados y otro resultado integral” o “estado de situación financiera”. Sin embargo, se les permite a las entidades utilizar otros títulos, tales como “Estado de resultados” o “Balance general”. En los estados financieros condensados de período intermedio, la NIC 34 requiere que se incluya, como mínimo, cada uno de los títulos y subtotales que se incluyeron en sus estados financieros anuales más recientes. El Grupo decidió cumplir, no sólo con este requerimiento mínimo, sino también con todas las partidas individuales incluidas en los estados financieros anuales de 2012. Como el Grupo no incluyó un conjunto completo de revelaciones, tal como se requiere en un conjunto de estados financieros completos, los estados financieros de período intermedio del Grupo se consideran ‘condensados’, según la NIC 34. La NIC 1.99 requiere que los gastos se presenten según su naturaleza o su función dentro de la entidad, cualquiera sea la alternativa que proporcione información que resulte fiable y más pertinente. Al igual que en sus estados financieros anuales, el Grupo optó por presentar el detalle de gastos clasificados por función. Nuestra publicación “Estados financieros consolidados condensados modelo de Good Group (International) Limited de 2012” incluye un anexo que ilustra un ejemplo de estado de resultados presentado con un detalle de gastos clasificados por naturaleza. La NIC 33.68 requiere que se revelen las ganancias por acción básica y diluida correspondientes a las operaciones discontinuadas, ya sea en el cuerpo principal del estado de resultados o en las notas a los estados financieros. El Grupo optó por revelar esta información, junto con otras revelaciones requeridas para las operaciones discontinuadas, en la Nota 7 y revelar la información correspondiente a las ganancias por acción básica y diluida por operaciones continuadas en el cuerpo principal del estado de resultados. El Grupo presenta un subtotal por la ganancia operativa en el estado de resultados; esto no es un requerimiento de la NIC 1. Sin embargo, para revelar la ganancia operativa, una entidad debe asegurarse que el importe revelado sea representativo de las actividades que normalmente se considerarían 'operativas', y que el mismo resulte pertinente para comprender los estados financieros. Los estados financieros consolidados condensados de período intermedio han sido objeto de una revisión según la Norma Internacional sobre Compromisos de Revisión 2410, pero no están auditados. Para señalar la diferencia entre una revisión según la Norma Internacional sobre Compromisos de Revisión 2410 y una auditoría de alcance completo, el Grupo marca cada columna de los estados financieros básicos con la leyenda ’No auditado’ o ‘Auditado’. La NIC 1.82(c) requiere que la participación en la ganancia o pérdida de las asociadas o los negocios conjuntos contabilizados según el método de la participación se presente en una partida individual separada en el cuerpo principal del estado de resultados. Para cumplir con este requerimiento, el Grupo combina la participación en la ganancia o pérdida de la asociada y el negocio conjunto en una sola partida individual. En forma alternativa, podrían presentarse dos partidas individuales separadas si se considera pertinente: una para la asociada y otra para el negocio conjunto. Si se presentaran dos partidas individuales, igualmente se deberá presentar un total de las dos partidas en una partida individual separada en el cuerpo principal del estado de resultados 10 Good Group (International) Limited D9052VAR.DOCX - 27/08/2013 17:33:05 Estado consolidado del resultado integral de período intermedio correspondiente al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 Notas Ganancia neta del período 2013 2012 (No auditado) €000 €000 Reexpresado * 2.448 Otro resultado integral del período Otro resultado integral que se reclasificará a resultados en períodos posteriores: Ganancia neta por cobertura de inversión neta en el extranjero Efecto en el impuesto a las ganancias NIC 1.10(b) NIC 1.51(c) NIC.1.81A NIC 34.10 NIC 1.51(d)(e) 3.083 IAS 1.82 A NIC 39.102(a) 274 (82) 192 129 (39) 90 NIC 1.90 (205) (96) NIC 21.32 (10) 3 (7) 40 (12) 28 NIC 39.95(a) (172) 52 (120) 57 (17) 40 NIC 39.55(b) (140) 62 NIC 1.82A(b) (27) 8 (19) 189 (57) 132 (330) 99 (231) - - 846 (254) 592 Otro resultado integral neto que no se reclasificará a resultados en períodos posteriores Otro resultado integral neto del período (250) (390) 724 786 Resultado integral total neto del período 2.058 3.869 NIC 1.81A(c) 2.011 47 2.058 3.808 61 3.869 NIC 1.81B(b)(ii) Diferencias de cambio por conversión de operaciones en el extranjero (Pérdida) Ganancia por coberturas de flujos de efectivo Efecto en el impuesto a las ganancias 8 (Pérdida) Ganancia neta por activos financieros disponibles para la venta8 Efecto en el impuesto a las ganancias Otro resultado integral neto que se reclasificará a resultados en períodos posteriores Otro resultado integral que no se reclasificará a resultados en períodos posteriores: Ganancias (Pérdidas) actuariales de planes de beneficios definidos Efecto en el impuesto a las ganancias (Pérdida) Ganancia por coberturas de flujos de efectivo Efecto en el impuesto a las ganancias 8 Revaluación de terrenos y edificios Efecto en el impuesto a las ganancias Atribuible a: Propietarios de la controladora Participaciones no controladoras * NIC 1.90 NIC 1.90 NIC 19.120(c) NIC 1.90 NIC 39.95(a) NIC 1.90 NIC 16.39 NIC 1.82A(a) NIC 1.81B(b)(i) Ciertos importes aquí mostrados no se corresponden con los estados financieros consolidados condensados de período intermedio al 30 de junio de 2012 ya emitidos, por cuanto reflejan ajustes realizados según se detalla en la Nota 2. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 11 Comentario En sus estados financieros anuales, el Grupo optó por presentar dos estados, un estado de resultados y un estado del resultado integral, en lugar de un único estado del resultado integral que combine ambos elementos. Optar por una de estas dos alternativas es una cuestión de política contable. De manera coherente con sus estados financieros anuales, el Grupo presenta el estado de resultados y el otro resultado integral de período intermedio en dos estados separados. Como el Grupo presenta los componentes del resultado integral sobre una base neta en sus estados financieros anuales, la misma presentación resulta de aplicación en sus estados financieros de período intermedio. Por lo tanto, el Grupo ha decidido brindar información adicional (no requerida por la NIC 34) en las notas (Nota 8) a fin de presentar el importe de los ajustes de reclasificación y la apertura de las ganancias y pérdidas del período corriente. De manera alternativa, si el Grupo decidiera cambiar su política de presentación futura, los componentes individuales podrían presentarse dentro del cuerpo principal del estado del resultado integral. El impuesto a las ganancias de cada componente fue presentado dentro del cuerpo principal del estado del resultado integral, de manera coherente con la presentación de los estados financieros anuales. También podría presentarse esta información en una sola línea, reflejando el efecto en el impuesto a las ganancias de cada componente individual en una nota a los estados financieros al cierre del ejercicio y en los estados financieros de período intermedio (NIC 1.91 y NIC 1.92). Con efecto para los períodos anuales iniciados a partir del 1° de enero de 2013, la NIC 1.82A requiere que las partidas que se reclasifiquen posteriormente a resultados, cuando se cumplan las condiciones específicas, se agrupen en el cuerpo principal del estado del resultado integral. De manera similar, también deberán agruparse las partidas que no se reclasifiquen posteriormente a resultados. El Grupo ha organizado de esta manera los componentes individuales del otro resultado integral, por primera vez en el período intermedio corriente. Para las coberturas de flujos de efectivo de las transacciones previstas que posteriormente darán lugar al reconocimiento de un activo no financiero o un pasivo no financiero, el Grupo tiene como política contable reclasificar las ganancias y pérdidas relacionadas que se reconocieron en el otro resultado integral e incluirlas en el costo inicial o en el importe en libros del activo o pasivo (en ocasiones, se denomina ‘ajuste de base’). En consecuencia, el Grupo presenta la porción eficaz de las pérdidas en la cobertura sobre productos básicos como una partida que no se reclasificará a resultados. Estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio se basan en el supuesto de que el Grupo publica únicamente estados financieros intermedios semestrales. Si el Grupo publicara estados financieros intermedios trimestrales, la información correspondiente al segundo trimestre debería incluir, además de la información incluida en esta publicación, la correspondiente a los estados de resultados y del estado integral por el período de tres meses finalizado el 30 de junio de 2013 y 2012. 12 Good Group (International) Limited D9052VAR.DOCX - 27/08/2013 17:33:05 Estado consolidado de situación financiera de período intermedio Al 30 de junio de 2013 30 junio 2013 31 diciembre 2012 (No auditado) (Auditado) €000 Activos NIC 1.10(a) NIC 1.51(c), NIC 34.10 €000 Notas Reexpresado * Activos no corrientes NIC 1.51(d)(e) NIC 1.60, NIC 1.66 9 Propiedades, planta y equipo Propiedades de inversión Activos intangibles Inversión en asociada y negocio conjunto Otros activos financieros no corrientes Activo por impuesto diferido 14 11 Activos corrientes Inventarios Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar Gastos pagados por adelantado Otros activos financieros corrientes Efectivo y equivalentes al efectivo Activos clasificados como mantenidos para su distribución a los propietarios 39.056 8.951 4.990 3.553 5.596 657 62.803 32.979 8.893 6.019 3.187 6.425 383 57.886 23.554 29.792 208 421 14.978 68.953 23.262 27.672 244 551 17.112 68.841 68.953 131.756 13.554 82.395 140.281 21.888 4.780 (508) 1.036 35.297 (839) 21.888 4.780 (508) 833 33.953 (474) NIC 1.54(a) NIC 1.54(b) NIC 1.54(c), NIC 1.54(e) NIIF 11.24, NIC 28.16 NIC 1.54(d) NIC 1.54(o), NIC 1.56 NIC 1.60, NIC 1.66 10 11 12 7 Total de activos NIC 1.54(g) NIC 1.54(h), NIIF 7.8(c) NIC 1.55 NIC 1.54(d) NIC 1.54(i) NIC 1.54(j), NIIF 5.38 Patrimonio y pasivos Patrimonio Capital emitido Primas de emisión Acciones propias en cartera Otras reservas de capital Resultados acumulados Otros componentes de patrimonio Reserva por activos clasificados como mantenidos para su distribución a los propietarios - 46 Patrimonio atribuible a los propietarios de la controladora Participaciones no controladoras 61.654 2.445 60.518 2.410 Patrimonio total 64.099 62.928 21.259 806 1.609 2.164 190 2.832 274 4.099 33.233 20.856 806 1.950 2.790 196 3.050 263 2.931 32.842 25.057 2.381 2.234 80 200 3.789 19.444 2.460 3.040 149 220 3.963 683 34.424 1.260 850 31.386 Pasivos Pasivos no corrientes Deudas y préstamos que devengan interés Otros pasivos financieros no corrientes Provisiones Subvenciones del gobierno Ingresos diferidos Pasivo por beneficios a los empleados Otros pasivos Pasivos por impuestos diferidos 11 11 13 Pasivos corrientes Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar Deudas y préstamos que devengan interés Otros pasivos financieros corrientes Subvenciones del gobierno Ingresos diferidos Impuesto a las ganancias a pagar Distribución por pagar a los propietarios con activos distintos al efectivo Provisiones Pasivos asociados directamente con activos clasificados como mantenidos para su distribución a los propietarios 11 3, 11 18 13 Total de patrimonio y pasivos * NIC 1.54(q) NIC 1.60, NIC 1.69 NIC 1.54(m), NIIF 7.8(g) NIC 1.54(m), NIIF 7.8 NIC 1.54(l), NIC 1.78(d) NIC1.55, NIC 20.24 NIC 1.55 NIC 1.55, NIC 1.78(d) NIC 1.55 NIC 1.54(o), NIC 1.56 NIC 1.60, NIC 1.69 NIC 1.54(k) NIC 1.54(m), NIIF 7.8(f) NIC 1.54(m), NIIF 7.8(e) NIC 1.55, NIC 20.24 NIC 1.55 NIC 1.54(n) NIC 1.55 NIC 1.54(l) NIC 1.54(p), NIIF 5.38 7 34.424 Total de pasivos NIC 1.54(r), NIC 1.78(e) NIC 1.54(r), NIC 1.78(e) NIC 1.54(r), NIC 1.78(e) NIC 1.54(r), NIC 1.78(e) NIC 1.54(r), NIC 1.78(e) NIC 1.54(r), NIC 1.78(e) 13.125 44.511 67.657 77.353 131.756 140.281 Ciertos importes aquí mostrados no se corresponden con los estados financieros consolidados anuales al 31 de diciembre de 2012 ya emitidos, por cuanto reflejan ajustes realizados según se detalla en la Nota 2. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 13 Comentario La NIC 1.54(e) requiere que las inversiones contabilizadas según el método de la participación se presenten en una partida separada en el cuerpo principal del estado de resultados. Para cumplir con este requerimiento, el Grupo ha combinado las inversiones en una asociada y un negocio conjunto en una línea. En forma alternativa, podrían presentarse dos partidas individuales separadas si se considera pertinente: una para la asociada y otra para el negocio conjunto, junto con el total. En línea con sus estados financieros anuales, el Grupo presentó en el cuerpo principal del estado de situación financiera clasificaciones por separado para los activos corrientes y no corrientes, y para los pasivos corrientes y no corrientes. La NIC 1.60 requiere que las entidades presenten los activos y pasivos en orden a su grado de liquidez cuando esa presentación proporcione información que resulte fiable y más pertinente. Según la NIC 1.10(f) y la NIC 1.40C, una entidad deberá presentar un estado de situación financiera de apertura (’tercer estado de situación financiera’) cuando ésta cambie sus políticas contables, introduzca reexpresiones retroactivas o efectúe reclasificaciones, y cuando ese cambio tenga un efecto significativo sobre el estado de situación financiera. Sin embargo, no se requieren las notas relacionadas que respaldan el tercer estado de situación financiera, ni tampoco los estados adicionales de resultados y del otro resultado integral, de cambios en el patrimonio y de flujos de efectivo. A menos que una entidad presente un conjunto de estados financieros completos de conformidad con la NIC 34.9, no es obligatorio presentar un tercer estado de situación financiera en los estados financieros de período intermedio. De esta manera, como el Grupo aplica el formato condensado definido en la NIC 34.8, no es obligatorio incluir ese tercer estado de situación financiera a pesar de que haya realizado reexpresiones retroactivas en el período intermedio corriente (ver Nota 2). Sin embargo, cuando una entidad considere que es útil explicar el efecto de las reexpresiones retroactivas en sus estados financieros condensados de período intermedio, ésta podrá presentar el tercer estado de situación financiera adicional. 14 Good Group (International) Limited D9052VAR.DOCX - 27/08/2013 17:33:05 Estado consolidado de cambios en el patrimonio de período intermedio correspondiente al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 Acciones Otras Primas propias reservas Capital de en de emitido emisión cartera capital €000 Al 1 de enero de 2013 (auditado) €000 €000 €000 Atribuible a los propietarios de la controladora Reserva por cobertura y Reserva por diferencias por activos Reserva por financieros conversión cobertura de disponibles de inversión Resultados para la flujos de neta en el acumulados venta extranjero efectivo €000 €000 €000 Reserva por operación discontinuada €000 €000 4.780 (508) 833 33.953 2.401 Otro resultado integral neto del período Resultado integral total neto del período 2.382 Desafectación por depreciación de edificios 40 Operación discontinuada (Nota 7) 46 203 distintos al efectivo (Nota 18) Dividendos recibidos de subsidiarias 21.888 4.780 (508) 1.036 35.297 (495) Reserva por revaluación de activos 21.888 Planes de pagos basados en acciones (Nota 15) (86) NIC 1.106(d) Ganancia neta del período (19) (405) €000 NIC 1.10(c) NIC 1.51(b)(c) NIC 34.10 512 Total Participaciones no controladoras €000 €000 Patrimonio total €000 46 60.518 2.410 62.928 2.401 47 2.448 NIC 1.51(d)(e) NIC 1.106(d)(i) (238) (120) (13) (390) (238) (120) (13) 2.011 47 2.058 NIC 1.96 NIIF 5.38 203 203 (1.078) 61.654 (40) (46) (390) Dividendos en efectivo y distribuciones de activos (1.078) (12) NIC 1.106(d)(ii) NIC 1.106(d)(iii) NIIF 2.50 (1.078) NIC 1.107 NIC 1.106(d)(iii) (12) NIC 1.106(d)(iii) Al 30 de junio de 2013 (no auditado) D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 (643) (160) (508) Good Group (International) Limited 472 2.445 64.099 15 Estado consolidado de cambios en el patrimonio de período intermedio correspondiente al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2012 NIC 1.51(b)(c) NIC 1.10(c) NIC 34.10 NIC 1.106(d) Acciones Otras propias reservas en de cartera capital Atribuible a los propietarios de la controladora Reserva por cobertura y Reserva diferencias por activos por Reserva por financieros conversión de cobertura disponibles inversión Resultados de flujos de para la neta en el acumulados venta efectivo extranjero NIC 1.10(c) NIC 1.51(b)(c) NIC 34.10 NIC 1.106(d) Capital emitido Primas de emisión €000 €000 €000 €000 19.388 80 (654) 864 Ganancia neta del período Otro resultado integral neto del período 132 28 40 (6) 592 786 Resultado integral total neto del período 3.154 28 40 (6) 592 3.808 61 Al 1 de enero de 2012 (auditado reexpresado*) €000 €000 €000 €000 28.935 (70) 2 (444) 3.022 Reserva por revaluación de activos Reserva por operación discontinuada Total Participaciones no controladoras €000 €000 €000 €000 48.101 740 3.022 61 Patrimonio total €000 NIC 1.51(d)(e) 48.841 3.083 NIC 1.106(d)(i) 786 NIC 1.106(d)(ii) 3.869 NIC 1.106(a) 40 (40) 2.500 4.703 7.203 subsidiaria (32) (32) Operación discontinuada (Nota 7) (10) Planes de pagos basados en acciones (Nota 15) 150 150 Dividendos en efectivo (Nota 18) (1.082) Dividendos recibidos de subsidiarias (20) (20) NIC 1.106(d)(iii) Adquisición de participaciones no controladas - 1.547 1.547 NIC 1.106(d)(iii) 21.888 4.751 (654) 1.014 31.047 552 (10) 58.148 2.328 Desafectación por depreciación de edificios Emisión de acciones NIC 1.96 7.203 NIC 1.106(d)(iii) Costos de transacción por adquisición de 10 (32) NIC 32.39 NIC 1.106(d)(ii) NIC 1.106(d)(iii) Al 30 de junio de 2012 (no auditado) (1.082) (42) 52 (450) 150 NIIF 2.50 (1.082) NIC 1.106(d)(iii) 60.794 * Ciertos importes aquí mostrados no se corresponden con los estados financieros consolidados anuales al 31 de diciembre de 2012 ya emitidos, por cuanto reflejan ajustes realizados según se detalla en la Nota 2. 16 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Comentario Para los planes de pagos basados en acciones que se liquidan con instrumentos de patrimonio, la NIIF 2.7 requiere que las entidades reconozcan un incremento en el patrimonio cuando se reciben los bienes o servicios. Sin embargo, la NIIF 2 no especifica en qué componente del patrimonio se debe reconocer. El Grupo optó por reconocer el crédito en otras reservas de capital. La NIC 32.35 requiere que los costos de transacción de una transacción de patrimonio se contabilicen como una deducción del patrimonio, pero no especifica en qué componente del patrimonio, se debe reconocer. El Grupo optó por reconocer el cargo como una reducción de la prima de emisión. Según la NIC 1.106(d), para cada componente del patrimonio, debe presentarse una conciliación entre el importe en libros al inicio y al cierre del período, indicando por separado los cambios que afecten el resultado y el otro resultado integral, como así también las transacciones con los propietarios. El Grupo proporciona esta conciliación para el otro resultado integral total de una manera más detallada, ya que presenta algunos de los componentes del otro resultado integral en columnas separadas. Como alternativa, el Grupo podría haber presentado el otro resultado integral total como un único componente del patrimonio. La NIC 1.106A requiere que una entidad presente, ya sea en el cuerpo principal del estado de cambios en el patrimonio o en las notas, una apertura del otro resultado integral por concepto. Sin embargo, la NIC 34 no requiere esta información adicional. El Grupo proporciona información adicional en la Nota 8 respecto de las partidas individuales que resulten de importancia para los estados financieros (dada la significatividad de los importes, es debatible si son obligatorias las revelaciones establecidas en la Nota 8; sin embargo, para los fines de los presentes estados financieros modelo, se incluyen de todos modos). Para los conceptos que no se consideran significativos, el Grupo ha concluido que tal información adicional no sería útil. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 17 Estado consolidado de flujos de efectivo de período intermedio correspondiente al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 Notas Actividades de operación Ganancia del período por operaciones continuadas, antes del impuesto a las ganancias Ganancia (pérdida) del período por operaciones discontinuadas antes del impuesto a las ganancias Ganancia del período antes del impuesto a las ganancias Ajustes para conciliar la ganancia del período antes de impuesto a las ganancias con los flujos netos de efectivo: Depreciación y deterioro del valor de propiedades, planta y equipo Amortización y deterioro del valor de activos intangibles Ajuste del valor razonable de contraprestación contingente Gasto por planes de pagos basados en acciones Ganancia por venta de propiedades, planta y equipo Ganancia por disposición de operación discontinuada Reversión de provisión por reestructuración Ingresos financieros Costos financieros Otras pérdidas operativas Participación en ganancia neta de asociada y negocio conjunto Variaciones de provisiones, planes de pensiones y subvenciones del gobierno Cambios en los activos y pasivos operativos: Aumento de deudores comerciales, otras cuentas por cobrar y gastos pagados por adelantado (Aumento) disminución de inventarios Aumento de cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar Liquidación de contraprestación contingente Intereses cobrados Intereses pagados Impuesto a las ganancias pagado Flujo neto de efectivo procedente de las actividades de operación Actividades de inversión Ingresos procedentes de venta de propiedades, planta y equipo Adquisición de propiedades, planta y equipo Adquisición de subsidiaria, neta del efectivo incorporado Liquidación de contraprestación contingente Efectivo liquidado como parte de la operación discontinuada Préstamos cobrados Contratos a término de moneda extranjera pagados Préstamo otorgado a entidad asociada Flujo neto de efectivo utilizado en las actividades de inversión Actividades de financiación Préstamos recibidos Préstamos pagados Costos de transacción por emisión de acciones Dividendos pagados a propietarios de la controladora Dividendos pagados a participaciones no controladoras Flujo neto de efectivo (utilizados en) procedentes de las actividades de financiación 2.264 822 * 18 NIC 1.51(b)(c) NIC 1.10(d) NIC 34.10 NIC 1.51(d)(e) NIC 7.10, NIC 7.18(b) 4.295 (30) 7 3.086 4.265 1.282 1.614 53 203 (53) (817) (266) (204) 1.662 700 (366) 1.449 70 150 (5) (166) NIC 7.20(c) 538 NIC 7.20(c) 567 (329) NIC 7.20(b) 11 15 9 7 13 10 (1.047) (354) NIC 7.20(a) (211) (120) 5.136 10.651 (411) 250 (596) (428) 9.466 (2.147) 1.312 1.847 7.197 319 (424) (846) 6.246 9 9 3 11 7 11 301 (4.087) (5.929) (714) (1.294) 1.100 (1.061) (50) (11.734) 1.415 (1.320) (370) — — — — — (275) 11 11 1.270 (1.253) — (1.087) (12) 2.271 (108) (32) (1.082) (20) (1.082) 1.029 11 18 18 (Disminución) Aumento neto de efectivo y equivalentes al efectivo Diferencia de cambio Efectivo y equivalentes al efectivo al 1 de enero Efectivo y equivalentes al efectivo al 30 de junio 2013 2012 (No auditado) €000 €000 Reexpresado * (3.350) (12) 17.440 12 14.078 NIC 7.12 NIC 7.31 NIC 7.31 NIC 7.35 NIC 7.10, NIC 7.21 NIC 7.16(b) NIC 7.16(a) NIC 7.39 NIC 7.16, NIC 7.39 NIC 7.39 NIC 7.16(f) NIC 7.16(g) NIC 7.16(e) NIC 7.10, NIC 7.21 NIC 7.17(c) NIC 7,17(d) NIC 7.17(a) NIC 7.31.34 NIC 7.31.34 7.000 (17) NIC 7.28 8.662 15.645 NIC 7.45 Ciertos importes aquí mostrados no se corresponden con los estados financieros consolidados condensados de período intermedio al 30 de junio de 2012 ya emitidos, por cuanto reflejan ajustes realizados según se detalla en la Nota 2. Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Comentario La NIC 7.18 permite a las entidades presentar el flujo de efectivo procedente de las actividades de operación usando alternativamente el método directo o el método indirecto. El Grupo presenta este flujo de efectivo usando el método indirecto. El estado de flujos de efectivo presentado usando el método directo para las actividades de operación se incluye en el Apéndice 2 de nuestra publicación Estados financieros consolidados condensados modelo de período intermedio de Good Group (International) Limited de 2012. El Grupo concilió la ganancia del período antes del impuesto a las ganancias con el flujo neto de efectivo procedente de las actividades de operación. Sin embargo, una conciliación con la ganancia neta del período (después del impuesto a las ganancias) también resulta aceptable según la NIC 7. El IASB emitió una modificación a la NIC 7 según la cual sólo los desembolsos que implican el reconocimiento de un activo en el estado de situación financiera reúnen las condiciones para su clasificación como actividades de inversión. La modificación sugiere que el pago en efectivo de cualquier contraprestación contingente que supere el monto registrado a la fecha de la adquisición no puede clasificarse como actividades de inversión, debido a que ese monto incremental no generaría un activo reconocido. Por lo tanto, el Grupo dividió la liquidación de la contraprestación contingente. El pago del valor razonable a la fecha de la adquisición se clasificó como flujo de efectivo utilizado en las actividades de inversión, y el pago que superó ese monto se clasificó como flujo de efectivo utilizado en las actividades de operación. La NIC 7 permite que los intereses pagados se presenten dentro de las actividades de operación o de financiación, y que los intereses cobrados se presenten dentro de las actividades de operación o de inversión, según sea pertinente para la entidad. El grupo optó por clasificar los intereses pagados como actividades de financiación, ya que el Grupo considera que estos están directamente relacionados con el costo de obtención de recursos financieros. Los intereses y dividendos cobrados se consideraron como actividades de operación. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 19 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio 1. Información corporativa Comentario Si una entidad que adopta por primera vez las NIIF no reveló en sus estados financieros anuales más recientes preparados conforme a las normas contables anteriores, información significativa para la comprensión del período intermedio actual, deberá entonces hacerlo en la información financiera intermedia, o alternativamente incluirá en la misma una referencia a otro documento publicado que la contenga. En consecuencia, es posible que en el primer período intermedio correspondiente al período anual en que se apliquen por primera vez las NIIF, los estados financieros de período intermedio deban ser completos (de acuerdo con la NIC 1) y recién en el segundo período intermedio la entidad emisora esté en condiciones de presentar estados financieros condensados de período intermedio (de acuerdo con la NIC 34) haciendo referencia, cuando corresponda, a los estados financieros del período intermedio anterior. La emisión de los estados financieros condensados de período intermedio de Good Group (International) Limited y sus subsidiarias (en su conjunto, el Grupo) correspondientes al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 se autorizó de conformidad con una resolución dictada por los directores el 11 de agosto de 2013. El Grupo es una compañía de responsabilidad limitada, constituida y con sede en Euroland, cuyas acciones cotizan en bolsa. Las principales actividades del Grupo incluyen el suministro de equipos y servicios relacionados con la prevención de incendios y la electrónica, así como la administración de propiedades de inversión (Ver Nota 5). NIC 10.17 NIC 1.138(a) NIC 1.138(b) Comentario En la NIC 34 no existe el requerimiento expreso de incluir información corporativa en un conjunto de estados financieros condensados de período intermedio, tal como se requiere en un conjunto de estados financieros completos según la NIC 1. Sin embargo, revelar tal información constituye una buena práctica con el fin de dar detalles a los usuarios sobre las características específicas de la entidad sobre la que se informa y su actividad comercial. 2. Bases de preparación y cambios en las políticas contables significativas Bases de preparación NIC 34.19 Los estados financieros consolidados condensados correspondientes al período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 se prepararon de acuerdo con la NIC 34 Información financiera intermedia. Estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio no incluyen toda la información ni todas las revelaciones que se requieren para los estados financieros anuales. Por lo tanto, estos estados financieros de período intermedio deben ser leídos en conjunto con los estados financieros anuales del Grupo al 31 de diciembre de 2012. Comentario La NIC 34.19 aclara que no debe indicarse que un informe financiero de período intermedio cumple con las NIIF a menos que cumpla con todos los requerimientos de las NIIF. En estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio, el Grupo no declara el cumplimiento de las NIIF en su totalidad, sino con los requerimientos de la NIC 34. Normas nuevas, interpretaciones y modificaciones adoptadas NIC 34.16A(a) Las políticas contables adoptadas para la preparación de los estados financieros condensados consolidados de período intermedio son uniformes con aquellas utilizadas en la preparación de los estados financieros consolidados anuales del Grupo correspondientes al ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012, con excepción de la adopción a partir del 1° de enero de 2013 de las nuevas normas e interpretaciones que se indican más abajo. Por primera vez, el Grupo ha aplicado ciertas normas y modificaciones que requieren la reexpresión de estados financieros anteriores. Entre éstas se incluyen la NIIF 10 Estados financieros consolidados, la NIIF 11 Acuerdos conjuntos, la NIC 19 (modificada en 2011) Beneficios a los empleados, la NIIF 13 Medición del valor razonable y las modificaciones a la NIC 1 Presentación de estados financieros. Como lo requiere la NIC 34, la naturaleza y el efecto de estos cambios se muestran más abajo. Asimismo, la aplicación de la NIIF 12 Información a revelar sobre participaciones en otras entidades dará lugar a revelaciones adicionales en los próximos estados financieros consolidados anuales. Existen otras normas y modificaciones que se aplican por primera vez en 2013. Sin embargo, éstas no tienen efecto alguno en los estados financieros consolidados anuales del Grupo o en sus estados financieros consolidados condensados de período intermedio. La naturaleza y el efecto de cada norma y/o modificación nueva se describen a continuación: 20 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 2. Bases de preparación y cambios en las políticas contables del Grupo (cont.) NIC 1 Presentación de estados financieros (Modificación). Presentación de los componentes del otro resultado integral Esta modificación a la NIC 1 cambia la agrupación de los componentes del otro resultado integral (ORI). Aquellos componentes que podrán reclasificarse al resultado del período en algún momento en el futuro (por ejemplo, cuando se dé de baja o se liquide la porción eficaz de un instrumento de cobertura de flujos de efectivo, o la pérdida o ganancia neta por la venta de activos financieros disponibles para la venta) se presentarán separadamente de aquellos componentes que no se reclasificarán nunca a los resultados del período (por ejemplo, las ganancias o pérdidas actuariales de planes de beneficios definidos, o el superávit o déficit de revaluación reconocido sobre un componente de propiedades, planta y equipo medido según el modelo de revaluación de la NIC 16). Al 31 de junio de 2013, esta modificación afectó solamente a la presentación del estado del resultado integral y no tuvo ningún impacto en la situación financiera, ni en el rendimiento financiero del Grupo. NIC 1 Presentación de estados financieros (Modificación). Presentación de información comparativa Se clarifica la diferencia entre la información comparativa mínima que es requerida por las NIIF (generalmente, el período anterior) y la información comparativa voluntaria adicional que la entidad opte por presentar. En caso de presentar información comparativa voluntaria adicional, la entidad deberá revelar la correspondiente información complementaria en nota relacionada con esa información comparativa voluntaria adicional. Sin embargo, dicha información adicional no necesariamente deberá incluir la equivalente a un juego de estados financieros completos. También se aclara que, en los casos en que las NIIF requieren presentar el tercer estado de situación financiera al inicio del período precedente, no es requerida la presentación de toda la información complementaria relacionada con dicho tercer estado. Según la NIC 34, el tercer estado de situación financiera no es requerido en períodos intermedios. NIC 19 Beneficios a los empleados (Revisada en 2011) El IASB aprobó numerosas modificaciones a la NIC 19, que comprenden desde cambios significativos hasta simples aclaraciones y revisiones a su redacción. La norma revisada incluye las siguientes modificaciones, entre otras: (i) se eliminan, para los planes de beneficios definidos, las opciones de (1) diferir el reconocimiento de las ganancias y pérdidas actuariales bajo el "enfoque de la banda de fluctuación", o (2) reconocerlas directamente en resultados cuando se incurren; (ii) sólo se reconocen en resultados los importes correspondientes al gasto por servicios pasados y corrientes, los resultados derivados de las cancelaciones de los planes y el efecto neto de intereses; (iii) cualquier otro cambio en el pasivo (activo) neto por planes de beneficios definidos (por ejemplo, las ganancias y pérdidas actuariales), se reconoce en su totalidad en el otro resultado integral (ORI) y se imputa inmediatamente a resultados acumulados (y no se reclasifica a resultados en períodos posteriores); (iv) existen nuevos y ampliados requerimientos de información a ser revelada; y (v) otros cambios relacionados con el momento del reconocimiento de los beneficios por terminación del contrato laboral y con la clasificación de los beneficios a los empleados a corto y largo plazo. El Grupo opera un plan de pensión de beneficios definidos que requiere efectuar contribuciones a un fondo administrado en forma separada. Hasta el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012, el Grupo medía el pasivo aplicando el “enfoque de la banda de fluctuación” por el cual, entre otras cuestiones, (i) ciertas ganancias y pérdidas actuariales no se reconocían y se diferían; y (ii) el costo de los servicios pasados se difería y se reconocía como gasto en función al plazo promedio restante de servicio de los empleados, aplicando el método de la línea recta. La NIC 19 R requiere, entre otras cuestiones, que (i) las ganancias y pérdidas actuariales se reconozcan en su totalidad en el otro resultado integral cuando ellas ocurren, y que inmediatamente se imputen a resultados acumulados, esto es, sin afectar los resultados del período; y (ii) el costo de los servicios pasados se reconozca inmediatamente en resultados si los beneficios están irrevocablemente ganados. El efecto de la adopción de la NIC 19 R se explica en la Nota 15. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 21 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 2. Bases de preparación y cambios en las políticas contables del Grupo (cont.) NIC 32 - lnstrumentos financieros: Presentación (Modificación). Efecto impositivo de las distribuciones de dividendos a los propietarios Se aclara que este efecto se debe reconocer y registrar de acuerdo con la NIC 12, es decir, en el resultado del período o en el otro resultado integral (ORI), según cuál sea la partida que le dio origen. Si se trata de una retención de impuestos sobre el monto distribuido que será ingresada a la autoridad fiscal, esa retención se imputa al patrimonio como parte de los dividendos distribuidos. Al 30 de junio de 2013, esta modificación no tuvo un impacto relevante para el Grupo. NIC 34 Información financiera intermedia (Modificación). Información sobre segmentos de operación: Total de activos y pasivos Se clarifica que el total de activos y pasivos de un segmento de operación presentado de acuerdo con la NIIF 8 como información en un período intermedio, sólo debe ser revelado en ese período intermedio cuando: (i) esos importes sean regularmente suministrados al máximo responsable de la toma de decisiones operativas; y (ii) haya habido un cambio significativo en esos importes respecto de aquellos revelados en los últimos estados financieros anuales para el mismo segmento de operación. Al 30 de junio de 2013, el Grupo reveló los totales de activos y pasivos por segmento tal como se los reporta al máximo responsable de la toma de decisiones operativas (ver Nota 4). NIIF 7 Instrumentos financieros: Información a revelar (Modificación). Compensación de activos financieros y pasivos financieros Esta modificación a la NIIF 7 requiere que una entidad revele información acerca de los acuerdos de compensación de activos financieros y pasivos financieros celebrados con terceros, con el propósito de brindar información adicional útil que permita evaluar el efecto que estos acuerdos tienen sobre la presentación de la situación financiera de la entidad. Este nuevo requerimiento de información aplica a todos los instrumentos financieros reconocidos que se presentan compensados en el estado de situación financiera de acuerdo con la NIC 32. También aplica a los instrumentos financieros sujetos a compensación obligatoria por aplicación de un acuerdo general de compensación (“acuerdo marco”), aún cuando no se presenten efectivamente compensados en los términos de la NIC 32. Al 30 de junio de 2013, esta modificación no tuvo un impacto relevante para el Grupo. NIIF 10 Estados financieros consolidados. NIC 27 Estados financieros separados La NIIF 10 sustituye la parte de la NIC 27 Estados financieros consolidados y separados que trata la contabilización de los estados financieros consolidados. También incluye las cuestiones planteadas por la SIC 12 Consolidación - Entidades con cometido específico. La NIIF 10 no modifica el procedimiento de consolidación previsto en la NIC 27. Sin embargo, la NIIF 10 modifica cuándo una entidad debiera ser consolidada, por cuanto cambia la definición del concepto de control previsto en la NIC 27. En ese sentido, la NIIF 10 establece un único modelo de control que se aplica a todas las entidades, incluidas las entidades de cometido específico. Según la norma, existe control cuando una entidad controladora (i) tiene el poder necesario para dirigir las actividades operativas relevantes de otra entidad; (ii) está expuesta o tiene derecho sobre los rendimientos variables que genere la entidad, a partir de su envolvimiento en la misma; y (iii) tiene la capacidad de utilizar su poder para afectar el monto de esos rendimientos. Los cambios introducidos por la NIIF 10 podrán requerir que la Dirección realice importantes juicios para determinar qué sociedades están controladas y, por lo tanto, deben ser consolidadas por la sociedad controladora, en comparación con los requerimientos anteriores que se describían en la NIC 27. Como consecuencia de la emisión de las NIIF 10 y NIIF 12, el contenido de la NIC 27 quedó limitado ahora a la forma de registración de las inversiones en subsidiarias, asociadas y participaciones en negocios conjuntos en los estados financieros separados de entidad controladora. Al 30 de junio de 2013, la NIIF 10 no tuvo impacto sobre la consolidación de las subsidiarias del Grupo incluidas en los presentes estados financieros consolidados condensados de período intermedio. 22 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 2. Bases de preparación y cambios en las políticas contables del Grupo (cont.) NIIF 11 Acuerdos conjuntos. NIC 28 Inversiones en asociadas y negocios conjuntos La NIIF 11 sustituye a la NIC 31 Participaciones en negocios conjuntos y a la SIC 13 Entidades controladas conjuntamente - Aportaciones no monetarias de los participantes. La NIIF 11 reemplaza las tres categorías de negocios conjuntos previstas en la NIC 31 por las dos categorías de acuerdos conjuntos siguientes: (i) operación conjunta; y (ii) negocio conjunto. La nueva norma elimina la opción de contabilizar las sociedades bajo control conjunto utilizando el método de la consolidación proporcional. En su lugar, las sociedades bajo control conjunto que se ajusten a la definición de negocio conjunto prevista en la NIIF 11, deben contabilizarse utilizando el método de la participación. Como consecuencia de las NIIF 11 y NIIF 12, la NIC 28 se denomina ahora Inversiones en asociadas y negocios conjuntos, y describe la aplicación del método de la participación de las inversiones en negocios conjuntos, además de las de inversiones en asociadas. El Grupo mantiene una participación del 50% en Showers Limited, entidad controlada en forma conjunta donde los participantes mantienen un acuerdo contractual que establece el control conjunto sobre las actividades económicas de la entidad. Hasta el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012, el Grupo presentada los activos, pasivos, ingresos y gastos del negocio conjunto consolidados en forma proporcional en las respectivas líneas de sus estados financieros consolidados, de conformidad con la NIC 31. A partir de la vigencia de la NIIF 11, el Grupo ha determinado que su participación en Showers Limited reúne los requisitos de un negocio conjunto según lo establece la NIIF 11 y, por lo tanto, debe medir y presentar la misma aplicando el método de la participación. La NIIF 11 ha sido aplicada de manera retroactiva a partir del ejercicio iniciado el 1° de enero de 2012. Como resultado de ello, se ha modificado la información comparativa presentada en los presentes estados financieros consolidados condensados de período intermedio. El efecto de la adopción de la NIIF 11 se explica en la Nota 14. NIIF 12 Información a revelar sobre participaciones en otras entidades La nueva norma incluye las revelaciones que anteriormente se incluían en las NIC 27, NIC 28 y NIC 31 y que son requeridas respecto de las participaciones en subsidiarias, asociadas, acuerdos conjuntos y entidades estructuradas (antes, entidades de cometido específico). Asimismo, se requieren ahora una serie de revelaciones adicionales que anteriormente no eran requeridas. Algunos de los requerimientos adicionales de información incluyen: (i) información financiera individual resumida de toda subsidiaria cuya participación no controladora sea significativa para la entidad controladora; (ii) juicios significativos tomados por la Dirección al determinar la existencia de control, control conjunto o influencia significativa; (iii) información financiera individual resumida de toda asociada o negocio conjunto que sea relevante para la entidad; y (iv) naturaleza de cualquier riesgo asociado con entidades estructuradas no consolidadas. Ninguna de estas revelaciones es requerida en los estados financieros condensados de período intermedio preparados de conformidad con la NIC 34, excepto que existan eventos o transacciones relevantes en el período sobre el que se informa, en cuyo caso tales revelaciones serían entonces requeridas. Al 30 de junio de 2013, el Grupo no ha incluido estas revelaciones. NIIF 13 Medición del valor razonable La NIIF 13 establece una única guía para todas las mediciones al valor razonable de acuerdo con las NIIF. La NIIF 13 no modifica cuándo una entidad es requerida de aplicar el valor razonable, sino que ofrece una guía sobre cómo determinar el valor razonable de acuerdo con las NIIF cuando éste es requerido o permitido. La norma clarifica, entre otras cosas, que el valor razonable se basa fundamentalmente en un "precio de salida" y no en un "precio de entrada o reposición". La aplicación de la NIIF 13 no ha tenido un efecto significativo sobre las mediciones del valor razonable realizadas por el Grupo. La norma también prevé requerimientos adicionales de información a revelar sobre cómo los valores razonables fueron determinados. Algunas de estas revelaciones se refieren a los valores razonables determinados para los instrumentos financieros y que son requeridas específicamente por la NIC 34 para períodos intermedios. Al 30 de junio de 2013, el Grupo ha revelado esta información en la Nota 11. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 23 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 2. Bases de preparación y cambios en las políticas contables del Grupo (cont.) Otras normas e interpretaciones vigentes no adoptadas En adición a las normas e interpretaciones nuevas y/o modificadas descriptas en los párrafos anteriores, existen otras normas vigentes que no fueron adoptadas por el Grupo por no resultarle aplicables en las circunstancias, a saber: ► NIIF 1 Adopción por primera vez de las NIIF- Aplicación repetitiva de la NIIF 1 ► NIIF 1 Adopción por primera vez de las NIIF- Costos por préstamos ► NIIF 1 Adopción por primera vez de las NIIF - Préstamos subsidiados del Gobierno alcanzados por la NIC 20 ► CINIIF 20 Costos de desmonte en la fase de producción de una mina a cielo abierto Asimismo, el Grupo no ha adoptado anticipadamente ninguna norma o interpretación emitida aún no vigente a la fecha de cierre del período sobre el que se informa. Comentario Muchas de estas revelaciones se brindan únicamente con fines ilustrativos. El Grupo podría haber elegido únicamente hacer comentarios sobre las modificaciones que afectan directamente los estados financieros condensados de período intermedio, tal como se resume en la introducción a la Nota. Más allá de esto, el Grupo ha brindado revelaciones sobre: (i) modificaciones que no afectan los estados financieros condensados de período intermedio pero que se prevé afectarán los estados financieros anuales; y (ii) modificaciones que no afectan directamente los estados financieros consolidados condensados de período intermedio y que no se prevé afectarán los estados financieros consolidados anuales. El Grupo prepara los estados financieros consolidados condensados de período intermedio según la NIC 34 y, en consecuencia, no brinda todas las revelaciones requeridas por otras normas aplicables a los estados financieros consolidados completos de período intermedio. Sin embargo, el Grupo ha decidido ilustrar en los presentes estados financieros de período intermedio, los requerimientos de revelación de las normas e interpretaciones más importantes que entraron en vigencia a partir del 1° de enero de 2013. 24 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 3. Combinaciones de negocios NIC 34.16A(i) Adquisición de Electra Limited NIIF 3.59 NIIF 3.B64(a) NIIF 3.B64(b) NIIF 3.B64(c) NIIF 3.B64(d) 3.B64(l)(i) El 1 de junio de 2013, el Grupo adquirió el 100% de las acciones con derecho a voto de Electra Limited (Electra), sociedad que no cotiza en bolsa, con asiento en Euroland, especializada en la fabricación de equipamiento electrónico. El Grupo adquirió Electra porque así amplía tanto su cartera existente de productos, como su base de clientes. La adquisición se contabilizó mediante el método de la adquisición. Los estados financieros consolidados condensados de período intermedio incluyen los resultados de Electra para el período de un mes desde la fecha de la adquisición. Los valores razonables de los activos y pasivos identificables de Electra a la fecha de la adquisición, eran los siguientes: Valor razonable reconocido a la fecha de la adquisición (No auditado) €000 Activos Propiedades, planta y equipo 4.571 Efectivo 642 Deudores comerciales 1.763 Inventarios 961 Activo por impuesto diferido 175 Patentes (valor provisorio)* 375 8.487 Pasivos Cuentas por pagar comerciales (1.246) Pasivo por impuesto diferido (880) (2.126) Total activos netos identificables a valor razonable 6.361 Plusvalía que surge de la adquisición (valor provisorio)* 210 Contraprestación transferida por la compra 6.571 Análisis de los flujos de efectivo a la fecha de la adquisición Efectivo neto incorporado con la subsidiaria (incluido en el flujo de efectivo de las actividades de inversión) 642 NIIF 3.B64(i)(f) NIC 7.40(d) NIC 7.40(c) Pago en efectivo (6.571) NIC 7.40(b) Desembolso neto de efectivo (5.929) NIIF 3.B67(a) *Se requieren aclaraciones legales adicionales sobre la registración de las patentes para determinar el valor razonable definitivo de las mismas a la fecha de la adquisición. Consecuentemente, el valor razonable determinado provisoriamente para las patentes podría ajustarse posteriormente, con el correspondiente ajuste a la plusvalía, antes del 1° de junio de 2014 (un año luego de la transacción). El valor razonable de los deudores comerciales es de EUR 1.763.000. El importe bruto de los deudores comerciales es de EUR 1.775.000 Ninguno de estos deudores comerciales se encuentra deteriorado en su valor y se espera cobrar el importe total de los contratos respectivos. La diferencia entre el valor razonable y el importe bruto surge de descontar dichos valores en función a los plazos esperados del cobro. NIIF 3.B64(h) Desde la fecha de la adquisición, Electra contribuyó con EUR 1.151.500 a los ingresos y EUR 242.000 a la ganancia del período por operaciones continuadas antes del impuesto a las ganancias. Si la combinación se hubiera realizado al inicio del ejercicio, los ingresos por las operaciones continuadas habrían sido de EUR 110.073.000 y la ganancia del período por las operaciones continuadas del período antes del impuesto a las ganancias habría sido de EUR 3.181.000. NIIF 3.B64 (q)(i) La plusvalía reconocida se atribuye principalmente a las sinergias esperadas y a otros beneficios surgidos de la combinación de los activos y la integración de las actividades de Electra con las del Grupo. La plusvalía no es deducible del impuesto a las ganancias. NIIF 3.B64 (q)(ii) NIIF 3.B64(e) NIIF 3.B64(k) NIIF 3.B64(m) Los costos de transacción de EUR 90.000 se imputaron a gastos y se los incluye en gastos administrativos en el estado de resultados. Estos costos son parte del flujo de efectivo de las actividades de operación. Información adicional sobre adquisición del ejercicio anterior El 1 de mayo de 2012, el Grupo adquirió el 80% de las acciones con derecho a voto de Extinguishers Limited, sociedad que no cotiza en bolsa, con sede en Euroland, especializada en la fabricación de telas ignífugas. La contraprestación pagada incluía un componente contingente. Ver en la Nota 11 los ajustes al pasivo registrado correspondiente al período intermedio corriente. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 25 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 4. Información sobre segmentos de operación Segmentos de operación NIC 34.16A(g) El siguiente cuadro presenta la información sobre los ingresos y ganancias de los segmentos de operación del Grupo correspondiente a los períodos de seis meses finalizados el 30 de junio de 2013 y 2012, respectivamente. Período de seis meses Equipamiento de prevención de finalizado el 30 de junio de 2013 incendios €000 Ingresos de actividades ordinarias Clientes externos 70.925 Inter-segmentos Ingresos totales 70.925 Resultados Ganancia por segmento 1.038 Total de los Propiedades Ajustes y Electrónica de inversión segmentos eliminaciones Consolidado €000 €000 €000 €000 €000 37.395 1.845 39.240 770 770 109.090 1.845 110.935 (19.855) (1.845) (21.700) 89.235 89.235 2.989 164 4.191 (1.927) 2.264 NIC 34.16A (g)(i) NIC 34.16A (g)(ii) NIC 34.16A (g)(iii) Los ingresos entre segmentos por EUR 1.845.000 se eliminan en la consolidación. Período de seis meses Equipamiento de prevención de finalizado el 30 de junio de 2012 incendios €000 Ingresos de actividades ordinarias 58.629 Clientes externos Inter-segmentos 58.629 Ingresos totales Resultados Ganancia por segmento 3,325 Total de los Propiedades Ajustes y Electrónica de inversión segmentos eliminaciones Consolidado €000 €000 €000 €000 €000 50.034 4.094 54.128 715 715 109.378 4.094 113.472 (36.571) (4.094) (40.665) 72.807 72.807 1,330 176 4.831 (536) 4,295 NIC 34.16A (g)(i) NIC 34.16A (g)(ii) NIC 34.16A (g)(iii) Los ingresos entre segmentos por EUR 4.094.000 se eliminan en la consolidación. El siguiente cuadro presenta la información sobre los activos y pasivos por segmento de operación del Grupo al 30 de junio de 2013 y 31 de diciembre de 2012, respectivamente: Equipamiento de prevención de incendios €000 Activos operativos Al 30 de junio de 2013 Al 31 de diciembre de 2012 Pasivos operativos Al 30 de junio de 2013 Al 31 de diciembre de 2012 26 Total de los Propiedades Ajustes y Electrónica de inversión segmentos eliminaciones Consolidado €000 €000 €000 €000 €000 58.409 50.482 16.978 125.869 5.887 131,756 58.696 44.814 18.467 121.977 18.304 140,281 22.887 7.002 4.234 34.123 33.534 67.657 18.309 7.252 4.704 30.265 47.088 77.353 Good Group (International) Limited NIC34.16A (g)(iv) NIC34.16A (g)(iv) D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 4. Información sobre segmentos de operación (cont.) Comentario La NIC 34.16A(g)(iv) requiere que se revele el activo total y el pasivo total en los casos en los que haya habido un cambio sustancial con respecto al activo total y el pasivo total revelados en los estados financieros consolidados anuales anteriores, siempre que esta información se facilite con regularidad a la máxima autoridad en la toma de decisiones de operación. Para cumplir con este requerimiento, el Grupo evaluó los activos y pasivos por segmento al cierre del período actual y al cierre del último ejercicio anual. A diferencia de lo revelado en los estados financieros de períodos intermedios anteriores, el Grupo ahora revela los pasivos por segmento y los activos por segmento. Las Mejoras anuales a las NIIF del ciclo 2009-2011, emitidas en mayo de 2012, aclararon que deben revelarse tanto los activos como los pasivos de conformidad con la NIC 34.16A(g)(iv) si estos son revisados regularmente por la máxima autoridad en la toma de decisiones de operación. El Grupo vendió un segmento operativo completo en febrero de 2013. La NIIF 8 no incluye ninguna guía acerca de si las revelaciones por segmento continúan siendo de aplicación para las operaciones discontinuadas. A pesar de que el segmento vendido es significativo, el Grupo no reveló los resultados del segmento discontinuado dentro de las revelaciones por segmento requeridas por la NIIF 8. Según el párrafo 5B de la NIIF 5 Activos no corrientes mantenidos para la venta y operaciones discontinuadas, los requerimientos de otras normas no se aplican a las operaciones discontinuadas a menos que éstas especifiquen revelaciones aplicables a ellas. Debido a que la NIIF 8 no hace referencia a las operaciones discontinuadas, no se requiere a las entidades que las incluyan como segmento de operación sobre el que se deba informar. Esto mismo ocurriría si la máxima autoridad en la toma de decisiones de operación continuara controlando la operación discontinuada hasta su venta. Sin embargo, no se prohíbe que una entidad revele tal información si así lo desea. Tal como se mencionó en la Nota 2, la adopción de la NIIF 10 no implicó la consolidación de nuevas subsidiarias o la desconsolidación de entidades anteriormente consolidadas. Si se consolidara una nueva entidad que hubiera creado un nuevo segmento de operación según se describe en la NIIF 8, se deberían ajustar en consecuencia las revelaciones del segmento. La máxima autoridad en la toma de decisiones de operación del Grupo revisa en forma regular la información por segmento relacionada con el negocio conjunto, en función de su participación proporcional en los ingresos, ganancias, activos y pasivos, a fin de tomar decisiones sobre los recursos que se asignarán a dicho segmento y evaluar su rendimiento. Sin embargo, tal como lo requiere la NIIF 11, la participación del Grupo en el negocio conjunto se registra en los estados financieros consolidados condensados de período intermedio por medio del método de la participación. Las eliminaciones que surgen por diferencias entre el método de la consolidación proporcional y el método de la participación se incluyen en ‘Ajustes y eliminaciones’. Ajustes y eliminaciones NIIF 8.28 Los ingresos financieros y costos financieros y las ganancias y pérdidas por cambios en el valor razonable de los activos financieros no se imputan a los segmentos individuales, ya que los instrumentos subyacentes se administran a nivel global del Grupo. Los impuestos y determinados activos y pasivos financieros no se imputan a los segmentos, ya que también se administran a nivel global del Grupo. Estos conceptos se incluyen en “Ajustes y eliminaciones”. Las inversiones de capital consisten en adiciones a propiedades, planta y equipo, y activos intangibles, incluidos los activos por la adquisición de subsidiarias. Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de Conciliación de la ganancia Ganancia total por segmento Ingresos financieros Costos financieros Ganancia neta realizada por activos financieros disponibles para la venta (eliminación) Ganancias inter-segmento (eliminación) Ganancia del período por operaciones continuadas, antes del impuesto a las ganancias 2013 €000 4.191 204 (1.662) 2012 €000 4.831 166 (436) 88 (557) (266) 2.264 NIC 34.16A(g)(vi) 4.295 Estacionalidad de las operaciones NIC 34.16A(b) El segmento de electrónica es proveedor de equipos electrónicos para los mercados de defensa, aviación y seguridad eléctrica, y de equipos electrónicos para uso hogareño. Este segmento ofrece productos y servicios en las áreas de electrónica, seguridad y diseño térmico y eléctrico. Debido a la naturaleza estacional de este segmento, por lo general, se prevé que los mayores ingresos y ganancias operativas se produzcan en la segunda mitad del año y no en los primeros seis meses. Las mayores ventas del período que va de junio a agosto se deben principalmente a la mayor demanda de equipamiento electrónico de aviación durante el pico de la temporada de vacaciones, así como las de diciembre, que se debe a una mayor demanda de equipamiento electrónico de los clientes privados. Esta información se proporciona para una mejor comprensión de los resultados; sin embargo, la Gerencia ha concluido que esta situación no constituye una operación “muy estacional”, según lo definido en la NIC 34. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 27 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 4. Segmentos de operación (cont.) Comentario El negocio del Grupo es estacional y, por lo tanto, los estados financieros condensados de período intermedio incluyen una revelación según la NIC 34.16A(b) Sin embargo, el negocio no es considerado ‘muy estacional’. Por lo tanto, no se incluye la revelación adicional de información financiera correspondiente al período de doce meses finalizado en la fecha intermedia de cierre del período sobre el que se informa y que se sugiere en la NIC 34.21. Si el negocio fuera considerado ‘muy estacional’ según la NIC 34.21, en este caso la Norma recomienda la presentación de información comparativa adicional por los doce meses finalizados el 30 de junio de 2013 y 2012. 5. Deterioro del valor de activos no financieros Plusvalía NIC 34.15B(b) La plusvalía se somete a pruebas para determinar si existe un deterioro de su valor en forma anual (al 31 de diciembre), y además cuando las circunstancias indiquen que su importe en libros pudiera estar deteriorado. La prueba de deterioro del valor para la plusvalía y los activos intangibles con vidas indefinidas se basa en cálculos del valor en uso que utilizan un modelo de flujos de efectivo descontados. Los supuestos clave que se utilizan para determinar el importe recuperable de las diferentes unidades generadoras de efectivo se revelaron en los estados financieros consolidados anuales del ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012. NIC 36.134(c) El Grupo considera la relación entre su capitalización de mercado y su importe en libros, entre otros factores, al momento de revisar los indicadores de deterioro. Al 30 de junio de 2013, la capitalización de mercado del Grupo se encontraba por debajo del importe en libros de su patrimonio, lo que indicaba un deterioro potencial de la plusvalía. Además, la caída generalizada en las actividades de construcción y desarrollo en todo el mundo y la incertidumbre económica, produjeron una menor demanda tanto en la unidad de equipamiento de prevención de incendios, como en la de electrónica. Consecuentemente, la Gerencia realizó pruebas de deterioro del valor al 30 de junio de 2013 para los segmentos de electrónica y de equipamiento de prevención de incendios, que son las unidades generadoras de efectivo que incluyen plusvalía. El segmento de propiedades de inversión no incluye plusvalía. NIC 36.130(a) Unidad generadora de efectivo del segmento electrónica NIC 36.134(d)(iii) NIC 36.134(d)(iv) NIC 36.134(d)(v) El Grupo utilizó el valor en uso de la unidad generadora de efectivo para determinar el importe recuperable, el que superó el importe en libros. Los flujos de efectivo proyectados se actualizaron a fin de reflejar la menor demanda de productos y servicios, y se aplicó una tasa de descuento del 15,6% antes de impuestos (15,5% al 31 de diciembre de 2012). Los flujos de efectivo más allá del período de cinco años se extrapolaron utilizando una tasa de crecimiento del 2,5% (3% al 31 de diciembre de 2012). Todos los demás supuestos continuaron siendo consistentes con los revelados en los estados financieros anuales correspondientes al ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012. Como resultado del análisis efectuado, la Gerencia no identificó un deterioro para esta unidad generadora de efectivo a la que se le había asignado una plusvalía de EUR 260.000. Unidad generadora de efectivo del segmento de equipamiento de prevención de incendios Los flujos de efectivo proyectados se actualizaron a fin de reflejar la menor demanda de productos y servicios y se aplicó una tasa de descuento del 15,5% antes de impuestos (14,4% al 31 de diciembre de 2012). Los flujos de efectivo más allá del período de cinco años se extrapolaron utilizando una tasa de crecimiento del 2,6% (2,9% al 31 de diciembre de 2012). Todos los demás supuestos continuaron siendo consistentes con los revelados en los estados financieros anuales correspondientes al ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012. Como resultado de este análisis, la Gerencia reconoció un cargo por deterioro de EUR 1.541.000 contra el importe de libros de la plusvalía de EUR 2.231.000. El cargo por deterioro se registró en gastos de administración en el estado de resultados del período. Sensibilidad a los cambios en los supuestos utilizados Con respecto a la evaluación del valor en uso de la unidad de equipamiento electrónico, no hay cambios significativos en la sensibilidad de la información revelada en los estados financieros consolidados anuales al cierre del ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012. NIC 36.134(d)(iii) NIC 36.134(d)(iv) NIC 36.134(d)(v) NIC 36.126(a) NIC 36.134(f) NIC 36.134(f)(i) Para la unidad de equipamiento de prevención de incendios, el valor recuperable estimado es igual a su importe en libros y, en consecuencia, cualquier cambio adverso en un supuesto clave utilizado podría dar como resultado una mayor pérdida por deterioro del valor. Los supuestos clave utilizados para determinar el valor recuperable se describen a continuación: ► Tasa de crecimiento: Las tasas se basan en investigaciones de mercado publicadas para la industria, actualizadas para reflejar el panorama económico actual. La tasa de crecimiento corregida del 2,6% refleja el efecto de la adquisición de una patente industrial significativa. Sin embargo, dada la incertidumbre económica, es posible que en el futuro sea necesario realizar mayores reducciones a las estimaciones de crecimiento. 28 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 5. Deterioro del valor de activos no financieros (cont.) ► Tasa de descuento: La tasa de descuento se ajustó para reflejar la evaluación actual del mercado de los riesgos específicos de la unidad de equipamiento de prevención de incendios, y se la estimó sobre la base del promedio ponderado del costo del capital de la industria. Esta tasa luego se ajustó para reflejar la evaluación del mercado de los riesgos específicos de la unidad, para los que no se hubieran ajustado las estimaciones futuras de flujos de efectivo. Es posible que sea necesario introducir más cambios en el futuro a fin de reflejar los riesgos cambiantes de la industria y los cambios en el promedio ponderado del costo de capital. NIC 39.58 Activos financieros disponibles para la venta Respecto de las inversiones financieras disponibles para la venta, a cada fecha de cierre del período sobre el que se informa el Grupo evalúa si existe evidencia objetiva de que una inversión o grupo de inversiones se encuentra deteriorada en su valor. En el caso de los instrumentos de patrimonio clasificados como disponibles para la venta, la evidencia objetiva debe incluir un descenso significativo o prolongado del valor razonable de la inversión por debajo de su costo. Determinar qué es “significativo” o “prolongado” requiere aplicar el juicio discrecional. El concepto de “significativo” se evalúa respecto del costo original de la inversión y el concepto de “prolongado” respecto del período en el que el valor razonable haya estado por debajo del costo original. En la Nota 11 se incluyen las revelaciones sobre los valores razonables. NIC 39.67 NIC 39.68 NIC 39.69 NIC 34.15B(b) De acuerdo con estas premisas, el Grupo identificó un deterioro del valor de EUR 88.000 de los títulos de deuda con cotización, que se reclasificó del otro resultado integral a costos financieros en el estado de resultados del período. Comentario La NIC 34 no requiere realizar revelaciones específicas en el caso de que existan deterioros del valor, o revelaciones específicas de diferencias en el caso de que existan deterioros del valor razonablemente posibles (como lo requiere la NIC 36.134(f)). Según la NIC 34.15B(b), se requiere revelar el reconocimiento de una pérdida por deterioro del valor y la reversión de tales deterioros del valor si los importes involucrados son significativos para comprender la situación financiera y el rendimiento de la entidad. La norma no especifica el contenido y el formato de tales revelaciones. Por ejemplo, en el caso de deterioro del valor de la unidad generadora de efectivo del segmento de equipamiento de prevención de incendios, el Grupo ha decidido incluir revelaciones detalladas de conformidad con la NIC 36. Asimismo, teniendo en cuenta la caída en los mercados y las incertidumbres económicas actuales, el Grupo también ha considerado útil incluir información adicional sobre las pruebas de deterioro del valor realizadas en la unidad generadora de efectivo del segmento electrónica. Estas revelaciones se basaron en el requerimiento de la NIC 36.134 aplicable a los estados financieros completos de período intermedio. 6. Impuesto a las ganancias El Grupo calcula el gasto por impuesto a las ganancias del período utilizando la tasa impositiva que se aplicaría a las ganancias anuales sujetas a impuestos esperadas; esto es la tasa efectiva anual promedio de impuesto a las ganancias, aplicada sobre la ganancia antes del impuesto a las ganancias del período intermedio. NIC 34.B12 Los principales componentes del gasto por impuesto a las ganancias en el estado de resultados de período intermedio, son los siguientes: NIC 34.16A(c) Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de Impuestos a las ganancias Gasto por impuesto a las ganancias corriente Gasto por impuesto a las ganancias diferido Gasto por impuesto a las ganancias reconocido en el estado de resultados 2013 €000 2012 €000 249 140 389 934 260 1.194 Comentario La NIC 34.16A(c) requiere que el Grupo revele la naturaleza y el importe de las partidas que afectan la ganancia neta. Consecuentemente, se revelaron los principales componentes del gasto por impuesto a las ganancias del Grupo, ya que de esta forma se suministra información útil para comprender el importe informado en el estado de resultados de período intermedio. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 29 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 7. Operación discontinuada NIC 34.16A(i) El 1 de mayo de 2012, el Grupo anunció públicamente la decisión de su Directorio de distribuir las acciones de Hose Limited, subsidiaria totalmente controlada, a los accionistas de Good Group (International) Limited (la Sociedad). Las operaciones de Hose Limited fueron clasificadas como una operación discontinuada mantenida para su distribución a los propietarios. El negocio de Hose Limited se incluyó en el segmento de operación de equipamiento de caucho hasta el 14 de noviembre de 2012. En esta fecha, los accionistas de la Sociedad aprobaron el plan de distribución de las acciones. El 28 de febrero de 2013, el Grupo completó la distribución de las acciones de Hose Limited. El valor razonable de los activos netos de Hose Limited se determinó en EUR 1.251.000, resultando en una ganancia antes de impuestos de EUR 817.000. IFRIC 17.15 Los resultados de Hose Limited son los siguientes: Ingresos de actividades ordinarias Gastos operativos Ganancia bruta Costos financieros Pérdida reconocida en la remedición del valor razonable Ganancia (pérdida) del período por operación discontinuada, antes del Impuesto a las ganancias Impuesto a las ganancias: Relacionado con la ganancia (pérdida) del período Relacionado con la remedición del valor razonable menos el costo de venta (impuesto diferido) Ganancia (pérdida) neta del período por operación discontinuada Ganancia por la distribución de operación discontinuada Impuesto a las ganancias Ganancia (pérdida) neta del período por operación discontinuada Ganancia del período antes del impuesto a las ganancias Ganancia (pérdida) del período por operación discontinuada Ganancia por la disposición de operación discontinuada Total Egreso de efectivo por la distribución Efectivo distribuido como parte de la operación discontinuada Desembolso neto de efectivo Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013* 2012 €000 €000 3.329 21.548 (3.285) (21.180) 44 368 (39) (43) — (355) 5 (30) (2) 9 (3) — 817 (244) 573 3 (18) — — (18) 5 817 822 (30) — (30) (1.294) (1.294) — — Los flujos netos de efectivo procedentes de (utilizados en) Hose Limited, son los siguientes: Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 2012 €000 €000 (1.020) 244 244 (1.020) Actividades de operación Flujo neto de efectivo NIIF 5.33(c) NIC 34.11 NIC 33.68 Ganancias (pérdidas) por acción Básica, por operaciones discontinuadas Diluida, por operaciones discontinuadas € 0.03 € 0.03 €( 0.00) € (0.00) Como las acciones de Hose Limited se distribuyeron antes del 30 de junio de 2013, los activos y pasivos clasificados como parte de la operación discontinuada al 31 de diciembre de 2012 ya no se incluyen en el estado de situación financiera de período intermedio al 30 de junio de 2013. *Estas cifras representan dos meses de actividad antes de la distribución del 28 de febrero de 2013. 30 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 7. Operación discontinuada (cont.) Comentario Los estados financieros condensados de período intermedio según la NIC 34 se basan en los estados financieros anuales más recientes. En consonancia con esta premisa, se brindan las revelaciones requeridas por las normas pertinentes (en este caso, la NIIF 5) en estos estados financieros condensados de período intermedio, considerando las transacciones y eventos ocurridos con posterioridad al cierre del período de esos estados financieros anuales más recientes. Sin embargo, la NIC 34.15 no requiere que los estados financieros consolidados condensados de período intermedio contengan todas las revelaciones requeridas por la norma aplicable. Por ejemplo, en la distribución antes mencionada, el Grupo distribuyó acciones de Hose Limited a los propietarios. El pasivo por distribución se midió al valor razonable de los activos netos de Hose Limited a la fecha de la distribución. Las revelaciones establecidas por la NIIF 13 se requerirían en caso de prepararse estados financieros consolidados completos por un período intermedio, o en el caso de instrumentos financieros (cubiertos en la NIC 34.16A(j)). Sin embargo, como el Grupo prepara y presenta estados financieros consolidados condensados de período intermedio, no es necesario brindar todas las revelaciones establecidas por la NIIF 13, a menos que estén cubiertas por la NIC 34.16A(j) o la NIC 34.15-15C. La CINIIF 17 Distribuciones a los propietarios de activos distintos al efectivo requiere que la entidad mida el pasivo por distribución al cierre del período, al valor razonable de los activos netos mantenidos para la distribución. Los cambios en el valor razonable del pasivo se reconocen directamente en el patrimonio. El 14 de noviembre de 2012, se registró el pasivo por la distribución al valor razonable de los activos netos a ser distribuidos. Al cierre del ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012, el Grupo analizó el valor razonable del pasivo y determinó que no había variado. Si el valor razonable de los activos netos hubiera cambiado, el Grupo hubiera vuelto a medir el pasivo y hubiese reconocido el cambio directamente en el patrimonio. Del 1 de enero de 2013 hasta la fecha de disposición, el 28 de febrero de 2013, el valor razonable del pasivo disminuyó EUR 9.000 y se reconoció en el pasivo (ver Nota 18). El Grupo optó por presentar la ganancia por acción por operaciones discontinuadas en las notas. También podría haber presentado tales cifras en el cuerpo principal del estado del resultado integral. La operación discontinuada solo tuvo flujos de efectivo operativos durante los dos primeros meses de 2013. Si tuviera otras actividades (de inversión o financiación), el Grupo hubiese tenido que separar los flujos de efectivo en las categorías adecuadas. 8. Componentes del otro resultado integral Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de Movimiento del otro resultado integral antes del impuesto a las ganancias Coberturas de flujos de efectivo (Pérdida) Ganancia del período: Contratos a término de moneda extranjera Contratos de futuros de cobre Ajustes de reclasificación por ganancias incluidas en el estado de resultados Efecto total sobre el otro resultado integral por coberturas de flujos de efectivo (antes del impuesto a las ganancias) Activos financieros disponibles para la venta (Pérdida) Ganancia del período: Ajuste de reclasificación por reserva de operación discontinuada incluida en el estado de resultados Ajustes de reclasificación por deterioros del valor incluidos en el estado de resultados Efecto total sobre el otro resultado integral por activos financieros disponibles para la venta (antes del impuesto a las ganancias) D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 2013 €000 2012 €000 (6) (330) 60 (4) (20) (340) 40 (260) 57 46 NIC 1.82(g) NIC 1.92 NIIF 7.23(d) NIIF 5.38 42 (172) 57 NIC 1.92, NIIF 7.20 (a)(ii) 31 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 8. Componentes del otro resultado integral (cont.) Efecto impositivo de los componentes del otro resultado integral Coberturas de flujos de efectivo Ganancia (Pérdida) del período: Contratos a término de moneda extranjera Contratos de futuros de cobre Ajustes de reclasificación por ganancias incluidas en el estado de resultados Efecto impositivo total sobre el otro resultado integral por coberturas de flujos de efectivo Activos financieros disponibles para la venta Ganancia (Pérdida) del período: Ajustes de reclasificación por pérdidas incluidas en el estado de resultados Efecto impositivo total sobre el otro resultado integral por activos financieros disponibles para la venta Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 €000 2012 €000 2 99 (18) 1 6 102 (12) 78 (17) (26) 52 (17) NIC 1.90 NIC 1.82(g) NIC 1.92 NIIF 7.23(d) NIC 1.92 NIIF 7.20(a)(ii) Comentario Los estados financieros condensados de período intermedio según la NIC 34 se basan en los estados financieros anuales más recientes. En consonancia con esta premisa, se brindan las revelaciones requeridas por las normas pertinentes (en este caso, la NIC 1) en estos estados financieros condensados de período intermedio, considerando las transacciones y eventos ocurridos con posterioridad a los estados financieros anuales más recientes. No siempre se requiere un análisis de los conceptos incluidos en el otro resultado integral; la decisión deberá tomarse en cada caso en particular. La necesidad de incluir tales revelaciones en los estados financieros de período intermedio está sujeta a debate. Sin embargo, se incluyeron aquí con fines ilustrativos. El objetivo de la Nota 8 es brindar un análisis de los conceptos presentados netos en el otro resultado integral del estado del resultado integral. Este análisis no resulta de aplicación a otros conceptos incluidos en el otro resultado integral, porque no se los reclasifica en resultados, o porque no se realizó un ajuste por reclasificación durante el período. El Grupo decidió presentar los movimientos antes de impuestos con los efectos impositivos relacionados en un cuadro por separado, a fin de facilitar la lectura. También serían aceptables otras formas de presentar los movimientos importantes y los efectos impositivos relacionados. 9. Propiedades, planta y equipo Adquisiciones y ventas Durante el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013, el Grupo adquirió activos por un costo de EUR 2.587.000 (período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2011: EUR 1.320.000) excluidas las propiedades, planta y equipo adquiridos mediante una combinación de negocios (ver Nota 3) y las obras en construcción. El Grupo también inició la construcción de una nueva sede para la casa matriz en febrero de 2013. Se espera que este proyecto finalice en febrero de 2014 y el importe en libros al 30 de junio de 2013 fue de EUR 1,5 millones (31 de diciembre de 2012: EUR 0). El importe de los costos por préstamos capitalizados durante el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 fue de aproximadamente EUR 151.000 (31 de diciembre de 2012: EUR 0). La tasa promedio ponderada utilizada para determinar el monto de costos por préstamos susceptibles de capitalización fue del 11%, que es la tasa de interés efectiva del préstamo específico que financia este proyecto. NIC 34.15B(d) NIC 23.26(a) NIC 23.26(b) Activos (excluidos los clasificados como mantenidos para distribución) con un importe neto en libros de EUR 248.000 fueron vendidos por el Grupo durante el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 (31 de diciembre de 2012: EUR 1.410.000), dando como resultado una ganancia neta por la venta de EUR €53.000 (31 de diciembre de 2012: EUR 5.000). Véase la Nota 16 sobre compromisos de inversiones. Comentario De conformidad con la NIC 34.15B(d), el Grupo reveló las adquisiciones y ventas de propiedades, planta y equipo realizadas en el período intermedio, ya que resultan significativas para comprender el rendimiento financiero del Grupo durante este período. 32 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 10. Inventarios Durante el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013, el Grupo desvalorizó EUR 700.000 de inventarios que sufrieron daños por una inundación. Este gasto está incluido en otros gastos operativos en el estado de resultados. Es probable que esta pérdida sea cubierta por la póliza de seguro del Grupo. Sin embargo, al 30 de junio de 2013 continúan las investigaciones de la compañía de seguros. En consecuencia, aún no es virtualmente cierto que el Grupo reciba el reembolso amparado por la póliza de seguro. NIC 34.15B(a) NIC 37.33 Comentario De acuerdo con la NIC 34.15B(a), el Grupo reveló la desvalorización de inventarios porque resulta significativa para comprender el rendimiento financiero del Grupo durante el período intermedio. 11. Activos financieros y pasivos financieros A continuación se brinda un detalle de los activos financieros y pasivos financieros, excluidos el efectivo y los depósitos a corto plazo, mantenidos por el Grupo al 30 de junio de 2013: Préstamos y cuentas por cobrar €000 Activos financieros Préstamos Instrumentos de patrimonio Títulos de deuda Contratos a término de moneda extranjera Derivados implícitos Total no corriente Al valor razonable con Disponibles cambios en para la venta resultados €000 €000 Al valor razonable con cambios en el otro resultado integral €000 2.787 2.787 1.175 552 1.727 921 161 1.082 Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar Contratos a término de moneda extranjera Total corriente Total activos financieros 29.792 29.792 32.579 1.727 179 179 1.261 242 242 242 Pasivos financieros Deudas y préstamos que devengan interés Otras cuentas por pagar a largo plazo Contratos a término de moneda extranjera Total no corriente 23.640 96 23.736 710 710 Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar Contratos de futuros de cobre Contratos a término de moneda extranjera Derivados implícitos Total corriente Total pasivos financieros 25.057 25.057 48.793 363 764 1.127 1.837 913 194 1.107 1.107 NIIF 7.6 NIIF 7.8 Los instrumentos incluidos en la columna ‘Valor razonable con cambios en el otro resultado integral’ son derivados financieros designados como coberturas de flujos de efectivo. Comentario El Grupo determinó que la información acerca de los instrumentos financieros en general y las actividades de gestión de riesgo del Grupo en particular, es pertinente y significativa para los usuarios de estos estados financieros de período intermedio. Por lo tanto, el Grupo decidió incluir esta revelación en los estados financieros consolidados condensados de período intermedio, según la NIC 34.16A(c). D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 33 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 11. Activos financieros y pasivos financieros (cont.) Contraprestación contingente Como parte del acuerdo de compra con los anteriores propietarios de Extinguishers Limited, de fecha 1 de mayo de 2012 (ver Nota 3), se determinó que una parte de la contraprestación tenía el carácter de contingente, basada en el rendimiento financiero de la entidad adquirida. Al 30 de abril de 2013, se pagó un total de EUR 1.125.000 según este acuerdo. €000 Valor razonable inicial de la contraprestación contingente a la fecha de la adquisición Ajuste del valor razonable al 31 de diciembre de 2012 714 357 Pasivo financiero registrado por la contraprestación contingente al 31 de diciembre de 2012 Ajuste del valor razonable al 30 de abril de 2013 1.071 54 Contraprestación total pagada 1.125 NIC 34.16(i) Los ajustes al pasivo por la contraprestación contingente entre la fecha de la adquisición del 1 de mayo de 2012 y la fecha en la que se canceló, el 30 de abril de 2013, se reconocieron en el estado de resultados. El valor razonable inicial de la contraprestación de EUR 714.000 se incluyó en los flujos de efectivo de las actividades de inversión; el resto, por un total de EUR 411.000, se incluyó en los flujos de efectivo de las actividades de operación Comentario Como lo requiere la NIC 34.16A(i), el Grupo hizo revelaciones sobre la contraprestación contingente asumida en la combinación de negocios en 2012. La NIC 34.16A(j), modificada como resultado de la NIIF 13, requiere que el Grupo brinde revelaciones específicas sobre el valor razonable descriptas en la NIIF 7 y NIIF 13 para los instrumentos financieros. El Grupo aplicó este requerimiento por primera vez. El Grupo no brindó las revelaciones sobre el valor razonable del pasivo por contraprestación contingente cancelado. El ajuste por valor razonable durante el período no es significativo. La NIC 7 aclara que sólo los desembolsos que redundan en un activo reconocido en el estado de situación financiera reúnen las condiciones para ser clasificados como actividades de inversión. La NIC 7 sugiere que los pagos en efectivo por cualquier contraprestación contingente que supere el monto registrado en la fecha de la adquisición no pueden clasificarse como actividades de inversión, debido a que ese monto incremental no generaría un activo reconocido. Por lo tanto, el Grupo dividió la liquidación de la contraprestación contingente. El pago del valor razonable a la fecha de la adquisición se clasificó como un flujo de efectivo de las actividades de inversión, mientras que el pago que superó este monto se clasificó como flujo de efectivo de las actividades de operación. A la fecha de esta publicación, el Comité de Interpretaciones se encuentra analizando la clasificación de los flujos de efectivo dentro de la NIC 7. Una de las cuestiones a ser analizadas es la clasificación de la contraprestación contingente en las combinaciones de negocios. Actividades de gestión del riesgo financiero IAS 34.16A(c) Coberturas de flujos de efectivo por riesgo de tasas de cambio Durante el período, el Grupo designó contratos a término de moneda extranjera como coberturas sobre compras previstas de propiedad, planta y equipo considerados altamente probables, en dólares estadounidenses y en libras esterlinas, a proveedores de Estados Unidos y el Reino Unido, respectivamente. Se espera que las compras previstas se realicen en octubre y diciembre de 2013. Las condiciones de los contratos a término de moneda extranjera se negociaron para que fueran coincidentes con las condiciones de las transacciones previstas. Ambas partes del contrato han garantizado en efectivo los contratos a término de moneda extranjera en su totalidad y, en consecuencia, eliminaron de manera efectiva todo riesgo de crédito relacionado con los mismos (el riesgo de crédito tanto de la contraparte como del Grupo). En consecuencia, las coberturas fueron evaluadas como altamente eficaces. Al 30 de junio de 2013, se incluyó en el otro resultado integral una ganancia no realizada de EUR 12.000 relacionada con los contratos a término en dólares estadounidenses y una pérdida no realizada de EUR 18.000 relacionada con los contratos a término en libras esterlinas. 34 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 11. Activos financieros y pasivos financieros (cont.) Coberturas de flujos de efectivo por riesgo de precios del cobre En julio de 2012, el Grupo asumió un compromiso en firme de comprar cobre en septiembre de 2013. A fin de reducir la exposición a las fluctuaciones en el precio del cobre, el Grupo también celebró un contrato de futuros de cobre con cotización en bolsa. El contrato de futuros se designó como una cobertura de flujos de efectivo del compromiso en firme. El contrato de futuros de cobre se basa en el precio de una calidad de referencia del cobre que difiere de la calidad de cobre que el Grupo se comprometió a comprar (es decir, existe riesgo de base). En consecuencia, esta relación de cobertura resulta ineficaz. Al 30 de junio de 2013, el valor razonable del contrato de futuros de cobre era de EUR 913.000, mientras que el cambio acumulado del valor razonable del compromiso en firme desde el inicio era de EUR 956.000. Como el valor razonable del contrato de futuros de cobre superaba el cambio acumulado del valor razonable del compromiso en firme, el Grupo registró una pérdida por el período corriente de EUR 330.000 imputada al otro resultado integral, mientras que la ineficacia de EUR 43.000 continúa sin reconocerse. La ineficacia se debe al riesgo de base entre el contrato de futuros de cobre y el compromiso en firme, así como al cambio en el riesgo de crédito del Grupo. Cobertura de inversión neta por operaciones en el extranjero Los préstamos al 30 de junio de 2013 incluían un préstamo de USD 3.600.000 que se designó como de cobertura sobre la inversión neta en las subsidiarias de Estados Unidos, Wireworks Inc. y Sprinklers Inc., cuya moneda funcional es el dólar estadounidense. Durante el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013, una ganancia después de impuestos de EUR 192.000 por la conversión de este préstamo se transfirió al otro resultado integral, para compensar las pérdidas por conversión de la inversión neta en las subsidiarias. No hay ineficacia en el período finalizado el 30 de junio de 2013. Otras actividades de gestión del riesgo NIC 34.16(e) Como resultado de sus actividades internacionales, el Grupo está expuesto al riesgo de tasas de cambio en parte de sus compras y ventas. Para reducir este riesgo, el Grupo determina con regularidad su exposición neta a las monedas primarias (dólar estadounidense, libra esterlina y franco suizo) en función de las compras y ventas previstas del Grupo para los próximos 18 meses. El Grupo celebra contratos a término de moneda extranjera para cubrir estas exposiciones. Por razones operativas, el Grupo decidió no designar tales contratos a término de moneda extranjera como relaciones de cobertura. En consecuencia, todos los cambios en los valores razonables de tales contratos se reconocerán en el estado de resultados. El período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 tuvo una importante volatilidad en las tasas de cambio del euro con respecto al dólar estadounidense y la libra esterlina, lo cual generó pérdidas en los contratos a término de moneda extranjera relacionados, que se registraron en la línea de costos financieros. Estas pérdidas se compensarán en cierta medida con los mayores ingresos y el menor costo de ventas. Comentario El Grupo determinó que la información sobre la gestión del riesgo financiero era pertinente y significativa para los usuarios de estos estados financieros de período intermedio. En consecuencia, el Grupo incluyó la revelación antes mencionada en dichos estados financieros de período intermedio, según la NIC 34.16A(c). Estas revelaciones varían según la naturaleza de la entidad. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 35 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 11. Activos financieros y pasivos financieros (cont.) Valores razonables A continuación se incluye una comparación entre los importes en libros y los valores razonables de los activos financieros y pasivos financieros al 30 de junio de 2013: Importe en libros €000 Valor razonable €000 Activos financieros Préstamos Instrumentos de patrimonio Títulos de deuda Contratos a término de moneda extranjera Derivados implícitos Total no corriente 2.787 1.175 552 921 161 5.596 2.524 1.175 552 921 161 5.333 Contratos a término de moneda extranjera Total corriente Total activos financieros 421 421 6.017 421 421 5.754 Pasivos financieros Deudas y préstamos que devengan interés Otras cuentas por pagar a largo plazo Contratos a término de moneda extranjera Total no corriente 23.640 96 710 24.446 22.940 94 710 23.744 Contratos de futuros de cobre Contratos a término de moneda extranjera Derivados implícitos Total corriente Total pasivos financieros 913 557 764 2.234 26.680 913 557 764 2.234 25.978 NIC 34.16ª(j) NIIF 7.25 NIIF 7.26 Comentario La NIC 34.16A(j), modificada como resultado de la NIIF 13, requiere que el Grupo revele información sobre los importes en libros y los valores razonables de sus instrumentos financieros, tal como se establece en los párrafos de la NIIF 7.25−.26 y NIIF 7.38−30. El Grupo brinda estas revelaciones por primera vez en estos estados financieros de período intermedio. El Grupo no brinda las revelaciones establecidas por la NIIF 7.28 porque no reconoció ningún activo o pasivo financiero durante el período para el cual el precio de transacción no era la mejor evidencia del valor razonable. Para algunos instrumentos financieros, como el efectivo, los deudores comerciales y las cuentas por pagar comerciales a corto plazo, el importe en libros es una aproximación razonable del valor razonable. No se requiere revelación del valor razonable para tales instrumentos financieros según la NIIF 7.29(a). El Grupo no mantiene instrumentos de patrimonio medidos al costo (que serían permitidos si su valor razonable no pudiera medirse de otro modo en forma fiable). En consecuencia, el Grupo no brinda las revelaciones establecidas por la NIIF 7.30. Jerarquías de valor razonable NIC 34.16ª(j) Todos los instrumentos financieros para los cuales se reconoce o se revela el valor razonable se categorizan dentro de las tres jerarquías de valor razonable, como se describe a continuación, sobre la base del dato de nivel inferior que sea significativo para la medición del valor razonable en su conjunto: NIIF 13.95 ► Nivel 1: precios de cotización en mercados activos (no ajustados) para activos o pasivos idénticos. ► Nivel 2: técnicas de valuación para las cuales el dato de nivel inferior que es significativo para la medición del valor razonable es observable en forma directa o indirecta. ► Nivel 3: técnicas de valuación para las cuales el dato de nivel inferior que es significativo para la medición del valor razonable es no observable. Para los instrumentos financieros reconocidos al valor razonable en forma recurrente, el Grupo determina si se realizaron transferencias entre los niveles teniendo en cuenta la recategorización del instrumento (según el dato de nivel inferior que sea significativo para la medición del valor razonable en su conjunto) al cierre de cada período sobre el que se informa. 36 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 11. Activos financieros y pasivos financieros (cont.) Al 30 de junio de 2013, el Grupo tenía las siguientes clases de instrumentos financieros medidos al valor razonable: 30 de junio de 2013 €000 Nivel 1 €000 1.175 552 NIIF 13.94 Nivel 2 €000 Nivel 3 €000 237 938 552 1.342 1.342 161 161 Activos financieros medidos al valor razonable Instrumentos de patrimonio Títulos de deuda Contratos a término de moneda extranjera Derivados implícitos Pasivos financieros medidos al valor razonable Contratos de futuros de cobre Contratos a término de moneda extranjera Derivados implícitos 913 913 1.267 1.267 764 764 6.174 1.702 3.534 938 Conciliación de las mediciones recurrentes del valor razonable categorizadas en el Nivel 3 NIIF 13.93(e) 30 de junio de 2013 €000 Instrumentos de patrimonio Al 1° de enero de 2013 1.038 Resultado neto no realizado reconocido en el estado de resultados Al 30 de junio de 2013 (100) 938 Durante el período finalizado el 30 de junio de 2013, no hubo transferencias entre las mediciones de valor razonable de Nivel 1 y Nivel 2, ni ninguna transferencia a o desde las mediciones de valor razonable de Nivel 3. La disminución del valor razonable por EUR 100.000 se registró en el otro resultado integral. NIIF 13.91(b) NIIF 13.93(c) (f) NIIF 13.93(e)(ii) NIIF 13.93(e)(iv) NIIF 13.91(a) NIIF 13.93(d) Técnicas de valuación Los contratos a término de moneda extranjera se miden según las tasas de cambio al contado observables, las curvas de rendimiento de las monedas correspondientes y los diferenciales de tasas de cambio entre dichas monedas. Todos los contratos se han garantizado en efectivo en su totalidad, con lo cual se elimina el riesgo de crédito tanto de la contraparte como del Grupo. Los derivados implícitos son los contratos a término de moneda extranjera bifurcados de los contratos de venta a largo plazo, donde la moneda de la transacción difiere de las monedas funcionales de las partes involucradas. Los contratos se miden de manera similar a los contratos a término de moneda extranjera antes mencionados. Sin embargo, como estos contratos no están garantizados, el Grupo también tiene en cuenta los cambios en el riesgo de crédito de las contrapartes (para los activos por derivados implícitos) o en el riesgo de crédito del Grupo (para los pasivos por derivados implícitos). El valor razonable de las acciones ordinarias sin cotización (instrumentos de patrimonio) se determinó utilizando un modelo de flujos de efectivo descontados. La valuación requiere que la Gerencia realice ciertos supuestos sobre los datos no observables del modelo; los datos no observables significativos se muestran en la siguiente tabla. 30 de junio de 2013 Tasa de crecimiento promedio para flujos de efectivo en años posteriores Tasa de descuento D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 2,7% NIIF 13.93(h) 11,3% Good Group (International) Limited 37 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 11. Activos financieros y pasivos financieros (cont.) Aparte de lo antes mencionado, los flujos de efectivo proyectados para los primeros cinco años son un dato no observable significativo. La Gerencia evalúa regularmente diversas alternativas razonablemente posibles para los datos no observables significativos y determina su efecto sobre el valor razonable total. Un aumento en los flujos de efectivo proyectados y la tasa de crecimiento de los flujos de efectivo de los períodos posteriores generarían un aumento en el valor razonable de los instrumentos de patrimonio. Un aumento en la tasa de descuento utilizada para descontar los flujos de efectivo proyectados generaría una disminución en el valor razonable de los instrumentos de patrimonio. Los datos no observables significativos no están interrelacionados. El valor razonable de los instrumentos de patrimonio no es significativamente sensible a un cambio razonable en los flujos de efectivo proyectados o en la tasa de descuento; sin embargo, lo es con respecto a un cambio razonablemente posible en la tasa de crecimiento, como se describe en la siguiente tabla: NIC 34.15B(c) 30 de junio de 2013 €000 98 Aumento del 0,3% en la tasa de crecimiento Disminución del 0,3% en la tasa de crecimiento 38 Good Group (International) Limited 89 D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) Comentario La NIC 34.16A(j), modificada como resultado de la NIIF 13, requiere que el Grupo brinde revelaciones específicas sobre el valor razonable, como se describe en la NIIF 7 y NIIF 13, para los instrumentos financieros. El Grupo aplicó este requerimiento por primera vez en estos estados financieros de período intermedio. Según las disposiciones transitorias de la NIC 34.50, una entidad debe brindar revelaciones cuando aplique por primera vez la NIIF 13. Las disposiciones transitorias de la NIIF 13.C3 no requieren información comparativa para los períodos anteriores a la aplicación inicial de la NIIF 13. En consecuencia, el Grupo no brinda la información comparativa (NIIF13.92). La NIIF 13.93(c) y la NIIF 13.95 requieren que una entidad revele su política contable para determinar el momento en que se produzcan transferencias entre los distintos niveles de la jerarquía de valor razonable. En un juego de estados financieros completos, tal revelación se incluiría en la nota sobre políticas contables del Grupo. El Grupo decidió revelar su política contable en esta nota de sus estados financieros de período intermedio. Para los pasivos con una mejora de riesgo crediticio inseparable (ej. garantizados), la NIIF 13.98 requiere que se revele la existencia de tal mejora crediticia y si la misma se refleja en la medición del valor razonable del pasivo relacionado. Al 30 de junio de 2013, el Grupo no tenía pasivos con mejoras crediticias inseparables. La NIIF 13.91(e) requiere revelaciones separadas de los siguientes conceptos adicionales en la conciliación de saldos de activos y pasivos al inicio y al cierre categorizados en el Nivel 3 de la jerarquía de valor razonable: i) ganancias o pérdidas totales del período reconocidas en el otro resultado integral, y partida(s) individual(es) en el otro resultado integral donde se reconocieron tales ganancias o pérdidas ii) compras iii) ventas iv) emisiones v) cancelaciones vi) transferencias al Nivel 3 con una explicación de los motivos de tales transferencias y la política contable de la entidad para determinar el momento en que se consideran realizadas las transferencias entre niveles vii) transferencias fuera del Nivel 3 con una explicación de los motivos de tales transferencias y la política contable de la entidad para determinar el momento en que se consideran realizadas las transferencias entre niveles Aparte de las ganancias (pérdidas) no reconocidas descriptas en esta Nota, el Grupo no registró durante el período ninguna de las partidas conciliatorias arriba indicadas. La NIIF 13.99 requiere que una entidad presente las revelaciones cuantitativas de la NIIF 13 en formato tabular, a menos que otro formato sea más adecuado. El Grupo incluyó las revelaciones cuantitativas en el formato tabular antes mencionado. Las entidades deben evaluar cuidadosamente si tienen acuerdos macro de compensación de activos financieros y pasivos financieros o acuerdos similares en vigencia. En particular, los deudores comerciales y las cuentas por pagar comerciales sujetos a alguna forma de contrato macro de compensación (normalmente cuando el cliente de una entidad también es proveedor y viceversa) podrían encuadrarse en el alcance de estos requerimientos de revelación. Las modificaciones a la NIIF 7 agregaron los párrafos 13A-13F donde se requieren revelaciones que permitirán a los usuarios de los estados financieros evaluar el efecto o el posible efecto de los acuerdos de compensación sobre la situación financiera de la entidad. Estas modificaciones se aplican a los períodos anuales a partir del 1 de enero de 2013 y a los períodos intermedios dentro de esos períodos anuales. Estas modificaciones no modificaron la NIC 34 en consecuencia. Por lo general, cuando la NIC 34 no requiere específicamente la revelación de ciertas transacciones o eventos, las transacciones o eventos específicos deben revelarse en los estados financieros de período intermedio de conformidad con el principio establecido en el párrafo NIC 34.15. Sin embargo, en este caso, las disposiciones transitorias hacen referencia expresa a los períodos intermedios, lo cual es poco usual. Consideramos que la intención de la IASB fue que las revelaciones fueron obligatorias en todos los períodos intermedios del ejercicio en el que una entidad aplica por primera vez los requerimientos. Posteriormente, se aplica el principio general de la NIC 34. A la fecha de la presente publicación, el Comité de Interpretaciones de las NIIF recibió una solicitud de aclaración sobre estos requerimientos. Los requerimientos de revelación para la compensación de activos y pasivos financieros se aplican, no sólo a todos los instrumentos financieros reconocidos que se compensan de conformidad con la NIC 32.42 sino también a todos los instrumentos financieros reconocidos sujetos a un acuerdo macro de compensación o acuerdo similar válidos, independientemente de si se compensan o no según la NIC 32.42. El Grupo no compensa los activos y pasivos financieros; tampoco ha celebrado un acuerdo macro de compensación o acuerdo similar. En consecuencia, no se brindaron tales revelaciones. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 39 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) NIC 34.16A(c) 12. Efectivo y equivalentes al efectivo Para los fines de los estados consolidados de situación financiera y de flujos de efectivo de período intermedio, el efectivo y los equivalentes al efectivo comprenden lo siguiente: NIC 7.45 Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 2012 €000 €000 11.482 13.612 3.496 3.500 Efectivo y equivalentes al efectivo Colocaciones a corto plazo Efectivo y equivalentes al efectivo – estado de situación financiera Adelantos en cuentas corrientes bancarias Efectivo y equivalentes al efectivo atribuibles a la operación discontinuada 14.978 (900) — 1.150 Efectivo y equivalentes al efectivo – estado de flujos de efectivo 14.078 15.645 17.112 (2,617) Comentario Los estados financieros consolidados condensados de período intermedio se basan en los estados financieros anuales más recientes. En consonancia con esta premisa, se brindan las revelaciones requeridas por las normas pertinentes (en este caso, la NIC 7) en los estados financieros consolidados condensados de período intermedio, considerando las transacciones y eventos ocurridos con posterioridad al cierre del período de los estados financieros anuales más recientes. La NIC 34.16A(c) requiere que las entidades revelen la naturaleza y el monto de los componentes que afectan a los activos, pasivos, patrimonio, resultado neto o flujos de efectivo inusuales por su naturaleza, significatividad o incidencia. El Grupo reveló el detalle del saldo de efectivo y equivalentes al efectivo ya que éste brinda mayor información útil para el estado de flujos de efectivo de período intermedio. 13. Reversión de provisión por reestructuración Al 31 de diciembre de 2012, se había reconocido una provisión por reestructuración de EUR 466.000 por la eliminación de ciertas líneas de productos de Extinguishers Limited. Gastos por un monto de EUR 200.000 para finalizar la reestructuración en febrero de 2013 se aplicaron contra la provisión y el saldo restante sin utilizar de EUR 266.000 se revirtió y se lo incluye en las líneas del estado de resultados en las que las que se registraron originalmente los correspondientes cargos de la provisión. La reversión se produce porque los costos de terminación de los contratos resultaron inferiores a los esperados. NIC 34.15B(c) 14. Participación en asociada y negocio conjunto Participación en negocio conjunto (transición a la NIIF 11) NIC 34. 16A(a) El Grupo tiene una participación del 50% en Showers Limited, que se dedica a la fabricación de equipamiento para prevención de incendios en Euroland. Según la NIC 31 (antes de la transición a la NIIF 11), la participación del Grupo en Showers Limited fue clasificada como entidad controlada conjuntamente y la participación del Grupo en los activos, pasivos, ingresos, ganancias y gastos se consolidaron de manera proporcional en los estados financieros consolidados. Al momento de adoptar la NIIF 11, el Grupo ha determinado que su participación en Showers Limited constituye un negocio conjunto por lo que se requiere su registración mediante el método de la participación. El efecto de aplicar la NIIF 11 es el siguiente: 40 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 14. Participación en asociada y negocio conjunto (cont.) Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2012 €000 Efecto en el estado de resultados Disminución de ingresos de actividades ordinarias (venta de bienes) (15.024) Disminución de costo de ventas 13.622 Disminución de ganancia bruta del período (1.402) Disminución de gastos de administración NIC 34. 16A(a) 660 Disminución de ganancia operativa del período (742) Disminución de costos financieros 51 Aumento de participación en ganancia de negocio conjunto Disminución de ganancia del período antes del impuesto a las ganancias por operaciones continuadas Disminución de gasto por impuesto a las ganancias 294 (397) 397 Efecto neto en ganancia neta del período - Al 31 de diciembre de 2012 Efecto en el estado de situación financiera NIC 34. 16A(a) €000 Aumento de inversión neta en negocio conjunto (no corriente) 2.423 Disminución de inventarios y deudores comerciales (corriente) (1.613) Disminución de propiedades, planta y equipo (no corriente) (1.432) Disminución de cuenta por pagar comerciales (corriente) 112 Disminución de subvenciones del Gobierno (no corriente) 510 - Efecto neto en patrimonio No existe efecto significativo en el estado de flujos de efectivo ni en las ganancias por acción básica y diluida. Comentario El Grupo ha preparado y presentado estados financieros consolidados condensados de período intermedio. La NIC 34.16A(a) requiere una descripción de la naturaleza y el efecto de los cambios en las políticas contables; más allá de esto, no existe ningún otro requerimiento. El Grupo ha cumplido con el requerimiento de brindar revelaciones cualitativas y cuantitativas del efecto sobre las diferentes partidas individuales en el estado de resultados y el estado de situación financiera. En los estados financieros completos, se aplica la NIC 8.28 y la NIIF 12 Apéndice C.C1B. No se reveló el efecto de la transición a la NIIF 11 sobre el período actual porque la NIIF 12 Apéndice C.C1B contempla una exención al respecto. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 41 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 15. Planes de pagos basados en acciones y otros beneficios a los empleados Plan de pagos basados en acciones NIC 34.16A(c) En marzo de 2013, se otorgaron 450.000 opciones de acciones a altos ejecutivos de conformidad con el SEP (Plan para Altos Ejecutivos). El precio de ejercicio de las opciones de acciones de EUR 3.45 igual al precio de mercado de las acciones a la fecha de su otorgamiento. El derecho sobre las opciones de acciones se consolida de forma irrevocable si la ganancia por acción básica del Grupo se incrementa un 10% en un plazo de tres años después del otorgamiento de la opción y el alto ejecutivo sigue trabajando en el Grupo a esa fecha. Si no se logra este aumento, las opciones caducan. El valor razonable de las opciones de acciones otorgadas se estimó a la fecha de otorgamiento utilizando el modelo binomial de determinación del precio, considerando las condiciones del otorgamiento de las opciones de acciones. El plazo contractual de cada opción concedida asciende a cinco años. No existe cancelación en efectivo para estas opciones. El valor razonable de las opciones otorgadas durante el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 se estimó a la fecha del otorgamiento mediante los siguientes supuestos: ► ► ► ► ► Rendimiento de los dividendos (%) Volatilidad esperada (%) Tasa de interés libre de riesgo (%) Vigencia esperada (en años) Precio de las acciones (€) 3,55 15,50 5,15 3,75 3,45 El valor razonable a la fecha del otorgamiento de las opciones otorgadas durante el período de seis meses fue de EUR 1,35 (ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012: EUR 1,30). Para el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013, el Grupo reconoció un gasto por planes de pagos basados en acciones por EUR 203.000 en el estado de resultados (30 de junio de 2012: EUR 150.000). Comentario De acuerdo con la NIC 34.16A(c), el Grupo reveló la cantidad de opciones de acciones otorgadas a los altos ejecutivos durante el período que finaliza el 30 de junio de 2013 junto con las condiciones correspondientes ya que se considera que se trata de un hecho significativo que afecta los resultados del período y permite comprender el efecto de estas transacciones sobre los períodos futuros. NIC 34.16A(a) Beneficios a los empleados El Grupo opera un plan de pensión de beneficios definidos en Euroland que requiere efectuar contribuciones a un fondo administrado en forma separada. La NIC 19R se aplicó en forma retroactiva a partir del 1 de enero de 2012. Como resultado de ello, el rendimiento esperado sobre los activos del plan de beneficios definidos no se reconoce en resultados. Por el contrario, los intereses sobre la obligación neta por beneficios definidos (neta de los activos del plan de pensión) se reconocen en resultados, calculados con la tasa de descuento utilizada para medir la obligación neta o el activo neto del plan de pensión. Además, los costos por servicios pasados no consolidados ya no pueden diferirse ni reconocerse en el período futuro de consolidación. Por el contrario, todos los costos por servicios pasados ahora se reconocen al momento de la modificación del plan o del reconocimiento por parte del Grupo de los costos relacionados de restructuración o terminación, lo que ocurra primero. Hasta 2012, los costos por servicios pasados no consolidados del Grupo se reconocían como un gasto en forma lineal a lo largo del período promedio que restaba hasta la consolidación definitiva del derecho a recibir los beneficios de forma irrevocable. Al momento de la transición a la NIC 19R, los costos por servicios pasados se reconocen en forma inmediata si los beneficios resultan irrevocables de forma inmediata al momento de la creación del plan o tras cualquier cambio del mismo. Efecto de la transición a la NIC 19R: Efecto en el estado de situación financiera Aumento de la obligación por planes de beneficios definidos (no corriente) Disminución de pasivo por impuesto diferido (no corriente) Efecto neto en patrimonio Atribuible a: Propietarios de la controladora Participaciones no controladoras 42 Al 30 de junio de 2013 €000 Al 31 de diciembre de 2012 €000 (401) 121 (280) (428) 129 (299) (280) - (299) - Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 15. Planes de pagos basados en acciones y otros beneficios a los empleados (cont.) Efecto sobre los estados de resultados y del resultado integral Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 2012 €000 €000 Aumento de costo de ventas Disminución de gasto por impuesto a las ganancias Disminución de ganancia neta del período por operaciones continuadas (2) 1 (2) 1 (1) (1) Atribuible a: Propietarios de la controladora Participaciones no controladoras (1) (1) Aumento de ganancias (pérdidas) actuariales en el otro resultado integral Aumento del efecto en el impuesto a las ganancias en el otro resultado integral Aumento neto del otro resultado integral neto del período Aumento neto del resultado integral total neto del período 28 29 (8) 20 19 (9) 20 19 Atribuible a: Propietarios de la controladora Participaciones no controladoras 19 - 19 - No hubo efecto significativo en el estado de flujos de efectivo del Grupo ni en las ganancias por acción básica y diluida. | Comentario La NIC 34.16A(a) requiere una descripción de la naturaleza y el efecto de los cambios en las políticas contables; más allá de esto, no existe ningún otro requerimiento. El Grupo ha cumplido con este requerimiento al explicar la naturaleza del cambio, y cuantificar el efecto sobre cada partida individual del estado del resultado integral y del estado de situación financiera. 16. Compromisos y contingencias Juicios y reclamos En marzo de 2013, un cliente del exterior le inició juicio al Grupo por haberle vendido equipos que el cliente alega eran defectuosos. Si prosperara la demanda, el Grupo debería pagar EUR 850.000. La fecha del juicio se fijó para el 4 de septiembre de 2013. Los asesores legales del Grupo informaron que es posible, pero no probable, que la demanda del cliente prospere. Por lo tanto, no se registró ninguna provisión por ningún pasivo en estos estados financieros consolidados condensados de período intermedio. NIC 34.15B(m) Compromisos de inversiones Al 30 de junio de 2013, el Grupo tenía compromisos de inversiones por EUR 1.610.000 (al 31 de diciembre de 2012: EUR 2.310.000) principalmente correspondientes a la finalización de la construcción de las instalaciones industriales de Sprinklers Inc. y otros compromisos de inversiones por EUR 300.000 (al 31 de diciembre de 2012: EUR 310.000) relacionado con la adquisición de nueva maquinaria como parte de la participación del Grupo en el negocio conjunto. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited NIC 34.15B(e) 43 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 17. Información sobre partes relacionadas El siguiente cuadro detalla el monto total de las transacciones celebradas con partes relacionadas durante los períodos de seis meses finalizados el 30 de junio de 2013 y 2012, así como los saldos con partes relacionadas al 30 de junio de 2013 y el 31 de diciembre de 2012: NIC 34.15B(j) Ventas netas €000 Compras €000 Cuentas por cobrar €000 Cuentas por pagar €000 2013 2012 3,382 3,620 — — 412 320 — — 2013 2012 1,380 1,458 — — 865 980 — — 2013 2012 — — 327 285 — — 75 20 2013 2012 132 — 270 220 6 15 18 7 Entidad con influencia significativa sobre el Grupo International Fires P.L.C. Entidad asociada Power Works Limited Negocio conjunto en el que participa la entidad controladora Showers Limited Personal gerencial clave del Grupo Participaciones de otros directores El siguiente cuadro detalla los intereses ganados durante los períodos de seis meses finalizados el 30 de junio de 2013 y 2012, así como los saldos de préstamos a partes relacionadas al 30 de junio de 2013 y al 31 de diciembre de 2012: Intereses Cuentas por ganados cobrar €000 €000 Préstamos a partes relacionadas Entidad asociada Power Works Limited 2013 2012 27 10 431 200 Personal gerencial clave del Grupo 2013 2012 1 1 6 6 NIC 34.16A(h) NIC 34.16A(f) 18. Dividendos pagados y propuestos Dividendos en efectivo a los propietarios de la controladora Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 2012 €000 €000 Dividendos sobre acciones ordinarias declarados y pagados en el período de seis meses: Dividendo final para 2012: 5 centavos (2011: 5 centavos) 1.087 1.082 Dividendos sobre acciones ordinarias propuestos para aprobación (no reconocidos como pasivo al 30 de junio): Primer dividendo para 2013: 4 centavos (2012: 4 centavos) 1.004 890 El dividendo propuesto para 2013 se aprobó el 1 de agosto de 2013. 44 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Notas a los estados financieros consolidados condensados de período intermedio (cont.) 18. Dividendos pagados y propuestos (cont.) Distribución de activos distintos al efectivo a los propietarios de la controladora El 14 de noviembre de 2012, los accionistas de la Sociedad aprobaron el plan de distribución de las acciones de Hose Limited. El 28 de febrero de 2013, el Grupo completó la distribución de estas acciones (Ver la Nota 7). 2013 €000 2012 €000 1.260 - (9) (1.251) - - IFRIC 17.16 Distribución por pagar a los propietarios con activos distintos al efectivo Al 1 de enero de 2013 Ajuste del valor razonable al 28 de febrero de 2013 Activos netos distribuidos durante el período * Al 30 de junio de 2013 Por el período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2013 2012 €000 €000 Cambios en resultados acumulados Dividendos en efectivo Ajuste del valor razonable de activos distintos al efectivo a ser distribuido Total 1.087 (9) 1.078 1.082 1.082 * Valor razonable de los activos netos a la fecha de distribución. Una de las subsidiarias del Grupo, Extinguishers Limited, pagó dividendos en efectivo durante los períodos de seis meses finalizados el 30 de junio de 2013 y 2012. El importe pagado (recibido) dentro del Grupo se elimina en la consolidación. El importe pagado a las participaciones no controladoras es de EUR 12.000 y EUR 20.000, respectivamente. Comentario El movimiento poco significativo en el valor razonable de los dividendos distintos al efectivo de EUR 9.000, se debe a la nueva medición de los activos y pasivos de la operación discontinuada descripta en la Nota 7. No se han proporcionado revelaciones sobre el valor razonable para los instrumentos financieros, requerida por la NIC 34.16A(j) en los estados financieros de período intermedio. 19. Hechos ocurridos después del período sobre el que se informa NIC 34.16A(h) El 15 de julio de 2013, ingresaron ladrones a uno de los edificios y sustrajeron computadoras e inventarios por un importe neto en libros de EUR 537.000. El Grupo realizó el reclamo ante la compañía aseguradora para que se repongan estos bienes. El Grupo prevé que las pérdidas sufridas sólo se le reembolsarán parcialmente. D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05 Good Group (International) Limited 45 Ernst & Young Assurance | Tax | Transactions | Advisory Sobre Ernst & Young Ernst & Young es líder mundial en servicios de auditoría, impuestos, operaciones y asesoramiento. En todo el mundo, nuestras 167.000 personas están unidas por nuestros valores compartidos y un inquebrantable compromiso con la calidad. Marcamos la diferencia al ayudar a nuestra gente, nuestros clientes y nuestras comunidades a concretar su potencial. Ernst & Young se refiere a la organización mundial de firmas miembro de Ernst & Young Global Limited, cada una de las cuales es una persona jurídica independiente. Ernst & Young Global Limited, sociedad del Reino Unido limitada por garantía, no presta servicios a clientes. Para obtener más información sobre nuestra organización, visite nuestra página www.ey.com Sobre el International Financial Reporting Standards Group de Ernst & Young El cambio hacia las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) es la iniciativa más importante del mundo de la preparación de información financiera y sus efectos van mucho más allá de lo contable, ya que afectan cada decisión que usted tome y no solo la forma de informarla. Desarrollamos recursos mundiales –la gente y los conocimientos- para brindarles apoyo a nuestros equipos del cliente. Trabajamos para darle el beneficio de nuestra amplia experiencia por sector, nuestros profundos conocimientos sobre los temas y las últimas ideas de nuestro trabajo en todo el mundo. Así es como Ernst & Young marca la diferencia. © 2013 EYGM Limited. Todos los derechos reservados. EYG no. AU1497 ED None Esta publicación contiene información resumida y, por lo tanto, está destinada exclusivamente como guía general. No está destinada a reemplazar una investigación minuciosa o el ejercicio de juicio profesional. Ni EYGM Limited ni cualquiera de las firmas miembro de la organización mundial Ernst & Young aceptarán responsabilidad alguna por perjuicios ocasionados a cualquier persona que actúe o se abstenga de actuar como consecuencia de cualquier material contenido en esta publicación. Deberá remitirse al asesor correspondiente por cualquier cuestión específica. 46 Good Group (International) Limited D9052VAR.docx - 27/08/2013 17:33:05
